PRVA-20210930
0001759655错误12-31Q32021001100017596552021-01-012021-09-30Xbrli：共享00017596552021-11-02Iso4217：美元00017596552021-09-3000017596552020-12-31Iso4217：美元Xbrli：共享00017596552021-07-012021-09-3000017596552020-07-012020-09-3000017596552020-01-012020-09-300001759655美国-GAAP：CommonStockMember2019-12-310001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-12-310001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-12-310001759655美国-GAAP：母公司成员2019-12-310001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2019-12-3100017596552019-12-310001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-01-012020-03-310001759655美国-GAAP：母公司成员2020-01-012020-03-3100017596552020-01-012020-03-310001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-01-012020-03-310001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-01-012020-03-310001759655美国-GAAP：CommonStockMember2020-03-310001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-03-310001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-03-310001759655美国-GAAP：母公司成员2020-03-310001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-03-3100017596552020-03-310001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-04-012020-06-300001759655美国-GAAP：母公司成员2020-04-012020-06-3000017596552020-04-012020-06-300001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-04-012020-06-300001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-04-012020-06-300001759655美国-GAAP：CommonStockMember2020-06-300001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-06-300001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-06-300001759655美国-GAAP：母公司成员2020-06-300001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-06-3000017596552020-06-300001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-07-012020-09-300001759655美国-GAAP：母公司成员2020-07-012020-09-300001759655美国-GAAP：CommonStockMember2020-07-012020-09-300001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-07-012020-09-300001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-07-012020-09-300001759655美国-GAAP：CommonStockMember2020-09-300001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-09-300001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-09-300001759655美国-GAAP：母公司成员2020-09-300001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-09-3000017596552020-09-300001759655美国-GAAP：CommonStockMember2020-12-310001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-12-310001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-12-310001759655美国-GAAP：母公司成员2020-12-310001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2020-12-310001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-01-012021-03-310001759655美国-GAAP：母公司成员2021-01-012021-03-3100017596552021-01-012021-03-310001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-012021-03-310001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-01-012021-03-310001759655美国-GAAP：CommonStockMember2021-03-310001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-03-310001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-03-310001759655美国-GAAP：母公司成员2021-03-310001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-03-3100017596552021-03-310001759655美国-GAAP：CommonStockMember2021-04-012021-06-300001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-04-012021-06-300001759655美国-GAAP：母公司成员2021-04-012021-06-3000017596552021-04-012021-06-300001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-04-012021-06-300001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-04-012021-06-300001759655美国-GAAP：CommonStockMember2021-06-300001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-06-300001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-06-300001759655美国-GAAP：母公司成员2021-06-300001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-06-3000017596552021-06-300001759655美国-GAAP：CommonStockMember2021-07-012021-09-300001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-07-012021-09-300001759655美国-GAAP：母公司成员2021-07-012021-09-300001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-07-012021-09-300001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-07-012021-09-300001759655美国-GAAP：CommonStockMember2021-09-300001759655US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-09-300001759655美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-09-300001759655美国-GAAP：母公司成员2021-09-300001759655美国-公认会计准则：非控制性利益成员2021-09-30PRVA：市场00017596552021-09-302021-09-30Xbrli：纯PRVA：公司0001759655美国-GAAP：IPO成员2021-05-032021-05-030001759655美国-GAAP：IPO成员2021-05-030001759655美国-GAAP：PrivatePlacementMember2021-05-032021-05-030001759655Prva:InitialPublicOfferingAndPrivatePlacementMember2021-05-032021-05-03PRVA：细分市场0001759655美国-GAAP：会计标准更新201602成员2021-01-010001759655PRVA：FFSPatientCareMember2021-07-012021-09-300001759655PRVA：FFSPatientCareMember2020-07-012020-09-300001759655PRVA：FFSPatientCareMember2021-01-012021-09-300001759655PRVA：FFSPatientCareMember2020-01-012020-09-300001759655PRVA：FFSAdministrativeServicesMember2021-07-012021-09-300001759655PRVA：FFSAdministrativeServicesMember2020-07-012020-09-300001759655PRVA：FFSAdministrativeServicesMember2021-01-012021-09-300001759655PRVA：FFSAdministrativeServicesMember2020-01-012020-09-300001759655PRVA：共享储蓄成员2021-07-012021-09-300001759655PRVA：共享储蓄成员2020-07-012020-09-300001759655PRVA：共享储蓄成员2021-01-012021-09-300001759655PRVA：共享储蓄成员2020-01-012020-09-300001759655PRVA：CareManagementFeePMPMember2021-07-012021-09-300001759655PRVA：CareManagementFeePMPMember2020-07-012020-09-300001759655PRVA：CareManagementFeePMPMember2021-01-012021-09-300001759655PRVA：CareManagementFeePMPMember2020-01-012020-09-300001759655PRVA：其他收入成员2021-07-012021-09-300001759655PRVA：其他收入成员2020-07-012020-09-300001759655PRVA：其他收入成员2021-01-012021-09-300001759655PRVA：其他收入成员2020-01-012020-09-300001759655PRVA：商业保险公司会员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-公认会计准则：与客户签约的收入(RevenueFromContractWithCustomerMember)2021-07-012021-09-300001759655PRVA：商业保险公司会员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-公认会计准则：与客户签约的收入(RevenueFromContractWithCustomerMember)2020-07-012020-09-300001759655PRVA：商业保险公司会员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-公认会计准则：与客户签约的收入(RevenueFromContractWithCustomerMember)2021-01-012021-09-300001759655PRVA：商业保险公司会员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-公认会计准则：与客户签约的收入(RevenueFromContractWithCustomerMember)2020-01-012020-09-300001759655PRVA：政府支付者成员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2021-07-012021-09-300001759655PRVA：政府支付者成员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2020-07-012020-09-300001759655PRVA：政府支付者成员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2021-01-012021-09-300001759655PRVA：政府支付者成员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2020-01-012020-09-300001759655US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMemberPatientMembers：PatientMembers2021-07-012021-09-300001759655US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMemberPatientMembers：PatientMembers2020-07-012020-09-300001759655US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMemberPatientMembers：PatientMembers2021-01-012021-09-300001759655US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMemberPatientMembers：PatientMembers2020-01-012020-09-300001759655US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2021-07-012021-09-300001759655US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2020-07-012020-09-300001759655US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2021-01-012021-09-300001759655US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2020-01-012020-09-300001759655美国-GAAP：行业名称成员2021-09-300001759655美国-GAAP：行业名称成员2020-12-310001759655US-GAAP：客户关系成员2021-09-300001759655US-GAAP：客户关系成员2020-12-310001759655US-GAAP：客户列表成员2021-09-300001759655US-GAAP：客户列表成员2020-12-310001759655美国-GAAP：服务协议成员2021-09-300001759655美国-GAAP：服务协议成员2020-12-310001759655SRT：最小成员数美国-GAAP：BuildingMember2021-09-300001759655SRT：最大成员数美国-GAAP：BuildingMember2021-09-300001759655美国-GAAP：家具和固定设备成员2021-09-300001759655美国-GAAP：家具和固定设备成员2020-12-310001759655US-GAAP：ComputerEquipmentMember2021-09-300001759655US-GAAP：ComputerEquipmentMember2020-12-310001759655美国-GAAP：租赁改进成员2021-09-300001759655美国-GAAP：租赁改进成员2020-12-310001759655美国-GAAP：SecuredDebtMember2021-09-300001759655美国-GAAP：SecuredDebtMember2020-12-310001759655美国-GAAP：SecuredDebtMember2019-11-150001759655US-GAAP：伦敦银行间同业拆借利率LIBOR成员美国-GAAP：SecuredDebtMember2019-11-152019-11-150001759655美国-GAAP：SecuredDebtMember美国-GAAP：BaseRateMember2019-11-152019-11-150001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2019-11-150001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2020-07-170001759655US-GAAP：LetterOfCreditMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2019-11-150001759655美国-GAAP：BridgeLoanMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2019-11-150001759655美国-GAAP：SecuredDebtMember2019-11-152019-11-150001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2021-08-270001759655US-GAAP：LetterOfCreditMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2021-08-270001759655US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：欧洲美元成员2021-08-272021-08-270001759655US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：BaseRateMember2021-08-272021-08-270001759655PRVA：DebtInstrumentCovenantPerioOneMember美国-GAAP：SecuredDebtMember2021-08-272021-08-270001759655PRVA：DebtInstrumentCovenantPerdioTwoMember美国-GAAP：SecuredDebtMember2021-08-272021-08-270001759655美国-GAAP：SecuredDebtMember2021-08-272021-08-270001759655US-GAAP：LineOfCreditMember2021-08-272021-08-270001759655US-GAAP：LineOfCreditMember2021-08-270001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2020-03-012020-03-310001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：伦敦银行间同业拆借利率LIBOR成员US-GAAP：LineOfCreditMember2021-01-012021-09-300001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：BaseRateMember2021-01-012021-09-300001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2020-07-012020-07-310001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2020-09-012020-09-300001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2021-08-290001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2021-08-310001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2021-09-300001759655美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember2020-12-3100017596552021-05-030001759655PRVA：AnhemIncInvestorMember的关联SRT：AffiliatedEntityMember2021-05-030001759655美国-GAAP：员工股票期权成员2014-01-170001759655美国-GAAP：员工股票期权成员2018-08-280001759655美国-GAAP：员工股票期权成员2021-04-012021-04-010001759655Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheOneMember2021-04-012021-04-010001759655Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheTwoMember2021-04-012021-04-010001759655Us-gaap:ShareBasedCompensationAwardTrancheThreeMember2021-04-012021-04-010001759655SRT：首席执行官执行官员成员美国-GAAP：员工股票期权成员2021-04-012021-04-010001759655SRT：首席执行官执行官员成员2021-04-012021-04-010001759655美国-GAAP：员工股票期权成员2021-04-012021-06-300001759655SRT：ScenarioForecastMember美国-GAAP：员工股票期权成员2021-10-012023-03-310001759655PRVA：OmnibusIncentivePlanMember2021-04-060001759655PRVA：OmnibusIncentivePlanMember2021-04-062021-04-060001759655美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMemberPRVA：OmnibusIncentivePlanMember2021-04-062021-04-0600017596552021-04-0600017596552021-04-062021-04-060001759655PRVA：EmployeeStockPurche ePlanMember2021-04-012021-04-300001759655PRVA：EmployeeStockPurche ePlanMember2021-04-3000017596552020-12-312020-12-310001759655美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMember2020-12-310001759655美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMember2021-01-012021-09-300001759655美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMember2021-09-300001759655PRVA：CostOfPlatformMember2021-07-012021-09-300001759655PRVA：CostOfPlatformMember2020-07-012020-09-300001759655PRVA：CostOfPlatformMember2021-01-012021-09-300001759655PRVA：CostOfPlatformMember2020-01-012020-09-300001759655美国-GAAP：销售和营销费用成员2021-07-012021-09-300001759655美国-GAAP：销售和营销费用成员2020-07-012020-09-300001759655美国-GAAP：销售和营销费用成员2021-01-012021-09-300001759655美国-GAAP：销售和营销费用成员2020-01-012020-09-300001759655美国-GAAP：一般和行政费用成员2021-07-012021-09-300001759655美国-GAAP：一般和行政费用成员2020-07-012020-09-300001759655美国-GAAP：一般和行政费用成员2021-01-012021-09-300001759655美国-GAAP：一般和行政费用成员2020-01-012020-09-300001759655SRT：AffiliatedEntityMember2020-10-310001759655SRT：AffiliatedEntityMember2020-10-312020-10-310001759655SRT：AffiliatedEntityMemberPRVA：InterestPaidOnRelatedPartyDebtMember2020-01-012020-10-310001759655SRT：AffiliatedEntityMember2020-12-22PRVA：机构0001759655PRVA：六个支付者成员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2021-07-012021-09-300001759655PRVA：六个支付者成员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2020-07-012020-09-300001759655PRVA：六个支付者成员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2021-01-012021-09-300001759655PRVA：六个支付者成员US-GAAP：客户集中度风险成员美国-GAAP：SalesRevenueNetMember2020-01-012020-09-300001759655PRVA：六个支付者成员美国公认会计准则：应收账款成员US-GAAP：客户集中度风险成员2021-09-302021-09-300001759655PRVA：六个支付者成员美国公认会计准则：应收账款成员US-GAAP：客户集中度风险成员2020-12-312020-12-31
目录
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
_________________________
表格10-Q
_______________________________
(标记一)
☒根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告
在截至本季度末的季度内2021年9月30日
或
☐根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告
从中国到中国的过渡期
佣金档案编号001-40365
_________________________
Privia Health Group，Inc.
(注册人的确切姓名载于其约章)
_________________________
特拉华州
81-3599420
(注册成立或组织的州或其他司法管辖区)
(国际税务局雇主识别号码)
Glebe路北950号，
套房700
阿灵顿,维吉尼亚22203
(主要行政办公室地址)
(邮政编码)
(571) 366-8850
(注册人电话号码，包括区号)
不适用
(前姓名、前地址和前财政年度，如果自上次报告以来发生变化)
根据该法第12(B)条登记的证券：
每节课的标题交易代码注册的每个交易所的名称
普通股，每股面值0.01美元PRVA纳斯达克全球精选市场
用复选标记表示注册人是否：(1)在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类报告的较短期限内)，(1)已提交1934年证券交易法第13条或第15(D)条要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内一直遵守此类提交要求。**是，☐**不是  ☒
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。.是**☒*☐
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。参见“交易法”第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件管理器☐加速的文件管理器¨
非加速文件服务器☒规模较小的新闻报道公司☐
新兴市场成长型公司☒
如果是新兴成长型公司，用勾号表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。是☐没有☒
截至2021年11月2日，注册人有未完成的106,498,546普通股。

目录
目录
页面
第一部分-财务信息
第一项。
简明财务报表(未经审计)
2
简明综合资产负债表
2
简明合并操作报表
3
股东权益简明合并报表
4
现金流量表简明合并报表
5
简明合并财务报表附注
6
第二项。
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析
18
第三项。
关于市场风险的定量和定性披露
33
第四项。
管制和程序
33
第二部分-其他资料
第1项。
法律程序
34
第1A项。
风险因素
34
第二项。
未登记的股权证券销售和收益的使用
34
第三项。
高级证券违约
34
第四项。
煤矿安全信息披露
34
第五项。
其他信息
34
第6项。
陈列品
35
签名
36

