依据第424(B)(5)条提交
注册号333-261630
招股说明书副刊
(截至2021年12月14日的招股说明书)
$60,000,000
北欧美洲油轮有限公司
普通股
我们已经与B.Riley Securities,Inc.或B.Riley Securities,Inc.或B.Riley Securities签订了一项于2022年2月14日在市场上发行的销售协议,即本招股说明书附录和随附的招股说明书提供的、不时提供的总发行价高达6000万美元的普通股的发售和出售协议。
根据协议条款,我们可以通过B.Riley证券作为销售代理或委托人,随时和不时地提供和出售我们的普通股。根据本招股说明书附录,出售我们的普通股(如果有的话)可以按照修订后的《1933年证券法》规则415或《证券法》的定义,在被视为“在市场上发行”的交易中进行。我们的销售代理不需要销售任何具体数量或金额的证券,但将按照B.Riley Securities和我们双方同意的条款,以符合他们各自的正常交易和销售实践的商业合理努力作为我们的销售代理。我们的普通股在纽约证券交易所上市,代码为“NAT”。2022年2月11日,我们普通股在纽约证券交易所的收盘价为每股1.55美元。
投资我们的普通股涉及很高的风险。请参阅本招股说明书补充说明书S-4页上题为“风险 因素”的章节、随附的招股说明书,以及我们截至2020年12月31日的财政年度Form 20-F年度报告中的“风险 因素”部分,该报告通过引用并入本文。
证券交易委员会、委员会或任何州证券委员会 均未批准或不批准这些普通股,也未就本招股说明书附录或随附的招股说明书的充分性或准确性作出判断,也未确定本招股说明书附录是否真实或完整。任何与 相反的陈述都是刑事犯罪。
B.莱利证券将从我们那里获得相当于根据本协议作为我们的销售代理通过其出售的任何普通股的总毛收入的2.5%的佣金。根据协议,我们同意偿还B.莱利证券的某些费用。请参阅“分配计划”。
B.莱利证券
本招股说明书补充日期为2022年2月14日。

目录
页面
关于本招股说明书补充资料的重要通知
S-I
有关前瞻性陈述的警告性声明
S-II
招股说明书补充摘要
S-1
危险因素
S-4
收益的使用
S-5
大写
S-6
股利政策
S-8
税务方面的考虑因素
S-9
配送计划
S-10
费用
S-11
法律事务
S-11
专家
S-11
通过引用并入的信息
S-11

关于本招股说明书补充资料的重要通知
除非另有说明,否则本招股说明书中提及的“美元”和“$”均指美元 美元。本招股说明书附录中提供的财务信息是根据美国公认的会计原则编制的,这些信息来源于通过引用并入的财务报表。
本文档分为两部分。第一部分是招股说明书附录,它描述了本次发行的具体条款和在此发行的证券,还补充和更新了附带的基本招股说明书中包含的信息以及通过引用并入本招股说明书附录和基础招股说明书中的文件 。第二部分,基本招股说明书,提供了更多关于我们可能不时发行的证券的一般性信息,其中一些不适用于此次发行。一般来说,当我们只指招股说明书时,我们指的是 两个部分的总和,当我们指的是随附的招股说明书时,我们指的是基础招股说明书。
如果本招股说明书附录与随附的 招股说明书对本次产品的描述不同,您应以本招股说明书附录中的信息为准。本招股说明书附录、随附的招股说明书以及以引用方式并入其中的文件包括有关我们的重要信息、所发行的普通股 以及您在投资前应了解的其他信息。在投资我们的普通股之前,您应该阅读本招股说明书附录和随附的招股说明书,以及标题“通过 参考合并的信息”下描述的其他信息。
您应仅依赖本招股说明书 附录、随附的招股说明书以及与本次发行相关的任何免费撰写的招股说明书中包含或通过引用并入的信息。我们没有,销售代理也没有授权任何人向您提供不同的信息。如果任何人向您提供不同或 不一致的信息,您不应依赖它。我们仅在允许出售和出售普通股的司法管辖区出售普通股,并寻求购买普通股。本 招股说明书附录中包含或以引用方式并入的信息仅在此类信息发布之日准确,无论本招股说明书的交付时间或我们普通股的任何出售时间。
S-I


