全球定位系统-20211030假象2021Q30000039911一月二十九日374374374374—0———————————————00000399112021-01-312021-10-30Xbrli：共享00000399112021-11-17等同4217：美元00000399112021-10-3000000399112021-01-3000000399112020-10-31等同4217：美元Xbrli：共享00000399112021-08-012021-10-3000000399112020-08-022020-10-3100000399112020-02-022020-10-310000039911美国-GAAP：CommonStockMember2021-07-310000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-07-310000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-07-310000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-07-3100000399112021-07-310000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-08-012021-10-300000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-08-012021-10-300000039911美国-GAAP：CommonStockMember2021-08-012021-10-300000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-08-012021-10-300000039911美国-GAAP：员工股票期权成员美国-GAAP：CommonStockMember2021-08-012021-10-300000039911美国-GAAP：CommonStockMemberGPS：StockUnitsMember2021-08-012021-10-300000039911美国-GAAP：CommonStockMember2021-10-300000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-10-300000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-10-300000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-10-300000039911美国-GAAP：CommonStockMember2020-08-010000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-08-010000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-08-010000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-08-0100000399112020-08-010000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-08-022020-10-310000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-08-022020-10-310000039911美国-GAAP：员工股票期权成员美国-GAAP：CommonStockMember2020-08-022020-10-310000039911美国-GAAP：CommonStockMember2020-08-022020-10-310000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-08-022020-10-310000039911美国-GAAP：CommonStockMemberGPS：StockUnitsMember2020-08-022020-10-310000039911美国-GAAP：CommonStockMember2020-10-310000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-10-310000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-10-310000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-10-310000039911美国-GAAP：CommonStockMember2021-01-300000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-01-300000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-300000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-300000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-312021-10-300000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-312021-10-300000039911美国-GAAP：CommonStockMember2021-01-312021-10-300000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-01-312021-10-300000039911美国-GAAP：员工股票期权成员美国-GAAP：CommonStockMember2021-01-312021-10-300000039911美国-GAAP：CommonStockMemberGPS：StockUnitsMember2021-01-312021-10-300000039911美国-GAAP：CommonStockMember2020-02-010000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-02-010000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-02-010000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-02-0100000399112020-02-010000039911美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-02-022020-10-310000039911Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-02-022020-10-310000039911美国-GAAP：员工股票期权成员美国-GAAP：CommonStockMember2020-02-022020-10-310000039911美国-GAAP：CommonStockMember2020-02-022020-10-310000039911US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-02-022020-10-310000039911美国-GAAP：CommonStockMemberGPS：StockUnitsMember2020-02-022020-10-310000039911Gps:ReconciliationOfCashFlowCashCashEquivAndRestrictedCashToBalanceSheetMember2021-10-300000039911Gps:ReconciliationOfCashFlowCashCashEquivAndRestrictedCashToBalanceSheetMember2021-01-300000039911Gps:ReconciliationOfCashFlowCashCashEquivAndRestrictedCashToBalanceSheetMember2020-10-310000039911GPS：门店销售会员2021-08-012021-10-300000039911GPS：门店销售会员2020-08-022020-10-310000039911GPS：门店销售会员2021-01-312021-10-300000039911GPS：门店销售会员2020-02-022020-10-310000039911GPS：Online 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美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格10-Q
这是马克一号。
| | | | | |
| ☑ | 根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告 |
在截至本季度末的季度内2021年10月30日
或
| | | | | |
| ☐ | 根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告 |
的过渡期 至
佣金档案编号1-7562
这个Gap，Inc..
(注册人的确切姓名载于其章程)
| | | | | | | | |
| 特拉华州 | | 94-1697231 |
| (注册成立或组织的州或其他司法管辖区) | | (国际税务局雇主识别号码) |
福尔瑟姆街二号
旧金山, 加利福尼亚94105
(主要执行机构地址和邮政编码)
注册人的电话号码，包括区号：(415) 427-0100
根据该法第12(B)条登记的证券：
| | | | | | | | | | | | | | |
| 每节课的标题 | | 商品代号 | | 注册的每个交易所的名称 |
| 普通股，面值0.05美元 | | 全球定位系统(GPS) | | 纽约证券交易所 |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年证券交易法第13条或第15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是 ☑ 不是☐
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是 ☑不是☐
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。参见“交易法”第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 大型加速滤波器 | ☑ | 加速文件管理器 | ☐ | 非加速滑移 | ☐ | 规模较小的报告公司 | ☐ |
| | | | | | 新兴成长型公司 | ☐ |
如果是新兴成长型公司，用勾号表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。是☐不是☑
截至2021年11月17日，注册人的已发行普通股数量为373,403,244.
前瞻性陈述
这份关于Form 10-Q的季度报告包含符合“1995年私人证券诉讼改革法”“安全港”条款的前瞻性陈述。除纯粹历史性的陈述外，其他所有陈述均为前瞻性陈述。诸如“预期”、“预期”、“相信”、“估计”、“打算”、“计划”、“项目”等词汇以及类似的表述也可以识别前瞻性陈述。前瞻性陈述包括但不限于关于以下方面的陈述：
•供应链中断和新冠肺炎对编制季度财务报表时使用的假设和估计的潜在影响，以及对我们的运营结果、财务状况和流动性的影响；
•近期会计公告的影响；
•收入递延确认收入的时间；
•我们与巴克莱(Barclays)和万事达卡(Mastercard)的新信用卡计划，以及我们与Synchrony Financial的计划；
•遵守我们和我们的子公司在高级票据和ABL贷款(各自定义如下)项下的义务；
•指定现金流量套期保值的未实现损益；
•赔偿义务造成的损失的影响；
•诉讼、诉讼、纠纷和索赔的结果，包括这些行为对我们财务业绩的影响；
•我们的2023年电力计划战略以及我们执行该战略的能力；
•我们的全渠道能力；
•我们与沃尔玛(Walmart.com)的Gap Home合资企业以及其他现有和潜在的未来合作伙伴关系；
•我们在美国和波多黎各的综合忠诚度计划；
•对我们在欧洲的运营模式进行战略审查的预期时间、成本和范围；
•我们与特许经营合作伙伴在欧洲经营门店的安排；
•在加拿大推出Athleta品牌；
•剥离我们的Janie、Jack和InterMix品牌的影响；
•我们预期的租赁买断金额的影响；
•我们有能力与我们的房东就暂停支付我们暂时关闭的门店的租金达成协议；
•与COVID相关的门店关闭和供应链挑战的影响；
•港口拥堵加剧和与COVID相关的工厂关闭的影响；
•我们计划理顺北美的Gap和Banana Republic品牌，包括有针对性地关闭北美Gap和Banana Republic门店，以及关闭门店的数量、时间和相关成本；
•我们计划投资于老海军和阿斯莱塔的门店增长；
•通过合适性、质量、品牌和价格的结合，创造出为客户提供价值的产品；
•投资于我们的四个以目的为导向的生活方式品牌，以提升相关性并获得市场份额；
•发展我们的在线业务；
•在我们的业务和职能领域吸引和留住优秀人才；
•降低我们的固定成本结构，以刺激需求产生投资；
•利用我们的规模来导航供应链中的约束；
•管理库存以支持健康的商品利润率；
•在全球范围内通过许可、在线和特许经营伙伴关系优先考虑轻资产增长；
•继续将社会和环境可持续性和包容性纳入商业实践；
•我们在需求创造方面的投资以及与之相关的利益；
•如有必要，我们有能力通过ABL工具或其他可用的市场工具补充短期流动性；
•我们运营的现金流、当前现金余额、高级票据和ABL贷款支持我们业务运营的能力；
•季节性和新冠肺炎回暖对我们运营的影响；
•我们持续产生自由现金流的能力的重要性，这是一种非GAAP财务衡量标准，在下面的表格10-Q第1部分的第1项中有更详细的定义和讨论；
•我们的股息政策，包括未来股息的潜在时间和数额；以及
•内部控制变化对财务报告的影响。
由于这些前瞻性陈述涉及风险和不确定因素，有一些重要因素可能导致我们的实际结果与前瞻性陈述中的结果大不相同。这些因素包括但不限于：
•全球整体经济环境和与新冠肺炎疫情相关的风险；
•经济状况恶化的风险超出管理层目前的估计；
•我们无法减轻全球供应链中断对我们业务和运营的影响并保持与客户需求相称的库存的风险可能会对我们的运营结果产生不利影响；
•我们或我们的加盟商在衡量服装趋势和改变消费者偏好方面失败的风险；
•未能维护、提升和保护我们的品牌形象可能对我们的经营结果产生不利影响的风险；
•我们的业务在美国和国际上竞争激烈；
•从事或试图从事具有各种风险和不确定性的战略性交易；
•我们在客户、数字、忠诚度、供应链和全渠道购物计划上的投资可能无法带来我们预期的结果；
•未能管理关键高管继任和留任以及继续吸引合格人员的风险可能会对我们的运营结果产生不利影响；
•如果我们不能有效地管理我们的库存，我们的毛利率将受到不利影响的风险；
•与全球采购和制造相关的业务风险，包括成本和供应链；
•从国外进口商品给我们的声誉或经营带来的风险，包括我们的供应商未能遵守我们的供应商行为准则；
•我们面临数据或其他安全漏洞的风险，这些漏洞可能导致成本增加、违法、重大法律和财务风险，以及对我们的安全措施失去信心，这可能对我们的运营结果和我们的声誉产生不利影响；
•我们的信息技术系统发生故障、更新或更改可能会扰乱我们的运营的风险；
•我们在国际上扩张的努力面临的风险，包括我们在经验较少的地区开展业务的能力；
•我们与特许经营合作伙伴在欧洲经营门店的安排在发展我们的品牌和扩大我们的覆盖范围方面不会成功的风险；
•我们或我们的加盟商无法有效地确定、协商和保护新的门店位置以及续签、修改或终止现有门店位置的租约的风险；
•我们的加盟商经营加盟店的风险不在我们的直接控制范围内，可能会损害我们的品牌价值；
•贸易问题可能增加我们的成本或减少我们的服装供应，并对我们的业务、财务状况和经营结果产生不利影响的风险；
•外币汇率波动可能对我们的财务业绩造成不利影响的风险；
•可比销售额和利润率出现波动的风险；
•自然灾害、公共卫生危机(类似于并包括正在进行的新冠肺炎大流行)、政治危机、负面的全球气候模式或其他灾难性事件可能对我们的运营和财务业绩或我们的加盟商或供应商的经营和财务业绩产生不利影响的风险；
•全球经济状况或消费者支出模式的变化可能对我们的经营业绩产生不利影响的风险；
•我们在各种诉讼、诉讼、纠纷和索赔中打不赢官司的风险；
•监管或行政格局的变化可能对我们的财务状况和经营结果产生不利影响的风险；
•与我们的自有品牌和联合品牌信用卡相关的信用卡安排带来的收入和现金流减少可能对我们的经营业绩和现金流产生不利影响的风险；
•我们信用状况的变化或市场状况恶化可能限制我们进入资本市场的风险，并对我们的财务状况或我们的商业计划产生不利影响；
•我们和我们的子公司可能无法履行我们在高级票据和ABL贷款下的义务的风险；
•采用新的会计公告会影响未来业绩的风险；以及
•我们没有根据我们的回购计划回购我们预期购买的部分或全部股票的风险。
有关可能导致结果不同的因素的更多信息，请参阅我们截至2021年1月30日的财政年度的Form 10-K年度报告以及我们提交给美国证券交易委员会的其他文件。
未来可能影响净销售额和盈利能力的经济和行业趋势很难预测。这些前瞻性陈述基于截至2021年11月24日的信息。我们没有义务公开更新或修改我们的前瞻性陈述，即使经验或未来的变化表明，其中明示或暗示的任何预期结果都将无法实现。
我们建议将本文档与我们截至2021年1月30日的财政年度Form 10-K年度报告一起阅读。
The Gap，Inc.
