依据第424(B)(5)条提交
注册号码333-248492
招股说明书副刊
(截至2020年8月28日的招股说明书)
$84,000,000
Aemetis，Inc.
普通股
股
_________
我们已与H.C. Wainwright&Co.，LLC或分销代理签订了 市场发行销售协议，或销售协议，日期为2021年1月26日，有关出售本招股说明书附录提供的普通股 。根据销售协议的条款，根据本招股说明书补充条款，我们可以作为我们的代理，不时通过分销代理以每股0.001美元的面值发售我们的普通股，总发行价最高可达 $84,000,000。 本招股说明书附录 我们可以不时通过分销代理以每股面值0.001美元的价格发售我们的普通股，总发行价最高可达 $84,000,000。根据 本招股说明书补充条款出售我们的普通股(如果有的话)将以任何允许的方式进行，该方式被视为根据修订后的《1933年证券法》或《证券法》第415条规则 所定义的“按市场发售”的方式。分销代理不需要 销售任何具体数量，但将作为我们的分销代理使用符合其正常贸易和销售实践的商业合理努力 。
经销代理将有权 获得佣金，佣金相当于根据销售协议售出的每股毛价的3.0%。我们从出售普通股中获得的 净收益(如果有)将取决于实际出售的股票数量和 这些股票的发行价。有关支付给分销代理的赔偿的其他信息，请参见第S-16页开始的“分销计划” 。在代表我们出售普通股方面， 分销代理将被视为证券法所指的“承销商”，分销代理的补偿 将被视为承销佣金或折扣。我们还同意就某些责任(包括证券法下的责任)向分销代理提供赔偿 和贡献。
您应将本招股说明书附录 与随附的基本招股说明书一起阅读，包括对其的任何补充和修订。本招股说明书附录 参考随附的基本招股说明书进行限定，除非本招股说明书附录 中的信息取代随附的基本招股说明书中包含的信息。如果没有附带的基本招股说明书，本招股说明书补充部分是不完整的， 不得交付或使用，除非与随附的基本招股说明书相关，包括任何补充和修订 。
我们的普通股在纳斯达克 股票市场上市，代码为“AMTX”。2021年1月25日，我们普通股在纳斯达克股票市场的最新销售价格为每股8.80美元。
________________________________________
投资我们的证券涉及高度风险 。请参阅本招股说明书补充说明书S-8页开始的“风险因素”部分， 随附的基本招股说明书和我们截至2019年12月31日的10-K表格年度报告中的相应章节，以及我们随后根据1934年证券交易法提交给美国证券交易委员会的文件， 这些内容通过引用并入本招股说明书补充材料中。
美国证券交易委员会 和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本招股说明书附录 或随附的基础招股说明书是否真实或完整。任何与此相反的陈述都是刑事犯罪。
________________________________________
H.C.温赖特公司(H.C.Wainwright&Co.)
本招股说明书增刊日期为2021年1月26日
目录表
| 招股说明书副刊 | 页 |
| 关于本招股说明书增刊 | S-II |
| 关于前瞻性信息的特别说明 | S-III |
| 招股说明书补充摘要 | S-1 |
| 危险因素 | S-8 |
| 收益的使用 | S-11 |
| 稀释 | S-12 |
| 本公司普通股市场价格及相关股东事项 | S-14 |
| 大写 | S-15 |
| 配送计划 | S-16 |
| 法律事务 | S-17 |
| 专家 | S-17 |
| 在那里您可以找到更多信息 | S-17 |
| 以引用方式并入某些资料 | S-18 |
| 招股说明书 | |
| 关于这份招股说明书 | 1 |
| 现有信息 | 1 |
| 以引用方式并入某些资料 | 2 |
| 前瞻性陈述 | 2 |
| 危险因素 | 2 |
| 选定的合并财务数据 | 3 |
| 我们可能提供的证券说明 | 4 |
| 股本说明 | 4 |
| 优先股的说明 | 7 |
| 债务证券说明 | 8 |
| 手令的说明 | 17 |
| 对权利的描述 | 19 |
| 单位说明 | 20 |
| 收益的使用 | 21 |
| 配送计划 | 21 |
| 证券的有效性 | 22 |
| 专家 | 22 |
| S-I |
关于本 招股说明书附录
在做出投资决定之前，您应仔细阅读整个 招股说明书附录和随附的基础招股说明书，包括以下“风险 因素”中包含和引用的信息、本招股说明书附录和随附的基础招股说明书中以引用方式并入的信息、 财务报表和随附的基础招股说明书中以引用方式并入的其他信息，然后再做出投资决定。
本招股说明书附录和随附的基本招股说明书构成了我们向美国证券交易委员会(SEC)提交的表格S-3注册声明的一部分，该声明使用了“搁置”注册流程。本文档由两部分组成。第一部分包括此招股说明书 附录，为您提供有关此产品的具体信息。第二部分(随附的基本招股说明书) 提供了更多一般信息，其中一些信息可能不适用于此次发行。一般来说，当我们只提到招股说明书的时候， 我们指的是两个部分的结合。本招股说明书附录可能会添加、更新或更改附带的 基本招股说明书中包含的信息。如果我们在本招股说明书附录中所作的任何陈述与所附的基础招股说明书或通过引用并入本文或其中的任何文件中的陈述不一致，则本招股说明书 附录中所作的陈述将被视为修改或取代所附的基础招股说明书和通过引用并入本文或其中的此类文件中所作的陈述。
除上下文另有要求外， 术语“Aemetis，Inc.”、“Company”、“Our Company”、“We”、“Us”或 “Our”均指Aemetis，Inc.(内华达州的一家公司)及其子公司。我们所说的“您”是指 在此发行的普通股的购买者或潜在购买者。
本招股说明书附录和随附的基本招股说明书与普通股发行有关。在购买在此提供的任何证券之前，我们敦促您仔细阅读 本招股说明书附录和随附的基本招股说明书，以及此处和其中引用的信息 ，如标题“此处您可以找到更多信息”和“通过引用合并某些 信息”中所述。这些文档包含您在做出投资决策时应考虑的重要信息 。本招股说明书附录可能会在随附的基本招股说明书中添加、更新或更改信息。
您应仅依赖本招股说明书附录中包含或通过引用并入的信息 、随附的基本招股说明书以及我们授权用于本次发售的任何免费写作 招股说明书。我们和分销代理没有授权 任何人向您提供不同的信息。如果任何人向您提供不同或不一致的信息，您不应 依赖它。我们不会，分销代理也不会在 不允许进行要约或销售的任何司法管辖区或提出要约或招揽的人没有资格这样做的任何司法管辖区，或向向其提出要约或招揽的任何人 提出出售这些证券的要约。您应假定本招股说明书附录、随附的基本招股说明书、通过引用并入本文和其中的文档，以及 我们授权与本次发售相关使用的任何免费编写的招股说明书中显示的信息仅在这些文档的日期是准确的。自这些日期以来，我们的业务、财务状况、运营结果和前景可能已发生变化。在作出投资决定之前，您应仔细阅读 本招股说明书全文及随附的基本招股说明书，包括以下 “风险因素”项下包含和引用的信息、本招股说明书附录和随附的 基本招股说明书中通过引用并入的信息，以及通过引用并入随附的基本招股说明书中的财务报表和其他信息。 您还应阅读并考虑我们在本招股说明书附录标题为“通过引用并入某些信息”一节中向您推荐的文档中的信息。
