美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
表格
在截至本季度末的季度内
或
由_至_的过渡期
委托文件编号:
(注册人的确切姓名载于其章程)
| |
(注册成立或组织的州或其他司法管辖区) | (国际税务局雇主识别号码) |
加利福尼亚州巴伦西亚西哈里森公园大道28040号 | |
(主要行政办公室地址) | (邮政编码) |
(661) 257-6060
(注册人电话号码,包括区号)
根据该法第12(B)条登记的证券:
每节课的标题 | 交易代码 | 注册的每个交易所的名称 |
| | |
用复选标记表示注册人(1)是否已在过去12个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短时间内)提交了1934年《证券交易法》第13条或第15(D)条要求提交的所有报告,以及(2)在过去90天内一直符合此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T法规第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申请者、加速申请者、非加速申请者、较小的报告公司还是新兴的成长型公司。见“交易法”第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件服务器☐ | 加速文件服务器☐ |
| 规模较小的报告公司 |
新兴成长型公司 |
如果是新兴成长型公司,用勾号表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。是。
注明截至最后实际可行日期发行人所属各类普通股的流通股数量:
普通股类别 | 未偿还日期为2021年10月31日 |
甲类 | |
B类 | |
包含TAITRON组件 |
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索引 |
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页面 |
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第一部分-财务信息 |
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第1项。 |
财务报表(未经审计) |
|
简明综合资产负债表 |
1 |
|
简明合并经营报表和全面收益表 |
2 |
|
股东权益简明合并报表 |
3 |
|
现金流量表简明合并报表 |
4 |
|
简明合并财务报表附注 |
5 |
|
第二项。 |
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 |
9 |
第三项。 |
关于市场风险的定量和定性披露 |
12 |
第四项。 |
管制和程序 |
12 |
|
||
第二部分-其他资料 |
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第1项。 |
法律程序 |
13 |
第1A项。 |
风险因素 |
13 |
第二项。 |
未登记的股权证券销售和收益的使用 |
13 |
第三项。 |
高级证券违约 |
13 |
第四项。 |
煤矿安全信息披露 |
13 |
第五项。 |
其他信息 |
13 |
第6项 |
陈列品 |
14 |
签名 |
15 |
第一部分-财务信息
项目1.财务报表(未经审计)
包含TAITRON组件
简明综合资产负债表
9月30日, |
十二月三十一日, |
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2021 |
2020 |
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资产 |
(未经审计) |
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流动资产: |
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现金和现金等价物 |
$ | $ | ||||||
应收账款,减去$的备用金 |
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短期投资(附注2) |
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库存,减去报废准备金#美元 |
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预付费用和其他流动资产 |
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流动资产总额 |
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财产和设备,净值 |
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其他资产(附注4) |
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总资产 |
$ | $ | ||||||
负债和权益 |
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流动负债: |
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应付帐款 |
$ | $ | ||||||
应计负债 |
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流动负债总额 |
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长期债务(附注5) |
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总负债 |
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承担和或有事项(附注7) |
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股本: |
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股东权益: |
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优先股,$ |
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A类普通股,$ |
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B类普通股,$ * |