目录
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| | | 页面 |
| 第一部分-财务信息 | |
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| 第1项。 | 财务报表 | 1 |
| | |
| 截至2021年10月30日、2021年1月30日和2020年10月31日的精简合并资产负债表 | 1 |
| | |
| 截至2021年10月30日和2020年10月31日的13周和39周简明综合运营报表 | 2 |
| | |
| 截至2021年10月30日和2020年10月31日的13周和39周简明综合全面收益(亏损)表 | 3 |
| | |
| 截至2021年10月30日和2020年10月31日的13周和39周股东权益简明合并报表 | 4 |
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| 截至2021年10月30日和2020年10月31日的39周简明现金流量表 | 6 |
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| 简明合并财务报表附注 | 7 |
| | |
| 第二项。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 17 |
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| 第三项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 25 |
| | |
| 第四项。 | 管制和程序 | 25 |
| | |
| 第二部分-其他资料 | |
| | |
| 第1项。 | 法律程序 | 26 |
| | |
| 第1A项。 | 风险因素 | 26 |
| | |
| 第二项。 | 未登记的股权证券销售和收益的使用 | 26 |
| | |
| 第6项 | 陈列品 | 27 |
第一部分-财务信息
第一项财务报表
The Gap，Inc.
压缩合并资产负债表
(未经审计)
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| ($和股票(百万美元，面值除外) | 10月30日，
2021 | | 1月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 资产 | | | | | |
| 流动资产： | | | | | |
| 现金和现金等价物 | $ | 801 | | | $ | 1,988 | | | $ | 2,471 | |
| 短期投资 | 275 | | | 410 | | | 178 | |
| 商品库存 | 2,721 | | | 2,451 | | | 2,747 | |
| 其他流动资产 | 1,410 | | | 1,159 | | | 966 | |
| 流动资产总额 | 5,207 | | | 6,008 | | | 6,362 | |
财产和设备，扣除累计折旧#美元5,486, $5,608及$5,891 | 2,924 | | | 2,841 | | | 2,846 | |
| 经营性租赁资产 | 3,788 | | | 4,217 | | | 4,460 | |
| 其他长期资产 | 861 | | | 703 | | | 705 | |
| 总资产 | $ | 12,780 | | | $ | 13,769 | | | $ | 14,373 | |
| 负债和股东权益 | | | | | |
| 流动负债： | | | | | |
| | | | | |
| 应付帐款 | $ | 1,630 | | | $ | 1,743 | | | $ | 2,284 | |
| 应计费用和其他流动负债 | 1,414 | | | 1,276 | | | 1,283 | |
| 经营租赁负债的当期部分 | 746 | | | 831 | | | 823 | |
| 应付所得税 | 33 | | | 34 | | | 41 | |
| 流动负债总额 | 3,823 | | | 3,884 | | | 4,431 | |
| 长期负债： | | | | | |
| 长期债务 | 1,484 | | | 2,216 | | | 2,214 | |
| 长期经营租赁负债 | 4,163 | | | 4,617 | | | 4,899 | |
| 其他长期负债 | 523 | | | 438 | | | 458 | |
| 长期负债总额 | 6,170 | | | 7,271 | | | 7,571 | |
| 承付款和或有事项(见附注9) | | | | | |
| 股东权益： | | | | | |
普通股$0.05面值 | | | | | |
已通过身份验证2,300所有已呈交、已发行和未偿还期间的股票374提交的所有期间的股票 | 19 | | | 19 | | | 19 | |
| 额外实收资本 | 71 | | | 85 | | | 60 | |
| 留存收益 | 2,681 | | | 2,501 | | | 2,268 | |
| 累计其他综合收益 | 16 | | | 9 | | | 24 | |
| 股东权益总额 | 2,787 | | | 2,614 | | | 2,371 | |
| 总负债和股东权益 | $ | 12,780 | | | $ | 13,769 | | | $ | 14,373 | |
见合并简明财务报表附注
The Gap，Inc.
简明合并业务报表
(未经审计)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 13周结束 | | 39周结束 |
| ($和股票(百万美元，每股金额除外) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 | | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 净销售额 | $ | 3,943 | | | $ | 3,994 | | | $ | 12,145 | | | $ | 9,376 | |
| 销货成本和占用费 | 2,282 | | | 2,374 | | | 7,031 | | | 6,339 | |
| 毛利 | 1,661 | | | 1,620 | | | 5,114 | | | 3,037 | |
| 运营费用 | 1,508 | | | 1,445 | | | 4,312 | | | 4,033 | |
| 营业收入(亏损) | 153 | | | 175 | | | 802 | | | (996) | |
| 债务清偿损失 | 325 | | | — | | | 325 | | | 58 | |
| 利息支出 | 44 | | | 55 | | | 149 | | | 132 | |
| 利息收入 | (1) | | | (1) | | | (3) | | | (7) | |
| 所得税前收入(亏损) | (215) | | | 121 | | | 331 | | | (1,179) | |
| 所得税 | (63) | | | 26 | | | 59 | | | (280) | |
| 净收益(亏损) | $ | (152) | | | $ | 95 | | | $ | 272 | | | $ | (899) | |
| 加权-平均股数-基本股数 | 376 | | | 374 | | | 377 | | | 373 | |
| 加权-平均股份数-稀释 | 376 | | | 380 | | | 385 | | | 373 | |
| 每股收益(亏损)-基本 | $ | (0.40) | | | $ | 0.25 | | | $ | 0.72 | | | $ | (2.41) | |
| 稀释后每股收益(亏损) | $ | (0.40) | | | $ | 0.25 | | | $ | 0.71 | | | $ | (2.41) | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
见合并简明财务报表附注
The Gap，Inc.
简明综合全面收益表(亏损)
(未经审计)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 13周结束 | | 39周结束 |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 | | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 净收益(亏损) | $ | (152) | | | $ | 95 | | | $ | 272 | | | $ | (899) | |
| 其他综合收益(亏损)，税后净额 | | | | | | | |
| 外币折算 | 4 | | | 5 | | | 2 | | | (14) | |
衍生金融工具公允价值变动，扣除税项净额#美元—, $—, $—，及$1 | 1 | | | (2) | | | (6) | | | 9 | |
衍生金融工具损失(收益)的重新分类调整，扣除(税收)税收优惠#美元2, $(1), $3，和$(2) | 3 | | | (1) | | | 11 | | | (11) | |
| 其他综合收益(亏损)，税后净额 | 8 | | | 2 | | | 7 | | | (16) | |
| 综合收益(亏损) | $ | (144) | | | $ | 97 | | | $ | 279 | | | $ | (915) | |
见合并简明财务报表附注
The Gap，Inc.
股东权益简明合并报表
(未经审计)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 普通股 | | 其他内容
实缴
资本 | | 留用
收益 | | 累计
其他
全面
收入 | | |
| ($和股票(百万美元，每股金额除外) | | 股票 | | 金额 | | 总计 |
| 截至2021年7月31日的余额 | | 376 | | | $ | 19 | | | $ | 114 | | | $ | 2,879 | | | $ | 8 | | | $ | 3,020 | |
| 截至2021年10月30日的13周的净亏损 | | | | | | | | (152) | | | | | (152) | |
| 其他综合收益，税后净额 | | | | | | | | | | | | |
| 外币折算 | | | | | | | | | | 4 | | | 4 | |
| 衍生金融工具公允价值变动 | | | | | | | | | | 1 | | | 1 | |
| 从累计其他综合收益中重新分类的金额 | | | | | | | | | | 3 | | | 3 | |
普通股回购和注销 | | (3) | | | — | | | (73) | | | | | | | (73) | |
| 发行与股票期权和员工购股计划相关的普通股 | | 1 | | | — | | | 7 | | | | | | | 7 | |
| 发行普通股及与股票单位归属有关的预扣税款 | | — | | | — | | | (2) | | | | | | | (2) | |
| 基于股份的薪酬，扣除没收后的净额 | | | | | | 25 | | | | | | | 25 | |
宣布和支付的普通股股息($0.12用于分享)(用谷歌翻译翻译) | | | | | | | | (46) | | | | | (46) | |
| 截至2021年10月30日的余额 | | 374 | | | $ | 19 | | | $ | 71 | | | $ | 2,681 | | | $ | 16 | | | $ | 2,787 | |
| | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年8月1日的余额 | | 374 | | | $ | 19 | | | $ | 39 | | | $ | 2,173 | | | $ | 22 | | | $ | 2,253 | |
| | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年10月31日的13周的净收入 | | | | | | | | 95 | | | | | 95 | |
| 其他综合收益(亏损)，税后净额 | | | | | | | | | | | | |
| 外币折算 | | | | | | | | | | 5 | | | 5 | |
| 衍生金融工具公允价值变动 | | | | | | | | | | (2) | | | (2) | |
| 从累计其他综合收益中重新分类的金额 | | | | | | | | | | (1) | | | (1) | |
| | | | | | | | | | | | |
| 发行与股票期权和员工购股计划相关的普通股 | | — | | | — | | | 4 | | | | | | | 4 | |
| 发行普通股及与股票单位归属有关的预扣税款 | | — | | | — | | | — | | | | | | | — | |
| 基于股份的薪酬，扣除没收后的净额 | | | | | | 17 | | | | | | | 17 | |
| | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年10月31日的余额 | | 374 | | | $ | 19 | | | $ | 60 | | | $ | 2,268 | | | $ | 24 | | | $ | 2,371 | |
见合并简明财务报表附注
The Gap，Inc.
股东权益简明合并报表
(未经审计)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 普通股 | | 其他内容
实缴
资本 | | 留用
收益 | | 累计
其他
全面
收入 | | |
| ($和股票(百万美元，每股金额除外) | | 股票 | | 金额 | | 总计 |
| 截至2021年1月30日的余额 | | 374 | | | $ | 19 | | | $ | 85 | | | $ | 2,501 | | | $ | 9 | | | $ | 2,614 | |
| 截至2021年10月30日的39周的净收入 | | | | | | | | 272 | | | | 272 | |
| 其他综合收益(亏损)，税后净额 | | | | | | | | | | | | |
| 外币折算 | | | | | | | | | | 2 | | 2 | |
| 衍生金融工具公允价值变动 | | | | | | | | | | (6) | | (6) | |
| 从累计其他综合收益中重新分类的金额 | | | | | | | | | | 11 | | 11 | |
| 普通股回购和注销 | | (5) | | | — | | | (128) | | | | | | | (128) | |
| 发行与股票期权和员工购股计划相关的普通股 | | 3 | | | — | | | 48 | | | | | | | 48 | |
| 发行普通股及与股票单位归属有关的预扣税款 | | 2 | | | — | | | (34) | | | | | | | (34) | |
| 基于股份的薪酬，扣除没收后的净额 | | | | | | 100 | | | | | | | 100 | |
宣布和支付的普通股股息($0.24用于分享)(用谷歌翻译翻译) | | | | | | | | (92) | | | | | (92) | |
| 截至2021年10月30日的余额 | | 374 | | | $ | 19 | | | $ | 71 | | | $ | 2,681 | | | $ | 16 | | | $ | 2,787 | |
| | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年2月1日的余额 | | 371 | | | $ | 19 | | | $ | — | | | $ | 3,257 | | | $ | 40 | | | $ | 3,316 | |
| | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年10月31日的39周的净亏损 | | | | | | | | (899) | | | | | (899) | |
| 其他综合收益(亏损)，税后净额 | | | | | | | | | | | | |
| 外币折算 | | | | | | | | | | (14) | | (14) | |
| 衍生金融工具公允价值变动 | | | | | | | | | | 9 | | 9 | |
| 从累计其他综合收益中重新分类的金额 | | | | | | | | | | (11) | | (11) | |
| | | | | | | | | | | | |
| 发行与股票期权和员工购股计划相关的普通股 | | 1 | | | — | | | 16 | | | | | | | 16 | |
| 发行普通股及与股票单位归属有关的预扣税款 | | 2 | | | — | | | (8) | | | | | | | (8) | |
| 基于股份的薪酬，扣除没收后的净额 | | | | | | 52 | | | | | | | 52 | |
普通股股息($0.2425用于共享)(1) | | | | | | | | (90) | | | | | (90) | |
| 截至2020年10月31日的余额 | | 374 | | | $ | 19 | | | $ | 60 | | | $ | 2,268 | | | $ | 24 | | | $ | 2,371 | |
__________
(1)2020年3月4日，公司宣布2020财年第一季度股息为每股0.2425美元。应付股息金额是根据截至2020年10月31日登记在册的股东估计的。股息于2021年4月28日支付给2021年4月7日收盘时登记在册的股东。
见合并简明财务报表附注
The Gap，Inc.
