头脑--20210731
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目录
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
表格10-Q
(标记一)
☒
根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告
在截至本季度末的季度内2021年7月31日
或
☐
根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告
的过渡期                    至                    
委托文件编号：001-13490 
意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
(注册人的确切姓名载于其章程)
特拉华州 76-0210849
(述明或其他司法管辖权
公司或组织)		 (税务局雇主
识别号码)
2002 Timberloch Place
400套房
“林地”(The Woodland), 德克萨斯州77380
(主要执行机构地址，包括邮政编码)
(281) 353-4475
(注册人电话号码，包括区号) 
根据该法第12(B)条登记的证券：
每节课的标题交易代码注册的每个交易所的名称
普通股-每股面值0.01美元心念纳斯达克股票市场有限责任公司
A系列优先股-每股面值1.00美元MINDP纳斯达克股票市场有限责任公司

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年证券交易法第13条或第15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是  ☒*☐
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。*是  ☒*☐
用复选标记表示注册人是大型加速申请者、加速申请者、非加速申请者、较小的报告公司还是新兴的成长型公司。见“交易法”第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件管理器 
☐
  加速的文件管理器 
☐
非加速文件服务器 
☒
  规模较小的新闻报道公司 
☒
新兴市场成长型公司 
☐
   
如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易法第(13)(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。是☐*☒
注明截至最后实际可行日期发行人所属各类普通股的流通股数量：13,774,104普通股，面值0.01美元，截至2021年9月8日已发行。

目录
意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
目录
 
第一部分财务信息
第一项。
财务报表(未经审计)
截至2021年7月31日和2021年1月31日的简明合并资产负债表
1
截至2021年7月31日和2020年7月31日的三个月和六个月的简明综合经营报表
2
截至2021年7月31日和2020年7月31日的三个月和六个月的简明综合全面亏损报表
3
截至2021年7月31日和2020年7月31日的六个月简明现金流量表
4
截至2021年7月31日和2020年7月31日的三个月和六个月的股东权益简明合并报表
5
简明合并财务报表附注
7
关于前瞻性陈述的警告性声明
15
第二项。
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析
16
第三项。
关于市场风险的定量和定性披露
25
第四项。
管制和程序
25
第二部分：其他信息
第一项。
法律程序
26
项目1A。
风险因素
26
第二项。
未登记的股权证券销售和收益的使用
26
第三项。
高级证券违约
26
第四项。
煤矿安全信息披露
26
第五项。
其他信息
26
第6项。
陈列品
26
展品索引
26
签名
28
 

II
目录
第一部分财务信息
第一项。 财务报表
意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
压缩合并资产负债表
(单位为千，每股数据除外)
(未经审计)
2021年7月31日2021年1月31日
资产
流动资产：
现金和现金等价物$2,056 $4,611 
应收账款，扣除坏账准备净额#美元481及$948
分别于2021年7月31日和2021年1月31日
5,100 4,747 
库存，净额11,928 11,453 
预付费用和其他流动资产1,190 1,659 
持有待售资产3,312 4,321 
流动资产总额23,586 26,791 
财产和设备，净值4,440 4,751 
经营性租赁使用权资产1,568 1,471 
无形资产，净额6,455 6,750 
总资产$36,049 $39,763 
负债和股东权益
流动负债：
应付帐款$2,148 $1,704 
递延收入459 208 
应计费用和其他流动负债2,651 2,912 
应付所得税1,002 1,041 
经营租赁负债-流动567 1,008 
持有待售债务705 963 
流动负债总额7,532 7,836 
经营租赁负债--非流动负债1,001 463 
应付票据— 850 
递延税项负债198 198 
总负债8,731 9,347 
股东权益：
优先股，$1.00票面价值；2,000授权股份；1,223和1,038已发行及已发行的股份
未偿还日期分别为2021年7月31日和2021年1月31日
27,606 23,104 
普通股，$0.01票面价值；40,000授权股份；15,704和15,681以以下方式发行的股票：
2021年7月31日和2021年1月31日
157 157 
额外实收资本
128,519 128,241 
库存股，按成本计算(1,931和1,929股票分别于2021年7月31日和2021年1月31日)
(16,862)(16,860)
累计赤字(107,780)(99,870)
累计其他综合损失(4,322)(4,356)
股东权益总额27,318 30,416 
总负债和股东权益$36,049 $39,763 
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
1
目录
意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
简明合并业务报表
(单位为千，每股数据除外)
(未经审计)
 截至7月31日的三个月，截至7月31日的6个月，
 2021202020212020
收入：
出售海洋科技产品
$6,807 $5,086 $11,001 $8,273 
总收入6,807 5,086 11,001 8,273 
销售成本：
出售海洋科技产品
4,583 3,069 8,234 5,772 
销售总成本4,583 3,069 8,234 5,772 
毛利
2,224 2,017 2,767 2,501 
运营费用：
销售、一般和行政3,378 2,988 7,195 5,942 
研发888 755 1,741 1,165 
无形资产减值— — — 2,531 
折旧及摊销557 700 1,223 1,430 
总运营费用4,823 4,443 10,159 11,068 
营业亏损(2,599)(2,426)(7,392)(8,567)
其他收入：
其他，净额57 — 1,004 56 
其他收入合计57 — 1,004 56 
所得税前持续经营亏损(2,542)(2,426)(6,388)(8,511)
(拨备)所得税优惠(197)530 (52)188 
持续经营亏损(2,739)(1,896)(6,440)(8,323)
非持续经营的收入(亏损)，扣除所得税后的净额79 (4,708)(204)(4,923)
净损失$(2,660)$(6,604)$(6,644)$(13,246)
优先股股息(682)(559)(1,266)(1,118)
普通股股东应占净亏损$(3,342)$(7,163)$(7,910)$(14,364)
普通股每股净亏损-基本
持续运营$(0.25)$(0.20)$(0.56)$(0.78)
停产经营$0.01 $(0.39)$(0.01)$(0.40)
净损失$(0.24)$(0.59)$(0.57)$(1.18)
每股普通股净亏损-稀释后
持续运营$(0.25)$(0.20)$(0.56)$(0.78)
停产经营$0.01 $(0.39)$(0.01)$(0.40)
净损失$(0.24)$(0.59)$(0.57)$(1.18)
用于计算每股普通股净亏损的股票：
基本信息13,774 12,182 13,767 12,177 
稀释13,774 12,182 13,767 12,177 
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。