本招股说明书附录和随附的 基础招股说明书包含本文所述部分文档中包含的某些条款的摘要，但为获取完整信息，请参考实际文档 。所有摘要均由实际文档完整限定。 本文提及的某些文档的副本已经或将作为注册说明书的证物提交， 本招股说明书附录是注册说明书的一部分，或作为通过引用并入本文的文档的证物，您可以在以下标题下获得 这些文档的副本，标题分别为“在此处可以找到更多信息”和“通过引用并入某些信息” 。(#xA0； ； ；)我们注意到，我们在任何协议中所作的陈述、保证和契诺仅为该协议各方的利益(在某些情况下，包括在该协议各方之间分担风险的目的)，并且不应被视为对您的陈述、保证或契诺。该协议 作为本协议引用的任何文件的证物。此外，此类陈述、保证或契诺仅在作出之日 准确。因此，此类陈述、保证和契诺不应被认为是准确反映我们当前事务状态的 。
| S-II |
我们引用的文档中包含的行业和市场数据以及其他统计信息均基于我们自己的估计、独立出版物、 政府出版物、市场研究公司的报告或其他已公布的独立来源，并且我们都认为 是合理的估计。虽然我们相信这些消息来源是可靠的，但我们没有独立核实这些信息。
根据与本招股说明书附录相关的注册 声明提供的证券，只有在注册声明最初生效日期 起不超过三年的情况下才能发售和出售，但须遵守适用的 证券交易委员会规则延长这一期限。
有关前瞻性信息的特别 说明
本招股说明书附录，包括 题为“招股说明书补充摘要”和“风险因素”的章节、附带的基本招股说明书， 以及通过引用并入本文和其中的文件，包含符合修订的1933年证券法第27A条 或修订的1934年证券交易法第21E条的前瞻性陈述 或交易法、1995年私人证券诉讼改革法案或PSLRA，或者这些 警示声明是根据证券法、交易法和PSLRA作出的，目的是 获得此类法律的“安全港”条款的好处。本招股说明书附录或随附的基本招股说明书中包含或以引用方式并入本招股说明书或随附的基本招股说明书中的所有历史事实陈述 ，包括有关我们未来经营业绩和财务状况、业务战略以及未来经营计划和目标的陈述 均为前瞻性陈述。本招股说明书附录中的前瞻性陈述包括但不限于有关 的陈述：
·管理层的计划；
·关于我们产品的投入品价格与我们产品价格的市场状况趋势 ；
·我们 维护和扩展与供应商的战略关系的能力；
·可再生燃料需求趋势 ；
·新冠肺炎全球危机对我们业务的 影响；
·关于我们产品的投入品价格与我们产品价格的市场状况趋势 ；
·我们 利用批准的原料途径的能力；
·我们 能够利用我们的位置和基础设施；
·我们 在凯斯工厂采用低成本、非食品的先进生物燃料原料的能力；
·我们采用增值 副产品加工系统的能力；
·我们 有能力扩展到生物柴油及其副产品的替代市场，包括继续扩大我们在国际市场的销售 ；
| S-III |
·监管政策变化对我们业绩的 影响，包括印度政府最近对税收政策、柴油价格和相关补贴的变化；
·我们 有能力继续开发新的知识产权，并维护和保护新的和现有的知识产权；
·我们采用、开发和商业化新技术的能力；
·我们 有能力以更商业化的条款或完全不按商业条款为优先债务进行再融资；
·我们 继续为运营提供资金的能力以及我们未来的流动性和资本资源来源；
· 我们在EB-5票据计划下销售额外票据的能力，以及我们对在EB-5票据计划下从第三方托管中释放资金的期望 ；
·我们 提高利润率的能力；
·我们 筹集额外资本的能力；以及
·我们的 预计将使用此次发行的净收益。
新冠肺炎可能会加剧上述和/或其他风险、不确定性和其他因素中的一个或多个，这些风险、不确定性和其他因素在我们提交给美国证券交易委员会的报告中得到了更充分的描述。 此外，此类陈述可能会受到一般行业和市场状况以及增长率以及一般国内和国际经济状况的影响。此类前瞻性陈述仅在作出之日发表，除法律要求的 外，我们不承担任何义务更新任何前瞻性陈述，以反映本招股说明书附录日期之后的事件或情况 。如果我们更新或更正一个或多个前瞻性陈述，投资者和其他人 不应断定我们将对其他前瞻性陈述进行额外的更新或更正。
在许多情况下，您可以通过“可能”、“将会”、“应该”、“预期”、“计划”、“ ”“预期”、“可能”、“打算”、“目标”、“项目”、“预期”、“ ”相信、“估计”、“预测”、“潜在”或“继续”等术语或其他类似表述来识别前瞻性的 陈述。
本招股说明书附录或随附的基础招股说明书中包含或引用的前瞻性陈述反映了我们截至本招股说明书补充说明书 日期对未来事件的看法，受风险、不确定性、假设和环境变化的影响 这些风险、不确定性、假设和环境变化可能会导致我们的实际结果、业绩或成就与任何前瞻性 陈述中明示或暗示的结果、业绩或成就大不相同。虽然我们相信前瞻性陈述中反映的预期是合理的，但我们不能保证 未来的事件、结果、业绩或成就。许多重要因素可能导致实际结果与前瞻性陈述中指出的大不相同 ，包括但不限于“风险因素”中描述的那些因素。 请所有读者注意，本招股说明书附录中包含的前瞻性陈述以及通过引用并入本招股说明书附录的文档中的前瞻性陈述不能保证未来的业绩，我们不能向任何读者保证此类 陈述将会实现或前瞻性事件和情况将会发生。实际结果可能与前瞻性陈述中预期或暗示的结果大不相同 。
我们敦促您在评估前瞻性陈述时仔细考虑这些因素 ，并告诫您不要过度依赖这些前瞻性陈述。 我们在本招股说明书附录或随附的 基础招股说明书中包含或引用的所有前瞻性陈述都是基于我们在适用文档发布之日获得的信息。我们没有义务 公开更新或修改任何前瞻性声明，无论是由于新信息、未来事件还是其他原因，但法律另有要求的除外。因此，您不应认为我们随着时间的推移保持沉默意味着实际事件如此类前瞻性陈述中所表达或暗示的那样存在。
| S-IV |
您应阅读本招股说明书附录和随附的基本招股说明书， 连同我们提交给证券交易委员会的通过引用并入的文件，以及 我们可能授权用于此次发行的任何免费撰写的招股说明书，并了解我们未来的实际结果可能与我们预期的大不相同 。我们通过 这些警告性声明来限定上述文档中的所有前瞻性声明。
| S-V |
|
招股说明书 补充摘要 下面的业务摘要 重点介绍了本招股说明书附录或附带的 基本招股说明书中包含的或通过引用并入本招股说明书中的一些信息。但是，由于这只是一个摘要，并不包含可能对您很重要的所有信息。 您应仔细阅读本招股说明书附录和随附的基本招股说明书，包括通过引用方式并入的文档 ，这些文档在本招股说明书补充说明 和随附的基本招股说明书的“通过引用并入某些信息”一节中进行了描述。您还应仔细考虑本招股说明书 附录“风险因素”一节中讨论的事项，以及附带的基本招股说明书和本文引用的其他文件 中讨论的事项。此外，本招股说明书附录中包含的信息包括“前瞻性陈述”， 这些陈述基于对未来发展及其对我们的潜在影响的当前预期和信念。 不能保证实际影响我们的未来发展会是预期的发展。有关前瞻性陈述的警示信息，请参阅本招股说明书的前两页 附录. 我公司 我们是一家国际可再生燃料和生物化工公司，专注于通过收购、开发和商业化 创新技术来生产先进燃料和化学品，通过将乙醇和生物柴油工厂转化为 先进的生物炼油厂来取代传统的基于石油的产品。 我们在两个可报告的地理区域 开展业务：“北美”和“印度”。 北美
