依据第424(B)(2)条提交

证券法文件第333-255573号

招股说明书副刊

(截至2021年6月24日的招股说明书)

OFS资本公司

$50,000,000

债券将于2028年到期，利率4.95%

OFS Capital Corporation是特拉华州的一家公司，是一家封闭式、外部管理、非多元化管理的投资公司，根据经修订的1940年投资公司法(“1940年法案”)，该公司已选择被视为业务发展公司。我们的投资目标是为股东提供当期收入和资本增值，主要是通过债务投资，其次是股权投资。

我们由OFS Capital Management，LLC管理。OFS Capital Services，LLC为我们提供运营所需的行政服务。

我们发售的本金总额为50,000,000美元，本金为4.95%的债券，2028年到期，我们称之为债券。该批债券将於二零二八年十月三十一日期满。我们将於每年的一月三十一日、四月三十日、七月三十一日及十月三十一日(由二零二二年一月三十一日起)支付债券利息。我们可在2023年10月31日或之后的任何时间或不时赎回全部或部分债券，赎回价格为债券本金总额的100%，另加应计及未付利息，详情见本招股说明书附录“债券说明-选择性赎回”一节讨论。债券将以最低面额25元及超出面额25元的整数倍发行。

这些债券将是我们的直接无担保债务，并享有同等的支付权，这意味着我们发行的所有未偿还和未来的无担保、无从属债务，包括我们2026年到期的5.95%的债券，2023年到期的6.25%的债券，以及2026年到期的4.75%的债券，截至2021年10月19日，我们分别有5430万美元、2500万美元和1.25亿美元的未偿还债务。我们2023年到期的6.25%债券将于2021年11月1日赎回。参见“招股说明书增刊摘要--最近的发展”。由于债券不会以我们的任何资产作抵押，它们实际上将从属于我们所有现有和未来的有担保无次级债务(或我们随后授予担保权益的任何最初无担保的债务)，在为该等债务提供担保的资产的价值范围内，包括但不限于我们与西太平洋银行(PWB)经修订的高级担保循环信贷安排(PWB)下的借款(“PWB信贷安排”)，截至10月19日，我们有80万美元未偿还。债券在结构上将从属于我们任何子公司现有和未来的所有债务和其他债务，包括OFS SBIC I LP(“SBIC I LP”)和OFSCC-FS，LLC(“OFSCC-FS”)，因为债券将完全属于OFS Capital Corporation的债务，而不是我们的任何子公司的债务。在结构上，债券将从属于我们的任何子公司，包括OFS SBIC I LP(“SBIC I LP”)和OFSCC-FS，LLC(“OFSCC-FS”)。截至2021年10月19日，我们子公司的未偿债务总额为1.48亿美元，其中包括我们与法国巴黎银行(BNP Paribas)经修订的担保循环信贷安排(“BNP贷款”)项下的7810万美元未偿债务。, 它基本上是由OFSCC-FS的所有资产担保的。我们的任何附属公司均不是债券的担保人，而我们日后可能收购或设立的任何附属公司将不需要为债券提供担保。有关进一步讨论，请参阅本招股说明书附录中标题为“注释说明”的部分。

债券亦会与我们的一般负债(总负债减去负债)并列或相等。截至2021年10月19日，这些一般负债总额约为3430万美元。我们目前并无附属于债券的未偿还债务，亦不打算发行明文规定附属于债券的债务。因此，债券将不会优先于我们的任何债务或义务。我们的董事会已经批准了根据1940年法案第61(A)(2)条向我们提出的经修改的资产覆盖率要求的申请，因此，自2019年5月3日起，适用于我们的资产覆盖率测试从200%降至150%。截至2021年6月30日，我们的资产覆盖率为179%。

我们打算将债券在纳斯达克全球精选市场上市，我们预计债券将于原定发行日起30天内开始交易，交易代码为“OFSSH”。预计这些债券的交易价格将“持平”。换言之，买家不会支付及卖家不会收到未计入交易价的债券的任何累算及未付利息。目前，债券还没有公开市场，也不能保证会有债券的发展。

本招股说明书附录、随附的招股说明书、任何自由撰写的招股说明书，以及通过引用并入本招股说明书附录和随附的招股说明书的文件，均包含潜在投资者在投资债券前应了解的有关本公司的重要信息。请在投资前阅读这些文件，并保留它们以备将来参考。我们向美国证券交易委员会(SEC)提交年度、季度和当前报告、委托书和其他有关我们的信息。这些信息是免费提供的，证券持有人可以通过以下方式与我们联系：OFS Capital Corporation，10 South Wacker Drive，Suite2500，Chicago，Illinois 60606，或致电我们Collect，电话：(8477342000)，或登录我们的网站www.ofscapital al.com.美国证券交易委员会(SEC)在www.sec.gov上设有一个网站，在那里可以免费获得此类信息。本公司网站所载资料并非以引用方式并入本招股章程增补件及随附的招股说明书，阁下不应将本网站所载资料视为本招股章程增刊及随附的招股说明书的一部分。

投资我们的债券涉及很高的风险，包括杠杆风险。在购买任何票据之前，您应阅读从本招股说明书附录的S-20页和随附的招股说明书第15页开始的关于投资我们的重大风险的讨论，以及我们于2021年3月5日提交给证券交易委员会的截至2020年12月31日的财政年度Form 10-K年度报告、我们于2021年5月11日提交给SEC的Form 10-Q季度报告以及我们的财务季度报告Form 10-Q2021，并通过引用结合于此。

SEC和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本招股说明书附录或随附的招股说明书是否真实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。

(1)：我们估计，我们将产生约30万美元的与此次发行相关的发售费用。

承销商还可以额外购买本招股说明书附录和随附的招股说明书提供的本金总额高达500万美元的债券，仅用于支付自本招股说明书增补之日起30天内的超额配售(如果有)。如果承销商全面行使这一选择权，总公开发行价将为55,000,000美元，我们支付的总承销折扣(销售负担和佣金)将为1,718,750美元，扣除费用前的总收益将为53,281,250美元。

这些钞票不是银行的存款或其他义务，也不受联邦存款保险公司或任何其他政府机构的保险。

债券只会透过存托信托公司(DTC)以簿记形式交付，交收日期为2021年10月28日左右。

联合簿记管理经理

本招股说明书增刊日期为2021年10月21日。

目录

招股说明书副刊

招股说明书

关于本招股说明书增刊

本文档分为两部分。第一部分为本招股说明书附录，介绍本次发行债券的条款，并对随附的招股说明书以及通过引用并入本招股说明书附录和随附的招股说明书的文件中所包含的信息进行补充和更新。第二部分是随附的招股说明书，其中提供了更多关于我们以及我们可能不时提供的证券的一般性信息和披露，其中一些可能不适用于此次发行。如果本招股说明书附录中包含的信息与随附的招股说明书中包含的信息或在本招股说明书附录日期之前提交的任何文件中包含的信息不同，并通过引用并入本招股说明书附录和随附的招股说明书中，则以本招股说明书附录中的信息为准。本招股说明书附录和随附的招股说明书，以及通过引用并入本文和其中的任何文件，将包括与此次发行有关的所有重要信息。在您作出投资决定之前，请仔细阅读本招股说明书附录和随附的招股说明书，以及通过引用方式并入本招股说明书和其中的任何文件、本招股说明书附录和随附的招股说明书中的“以引用方式并入”、“招股说明书补充摘要”和“风险因素”标题下描述的任何证物和附加信息、随附的招股说明书中的“可用信息”以及本文和其中通过引用并入的文件。一般说来，当我们提到本《招股说明书》时，我们指的是本招股说明书副刊和随附的招股说明书的总和。, 以及我们授权用于本次发行的任何免费书面招股说明书。

阁下只应倚赖本招股章程副刊及随附的招股章程及以引用方式并入本文及其中的文件，以及由吾等或代表吾等编制的与是次发售债券有关的任何自由撰写招股章程。吾等或承销商均未授权任何其他人向阁下提供与本招股说明书附录、随附的招股说明书、任何自由撰写的招股说明书中所包含的信息不同的信息，或我们通过引用将其纳入本文或其中的任何信息，我们不对他人可能提供给您的任何其他信息承担任何责任。如果有人向你提供不同或不一致的信息，你不应该依赖它。本招股说明书附录和随附的招股说明书并不构成任何司法管辖区的任何人出售或邀请购买任何票据的要约，而该人向任何司法管辖区的任何人或向任何司法管辖区的任何人提出此类要约或要约购买是违法的。本招股说明书附录及随附的招股说明书(包括以引用方式并入本文及其中的文件)，以及由吾等或其代表编制的与本次发售有关的任何免费撰写的招股说明书，仅在其各自的日期是完整和准确的，而不论其交付或出售吾等票据的时间。自那以后，我们的业务、财务状况、经营结果和前景可能发生了变化。

本招股说明书附录包括本招股说明书附录中描述的一些文件中包含的某些条款的摘要，但参考实际文件以获取完整信息。所有的摘要都被实际文件完整地限定了。本招股说明书附录所指的某些文件的副本已存档、将存档或将以引用方式并入注册说明书作为证物，您可以获得所附招股说明书中标题为“可获得的信息”一节中所述的这些文件的副本。

票据和发售的具体条款

本摘要阐述了我们根据本招股说明书附录和随附的招股说明书发行的票据的某些条款。本节及本招股说明书的“债券说明”一节概述了债券的具体法律及财务条款。票据将根据日期为2018年4月16日的基础契约和第六个补充契约发行，该契约将由我们和美国银行全国协会(U.S.Bank National Association)作为受托人签订。我们将该契约和第六次补充契约统称为“契约”，并将美国银行全国协会称为“受托人”。在投资债券之前，您应阅读招股说明书副刊的这一部分，以及从本招股说明书副刊S-28页开始的“债券说明”一节，以及从随附的招股说明书第61页开始的“我们的债务证券说明”一节对债券的更一般说明。本招股说明书副刊中使用的大写术语和未作其他定义的术语具有随附的招股说明书或管理票据的契约中赋予它们的含义。

关于前瞻性陈述的特别说明

除了本招股说明书附录、随附的招股说明书以及通过引用纳入本文或其中的任何文件(包括本招股说明书附录的“风险因素”部分和随附的招股说明书的“风险因素”部分)以外，下列因素还可能导致实际结果与前瞻性陈述或历史表现大不相同：

·提高我们运营BDC或SBIC的能力和经验，或根据守则M分节维持我们作为RIC的税收待遇；

·我们对关键人员的依赖；

·我们维持或发展转介关系的能力；

·我们复制历史成果的能力；

·OFS Advisor识别、投资和监控符合我们投资标准的公司的能力；

·相信我们的金融工具(如现金、应收账款和应付款项)的账面价值接近此类项目的公允价值，因为此类工具的到期日较短，并相信此类金融工具由高信用质量的机构持有，以减轻因信用风险而造成的损失风险；

·与OFSAM的OFS Advisor和其他附属机构存在实际和潜在的利益冲突；

·由于获取重要的非公开信息而限制投资；

·限制我们与附属公司进行交易的能力；

·我们遵守SBA法规和要求的能力；

·利用借来的钱为我们的部分投资提供资金；

·我们根据1940年法案产生额外杠杆的能力，以及这种杠杆对我们的净投资收入和经营结果的影响；

·对投资机会的竞争；

·我们计划将重点放在向规模较大的借款人提供收益率较低、优先留置权的贷款及其对我们风险状况的影响，包括我们相信，此类贷款在借款人资本结构中的优先地位可能会提供更大的下行保护，以抵御新冠肺炎(CoronaVirus)大流行的影响；

·按浮动利率或固定利率计息的投资的百分比；

·利率波动，包括伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)退役；

·SBIC I LP进行分销使我们能够满足RIC要求的能力；

·SBIC I LP计划偿还其未偿还的SBA债券；

·我们作为BDC筹集债务或股权资本的能力；

·我们投资组合公司的任何分销的时间、形式和金额；

·信贷市场流动性长期下降对我们业务的影响；

·总体经济及其对我们投资的行业的影响；

·政治、经济或行业条件、利率环境或影响金融和资本市场的条件的变化，包括新冠肺炎大流行影响的变化；新冠肺炎大流行在美国和世界范围内的持续时间和持续时间以及疫情的经济影响程度；新冠肺炎大流行对我们的业务、财务状况、运营结果和现金流以及我们投资组合公司的影响(包括预期由于新冠肺炎大流行而给予借款人的优惠将导致从现金利息转向实物利息)，包括我们和他们实现我们各自目标的能力；新冠肺炎大流行造成的干扰对我们继续有效管理业务的能力的影响(包括我们认为我们运营的市场上的新贷款活动已经放缓)，以及对股权和债务资本的可用性以及我们对借款的使用的影响

·相信我们有足够的流动性来支持我们现有的投资组合公司，并在新的投资机会中部署资本；

·相信我们的一项或多项投资可以在短期内恢复应计状态，或以其他方式恢复；

·我们组合投资的不确定估值，包括我们认为，恢复再承销分析方法和综合评级分析方法的同等权重，更准确地捕捉到与观察到的市场流动性回报以及这些市场之间历史相关关系相关的某些数据；以及

·管理我们运营的新的或修改的法律或法规的影响。

本招股说明书副刊、随附的招股说明书、我们可能在此或其中引用的任何文件以及任何相关的免费撰写的招股说明书可能包含有关未来财务或业务业绩、战略或预期的前瞻性陈述。前瞻性陈述通常由诸如“趋势”、“机会”、“流水线”、“相信”、“舒适”、“预期”、“预期”、“当前”、“意图”、“估计”、“立场”、“假设”、“潜力”、“展望”、“继续”、“继续”、“维持”、“维持”、“寻求”“实现”和类似的表达，或将来或条件动词，如“将”、“将”、“应该”、“可能”、“可能”或类似的表达。

尽管我们认为这些前瞻性陈述所依据的假设是合理的，但这些假设中的任何一个都可能被证明是不准确的，因此，基于这些假设的前瞻性陈述也可能是不准确的。鉴于这些和其他不确定性，本招股说明书附录、随附的招股说明书、我们可能在此引用的任何文件以及任何相关的自由写作招股说明书中包含的预测或前瞻性陈述不应被视为我们的计划和目标将会实现的陈述。这些前瞻性陈述仅适用于本招股说明书附录、随附的招股说明书、我们可能在此引用的任何文件以及任何相关的自由写作招股说明书。此外，我们不承担任何责任，也不承诺更新前瞻性陈述。由于我们是一家投资公司，本招股说明书附录和随附的招股说明书中包含的前瞻性陈述和预测被排除在1934年法案第21E节提供的避风港保护之外。

危险因素

投资债券涉及高度风险。在你投资债券之前，你应该意识到各种重大风险，包括下面描述的风险。在决定是否投资债券之前，您应仔细考虑这些风险，以及所附招股说明书中标题为“风险因素”一节中描述的所有风险和不确定因素，以及我们于2021年3月5日提交给证券交易委员会的截至2020年12月31日的财政年度Form 10-K年度报告、于2021年5月11日提交给SEC的Form 10-Q季度报告以及我们于2021年5月11日提交的Form 10-Q季度报告中描述的所有风险和不确定因素，这些风险和不确定因素在我们于2021年3月5日提交给SEC的Form 10-K年度报告中以及在我们于2021年5月11日提交给SEC的Form 10-Q季度报告中都应仔细考虑。以引用方式并入本招股说明书附录和随附的招股说明书全文，以及本招股说明书附录中的其他信息、以引用方式并入本招股说明书附录和随附的招股说明书中的文件，以及吾等可能授权与本次发售相关的任何自由编写的招股说明书。下面列出的风险并不是我们面临的唯一风险。如果发生以下任何风险，我们的业务、财务状况和经营结果可能会受到重大不利影响。在这种情况下，您可能会损失全部或部分投资。此外，请仔细阅读本招股说明书附录中题为“有关前瞻性陈述的特别说明”的部分。

与票据有关的风险

债券将是无抵押的，因此实际上将从属于我们目前已产生或未来可能产生的任何有担保债务，并将与我们发行的所有未偿还和未来无担保、无从属债务以及我们的一般负债并列或相等。

债券将不会以本公司的任何资产或本公司任何附属公司的任何资产作抵押。因此，债券实际上将从属于我们或我们的子公司截至本招股说明书附录日期未偿还的任何担保债务(包括PWB信贷安排)，或我们或我们的子公司未来可能产生的任何债务(或我们随后授予担保权益的任何最初无担保的债务)，但以担保该等债务的资产价值为限。在任何清算、解散、破产或其他类似程序中，我们现有或未来的任何有担保债务或我们子公司的任何有担保债务的持有人可以针对为该债务提供担保的资产主张权利，以便在资产可用于偿还其他债权人(包括票据持有人)之前获得其债务的全额偿付。截至2021年10月19日，在PWB信贷安排下，我们有80万美元的未偿债务。然而，我们可以根据我们的投资目标和策略，根据我们的投资目标和策略，在PWB信贷安排下进行再借款，并将这些借款用于投资、营运资金和一般企业用途。就担保该等债务的资产价值而言，工银信贷安排项下的负债实际上较债券优先。

债券将与我们发行的所有未偿还和未来无担保、无从属债务享有同等的支付权，包括我们2026年到期的5.95%债券，2023年到期的6.25%债券，以及2026年到期的4.75%债券，截至2021年10月19日，我们分别有约5430万美元、2500万美元和1.25亿美元的未偿还债务。我们2023年到期的6.25%债券将于2021年11月1日赎回。参见“招股说明书增刊摘要--最近的发展”。债券亦会与我们的一般负债(总负债减去负债)并列或相等。截至2021年10月19日，这些一般负债总额约为3430万美元。在任何清盘、解散、破产或其他类似程序中，该等债项的持有人可主张与债券持有人同等的权利，这可能会限制债券持有人的追讨。

债券在结构上将从属于我们子公司的债务和其他负债。

这些票据将完全属于OFS资本公司的债务，而不是我们任何子公司的债务。我们的任何附属公司均不会是债券的担保人，而我们日后可能收购或设立的任何附属公司亦不需要为债券提供担保。本公司附属公司的任何资产将不会直接用于偿付本公司债权人(包括债券持有人)的债权。除非我们是对子公司拥有公认债权的债权人，否则我们子公司债权人的所有债权将优先于我们在该等实体中的股权(因此我们的债权人，包括票据持有人)对该等实体的资产的债权。即使我们被确认为一个或多个此类实体的债权人，我们的债权实际上仍将从属于任何此类实体资产的任何担保权益，以及任何此类实体的任何债务或其他债务优先于我们的债权。因此，债券在结构上将从属于我们任何现有或未来子公司(包括SBIC I LP和OFSCC-FS)的所有债务和其他负债，包括贸易应付款项。截至2021年10月19日，我们的子公司的未偿债务总额约为1.48亿美元，包括但不限于BNP贷款(由OFSCC-FS持有的几乎所有资产担保)下的未偿还借款7810万美元，以及SBIC I LP发行的SBA担保债券6990万美元。其中若干实体目前担任PWB信贷安排下的担保人，未来我们的子公司可能会产生大量额外债务，所有这些债务在结构上都将优先于债券。