有关前瞻性陈述的警告性声明
本招股说明书附录中讨论的事项、随附的招股说明书以及我们 向委员会提交的文件(通过引用并入本招股说明书附录)可能构成前瞻性陈述。修订后的“1995年私人证券诉讼改革法”为 前瞻性陈述提供了安全港保护,这些前瞻性陈述包括但不限于有关计划、目标、目标、战略、未来事件或业绩的陈述,以及基本假设和其他陈述,这些陈述不是关于历史 事实的陈述,以鼓励公司提供有关其业务的前瞻性信息。我们希望利用修订后的《1995年私人证券诉讼改革法》中的安全港条款,并将此 警示声明包括在与此安全港立法相关的内容中。本报告以及我们或代表我们做出的任何其他书面或口头声明可能包括前瞻性声明,这些声明反映了我们对未来 事件和财务表现的当前看法,并不打算对未来的结果做出任何保证。在本文档中使用的词语“相信”、“预测”、“预期”、“预期”、“估计”、“打算”、“计划”、“目标”、“项目”、“可能”、“ ”、“可能”以及类似的表述、术语或短语可能表示前瞻性陈述。
前瞻性陈述基于各种假设,其中许多假设又基于进一步的假设,包括但不限于我们管理层对历史运营趋势、我们记录中包含的数据以及第三方提供的其他数据的检查。尽管我们认为这些假设在做出时是合理的 ,因为这些假设本身就会受到很难或不可能预测且超出我们控制范围的重大不确定性和意外事件的影响,但我们不能向您保证我们会实现或实现这些 预期、信念或预测。我们没有义务根据新信息、未来事件或其他情况更新任何前瞻性陈述。
除了本文其他地方和通过引用并入本文的文件中讨论的这些重要因素和事项外,我们认为,可能导致实际结果与前瞻性陈述中讨论的结果大不相同的重要因素包括世界经济实力、持续的新冠肺炎大流行及相关事件造成的预期全球经济不确定性和金融市场状况、货币和利率的波动、一般市场状况(包括租赁费和船舶价值的波动)、 与我们相当的船舶供需变化。全球石油生产、消费和储存的变化,公司运营费用(包括燃料油价格、干船坞和保险成本)的变化, 公司船只的市场,融资和再融资的可用性,我们获得融资并遵守融资安排中的限制和其他公约的能力,熟练工人的可用性和相关劳动力成本, 遵守政府、税收、环境和安全法规的情况。任何违反1977年美国《反海外腐败法》(FCPA)或其他适用法规的行为,涉及贿赂、石油行业的一般经济状况和条件、本行业新产品和新技术的影响、交易对手未能充分履行与我们的合同、我们对关键人员的依赖、保险覆盖范围是否充足、我们从客户那里获得赔偿的能力、法律、条约或法规的变化、我们普通股价格的波动;我们根据百慕大法律注册,与包括美国在内的其他国家相比,我们享有不同的救济权。, 这些风险因素包括但不限于政府规则和法规的变化或监管机构采取的行动、悬而未决或未来诉讼的潜在责任、一般国内和国际政治形势、由于事故、政治事件或恐怖分子行为而可能导致的航线中断 、本招股说明书附录中“风险因素”标题下的其他重要因素、所附招股说明书和截至2020年12月31日的20-F表格年度报告中以及我们不时提交给证券交易委员会的报告中所描述的那些因素。
我们不承担公开更新或修改 本招股说明书附录中包含的任何前瞻性陈述的义务,除非法律另有要求,否则无论是否因新信息、未来事件或其他原因而产生的影响,我们都没有义务公开更新或修改本招股说明书附录中包含的任何前瞻性陈述。鉴于这些风险、不确定性和假设,本招股说明书附录中讨论的前瞻性事件可能不会发生 ,我们的实际结果可能与这些前瞻性陈述中预期的大不相同。
在百慕大发行或出售普通股,必须符合“2003年投资商业法案”和“1972年外汇管制法案”的规定,以及百慕大监管百慕大证券销售的相关规定。此外,根据1972年《外汇管制法》和相关法规的规定,所有百慕大公司的证券发行和转让都需要获得百慕大金融管理局(BMA)的特别许可,但BMA给予一般许可的情况除外。 根据《1972年外汇控制法》和相关法规的规定,所有百慕大公司的证券发行和转让都需要获得百慕大金融管理局(BMA)的特别许可。BMA在其日期为2005年6月1日的政策中规定,如果百慕大公司的任何股权证券(包括我们的普通股)在指定的证券交易所上市,只要该公司的任何股权证券仍在如此上市,一般允许从和/或向非居民 发行和转让该公司的任何证券。根据百慕大法律,纽约证券交易所是一家指定的证券交易所。BMA给予的批准或许可并不构成BMA对我们的业绩或信誉 的保证。因此,在授予此类许可时,BMA不对我们的财务健全性或本招股说明书或任何招股说明书 附录中所作或表达的任何陈述的正确性承担任何责任。根据百慕大1981年公司法第III部的规定,本招股说明书或任何招股说明书补充文件均无须根据百慕大公司法第III部的规定在2013年公司修订法颁布后向百慕大公司注册处处长提交。这些条款规定,根据百慕大法律在指定证券交易所上市的百慕大公司的股票要约招股说明书不需要在百慕大提交。, 只要有关公司遵守该指定证券交易所的有关规定。
S-II