简明合并现金流量表(未经审计)
| | | | | | | | | | | |
| | 39周结束 |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 经营活动的现金流： | | | |
| 净收益(亏损) | $ | 272 | | | $ | (899) | |
| 对净收益(亏损)与经营活动提供的现金净额进行调整： | | | |
| 折旧及摊销 | 372 | | | 381 | |
| | | |
| 基于股份的薪酬 | 97 | | | 55 | |
| 经营性租赁资产减值 | 6 | | | 361 | |
| 商店资产减值 | 1 | | | 127 | |
| | | |
| 债务清偿损失 | 325 | | | 58 | |
| 债务发行成本摊销 | 11 | | | 8 | |
| 非现金及其他项目 | 21 | | | — | |
| 资产剥离活动损失 | 59 | | | — | |
| | | |
| 递延所得税 | (28) | | | (74) | |
| 营业资产和负债变动情况： | | | |
| 商品库存 | (288) | | | (590) | |
| 其他流动资产和其他长期资产 | (168) | | | 37 | |
| | | |
| 应付帐款 | (119) | | | 1,120 | |
| 应计费用和其他流动负债 | 239 | | | 98 | |
| 应缴所得税，扣除应收账款和其他与税收有关的项目后的净额 | (94) | | | (206) | |
| 其他长期负债 | 49 | | | 54 | |
| 经营租赁资产和负债，净额 | (73) | | | (131) | |
| 经营活动提供的净现金 | 682 | | | 399 | |
| 投资活动的现金流： | | | |
| 购置物业和设备 | (486) | | | (288) | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| 购买短期投资 | (634) | | | (237) | |
| 短期投资的销售收益和到期日 | 768 | | | 348 | |
| 收购活动付款，扣除收购现金后的净额 | (135) | | | — | |
| 为资产剥离活动支付的净现金 | (21) | | | — | |
| 其他 | — | | | 2 | |
| 用于投资活动的净现金 | (508) | | | (175) | |
| 融资活动的现金流： | | | |
| | | |
| | | |
| 循环信贷融资收益 | — | | | 500 | |
| 循环信贷安排付款 | — | | | (500) | |
| 发行长期债券所得款项 | 1,500 | | | 2,250 | |
| 清偿债务的付款 | (2,546) | | | (1,307) | |
| 支付发债成本 | (16) | | | (61) | |
| 根据以股份为基础的薪酬计划发行股票所得款项 | 48 | | | 16 | |
| 与股票单位归属有关的预扣税金 | (34) | | | (8) | |
| 普通股回购 | (128) | | | — | |
| | | |
| 支付的现金股息 | (182) | | | — | |
| | | |
| 融资活动提供(用于)的现金净额 | (1,358) | | | 890 | |
| 外汇汇率波动对现金、现金等价物和限制性现金的影响 | (3) | | | 4 | |
| 现金、现金等价物和限制性现金净增(减) | (1,187) | | | 1,118 | |
| 期初现金、现金等价物和限制性现金 | 2,016 | | | 1,381 | |
| 期末现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 829 | | | $ | 2,499 | |
| | | |
| | | |
| | | |
| 补充披露现金流信息： | | | |
| 期内支付利息的现金 | $ | 178 | | | $ | 41 | |
| 期内缴纳所得税的现金，扣除退款后的净额 | $ | 181 | | | $ | 8 | |
| | | |
| | | |
见合并简明财务报表附注
The Gap，Inc.
简明合并财务报表附注
(未经审计)
注1.会计政策
陈述的基础
盖普公司(以下简称“公司”、“我们”和“我们的”)管理层认为，随附的未经审计的合并财务报表包含所有正常和经常性的调整(除非另有披露)，这些调整被认为是公平反映我们截至2021年10月30日和2020年10月31日以及所有呈报时期的财务状况、经营结果、全面收益(亏损)、股东权益和现金流量所必需的。截至2021年1月30日的简明综合资产负债表来源于我们经审计的财务报表。
随附的未经审计的简明综合财务报表是根据美国证券交易委员会的规则和规定编制的。因此，这些中期财务报表遗漏了按照美国公认会计原则(“美国公认会计原则”)编制的年度财务报表附注中通常包含的某些信息和披露，尽管该公司相信所披露的信息足以使信息不具误导性。我们建议您将这些简明综合财务报表与包含在我们截至2021年1月30日财年的Form 10-K年度报告中的综合财务报表及其附注一起阅读。
截至2021年10月30日的13周和39周的运营结果不一定代表截至2022年1月29日的52周的预期运营结果。
新冠肺炎
2020年3月，世界卫生组织宣布冠状病毒病(新冠肺炎)为全球大流行，并建议在全球范围内采取遏制和缓解措施。2020财年的业绩受到了重大影响，因为我们暂时关闭了全球的大量门店。
在2021财年第三季度，全球供应链中断导致产品严重延迟，导致品牌无法完全满足客户需求。港口拥堵加剧和与COVID相关的工厂关闭，最明显的是在越南，我们在那里采购了大量产品，影响了我们截至2021年10月30日的13周和39周的运营业绩。我们将继续考虑供应链中断和新冠肺炎对编制这些季度财务报表时使用的假设和估计的影响。如果经济状况恶化超过管理层目前的估计，未来的这种变化可能会对公司的经营业绩和财务状况产生不利影响。
受限现金
截至2021年10月30日，限制性现金主要包括作为正常业务过程中发生的某些义务和我们的保险义务的抵押品的对价。下表对我们的简明合并资产负债表中报告的现金、现金等价物和限制性现金与我们简明合并现金流量表上显示的总额进行了对账：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 1月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 现金和现金等价物，按简明合并资产负债表计算 | $ | 801 | | | $ | 1,988 | | | $ | 2,471 | |
| 包括在其他流动资产中的受限现金 | 3 | | | 4 | | | 4 | |
| 计入其他长期资产的限制性现金 | 25 | | | 24 | | | 24 | |
| 现金总额、现金等价物和限制性现金，按简明现金流量表计算 | $ | 829 | | | $ | 2,016 | | | $ | 2,499 | |
最近采用的会计公告
2020年4月，财务会计准则委员会(“财务会计准则委员会”)就新冠肺炎疫情造成的租金优惠提供了会计指导。我们考虑了财务会计准则委员会关于新冠肺炎影响下的租赁修订的指导意见，并选择将临时实际权宜之计作为可变租金来核算租赁变更，除非修订导致本公司的租赁义务发生重大变化。应用临时实际权宜之计的影响对我们截至2021年10月30日或2020年10月31日的13周和39周的简明合并财务报表并不重要。
ASU第2019-12号，简化所得税会计
2019年12月，FASB发布了会计准则更新(ASU)第2019-12号，简化了所得税的会计处理。作为财务会计准则委员会简化计划的一部分，会计准则编撰主题740中的所得税会计指南旨在加强和简化美国会计准则协会。本指南适用于2020年12月15日之后的财年和过渡期，并允许提前采用。该公司于2021年1月31日前瞻性地采用了这一ASU标准，该标准的采用并未对我们的简明合并财务报表产生实质性影响。
尚未采用的会计公告
公司考虑了所有最近的会计声明，得出结论，根据目前的信息，最近的会计声明没有可能对我们的简明综合财务报表和披露产生重大影响。
注2。收入
净销售额的分解
我们将门店和在线之间的净销售额以及品牌和地区的净销售额进行分类。按地区分配的净销售额是根据顾客支付和接收商品的商店或发货的配送中心或商店的位置进行分配的。
按商店和在线销售分列的净销售额如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 13周结束 | | 39周结束 |
| (百万美元) | 2021年10月30日 | | 2020年10月31日 | | 2021年10月30日 | | 2020年10月31日 |
| | | | | | | |
| 商店销售额(1) | $ | 2,456 | | | $ | 2,379 | | | $ | 7,668 | | | $ | 5,129 | |
| 网上销售(2) | 1,487 | | | 1,615 | | | 4,477 | | | 4,247 | |
| 总净销售额 | $ | 3,943 | | | $ | 3,994 | | | $ | 12,145 | | | $ | 9,376 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
__________
(1)门店销售主要包括在我们公司经营的门店销售和特许经营销售。
(2)在线销售主要包括来自我们在线渠道的销售，包括从商店提货或发货的销售。
按品牌和地区分列的净销售额如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (百万美元) | | 老海军环球 | | 全球差距 | | 香蕉共和国环球 | | 阿斯莱塔(2) | | 其他 | | 总计 | | |
| 截至2021年10月30日的13周 | | | | | | | |
| 美国(1) | | $ | 1,899 | | | $ | 676 | | | $ | 410 | | | $ | 317 | | | $ | — | | | $ | 3,302 | | | |
| 加拿大 | | 185 | | | 102 | | | 47 | | | 3 | | | — | | | 337 | | | |
| 欧洲 | | 1 | | | 89 | | | 2 | | | — | | | — | | | 92 | | | |
| 亚洲 | | — | | | 141 | | | 14 | | | — | | | — | | | 155 | | | |
| 其他地区 | | 20 | | | 31 | | | 6 | | | — | | | — | | | 57 | | | |
| 总计 | | $ | 2,105 | | | $ | 1,039 | | | $ | 479 | | | $ | 320 | | | $ | — | | | $ | 3,943 | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (百万美元) | | 老海军环球 | | 全球差距 | | 香蕉共和国环球 | | 阿斯莱塔(2) | | 其他(3) | | 总计 | | |
| 截至2020年10月31日的13周 | | | | | | | |
| 美国(1) | | $ | 2,034 | | | $ | 611 | | | $ | 323 | | | $ | 292 | | | $ | 78 | | | $ | 3,338 | | | |
| 加拿大 | | 193 | | | 86 | | | 39 | | | — | | | 3 | | | 321 | | | |
| 欧洲 | | — | | | 115 | | | 3 | | | — | | | — | | | 118 | | | |
| 亚洲 | | 1 | | | 169 | | | 18 | | | — | | | — | | | 188 | | | |
| 其他地区 | | 14 | | | 12 | | | 3 | | | — | | | — | | | 29 | | | |
| 总计 | | $ | 2,242 | | | $ | 993 | | | $ | 386 | | | $ | 292 | | | $ | 81 | | | $ | 3,994 | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (百万美元) | | 老海军环球 | | 全球差距 | | 香蕉共和国环球 | | 阿斯莱塔(2) | | 其他(3) | | 总计 | | |
| 截至2021年10月30日的39周 | | | | | | | |
| 美国(1) | | $ | 6,175 | | | $ | 1,847 | | | $ | 1,171 | | | $ | 1,004 | | | $ | 100 | | | $ | 10,297 | | | |
| 加拿大 | | 535 | | | 249 | | | 124 | | | 3 | | | — | | | 911 | | | |
| 欧洲 | | 1 | | | 274 | | | 6 | | | 1 | | | — | | | 282 | | | |
| 亚洲 | | 1 | | | 439 | | | 49 | | | — | | | — | | | 489 | | | |
| 其他地区 | | 63 | | | 90 | | | 13 | | | — | | | — | | | 166 | | | |
| 总计 | | $ | 6,775 | | | $ | 2,899 | | | $ | 1,363 | | | $ | 1,008 | | | $ | 100 | | | $ | 12,145 | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (百万美元) | | 老海军环球 | | 全球差距 | | 香蕉共和国环球 | | 阿斯莱塔(2) | | 其他(3) | | 总计 | | |
