目录
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
表格:
(标记一)
截至该季度的
在从中国到日本的过渡期内,中国从中国到日本,从中国到日本的过渡期,都是从中国到中国的过渡时期。
委托书档案号:
(注册人的确切姓名载于其约章) |
| ||
(述明或其他司法管辖权 公司或组织) |
| (税务局雇主 识别号码)) |
(主要行政办公室地址) |
( |
(发行人电话号码) |
根据该法第12(B)款登记的证券:
每节课的标题 |
| 交易代码 |
| 注册的每个交易所的名称 |
|
| 这个 | ||
|
| 这个 | ||
|
| 这个 |
检查发行人(1)是否在过去12个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短期限内)提交了《交易所法案》第F13节或第15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)在过去90个月内是否一直遵守此类提交要求。(2)发行人是否在过去12个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短期限内)提交了所有报告,以及(2)在过去90个月内是否符合此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否已在过去12个月内(或注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申请者、加速申请者、非加速申请者、较小的报告公司还是新兴的成长型公司。见“交易法”第12b-2条对“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件服务器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
非加速文件服务器 | ☒ | 规模较小的报告公司 | ☒ |
| 新兴成长型公司 | ☒ |
如果是一家新兴的成长型公司,用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易法第(13)(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法规则第312b-2条所定义)。是
截至2021年11月15日,有
目录
大西洋海岸收购公司。
截至2021年9月30日的季度的Form 10-Q
目录
页面 | |
第一部分金融信息 | 1 |
项目1.财务报表 | 1 |
截至2021年9月30日(未经审计)和2020年12月31日的浓缩资产负债表 | 1 |
截至2021年9月30日的三个月和九个月未经审计的简明营业报表 | 2 |
截至2021年9月30日的三个月和九个月未经审计的股东(赤字)权益变动表 | 3 |
截至2021年9月30日的9个月未经审计的现金流量表简明表 | 4 |
未经审计的简明财务报表附注 | 5 |
第二项:管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析 | 19 |
项目3.关于市场风险的定量和定性披露 | 22 |
项目4.控制和程序 | 22 |
第二部分:其他信息 | 23 |
项目1.法律诉讼 | 23 |
第1A项。风险因素 | 23 |
第二项未登记的股权证券销售和收益的使用 | 24 |
项目3.高级证券违约 | 24 |
项目4.矿山安全信息披露 | 24 |
项目5.其他信息 | 24 |
项目6.展品 | 25 |
第三部分:签名 | 26 |
目录
第一部分-财务信息
第一项中期财务报表
大西洋海岸收购公司。
浓缩资产负债表
| 2021年9月30日 |
| 2020年12月31日 | |||
| (未经审计) |
| ||||
资产 | ||||||
流动资产 | ||||||
现金 | $ | | $ | — | ||
预付费用 |
| |
| — | ||
流动资产总额 | | — | ||||
|
|
|
| |||
递延发售成本 | — | | ||||
信托账户持有的有价证券 | | — | ||||
总资产 | $ | | $ | | ||
|
| |||||
负债和股东(亏损)权益 |
|
|
| |||
流动负债 |
| |||||
应付账款和应计费用 | $ | | $ | | ||
应计发售成本 | — | | ||||
本票关联方 | — | | ||||
流动负债总额 | | | ||||
应付递延承销费 |
| |
| — | ||
认股权证负债 |
| |
| — | ||
总负债 |
| |
| | ||
|
|
|
| |||
承付款 |
|
|
| |||
|
| |||||
可能赎回的A类普通股 | | — | ||||
|
|
|
| |||
股东(亏损)权益 |
|
|
| |||
优先股,$ |
|
| ||||
A类普通股,$ |
| — |
| — | ||
B类普通股,$ |
| |
| | ||
额外实收资本 |
| — |
| | ||
累计赤字 |
| ( |
| ( | ||
股东(亏损)权益总额 |
| ( |
| | ||
总负债和股东(亏损)权益 | $ | | $ | |
附注是未经审计的简明财务报表的组成部分。
1
目录
大西洋海岸收购公司。
操作简明报表
(未经审计)
截至三个月 | 截至9个月 | |||||
9月30日-- | 9月30日-- | |||||
| 2021 |
| 2021 | |||
运营成本 | $ | | $ | | ||
运营亏损 | ( | ( | ||||
|
| |||||
其他收入: |
| |||||
认股权证负债的公允价值变动 | | | ||||
信托账户持有的有价证券所赚取的股息 | | | ||||
其他收入合计 | | | ||||
|
| |||||
净收益(亏损) | $ | | $ | ( | ||
|
|
|
| |||
A类普通股加权平均流通股 |
| |
| | ||
A类普通股每股基本和稀释后净收益(亏损) | | ( | ||||
B类普通股加权平均流通股 |
| |
| | ||
每股基本和稀释后净收益(亏损),B类普通股 | | ( |
附注是未经审计的简明财务报表的组成部分。
2
目录
大西洋海岸收购公司。
股东(亏损)权益变动简明报表
截至2021年9月30日的3个月零9个月
(未经审计)
留用 | |||||||||||||||||||
A类 | B类 | 其他内容 | 收益 | 总计 | |||||||||||||||
普通股 | 普通股 | 实缴 | (累计 | 股东的 | |||||||||||||||
| 股票 |
| 金额 |
| 股票 |
| 金额 |
| 资本 |
| 赤字) |
| 权益(赤字) | ||||||
余额表-2021年1月1日 | — | $ | — | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | |||||||
A类普通股对赎回金额的增值1 | — | — | — | — | ( | ( | ( | ||||||||||||
支付超过私募认股权证公允价值的现金 | — | — | — | — | | | | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
| |||||||||||||
净损失 |
| — |
| — | — | — |
| |
| ( |
| ( | |||||||
|
|
|
|
|
|
| |||||||||||||
余额表-2021年3月31日1 |
| — |