招股说明书补充摘要
本节汇总了本招股说明书附录和随附的招股说明书中包含的或通过引用并入的一些信息。作为投资者或潜在投资者,您应仔细审阅整份招股说明书和随附的招股说明书、与本次发行我们的普通股相关的任何免费书写的招股说明书、本招股说明书附录和随附的招股说明书中以引用方式并入的信息,包括本招股说明书附录S-4页和我们截至2020年12月31日的财政年度Form 20-F年度报告中题为“风险 因素”的章节。
在本招股说明书附录中,“我们”、“本公司” 和“NAT”均指北欧美国油轮有限公司及其所有子公司。“北欧美国油轮有限公司”只指北欧美国油轮有限公司,而不是其附属公司。除非另有说明,本招股说明书附录中使用的术语的含义与随附的招股说明书中描述的含义相同。本招股说明书副刊提供的普通股包括相关优先股购买权。
我公司
北欧美洲油轮有限公司成立于1995年6月12日,名称为北欧美国油轮船务有限公司,根据百慕大群岛的法律成立。2011年6月,我们更名为北欧美国油轮有限公司。我们的主要办事处位于百慕大哈密尔顿HM 11里德街27号LOM大楼 。我们的电话号码是(441)292-7202,我们的网址是www.nat.bm。美国证券交易委员会维护一个互联网网站,其中包含以电子方式向美国证券交易委员会提交的报告、委托书和信息声明以及其他有关发行人的信息 。美国证券交易委员会的网址是www.sec.gov。这些网站上包含的任何信息均未纳入本招股说明书附录或构成本招股说明书附录的一部分。我们的普通股在纽约证券交易所(NYSE)的交易代码为 “NAT”。

2020年,我们从韩国三星造船厂订购了两座Suezmax新建筑,将于2022年交付。2021年11月,我们出售了北欧天狼星(2000年建造),2022年1月,我们同意出售北欧米斯特拉尔(2002年建造),2022年2月交付。

我们的舰队
我们的船队目前由23艘Suezmax原油油轮组成 (包括2艘新建筑,不包括2022年2月交付的船舶)。我们的大多数船舶都在现货市场受雇,还有一艘船目前签订了一份较长期的定期租赁协议,将于2022年底或更晚到期。这些船只被认为是同质的和可互换的,因为它们具有大致相同的货运能力和运输相同类型货物的能力。
 
船舶
 
  
 
已建成
 
 
 
  
 
载重吨
 
 
 
北欧自由
 
  
 
 
 
2005
 
 
 
  
 
 
 
159,331
 
 
 
北欧月亮
 
  
 
 
 
2002
 
 
 
  
 
 
 
160,305
 
 
 
北欧阿波罗
 
  
 
 
 
2003
 
 
 
  
 
 
 
159,998
 
 
 
北欧宇宙
 
  
 
 
 
2003
 
 
 
  
 
 
 
159,999
 
 
 
北欧风度
 
  
 
 
 
2002
 
 
 
  
 
 
 
149,921
 
 
 
北欧西北风(2)
 
  
 
 
 
2002
 
 
 
  
 
 
 
164,236
 
 
 
北欧帕萨特
 
  
 
 
 
2002
 
 
 
  
 
 
 
164,274
 
 
 
北欧织女星
 
  
 
 
 
2010
 
 
 
  
 
 
 
163,940
 
 
 
北欧微风
 
  
 
 
 
2011
 
 
 
  
 
 
 
158,597
 
 
 
北欧天顶
 
  
 
 
 
2011
 
 
 
  
 
 
 
158,645
 
 
 
北欧短跑
 
  
 
 
 
2005
 
 
 
  
 
 
 
159,089
 
 
 
北欧滑雪运动员
 
  
 
 
 
2005
 
 
 
  
 
 
 
159,089
 
 
 
北欧之光
 
  
 
 
 
2010
 
 
 
  
 
 
 
158,475
 
 
 
北欧十字架
 
  
 
 
 
2010
 
 
 
  
 
 
 
158,475
 
 
 
北欧人露娜
 
  
 
 
 
2004
 
 
 
  
 
 
 
150,037
 
 
 
北欧蓖麻
 
  
 
 
 
2004
 
 
 
  
 
 
 
150,249
 
 
 
北欧Pollux
 
  
 
 
 
2003
 
 
 
  
 
 
 
150,103
 
 
 
北欧之星
 
  
 
 
 
2016
 
 
 
  
 
 
 
159,000
 
 
 
北欧空间
 
  
 
 
 
2017
 
 
 
  
 
 
 
159,000
 
 
 
北欧宝瓶座
 
  
 
 
 
2018
 
 
 
  
 
 
 
157,000
 
 
 
北欧天鹅座
 
  
 
 
 
2018
 
 
 
  
 
 
 
157,000
 
 
 
北欧Tellus
 
  
 
 
 
2018
 
 
 
  
 
 
 
157,000
 
 
 
