美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
表格
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根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告 |
在截至本季度末的季度内
或
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根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条提交的过渡报告 |
在由至至的过渡期内
佣金档案编号
(注册人的确切姓名载于其章程)
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(述明或其他司法管辖权 |
(税务局雇主 |
公司或组织) |
识别号码) |
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(主要行政办公室地址) |
(邮政编码) |
( (注册人电话号码,包括区号) |
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根据该法第12(B)条登记的证券:
每节课的 标题 |
交易代码 |
注册的每个交易所的 名称 |
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用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年证券交易法第13条或第15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司还是较小的报告公司。见“交易法”第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。(勾选一项):
大型加速文件服务器☐ |
加速文件服务器☐ |
|
规模较小的报告公司 |
新兴成长型公司 |
如果是新兴成长型公司,用勾号表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。
是,☐否
2022年2月22日,
弗拉尼根的企业,公司(Flanigan‘s Enterprise,Inc.)和子公司
表格10-Q的索引
第一部分财务信息 |
| |
项目1.简明合并财务报表(未经审计) |
| |
未经审计的简明综合收益表 |
1 | |
未经审计的简明综合资产负债表 |
3 | |
未经审计的股东权益简明合并报表 |
5 | |
未经审计的简明合并现金流量表 |
6 | |
未经审计的简明合并财务报表附注 |
8 |
项目2.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析 | 15 |
项目3.关于市场风险的定量和定性披露 | 24 |
项目4.控制 和程序 | 25 |
第二部分:其他信息 | 26 |
项目1.法律诉讼 | 26 |
第二项.未登记的股权证券销售和收益使用 | 26 |
项目6.展品 | 26 |
签名 | 26 |
列出XBRL文档
在这份Form 10-Q季度报告中,术语“我们”、“公司”和“弗拉尼根的”指的是弗拉尼根的企业股份有限公司及其子公司(除非上下文另有含义)。
索引
第一部分财务信息
项目1.简明合并财务报表(未经审计)
索引
弗拉尼根的企业,公司(Flanigan‘s Enterprise,Inc.)和子公司
未经审计的简明综合收益表
(以千为单位,不包括每股和每股金额)
十三周结束了 | ||||||||
2022年1月1日 |
2021年1月2日 | |||||||
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收入: | ||||||||
餐厅食品销售 |
$ |
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$ |
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餐厅酒吧销售额 |
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包装店销售额 |
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特许经营相关收入 |
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租金收入 |
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其他营业收入 |
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成本和费用: | ||||||||
商品销售成本: | ||||||||
餐厅和酒廊 |
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包装商品 |
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工资单及相关费用 |
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入住费 |
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销售、一般和行政费用 |
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营业收入 |
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其他收入(费用): | ||||||||
利息支出 |
( |
) |
( |
) | ||||
利息和其他收入 |
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获得购买力平价贷款的宽恕 |
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出售财产和设备的收益 |
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) | ||||||
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所得税拨备前收入 |
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所得税优惠(拨备) |
( |
) |
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净收入 |
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减去:可归因于非控股权益的净收入 |
( |
) |
( |
) | ||||
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弗拉尼根企业公司股东应占净收益 |
$ |
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$ |
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见未经审计的简明合并财务报表附注。
1
索引
弗拉尼根的企业,公司(Flanigan‘s Enterprise,Inc.)和子公司
未经审计的简明综合收益表
(以千为单位,不包括每股和每股金额)
(续)
十三周结束了 | ||||||||
2022年1月1日 |
2021年1月2日 | |||||||
| ||||||||
每股普通股净收入: | ||||||||
基本型和稀释型 |
$ |
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$ |
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加权平均未偿还股份: | ||||||||
基本型和稀释型 |
|
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见未经审计的简明合并财务报表附注。
2
索引
弗拉尼根的企业,公司(Flanigan‘s Enterprise,Inc.)和子公司
压缩合并资产负债表
2022年1月1日(未经审计)和2021年10月2日
(单位:千)
资产
2022年1月1日 |
2021年10月2日 | |||||||
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流动资产: | ||||||||
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现金和现金等价物 |
$ |
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预缴所得税 |
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其他应收账款 |
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盘存 |
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预付费用 |
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流动资产总额 |
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财产和设备,净值 |
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在建工程正在进行中 |
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使用权资产、经营租赁 |
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对有限合伙企业的投资 |