| 截至2020年10月31日的39周 | | | | | | | |
| 美国(1) | | $ | 4,709 | | | $ | 1,395 | | | $ | 804 | | | $ | 764 | | | $ | 190 | | | $ | 7,862 | | | |
| 加拿大 | | 415 | | | 183 | | | 90 | | | — | | | 3 | | | 691 | | | |
| 欧洲 | | — | | | 239 | | | 8 | | | — | | | — | | | 247 | | | |
| 亚洲 | | 4 | | | 435 | | | 44 | | | — | | | — | | | 483 | | | |
| 其他地区 | | 33 | | | 48 | | | 12 | | | — | | | — | | | 93 | | | |
| 总计 | | $ | 5,161 | | | $ | 2,300 | | | $ | 958 | | | $ | 764 | | | $ | 193 | | | $ | 9,376 | | | |
__________
(1)美国包括美国、波多黎各和关岛。
(2)此前，Athleta品牌的净销售额被归入“Other”一栏。从2021财年开始，我们对所有期间进行了更改，将Athleta的净销售额细分为自己的专栏。
(3)“Other”栏目主要包括InterMix、Janie和Jack品牌的净销售额，以及B2B计划的销售额。珍妮和杰克的资产剥离于2021年4月8日完成。InterMix的剥离于2021年5月21日完成。截至2020年10月31日的13周和39周的净销售额还包括山城品牌的净销售额，该品牌于2021年1月关闭。
递延收入
当我们提前收到与我们的礼品卡、信用卡凭证、许可协议、未完成的忠诚度积分以及与我们的信用卡协议相关的忠诚度计划折扣的报销未履行义务的现金付款时，我们将推迟收入。截至2021年10月30日的13周，这些债务的递延收入期初余额为#美元。239百万美元，其中$98在此期间，100万美元被确认为收入。在截至2021年10月30日的39周内，这些债务的递延收入期初余额为#美元。231百万美元，其中$145在此期间，100万美元被确认为收入。这些债务的递延收入期初余额为#美元。270截至2021年10月30日，这一数字为100万。截至2021年10月30日的递延收入余额和截至2021年10月30日的13周内的收入确认增加，主要是由于我们在美国和波多黎各推出了新的综合忠诚度计划，增加了忠诚度积分。
我们预计，随着我们履行业绩义务，截至2021年10月30日的季度，我们的大部分递延收入将在未来12个月确认为收入。
截至2020年10月31日的13周，这些债务的递延收入期初余额为#美元。189百万美元，其中$68在此期间，100万美元被确认为收入。在截至2020年10月31日的39周内，这些债务的递延收入期初余额为#美元。226百万美元，其中$140在此期间，100万美元被确认为收入。这些债务的递延收入期初余额为#美元。191截至2020年10月31日，这一数字为100万。
在截至2021年10月30日的39周内，该公司与巴克莱银行和万事达卡就一项新的长期信用卡计划达成协议，该计划预计将于2022财年第二季度开始实施。因此，我们与Synchrony Financial的自有品牌信用卡计划将在新的长期信用卡计划推出后停止。在截至2021年10月30日的39周内，公司收到了50与新协议相关的100万美元，截至2021年10月30日，这笔资金主要记录在我们的简明综合资产负债表上的其他长期负债中。
注3。债务和信贷安排
2021年9月27日，我们完成了美元的发行1.5十亿美元的本金总额3.6252029年到期的优先债券百分比(“2029年债券”)和3.8752031年到期的优先债券百分比(“2031年债券”)(2029年债券和2031年债券，统称为“高级债券”)以私募方式向合格机构买家配售。优先票据由本公司现有的全资境内附属公司(根据本公司以优先担保资产为基础的循环信贷协议的借款人或担保人)共同及各别以优先无抵押基准担保。我们记录了$16与在简明综合资产负债表的长期债务中发行高级票据有关的债务发行成本为100万欧元，这些债务将在该工具的有效期内通过利息支出摊销。该公司利用发售优先债券所得款项净额，连同手头现金，完成投标要约，并购买本金总额为$。1.9本公司于2021年10月27日赎回本公司于2023年、2025年及2027年到期的优先担保票据(“2023年票据”、2025年票据及2027年票据，统称为“有担保票据”)，并支付相关的全额溢价。本公司于2021年10月27日赎回未予投标的未偿还担保票据，并支付相关的全额溢价。在赎回该等已抵押票据后，吾等于该等有担保票据项下的责任已获履行，本公司于2021年10月27日赎回未予投标的未偿还担保票据，并支付相关的全额溢价。在赎回该等已赎回票据后，吾等于该等担保票据项下的责任已获履行。
在这些交易中，我们因清偿债务而蒙受损失#美元。325百万美元，记入简明综合业务报表，主要包括投标溢价#美元。253百万，全额保费为$40百万美元，以及与担保票据相关的未摊销债务发行成本$28百万美元。
简明综合资产负债表上记录的长期债务包括以下各项：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 1月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| | | | | |
| 2023年票据 | $ | — | | | $ | 500 | | | $ | 500 | |
| 2025年票据 | — | | | 750 | | | 750 | |
| 2027年票据 | — | | | 1,000 | | | 1,000 | |
| 2029年票据 | 750 | | | — | | | — | |
| 2031年票据 | 750 | | | — | | | — | |
| 减去：未摊销债务发行成本 | (16) | | | (34) | | | (36) | |
| 长期债务总额 | $ | 1,484 | | | $ | 2,216 | | | $ | 2,214 | |
该批高级债券的到期日如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 预定到期日(百万美元) | 校长 | | 利率，利率 | | 利息支付 |
| 高级注释 | | | | | |
| 2029年10月1日(1) | $ | 750 | | | 3.625 | % | | 半年度(半年度) |
| 2031年10月1日(2) | 750 | | | 3.875 | % | | 半年度(半年度) |
| 总发行量 | $ | 1,500 | | | | | |
__________
(1)包括在2024年10月1日之前赎回全部或部分2029年债券的选择权，但须支付整体溢价。2024年10月1日或之后，包括可以随时按规定的赎回价格赎回全部或部分2029年债券的选择权。
(2)包括在2026年10月1日之前赎回全部或部分2031年债券的选择权，但须支付整体溢价。2026年10月1日或之后，包括可随时按规定的赎回价格赎回全部或部分2031年债券的选择权。
截至2021年10月30日，高级债券的总估计公允价值为$1.47这是根据截至本财政季度最后一个营业日的每个高级票据(1级投入)的市场报价计算的。优先债券的本金总额在综合资产负债表中扣除未摊销债务发行成本后计入长期债务。
2020年5月，我们签订了以高级担保资产为基础的循环信贷协议(“ABL贷款”)，该贷款金额为1美元。1.867510亿美元的借款能力，按基本利率(通常是LIBOR)加保证金计息，具体取决于借款基础的可用性。ABL设施计划于2023年5月到期。我们也有能力在我们的ABL设施上开立信用证。截至2021年10月30日，我们拥有52在ABL融资机制下开立的备用信用证，金额为100万美元。有几个不是截至2021年10月30日，ABL贷款下的借款。
我们还与第三方签订了多项协议，为我们在国外的业务提供无担保循环信贷融资(“国外融资”)。外国设施是未承诺的，总容量为#美元。50截至2021年10月30日，这一数字为100万。截至2021年10月30日，有不是外国贷款项下的借款。一共有$10截至2021年10月30日，已签发和未偿还的银行担保金额为100万美元，主要与外国设施下的商店租赁有关。
我们有未承诺且没有到期日的双边无担保备用信用证协议。有几个不是根据这些协议开具的材料备用信用证，截止日期为2021年10月30日。
2020年6月6日，我们赎回了我们的美元1.25十亿美元的本金总额5.952021年4月到期的百分比票据(“2021年票据”)。我们因清偿债务而蒙受损失1美元。58主要与简明综合营业报表中记录的整体溢价有关的费用为600万欧元，主要是与整体溢价有关，该溢价记录在简明综合经营报表中。赎回后，我们在2021年票据下的责任已获解除。
注4.公允价值计量
该公司按公允价值经常性计量某些金融资产和负债，包括衍生工具和可供出售的债务证券。本公司根据考虑相关估值技术的三级层次结构，对按公允价值记录的金融资产和负债进行分类。
有几个不是在截至2021年10月30日或2020年10月31日的13周和39周内，与经常性级别3测量相关的材料购买、销售、发行或结算。有几个不是在截至2021年10月30日或2020年10月31日的13周和39周内，将金融资产或负债移入或移出1级、2级和3级。
金融资产负债
按公允价值经常性计量的金融资产和负债及现金等价物如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 报告日的公允价值计量使用 |
| (百万美元) | 2021年10月30日 | | 报价在
以下项目的活跃市场
相同的资产
(1级) | | 重要的其他人
可观测
输入量
(2级) | | 意义重大
看不见的
输入量
(3级) |
| 资产： | | | | | | | |
| 现金等价物 | $ | 146 | | | $ | — | | | $ | 146 | | | $ | — | |
| 短期投资 | 275 | | | 216 | | | 59 | | | — | |
| 衍生金融工具 | 10 | | | — | | | 10 | | | — | |
| 递延薪酬计划资产 | 49 | | | 49 | | | — | | | — | |
| 其他资产 | 4 | | | — | | | — | | | 4 | |
| 总计 | $ | 484 | | | $ | 265 | | | $ | 215 | | | $ | 4 | |
| 负债： | | | | | | | |
| 衍生金融工具 | $ | 13 | | | $ | — | | | $ | 13 | | | $ | — | |
| | | | 报告日的公允价值计量使用 |
| (百万美元) | 2021年1月30日 | | 报价在
以下项目的活跃市场
相同的资产
(1级) | | 重要的其他人
可观测
输入量
(2级) | | 意义重大
看不见的
输入量
(3级) |
| 资产： | | | | | | | |
| 现金等价物 | $ | 375 | | | $ | 25 | | | $ | 350 | | | $ | — | |
| 短期投资 | 410 | | | 342 | | | 68 | | | — | |
| 衍生金融工具 | 5 | | | — | | | 5 | | | — | |
| 递延薪酬计划资产 | 43 | | | 43 | | | — | | | — | |
| 其他资产 | 2 | | | — | | | — | | | 2 | |
| 总计 | $ | 835 | | | $ | 410 | | | $ | 423 | | | $ | 2 | |
| 负债： | | | | | | | |
| 衍生金融工具 | $ | 21 | | | $ | — | | | $ | 21 | | | $ | — | |
| | | | 报告日的公允价值计量使用 |
| (百万美元) | 2020年10月31日 | | 报价在
以下项目的活跃市场
相同的资产
(1级) | | 重要的其他人
可观测
输入量
(2级) | | 意义重大
看不见的
输入量
(3级) |
| 资产： | | | | | | | |
| 现金等价物 | $ | 678 | | | $ | 178 | | | $ | 500 | | | $ | — | |
| 短期投资 | 178 | | | 119 | | | 59 | | | — | |
| 衍生金融工具 | 6 | | | — | | | 6 | | | — | |
| 递延薪酬计划资产 | 44 | | | 44 | | | — | | | — | |
| 其他资产 | 2 | | | — | | | — | | | 2 | |
| 总计 | $ | 908 | | | $ | 341 | | | $ | 565 | | | $ | 2 | |
| 负债： | | | | | | | |
| 衍生金融工具 | $ | 7 | | | $ | — | | | $ | 7 | | | $ | — | |
我们有高流动性的固定收益和可变收益投资，归类为现金等价物。除以下注明的可供出售投资外，我们按其原始购买价加上按规定利率应计的利息对这些投资进行估值。我们对现金等价物的投资主要放在定期存款、货币市场基金和债务证券上。
我们的可供出售证券包括对债务证券的投资，并在简明综合资产负债表上记录在短期投资以及现金和现金等价物中。这些证券按市价按公允价值记录。截至2021年10月30日、2021年1月30日和2020年10月31日，公司持有美元275百万，$410百万美元，以及$178在简明综合资产负债表的短期投资内，到期日分别大于三个月和少于两年的可供出售债务证券分别为100万美元。此外，截至2021年10月30日、2021年1月30日和2020年10月31日，公司持有美元125百万，$90百万美元，以及$222在简明综合资产负债表的现金及现金等价物内，购买时到期日为三个月或以下的可供出售债务证券分别为百万美元。截至2021年10月30日和2020年10月31日，包括在累计其他全面收益中的可供出售债务证券的未实现损益不是实质性的。