新大楼(1)
   
 
2022
     
 
156,800
 
 
新大楼(1)
   
 
2022
     
 
156,800
 

(1)
计划于2022年5月和6月交付。

(2)
2022年1月售出,2022年2月交付给新业主。





S-1




技术管理

我们船只的技术管理由 公司在NAT的直接指示下处理。船舶管理公司V.Ships挪威AS、哥伦比亚船舶管理有限公司、塞浦路斯和德国Hellespont Ship Management GmbH&Co KG提供技术管理服务。根据技术管理协议支付的补偿 符合行业标准。

最近的和其他的发展

2021年7月28日,我们宣布计划出售至少两艘建造于 2000和2002年的船只。鉴于Suezmax油轮的二手价格具有吸引力,我们已考虑出售某些年份的吨位。2021年11月,我们向新的所有者交付了北欧天狼星(2000年建造)。2022年1月,我们同意 出售北欧Mistral(2002年建造),并于2022年2月交付给新所有者。

2020年10月16日,我们作为销售代理与B.Riley Securities签订了At市场发行销售协议 ,根据该协议,我们可以不时通过证券法第415条规定的“按市场发行”或2020 ATM计划发售和出售我们的普通股, 总发行价最高可达6000万美元。我们根据这项协议发行了22,025,979股。2020年ATM计划于2021年10月14日终止。

2021年9月29日,我们与B.Riley证券公司签订了市场发行销售 协议,根据该协议,我们可以不时通过证券法第415条规定的“市场发行”或2021年自动取款机计划发售和出售我们的普通股,总发行价 最高可达6000万美元。根据这项协议,我们已经发行了19,987,095股。此外,我们在2022年2月14日根据这项协议出售了100万股。2021年自动取款机计划于2022年2月14日终止,此后将不再根据2021年自动取款机计划出售任何证券。

分红

2021年8月30日,我们宣布2021年第二季度的股息为每股0.01美分,股息于2021年10月14日支付。

2021年11月24日,我们宣布2021年第三季度的股息为每股0.01美分,股息于2021年12月21日支付。

新大楼

2020年9月23日,我们宣布与韩国一家造船厂签订了两份suezmax 新建合同,并在2020年间向该造船厂支付了总计1100万美元的首期款项。这些船只的计划交付时间是2022年上半年。2021年,我们为这两座新建筑支付了总计1100万美元的第二期 分期付款,对造船厂的剩余承诺得到了全额融资。2022年1月,我们已为交付给我们的第一座新建筑支付了第三期550万美元。 我们利用下面介绍的融资协议为这笔付款提供资金。

2020年10月16日,我们宣布已经获得了我们与Ocean Year ASA合作的两座suezmax新建筑的融资 。融资的结构与我们2018年建造的船舶的现有2018年融资协议类似,并确保融资最高可达购买价格的80%。2022年 融资协议(定义如下)涵盖了对造船厂的剩余付款义务。

2022年2月9日,我们宣布,我们已经为这两座新建筑签订了两份为期六年的 定期租赁协议,该协议将从船厂交付船只之日开始生效。




S-2




供品

发行人
 
北欧美洲油轮有限公司
     
截至2022年2月11日的已发行普通股
 
193,459,186股普通股(1)
     
本招股说明书附录提供的普通股
 
总发行价高达6,000万美元的普通股,或38,709,677股普通股,假设发行价为每股1.55美元,这是我们普通股在纽约证券交易所最后一次报告的收盘价,时间是2022年2月11日。
     
收益的使用
 
本次发行的净收益将用于一般企业用途。不能保证我们能够 根据本协议出售任何股份或充分利用本协议作为融资来源。由于没有最低发行额作为结束此次发行的条件,因此目前无法确定我们的实际公开发行额、佣金和净收益(如果有)。假设我们出售协议规定的最高金额6,000万美元,我们预计本次发售的净收益总额约为5830万美元,扣除我们应支付的估计佣金和估计发售费用。我们请您参考“收益的使用”一节。
     
上市
 
我们的普通股在纽约证券交易所上市,代码是“NAT”。
     
风险因素
 
投资我们的普通股是有风险的。您应仔细考虑在本招股说明书附录的S-4页、随附的招股说明书和我们的Form 20-F年度报告(通过引用并入本招股说明书附录中)以及我们随后提交给证券交易委员会的文件中的 标题“风险因素”或任何类似标题下讨论的风险,这些风险通过引用并入或被视为并入本招股说明书附录和随附的招股说明书中。 以及任何免费撰写的招股说明书,根据本招股说明书附录和随附的招股说明书,可能会向您提供与本次发行我们的普通股相关的信息。
 