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其他资产: | ||||||||
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酒牌 |
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租赁权益净额 |
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其他 |
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其他资产总额 |
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总资产 |
$ |
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$ |
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见未经审计的简明合并财务报表附注。
3
索引
弗拉尼根的企业、公司和子公司
压缩合并资产负债表
2022年1月1日(未经审计)和2021年10月2日
(单位:千)
(续)
负债和权益
2022年1月1日 |
2021年10月2日 | |||||||
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流动负债: | ||||||||
| ||||||||
应付账款和应计费用 |
$ |
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$ |
| ||||
由于加盟商 |
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长期债务的当期部分 |
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经营租赁负债,流动 |
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递延收入 |
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流动负债总额 |
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| ||||||
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长期债务,扣除当前部分后的净额 |
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非流动经营租赁负债 |
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递延税项负债 |
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总负债 |
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承诺和或有事项 |
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股本: | ||||||||
弗拉尼根企业股份有限公司股东权益 | ||||||||
普通股,$。 |
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超出票面价值的资本 |
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留存收益 |
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国库股,按成本价计算, |
( |
) |
( |
) | ||||
合计弗拉尼根企业股份有限公司股东权益(TOTAL Flanigan‘s Enterprise,Inc.) |
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| ||||||
非控制性权益 |
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总股本 |
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| ||||||
| ||||||||
负债和权益总额 |
$ |
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$ |
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见未经审计的简明合并财务报表附注。
4
索引
弗拉尼根的企业,公司(Flanigan‘s Enterprise,Inc.)和子公司
未经审计的简明合并报表
股东权益
截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周
(单位为千,份额除外)
资本流入 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
普通股 |
超过 |
留用 |
库存股 |
非控制性 | ||||||||||||||||||||||||||||
股票 |
金额 |
面值 |
收益 |
股票 |
金额 |
利益 |
总计 | |||||||||||||||||||||||||
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平衡,2020年10月3日 |
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) |
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净收入 |
— |
— |
— |
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— |
— |
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分发到 非控制性权益 |
— |
— |
— |
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( |
) |
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余额,2021年1月2日 |
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$ |
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( |
) |
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资本流入 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
普通股 |
超过 |
留用 |
库存股 |
非控制性 | ||||||||||||||||||||||||||||
股票 |
金额 |
面值 |
收益 |
股票 |
金额 |
利益 |
总计 | |||||||||||||||||||||||||
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余额,2021年10月2日 |
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( |
) |
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净收入 |
— |
— |
— |
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— |
— |
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分发到 非控制性权益 |
— |
— |
— |
— |
— |
— |
( |
) |
( |
) | ||||||||||||||||||||||
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余额,2022年1月1日 |
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$ |
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$ |
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$ |
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$ |
( |
) |
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$ |
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见未经审计的简明合并财务报表附注。
5
索引
弗拉尼根的企业,公司(Flanigan‘s Enterprise,Inc.)和子公司
未经审计的简明合并现金流量表
截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周
(单位:千)
2022年1月1日 |
2021年1月2日 | |||||||
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经营活动的现金流: | ||||||||
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净收入 |
$ |
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$ |
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将净收入与经营活动提供的净现金和现金等价物进行调整: | ||||||||