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额外实收资本 |
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累计其他综合收益 |
( |
) | ( |
) | ||||
留存收益 |
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总股本 |
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负债和权益总额 |
$ | $ |
见简明综合财务报表附注(未经审计)。
包含TAITRON组件
简明合并经营报表和全面收益表
截至9月30日的三个月, |
截至9月30日的9个月, |
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2021 |
2020 |
2021 |
2020 |
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(未经审计) |
(未经审计) |
(未经审计) |
(未经审计) |
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产品净收入 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
产品销售成本 |
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毛利 |
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销售、一般和行政费用 |
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营业收入 |
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利息收入,净额 |
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其他(费用)收入,净额 |
( |
) | ||||||||||||||
所得税前收入 |
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所得税拨备 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
净收入 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
每股净收益:基本 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
稀释 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
加权平均已发行普通股:基本 |
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稀释 |
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宣布的每股普通股现金股息 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
净收入 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
其他全面收入: |
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外币折算调整 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||||
综合收益 |
$ | $ | $ | $ |
见简明综合财务报表附注(未经审计)。
包含TAITRON组件
股东权益简明合并报表
累计 |
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普通股 |
其他内容 |
其他 |
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甲类 |
B类 |
实缴 |
全面 |
留用 |
非控制性 |
总计 |
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股票 |
金额 |
股票 |
金额 |
资本 |
收益(亏损) |
收益 |
Subs的权益 |
权益 |
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截至2021年3月31日、2021年6月30日和2021年9月30日的三个月(未经审计) |
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2020年12月31日的余额 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | - | $ | ||||||||||||||||||||||||||
合并净收入 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
其他综合损失 |
- | - | - | - | - | ( |
) | - | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬摊销 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
现金股利 |
- | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
2021年3月31日的余额 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | - | $ | ||||||||||||||||||||||||||
合并净收入 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
其他综合损失 |
- | - | - | - | - | ( |
) | - | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
行权股票期权 |
- | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬摊销 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
现金股利 |
- | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
2021年6月30日的余额 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | - | $ | ||||||||||||||||||||||||||