| — | |
| |
| |
| ( |
| ( | ||||||
A类普通股对赎回金额的增值1 | — | — | — | — | ( | | ( | ||||||||||||
支付超过私募认股权证公允价值的现金 | — | — | — | — | | | | ||||||||||||
净损失 | — | — | — | — | | ( | ( | ||||||||||||
余额-2021年6月30日1 | — | $ | — | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | |||||||
净收入 | — | — | — | — | | | | ||||||||||||
余额-2021年9月30日 | — | $ | — | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( |
附注是未经审计的简明财务报表的组成部分。
3
目录
大西洋海岸收购公司。
简明现金流量表
截至2021年9月30日的9个月
(未经审计)
经营活动的现金流: |
| ||
净损失 | $ | ( | |
对净亏损与经营活动提供的现金净额进行调整: |
|
| |
信托账户持有的有价证券所赚取的股息 | ( | ||
认股权证负债的公允价值变动 | ( | ||
与首次公开募股相关的交易成本 | | ||
营业资产和负债变动情况: |
|
| |
预付费用 | ( | ||
应付账款和应计费用 |
| | |
用于经营活动的现金净额 |
| ( | |
投资活动的现金流: | |||
信托账户中现金的投资 | ( | ||
用于投资活动的净现金 | ( | ||
|
| ||
融资活动的现金流: |
|
| |
出售单位的收益,扣除支付的承保折扣后的净额 | | ||
出售私募认股权证所得款项 | | ||
偿还本票 - 关联方 |
| ( | |
支付要约费用 |
| ( | |
融资活动提供的现金净额 |
| | |
|
|
| |
现金净变动 |
| | |
现金-期初 |
| — | |
现金-期末 | $ | | |
|
|
| |
非现金投融资活动: |
|
| |
可能赎回的A类普通股的初步分类 | $ | | |
账面价值对赎回价值的增值 | | ||
可能赎回的A类普通股 | | ||
应付递延承销费 | $ | |
附注是未经审计的简明财务报表的组成部分。
4
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
注:1.组织机构、业务运作、流动资金情况说明
大西洋海岸收购公司(以下简称“公司”)是一家空白支票公司,于2020年12月7日注册为特拉华州公司。本公司成立的目的是进行合并、股本交换、资产收购、股票购买、重组或类似的业务合并,其目的是与以下公司进行合并、股本交换、资产收购、股票购买、重组或类似的业务合并
本公司不限于为完成企业合并而特定的行业或部门。本公司是一家早期和新兴成长型公司,因此,本公司面临与早期和新兴成长型公司相关的所有风险。
截至2021年9月30日,公司尚未开始任何运营。截至2021年9月30日的所有活动与公司的组建、首次公开募股(“首次公开募股”)(如下所述)以及首次公开募股之后确定业务合并的目标公司有关。公司最早在业务合并完成之前不会产生任何营业收入。本公司从信托账户(定义见下文)持有的有价证券中以利息收入的形式产生营业外收入。该公司已选择12月31日作为其财政年度的结束日期。
本公司首次公开发行股票的注册书于2021年3月3日宣布生效。2021年3月8日,本公司完成首次公开发行
在首次公开招股结束的同时,本公司完成了
交易成本总计为$
在2021年3月8日首次公开募股(IPO)结束后,
公司管理层对首次公开发售和出售私募认股权证的净收益的具体运用拥有广泛的酌处权,尽管几乎所有的净收益都打算普遍用于完成业务合并。公司必须完成一项或多项初始业务合并,其中一项或多项运营业务或资产的公平市值至少等于
5
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
本公司将向已发行公众股份持有人(“公众股东”)提供在企业合并完成时赎回全部或部分公众股份的机会(I)与召开股东大会以批准企业合并有关,或(Ii)以收购要约的方式赎回全部或部分公众股份。关于公司是否寻求股东批准企业合并或进行收购要约的决定将由公司作出。公众股东将有权按信托账户中当时金额的一定比例(最初为#美元)赎回他们的公开股票
只有当公司的有形资产净值至少为$时,公司才会进行业务合并
尽管如上所述,如果公司寻求股东对企业合并的批准,并且它没有根据要约收购规则进行赎回,公司修订和重新发布的公司注册证书规定,公众股东连同该股东的任何关联公司或与该股东一致行动或作为“集团”行事的任何其他人(根据修订后的“1934年证券交易法”(“交易法”)第13条的定义),将被限制赎回其股票的总和超过
保荐人同意(A)放弃对其持有的与完成企业合并有关的任何方正股份和公众股份的赎回权,(B)不提出修订和重新发布的公司注册证书(I)以修改公司赎回义务的实质或时间。(I)保荐人同意(A)放弃其就完成企业合并而持有的任何方正股份和公开股份的赎回权利;(B)不建议修订修订后的公司注册证书(I)以修改本公司赎回义务的实质或时间
公司将在2023年3月8日之前完成业务合并(“合并期”)。如果公司在合并期内没有完成业务合并,公司将(I)停止除清盘以外的所有业务,(Ii)在合理可能范围内尽快但不超过
6
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
发起人已同意,如果公司未能在合并期内完成企业合并,将放弃从信托账户中清算与方正股票有关的分配的权利。然而,如果保荐人在首次公开募股中或之后收购公开发行的股票,如果公司未能在合并期内完成业务合并,该等公开发行的股票将有权从信托账户清算分配。承销商已同意,如果本公司未能在合并期内完成业务合并,承销商将放弃其在信托账户中持有的递延承销佣金(见附注7)的权利,在这种情况下,该等金额将包括在信托账户中可用于赎回公众股份的其他资金中。在这种分配的情况下,剩余可供分配的资产的每股价值可能会低于单位的首次公开募股价格($
为了保护信托账户中持有的金额,发起人同意,如果第三方就向本公司提供的服务或销售给本公司的产品或本公司已与之洽谈交易协议的预期目标企业提出任何索赔,并在一定范围内将信托账户中的资金金额降至(1)-$以下,则发起人将对本公司负责。
风险和不确定性
管理层继续评估新冠肺炎疫情的影响,并得出结论,虽然病毒有合理的可能对公司的财务状况和/或寻找目标公司产生负面影响,但具体影响截至财务报表日期尚不容易确定。财务报表不包括这种不确定性结果可能导致的任何调整。
流动性与资本资源
截至2021年9月30日,该公司拥有现金$
7
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
附注2.重报以前发布的财务报表
在编制公司截至2021年9月30日的财务报表时,管理层在其历史财务报表中发现了一些错误,即在公司首次公开募股结束时,公司对其可能需要赎回的A类普通股进行了不正确的估值。该公司此前将可能赎回的A类普通股确定为相当于美元的赎回价值
重述对公司财务报表的影响反映在下表中。
已经有了
和以前一样 | |||||||||
截至2021年3月8日的资产负债表(经审计) |
| 已报告 |
| 调整,调整 |
| 经修订的 | |||
可能赎回的A类普通股 | $ | | $ | | $ | | |||
A类普通股 | $ | | $ | ( | $ | — | |||
额外实收资本 | $ | | $ | ( | $ | — | |||