目录
有关前瞻性陈述的信息
这份Form 10-Q季度报告包含前瞻性陈述。我们打算将这类前瞻性陈述纳入修订后的1933年证券法第27A节(“证券法”)和修订后的1934年证券交易法第21E节(“交易法”)中有关前瞻性陈述的安全港条款。在某些情况下，您可以通过“可能”、“可能”、“将会”、“应该”、“预期”、“计划”、“预期”、“相信”、“估计”、“预测”、“潜在”或“继续”等前瞻性词汇来识别这些陈述，这些词汇是这些术语和其他类似术语的否定词。这些前瞻性陈述受有关我们的风险、不确定因素和假设的影响，可能包括对我们未来财务业绩的预测、我们预期的增长战略和我们业务的预期趋势。这些声明只是基于我们目前对未来事件的预期和预测。有一些重要因素可能导致我们的实际结果、活动水平、业绩或成就与前瞻性陈述中明示或暗示的结果、活动水平、业绩或成就大不相同。这些风险和不确定因素包括与以下因素相关的因素：
•我们经营的行业受到严格监管，如果我们不遵守适用的医疗法律和政府法规，我们可能会受到经济处罚，并被排除在参与政府医疗保健计划之外；
•我们对与医疗集团(在此定义)的关系的依赖，其中一些我们并不拥有；
•我们的增长战略，这可能被证明是不可行的，我们可能无法实现预期的结果；
•为Privia医生(本文定义)和新的医疗集团实施我们专有的端到端、基于云的技术解决方案(“Privia技术解决方案”)时遇到困难；
•我们的行业竞争激烈，竞争和创新能力不足；
•在新的地理市场成功建立存在的挑战；
•我们对我们的电子病历(“EMR”)供应商athenaHealth，Inc.的依赖，Privia技术解决方案就是在该供应商的基础上集成和构建的；
•由于商业支付者之间的合并，患者支付者组合的变化以及我们报销比率的潜在下降；
•我们对个人身份信息(包括健康信息)的使用、披露和其他处理受1996年《健康保险携带和责任法案》以及其他联邦和州隐私和安全法规的约束；以及
•这些因素在公司于2021年4月28日提交给美国证券交易委员会(以下简称“美国证券交易委员会”)的日期为2021年4月28日的最终招股说明书(以下简称“招股说明书”)第II部分第1A项“风险因素”中提到。

您应阅读此Form 10-Q季度报告以及我们在此Form 10-Q季度报告中引用的文件，并将其作为证物提交到此Form 10-Q季度报告中，以了解我们未来的实际结果、活动水平、业绩和成就可能与我们预期的大不相同。我们通过这些警告性声明来限定我们所有的前瞻性声明。这些前瞻性陈述仅代表截至本季度报告10-Q表格的日期。除非适用法律另有要求，否则我们不打算公开更新或修改本季度报告中的10-Q表格中包含的任何前瞻性陈述，无论是由于任何新信息、未来事件还是其他原因。

1
目录
第一部分-财务信息
项目1.财务报表
Privia Health Group，Inc.
简明综合资产负债表
(以千为单位，不包括每股和每股金额)
2021年9月30日2020年12月31日
资产(未经审计)
流动资产：
现金和现金等价物$362,112 $84,633 
应收账款98,384 99,118 
预付费用和其他流动资产8,928 6,333 
流动资产总额469,424 190,084 
非流动资产：
财产和设备，净值4,341 4,814 
使用权资产5,377 — 
无形资产，净额5,498 5,980 
商誉118,663 118,663 
递延税项资产25,374 4,953 
其他非流动资产3,384 4,475 
非流动资产总额162,637 138,885 
总资产$632,061 $328,969 
负债和股东权益
流动负债：
应付帐款$3,266 $5,235 
应计费用31,303 31,185 
医师与执业责任144,996 106,811 
应付票据的当期部分875 875 
经营租赁负债，流动2,200 — 
其他流动负债4,602 2,832 
流动负债总额187,242 146,938 
非流动负债：
应付票据，扣除当期部分31,664 32,784 
非流动经营租赁负债7,827 — 
其他非流动负债333 5,595 
非流动负债总额39,824 38,379 
总负债227,066 185,317 
承付款和或有事项(附注11)
股东权益：
普通股，$0.01面值，1,000,000,000和150,000,000授权股份；106,234,792和95,985,817分别于2021年9月30日和2020年12月31日发行和发行的股票
1,062 960 
额外实收资本605,667 165,666 
累计赤字(196,129)(19,878)
Privia Health Group，Inc.股东权益总额410,600 146,748 
非控股权益(5,605)(3,096)
股东权益总额404,995 143,652 
总负债和股东权益$632,061 $328,969 
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
2
目录
Privia Health Group，Inc.
简明合并操作报表
(未经审计)
(以千为单位，不包括每股和每股数据)
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
2021202020212020
收入$251,524 $207,170 $690,887 $603,376 
运营费用：
医生和执业费用190,055 160,432 521,105 467,059 
平台成本35,314 25,241 131,007 77,133 
销售和市场营销4,588 2,709 18,950 7,381 
一般事务和行政事务33,910 9,788 216,563 29,196 
折旧及摊销466 457 1,351 1,389 
总运营费用264,333 198,627 888,976 582,158 
营业(亏损)收入(12,809)8,543 (198,089)21,218 
利息支出292 504 885 1,480 
所得税受益前收入(亏损)(13,101)8,039 (198,974)19,738 
享受所得税优惠(2,210)(8,561)(20,214)(7,387)
净(亏损)收入(10,891)16,600 (178,760)27,125 
减去：可归因于非控股权益的损失(1,776)(85)(2,509)(255)
Privia Health Group，Inc.的净(亏损)收入$(9,115)$16,685 $(176,251)$27,380 
Privia Health Group，Inc.股东每股净(亏损)收益-基本和稀释后收益$(0.09)$0.17 $(1.74)$0.29 
加权平均已发行普通股-基本普通股和稀释普通股105,896,622 95,950,929 101,576,775 95,945,804 
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
3
目录
Privia Health Group，Inc.
股东权益简明合并报表
(未经审计)
(除股份金额外，以千计)
普通股普通股额外实收资本累计赤字Privia Health Group，Inc.的股东权益总额非控股权益股东权益总额
2019年12月31日的余额95,931,549 $959 $160,375 $(51,122)$110,212 $(2,756)$107,456 
基于股票的薪酬费用— — 121 — 121 — 121 
净收入— — — 5,414 5,414 (85)5,329 
2020年3月31日的余额95,931,549 $959 $160,496 $(45,708)$115,747 $(2,841)$112,906 
基于股票的薪酬费用— — 121 — 121 121 
净收入— — 5,281 5,281 (85)5,196 
2020年6月30日的余额95,931,549 $959 $160,617 $(40,427)$121,149 $(2,926)$118,223 
基于股票的薪酬费用— — 121 — 121 — 121 
行使股票期权54,268 1 107 — 108 — 108 
净收入— — — 16,685 16,685 (85)16,600 
2020年9月30日的余额95,985,817 $960 $160,845 $(23,742)$138,063 $(3,011)$135,052 
2020年12月31日的余额95,985,817 $960 $165,666 $(19,878)$146,748 $(3,096)$143,652 
基于股票的薪酬费用— — 101 — 101 — 101 
净收入— — — 5,398 5,398 218 5,616 
2021年3月31日的余额95,985,817 $960 $165,767 $(14,480)$152,247 $(2,878)$149,369 
首次公开发行(IPO)结束时发行普通股9,725,000 97 210,897 — 210,994 — 210,994 
在行使股票期权和归属限制性股票单位时发行普通股
29,645 — 33 — 33 — 33 
基于股票的薪酬费用— — 202,560 — 202,560 — 202,560 
净损失— — — (172,534)(172,534)(951)(173,485)
2021年6月30日的余额105,740,462 $1,057 $579,257 $(187,014)$393,300 $(3,829)$389,471 
在行使股票期权和归属限制性股票单位时发行普通股
494,330 5 610 — 615 — 615 
基于股票的薪酬费用— — 25,800 — 25,800 — 25,800 
净损失— — — (9,115)(9,115)(1,776)(10,891)
2021年9月30日的余额106,234,792 $1,062 $605,667 $(196,129)$410,600 $(5,605)$404,995 
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
4
目录
Privia Health Group，Inc.
现金流量表简明合并报表
(未经审计)
(单位：千)
在截至9月30日的9个月里，
20212020
企业经营活动产生的现金流
净(亏损)收入$(178,760)$27,125 
对净(亏损)收入与经营活动中使用的现金净额进行调整：
折旧869 895 
无形资产摊销482 483 
债务发行成本摊销120 100 
基于股票的薪酬228,461 363 
递延税金优惠(20,421)(7,770)
资产负债变动情况：
应收账款734 (10,138)
预付费用和其他流动资产(7,972)(1,570)
其他非流动资产1,091 2,242 
应付帐款(2,064)2,459 
应计费用118 (4,061)
医师与执业责任38,185 30,883 
其他流动负债1,770 815 
经营租赁负债10,027 — 
其他长期负债(5,262)404 
经营活动中提供的现金净额67,378 42,230 
来自投资活动的现金
购置物业和设备(396)(380)
用于投资活动的净现金(396)(380)
融资活动的现金流
首次公开发行(IPO)所得收益223,686 — 
支付承销费，扣除折扣和发行成本(12,691)— 
应付票据的偿还(656)(656)
行使股票期权所得收益648 108 
发债成本(490)— 
循环贷款收益— 10,000 
信用额度付款— (10,000)
融资活动提供(用于)的现金净额210,497 (548)
现金及现金等价物净增加情况277,479 41,302 
期初现金及现金等价物84,633 46,889 
期末现金和现金等价物$362,112 $88,191 
补充披露现金流信息：
支付的利息$855 $1,599 
已缴所得税$451 $371 
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
5
目录
Privia Health Group，Inc.
简明合并财务报表附注(未经审计)
1.重要会计政策的整理和汇总
组织
普瑞维亚健康集团有限公司(纳斯达克代码：PRVA)(以下简称“我们”，“我们的”本公司“)成为PH集团控股公司(”PH控股“)(前身为布莱顿健康服务控股公司)的唯一股东，自2016年8月11日起生效。当时，该公司是布莱顿健康集团控股有限公司(“BHG控股”)(前身为MC Acquisition Holdings I，LLC，HoldCo)的全资子公司。
该公司在每个市场使用相同的运营和财务模式。截至2021年9月30日，Privia在六市场：1)大西洋中部地区(弗吉尼亚州、马里兰州和哥伦比亚特区)；2)佐治亚州；3)墨西哥湾沿岸地区(德克萨斯州休斯顿)；4)北德克萨斯州(达拉斯/德克萨斯州沃斯堡)；5)佛罗里达州中部；6)田纳西州。
医疗集团在每个市场成立，主要目的是作为医生团体执业，通过由Privia医生监督的医生成员(“Privia医生”)和非医生临床医生(统称“Privia提供者”)提供医疗服务。
本公司亦成立本地管理公司，透过管理服务协议(“管理服务协议”)在每个市场向医疗集团提供行政及管理服务(“MSO”)。公司拥有100所有MSO的百分比，除二在公司至少是多数股东的情况下。
首次公开发行(IPO)
2021年5月3日，本公司完成了首次公开募股(IPO)，首次公开募股(IPO)为22,425,000公司普通股股票，$0.01每股面值，发行价为$23.00每股。2021年5月3日，该公司还出售了4,000,000以私募方式向国歌公司(“国歌”)的一家附属公司出售股份。总体而言，在此次发行和国歌私募中发行的股票产生了总计#美元的总收益。223.7300万美元和300万美元211.0净收益为2.5亿美元，这是扣除承销商的折扣和佣金以及其他发行成本后的净收益。
陈述的基础
简明综合财务报表是根据美国公认会计原则(“GAAP”)编制的，包括公司及其子公司的账目。简明的合并经营报表上显示的金额不包括折旧和摊销，包括医生和执业费用、平台成本、销售和营销以及一般和行政费用类别中的运营费用类别。
所有重大的公司间交易都将在合并中消除。
截至2021年9月30日的三个月和九个月的运营结果并不表明截至2021年12月31日的整个财年的预期结果。截至2020年12月31日的简明资产负债表来自经审计的年度财务报表，但不包含年度财务报表中的所有脚注披露。管理层认为，所有被认为是公允陈述所必需的调整(仅包括正常和经常性调整)都已包括在内。
可变利息实体
管理层评估公司在实体中的所有权、合同和其他利益，以确定它在可变利益实体(VIE)中是否拥有任何可变利益。这些评估是复杂的，涉及判断，以及基于现有历史信息的估计和假设的使用，以及其他因素。
Privia医生作为此类医疗集团的所有者加入其地理市场的医疗集团。我们的某些医疗集团由本公司持有多数股权(每个医疗集团均为“拥有的医疗集团”)，Privia医生拥有少数权益，而一些医疗集团则完全由Privia医生拥有(每个医疗集团均为“非拥有的医疗集团”)。本公司评估其与非所有医疗集团及其历史上的执业实体(“附属诊所”)的关系，以及其与与拥有的医疗集团相关的附属诊所的关系，以确定这些实体中是否有任何实体应进行合并。本公司不拥有任何关联诊所的所有权权益，也不拥有非所有医疗集团的所有权。非全资医疗集团与其Privia医生会员签订的医生会员服务协议(“PMSA”)和支持服务协议(“SSA”)及其附属诊所不是Privia法律结构内的合同关系。Privia和非拥有的医疗集团之间的唯一合同关系是通过MSA建立的。管理层根据本公司与非国有医疗集团之间的MSA条款，在考虑会计准则编纂(“ASC”)主题810的要求后，确定：
6
目录
就合并(“ASC 810”)而言，本公司毋须合并与所属医疗集团有关的关联诊所的财务状况或经营业绩，亦毋须合并非所属医疗集团的财务状况或经营业绩(因此，本公司毋须合并非所属医疗集团的附属诊所)。
根据该公司的评估，非国有医疗集团并不代表VIE。因此，本公司并未以特别服务协议的方式合并附属于本公司的非全资医疗集团截至2021年及2020年9月30日止九个月的财务状况、经营业绩或现金流。每当本公司订立新的服务协议或对现有服务协议作出重大修订时，本公司会考虑该协议或修订的条款是否会根据VIE指引改变其认为的要素。对拥有的医疗集团的附属诊所进行了同样的分析，这些诊所通过SSA与Privia有合同关系，公司确定它们不代表VIE，因为它们不符合ASC 810的标准。
新兴成长型公司地位
根据Jumpstart Our Business Startups Act(“JOBS法案”)，我们是一家新兴的成长型公司。就业法案规定，新兴成长型公司可以推迟采用新的或修订后的会计准则，直到这些准则适用于私营公司。我们已不可撤销地选择利用这项豁免，因此，我们不会与其他非新兴成长型公司的公众公司一样，遵守相同的新会计准则或经修订的会计准则。
根据“就业法案”中规定的某些条件，如果作为“新兴成长型公司”，我们选择依赖此类豁免，我们可能不会被要求(I)根据2002年萨班斯-奥克斯利法案(Sarbanes-Oxley Act)第404条就我们的财务报告内部控制系统提供审计师证明报告，(Ii)提供根据多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法案(Dodd-Frank Wall Street改革and Consumer Protection Act)对非新兴成长型上市公司可能要求的所有薪酬披露。(Iii)遵守上市公司会计监督委员会(“PCAOB”)可能采纳的有关强制审计公司轮换或补充核数师报告提供有关审计及财务报表(核数师讨论及分析)额外资料的任何规定，及(Iv)就高管薪酬进行无约束力的咨询投票，并就任何先前未获批准的金降落伞付款取得股东批准。这些豁免将在我们完成首次公开募股(IPO)后的五年内适用，或者直到我们不再是一家“新兴成长型公司”，以较早的为准。
预算的使用
按照公认会计原则编制简明合并财务报表要求管理层作出影响资产、负债、收入、费用和相关披露报告金额的估计和假设。在持续的基础上，我们评估重大估计和假设，包括但不限于收入确认、基于股票的薪酬、资产的估计使用寿命、需要摊销的无形资产以及所得税的计算。未来的事件及其影响不能确切地预测，因此，公司的会计估计需要行使判断力。编制财务报表时使用的会计估计将随着新事件的发生、获得更多经验、获得更多信息以及公司经营环境的变化而变化。管理层在持续的基础上评估和更新假设和估计。在不同的假设或条件下，实际结果可能与这些估计不同。
运营细分市场
本公司根据ASC 280确定，细分市场报告(“ASC 280”)，公司在其中运营并作为单一经营部门报告，因此一报告部门-Privia Health Group，Inc.有关该公司服务的更多信息，请参阅注释14“部门财务信息”。