2
目录
意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
简明综合全面损失表
(单位：千)
(未经审计)
 
 截至7月31日的三个月，截至7月31日的6个月，
 2021202020212020
普通股股东应占净亏损$(3,342)$(7,163)$(7,910)$(14,364)
累计换算调整的变化(23)82 34 (49)
综合损失$(3,365)$(7,081)$(7,876)$(14,413)
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。

3
目录
意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
简明合并现金流量表
(单位：千)
(未经审计)
 截至7月31日的6个月，
 20212020
经营活动的现金流：
净损失$(6,644)$(13,246)
对净亏损与经营活动中使用的现金净额进行调整：
PPP贷款宽免(850)— 
折旧及摊销1,226 3,210 
基于股票的薪酬236 449 
无形资产减值— 2,531 
停产业务处置损失— 1,859 
(追回)扣除冲销后的坏账拨备(453)470 
库存陈旧拨备350 234 
出售租赁水池设备的毛利— (1,326)
销售其他设备的毛利(155)— 
递延税费— 263 
以下方面的更改：
应收账款(140)4,404 
未开票收入21 (9)
盘存(542)(675)
预付费用及其他流动和长期资产(260)766 
应收和应付所得税(63)— 
应付帐款、应计费用和其他流动负债375 (1,583)
递延收入(292)87 
用于经营活动的现金净额(7,191)(2,566)
投资活动的现金流：
购买供租赁的地震设备— (110)
购置物业和设备(14)(302)
出售二手租赁泳池设备— 2,010 
出售持有以待出售的资产484 — 
出售企业761 — 
投资活动提供的净现金1,231 1,598 
融资活动的现金流：
购买库存股(2)— 
优先股发行净收益4,502 — 
普通股发行净收益43 — 
优先股股息(1,160)(1,118)
购买力平价贷款的收益— 1,607 
融资活动提供的现金净额3,383 489 
外汇汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响22 (117)
现金、现金等价物和限制性现金净减少(2,555)(596)
期初现金、现金等价物和限制性现金4,611 3,234 
期末现金、现金等价物和限制性现金$2,056 $2,638 
补充现金流信息：
支付的利息$18 $23 
已缴所得税$147 $246 
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。

4
目录
意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
股东权益简明合并报表
(单位：千)
(未经审计)
 普通股优先股累计
其他
全面
损失
 股票金额股票金额其他内容
实缴
资本		财务处
库存
累计
赤字		总计
余额，2021年1月31日15,681 $157 1,038 $23,104 $128,241 $(16,860)$(99,870)$(4,356)$30,416 
净损失— — — — — — (3,984)— (3,984)
外币折算— — — — — — — 57 57 
已发行的限制性股票5 — — — 11 — — — 11 
被没收缴税的限制性股票— — — — — (2)— — (2)
优先股发行— — 21 503 — — — — 503 
优先股股息— — — — — — (584)— (584)
普通股发行18 — — — 42 — — — 42 
基于股票的薪酬— — — — 109 — — — 109 
余额，2021年4月30日15,704 $157 1,059 $23,607 $128,403 $(16,862)$(104,438)$(4,299)$26,568 
净损失— — — — — — (2,660)— (2,660)
外币折算— — — — — — — (23)(23)
优先股发行— — 164 3,999 — — — — 3,999 
普通股发行— — — — 1 — — — 1 
优先股股息— — — — — — (682)— (682)
基于股票的薪酬— — — — 115 — — — 115 
余额，2021年7月31日15,704 $157 1,223 $27,606 $128,519 $(16,862)$(107,780)$(4,322)$27,318 