累计赤字 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
股东权益合计(亏损) | $ | | $ | ( | $ | ( | |||
截至2021年3月31日的资产负债表(未经审计) |
|
|
| ||||||
可能赎回的A类普通股 | $ | | $ | | $ | | |||
A类普通股 | $ | | $ | ( | $ | — | |||
额外实收资本 | $ | | $ | ( | $ | — | |||
留存收益 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
股东权益合计(亏损) | $ | | $ | ( | $ | ( | |||
截至2021年6月30日的资产负债表(未经审计) |
|
|
|
|
|
| |||
可能赎回的A类普通股 | $ | | $ | | $ | | |||
A类普通股 | $ | | $ | ( | $ | — | |||
额外实收资本 | $ | | $ | ( | $ | — | |||
留存收益 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
股东权益合计(亏损) | $ | | $ | ( | $ | ( |
和以前一样 | ||||||
简明合并股东权益变动表(亏损)2021年3月31日 |
| 已报告 |
| 调整后的 | 如上所述 | |
销售 | ( | — | ||||
为私人配售单位支付超过公允价值的现金 | ( | — | ||||
普通股初始价值,可能在首次公开募股日赎回 |
| ( |
| |
| — |
需赎回的普通股价值变动 |
| ( |
| |
| — |
A类普通股对赎回金额的增值 |
| — |
| ( |
| ( |
股东权益合计(亏损) |
| |
| ( |
| ( |
简明合并股东权益变动表(亏损)2021年6月30日 |
|
|
|
|
|
|
需赎回的普通股价值变动 |
| ( |
| |
| — |
出售 |
| |
| ( |
| — |
股东权益合计(亏损) |
| |
| ( |
| ( |
8
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
关于需要赎回的A类普通股的列报方式的变化,该公司还重述了其每股普通股的收益(亏损),计算方法是将净收益(亏损)平均分配给A类和B类普通股。本报告考虑将业务合并作为最有可能的结果,在这种情况下,两类股票或普通股都按公司收入(亏损)的比例进行合并。这对报告的总资产、总负债、现金流或净收益(亏损)没有影响。这一重述对公司财务报表的影响反映在下表中:
| 和之前一样 |
|
| 和之前一样 |
|
| 和之前一样 |
| ||||||||||
已报告 | 正如我重申的那样 | 已报告 | 正如我重申的那样 | 已报告 | 正如我重申的那样 | |||||||||||||
对于前三名来说 | 对于前三名来说 | 对于前三名来说 | 对于前三名来说 | 对于前六个国家来说 | 对于前六个国家来说 | |||||||||||||
已结束的几个月 | 已结束的几个月 | 已结束的几个月 | 已结束的几个月 | 已结束的几个月 | 已结束的几个月 | |||||||||||||
2021年3月31日 | 2021年3月31日 | 2021年6月30日 | 2021年6月30日 | 2021年6月30日 | 2021年6月30日 | |||||||||||||
基本和稀释后的加权平均流通股,A类普通股,可能需要赎回 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
A类普通股每股基本和摊薄净亏损 | | ( | — | ( | — | ( | ||||||||||||
基本和稀释后的加权平均流通股,可能赎回的B类普通股 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
每股普通股基本和稀释后净亏损,B类普通股 | ( | ( | ( | ( | ( | ( |
注:3.重要会计政策摘要
陈述的基础
随附的未经审核简明财务报表乃根据美国公认的中期财务资料会计原则(“GAAP”)及美国证券交易委员会表格10-Q及S-X规则第8条的指示编制。根据美国证券交易委员会关于中期财务报告的规则和规定,通常包括在根据公认会计原则编制的财务报表中的某些信息或脚注披露已被浓缩或省略。因此,它们不包括完整呈现财务状况、经营结果或现金流所需的所有信息和脚注。管理层认为,随附的未经审核简明财务报表包括所有调整,包括正常经常性调整,这些调整对于公平列报所列示期间的财务状况、经营业绩和现金流量是必要的。
随附的未经审计的简明财务报表应与公司于2021年3月3日提交给证券交易委员会的首次公开募股招股说明书以及公司于2021年3月8日提交给证券交易委员会的当前8-K表格报告一并阅读。截至2021年9月30日的三个月和九个月的中期业绩不一定表明截至2021年12月31日的一年或任何未来时期的预期结果。
新兴成长型公司
根据证券法第2(A)节的定义,本公司是经2012年Jumpstart Our Business Startups Act(“JOBS Act”)修订的“新兴成长型公司”,它可以利用适用于其他非新兴成长型公司的各种报告要求的某些豁免,包括但不限于,不需要遵守萨班斯-奥克斯利法(Sarbanes-Oxley Act)第404条的独立注册会计师事务所认证要求,减少定期报告中关于高管薪酬的披露义务以及免除就高管薪酬和股东批准之前未批准的任何黄金降落伞支付进行不具约束力的咨询投票的要求。
此外,就业法案第102(B)(1)条免除新兴成长型公司遵守新的或修订的财务会计准则的要求,直到私营公司(即那些没有申报证券法注册声明的公司)才被要求遵守新的或修订的财务会计准则。
9
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
有效或没有根据“交易法”注册的证券类别)必须遵守新的或修订后的财务会计准则。就业法案规定,公司可以选择退出延长的过渡期,并遵守适用于非新兴成长型公司的要求,但任何这样的选择退出都是不可撤销的。本公司已选择不选择该延长过渡期,即当一项准则发出或修订,而该准则对上市公司或私人公司有不同的申请日期时,本公司作为一间新兴的成长型公司,可在私人公司采用新的或修订的准则时采用新的或修订的准则。这可能使本公司的财务报表与另一家既不是新兴成长型公司也不是新兴成长型公司的公众公司进行比较,后者由于所用会计准则的潜在差异而选择不使用延长的过渡期,这可能是困难或不可能的。
预算的使用
根据公认会计原则编制简明财务报表要求公司管理层作出估计和假设,这些估计和假设会影响财务报表日期的资产和负债报告金额、或有资产和负债的披露以及报告期内报告的收入和费用金额。
做出估计需要管理层做出重大判断。至少在合理的情况下,管理层在制定其估计时考虑的于财务报表日期存在的条件、情况或一组情况的影响的估计可能会因一个或多个未来确认事件而在短期内发生变化。这些简明财务报表中包含的一项较重要的会计估计是确定认股权证负债的公允价值。随着获得更新的信息,这些估计可能会发生变化,因此,实际结果可能与这些估计大不相同。
现金和现金等价物
本公司将购买时原始到期日不超过三个月的所有短期投资视为现金等价物。截至2021年9月30日和2020年12月31日,公司没有任何现金等价物。
信托账户持有的有价证券
截至2021年9月30日,信托账户中持有的几乎所有资产都存放在共同基金中,这些基金主要投资于美国国债。公司在信托账户中的所有投资都被归类为交易证券。交易性证券在每个报告期结束时以公允价值列示在资产负债表上。信托账户投资的公允价值变动所产生的损益,计入随附的简明经营报表中信托账户持有的有价证券所赚取的利息。信托账户中投资的估计公允价值是根据现有的市场信息确定的。