7
目录
冠状病毒援助、救济和经济刺激法案(“CARE法案”)
当前的新冠肺炎大流行对我们截至2021年和2020年9月30日的三个月和九个月的运营业绩、现金流和财务状况产生了影响，因为在美国大流行爆发后，我们经历了低于预期的业务量以及提供的服务组合的转变。有关2020年影响的更多信息，请参见招股说明书。我们正在密切监测大流行对我们业务各个方面的影响，包括对员工、客户、患者、供应商和供应商的影响。

2020年3月27日，CARE法案获得通过。它的目的是为受冠状病毒大流行影响的个人和企业提供经济救济。它还包含与医疗保健提供者的操作和冠状病毒大流行造成的问题有关的条款。以下是CARE法案在截至2021年9月30日的3个月和9个月期间的具体条款对公司及其子公司的重大经济影响：
•该公司选择在2020年推迟缴纳社会保障税，这部分税款可能会被退还两年详情如下：50到2021年底50到2022年底。大约$1.6截至2021年9月30日，资产负债表上计入了与此次延期相关的应计费用，公司打算在2021年底之前汇出款项；以及
•公司收到了$13.3在截至2020年9月30日的9个月里，根据CARE法案，提供者救济基金提供了1.6亿美元的赠款资金。不是在截至2021年9月30日的9个月里，根据CARE法案从提供者救济基金收到了资金。
非控股权益
非控股权益代表非控股股东在Complete MD Solutions LLC、Privia Management Services Organization(“PMSO”)和我们拥有的医疗集团运营结果中的股权。简明合并财务报表包括该公司拥有控股财务权益的少于100%股权的附属公司的所有资产、负债、收入和开支。本公司已在简明综合经营报表中单独反映应占净收入中非控股权益的净收入。
重大会计政策
本公司在招股说明书简明综合财务报表附注1中描述了其截至2020年12月31日止年度的重要会计政策。在截至2021年9月30日的三个月和九个月期间，这些会计政策没有发生重大变化，但受到以下所述期间采用的新会计公告影响的政策除外，并在下面的“最近通过的会计公告”中进一步描述。
租契
从2021年1月1日开始，本公司将根据ASU 2016-2租赁(主题842)对其租赁进行会计处理。公司在合同开始时评估合同是否为租约或包含租约。租赁开始之日(定义为出租人将标的资产提供给本公司使用的日期)，本公司将租赁分类为经营性租赁或融资租赁。该公司的租赁主要包括对我们运营的某些州的办公空间的运营租赁。该公司也有设备的运营租赁，但金额不大。
使用权资产代表公司在租赁期内使用标的资产的权利，租赁负债代表公司支付租赁产生的租赁款项的义务。租赁负债按租赁开始时剩余固定租赁付款的现值计量。在确定租赁付款现值时，该公司根据采用、开始或修改后可获得的信息，使用其递增借款利率，并根据抵押的影响进行了调整。在确定租赁付款的现值时，该公司使用的是根据抵押的影响进行调整的递增借款利率。使用权资产的计量金额等于租赁开始日的初始租赁负债，加上任何预付租赁付款(减去收到的任何奖励)和初始直接成本。该公司已选择将租赁和非租赁组成部分作为其设施租赁的单一租赁组成部分进行核算。因此，本应分配给非租赁组成部分的固定付款被计入租赁付款，并包括在公司使用权资产和租赁负债的计量中。租赁付款的租赁费用一般按租赁期直线确认，行政费用按简明综合经营报表确认。
本公司不确认短期租赁的资产负债表上的租赁负债或使用权资产。相反，该公司将短期租赁付款确认为租赁期内的一项直线费用。短期租赁被定义为在开始之日租期为12个月或更短的租赁，不包括购买承租人合理确定将行使的标的资产的选择权。在确定租赁是否符合短期租赁的条件时，公司评估租赁期限和购买选项的方式与评估所有其他租赁的方式相同。
8
目录
最近采用的会计公告
本公司于2016-02年采用会计准则更新(“ASU”)，租赁(主题842)，自2021年1月1日起，对当日存在的租约使用修改后的追溯过渡法。以前的比较期间没有进行调整，并继续根据会计准则编纂(“ASC”)主题840“租赁”进行报告。公司选择了一揽子实际的权宜之计，允许公司不重新评估公司先前关于租赁识别、租赁分类和初始直接成本的结论。本公司没有选择事后诸葛亮的实用权宜之计。通过该标准，确认了大约#美元的经营性使用权资产。6.02000万美元，经营租赁负债约为$11.32000万。有关更多详细信息，请参阅附注4“租赁”。经营租赁使用权资产和经营租赁负债之间的差异是由于递延租金的重新分类造成的。该标准的采用并未对截至2021年9月30日的三个月和九个月的合并运营报表或现金流产生实质性影响。该公司没有确认采用后留存收益的累积效果调整。
2021年1月1日，本公司采用ASU 2016-13，金融工具-信贷损失(专题326)：金融工具信贷损失的计量(“CECL”)以预期损失法代替已发生损失法确认金融工具上的信贷损失。预期损失法受制于管理层对已发生信贷损失的评估、对当前状况的评估以及使用合理和可支持的假设的预测。该公司采用了修改后的追溯法，结果没有调整信贷损失准备，也没有对留存收益进行累积效果调整。公司根据一系列因素定期审查信贷损失拨备的充分性，这些因素包括根据当前市场状况调整的历史亏损、公司客户的财务状况、拖欠趋势、应收账款的账龄行为以及行业集团的信用和流动性指标，以及未来的市场和经济状况。截至2021年9月30日，信贷损失拨备不是实质性的。
最近发布的待采纳的会计声明
2020年3月，FASB发布了ASU 2019-12，所得税(主题740)：简化所得税会计(ASU 2019-12)。ASU 2019-12消除了与期间内税收分配方法、过渡期所得税计算方法以及外部基差的递延税项负债确认相关的某些例外情况。它还澄清和简化了所得税会计的其他方面。本指引在截至2022年12月31日的年度内对本公司有效。允许提前领养。本公司目前正在评估ASU 2019-12年度对其简明合并财务报表的影响。
2020年3月，FASB发布了ASU 2020-04参考汇率改革(主题848)，促进参考汇率改革对财务报告的影响。如果合约修改涉及替换伦敦银行同业拆息(“LIBOR”)或因参考利率改革而停止的其他参考利率，ASU将暂时免除一些现行合同修改规则的影响。ASU特别为受ASC 310、应收账款、ASC 470、债务、ASC 842、租赁和ASC 815衍生工具和套期保值约束的合同的合同修改会计提供了可选的实用权宜之计。ASU还建立了一项一般合同修改原则，实体可以适用于可能受到参考汇率改革和某些选择性对冲会计权宜之计影响的其他领域。对于符合条件的合同修改，该原则通常允许实体将修改作为不需要在修改日期重新计量合同或重新评估先前会计确定的事件进行核算和呈报。也就是说，修改后的合同作为现有合同的延续入账。该标准于2020年3月12日发布时生效，可选的实践权宜之计一般可适用于2022年12月31日或之前签订的合同修改和套期保值关系。该公司信贷安排项下的借款以伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)或另一种利率为基准计息。目前的条款使公司能够在LIBOR不复存在的情况下用不同的参考利率取代LIBOR。

9
目录
2. 收入确认

下表列出了我们按来源分类的收入：
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
(美元，单位：万美元)2021202020212020
FFS-病人护理$200,208 $168,622 $550,607 $474,816 
FFS-行政服务16,407 14,489 47,162 42,663 
共享储蓄25,333 15,905 62,045 49,441 
护理管理费(PMPM)9,376 7,024 27,321 20,320 
其他收入200 1,130 3,752 16,136 
总收入$251,524 $207,170 $690,887 $603,376 

按服务收费(“FFS”)患者护理主要由公司与其建立合同账单安排的第三方付款人产生。下表列出了我们在所示期间提供的医疗保健服务收到的净营业收入来源的大约百分比：
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
2021202020212020
商业保险公司70 %69 %69 %68 %
政府付款人17 %18 %16 %16 %
有耐心的13 %13 %15 %16 %
100 %100 %100 %100 %
FFS-行政服务收入是通过公司与非所有医疗集团的MSA赚取的，主要基于这些医疗集团产生的病人护理净收入的固定百分比。
基于价值的医疗(VBC)收入来自每个会员每月的医疗管理费(PMPM)支付、付款人向患者提供医疗协调服务以及与大型商业付款人组织和美国联邦政府签订的共享储蓄合同。
合同资产
公司拥有以下合同资产和未赚取收入：
(美元，单位：万美元)2021年9月30日2020年12月31日
与客户签订合同的余额。
应收账款$98,384 $99,118 
未赚取收入$4,832 $2,759 
未赚取收入
未赚取收入在简明综合资产负债表中其他流动负债项下列示，代表在我们业绩之前支付给客户或应支付给客户的款项。所有合同的期限均小于或等于12个月。截至2021年9月30日的9个月递延总收入余额变动情况如下：
(美元以千为单位)2020年12月31日加法收入
公认的		2021年9月30日
未赚取收入$2,759 3,161 (1,088)$4,832 
在截至2021年9月30日的三个月和九个月内，公司确认了大约$0.2百万美元和$1.1截至2020年12月31日，与未赚取金额相关的收入分别为100万美元。
10
目录
剩余履约义务
由于我们的履约义务涉及一年或一年以下的合同，本公司选择了ASC 606-10-50-14(A)中的可选豁免。因此，公司不需要在报告期末或公司预计确认收入时披露剩余履约义务的交易价格。由于我们的患者通常没有义务继续在我们的设施接受服务，公司在报告期末的未履行义务最少。

3. 商誉和无形资产净额
就商誉减值评估而言，本公司整体被视为报告单位。报告单位的公允价值是使用三种方法的组合估计的，所有方法都是同等加权的：a)贴现现金流量分析(收益法)，b)可比交易的公允价值(交易法)和c)可比公司的企业价值收入倍数(市场法)。当报告单位的账面价值超过其估计公允价值时，表明潜在减值。本公司于2021年9月30日及2020年12月31日之商誉账面值约为$118.7百万美元。最近完成的商誉年度减值测试于2020年10月1日进行，报告单位的公允价值超过账面价值，因此确定不存在减值。在截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月里，没有发现任何减损指标。
本公司无形资产摘要如下：
2021年9月30日2020年12月31日
(美元，单位：万美元)无形的
资产		累计
摊销		无形的
资产		累计
摊销
商品名称$4,600 $1,629 $4,600 $1,457 
消费者客户关系2,500 1,771 2,500 1,583 
PMG客户关系600 177 600 158 
管理服务协议(完整MD)2,200 825 2,200 722 
9,900 $4,402 9,900 $3,920 
累计摊销较少(4,402)(3,920)
无形资产，净额$5,498 $5,980 
所有可摊销无形资产的剩余加权平均寿命约为10截至2021年9月30日。
无形资产的摊销费用约为#美元。0.2截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月分别为100万美元和0.5截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月分别为100万美元。
本公司无形资产未来五年的摊销预计费用如下：
(美元以千为单位)
2021年剩余时间$160 
2022643 
2023643 
2024559 
2025393 
此后3,100 
总计$5,498 


11
目录
4. 租契

本公司根据各种经营租赁协议租赁办公场所。这些租约的初始条款范围为2至7房租一般为10年，一般提供定期加租和续租选择。

租赁费用的构成如下(以千计)：

(美元以千为单位)截至2021年9月30日的三个月截至2021年9月30日的9个月
经营租赁成本$475 $1,406
为计入租赁负债的金额支付的现金--经营租赁$1,629
加权平均剩余租赁期限-经营租赁4.8年数
加权平均贴现率-营业租赁3.5 %


2021年9月30日以后年度经营性租赁的未来租赁支付合计如下：

(美元以千为单位)
2021年剩余时间$549 
20222,213 
20232,261 
20242,274 
20252,237 
此后1,407 
未来租赁付款总额10,941 
推算利息(901)
总计$10,040 

5.财产和设备，净值
公司财产、设备、净值摘要如下：
(千美元)2021年9月30日2020年12月31日
家具和固定装置$1,110 $1,073 
计算机设备1,430 1,051 
租赁权的改进4,827 4,863 
7,367 6,987 
减去累计折旧和摊销(3,026)(2,173)
财产和设备，净值$4,341 $4,814 
6.应计费用
应计费用包括以下内容：
(美元，单位：万美元)2021年9月30日2020年12月31日
应计雇员薪酬和福利$5,587 $6,167 
应支付的奖金7,903 10,418 
其他应计费用17,813 14,600 
应计费用总额$31,303 $31,185 

