2022年2月7日


首席财务官David Spacht先生
自来水公司
丘尔曼道664号
邮编:19702,邮编:纽瓦克

尊敬的Spacht先生:

本函旨在确认CoBank、ACB(“CoBank”)和自来水公司之间的协议。(“本公司”)关于远期设定如下金额的固定资金利率。我们协议的条款如下:

1.
固定金额:$30,000,000(“固定金额”)
2.
固定利率:年息4.43厘(“固定利率”)
3.
日期固定利率锁定:2022年2月7日
4.
本公司可使用固定汇率的最后日期:2022年5月7日(“结算日”)
5.
固定利率到期日:2047年4月30日
6.
定额摊销:否
a.
摊销到期日:NA
b.
定额摊销如下:NA
7.
利息每季度支付一次,日期为30日。每年6月、9月、12月和3月的一天,最后一次支付利息和本金是2047年4月30日。
8.
违约融资费用:本公司同意应要求向CoBank支付以下指定金额的违约融资费用(“违约融资费用”),前提是本公司在结算日或之前因任何原因(包括但不限于,本公司未能满足适用的前提条件或相关贷款承诺已被暂停或取消)借入(或以其他方式签订单独协议确定)全部固定金额。(A)CoBank因注销、清算或重新分配任何债务、义务或成本而发生的所有损失和费用,或CoBank为固定利率提供资金或对冲所发生或分配的任何债务、义务或成本,其金额(根据CoBank制定的方法计算)应等于以下金额的现值:(A)CoBank因注销、清算或重新分配任何债务、义务或成本而发生的所有损失和费用。
请在下面提供的空白处签字确认我们的协议,并在下午2点前将此确认书寄回CoBank。登山时间当天的固定汇率是锁定的。以下签署人代表并保证他/她是本公司的正式授权人员。
截至本函日期,同意并接受:

CoBank,ACB自来水公司。
By: /s/Bryan Ervin By: /s/David B. Spacht
Name: Bryan Ervin Name: David B. Spacht
Title: Vice President Title: Chief Financial Officer/Treasurer