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Dillard‘s，Inc.公布第三季度业绩

阿肯色州小石城--(美国商业资讯)--2021年11月11日--Dillard‘s，Inc.(纽约证券交易所代码：DDS)(以下简称“公司”或“Dillard’s”)公布了截至2021年10月30日的13周和39周的经营业绩。本新闻稿包含某些前瞻性陈述。请参阅下面“前瞻性信息”中包含的该公司的警告性声明。

迪拉德公司首席执行官威廉·T·迪拉德二世说：“我们很高兴又报告了一个创纪录的季度。持续强劲的销售加上创纪录的毛利率和开支控制，产生了1.97亿美元的净收入。在回购了2.39亿美元的股票后，我们在本季度末又有了6.2亿美元的强劲现金状况。”

由于新冠肺炎对上年数据的重大影响，本新闻稿将包括与2019年的某些比较，以提供额外的背景信息。

第三季部分财务指标(与上年第三季比较)

·可比零售额增长48%
·净收益为1.973亿美元，而净收益为3190万美元
·每股净收益为9.81美元，而每股净收益为1.43美元
·零售毛利率为46.7%，而去年同期为36.6%
·运营费用为3.932亿美元(占销售额的26.5%)，而去年同期为3.182亿美元(占销售额的31.0%)
·股票回购2.392亿美元(约120万股)
·运营提供的现金流为7.28亿美元，而运营使用的现金为6290万美元(39周)
·期末现金为6.197亿美元，没有短期借款的情况下为6110万美元，而没有短期借款的情况下为1500万美元

第三季度业绩

Dillard公布的截至2021年10月30日的13周的净收益为1.973亿美元，或每股9.81美元，而去年第三季度的净收益为3190万美元，或每股1.43美元。

在上年第三季度的净收入中包括3240万美元(每股1.46美元)的净税收优惠，这与“冠状病毒援助、救济和经济安全法案”(“CARE法案”)有关。上一年第三季度的净收入中还包括220万美元的税前亏损(税后140万美元或每股0.06美元)，主要与出售一家商店物业有关。







销售额-第三季度

截至2021年10月30日的13周和截至2020年10月31日的13周的净销售额分别为14.81亿美元和10.249亿美元。净销售额包括该公司建筑业务CDI Contractors，LLC(简称CDI)的业务。
截至2021年10月30日和2020年10月31日的13周期间，总零售额(不包括CDI)分别为14.602亿美元和9.946亿美元。在截至2021年10月30日的13周内，零售总额增长了47%。与2020年第三季度相比，2021年第三季度的可比门店零售额增长了48%。

与2019年第三季度相比，截至2021年10月30日和2019年11月2日的13周期间，总零售额分别为14.602亿美元和13.342亿美元，增长9%。与2019年第三季度相比，2021年第三季度的可比门店零售额增长了12%。此外，与2019年第三季度相比，青少年和儿童服装以及男装及配饰的销售表现明显优于其他类别。

毛利率/库存-第三季度

截至2021年10月30日的13周，合并毛利率(包括CDI)大幅提高至46.2%，而去年第三季度为35.7%。

截至2021年10月30日的13周，零售毛利率(不包括CDI)大幅改善至46.7%，而去年第三季度为36.6%。

与2019年第三季度相比，2021年第三季度零售毛利率提高了1221个基点，销售额从34.5%提高到46.7%。

管理层将毛利率的大幅改善归因于持续强劲的消费者需求和更好的库存管理，导致2021年第三季度降价减少。

截至2021年10月30日，库存与2020年10月31日相比下降了约1%。

管理层正在监测持续的供应链问题，特别是关于运输延误和全球运输网络中断的问题。

销售、一般和行政费用-第三季度

截至2021年10月30日的13周，合并销售、一般和管理费用(“运营费用”)为3.932亿美元(占销售额的26.5%)，而去年第三季度为3.182亿美元(占销售额的31.0%)。

与2019年第三季度相比，2021年第三季度的零售运营费用减少了442个基点，从4.167亿美元(占销售额的31.2%)降至3.915亿美元(占销售额的26.8%)。



减少的主要原因是工资和工资相关费用的减少，因为公司继续运营，营业时间减少，员工减少。在运营人员配备方面，管理层特别关注目前紧张的劳动力市场，寻求招聘跨多个职能的永久性和季节性人才。

39周结果

迪拉德公布的截至2021年10月30日的39周的净收益为5.412亿美元，合每股25.76美元，而去年同期净亏损1.387亿美元，合每股6.05美元。截至2021年10月30日的39周的净收入中包括2470万美元的税前收益(税后1920万美元或每股0.91美元)，主要与出售三家商店物业有关。

在上一年39周的净收入中包括6460万美元(每股2.82美元)的净税收优惠，这与“冠状病毒援助、救济和经济安全法案”(“CARE法案”)有关。上一年39周的净收入中还包括220万美元的税前亏损(税后140万美元或每股0.06美元)，主要与出售一家商店物业有关。