12
目录
7. 应付票据
该公司的信贷安排包括以下内容：
(美元，单位：万美元)2021年9月30日2020年12月31日
应付票据$33,469 $34,125 
降低债券发行成本(930)(466)
较少电流部分(875)(875)
应付票据，净额$31,664 $32,784 
于2019年11月15日，本公司由Privia Health，LLC(作为借款人)、PH Group Holdings Corp.(作为担保人)、Privia Health，LLC(作为担保人)的若干子公司、硅谷银行(作为行政代理和抵押品代理(“行政代理”))以及若干不时的贷款方之间订立信贷协议(“原信贷协议”)。最初的信贷协议规定最高可达#美元。35.02000万美元定期贷款(“定期贷款安排”)，于2024年11月15日到期，每月按LIBOR加较低利率支付利息2.0%或ABR PLUS1.0按月支付百分比(3.02021年9月30日的%)，外加最多$10.02000万美元的融资(增加到#美元15.0以循环贷款的形式(“循环贷款机制”，与定期贷款机制一起，称为“信贷机制”)。循环贷款安排还包括一项信用证次级安排，总可用金额为#美元。2.02000万美元和一个Swingline子设施，总可用金额为$2.02000万。该公司借入了$35.02019年11月15日提供3.8亿美元定期贷款。
于2021年8月27日，本公司与其若干附属公司订立一项假设协议及对原信贷协议(经第三修正案，“信贷协议”修订)的第三次修订(“第三次修订”)。根据第三修正案，本公司成为信贷协议下的母公司担保人，并授予行政代理对其几乎所有不动产和动产的优先担保权益，但须受允许留置权的限制。
第三修正案将循环贷款安排的规模增加到#美元。65.02000万美元，将信用证子贷款增加到$5.02000万美元，并将信贷协议的到期日延长至2026年8月27日。经修订后，信贷协议下的借款的利息等于(I)欧洲美元贷款的利率，LIBOR加适用的保证金，但须受0.5%下限，以及(Ii)在ABR贷款的情况下，ABR利率加适用的保证金，下限为1.5%。此外，修正案除其他事项外，(I)将定期贷款安排摊销时间表改为0.625截至2021年9月30日(包括2024年6月30日)的财政季度的原始定期贷款本金的百分比1.25(Ii)在其后终止的财政季度中，增加一笔定期贷款本金的百分比；及(Ii)增加一笔定期贷款本金。1.0自第三修正案生效之日起六个月内预付的任何定期贷款的预付保费%。第三修正案将原信贷协议中的金融契约转换为“新兴”金融契约，因此公司的现金在任何时候都低于125信贷安排下未偿还借款的%，或至少$15.0在循环贷款项下，有100万笔借款未偿还，公司将被要求维持(I)不低于以下的综合固定费用覆盖率1.25至1.0，以及(Ii)综合杠杆率不超过3.0设置为1.0。截至2021年9月30日，该公司拥有33.5定期贷款安排项下未偿还债务本金1,300万美元。截至2021年9月30日，“跳跃式”金融契约并不适用。
在2020年3月期间，该公司借入了$10.0循环贷款安排下的400万美元，按LIBOR+较低者计息2.5%或ABR+1.5按月支付的百分比。这些借款在2020年偿还了#美元。5.02000万美元于2020年7月偿还，美元5.02020年9月偿还了3.8亿欧元。2021年8月30日，本公司在循环贷款机制下将其能力从1美元增加到1美元。15.0600万至300万美元65.02000万。截至2021年9月30日和2020年12月31日，不是循环贷款安排项下的未偿还金额。
与信贷安排有关的利息支出约为#美元。0.3百万美元和$0.5截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月分别为100万美元和0.9百万美元和$1.5截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月分别为100万。
与信贷安排有关的债务发行成本约为$0.9百万美元已资本化，并正在使用实际利息法在信贷安排的有效期内摊销。摊销费用约为$0.1截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月分别录得100万美元，截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月分别录得最低金额。
根据上述债务安排，公司几乎所有的不动产和个人财产都作为抵押品。

13
目录
适用于2021年9月30日以后年度应付票据的年度本金支付总额如下：
(美元以千为单位)
2021年剩余时间$219 
2022875 
2023875 
20241,313 
20251,750 
此后28,437 
总计$33,469 
8. 所得税
该公司记录的所得税优惠为#美元。2.2300万美元和300万美元8.6截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月分别为80万美元，所得税优惠为1美元20.2300万美元和300万美元7.4截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月，分别为3.5亿美元。这意味着估计每年的有效税率为9.7%和1.0分别截至2021年和2020年9月30日。截至2021年9月30日止三个月和九个月期间的实际税率低于法定税率，原因是与公司IPO相关的不可抵扣股票补偿支出的税前亏损受到影响。截至2020年9月30日的三个月和九个月期间的实际税率低于法定税率，主要原因是递延税项资产的免税额被冲销。此外，由于估值津贴在2020年第三季度发放，截至2020年9月30日的3个月的收益高于截至2020年9月30日的9个月，因为在评估递延税项资产未来变现能力时，所有可用的积极证据的权重超过了负面证据的权重。在2020年第三季度之前，税项支出是由于递延税项负债增加而实现的，所有其他递延税项余额均被记录的全额估值免税额抵消。

我们在评估DTA的可回收性时，既考虑了积极的证据，也考虑了负面的证据。根据所有现有证据，我们需要进行评估，以确定将来是否更有可能(即大于50%的概率)实现全部或部分直接或间接免税协议。截至2021年和2020年9月30日，所有可用的正面证据的权重都大于所有负面证据的权重，因此没有记录针对递延税项资产的估值津贴。
9. 股东权益
国歌私募
2021年5月3日，在首次公开募股(IPO)结束的同时，本公司发行并出售了4,000,000普通股，面值$0.01每股，总购买价为$922000万美元(“私募”)，或$23.00每股，以私募方式向国歌的一家附属公司配售。截至2021年5月3日，国歌大约持有3.9占公司已发行和已发行普通股的百分比。在私募中向投资者发行的证券是根据1933年证券法第4(A)(2)条规定的免注册规定发行的。
股票期权计划
PH集团控股公司股票期权计划(PH集团期权计划)创建于2014年1月17日。本公司及其附属公司的雇员、本公司的顾问及为本公司提供服务的Bright ton Health Plan Services Holdings Corp.(BHPS)(BHG Holdings的全资附属公司)及其附属公司的雇员均为PH集团购股权计划的参与者。根据PH集团期权计划可授予期权的普通股股份总数不得超过4,229,850股份。
自2016年8月11日起，PH集团期权计划转让给母公司，成为PH集团母公司股票期权计划(以下简称PH母公司期权计划或先行计划)。在转让生效日期，PH集团期权计划中的所有其他条款在PH父期权计划中保持不变。
自2018年8月28日起，PH母公司期权计划进行了修改和重述，以增加可授予期权的普通股总数4,229,850共享至18,985,846股份。
2021年4月1日，根据首次公开募股(IPO)的完成情况，董事会批准修改PH集团母公司股票期权计划，修改某些未偿还股票期权授予某些员工和顾问的条件。修改速度加快了一年以前未100%归属的任何时间归属期权，并将基于业绩的期权的归属条件修改为归属60在首次公开募股(IPO)时，20% 12在首次公开募股后的几个月内20% 18在首次公开募股(IPO)几个月后。这一修改还将CEO基于时间的期权速度提高了一倍四个月以至于100他的基于时间的期权的%是既得性的。我们确认了以股票为基础的薪酬为#美元。195.12021年第二季度与这些修改相关的400万美元，我们预计
14
目录
确认额外的$89.9首次公开募股(IPO)完成后的18个月内，额外的股票薪酬支出为1.8亿美元。

2021年综合激励计划

2021年4月6日，公司批准了Privia Health Group，Inc.2021年综合激励计划(以下简称计划)，该计划允许最多奖励10,278,581公司普通股的股份。本计划还允许在计划生效日期后的每个会计年度的第一天自动增加金额，其金额等于(I)中较小的一项5(I)于上一会计年度12月31日之已发行股份之百分比或(Ii)本公司薪酬委员会酌情厘定之股份数目。该计划规定以至少等于以下价格的价格授予股票期权100公司普通股在授予之日的公平市值的%。该计划还规定授予股票增值权、限制性股票、限制性股票单位(“RSU”)、业绩奖励和其他以现金或其他股票为基础的奖励，所有这些奖励都必须不低于授予之日公司普通股的公平市值。该计划的参与者可能包括员工、顾问、其他服务提供商和非员工董事。于首次公开招股生效日，本公司发行1,183,871以发行价计算的限制性股票单位3,683,217期权，行权价等于发行价。这些发行预计将产生基于股票的薪酬支出#美元。62.3300万美元将在接下来的时间里得到认可四年了自首次公开发行(IPO)生效之日起，作为限制性股票单位和股票期权归属。2021年计划旨在作为PH母公司选择计划的继任者和延续。根据之前的计划，不会授予额外的股票奖励。
2021年员工购股计划
2021年4月，公司董事会批准了公司2021年员工购股计划(《2021年员工持股计划》)。2021年ESPP于2021年4月公司首次公开募股(IPO)的承销协议签署后生效。根据该计划，股票可以是新发行的股票、库存股或在公开市场上收购的股票。薪酬委员会可选择自生效日期后每个公司会计年度的第一天起，增加本计划下可购买的股票总数，金额最高可达百分之一(1%)；但在任何情况下，根据本计划可发行的最高股份数目为10,278,581股份。自首次公开招股起，本公司已预留1,027,858根据2021年ESPP发行的普通股。
股票期权活动
下表汇总了前期计划和计划下的股票期权活动：
股份数量加权的-
平均值
三、行权价格		加权的-
平均值
授予日期
*公允价值		加权的-
平均值
剩余
合同
生命
2020年12月31日的余额18,300,959 $2.01 $0.34 7.82
授与3,730,717 23.16 9.58 
练习(328,323)2.11 0.48 
没收(172,547)9.73 3.75 
2021年9月30日的余额21,530,806 $5.61 $1.91 7.51
可于2021年9月30日行使12,272,394 $2.01 $0.34 7.01
RSU活性

下表总结了2021年计划下的RSU活动：
股份数量授予日期公允价值
截至2020年12月31日的未归属和未偿还— $— 
授与1,199,315 23.19 
既得(195,652)23.00 
没收(14,011)23.00 
截至2021年9月30日未归属和未偿还989,652 $23.23 

15
目录
基于股票的薪酬费用
截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月，基于股票的薪酬支出总额约为美元25.8百万美元和$0.1分别为100万美元和300万美元228.5百万美元和$0.4截至2021年和2020年9月30日的9个月分别为100万美元。在2021年9月30日，大约有$119.1未确认的基于股票的薪酬支出，与未归属期权和RSU相关，扣除没收后，预计将在加权平均期间确认1.0年。
基于股票的薪酬费用在精简的合并经营报表中分类如下：
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
(美元以千为单位)2021202020212020
平台成本$4,947 $— $40,987 $— 
销售和市场营销1,028 — 8,723 — 
一般事务和行政事务19,825 121 178,751 363 
股票薪酬总额$25,800 $121 $228,461 $363 
10. 关联方交易
2020年10月31日，$4.0应收关联方应收账款3.8亿美元用于偿还4.0应付予关联方的票据中，剩余1,700万美元4.7向关联方支付的3.8亿美元票据。该公司支付了#美元的利息。0.22000万至2020年10月31日。此外，在2020年12月22日，剩余的美元4.7截至2020年12月31日，向关联方支付的1.8亿美元票据转换为出资额，没有剩余的应付给关联方的票据未偿还。
11. 承诺和或有事项
截至2021年9月30日，没有实质性承诺和或有事项。
12. 信用风险集中
我们可能受到信用风险集中影响的金融工具主要包括现金、现金等价物和应收账款。虽然我们的现金和现金等价物由信誉良好的金融机构管理，但公司与个别机构的现金余额有时可能超过联邦保险的限额。截至2021年9月30日，公司几乎所有的现金和现金等价物都持有在二金融机构。该公司相信这些金融机构的财务状况良好，存在的信用风险微乎其微。
本公司通过与付款人签订合同，收取其医生为患者提供的医疗服务的费用。网络中的六个付款人大约占到84%和85分别为截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月期间此类付款的百分比，以及82分别为截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月的6%。该公司对应收账款进行评估，以确定最终是否会收回这些账款。在进行评估时，涉及重大判断和估计，例如过去的经验、信用质量、应收账款余额的年龄以及可能影响支付能力的当前经济状况。截至2021年9月30日和2020年12月31日，公司在网络中有6个付款人，约占71%和70分别占应收账款的%。
13. 每股净(亏损)收益
在计算每股基本和稀释收益(亏损)收入时，普通股股东可获得的净(亏损)收入与股份数量的对账计算如下：
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
(以千人为单位，不包括每股收益和每股收益)2021202020212020
Privia Health Group，Inc.普通股股东的净(亏损)收入$(9,115)$16,685 $(176,251)$27,380 
加权平均已发行普通股-基本普通股和稀释普通股105,896,622 95,950,929 101,576,775 95,945,804 
Privia Health Group，Inc.普通股股东每股收益-基本和稀释后每股收益$(0.09)$0.17 $(1.74)$0.29 

16
目录
库存股方法被用来考虑潜在稀释股票期权的影响。以下可能稀释证券的加权平均流通股不包括在本报告所述期间普通股股东应占稀释每股亏损的计算范围内，因为将它们包括在内将是反稀释的：
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
2021202020212020
购买普通股的潜在摊薄股票期权和RSU20,352,659 17,952,492 20,410,709 17,977,529 
潜在稀释股份总数20,352,659 17,952,492 20,410,709 17,977,529 
14.分部财务信息
公司根据ASC主题280，部门报告(“ASC 280”)确定，公司的运营和报告是作为一个单一的运营部门进行的，这一部门是为了满足患者的需求。营运分部被识别为企业的组成部分，其中独立的离散财务信息可供首席运营决策者(“CODM”)或决策小组评估，后者定期审查财务运营结果，以分配资源和评估财务业绩。
该公司将其首席执行官定义为首席执行官，他在综合的基础上定期审查财务经营结果，以分配资源和评估财务业绩。虽然该公司的收入来自多个不同的地理区域，但该公司既不根据各个地区的经营结果分配资源，也不将每个地区作为一个单独的业务部门进行管理。该公司的CODM在综合的基础上管理业务，以作出关于整体公司资源分配的决定，并评估公司的整体盈利能力。截至2021年9月30日和2020年12月31日，本公司所有长期资产均位于美国，截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月和九个月，所有收入均在美国赚取。