5
目录
意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
股东权益简明合并报表
(单位：千)
(未经审计)
普通股优先股累计其他综合损失
 股票金额股票金额其他内容
实缴
资本		财务处
库存		累计赤字总计
余额，2020年1月31日14,097 $141 994 $22,104 $123,964 $(16,860)$(77,310)$(4,387)$47,652 
净损失— — — — — — (6,642)— (6,642)
外币折算— — — — — — — (131)(131)
优先股股息— — — — — — (559)— (559)
基于股票的薪酬— — — — 230 — — — 230 
余额，2020年4月30日14,097 $141 994 $22,104 $124,194 $(16,860)$(84,511)$(4,518)$40,550 
净损失— — — — — — (6,604)— (6,604)
外币折算— — — — — — — 82 82 
优先股股息— — — — — — (559)— (559)
基于股票的薪酬— — — — 219 — — — 219 
余额，2020年7月31日14,097 $141 994 $22,104 $124,413 $(16,860)$(91,674)$(4,436)$33,688 

附注是这些简明综合财务报表的组成部分。


6
目录
意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
简明合并财务报表附注
(未经审计)
1. 组织
Mind Technology，Inc.是特拉华州的公司，前身是Mitcham Industries，Inc.，是德克萨斯州的一家公司，成立于1987年。自2020年8月3日起，该公司完成了对特拉华州的重新注册。在重新注册的同时，该公司的名称更名为Mind Technology，Inc.，授权发行的普通股和优先股的数量增加。见简明合并财务报表附注15-“公司重组”。
公司通过其全资子公司Seamap Pte Ltd、Mind Marine Acoustics，LLC(前身为Seamap USA，LLC)、Seamap(Malaysia)Sdn Bhd和Seamap(UK)Ltd(统称为Seamap)及其全资子公司克莱恩海洋系统公司(Klein Marine Systems，Inc.)，为地震、水文和近海行业设计、制造和销售广泛的专有产品，产品销售和支持设施设在新加坡、马来西亚、在2020年7月31日之前，该公司通过其加拿大全资子公司Mitcham Canada，ULC(“MCL”)、其全资匈牙利子公司Mitcham Europe Ltd.(“MEL”)及其在哥伦比亚的分公司，向全球地震行业提供全方位服务的设备租赁、销售和服务(“租赁业务”)。自2020年7月31日起，租赁业务已根据报告为非持续经营的财务业绩被归类为持有待售业务(详情请参阅附注3-“持有待出售和非持续经营的资产”)。所有公司间交易和余额都已在合并中冲销。
全球大流行的挥之不去的影响和新出现的供应链中断给全球经济带来了不确定性，这可能对公司的业务、财务状况、经营业绩和流动性产生重大不利影响。此外，该公司有经营亏损的历史，经营活动产生的现金为负。然而，截至2021年7月31日，公司没有包含财务契约的有资金支持的债务或义务，营运资本约为$16.12000万美元，包括大约$1的现金2.12000万美元，积压的公司订单约为美元11.72000万美元，有能力和计划降低成本以维持正现金流，额外的股本可用于筹集进一步的资本，以及正在积极销售的租赁池设备。基于这些因素，管理层预计公司将在未来12个月内继续履行其义务。
2. 陈述的基础
本公司截至2021年1月31日的简明综合资产负债表源自经审计的综合财务报表。未经审核的中期简明综合财务报表由本公司根据美国证券交易委员会(“证券交易委员会”)的规则和规定编制。按照美国普遍接受的会计原则编制的财务报表中通常包含的某些信息和脚注披露已根据该等规则和规定予以精简或省略，尽管本公司相信这些披露足以使所提供的信息不具误导性。这些简明综合财务报表应与公司截至2021年1月31日的年度报告Form 10-K(“2021财年”)中包含的综合财务报表和相关附注一并阅读。本公司管理层认为，为公平列报截至2021年7月31日的财务状况、截至2021年和2020年7月31日的三个月和六个月的经营业绩、截至2021年和2020年7月31日的六个月的现金流量以及截至2021年和2020年7月31日的三个月和六个月的股东权益表，所有仅由正常经常性调整组成的调整均已包括在这些简明合并财务报表中，这些调整是为了公平地呈现截至2021年7月31日的财务状况、截至2021年和2020年7月31日的三个月和六个月的经营业绩、截至2021年和2020年7月31日的六个月的现金流量以及截至2020年7月31日的三个月和六个月的股东权益表。上述中期业绩不一定代表截至2022年1月31日的整个财年(“2022财年”)预期的运营结果。
我们对上期财务报表中的某些金额进行了重新分类，以符合本期的列报方式。在合并资产负债表中，与停产业务无关的应付所得税已从“持有待售的流动负债”重新分类为“应付流动所得税”。
3. 持有待售资产和停产经营的资产
2020年7月27日，董事会决定退出租赁业务，该业务基本上包括设备租赁部门的所有业务。因此，租赁业务的资产(不包括现金)和负债被视为持有待售，该业务的运营在2021年7月31日和这些简明合并财务报表中列出的所有比较期间被报告为非持续运营。该公司最初预计在截至2021年7月31日的12个月内通过多笔交易出售已停产的业务，这些交易可能涉及出售法人实体、资产或两者兼而有之。