折旧及摊销 |
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租赁权益摊销 |
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融资租赁使用权资产摊销 |
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| ||||||
经营性租赁使用权资产摊销 |
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| ||||||
获得购买力平价贷款的宽恕 |
( |
) |
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融资租赁利息支出 |
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出售财产和设备的收益 |
( |
) |
( |
) | ||||
遗弃财产和设备的损失 |
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| ||||||
递延贷款成本摊销 |
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| ||||||
递延所得税 |
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( |
) | |||||
未合并有限合伙的亏损 |
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递延收入 |
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经营性资产负债变动:(增)减 | ||||||||
其他应收账款 |
( |
) |
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预缴所得税 |
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盘存 |
( |
) |
( |
) | ||||
预付费用 |
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其他资产 |
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( |
) | |||||
增加(减少): | ||||||||
应付账款和应计费用 |
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经营租赁负债 |
( |
) |
( |
) | ||||
由于加盟商 |
( |
) |
( |
) | ||||
经营活动提供的现金和现金等价物净额 |
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投资活动的现金流: | ||||||||
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购置物业和设备 |
( |
) |
( |
) | ||||
购买在建工程 |
( |
) |
( |
) | ||||
物业和设备押金 |
( |
) |
( |
) | ||||
出售固定资产所得款项 |
|
| ||||||
来自未合并的有限合伙企业的分配 |
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| ||||||
对有限合伙企业的投资 |
( |
) |
( |
) | ||||
用于投资活动的现金和现金等价物净额 |
( |
) |
( |
) |
见未经审计的简明合并财务报表附注。
6
索引
弗拉尼根的企业,公司(Flanigan‘s Enterprise,Inc.)和子公司
未经审计的简明合并现金流量表
截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周
(单位:千)
(续)
2022年1月1日 |
2021年1月2日 | |||||||
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融资活动的现金流: | ||||||||
| ||||||||
偿还长期债务 |
( |
) |
( |
) | ||||
融资租赁本金支付 |
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( |
) | |||||
分配给有限合伙企业的非控股权益 |
( |
) |
( |
) | ||||
| ||||||||
用于筹资活动的现金和现金等价物净额 |
( |
) |
( |
) | ||||
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现金及现金等价物净增加情况 |
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期初 |
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期末 |
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$ |
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现金流量信息补充披露:在下列期间支付的现金: | ||||||||
利息 |
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$ |
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所得税 |
$ |
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补充披露非现金投融资活动: | ||||||||
保险合同的融资 |
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转移至物业和设备的购买押金 |
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已转入CIP的采购押金 |
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CIP转物业和设备 |
$ |
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$ |
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应付帐款中的CIP |
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$ |
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见未经审计的简明合并财务报表附注。
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索引
弗拉尼根的企业,公司(Flanigan‘s Enterprise,Inc.)和子公司
未经审计的简明合并财务报表附注
十三周结束了
2022年1月1日
(1)提交依据:
随附的截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周的简明综合财务信息未经审计。截至2021年10月2日的财务信息来自佛罗里达州的弗拉尼根企业公司及其子公司(“公司”、“我们”和“我们”)的审计财务报表,但不包括美利坚合众国普遍接受的会计原则要求的所有披露。管理层认为,包括正常经常性调整在内的所有调整都已包括在内,这些调整是公平列报所示期间财务信息所必需的。欲了解有关公司会计政策的更多信息,请参阅公司截至2021年10月2日的年度报告Form 10-K中包含的综合财务报表和相关说明。中期的经营业绩不一定代表全年的预期业绩。
简明综合财务报表包括本公司、其全资附属公司的账目,以及我们担任普通合伙人并拥有控股权的八家有限合伙企业的账目。所有公司间余额和交易均已注销。非控股权益代表有限合伙人在八家有限合伙企业净资产和经营成果中的比例份额。
这些简明的综合财务报表包括与(I)基于绩效的官员奖金和(Ii)忠诚度奖励计划有关的估计。这些估计会定期审查,任何修订的影响都会在确定有必要期间的财务报表中反映出来。虽然这些估计是基于管理层对当前事件和未来可能采取的行动的了解,但它们最终可能与实际结果不同。
简明综合财务报表包括与计算与使用权资产和相应负债相关的增量借款利率和租期的估计。
(2)每股收益:
我们遵循财务会计准则委员会(FASB)会计准则编纂(ASC)第260节--“每股收益分享“。本节规定了基本每股收益和稀释后每股收益的计算方法。第2页上的数据显示了用于计算每股收益的金额及其对收入的影响。截至2022年1月1日和2021年1月2日,没有未偿还的股票期权。
(三)新近采用、新近发布的会计公告:
通过
我们最近没有采纳任何会计声明。
8
索引
(三)新近采用、新近发布的会计公告:(续)
最近发行的
财务会计准则委员会发布了指导意见,参考汇率改革(专题848):促进参考汇率改革对财务报告的影响,其中提供了可选的权宜之计和例外,用于在满足某些标准的情况下,将普遍接受的会计原则应用于受参考汇率改革影响的合同、套期保值关系和其他交易。为回应对银行同业拆息(下称“同业拆息”)结构性风险的关注,尤其是伦敦银行同业拆息停止的风险,全球多个司法管辖区的监管机构已采取参考利率改革措施,以物色更易观察或以交易为基础、较不易受操控的其他参考利率。这次会计准则更新为公司提供了可选的指导,以减轻与从预计将停止的参考汇率过渡相关的潜在会计负担。Libor利率将公布至2023年6月30日,这笔140.5万美元贷款的所有本息将于2023年1月23日全额到期,定期贷款的所有本息将于2022年12月28日全额摊销和全额支付,因此LIBOR利率的停止对我们不会产生任何影响。
(4)所得税:
我们使用FASB ASC主题740来计算所得税。“所得税“,其中要求确认以制定的税率计量的未来税收优惠,这些税率可归因于资产和负债的财务报表和所得税基础之间的可扣除暂时性差异,以及在更有可能实现上述税收优惠的范围内对净营业亏损结转和税收抵免征税。