合并净收入 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
其他综合损失 |
- | - | - | - | - | ( |
) | - | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
行权股票期权 |
- | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬摊销 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
现金股利 |
- | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
2021年9月30日的余额 |
$ | $ | $ | $ | ( |
) | $ | $ | - | $ |
截至2020年3月31日、2020年6月30日和2020年9月30日的三个月(未经审计) |
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2019年12月31日的余额 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||||
合并净收入 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
行权股票期权 |
- | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬摊销 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
现金股利 |
- | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
2020年3月31日的余额 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||||
合并净收入 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
其他综合损失 |
- | - | - | - | - | ( |
) | - | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
行权股票期权 |
- | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬摊销 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
现金股利 |
- | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
2020年6月30日的余额 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||||||||||||
合并净收入 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
基于股票的薪酬摊销 |
- | - | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||
现金股利 |
- | - | - | - | - | - | ( |
) | - | ( |
) | |||||||||||||||||||||||||
2020年9月30日的余额 |
$ | $ | $ | $ | $ | $ | $ |
见简明综合财务报表附注(未经审计)。
包含TAITRON组件
现金流量表简明合并报表
截至9月30日的9个月, |
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2021 |
2020 |
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(未经审计) |
(未经审计) |
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经营活动: |
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净收入 |
$ | $ | ||||||
将净收入与经营活动提供的净现金进行调整: |
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折旧及摊销 |
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销售退回和坏账准备 |
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基于股票的薪酬 |
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免除购买力平价贷款 |
( |
) | ||||||
资产负债变动情况: |
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应收账款 |
( |
) | ||||||
盘存 |
( |
) | ||||||
预付费用和其他流动资产 |
( |
) | ( |
) | ||||
应付帐款 |
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应计负债 |
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所有其他经营活动 |
( |
) | ||||||
调整总额 |
( |
) | ||||||
经营活动提供的净现金 |
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投资活动: |
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购置财产和设备 |
( |
) | ( |
) | ||||
购买短期投资 |
( |
) | ||||||
用于投资活动的净现金 |
( |
) | ( |
) | ||||
融资活动: |
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购买力平价贷款的收益 |
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股息支付 |
( |
) | ( |
) | ||||
行使股票期权所得收益 |
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用于融资活动的现金净额 |
( |
) | ( |
) | ||||
汇率对现金的影响 |
( |
) | ( |
) | ||||
现金及现金等价物净增加情况 |
( |