该公司定期审查其可供出售的债务证券，以确定非临时性减值。在截至2021年10月30日或2020年10月31日的13周和39周内，公司没有将其任何证券视为非临时性减值，因此没有确认任何减值损失。
衍生金融工具主要包括外汇远期合约。本公司衍生金融工具的公允价值是使用基于当前市场汇率的定价模型确定的。有关对美元进行对冲的货币的信息，请参阅简明合并财务报表附注6。
我们维持Gap，Inc.递延薪酬计划(“DCP”)，该计划允许符合条件的员工推迟最高百分比的基本工资和奖金，并允许非雇员董事推迟收取部分董事会费用。计划投资由参与者指导，并按市场价值记录，并指定用于DCP。本公司应课税品资产的公允价值根据市场报价确定，该资产计入简明综合资产负债表中的其他长期资产。
非金融资产
当事件或环境变化显示某项资产之账面值可能无法收回时，我们会检讨长期资产之账面值以计提减值。长期资产的公允价值是使用第3级投入，并基于资产或资产组的贴现未来现金流量，使用与风险相称的贴现率来确定的。资产组被定义为可识别现金流的最低水平，并且在很大程度上独立于其他资产组的现金流，对于我们的零售店来说，其他资产组的现金流处于门店水平。
有几个不是在截至2021年10月30日或2020年10月31日的13周内，为长期资产记录的重大减值费用。
在截至2021年10月30日的39周内，本公司记录了营业租赁资产减值#美元6百万美元。经营租赁资产的减值使适用长期资产的账面价值减少了#美元。16百万美元至其估计公允价值$10百万美元。减值费用计入简明综合营业报表的营业费用。在截至2021年10月30日的39周内，商店资产没有记录重大减值费用。
在2020财年，新冠肺炎的影响导致了与我们门店长期资产相关的定性减值指标。对于商店位置，我们分析了商店资产的可恢复性。在截至2020年10月31日的39周内，公司记录的门店资产减值为#美元127经营租赁资产减值百万美元361百万美元。商店资产的减值使适用的长期资产的账面价值减少了#美元。131百万美元至其估计公允价值$4百万美元。经营租赁资产的减值使适用长期资产的账面价值减少了#美元。1,369百万美元至其估计公允价值$1,008百万美元。减值费用计入简明综合营业报表的营业费用。
吾等每年检讨商誉及其他无限期无形资产之账面值以计提减值，并于任何情况或事件或变化显示账面值可能无法收回时检讨账面值。
有几个不是截至2021年10月30日或2020年10月31日的13周和39周的商誉或其他无限期无形资产的减值费用。
注5。所得税
实际所得税税率为29.3截至2021年10月30日的13周的百分比，而21.5截至2020年10月31日的13周内的百分比。实际税率的增加主要是由于2020年冠状病毒援助、救济和经济保障(“CARE”)法案中规定的净营业亏损结转的最终敲定，以及税前收益地理组合的变化。
实际所得税税率为17.8截至2021年10月30日的39周的百分比，而23.7截至2020年10月31日的39周内的百分比。与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度的有效税率有所下降，主要原因是2021财年资产剥离活动产生的税收优惠，以及2020 CARE法案中规定的净营业亏损结转的敲定，但部分被税前收益地理结构的变化所抵消。
注6。衍生金融工具
我们在国外开展业务，这使我们面临与外币汇率波动相关的市场风险。我们使用衍生金融工具来管理我们对外币汇率风险的敞口，并不以交易为目的订立衍生金融合约。根据我们的风险管理指导方针，我们使用外汇远期合约对冲与海外业务的商品购买相关的交易的一部分，以及某些公司间交易。这些合同是与信誉良好的大型金融机构签订的，这些机构受到交易对手风险的监控。对冲美元变动的货币有加元、日元、英镑、欧元、墨西哥比索、台币和人民币。衍生金融工具的现金流量在简明综合现金流量表上分类为经营活动的现金流量。
现金流对冲
我们将以下外汇远期合约指定为现金流套期保值：用于对冲我们的国际子公司以美元计价的预测商品购买和相关成本的远期合约，其功能货币是当地货币。为对冲预期商品购买和相关成本而签订的外汇远期合约期限一般长达24个月。衍生金融工具的有效损益列报为其他全面收益的组成部分，并于相关交易影响综合经营报表期间确认为净收益(亏损)。
其他未被指定为套期保值工具的衍生工具
我们使用外汇远期合约来对冲某些公司间余额与外币汇率波动相关的市场风险敞口，这些余额是以公司间余额的实体本位币以外的货币计价的。代表经济套期保值的衍生金融工具的损益，以及相关公司间结余的重新计量影响，在同期的简明综合经营报表中计入营业费用，一般相互抵销。
未清偿名义金额
我们有以下名义金额的外汇远期合约未平仓：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 1月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 被指定为现金流对冲的衍生品 | $ | 532 | | | $ | 508 | | | $ | 474 | |
| 未被指定为对冲工具的衍生工具 | 717 | | | 811 | | | 539 | |
| 总计 | $ | 1,249 | | | $ | 1,319 | | | $ | 1,013 | |
衍生金融工具的量化披露
外汇远期合约的公允价值如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 1月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 被指定为现金流对冲的衍生品： | | | | | |
| 其他流动资产 | $ | 3 | | | $ | — | | | $ | 2 | |
| 其他长期资产 | 1 | | | — | | | — | |
| 应计费用和其他流动负债 | 6 | | | 12 | | | 1 | |
| 其他长期负债 | 1 | | | — | | | — | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| 未被指定为对冲工具的衍生工具： | | | | | |
| 其他流动资产 | 6 | | | 5 | | | 4 | |
| 应计费用和其他流动负债 | 6 | | | 9 | | | 6 | |
| | | | | |
| 资产头寸中的衍生品合计 | $ | 10 | | | $ | 5 | | | $ | 6 | |
| 负债状况下的衍生品总额 | $ | 13 | | | $ | 21 | | | $ | 7 | |
截至2021年10月30日，指定现金流对冲的大部分未实现损益将在未来12个月内按当时的现值确认为净收入，这可能与上面显示的2021年10月30日的公允价值不同。
我们的外汇远期合约须与各交易对手订立总净额结算安排，在合约违约或提早终止时，这些安排均可强制执行。吾等并不选择抵销简明综合资产负债表上衍生金融工具的公允价值，因此，上文所示的公允价值代表总金额。在列报的所有期间，受可强制执行的总净额结算安排约束的金额并不重要。
有关衍生金融工具公允价值计量的披露，请参阅简明综合财务报表附注4。
在与衍生工具相关的净收益(亏损)中确认的税前金额如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 损失(收益)的位置和金额
在净收益(亏损)中确认 |
| 13周结束
2021年10月30日 | | 13周结束
2020年10月31日 |
| (百万美元) | 销货成本和占用费 | | 运营费用 | | 销货成本和占用费 | | 运营费用 |
| 在简明综合经营报表中列报的费用行项目总额，其中记录了衍生工具的影响 | $ | 2,282 | | | $ | 1,508 | | | $ | 2,374 | | | $ | 1,445 | |
| | | | | | | |
| (收益)在净收益(亏损)中确认的亏损 | | | | | | | |
| 被指定为现金流对冲的衍生品 | 5 | | | — | | | (2) | | | — | |
| | | | | | | |
| 未被指定为对冲工具的衍生工具 | — | | | (7) | | | — | | | 4 | |
| 在净收益(亏损)中确认的总(收益)亏损 | $ | 5 | | | $ | (7) | | | $ | (2) | | | $ | 4 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 损失(收益)的位置和金额
在净收益(亏损)中确认 |
| 39周结束
2021年10月30日 | | 39周结束
2020年10月31日 |
| (百万美元) | 销货成本和占用费 | | 运营费用 | | 销货成本和占用费 | | 运营费用 |
| 在简明综合经营报表中列报的费用行项目总额，其中记录了衍生工具的影响 | $ | 7,031 | | | $ | 4,312 | | | $ | 6,339 | | | $ | 4,033 | |
| | | | | | | |
| (收益)在净收益(亏损)中确认的亏损 | | | | | | | |
| 被指定为现金流对冲的衍生品 | 14 | | | — | | | (13) | | | — | |
| | | | | | | |
| 未被指定为对冲工具的衍生工具 | — | | | (2) | | | — | | | (7) | |
| 在净收益(亏损)中确认的总(收益)亏损 | $ | 14 | | | $ | (2) | | | $ | (13) | | | $ | (7) | |
注7。股份回购
股份回购活动如下： | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 13周结束 | | 39周结束 |
| ($和股票(百万美元，不包括每股平均成本) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 | | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 回购股份数量(1) | 2.9 | | | — | | | 4.7 | | | — | |
| 总成本 | $ | 73 | | | $ | — | | | $ | 128 | | | $ | — | |
| 包括佣金在内的每股平均成本 | $ | 24.73 | | | $ | — | | | $ | 27.28 | | | $ | — | |
_________ (1)不包括为解决与股票单位归属相关的员工法定预扣税金而预扣的股份。
2019年2月，董事会批准了一项1.0亿股回购授权(《2019年2月回购方案》)。2019年2月的回购计划有672截至2021年10月30日，剩余100万。
截至2021年10月30日，所有股票回购都已支付。所有回购的普通股都将立即停用。
注8。股票收益(亏损)
加权平均每股收益(亏损)股数如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 13周结束 | | 39周结束 |
| (百万股) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 | | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 加权-平均股数-基本股数 | 376 | | | 374 | | | 377 | | | 373 | |
| 普通股等价物(1) | — | | | 6 | | | 8 | | | — | |
| 加权-平均股份数-稀释 | 376 | | | 380 | | | 385 | | | 373 | |
__________
(1)在截至2021年10月30日的13周和截至2020年10月31日的39周，由于本公司各自期间的净亏损，未偿还期权和奖励的摊薄影响被排除在稀释性股票中。
与股票期权和其他股票奖励有关的反摊薄股份不包括在加权平均稀释股数的计算中8百万和12分别在截至2021年10月30日和2020年10月31日的13周内，6百万和16在截至2021年10月30日和2020年10月31日的39周内，这两家公司将分别获得600万欧元的收益，因为纳入这两家公司将对每股收益(亏损)产生反稀释效应。
注9.承诺和或有事项
我们是各种合同协议的一方，根据这些协议，我们有义务就某些事项赔偿对方。这些合同主要涉及我们的商业合同、经营租赁、商标、知识产权、财务协议和各种其他协议。根据这些合同，我们可能会提供与陈述和保证(例如，资产所有权、环境或税收赔偿)或人身伤害事宜相关的某些例行赔偿。这些赔偿条款的期限各不相同，可能没有明确的定义。一般来说，此类赔偿下的最高债务没有明确规定，因此，这些债务的总额无法合理估计。从历史上看，我们没有为这些赔偿支付过大笔款项。我们相信，如果我们在上述任何事项上出现亏损，该亏损将不会对我们整体的简明综合财务报表产生重大影响。
作为一家跨国公司，我们在日常业务过程中面临各种诉讼、诉讼、纠纷和索赔(“诉讼”)。其中许多行动提出了复杂的事实和法律问题，并受到不确定因素的影响。截至2021年10月30日，针对我们提起的诉讼包括商业、知识产权、客户、就业和数据隐私索赔，包括集体诉讼。原告在一些诉讼中寻求未指明的损害赔偿或禁令救济，或两者兼而有之。诉讼正处于不同的程序阶段，有些诉讼部分由保险公司承担。截至2021年10月30日、2021年1月30日和2020年10月31日，如果一项行动的结果预计会导致被认为是可能和合理估计的损失，我们记录了估计损失的责任。所记录的负债对任何个别行动或所有列报期间的总负债都不是实质性的。自2021年10月30日之后，到本季度报告在Form 10-Q中的提交日期为止，没有任何信息表明需要做出对我们的整体简明合并财务报表有重大影响的变更。