17
目录
项目2.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
以下讨论应与我们未经审计的简明综合财务报表以及本季度报告10-Q表中其他部分的附注一起阅读。此外，以下讨论、分析和信息包含基于我们当前预期的有关公司业务、运营和财务业绩的前瞻性陈述，这些陈述涉及风险、不确定性和假设。由于许多因素的影响，我们的实际结果可能与这些前瞻性陈述中预期的结果大不相同。包括但不限于以下确定的内容以及本10-Q表格季度报告中题为“风险因素”和“有关前瞻性陈述的信息”部分讨论的内容。
概述
Privia Health是一家技术驱动的全国性医生赋能公司，与医疗团体、健康计划和健康系统合作，优化医生实践，改善患者体验，并奖励在“Privia平台”上提供面对面和虚拟护理环境中的高价值护理的医生。我们直接解决了当今医生面临的三个最紧迫的问题：向VBC报销模式的过渡、不断增加的管理要求以运营成功的医疗实践，以及使用现代用户友好型技术吸引患者参与的需要。我们寻求通过进入市场并将现有医生和非医生临床医生组织成一种独特的执业模式来实现这些目标，该模式将大型地区性医疗集团的合作优势与Privia提供商加入我们的医疗集团的重大地方自主权相结合。我们的医疗集团被我们所有市场的所有主要医疗保险计划指定为网络内，所有Privia提供商都获得了此类医疗保险计划的认证。
我们的平台是专门构建的，将医生组织到以成本效益为基础、以价值为基础、以初级保健为中心的网络中，并得到强有力的医生治理的支持，并促进医生领导的文化。Privia平台由Privia技术解决方案提供支持，该解决方案有效地管理我们Privia医生提供的医疗服务的各个方面，消除了复杂性，降低了必须购买30多点解决方案的成本。我们通过在数据分析、收入周期管理(“RCM”)、实践和临床运营以及付款人调整方面的投资，改善患者体验，改善实践经济性，并影响护理点交付。Privia平台旨在跨人口群体、敏锐度水平和报销模式取得成功，包括传统的FFS Medicare、Medicare Shared Savings Program(“MSSP”)、Medicare Advantage、Medicaid、商业保险以及与付款人和雇主的其他现有和新兴的直接合同计划。我们相信Privia模式是一种高度可扩展的解决方案，可以帮助我们国家的医疗系统实现四重目标：更好的结果、更低的成本、更好的患者体验以及更快乐和更积极的提供者。我们的客户肯定了我们的模式，自2013年成立我们的第一个医疗集团以来，Privia迅速成为全国领先的独立医生公司之一。
我们的医生调整方法有三个核心要素：
1)专注于最大限度地发挥医生在整个患者小组中的医疗实践潜力，最终目标是在VBC报销中取得成功；
2)一种高度灵活的与付款人无关的方法，以满足多种类型的医生执业的需求，从独立拥有到医院雇用或附属于医院的执业；以及
3)为Privia和我们的Privia医生提供盈利模式，无论报销模式、地理环境或专业如何。
Privia平台由Privia技术解决方案提供支持，该解决方案有效地管理我们Privia医生执业的各个方面，消除了复杂性并降低了成本。预期的结果是让医生和非医生临床医生以更低的成本为患者提供高质量的虚拟和面对面的医疗保健，提供卓越的临床结果和体验。我们相信，我们的技术驱动平台具有高度的可扩展性，使我们能够在新的地理市场快速建立密度，并通过转变报销模式，引导这些市场从FFS转向VBC，并通过关注质量和基于成功的报销来帮助我们的Privia提供商更好地管理医疗成本。此模式旨在实现显著增长，具有显著的收入可见性、较低的投资资本和诱人的利润率。我们相信Privia平台与医疗保健的发展方向保持一致，包括(1)向VBC模式的宏观转变，这种模式侧重于以较低的总成本提供协调、高质量的医疗服务；(2)更加注重患者体验；(3)注重优化提供者工作流程，带回行医的乐趣。我们相信，鉴于我们的重要价值主张和全面的解决方案集，我们的方法对多种类型的医生执业具有极大的吸引力。

18
目录
我们相信，我们的技术驱动平台与众不同，处于有利地位，能够推动可持续的长期增长，具有诱人的利润率和诱人的投资资本回报。Privia平台具有以下关键属性：
•满足庞大的总潜在市场需求：目标是一个庞大且不断增长的潜在市场。
•专为在全国范围内扩展而构建：灵活的模式，以多种类型的医生执业进入新市场.
•由Privia技术解决方案提供支持：全面的基于云技术的平台，旨在优化整个报销环境以及虚拟和面对面护理设置中的提供商工作流.
•在本地市场建立提供商密度：支持久经考验的扩展战略，从而提高与支付者和患者的相关性.
•旨在转变医疗服务提供方式：旨在将每个市场的护理服务从FFS过渡到VBC，并增强Privia提供商管理高危患者的护理模式和能力.
•始终如一地展示医生的价值主张：减轻管理负担，总体上提高提供商的盈利能力。
•产生诱人的财务业绩：有固定的规模，多元化的收入组合，没有单一的付款人或个人业务集中，盈利和资本效率高，具有诱人的增长. 有关实践集合的讨论，请参阅“关键指标”。
•由经验丰富的高管和医生领导团队领导：我们的管理团队在领导支付者、提供者和医疗保健信息技术组织方面拥有丰富的经验。
Privia医生作为医疗集团的所有者在其地理市场加入医疗集团。我们的某些医疗集团由我们持有多数股权(每个集团都是一个“拥有的医疗集团”)，Privia医生拥有少数股权。然而，在那些国家法规不允许我们拥有医生业务的市场，医疗集团完全由Privia医生所有。我们通过当地的MSO为每个医疗集团提供管理服务，目的是最大限度地提高我们附属诊所的独立性和自主性，同时为医疗集团提供直接或通过Privia拥有的ACO获得VBC机会。在非拥有医疗集团的市场，我们通过拥有的MSO实体提供行政和管理服务来赚取收入(FFS-行政服务收入)。我们有分发质量指导的国家委员会，我们聘请首席医疗官对所属医疗集团的临床事务提供临床监督和指导。此外，我们还代表所拥有的医疗集团持有提供者合同、维护患者记录、设定报销费率和谈判付款人合同。医疗集团不拥有基本附属诊所的所有权，但附属诊所确实为我们的医疗集团提供某些服务，例如空间使用、非医生人员配备、设备和用品的使用。我们的收入主要来自以下三个来源：(I)FFS-通过自有医疗集团的Privia提供商向患者提供医疗服务所产生的患者护理收入，以及FFS-向非自有医疗集团提供行政服务所赚取的行政服务收入，(Ii)代表我们的Privia提供商以管理和行政费用的形式收取的VBC收入，目前，这些收入, 主要形式是PMPM费用和共享节省，其中包括高质量奖金，以及(Iii)Privia向Privia供应商或直接向患者或雇主提供额外服务带来的其他收入。我们拥有的医疗集团、拥有的ACO和拥有的MSO的运营反映在我们的综合财务业绩中。
我们最近开始向不想加入我们医疗集团的提供者提供Privia Care Partners，这是一种更灵活的服务提供者联盟模式。这一模式最初将在我们的某些现有市场和新市场聚合供应商，这些市场只寻找VBC解决方案，而不需要更换电子病历供应商。我们将向这些服务提供者提供人口健康服务、报告和分析，并提供一系列管理服务供提供者选择。我们预计将于2022年1月1日推出Privia Care Partners，与大约100个护理中心的300多个提供者合作，提供超过25,000个归属生命。
GAAP财务指标
·截至2021年和2020年9月30日的三个月，收入分别为2.515亿美元和2.072亿美元，截至2021年和2020年9月30日的九个月，收入分别为6.909亿美元和6.034亿美元。
·截至2021年和2020年9月30日的三个月，净营业(亏损)收入分别为(1,280万美元和850万美元)，截至2021年和2020年9月30日的九个月分别为(198.1)美元和2,120万美元；以及
·截至2021年和2020年9月30日的三个月，Privia Health Group，Inc.的净(亏损)收入分别为910万美元和1,670万美元，截至2021年和2020年9月30日的九个月分别为176.3美元和2,740万美元。

19
目录

关键指标和非GAAP财务指标
·截至2021年和2020年9月30日的三个月，医疗实践收集分别为4.015亿美元和3.39亿美元，截至2021年和2020年9月30日的九个月分别为11.1亿美元和9.49亿美元；
·截至2021年和2020年9月30日的三个月，医疗保健利润率分别为6150万美元和4670万美元，截至2021年和2020年9月30日的九个月分别为1.698亿美元和1.363亿美元；
·截至2021年和2020年9月30日的三个月，其平台贡献分别为3110万美元和2150万美元，截至2021年和2020年9月30日的9个月分别为7980万美元和5920万美元；
·截至2021年和2020年9月30日的三个月，调整后的EBITDA分别为1390万美元和910万美元，截至2021年和2020年9月30日的九个月分别为3390万美元和2320万美元。

有关我们如何定义和计算实施提供者、归属人寿、实践收集、护理利润率、平台贡献、平台贡献利润率、调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率，以及将运营收入(最具可比性的GAAP衡量标准)与护理利润率、运营收入(最具可比性的GAAP衡量标准)和净(亏损)收入(最具可比性的GAAP衡量标准)与调整后的EBITDA进行核对的更多信息，请参阅“关键指标和非GAAP财务指标”。
新冠肺炎大流行与冠状病毒援助、救济和经济刺激法案(“CARE法案”)
当前的新冠肺炎大流行对我们截至2021年和2020年9月30日的三个月和九个月的运营业绩、现金流和财务状况产生了影响，因为在美国大流行爆发后，我们经历了低于预期的业务量以及提供的服务组合的转变。有关2020年影响的更多信息，请参见招股说明书。我们正在密切监测大流行对我们业务各个方面的影响，包括对员工、客户、患者、供应商和供应商的影响。

2020年3月27日，CARE法案获得通过。它的目的是为受冠状病毒大流行影响的个人和企业提供经济救济。它还包含与医疗保健提供者的操作和冠状病毒大流行造成的问题有关的条款。以下是CARE法案在截至2021年9月30日的3个月和9个月期间的具体条款对公司及其子公司的重大经济影响：
•本公司选择在2020年延期缴纳社保税部分，可分两年补缴如下：2021年底前50%，2022年底前50%。截至2021年9月30日，资产负债表上与此次延期相关的应计费用约为160万美元，公司打算在2021年底之前汇出款项；以及
•在截至2020年9月30日的9个月里，公司根据CARE法案从提供者救济基金获得了1330万美元的赠款资金。在截至2021年9月30日的9个月里，没有根据CARE法案从提供者救济基金收到任何资金。
我们的收入
我们承认来自多个利益相关者的收入，包括医疗保健消费者、健康保险公司、雇主、提供者和医疗系统。我们的收入包括：(I)通过自有医疗集团的Privia提供商向患者提供医疗服务所产生的FFS收入，或为向非自有医疗集团提供行政服务而收取的行政费，(Ii)代表我们的提供商收取的VBC收入，主要是每个会员每月(PMPM)费用(包括护理管理费、管理服务费、护理协调费和所有其他类似的行政费用)和共享节省(包括盈余支付、共享节省、总护理成本预算支付和类似支付)，以及(Iii)其他额外服务的收入，如礼宾
FFS收入
当我们收取Privia提供商提供的FFS医疗服务的报销时，我们会产生FFS-患者护理收入。我们与供应商签订的协议期限为数年，我们历来拥有95%的供应商留存率，这两者都带来了高度可预测和经常性的收入模式。考虑到我们在每个市场的规模，我们与付款人合作伙伴签订的FFS合同通常包含年费率充气和更高的商业FFS费率。由于获得了这些费率加速器和增强功能，如果我们继续成功地扩大我们的供应商基础，我们预计按绝对美元计算，收入将同比增长。此外，在我们的FFS-患者护理收入中，我们还包括临床实验室、成像和药房运营等辅助服务产生的收藏品。我们还通过向非我们所有或合并的医疗集团提供行政和管理服务来创造FFS行政服务收入。FFS-患者护理收入占79.6%，以及
20
目录
截至2021年和2020年9月30日的三个月分别为总收入的81.4%，截至2021年和2020年9月30日的九个月分别为79.7%和78.7%。截至2021年和2020年9月30日的三个月，FFS-行政服务收入分别占总收入的6.5%和7.0%，截至2021年和2020年9月30日的九个月分别占6.8%和7.1%。
VBC收入
随着时间的推移，我们使我们的提供商合作伙伴能够在VBC安排中取得成功，从而为他们创造增量价值。当我们的供应商通过传统的FFS Medicare、MSSP、Medicare Advantage、商业支付者和其他现有的和新兴的直接支付者和雇主合同计划获得报销时，我们就会产生VBC收入。收入主要以(I)PMPM护理管理费的形式收取，以支付在传统FFS支付模式下通常不会报销的服务成本，包括人口管理、护理协调、先进技术和分析，以及(Ii)基于VBC安排中我们归因于患者的更高质量和更低的护理成本而赚取的共享节省。截至2021年和2020年9月30日的三个月，VBC收入分别占总收入的13.8%和11.1%；截至2021年和2020年9月30日的九个月，VBC收入分别占总收入的12.9%和11.6%。我们预计VBC收入占总收入的比例将继续增加，因为我们在管理下的归属寿命总额增加，以及基于价值的安排所承担的风险水平增加。
其他收入
我们剩余的收入来自利用我们现有的提供者和患者基础来提供以价值为导向的服务，如虚拟访问、虚拟脚本和编码。截至2021年和2020年9月30日的三个月，其他收入分别占总收入的0.1%和0.5%，截至2021年和2020年9月30日的九个月，其他收入分别占总收入的0.5%和2.7%。CARE法案下的提供者救济资金已记录在截至2020年9月30日的9个月的运营报表上的其他收入中。
影响我们业绩的关键因素
添加新的提供程序
我们扩大提供商基础的能力将使我们能够实现财务增长，因为我们的提供商产生了我们的FFS和VBC收入。我们现有的提供商渗透率和市场份额为我们在现有和新的地区提供了重要的增长机会，我们相信加入Privia的提供商数量是市场认可我们的平台对我们的提供商、患者和付款人的吸引力的一个关键指标。我们打算利用我们的市场内和全国销售和营销团队，通过增加新的业务并协助我们现有的业务招募新的供应商，来扩大我们在现有和新市场的供应商基础。当我们将供应商添加到Privia平台时，我们希望他们在我们利用我们现有的品牌和基础设施时，无论是在公司层面还是在市场层面上，都能为我们带来增量经济。
新增病人
我们在现有和新市场增加新患者的能力也将使我们能够在FFS和VBC合同中实现收入增长。我们相信，VBC项目中归因于患者的数量是我们VBC收入增长的关键驱动力。我们推动业务增长的品牌和营销战略继续增加了与新患者和现有患者的接触。我们相信，我们在提高Privia品牌知名度方面的持续成功将导致每个提供商的患者面板数量增加，并为我们的业务在FFS和VBC方面贡献更多收入。
拓展新市场

根据我们迄今的经验，我们相信Privia可以在所有报销环境和支付模式中取得成功。我们从较老的供应商队列中收集的数据一直表明，随着时间的推移，我们会改善他们在FFS和VBC指标上的表现，并告知我们对新市场的预期。我们相信，我们的市场运营结构和向VBC过渡的服务提供商无论身在何处，都能让全美的医生和提供商受益，我们的解决方案适用于所有50个州。我们以轻资产的运营模式进入市场，并采用纪律严明、统一的方法来构建和发展市场。我们与市场领先的医疗集团和医疗系统合作，形成锚定关系，并将其他独立、附属或受雇的提供商合并为一个单一的医疗集团。我们的业务模式还为我们未来的增量增长提供了灵活性，通过收购我们业务的少数或多数股权，并开设专注于联邦医疗保险优势和直接合同模式的从头开始、全资拥有的护理网站。

2021年10月1日，我们与阿比林诊断诊所(Abilene Diagnostic Clinic)合作推出了普瑞维亚医疗集团(Privia Medical Group-West Texas)。阿比林诊断诊所是一家独立的多专科团体诊所，拥有30多家提供者和5个护理中心。这是对我们在德克萨斯州北部(达拉斯-沃斯堡)和该州墨西哥湾沿岸地区现有的和不断扩大的提供商业务地点的补充。