债券的发行契约对债券持有人的保障有限。

发行债券的契约对债券持有人的保障有限。契约及债券的条款并不限制我们或我们的任何附属公司参与或以其他方式参与各种公司交易、情况或事件的能力，而这些交易、情况或事件可能会对阁下在债券的投资产生重大不利影响。特别是，契约和票据的条款不会对我们或我们的子公司的能力造成任何限制：

·我们不能发行证券或以其他方式招致额外的债务或其他义务，包括(1)任何债务或其他义务，这些债务或其他义务将与债券的支付权相等，(2)任何债务或其他义务将被担保，因此实际上在债券的支付权上优先于该等债务，(3)由我们的一家或多家子公司担保的债务，因此在结构上优先于债券和(4)证券，(3)我们的债务，由我们的一家或多家子公司担保，因此在结构上优先于债券和(4)证券，(3)我们的债务，由我们的一家或多家子公司担保，因此在结构上优先于债券和(4)证券由我们的附属公司发行或产生的债务或义务，将优先于我们在这些实体中的股权，因此在结构上优先于我们子公司的资产，但在每一种情况下，债务或其他义务的产生都不会导致违反经1940法案第61(A)条中不时适用于我们的条款或任何后续条款修改的第18(A)(1)(A)条，无论我们是否继续遵守该等条款的规定，我们的债务或其他义务除外，这些债务或义务将优先于我们在这些实体的股权，因此在结构上优先于我们子公司的资产，但产生的债务或其他义务除外，该债务或其他义务将导致违反经1940法案第61(A)条的规定不时对我们适用的条款或任何后续条款修改后的第18(A)(1)(A)条。目前，这些条款一般禁止我们进行额外的借款，包括通过发行额外的债务或出售额外的债务证券，除非我们的资产覆盖范围(根据1940年法案的定义)在扣除此类借款后等于150%。请参阅我们于2021年3月5日提交给美国证券交易委员会的10-K表格年度报告中的“风险因素-与我们的业务和结构相关的风险-因为我们已获得董事会的批准，我们自2019年5月3日起接受150%的资产保险”；

·我们可以就票据的付款权较低的股本或其他证券(包括次级债务)支付股息、购买或赎回或支付任何款项，但我们已同意，在票据未偿还期间，我们不会违反经(I)1940年法案第61(A)(2)条或其任何后续条款修改的第18(A)(1)(B)条，无论我们是否受1940年法案的条款约束，在SEC给予我们的任何豁免救济生效后，以及(Ii)以下两个例外情况：(A)我们将被允许宣布现金股息或分配，尽管经1940年法案第61(A)(2)条或任何后续条款修改的第18(A)(1)(B)条中包含禁止，但仅限于维持我们作为守则M子章下的RIC地位所需的金额；及(B)除非及直至我们的资产覆盖范围未能符合经1940年法案第61(A)(2)条修订的第18(A)(1)(B)条所要求的最低资产覆盖范围，或任何后续条款(在实施SEC给予我们的任何豁免豁免后)连续六个月以上，否则不会触发此限制。如果经1940年法案第61(A)(2)条修改的第18(A)(1)(B)条目前适用于我们与此次发行相关的发行，这些条款一般将禁止我们宣布任何类别的股本的任何现金股息或分配，或者如果我们在宣布股息或分配或购买时，以及在扣除此类股息、分配或购买的金额后，我们的资产覆盖率低于150%，则我们不得购买任何此类股本；

·允许出售资产(不包括对我们合并、合并或出售所有或基本上所有资产的能力的某些有限限制)；

·投资者与附属公司进行交易；

·我们可以设立留置权(包括对我们子公司股票的留置权)或进行出售和回租交易；

·投资者可以进行投资；或

·我们将限制子公司向我们支付股息或其他金额。

此外，契约(定义见“票据说明”)将不会要求吾等在控制权变更或任何其他事件时提出购买票据的要约。

此外，在我们的财务状况、经营业绩或信用评级(如果有的话)发生变化(包括重大不利变化)时，契约和票据的条款不会保护票据持有人，因为它们不要求我们或我们的子公司遵守任何财务测试或比率，或规定的净值、收入、收入、现金流或流动资金水平。

我们进行资本重组、招致额外债务(包括债券到期前到期的额外债务)，以及采取不受债券条款限制的其他行动的能力，可能会对您作为债券持有人产生重要后果，包括使我们更难履行与债券有关的义务或对债券的交易价值产生负面影响。

我们将来发行或招致的其他债务可能会比契约和票据对其持有人提供更多的保护，包括额外的契约和违约事件。任何此类具有增量保护的债务的发行或发生都可能影响债券的市场、交易水平和价格。

债券没有现有的交易市场，即使纳斯达克全球精选市场批准债券上市，债券的活跃交易市场也可能无法发展，这可能会限制您出售债券的能力和/或债券的市场价格。

该批债券是一批新发行的债务证券，初期并无交易市场。我们打算在原定发行日期起计30天内将债券在纳斯达克全球精选市场挂牌上市，代码为“OFSSH”。然而，不能保证债券将被批准在纳斯达克全球精选市场上市。

此外，即使债券获批准上市，我们亦不能保证债券会发展或维持活跃的交易市场，亦不能保证你会出售债券。若债券在首次发行后买卖，可能会因应当时的利率、同类证券的市场、我们的信贷评级(如有)、一般经济状况、我们的财政状况、表现及前景及其他因素而较招股价有所折让。承销商告知我们，他们有意在债券上做市，但他们并无责任这样做。承销商可全权酌情决定在任何时间终止债券的任何市场庄家。

因此，我们不能向您保证票据将被批准在纳斯达克全球精选市场上市，不能保证票据的流动性交易市场将会发展或维持，不能保证您能够在特定时间出售您的票据，也不能保证您在出售时收到的价格将是有利的。如果不发展一个活跃的交易市场，债券的流通性和交易价格可能会受到损害。因此，你可能需要无限期地承担投资债券的财务风险。

如果我们拖欠偿还其他债务的义务，我们可能无法支付票据的款项。

截至2021年10月19日，在PWB信贷安排下，我们有80万美元的未偿还债务，5430万美元的5.95%债券于2026年到期，2500万美元的6.25%债券于2023年到期，1.25亿美元的4.75%债券于2026年到期。我们2023年到期的6.25%债券将于2021年11月1日赎回。参见“招股说明书增刊摘要--最近的发展”。本公司债务协议下的任何违约，包括PWB信贷安排下的违约、2026年到期的5.95%债券、2023年到期的6.25%债券、2026年到期的4.75%债券，或我们可能是未被所需贷款人或该等债务的持有人免除的其他债务，以及贷款人或该等债务的持有人寻求的补救措施，都可能使我们无法支付债券的本金、溢价(如有)和利息，并大幅降低债券的市场价值。如果我们不能产生足够的现金流，并且无法获得必要的资金来支付我们债务的本金、保费(如果有的话)和利息，或者如果我们以其他方式未能遵守管理我们债务的工具(包括PWB信贷安排、2026年到期的5.95%票据、2023年到期的6.25%票据、2026年到期的4.75%票据)中的各种契约，包括适用的财务和经营契约，我们可能会违约。如发生该等违约情况，该等债项的持有人可选择宣布所有根据该等债项借入的资金已到期及须予支付，连同应计及未付利息，而根据工银信贷安排或我们日后可能招致的其他债务，贷款人可选择终止其承诺、停止发放更多贷款及对我们的资产提起止赎程序。, 我们可能会被迫破产或清算。

我们未来能否产生足够的现金流，在某种程度上受到一般经济、金融、竞争、立法和监管因素以及其他我们无法控制的因素的影响。我们不能向您保证，我们的业务将从运营中产生现金流，或我们将根据PWB信贷安排或其他方式获得未来借款，金额足以使我们能够履行票据项下的付款义务，我们的其他债务，并为其他流动性需求提供资金。

如果我们的经营业绩下降，我们无法产生足够的现金流来偿还债务，我们未来可能需要对我们的债务进行再融资或重组，包括出售任何债券、出售资产、减少或推迟资本投资、寻求筹集额外资本或寻求从PWB信贷安排下的贷款人、2026年到期的5.95%债券的持有人、2023年到期的6.25%债券的持有人、2026年到期的4.75%债券的持有人或我们可能因此而招致的其他债务中获得豁免。如果我们无法实施其中一个或多个替代方案，我们可能无法履行票据和其他债务项下的付款义务。如果我们违反了我们在PWB信贷机制下的契约，2026年到期的5.95%的债券，2023年到期的6.25%的债券，2026年到期的4.75%的债券或我们的任何其他债务，并寻求豁免，我们可能无法从所需的贷款人或持有人那里获得豁免。如果发生这种情况，我们将在PWB信贷安排下违约，2026年到期的5.95%的票据，2023年到期的6.25%的票据，2026年到期的4.75%的票据或其他债务，贷款人或持有人可以行使上述权利，我们可能会被迫破产或清算。如果我们无法偿还债务，有担保义务的贷款人可以针对担保债务的抵押品进行诉讼，包括PWB信贷安排。因为普华永道信贷安排有，将来任何信贷安排都可能有惯常的交叉违约条款，如果我们根据票据条款违约，5.95%

2026年到期的债券、2023年到期的6.25%债券、2026年到期的4.75%债券、PWB信贷安排下的债务或任何未来的信贷安排可能会加速，我们可能无法偿还或融资到期金额。

立法或监管税收变化可能会对投资者产生不利影响。

税收法律、法规或行政解释或其任何修订的变化可能会对我们、我们投资的实体或我们的票据持有人产生不利影响。拜登政府宣布了一系列税法提案，包括美国家庭计划和美国制造税收计划，其中包括提高公司和个人税率，并对某些跨国公司的账面收入和利润征收最低税率。任何新法例对我们、我们投资的实体和债券持有人的影响并不明朗。我们促请你就这项法例的影响、任何其他规管或行政发展和建议的状况，以及它们对你在债券的投资可能造成的影响，征询你的税务顾问的意见。

我们可能会选择在当时的利率较低时赎回债券。

在2023年10月31日或之后，我们可以不时选择赎回债券，特别是如果当时的利率低于债券所承担的利率。如果赎回时当时的利率较低，而我们赎回债券，您很可能无法将赎回所得款项以与被赎回债券的利率一样高的实际利率再投资于可比证券。随着可选的赎回日期或期间的临近，我们的赎回权也可能对您出售债券的能力产生不利影响。

评级机构对我们或我们的证券(如有的话)的信贷评级如有下调、暂停或撤销，可能会导致债券的流动资金或市值大幅下降。

我们的信用评级(如果有的话)是评级机构对我们到期偿还债务能力的评估。因此，信贷评级的实际或预期变化一般会影响债券的市值。这些信贷评级未必能反映与债券结构或市场推广有关的风险的潜在影响。信用评级由发行人支付，并不是购买、出售或持有任何证券的建议，发行机构可随时自行决定修改或撤回信用评级。

我们或我们的证券的任何评级的重要性的解释可以从适用的评级机构获得。一般来说，评级机构的评级是基于他们认为合适的材料和信息，以及他们自己的调查、研究和假设。吾等或任何承销商均无义务维持任何该等信用评级，或通知票据持有人吾等或吾等证券的信用评级有任何变动。如果评级机构认为未来与信用评级基础有关的情况(例如我们公司的不利变化)有必要，则不能保证我们的信用评级将在任何给定的时间内保持不变，也不能保证评级机构不会完全下调或撤销此类信用评级。

在我们和我们的审计师完成这段时间的财务审查程序之前，对我们截至2021年9月30日的季度的财务业绩进行初步估计是有实质性限制的。

“招股说明书补充概要 - 近期发展”中所载的初步财务估计并不是我们截至2021年9月30日的季度财务结果的全面陈述，也没有经过我们的独立注册会计师事务所或任何其他独立会计师的审计、审核、汇编、审查或任何其他程序的约束，也没有经过我们的独立注册会计师事务所或任何其他独立会计师的审计、审核、汇编、审查或任何其他程序的约束。我们截至2021年9月30日的季度的综合财务报表将在本次发售完成后才能提供，因此，您在投资本次发售之前将无法获得。本文中包含的初步财务数据由管理层编制，并由管理层负责。我们的独立注册会计师事务所没有审计、审核、编制、审查或执行任何有关该等初步估计的程序，因此，亦不对此发表意见或作出任何其他形式的保证。我们的最终运营结果将包括本招股说明书附录中未包括的财务信息，例如，包括投资时间表、有关我们投资组合的行业和地理信息以及内部业绩评级。

收益的使用

我们估计出售债券所得款项净额约为48,137,500美元(如承销商全面行使其超额配售选择权，则约为52,981,250美元)，以每份票据25美元的公开发售价格计算，扣除吾等须支付的承销折扣及佣金1,562,500美元(或若承销商全面行使其超额配售选择权，则估计约1,718,750美元)，以及估计吾等应付的发售开支约为300,000美元。我们可能会根据需求和市场情况改变此次发行的规模。

我们打算使用此次发行的净收益来全部或部分偿还、注销或赎回我们的某些未偿债务，其中可能包括我们2023年到期的6.25%债券、2026年到期的5.95%债券和/或我们BNP融资机制下的借款。

截至2021年10月19日，我们的未偿还本金总额约为2500万美元，外加应计利息，2023年到期的债券利率为6.25%，将于2023年9月30日到期，年利率为6.25%。我们2023年到期的6.25%债券将于2021年11月1日赎回。截至2021年10月19日，我们的未偿还本金总额约为5430万美元，外加应计利息，2026年到期的债券利率为5.95%，将于2026年10月31日到期，年利率为5.95%。截至2021年10月19日，我们在法国巴黎银行贷款机制下有7810万美元的未偿债务，利率从1.84%到2.60%不等。法国巴黎银行的贷款将于2024年6月20日到期。

我们预期发售债券所得款项净额将于本公司收到债券后三个月内如上所述使用。在此类使用和投资之前，我们将把剩余的净收益主要投资于现金、现金等价物、美国政府证券或自投资之日起一年或更短时间内到期的优质债务证券。当我们的资产投资于这类证券时，我们向OFS Advisor支付的管理费不会减少。

大写

下表列出了我们截至2021年6月30日的市值：

·在实际基础上提供支持；以及

·在扣除我们应支付的承销折扣和佣金1,562,500美元以及本招股说明书附录中所述的估计发售费用约300,000,000美元后，根据假设的公开发行价每份票据25美元，出售本招股说明书附录及随附的招股说明书提供的债券本金总额50,000,000美元(假设承销商没有行使超额配售选择权)，并按本招股说明书补充资料中所述，在使用本次发行所得款项之前，按调整后的基础出售本招股说明书增刊及随附的招股说明书提供的债券本金总额50,000,000美元(假设承销商不行使超额配售选择权)。

您应将此表与“收益的使用”以及我们最新的资产负债表和其他财务报表一起阅读，这些报表包含在我们于2021年8月6日提交给证券交易委员会的Form 10-Q季度报告中，该报告于2021年8月6日提交，并通过引用并入本文。

(1)截至2021年10月19日，我们大约有2.043亿美元的无担保票据。此表尚未调整，以反映将于2021年11月1日赎回的2023年到期的2500万美元6.25%债券的本金总额。

(2)截至2021年10月19日，我们约有6990万美元的SBA担保债券未偿还。此表未进行调整，以反映我们的未偿还SBA担保债券在2021年6月30日之后的变化。

(3)截至2021年10月19日，我们在PWB信贷安排下有80万美元未偿还。此表未作调整，以反映我们在2021年6月30日之后在工务银行信贷安排下的未偿还借款的变化。

(4)截至2021年10月19日，我们在法国巴黎银行贷款机制下的未偿还资金约为7810万美元。此表没有进行调整，以反映我们在2021年6月30日之后在法国巴黎银行贷款机制下的未偿还借款的变化。

高级证券

关于我们的优先证券(包括优先股、债务证券和其他债务)的信息显示在下表中，截至2021年6月30日，以及截至2020年12月31日、2019年12月31日、2018年、2017年、2016年、2015年、2014年、2013年和2012年的年度。截至2020年12月31日和2019年12月31日的高级证券表由毕马威有限责任公司审计，截至2018年12月31日、2017年、2016年、2015年、2014年、2013年和2012年的高级证券表由我们的前独立注册会计师事务所审计。“-”表示美国证券交易委员会明确要求不披露某些类型的高级证券的信息。

(1)每类高级证券在呈交期末的未偿还总额。

(2)通常，代表负债的一类优先证券的资产覆盖率计算为我们的综合总资产减去所有不代表优先证券的负债和负债，除以代表负债的优先证券类别。这一资产覆盖率乘以1,000美元，即可得出“单位资产覆盖率”(Asset Coverage Per Unit)。

(3)说明在发行人非自愿清算时，该类别的高级证券有权获得的金额，而不是其任何初级证券。这是指美国证券交易委员会(SEC)明确要求对某些类型的优先证券披露的信息。

(4)我们的无担保票据的每单位平均市值代表在报告期内纳斯达克市场报告的每日收盘价的平均值。不适用于我们的PWB信贷融资、WM信贷融资、法国巴黎银行融资、2026年到期的4.75%票据或SBA债券，因为这些优先证券没有注册公开交易。

(5)由于SEC给予我们的豁免减免，因此SBA债券不受1940年法案的资产覆盖要求的约束。

(6)截至2015年5月28日，富国银行(Wells Fargo Bank，N.A.)与本公司前全资投资公司子公司OFS Capital WM，LLC之间的有担保循环信贷额度已于2015年5月28日终止。

(7)单位资产覆盖率不包括上文附注5所述的小型企业管理局债券。

(8)2021年10月1日，该公司向2023年到期的6.25%债券的持有人发出通知，涉及行使其赎回2021年11月1日到期的所有已发行和未偿还的6.25%债券的选择权。请参阅最新发展。

备注说明

票据将根据日期为2018年4月16日的基础契约和第六个补充契约发行，该契约将由我们和美国银行全国协会(U.S.Bank National Association)作为受托人签订。我们将该契约和第六次补充契约统称为“契约”，并将美国银行全国协会称为“受托人”。按照联邦法律对所有公开发行的公司的债券和票据的要求，票据受契约的约束。契约是我们与代表您担任受托人的金融机构之间的一份合同，受修订后的1939年“信托契约法”的约束和管辖。受托人有两个主要角色。首先，如果我们违约，受托人可以向我们强制执行您的权利。受托人代表您行事的程度有一些限制，在下面的第二段“违约事件-如果违约事件发生时补救”一节中描述了这一点。第二，受托人为我们履行有关债券的某些行政职责。

本部分包括对附注和契约的主要条款的概要说明。然而，由于这一部分是摘要，它没有描述注释和契约的每一个方面。我们敦促您阅读契约，因为它(而不是本说明)定义了您作为注释持有人的权利。有关如何获得契约副本的信息，请参阅所附招股说明书中的“可用信息”。