7
目录
报告为持有待售的资产包括以下内容：
2021年7月31日2021年1月31日
非持续经营的流动资产：
应收账款净额
1,151 1,668 
库存，净额68 352 
预付费用和其他流动资产120 150 
地震设备租赁池和财产设备网1,973 2,151 
停产业务总资产$3,312 $4,321 

报告为持有待售的负债包括以下各项：
2021年7月31日2021年1月31日
停产业务的流动负债：
应付帐款$21 $59 
递延收入73 73 
应计费用和其他流动负债611 831 
停产业务负债总额705 963 

截至2021年7月31日和2020年7月31日的三个月和六个月的非持续运营的运营结果包括：
 截至7月31日的三个月，截至7月31日的6个月，
 2021202020212020
收入：
非持续经营的收入$757 $1,230 $787 $5,418 
销售成本：
停产经营的成本332 1,642 705 4,126 
运营费用：
销售、一般和行政378 1,476 720 3,176 
坏账拨备(2)470 (445)470 
折旧及摊销2 41 3 85 
总运营费用378 1,987 278 3,731 
营业收入(亏损)47 (2,399)(196)(2,439)
其他收入(费用)35 72 (4)75 
处置损失(包括#美元)2,745累计翻译损失)
— (1,859)— (1,859)
所得税前收入(亏损)82 (4,186)(200)(4,223)
所得税拨备(3)(522)(4)(700)
净收益(亏损)79 (4,708)(204)(4,923)

与非持续经营有关的重大经营和投资非现金项目和资本支出摘要如下：
 截至7月31日的6个月，
 20212020
折旧及摊销$— $1,771 
出售租赁水池设备的毛利$— $(1,324)
(追回)坏账拨备$(445)$470 
停产业务处置损失$— $1,859 
出售二手租赁泳池设备$— $1,988 
出售持有以待出售的资产$1,245 $— 

8
目录
4. 新会计公告
2019年12月，财务会计准则委员会(“FASB”)发布了会计准则更新(“ASU”)第2019-12号，所得税(“740”专题)：简化所得税会计，通过消除740专题中一般原则的某些例外，并澄清和修改现有的指导方针，以改善一致性应用，简化了所得税的会计处理。本ASU在2020年12月15日之后的年度期间有效，包括该年度期间内的过渡期。公司从2021年2月1日起采用这一ASU，这一采用对公司的简明合并财务报表没有产生实质性影响。
2018年8月，FASB发布了ASU No.2018-13，公允价值计量(主题820)：披露框架-公允价值计量披露要求的变化，通过删除、修改和添加某些披露来修改公允价值计量的披露要求。本ASU在2019年12月15日之后的年度期间有效，包括该年度期间内的过渡期。本指南自2020年2月1日起生效。采用这一指导方针并未对公司的简明综合财务报表产生实质性影响。
5. 与客户签订合同的收入
下表列出了按产品线和收入确认时间分列的与客户签订合同的收入：
 截至7月31日的三个月，截至7月31日的六个月，
2021202020212020
在某个时间点确认的收入：(单位：千)
Seamap$5,256 $3,881 $8,169 $5,870 
克莱恩1,406 1,004 2,556 2,002 
在某个时间点确认的总收入$6,662 $4,885 $10,725 $7,872 
随时间推移确认的收入：
Seamap$145 $201 $276 $401 
随时间推移确认的总收入145 201 276 401 
与客户签订合同的总收入$6,807 $5,086 $11,001 $8,273 