我们不能有把握地预测针对我们的行动的结果。然而，我们不认为当前任何行动的结果会对我们的简明综合财务报表整体产生实质性影响。
注10。信息分段
我们根据业务活动的管理和评估方式确定我们的运营部门。截至2021年10月30日，我们的运营部门包括：老海军全球公司、Gap全球公司、香蕉共和国全球公司和Athleta公司。每个运营部门都有一名品牌总裁，负责各个地区和渠道。我们的每个品牌都通过商店和在线渠道满足客户需求，利用我们的全渠道能力，让客户可以无缝地在我们所有的品牌之间购物。我们已经确定，我们的每个运营部门都有相似的经济和其他质量特征，因此我们的运营部门的结果被汇总到一截至2021年10月30日的可报告部门。我们根据权威指引不断监控和审查我们的部门报告结构，以确定是否发生了任何可能影响我们的可报告部门的变化。
请参阅简明合并财务报表附注2，了解商店和网上以及按品牌和地区的收入分类。
注11.资产剥离
在截至2021年10月30日的39周内，该公司完成了对其Janie、Jack和InterMix品牌的剥离。珍妮和杰克的剥离于2021年4月8日完成，InterMix的剥离于2021年5月21日完成。作为这些交易的结果，该公司确认了税前亏损#美元。59在截至2021年10月30日的39周的简明综合经营报表上的营业费用内为100万美元。
作为该公司在欧洲运营模式的战略审查的一部分，该公司将某些资产重新归类为持有待售资产，这些资产预计将在未来12个月内出售。持有待售资产的账面值总额为$，主要为固定资产。49截至2021年10月30日，已记入简明综合资产负债表中的其他流动资产中。2021年10月1日，我们还完成了Gap France业务向第三方Hermione People&Brands的过渡，作为特许经营合作伙伴运营Gap France门店。这笔交易对我们截至2021年10月30日的13周和39周的简明综合财务报表的影响并不大。
注12。收购
2021年8月26日，该公司收购了Drapr Inc.(“Drapr”)，这是一家为3D-Fit技术和虚拟试衣室提供动力的初创公司。此外，2021年10月1日，公司收购了人工智能和机器学习公司Context-Based 4 Cast(CB-4)Ltd(简称CB4)。
净资产的总买入价为$。147百万美元。初步购进价格分配包括商誉#美元。108百万美元和无形资产39百万美元。总收购价分配给根据估计公允价值购得的有形和无形资产净值。这种估计的公允价值要求管理层做出估计和判断，特别是关于无形资产的估计和判断。随着公允价值的最终确定，收购价格分配可能会进行调整。
收购的无形资产主要包括技术和开发的软件，其估计公允价值将在相关的使用年限内摊销。
收购对公司经营业绩的影响不大。Drapr和CB4自收购之日起的经营结果对简明综合收益表没有重大影响。
第二项：管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析。
我们的业务
我们是一个目标导向的生活方式品牌的集合，提供旧海军、Gap、香蕉共和国和Athleta品牌下的男性、女性和儿童服装、配饰和个人护理产品。我们在美国、加拿大、日本、意大利、中国大陆、台湾和墨西哥都有公司经营的门店。我们的产品可通过公司所有的网站和使用提供物流和履行服务的第三方在线向客户提供。我们还与独立的特许经营商签订了特许经营协议，在亚洲、欧洲、拉丁美洲、中东和非洲经营Gap、Banana Republic、Old Naval和Athleta。根据这些协议，第三方经营或将经营以我们的品牌销售服装和相关产品的商店和网站。除了在专卖店、直销店、在线和特许经营渠道运营外，我们还利用我们的全渠道能力在数字世界和实体店之间架起一座桥梁，进一步增强我们为客户提供的购物体验。我们的全渠道服务，包括路边提货、店内购买在线提货、店内订单、店内查找和从店内发货，以及增强的移动体验，在我们的所有品牌中都是独一无二的。以我们的品牌销售的大部分产品都是由我们自己设计和独立来源制造的。
概述
我们在2020财年公布了我们的电力计划2023战略，该战略反映了加强公司实力并为可持续增长奠定基础的长期计划。从那时起，我们一直专注于我们的关键计划，包括发展旧海军和Athleta，重新定位和改造Gap和Banana Republic，以及扩大战略合作伙伴关系，以扩大我们在产品类别、市场和渠道上的品牌。我们每个以目标为导向的生活方式品牌都在寻找新的相关方法来扩大客户覆盖范围。自2021财年开始以来，我们已经通过各种方式执行了这一战略，比如在沃尔玛(Walmart.com)推出GapHome，在老海军推出BODEQUALITY。此外，在2021财年第三季度，我们在加拿大推出了Athleta网站，并在加拿大市场开设了第一家Athleta门店。
在2021财年第三季度，全球供应链中断，包括与新冠肺炎相关的工厂关闭和持续的港口拥堵，导致产品严重延迟，导致品牌无法完全满足客户需求。该公司正在与其供应商合作，以最大限度地减少干扰，并采用更多的航空货运和港口多样化，以跟上客户的需求。
2021年9月27日，该公司完成了本金总额为15亿 的高级债券的发行。该公司利用发售优先债券所得款项净额，连同手头现金，完成投标报价，购买本金总额为19亿美元的担保债券。2021年10月27日，本公司赎回了未在投标要约中投标的剩余未偿还担保票据，并支付了相关的整体溢价。在这些交易中，我们产生了3.25亿美元的债务清偿亏损，这笔亏损记录在综合经营报表上，主要包括与担保票据相关的投标溢价、整体溢价和未摊销债务发行成本。
在2021财年第三季度，我们分享了在英国和爱尔兰，我们将通过与Next Plc的特许经营协议，在2021财年之后继续为我们的客户提供在线服务。此外，2021年10月1日，我们完成了Gap France业务向Hermione People&Brands的过渡，作为特许经营合作伙伴运营Gap France门店，最近一次是在2021年11月，我们与OVS签署了一项协议，从2022财年开始作为特许经营合作伙伴运营Gap意大利门店。我们相信，我们欧洲商业模式的这些转变将通过利用强大的当地合作伙伴关系来发展我们的品牌并扩大我们的影响力，从而简化我们的运营。由于这些战略变化，在截至2021年10月30日的13周和39周内，我们产生的税前净成本分别为1700万美元和3300万美元，主要包括员工和租赁与关闭公司在英国和爱尔兰经营的门店相关的费用。这些成本被记录在简明综合经营报表中的售出货物成本、占用费用和营业费用中。
我们通过对我们的数字、忠诚度和供应链能力进行战略投资，不断增强我们平台的力量。在2021财年第三季度，我们收购了两家科技公司CB4和Drapr，我们相信这两家公司将为我们的工作方式增加数据和科学，并在简化运营的同时增强客户购物体验。我们相信，CB4凭借其机器学习和人工智能工具，在销售、库存和消费者洞察方面具有广阔的潜力，而Drapr有潜力通过3D FIT技术驱动新的电子商务工具。此外，2021年7月，我们在美国和波多黎各推出了一项新的综合忠诚度计划，通过将客户转变为终身忠诚者来吸引新客户并建立持久的关系。有关公司收购的更多详情，请参阅本表格10-Q第I部分第1项中的简明合并财务报表附注12。
作为公司品牌和业务战略评估的一部分，我们决定剥离Janie、Jack和InterMix品牌。珍妮和杰克的资产剥离于2021年4月8日完成。InterMix的剥离于2021年5月21日完成。我们相信，这些资产剥离将使公司能够优先考虑其战略重点和资源，以发展我们的四家公司
以目标为导向的生活方式品牌。在2021财年前三个季度，我们在与这些交易相关的简明综合经营报表的运营费用中确认了5900万美元的税前亏损。
该公司仍然专注于我们的计划，即从2020财年开始到2023财年末，将Gap和Banana Republic在北美的门店数量减少约350家。大多数正在考虑的精选门店的租约将于2020财年到期或将于2021财年到期，这使得我们可以退出表现不佳的门店，而对我们的综合运营报表的净影响最小。自2020财年开始以来，截至2021年10月30日，我们已经关闭了北美的217家Gap和Banana Republic门店(扣除开业门店)。
我们在2021财年的业务重点如下：
•通过合适性、质量、品牌和价格的结合，创造出为客户提供价值的产品；
•投资于我们的四个以目的为导向的生活方式品牌，以提升相关性并获得市场份额；
•发展我们的在线业务；
•降低我们的固定成本结构，以刺激需求产生投资；
•利用我们的规模来导航供应链中的约束；
•管理库存以支持健康的商品利润率；
•理顺Gap和Banana Republic门店车队；
•在全球范围内通过许可、在线和特许经营伙伴关系优先考虑轻资产增长；
•在我们的业务和职能领域吸引和留住优秀人才；以及
•继续将社会和环境可持续性纳入商业实践，以支持长期增长。
我们相信，近期将重点放在这些优先事项上，将推动公司执行其2023年电力计划战略，包括利用：
•品牌的力量，体现在公司的四个目标导向的生活方式品牌上：老海军、盖普、香蕉共和国和阿斯莱塔；
•其产品组合的力量，实现跨关键客户类别的增长协同效应；以及
•其平台的力量，利用公司强大的平台实现增长，例如通过竞争性的全渠道能力，以及由其规模经营推动的成本协同效应。
2021财年第三季度财务业绩如下：
•与2020财年第三季度相比，2021财年第三季度的净销售额下降了1%。
•与2020财年第三季度相比，2021财年第三季度的在线销售额下降了8%，与2020财年第三季度相比，2021财年第三季度的门店销售额增长了3%。
•2021财年第三季度毛利润为16.6亿美元，而2020财年第三季度毛利润为16.2亿美元。2021财年第三季度毛利率为42.1%，而2020财年第三季度毛利率为40.6%。
•2021财年第三季度的营业收入为1.53亿美元，而2020财年第三季度的营业收入为1.75亿美元。
•我们在2021财年第三季度发生了3.25亿美元的债务清偿亏损，主要与有担保票据的投标溢价、整体溢价和未摊销债务发行成本有关。
•2021财年第三季度的有效所得税税率为29.3%，而2020财年第三季度的实际所得税税率为21.5%。
•2021财年第三季度净亏损为1.52亿美元，而2020财年第三季度净收益为9500万美元。
•2021财年第三季度稀释后每股亏损为0.40美元，而2020财年第三季度稀释后每股收益为0.25美元。
行动结果
净销售额
有关净销售额的细分，请参阅本表格第I部分第1项中的简明合并财务报表附注2。
可比销售额(“比较销售额”)
Comp销售额包括公司经营的商店的结果和通过在线渠道的销售。Gap Inc.Comp销售额的计算不包括我们特许经营业务的结果。
当商店开业并由公司经营至少一年，并且销售面积在过去一年内没有变化15%或更多时，商店就包括在公司销售额计算中。商店在具有可比上年销售额的第一天被包括在Comp销售额计算中。由于改型、扩建或减少而销售面积变化15%或更多的门店将被排除在COMP销售额计算之外，直到它们有可比的上一年销售额的第一天。
如果一家商店由本公司开业和经营不到一年，或者在过去一年内其销售面积变化了15%或更多，则被认为是不可比较的(“非补偿”)。
如果一家商店连续三天或三天以上暂时关闭或永久关闭，则该商店被视为“关闭”。临时关闭的商店重新开张时，商店将处于关闭前的补偿/非补偿状态。如果一家商店在前一年有三天或三天以上处于关闭状态，则该商店在下一年的同一天将处于非补偿状态。
当年的外汇汇率适用于当年和上年的薪酬销售额，以实现一致的比较基础。
在截至2021年10月30日和2020年10月31日的13周内，任何因新冠肺炎而暂时关闭超过三天的门店都被排除在CoMP销售额计算之外。商店重新开张后，后续销售包括在临时关闭之前的薪酬/非薪酬状态。在线销售继续包括在每个时期的Comp销售额计算中。
按全球品牌和The Gap，Inc.划分的Comp销售额的百分比变化如下：
| | | | | | | | | | | |
| | 13周结束 | | | | |
| | 2021年10月30日 | | | | | | |
| 老海军环球 | (9) | % | | | | | | |
| 全球差距 | 7 | % | | | | | | |
| 香蕉共和国环球 | 28 | % | | | | | | |
| 阿斯莱塔 | 2 | % | | | | | | |
| The Gap，Inc. | (1) | % | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | 13周结束 | | | | |
| | 2020年10月31日 | | | | | | |
| 老海军环球 | 17 | % | | | | | | |
| 全球差距 | (5) | % | | | | | | |
| 香蕉共和国环球 | (30) | % | | | | | | |
| 阿斯莱塔 | 37 | % | | | | | | |
| The Gap，Inc. | 5 | % | | | | | | |
我们门店的门店数量、开业数量、关闭数量和面积如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2021年1月30日 | | 截至2021年10月30日的39周 | | 2021年10月30日 |
| | 数量
店铺位置 | | 数量
开张的商店 | | 数量
商店关门了 | | | 数量
店铺位置 | | 平方英尺
(单位：百万) |
| 北美老海军 | 1,220 | | | 42 | | | 5 | | | | 1,257 | | | 20.1 | |
| | | | | | | | | | |
| Gap北美 | 556 | | | 1 | | | 19 | | | | 538 | | | 5.7 | |
| GAP亚洲 | 340 | | | 11 | | | 16 | | | | 335 | | | 2.8 | |
| GAP欧洲(2) | 117 | | | 1 | | | 86 | | | | 11 | | | 0.1 | |
| 北美香蕉共和国 | 471 | | | 2 | | | 12 | | | | 461 | | | 3.9 | |