一般信息

该批债券将於二零二八年十月三十一日期满。到期应付本金将是本金总额的100%。该批债券的利率为年息4.95厘，将由2022年1月31日开始，每年1月31日、4月30日、7月31日及10月31日派息；而定期支付利息的纪录日期则为每年1月15日、4月15日、7月15日及10月15日，由2022年1月15日开始。如果付息日期适逢非营业日，适用的利息支付将在下一个营业日支付，并且不会因延迟支付而产生额外的利息。最初的利息期间将是从2021年10月28日起至(但不包括)初始付息日期的期间，而随后的利息期间将是从付息日期(包括付息日期)起至(但不包括)下一个付息日期或所述到期日(视情况而定)的期间。

我们会发行面额为25元的债券，并以超出面值25元的整数倍发行。债券将不会受到任何偿债基金的规限，而债券持有人亦无权选择在指定到期日前偿还债券。

该契约不限制我们或我们的子公司根据契约或其他方式可能发行的债务(包括担保债务)的金额，但包含关于我们的资产覆盖范围的契约，该契约必须在我们产生额外债务时得到满足。参见“-Covenants”和“-Events of Default”。除以下“契约”项下所述者外，该契约并不限制本公司派发股息或发行或回购我们的其他证券。除下文“合并或合并”项下所述的限制外，该契约并不载有任何契诺或其他条文，旨在于涉及吾等的高杠杆交易或吾等因涉及吾等的接管、资本重组、高杠杆交易或类似重组而导致吾等的信用评级下降而可能对阁下对债券的投资造成不利影响的情况下，为债券持有人提供保障。

我们有权以与债券不同的条款发行契约证券，而无须债券持有人同意，可重开债券及增发债券。

契诺

除本招股章程副刊及随附的招股章程所述的任何其他公约，以及有关支付本金及利息、开设可供付款或交出证券以支付款项及有关事宜的办事处的标准公约外，下列公约亦适用于债券：

·我们同意，在票据未偿还期间，我们不会违反经1940法案第61(A)节不时适用于我们的条款或任何后续条款修改的第18(A)(1)(A)条，无论我们是否继续遵守1940年法案的这些条款，但在任何一种情况下，我们都不会违反SEC给予我们的任何豁免救济。目前，这些条款一般禁止我们发生额外的借款，包括通过发行额外的债务证券，除非我们的资产覆盖范围(根据1940年法案的定义)在此类借款后至少等于150%。请参阅我们于2021年3月5日提交给美国证券交易委员会的10-K表格年度报告中的“风险因素-与我们的业务和结构相关的风险-因为我们已经获得董事会的批准，我们自2019年5月3日起接受150%的资产保险”。

·我们同意，在票据未偿还期间，我们不会违反经(I)1940年法案第61(A)(2)条或任何后续条款修改的第18(A)(1)(B)条，以及在SEC给予我们的任何豁免救济生效后，以及(Ii)以下规定的另外两个例外。由于这次发行，1940年法案的这些条款将不作为法定事项适用于我们，但相反，我们有

在本次要约中签约同意遵守这些条款，就像它们因本次要约而适用于我们一样，并按照下文所述的方式进行其他修改。经1940年法令第61(A)(2)条修订的第18(A)(1)(B)条一般禁止商业发展公司就其任何类别的股本宣布任何现金股息或分派，或在宣布派息或分派或购买时，以及在扣除该等股息、分派或购买的金额后，购买任何该等股本(如1940年法令所界定的资产覆盖率低于150%)。根据本公约，我们同意以合同方式遵守上述条款，尽管经1940年法案第61(A)(2)条或任何后续条款修改的第18(A)(1)(B)条中包含禁止，但我们将被允许宣布现金股息或分配，但仅限于维持我们作为守则M分章下的RIC地位所需的金额。此外，除非我们的资产覆盖范围不符合经1940年法案第61(A)(2)条修改的第18(A)(1)(B)条所要求的最低资产覆盖范围，或任何后续条款(在实施SEC给予我们的任何豁免减免后)连续六个月以上，否则不会触发本公约。

·如果在任何时候，如果我们不受交易所法案第13或15(D)条的报告要求向SEC提交任何定期报告，我们同意在票据未偿还期间，在我们的财政年度结束后90天内，向票据持有人和受托人提交我们的经审计的年度综合财务报表，以及在我们的财政季度结束后的45天内(我们的第四财季除外)提交未经审计的中期综合财务报表。所有此类财务报表在所有重要方面都将根据适用的美国公认会计原则编制。

可选的赎回

债券可在2023年10月31日或之后随时或不时按吾等选择，在赎回债券的指定赎回日期前不少于30天但不超过60天，以邮递方式发出书面通知，赎回全部或部分债券，赎回价格为须赎回债券未偿还本金的100%，另加应计至(但不包括)指定赎回日期的当时季度利息期间须支付的应计及未付利息。

当债券被赎回时，您可能会被阻止交换或转让债券。如任何债券只有部分被赎回，赎回通知将规定，于交回该债券时，你将免费获发一张或多於一张面额为认可面值的新债券，代表你剩余未赎回债券的本金金额。在适用的范围内，我们赎回票据的任何选择权的行使都将符合1940年法案的规定。

如果我们只赎回部分债券，受托人或就全球证券而言，DTC将根据契约和1940年法案，在适用的范围内，并按照债券上市的任何国家证券交易所或报价系统的规则，决定选择赎回特定债券的方法。除非吾等拖欠赎回价格，否则于赎回日及之后，须赎回的债券将停止计息。

环球证券

每张票据将以簿记形式发行，并由一份全球证券代表，我们以DTC或其被提名人的名义存入并登记。除非出现特殊终止情况，否则不得将全球担保转让给或登记在保管人或其代名人以外的任何人名下。由于这些安排，托管机构或其代名人将成为由全球证券代表的所有票据的唯一登记所有者和持有人，投资者将只被允许在全球证券中拥有实益权益。有关这些安排的更多信息，请参阅下面的“-图书录入程序”。

终止一项全球安全协议

如果全球证券因任何原因终止，其利息将被兑换成非簿记形式的证书(经认证的证券)。兑换完成后，投资者可自行选择直接持有或以街道名义持有经证明债券。投资者必须咨询自己的银行或经纪商，以了解如何在终止交易时将其在全球证券中的权益转移到自己的名下，这样他们才能成为持有者。

转换和交换

债券不可兑换为其他证券或兑换其他证券。

付款和付款代理

我们将在每个利息到期日之前的特定日期收盘时，向受托人记录中列为票据所有者的人支付利息，即使该人在利息到期日不再拥有票据也是如此。这一天通常是利息到期日的两周前，被称为“记录日期”。因为我们会支付所有的利息

债券持有人在记录日期的利息期间，买卖债券的持有人必须自行厘定适当的买入价。最普遍的做法是调整债券的销售价，以便买卖双方在特定的利息期间内，根据各自的拥有期公平地分摊利息。这笔按比例分摊的利息被称为“应计利息”。

全球证券的付款方式

我们将根据托管人不时生效的适用政策，对这些票据进行支付，只要它们由全球证券代表即可。根据这些政策，我们将直接向存托机构或其指定人付款，而不是向在全球证券中拥有实益利益的任何间接持有人付款。间接持有人获得这些款项的权利将受托管人及其参与者的规则和做法管辖，如下文“-登记程序”所述。

凭证式证券的付款

倘若债券由经证明的证券代表，本行将按以下方式支付债券款项。我们将向债券持有人支付在付息日到期的利息，该利息显示在受托人截至正常记录日期收盘时的记录上。本行将以支票方式支付所有本金及保费(如有)，支票地址为适用受托人的办事处及/或契据所指定的其他办事处，或于交回票据时向持有人发出通知。

或者，如果持有者要求我们这样做，我们将在到期日通过电汇立即可用的资金到纽约市一家银行的账户来支付债务证券到期的任何金额。若要申请电汇付款，持有人必须在所要求的电汇付款到期前至少15个工作日向适用的受托人或其他付款代理人发出适当的转账指示。如在付息日到期付息，有关指示必须由持有人在有关的定期纪录日期发出。任何电线指令，一旦正确发出，将保持有效，除非并直到以上述方式发出新的指令。

办事处关门时付款

如果债券在非营业日到期付款，我们将在下一个工作日(即营业日)付款。在这种情况下，在下一个工作日支付的款项将被视为在原定到期日支付。该等付款不会导致票据或契据下的违约，而付款金额由原定到期日至下一个营业日将不会产生利息。

簿记及其他间接持有人应向其银行或经纪查询有关如何收取债券付款的资料。

违约事件

如本小节后面所述，如果票据发生违约事件，且违约事件未被治愈，您将拥有权利。

就债券而言，“失责事件”一词指下列任何一项：

·我们不支付到期和到期应付的任何票据的本金；

·我们在任何票据到期和应付时不支付利息，而且这种违约在到期日30天内不会得到纠正；

·我们在收到书面违约通知(该通知必须由受托人或至少持有未偿还票据本金25%的持有人发出)后60天内，仍未履行与票据有关的任何其他公约；

·我们申请破产或发生某些其他破产、资不抵债或重组事件，并在60天内未解除或未暂停履行；或

·在连续24个日历月的每个月的最后一个营业日，票据的资产覆盖率(根据1940年法案中的定义)不到100%，使SEC给予我们的任何豁免减免生效。

债券的违约事件可能(但不一定)构成根据相同或任何其他契约发行的任何其他系列债务证券的违约事件。受托人如真诚地认为不发出通知是符合票据持有人的最佳利益，则可不向票据持有人发出任何失责通知(本金或利息的支付除外)。

违约事件发生时的补救措施

如果失责事件已经发生并仍在继续，受托人或债券本金不少于25%的持有人可宣布所有债券的全部本金到期并立即支付，但这并不使债券持有人有权获得任何赎回支出或赎回溢价。这就是所谓的成熟度加速宣言。在某些情况下，如果(1)我们已向受托人存入与票据有关的所有到期和欠款(本金或仅因加速到期而到期的任何款项除外)和某些其他金额，以及(2)任何其他违约事件已经治愈或免除，则债券本金过半数的持有人可以取消加速到期声明。

除非在失责情况下，受托人有一些特别责任，否则受托人无须应任何持有人的要求而根据契据采取任何行动，除非持有人向受托人提供保障，使其免受合理地令其满意的开支及法律责任(称为“弥偿”)。如获提供令受托人合理满意的弥偿，票据本金的过半数持有人可指示进行任何诉讼或其他正式法律行动的时间、方法及地点，以寻求受托人可获得的任何补救。受托人在某些情况下可拒绝遵从该等指示。在行使任何权利或补救措施时的任何延误或遗漏将不会被视为放弃该权利、补救措施或违约事件。

在允许您绕过受托人提起自己的诉讼或其他正式法律行动或采取其他步骤来强制执行您的权利或保护您与票据相关的利益之前，必须发生以下情况：

·您必须向受托人发出书面通知，告知违约事件已发生且仍未治愈；

·持有全部票据本金至少25%的持有人必须提出书面请求，要求受托人因违约而采取行动，并必须就采取该行动的费用和其他法律责任向受托人提供令其合理满意的弥偿和担保，或两者兼而有之；

·受托人在收到上述通知和提供赔偿和/或担保后60天内不得采取行动；以及

·在该60天期间，债券本金过半数的持有人不得向受托人发出与上述通知不符的指示。

然而，您有权随时提起诉讼，要求您在到期日或之后支付您的票据上到期的款项。

账簿记账和其他间接持有人应咨询其银行或经纪人，了解如何向受托人发出通知、指示或提出请求，以及如何宣布或取消加速到期日。

每年，我们都会向受托人提交一份书面声明，由我们的某些高级人员证明，据他们所知，我们遵守了契约和票据，或指明了任何失责行为。

免除失责

持有债券本金过半数的持有人可免除过往的任何违约(违约除外)：

·支付本金(或保费，如有)或利息；或

·关于未经各票据持有人同意不得修改或修改的公约。

合并或合并

根据契约条款，我们通常被允许与另一实体合并或合并。我们还被允许将我们的全部或几乎所有资产出售给另一家实体。但是，除非满足以下所有条件，否则我们不会采取上述任何行动：

·如果我们合并不复存在，或将我们的资产实质上作为一个整体转让或转让，所产生的实体必须同意对我们在票据项下的义务承担法律责任；

·交易生效后，不应立即发生或继续发生任何违约或违约事件；以及

·我们必须将某些证书和文件交付给受托人。

修改或豁免

我们可以对契约和根据契约发行的票据进行三种类型的更改。

需要您批准的更改

首先，未经您的特别批准，我们不能对您的笔记进行更改。以下是这些类型的更改的列表：

·更改债券本金(或溢价，如有的话)或债券本金或利息的任何分期的述明到期日；

·降低债券到期金额或降低债券利率；

·减少违约后票据到期加速时的应付本金金额；

·更改纸币上的付款地点或货币；

·损害你起诉要求付款的权利；

·降低修改或修订契约需要征得同意的票据持有人的百分比；以及

·降低票据持有人放弃遵守契约的某些条款或放弃某些违约或降低票据持有人在票据持有人会议上满足法定人数或表决要求所需的票据持有人的百分比，该百分比需要征得同意才能免除遵守契约的某些条款或免除某些违约或降低票据持有人在票据持有人会议上满足法定人数或表决要求所需的票据持有人的百分比。

不需要批准的更改

第二类变动不需要债券持有人投票。这类更改只限於澄清及若干其他不会在任何重大方面对债券持有人造成不利影响的更改。

需要多数人批准的变更

对契约和附注的任何其他更改都需要以下批准：

·如有关更改只影响债券，则必须获得持有债券本金过半数的持有人批准；及

·如果变更影响到在同一契约下发行的多个系列债务证券，则必须得到受变更影响的所有系列的多数本金持有人的批准，所有受影响的系列为此目的而作为一个类别一起投票。

在每一种情况下，所需的批准都必须以书面同意的方式给予。

在一份契约下发行的所有系列债务证券的大多数本金持有人，为此目的作为一个类别一起投票，可以放弃我们对该契约中的一些契约的遵守。但是，我们不能获得付款违约的豁免，也不能免除上面“--需要您批准的变更”项下的要点所涵盖的任何事项。

有关投票的更多详细信息

在表决时，我们将采用以下规则来决定应将多少本金归属于债券：

若吾等已以信托形式存入或预留款项以支付或赎回债券，或吾等或吾等的任何联属公司拥有任何债券，则该等债券将不会被视为未偿还债券，因此没有资格投票。如债券已如下文“-失败-完全失败”一节所述完全失败，则债券亦没有资格投票。

我们一般有权将任何一天定为纪录日期，以决定哪些债券持有人有权根据该契约投票或采取其他行动。但是，备案日期不得早于第一次征集持有人投票或采取此类行动的日期前30天，也不得晚于此类征集完成之日。如果我们为债券持有人的投票或其他行动设定一个记录日期，该投票或行动只能由记录日期的债券持有人进行，并且必须在记录日期后的11个月内进行。

账簿登记和其他间接持有人应咨询其银行或经纪人，了解如果我们寻求更改契据或票据或请求豁免，如何批准或拒绝批准。

满足感和解除感

在下列情况下，该契约将会解除，并对债券不再有效：

·任一

◦所有已认证的票据已交付受托人注销；或

◦所有未交付受托人注销的票据：

▪已到期并应支付，或

▪将在一年内到期并在其规定的到期日支付，或

▪将在一年内被要求赎回，

▪及吾等就上述第一、第二及第三子项目而言，已不可撤销地以信托基金形式向受托人缴存或安排纯粹为票据持有人的利益而缴存信托基金，款额足以支付及清偿先前并未交付受托人注销的该等票据的全部债务(包括所有本金、溢价、如有的话及利息)(如属已于上述存款日期或之前到期及应付的票据)，或支付及清偿该等票据的全部债务(如属在该存款日期或之前到期及应付的票据)，或清偿该等票据的全部债务(包括所有本金、溢价、如有的话及利息)。

·吾等已支付或安排支付吾等根据该契约须就票据支付的所有其他款项；及

·我们已向受托人递交一份高级人员证书和法律意见，每份证书和法律意见均表明，契约中规定的与契约和票据的清偿和解除有关的所有先决条件均已得到遵守。

失败

以下条文将适用于债券。“失效”指向受托人存入足够于到期时支付票据所有本金及利息(如有)的现金及/或政府证券，并符合下述任何额外条件，吾等将被视为已解除票据项下的责任。在“契约失效”的情况下，在存入这类资金并满足下面讨论的类似条件后，我们将被解除与票据相关的契约下的某些契约。

契约失败

根据现行的美国联邦所得税法和债券，我们可以支付如下所述的保证金，并从发行票据的债券中的一些限制性契约中获得豁免。这就是所谓的“圣约失败”。在这种情况下，您将失去这些限制性公约的保护，但将获得以信托形式预留的资金和政府证券的保护，以偿还您的票据。为了使圣约失效，必须发生以下情况：

·由于票据以美元计价，我们必须为票据所有持有者的利益以信托方式存入现金和美国政府或美国政府机构票据或债券的组合，这些票据或债券将产生足够的现金，以在不同的到期日支付票据的利息、本金和任何其他付款；

·我们必须向受托人提交一份我们律师的法律意见，确认根据美国现行的联邦所得税法，我们可以在不导致您在票据上征税的情况下进行上述存款，这与我们没有存款时没有任何不同；

·我们必须向受托人提交一份我们律师的法律意见，声明上述存款不需要我们根据1940年法案进行登记，以及一份法律意见和官员证书，声明已经遵守了契约失效的所有先决条件；

·失效不得导致违反或违反契约或我们的任何其他重要协议或文书，或导致违约；以及

·在未来90天内，与票据有关的违约或违约事件不会发生，也不会继续发生，也不会发生与破产、无力偿债或重组有关的违约或违约事件。

如果我们完成了契约失效，如果信托存款出现短缺或受托人无法付款，您仍然可以指望我们偿还票据。事实上，如果剩余的违约事件之一发生(例如我们的破产)，而票据立即到期和应付，可能会出现缺口。根据导致违约的事件，您可能无法获得差额付款。

完全失败

如果美国联邦所得税法发生变化，如下所述，我们可以合法地免除票据上的所有付款和其他义务(称为“完全失败”)，前提是我们为您提供了以下其他偿还安排：

·由于票据以美元计价，我们必须为票据所有持有者的利益以信托方式存入货币和美国政府或美国政府机构票据或债券的组合，这些票据或债券将产生足够的现金，以在不同的到期日支付票据的利息、本金和任何其他付款；

·我们必须向受托人提交一份法律意见，确认美国现行联邦税法或美国国税局(IRS)的一项裁决发生了变化，允许我们在不导致您在票据上征税的情况下进行上述存款，这与我们没有存款时有任何不同；