(1)
根据我们的组织章程大纲,我们的法定股本包括3.6亿股,每股面值0.01美元。 已发行普通股数量基于截至2022年2月11日的已发行普通股。






S-3

危险因素
投资我们的普通股是有风险的。您应仔细考虑以下 所述风险,并在截至2020年12月31日的财政年度的Form 20-F年度报告中的“风险因素”标题下讨论这些风险,本招股说明书附录和随附的招股说明书通过引用将其并入本招股说明书附录和随附的招股说明书中,并在我们随后提交给委员会的文件中以“风险因素”或任何类似标题的标题将其合并或视为通过引用并入本招股说明书和随附的招股说明书中。以及任何免费 书面招股说明书,根据本招股说明书副刊和随附的招股说明书,您可能被提供与本次发行我们的普通股相关的信息。
投资者可能会因为此次发行和未来的发行而经历严重的稀释。
假设发行价为每股1.55美元,这是我们普通股在纽约证券交易所于2022年2月11日最后一次报告的收盘价 ,根据协议,发售我们6,000万美元的普通股将导致38,709,677股普通股的发售,之后我们将有232,168,863股已发行普通股 ,截至2022年2月11日,这意味着我们已发行和已发行普通股增加了约20.0%。由于在此发售的股票将直接在市场上出售或通过协商交易进行, 我们出售这些股票的价格将有所不同,这些差异可能会很大。如果我们以远低于他们投资价格 的价格出售股票,我们出售股票的购买者以及我们的现有股东将经历严重稀释。此外,我们可能会在未来以低于投资者在此次发行中支付的每股价格的价格提供额外的普通股,这可能会导致此次发行中对 投资者的额外重大稀释。
我们可能会将此次发售的净收益用于您不同意的目的 。
我们的管理层将在使用此次发行的净收益(如果有的话)方面拥有广泛的酌处权, 可以将收益用于不会改善我们的运营业绩或提高我们普通股价值的方式。我们预计,如果我们出售协议规定的最高金额6,000万美元,在扣除估计佣金和我们应支付的估计发售费用后,本次发售的净收益将约为5830万美元。您将依赖我们管理层对这些用途的判断,作为您的投资决策的一部分,您将没有机会评估收益是否得到了适当的使用。如果我们的管理层未能有效运用净收益,可能会导致不利的回报和对我们前景的不确定性,这每一点都可能 导致我们的普通股价格下跌。只要我们不将净收益用于规定的收益用途,我们可以将净收益用于您不同意的其他目的。请参阅“收益的使用”。
根据与销售 代理签订的协议,我们在任何时候或全部发行的股票数量都是不确定的。
在符合与销售代理签订的协议中规定的某些限制并遵守 适用法律的情况下,我们有权在整个协议期限内随时向销售代理发送安置通知。在我们发出配售通知后,销售代理出售的股票数量将根据各种因素而波动 ,包括我们普通股在销售期内的市场价格以及我们向销售代理设定的限制,我们不能保证销售代理能够出售我们根据 协议打算出售的全部或任何股票。
在此发行的普通股将以“按市价”发行, 在不同时间买入股票的投资者可能会支付不同的价格。
在不同时间购买此次发行股票的投资者可能会支付不同的价格, 因此他们的投资结果可能会有所不同。我们会视乎市场需求,酌情决定出售股份的时间、价格和数目,并且不设最低或最高售价。投资者可能会因为以低于他们支付的价格出售股票而经历股票价值的 下降。
我们的收入依赖于船舶租赁,这可能不足以使我们运营我们的 船舶有利可图。

Suezmax油轮市场一直是高度周期性的,由于油轮运力的供求变化,导致盈利能力、租赁费和资产价值的波动 。续签或更换租船所支付的租金将取决于油轮市场的经济状况等,我们不能保证 我们签订的任何续签或更换租船合同将足以使我们的船舶有利可图地运营。

我们为不同情况准备现金流预测,以预测未来12个月的流动性需求,而现金流预测的一个关键输入 因素是估计的市场利率。我们平均应用几个经纪人的估计,并结合我们自己的估计。租赁费长期处于低位,该公司在此期间增加了 借款并筹集了股本为其运营提供资金。几位市场人士预计,租船费将大幅改善,但复苏的时间尚不确定。在租赁费保持在较低的 水平的情况下,公司可能不得不在与招股说明书相关的6000万美元新ATM之外实施额外措施,例如出售船只、进一步发行股票和新的融资。
我们在一个周期性和波动性强的行业中运营,不能保证我们将 继续进行现金分配。
自1997年10月以来,我们每季度派发现金。我们的收入可能会因租船费下降而 减少,或者我们可能会产生其他费用或或有负债,从而减少或消除可作为股息分配的现金。此外,我们的信贷安排限制了我们 分配股息的能力。我们可能不会继续按照以前支付的利率支付股息,或者根本不会。如果我们不分红,我们普通股的市场价格必须升值,投资者才能从投资中获得收益。这种增值 可能不会发生,我们的普通股实际上可能会贬值,部分原因是未来我们的股息支付会减少或取消。
S-4