| 香蕉共和国亚洲 | 47 | | | 6 | | | 2 | | | | 51 | | | 0.2 | |
| | | | | | | | | | |
| 北美洲阿斯莱塔 | 199 | | | 22 | | | 1 | | | | 220 | | | 0.9 | |
| InterMix北美(1) | 31 | | | — | | | — | | | | — | | | — | |
| 珍妮和杰克北美(1) | 119 | | | — | | | — | | | | — | | | — | |
| 公司经营的商店总数 | 3,100 | | | 85 | | | 141 | | | | 2,873 | | | 33.7 | |
| 特许经营(2) | 615 | | | 58 | | | 108 | | | | 586 | | | 不适用不适用 |
| 总计 | 3,715 | | | 143 | | | 249 | | | | 3,459 | | | 33.7 | |
| 比上一年减少 | | | | | | | | (8.6) | % | | (5.1) | % |
| | | | | | | | | | |
| | 2020年2月1日 | | 截至2020年10月31日的39周 | | 2020年10月31日 |
| | 数量
店铺位置 | | 数量
开张的商店 | | 数量
商店关门了 | | | 数量
店铺位置 | | 平方英尺
(单位：百万) |
| 北美老海军 | 1,207 | | | 30 | | | 12 | | | | 1,225 | | | 19.7 | |
| 老海军亚洲 | 17 | | | — | | | 17 | | | | — | | | — | |
| Gap北美 | 675 | | | 1 | | | 92 | | | | 584 | | | 6.2 | |
| GAP亚洲 | 358 | | | 11 | | | 19 | | | | 350 | | | 3.1 | |
| GAP欧洲 | 137 | | | 4 | | | 19 | | | | 122 | | | 1.0 | |
| 北美香蕉共和国 | 541 | | | 3 | | | 55 | | | | 489 | | | 4.1 | |
| 香蕉共和国亚洲 | 48 | | | 5 | | | 5 | | | | 48 | | | 0.2 | |
| | | | | | | | | | |
| 北美洲阿斯莱塔 | 190 | | | 10 | | | 2 | | | | 198 | | | 0.8 | |
| InterMix北美 | 33 | | | — | | | 1 | | | | 32 | | | 0.1 | |
| 珍妮和杰克北美 | 139 | | | — | | | 9 | | | | 130 | | | 0.3 | |
| 公司经营的商店总数 | 3,345 | | | 64 | | | 231 | | | | 3,178 | | | 35.5 | |
| 专营权 | 574 | | | 50 | | | 17 | | | | 607 | | | 不适用不适用 |
| 总计 | 3,919 | | | 114 | | | 248 | | | | 3,785 | | | 35.5 | |
| 比上一年减少 | | | | | | | | (3.9) | % | | (5.3) | % |
__________
(1)2021年4月8日，公司完成了对Janie and Jack品牌的剥离。剥离的119家门店不包括在2021财年的门店关闭或期末余额中。2021年5月21日，公司完成了对InterMix品牌的剥离。剥离的31家门店不包括在2021财年的门店关闭或期末余额中。
(2)在此期间过渡到Hermione People&Brands的21家Gap France门店不包括在公司经营和特许经营门店活动中的门店关闭或开业。Gap Europe的期末余额不包括这些门店，而特许经营的期末余额包括这些门店。
直销店和工厂店反映在各自的品牌中。
净销售额
与2020财年第三季度相比，我们2021财年第三季度的净销售额减少了5100万美元，降幅为1%，这主要是由于供应链中断导致的净销售额下降，以及今年早些时候剥离Janie、Jack和InterMix品牌的影响，部分被2400万美元的外汇有利影响所抵消。外汇影响是指如果2020财年第三季度的净销售额按2021财年第三季度适用的汇率换算时的换算影响。
与2020财年前三个季度相比，我们在2021财年前三个季度的净销售额增加了27.7亿美元，增幅为30%，主要原因是2020财年由于新冠肺炎疫情，我们的整个车队暂时关闭，以及外汇交易8,700万美元的有利影响。如果2020财年前三个季度的净销售额按2021财年前三个季度适用的汇率换算，外汇影响就是换算影响。
销货成本和占用费
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 13周结束 | | 39周结束 |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 | | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 销货成本和占用费 | $ | 2,282 | | | $ | 2,374 | | | $ | 7,031 | | | $ | 6,339 | |
| 毛利 | $ | 1,661 | | | $ | 1,620 | | | $ | 5,114 | | | $ | 3,037 | |
商品销售成本和占用费用占净销售额的百分比 | 57.9 | % | | 59.4 | % | | 57.9 | % | | 67.6 | % |
| 毛利率 | 42.1 | % | | 40.6 | % | | 42.1 | % | | 32.4 | % |
与2020财年第三季度相比，2021财年第三季度的销售成本和入住费占净销售额的百分比下降了1.5个百分点。
•与2020财年第三季度相比，2021财年第三季度销售商品成本占净销售额的百分比下降了1.8个百分点，原因是发货到店执行率下降以及促销活动减少导致在线运输成本下降。
•与2020财年第三季度相比，2021财年第三季度的入住费占净销售额的百分比增加了0.3个百分点，这主要是由于与永久关闭门店相关的净销售额下降和在线销售额下降所致。
与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度的销售成本和入住费占净销售额的百分比下降了9.7个百分点。
•与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度的商品销售成本占净销售额的百分比下降了5.1个百分点，主要原因是所有品牌的促销活动减少，零售流量增加导致发货到店执行率下降导致在线运输成本降低，以及2020财年前三个季度由于新冠肺炎临时关闭门店而确认的库存减值增加。
•与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度的入住费占净销售额的百分比下降了4.6%，主要是由于2020财年新冠肺炎导致的临时门店关闭以及2021财年在线销售的增长，这对固定入住费的影响微乎其微。
运营费用
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 13周结束 | | 39周结束 |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 | | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 运营费用 | $ | 1,508 | | | $ | 1,445 | | | $ | 4,312 | | | $ | 4,033 | |
| 营业费用占净销售额的百分比 | 38.2 | % | | 36.2 | % | | 35.5 | % | | 43.0 | % |
| 营业利润率 | 3.9 | % | | 4.4 | % | | 6.6 | % | | (10.6) | % |
与2020财年第三季度相比，2021财年第三季度的运营费用增加了6300万美元，占净销售额的比例增加了2.0个百分点，这主要是因为支持新计划的广告费用增加，推动业务增长优先事项的数字创新成本增加，以及基于业绩的薪酬增加，但部分被门店费用的减少所抵消。
与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度的运营费用增加了2.79亿美元，但占净销售额的百分比下降了7.5个百分点，主要原因如下：
•增加广告费用，以创造所有以目的为导向的生活方式品牌的需求；
•提高绩效薪酬；
•2020财年前三季度，由于新冠肺炎临时关闭门店，门店工资和福利以及其他门店运营费用增加；
•与数字创新成本相关的增加，以推动业务的增长优先事项；以及
•与Janie、Jack和InterMix品牌相关的资产剥离活动亏损；部分抵消
•2020财年前三个季度，主要由于新冠肺炎的影响，与门店资产和经营租赁资产相关的减值费用减少了4.81亿美元。
债务清偿损失
2021年9月27日，该公司完成了本金总额为15亿美元的优先债券的发行，并将发行所得净收益与手头现金一起用于完成投标要约，并购买了本金总额为19亿美元的公司担保票据。2021年10月27日，本公司赎回了未在投标要约中投标的剩余未偿还担保票据，并支付了相关的整体溢价。我们发生了3.25亿美元的债务清偿亏损，这笔亏损记录在2021财年第三季度的综合经营报表上，主要与担保票据的投标溢价、整体溢价和未摊销债务发行成本有关。
2020年5月7日，该公司完成了22.5亿美元担保票据的发行，并将所得资金用于赎回2021年票据。我们在清偿债务方面产生了5800万美元的亏损，主要与2020财年第二季度在合并综合运营报表上记录的整体溢价有关。
利息支出
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 13周结束 | | 39周结束 |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 | | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 利息支出 | $ | 44 | | | $ | 55 | | | $ | 149 | | | $ | 132 | |
与2020财年第三季度相比，2021财年第三季度的利息支出减少了1100万美元，降幅为20%，这主要是由于2021年9月发行的高级票据导致利率和本金降低。
与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度的利息支出增加了1700万美元，增幅为13%，这主要是因为与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度我们借款的利率和本金比例更高。
所得税
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 13周结束 | | 39周结束 |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 | | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 所得税 | $ | (63) | | | $ | 26 | | | $ | 59 | | | $ | (280) | |
| 实际税率 | 29.3 | % | | 21.5 | % | | 17.8 | % | | 23.7 | % |
与2020财年第三季度相比，2021财年第三季度的有效税率有所提高，主要是因为CARE法案中规定的净营业亏损结转完成，以及税前收益地理结构的变化。与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度的有效税率有所下降，主要原因是2021财年资产剥离活动产生的税收优惠，以及CARE法案规定的净营业亏损结转的敲定，但部分被税前收益地理结构的变化所抵消。
流动性和资本资源
2021年9月27日，我们完成了高级债券的发行，本金总额为15亿 。该公司利用高级债券发售的净收益，加上手头的现金，完成了投标报价，购买了本金总额为19亿美元的担保债券。2021年10月27日，本公司赎回了未在投标要约中投标的剩余未偿还担保票据，并支付了相关的整体溢价。在赎回担保票据后，我们在担保票据下的义务已被解除。截至2021年10月30日，美国银行间同业拆借贷款( )下没有 借款。有关公司债务和信贷安排的更多详情，请参阅本表格10-Q第一部分第1项中的简明合并财务报表附注3。
截至2021年10月30日，我们认为以下是我们衡量流动性和资本资源的主要指标：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (百万美元) | 流动性来源 | | 未偿债务 | | 总可用流动资金 |
| 现金和现金等价物 | $ | 801 | | | $ | — | | | $ | 801 | |
| 短期投资 | 275 | | | — | | | 275 | |
| | | | | |
| 债务 | | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| 3.625厘2029年债券 | 750 | | | 750 | | | — | |
| 3.875厘2031年债券 | 750 | | | 750 | | | — | |
| 总计 | $ | 2,576 | | | $ | 1,500 | | | $ | 1,076 | |
如果有必要，我们还可以用我们的ABL工具或其他可用的市场工具补充短期流动性。
我们最大的运营现金流来源是销售我们商品的现金收入。我们现金的主要用途包括购买商品库存、租赁和入住费、与人员有关的费用、购买财产和设备以及缴税。
我们相信，我们现有的现金、现金等价物和短期投资余额，以及我们来自运营的现金流和上述工具，为我们的业务运营以及未来12个月与我们业务运营相关的资本支出、股息、股票回购和其他流动性需求提供了充足的资金。