·我们必须向受托人提交一份我们律师的法律意见，说明上述存款不需要我们根据1940年法案进行登记，以及一份法律意见和高级人员证书，说明所有先决条件都已得到遵守；

·失效不得导致违反或违反契约或我们的任何其他重要协议或文书，或构成违约；以及

·在未来90天内，与票据有关的违约或违约事件不会发生，也不会继续发生，也不会发生与破产、无力偿债或重组有关的违约或违约事件。

如上所述，如果我们真的完全失败了，您将不得不完全依靠信托存款来偿还票据。万一出现差额，你方不能指望我们还款。相反，如果我们破产或资不抵债，信托存款很可能会受到保护，不会受到贷款人和其他债权人的索赔。

证书注册证券的格式、交换和转让

若挂号纸币不再以簿记形式发行，将会发行：

·仅以完全注册的证书形式；

·无息优惠券；以及

·除非我们另有说明，否则面额为25美元，金额为25美元的倍数。

只要本金总额不变，只要面额等于或大于25美元，持有人可以将其证书证券换成较小面额的票据，或合并为较少的较大面额的票据。

持有人可以在受托人办公室交换或转让其认证的证券。我们已委任受托人作为我们的代理人，以转让票据持有人的名义登记票据。我们可以指定另一个实体来履行这些职能，或者我们自己来履行这些职能。

持有者将不需要支付服务费来转让或交换他们认证的证券，但他们可能需要支付与转让或交换相关的任何税收或其他政府费用。只有在我们的转让代理对持有人的合法所有权证明感到满意的情况下，才会进行转让或调换。

我们可以指定额外的转让代理或取消任何特定转让代理的任命。我们也可以批准任何转让代理人所代表的办事处的变更。

如果某一特定系列的任何认证证券可赎回，而我们赎回的债券少于全部债券，我们可能会在我们邮寄赎回通知之日前15天至该邮寄日止期间内阻止转让或交换被选择赎回的债券，以便冻结准备邮寄的持有人名单。本行亦可拒绝登记任何选择赎回的凭证式票据的转让或兑换，但我们会继续准许转让及兑换任何将部分赎回的票据的未赎回部分。

如果记名票据是以簿记形式发行的，则只有托管机构有权按照本款所述转让和交换票据，因为它将是票据的唯一持有人。

受托人辞职

受托人可就该批债券辞职或被免任，但须委任一名继任受托人就该批债券署理职务。如有两名或多於两名人士就该契据下的不同系列契约证券担任受托人，则每名受托人均为一项信托的受托人，该信托与任何其他受托人所管理的信托是分开的。

治国理政法

契约和票据将受纽约州法律管辖，并根据纽约州法律进行解释。

契约条款-排名

债券将是我们的直接无担保债务，排名如下：

·与我们现有和未来的无担保、无从属债务享有同等权益，包括2026年到期的5.95%的债券、2023年到期的6.25%的债券和2026年到期的4.75%的债券；

·优先于明文规定我们未来的任何债务从属于票据的任何债务；以及

·实际上从属于我们所有现有和未来的有担保债务(包括最初无担保的债务，我们随后对其提供担保)，以担保此类债务的资产价值为限，包括但不限于工行信贷安排下的借款；以及

·在结构上从属于我们任何子公司现有和未来的所有债务和其他义务，包括SBIC I LP、OFSCC-FS和公司未来的任何其他SBIC子公司，包括但不限于BNP融资机制下的借款(由OFSCC-FS持有的几乎所有资产担保)和SBIC I LP发行的SBA担保债券。

契约下的受托人

美国银行全国协会(U.S.Bank National Association)是该契约的受托人、付款代理和证券登记员。另外，根据托管协议，我们的证券由美国银行全国协会持有。

记账程序

这些票据将由全球证券代表，这些证券将以DTC或其代名人的名义存放和登记。这意味着，除非在有限的情况下，否则您不会收到债券的证书。债券的实益权益将透过代表实益拥有人作为直接及间接参与者的金融机构记账。投资者可选择透过直接投资委员会(如他们是参与者)持有债券权益，或间接透过参与直接投资委员会的机构持有债券权益。

债券将以正式注册证券的形式发行，登记名称为CEDE&Co.(DTC的合伙代名人)或DTC授权代表可能要求的其他名称。债券每发行一次，将发出一张本金总额的正式注册证书，并将存入DTC。债券的利息将在DTC的同日资金交收系统进行交易，因此，DTC要求此类债券的任何获准二级市场交易活动都必须立即以可用资金结算。本公司、受托人或付款代理人均不对DTC或其参与者或间接参与者履行其运营规则和程序所规定的各自义务承担任何责任。

DTC是根据纽约银行法成立的有限目的信托公司，是纽约银行法所指的“银行组织”，是联邦储备系统的成员，是纽约统一商业法典所指的“结算公司”，以及根据交易所法案第17A条的规定注册的“清算机构”。DTC持有并为DTC参与者(“直接参与者”)存放在DTC的超过350万期美国和非美国股票、公司和市政债券以及来自100多个国家和地区的货币市场工具提供资产服务。DTC还通过直接参与者账户之间的电子电脑化账簿转账和认捐，为直接参与者之间的已存证券销售和其他证券交易的交易后结算提供便利。这消除了证券证书实物移动的需要。直接参与者包括美国和非美国的证券经纪人和交易商、银行、信托公司、清算公司和某些其他组织。DTC是存款信托及结算公司(“DTCC”)的全资附属公司。

DTCC是DTC、国家证券结算公司和固定收益结算公司的控股公司，这三家公司都是注册结算机构。DTCC由其受监管子公司的用户所有。美国和非美国的证券经纪人和交易商、银行、信托公司和清算公司等直接或间接通过直接参与者进行清算或与其保持托管关系的其他人也可以使用DTC系统(“间接参与者”)。DTC的标准普尔评级服务评级为AA+。适用于其参与者的DTC规则已提交给SEC。有关DTC的更多信息，请访问www.dtcc.com和www.dtc.org。

在DTC系统下购买债券必须由直接参与者或透过直接参与者进行，直接参与者将获得DTC记录上的债券的贷方。每种证券的每个实际购买者或“受益者”的所有权权益依次记录在直接和间接参与者的记录中。受益所有人不会收到DTC对其购买的书面确认。然而，预计受益所有人将从直接或间接参与者那里收到书面确认，提供交易的细节，以及他们所持股份的定期报表，受益所有人是通过这些参与者进行交易的。票据内所有权权益的转让，须由代表实益拥有人行事的直接及间接参与者的账簿上的记项完成。受益人将不会收到证书

代表他们在债券中的拥有权权益，除非停止使用簿记系统。

为方便日后的转让，所有直接参与者存入DTC的票据均以DTC的合伙代名人CEDE&Co.或DTC授权代表要求的其他名称登记。将票据存入DTC，并以CEDE&Co.或其他DTC代名人的名义登记，并不影响受益所有权的任何改变。DTC并不知道票据的实际实益拥有人；DTC的记录只反映票据存入其账户的直接参与者的身份，这些参与者可能是也可能不是实益拥有人。直接和间接参与者将继续负责代表其客户对其所持股份进行记账。

直接参与者向直接参与者、直接参与者向间接参与者以及直接参与者和间接参与者向实益拥有人传递通知和其他通信将受他们之间的安排管辖，但须遵守不时生效的任何法律或法规要求。

赎回通知应发送给DTC。如某批债券的赎回数额不足全部债券，DTC的惯例是以抽签方式厘定每名直接参与者在该批债券中须赎回的权益金额。

债券的赎回收益、分派和利息将支付给Cowde&Co.或DTC授权代表可能要求的其他被提名人。DTC的惯例是，DTC在付款日收到我们或受托人的资金和相应的详细信息后，根据DTC记录中显示的各自所持股份，将直接参与者的账户记入DTC的账户。参与者向实益拥有人支付的款项将受常规指示和惯例的约束，就像以不记名形式或以“街道名称”登记的客户账户持有的证券一样，并将由参与者负责，而不是DTC或其代名人、受托人或我们的责任，但须遵守可能不时生效的任何法律或法规要求。向CEDE&Co.(或DTC授权代表可能要求的其他被指定人)支付赎回收益、分配和利息是我们或受托人的责任，但向直接参与者支付此类款项将由DTC负责，向受益者支付此类款项将由直接和间接参与者负责。

DTC可随时向吾等或受托人发出合理通知，终止提供有关债券的证券托管服务。在这种情况下，如果没有获得后续证券托管机构，则需要打印和交付证书。我们可能决定停止使用通过DTC(或后续证券托管机构)进行的仅记账转账系统。在这种情况下，证书将被打印并交付给DTC。

本节中有关DTC和DTC记账系统的信息是从我们认为可靠的来源获得的，但我们和承销商对其准确性不负任何责任。

美国联邦所得税的某些考虑因素

以下摘要描述了适用于票据投资的某些美国联邦所得税后果。本摘要并不是对适用于此类投资的所得税考虑因素的完整描述。摘要基于守则、美国财政部法规以及行政和司法解释，截至本招股说明书附录之日，所有这些都可能发生变化，可能具有追溯力，或有不同的解释。我们不能向您保证美国国税局不会质疑本摘要中描述的一个或多个税收后果，我们没有也不打算从美国国税局获得任何关于投资于票据的税收后果的裁决或律师意见。投资者应就投资债券时的税务考虑，征询本身的税务顾问的意见。

本摘要仅讨论“守则”所指的作为资本资产持有的票据(一般而言，为投资目的持有的财产)，并不涉及在特殊税务情况下持有票据的人，例如银行和其他金融机构、保险公司、受控制的外国公司、被动外国投资公司、房地产投资信托和受监管的投资公司(以及此类公司的股东)、证券或货币交易商、证券交易商、前美国公民、持有票据作为“跨境”、“对冲”、“推定出售交易”和“转换交易”的人。“清洗销售”或用于美国联邦所得税的其他综合交易、对美国联邦所得税免税的实体、退休计划、个人退休账户、递延纳税账户、缴纳替代最低税额的个人、直通实体(包括合伙企业和实体以及就美国联邦所得税而言归类为合伙的实体和安排)以及直通实体的实益拥有人，或者功能货币(定义见守则)不是美元的美国持有人(定义见下文)。它并不针对债券的实益拥有人，但债券的原始购买者除外，这些购买者以等于其发行价的价格(即向投资者(债券公司、经纪商或以承销商、配售代理或批发商身份行事的类似人士或组织除外)出售大量债券的第一价格)现金收购此次发售中的债券。它也没有说明美国联邦所得税对票据受益者的影响，但须遵守守则第451(B)条下的特别税务会计规则。此外, 本摘要仅涉及美国联邦所得税后果，除非下面另有说明，否则不涉及其他美国联邦税收后果，例如遗产税或赠与税后果。本摘要也不涉及任何美国州、地方或非美国的税收后果。考虑购买票据的投资者应咨询他们自己的税务顾问，了解美国联邦所得税法对他们个人情况的适用情况，以及根据任何州、地方、外国或其他税收管辖区的法律购买、拥有和处置票据对这些投资者的任何后果。

如果合伙企业(包括在美国联邦所得税方面被视为合伙企业的实体或安排)持有任何票据，合伙企业合伙人的美国联邦所得税待遇一般将取决于合伙人的地位、合伙企业的活动以及在合伙人层面做出的某些决定。持有票据的合伙企业，以及在该等合伙企业中拥有权益的人士，应就个别情况下投资债券的后果，征询各自的税务顾问的意见。

对美国持有者征税

在本讨论中，术语“美国持有人”指的是票据的实益所有人，即出于美国联邦所得税的目的：

·美国公民或美国居民个人；

·美国是指在美国、其任何州或哥伦比亚特区或根据美国法律或根据其法律成立或组织的公司；

·建立一个信托，该信托(I)其管理受美国法院的主要监督，并有一个或多个有权控制信托所有实质性决定的“美国人”(按“守则”的含义)，或(Ii)已根据适用的美国财政部法规作出有效选择，被视为“美国人”(按“守则”的含义)；或(Ii)已根据适用的美国财政部法规作出有效选择，被视为“美国人”(按“守则”的含义)；或(Ii)已根据适用的美国财政部法规作出有效选择，被视为“美国人”(按“守则”的含义)；或

·他有一项遗产，其收入无论来源如何，都要缴纳美国联邦所得税。

支付利息

根据美国持票人的常规税务会计方法，票据上的付款或应计利息一般将在收到(实际或建设性)或应计时作为普通利息收入向美国持有者纳税。一般而言，如果债务票据的条款使持有人有权收取超过票据发行价不少于法定最低金额的付款(固定定期利息除外)，持有人将被要求在票据期限内将额外利息确认为“原始发行折扣”，而不考虑持有人的常规征税方法。

会计学。我们预计，本次讨论假定，出于美国联邦所得税的目的，这些票据不会被视为以原始发行折扣发行。

票据的出售、交换、赎回、报废或其他应税处置

在出售、交换、赎回、报废或其他应税处置票据时，美国持有者一般将确认资本收益或损失，该资本收益或损失等于在出售、交换、赎回、报废或其它应税处置中实现的金额(不包括应计和未付利息的数额，在以前没有计入收入的范围内被视为普通利息收入)和美国持有者在票据中调整后的纳税基础之间的差额。美国持有者在票据上的调整税基通常将等于美国持有者在票据上的初始投资。如果持有票据超过一年，资本收益或损失一般将是长期资本收益或损失。个人和某些其他非公司美国持有者确认的长期资本利得通常有资格享受降低税率。资本损失的扣除额受到守则的限制。

净投资收入附加税

对某些美国持有者收到的经修改调整后的毛收入超过某些门槛金额的某些“净投资收入”(或“未分配的净投资收入”，在某些美国持有者是遗产和信托的情况下)征收3.8%的附加税。“净投资收益”一般包括债券的销售、交换、赎回、报废或其他应税处置所支付的利息和确认的收益，减去某些扣除。美国持有者应该咨询他们自己的税务顾问，了解这项税收对他们的票据所有权和处置的影响(如果有的话)。

备份扣缴和信息报告

一般而言，美国持有者将按适用税率就票据的付款和出售、交换、赎回、退休或其他应纳税处置票据的收益缴纳美国联邦备用预扣税，除非美国持有者是获得豁免的接受者，并适当确立这一豁免，或向支付代理人提供其纳税人识别号，并在伪证处罚下证明其不受美国国税局W-9表格中的备用预扣税的约束，并以其他方式遵守备用预扣规则的适用要求。备用预扣不是附加税。如果及时向美国国税局提供所需信息，任何预扣向美国持有者付款的备用预扣金额可以作为抵扣该美国持有者的美国联邦所得税义务的抵免，并可能使该美国持有者有权获得退款。此外，支付给美国持有者的票据的付款以及出售、交换、赎回、退休或由美国持有者进行其他应税处置的收益通常将受到信息报告要求的约束，除非该美国持有者是豁免接受者并适当地确立了这一豁免。

对非美国持有者征税

在本讨论中，术语“非美国持有人”指的是票据的实益所有者，该票据既不是美国持有人，也不是美国联邦所得税的合伙企业。

债券的利息

根据下文关于备用预扣和外国账户税收合规法案(FATCA)预扣的讨论，支付给非美国票据利息持有人的款项一般不需缴纳美国联邦所得税，并且如果该非美国持有人正确证明了该非美国持有人的外国身份(如下所述)，则根据“证券组合利息”豁免，该非美国持有人将免于预扣美国联邦所得税：

·这样的非美国持有者实际上或建设性地并不拥有我们所有类别有权投票的股票总投票权的10%或更多；

·我们认为，这样的非美国持有者不是与我们相关(实际上或建设性的)的“受控外国公司”；

·此外，该非美国持有人并不是一家银行，其收到的票据利息与根据该非美国持有人在正常贸易或业务过程中签订的贷款协议进行的信贷延期有关；以及

·票据上的利息与该非美国持有人在美国的贸易或业务行为没有有效联系(或者，在适用的所得税条约的情况下，这种利益不能归因于该非美国持有人在美国维持的常设机构)。

投资组合利息豁免通常仅在非美国持有人也适当证明该非美国持有人的外国身份的情况下才适用。非美国持有者一般可以通过在付款前向适用的扣缴义务人提供正确签署的IRS表格W-8BEN或IRS表格W-8BEN-E(或适用的后续表格)来满足认证要求。如果非美国持票人通过金融机构或其他代理持有该非美国持票人的票据

如果该非美国持有者是代理人，则可能需要向代理人提供适当的证明。然后，这些非美国持有者的代理人通常被要求直接或通过其他中介机构向适用的扣缴义务人提供适当的证明。

如果非美国持有人不能满足上述要求，支付给该非美国持有人的利息将按30%的税率缴纳美国联邦预扣税，除非(I)该非美国持有人在付款前向适用的扣缴义务人提供了一份正确签署的IRS表格W-8BEN或IRS表格W-8BEN-E(或适用的继承人表格)，声称根据所得税条约的利益免除(或减少)扣缴，或(Ii)该利息的支付与该非美国持有者在美国的贸易或业务行为有效相关，并且该非美国持有者符合以下“-与美国贸易或企业有效相关的收入或收益”项下描述的证明要求。

债券的处置

根据以下关于备用预扣和FATCA预扣的讨论，非美国持有者在出售、赎回、交换、退休或其他应税处置中实现的任何收益一般不需缴纳美国联邦所得税，除非：

·有证据表明，收益与美国贸易或企业的此类非美国持有者的行为有效相关(如果适用的所得税条约要求，该非美国持有者在美国维持一家可归因于此类收益的常设机构)；或

·这样的非美国持有者是指在纳税年度内在美国居住183天或更长时间，并符合某些其他要求的非居民外国人。

如果上述第一个项目符号中描述了非美国持有者的收益，则该非美国持有者通常将按照以下“-与美国贸易或企业有效相关的收入或收益”中描述的方式缴纳美国联邦所得税。上述第二个要点中描述的非美国持有者将对从出售或其他处置中获得的收益缴纳统一的30%(或更低的适用所得税条约税率)的美国联邦所得税，这可能会被某些美国来源的资本损失所抵消。在票据的出售、赎回、交换、报废或其他应税处置中变现的任何部分可归因于票据的应计但未付利息的范围内，这一金额一般将按上述“票据利息”中所述的相同方式征税。

与美国贸易或商业有效相关的收入或收益

如果票据的任何利息或票据的出售、赎回、交换、报废或其他应税处置的收益实际上与非美国持有人从事美国贸易或业务有关(如果适用的所得税条约要求，该非美国持有人在美国维持一个永久机构，该利息或收益可归因于该机构)，然后，利息收入或收益将按常规所得税税率缴纳美国联邦所得税，其方式与该非美国持有者是美国持有者的方式相同(但不考虑上述净投资收入的附加税)。如果非美国持有者在付款前向适用的扣缴代理人提供了一份正确签署的IRS表格W-8ECI(或后续表格)，从而满足某些认证要求，有效关联的利息收入将不需缴纳美国联邦预扣税。此外，如果非美国持有者是一家公司，该非美国持有者的收入和利润中与该非美国持有者从事美国贸易或业务的行为有效相关的部分也可以按30%的税率缴纳“分支机构利润税”，除非适用的所得税条约规定了较低的税率。为此，如果票据的利息或收益与美国贸易或企业的非美国持有者的行为有效地联系在一起，票据收到的利息和在出售票据时确认的收益将计入收益和利润。