我们拥有并运营着位于加利福尼亚州凯斯(“凯斯工厂”)的年产6000万加仑乙醇的生产设施。凯斯工厂通过使用天然气动力汽轮机生产自己的热电联产(“CHP”)，并100%重复利用其零排放的工艺水。除了乙醇，凯斯工厂还生产湿酒糟(“WDG”)、玉米油和浓缩酒糟可溶性物质(“CDS”)，所有这些都作为动物饲料出售给当地的奶牛场和饲养场。凯斯工厂生产低碳燃料乙醇的主要原料是第二号黄色凹陷玉米。玉米由J.D.Heiskell从中西部的各种谷物设施采购，并通过联合太平洋铁路运往凯斯工厂附近的卸货设施。在2017年第三季度，我们与一家主要的工业气体公司 签订了一项协议，销售CO2在凯斯工厂生产，为北美部门增加了收入。 我们还在加利福尼亚州Riverbank，Kyes工厂附近租了一块地，我们计划利用从LanzaTech Technology(“LanzaTech”) 和InEnTec Technology(“InEnTec”)获得许可的生物质转化为燃料的技术，建造一个纤维素乙醇生产设施(“Riverbank Cellosic乙醇设施”)，能够将加州当地剩余的生物质-主要是农业废物- 转化为超低碳可再生能源通过生产超低碳强度的可再生纤维素燃料乙醇， 我们希望获得更高价值的D3纤维素可再生识别号(“RIN”)和加州的低碳燃料标准(“LCFS”)碳信用额度。
2018年，Aemetis Biogas，LLC(“ABGL”) 成立，在凯斯工厂附近的当地奶牛场建造沼气池，其中许多已经是凯斯工厂生产的WDG的客户。消化器通过管道连接到气体清理和压缩设施，以生产 可再生天然气(“RNG”)。ABGL已经完成了两个乳品消化池和相关连接管道的建设。 我们还与凯斯工厂附近的另外15个当地奶牛场签署了参与协议，以捕获他们的甲烷， 否则这些甲烷将主要从粪便废水泻湖排放到大气中。我们计划从 多个奶牛场捕获甲烷，并通过管道将这些气体输送到我们凯斯工厂的一个集中地点。然后，甲烷中的杂质将被除去 并净化成生物甲烷，以注入当地公用管道或可再生压缩天然气(RCNG) 卡车装载站，该装载站将为当地卡车车队提供服务，以取代柴油。生物甲烷也可以在我们的凯斯工厂用来取代以石油为基础的天然气。ABGL项目的环境效益非常显著，因为奶制品 沼气根据加州LCFS具有负碳强度(“CI”)，并且还将根据联邦 可再生燃料标准(“RFS”)获得D3 RIN。ABGL已经建造了前两个消化池，并在2020年第三季度完成了建设并开始运营 。
|
| S-1 |
|
2017年，Goodland Advanced Fuels，Inc.(“GAFI”) 成立，以1540万美元收购堪萨斯州Goodland的土地、建筑和工艺设备，用于建设和开发下一代生物燃料设施。GAFI与Third Eye Capital Corporation(“Third Eye Capital”)签订了票据购买协议。GAFI，Aemetis，Inc.(“Aemetis”)及其子公司Aemetis Advanced Product Kyes(“AAPK”)还签订了 单独的公司间循环票据，根据该票据购买协议，GAFI可将循环贷款收益的一部分借给AAPK。2019年12月31日，Aemetis行使了与上述 相关的选择权，购买了GAFI的所有股本，并计划未来在古德兰工地建设一个先进的生物燃料设施。 在2019年12月31日之前，GAFI作为可变利益实体并入财务报表。
我们于2018年8月24日签订了从三菱购买设备的协议 。我们从2020年第一季度开始设备安装。该协议允许将设备延期付款，直到该装置开始运行，预计将在2021年第一季度完成。 三菱陶瓷膜系统通过减少Kyes设施的天然气使用量，实现该设施的逐步电气化。 该设施的天然气使用量将减少。 该设备预计将在2021年第一季度开始运行。 三菱陶瓷膜系统可通过减少Kyes设施的天然气使用量来逐步实现该设施的电气化。陶瓷膜装置通过减少Kyes 设施蒸馏部分的蒸汽使用量来实现这一点。该项目降低了Kyes乙醇工厂的碳强度，使Aemetis能够实现销售乙醇的更高价格 。
2019年，我们在凯斯工厂生产了四种产品 ：变性乙醇、WDG、玉米油和CDS。根据与J.D.Heiskell签订的购买协议，我们将100%的乙醇和WDG生产的 出售给J.D.Heiskell。在2020年第一季度， 我们根据与J.D.Heiskell的购买协议将生产的乙醇100%出售给J.D.Heiskell，转变为 将此类乙醇100%直接销售给KinEnergy Marketing LLC(“KinEnergy”)，并将成品罐中储存的乙醇 归本公司所有。我们通过J.D.Heiskell 向当地动物饲养场(主要是家禽)以及其他饲料厂销售少量玉米油，用于各种动物饲料产品。少量CDS作为动物饲料补充剂出售给各种 当地第三方。销售给KinEnergy的乙醇定价是根据KinEnergy与我们之间的营销 协议确定的，通常基于石油价格信息服务(Oil Price Information Service)公布的交付到旧金山湾区的乙醇的每日和月度定价，以及KinEnergy与众多燃料混合商 谈判签订的季度合同。WDG的价格是根据A.L.Gilbert与我们之间的营销协议按月确定的 ，通常参考干酒糟(“DDG”)、玉米和其他蛋白质饲料的当地价格 。在2020年，我们增加了第五种产品，高级酒，直接销售给整个西海岸的各种客户。 高级酒的定价是基于当前市场的需求和供应限制。 下表列出了与2018年相比，我们2019年乙醇和WDG的生产和销售情况 ：
|
| 2019 | 2018 | %变化 | ||||||||||
| 乙醇 | ||||||||||||
| 售出加仑(以2000为单位) | 64,708 | 65,596 | -1.4 | % | ||||||||
| 平均售价/加仑 | $ | 1.77 | $ | 1.74 | 1.7 | % | ||||||
| WDG | ||||||||||||
| 售出吨(单位：2000) | 428 | 424 | 0.9 | % | ||||||||
| 平均售价/吨 | $ | 80.65 | $ | 76.38 | 5.6 | % | ||||||
|
我们战略的关键要素包括： 利用技术开发和生产额外的先进生物燃料和可再生化学品 。我们继续根据我们现有的专利评估新技术和开发技术，并正在进行研究和开发，以利用可再生原料生产可再生化学品和先进生物燃料 。
|
| S-2 |
|
我们的目标是继续将我们的技术组合 商业化，并扩大对这些先进生物燃料和生物化工技术的采用。我们拥有LanzaTech和InEnTec技术(“LanzaTech和InEnTec技术”)的某些独家权利 ，可将农业 果园、森林、乳制品以及建筑和拆卸废弃物转化为生物燃料 行业中称为“纤维素乙醇”的超低碳可再生燃料。我们打算利用这项技术从加州中央山谷的河岸纤维素 乙醇设施的果园废木和坚果壳中大量可获得的农业生物质废物中生产纤维素乙醇。我们计划的一期工程估计每年有1200万加仑的铭牌产能。我们打算将生产设施扩大到估计每年3600万加仑的铭牌产能，并在加州 建立更多的工厂，以利用估计1.6吨的废弃果园木材，以及其他废弃木材和坚果壳原料。
