妮可·布鲁克郡。

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2021年9月15日

耀田英子·派尔斯(Eiko Yoita Pyles)

安德鲁·布鲁姆

雪莉·海伍德♪♪

佩里·印地安

制造办公室

公司财务部

美国证券交易委员会

东北F街100号

华盛顿特区，20549

女士们、先生们：

我们谨代表Allbird，Inc.(“本公司”)提供这封信，以回应美国证券交易委员会公司财务部(以下简称“本部门”)员工于2021年9月14日就本公司于2021年8月31日提交的S-1表格注册声明提出的意见(“意见”)。本公司同时提交一份经修订的S-1表格注册说明书(“经修订的注册说明书”)，当中包括反映对意见的回应的更改，以及经修订的注册说明书的若干其他更新。

以下是公司对这些评论的回应。以下段落的编号与评论的编号相对应，为了您的方便，我们已将其并入本回复信(斜体字)。公司回复正文中的页码与修订后的注册说明书的页码相对应。本信函中使用的大写术语，但未在本信函中另行定义，其含义与修订后的注册声明中赋予它们的含义相同。

2021年8月31日提交的S-1表格

风险因素，第21页

1.请扩展此标题和您在风险因素摘要中的陈述，以解释可持续公开募股(SPO)指定的含义，包括此指定是否具有任何法律意义。披露这是一个全新的框架，它不是由公正的第三方开发的，而是在您的代表的参与下开发的，它没有得到监管机构的批准，也不是联邦证券法规定的特定发行类型。您对风险因素的讨论还应该包括更详细的关于SPO标准是如何制定的讨论。另外，在风险因素摘要、风险因素披露和可持续公开股权发行披露中展开您的陈述，以解释：

·你的首次公开募股(SPO)是有史以来的首次公开募股(SPO)，因此投资者和市场没有评估其价值的基础；

·与非SPO交易相比，SPO可能会产生额外的成本；以及

·投资者和市场没有任何记录可以用来评估首次公开募股(SPO)对公司运营、财务状况和股票价值的影响。

回应：为回应员工的意见，本公司已修订经修订的注册说明书第11、13、57、149及150页的披露。

2.我们注意到你提到咨询委员会。然而，咨询委员会及其成员的描述直到文件第149页才出现。当您第一次讨论顾问时，请提供一个冗长的描述。同时披露你的股东的名字，他是咨询委员会的成员，以及他们对你的重要性。

回应：针对员工的意见，公司修改了修订后的注册说明书第57页、149页和153页的披露内容。

可持续公开发行股票，第149页

3.请解释为什么SPO框架意味着您正在进行可持续的公开股权“发售”。在这一点上，第150-152页讨论的发行人标准似乎侧重于发行人的特征，而不是发行的特征。讨论在第152页底部的四个要点中提出的产品流程原则如何为定义一种类型的“产品”提供一个充分的框架。

回应：为回应员工的意见，本公司已修订经修订的注册说明书第149页及第150页的披露。该公司通知员工，为了使交易符合SPO的资格，发行人必须满足规定的某些ESG标准

如果符合发行人标准，则只要发行人遵守发行程序原则，发行人的股票发行就有资格成为特殊目的股票发行(SPO)。机构层面的业绩与发行层面的发行流程原则相结合，决定了股票发行是否符合“特别提款权”(SPO)的资格。咨询委员会在制定发行人标准时，试图在交易本身之外设定相当大的目标，以确保指定SPO不仅包括满足首次公开募股(IPO)时衡量的有意义的ESG标准，而且还需要发行人在ESG事项上进行预先和持续的工作和投资。在此基础上，发行流程原则成为一家拥有坚定ESG承诺的公司以负责任的方式寻求进入公开股票市场的桥梁，该公司能够满足发行者的标准。

4.您披露SPO发行者标准是与BSR主持的咨询委员会一起创建的，并得到了该委员会的支持。请描述一下您所说的“托管”是什么意思。请在此处和第56页的风险因素中加强披露，以便更清楚地披露您与BSR的关系，并描述您与BSR之间的任何重大协议或其他金钱或受托关系。最后，在整个文件中，明确披露咨询委员会是BSR的一部分，而不是，例如，Allbird内部的一个咨询委员会。

回复：本公司敬告员工，本公司与BSR之间不存在信托关系。此外，公司敬告员工，咨询委员会不是BSR或Allbird的一部分。正如修订的注册说明书第57页和第153页所披露的那样，公司选择BSR(一个专注于可持续性的全球非营利性商业网络)来协调顾问委员会的后勤工作，包括(1)安排和主办会议，(2)领导顾问委员会的讨论，以及(3)收集和综合顾问委员会的反馈。本公司与BSR订立协议，据此支付BSR服务的象征性费用。为回应员工的意见，本公司已进一步修订经修订的注册说明书第57页及第153页的披露，以澄清本公司与BSR的关系。

一般信息

5.对于整个备案过程中关于您的碳足迹的任何索赔，请修改以披露此类索赔的依据或将其从备案中删除。示例包括：

·你的SweetFoam中使用的绿色EVA实际上每生产一吨材料就能从大气中去除1.2吨二氧化碳；

·自2019年以来，通过使用补偿，你们一直保持碳中性；

·你的鞋子的碳足迹比你估计的一双标准运动鞋的碳足迹低30%；

·仅在2020年，与2019年相比，你们排名前10位的产品的加权平均碳足迹减少了8.5%。

回应：作为对员工意见的回应，公司在修订后的注册说明书第69页标题为“市场、行业和其他数据”的部分增加了披露，描述了关于公司碳足迹、二氧化碳排放、碳中性的陈述所依据的方法，以及与一双标准运动鞋的比较。本公司还修订了第141页有关本公司碳足迹的披露。该公司在单独的封面下提供补充文件，支持有关其碳足迹和温室气体足迹的某些陈述。

6.请为您能够覆盖全球35个国家/地区多达25亿人的声明提供依据或将其删除。同样，提供基础或删除“一个巨大的市场(+1万亿美元的市场规模)”的提法，如第106页“创建者的信”中第2点所述。我们注意到，没有任何依据暗示整个全球+1万亿美元的鞋类和服装市场规模适用于你方。

回应：为回应员工的意见，本公司已修订经修订的注册说明书第69页及第106页的披露。鞋类和服装市场的规模是对该公司有机会用其产品解决的整个市场规模的估计。这些信息旨在为投资者提供有关该公司潜在市场机会规模的背景信息。为回应员工的意见，本公司已在经修订的注册说明书第61页及第62页加入风险因素，以向投资者披露本公司未能完全占领这个市场的风险。

7.请从备案文件中删除以下不可支持的声明：

·指定可持续公开发行股票将有助于在ESG公司进入公开股票市场时识别“领先的”ESG公司；

·您打算或旨在“扭转气候变化”；以及

·你渴望以“令人瞠目结舌”的长期回报回报投资者。

回应：针对员工的意见，公司修改了修订后的注册说明书第30、106、136和149页的披露内容。

请致电(212)479-6157与我联系，或致电(650)843-5172与我联系，就我们对员工意见的回应提出任何问题或进一步意见。