备份扣缴和信息报告

根据美国财政部的现行规定，支付给非美国持有人的利息金额和从这些付款中扣缴的税款(如果有)必须每年向美国国税局和每个非美国持有人报告。无论美国是否通过任何适用的税收条约减少或取消了此类付款的预扣税，这些报告要求都适用。根据适用的所得税条约或协议的规定，非美国持有者是居民的国家的税务机关也可以获得报告这些付款和扣缴金额的信息申报单的副本。

备用预扣一般不适用于向票据上的非美国持票人支付利息，如果上述“票据利息”中所述的证明得到了适当的提供，或者该非美国持票人以其他方式确立了豁免。

此外，在某些情况下，非美国持票人出售票据的总收益可能需要进行信息报告和后备扣缴，除非非美国持票人提供美国国税局表格W-8BEN或W-8BEN-E(或其他适用表格)，证明非美国持票人不是美国人或有资格获得豁免。

非美国持有者应咨询他们自己的税务顾问，了解适用于其特定情况的备用预扣规则，以及获得备用预扣豁免的可能性和程序。备用预扣不是附加税，只要及时向美国国税局提供所需信息，根据备用预扣规则预扣的任何金额都可以抵扣非美国持有者的美国联邦所得税责任(这可能导致该非美国持有者有权退还美国联邦所得税)。

遗产税

在死亡时不是美国公民或居民(根据美国联邦遗产税的特别定义)的个人持有的纸币一般不需要缴纳美国联邦遗产税，除非在死亡时，(I)该个人直接或间接、实际或建设性地，拥有守则第871(H)(3)节及财政部条例所指所有类别有权投票的股票总投票权的百分之十或以上，或(Ii)该个人在债券中的权益与个人在美国交易或业务的经营行为有效相关。

FATCA

通常被称为“外国账户税收合规法”或“FATCA”的立法，一般情况下，对向外国金融机构支付某些类型的收入征收30%的预扣税，除非此类FFIs(I)与美国财政部达成协议，报告有关美国人(或由美国人为主要所有者的外国实体持有的账户)所需的某些信息，或(Ii)居住在与美国签订了收集和分享此类信息的政府间协议(IGA)并符合此类IGA条款和任何授权的司法管辖区应纳税的收入类型包括美国来源利息(包括票据利息)和股息。虽然美国财政部现有的法规也将要求扣留2018年12月31日之后出售任何可能产生美国来源利息或股息的房产的毛收入，但美国财政部已表示打算在随后的拟议法规中取消这一要求，这些法规规定，纳税人可以依赖拟议的法规，直到最终法规发布。需要报告的信息包括每个账户持有人(即美国人)的身份和纳税人识别号，以及持有人账户内的交易活动。此外，除某些例外情况外，, 这项立法还规定，除非外国实体证明其美国所有者不超过10%，或者向扣缴代理人提供每个超过10%美国所有者的身份信息，否则向非FFI的外国实体支付30%的预扣款项。视乎实益拥有人的身份及其透过其持有债券的中介机构的身份，实益拥有人可就债券的利息缴付30%的预扣税。在某些情况下，受益所有人可能有资格获得此类税款的退还或抵免。

持有人和实益拥有人应就FATCA咨询他们自己的税务顾问，以及这是否可能与他们购买、拥有和处置债券有关。

你应就债券投资对你的特别税务后果，包括任何悬而未决的法例或建议的规例可能产生的影响，征询你自己的税务顾问的意见。

承保

拉登堡·塔尔曼公司(Ldenburg Thalmann&Co.Inc.)和高盛公司(Goldman Sachs&Co.LLC)将担任此次发行的承销商代表。根据我们、OFS Advisor、OFS Services和承销商于2021年10月21日签订的承销协议中规定的条款和条件，我们已同意向承销商出售，承销商已同意向我们购买下表所示的本金总额：

拉登堡·塔尔曼公司(Ldenburg Thalmann&Co.Inc.)和高盛公司(Goldman Sachs&Co.LLC)将担任此次发行的联合牵头簿记管理人。

包销协议规定，承销商支付及接受债券交付的责任，须受若干先决条件所规限，例如承销商须收到高级人员证书及法律意见。包销协议规定，如果承销商购买任何债券(下文所述超额配售选择权涵盖的债券除外)，承销商将购买所有债券。承销商违约的，承销协议规定，在此情况下，可以增加非违约承销商的购买承诺，也可以终止承销协议。我们已同意赔偿承销商及其某些控制人的某些责任，包括证券法下的责任，或分担承销商可能被要求就这些债务支付的款项。

承销商已通知我们，他们目前打算在债券上做市。但承销商无此义务，并可随时停止任何做市活动，恕不另行通知。我们不能保证债券交易市场的流动性。如果债券不能发展一个活跃的公开买卖市场，债券的市场价格和流动性可能会受到不利影响。

承销商发售该批债券，但须视乎承销商是否接纳本公司发行的债券，并须先行发售。承销商保留撤回、取消或修改对公众的报价以及拒绝全部或部分订单的权利。

承销商建议初步按本招股说明书副刊封面所载的公开发售价格直接向公众发售部分债券。若所有债券未按公开发售价格出售，代表可更改公开发售价格及其他发售条款。投资者必须在2021年10月28日或之前支付在此次发行中购买的任何债券。代表已通知我们，承销商不打算向他们行使自由裁量权的任何账户确认任何销售。

下表显示了与此次发行相关的向承销商支付的销售负荷。

我们估计，我们与此次发售相关的应付费用约为30万美元。我们已同意向承销商支付不超过7500美元的费用，用于支付承销商与FINRA审查债券销售条款有关的律师费用和支出。保险商已同意赔偿我们某些费用。

上市

我们打算将票据在纳斯达克全球精选市场上市。我们预期债券将于原定发行日期后30天内在纳斯达克全球精选市场开始交易，交易编号为“OFSSH”。我们不能保证债券的活跃交易市场会在发售后发展及持续。

超额配售选择权

吾等已授予承销商选择权，可于本招股说明书附录日期起计30天内，按本招股说明书附录所载公开发售价格减去销售负担，向本公司额外购买最多5,000,000美元的债券本金总额，以支付超额配售(如有)。承销商行使选择权的唯一目的是为了弥补与此次发行相关的超额配售(如果有的话)。如果承销商行使这项超额配售选择权，各承销商将有义务在符合指定条件的情况下，按上表所反映的承销商初始本金金额的比例购买若干额外票据。

禁止出售类似证券

除某些例外情况外，吾等已同意不会直接或间接提供、质押、出售、订立出售合约、授予任何出售选择权、作出任何卖空或以其他方式转让或处置由本公司发行或担保的任何债务证券，或任何可转换为或可行使或可交换由本公司发行或担保的债务证券的证券。在本招股说明书附录公布之日起45天内，签订任何掉期交易或其他衍生品交易，转移公司发行或担保的任何债务证券的任何经济利益或所有权风险，或根据证券法就上述任何债务证券提交任何登记声明，但向有限数量的机构投资者私下出售债务证券除外。本同意书可随时给予，恕不另行通知。

稳定化

承销商告知吾等，根据交易所法令下的M规例，参与发售的若干人士可进行交易，包括超额配售、回补交易及稳定交易，以稳定或维持债券的市价于高于公开市场的水平。超额配售涉及银团出售超过承销商在发行中购买的证券本金总额的证券，这为承销商创造了空头头寸。回补交易是指在分配完成后在公开市场买入证券，以回补空头头寸。

稳定投标是代表承销商购买债券的投标，目的是厘定或维持债券价格。银团回补交易是指代表承销商出价或购买债券，以减少承销商因发行债券而产生的空头头寸。与其他购买交易一样，承销商购买债券以回补银团卖空，可能会提高或维持债券的市价，或防止或延缓债券的市价下跌。因此，债券的价格可能会高于公开市场的价格。罚金投标是一项安排，容许承销商收回与是次发行有关而应累算给该银团成员的出售特许权，前提是该银团成员原本出售的债券是以银团回购交易方式购买，因此该银团成员并未有效配售债券。承销商可以在纳斯达克全球精选市场(Nasdaq Global Select Market)、场外交易市场或其他市场进行这些交易。

吾等或承销商均不会就上述交易对债券价格可能产生的任何影响的方向或程度作出任何陈述或预测。承销商没有义务从事这些活动，如果开始，任何活动都可以随时停止。

电子配送

电子格式的招股说明书可通过电子邮件或网站或通过参与此次发行的一个或多个承销商和/或销售集团成员或其附属公司维护的在线服务提供。在这些情况下，潜在投资者可以在网上查看报价条款，根据特定的承销商或销售集团成员，潜在投资者可能被允许在网上下单。承销商可能会同意我们的意见，向网上经纪账户持有人配售有限本金的债券。承销商将在与其他分配相同的基础上对在线分配进行任何此类分配。除电子形式的招股说明书外，有关承销商网站的信息以及任何承销商或销售集团成员维护的任何其他网站中包含的任何信息均不属于本招股说明书附录、随附的招股说明书或本招股说明书附录所属的注册说明书的一部分，未经吾等或承销商批准和/或背书，投资者不应依赖。

其他关系

某些承销商及其关联公司过去曾在正常业务过程中向我们、我们的投资组合公司或我们的关联公司提供某些商业银行、财务咨询、投资银行和其他服务，他们已经收到或将有权获得单独的费用，未来可能还会在正常业务过程中不时地向我们提供某些商业银行、财务咨询、投资银行和其他服务。特别是，承销商或其关联公司可以代表我们、我们的任何投资组合公司与我们执行交易。

或者我们的附属公司。此外，承销商或其关联公司可为其证券出售给我们、我们的投资组合公司或我们的关联公司的证券或银团贷款的公司担任安排人、承销商或配售代理。

承销商或其关联公司也可以为他们自己的账户或为他人的账户交易我们的证券、我们投资组合公司的证券或与之相关的其他金融工具，并可以直接或通过衍生品交易向我们、我们的任何投资组合公司或我们的关联公司提供贷款或融资。

在本招股说明书补充日期后，承销商及其关联公司可能会不时获得公众可能无法获得的有关特定投资组合公司或我们的信息。任何该等资料均由承销商及其联营公司在其日常业务过程中取得，与发行债券无关。此外，在发售债券的要约期过后，承销商或其联营公司可就我们或我们的投资组合公司提出分析或意见，代表他们的专有或客户账户买卖我们投资组合公司的权益，并可参与竞争活动。本公司并无责任代表该等人士向债券持有人或任何其他人士披露其对任何投资组合公司或本公司的分析、意见或买卖活动。

在各项业务活动中，承销商及其关联公司可进行或持有多种投资，并积极交易债权证券(或相关衍生证券)和金融工具(包括银行贷款)，用于自己和客户的账户。该等投资及证券活动可能涉及吾等或吾等联属公司的证券及/或票据。某些可能与我们有贷款关系的承销商及其附属公司可能会根据其惯常的风险管理政策对冲其对我们的信用敞口。通常，承销商及其关联公司会通过进行交易来对冲此类风险，这些交易包括购买信用违约互换(CDS)或在我们的证券中建立空头头寸，可能包括本招股说明书附录提供的票据和随附的招股说明书。任何该等淡仓均可能对在此发售的债券的未来交易价格造成不利影响。承销商及其关联公司还可以就该等证券或金融工具提出投资建议和/或发表或发表独立的研究意见，并可持有或向客户推荐购买该等证券和工具的多头和/或空头头寸。

承销商的主要业务地址如下：拉登堡·塔尔曼公司，纽约10019号，第5大道640号，4楼；高盛公司，纽约西街200号，邮编：10282；B.莱利证券公司，地址：纽约公园大道299号，纽约21楼，邮编：10171；奥本海默公司，纽约布罗德街85号，23楼，邮编：10004。

替代结算周期

我们预期债券将于二零二一年十月二十八日或约二零二一年十月二十八日(即债券发行交易日后的第四个营业日)交割(此等结算在本文中称为“T+4”)。根据《交易法》颁布的第15c6-1条规则，二级市场的交易一般要求在两个工作日内结算，除非任何此类交易的当事人另有明确约定。因此，由於债券最初将于T+4个营业日交收，有意在本合约交割日期前交易债券的购买者，须在进行任何此类交易时指明另一种交收安排，以防止无法交收。

其他司法管辖区

本招股说明书增刊及随附的招股说明书不得直接或间接发售或出售，亦不得在任何司法管辖区分发或刊登与发售及出售任何该等票据有关的本招股章程增刊、随附的招股章程或任何其他发售资料或广告，除非在符合该司法管辖区适用规则及规定的情况下除外。建议拥有本招股说明书副刊及随附招股说明书的人士告知并遵守与本招股说明书副刊及随附招股说明书的发售及分发有关的任何限制。本招股说明书附录和随附的招股说明书在任何司法管辖区内均不构成出售或邀请购买本招股说明书附录和随附招股说明书所提供的票据的要约或要约，在任何司法管辖区，此类要约或要约都是非法的。

欧洲经济区潜在投资者须知

债券并不打算向欧洲经济区(“EEA”)的任何散户投资者发售、出售或以其他方式出售，也不应向任何散户投资者发售、出售或以其他方式发售。就本条文而言：

(A)“散户”一词指以下其中一人(或多於一人)：

(I)指令2014/65/EU(经修订，“MiFID II”)第4(1)条第(11)点所界定的零售客户；或

(Ii)指令(EU)2016/97(经修订的“保险分销指令”)所指的客户，而该客户不符合MiFID II第4(1)条第(10)点所界定的专业客户的资格；或

(Iii)并非规例(EU)2017/1129(经修订的“招股章程规例”)所界定的合资格投资者；及

(B)“要约”一词包括以任何形式及以任何方式就要约条款及将予要约的债券作出足够资料的传达，使投资者可决定购买或认购债券。

因此，并无拟备(EU)第1286/2014号规例(经修订后的“债券投资者规例”)所规定的关键资料文件，以供东亚投资者认购或出售债券或以其他方式向东亚经济区的散户投资者发售债券，因此，根据“债券投资者规例”，发售或出售债券或以其他方式向东亚经济区的任何散户投资者发售债券可能属违法。本发售备忘录乃根据欧洲经济区任何成员国的债券发售将根据招股章程规例豁免刊登发售债券招股说明书的规定而拟备。就招股章程规例而言，本发售备忘录并非招股章程。

英国潜在投资者须知

该批债券不拟向英国任何散户投资者发售、出售或以其他方式发售，亦不应向任何散户投资者发售、出售或以其他方式发售。就本条文而言：

(A)“散户”一词指以下其中一人(或多於一人)：

(I)(EU)第2017/565号条例第2条第(8)点所界定的零售客户，因为其根据《2018年欧洲联盟(退出)法》(“EUWA”)构成国内法的一部分；或

(Ii)联合王国的“2000年金融服务及市场法令”(经修订的“金融服务及市场法令”)及根据该法令为执行(EU)2016/97号指令而订立的任何规则或规例所指的客户，而该客户并不符合(EU)第600/2014号条例第2(1)条第(8)点所界定的专业客户资格，因为该客户凭借EUWA而构成国内法律的一部分；或

(Iii)不是“招股章程规例”第2条所界定的合资格投资者，因为它凭借“英国招股章程规例”(“英国招股章程规例”)而成为本地法律的一部分；及

(B)“要约”一词包括以任何形式及以任何方式就要约条款及将予要约的债券作出足够资料的传达，使投资者可决定购买或认购债券。

因此，(EU)第1286/2014号规例所规定的关键资料文件并无拟备，因为根据EUWA(“英国PRIIPs规例”)，该规例构成本地法律的一部分，以供发售或出售债券或以其他方式向英国散户投资者发售债券，因此，根据英国PRIIPs规例，发售或出售债券或以其他方式向英国任何散户投资者发售债券可能是违法的。本发售备忘录乃根据英国招股章程规例下豁免刊登债券发售招股说明书的规定，在英国提出任何债券发售建议。就英国招股章程规例而言，本发售备忘录并非招股说明书，不应依赖，亦不应解释为要约(或任何其他形式的营销)。

本发售备忘录及与债券有关的任何其他资料只分发予在英国属“合资格投资者”(定义见英国招股章程规例)的人士，而该等人士亦为(I)属“2000年金融服务及市场法令2005年(金融推广)令”(经修订，“命令”)第19(5)条所指的投资专业人士，或(Ii)高净值实体或属该令第49(2)(A)至(D)条所指的其他人士，或(Iii)属该命令第49(2)(A)至(D)条所指的人士，或(Iii)属该命令第49(2)(A)至(D)条所指的其他人士，或(Iii)属该命令第49(2)(A)至(D)条所指的其他人士。所有该等人士合共称为“有关人士”。该等债券只向有关人士发售，而认购、购买或以其他方式收购该等债券的任何邀请、要约或协议将只与有关人士进行。本发售备忘录及其内容是保密的，任何收件人不得将其分发、出版或复制(全部或部分)或披露给在英国的任何其他人。任何在英国的非相关人士都不应采取行动或依赖本要约备忘录或其内容。这些债券不会在英国向公众发售。

此外，在英国，每一家承销商均已代表并同意，除以下承销商外，不得发行债券：

·在FSMA第21(1)条不适用于我们的情况下，仅传达或促使传达其收到的与发行或销售票据有关的从事投资活动的邀请或诱因(FSMA第21条的含义)；以及(B)仅在FSMA第21(1)条不适用于我们的情况下传达或促使传达其收到的参与投资活动(FSMA第21条所指的)的邀请或诱因；以及

·已遵守并将遵守FSMA关于其在联合王国境内、来自联合王国或以其他方式涉及联合王国的附注所做的任何事情的所有适用条款。

新加坡潜在投资者须知

本招股说明书尚未在新加坡金融管理局注册为招股说明书。因此，本招股说明书及与债券要约或出售、或认购或购买邀请书有关的任何其他文件或材料，不得直接或间接向新加坡境内人士分发或分发，亦不得直接或间接向新加坡人士发出认购或购买邀请书，但(I)根据新加坡证券及期货法第289章(“SFA”)第274条向机构投资者(定义见证券及期货法第4A条)者除外，否则本招股说明书及任何其他文件或材料不得分发或分发，亦不得直接或间接向新加坡人士发出认购或购买邀请书；(I)根据新加坡证券及期货条例第289章(“SFA”)第274条向机构投资者(定义见“证券及期货法”第4A条)；(Ii)根据SFA第275(1)条向相关人士(如SFA第275(2)条所界定)，或根据SFA第275(1A)条规定的任何人，或根据SFA第275(1A)条规定的条件，或(Iii)以其他方式根据SFA的任何其他适用条款并按照SFA的任何其他适用条款，在每种情况下均受SFA规定的条件的约束。