我们Seamap和Klein业务制造和销售的产品的收入通常根据我们与客户的合同中规定的条款和条件在某个时间点或在客户拥有产品时确认。我们的Seamap业务还向拥有Seamap产品中嵌入软件的有效许可证的客户提供软件维护协议(“SMA”)。SMA的收入是随着时间的推移确认的，SMA的总价值在合同有效期(通常为12个月)内按月等额摊销。
下表显示了根据我们客户的发货地点按地理位置分类的与客户签订的合同收入：
 截至7月31日的三个月，截至7月31日的六个月，
2021202020212020
(单位：千)
美国$219 $686 $578 $1,786 
欧洲3,520 1,604 6,102 2,980 
中东和非洲675 221 689 297 
亚太2,188 2,222 2,893 2,499 
加拿大和拉丁美洲205 353 739 711 
与客户签订合同的总收入$6,807 $5,086 $11,001 $8,273 
9
目录
截至2021年7月31日和2021年1月31日，合同资产和负债包括：
2021年7月31日2021年1月31日
合同资产：(单位：千)
未开单收入-当前$106 $85 
未开单收入总额$106 $85 
合同责任：
递延收入和客户存款-当前$399 $691 
递延收入和客户存款总额$399 $691 
考虑到我们Seamap和Klein业务制造和销售的产品以及公司的标准合同条款和条件，我们预计我们的合同资产和负债平均将在三至九个月.
根据我们与客户合同收入相关的会计政策和程序，销售税和交易税不包括在收入中。此外，对于最初预期期限为一年或更短的合同，我们不会披露未履行的履约义务的价值。此外，由于摊销期限为一年或更短时间，我们还会在发生合同时支付获得合同所需的费用。这些成本记录在销售、一般和行政费用中。
6. 资产负债表-持续经营
 截至2021年7月31日截至2021年1月31日
 (单位：千)
应收账款$5,581 $5,695 
减少坏账拨备(481)(948)
应收账款扣除坏账准备后的净额$5,100 $4,747 

2021年7月31日2021年1月31日
 (单位：千)
库存：
原料$7,468 $6,905 
成品3,455 3,466 
正在进行的工作2,404 2,445 
13,327 12,816 
较少的报废余量(1,399)(1,363)
总库存(净额)$11,928 $11,453 
 
2021年7月31日2021年1月31日
 (单位：千)
财产和设备：
海洋地震服务设备$4,157 $5,969 
土地和建筑物4,422 4,354 
家具和固定装置9,899 9,750 
汽车和卡车491 491 
18,969 20,564 
累计折旧和摊销(14,529)(15,813)
财产和设备合计(净额)$4,440 $4,751 
截至2021年1月31日，公司完成了对长期资产的年度审查，指出未贴现的未来现金流超过了账面价值，并不是记录损伤情况。自2021年1月31日以来，公司运营的市场、经济或法律环境没有发生重大变化，这表明截至2021年7月31日有必要进行额外的减值分析。
10
目录
7. 租契
该公司在得克萨斯州、匈牙利、新加坡、马来西亚、哥伦比亚、英国和加拿大对办公、生产和仓库空间有某些不可撤销的运营租赁协议。我们通过谈判终止了我们在当前时期的哥伦比亚租赁义务。
截至2021年7月31日的三个月和六个月的租赁费用约为$291,000及$600,000，并作为营业亏损的一个组成部分入账。这些费用中包括大约#美元的短期租赁费用。10,000及$10,000分别为截至2021年7月31日的三个月和六个月。

截至2021年7月31日和2021年1月31日，与租赁相关的补充资产负债表信息如下(单位：千)：
租赁2021年7月31日2021年1月31日
资产
经营性租赁资产
$1,568 $1,471 
负债
经营租赁负债
$1,568 $1,471 
租赁负债的分类
流动负债
$567 $1,008 
非流动负债
1,001 463 
经营租赁负债总额$1,568 $1,471 
截至2021年7月31日和2021年1月31日的租期和折扣率详情如下：
租期和贴现率2021年7月31日2021年1月31日
加权平均剩余租赁年限(年)
经营租约
1.261.09
加权平均贴现率：
经营租约
9.36 %10 %
增量借款利率是使用该公司的加权平均资本成本计算的。
与租赁有关的补充现金流信息如下(以千计)：
租赁截至2021年7月31日的6个月截至2020年7月31日的6个月
为计量租赁负债所包括的金额支付的现金：
营业租赁的营业现金流
$(600)$(514)
以租赁负债换取的使用权资产：
经营租约
$600 $514 