经营活动的现金流
与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度经营活动提供的净现金增加了2.83亿美元，主要原因如下：
净收益(亏损)
•净收益与上一可比期间净亏损的比较；
非现金项目
•减少4.81亿美元，原因是2021财年前三季度经营租赁资产和商店资产的非现金减值费用比2020财年前三季度有所下降；以及
•增加2.67亿美元，原因是与2020财政年度前三个季度相比，2021财政年度前三个季度的债务清偿损失增加；
经营性资产和负债的变动
•商品库存增加3.02亿美元，部分原因是2020财年由于新冠肺炎大流行而使用了存储在我们配送中心的季节性库存，以及由于供应链延迟而延迟到达的库存，以及2021财年前三个季度资产剥离活动的影响；
•增加1.41亿美元，与应计费用和其他流动负债有关，主要原因是与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度基于绩效的薪酬增加，以及新的综合忠诚度计划导致的递延收入增加；以及
•应交所得税增加1.12亿美元，扣除应收账款和其他与税收有关的项目，原因是2020财政年度前三个季度的净营业亏损结转以及与税收有关的付款时间；部分抵消
•减少12.39亿美元，主要是由于暂停暂时关闭的商店的租金，以及由于新冠肺炎导致2020财年前三个季度的付款条件改变，导致应付账款减少。
我们通过经营活动的现金流和可用现金为正常和高峰期的库存支出提供资金。我们的生意通常遵循季节性模式，销售在年终假期期间达到顶峰。我们业务的季节性，加上新冠肺炎、全球供应链中断和战略举措的影响，可能会导致某些资产和负债账户在财年末和随后的中期期间出现大幅波动。
投资活动的现金流
与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度用于投资活动的净现金增加了3.33亿美元，主要原因如下：
•与2020财年前三个季度相比，2021财年前三个季度的房地产和设备采购增加了1.98亿美元，这将主要支持增长投资，包括数字、忠诚度和供应链能力项目，以及对老海军和阿斯莱塔门店增长的投资；以及
•2021财年第三季度，扣除收购的现金，用于收购科技公司Drapr和CB4的现金支付1.35亿美元。
融资活动的现金流
2021财年前三个季度用于融资活动的净现金为13.58亿美元，而2020财年前三个季度融资活动提供的现金为8.9亿美元，主要原因如下：
•与2020财政年度前三个季度相比，2021财政年度前三个季度与长期债务清偿有关的付款增加12.39亿美元；
•与2020财政年度前三个季度相比，2021财政年度前三个季度用于发行长期债务的收益减少7.5亿美元；
•2021财年前三个季度支付了1.82亿美元的股息，而2020财年前三个季度由于新冠肺炎疫情没有支付股息；以及
•2021财年前三个季度，普通股回购金额为1.28亿美元，而2020财年前三个季度，由于新冠肺炎疫情，没有回购普通股。
自由现金流
自由现金流是一种非公认会计准则的财务衡量标准。我们认为自由现金流是一个重要的衡量标准，因为它代表了一家公司在扣除资本支出后有多少现金可用于可自由支配和非可自由支配的项目。除了建造和维护门店外，我们还需要定期的资本支出，包括技术改进，以实现流程自动化、与客户互动、优化供应链。我们在内部使用这一指标，因为我们相信我们产生自由现金流的持续能力是价值创造的重要驱动力。然而，这一非GAAP财务指标并不打算取代或取代我们的GAAP结果。
下表将自由现金流(非GAAP财务衡量标准)与GAAP财务衡量标准进行了核对。
| | | | | | | | | | | |
| | 39周结束 |
| (百万美元) | 10月30日，
2021 | | 10月31日，
2020 |
| 经营活动提供的净现金 | $ | 682 | | | $ | 399 | |
| 减去：购置房产和设备 | (486) | | | (288) | |
| | | |
| 自由现金流 | $ | 196 | | | $ | 111 | |
股利政策
在决定是否以及在什么水平宣布派息时，我们会考虑一系列因素，包括可持续性、经营业绩、流动性和市场状况。
我们在2021财年第三季度支付了每股0.12美元的股息。2021年11月，我们的董事会批准2021财年第四季度每股派息0.12美元。
股份回购
有关本公司股份回购的某些财务资料载于本表格10-Q第I部分第1项的简明综合财务报表附注7。
关于合同现金义务和商业承诺的摘要披露
除本10-Q表格第I部分第I项简明综合财务报表附注3所述的债务融资外，截至2021年1月30日，我们在Form 10-K年度报告中披露的合同义务和商业承诺没有发生重大变化，但在正常业务过程中发生的变化除外。有关承付款和或有事项的披露，请参阅本表格10-Q第I部分第1项中的简明合并财务报表附注9。
关键会计政策和估算
我们在截至2021年1月30日的财政年度的Form 10-K年度报告中讨论的关键会计政策和估计没有重大变化。有关会计政策的披露，请参阅本表格10-Q第I部分第1项中的简明合并财务报表附注1。
第三项关于市场风险的定量和定性披露。
我们截至2021年1月30日的市场风险概况在我们的年度报告Form 10-K中披露，并且没有重大变化。有关本公司债务及信贷安排、投资及衍生金融工具的披露，请参阅本表格第I部分第1项所载简明综合财务报表附注3、4及6。
2021年9月27日，该公司完成了本金总额为15亿美元的优先债券的发行，并将发行所得净收益与手头现金一起用于完成投标要约，并购买了本金总额为19亿美元的公司担保票据。2021年10月27日，本公司赎回了未在投标要约中投标的剩余未偿还担保票据，并支付了相关的整体溢价。优先债券的利率是固定的，并面临仅限于公允价值变动的利率风险。利率的变化不会影响我们的现金流。有关本公司债务的进一步详情，请参阅本表格10-Q第I部分第1项中的简明合并财务报表附注3。
2021年9月1日，标准普尔将我们的企业信用评级从BB-上调至BB，展望为正面。此外，在我们融资的同时，标准普尔(Standard&Poor‘s)给予我们BB评级，穆迪(Moody’s)给予我们长期优先无担保票据Ba3评级。
项目4.控制和程序
信息披露控制和程序的评估
我们在包括首席执行官和首席财务官在内的管理层的监督下，在包括首席财务官在内的管理层的参与下，对截至本季度报告10-Q表格所涵盖的期间结束时我们的披露控制和程序(如1934年证券交易法下的规则13a-15(E)所定义)的设计和操作的有效性进行了评估。基于这一评估，首席执行官和首席财务官得出结论，公司的披露控制和程序是有效的。
财务报告内部控制的变化
在2021财年第三季度，我们完成了新的人力资源管理和工资核算系统的实施。因此，我们更新了某些业务流程和相关的内部控制。
在公司2021财年第三季度期间，公司财务报告的内部控制没有发生任何变化，这些变化对公司的财务报告内部控制产生了重大影响，或有合理的可能性对其产生重大影响。
第二部分-其他资料
第1项法律诉讼
作为一家跨国公司，我们在日常业务过程中面临各种诉讼、诉讼、纠纷和索赔(“诉讼”)。其中许多行动提出了复杂的事实和法律问题，并受到不确定因素的影响。针对我们的诉讼不时包括商业、知识产权、客户、就业和数据隐私索赔，包括集体诉讼。原告在一些诉讼中寻求未指明的损害赔偿或禁令救济，或两者兼而有之。诉讼正处于不同的程序阶段，有些诉讼部分由保险公司承担。
我们不能有把握地预测针对我们的行动的结果。因此，开发、定居或决议可能发生，并影响此类开发、定居或决议所在季度的运营。然而，我们不认为目前任何行动的结果会对我们的财务业绩产生实质性影响。
第1A项。风险因素。
与我们截至2021年1月30日的财政年度10-K表格年度报告第I部分第1A项中披露的风险因素相比，我们的风险因素没有实质性变化。
第二项股权证券的未登记销售和所得资金的使用。
下表列出了公司或任何关联买家在截至2021年10月30日的13周内购买公司普通股的信息，这些信息由修订后的1934年“证券交易法”第10b-18(A)(3)条规定：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 总数
的股份
已购买(1) | | 平均值
支付的价格
对于共享
包括
佣金 | | 总数
的股份
购买方式为
公开的一部分
宣布
计划或
节目 | | 最大数量
(或近似
美元金额)的
那年5月的股票
但仍将被购买
根据计划或
节目(2) |
| 第一个月(8月1日-8月28日) | 678,346 | | | $ | 28.55 | | | 678,346 | | | 7.25亿美元 |
| 第二个月(8月29日-10月2日) | 1,191,631 | | | $ | 24.14 | | | 1,191,631 | | | 6.97亿美元 |
| 第三个月(10月3日-10月30日) | 1,059,213 | | | $ | 22.95 | | | 1,059,213 | | | 6.72亿美元 |
| 总计 | 2,929,190 | | | $ | 24.73 | | | 2,929,190 | | | |
__________
(1)不包括为解决与股票单位归属相关的员工法定预扣税金而预扣的股份。
(2)2019年2月，我们宣布董事会批准了10亿美元的股票回购授权，该授权没有到期日。
第六项展品
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 通过引用并入本文 | | |
| 证物编号： | | 展品说明 | | 表格 | | 文件编号 | | 展品 | | 提交日期 | | 已过滤/
陈设
特此声明 |
| 3.1 | | 修订及重订的公司注册证书(P) | | 10-K | | 1-7562 | | 3.1 | | (一九九三年四月二十六日) | | |
3.2 | | 修订后的公司注册证书及重新注册的注册证书 | | 10-K | | 1-7562 | | 3.2 | | 二000年四月四日 | | |
3.3 | | 修订和重新修订附例(2020年3月23日生效) | | 8-K | | 1-7562 | | 3.1 | | 2020年3月5日 | | |
4.1 | | 注册人、担保方和美国银行全国协会之间的契约，日期为2021年9月27日 | | 8-K | | 1-7562 | | 4.1 | | 2021年9月28日 | | |
4.2 | | 2029年到期的3.625%高级票据表格(包含在附件4.1中，作为附件A-1) | | 8-K | | 1-7562 | | 4.2 | | 2021年9月28日 | | |
4.3 | | 2031年到期的3.875%高级票据表格(包含在附件4.1中，作为附件A-2) | | 8-K | | 1-7562 | | 4.3 | | 2021年9月28日 | | |
4.4 | | 注册人和美国银行全国协会之间的第一份补充契约，日期为2021年9月27日 | | 8-K | | 1-7562 | | 4.4 | | 2021年9月28日 | | |
10.1* | | 对注册人Gap(波多黎各)，Inc.，GPS Consumer Direct，Inc.，Gap(Apparel)，LLC，Gap(ITM)Inc.，Synchrony Bank(f/k/a GE Capital Retail Bank)和Synchrony Financial之间修订和重新签署的消费者信用卡计划协议的第七项修正案，日期为2021年8月26日 | | | | | | | | | | X |
31.1 | | 规则13a-14(A)/15d-14(A)Gap，Inc.首席执行官的认证(2002年“萨班斯-奥克斯利法案”第302节) | | | | | | | | | | X |
31.2 | | 规则13a-14(A)/15d-14(A)盖普公司首席财务官的证明(2002年“萨班斯-奥克斯利法案”第302节) | | | | | | | | | | X |
32.1 | | 根据“美国法典”第18编第1350条(根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”第906条通过)对Gap，Inc.首席执行官的证明 | | | | | | | | | | X |
32.2 | | 根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906条通过的《美国法典》第18编第1350条对Gap，Inc.首席财务官的证明 | | | | | | | | | | X |
| 101 | | 以下材料来自Gap，Inc.截至2021年10月30日的季度报告Form 10-Q，格式为内联XBRL(可扩展商业报告语言)：(I)简明合并资产负债表，(Ii)简明综合经营报表，(Iii)简明综合全面收益表，(Iv)简明股东权益综合报表；(V)简明股东权益综合报表 | | | | | | | | | | X |
| 104 | | 封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中) | | | | | | | | | | X |
_____________________________
(P)本展品最初是以纸质形式归档的。因此，没有提供超链接。
*根据S-K规则第601(B)(10)(Iv)项，本展品的某些部分已被省略。
签名
根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。
| | | | | | | | | | | |
| | The Gap，Inc. |
| | | |
| 日期： | 2021年11月24日 | 通过 | /s/索尼娅·辛格尔 |
| | | 索尼娅·辛格尔 |
| | | 首席执行官 |
| | | (首席行政主任) |
| | | |
| 日期： | 2021年11月24日 | 通过 | /s/卡特里娜·奥康奈尔 |
| | | 卡特里娜·奥康奈尔 |
| | | 执行副总裁兼首席财务官 |
| | | (首席财务会计官) |