如债券是由有关人士根据“证券及期货条例”第275条认购的，而该有关人士是一间唯一业务是持有投资而其全部股本由一名或多名个人拥有，且每名人士均为认可投资者的法团(其并非认可投资者(定义见“证券及期货条例”第4A条)，该法团的证券(如SFA第239(1)条所界定)在该法团根据SFA第275条收购债券后6个月内不得转让，但以下情况除外：(1)根据SFA第274条向机构投资者或向有关人士(如SFA第275(2)条所界定)；(2)如该项转让是因根据SFA第275(1A)条对该法团的证券作出要约而产生的；(3)在没有或将不会给予代价的情况下(5)如“证券及期货条例”第276(7)条所指明，或(6)如新加坡“2005年证券及期货(投资要约)(股份及债券)规例”(“第32条”)第32条所指明。

如债券是由有关人士根据“证券及期货条例”第275条认购，而该信托的唯一目的是持有投资(受托人并非认可投资者(定义见“证券及期货条例”第4A条)，而该信托的每名受益人是认可投资者，则受益人在该信托根据“证券及期货条例”第275条收购债券后6个月内，其权益(不论如何描述)不得转让，但以下情况除外：(1)根据“证券及期货条例”第274条，受益人在该信托中的权利及权益(不论如何描述)不得转让予机构投资者：(1)根据“证券及期货条例”第274条向机构投资者转让：(1)根据“证券及期货条例”第274条向机构投资者转让：(2)如该项转让是根据以下条款作出的，即该等权利或权益是以每宗交易不少于200,000新加坡元(或其等值的外币)的代价取得的(不论该款额是以现金或证券或其他资产的交换方式支付)；(3)在没有或将不会就该项转让作出代价的情况下；(4)如该项转让属法律的实施，(5)如SFA第276(7)条所指明的，或(6)如第32条所指明的。

新加坡证券及期货法产品分类 - 仅为履行其根据证券及期货管理局第309B(1)(A)及309B(1)(C)条所承担的义务，本公司已决定，并特此通知所有相关人士(定义见证券及期货(资本市场产品)规例2018年第309a条)，该等债券为“订明资本市场产品”(定义见2018年证券及期货(资本市场产品)规例)及除外投资产品(定义见金管局公告SFA 04-N12：销售公告)。

香港潜在投资者须知

警告 - 本招股说明书附录的内容未经香港任何监管机构审核、批准或认可。我们建议你方对此报盘保持谨慎。如果您对本招股说明书增刊的任何内容有任何疑问，请咨询独立的专业意见。

该批债券并无发售，亦不会在香港以任何文件发售或出售，但下列文件除外：(A)“证券及期货条例”(香港法例第571章)及根据“证券及期货条例”订立的任何规则(包括“证券及期货(专业投资者)规则”(香港法例第571D章)所界定的“专业投资者”；及(B)根据“证券及期货条例”(香港法例第571章)及“证券及期货条例”(香港法例第571章)所界定的“专业投资者”；及(B)“证券及期货条例”(香港法例第571章)所界定的“专业投资者”；或(B)其他情况，而该文件并不是“公司(清盘及杂项条文)条例”(香港法例第32章)(“该条例”)所界定的“招股章程”，或不构成该条例所指的向公众作出要约。有关债券的广告、邀请函或文件并没有或可能由任何人发出、或曾由或可能由任何人管有

为发行(不论在香港或其他地方)以香港公众人士为对像或其内容相当可能会被香港公众查阅或阅读的债券(除非根据香港法律获准如此做)，但只出售给或拟出售给香港以外的人士或只出售给证券及期货条例及根据证券及期货条例订立的任何规则所界定的“专业投资者”的债券除外。本招股说明书附录仅供收件人为评估收件人对本文所述债券的可能投资之目的而使用，不得复制或分发给任何其他人士(收到本招股说明书附录的潜在投资者的专业顾问除外)。

法律事务

与此处提供的证券相关的某些法律问题将由华盛顿哥伦比亚特区的Eversheds Sutherland(US)LLP为我们提供。与这里提供的证券相关的某些法律问题将由华盛顿特区的Dechert LLP转交给承销商。

以引用方式成立为法团

我们在本附录中引用以下文件，以及我们在本次发行终止前根据交易所法案第13(A)、13(C)、14或15(D)条向证券交易委员会提交的任何报告和其他文件(该等报告和其他文件被视为通过引用并入本招股说明书附录并自该等报告和其他文件提交之日起成为本招股说明书附录的一部分)；但是，根据表格8-K第2.02项或第7.01项“提供”的信息或根据“交易法”向SEC“提供”的其他信息将不会以引用方式并入本招股说明书附录中：

·我们于2021年3月5日向SEC提交的截至2020年12月31日的财年Form 10-K年度报告；

·我们于2021年5月11日向SEC提交的截至2021年3月31日的财政季度Form 10-Q季度报告；

·我们于2021年8月6日向SEC提交的截至2021年6月30日的财政季度Form 10-Q季度报告；

·这是我们关于附表14A(年会)的最终委托书，于2021年4月20日提交给SEC；

·这是我们关于附表14A的最终委托书(特别会议)，于2021年4月20日提交给SEC；

·我们目前提交给SEC的Form 8-K报告于2021年1月8日、2021年2月10日、2021年2月19日、2021年3月18日、2021年6月1日、2021年6月15日和2021年10月1日提交；以及

·根据我们于2012年11月7日提交给SEC的8-A表格注册声明中引用的对我们普通股的描述，包括在终止在此登记的普通股的发售之前为更新该描述而提交的任何修订或报告。

招股说明书

$200,000,000

OFS资本

公司

普通股

优先股

认股权证

认购权

债务证券

他说：我们是一家外部管理、封闭式、非多元化管理的投资公司，已选择根据1940年《投资公司法》(《1940年法案》)被视为业务发展公司。我们的投资目标是为股东提供当期收入和资本增值，主要是通过债务投资，其次是股权投资。

此外，我们可能会不时在一个或多个发行或系列中提供高达2亿美元的普通股、每股面值0.01美元、优先股、每股面值0.01美元的股票、代表购买我们普通股股份的权利的认股权证、优先股或债务证券、认购权或债务证券，我们统称为“证券”。我们可以直接或通过承销商或交易商出售我们的证券，“在市场上”出售给或通过做市商进入现有的交易市场，或以其他方式直接出售给一个或多个购买者，或通过代理或通过多种销售方法的组合。这些承销商、交易商、做市商或代理人的身份将在本招股说明书的一个或多个附录中进行说明。这些证券可能会按照本招股说明书的一个或多个附录中描述的价格和条款提供。

此外，证券可直接提供给一个或多个购买者，或通过我们不时指定的代理，或提供给或通过承销商或交易商。与发行有关的招股说明书补充部分将指明参与出售我们证券股票的任何代理人或承销商，并将披露吾等与吾等代理人或承销商之间的任何适用的购买价格、费用、佣金或折扣安排，或计算该等金额的依据。见本招股说明书中的“分配计划”。

实际上，我们投资的所有债务证券的评级都低于投资级，或者如果评级的话，将被评级为投资级以下，这些证券通常被称为“高收益”或“垃圾”证券.低于投资级证券的风险敞口涉及一定风险，就发行人支付利息和偿还本金的能力而言，这些证券被视为具有主要的投机性特征。我们的大量债务投资包含浮动利率条款，这可能会使借款人更难为我们的债务投资支付利息。此外，我们的债务投资在期限内一般不会偿还本金，如果投资组合公司无法在到期时进行再融资或偿还债务，这可能会给我们带来重大损失。

目前，我们的普通股在纳斯达克全球精选市场交易，交易代码为“OFS”。2021年6月18日，我们普通股在纳斯达克全球精选市场(Nasdaq Global Select Market)上的最新销售价格为每股10.08美元。我们被要求每季度确定普通股的每股资产净值。截至2021年3月31日，我们普通股的每股资产净值为11.96美元。

截至2021年6月18日，我们非关联公司持有的普通股或公众流通股的总市值约为1.046亿美元，这是根据非关联公司持有的10,374,614股普通股和我们普通股在2021年6月11日的收盘价每股10.08美元计算得出的。

*本招股说明书描述了可能适用于我们证券发行的一些一般条款。我们将在本招股说明书的一个或多个附录中提供这些发行和证券的具体条款。我们也可能授权向您提供一份或多份与这些产品相关的免费书面招股说明书。招股说明书副刊和任何相关的免费撰写的招股说明书也可以添加、更新或更改本招股说明书中包含的信息。在购买所提供的任何证券之前，您应仔细阅读本招股说明书、适用的招股说明书附录、任何相关的免费撰写的招股说明书以及通过引用合并的文件，并将其保留以备将来参考。我们向美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)提交年度、季度和当前报告、委托书和其他有关我们的信息。这些信息是免费提供的，股东可以通过联系OFS资本公司的投资者关系部，地址是伊利诺伊州芝加哥，邮编：60606，邮编：2500S.Wacker Drive 10S，或致电我们，或登录我们的网站www.ofscapital al.com。美国证券交易委员会(Securities and Exchange Commission，简称SEC)在www.sec.gov上设有一个网站，免费提供此类信息。本招股说明书或本招股说明书的任何附录中并不包含本公司网站上包含的信息，您不应将本公司网站上包含的信息视为本招股说明书或本说明书补充内容的一部分。

他说，投资我们的证券涉及高度风险，包括信用风险和杠杆使用风险。阁下应仔细审阅“风险因素”一节所述的风险和不确定性，包括杠杆和摊薄风险，这些风险和不确定性在适用的招股说明书附录和我们授权用于特定发售的任何免费书面招股说明书中以引用方式并入本招股说明书一节中，以及在投资我们的证券之前通过引用并入本招股说明书的其他文件中类似的标题下描述。

美国证券交易委员会(SEC)和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定这份招股说明书是否真实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。

声明称，本招股说明书未附招股说明书补充材料，不得用于完善证券销售。

日期为2021年6月24日的招股说明书

目录

关于这份招股说明书

他说，这份招股说明书是我们向SEC提交的注册声明的一部分，使用的是“搁置”注册程序。根据这份搁置登记声明，我们可以不时地在一次或多次发售中提供最多2亿美元的普通股、优先股、债务证券、购买我们普通股的认购权，以及代表购买我们普通股、优先股或债务证券的权利的认股权证，具体条款将在发售时确定。我们可以通过承销商或交易商、“在市场上”向或通过做市商、进入现有交易市场或以其他方式直接向一个或多个购买者出售我们的证券，包括配股发行中的现有股东，或者通过代理或多种销售方法的组合。这些承销商、交易商、做市商或代理人的身份将在本招股说明书的一个或多个附录中进行说明。这些证券可能会按照本招股说明书的一份或多份附录中描述的价格和条款发行。

*本招股说明书为您提供了我们可能提供的证券的概括性描述。每次我们使用本招股说明书发行证券时，我们都会提供一份招股说明书附录，其中将包含有关此次发行条款的具体信息。我们还可能授权向您提供一份或多份免费撰写的招股说明书，这些招股说明书可能包含与这些产品相关的重要信息。在招股说明书附录或免费撰写的招股说明书中，我们还可以添加、更新或更改本招股说明书或我们通过引用并入本招股说明书的文档中包含的任何信息。本招股说明书连同适用的招股说明书附录、任何相关的自由编写的招股说明书以及通过引用并入本招股说明书和适用的招股说明书附录的文件，将包括与适用发售有关的所有重要信息。在购买所提供的任何证券之前，您应仔细阅读本招股说明书和适用的招股说明书附录以及任何相关的免费撰写的招股说明书，以及标题为“可用信息”一节中描述的其他信息。

此外，本招股说明书可能包含基于行业出版物和报告的关于我们行业的估计和信息，包括我们参与的市场规模和增长率。此信息涉及许多假设和限制，请注意不要过度重视这些估计。我们没有独立核实这些行业出版物和报告中包含的数据的准确性或完整性。由于各种因素，包括标题为“风险因素”的章节中描述的因素，我们经营的行业面临着高度的不确定性和风险，这些因素可能导致结果与这些出版物和报告中表达的结果大不相同。

**本招股说明书包括本招股说明书描述的部分文件中包含的某些规定的摘要，但参考实际文件以获取完整信息。所有的摘要都被实际文件完整地限定了。本招股说明书所指的某些文件的副本已存档、将存档或将通过引用并入，作为注册说明书的证物，您可以获取这些文件的副本，如标题为“可获得的信息”一节中所述。

因此，您应仅依赖本招股说明书、任何招股说明书副刊或由吾等或代表吾等编制的或吾等向阁下推荐的任何免费撰写的招股说明书中包含或以引用方式并入的信息。吾等并无授权任何交易商、销售人员或其他人士就本招股章程或由吾等或代表吾等编制的任何免费书面招股章程或吾等向阁下提交的任何免费书面招股章程中未有陈述的事项，向阁下提供不同的资料或作出陈述。我们对他人可能提供给您的任何其他信息的可靠性不承担任何责任，也不能提供任何保证。如果有人向你提供不同或不一致的信息，你不应该依赖它。本招股说明书、任何适用的招股说明书附录以及由吾等或代表吾等准备的或吾等提及的任何免费撰写的招股说明书，并不构成由任何司法管辖区的任何人出售或邀请购买任何证券的要约，而在任何司法管辖区，任何人提出该等要约或招揽任何证券是违法的，或向任何司法管辖区的任何人提出该等要约或招揽是违法的，则本招股说明书、任何适用的招股说明书补充资料及任何免费撰写的招股说明书并不构成出售或邀请购买任何证券的要约。您不应假定本招股说明书或任何招股说明书副刊或任何此类免费撰写的招股说明书中包含或以引用方式并入的信息在其各自日期以外的任何日期都是准确的。

招股说明书摘要

他说，本摘要重点介绍了本招股说明书中其他地方包含的或通过引用并入的部分信息。它并不完整，可能没有包含您在投资我们的证券之前可能需要考虑的所有信息。您应仔细阅读整份招股说明书、适用的招股说明书附录和任何相关的免费撰写的招股说明书，包括在适用的招股说明书附录和任何相关的免费撰写的招股说明书的“风险因素”一节中讨论的投资我们证券的风险，以及通过引用并入本招股说明书的其他文件中类似标题下的风险。在作出投资决定前，阁下亦应仔细阅读本招股说明书中的参考资料，包括本公司的财务报表及相关附注，以及本招股说明书所属的注册说明书的证物。

因此，在本招股说明书中，我们将OFS Capital Corporation及其合并子公司称为“公司”、“我们”、“我们”或“我们”；将OFS Capital Management LLC称为“OFS Advisor”或“Advisor”；将OFS Capital Services LLC称为“OFS Services”或“Administrator”。

定义的术语

在本招股说明书中，我们使用了“我们”、“我们”、“我们的”、“我们的公司”和“本公司”来指代OFS Capital Corporation。我们还在本报告中使用了其他几个术语，这些术语的解释或定义如下：

OFS资本公司

他说：我们是一家外部管理、封闭式、非多元化管理的投资公司，根据1940年法案，我们已选择被视为BDC，该法案对我们的投资组合施加了一定的投资限制。我们成立于2011年11月7日，是特拉华州的一家公司。我们的投资目标是为股东提供当期收入和资本增值，主要是通过债务投资，其次是股权投资。我们的投资战略是保持信贷投资组合，主要投资于美国的中端市场公司。我们使用“中端市场”一词是指那些可能表现出以下一种或多种特征的公司：员工数量在150到2000人之间；收入在1500万到3亿美元之间；年度EBITDA在500万到5000万美元之间；一般来说，由私募股权公司或所有者/经营者拥有的私人公司；以及企业价值在1000万到5亿美元之间。有关我们如何定义中端市场的更多信息，请参阅我们最新的Form 10-K年度报告中的“项目1.业务总则-投资标准/准则”。

截至2021年3月31日，我们向59家投资组合公司提供了贷款，其中96%是优先担保贷款，4%是公允价值次级贷款，以及对其中10家投资组合公司的股权投资。我们还持有13家投资组合公司的股权投资，其中我们没有持有债务投资，15项投资于结构性金融票据，其中12项投资于次级票据，3项投资于CLO的夹层债务部分。

我们的投资策略主要集中于对美国中端市场公司的投资，包括优先担保贷款，包括第一留置权贷款、第二留置权贷款和统一评级贷款，以及次级贷款，其次是认股权证和其他股权证券。我们的投资可能是直接发起的，也可能是在美国杠杆贷款市场购买的，用于广泛的银团贷款(定义如下)。作为BDC，我们不得收购1940年法案规定的“合格资产”以外的任何资产，除非在进行收购时，根据1940年法案的定义，我们的资产中至少有70%是合格资产(某些有限的例外情况除外)。符合条件的资产包括对“符合条件的投资组合公司”的投资。根据美国证券交易委员会的相关规则，“符合资格的投资组合公司”一词包括所有私人公司、其证券未在全国性证券交易所上市的公司，以及某些已在全国性证券交易所上市且市值低于2.5亿美元的上市公司，每种情况下都是在美国组织的。相反，我们可能会将高达30%的投资组合投资于不符合BDC规定的机会性投资。具体地说，作为这30%篮子的一部分，我们可以考虑投资于根据1940年法案的某些例外情况运营的投资基金和类似投资基金的顾问，以及位于美国境外的中间市场投资组合公司的债务或股权投资，以及不符合合格投资组合公司定义的上市公司的债务和股权投资，因为它们的公开交易股权证券的市值超过了1940年法案规定的水平。我们已经做了，而且可能会继续做, 对结构性金融票据和其他非合格资产的机会性投资，与我们的投资战略一致。

我们在一定程度上通过SBIC I LP执行了我们的投资战略，SBIC I LP是SBA SBIC计划下的一个许可证获得者，该计划受SBA的法规和政策的约束，包括SBA的定期审计。在独立基础上，SBIC I LP在2021年3月31日和2020年12月31日分别持有约2.015亿美元和2.238亿美元的资产，分别占我们总合并资产的39%和46%。作为我们专注于向较大借款人提供收益率较低的第一留置权优先担保贷款的计划的一部分，我们相信这将改善我们的整体风险状况，SBIC I LP将在债券的预定到期日之前逐步偿还其未偿还的SBA债券。除后续投资外，我们预计不会通过SBIC I LP进行新的投资。我们认为，投资于向规模较大的借款人提供更优先的贷款符合我们对私人贷款市场的看法，并将在综合基础上降低我们的整体杠杆率。有关SBIC I LP监管的更多信息，请参阅我们最新的Form 10-K年报中的“第1项.业务监管-小企业投资公司监管”。

目前，我们的投资活动由OFS Advisor管理，并由我们的董事会监督，其中大部分独立于我们、OFS Advisor及其附属公司。根据公司与OFS Advisor于2012年11月7日签订的投资咨询与管理协议(“投资咨询协议”)，我们已同意向OFS Advisor支付基于我们总资产(不包括现金和现金等价物，但包括用借入资金购买的资产以及包括任何合并实体拥有的资产)的平均价值的年度基本管理费，以及基于我们的投资业绩的激励费。吾等已选择将本公司于二零一三年十二月四日收购SBIC I LP及OFS SBIC I GP，LLC剩余所有权权益(“SBIC收购”)所产生的无形资产的任何基本管理费剔除于基本管理费计算内。OFS Advisor还担任CLO基金和其他资产的投资顾问、分顾问或抵押品经理，其中包括HPCI和OCCI，HPCI是一家非交易BDC，其投资策略与我们类似，OCCI是一家外部管理的封闭式管理投资公司，已根据1940年法案注册为投资公司，主要投资CLO债务和结构性融资票据。此外，OFS Advisor还为CIM房地产金融信托公司(CIM Real Estate Finance Trust，Inc.)的全资子公司CMFT证券投资有限责任公司(CMFT Securities Investments，LLC)提供子咨询服务。