可能赎回的A类普通股
公司根据会计准则编纂(“ASC”)主题480“区分负债与权益”中的指导,对其可能赎回的普通股进行会计核算。强制赎回的普通股被归类为负债工具,并按公允价值计量。有条件可赎回普通股(包括具有赎回权的普通股,这些普通股的赎回权要么在持有人的控制范围内,要么在不确定事件发生时在本公司完全无法控制的情况下赎回),被归类为临时股本。在所有其他时间,普通股被归类为股东权益。该公司的A类普通股具有某些赎回权,这些赎回权被认为不在公司的控制范围之内,可能会发生不确定的未来事件。因此,可能需要赎回的A类普通股在公司资产负债表的股东(亏损)权益部分之外,以赎回价值作为临时股本列报。
当赎回价值发生变化时,本公司立即予以确认,并在每个报告期结束时调整可赎回普通股的账面价值,使其与赎回价值相等。可赎回普通股账面金额的增加或减少受到额外实收资本和累计亏损费用的影响。
10
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
在2021年9月30日,下表对简明资产负债表中反映的可能需要赎回的A类普通股进行了对账:
毛收入 |
| $ | |
更少: |
|
| |
分配给公募认股权证的收益 |
| ( | |
A类普通股发行成本 |
| ( | |
另外: |
|
| |
账面价值对赎回价值的增值 |
| | |
可能赎回的A类普通股 | $ | |
认股权证负债
本公司根据ASC 815-40-15-7D和7F所载的指引对认股权证进行会计处理,根据该指引,认股权证不符合股权处理标准,必须作为负债记录。因此,本公司按公允价值将认股权证归类为负债,并在每个报告期将认股权证调整为公允价值。这项负债在行使之前必须在每个资产负债表日重新计量,公允价值的任何变化都会在我们的经营报表中确认。私募认股权证和公开认股权证在没有可见交易价格的情况下,使用点阵模型进行估值,特别是结合Cox-Ross-Rubenstein方法的二项式点阵模型。于公开认股权证从单位中分离后的期间内,公开认股权证报价的市场价格被用作于每个相关日期的公允价值。
所得税
该公司遵循资产负债法,根据美国会计准则第740条“所得税”对所得税进行会计处理。递延税项资产及负债按现有资产及负债的账面金额与其各自税基之间的差额所导致的估计未来税项后果确认。递延税项资产和负债采用制定的税率计量,该税率预计将适用于预计收回或结算这些临时差额的年度的应税收入。税率变动对递延税项资产和负债的影响在包含颁布日期的期间的收入中确认。如有需要,可设立估值免税额,以将递延税项资产减至预期变现金额。截至2021年9月30日,该公司的递延税项资产被认为是最低限度的。
ASC740规定了确认阈值和计量属性,用于确认和计量在纳税申报单中采取或预期采取的纳税头寸的财务报表。要想承认这些好处,税务机关审查后,税务状况必须比不能维持的可能性更大。该公司将与未确认的税收优惠相关的应计利息和罚款确认为所得税费用。有几个
每股普通股净收益(亏损)
该公司遵守FASB ASC主题260“每股收益”的会计和披露要求。每股普通股净收益(亏损)的计算方法是将净收益(亏损)除以当期已发行普通股的加权平均数。公司采用两级法计算每股普通股收益(亏损)。
本公司并未考虑于首次公开发售及私募中出售的认股权证的影响,以购买合共
11
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
然后分享公司的收益。因此,稀释后的每股普通股净收入(亏损)与所述期间的每股普通股基本净收入(亏损)相同。
下表反映了普通股基本和稀释后净收益(亏损)的计算方法(以美元计算,每股金额除外):
三个月后结束。 | 九个月后结束。 | |||||||||||
2021年9月30日 | 2021年9月30日 | |||||||||||
| A类 |
| B类 |
| A类 |
| B类 | |||||
普通股基本和稀释后净收益(亏损) |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
分子: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
经修订的净收益(亏损)分摊 | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | ||||
分母: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
已发行基本和稀释加权平均股票 |
| |
| |
| |
| | ||||
普通股基本和稀释后净收益(亏损) | | | ( | ( |
信用风险集中
可能使公司面临集中信用风险的金融工具包括金融机构的现金账户,有时可能超过联邦存托保险(Federal Depository Insurance)承保的#美元。
金融工具的公允价值
该公司资产和负债的公允价值符合美国会计准则第820主题“公允价值计量”项下的金融工具的资格,其公允价值与附带的简明资产负债表中的账面价值接近,这主要是由于它们的短期性质,但认股权证负债除外(见附注11)。
最新会计准则
2020年8月,财务会计准则委员会(“FASB”)发布了会计准则更新(“ASU”)2020-06-“实体自有权益合同(815-40分主题)(”ASU 2020-06“)”,以简化某些金融工具的会计核算,ASU 2020-06取消了当前需要将利益转换和现金转换特征与可转换工具分离的模式,并简化了与实体自有股权合同股权分类有关的衍生工具范围例外指南。新标准还对可转换债务和独立工具引入了额外的披露,这些工具与实体的自有股本挂钩并以其结算。ASU 2020-06修订了稀释后每股收益指引,包括要求所有可转换工具使用IF转换方法。ASU 2020-06将于2022年1月1日生效,应在全面或修改的追溯基础上实施,并允许从2021年1月1日开始提前采用。该公司目前正在评估ASU 2020-06年度对其财务状况、经营业绩或现金流的影响(如果有的话)。
管理层不相信最近发布但尚未生效的任何其他会计准则,如果目前采用,将不会对公司的简明财务报表产生实质性影响
注:4.公开发行
根据首次公开发行(IPO),该公司出售了
12
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
注5.私募
在首次公开招股结束的同时,保荐人购买了
附注:6.关联方交易
方正股份
2020年12月,赞助商支付了$
发起人已同意,除有限的例外情况外,在(A)项较早发生之前,不会转让、转让或出售任何创始人股份。
本票关联方
2020年12月11日,公司向保荐人发行了一张无担保本票(“本票”),据此,公司可以借入本金总额高达#美元的本金。
关联方贷款
为支付与企业合并相关的交易费用,保荐人或保荐人的关联公司或公司的某些高级管理人员和董事可以(但没有义务)按需要借给公司资金(“营运资金贷款”)。如果公司完成业务合并,公司将从发放给公司的信托账户的收益中偿还营运资金贷款。否则,周转金贷款只能从信托账户以外的资金中偿还。如果企业合并没有结束,公司可以使用信托账户以外的收益的一部分来偿还营运资金贷款,但信托账户中的任何收益都不会用于偿还营运资金贷款。除上述外,该等营运资金贷款(如有)的条款尚未确定,亦不存在与该等贷款有关的书面协议。营运资金贷款将在企业合并完成后无息偿还,或由贷款人自行决定最高可达#美元。
13
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
赞助商承诺
2021年8月9日,赞助商承诺向该公司提供总计$
注:7.承诺
登记和股东权利