2021年10月13日，我们通过与Bass Medical Group的合作进入加州市场，Bass Medical Group是大旧金山湾区领先的医疗保健多专科集团之一，拥有400多家提供商，涉及42个专科
21
目录
超过125个地点的病人。Privia收购了巴斯管理服务组织有限责任公司(Bass Management Services Organization，LLC)的多数股权，后者是巴斯医疗集团(Bass Medical Group)的独家管理服务提供商。
提供商满意度和保留率
Privia提供商对他们在我们平台上的整体表现非常满意，我们努力不断提高提供商的幸福感和患者满意度。我们的集合百分比护理边际模型与患者和提供者的高满意度相结合，在向前滚动12个月的基础上实现了90%以上的实践集合可预测性。我们相信，这些指标显示了我们提供商基础的稳定性，以及对我们平台的潜在提供商和患者的吸引力。
付款人合同和将市场转移到VBC的能力
我们的FFS和VBC收入取决于我们的合同和与付款人的关系。我们与全国和我们每个市场的一大批不同的付款人团体合作，形成提供者网络，降低整体护理成本，我们还构建定制合同，帮助提供者和付款人以相互一致的方式实现他们的目标。维持、支持和增加这些合同和关系的数量，特别是在我们进入新市场的时候，对我们的长期成功非常重要。
Privia在向VBC转变的过程中，能够在每个地理市场开展工作，加上我们在所有报销环境中的工作经验，使提供商能够加快并成功实现转型。我们的模式与我们的支付方合作伙伴保持一致，因为我们已经证明，在推动增量收入增长的同时，患者结果有所改善。我们打算在当前和新兴的付款人计划中加快在每个市场采用VBC报销的进程。要做到这一点，我们将需要继续增强我们的VBC能力，并执行计划，以提供下一代接入、卓越的质量指标和更低的护理成本。
收入构成部分
我们的FFS收入主要取决于我们提供商基础的大小、付款人合同费率和患者数量。我们在与付款人的合同中维持或改善定价水平的能力以及我们供应商的患者数量将影响我们的运营结果。除了随着时间的推移增加我们的提供商基础和合同率，我们还寻求通过展示提供更好的患者体验的能力来增加患者数量，从而提高保留率并推动转诊到首选的、高质量和基于价值的提供商。我们的VBC收入主要取决于我们VBC安排中的归属患者数量、我们付款人合同的风险水平以及对患者总医疗成本的有效管理。随着我们提供商基础的扩大，我们还希望在现有和新的市场中增加我们的归属患者总数。此外，随着时间的推移，我们打算提高我们基于价值的计划的风险水平，因为我们在每个患者的基础上寻求更高的收入机会。
对增长的投资
我们预计将通过对我们的销售和营销、我们的技术支持平台和我们的运营进行投资，继续专注于长期增长。此外，随着我们继续努力将市场推向VBC，我们预计将继续在运营方面进行额外的投资，以扩大临床能力，以管理我们的患者群体。
关键指标和非GAAP财务指标
我们审查了许多运营和财务指标，包括以下关键指标和非GAAP财务指标，以评估我们的业务、衡量我们的业绩、确定影响我们业务的趋势、制定我们的业务计划和做出战略决策。
关键指标
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
2021202020212020
实施的提供程序(截至期末)2,826 2,454 2,826 2,454 
归属寿命(千人)(截至期末)760 646 760 646 
练习集(1) (百万美元)
$401.5 $339.9 $1,112.8 $949.0 
(1)我们将实践收集定义为我们从所有市场和所有报销来源(FFS、VBC和其他)获得的用于提供护理和提供我们的平台及相关服务的所有实践的总收集。诊所集合与收入的不同之处在于，它包括来自非拥有的医疗集团的集合。
实现的提供程序
我们将实施提供者定义为在给定时期结束时在Privia Health平台上获得Privia Health认证的所有服务专业人员的总数，这些专业人员在该时期内在拥有和非拥有的医疗集团中都获得了医疗服务的资质和账单. 这包括但不限于医师、医师助理和执业护士。我们相信，数量的增长
22
目录
实施提供商是我们业务表现和预期收入增长的关键指标。这种增长在一定程度上取决于我们在现有市场成功增加新业务并扩展到新市场的能力。由于我们的医疗保健提供业务的有机增长，实施的提供商数量在2021年9月30日至2020年期间增长了15.2%。
归因于生命
我们将归属生命定义为付款人认为归因于Privia的任何患者，在拥有和非拥有的医疗集团中，作为VBC安排的一部分提供护理。我们将我们的归属生命定义为在特定时期结束时选择我们拥有的或非拥有的医疗集团之一作为其初级保健服务提供者的患者。归因生命的数量是影响我们获得VBC收入的一个重要指标。2021年9月30日至2020年9月30日，归因于所有市场的有机增长，以及2020年第四季度田纳西州市场归因性生命的增加，归因寿命增长了17.6%。
练习集
我们将实践集合定义为我们从所有市场和所有报销来源(FFS、VBC和其他)获得的、用于提供护理和提供我们的平台及相关服务的所有实践的总集合。诊所集合与收入的不同之处在于添加了来自非拥有的医疗集团的集合。由于我们的医疗保健提供业务的有机增长，截至2021年9月30日的三个月的实践收集量与2020年同期相比增长了18.1%，截至2021年9月30日的9个月与2020年同期相比增长了17.3%。
非GAAP财务指标
除了我们根据GAAP确定的财务业绩外，我们认为关爱利润率、平台贡献、平台贡献利润率、调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率对于投资者来说是有用的，因为这些是管理层在评估我们的经营业绩和业务健康状况时使用的非GAAP指标。我们使用关怀利润率、平台贡献利润率、平台贡献利润率、调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率来评估我们的持续运营，并用于内部规划和预测。我们相信，当这些非GAAP财务指标与相应的GAAP财务指标一起使用时，通过排除某些可能不能反映我们的业务、经营结果或前景的项目，可以提供有关我们业绩的有意义的补充信息。
然而，非GAAP财务信息仅供补充信息之用，作为一种分析工具有其局限性，不应孤立地考虑或作为根据GAAP列报的财务信息的替代品。此外，其他公司，包括我们行业的公司，可能会以不同的方式计算类似名称的非GAAP衡量标准，或者可能使用其他衡量标准来评估它们的业绩，所有这些都可能降低我们的非GAAP财务衡量标准作为比较工具的有用性。下面提供了我们的非GAAP财务指标与根据GAAP陈述的最直接可比财务指标的对账。我们鼓励投资者审查相关的GAAP财务指标以及非GAAP财务指标与其最直接可比的GAAP财务指标的协调情况，不要依赖任何单一的财务指标来评估我们的业务。.
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
(金额以万元为单位，但百分比除外)2021202020212020
护理保证金1 ($)
$61,469$46,738$169,782$136,317
平台贡献1 ($)
$31,102$21,497$79,762$59,184
平台贡献利润率1 (%)
50.6%46.0%47.0%43.4%
调整后的EBITDA1 ($)
$13,867$9,131$33,851$23,202
调整后的EBITDA利润率1 (%)
22.6%19.5%19.9%17.0%
1.有关我们如何定义和计算关爱利润率、平台贡献、平台贡献利润率、调整后的EBITDA和调整后的EBITDA利润率，以及将运营收入(最具可比性的GAAP衡量标准)与护理利润率、运营收入(最具可比性的GAAP衡量标准)与平台贡献以及净收益(最具可比性的GAAP衡量标准)与调整后的EBITDA进行对账的更多信息，请参见下文。
护理保证金
我们将医疗保证金定义为总收入减去医生和执业费用的总和。我们从FFS收入中产生的护理保证金是合同性质的和经常性的，主要基于加入Privia的每个业务的单独协商的收款百分比。我们从VBC收入中产生的护理保证金是根据收取的护理管理费和共享储蓄的百分比计算的。我们认为关爱保证金是我们管理业务的全部资金，包括为我们的业务提供行政支持，投资于销售和营销以吸引新的供应商使用Privia平台，以及通过我们的公司基础设施支持组织。我们预计，随着我们继续扩大我们的提供商基础，护理利润率(按绝对美元计算)将同比增长。我们还期望我们在VBC安排中的护理管理和共享储蓄经济
23
目录
随着时间的推移，我们努力实现更低的归因生命护理总成本，并朝着风险更高的VBC安排迈进，从而在每个患者的基础上进行改进。由于我们医疗业务的有机增长，截至2021年9月30日的三个月的护理利润率与2020年同期相比增长了31.5%，截至2021年9月30日的9个月与2020年同期相比增长了24.5%。
除了我们根据GAAP确定的财务结果外，我们相信护理利润率(一种非GAAP衡量标准)在评估我们的经营业绩时也是有用的。我们使用关怀保证金来评估我们正在进行的运营，并用于内部规划和预测目的。我们相信，当这一非GAAP财务衡量标准与相应的GAAP财务衡量标准一起使用时，通过排除某些可能不能反映我们的业务、经营结果或前景的项目，为我们的业绩提供了有意义的补充信息。特别是，我们相信，保证金的使用对我们的投资者是有帮助的，因为它是管理层用来评估我们的业务健康状况和我们的经营业绩的一个指标。

下表提供了营业(亏损)收入与护理保证金的对账，营业(亏损)收入是GAAP财务指标中最接近的指标。在截至2021年9月30日的三个月里，平台成本包括490万美元的股票薪酬支出，销售和营销成本包括100万美元的股票薪酬支出，一般和行政成本包括1980万美元的股票薪酬支出。截至2021年9月30日的9个月，平台成本包括4100万美元的股票薪酬支出，销售和营销成本包括870万美元的股票薪酬支出，一般和行政成本包括1.788亿美元的股票薪酬支出，主要与修改与我们IPO相关的未偿还期权有关。
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
(未经审计，金额以千计)2021202020212020
营业(亏损)收入$(12,809)$8,543 $(198,089)$21,218 
折旧及摊销4664571,3511,389
一般事务和行政事务33,9109,788216,56329,196
销售和市场营销4,5882,70918,9507,381
平台成本35,31425,241131,00777,133
护理保证金$61,469 $46,738 $169,782 $136,317 
平台贡献
我们将平台贡献定义为总收入减去(I)医生和执业费用、(Ii)平台成本和(Iii)计入平台成本的股权补偿费用之和。下表提供了营业收入(GAAP最接近的财务指标)与平台贡献的对账。在截至2021年9月30日的三个月里，平台成本包括490万美元的股票薪酬支出，销售和营销成本包括100万美元的股票薪酬支出，一般和行政成本包括1980万美元的股票薪酬支出。在截至2021年9月30日的9个月里，平台成本包括4100万美元的股票薪酬支出，销售和营销成本包括870万美元的股票薪酬支出，一般和行政成本包括1.788亿美元。在截至2021年9月30日的9个月中，确认了这笔基于股票的薪酬支出中的1.95亿美元，用于修改与我们IPO相关的未偿还期权。我们认为平台贡献是监控我们绩效的重要指标，具体到我们服务的定价、提供医疗服务的直接成本以及我们平台和相关服务的成本。由于提供商在Privia平台上花费的时间更长，我们预计该提供商对平台的贡献在绝对金额和护理利润率方面都会增加。我们预计，随着时间的推移，每个提供商的收入经济性以及我们在市场基础设施成本上产生运营杠杆的能力的提高，将推动这一增长。与2020年同期相比，截至2021年9月30日的三个月平台贡献增长了44.7%，截至2021年9月30日的9个月增长了34.8%, 2021年与2020年同期相比，这是由于我们的医疗业务的有机增长。
平台贡献利润率
我们将平台贡献毛利定义为平台贡献占关怀毛利的百分比。我们认为平台贡献利润率是监控我们业绩的重要指标，具体到我们服务的定价、提供医疗服务的直接成本以及我们平台和相关服务的成本。由于提供商在Privia平台上花费的时间更长，我们预计该提供商对平台的贡献在绝对金额和护理利润率方面都会增加。我们预计，随着时间的推移，每个提供商的收入经济性以及我们在市场基础设施成本上产生运营杠杆的能力的提高，将推动这一增长。截至2021年9月30日的三个月，平台贡献利润率为50.6%，而2020年同期为46.0%，截至2021年9月30日的9个月为47.0%，而2020年同期为43.4%。我们继续进行战略投资，以低于收入增长的速度为患者和医生提供更好的服务。
24
目录
除了我们根据GAAP确定的财务结果外，我们认为平台贡献(一种非GAAP衡量标准)在评估我们的经营业绩时是有用的。我们使用平台贡献来评估我们正在进行的运营，并用于内部规划和预测目的。我们相信，当这一非GAAP财务衡量标准与相应的GAAP财务衡量标准一起使用时，通过排除某些可能不能反映我们的业务、经营结果或前景的项目，为我们的业绩提供了有意义的补充信息。特别是，我们相信平台贡献的使用对我们的投资者是有帮助的，因为它是管理层在评估我们的业务健康状况和我们的经营业绩时使用的一种衡量标准。

下表提供了营业收入(GAAP最接近的财务衡量标准)与平台贡献的对账：
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
(未经审计，金额以千计)2021202020212020
营业(亏损)收入$(12,809)$8,543 $(198,089)$21,218 
折旧及摊销4664571,3511,389
一般事务和行政事务33,9109,788216,56329,196
销售和市场营销4,5882,70918,9507,381
基于股票的薪酬(1)
4,947 — 40,987 — 
平台贡献$31,102 $21,497 $79,762 $59,184 
(1)金额为平台成本下包含的存量薪酬费用。
调整后的EBITDA
我们将调整后的EBITDA定义为净(亏损)收入，不包括利息收入、利息支出、少数利息支出/收入、折旧和摊销、基于股票的薪酬、遣散费、其他一次性或非经常性费用以及所得税收益。我们计入调整后的EBITDA是因为它是我们管理层评估并认为投资者应该评估我们的经营业绩的一个重要指标。我们认为调整后的EBITDA是一项重要的衡量标准，因为它有助于在更一致的基础上说明我们业务的潜在趋势和我们的历史经营业绩。调整后的EBITDA作为一种分析工具有其局限性，包括：(I)调整后的EBITDA没有反映基于股票的薪酬支出的影响，或者在归属时扣留已发行普通股的影响，以及(Ii)调整后的EBITDA没有反映我们债务的利息支出或支付利息或本金所需的现金需求。与2020年同期相比，截至2021年9月30日的三个月调整后的EBITDA增长了51.9%，与2020年同期相比，截至2021年9月30日的9个月增长了45.9%，这是由于我们的医疗实践业务的有机增长。
调整后的EBITDA利润率
我们将调整后的EBITDA利润率定义为调整后的EBITDA占护理利润率的百分比。我们计入了调整后的EBITDA利润率，因为这是我们管理层评估并认为投资者应该评估我们的经营业绩的一个重要指标。我们认为调整后的EBITDA利润率是一项重要的衡量标准，因为它有助于在更一致的基础上说明我们业务的潜在趋势和我们的历史经营业绩。由于我们医疗业务的有机增长，调整后的EBITDA利润率在截至2021年9月30日的三个月为22.6%，高于2020年同期的19.5%和截至2021年9月30日的9个月的19.9%，高于2020年同期的17.0%。
我们相信，调整后的EBITDA与相应的GAAP财务指标结合在一起，通过排除某些可能不能反映我们的业务、经营结果或前景的项目，提供了有关我们业绩的有意义的补充信息。特别是，我们相信调整后的EBITDA的使用对我们的投资者是有帮助的，因为它是管理层用来评估我们业务的健康状况和我们的经营业绩的一个指标。