CIM Real Assets&Credit Fund是一家符合房地产投资信托资格的公司，CIM Real Assets&Credit Fund是一家外部管理的注册投资公司，以区间基金的形式运营，主要投资于房地产、信贷和相关投资的组合。随着时间的推移，OFS Advisor将寻求以公平、公平的方式在符合条件的账户之间分配投资机会，并与其分配政策保持一致。有关更多信息，请参阅我们最新的10-K表格年度报告中的“项目1.业务-利益冲突”。

此外，我们还与OFS Services签订了日期为2012年11月7日的管理协议(“管理协议”)。根据吾等的管理协议，吾等已同意向OFS Services报销OFS Services在履行其在管理协议项下的义务时所产生的间接费用及其他开支的可分配部分(须经我们的独立董事审核及批准)。

作为BDC，我们不得收购1940年法案规定的“合格资产”以外的任何资产，除非在进行收购时，根据1940年法案的定义，我们的资产中至少有70%是合格资产(某些有限的例外情况除外)。符合条件的资产包括对“符合条件的投资组合公司”的投资。根据美国证交会的相关规则，“符合资格的投资组合公司”一词通常包括私人公司、其证券未在全国性证券交易所上市的公司，以及某些已在全国性证券交易所上市且市值低于2.5亿美元的上市公司，每种情况下都是在美国组织的。截至2021年3月31日，我们大约86%的投资是合格资产。

一般情况下，商业发展公司不得负债，除非紧接在借款后，该公司的资产覆盖率至少为总借款的200%(即债务金额不得超过资产价值的50%)。然而，1940年法令第61(A)(2)条允许BDC在满足特定条件的情况下，在发行优先证券(即债务金额不得超过我们资产价值的662/3%)时，最低资产覆盖率为150%。大致上，在1940年法案的某些修正案颁布之前，BDC最多只能借入1美元用于投资目的，即每1美元的投资者权益就能借到1美元。现在，对于那些满足1940年法案的批准和披露要求并受到资产覆盖率降低的BDC来说，BDC每1美元的投资者权益可以借入2美元用于投资目的。

2018年5月3日，我们的董事会，包括董事会“所需多数”(该词在1940年法案第57(O)节中定义)，批准了修改后的资产覆盖率要求的申请，因此，适用于我们的资产覆盖率测试从200%降至150%，自2019年5月3日起生效。此外，自2013年11月26日起，我们获得了SEC的豁免，这允许我们将我们的SBA担保债券排除在1940年法案法定资产覆盖比率中优先证券的定义之外。截至2021年3月31日，我们的资产覆盖率为172%。

当现有的条款和条件对我们有利，并且与我们的投资策略和投资组合相一致时，我们可以借钱。使用借入的资金或优先股收益进行投资有其特定的好处和风险，借入资金或发行优先股的所有成本将由我们普通股的持有者承担。

作为BDC，我们一般不被允许以低于每股资产净值的价格发行和出售我们的普通股。然而，如果我们的董事会认为出售普通股符合我们和我们的股东的最佳利益，并且如果我们的股东批准这样的出售，我们可以低于当时普通股每股资产净值的价格出售我们的普通股，或收购我们普通股的认股权证、期权或权利。2020年6月23日，我们的股东批准了一项提议，授权我们在获得董事会批准的情况下，以低于我们当时每股资产净值的价格在一次或多次发行中出售或以其他方式发行普通股(在12个月内)，但须受某些限制(包括根据该授权出售的累计股份数量不超过紧接每次此类出售之前我们当时已发行普通股的25%)。

根据守则M分节，我们已选择在税务上被视为RIC。要继续保持RIC的资格，我们必须满足某些收入来源和资产多元化的要求。根据这次选举，我们通常不必为分配给股东的任何收入缴纳公司税。

OFS及其附属机构。人员配备协议使OFS Advisor能够访问OFS及其附属公司在正常业务过程中产生的交易流程，并承诺OFS Advisor投资委员会的成员担任这一职务。作为我们的投资顾问，OFS Advisor有义务根据其分配政策，随着时间的推移在我们和任何其他客户之间公平地分配投资机会。

此外，OFS Advisor利用了OFS专业人员的交易发起和采购、信贷承销、尽职调查、投资结构、执行、投资组合管理和监控经验。OFS的高级管理团队，包括Bilal Rashid和Jeffrey Cerny，为OFS Advisor提供服务。这些经理在投资界建立了广泛的关系网，平均拥有20多年投资中端市场公司债务和股权证券的经验。此外，这些经理在投资构成我们主要关注点的资产方面拥有丰富的经验，并在投资中端市场公司的所有资本结构方面拥有专业知识。有关我们的投资组合经理的更多信息，请参见本说明书中的“投资组合管理”。

OFS Advisor已受聘于CIM RACR Advisor，担任CIM RACR的投资子顾问。OFS Advisor是CIM RACR Advisor的附属公司。CIM RACR以“区间基金”的形式运作，其投资目标是通过现金分配产生当期收入，并在不同的市场周期中保存股东资本，次要目标是资本增值。

我们的管理员

他说：我们没有任何直接员工，我们的日常投资运营由OFS Advisor管理。我们有一位首席执行官、首席财务官、首席合规官、首席会计官、公司秘书，在必要的情况下，我们的董事会可能会选择在未来任命更多的高管。我们的人员是OFSC的雇员，OFSC是OFS Advisor的附属公司，根据管理协议，我们支付给我们人员的部分补偿是由我们支付的。我们所有的管理人员都是OFS Advisor的管理人员。

OFS Services是OFS Advisor的子公司，为我们提供运营所需的管理服务。OFS Services为我们提供办公设施和设备、必要的软件许可证和订阅，以及这些设施的文书、簿记和记录服务。OFS Services监督我们的财务报告，并准备我们提交给股东的报告以及所有其他要求提交给SEC或任何其他监管机构的报告和材料。OFS Services还管理我们资产净值的确定和公布，以及我们纳税申报单的准备和归档，并通常监控我们的费用支付情况以及其他人向我们提供的行政和专业服务的表现。OFS Services可能会聘请第三方协助向我们提供行政服务。如果OFS Services将其任何职能外包，我们将直接按成本支付与该等职能相关的费用。

市场机会

欲了解有关投资策略的市场机会的信息，请参阅我们最新的10-K表格年报中题为“Item 1.Business-Market Opportunity”的章节，该表格全文以参考方式并入本招股说明书。

利益冲突

根据1940年法案，外国BDC通常被禁止在没有独立董事事先批准(在某些情况下还得到SEC)的情况下，在知情的情况下参与与其附属公司的某些交易。这些交易包括购买和销售，以及所谓的“联合”交易，在这些交易中，BDC及其一个或多个附属公司从事某些类型的盈利活动。根据1940年法案的规定，任何直接或间接拥有BDC 5%或更多未偿还表决权证券的人都将被视为BDC的附属公司，在没有BDC独立董事事先批准的情况下，BDC通常被禁止从这些附属公司购买资产，向这些附属公司出售资产，或与这些附属公司进行联合交易。此外，未经SEC批准，BDC不得向BDC的高级管理人员、董事、员工和顾问(及其控制的附属公司)进行购买、出售资产或与其进行联合交易。

然而，在某些符合现行法律和SEC工作人员解释的情况下，中国的BDC可以与某些关联方或其各自的其他客户一起投资。例如，BDC可以与这些账户一起投资，这符合SEC工作人员颁布的指导方针，允许我们和其他账户购买单一类别私募证券的权益，只要满足某些条件，包括BDC的顾问代表BDC和代表其他客户行事，除了价格之外不谈判任何条款。在本指引下，若有机会投资同一发行人的不同证券，或预期不同的投资会导致BDC的利益与其他账户的利益冲突，则不允许或不适宜与该等其他账户共同投资。

与附属公司共同投资

1940年法案一般禁止BDC在没有SEC允许BDC这样做的命令的情况下与某些附属公司进行某些谈判共同投资。2020年8月4日，我们获得美国证券交易委员会(SEC)的豁免，允许我们与某些其他基金共同投资于投资组合公司，包括其他BDC和由OFS Advisor管理的注册投资公司(“关联基金”)，投资方式与订单一致。该订单取代了我们在2016年10月12日收到的前一份订单，并为我们提供了更大的灵活性，可以与关联基金达成共同投资交易。根据该命令，如果我们的独立董事中的“必要多数”(根据1940年法案第57(O)条的定义)就共同投资交易得出某些结论，包括(1)交易条款(包括支付的代价)对我们和我们的股东是合理和公平的，并且不涉及任何相关人士对我们或我们的股东的越权行为，我们通常被允许与关联基金共同投资，以及(2)交易符合我们股东的利益，并且是一致的。

此外，根据美国证券交易委员会(SEC)于2020年4月8日发布的适用于所有BDC的豁免命令，到2020年12月31日，在满足某些条件的情况下，我们获准与某些附属公司共同投资于我们现有的投资组合公司，即使这些其他基金之前没有投资过这些现有的投资组合公司。如果没有这一订单，关联基金将不能参与与我们的此类共同投资，除非关联基金之前在与我们的共同投资交易中购买了投资组合公司的证券。尽管有条件豁免令已到期，但SEC的投资管理部已表示，在2022年3月31日之前，只要拥有现有共同投资令的任何BDC根据有条件豁免令中描述的相同条款和条件，继续从事有条件豁免令中描述的某些交易，它就不会建议采取执法行动。

当我们与由OFS Advisor或OFS Advisor的关联公司管理的账户(“关联账户”)一起投资时，OFS Advisor将根据其分配政策，在符合适用法律、监管指导或命令的范围内，分配投资机会。根据这一分配政策，如果两个或两个以上具有相似或重叠投资策略的投资工具处于其投资期，将根据该等投资工具的相关组织、要约或类似文件(如有)中关于该等投资机会分配的规定来分配可用的机会。在没有任何此类规定的情况下，OFS Advisor将考虑以下因素以及针对每个因素应给予的权重：

·投资工具的适用组织、要约或类似文件中规定的投资准则和/或限制(如有)；

·税收限制和测试以及其他监管限制和测试的状况；

·投资工具的风险和回报概况；

·特定投资对投资工具的适宜性/优先级；

·如果适用，投资工具的投资目标头寸规模；

·与投资工具相关的可用于投资的现金水平；

·承诺用于投资工具的资金总额；以及

·投资工具的使用年限及其各自投资期的剩余期限(如果有的话)。

在不依赖订单的情况下，机会一般会优先考虑处于“上升期”的客户，即账户尚未达到足够规模，使其投资收入足以支付运营费用的时期，而不是处于上升期以外但仍在投资或再投资期内的账户。然而，应用上面列出的一个或多个因素，或其他被确定为相关或适当的因素，可能会导致将投资机会分配给仍处于增值期的基金，而不再处于增值期。

在不允许或不适合与关联账户共同投资的情况下，OFS Advisor将需要决定由哪个账户进行投资。OFS Advisor决定将一个机会分配给另一个实体，可能会导致我们放弃原本会做出的投资机会。这些限制，以及限制我们与我们的高级管理人员或董事或他们的关联公司进行业务往来的类似限制，可能会限制我们本来可以获得的投资机会的范围。请参阅我们关于附表14A(年度会议)的最新最终委托书中的“关联方交易和某些关系”。

与组合投资相关的冲突

但是，当我们与关联账户正在进行的投资一起进行投资时，或者在关联账户已经进行投资的交易中进行投资时，可能会出现冲突。投资机会有时适用于投资组合公司资本结构的同一证券、不同证券或重叠证券中的多个账户。在确定投资条款时会出现冲突，特别是当这些账户可能投资于一家投资组合公司的不同类型的证券时。关于付款义务和契诺是否应该强制执行、修改或免除，或者债务是否应该重组、修改或再融资，出现了一些问题。

**我们可以投资于关联账户持有相同证券或不同证券(包括股权证券)的公司的债务和其他证券。如果这些投资是由我们进行的，我们的利益有时会与这些关联账户的利益发生冲突，特别是在标的公司面临财务困境的情况下。关于应该采取什么行动的决定，特别是在陷入困境的情况下，会引起利益冲突，其中包括是否强制执行索赔，是否倡导或启动破产内外的重组或清算，以及任何整顿或重组的条款。关联账户在股权和债务层面的参与，可能会阻碍其他债权人之间的战略性信息交流，包括我们或关联账户之间的信息交流。在某些情况下，我们或关联账户可能被禁止行使投票权或其他权利，并可能受到其他债权人关于其利益从属关系的索赔。

然而，如果我们或关联账户在投资组合公司中拥有控制权或重大影响力，该账户可能有能力选举此类投资组合公司的部分或全部董事会成员，从而控制该投资组合公司的政策和运营，包括任命管理层、未来发行证券、支付股息、产生债务和进行非常交易。此外，控股账户很可能有能力决定或影响经营事项的结果，并导致或防止此类公司的控制权发生变化。这样的管理和运营决策有时可能会与投资于同一投资组合公司的其他账户直接冲突，这些账户对投资组合公司的控制权或影响力并不相同。

此外，如果由于财务或其他困难而需要额外资本，或为增长或其他机会融资，账户可能会也可能不会提供此类额外资本，如果提供，每个账户将提供由OFS Advisor确定的金额(如果有的话)的额外资本。此外，如果潜在的投资目标可能被我们、关联账户或关联账户的投资组合公司收购，则在分配投资机会时会出现冲突。OFS Advisor或其附属公司的多个账户对投资组合公司的投资也会增加使用OFS Advisor或其附属公司账户的资产支持OFS Advisor或其附属公司的其他账户所持头寸的风险，或者账户在有权投票的情况下可能保持被动。此外，由于战略差异、现有投资组合或流动性需求、不同的账户授权或基金差异，或持有不同的证券等原因，进入或退出投资组合公司的时间可能会有所不同。这些时间上的变化可能对我们不利。

因此，我们或关联账户的管理文件以及OFS Advisor的政策和程序的应用预计会根据两个或更多账户每笔投资的特定事实和情况而有所不同，特别是当这些账户处于发行人资本结构的不同类别(以及同一整体资本结构中的多个发行人或借款人)时，因此，在解决潜在或实际冲突的方式上，可能存在一定程度的差异和潜在的不一致。

法律程序

截至2021年3月31日，我们、OFS Advisor和OFS Services目前没有受到任何针对我们的重大未决法律程序的威胁。有时，我们可能会参与我们正常业务过程中附带的某些法律程序，包括执行我们与投资组合公司签订的合同项下的权利。此外，第三方可能试图要求我们承担与我们投资组合公司的活动相关的责任。虽然这些法律程序的结果不能确切地预测，但我们预计这些程序不会对我们的业务、财务状况、运营结果或现金流产生实质性影响。

一般信息

我们的主要执行办事处位于伊利诺伊州芝加哥，邮编：60606，地址：10S.Wacker Drive，Suite2500，邮编：(8477342000)。本公司网站中包含的信息不会以引用方式并入本招股说明书，您不应将该信息视为本招股说明书的一部分。

我们根据1934年的交易法向证券交易委员会提交年度、季度和当前定期报告、委托书和其他信息。证券交易委员会在www.sec.gov上设有一个互联网网站，其中包含报告、委托书和信息声明，以及有关发行人(包括我们在内)的其他信息，这些发行人以电子方式向证券交易委员会提交文件。

风险

*投资我们的证券可能是投机性的，涉及与我们的结构和我们的投资目标相关的某些风险，您在决定是否投资之前应该考虑这些风险。有关在决定投资我们的证券之前应仔细考虑的重大风险的更详细讨论，请参阅本招股说明书、适用的招股说明书附录和我们授权用于特别发售的任何免费书面招股说明书中的“风险因素”一节，以及通过引用方式并入本招股说明书的文件中类似的标题，包括我们最近提交给证券交易委员会的10-K年度报告中倾斜的“风险因素”一节，以及后续提交的任何证券交易委员会文件。在美国投资的风险包括：

我们受到与我们的业务和结构相关的风险的影响。

·全球经济、政治和市场状况可能会对我们的业务、运营结果和财务状况产生不利影响，包括我们的收入增长和盈利能力。

·由于新冠肺炎疫情或其他经济中断，我们可能会减少、推迟或取消股息，并选择征收美国联邦消费税，以保存现金和保持灵活性。

·有关我们业务、运营结果、财务状况和流动性的历史数据没有反映新冠肺炎疫情和相关遏制措施的影响，因此不能代表我们未来的表现。

·我们可能会杠杆化我们的投资组合，这将放大投资金额的收益或亏损潜力，并将增加投资于我们的风险。

·我们的投资组合按公允价值记录，根据1940年法案，我们的董事会拥有监督、审查和确定我们投资的公允价值的最终责任。因此，我们投资组合的价值将存在不确定性。

·我们的财务状况和运营结果取决于OFS Advisor有效管理和部署资本的能力，我们未来的成功依赖于OFS高级专业人员，依赖于他们接触OFSAM及其附属公司的投资专业人士和合作伙伴。

·OFS Advisor和OFS Services均有权在60天通知后辞职，而我们可能无法在这段时间内找到合适的接班人，从而导致我们的运营中断，这可能会对我们的财务状况、业务和运营结果产生不利影响。

·存在重大潜在利益冲突，可能影响我们的投资回报。

·我们的激励费结构可能会激励OFS Advisor进行投机性投资，在可能不明智的情况下使用杠杆，在其他情况下适合去杠杆化时避免去杠杆化，或者在确定净投资收益时纳入乐观假设。

·全面提高利率可能会使OFS Advisor更容易获得奖励费用，而不一定会导致我们的净收益增加。

·根据投资咨询协议，OFS Advisor的责任是有限的，我们已同意赔偿OFS Advisor的某些责任，这可能会导致OFS Advisor代表我们采取比代表自己账户行动时更高的风险。

·我们不得复制OFSAM或OFSAM及其附属公司管理或赞助的其他实体取得的历史成果。

·我们的董事会可能会在未经股东批准的情况下改变我们的经营政策和战略，这可能会产生不利的影响。

·如果我们不能保持我们作为RIC的税收待遇，我们将被征收企业级的美国联邦所得税。

·我们的子公司和投资组合公司可能无法向我们进行分销，使我们能够满足RIC要求，这可能导致征收实体级税。

·我们可能会选择以自己的普通股支付分配，在这种情况下，我们的股东可能被要求支付超过他们收到的现金分配的美国联邦所得税。

·因为我们预计将把几乎所有的普通收入和已实现净资本收益分配给我们的股东，我们可能需要额外的资本来为收购新投资提供资金，而这些资本可能无法以优惠的条件获得，或者根本不能获得。