通过继续 开发和采用增值副产品加工系统，并优化我们现有工厂的其他加工系统，使收入和现金流多样化并扩大现金流。 2012年4月，我们在凯斯工厂安装了DCO提取装置，并开始提取玉米油以销售到牲畜饲料市场 。2014年，我们安装了第二套榨油系统，以进一步提高这一工艺的玉米油产量。在2017年期间，我们达成协议，将凯斯工厂生产的几乎所有二氧化碳出售给Messer，后者正在凯斯工厂附近建造一座液体二氧化碳捕集工厂，该工厂于2020年第二季度开始运营。我们计划安装 机械蒸汽回收(MVR)技术，该技术可将工艺蒸汽压缩为蒸汽，从而 减少用水量和能耗。此外，我们还开发了Aemetis集成微电网解决方案(AIMS) ，可以用无碳电力取代天然气电力。我们将继续进行评估，并在可用资金和运营自由现金流允许的情况下，采用额外的增值流程，以降低成本并提高凯斯工厂生产的乙醇、湿法天然气、DCO和二氧化碳的价值。
利用我们作为工厂运营商的地位开发 额外的收入和盈利来源。2018年12月，我们利用与加州中央山谷奶农的关系，签署了租约并筹集资金，建设了ABGL中央乳制品消化池集群，建造了收集甲烷的乳品 消化池，这些沼气池将通过管道输送到我们的凯斯工厂。我们已经建造了头两个消化池， 并在2020年第三季度完成了管道的建设。此外，我们还与大约 15个额外的奶牛场签署了协议，以建造额外的奶牛消化器。此外，我们还在继续评估我们现有 和计划中的运营技术，以开发堪萨斯州古德兰的物业。
收购、许可我们的技术，或与其他乙醇和生物柴油工厂建立合资企业 。美国大约有200家乙醇工厂和100多家生物柴油工厂在运营 ，巴西、阿根廷、印度和世界其他地方的生物燃料工厂可以 进行升级，以利用我们商业部署或许可的技术扩大收入和改善现金流。在Kyes、Kakinada和/或新的Riverbank工厂开发 技术并进行商业演示后，我们将在机会主义的 基础上评估收购其他生物燃料生产设施的所有权股权并与其他乙醇、可再生柴油或可再生喷气燃料设施签订合资企业或许可协议 的好处。
评估和寻求技术收购机会。 我们打算评估并寻求获得能够带来增值机会的技术和流程的机会 ，因为财务资源和业务前景使收购这些技术和流程变得明智。此外， 我们还可能寻求收购公司、签订许可协议或与提供采用可增加收益的技术的前景的公司建立合资企业 。 2020年3月18日，美国财政部烟草和酒精税务局(“TTB”)提供豁免，允许乙醇工厂生产用于洗手液的高级酒精 。在2020年4月的第一周，我们获得了永久许可，允许在豁免期后销售燃料乙醇、工业酒精和饮用酒精烈酒。因此，我们开始供应酒精作为洗手液的一种成分。2020年6月，我们将BioFuels Marketing，Inc.更名为Aemetis Health Products，Inc.，并开始了在零售品牌和白标市场混合、装瓶和销售洗手液的销售和营销战略。
|
| S-3 |
|
在2020年第二季度，作为洗手液成分的高级酒精的初始需求 由于严重的供应短缺而经历了新冠肺炎大流行的需求大幅增加，因此，我们能够生产和供应大量该产品。随着最初的供应短缺问题基本得到解决，通过整体市场的增长和消费者行为的改变，高级酒类在这个市场的销售预计将保持强劲。 市场正常化将取决于与新冠肺炎疫情 相关的外部发展；然而，我们相信合格的生产商将在疫情 时间表之后继续看到持续消费需求的机会。作为一家高档酒精生产商，我们计划将产品质量提高到美国药典级别，并拥有永久供应这个市场所需的 许可证，我们预计将处于有利地位，能够生产出高质量的产品，并开发 营销渠道，缩小供应商和最终客户之间的差距。
印度
我们还拥有并运营位于印度Kakinada的生物柴油生产设施(“Kakinada工厂”)，其铭牌产能为每年15万吨，或每年约5000万加仑。我们相信，以铭牌产能计算，Kakinada工厂是印度最大的生物柴油生产设施之一。鹿田工厂能够将各种植物油和动物脂肪废料加工成符合国际产品标准的生物柴油。鹿田工厂还将生物柴油精炼过程中产生的粗甘油副产品蒸馏成精制甘油，然后销售给制药、个人护理、涂料、粘合剂和其他 行业。 2019年，我们在鹿田工厂主要生产了两种产品 ：生物柴油和精炼甘油，这些产品是在生产生物柴油的过程中产生的副产品 ，对粗甘油进行进一步加工而生产的。2019年预处理装置升级后，我们可以将高FFA油转化为可再生油原料 ，该原料可转化为生物柴油并出售给印度的生物柴油市场工厂或出口到外国工厂用于生产生物柴油、可再生柴油和/或喷气燃料 。从2019年第三季度开始，将高FFA油加工成生物柴油的副产品是PFAD， 可以进一步加工成生物柴油或直接销售到市场。 下表列出了我们2019年和2018年生物柴油和精炼甘油的生产和销售情况 ：
|
| 2019 | 2018 | %变化 | ||||||||||
| 生物柴油 | ||||||||||||
| 售出吨数(1) | 46,971 | 19,846 | 136.7 | % | ||||||||
| 平均售价/吨 | $ | 904 | $ | 857 | 5.5 | % | ||||||
| 精制甘油 | ||||||||||||
| 售出吨数 | 5,173 | 4,748 | 9.0 | % | ||||||||
| 平均售价/吨 | $ | 543 | $ | 941 | -42.3 | % | ||||||
| (1)1公吨等于1000公斤(约2204磅)。 | ||||||||||||
|
印度的生物柴油定价与石油柴油价格挂钩 ，因此，石油柴油价格的上涨预计将有利地影响我们印度业务的 盈利能力。 我们战略的关键要素包括： 利用印度政府最近的政策变化 。我们计划继续在印度发展传统的散装、船队、工业、零售和运输生物柴油市场 ，我们相信，由于政府税收结构和政策的潜在变化，以及政府政策变化可能带来的新营销渠道的变化，这些市场在经济上变得更具吸引力。开征商品及服务税(“GST”)使间接税合理化 ，根据政府石油营销公司(“政府石油营销公司”)合同引入生物柴油销售 ，以及执行与主要石油消费者的合同 ，预计将推动我们印度部门的收入和利润率。
|
| S-4 |
|
寻求政府石油营销公司的投标报价 。2019年，根据印度政府将生物柴油与柴油混合的任务，Kakinada工厂赢得了向印度斯坦石油公司、巴拉特石油公司和印度石油公司等政府石油营销公司供应生物柴油的招标 ，并于2019年5月开始供应生物柴油。这些招标每年(通常在12月)开放，为下一个 年征集投标。2020年间，印度政府推迟了招标的发布，但继续表示最快将于2021年第一季度发布招标 。我们计划继续以经济合理的条件继续执行政府石油市场公司提出的这些投标要约 。