下表提供了可归因于该公司的净(亏损)收入与调整后EBITDA的对账，该净(亏损)收入是最接近于GAAP财务指标的。
25
目录
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
(未经审计，金额以千计)2021202020212020
净(亏损)收入$(9,115)$16,685 $(176,251)$27,380 
非控股权益应占净亏损(1,776)(85)(2,509)(255)
享受所得税优惠(2,210)(8,561)(20,214)(7,387)
利息支出292 504 885 1,480 
折旧及摊销466 457 1,351 1,389 
基于股票的薪酬25,800 121 228,461 363 
其他费用(1)
410 10 2,128 232 
调整后的EBITDA$13,867 $9,131 $33,851 $23,202 
(1)其他费用包括某些非现金或非经常性成本。
经营成果的构成要素
收入
我们的收入主要有三类：FFS收入、VBC收入和其他收入。
我们的FFS-患者护理收入来自为患者提供医疗服务。我们根据与美国联邦政府和大大小小的支付者组织签订的合同获得付款，这些合同的性质是多年的，通常从三年到五年不等。我们还接受患者的付款，这些患者可能对部分或全部服务负有经济责任，形式为自付、共同保险或免赔额。
我们的FFS-行政服务业务为非国有医疗集团提供行政和管理服务。该公司与非拥有的医疗集团签订的MSA期限从5年到20年不等，并概述了将提供的行政和管理服务的条款和条件，其中包括RCM服务，如账单和托收，以及其他服务，包括但不限于付款人合同、信息技术服务以及会计和财务服务。在某些MSA中，向公司支付的行政费相当于MSA中概述的提供某些服务的成本，如果适用，还会在某些服务的成本上增加保证金。其他MSA基于固定百分比的净收款。
VBC的收入来自我们的临床集成网络和负责任的医疗组织，这些组织将独立的医生诊所聚集在一起，专注于共享数据、改善医疗协调，并就改善结果和降低医疗支出的举措进行合作。该公司与美国联邦政府和大型付款人组织签订了多年合同，合同期限通常为三至五年，支付方式如下：(1)基于PMPM的护理管理费；(2)通常以共享储蓄为基础赚取的奖励金额。
其他收入来自利用我们现有的提供者和患者基础来提供以价值为导向的服务，如礼宾服务、虚拟探访、虚拟抄写员和编码。
运营费用
医生和执业费用
医生付款是向与所属医疗集团相关联的医生支付的固定付款。根据所属医疗集团董事会批准的指导方针，根据所属医疗集团董事会特别批准的差异，根据需要设定和调整这些付款。与执业相关的付款用于支付附属诊所的员工工资和福利、医疗用品、租金和其他占用费用、保险和办公用品。关联业务不属于本公司所有，本公司对关联业务产生的任何损失不承担任何责任。附属诊所根据收藏品和提供的服务支付不同的金额。
平台成本
第三方EMR和实践管理软件费用按收入的百分比支付，而我们根据我们服务的实施医生的数量按可变基础支付平台的大部分成本。此外，费用还包括与提供平台服务成本的员工相关的股票薪酬。不符合资本化标准的软件开发成本在发生时计入费用。随着我们的持续增长，我们预计平台成本的增长速度将继续低于收入增长速度。
销售和市场营销
26
目录
销售和营销费用包括与员工相关的费用，包括所有从事营销、销售、社区推广和销售支持的员工的工资、佣金、股票薪酬和员工福利成本。此外，销售和营销费用还包括中心广告和基于社区的广告，以提高我们现有和潜在患者的知名度、参与度和留存率，以及支持我们所有营销努力所需的基础设施。
一般事务和行政事务
公司、一般和行政费用包括与员工相关的费用，包括工资和相关成本以及基于股票的薪酬、技术基础设施、占用成本、运营、临床和质量支持、财务、法律、人力资源和开发部门。我们预计，上市后我们的一般和行政费用将随着时间的推移而增加，这是因为作为一家上市公司，我们将产生额外的法律、会计、保险、投资者关系和其他成本，以及与继续增长我们的业务相关的其他成本。不过，我们预期一般及行政开支在收入中所占的百分比，长远而言将会下降，不过，由於这些开支的时间及数额，它们在收入中所占的百分比可能会随期间而波动。

27
目录
折旧及摊销费用
折旧和摊销费用主要归因于我们的资本投资，包括固定资产折旧和被认为具有确定寿命的无形资产的摊销。我们不将折旧和摊销费用分配到其他运营费用类别。
利息支出
利息支出主要包括我们定期贷款工具项下未偿还借款的利息支付。请参阅“流动性和资本资源--一般和应付票据”。
经营成果
下表列出了我们截至2021年9月30日和2020年9月30日的三个月和九个月的精简合并运营报表数据。
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
20212020更改(美元)更改(%)20212020更改(美元)更改(%)
(单位：万人)
收入$251,524 $207,170 $44,354 21.4 %$690,887 $603,376 $87,511 14.5 %
运营费用：
医生和执业费用190,055 160,432 29,623 18.5 %521,105 467,059 54,046 11.6 %
平台成本35,314 25,241 10,073 39.9 %131,007 77,133 53,874 69.8 %
销售和市场营销4,588 2,709 1,879 69.4 %18,950 7,381 11,569 156.7 %
一般事务和行政事务33,910 9,788 24,122 246.4 %216,563 29,196 187,367 641.8 %
折旧及摊销466 457 9 2.0 %1,351 1,389 (38)(2.7)%
总运营费用264,333 198,627 65,706 33.1 %888,976 582,158 306,818 52.7 %
营业(亏损)收入(12,809)8,543 (21,352)(249.9)%(198,089)21,218 (219,307)(1033.6)%
利息支出292 504 (212)(42.1)%885 1,480 (595)(40.2)%
所得税受益前收入(亏损)(13,101)8,039 (21,140)(263.0)%(198,974)19,738 (218,712)(1108.1)%
享受所得税优惠(2,210)(8,561)6,351 (74.2)%(20,214)(7,387)(12,827)173.6 %
净(亏损)收入(10,891)16,600 (27,491)(165.6)%(178,760)27,125 (205,885)(759.0)%
减去：可归因于非控股权益的损失(1,776)(85)(1,691)1989.4 %(2,509)(255)(2,254)883.9 %
Privia Health Group，Inc.的净(亏损)收入$(9,115)$16,685 $(25,800)(154.6)%$(176,251)$27,380 $(203,631)(743.7)%

收入
下表列出了我们按来源分类的收入：
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
(美元，单位：万美元)20212020更改(美元)更改(%)20212020更改(美元)更改(%)
FFS-病人护理$200,208 $168,622 $31,586 18.7 %$550,607 $474,816 $75,791 16.0 %
FFS-行政服务16,407 14,489 1,918 13.2 %47,162 42,663 4,499 10.5 %
共享储蓄25,333 15,905 9,428 59.3 %62,045 49,441 12,604 25.5 %
护理管理费(PMPM)9,376 7,024 2,352 33.5 %27,321 20,320 7,001 34.5 %
其他收入200 1,130 (930)(82.3)%3,752 16,136 (12,384)(76.7)%
总收入$251,524 $207,170 $44,354 21.4 %$690,887 $603,376 $87,511 14.5 %