根据于2021年3月3日订立的登记及股东权利协议,方正股份、私人配售认股权证及在转换营运资金贷款时可能发行的认股权证,以及任何可因行使私人配售认股权证而发行的A类普通股及任何A类普通股及认股权证(及相关A类普通股)的持有人,均有权享有登记权利,要求本公司登记该等证券以供转售(就方正股份而言,只有在转换为A类股份后方可转售)。这些证券的持有者有权弥补
承销协议
承销商有权获得#美元的递延费用。
2021年4月23日,承销商额外购买了
其他承诺
该公司已经与法律顾问和财务顾问签订了某些协议,以支付与确定、谈判和完成企业合并相关的或有费用。根据这些协议应付的或有费用仅在业务合并成功的情况下才应支付,并反映了本公司正在考虑的类似性质交易的现行市场条款和条件。如果没有发生业务合并,本公司将不需要支付这些或有费用。不能保证公司将完成业务合并。
附注:9.股东权益
优先股-本公司获授权发行
A类普通股-本公司获授权发行
14
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
A类普通股股份
B类普通股-本公司获授权发行
除法律另有规定外,A类普通股持有人和B类普通股持有人将在提交股东表决的所有事项上作为一个类别一起投票。
B类普通股股票将在企业合并消费的同时或紧随其后自动转换为A类普通股
注10.手令
截至2021年9月30日,有
根据认股权证的行使,公司将没有义务交付任何A类普通股,也将没有义务解决认股权证的行使,除非根据证券法关于认股权证相关的A类普通股的注册声明届时生效,并且相关招股说明书是有效的,但公司必须履行其注册义务,或者获得有效的注册豁免。认股权证将不会被行使,本公司将没有义务在认股权证行使时发行A类普通股,除非认股权证行使时可发行的A类普通股已根据权证注册持有人居住国的证券法律登记、符合资格或被视为豁免。
15
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
本公司已同意在切实可行的范围内尽快,但在任何情况下不得晚于
在企业合并结束后的第二个工作日,它将尽其商业上合理的努力,向美国证券交易委员会提交一份根据证券法的注册声明,以便根据证券法,在行使认股权证后可发行的A类普通股注册。本公司将根据认股权证协议的规定,尽其最大努力使其生效,并维持该等登记声明及与之相关的现行招股说明书的效力,直至认股权证期满为止。如因行使认股权证而可发行的A类普通股股份的登记声明,在第六十( Th)企业合并结束后的营业日,权证持有人可根据证券法第3(A)(9)条或另一项豁免以“无现金基础”行使认股权证,直至有有效的注册书或在本公司未能维持有效的注册书的任何期间内,权证持有人可根据证券法第3(A)(9)条或另一项豁免,以“无现金基础”行使认股权证,直至有有效的注册书或在本公司未能维持有效的注册书的任何期间内。尽管如上所述,如果A类普通股在行使认股权证时没有在国家证券交易所上市,以致符合证券法第18(B)(1)条规定的“担保证券”的定义,公司可以根据证券法第3(A)(9)条的规定,要求行使其认股权证的公共认股权证持有人在“无现金基础上”这样做,如果公司这样选择,公司将不需要提交或维护。在没有豁免的情况下,它将尽最大努力根据适用的蓝天法律对股票进行登记或资格认定。一旦认股权证可行使,本公司可赎回尚未赎回的认股权证:
● | 全部而非部分; |
● | 以……的价格$ |
● | 不少于 |
● | 当且仅当报告的A类普通股的最后销售价格等于或超过$ |
如果认股权证可由本公司赎回,即使本公司无法根据所有适用的州证券法登记标的证券或使其符合出售资格,本公司仍可行使其赎回权。
如果公司要求赎回公开认股权证,管理层将有权要求任何希望行使公开认股权证的持有人按照认股权证协议的规定,在“无现金的基础上”行使公开认股权证。行使公开认股权证时可发行的A类普通股的行权价格和股票数量在某些情况下可能会调整,包括股票分红或资本重组、重组、合并或合并。然而,除下文所述外,公开认股权证将不会因A类普通股的发行价格低于其行使价而作出调整。此外,在任何情况下,本公司均不会被要求以现金净额结算公开认股权证。如果本公司无法在合并期内完成业务合并,并且本公司清算了信托账户中持有的资金,则公开认股权证持有人将不会收到与其公开认股权证相关的任何此类资金,也不会从信托账户以外持有的公司资产中获得与此类公开认股权证相关的任何分派。因此,公开认股权证可能会到期变得一文不值。
此外,如果(X)公司以低于$的发行价或实际发行价发行额外的A类普通股或与股权挂钩的证券,用于与企业合并的结束相关的融资目的,则(X)公司将以低于美元的发行价或实际发行价发行与企业合并相关的额外A类普通股或股权挂钩证券
16
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
美分)等于
截至2021年9月30日,有
注11.公允价值计量
本公司遵循ASC 820的指引,在每个报告期重新计量并按公允价值报告的金融资产和负债,以及至少每年按公允价值重新计量和报告的非金融资产和负债。
本公司金融资产和负债的公允价值反映管理层对本公司在计量日在市场参与者之间有序交易中因出售资产而收到的金额或因转移负债而支付的金额的估计。在计量其资产和负债的公允价值时,本公司力求最大限度地利用可观察到的投入(从独立来源获得的市场数据),最大限度地减少使用不可观察到的投入(关于市场参与者将如何为资产和负债定价的内部假设)。以下公允价值层次结构用于根据可观察到的投入和不可观察到的投入对资产和负债进行分类,以便对资产和负债进行估值:
1级: | 相同资产或负债在活跃市场上的报价。资产或负债的活跃市场是指资产或负债的交易发生的频率和数量足以持续提供定价信息的市场。 |
第2级: | 1级输入以外的其他可观察输入。第二级投入的例子包括活跃市场中类似资产或负债的报价以及非活跃市场中相同资产或负债的报价。 |
第3级: | 基于我们对市场参与者将在资产或负债定价中使用的假设的评估,无法观察到的输入。 |
截至2021年9月30日,信托账户中持有的资产包括#美元。
下表列出了公司在2021年9月30日按公允价值经常性计量的资产和负债的信息,并显示了公司用来确定此类公允价值的估值投入的公允价值等级:
描述 |
| 水平 |
| 2021年9月30日 | |
资产: |
|
|
|
| |
信托账户持有的有价证券 |
| 1 | $ | | |
负债: |
|
|
| ||
认股权证法律责任-公开认股权证 | 1 | | |||
认股权证责任-私募认股权证 |
| 3 | |
17
目录
大西洋海岸收购公司。
简明财务报表附注
2021年9月30日
(未经审计)
这些认股权证根据美国会计准则815-40作为负债入账,并在随附的简明资产负债表上作为认股权证负债列示。认股权证负债在开始时按公允价值计量,并按经常性基础计量,公允价值变动在简明经营报表中认股权证负债的公允价值变动中列示。
私募认股权证最初使用修正的布莱克·斯科尔斯期权定价模型进行估值,该模型被认为是3级公允价值计量。修正的Black Scholes模型在确定私募认股权证公允价值时使用的主要不可观测输入是普通股的预期波动率。截至首次公开发行(IPO)日的预期波动率是根据可比的、没有确定目标的“空白支票”公司的可观察到的公开认股权证定价得出的。截至随后估值日期的预期波动率是从该公司自己的公共认股权证定价中隐含的。在没有可见交易价格的期间,采用与计量私募认股权证公允价值所用的预期波动率相同的预期波动率,采用蒙特卡罗模拟方法估计公募认股权证的公允价值。于公开认股权证从单位中分离后的期间内,公开认股权证价格的收市价被用作于每个相关日期的公允价值。由于在活跃的市场中使用可观察到的市场报价,从单位中分离公有权证后对公募认股权证的计量被归类为第一级。
下表列出了三级认股权证负债的公允价值变化:
| 私募配售 |
| 公众 |
| 认股权证负债 | ||||