截至2021年7月31日的租赁负债到期日如下(单位：千)：
2021年7月31日
2022$567 
2023667 
2024346 
2025134 
202624 
此后— 
根据租赁协议支付的总金额$1,738 
减去：推定利息(170)
租赁总负债$1,568 
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8. 商誉和其他无形资产
 2021年7月31日加权平均寿命2021年7月31日2021年1月31日
毛收入
携带
金额		累计
摊销		累计减损网络
携带
金额		毛收入
携带
金额		累计
摊销		损损网络
携带
金额
商誉$7,060 $— $(7,060)$— $7,060 $— $(7,060)$— 
所有权6.4$8,220 $(3,920)$— $4,300 $7,781 $(3,688)$— $4,093 
客户关系0.45,024 (4,748)— 276 5,024 (4,513)— 511 
专利3.12,440 (1,653)— 787 2,440 (1,528)— 912 
商号4.8894 (80)(760)54 894 (74)(760)60 
发达的技术4.41,430 (798)— 632 1,430 (727)— 703 
其他2.8684 (278)— 406 684 (213)— 471 
应摊销无形资产$18,692 $(11,477)$(760)$6,455 $18,253 $(10,743)$(760)$6,750 
截至2021年1月31日，公司已记录的减值费用相当于100商誉账面总额的%。因此，不需要对商誉进行进一步审查。2021年1月31日，公司完成了对可摊销无形资产的年度审核。根据对定性因素的审查，确定无形资产的公允市场价值大于其账面价值的可能性更大。在截至2021年7月31日的六个月里，没有实质性的减值指标。
摊销费用总额为$618,000及$794,000截至2021年7月31日和2020年7月31日的6个月。截至2021年7月31日，与可摊销无形资产相关的未来预计摊销费用估计为(以千计)：
截至2019年1月31日的财政年度
2022$588 
20231,167 
20241,032 
2025837 
2026700 
此后2,131 
总计$6,455 
9. 应付票据
2020年5月5日，本公司及其全资子公司Klein(统称为借款人)从美国银行(北卡罗来纳州)获得总额约为#美元的贷款(以下简称“贷款”)。1.6根据小企业协会的Paycheck Protection Program(PPP)，这是2020年3月27日颁布的冠状病毒援助、救济和经济安全法的一个组成部分。
贷款由借款人以日期为2020年5月1日的本票(“票据”)形式发放，将于2022年5月1日到期，息率为1年利率%，自2020年11月1日起按月支付。债券规定了这类交易的各种惯例限制，包括陈述、担保和契诺，以及违约事件、违反陈述和担保或债券的其他规定。一旦发生违约，借款人将有责任偿还债券下所有未偿还的款项。借款人可在债券到期前的任何时间预付，无须预付罚款。

根据PPP的条款，贷款资金只能用于2020年2月15日之前发生的工资成本、租金、公用事业和其他债务的利息。此外，如果资金用于支付符合条件的费用，某些金额的贷款可以免除。
2021年1月，授予该公司的贷款金额约为$757,000因此产生了同样数额的其他收入。2021年2月，授予克莱恩的贷款金额约为1美元850,000也被赦免了，从而产生了同样数额的其他收入。截至2021年7月31日，公司拥有不是贷款项下的未偿还余额。
10. 所得税
截至2021年7月31日的6个月，持续运营的所得税支出约为$52,000持续经营的税前净亏损为1美元6.4百万美元。在截至2020年7月31日的6个月里，持续运营带来的所得税收益约为$188,000持续经营的税前净亏损为1美元8.5百万美元。我们的实际拨备与基于美国法定税率的预期拨备之间的差异主要是由于记录了相应时期我们递延税项资产增加的估值津贴、账面收入和应税收入之间的永久性差异以及外国预扣税的影响。
该公司提交美国联邦和州所得税申报单，以及其在当地管辖范围内的外国子公司的单独申报单。该公司的美国联邦纳税申报单将接受美国国税局(Internal Revenue Service)截至1月份的财政年度的审查
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2018年至2021年31日。该公司截至2016年1月31日至2021年的财政年度的纳税申报单也可能受到州和地方税务机关的审查。此外，本公司在外国司法管辖区提交的纳税申报单一般会在截至2016年1月31日至2021年的财政年度接受审查。
该公司已确定，截至2021年7月31日，外国子公司的未分配收益不被视为无限期再投资于美国以外。此外，该公司的结论是，与未分配的外国收益有关的任何递延税款都是无关紧要的。因此，该公司已经不是T记录了与截至2021年7月31日的未分配外国收益相关的递延税款负债。
截至2021年和2020年7月31日的6个月，该公司做到了不是I don‘我不承认与不确定的税收状况有关的任何税费或利益。
11. 每股收益
每股基本普通股的净收入是使用期内已发行普通股的加权平均数计算的，不包括未归属的限制性股票。每股摊薄普通股净收入是根据期内已发行普通股和稀释潜在普通股的加权平均数，采用库存股方法计算的。潜在普通股产生于假定行使具有稀释效应的已发行普通股期权，以及假定归属限制性股票的未归属股份。
下表列出了计算每股收益时使用的基本和摊薄加权平均普通股的计算方法：
 截至7月31日的三个月，截至7月31日的六个月，
 2021202020212020
 (单位：千)(单位：千)
基本加权平均已发行普通股13,774 12,182 13,767 12,177 
股票期权79 3 58 1 
未归属限制性股票29 10 18 5 
总加权平均普通股等价物108 13 76 6 
稀释加权平均已发行普通股13,882 12,195 13,843 12,183 