(5)债务:
融资保险费
在2021年12月30日开始的保单年度,我们为以下财产、一般责任、超额责任和恐怖主义保单支付了保费,总额约为$
(i)从2021年12月30日开始的保单年度,我们的一般责任保险(不包括有限合伙)是一份(
(Ii)从2021年12月30日开始的保单年度,我们为我们的有限合伙企业提供的一般责任保险是一份(
(Iii)从2021年12月30日开始的保单年度,我们的汽车保险是一份(
(Iv)从2021年12月30日开始的保单年度,我们的财产保险是一份(
(v)从2021年12月30日开始的保单年度,我们的超额责任保险是两(2)一(
(Vi)从2021年12月30日开始的保单年度,我们的恐怖分子保险是一份(
(七)从2021年12月30日开始的保单年度,我们的设备故障保险为一险(
9
索引
在2542,000美元的年度保费金额中,包括我们的特许经营权的承保范围,这些费用没有包括在我们的合并财务报表中,我们提供了#美元的资金。
截至2022年1月1日,我们的财产和一般责任保险单融资所欠的本金余额总额为#美元。
(6)承担和或有事项:
建筑合同
(A)佛罗里达州好莱坞戴维道延长线7990号(第19号商店--“老大爷的葡萄酒与烈酒”(Big爹爹‘s Wine&Liquors))
在我们2019财年的第三季度,我们与第三方独立总承包商签订了一项在该地点进行现场工作的协议,总金额为$
(B)佛罗里达州好莱坞大学路北2505号(19号商店-“弗拉尼根商店”)
在我们2019财年的第三季度,我们与一家独立的第三方架构师签订了一项设计和开发服务协议,总金额为
(C)佛罗里达州日出大道西14301号(85号商店)
在我们2019年财政年度的第三季度,我们与一家独立的第三方设计集团就我们位于佛罗里达州日出大道西14301号的新地点的设计和开发服务达成了一项协议,邮编:33323(商店号85),合同总价为$
10
索引
(D)佛罗里达州米拉马市美丽华公园路11225号(“弗拉尼根餐厅”)
在2019年财年第四季度,我们与一家非关联第三方(“业主”)签订了租赁协议,租用约6,000平方英尺的商业空间,在佛罗里达州米拉马市美丽华公园路11225号250号(25号店)的一家购物中心开设餐厅,该购物中心正在建设中。在我们的2021财年第二季度,我们与第三方独立建筑师签订了建筑专业服务协议,为这个新地点(商店#25)提供设计和开发服务,合同总价为$
(E)佛罗里达州米拉马市美丽华大道11225号#245(“老大爷的葡萄酒和烈酒”)
在2019年财年第四季度,我们与一家非关联第三方(“业主”)签订了租赁协议,租用约2,000平方英尺的商业空间,用于佛罗里达州米拉马市美丽华Parkway 11225号(24号店)的一个购物中心的零售包装酒类商店位置,该购物中心正在建设中。在我们2021财年的第二季度,我们与第三方独立建筑师签订了建筑专业服务协议,为这个新地点(商店#24)提供设计和开发服务,合同总价为$
租契
为了开展某些业务,我们从无关的第三方那里租用了南佛罗里达州的餐厅和包装酒类商店空间。我们的租约的剩余租期最长可达
在采用ASC 842之后,公共区域维护税和物业税不被视为租赁组成部分。
租赁费用的构成如下:
13周结束 |
13周结束 | |||||||
2022年1月1日 |
2021年1月2日 | |||||||
融资租赁摊销 |
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$ |
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融资租赁费用,计入利息费用 |
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经营租赁费用,计入占用成本 |
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11
索引
与租赁有关的补充资产负债表信息如下:
简明合并资产负债表的分类 |
2022年1月1日 |
2021年10月2日 | ||||||
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资产 | ||||||||
经营性租赁资产 |
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负债 | ||||||||
经营流动负债 |
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经营租赁非流动负债 |
$ |
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加权平均剩余租期: | ||||||||
经营租约 |
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加权平均折扣: | ||||||||
经营租约 |
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下表概述了未来五年及以后的最低租赁费:
2022财年 |
运营中 | |||
2022年(九(9)个月) |
$ |
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2023 |
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2024 |
| |||
2025 |
| |||
2026 |
| |||
此后 |
| |||
| ||||
租赁付款总额(未贴现现金流) |
| |||
扣除的利息 |
( |
) | ||
总计 |
$ |
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诉讼
我们的酒精饮料销售使我们受到“Dram shop”法规的约束,这些法规允许受伤的人向向醉酒的人提供酒精饮料的场所追讨损害赔偿金。如果我们收到的判断大大超过了我们的保险覆盖范围,或者如果我们未能维持我们的保险覆盖范围,我们的业务、财务状况、经营业绩或现金流可能会受到实质性的不利影响。我们目前还没有收到“DRAM商店”的索赔。
我们不时地参与各种其他索赔、法律诉讼和在我们正常业务过程中提出的投诉,包括“滑倒”事故引起的索赔、根据联邦和州法律管理公共住宿的索赔、与就业有关的索赔以及客人因疾病、受伤或其他食品质量、健康或运营问题提出的索赔。在咨询了法律顾问后,我们认为所有这些问题都是没有根据的,或者涉及的金额不会对我们的财务状况或运营结果产生实质性的不利影响,因为不利的处置(其中一些是由保险承保的)不会对我们的财务状况或经营业绩产生实质性的不利影响。
12
索引
(7)冠状病毒大流行
2020年3月,一种新的冠状病毒株被宣布为全球大流行和国家公共卫生紧急状态。新型冠状病毒大流行和相关的“就地避难”命令以及与之相关的其他政府命令(统称为“新冠肺炎”)对我们的餐厅运营和在可预见的未来继续产生不利影响的可能性很大。在我们2022年财年的整个第一季度,由于奥密克戎变体导致的新新冠肺炎病例增加,并根据卫生官员的指导,我们在我们所有的餐厅提供了室内和室外食物和酒吧选择,除其他预防措施外,还为所有客户和员工提供适当的社交距离和口罩要求。
在我们的2021财年第二季度,某些拥有有限合伙商店(LP‘s)的实体,以及我们管理但不拥有的商店(“管理商店”),根据2020年3月27日颁布的“冠状病毒援助、救济和经济安全法”(“CARE法案”),根据Paycheck Protection Program(“PPP”)向无关的第三方贷款人申请并从其获得贷款,本金总额约为$
新冠肺炎已经对我们获得供应或劳动力产生了实质性的不利影响,不能保证未来不会对我们的供应链或劳动力获得产生重大不利影响。我们正在积极监测我们的食品供应商,以评估他们如何管理自己的运营,以缓解供应流动和食品安全风险。为了确保我们降低潜在的供应可获得性风险,我们正在适当的时候建立额外的库存,以恢复库存水平,我们还在关键产品类别中确定了替代供应来源,包括但不限于食品、卫生和安全供应。
(8)业务细分:
我们在
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索引
(单位:千) | ||||||||
十三周 收尾 2022年1月1日 |
十三周 收尾 2021年1月2日 | |||||||
营业收入: | ||||||||
餐饮业 |
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其他收入 |
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营业收入与所得税后收入和可归因于非控制性权益的净收入核对 | ||||||||
餐饮业 |
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公司费用,扣除其他收入后的净额 |
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营业收入 |
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利息支出 |
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利息和其他收入 |
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获得购买力平价贷款的宽恕 |
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出售财产和设备的收益 |
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所得税未计提收益(准备金) |
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所得税优惠(拨备) |
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净收入 |
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可归因于非控股权益的净收入 |