使我们来自印度的原料多样化。我们设计的鹿田工厂具有从多种原料生产生物柴油的能力。2009年，我们开始用未精炼的棕榈油(“NRPO”)生产生物柴油。2014至2019年，我们的原料进一步多样化，包括动物油和 脂肪，用于生产销售到欧洲市场的生物柴油、精炼、漂白和除臭棕榈油 硬脂油、粗棕榈油硬脂油和RBD棕榈油硬脂油。使用RBD棕榈油硬脂的副产品是棕榈油脂肪酸蒸馏器(“PFAD”)， 从2019年第三季度开始，它可以进一步加工成生物柴油并出售，或直接销售到市场。 此外，Kakinada工厂能够用用过的食用油(“UCO”)生产生物柴油；但是，目前印度不允许进口UCO ，因此，我们正在寻找当地的供应来源。2018年，我们在Kakinada工厂完成了一套预处理装置，将高达5%的高游离脂肪酸(“FFA”) 原料转化为可用于生产生物柴油的油，并于2019年进一步升级，将高FFA原料转化为高达20%的高游离脂肪酸原料， 这两种原料的成本都低于我们的传统原料。
开发和商业部署技术以生产 高利润率产品。我们计划继续投资于将质量较低的废油转化为价值更高的生物燃料，包括可再生柴油。此外，我们还在继续评估 工厂产能和效率方面的改进。我们计划投资于那些能够提高生物柴油和精炼甘油加工效率和生产能力的领域。这些转换过程的技术可能是从第三方获得许可的，也可能是内部开发的。
评估和寻求技术收购机会。 我们打算评估并寻求获得可带来增值收益机会的技术和流程的机会 ，因为财务资源和业务前景使收购这些技术和流程变得明智。此外， 我们还可能寻求收购公司，或与提供增值业务机会的公司签订许可协议或组建合资企业 。
我们的历史 我们于2006年以美国乙醇公司的名义在内华达州注册成立。2007年12月7日，我们完成了美国乙醇公司与上市壳牌公司Marwich II，Ltd.的反向合并。出于会计目的，反向合并被视为反向收购，美国乙醇 为收购方，Marwich为被收购方。反向合并完成后，我们更名为AE BioFuels， Inc. 2011年，我们收购了Zymetis，Inc.，这是一家 生物技术公司，拥有一种获得专利的有机体，可以生产可再生的先进生物燃料和生物化学品。作为收购的一部分，我们更名为Aemetis，Inc.在2012年，我们收购了Cilion，Inc.的所有流通股 ，从而收购了凯斯工厂。
|
| S-5 |
|
我们的办公室 我们的主要执行办公室和公司总部位于加利福尼亚州库比蒂诺700Suite700Stevens Creek大道20400号，邮编为95014。 我们的电话号码是(408213-0940)。我们的网站是Www.aemetis.com。除以下“您可以 查找更多信息的位置”中所述的信息外，本招股说明书附录或随附的基本招股说明书中不包含有关本网站的信息或可通过其访问的信息 ，您不应将其视为本招股说明书 附录或随附的基本招股说明书的一部分，也不应将其视为本招股说明书附录或随附的基本招股说明书的一部分。我们的网站地址仅作为非活动文本参考。
|
| S-6 |
|
供品 | |
| 发行人 | Aemetis，Inc. |
| 发行的证券 | 我们普通股的总发行价高达84,000,000美元。 |
| 要约方式 | 我们已于2021年1月26日与H.C.Wainwright&Co.，LLC或经销代理签订了一份关于出售本招股说明书附录提供的普通股的市场发行销售协议或销售协议。根据销售协议的条款，根据这份招股说明书补充资料，我们可以作为我们的代理，不时通过分销代理以每股0.001美元的面值发售我们的普通股，总发行价高达84,000,000美元。根据本招股说明书附录出售我们的普通股(如果有的话)将按照1933年证券法(修订后)或证券法第415条规定的“在市场上发行”的任何允许的方式进行。见本招股说明书增刊S-16页标题为“分销计划”一节。 |
| 纳斯达克代码 | “AMTX。” |
| 收益的使用 | 我们打算将此次发售的净收益用于购买工艺设备，包括升级我们的高纯度消毒剂酒精设施所需的设备，为新项目的工程、许可和建设提供资金，提供营运资金，并为一般企业用途提供资金。我们还可以用此次发行的净收益的一部分来偿还某些债务。见本招股说明书附录第S-11页标题为“收益的使用”一节。 |
| 危险因素 |
投资我们的普通股是有风险的。在决定投资我们的普通股 之前，您应仔细 考虑本招股说明书附录中“风险因素”项下描述的风险、我们最新的10-K年度报告和后续的Form 10-Q季度报告中描述的风险，以及本招股说明书和随附的基本招股说明书中包含或并入的 其他信息。
|
| S-7 |
危险因素
投资我们的证券涉及高度风险 。在决定是否投资我们的证券之前，您应仔细考虑以下风险， 连同本招股说明书附录和随附的基本招股说明书中的其他信息，以及我们提交给SEC的其他文件中包含的 信息，以及我们在随后提交给证券交易委员会的文件中反映的对我们风险因素的任何修订或更新，这些修订或更新通过引用并入本招股说明书附录和随附的基础招股说明书全文中， 连同本招股说明书附录和随附的基本招股说明书中的其他信息， 连同本招股说明书附录和随附的基本招股说明书中的其他信息， 以及本招股说明书附录和随附的基本招股说明书中的其他信息。以及我们已授权在与此次发行相关的 中使用的任何免费书面招股说明书。如果这些风险中的任何一个实际发生，我们的业务、财务状况、运营结果或现金流都可能受到严重损害 。这可能会导致我们证券的交易价格下跌，导致您的全部或部分投资损失 .
与此产品相关的风险
疾病、大流行(如新冠肺炎) 或任何其他公共卫生危机的广泛爆发可能会对我们的财务状况、运营结果 或现金流产生重大不利和不稳定的影响。
新冠肺炎的蔓延已导致 从2020年1月开始的全球业务中断，包括能源和天然气行业的中断。2020年3月，世界卫生组织宣布新冠肺炎疫情为大流行，美国经济开始受到明显影响。新冠肺炎疫情对全球经济产生了负面影响，扰乱了全球供应链 ，降低了全球对商品和服务的需求，并造成了金融和大宗商品市场的大幅波动和中断。 新冠肺炎疫情对我们的运营和财务业绩(包括 我们在预期时间框架内执行我们的业务战略和项目的能力)的影响程度是不确定的，取决于各种 因素，包括对乙醇、生物柴油、WDG、甘油、CDS和DCO的需求、对我们运营物业能力至关重要的人员、设备和服务的可用性 以及政府对旅行、运输和运营的潜在限制的影响 。关于中断的程度和持续时间存在不确定性。新冠肺炎大流行或任何其他公共卫生危机对我们业绩的不利影响程度将取决于未来的事态发展，这些事态发展具有很高的 不确定性，且无法预测，包括但不限于疫情的持续时间和蔓延、其严重性、 遏制病毒或治疗其影响的 行动、其对经济和市场状况的影响，以及能够以多快的速度和在多大程度上恢复正常的经济和运营条件。因此，目前无法 合理估计不利财务影响的程度。
我们在加利福尼亚州和印度都有工厂，在这些工厂工作的员工接触和感染新冠肺炎病毒的风险可能更大。 新冠肺炎在这些地区的传播可能会导致我们的员工被迫在家工作或错过 如果他们或他们的家庭合同新冠肺炎的成员。此外，新冠肺炎的传播可能会导致我们销售产品的市场出现经济低迷 ，并导致这些市场对汽油的需求减少，每一种情况都可能削弱对乙醇的需求，损害我们的运营，并对我们的财务状况产生负面影响。我们依靠数量有限的 高技能人员来运营我们的工厂。任何一家工厂的大范围疫情都可能导致暂停运营，直到感染者康复为止。
您可能会立即感受到 大量稀释.