截至2021年1月1日的公允价值 | $ | — | $ | — | $ | — | |||
2021年3月8日的初步测量 |
| | | | |||||
初始计量超额配售 | | | | ||||||
公允价值变动 | ( | — | ( | ||||||
转移到1级 | — | ( | ( | ||||||
截至2021年9月30日的公允价值 | $ | | $ | — | $ | |
进出第1、2和3级的转账在发生估值技术或方法变化的报告期开始时确认。截至二零二一年九月三十日止九个月内,由第三级计量转为第一级公允价值计量的认股权证的估计公允价值为$。
注12.后续事件
该公司对资产负债表日之后至简明财务报表发布之日发生的后续事件和交易进行了评估。根据这项检讨,应注意的是,本公司调整了与赞助商的现有协议,以便在需要增加流动资金时,以营运资金贷款的形式提供额外资金。这项日期为2021年8月9日的协议于2021年11月11日进行了修订,以反映如果该公司进行业务合并并启动去SPAC程序,弥补预期期末现金流估计赤字的承诺增加。
18
目录
第二项:管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
本报告(“季度报告”)中提及的“我们”、“我们”或“公司”指的是大西洋海岸收购公司,提及的“管理层”或“管理团队”指的是我们的高级管理人员和董事,提及的“赞助商”指的是大西洋海岸收购管理有限责任公司(Atlantic Coastal Acquisition Management LLC)。以下对公司财务状况和经营结果的讨论和分析应与本季度报告中其他地方的财务报表及其注释一起阅读。下文讨论和分析中包含的某些信息包括涉及风险和不确定性的前瞻性陈述。
关于前瞻性陈述的特别说明
本季度报告包括1933年“证券法”第27A节和“交易法”第21E节所指的“前瞻性陈述”。这些陈述不是历史事实,涉及风险和不确定因素,可能导致实际结果与预期和预测的结果大不相同。除本10-Q表格中包含的历史事实陈述外,包括但不限于本“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中有关拟议业务合并(定义如下)的完成情况、公司的财务状况、业务战略以及未来经营的管理计划和目标的陈述,均为前瞻性陈述。诸如“预期”、“相信”、“预期”、“打算”、“估计”、“寻求”等词汇以及类似的词汇和表达都是为了识别此类前瞻性陈述。这些前瞻性陈述与未来事件或未来业绩有关,但反映了管理层基于现有信息的当前信念。许多因素可能导致实际事件、业绩或结果与前瞻性陈述中讨论的事件、业绩和结果大不相同,包括拟议的业务合并的条件未得到满足。有关识别可能导致实际结果与前瞻性陈述中预期的结果大不相同的重要因素的信息, 请参阅公司向美国证券交易委员会(SEC)提交的首次公开募股(IPO)最终招股说明书中的风险因素部分,以及“第1A项”标题下描述的那些因素。风险因素。“该公司的证券备案文件可在美国证券交易委员会网站的埃德加板块查阅,网址为www.sec.gov。除非适用的证券法明确要求,否则公司不会因为新信息、未来事件或其他原因而更新或修改任何前瞻性陈述,也不承担任何义务。
本管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析进行了修改和重述,以使我们截至2021年3月31日和2021年6月30日的财务报表重述生效。管理层在其历史财务报表中发现了一些错误,在首次公开募股(IPO)结束时,我们对我们的A类普通股进行了不恰当的估值,可能会进行赎回。我们之前确定可能赎回的A类普通股相当于A类普通股每股10.00美元的赎回价值,同时还考虑到赎回不能导致有形资产净额低于5,000,001美元。管理层决定,在首次公开募股期间发行的A类普通股可以赎回或可赎回,这取决于公司认为不在公司控制范围之外的未来事件的发生。因此,管理层得出结论,赎回价值应包括所有可能赎回的A类普通股,导致可能赎回的A类普通股与其赎回价值相等。因此,管理层注意到与临时股本和永久股本有关的重新分类错误。这导致对A类普通股的初始账面价值进行重述,但可能需要赎回,抵销记录为额外实缴资本(在可用范围内)、累计赤字和A类普通股。
概述
我们是一家根据特拉华州法律于2020年12月7日成立的空白支票公司,目的是与一家或多家企业进行合并、资本股票交换、资产收购、股票购买、重组或类似的业务合并。我们打算使用首次公开发行(IPO)和出售私募认股权证所得的现金、我们的股本、债务或现金、股票和债务的组合来实现我们的业务合并。
我们预计,在执行收购计划的过程中,我们将继续招致巨额成本。我们不能向您保证我们完成业务合并的计划会成功。
经营成果
到目前为止,我们既没有从事任何业务,也没有创造任何收入。截至2021年9月30日,我们唯一的活动是组织活动,即为首次公开募股(IPO)做准备所必需的活动,如下所述,并确定目标公司
19
目录
进行业务合并。在我们的业务合并完成之前,我们预计不会产生任何营业收入。我们以信托账户中持有的有价证券的利息股息的形式产生营业外收入。作为一家上市公司,我们会产生费用(法律、财务报告、会计和审计合规),以及尽职调查和交易费用。
截至2021年9月30日的三个月,我们的净收益为4,225,681美元,其中包括5857,667美元的权证负债公允价值变化和4,440美元的信托账户持有的有价证券所赚取的股息,与1,636,426美元的运营成本相抵。
截至2021年9月30日的9个月,我们净亏损228,214美元,其中包括运营成本3,567,291美元,被权证负债公允价值变化3,322,667美元和信托账户持有的有价证券赚取的利息16,410美元所抵消。
流动性与资本资源
2021年3月8日,我们以每单位10.00美元的价格完成了3000万个单位的首次公开募股,产生了3亿美元的毛收入。在首次公开发售结束的同时,我们完成向保荐人出售5,466,667份私募认股权证,每份私募认股权证的价格为1.50美元,产生的总收益为8,200,000美元。
在截至2021年9月30日的9个月里,运营活动中使用的现金为1,436,304美元。228,214美元的净亏损受到信托账户持有的有价证券赚取的股息16,410美元、认股权证负债的公允价值变化3,322,667美元以及与首次公开发行(IPO)相关的交易成本428,394美元的影响。营业资产和负债的净变化为业务活动提供了1702593美元的现金。
截至2021年9月30日,我们在信托账户中持有的有价证券为345,016,410美元(包括约16,000美元的利息收入),其中包括主要投资于185天或更短期限的美国国库券的共同基金。信托账户余额的利息收入可以被我们用来缴税。截至2021年9月30日,我们没有提取从信托账户赚取的任何利息。
我们打算使用信托账户中持有的几乎所有资金,包括信托账户赚取的利息(减去应付所得税)来完成我们的业务合并。只要我们的股本或债务全部或部分被用作完成我们业务合并的对价,信托账户中持有的剩余收益将用作营运资金,为目标业务的运营提供资金,进行其他收购和实施我们的增长战略。
截至2021年9月30日,我们的现金为212,592美元。我们打算将信托账户以外的资金主要用于识别和评估目标企业、对潜在目标企业进行业务尽职调查、往返潜在目标企业或其代表或所有者的办公室、厂房或类似地点、审查潜在目标企业的公司文件和重要协议,以及构建、谈判和完成业务合并。
为了弥补营运资金不足或支付与企业合并相关的交易成本,发起人或我们的某些高级管理人员和董事或他们的关联公司可以(但没有义务)根据需要借给我们资金。如果我们完成业务合并,我们将偿还这些贷款金额。如果企业合并没有结束,我们可以使用信托账户以外的营运资金的一部分来偿还贷款金额,但我们信托账户的任何收益都不会用于偿还。高达1500,000美元的此类营运资金贷款可转换为业务后合并实体的认股权证,每份认股权证的价格为1.50美元。认股权证将与私募认股权证相同。