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弗拉尼根企业公司的净收入。 | ||||||||
股东 |
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折旧和摊销: | ||||||||
餐饮业 |
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公司 |
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折旧及摊销总额 |
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资本支出: | ||||||||
餐饮业 |
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公司 |
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资本支出总额 |
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1月1日, |
10月2日, | |||||||
2022 |
2021 | |||||||
可识别资产: | ||||||||
餐饮业 |
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包裹商店 |
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公司 |
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合并合计 |
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(十)后续活动:
在我们的2022财年第一季度结束后,我们结束了面向CIC Investors#85,Ltd.和CIC Investors#25,Ltd.的私募发行,筹集资金分别用于翻新我们分别在佛罗里达州日出和佛罗里达州米拉马尔开发的餐厅。我们筹集了$
截至这些合并财务报表发布之日为止,已对后续事件进行了评估,除上文规定外,其他事件均不需要披露。
第二项。 | 管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析 |
有关前瞻性陈述的注意事项
报告的财务结果可能不代表 未来期间的财务结果。以下讨论中包含的所有非历史信息均构成符合1933年证券法第27A节和1934年证券交易法第21E节含义的前瞻性 陈述。 “预期、出现、预期、趋势、打算、希望、计划、相信、寻求、估计、可能、将”等词语及其变体 旨在识别前瞻性表述。这些声明不是对未来 性能的保证,涉及许多风险和不确定性,包括但不限于新型冠状病毒大流行 和相关的“就地避难”命令和其他政府命令(“COVID 19”)、客户需求和竞争 条件的影响。可能导致实际结果大不相同的因素包括但不限于,在我们的定期报告中的 “管理层对财务状况和运营结果的讨论和分析”中确定的因素,包括 截至2021年10月2日的财政年度Form 10-K年度报告中确定的那些因素。我们不承担公开发布 这些前瞻性陈述的结果的义务,这些前瞻性陈述可能反映本报告日期之后的事件或情况。
概述
截至2022年1月1日,佛罗里达州的弗拉尼根企业公司(Flanigan‘s Enterprise, Inc.)及其子公司(“我们”、“我们的”、“我们的”和“我们”)经营着27个单位,包括我们拥有或拥有或拥有部分所有权的餐厅、包装酒类商店和组合餐厅/包装 酒类商店;以及(Ii)另外五个单位, 包括两家餐厅(其中一家我们下表提供了截至2022年1月1日以及与2021年10月2日和2021年1月2日相比,关于单位类型(即餐厅、包装酒类商店或组合餐厅/包装酒类商店)和所有权的 信息(即:(I)我们是否拥有该单位100%的股权;(Ii)该单位是由我们作为唯一普通合伙人和/或投资的有限合伙企业拥有的;或者(Iii)该单位由我们特许经营)。除了我们经营但并不拥有的餐厅“大户肋骨”之外,所有的餐厅 都以我们的服务标识“弗拉尼根海鲜酒吧和烧烤”或“弗拉尼根的海鲜烧烤”经营,所有的套餐酒类商店都以我们的服务标识“老大爷的酒”或“老大爷的葡萄酒和烈酒”经营。
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索引
单位类型 | 1月1日, 2022 |
10月2日, 2021 |
一月二日, 2021 |
|
公司拥有: 套餐和餐厅相结合 |
3 |
3 |
3 |
(1) |
仅限餐厅 | 7 | 7 | 7 | |
仅限包裹商店 | 7 | 7 | 7 | |
公司仅经营餐厅: | ||||
有限合伙企业 | 8 | 8 | 8 | |
专营权 | 1 | 1 | 1 | |
无关第三方 | 1 | 1 | 1 | |
公司拥有/运营的单位总数 | 27 | 27 | 27 | |
专营单位 | 5 | 5 | 5 | (2) |
备注:
(1)在我们的2019财年第一季度,我们位于佛罗里达州好莱坞大学大道2505 N的组合套餐酒类商店和餐厅(19号店)被大火烧毁,导致其自2019年第一季度以来关闭。19号店一直关闭到2022年1月1日 。
(2) 我们 为一(1)名加盟商经营餐厅。这个单位既是一家特许经营餐厅,也是一家由我们经营的餐厅 。
特许经营 财务安排:为了向我们的加盟商提供管理和相关服务,并授予他们 使用我们的服务标志“Flanigan‘s Seafood Bar and Grill”和“Big爹爹’s Liquors”的权利,我们的加盟商 (其中四个特许经营给我们的董事长、高级管理人员和/或董事的家庭成员)必须(I)向我们支付相当于包装商店总销售额的1%和餐厅总销售额的3%的特许权使用费 以及(Ii)根据我们根据总销售额按比例在各门店之间按比例分配的实际广告成本,使广告支出等于总销售额的 至1.5%至3%之间。
有限合伙企业 财务安排:我们管理和控制所有有限合伙企业拥有的餐厅的运营,佛罗里达州劳德代尔堡餐厅除外,该餐厅由相关特许经营商拥有。因此,除佛罗里达州劳德代尔堡餐厅外,所有有限合伙企业拥有的餐厅的运营结果都合并到我们的运营中,以便进行会计处理。佛罗里达州劳德代尔堡餐厅的经营结果由我们使用权益会计方法核算。一般来说,在投资者在有限合伙企业中的 现金投资(包括我们及其附属公司投资的任何现金)全额返还之前,有限合伙企业 每年会从餐厅运营的可用现金中向投资者分配最多为投资于 有限合伙企业的现金的25%,而不向我们支付管理费。任何超过每年分配给投资者的有限合伙企业投资现金的25%的可用现金,都将作为管理费支付给我们,其余部分分配给投资者。 一旦有限合伙企业的投资者收到了相当于其投资现金的全部金额, 将向我们支付相当于有限合伙企业可用现金的一半(Half)的年度管理费,而另一半(5.2)可用现金 则分配给有限合伙企业。 一旦有限合伙企业的投资者收到了相当于其投资现金的全额金额,我们将获得相当于有限合伙企业可用现金的一半(Half)的年度管理费 ,另一半(5.2)可用现金 分配给截至2022年1月1日,所有有限合伙企业已返还所有投资的现金 ,我们将获得相当于可供有限合伙企业分配的现金的一半(1/2)的年度管理费。 除了从有限合伙企业获得可分配金额外,我们还将获得相当于总销售额3%的费用,以使用 “弗拉尼根海鲜酒吧和烧烤店”的服务标识。“Flanigan‘s Seafood Bar and Grill”的服务标识为“Flanigan’s Seafood Bar and Grill”(弗拉尼根海鲜酒吧和烧烤店)。
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索引
行动结果
-----------------------Thirteen Weeks Ended----------------------- | ||||||||||||||||
2022年1月1日 | 2021年1月2日 | |||||||||||||||
金额 (单位:千) |
百分比 |
金额 (单位:千) |
百分比 | |||||||||||||
餐厅食品销售 | $ | 22,205 | 60.47 | $ | 18,328 | 59.54 | ||||||||||
餐厅酒吧销售额 | 6,007 | 16.35 | 4,443 | 14.43 | ||||||||||||
包装店销售额 | 8,511 | 23.18 | 8,011 | 26.03 | ||||||||||||
总销售额 | $ | 36,723 | 100.00 | $ | 30,782 | 100.00 | ||||||||||
特许经营相关收入 | 446 | 386 | ||||||||||||||
租金收入 | 199 | 187 | ||||||||||||||
其他营业收入 | 35 | 25 | ||||||||||||||
总收入 | $ | 37,403 | $ | 31,380 |
比较截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周 。
收入. 截至2022年1月1日的13周的总收入从截至2021年1月2日的13周的31,380,000美元增加到37,403,000美元 ,增幅为6,023,000美元或19.19%,这主要是由于套餐酒类商店和餐厅销售额增加, 菜单价格上涨,以及与截至2021年1月2日的13周相比,新冠肺炎对我们运营的不利影响相对较小。从2021年10月3日和2021年12月19日起,我们分别提高了食品菜单 的价格,目标是每年分别增加约2.38%和3.34%的食品收入,以抵消食品成本上升和总体支出增加的影响。自2021年12月12日起,我们提高了酒吧产品的菜单价格,目标是使我们的酒吧收入每年增加约7.80%(合计为“最近的涨价”)。在这些 上调之前,我们曾在2021财年第三季度上调过菜单价格。我们 预计位于佛罗里达州好莱坞戴维路延长线7990号的新套餐酒类商店将在2022财年开业,我们希望从中获得收入。我们预计位于佛罗里达州好莱坞大学大道2505号的餐厅(“好莱坞餐厅”)不会在2022财年开业,因此我们预计该餐厅不会产生任何收入。该餐厅自2018年10月起因火灾关闭。 该餐厅位于佛罗里达州好莱坞大学大道2505 N.University Drive, 佛罗里达州,该餐厅自2018年10月以来一直因火灾而关闭(“好莱坞餐厅”),并将在本财年 期间开业营业。