此次发行的每股 股票的发行价可能超过我们普通股的每股有形账面净值。假设根据本招股说明书附录以每股8.80美元的价格出售我们普通股的总计9,545,455股 ，这是2021年1月25日我们普通股在纳斯达克的最后一次报告销售价格 ，扣除佣金和估计我们应支付的总发售费用后，净收益总计约为8140万美元，您将立即经历每股约11.06美元的稀释。 这是我们最近一次在纳斯达克公布的普通股销售价格 ，扣除佣金和估计的我们应支付的总发售费用后，您的净收益总额约为8140万美元，您将立即经历每股约11.06美元的稀释。请参阅本招股说明书增刊S-12页标题为“摊薄”的部分，了解有关您参与此次发行将产生的摊薄的更详细说明 。
我们目前没有盈利，从历史上看，我们遭受了重大亏损。如果我们继续亏损，
我们可能不得不缩减业务，这可能会阻碍我们成功运营和扩大业务。
| S-8 |
从历史上看，我们一直依赖 债务和股权融资活动的现金为我们活动的几乎所有现金需求提供资金。截至2019年12月31日 ，我们的累计赤字约为2.374亿美元。在截至2019年12月31日和2018年12月31日的财年中，我们分别报告净亏损3950万美元和3630万美元。我们可能会在一段不确定的时间 内蒙受亏损，并且可能无法实现持续的盈利。我们希望依靠手头的现金(如果有)、 我们运营产生的现金、我们信用额度下的借款可用性(如果有)和未来融资活动的收益(如果有) 为我们业务的所有现金需求提供资金。在某些市场环境中，我们获得增量融资的渠道可能有限 ，这可能会推迟或取消增长项目，减少业务活动，或者导致我们在无法完成付款时间表的情况下违约现有债务协议 。长期亏损或负现金流可能会阻碍我们成功 运营和扩展业务。
管理层将对此次发行所得资金的使用拥有广泛的自由裁量权 ，可能无法有效使用所得资金。.
虽然我们打算使用 此次发售的净收益购买工艺设备，包括升级我们的设施以获得高纯度消毒剂酒精所需的设备，为新项目的工程、许可和建设提供资金，提供营运资金，偿还债务，以及 为一般企业用途提供资金，但我们可能无法有效地使用这些收益。我们的管理层将拥有广泛的自由裁量权，可以将此次发售的净收益 用于 发售时考虑的用途以外的其他用途。我们的管理层可能会将净收益用于可能不会改善我们的财务状况或市场价值的公司目的 。如果管理层未能有效运用这些 资金，可能会导致财务损失，这可能会对我们的业务产生重大不利影响，并导致我们普通股的价格 下跌。
我们可能无法按预期使用此次发行的部分或全部净收益。
根据我们与Third Eye Capital的票据安排， 截至2019年12月31日，我们欠下约1.414亿美元，包括GAFI债务和不包括债务折扣。我们要求 使用资金偿还利息和本金，并需要获得Third Eye Capital的批准。如果未提供批准， 我们的高级贷款人可能会要求我们使用此次发行的部分或全部净收益来偿还我们的票据融资。
未来大量出售我们的普通股，或者这种出售的可能性可能会对我们普通股的市场价格产生不利影响。.
我们 无法预测未来发行或出售我们的普通股、优先股、认股权证或债务证券 可转换为普通股、可行使或可交换为普通股，包括根据销售协议出售我们的普通股，或我们的证券是否可用于未来发行或出售，将对我们普通股的市场价格产生什么影响。 大量发行或出售我们的普通股、优先股、认股权证或债务证券。 或者有关此类发行或出售可能发生的看法 可能会对我们普通股的市场价格以及我们未来可能获得额外股权融资的条款产生负面影响。
无法预测我们根据销售协议将出售的实际 股票数量，也无法预测这些销售产生的毛收入。
在符合销售协议中的某些限制 并遵守适用法律的情况下，我们有权在销售协议期限内的任何时间向经销代理商发送配售通知 。在投递配售通知后，通过分销代理 出售的股票数量将根据许多因素而波动，包括销售期内普通股的市场价格 、我们在任何适用的配售通知中向分销代理设定的限制，以及销售期内对我们的 普通股的需求。由于出售的每股股票价格在销售期内会波动， 目前无法预测将出售的股票数量或与这些出售相关的毛收入 。
在此发行的普通股将 在“市场发售”中出售，在不同时间买入股票的投资者可能会支付不同的价格。
| S-9 |
在不同时间购买 股票的投资者可能会支付不同的价格，因此可能会经历不同程度的稀释 和不同的投资结果。我们将根据市场需求，酌情决定本次发行的时间、价格、 和出售的股票数量。此外，本次 发售的股票没有最低或最高售价。投资者可能会体验到他们在此次发行中购买的股票价值下降，因为他们以低于支付价格的价格出售了 股票。
我们已经进入了高档酒精的新市场，包括消毒剂市场和其他工业酒精细分市场。这些新市场，以及Aemetis已经提供服务的现有 运输/能源市场，都是高度不稳定的，并且存在与当前 市场状况相关的重大风险。
我们在营销和销售高档酒方面的经验有限 。因此，在向潜在客户供应高级酒类方面，我们可能无法与现有或新的竞争对手竞争 。此外，不能保证我们的高级酒类业务 会产生可观的收入或保持盈利。如果不这样做，可能会对我们的业务和运营结果产生重大不利影响。
| S-10 |
使用 收益
我们可以不时发行和出售总收益高达8400万美元的普通股 股票。由于没有最低发售金额要求 作为结束本次发售的条件，因此目前无法确定我们的实际公开发售金额、佣金和收益总额(如果有) 。
我们打算将此次发售的净收益 用于购买工艺设备，包括升级我们的高纯度消毒剂酒精设施所需的设备， 用于资助新项目的工程、许可和建设，提供营运资金，并为一般企业用途提供资金。 我们还可能使用此次发售的净收益的一部分来偿还某些债务。有关此类负债的更多详情，请阅读我们的合并财务报表及其相关说明《管理层对财务状况和经营业绩的讨论与分析》，以及通过引用方式并入本招股说明书附录和随附的基本招股说明书的其他财务信息。
我们实际 支出的金额和时间将取决于多种因素，包括我们的技术开发和商业化的进展 和本招股说明书附录中“风险因素”项下描述的其他因素、附带的基本招股说明书和 通过引用并入本文和其中的文件，以及我们运营中使用的现金数量。我们可能会发现 将净收益用于其他目的是必要或可取的，我们将在应用 净收益时拥有广泛的自由裁量权。在上述用途之前，我们计划将此次发行的净收益投资于 美国政府的短期和中期计息债务、投资级票据、存单或直接或担保债务。
| S-11 |
稀释
如果您投资我们的普通股，您的权益 将被稀释至您在本次发行中支付的每股价格与本次发行后我们普通股的每股有形账面净值之间的差额 。截至2020年9月30日，我们普通股的历史有形账面净赤字约为1.756亿美元，基于21,027,000股流通股 ，相当于我们普通股的每股8.35美元。每股历史有形账面净赤字等于我们的总有形资产减去我们的总负债， 除以截至2020年9月30日我们已发行普通股的总股数。
截至2020年9月30日，我们的有形账面净值为赤字1.756亿美元，或每股普通股8.35美元，而预计净有形账面赤字为1.598亿美元，或每股6.35美元。预计有形账面净值代表我们的有形资产总额减去我们的负债总额，在2020年10月1日至2021年1月25日期间，根据我们现有的市场计划，我们从发行和出售4,148,000股普通股中获得了约1,580万美元的净收益 ，这意味着我们的总有形资产减去我们的总负债。预计每股有形账面赤字是指预计有形账面赤字 除以截至2020年9月30日的流通股总数，在实施上述预计调整 后。