通过目标确定过程,公司将使用这些资金支付现有应付帐款、确定和评估潜在的初始业务合并候选者、对潜在目标业务进行尽职调查、支付差旅费用、选择要合并或收购的目标业务,以及构建、谈判和完善业务合并。2021年8月9日,赞助商签署了一份承诺书,如果需要,将提供高达1,315,000美元的营运资金贷款。2021年11月11日,赞助商修改了2021年8月9日的承诺书,在之前提供的1,315,000美元的基础上再提供1,055,000美元的营运资金贷款。
20
目录
表外安排
2021年8月9日,赞助商承诺在2022年9月30日之前向该公司提供总计131.5万美元的贷款。这些贷款如果发放,将是无利息、无担保的,并将在完成初始业务合并后偿还。如果公司没有完成最初的业务合并,所有借给公司的金额都将被免除,除非公司在信托账户之外有可用资金来偿还这些贷款。2021年11月11日,赞助商修改了条款承诺,在2022年11月15日之前再增加1,055,000美元的贷款,有关安排的讨论见附注12。
合同义务
我们没有任何长期债务、资本租赁义务、经营租赁义务或长期债务,除了向Atlantic Coastal Acquisition Management LLC支付每月10,000美元的办公空间、公用事业以及秘书和行政支持费用的协议。我们从2021年3月1日开始收取这些费用,并将继续每月收取这些费用,直到业务合并和我们的清算完成的较早时间。在截至2021年9月30日的3个月和9个月里,公司为这些服务产生了3万美元和7万美元的费用,其中这些费用包括在附带的2021年9月30日简明资产负债表中的应计费用中。
承销商有权获得每单位0.35美元的递延费用,或总计12,075,000美元。根据承销协议的条款,仅在公司完成业务合并的情况下,递延费用将从信托账户中持有的金额中支付给承销商。
关键会计政策
根据美国普遍接受的会计原则编制简明财务报表和相关披露,要求管理层作出估计和假设,以影响报告的资产和负债额、财务报表日期的或有资产和负债的披露,以及报告期内的收入和费用。实际结果可能与这些估计大相径庭。我们确定了以下关键会计政策:
认股权证负债
吾等根据ASC 815-40-15-7D及7F所载指引对认股权证进行会计处理,根据该指引,认股权证不符合权益处理标准,必须作为负债入账。因此,我们将权证按其公允价值归类为负债,并在每个报告期将权证调整为公允价值。这项负债在行使之前必须在每个资产负债表日重新计量,公允价值的任何变化都会在我们的经营报表中确认。私募认股权证和公开认股权证在没有可见交易价格的情况下,使用点阵模型进行估值,特别是结合Cox-Ross-Rubenstein方法的二项式点阵模型。于公开认股权证从单位中分离后的期间内,公开认股权证报价的市场价格被用作于每个相关日期的公允价值。
可能赎回的普通股
我们根据会计准则编纂(“ASC”)主题480“区分负债与权益”中的指导,对可能进行转换的普通股进行会计核算。强制赎回的普通股被归类为负债工具,并按公允价值计量。有条件可赎回普通股(包括具有赎回权的普通股,这些普通股的赎回权要么在持有人的控制范围内,要么在不确定事件发生时在我们完全无法控制的情况下进行赎回)被归类为临时股权。在所有其他时间,普通股被归类为股东权益。我们的A类普通股具有某些赎回权,这些赎回权被认为不在我们的控制范围之内,并受到未来不确定事件发生的影响。因此,可能需要赎回的A类普通股以赎回价值作为临时股本列示,不在我们浓缩资产负债表的股东权益部分。
每股普通股净(亏损)收益
每股普通股净收益(亏损)的计算方法是将净收益(亏损)除以当期已发行普通股的加权平均数。我们采用两类法计算每股普通股收益(亏损)。与之相关的吸积
21
目录
由于赎回价值接近公允价值,A类普通股的可赎回股份不计入每股普通股收益(亏损)。
最新会计准则
2020年8月,FASB发布了ASU 2020-06,以简化某些金融工具的会计处理,ASU 2020-06取消了当前要求将受益转换和现金转换功能与可转换工具分离的模式,并简化了与实体自有股权合同的股权分类有关的衍生品范围例外指南。新标准还对可转换债务和独立工具引入了额外的披露,这些工具与实体的自有股本挂钩并以其结算。ASU 2020-06修订了稀释后每股收益指引,包括要求所有可转换工具使用IF转换方法。ASU 2020-06将于2022年1月1日生效,应在全面或修改的追溯基础上实施,并允许从2021年1月1日开始提前采用。该公司目前正在评估ASU 2020-06年度对其财务状况、经营业绩或现金流的影响(如果有的话)。
管理层认为,如果目前采用任何其他最近发布但尚未生效的会计准则,将不会对我们的简明财务报表产生实质性影响。
第三项关于市场风险的定量和定性披露
较小的报告公司不需要。
项目4.控制和程序
信息披露控制和程序的评估
披露控制和程序旨在确保我们在交易法报告中需要披露的信息在SEC的规则和表格中指定的时间段内被记录、处理、汇总和报告,并且这些信息被积累并传达给我们的管理层,包括我们的首席执行官和首席财务官或执行类似职能的人员,以便及时做出关于所需披露的决定。
在我们管理层(包括首席执行官和首席财务会计官)的监督和参与下,我们对截至2021年9月30日的财季末我们的披露控制和程序的有效性进行了评估,该术语在《交易法》下的规则13a-15(E)和15d-15(E)中定义。基于这一评估,我们的首席执行官和首席财务会计官得出的结论是,由于导致公司重述财务报表将所有可赎回股本工具从永久股本重新分类为临时股本的事件,在本报告涵盖的期间,存在重大弱点,我们的披露控制和程序无效。
财务报告内部控制的变化
在本Form 10-Q季度报告涵盖的2021年财季期间,我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化,这些变化对我们的财务报告内部控制产生了重大影响,或有合理的可能性对我们的财务报告内部控制产生重大影响。如上所述,管理层已发现与复杂金融工具会计相关的内部控制存在重大缺陷。鉴于发现的重大弱点和由此产生的重述,尽管我们有识别和适当应用适用会计要求的流程,但我们计划加强我们的流程,以识别和适当应用适用的会计要求,以便更好地评估和理解适用于我们财务报表的复杂会计准则的细微差别。我们目前的计划包括加强对会计文献、研究材料和文件的访问,以及加强我们的人员和我们就复杂会计应用向他们提供咨询的第三方专业人员之间的沟通。我们补救计划的内容只能随着时间的推移才能完成,我们不能保证这些举措最终会产生预期的效果。
22
目录
第二部分--其他信息
第一项:法律诉讼
无
项目1A。风险因素
可能导致我们的实际结果与本报告中的结果大不相同的因素包括我们提交给证券交易委员会的首次公开募股的最终招股说明书中描述的风险因素。此外,我们还发现了以下额外风险:
我们的权证被计入负债,我们权证的价值变化可能会对我们的财务业绩产生实质性影响。
2021年4月12日,公司财务事业部代理总监、美国证券交易委员会代理总会计师共同就特殊目的收购公司发行的权证的会计和报告考虑事项发表了题为《关于特殊目的收购公司发行的权证会计和报告考虑的工作人员声明》(《美国证券交易委员会声明》)。具体地说,证券交易委员会的声明侧重于某些和解条款和与业务合并后的某些投标报价有关的条款,这些条款与管理该公司认股权证的认股权证协议中包含的条款相似。由于美国证券交易委员会的声明,公司重新评估了认股权证的会计处理,并决定将认股权证归类为按公允价值计量的衍生负债,每个时期的公允价值变化均在收益中报告。
因此,截至2021年9月30日,我们的综合资产负债表中包括与我们认股权证中包含的嵌入式特征相关的衍生负债。ASC 815规定在每个资产负债表日重新计量此类衍生工具的公允价值,由此产生的与公允价值变动相关的非现金收益或亏损在营业报表的收益中确认。由于采用经常性公允价值计量,我们的综合财务报表和经营业绩可能会基于我们无法控制的因素按季度波动。由于经常性的公允价值计量,我们预计我们将在每个报告期确认认股权证的非现金收益或亏损,这些收益或亏损的金额可能是实质性的。