在截至2021年和2020年7月31日的三个月和六个月，潜在摊薄普通股、股票期权和未既得性限制性股票是反摊薄的，因此在计算这些时期的稀释每股亏损时不考虑在内。
12. 关联方交易
2016年10月7日，本公司与拉登堡·塔尔曼制药有限公司(下称“代理商”)订立股权分配协议。于2019年12月18日，本公司与代理商订立经修订及重订的股权分派协议(“第一股权分派协议”)。根据第一份股权分派协议，本公司最多可出售500,000的股份9.00%系列A累计优先股，面值$1.00每股(“优先股”)，通过代理管理的市场发售计划(“第一次自动柜员机发售计划”)。代理的联席首席执行官兼联席总裁是我们董事会的非执行主席。根据第一次股权分配协议，代理人有权获得最高可达2.0根据第一个自动柜员机发售计划出售优先股所得毛收入的%。截至2020年1月31日，我们已经发布了。994,046代理人有权获得补偿的A系列优先股，包括100通过第一次股权分配协议可供出售的优先股的百分比。
2020年9月，我们签订了一项新的股权分配协议(“2钕股权分配协议“)与代理人签订的经济条款与最初的协议基本相同。根据第2条钕股权分配协议，公司最多可出售500,000优先股和优先股5,000,000$的股票0.01面值普通股(“普通股”)通过新的市场发售计划(“2”)钕自动柜员机服务计划“)。
在截至2021年7月31日的三个月和六个月期间，该公司163,780和184,7402项下的优先股股份钕自动柜员机服务计划。截至2021年7月31日的三个月和六个月，这些销售的净收益约为$4.0百万美元和$4.5分别为100万美元，代理人获得了大约#美元的补偿。82,000和92,000，分别为。董事会非执行主席接见不是这笔赔偿金的一部分。
在截至2021年7月31日的三个月和六个月期间，该公司362和18,4152项下的普通股股份钕自动柜员机服务计划。截至2021年7月31日的三个月和六个月，这些销售的净收益约为$1,000及$43,000。在此期间向代理支付的补偿约为$1,000, 无其中一份由董事会非执行主席收到。
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13. 股权和基于股票的薪酬
在截至2021年7月31日的三个月内，董事会宣布季度股息为$0.5625我们优先股的每股收益。截至2021年7月31日，有1,223,000已发行优先股的股份，总清算优先权约为$30.62000万。在截至2021年7月31日的三个月和六个月内，根据公司股权激励计划授予的股票奖励确认的总薪酬支出约为$115,000及$224,000分别为，在截至2020年7月31日的三个月和六个月内，约为$219,000及$449,000，分别为。
14. 细分市场报告
自2020年7月31日起，设备租赁部门被指定为非连续性业务，公司在一细分市场，海洋技术产品。因此，不需要细分市场报告。海洋技术产品业务从事最先进的地震和海上遥测系统的设计、制造和销售。制造、支持和销售设施设在英国、新加坡、马来西亚以及新罕布夏州和德克萨斯州。
15. 企业重组
2020年8月3日，该公司(前身为Mitcham Industries，Inc.)完成了从得克萨斯州到特拉华州的重新注册，包括更名为Mind Technology，Inc.法定住所和公司名称的变更在2020年7月27日举行的股东年会上获得了公司普通股和优先股三分之二以上投票权的持有者的赞成票，并分别投票通过。作为再公司合并的一部分，股东同意将法定股本的数量从21,000,000共享至42,000,000股份，包括(I)40,000,000普通股股份(从20,000,000股份)，及(Ii)2,000,000优先股股份(从1,000,000股票)。
根据重新合并的条款，德克萨斯州公司Mitcham Industries，Inc.的每股已发行普通股和每股优先股分别自动转换为特拉华州公司Mind Technology，Inc.的一股普通股和一股A系列优先股。持有实物股票的股东不需要，但可以因再注册而交换股票。该公司的普通股和优先股继续在纳斯达克全球精选市场交易，股票代码分别为“Mind”和“MINDP”。公司的普通股被分配了一个新的CUSIP编号602566 101，公司的优先股被分配了一个新的CUSIP编号602566 200。
本公司董事会、管理层、业务或营运并无因重新注册而作出任何变动。该公司的公司总部仍设在德克萨斯州。