) | ||||||
期初现金和现金等价物 |
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期末现金和现金等价物 |
$ | $ | ||||||
现金流量信息的补充披露: |
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支付利息的现金 |
$ | $ | ||||||
缴纳所得税的现金,净额 |
$ | $ | ||||||
非现金融资活动的补充披露: |
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2021年6月4日,PPP贷款被SBA全额免除 |
$ | $ |
见简明综合财务报表附注(未经审计)。
包含TAITRON组件
简明合并财务报表附注(未经审计)
1-重要会计政策摘要
业务概述
我们主要是原始设计和制造(“ODM”)电子元件(“ODM元件”)的供应商,产品范围从分立半导体到小型电子设备。我们的产品包括增值工程和交钥匙解决方案,专注于为合同电子制造商(“CEM”)和原始设备制造商(“OEM”)提供用于其多年交钥匙项目(“ODM项目”)的ODM产品。我们还经销名牌电子元器件,手头有大量库存。我们是在加利福尼亚州注册成立的,最初成立于1989年。我们在台湾和中国保持着分别成立于1996年和2005年的部门。
陈述的基础
未经审计的简明综合中期财务报表包括本公司及所有全资子公司的账目。所有重要的公司间账户和交易都已在合并中取消。
该等未经审核简明综合财务报表乃根据美国公认的中期财务资料会计原则(“GAAP”)及表格10-Q及S-X规则第8条的指示编制。因此,它们不包括GAAP要求的完整财务报表的所有信息和脚注。管理层认为,在本10-Q表格季度报告中,包括了所有正常的经常性调整,并认为这些调整是公平展示其中期财务状况和经营成果所必需的。中期的经营业绩不一定代表全年的财务业绩。这些未经审计的简明综合财务报表应与本公司截至2020年12月31日的10-K表格年度报告中包括的经审计综合财务报表及其附注一并阅读。在编制该等财务报表时,管理层须作出估计和假设,以影响截至简明合并财务报表日期的资产和负债报告金额,以及报告期内的收入和费用报告金额。实际结果可能与这些估计不同。公司简明综合财务报表中包含的重大估计和假设涉及销售退货、坏账、库存储备、应计负债和递延所得税的准备。
风险和不确定性
2020年,新冠肺炎的传播在美国和国际市场造成了重大波动。与新冠肺炎相关的业务中断的广度和持续时间以及它对美国和国际经济的影响存在重大不确定性,因此,我们无法确定它是否会对我们的运营和现金流产生实质性影响。
新会计公告
2019年12月,财务会计准则委员会(FASB)发布了《会计准则更新(ASU)2019-12》,简化所得税的核算“。该声明删除了ASC主题740中一般原则的某些例外,从而简化了所得税的会计处理。所得税“。该宣言还通过澄清和修改现有指南,改进了公认会计准则在740专题其他领域的一致应用和简化。ASU 2019-12从2021财年第一季度开始对我们有效,允许提前采用。采用这一指导方针并未对我们的合并财务报表产生实质性影响。
2020年10月,FASB发布了ASU第2020-10号编撰方面的改进,对美国GAAP进行渐进式改进,并处理利益相关者的建议,其中包括澄清在财务报表中提供比较信息的要求延伸到相应的披露部分。此更新中的修订从2021财年开始对我们生效,允许提前采用。本次更新中的修订应追溯适用,并在包括通过日期在内的期间开始时应用。通过本次更新中的修订并未对我们的综合财务状况和经营结果产生实质性影响。
收入确认
收入在基础产品控制权转移到客户手中时确认。履行我们的履约义务发生在产品控制权从我们的设施或直接从供应商转移到客户的时候。我们认为客户采购订单是与客户签订的合同。所有收入都来自与客户的合同。
在确定交易价格时,我们评估价格是否需要退款或调整,以确定我们预期收到的净对价。
政府当局对创收交易评估的税款不包括在收入中。
在产品控制权转移到客户手中之后,与出站运费相关的运输和搬运成本被计入履行成本,并计入销售产品的成本。
根据我们与客户合同的性质以及这些合同中我们的履约义务,截至2021年9月30日和2020年12月31日,我们没有合同资产或负债。
产品性质
我们主要是原始设计和制造(“ODM”)产品的供应商,这些产品包括增值工程和交钥匙解决方案。以下是我们产生收入的主要产品线的描述:
ODM项目-我们为原始设备制造商(“OEM”)和电子代工制造商(“CEM”)的多年交钥匙项目定制小型设备,并在特定行业销售,如:野生动物饲喂器、直流电机定时器、公共路灯控制器和电池充电器。
ODM元器件-我们的自有标签电子元器件。
经销元器件-我们的名牌电子元器件。
收入分解
在下表中,收入按主要地理市场、主要产品线和收入确认时间分类。
截至9月30日的三个月, |
截至9月30日的9个月, |
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2021 |
2020 |
2021 |
2020 |
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主要地理市场: |
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美国 |
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亚洲 |
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其他 |
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主要产品线: |
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ODM项目 |
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ODM组件 |
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分布组件 |
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收入确认时间: |
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在某个时间点传输的产品 |
$ | $ | $ | $ |
2-短期投资
短期投资主要由美国有价证券组成,根据证券的性质及其在当前业务中的可获得性被归类为短期投资。计量以公允价值为基础,并在其他收入/(费用)净额中确认损益。
3-库存
存货主要由持有以供转售的产品组成,以成本(采用先进先出法确定)和可变现净值中较低者入账。我们的存货余额为$。
4-其他资产
证券投资-Zowie Technology |
其他 |
其他资产合计 |
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2020年12月31日的余额 |