截至2021年10月30日的39周和截至2020年10月31日的39周的净销售额分别为43.799亿美元和27.306亿美元。
截至2021年10月30日和2020年10月31日的39周期间，总零售额分别为42.963亿美元和26.388亿美元。在截至2021年10月30日的39周内，零售总额增长了63%。

与2019年前39周相比，截至2021年10月30日和2019年11月2日的39周期间，总零售额分别为42.963亿美元和41.329亿美元，增长4%。与2019年前39周相比，2021年前39周的可比门店零售额增长了7%。

截至2021年10月30日的39周，合并毛利率大幅提高至43.0%，而去年同期为27.2%。

截至2021年10月30日的39周，零售毛利率大幅提高至43.7%，而去年同期为28.0%。

与2019年前39周相比，2021年前39周的零售毛利率提高了1000个基点，销售额从33.7%提高到43.7%。

截至2021年10月30日的39周，合并运营费用为10.957亿美元(占销售额的25.0%)，而去年同期为8.757亿美元(占销售额的32.1%)。

与2019年前39周相比，截至2021年的前39周，零售运营费用占销售额的比例下降了431个基点，从12.276亿美元(占销售额的29.7%)降至10.908亿美元(占销售额的25.4%)。




股份回购

在截至2021年10月30日的13周内，公司根据2018年3月和2021年5月的股票回购计划购买了2.392亿美元(约120万股)的A类普通股。

在截至2021年10月30日的39周内，公司根据2018年3月和2021年5月的股票回购计划购买了4.103亿美元(约260万股)的A类普通股。

该公司在第三季度完成了2018年3月计划下的所有授权采购。截至2021年10月30日，根据2021年5月的计划，仍有2.629亿美元的授权。2021年10月30日和2020年10月31日的总流通股(A类和B类普通股)分别为1,940万股和2,200万股。

商店信息

第三季度，Dillard‘s在科罗拉多州Grand Junction的梅萨购物中心(10万平方英尺)开设了新门店。此外，在本季度，该公司关闭了其在德克萨斯州哈林根的租赁清关中心(10万平方英尺)。

该公司在29个州经营250个Dillard‘s分店和30个清关中心，并在Dillards.com上经营一家网上商店。截至2021年10月30日，总面积为4770万平方英尺。






迪拉德公司及其子公司
简明合并业务报表(未经审计)
(单位为百万，每股数据除外)
13周结束39周结束
2021年10月30日2020年10月31日2021年10月30日2020年10月31日
金额净销售额的百分比金额净销售额的百分比金额净销售额的百分比金额净销售额的百分比
净销售额$1,481.0 100.0 %$1,024.9 100.0 %$4,379.9 100.0 %$2,730.6 100.0 %
服务费和其他收入30.9 2.1 27.2 2.7 91.0 2.1 88.3 3.2 
1,511.9 102.1 1,052.1 102.7 4,470.9 102.1 2,818.9 103.2 
销售成本796.3 53.8 658.7 64.3 2,497.6 57.0 1,987.0 72.8 
销售、一般和行政费用
393.2 26.5 318.2 31.0 1,095.7 25.0 875.7 32.1 
折旧及摊销50.2 3.4 53.4 5.2 146.6 3.3 155.2 5.7 
租金4.9 0.3 5.1 0.5 15.2 0.3 16.3 0.6 
利息和债务费用净额10.6 0.7 12.2 1.2 32.9 0.8 37.3 1.4 
其他费用2.1 0.1 2.0 0.2 9.2 0.2 6.4 0.2 
处置资产所得(损)— 0.0 (2.2)(0.2)24.7 0.6 (2.2)(0.1)
所得税前收入(亏损)254.6 17.2 0.3 0.0 698.4 15.9 (261.2)(9.6)
所得税(福利)57.3 (31.6)157.2 (122.5)
净收益(亏损)$197.3 13.3 %$31.9 3.1 %$541.2 12.4 %$(138.7)(5.1)%
每股基本收益和稀释后收益(亏损)$9.81 $1.43 $25.76 $(6.05)
基本和稀释加权平均股份
20.1 22.3 21.0 22.9 


迪拉德公司及其子公司
简明综合资产负债表(未经审计)
(单位：百万)
2021年10月30日2020年10月31日
资产
流动资产：
现金和现金等价物
$619.7 $61.1 
应收账款
28.5 28.4 
商品库存
1,525.9 1,545.3 
联邦和州所得税
99.8 127.0 
其他流动资产
102.9 65.6 
流动资产总额
2,376.8 1,827.4 
财产和设备，净值1,218.8 1,348.8 
经营性租赁资产41.2 40.5 
递延所得税34.8 14.7 
其他资产68.6 74.5 
总资产$3,740.2 $3,305.9 
负债与股东权益
流动负债：
应付贸易账款和应计费用
$1,285.8 $1,031.8 
其他短期借款
— 15.0 
长期债务和融资租赁负债的流动部分
0.2 0.8 
经营租赁负债的当期部分
11.4 12.8 
流动负债总额
1,297.4 1,060.4 
长期债务和融资租赁负债366.0 366.0 
经营租赁负债29.3 27.4 
其他负债283.3 271.3 
次级债券200.0 200.0 
股东权益1,564.2 1,380.8 
总负债和股东权益$3,740.2 $3,305.9 