餐厅 食品销售. 截至2022年1月1日的13周,餐厅销售食品(包括非酒精饮料)产生的餐厅收入总计22,205,000美元,而截至2021年1月2日的13周,餐厅销售收入为18,328,000美元。与截至2021年1月2日的13周期间相比,截至2022年1月1日的13周内餐厅食品销售额 出现增长,原因是菜单价格上涨,以及与截至2022年1月1日的13周 相比,截至2021年1月1日的13周内新冠肺炎对我们运营的不利影响相对 更大。每周可比餐厅食品销售额(餐厅 分别在截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周内开放),包括 我们拥有的9家餐厅,(不包括19号店由于2018年10月2日的火灾,该公司在截至2022年1月1日和2021年1月1日的13周内关闭。 2在截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周内,分别为1,748,000美元和1,401,000美元),增长24.77%。可比 在截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周内,公司自营餐厅每周餐厅食品销售额分别为858,000美元和681,000美元,增长25.99%。在截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周内,附属有限合伙企业拥有的餐厅的每周可比餐厅食品销售额分别为89万美元和72万美元,增长了23.61%。
餐厅 酒吧销售。在截至2022年1月1日的13周里,餐厅销售酒精饮料产生的餐厅收入总计600.7万美元,而截至2021年1月2日的13周,餐厅收入为444.3万美元。餐厅酒吧销售额在截至2022年1月1日的13周内的增长 主要是由于最近的价格上涨,以及与截至2022年1月1日的13周相比,新冠肺炎对我们运营的相对更不利的影响 以及最近的价格上涨。餐厅酒吧的可比周销售额(分别针对截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周营业的餐厅,包括我们拥有的9家餐厅,(不包括因2018年10月2日火灾而关闭的19号店),以及附属 有限合伙企业拥有的8家餐厅在截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周内的可比销售额为462,000美元,在截至2022年1月1日的13周内为342,000美元在截至2022年1月1日和2022年1月2日的13周内,公司自营餐厅的可比餐厅酒吧销售额分别为203,000美元和141,000美元,增长了43.97%。在截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周内,附属 有限合伙企业所有餐厅的可比餐厅酒吧销售额分别为259,000美元和201,000美元 ,增长28.86%。
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索引
套餐 商店销售额。在截至2022年1月1日的13周内,包装酒类商店白酒及相关商品的销售收入总计为8,511,000美元,而截至2021年1月2日的13周为8,011,000美元,增加了500,000美元。这一增长 主要是由于套餐酒类商店的流量增加,这似乎是因为新冠肺炎对套餐酒类商店产品的需求持续增加 。在截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周内,包括九(9)家公司所有的套餐 酒类商店(不包括因2018年10月2日火灾而关闭的19号店)的同店套餐酒类商店每周平均销售额分别为675,000美元和616,000美元,增长 9.58%。
运营成本和费用。截至2022年1月1日的13周的运营成本和支出(包括商品销售成本、工资和相关成本、占用成本和销售、一般和行政 费用)增加了6,528,000美元或21.68%,从截至2021年1月2日的13周的30,110,000美元增至36,638,000美元。 截至2021年1月2日的13周,运营成本和支出(包括商品销售成本、工资和相关成本、占用成本和销售、一般和行政费用)从30,110,000美元增加到36,638,000美元。增加的主要原因是工资总额和预计食品成本的普遍增长,但管理层采取行动降低和/或控制成本,部分抵消了这一增长 。我们预计,到2022财年,我们的运营成本和费用将继续增加 。运营成本和支出占总收入的比例从2021财年第一季度的95.95%增加到2021财年第一季度的约97.95%。
毛利。毛利润是从销售额中减去商品销售成本计算出来的 。
餐厅 食品销售和酒吧销售.截至2022年1月1日的13周食品和酒吧销售毛利润从截至2021年1月2日的13周的15,249,000美元增加到17,879,000美元。截至2022年1月1日的13周,我们的餐厅食品和酒吧销售毛利率 为63.37% ,截至2021年1月2日的13周毛利率为66.97%。餐厅 食品和酒吧销售的毛利率在2022财年第一季度与2021财年第一季度相比有所下降 原因是食品成本上涨,但被最近的价格上涨等因素部分抵消。
套餐 商店销售额。截至2022年1月1日的13周,包装店销售毛利从截至2021年1月2日的13周的2,160,000美元增加到2,171,000美元。主要由于套餐酒类商店客流量增加,我们认为 这似乎是由于新冠肺炎导致的需求持续增加。截至2022年1月1日的13周,我们包装商店销售的毛利率为 25.51%,而截至2021年1月2日的13周,我们的毛利率为26.96%(以包装酒类商店销售额的毛利率计算)。在截至2021年1月1日的13周内,我们的毛利率为25.51%,而截至2021年1月2日的13周的毛利率为26.96%。
工资总额和相关费用。截至2022年1月1日的13周的工资总额和 相关成本增加了2,773,000美元或29.30%,从截至2021年1月2日的13周的9,463,000美元增至12,236,000美元。截至2022年1月1日的13周的工资和相关成本较高,主要原因是 绩效奖金增加以及厨师等员工成本上升。截至2022年1月1日的13周,工资和相关成本占总收入的百分比为32.71% ,截至2021年1月2日的13周,占总收入的30.16%。
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索引
入住费。截至2022年1月1日的13周的占用成本(包括百分比租金、公共区域维护、维修、房地产税、租赁购买摊销和与ASC 842项下的运营租赁负债相关的租金支出 )从截至2021年1月2日的13周的1,806,000美元下降到1,698,000美元(br}),降幅为117,000美元或6.48%。入住成本的降低主要是因为我们正在开发的位于佛罗里达州日出西日出大道14301号(85号商店)的餐厅位置取消了 租金,这是我们在2021年3月2日购买的真正的 物业和装修。我们预计,由于我们正在开发的位于佛罗里达州米拉马市美丽华公园路11225号(店#24)的零售包装酒类商店(店#24)的租金开始上涨,以及我们正在开发的位于佛罗里达州米拉马市米拉马市大道11225号(店#25)的餐厅的租金在2022年第二季度开始上涨,我们的入住率成本将在我们2022年财年的整个剩余时间内增加,这被我们正在开发的位于佛罗里达州米拉马市美丽华大道245号的零售包装酒类商店(店#25)的租金开始上涨所抵消。我们在2020年12月31日购买的房产和装修。
销售、一般和行政费用。 截至2022年1月1日的13周,销售、一般和行政费用(包括但不限于广告、保险、专业成本、文书和行政管理费用)增加了563,000美元或10.30%,从截至2021年1月2日的13周的5,468,000美元增至 6,031,000美元。在截至2022年1月1日的13周内,销售、一般和管理费用占总收入的百分比 降至16.12%,而截至2021年1月2日的13周为17.42%。 我们预计我们的销售、一般和管理费用占总收入的百分比将在2022财年的整个余额 中增加,这主要是由于所有类别的增加。
折旧和摊销。截至2022年1月1日的13周的折旧 和摊销费用从截至2021年1月2日的13周的774,000美元减少75,000美元或9.69%至699,000美元。在截至2022年1月1日的13周内,折旧和摊销费用占总收入的百分比为1.83%,在截至2021年1月2日的13周内占收入的2.47%。
利息支出,净额。截至2022年1月1日的13周的利息支出净额从截至2021年1月2日的13周的27.9万美元减少到19.3万美元,减少了8.6万美元。 2021年。 净利息支出在截至2022年1月1日的13周内减少,这是由于免除了本金和我们某些有限合伙企业借款的所有应计利息 额外的335万美元发送2022年财政年度第一季度的购买力平价贷款,被以下利息所抵消:(I)我们在2021年财政年度第二季度从一家无关的第三方贷款人借款220万美元,用于资助我们购买位于佛罗里达州日出西大道14301号(85号商店)的房地产和改善工程(“220万美元借款”),以及(Ii)我们在财政年度第三季度借款430万美元(“220万美元借款”)和(Ii)我们在财政年度第三季度借款430万美元。佛罗里达州北迈阿密(20号商店)。
所得税 税。截至2022年1月1日的13周的所得税支出为147,000美元,而截至2021年1月2日的13周的福利为4,000美元 。截至2021年1月2日的13周的所得税为4,000美元 ,这是递延税收资产加上当前州所得税支出的净差额。
净收入。截至2022年1月1日的13周的净收入增加了2,906,000美元,增幅为281.59%,从截至2021年1月2日的13周的1,032,000美元增至3,938,000美元 主要是由于免除了其中的某些债务 发送购买力平价贷款,我们零售套餐酒类商店和餐厅收入的增加,以及最近的价格上涨,部分被食品成本和整体费用的上涨所抵消。作为收入的百分比, 截至2022年1月1日的13周的净收入为10.53%,而截至2021年1月2日的13周的净收入为3.29%。
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索引