$ | $ | $ | |||||||||
其他变化 |
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2021年9月30日的余额 |
$ | $ | $ |
我们的美元
5-长期债务
2020年4月27日,我们收到了一笔为数美元的贷款。
2021年6月4日,小企业管理局批准了全额贷款减免。
以6股为基础的薪酬
发放给员工的股票期权会计根据授予日的公允价值衡量员工获得的服务成本,以换取股权工具的授予。这笔费用是在要求员工提供服务以换取奖励的期间确认的。购买A类普通股的未偿还期权(“期权”)
股份数量 |
加权平均行权价 |
加权平均年限剩余合同期 |
聚合内在价值 |
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在2020年12月31日未偿还 |
$ | $ | ||||||||||||||
**助学金 |
- | |||||||||||||||
我行使了权力。 |
( |
) | - | |||||||||||||
截至2021年9月30日未偿还 |
$ | $ | ||||||||||||||
可于2021年9月30日行使 |
$ | $ |
于2021年9月30日,个别未偿还加权平均行使价格的幅度为$。
7-承付款和或有事项
库存采购
向供应商购买库存的未偿还承诺总额约为$
第二项:管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析。
以下讨论应与本季度报告(Form 10-Q)第1部分第1项中的简明综合财务报表(包括相关附注)以及我们截至2020年12月31日年度Form 10-K的最新年度报告一起阅读。
本文件包含1933年证券法第27A条所指的前瞻性陈述,该条款经修订(“证券法”),以及经修订的1934年“证券交易法”第21E条(“《交易所法案》”)关于公司的财务状况、经营业绩和业务。前瞻性陈述通常由以下词语或短语表示“相信,” “期望,” “项目,” “估计,” “期待,” “很可能会导致”或类似的表达方式。我们想提醒读者,所有前瞻性陈述都必须是投机性的,不要过度依赖前瞻性陈述,这些前瞻性陈述仅在作出之日发表。我们想提醒读者,实际结果可能会因各种风险和不确定性而变化,包括我们提交给证券交易委员会的截止到2020年12月31日的10-K表格年度报告和其他报告中所描述的风险。在提交给美国证券交易委员会的报告中,我们希望提醒读者,实际结果可能会因各种风险和不确定性而变化,包括我们提交给美国证券交易委员会的10-K表格年度报告和其他报告中描述的风险。除法律另有规定外,我们不承担更新前瞻性陈述的义务。
除文意另有所指外,所提及的“泰特龙”、“公司”、“我们”、“我们”和“我们”是指泰特龙组件有限公司及其全资拥有和控股的子公司或部门。
关键会计政策和估算
估计的使用-管理层根据美国公认的会计原则,对资产和负债的报告以及或有资产和负债的披露进行了大量估计和假设,以编制我们的简明综合财务报表。这些估计对我们的估值和储备账户有重大影响,这些账户涉及销售退回准备、坏账、库存储备、应计负债和递延所得税。实际结果可能与这些估计不同。
收入确认-收入在产品发货时确认,这是发生合法所有权转让并将产品控制权转移给客户的时候。销售津贴和客户退货准备金是根据历史经验和我们对未来退货的估计而建立的。截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月的销售回报分别为1,000美元和0美元,截至2021年和2020年9月30日的9个月的销售回报分别为1,000美元和5,000美元。2021年9月30日和2020年12月31日的销售退货和坏账准备总计7000美元。
存货-主要由持有以供转售的产品组成的存货,以成本(采用先进先出法确定)和可变现净值中较低者入账。截至2021年9月30日和2020年12月31日,我们的库存余额分别为3948,000美元和3,518,000美元,扣除估值津贴后的净额分别为4,848,000美元和4,759,000美元。我们对库存进行评估,以确定过剩、高成本、移动缓慢或其他因素,使库存在正常利润率下无法销售。由于大量交易以及管理和维护大量产品库存的复杂性,对库存成本的调整进行了估计。如果我们对未来需求的假设发生变化,或者市场状况不如预期,可能需要额外减记库存。在任何情况下,实际金额都可能与估计的不同。
概述
我们主要致力于为我们的OEM和CEM客户的多年交钥匙项目提供ODM产品(定制的小型设备)。我们还经销ODM元器件(自有品牌的电子元器件)和品牌电子元器件。
我们的核心战略已经转向主要关注利润率更高的ODM项目,这些项目需要为特定应用而设计的定制产品给OEM客户,而不是积极营销我们的超市战略,即保持大量的电子元件,以便立即从库存中的可用库存来满足客户订单。因此,我们预计我们的零部件库存将更被动地通过我们的互联网销售门户网站在网上进行营销和分发,以便清仓,但由于通常归因于在线购物的定价压力,价格可能会更低。
根据公认的会计原则,我们在2021年9月30日的精简合并财务报表中将存货归类为流动资产,约占流动资产的32%,占总资产的25%。然而,如果要求立即清算全部或很大一部分库存,库存就不会像包括在流动资产或分类为流动资产的其他项目(如现金)那样容易出售或流动。我们不能保证分立半导体市场的需求会增加,市场状况会改善。因此,我们的存货账面价值有可能进一步下降。
我们的毛利率受到许多因素的影响,包括产品需求、美元的相对强势、库存储备拨备、我们以优惠价格购买库存的能力以及我们的销售产品组合。
经营成果
重大风险和不确定性
请参阅我们提交给美国证券交易委员会(SEC)的截至2020年12月31日的10-K表格年度报告中包含的风险因素,以及本季度报告第二部分第1A项中关于新冠肺炎疫情影响的其他风险因素。
2021年第三季度与2020年相比。
2021年第三季度的净销售额总计2485,000美元,而2020年同期为1,991,000美元,比去年同期增加了494,000美元,增幅为24.8%。这一增长主要是由ODM项目销售量的增加推动的。
2021年第三季度毛利润为117.8万美元,而2020年同期为96.7万美元,2021年第三季度毛利率占净销售额的比例为47.4%,而2020年同期为48.6%。
2021年第三季度的销售、一般和行政费用总计46.7万美元,而2020年同期为54.2万美元。75000美元的减少主要是由贸易佣金和专业费用推动的。
2021年第三季度扣除其他费用后的其他收入为(38,000美元),而2020年同期为12,000美元,主要来自我们在中国上海的投资变化和多余办公空间的收入。减少的50000美元主要来自投资损失。
2021年第三季度和2020年的所得税拨备为1,000美元,因为我们预计截至2021年12月31日的一年不会有大量的应税收入。
2021年第三季度净收入为67.8万美元,而2020年同期为44.3万美元,由于上述原因增加了23.5万美元。
截至2021年9月30日的9个月与截至2020年9月30日的9个月.