收益的使用
我们可能会不时发行和出售我们的普通股,总收益高达6000万美元 。不能保证我们能够根据与B.Riley证券的销售协议出售任何股份或充分利用该协议作为融资来源。由于本次发售没有最低发售金额要求作为结束 本次发售的条件,因此目前无法确定我们获得的实际公开发售金额、佣金和收益总额(如果有)。我们预计,在扣除估计佣金和估计发售费用后,假设我们出售协议规定的最高 万美元,本次发售的净收益约为5830万美元。我们目前打算在扣除销售代理佣金和我们的 发售费用后,将此次发售的净收益用于一般企业用途。我们使用收益的金额和时间将取决于许多因素,包括我们的业务产生或使用的现金数量,以及我们业务的增长率(如果有的话)。因此,我们将在根据本招股说明书附录发行的证券相关净收益(如果有的话)的分配方面保留广泛的自由裁量权,投资者将依赖我们管理层对收益的应用做出的判断。
我们不能向您保证,我们会将此次发行所得款项用于所述目的,我们可能 将所得款项净额用于您不同意的其他用途。请参阅“风险因素-我们可能会将本次发行的净收益用于您不同意的目的。”
S-5


大写
下表列出了我们截至2021年9月30日的资本化情况,基于历史数据和 调整后的数据,以实现以下目标:
 
偿还2019年高级担保信贷安排的1960万美元和2018年融资协议的340万美元,定义如下 ,用于我们2018年建造的船舶,包括由于时间的推移将900万美元从长期债务重新分类为当前部分的长期债务;

 
于2021年8月30日宣布于2021年9月24日向登记在册的股东支付的每股0.01美元的股息 和于2021年11月24日宣布的、于2021年12月7日向登记在册的股东支付的每股0.01美元的股息 和于2021年12月21日向登记在册的股东宣布的每股0.01美元的股息;

 
利用2022年融资协议中的550万美元(定义见下文)支付2022年1月应支付的第三期款项 2022年交付的第一座新楼;
 
 
根据2020年自动柜员机计划,在2021年9月30日之后出售和发行1,507,678股普通股,平均净价为每股2.50美元,或总金额为380万美元;
 
 
根据2021年自动取款机计划,在2021年9月30日之后至2022年2月11日(包括2022年2月11日)出售和发行19987,095股普通股,平均净价为每股1.84美元,总金额为3670万美元;以及

 
在进一步调整的基础上,实现本次发行普通股的发行和出售以及所得款项净额的使用 。
 
自2021年9月30日以来,我们的资本没有其他重大调整, 也进行了调整。
您应阅读下面与“使用 收益”相关的调整后资本化表信息,以及我们的财务报表和相关附注,这些信息出现在其他地方或通过引用并入本招股说明书中。
S-6

   
2021年9月30日
 
千美元
 
实际
   
AS
Adjusted
   
作为进一步
Adjusted
 
债务:
                 
长期债务(1)(4)
   
288,403
     
284,940
     
284,940
 
长期债务的当期部分(2)
   
51,786
     
37,812
     
37,812
 
债务总额(1)
   
340,189
     
322,752
     
322,752
 
股东权益:
                       
普通股,面值0.01美元,实际流通股(171,964,413股),调整后(193,459,186股)和进一步调整后 (232,168,863股)
   
1,719
     
1,934
     
2,321
 
额外实收资本(3)(5)
   
114,084
     
154,317
     
212,209
 
缴款盈余(6)
   
531,623
     
528,103
     
528,103
 
累计其他综合收益(亏损)
   
(1,339
)
   
(1,339
)
   
(1,339
)
累计损失
   
(98,383
)
   
(98,383
)
   
(98,383
)
股东权益总额(3)(5)
   
547,704
     
584,632
     
642,911
 
总市值
   
887,893
     
907,384
     
965,663
 

(1)
截至2021年9月30日,我们2019年高级担保信贷安排下的未偿还金额(包括我们的3000万美元手风琴贷款(定义如下), 为2.413亿美元和2018年9月30日融资协议(定义如下)下的1.063亿美元,减去740万美元的递延借款成本。长期债务包括我们 2019年高级担保信贷安排下的1.95亿美元和我们2018年建造的船舶融资协议下的9810万美元,减去480万美元的递延借款成本。
 
2020年12月16日,本公司签订新借款协议,借款3,000万美元(“3,000万美元手风琴贷款”)。这笔贷款被认为是2019年高级担保信贷安排贷款协议的手风琴贷款, 具有相同的摊销情况,采用浮动LIBOR利率加保证金,2024年2月到期。贷款的担保附在2019年高级担保信贷安排的担保上,具有与2019年高级担保信贷安排相同的优先权、 相同的财务契约和相同的超额现金流机制。