可归因于弗拉尼根 企业公司股东的净收入。截至2021年1月1日的13周内,弗拉尼根企业股份有限公司股东的净收入从截至2021年1月2日的780,000美元增加了784,000美元,增幅为100.51%,达到1,564,000美元,这主要是由于免除了部分购买力平价贷款的债务,我们的零售套餐酒类商店和餐厅的收入增加,以及 最近的价格上涨,但部分被食品成本和整体支出的上涨所抵消。在截至2022年1月1日的13周内,股东应占净收益占收入的百分比为4.18%,而截至2021年1月2日的13周为2.49%。
新的有限合伙餐厅
随着新餐厅开业,我们的营业收入 将受到不利影响,因为我们有义务预付开业前成本,包括但不限于新 门店的开业前租金。在我们的2022财年第一季度,我们在佛罗里达州日出开设了一家新餐厅,在佛罗里达州米拉马市开设了第二家新餐厅 ,这两家餐厅都处于开发阶段,每个餐厅都有一家新的“弗拉尼根餐厅”(Flanigan‘s)。位于佛罗里达州米拉马市的新餐厅 租金从2022财年第二季度开始。
菜单价格涨幅及走势
在我们的2022财年第一季度, 我们提高了我们提供的食品的菜单价格(分别从2021年10月3日和2021年12月19日起生效),目标是使我们的食品收入每年总计增长约8.83%,我们提高了我们的酒吧产品的菜单价格(从2021年12月12日起生效),目标是我们的酒吧收入每年增长约7.80%,以抵消食品和酒类成本以及更高的总体支出 。在这些上调之前,我们之前在2021财年第三季度上调了菜单价格。
新冠肺炎已经并将继续在很长一段时间内对我们的餐饮业务产生实质性的负面影响 。此损害和中断是由我们无法预测且无法控制的事件和因素 造成的。因此,新冠肺炎对我们2021财年(2022财年第一季度)的运营业绩 产生了实质性的负面影响,并极有可能影响我们整个2022财年的运营业绩、流动性和/或财务状况。我们的餐厅业务可能受到不利影响的程度 及其对我们的运营、流动性和/或财务状况的影响无法准确预测。
流动性与资本资源
我们通过运营现金和第三方借款为运营提供资金 。截至2022年1月1日,我们的现金约为33,602,000美元,比截至2021年10月2日的现金余额32,676,000美元增加了926,000美元。
在我们的财政年度第二季度 2021财年第二季度,某些拥有有限合伙商店(LP)的实体以及我们管理但不拥有的商店(“管理商店”)(统称为“借款人”)根据冠状病毒援助、救济和经济计划(“PPP”)向无关的 第三方贷款人(“贷款人”)申请贷款并从其获得贷款。 本金总额 约398万美元(“2发送PPP贷款“),其中大约:(I)346万美元借给了6个有限合伙人 (6);(Ii)52万美元借给了托管商店。在我们的2022财年第一季度,我们为所有PPP贷款(包括托管商店)申请了 豁免,截至2022年1月1日,全部本金和应计 利息根据2发送购买力平价贷款。在我们的2021财年第三季度 ,我们通过抵押贷款的再融资产生了280万美元的净收益 ,以及位于佛罗里达州北迈阿密比斯坎恩大道13105-13205号的改善工程,我们的弗拉尼根海鲜酒吧和烧烤餐厅 餐厅和大爸爸的酒类零售包装酒类商店与一家无关的第三方贷款人在这里经营(商店#20),增加了从1.5亿美元借入的本金。 在这里,我们的Flanigan‘s Seafood Bar and Grill 餐厅和Big Pardy’s Liquors零售包装酒类商店与一家无关的第三方贷款人合作经营(商店#20),增加了从1.5亿美元借款的本金 在我们2021财年的第二季度,我们完成了对位于佛罗里达州日出西日出大道14301号的房地产和装修项目的购买 ,在那里我们正在以480万美元的价格开发一家“弗拉尼根的海鲜酒吧和烧烤”餐厅(店铺#85)。我们从一家不相关的第三方贷款人 那里获得了本金220万美元的贷款,为此次收购提供了资金,并为余额支付了现金。在我们的2021财年第一季度,我们完成了对位于佛罗里达州北劳德代尔市7号州道5450N的房地产和装修项目的购买 ,在那里我们经营着一家组合 “弗拉尼根海鲜酒吧和烧烤”餐厅和“大爸爸的酒”包装酒类商店(商店 #40),并在关闭时支付了1,200,000美元现金。
20
索引
尽管新冠肺炎对我们的运营 有负面影响,但我们相信,我们目前手头的现金、运营的正现金流和借入的资金 将足以为我们的运营和至少未来12个月的计划资本支出提供资金。
现金流
下表汇总了我们在2022和2021财年前13周的现金流 。
-13周结束 | ||||||||
2022年1月1日 | 2021年1月2日 | |||||||
(单位:千) | ||||||||
经营活动提供的净现金 | $ | 4,531 | $ | 3,770 | ||||
用于投资活动的净现金 | (1,979 | ) | (1,568 | ) | ||||
用于融资活动的净现金 | (1,626 | ) | (1,096 | ) | ||||
现金及现金等价物净增加情况 | 926 | 1,106 | ||||||
现金和现金等价物,开始 | 32,676 | 29,922 | ||||||
现金和现金等价物,结束 | $ | 33,602 | $ | 31,028 |
我们在2022财年第一季度或2021财年第一季度没有宣布或支付资本 股票的现金股息。未来是否派发现金股息 将由本公司董事会酌情决定,并将取决于本公司的财务状况、经营业绩、资本要求 及本公司董事会认为相关的其他因素。
资本支出
除了使用现金支付运营费用外, 我们还使用运营和借款产生的现金为新餐厅的开发和建设提供资金,并为现有餐厅的物业改善提供资本化的 资金。在截至2022年1月1日的13周内,我们收购了物业和设备 以及在建工程2,402,000美元(其中4,000美元是记录在其他资产中的存款,140,000美元是截至2021年10月2日转移到在建工程中的购买定金 ),其中包括587,000美元用于翻修两(2)家现有有限合伙企业 拥有的餐厅和一(1)家公司拥有的餐厅。在截至2021年1月2日的13周内,我们收购了物业和设备 以及在建工程1,105,000美元(其中11,000美元是记录在其他资产中的存款,18,000美元是截至2020年10月3日转移到在建工程中的购买定金 ),其中包括89,000美元用于翻新三(3)家公司拥有的餐厅。
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索引
我们所有的自有单元都需要定期翻新 以保持竞争力。我们预计2022财年的整修费用约为100万美元, 不包括对商店#19(我们的组合包装酒类商店和餐厅,由于火灾造成破坏而正在重建)、商店#85(我们位于佛罗里达州日出的餐厅正在开发中)、商店#24(我们位于佛罗里达州米拉马市的包装店 正在开发中)和商店#25(我们位于佛罗里达州米拉马市的餐厅正在开发中)的建设/翻新,这笔资金将 将拥有商店#85和商店#25的有限合伙企业通过私募方式报销全部或部分建设/翻新费用 。
长期债务
截至2022年1月1日,我们的长期债务为19,651,000美元 ,而截至2021年1月2日为26,904,000美元,截至2021年10月2日为22,115,000美元。与2021年10月2日相比,我们截至2022年1月1日的长期债务有所减少,这是因为免除了两家公司的所有本金和应计利息发送购买力平价贷款,以1,861,000美元抵销融资保险费,减去因此而支付的任何款项。自2022年1月1日起,我们遵守了与贷款人的所有贷款契约 。
建筑合同
(A)佛罗里达州好莱坞戴维路延长线7990号 (19号商店--“老大爷的葡萄酒和烈酒”)
在我们2019财年的第三季度, 我们与第三方独立总承包商就此地点的工地工程签订了一项总额为1,618,000美元的协议,(I) 将该餐厅运营的房地产(商店#19)连接到城市下水道,以及(Ii)在相邻的 地块上建造一座新建筑,用于运营包装酒类商店。在2020财年和2021财年,我们同意将订单 更改为额外建筑服务协议,将合同总价增加536,000美元至2,156,000美元,其中1,427,000美元已支付至2022财年1,427,000美元 ,另外255,000美元已在2022财年第一季度结束后支付。
(B)佛罗里达州好莱坞大学大道北2505号(19号商店- “弗拉尼根商店”)
在我们2019财年的第三季度,我们与一家独立的第三方建筑师就设计和开发服务签订了一项总计77,000美元的协议,用于重建我们位于佛罗里达州好莱坞大学大道2505号(19号店)的餐厅 ,该餐厅自2018年10月2日以来一直因火灾造成的损失而关闭,其中62,000美元已经支付。在我们的2022财年第一季度,我们与第三方独立总承包商签订了一项协议 ,在该地点重建我们的餐厅,总金额为2515,000美元,但没有任何付款 。
(C)佛罗里达州日出大道西14301号 (85号店)
在我们的2019年第三季度, 我们还与一家独立的第三方设计集团签订了一项协议,为我们位于佛罗里达州日出大道14301号日出大道14301号(商店号85)的新地点 提供设计和开发服务,合同总价为122,000美元。在2020财年, 我们同意修改价值122,000美元的额外设计和开发服务合同,使合同总价增加18,000美元至140,000美元,其中131,000美元已支付至2022年1月1日。此外,在2020财年第四季度,我们与此地点的第三方独立总承包商签订了一项总额为1,236,000美元的内部翻新协议,在2022财年第一季度,我们同意更改该协议的订单,将合同总价增加197,000美元至1,433,000美元,其中1,268,000美元已在2022年1月1日之前支付,在此之后未支付任何款项。在本财年第一季度,我们同意将合同总价增加197,000美元至1,433,000美元,其中1,268,000美元已在2022年1月1日之前支付,并且在2022财年第一季度,我们同意更改该协议的订单,使合同总价增加197,000美元至1,433,000美元
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索引
(D)佛罗里达州米拉马市美丽华公园路11225号(“弗拉尼根餐厅”)
在我们的2019年第四季度, 我们与非关联第三方(“房东”)签订了租赁协议,租用约6,000平方英尺的商业空间, 在佛罗里达州米拉马市美丽华大道11225号250号的一家购物中心(25号店)开设一家餐厅, 该购物中心正在建设中。在我们的2021财年第二季度,我们与第三方独立建筑师签订了建筑专业 服务协议,为 这个新地点(商店#25)提供设计和开发服务,合同总价为73,850美元,合同价格已全额支付至2022年1月1日。在我们的 2021财年第四季度,我们收到房东的通知,房东基本上已经完成了租赁协议项下的所有工作,正在将租赁物业的占有权交付给我们。在我们的2022财年第一季度,我们 与第三方独立总承包商签订了一项总额为1,421,000美元的协议,用于此地点的内部翻修,其中 未支付任何款项。