截至2021年9月30日的9个月,净销售额为6,374,000美元,而2020年同期为4,766,000美元,比去年同期增加1,608,000美元,增幅为33.7%。这一增长是由ODM项目销售量增加推动的。
截至2021年9月30日的9个月的毛利润为2,969,000美元,而2020年同期为2,257,000美元,截至2021年9月30日的9个月的毛利率占净销售额的比例约为46.6%,2020年的毛利率约为47.4%。
截至2021年9月30日的9个月,销售、一般和行政费用总计1,527,000美元,而2020年同期为1,659,000美元,比去年同期减少132,000美元。减少13.2万美元的主要原因是工资和人事相关费用、贸易佣金和专业费用下降。
在截至2021年9月30日的9个月中,扣除其他费用的其他收入为151,000美元,而2020年同期为29,000美元。其他收入主要来自我们中国上海办事处多余办公空间的租金收入。增加的12.2万美元主要来自购买力平价贷款减免16.3万美元。
截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月,所得税拨备为3000美元,因为我们预计截至2021年12月31日的一年不会有大量应税收入。
截至2021年9月30日的9个月,净收入为160.5万美元,而2020年同期为65.2万美元,由于上述原因,净收入减少了95.3万美元。
流动性与资本资源
从历史上看,我们通过运营产生的现金、短期商业贷款、附属关联方本票和发行股权证券来满足我们的流动性要求。
截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月,经营活动提供的现金流分别为1,423,000美元和1,467,000美元。与上一时期相比,业务部门提供的现金流量减少44000美元,原因是经营资产和负债与上一时期相比发生变化,主要是应收账款、存货和应付账款。
截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月,用于投资活动的现金流分别为1,439,000美元和13,000美元。与上期相比,用于投资的现金流增加了1426000美元,原因是购买了短期投资(见附注2)。
截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月,用于融资活动的现金流分别为64.5万美元和38.5万美元。与上期相比增加260,000美元,主要原因是贷款收益(见附注5)和现金股息支付增加94,000美元。现金股息的增加是基于我们于2020年11月1日宣布,我们的季度现金股息从每股0.035美元增加到每股0.04美元,增幅为14.3%。
我们相信,运营产生的资金、现有现金余额、短期投资以及(如有必要)关联方短期贷款,可能足以满足我们在可预见的未来的营运资本和资本支出需求。如果这些资金不够用,我们可以在应收账款上获得新的资产贷款来源,或者发行债务或股权证券。否则,我们可能需要清算资产以产生必要的营运资金。
存货包括在内,并归类为流动资产。截至2021年9月30日,库存约占流动资产的31.7%,占总资产的25.1%。但是,库存可能需要一(1)年以上的时间才能周转,因此很可能在此时间范围内无法销售。因此,库存不会像流动资产中包括的其他项目(如现金)那样容易出售或流动。
表外安排
截至2021年9月30日,我们没有表外安排。
第三项关于市场风险的定量和定性披露。-不适用。
项目4.控制和程序
信息披露控制和程序的评估
我们的管理层已根据1934年证券交易法(下称“交易法”)第13a-15(B)条,在我们的主要高管和主要财务官的监督下,在本报告所述期间结束时评估了我们的披露控制和程序的有效性。基于这一评估,我们的首席执行官和首席财务官得出结论,截至本报告所述期间结束时,我们的披露控制和程序有效地确保了(1)及时记录、处理、总结和报告我们的交易所法案报告中需要披露的信息,(2)积累并酌情传达给我们的管理层,包括我们的首席执行官和财务官,以便及时做出关于所需披露的决定。
财务报告内部控制的变化
在本报告所涵盖期间,我们对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
第二部分-其他资料
第1项法律诉讼
在正常的业务过程中,我们可能会不时卷入法律诉讼。截至本报告日期,我们不知道有任何重大的法律诉讼待决。
第1A项。风险因素。
对我们业务和运营的讨论应与下面列出的风险因素以及我们截至2020年12月31日的10-K表格年度报告第1A项中包含的风险因素一起阅读,这些风险因素描述了我们正在或可能面临的各种风险和不确定性。这些风险和不确定性有可能对我们的业务、财务状况、经营结果、现金流、战略或前景产生重大和不利的影响。除了以下列出的额外风险因素外,截至2021年11月15日,我们在截至2020年12月31日的10-K表格年度报告中列出的风险因素没有实质性变化。
新冠肺炎疫情对全球经济产生了负面影响,扰乱了全球供应链,影响了我们商业伙伴的运营,对我们的运营和财务业绩产生了负面影响。
新冠肺炎疫情对全球经济产生了负面影响,扰乱了全球供应链,由于旅行限制和检疫命令限制了劳动力的参与,扰乱了物流和分销系统,并造成了金融市场的大幅波动和混乱。因此,这场流行病对我们的运营以及我们的客户和供应商的运营产生了负面影响,并增加了客户破产、客户延迟付款、金融市场准入限制以及我们年报中描述的其他风险因素的风险。虽然我们的供应链尚未经历任何实质性中断,我们的总部和主要分销仓库仍在根据业务连续性计划运营,但我们经历了物流成本增加、产品需求降低、交货期延长和发货延迟。为了缓解新冠肺炎的影响,我们实施了业务连续性计划,重点是员工安全和缓解业务中断。由于新冠肺炎爆发的范围和持续时间尚不清楚,其经济影响的程度在全球范围内继续演变,因此它将对我们的业务、我们的员工、运营结果和财务状况产生的最终影响存在重大不确定性。