28
目录
截至2021年和2020年9月30日的三个月。
截至2021年9月30日的三个月，营收为251.5美元，增长4,430万美元或21.4%，而截至2021年9月30日的三个月营收为207.2美元。这一收入增长的关键驱动因素是FFS-患者护理收入增加了3160万美元(18.7%)，共享储蓄收入增加了940万美元(59.3%)，护理管理费(PMPM)增加了240万美元(33.5%)，FFS-行政服务增加了190万美元(13.2%)，但部分被其他收入减少90万美元(82.3%)所抵消。
FFS患者护理收入和FFS行政服务的增长主要归因于新冠肺炎访问量的增加，因为某些州取消了包括临时封锁在内的新冠肺炎限制，以及增加了新的提供者。截至2021年9月30日，我们有2826家实施提供商，而截至2020年9月30日，我们有2454家，增长了15.2%。护理管理费(PMPM)的增长主要是由于VBC合同总数的增加，其中包括支付护理管理费和归属生命的增加。共享储蓄的增长主要是由于政府项目中更多的归因于生活，以及这些项目在2020年的表现超出了之前的估计。其他收入的减少是由各种无形项目推动的。
截至2021年和2020年9月30日的9个月。
截至2021年9月30日的9个月，营收为690.9美元，与截至2021年9月30日的9个月的603.4美元相比，增长了8,750万美元或14.5%.这一收入增长的关键驱动因素是FFS-患者护理收入增加了7580万美元(16.0%)，共享储蓄收入增加了1260万美元(25.5%)，护理管理费(PMPM)增加了700万美元(34.5%)，FFS-行政服务增加了450万美元(10.5%)，但部分被其他收入减少1240万美元(76.7%)所抵消。
FFS患者护理收入和FFS行政服务的增长主要归因于随着某些州取消新冠肺炎限制以及增加新的提供者，访问量增加。护理管理费(PMPM)的增长主要是由于VBC合同总数的增加，其中包括支付护理管理费和归属生命的增加。共享储蓄的增长主要是由于政府项目中更多的归因于生活，以及这些项目在2020年的表现超出了之前的估计。其他收入的减少主要是由2020年作为CARE法案提供者救济基金一部分收到的赠款资金推动的，因为2021年没有收到作为CARE法案提供者救济基金一部分的额外资金。
运营费用
截至9月30日的三个月，在截至9月30日的9个月里，
(美元，单位：万美元)20212020更改(美元)更改(%)20212020更改(美元)更改(%)
运营费用：
医生和执业费用$190,055 $160,432 $29,623 18.5 %$521,105 $467,059 $54,046 11.6 %
平台成本35,314 25,241 10,073 39.9 %131,007 77,133 53,874 69.8 %
销售和市场营销4,588 2,709 1,879 69.4 %18,950 7,381 11,569 156.7 %
一般事务和行政事务33,910 9,788 24,122 246.4 %216,563 29,196 187,367 641.8 %
折旧及摊销费用466 457 9 2.0 %1,351 1,389 (38)(2.7)%
总运营费用$264,333 $198,627 $65,706 33.1 %$888,976 $582,158 $306,818 52.7 %
医生和执业费用
截至2021年9月30日的三个月，医生费用为190.1美元，增加了2,970万美元，增幅为18.5%，而截至2021年9月30日的三个月为160.4美元。这一增长主要是由更高的FFS患者护理收入和实施提供商的增长推动的。
截至2021年9月30日的9个月，医生费用为5.211亿美元，增加了5400万美元或11.6%，而截至2020年9月30日的9个月为4.671亿美元。这一增长主要是由更高的FFS患者护理收入和实施提供者的增长推动的，部分抵消了赠款支出的减少。
平台成本
截至2021年9月30日的三个月，平台费用成本为3530万美元，增加了1010万美元，增幅为39.9%，而截至2020年9月30日的三个月为2520万美元。这一增长主要是由于在截至2021年9月30日的三个月中确认的基于股票的薪酬支出增加了490万美元，咨询成本增加了220万美元，随着我们的持续增长，工资和福利投资增加了220万美元。
29
目录
截至2021年9月30日的9个月，平台费用成本为1.31亿美元，与截至2020年9月30日的9个月的7710万美元相比，增加了5390万美元，增幅为69.8%。这一增长主要是由于在截至2021年9月30日的三个月中确认的基于股票的薪酬支出增加了4100万美元，主要与修改与公司首次公开募股(IPO)相关的期权的归属条款有关，随着我们的持续增长，在工资和福利方面的投资增加了610万美元，以及咨询成本增加了460万美元。
销售和市场营销
截至2021年9月30日的三个月，销售和营销费用为460万美元，增加190万美元，增幅为69.4%，而截至2020年9月30日的三个月为270万美元。这一增长主要是由于截至2021年9月30日的三个月确认的基于股票的薪酬支出增加了100万美元，以及工资和福利增加了70万美元。
截至2021年9月30日的九个月，销售和营销费用为1,900万美元，增加了1,160万美元，增幅为156.7；而截至2021年9月30日的九个月，销售和营销费用为740万美元。这一增长主要是由于在截至2021年9月30日的9个月中确认的基于股票的薪酬支出增加了870万美元，主要是与修改与公司首次公开募股(IPO)相关的期权的归属条款以及增加240万美元的工资和福利有关。
一般事务和行政事务
截至2021年9月30日的三个月，一般和行政费用为3,390万美元，较截至2021年9月30日的三个月的9，80万美元增加2,410万美元或246.4。这一增长主要是由于截至2021年9月30日的三个月中确认的基于股票的薪酬支出增加了1970万美元，工资和福利增加了230万美元，主要与公司首次公开募股(IPO)有关的咨询服务增加了40万美元。
截至2021年9月30日的九个月，一般和行政费用为2.166亿美元，较截至2021年9月30日的九个月的2,920万美元增加1.874亿美元，增幅为641.8。这一增长主要是由于在截至2021年9月30日的9个月中确认的基于股票的薪酬支出增加了1.784亿美元，这主要是因为修改了与公司首次公开募股相关的期权的归属条款，增加了430万美元的工资和福利，以及主要与公司首次公开募股相关的咨询服务增加了200万美元。
折旧及摊销费用
与2020年同期相比，截至2021年9月30日的三个月和九个月的折旧和摊销费用保持相对一致。
利息支出
截至2021年9月30日的三个月，利息支出为30万美元，与2020年同期的50万美元相比，减少了20万美元，降幅为42.1%。这一减少主要是由于偿还了2020年应付给相关方的票据。
截至2021年9月30日的9个月，利息支出为90万美元，与截至2020年9月30日的9个月的150万美元相比，减少了60万美元，降幅为40.2%。这一减少主要是由于偿还了2020年应付给相关方的票据。
享受所得税优惠
截至2021年9月30日的三个月，所得税收益为220万美元，与2020年同期的860万美元相比，减少了640万美元。截至2020年9月30日的三个月的收益主要是取消估值免税额的结果，因为在评估递延税项资产未来实现的能力时，所有积极证据的权重超过了负面证据的权重。截至2021年9月30日的三个月的收益主要是由于税前亏损被与公司首次公开募股(IPO)相关的期权归属条款修改相关的不可抵扣的基于股票的补偿支出所抵消，以及它对本季度迄今税前业绩适用的年化有效税率的影响，以及本季度股票期权行使记录的意外之税优惠。
截至2021年9月30日的9个月，所得税收益为2020万美元，比2020年同期的740万美元增加了1280万美元。截至2020年9月30日的9个月的收益主要是取消估值免税额的结果，因为在评估递延税项资产未来实现的能力时，所有积极证据的权重超过了负面证据的权重。截至2021年9月30日止九个月的收益主要是税前亏损被与本公司首次公开发行(IPO)相关的期权归属条款修改相关的不可抵扣的基于股票的补偿费用所抵消的结果。
30
目录
此外，由于估值津贴在2020年第三季度发放，截至2020年9月30日的3个月的收益高于截至2020年9月30日的9个月，因为在评估递延税项资产未来变现能力时，所有可用证据的权重超过了负面证据的权重。在2020年第三季度之前，税项支出是由于递延税项负债增加而实现的，所有其他递延税项余额均被记录的全额估值免税额抵消。
非控股权益应占净亏损
截至2021年9月30日的三个月，可归因于非控股权益的净亏损为180万美元，比2020年同期的10万美元增加了170万美元，主要是由于扣除非控股权益前的净亏损增加。
截至2021年9月30日的9个月，可归因于非控股权益的净亏损为250万美元，比2020年同期的30万美元增加了220万美元，主要是由于扣除非控股权益前的净亏损增加。
流动性与资本资源
一般信息
到目前为止，我们主要通过出售我们的股权、从各个付款人那里收到的付款以及信贷安排下的借款来为我们的运营提供资金。截至2021年9月30日，我们拥有362.1美元的现金和现金等价物。2021年5月3日，我们从公司首次公开募股和国歌私募中获得了211.0美元的净收益。我们的现金和现金等价物主要包括对货币市场基金和现金的高流动性投资。
我们相信，首次公开募股后，我们的现金和现金等价物，加上来自运营的现金流，将足以满足我们至少未来12个月的运营和资本需求。我们对我们的财政资源将在多长时间内足以支持我们的运营的评估是前瞻性陈述，涉及风险和不确定因素。我们的实际结果可能会有所不同，因为我们未来的资本需求将取决于许多因素，包括我们的增长率，以及增加我们的销售和营销活动的支出的时机和程度。我们将来可能会达成协议，收购或投资于互补的业务、服务和技术，包括知识产权。我们基于可能被证明是错误的假设做出了这一估计，我们可以比目前预期的更快地使用我们可用的资本资源。我们可能需要寻求额外的股本或债务融资。如果需要从外部获得额外的资金，我们可能无法以我们可以接受的条件筹集到资金，或者根本无法筹集到资金。如果我们不能在需要的时候筹集更多的资本，或者如果我们因为缺乏足够的资本而不能扩大我们的业务或以其他方式利用我们的商机，我们的业务、经营结果和财务状况都将受到不利的影响。
负债
2018年12月31日，作为与姐妹组织合并的一部分，我们假设向关联方支付870万美元的票据。这些票据的到期日从2020年12月到2021年12月，利率从1.25%到2.93%不等。2020年10月31日，400万美元关联方应收账款用于偿还400万美元应付关联方票据，剩余470万美元应付关联方票据。截至2020年10月31日，该公司支付了20万美元的利息。此外，2020年12月22日，剩余的470万美元应付关联方票据被免除并转让给BHG Holdings，没有剩余的应付关联方票据未偿还。
于2019年11月15日，本公司由Privia Health，LLC(作为借款人)、PH Group Holdings Corp.(作为担保人)、Privia Health，LLC(作为担保人)的若干子公司、硅谷银行(作为行政代理和抵押品代理(“行政代理”))以及若干不时的贷款方之间订立信贷协议(“原信贷协议”)。原信贷协议提供最多3,500万元于2024年11月15日到期的定期贷款(“定期贷款安排”)，按月支付利息，以LIBOR加2.0%或ABR加1.0%(于2021年3月31日为3.0%)为准，另加最多1,000万美元的循环贷款(“循环贷款安排”)，以及与定期贷款安排一起的“信贷安排”(即“信贷安排”)，以循环贷款的形式提供最多1,000万美元的融资(与第一次修订相关的增加至1,500万美元)，“定期贷款安排”与定期贷款安排一起，按月支付利息，以LIBOR加2.0%或ABR加1.0%(于2021年3月31日为3.0%)为准。我们在2019年11月15日借入了3500万美元的定期贷款。在任何贷款的第一年，原有的信贷协议允许提前偿还部分或全部定期贷款，增量为50万美元，预付费为任何预付债务的1%。在任何借款的第一年后，债务可以在不收取预付款的情况下偿还。
于2021年8月期间，本公司与其若干附属公司订立一项假设协议及对原信贷协议(经第三修正案，“信贷协议”修订)的第三次修订(“第三次修订”)。
第三修正案将循环贷款安排的规模增加到6,500万美元，将信用证次级安排增加到500万美元，并将信贷安排的到期日延长至2026年8月27日。经修订后，信贷安排项下借款的利息等于(I)欧洲美元贷款，LIBOR加适用保证金，下限为0.5%，
31
目录
(Ii)在ABR贷款的情况下，ABR利率加适用的保证金，下限为1.5%。此外，修正案(其中包括)(I)将定期贷款工具摊销时间表改为截至2021年9月30日(包括2024年6月30日)的财政季度定期贷款本金的0.625%，以及其后财政季度原始定期贷款本金的1.25%，以及(Ii)对在第三修正案生效日期起六个月内预付的任何定期贷款增加1.0%的预付款溢价。第三修正案将原有信贷协议中的财务契诺转换为“跳跃”财务契诺，使我们的现金在任何时候低于信贷安排下未偿还借款的125%，或循环贷款安排下至少1,500万美元的未偿还借款，我们将被要求维持(I)不低于1.25至1.0的综合固定费用覆盖比率，以及(Ii)不超过3.0至1.0的综合杠杆比率。(Ii)综合杠杆率不超过3.0至1.0的情况下，我们将被要求保持(I)不低于1.25至1.0的综合固定费用覆盖比率，以及(Ii)不超过3.0至1.0的综合杠杆率。截至2021年9月30日，我们在定期贷款安排下有3350万美元的未偿债务本金总额，在循环贷款安排下没有借款。截至2021年9月30日，我们遵守了债务契约。
现金流
下表汇总了我们在所指时期的经营、投资和融资活动的浓缩综合现金流。
在截至9月30日的9个月里，
20212020
(单位：万人)
现金流量和数据的简明合并报表：
经营活动提供的净现金$67,378 $42,230 
用于投资活动的净现金(396)(380)
融资活动提供(用于)的现金净额210,497 (548)
现金及现金等价物净增加情况$277,479 $41,302 
经营活动
截至2021年9月30日的9个月，经营活动提供的净现金为6740万美元，增加了2520万美元，而2020年同期为4220万美元。与2020年同期相比，影响截至2021年9月30日的9个月经营活动提供的净现金的重大变化如下：
•截至2021年9月30日的9个月净收入为2,710万美元的净收益增加(亏损)205.9美元至2021年同期的净亏损为(178.8)10万美元，主要是由于确认了与修改与公司首次公开募股相关的期权归属条款相关的228.5美元的基于股票的补偿费用。
•与应收账款净额相关的增加减少了1080万美元，与2020年同期相比，截至2021年9月30日的9个月增加了70万美元，主要是由于FFS和VBC收入的增加，应收账款净额增加。
•与递延税项优惠相关的减少(1260万美元)，与2020年同期亏损(780万美元)相比，截至2021年9月30日的9个月增加(2040万美元)，主要是由于与修改与公司IPO相关的期权归属条款相关的基于股票的补偿费用产生的税收优惠，而这大部分目前不能从税收方面扣除。
投资活动
在截至2021年9月30日和2020年9月30日的9个月里，投资活动中使用的净现金保持相对一致，并与这两个时期的房地产和设备购买相关。
融资活动
截至2021年9月30日的九个月，融资活动提供的现金净额为210.5美元，增加了211.0美元，而2020年同期用于融资活动的现金为50万美元。这一增长主要涉及公司在截至2021年9月30日的9个月内首次公开募股(IPO)的净收益为2.11亿美元，以及行使股票期权的净收益为60万美元。

32
目录
合同义务、承诺和或有事项
经营租约。本公司根据各种经营租赁协议租赁办公场所。这些租约的初始期限从2年到7年不等，通常规定定期加租、续签和终止运营。截至2021年和2020年9月30日的三个月，经营租赁项下的总租金支出分别为50万美元和60万美元，截至2021年和2020年9月30日的九个月，租金总支出分别为140万美元和180万美元。
表外债务。 截至2021年9月30日，我们没有任何表外安排。
承诺和意外情况。关于我们的承诺和或有事项的进一步讨论，见附注11“承付款和或有事项”。
关键会计政策和估算
我们管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析是基于我们的简明合并财务报表，这些报表是根据公认会计准则编制的。按照公认会计原则编制简明合并财务报表要求管理层作出影响资产、负债、收入、费用和相关披露报告金额的估计和假设。在持续的基础上，我们评估重大估计和假设，包括但不限于收入确认、基于股票的薪酬、资产的估计使用寿命、需要摊销的无形资产以及所得税的计算。未来的事件及其影响不能确切地预测，因此，公司的会计估计需要行使判断力。编制财务报表时使用的会计估计将随着新事件的发生、获得更多经验、获得更多信息以及公司经营环境的变化而变化。管理层在持续的基础上评估和更新假设和估计。在不同的假设或条件下，实际结果可能与这些估计不同。
除了附注1“重要会计政策的组织和摘要”中概述的那些以外，招股说明书中报告的关键会计政策没有影响我们在编制简明综合财务报表时使用的重要判断和估计。
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
市场风险是指由于金融市场价格和利率的不利变化而可能影响我们的财务状况的损失风险。我们的市场风险敞口主要是由于通胀或利率的潜在变化而造成的敞口。我们不持有用于交易目的的金融工具。
利率风险
我们的一级市场风险敞口正在改变基于最优惠利率的利率。利率风险高度敏感的原因很多，包括美国的货币和税收政策、美国和国际经济因素以及其他我们无法控制的因素。我们的信贷协议按LIBOR加2.0%或ABR加1.0%两者中较小者的浮动利率计息。截至2021年9月30日，根据贷款协议，我们的未偿债务本金总额为3350万美元。根据未偿还的金额，市场利率在12个月内每增加或减少100个基点，将导致利息支出变化30万美元。
通货膨胀风险
根据我们对所列期间的分析，我们认为通货膨胀没有对我们的经营业绩产生实质性影响。我们不能保证未来的通胀不会对我们的经营业绩和财务状况造成不利影响。

项目4.控制和程序

信息披露控制和程序的评估

在包括首席执行官和首席财务官在内的管理层(包括首席执行官和首席财务官)的监督下，我们评估了截至本报告所述期间结束时我们的披露控制和程序(见1934年证券交易法(经修订)第13a-15(E)和15d-15(E)条规定)的有效性。基于这一评估，首席执行官和首席财务官得出结论，截至2021年9月30日，这些披露控制和程序是有效的。

我国财务报告内部控制的变化

在截至2021年9月30日的三个月和九个月期间，本公司的财务报告内部控制没有发生重大影响或合理地可能对本公司财务报告内部控制产生重大影响的变化。
33
目录
第二部分-其他资料
项目1.法律诉讼
我们目前正在参与，将来也可能参与我们正常业务过程中的法律诉讼、索赔和调查，包括医疗事故和消费者索赔。虽然这些法律程序、索赔和调查的结果无法确切预测，但我们不相信我们目前参与的任何事项的最终结果可能会对我们的业务、财务状况或运营结果产生重大不利影响。然而，无论最终结果如何，任何此类诉讼、索赔和调查都可能给管理层和员工带来沉重的负担，而且辩护成本高昂，初步或临时裁决不利。
第1A项。危险因素
招股说明书中披露的风险因素没有实质性变化。

第二项未登记的股权证券销售和收益的使用

首次公开发行(IPO)所得款项的使用

2021年5月3日，我们根据一份注册书(第333-255086号文件)完成了首次公开募股，该注册书于2021年4月28日宣布生效。注册说明书登记了22,425,000股我们的普通股，总发行价为5.158亿美元。在此次发售中，我们以1.317亿美元的总发行价出售了572.5万股普通股，我们的大股东以3.841亿美元的总发行价出售了1670万股我们的普通股。我们出售的股票数量包括全面行使承销商向我们额外购买最多2925,000股普通股的选择权。高盛公司(Goldman Sachs&Co.LLC)和摩根大通证券公司(J.P.Morgan Securities LLC)担任此次发行的承销商代表。发售于2021年4月26日开始，在登记声明中登记的所有证券全部出售之前并未终止。

在扣除790万美元的承销商折扣和佣金以及我们应支付的480万美元的费用后，我们从IPO和Anhim私募中获得了约2.11亿美元的净收益。招股说明书中所述收益的用途没有实质性变化。

项目3.高级证券违约

无.

项目4.矿山安全披露

不适用。

第5项：其他信息

没有。
34
目录
项目6.所有展品
展品
数		描述
10.1
假设协议和信贷协议第三修正案于2021年8月27日由Privia Health Group，Inc.作为父担保人，Privia Health，LLC作为借款人，Privia Health Group，Inc.的某些其他子公司作为担保人，硅谷银行作为行政代理和抵押品代理，以及几家贷款人不时签署(包括作为附件B所附的信贷协议的符合副本)。(参照本公司于2021年8月30日提交的当前8-K表格报告的附件10.1并入)
10.11
2021年10月29日Privia Health Group，Inc.与其他签署方签订的注册权协议的第1号修正案
31.1
兹提交根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节通过的交易所法案规则第13a-14(A)条对首席执行官的证明。
31.2
兹提交根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节通过的交易所法案规则第13a-14(A)条对首席财务官的证明。
32.1*
根据“美国法典”第18编第1350节的规定提交的首席执行官证书。
32.2*
现依照“美国法典”第18编第1350节的规定提供首席财务官证明。
101.INSXBRL实例文档**
101.SCHXBRL分类架构**
101.CALXBRL分类定义**
101.DEFXBRL分类计算**
101.LABXBRL分类标签**
101.PREXBRL分类演示**
*本合同附件32.1和附件32.2中提供的证明被视为与本季度报告中的10-Q表格一起提供，不会被视为就修订后的1934年证券交易法第18节的目的而被视为已提交，除非注册人通过引用明确将其并入其中。
**声明这些XBRL文档中包含的财务信息未经审计。
35
目录
签名
根据1934年证券法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的以下签名者代表其签署。
Privia Health Group，Inc.
日期：2021年11月8日/s/大卫·芒特卡斯尔
姓名：大卫·芒特卡斯尔
职务：首席财务官兼授权官

36