对新投资者的每股摊薄是指购买者在本次发售中为我们的普通股支付的每股金额与紧随本次发售完成后我们普通股的调整后每股有形账面净值之间的差额 。
在以每股8.80美元的假设发行价出售我们的 普通股，总金额为8400万美元之后，我们普通股在纳斯达克股票市场上最后一次报告的销售 价格是2021年1月25日，在包括根据我们现有的市场计划从2020年10月1日到2021年1月25日的普通股销售之后，在扣除佣金和估计我们应支付的发售费用后，我们的预计调整后的有形账面赤字净额 或每股普通股2.26美元。与截至2020年9月30日的有形账面净值相比，我们的现有股东每股有形账面净值增加了6.09美元，此次发行的新投资者每股立即稀释了11.06美元。
下表说明了以每股为基础的计算 。调整后的信息仅作为说明性信息，将根据向公众公布的实际价格进行调整。 在根据本招股说明书补充资料出售本公司普通股时确定的实际售出股份数量和发行的其他条款。调整后的信息假设我们所有的普通股总金额为8400万美元，假设发行价为每股8.80美元，这是我们普通股在纳斯达克 股票市场上最后一次报告的销售价格，时间是2021年1月25日。本次发行中出售的股票(如果有的话)将不定期以不同的价格出售。
| 假定每股公开发行价 | $ | 8.80 | ||||||
| 截至2020年9月30日的每股有形账面净值(亏损) | $ | (8.35 | ) | |||||
| 可归因于上述预计调整的每股有形账面净值增加 | 2.00 | |||||||
| 预计为截至2020年9月30日的调整后每股有形账面净值(亏损) | (6.35 | ) | ||||||
| 可归因于此次发行的新投资者的每股有形账面净值(亏损)增加 | 4.09 | |||||||
| 预计为本次发行后紧随其后的调整后每股有形账面净值(亏损) | (2.26 | ) | ||||||
| 在此次发行中对新投资者的每股摊薄 | $ | 11.06 | ||||||
上表基于21,027,000股已发行普通股， 调整为包括根据我们现有的市场计划从2020年10月1日至2021年1月25日发行的4,148,000股普通股，并不影响任何已发行期权或认股权证的行使。如果行使期权 和认股权证，可能会进一步稀释新投资者的权益。
| S-12 |
受与 分销代理签订的销售协议约束的股票将不定期以不同的价格出售。如果股票的出售价格从上表所示的假设发行价每股8.80美元增加 每股1.00美元，我们在此次发行后的调整后每股有形账面赤字净额将增加到 每股2.32美元，并将在扣除佣金和我们预计应支付的总发售费用后， 在此次发行中对新投资者的每股摊薄增加到每股12.12美元。如果股票出售价格从上表所示的假设发行价每股8.80美元下降1.00美元，将 我们在发售后调整后的每股有形账面赤字净额降至每股2.18美元，并将在扣除佣金和我们预计应支付的总发售费用后，在此次发售中向新投资者摊薄每股股份至9.98美元。此信息仅供 说明之用。
此外，由于市场状况或战略考虑，我们可能会选择 筹集额外资本，即使我们认为我们有足够的资金来执行当前或未来的运营计划。如果通过出售股权或可转换债券 筹集额外资本，这些证券的发行可能会进一步稀释我们股东的权益。
| S-13 |
我们的普通股和相关股东事宜
我们的普通股自2014年6月6日起在 纳斯达克股票市场挂牌上市，代码为“AMTX”。我们的普通股在2011年11月15日至2014年6月5日期间在场外交易市场 作为OTCQB公司报价，代码为“AMTX”。2011年11月15日之前，我们的 普通股在场外交易市场以OTCQB公司的形式上市，代码为“AEBF”。2014年5月14日，我们对已发行普通股进行了 10股1股的反向拆分。
持票人
2021年1月25日，我们有217名普通股持有者 。
传输代理
Equiniti是我们普通股的转让代理和登记商 。
股利政策
从历史上看，我们没有为我们的普通股支付股息 ，我们目前也不打算在可预见的未来为我们的普通股支付任何股息。我们目前 计划保留任何收益来为业务增长提供资金，而不是支付现金股息。未来任何现金股息的支付 将取决于我们的财务状况、经营结果和资本要求以及董事会认为相关的其他因素 。我们的信贷协议还禁止我们为普通股支付股息。
| S-14 |
大写
下表列出了我们截至2020年9月30日的 现金及现金等价物和资本化情况，并在调整后的基础上 使本次发售中的普通股出售生效，根据我们在2020年10月1日至2021年1月25日期间的现有市场计划出售普通股的效果，以及资本支出的资金使用情况。您应将此表与我们的合并 财务报表及其相关注释“管理层对财务状况和运营结果的讨论和分析”以及通过引用并入本招股说明书 附录和随附的基本招股说明书中的其他财务信息一并阅读。
| 截至2020年9月30日 | ||||||||
| 除面值外，以千计 | 实际 | 作为调整后的 | ||||||
| 现金和现金等价物 | 79 | 79 | ||||||
| 长期债务： | ||||||||
| 长期债务的当期部分 | 59,336 | 59,336 | ||||||
| 长期 | 167,010 | 167,010 | ||||||
| 长期债务总额 | 226,346 | 226,346 | ||||||
| 股东权益： | ||||||||
| B系列可转换优先股，面值0.001美元；授权7,235股；已发行和已发行股票1,323股(总清算优先股3,969美元) | 1 | 1 | ||||||
| 普通股，面值0.001美元；授权40,000股；已发行和已发行股票分别为21,027股和35,944股 | 21 | 36 | ||||||
| 额外实收资本 | 88,119 | 185,264 | ||||||
| 累计赤字 | (259,498 | ) | (259,498 | ) | ||||
| 累计其他综合损失 | (4,206 | ) | (4,206 | ) | ||||
| 可归因于Aemetis，Inc.的股东亏损总额 | (175,563 | ) | (78,403 | ) | ||||
| 总市值 | 50,783 | 147,943 | ||||||
| S-15 |
配送计划
我们已与H.C.Wainwright&Co.，LLC或经销代理签订了销售协议 ，根据该协议，我们可不时通过经销代理提供和出售最多8400万美元的普通股，作为代理 。根据本招股说明书附录，出售我们普通股(如果有的话)的交易可被视为 证券法第415条规定的“在市场上发行”。
经销代理将根据销售协议的条款和条件，或根据我们和 经销代理达成的其他协议，每天提供我们的 普通股。我们将指定每天通过分销代理销售的普通股的最大金额 ，或与分销代理一起确定该最大金额。根据 销售协议的条款和条件，分销代理将尽其商业上合理的努力，代表我们销售我们要求出售的所有 普通股股票。如果销售不能 达到或高于我们在任何此类指示中指定的价格，我们可以指示分销代理不要销售普通股。经销代理或我们可以在适当通知对方后，暂停通过经销代理根据销售协议进行的普通股发售 。 经销代理和我们各自均有权随时以书面通知的方式终止 销售协议。 每一方均有权自行决定终止 销售协议。