我们发现,截至2021年9月30日,我们对财务报告的内部控制存在重大缺陷。如果我们不能建立和维持有效的财务报告内部控制制度,我们可能无法及时准确地报告我们的财务业绩,这可能会对投资者对我们的信心造成不利影响,并对我们的业务和经营业绩产生重大和不利的影响。
在与我们的独立注册会计师事务所协商后,我们的管理层得出结论,截至2021年9月30日,我们对财务报告的内部控制存在重大弱点。重大缺陷是财务报告内部控制的缺陷或缺陷的组合,因此我们的年度或中期财务报表的重大错报有合理的可能性无法防止,或无法及时发现和纠正。
有效的内部控制对于我们提供可靠的财务报告和防止欺诈是必要的。我们继续评估补救实质性弱点的措施。这些补救措施可能既耗时又昂贵,而且不能保证这些举措最终会产生预期的效果。
如果我们在未来发现任何新的重大弱点,任何这种新发现的重大弱点都可能限制我们防止或发现可能导致我们年度或中期财务报表重大错报的账目或披露错误陈述的能力。在这种情况下,除了适用的证券交易所上市要求外,我们可能无法继续遵守证券法关于及时提交定期报告的要求,投资者可能会对我们的财务报告失去信心,我们的股票价格可能会因此而下跌。我们不能向您保证,我们目前已经采取的措施,或我们未来可能采取的任何措施,将足以避免未来潜在的重大弱点。
23
目录
由于我们对财务报告的内部控制存在实质性缺陷,我们可能会面临诉讼和其他风险。
由于这些重大缺陷、美国证券交易委员会提出或未来可能提出的复杂金融工具和其他事项的会计变更,我们可能面临诉讼或其他纠纷,其中可能包括援引联邦和州证券法的索赔、合同索赔或由于我们对财务报告和财务报表编制的内部控制存在重大弱点而产生的其他索赔。截至本10-Q表格日期,我们不知道有任何此类诉讼或纠纷。不过,我们不能保证将来不会出现这类诉讼或纠纷。任何此类诉讼或纠纷,无论胜诉与否,都可能对我们的业务、经营结果和财务状况或我们完成业务合并的能力产生重大不利影响。
第二项股权证券的未登记销售和所得款项的使用。
2021年3月8日,我们完成了3000万套的首次公开募股(IPO)。这些单位以每单位10元的发行价出售,总收益为3亿元。BTIG LLC担任首次公开发行的唯一簿记管理人,Academy Securities,Inc.、Loop Capital Markets LLC和Siebert Williams Shank&Co,LLC担任联席管理人。此次发行的证券是根据证券法关于表格S-1的注册声明(第333-253003号)注册的。美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)宣布注册声明于2021年3月3日生效。
在首次公开募股结束的同时,该公司完成了以私募方式向Atlantic Coastal Acquisition Management LLC以每份私募认股权证1.50美元的价格出售5,466,667份认股权证,产生了820万美元的毛收入。每个私人单位由一股普通股(“私人股”)和三分之一的可赎回认股权证(“私人认股权证”)组成。每份完整的私人认股权证可以每股11.50美元的行权价购买一股普通股。此次发行是根据“证券法”第4(A)(2)节所载的免注册规定进行的。
2021年4月23日,承销商根据超额配售选择权额外购买了4,500,000个单位(“超额配售单位”),产生了45,000,000美元的毛收入。随着超额配售单位的购买完成,该公司向保荐人额外出售了60万份私募认股权证,每份认股权证的价格为1.50美元,额外产生了90万美元的毛收入。由于承销商充分行使超额配售选择权,保荐人持有的方正股份均未被没收。
2021年4月23日,公司宣布,从2021年4月26日开始,公司单位持有人可以选择单独交易单位所包括的A类普通股和认股权证的股票。任何未分离的单位将继续在纳斯达克资本市场(“纳斯达克”)交易,交易代码为“ACAHU”。任何分离的A类普通股和认股权证的相关股票都将在纳斯达克上交易,代码分别为“ACAH”和“ACAHW”。各单位分开后,将不会发行零碎认股权证,而只会买卖整份认股权证。单位持有者需要让他们的经纪人联系公司的转让代理机构大陆股票转让与信托公司,以便将持有者单位分成A类普通股和认股权证。
私募认股权证与首次公开发售中出售的单位的认股权证相同,不同之处在于私募认股权证在企业合并完成前不得转让、转让或出售,但若干有限的例外情况除外。
在首次公开募股获得的总收益中,有3亿美元存入信托账户。
我们总共支付了6,000,000美元的现金承销折扣和佣金,12,075,000美元的递延承销费和576,104美元的与首次公开募股(IPO)相关的其他成本和支出。
有关我们首次公开招股所得款项的用途说明,请参阅本表格10-Q第I部分第2项。
第三项高级证券违约
无
第294项矿山安全信息披露
无
项目5.其他信息
无
24
目录
项目6.展品
以下证物作为10-Q表格季度报告的一部分存档,或通过引用并入本季度报告中。
不是的。 |
| 展品说明 |
31.1* | 根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302条通过的《证券交易法》第13a-14(A)条对主要行政人员的认证 | |
31.2* | 根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条通过的证券交易法第13a-14(A)条对首席财务官的认证 | |
32.1* | 依据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906条通过的《美国法典》第18编第1350条对主要行政官员的认证 | |
32.2* | 根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906条通过的美国法典第18编第1350条对首席财务官的证明 | |
101.INS | 内联XBRL实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中,因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。 | |
101.SCH | 内联XBRL分类扩展架构文档。 | |
101.CAL | 内联XBRL分类扩展计算链接库文档。 | |
101.DEF | 内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档。 | |
101.LAB | 内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档。 | |
101.PRE | 内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档。 | |
104 | 封面交互数据文件(嵌入在内联XBRL文档中,并包含在附件中)。 |
* | 谨此提交。 |
25
目录
签名
根据“交易法”的要求,注册人促使本报告由正式授权的以下签名者代表其签署。
大西洋海岸收购公司。 | ||
日期:2021年11月15日 | 由以下人员提供: | /s/沙赫拉布·艾哈迈德 |
姓名: | 沙赫拉布·艾哈迈德 | |
标题: | 首席执行官 | |
(首席行政主任) | ||
日期:2021年11月15日 | 由以下人员提供: | /s/罗纳德·C·沃灵顿(Ronald C.Warrington) |
姓名: | 罗纳德·C·沃灵顿 | |
标题: | 首席财务官 | |
(首席财务会计官) |
26