·大股东可能控制提交给我们股东的事项的结果，或对我们证券的市场价格产生不利影响。

·我们与附属公司进行交易的能力受到限制，这可能会限制我们可以进行的投资范围。

·管理我们运营的法律或法规的变化可能会对我们的业务产生不利影响，或导致我们改变业务战略。

我们要承受与我们的投资相关的风险。

·我们无法控制的事件，包括公共卫生危机，已经并将继续对我们的投资和经营成果产生负面影响。

·我们对私人和中端市场投资组合公司的投资通常被认为信用质量义务较低，风险较大，我们可能会损失全部或部分投资。

·与投资私人债务相关的风险相比，我们对结构性金融票据的投资带来了额外的风险。风险。

·如果发生违约，我们在结构性金融票据上的投资更有可能损失全部或部分价值。

·我们是1940年法案意义上的非多元化管理投资公司，因此我们可能会在少数发行人的证券中持有大量头寸。

·如果我们进行次级投资，债务人或投资组合公司可能无法产生足够的现金流来偿还对我们的债务。

·与伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)计算过程相关的不确定性可能会对任何以LIBOR为指数的浮动利率债务证券投资组合的价值产生不利影响。

我们要承受与我们的证券相关的风险。

·我们的普通股已经交易，并可能继续以低于资产净值的价格交易。

·在公开市场出售大量我们的普通股可能会对我们普通股的市场价格产生不利影响。

·我们的普通股交易价格可能低于每股资产净值，这限制了我们筹集额外股本的能力。

·股东可能不会收到分配，或者我们的分配可能不会随着时间的推移而增长，我们的分配的一部分可能是资本回报。我们受到与我们的业务和结构相关的风险的影响。

费用和开支

下表旨在帮助您了解您将直接或间接承担的成本和费用。我们提醒您，下表中显示的百分比是估计值，可能会有所不同。除非上下文另有暗示，否则只要本招股说明书提及“我们”、“本公司”或“OFS Capital”支付的费用或支出，或“我们”将支付费用或支出，您将以OFS Capital投资者的身份间接承担此类费用或支出。

(1)在与本招股说明书相关的证券出售给承销商或通过承销商出售的情况下，相应的招股说明书副刊将披露适用的销售负荷，以下示例将进行相应更新。

(二)相关招股说明书副刊将披露适用的发行费用和股东交易总费用。

(三)股息再投资计划部分费用计入“其他费用”。计划管理人的费用将由我们支付。参与计划的股东不会收取任何经纪费用或其他费用，但如果参与者通过书面通知计划管理人选择让计划管理人出售计划管理人在参与者账户中持有的部分或全部股票，并将收益汇给参与者，则计划管理人有权从收益中扣除15.00美元的交易费外加每股0.10美元的经纪佣金。有关更多信息，请参阅“分销再投资计划”。

(4)此外，我们的基础管理费是我们总资产平均价值的1.75%(不包括现金和现金等价物以及收购SBIC产生的无形资产，但包括用借入金额购买的资产和任何合并实体拥有的资产)。此项目为假设不产生额外杠杆的情况下未来12个月的预计基本管理费。如下文脚注9所述，OFS Advisor同意降低某些资产的基本管理费的一部分；上表所列4.98%的基本管理费并未反映降低基本管理费对某些资产的影响。见“管理和其他协议--投资咨询协议”。

(5)第一部分奖励费用是根据我们对未来12个月的运营预测结果估计的。如果累计已实现资本损益净额加上未实现净增值和未实现折旧的总和为正数，则第二部分奖励费用将应计，但不一定要支付。已实现净收益和净亏损来自销售交易，OFS Advisor目前没有考虑此类交易；未实现资本收益或亏损是由我们投资的公允价值波动引起的，这些波动在不同时期有很大差异，无法合理预测。因此，上表中的第二部分费用为-0-%。

以下是奖励费用的两部分内容：

·第一部分(“第一部分”)每季度支付一次欠款，相当于我们奖励前费用净投资收入的20.0%，最初是根据本次发行结束时的价值计算的(包括应计但尚未收到现金的收入)，受2.0%的季度门槛利率(8.0%的年化)门槛利率和截至每个日历季度末的“追赶”拨备的限制。根据这一规定，在任何一个日历季度，OFS Advisor在我们的奖励前费用净投资收入等于2.0%的门槛费率之前不会收到奖励费用，但如果我们的奖励前费用净投资收入等于2.0%的门槛税率，则OFS Advisor将获得与该奖励前费用净投资收入部分相关的100%的奖励费用净投资收入，如果是这样的话，则OFS Advisor将获得该部分奖励费用净投资收入的100%

无论如何，这超过了门槛利率，但还不到2.5%。这一条款的效果是，如果奖励前费用净投资收入在任何日历季度超过2.5%，OFS Advisor将获得奖励前费用净投资收入的20.0%，就像不适用门槛费率一样。

此外，门槛利率固定在每季度2.0%(年化8%)，这意味着，如果利率上升，我们的激励前费用净投资收入将更容易超过门槛利率，这可能导致向OFS Advisor支付的费用金额超过预期。各季度的门槛利率没有累计金额，因此，如果随后几个季度低于季度门槛利率，则不会追回之前支付的金额，如果之前几个季度低于季度门槛利率，则不会延迟付款。

·第二部分(“第二部分”)每年支付欠款，相当于我们累计已实现资本收益的20.0%(或在投资咨询协议终止时，截至终止日期)，扣除所有已实现资本损失和累计未实现资本折旧，减去之前支付的任何资本收益奖励费用的总额。奖励费用是在综合基础上确定的。如果在累计的基础上，已实现净资本损益加上未实现净增值和未实现折旧之和为正数，我们就应计第二部分激励费用。参见《管理和其他协议--投资咨询协议》。

(6)上表中包括的借款成本是基于我们2021年3月31日的资产负债表，其水平相当于高达2.0倍的债务权益比(相当于每1美元股本有2美元未偿债务)，这也相当于1940年法案第61(A)(2)条允许的172%的资产覆盖率(不包括SEC给予我们的豁免减免导致的SBA债券)，并假设加权平均利息这等于我们现有债务的加权平均利率。

他说，我们可能会不时借入额外资金进行投资，只要我们确定经济形势有利于这样做。我们预计在未来12个月内不会发行任何优先股，因此没有将发行和偿还优先股的成本计入表中。截至2021年3月31日，PWB信贷安排下的可用资金为2500万美元，这是基于借款基础下50%的规定预付款利率，以及截至2021年3月31日的-000万美元未偿还金额。截至2021年3月31日，法国巴黎银行融资机制下的可用资金为1.304亿美元，截至2021年3月31日的未偿还资金为1,960万美元。我们的股东将直接或间接承担我们可能签订的任何债务工具的借款成本。

(7)费用包括我们的管理费用，包括根据管理协议根据我们的可分配部分支付的管理费用和OFS Services产生的其他费用。请参阅“管理协议和其他协议”--“管理协议”。

(8)除非我们投资的1940年法案第3(C)(1)和3(C)(7)条规定的定义除外，否则我们的股东将间接承担基础基金或其他投资工具的费用，这些基金或其他投资工具根据1940年法案第3(A)条将成为投资公司。我们目前没有投资于标的基金或其他投资公司，因此预计不会产生任何收购的基金费用和支出。与我们的结构性融资票据投资相关的间接费用不包括在收费表演示文稿中，但如果这些费用包括在收费表演示文稿中，那么我们的年度总费用将为21.86%。

(9)*OFS Advisor同意降低一部分基本管理费，方法是在最近完成的两个季度末，将该费用的一部分从1.75%降至1.00%，该部分费用是公司通过公司的间接全资子公司OFSCC-FS，LLC持有的总资产部分的平均值。基本管理费减免将按年续期，公司通过OFSCC-FS持有的资产(“OFSCC-FS资产”)的基本管理费减免金额不得由OFS Advisor退还。该协议于2021年2月16日续签至2021年日历年。

(10)估计有人。

示例

下面的例子展示了假设对我们普通股的投资在不同时期预计的总累计费用的美元金额。在计算以下费用金额时，我们假设我们不会有额外的杠杆，我们的年度运营费用将保持在上表所列的水平。费用金额假设每年的基本管理费为1.75%。以下示例中不包括交易费用。

虽然该示例假设年回报率为5.0%，符合SEC适用规则的要求，但我们的表现会有所不同，可能会导致回报率高于或低于5.0%。投资管理协议项下的奖励费用(假设每年回报率为5.0%)将不会支付，或对上文所示的费用金额影响不大，不包括在上述例子中。上图假设我们在任何指定的时间段内都不会实现任何资本收益(计算出的是所有已实现资本损失和未实现资本折旧的净值)。如果我们的投资获得了足够的回报，包括通过实现资本利得，从而触发了一笔可观的激励费，我们给投资者的支出和回报就会更高。例如，如果我们假设我们收到的5.0%的年回报完全是以我们投资的已实现资本净收益的形式(扣除我们投资的所有累计未实现折旧计算的)，则上图中列出的总累计费用的预计美元金额如下：

虽然这些例子假设所有分配都按资产净值进行再投资，但我们红利再投资计划的参与者将获得一定数量的普通股，其计算方法是将支付给参与者的分配的总金额除以红利支付日收盘时我们普通股的每股市场价格。我们普通股的每股市场价格可能等于、高于或低于净资产价值。有关股息再投资计划的更多信息，请参阅“分配再投资计划”。

该示例不应被视为未来费用的表示，实际费用可能比显示的费用多，也可能少。

财务亮点

我们最新的Form 10-K年度报告中的“第5项.注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股票证券”和最新的Form 10-Q季度报告中的“Item 1.财务报表”中的信息被并入本文作为参考。

选定的财务和其他信息

本公司最新年度报告Form 10-K的“项目6.财务数据精选”和Form 10-Q的最新季度报告中的“项目1.财务报表”中的信息在此并入作为参考。

危险因素

他说，投资我们的证券涉及很高的风险。在决定是否投资我们的证券之前，您应仔细考虑适用的招股说明书附录中题为“风险因素”的部分以及任何相关的免费撰写的招股说明书中所描述的风险和不确定性，并在标题为“项目1A”的章节中进行讨论。风险因素“在我们最新的Form 10-K年度报告和我们最新的Form 10-Q季度报告中提到，这些内容通过引用全文并入本招股说明书，以及本招股说明书中的其他信息、通过引用并入的文件以及我们可能授权与本次发行相关的任何免费撰写的招股说明书。这些文件中描述的风险并不是我们面临的唯一风险。我们没有意识到或目前认为不重要的额外风险和不确定性也可能成为对我们的业务产生不利影响的重要因素。过去的财务业绩可能不是未来业绩的可靠指标，历史趋势不应被用来预测未来时期的结果或趋势。如果这些风险中的任何一个实际发生，我们的业务、声誉、财务状况、运营结果、收入和未来前景都可能受到严重损害。这可能会导致我们的资产净值和证券的交易价格下降，导致您的全部或部分投资损失。还请仔细阅读标题为“有关前瞻性陈述的特别说明”的部分。

关于前瞻性陈述的特别说明

因此，本招股说明书(包括我们在此引用的文件)以及任何适用的招股说明书副刊或免费撰写的招股说明书(包括我们通过引用纳入的文件)可能包含前瞻性陈述，包括有关我们未来财务状况、业务战略以及未来运营的管理计划和目标的陈述。除历史事实以外的所有陈述，包括有关我们未来的经营结果或财务状况、业务战略和计划以及未来经营的管理目标的陈述，都是前瞻性陈述。本招股说明书以及任何适用的招股说明书副刊或免费撰写的招股说明书中包含或以引用方式并入的前瞻性陈述可能包括以下陈述：

·我们运营BDC或SBIC的能力和经验，或根据《守则》M分节维持我们作为RIC的税收待遇；

·我们对关键人员的依赖；

·我们维持或发展转介关系的能力；

·我们复制历史成果的能力；

·OFS Advisor识别、投资和监控符合我们投资标准的公司的能力；

·相信我们的金融工具(如现金、应收账款和应付款项)的账面价值接近此类项目的公允价值，因为此类工具的到期日较短，并相信此类金融工具由高信用质量的机构持有，以减轻因信用风险而造成的损失风险；

·与OFSAM的OFS Advisor和其他附属机构存在实际和潜在的利益冲突；

·由于获取重要的非公开信息而限制投资；

·限制我们与附属公司进行交易的能力；

·我们遵守SBA法规和要求的能力；

·利用借来的钱为我们的部分投资提供资金；

·我们根据1940年法案产生额外杠杆的能力，以及这种杠杆对我们的净投资收入和经营结果的影响；

·对投资机会的竞争；

·我们计划将重点放在向规模较大的借款人提供收益率较低、优先留置权的贷款及其对我们风险状况的影响，包括我们相信，此类贷款在借款人资本结构中的优先地位可能会提供更大的下行保护，以抵御新冠肺炎(CoronaVirus)大流行的影响；

·按浮动利率或固定利率计息的投资的百分比；

·利率波动，包括伦敦银行间同业拆借利率(LIBOR)退役；

·SBIC I LP进行分销使我们能够满足RIC要求的能力；

·SBIC I LP计划偿还其未偿还的SBA债券；

·我们作为BDC筹集债务或股权资本的能力；

·我们投资组合公司的任何分销的时间、形式和金额；

·信贷市场流动性长期下降对我们业务的影响；

·总体经济及其对我们投资的行业的影响；

·政治、经济或行业条件、利率环境或影响金融和资本市场的条件的变化，包括新冠肺炎大流行影响的变化；新冠肺炎大流行在美国和世界范围内的持续时间和持续时间以及疫情的经济影响程度；新冠肺炎疫情对我们的业务、财务状况、运营结果和现金流以及我们投资组合公司的影响(包括预期由于新冠肺炎疫情给予借款人优惠，将导致从现金利息转向实物支付利息)，包括我们和他们实现我们各自目标的能力；新冠肺炎疫情造成的干扰对我们继续有效管理业务的能力的影响(包括我们相信

我们经营的市场已经放缓)，以及股权和债务资本的可用性，以及我们用借来的钱为部分投资融资；

·相信我们有足够的流动性来支持我们现有的投资组合公司，并在新的投资机会中部署资本；

·相信我们的一项或多项投资可以在短期内恢复应计状态，或以其他方式恢复；

·我们组合投资的不确定估值，包括我们认为，恢复再承销分析方法和综合评级分析方法的同等权重，更准确地捕捉到与观察到的市场流动性回报以及这些市场之间历史相关关系相关的某些数据；以及

·管理我们运营的新的或修改的法律或法规的影响。

根据本招股说明书和任何招股说明书补充或自由撰写招股说明书，以及我们可能作出的其他陈述，包括通过引用并入本招股说明书、任何适用的招股说明书补充或任何自由撰写招股说明书的陈述，可能包含有关未来财务或业务业绩、战略或预期的前瞻性陈述。前瞻性陈述通常由诸如“趋势”、“机会”、“流水线”、“相信”、“舒适”、“预期”、“预期”、“当前”、“意图”、“估计”、“立场”、“假设”、“潜力”、“展望”、“继续”、“继续”、“维持”、“维持”、“寻求”“实现”和类似的表达，或将来或条件动词，如“将”、“将”、“应该”、“可能”、“可能”或类似的表达。

以下包含这些前瞻性陈述的讨论可以在我们最新的10-K表格年度报告中引用的标题为“业务”、“风险因素”和“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”的章节中找到，在我们最新的10-Q表格季度报告中引用的标题为“风险因素”和“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”的章节中找到，以及提交给证券交易委员会的任何修正案。我们在适用的招股说明书附录、我们授权用于特定发售的任何免费书面招股说明书、我们最近的Form 10-K年度报告和我们最新的Form 10-Q季度报告中，以及在随后提交给SEC的文件中反映的任何修订中，更详细地讨论了这些风险和不确定因素，并通过引用将这些风险和不确定因素完整地纳入本招股说明书中。此外，我们“相信”的声明和类似的声明反映了我们对相关主题的信念和意见。这些陈述基于截至本招股说明书、自由撰写的招股说明书和通过引用并入本招股说明书的文件的适用日期向我们提供的信息，虽然我们认为这些信息构成了此类陈述的合理基础，但此类信息可能是有限或不完整的，我们的陈述不应被解读为表明我们已对所有潜在可用的相关信息进行了详尽的调查或审查。这些陈述本质上是不确定的，告诫投资者不要过度依赖这些陈述。

收益的使用

*除非在任何适用的招股说明书副刊或我们授权用于特定发售的任何免费书面招股说明书中另有规定，否则我们打算将出售我们证券的净收益用于一般公司目的，包括投资于与我们的投资目标和战略一致的债务和股权证券、偿还任何未偿债务、收购和其他一般公司目的。

*我们预计，根据本招股说明书以及任何适用的招股说明书副刊或免费撰写的招股说明书，根据本招股说明书发行证券所得的大部分净收益将在任何此类发行后三个月内用于上述目的，具体取决于是否有符合我们投资目标的适当投资机会，但不会超过任何此类发行后的六个月。

在等待此类使用和投资之前，我们将把剩余的净收益主要投资于现金、现金等价物、美国政府证券或自投资之日起一年或更短时间内到期的优质债务证券。当我们的资产投资于这类证券时，我们支付给投资顾问的管理费不会减少。我们实现投资目标的能力可能有限，因为在全额投资之前，任何发行的净收益都持有收益率较低的短期工具。

普通股价格区间及分配

以下是我们最新的Form 10-K年报中的“注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股权证券的市场”和我们最新的Form 10-Q季度报告中的“项目1财务报表”中的信息，在此并入以供参考。在此引用我们最新的Form 10-K年报中的“注册人普通股市场、相关股东事项和发行人购买股权证券的市场”中的信息。

管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析

我们最近的Form 10-K年度报告中的“项目7.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”和我们最近的Form 10-Q季度报告中的“项目2.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中的信息被并入本文作为参考。

高级证券

关于截至2020年12月31日、2019年12月31日、2019年、2018年、2017年、2016年、2015年、2014年、2013年和2012年各年度的优先证券(包括优先股、债务证券和其他债务)的信息可在我们最新的年报10-K表格中的项目5.注册人普通股、相关股东事项和发行人购买股权证券的市场中找到，该表格通过引用并入本文。独立注册会计师事务所毕马威有限责任公司(KPMG LLP)截至2020年12月31日和2019年12月31日在高级证券表格上的报告，以及我们的前独立注册会计师事务所BDO USA，LLP截至2018年和2017年12月31日在高级证券表格上的报告，已通过引用纳入注册说明书，作为本招股说明书的一部分。

生意场

本公司最新的10-K表格年报中“项目1.业务”中的信息在此并入作为参考。

投资组合公司

以下表格列出了截至2021年3月31日我们有债务或股权投资的每家投资组合公司的某些信息。我们的贷款和其他投资的一般条款在“本公司”中有描述。我们提出向我们的投资组合公司提供重要的管理援助。此外，我们可能有权参加或旁听我们投资的公司的董事会会议。