根据销售协议的条款， 我们还可以将普通股以销售时协商的价格出售给分销代理，由其承担本金。 如果我们以这种方式向分销代理出售股票，我们将签订单独的协议，规定此类交易的 条款，并且我们将在单独的招股说明书附录或定价附录中描述该协议。
我们将向经销代理支付代理销售普通股的佣金 ，佣金相当于每售出股票销售总价的3.0% 。我们估计，此次发售的总费用约为100,000美元，其中不包括根据销售协议支付给 分销代理的补偿和补偿。我们还同意向经销代理商报销合理的自付费用，包括律师费，金额不超过50,000美元。
普通股销售结算将 在任何销售日期之后的第二个工作日进行，或在我们 与分销代理就特定交易达成一致的其他日期进行，以换取向我们支付净收益。 没有以第三方托管、信托或类似安排接收资金的安排。
在代表我们出售普通股 时，Wainwright将被视为证券法意义上的承销商，分销代理的补偿 将被视为承销佣金或折扣。我们已同意就某些民事责任(包括证券法下的责任)向分销代理提供赔偿 和贡献。
根据销售协议进行的发售 将于(1)根据销售协议发行及出售所有股份或本公司普通股； 及(2)销售协议许可终止之日(以较早者为准)终止。
分销代理及其附属公司 将来可能会为我们及其附属公司提供各种投资银行和其他金融服务， 他们将来可能会收取常规费用。在M规则要求的范围内，分销代理将不会在本招股说明书补充文件规定的发售期间从事任何涉及我们普通股的做市活动 。本销售协议的主要条款摘要 并不是其条款和条件的完整声明。销售协议的副本 已提交给证券交易委员会，并通过引用并入注册说明书，本招股说明书 附录是该说明书的一部分。
我们的普通股在纳斯达克 股票市场上市，代码为“AMTX”。2021年1月25日，我们普通股在纳斯达克股票市场的最新销售价格为每股8.80美元。
| S-16 |
法律事务
在此提供的普通股 股票的有效性已由McDonald Carano，LLP代为传递。Searman&Sterling LLP已将某些其他事项转交给我们。Ellenoff Grossman&Schole LLP是与此 产品相关的分销代理的法律顾问。
专家
Aemetis，Inc.截至2019年12月31日和2018年12月31日的合并财务报表 以及截至2019年12月31日的两个年度的合并财务报表 以独立注册会计师事务所RSM US LLP的报告为依据合并而成，RSM US LLP是一家独立注册会计师事务所，通过引用合并于此，该报告是根据上述 事务所作为会计和审计专家的授权而提供的。
在那里您可以找到更多信息
我们根据《交易法》向证券交易委员会提交年度、季度和当前的 报告、委托书和其他信息。通过我们的网站Www.aemetis.com， 您可以在我们以电子方式向SEC提交或向SEC提供文件后，尽快在合理可行的情况下免费访问我们的文件。我们网站中包含的其他信息未通过引用并入本招股说明书附录或任何随附的基础招股说明书中，也不应被视为本招股说明书附录或任何随附的基础招股说明书的一部分。您还可以在美国证券交易委员会的公共资料室阅读和复制我们向美国证券交易委员会提交的任何文件，地址为华盛顿特区20549，东北F街100F街。有关公共资料室的更多信息，请致电证券交易委员会，电话：1-800-SEC-0330 。我们向美国证券交易委员会提交的文件也可从美国证券交易委员会的网站 上向公众查阅，网址为Www.sec.gov.
本招股说明书附录是我们向美国证券交易委员会提交的S-3表格注册声明的一部分，该声明是为了根据证券 法案注册在此提供的证券。本招股说明书附录不包含注册声明中包含的所有信息，包括某些 展品。您可以从SEC获取注册声明和注册声明的证物，地址在上面列出的 ，也可以从SEC的互联网网站获取。
| S-17 |
通过引用并入某些信息
SEC允许我们通过引用方式并入我们向SEC提交的信息 这意味着我们可以通过向您推荐这些文件来向您披露重要信息。 我们通过引用并入的信息被视为本招股说明书附录的一部分。我们未来向SEC提交并通过引用并入本招股说明书附录中的信息会自动更新并取代之前 提交的信息(视情况而定)。
我们在本 招股说明书补充文件中引用了我们向SEC提交的以下文件，但根据交易法和适用的SEC规则，任何此类文件中未被 视为根据《交易法》进行了 存档的任何部分均不在此列：
| · | 我们于2020年3月12日提交给证券交易委员会的截至2019年12月31日的Form 10-K年度报告(文件号001-36475) (包括第III部分中通过引用并入的信息，这些信息来自我们于2020年4月28日提交给证券交易委员会的关于附表14A的最终委托书)； |
| · | 我们于2020年5月14日、2020年6月30日提交给SEC的截至2020年3月31日的Form 10-Q季度报告， 2020年8月13日提交给SEC的季度报告，以及2020年11月12日提交给SEC的2020年9月30日季度报告； |
| · | 我们于2020年2月5日、2020年2月18日、2020年4月28日、2020年6月9日、2020年8月18日和2020年10月1日提交给证券交易委员会的当前Form 8-K报告(不包括根据此类Form 8-K当前报告第2.02项或第7.01项提供的任何信息)；以及 |
| · | 2014年6月3日提交给证券交易委员会的8-A表格注册说明书中包含的对我们普通股的描述。 |
我们还通过引用将 本招股说明书附录和随附的基本招股说明书中 在本招股说明书附录日期后根据交易所法案第13(A)、13(C)、14或15(D)条提交的所有文件( 根据交易所法案和适用的证券交易委员会规则不被视为“存档”的任何此类文件的任何部分除外)合并到 本招股说明书附录和随附的基本招股说明书中。
您可以通过以下方式写信或致电我们，免费索取这些文件的副本 ：
Aemetis，Inc.
注意：公司秘书
史蒂文斯克里克大道20400号，套房700
加州库比蒂诺，邮编：95014，电话：+1(408)213-0940
对于通过引用并入的文件 中包含的任何陈述，只要本 招股说明书附录和随附的基本招股说明书中包含的陈述，或随后提交给证券交易委员会并通过引用并入的 任何其他文件中包含的陈述修改、修改或与之前的陈述相反，则所有目的都将被修改或取代。任何如此修改或取代的陈述不会被视为本招股说明书附录或随附的基本招股说明书的一部分，除非经如此修改或取代。由于我们稍后向SEC提交的信息将更新并取代之前并入的信息，因此您应查看我们通过引用并入的所有 SEC备案文件，以确定本招股说明书附录或随附的基本招股说明书或之前通过引用并入的任何文件中的任何陈述是否已被修改或取代。
| S-18 |
$84,000,000
Aemetis， Inc.
普通股
_____________________________________
招股说明书副刊
_____________________________________
H.C.温赖特公司(H.C.Wainwright&Co.)
2021年1月26日