迪拉德公司及其子公司
现金流量表简明合并报表(未经审计)
(单位：百万)
39周结束
2021年10月30日2020年10月31日
经营活动：
净收益(亏损)$541.2 $(138.7)
对净收益(亏损)与经营活动提供(用于)的现金净额进行调整：
财产折旧和摊销及其他递延成本148.3 157.3 
(收益)处置资产时的损失(24.7)2.2 
保险收益2.9 8.7 
提前清偿债务损失2.8 — 
营业资产和负债变动情况：
应收账款减少8.2 17.8 
商品库存增加(438.1)(80.3)
其他流动资产增加(49.2)(13.7)
(增加)其他资产减少(2.5)0.5 
应付贸易账款和应计费用及其他负债增加528.1 145.8 
增加(减少)所得税11.0 (162.5)
经营活动提供(用于)的现金净额728.0 (62.9)
投资活动：
购置物业设备和大写软件(79.7)(52.1)
处置资产所得收益29.3 1.5 
保险收益3.8 — 
来自合资企业的分销1.5 0.2 
用于投资活动的净现金(45.1)(50.4)
融资活动：
长期债务和融资租赁负债的本金支付(0.5)(0.9)
支付的现金股息(9.7)(10.7)
购买库存股(410.3)(102.9)
授信额度发行成本(3.0)(3.2)
短期借款增加— 15.0 
用于融资活动的净现金(423.5)(102.7)
增加(减少)现金和现金等价物259.4 (216.0)
期初现金和现金等价物360.3 277.1 
期末现金和现金等价物$619.7 $61.1 
非现金交易：
应计资本支出$7.2 $6.0 
股票奖励1.1 0.8 
为换取新的经营租赁负债而获得的租赁资产4.6 4.1 



2021年的估计
根据目前的情况，公司为截至2022年1月至29日的财政年度的某些财务报表项目提供以下估计。随着条件和因素的变化，实际结果可能与这些估计值大不相同--参见“前瞻性信息”。
以百万计
20212020
估计数实际
折旧及摊销$195 $213 
租金22 22
利息和债务费用净额44 49
资本支出110 60
前瞻性信息
上述内容包含联邦证券法定义中的某些“前瞻性陈述”。以下是或可能构成“1995年私人证券诉讼改革法”所指的前瞻性陈述：(A)包括“可能”、“将会”、“可能”、“相信”、“预期”、“未来”、“潜在”、“预期”、“打算”、“计划”、“估计”、“继续”或其负面或其他变体的陈述，以及(B)有关非历史事实事项的陈述。公司告诫说，本报告中包含的前瞻性陈述是基于对管理层的估计、预测、信念和假设，以及管理层在发表此类陈述时可获得的信息，并不是对未来业绩的保证。公司没有义务根据未来事件的发生、收到的新信息或其他情况更新或修改任何前瞻性陈述。本公司的前瞻性陈述涉及风险和不确定因素，可能会因各种重要因素而发生变化。由于一些风险、不确定性和假设，未来的实际业绩、结果和结果可能与公司及其管理层所作的前瞻性陈述中表述的大不相同。这些因素的代表性例子包括(但不限于)新冠肺炎疫情及其对公众健康、我们的供应链、我们员工和客户的健康和福祉以及整个零售业的影响；其他一般零售业状况和宏观经济状况；公司门店所在地区的经济和天气状况以及这些因素对公司客户购买模式的影响, 包括石油和天然气价格和可获得性的变化的影响；消费信贷的可获得性；百货业和其他零售渠道(包括专业、折扣、折扣和互联网零售商)竞争压力的影响；消费者支出模式、债务水平及其履行信贷义务的能力的变化；税收立法的变化；法律的变化，影响诸如员工福利或信用卡收入的成本；公司商品来源的材料、生产设施和劳动力的充足和稳定的可用性和定价；运营费用(包括员工工资、佣金结构和相关费用)的变化系统故障或数据安全漏洞；未来可能从其他百货商店运营商手中收购商店财产；继续以支持公司未来业务所需的金额和条件获得融资；伦敦银行同业拆借利率和其他基础借款利率的波动；消除伦敦银行间同业拆借利率；恐怖主义活动可能造成的破坏和对持续消费者信心的影响；其他流行病、流行病或公共卫生问题；国际贸易和供应链效率可能受到的干扰；政府下令对普通公众的行动实施的任何限制，或者为应对新冠肺炎大流行而强制或自愿关闭零售店。世界冲突以及可能对消费者支出模式的影响，以及其他性质相似或不同的经济和人口变化。公司提交给美国证券交易委员会的文件，包括截至2021年1月30日的财年Form 10-K年度报告, 包含有关可能影响财务结果或导致实际结果与前瞻性陈述大不相同的因素的其他信息。
联系方式：
迪拉德公司(Dillard‘s，Inc.)
朱莉·约翰逊·盖蒙
501-376-5965
邮箱：julie.guymon@dillards.com