(E)佛罗里达州米拉马市美丽华大道11225号#245 (“老大爷的葡萄酒和烈酒”)
在我们的2019年第四季度, 我们与一家非关联第三方(“房东”)签订了租赁协议,租用约2,000平方英尺的商业空间 ,用于在佛罗里达州米拉马市美丽华百货11225号的一个购物中心(商店 #24)开设零售包装酒类商店,该购物中心正在建设中。在我们的2021财年第二季度,我们与第三方独立架构师签订了建筑 专业服务协议,为这个新地点(商店 #24)提供设计和开发服务,合同总价为18,650美元,合同价格已全额支付至2022年1月1日。在我们的2021财年第四季度 ,我们收到了业主的通知,称其已根据租赁协议完成了业主的几乎所有工作 ,并正在将租赁物业的占有权交付给我们。在我们的2022财年第一季度, 我们与第三方独立总承包商就此地点的内部翻新签订了一项总计317,000美元的协议, 尚未支付任何款项。
购买承诺
为了确保2022年日历年我们的餐厅有充足的婴儿背部排骨供应 ,我们于2021年10月4日与目前的排骨供应商签订了采购协议, 我们同意在2022年以市场价格从该供应商购买约10,414,000美元的婴儿背部排骨。我们的购买 协议规定购买2.25&Down Baby背部排骨,每月成本为前4周每磅平均市场价格 。
虽然我们预计将从该供应商处购买所有肋骨供应 ,但我们相信如果需要,还有其他几家供应商可供选择。
营运资金
下表汇总了截至2022年1月1日、2021年1月2日的财季和截至2021年10月2日的财年的流动资产、流动 负债和营运资本。
项目 | Jan. 1, 2022 | Jan. 2, 2021 | Oct. 2, 2021 | |||||||||
(单位:千) | ||||||||||||
流动资产 | $ | 42,655 | $ | 38,023 | $ | 39,790 | ||||||
流动负债 | 24,936 | 28,217 | 20,223 | |||||||||
营运资金 | $ | 17,719 | $ | 9,806 | $ | 19,567 |
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索引
在截至2022年1月1日的财季中,我们的营运资本比截至2021年1月2日的财季的营运资本有所增加 ,主要原因是:(I)我们从两家公司获得了335万美元 发送2021年财政年度第二季度的购买力平价贷款,以及(Ii)我们从再融资中获得的280万美元的抵押贷款 阻碍了位于佛罗里达州北迈阿密比斯坎恩大道13105-13205号的房地产和改善工程 我们的弗拉尼根海鲜酒吧和烧烤餐厅以及Big Pardy‘s Liquors零售包装酒类商店(商店#20)就是在这里经营的, 第三季度借款本金从150万美元增加到430万美元(商店#20), 第三季度借入的本金从150万美元增加到430万美元 我们的弗拉尼根海鲜酒吧和烧烤餐厅和Big Pardy’s Liquors零售包装酒类商店(商店#20)就是在这里经营的我们的营运资金 在截至2022年1月1日的财年中比截至2021年10月2日的财年的营运资金减少了 ,原因是与开发我们在佛罗里达州日出的新餐厅地点(商店#85) 和开发我们在佛罗里达州好莱坞的新包裹商店(商店#19-Package)的建设相关的支出。
虽然由于 意外支出或意外收入下降或两者兼而有之等原因无法保证,但我们相信我们手头的现金、 运营的正现金流和借入的资金将在整个2022财年为运营、债务削减和计划的资本支出提供充足的资金。
表外安排
公司没有表外安排。
通货膨胀率
影响我们运营的主要通胀因素是食品、饮料 和劳动力成本。大量餐饮员工的工资是根据适用的最低工资计算的,提高最低工资将直接影响劳动力成本。我们努力通过提高菜单价格来抵消成本上涨的不利影响。
第三项关于市场风险的定量和定性披露。
我们通常不持有市场风险敏感型工具 用于交易目的,截至2022年1月1日,我们没有持有任何股权证券。
利率风险
作为我们持续运营的一部分,我们面临借款利率波动的风险 。正如我们截至2021年10月2日的财政年度Form 10-K的年度报告 中“合并财务报表第8项.财务报表和补充数据”中的附注12“金融工具的公允价值计量” 中更全面地描述的那样,我们使用利率掉期协议来管理这些风险。这些工具 不用于投机目的,而是用于将浮动利率债务修改为固定利率债务。
截至2022年1月2日,我们有两种未偿还的可变利率债务 工具受到利率变化的影响。这两种可变利率债务工具的利率都等于贷款人的LIBOR利率加2.25%(2.25%)的年利率。债务工具还规定,如果英国银行家协会不再提供LIBOR利率,则“LIBOR 利率”等于贷款人批准的英国银行家协会LIBOR利率或其后续利率。2013年1月,我们对抵押贷款进行了再融资,抵押贷款以我们位于佛罗里达州哈兰代尔联邦骇维金属加工4号N的组合套餐酒类商店和餐厅(商店号31)经营的物业为抵押, 该抵押贷款由一家独立的第三方贷款人持有(“140.5万美元贷款”)。2016年12月,我们完成了一项有担保的 循环信贷额度,该额度使我们有权在2017年12月28日之前不时借入最高5500,000美元(“信贷 额度”),这笔贷款于2017年12月28日转换为定期贷款(“定期贷款”)。
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索引
作为管理这些 债务工具的利率风险的一种手段,我们与我们无关的第三方贷款人签订了利率互换协议,将这些可变利率债务 转换为固定利率。我们目前签署了以下两(2)项利率互换协议:
(I) 2013年1月签订的第一份利率互换协议涉及140.5万美元的贷款(“140.5万美元定期贷款互换”)。 140.5万美元的定期贷款互换要求我们以4.35%的固定利率支付二十(20)年期的利息,初始摊销名义本金为1,405,000美元,同时在LIBOR-1个月的同期收取利息,外加2.25%的利息。 我们确定,在2022年1月1日,利率互换协议是一项有效的对冲 协议,公允价值并不重要;
(Ii)于2016年12月签订并于2017年12月28日生效的 第二份利率互换协议,涉及定期贷款( “定期贷款互换”)。定期贷款掉期要求我们以4.61%的固定利率支付五(5)年期利息,初始摊销名义本金为5,500,000美元,同时获得同期LIBOR-1个月的利息,外加相同摊销名义本金的 2.25%。我们确定,在2022年1月1日,利率互换协议是 有效的对冲协议,公允价值并不重要。
我们的机构贷款人已通知我们,从2022年1月1日起,尽管不再使用LIBOR发起、续订或修改贷款,但LIBOR将继续用于我们的两项利率互换协议,直至2023年6月30日 。由于140.5万美元贷款和定期贷款下的所有到期金额分别于2023年1月23日和2022年12月28日到期和应付 。伦敦银行同业拆借利率的终止应该不会对我们造成任何影响。
在2022年1月1日,我们的现金资源以可变利率赚取利息 。因此,我们这些资金的回报受到利率波动的影响。
不能保证利率在下一财年会增加或减少,也不能保证提高利率不会对我们的运营产生实质性的不利影响。
项目4.控制和 程序
信息披露控制和程序的评估
我们维持披露控制和程序, 旨在确保在我们提交给美国证券交易委员会 (“美国证券交易委员会”)的报告中要求披露的信息在美国证券交易委员会规则和 表格中指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告,并积累此类信息并将其传达给管理层,包括我们的首席执行官和首席财务官 视情况而定,以便及时做出有关要求披露的决定。
截至2022年1月1日,在包括我们的首席执行官和首席财务官在内的管理层(包括我们的首席执行官和首席财务官)的监督和参与下, 对我们的披露控制和程序(如1934年证券交易法第13a-15(E)和15d-15(E) 规则所定义)的设计和操作的有效性进行了评估。基于该评估,管理层(包括首席执行官和首席财务官)得出结论,我们的信息披露控制和程序自2022年1月1日起生效。
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索引
财务报告内部控制的变化
在本报告涵盖的期间内,我们并未 对我们的财务报告内部控制进行任何重大影响,或合理地可能对我们的财务报告内部控制 产生重大影响。
第二部分:其他信息
项目1.法律诉讼
有关前几年已解决的其他法律诉讼的讨论,请参阅本报告第13页 以及截至2021年10月2日的财政年度Form 10-K年度报告的第1项和第1部分的第1项和第3项。
第二项.未登记的股权证券销售和收益使用
购买公司普通股
在截至2022年1月1日和2021年1月2日的13周内,我们没有购买任何普通股。截至2022年1月1日,根据董事会在2007年5月17日会议上批准的酌情计划,我们仍有权购买65,414股普通股。
项目6.展品
本报告包括以下展品:
展品 | 描述 | |
31.1 | 根据修订后的1934年证券交易法规则13a-14(A)和规则 15d-14(A)对首席执行官进行认证。 | |
31.2 | 根据修订后的1934年证券交易法规则13a-14(A)和规则 15d-14(A)认证首席财务官。 | |
32.1 | 根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906节通过的《美国法典》第18编第1350条 首席执行官证书。 | |
32.2 | 根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906节通过的《美国法典》第18编第1350条 规定的首席财务官证书。 |
作为证物101的XBRL 文档列表
签名
根据1934年证券交易法的要求,注册人促使本报告由正式授权的以下签名者代表其签署。
弗拉尼根的企业,公司(Flanigan‘s Enterprise,Inc.) | |
日期:2022年2月22日 | /s/詹姆斯·G·弗拉尼根(James G.Flanigan) |
詹姆斯·G·弗拉尼根(James G.Flanigan),首席执行官兼总裁 | |
/s/杰弗里·D·卡斯特纳 | |
首席财务官兼部长杰弗里·D·卡斯特纳(Jeffrey D.Kastner) | |
(首席财务会计官) |
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