关税可能会导致价格上涨,并可能对我们的业务和运营结果产生不利影响。
最近,美国政府对进口到美国的某些产品征收关税,中国政府对进口到中国的某些产品征收关税,这提高了我们从供应商那里购买的许多产品的价格。这些关税,加上美国、中国或其他国家可能实施的任何额外关税或贸易限制,可能会导致价格进一步上涨。虽然我们打算将价格上涨转嫁给我们的客户,但关税对价格的影响可能会影响销售和经营业绩。其他国家对美国商品征收的报复性关税尚未产生重大影响,但我们无法预测进一步的发展。关税及为尽量减少受关税影响的产品数目而招致的额外营运成本,可能会对我们的营运利润及客户对某些产品的需求造成不利影响,从而对我们的业务及营运业绩造成不利影响。
第二项股权证券的未登记销售和所得资金的使用。没有。
第3项高级证券违约没有。
第四项矿山安全信息披露不适用。
第5项其他资料没有。
第六项展品
展品 数 |
文件说明: |
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31.1 * |
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条颁发首席执行官证书。 |
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31.2 * |
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条认证首席财务官。 |
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32 ** |
根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”(Sarbanes-Oxley Act)第906条(南加州大学18号)第906条颁发的首席执行官和首席财务官证书。第(1350)节。 |
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101.INS* |
内联XBRL实例文档 |
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101.SCH* |
内联XBRL分类扩展架构 |
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101.CAL* |
内联XBRL分类扩展计算链接库 |
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101.DEF* |
内联XBRL分类扩展定义Linkbase |
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101.LAB* |
内联XBRL分类扩展标签Linkbase |
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101.PRE* |
内联XBRL分类扩展演示文稿链接库 |
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104 |
*封面互动数据文件(格式为内联XBRL,包含在附件101中) |
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谨此提交。 |
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** |
随信提供。 |
签名
根据1934年证券交易法的要求,注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。
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包含TAITRON组件 |
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日期:2021年11月15日 |
由以下人员提供: |
/s/Stewart Wang |
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斯图尔特·王(Stewart Wang) |
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首席执行官兼总裁 (首席行政主任) |
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由以下人员提供: |
/s/大卫·范德霍斯特 |
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大卫·范德霍斯特 |
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首席财务官兼秘书 (首席财务官) |
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