2018年,我们签署了融资协议,贷款人为2018年建造的三艘船每艘提供77.5%的融资,即2018年融资协议。有关融资协议的更多 信息,请参阅我们截至2020年12月31日的财年的Form 20-F年度报告。

(2)
长期债务的当前部分包括2019年高级担保信贷安排下的4620万美元,其中包括3000万美元的手风琴贷款,以及截至2021年9月30日我们2018年建造的船舶融资协议下的820万美元,减去270万美元的递延借款成本。以上与2019年高级担保信贷安排相关的4620万美元 包括与预期出售船只相关的2940万美元假设贷款偿还。调整后的长期债务的当前部分包括2019年11月出售北欧天狼星的2019年高级担保信贷安排下的1400万美元的偿还。

(3)
调整后的额外实收资本和总股东权益反映了2021年9月30日之后根据2020年ATM计划 和2021年ATM计划发行的普通股,总收益和净收益分别为4150万美元和4050万美元。

(4)
调整后的长期债务反映了2020年12月签订的550万美元融资协议或2022年融资协议的利用率 ,最高可达2022年交付的新建筑价格的80%。2022年融资协议的签订条款与2018年融资协议类似。
 
(5)
进一步调整后的额外实收资本包括此次发行普通股的6000万美元收益,以及与此次发行相关的估计约180万美元的手续费和开支。

(6)
经调整后的缴款盈余反映了2021年8月30日宣布的2021年9月24日登记在册的 股东的股息170万美元,或每股0.01美元,并于2021年10月14日支付的股息,以及2021年11月24日宣布的2021年12月7日登记在册的股东的股息180万美元,或每股0.01美元,2021年12月21日支付。
S-7

股利政策

我们的政策是根据董事会或董事会的决定向股东宣布季度股息。 考虑到或有负债、我们借款协议的条款、我们的其他现金需求以及百慕大法律的要求,向股东派发的股息可能高于运营现金流,也可能低于董事会可能不时决定需要的准备金后的运营现金流。在考虑到或有负债、我们的借款协议条款、我们的其他现金需求以及百慕大法律的要求后,向股东派发的股息可能高于运营现金流或低于运营现金流。
2021年分配的股息总额为970万美元,合每股0.06美元。2021年、2020年、2019年、2018年、2017年和2016年的季度股息 每股支付如下:
                                     
期间
 
2021
   
2020
   
2019
   
2018
   
2017
   
2016
 
第一季度
 
$
0.02
   
$
0.07
   
$
0.04
   
$
0.03
   
$
0.20
   
$
0.43
 
第二季度
 
$
0.02
   
$
0.14
   
$
0.03
   
$
0.01
   
$
0.20
   
$
0.43
 
第三季度
 
$
0.01
   
$
0.20
   
$
0.01
   
$
0.02
   
$
0.10
   
$
0.25
 
第四季度
 
$
0.01
   
$
0.04
   
$
0.02
   
$
0.01
   
$
0.03
   
$
0.26
 
总计
 
$
0.06
   
$
0.45
   
$
0.10
   
$
0.07
   
$
0.53
   
$
1.37
 

S-8


税务方面的考虑因素
请参阅我们截至2020年12月31日财年的 Form 20-F年度报告中标题为“Item 10.Additional Information-E.Tax”一节。
S-9


配送计划
我们已于2022年2月14日与B.Riley Securities签订了一项销售协议,根据该协议,我们 可以不时通过或作为销售代理或委托人向B.Riley Securities提供和出售我们的普通股,总发行价最高可达6000万美元。根据本招股说明书,出售我们的普通股(如果有的话)可以 按照证券法第415条规则的定义进行被视为“在市场上发行”的交易。
每次我们希望根据销售协议发行和出售我们的普通股时,我们都会通知B. 莱利证券将发行的股票数量或美元价值、预计进行此类销售的日期、对一天内可以出售的股票数量的任何限制、不得低于的任何最低价格 以及我们认为合适的其他销售参数。一旦我们这样指示B.Riley Securities,除非B.Riley Securities拒绝接受通知的条款,B.Riley Securities已同意使用符合其正常交易和销售惯例的商业合理努力,出售此类股票,最高可达此类条款规定的金额。根据销售协议,B.Riley证券出售我们普通股的义务受到我们必须 满足的一些条件的约束。
根据本协议,莱利证券将作为我们的销售代理从我们那里获得相当于通过其出售的任何普通股总毛收入的2.5%的佣金 。我们将偿还B.莱利证券与根据协议完成的任何销售相关的合理自付费用,包括不超过40,000美元的律师费,并将 每季度额外偿还B.莱利证券2,500美元的合理自付费用,包括律师费,只要协议继续有效而不暂停销售。我们估计, 发售的总费用(不包括根据销售协议支付给B.Riley证券的补偿)约为20万美元。

普通股销售的结算将在任何出售日期之后的第二个营业日进行,或在我们与B.Riley Securities就特定交易商定的其他某个日期进行,以换取向我们支付净收益。没有以第三方托管、信托或类似安排接收资金的安排。

在代表我们出售普通股方面,B.Riley Securities将被视为证券法 含义内的承销商,其作为销售代理的报酬将被视为承销佣金或折扣。我们已同意向B.Riley证券提供赔偿和出资,以承担某些民事责任,包括证券法下的责任。

根据销售协议进行的发售将于(1)根据销售协议发行及 出售所有普通股;及(2)销售协议许可终止时(以较早者为准)终止。
B.莱利证券及其附属公司未来可能会为我们及其附属公司提供各种投资银行和其他 金融服务,未来可能会收取常规费用。参见第S-2页的“最近和其他发展”。在M法规要求的范围内,B.莱利证券在根据本招股说明书附录进行发售期间,不会从事任何涉及我们普通股的做市活动 。本销售协议的主要条款摘要并不是其条款和条件的完整声明。我们向美国证券交易委员会提交了一份销售协议副本,并通过引用将其并入注册说明书中,本招股说明书附录是其中的一部分。
S-10


费用
以下是根据招股说明书登记的证券发行和分销的预计费用,本招股说明书是其中的一部分,所有费用将由我们支付。
美国证券交易委员会注册费
 
$
5,562
 
律师费及开支
 
$
150,000
 
会计费用和费用
 
$
20,000
 
杂类
 
$
10,000
 
         
总计
 
$
185,562
 

法律事务
在此提供的证券的有效性将由纽约州纽约的Seward&Kissel LLP和百慕大哈密尔顿的Appleby‘s就美国法律问题传递给我们。销售代理由加利福尼亚州帕洛阿尔托的Morgan,Lewis&Bockius LLP代表。
专家
北欧美国油轮有限公司及其子公司截至2020年12月31日和2019年12月31日的合并财务报表,以及截至2020年12月31日的三年期间各年度的综合财务报表,以及管理层对截至2020年12月31日的财务报告的内部控制有效性的评估,均以毕马威作为独立注册会计师事务所的报告为依据(通过引用并入本文),并经该公司作为会计和审计专家的权威,纳入本文作为参考。
通过引用并入的信息
委员会允许我们“引用”我们向其提交的信息。这意味着 我们可以通过向您推荐这些归档文件来向您披露重要信息。通过引用并入的信息被视为本招股说明书附录的一部分,我们在本招股说明书附录终止前 稍后向委员会提交的信息也将被视为本招股说明书附录的一部分,并将自动更新和取代之前提交的信息,包括本招股说明书附录中包含的信息。
我们将以下列出的文件和根据1934年《证券交易法》第13(A)、13(C)或15(D)节提交给委员会的任何未来文件 作为参考并入本文,直至本次发售终止。此处包含的任何内容均不应被视为通过引用并入我们向证监会提供但未向证监会提交的文件 ,除非该等文件声明通过引用将其并入本招股说明书附录中。


目前提交给委员会的Form 6-K报告于2021年8月31日提交,其中包括 2021年上半年和第二季度的股息和收益报告。

目前的Form 6-K报告于2021年9月29日提交给证券交易委员会,宣布本公司与B.Riley Securities,Inc.于2021年9月29日签署的AT Market发行销售协议。

目前的Form 6-K报告于2021年10月1日提交给委员会,其中包含管理层对财务状况和运营的讨论和分析,以及我们截至2021年6月30日的六个月的未经审计的简明综合中期财务报表。

目前提交给委员会的Form 6-K报告于2021年11月29日提交,其中 包括2021年第三季度的股息和收益报告。

我们于2021年4月29日向委员会提交了截至2020年12月31日的Form 20-F年度报告 ,其中包含已于2021年4月29日提交的最近财年的经审计综合财务报表。

S-11

您可以通过写信或致电以下地址索取上述申请或我们通过 引用本招股说明书附录而合并的任何后续申请的免费副本:
北欧美洲油轮有限公司
LOM大楼
里德街27号
汉密尔顿,HM 11,百慕大
+1 (441) 292-7202
收信人:赫比约恩·汉森
在那里您可以找到更多信息
根据修订后的1933年证券法的要求,我们以表格F-3 (注册号333261630)向证券交易委员会提交了一份关于本招股说明书附录所提供证券的注册声明。本招股说明书附录和随附的基本招股说明书是该注册声明的一部分,其中包括其他 信息。
政府备案文件
我们在美国证券交易委员会范围内提交年度报告和特别报告。美国证券交易委员会维护一个网站(http://www.sec.gov) ),其中包含以电子方式向美国证券交易委员会提交的报告、委托书和信息声明以及其他有关注册人的信息。我们维护着一个可以在https://www.nat.bm/.上访问的网站该网站上的信息不得以引用方式纳入本招股说明书附录。