16. 后续事件

在2021年7月31日之后，我们完成了一项出售租赁池设备的协议，该协议在我们的简明合并财务报表中作为待售资产报告(详情请参阅附注3-“待售资产和非持续经营”)。 根据协议条款，该公司将获得总计约#美元的收益。4.52000万美元，约合600万美元2.5成交时支付了400万美元，余额约为$2.0在2022财年结束前支付了1.8亿美元。
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关于前瞻性陈述的警告性声明
本季度报告中关于Form 10-Q(本“Form 10-Q”)的某些陈述可能构成1995年“私人证券诉讼改革法”所指的“前瞻性陈述”。除有关历史事实的陈述外，本10-Q表格中包含的所有陈述，包括有关我们未来经营结果和财务状况、我们的业务战略和计划以及我们未来经营目标的陈述，均为前瞻性陈述。“相信”、“预期”、“可能”、“将”、“预期”、“计划”、“打算”、“预见”、“应该”、“将会”、“可能”或其他类似表述旨在识别前瞻性陈述，这些陈述本质上不是历史性的。这些前瞻性陈述是基于我们目前对未来发展及其对我们的潜在影响的期望和信念。虽然管理层相信这些前瞻性陈述在作出时是合理的，但不能保证影响我们的未来发展会是我们预期的发展。所有关于我们对未来收入和经营业绩的预期的评论都是基于我们对现有业务的预测，不包括任何未来收购的潜在影响。我们的前瞻性陈述涉及重大风险和不确定性(其中一些是我们无法控制的)和假设，这些风险和不确定性可能导致实际结果与我们的历史经验和我们目前的预期或预测大不相同。可能导致实际结果与前瞻性陈述中的结果大不相同的重要因素包括但不限于以下概述的因素。:
 
•与我们的制造业务相关的风险，包括材料和部件的可用性和可靠性，以及我们制造和销售的产品的可靠性；
•重要客户流失；
•新冠肺炎疫情和其他因素造成的全球供应链中断的影响，包括某些零部件和材料不可用，零部件和材料的提前期增加，以及此类物品的成本增加；
•竞争加剧；
•关键供应商流失；
•第三方的知识产权索赔；
•金融市场的不确定性对我们的客户和我们获得融资能力的影响；
•我们有能力成功地执行战略计划以发展我们的业务；
•新冠肺炎病毒对当地和全球的影响，包括政府当局和公司为减少新冠肺炎传播而采取的应对措施的影响，例如关闭、旅行限制和在家工作；
•有关我们对外经营的不确定性，包括政治、经济、货币、环境监管和出口合规风险；
•季节性波动会对我们的业务造成不利影响；
•由于我们或我们的客户无法控制的情况而引起的波动；
•客户拖欠我们的款项；
•由于技术过时或这些资产产生的预期现金流发生变化，我们的长期资产可能进一步减值；
•无法获得资助或以可接受的条件获得资助；以及
•地震数据需求的波动取决于石油和天然气公司用于勘探、生产和开发活动的支出水平，并可能对我们持有的待售资产的价值产生潜在的负面影响。
有关可能导致我们的实际结果与我们的预期结果大不相同的已知重要因素的更多信息，请参阅(1)第二部分，“项目1A”。风险因素“本表格10-Q，(2)第I部分，第1A项。我们在截至2021年1月31日的财政年度的Form 10-K年度报告中提到“风险因素”，以及(3)公司不时提交给证券交易委员会的其他文件。
可能存在公司目前没有意识到的其他因素，这些因素可能会影响前瞻性陈述中讨论的事项，也可能导致实际结果与讨论的结果大相径庭。告诫读者不要过度依赖前瞻性陈述，这些陈述仅说明截至本文发布之日的情况。除非法律另有要求，否则我们没有义务在前瞻性陈述发布之日之后公开更新或修改任何前瞻性陈述，无论是由于新信息、未来事件还是其他原因。本文中包含的所有前瞻性陈述都明确地受到本节所含或提及的警告性陈述的限制。

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第二项。 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析

概述
Mind科技公司是特拉华州的一家公司，前身是德克萨斯州的Mitcham Industries，Inc.成立于1987年。从2020年8月3日起，我们实现了特拉华州的重新注册，更名为Mind Technology，Inc.，并增加了普通股和优先股的授权发行数量。有关更多详情，请参阅我们简明综合财务报表的附注15-“公司重组”。

从历史上看，我们的业务分为两个部分，海洋技术产品和设备租赁。在2021财年第二季度，我们的董事会决定退出租赁业务，并指示管理层制定和实施处置这些业务的计划。因此，租赁业务的资产(不包括现金)和负债被视为持有以待出售，租赁业务业务作为非持续业务列报。见注3-“持有待售资产和停产业务“请参阅我们的简明合并财务报表，以了解更多详细信息。

海洋技术产品业务的收入包括Seamap设备的销售和Klein设备的销售。这项业务在英国布里斯托尔、塞勒姆、新汉普郡、得克萨斯州亨茨维尔、马来西亚柔佛和新加坡附近经营。

租赁业务的终止业务包括所有租赁活动、租赁池设备的销售以及与该等业务相关的某些其他设备销售和服务。这项业务是在我们位于德克萨斯州亨茨维尔、加拿大卡尔加里、哥伦比亚波哥大和匈牙利布达佩斯的办事处开展的。这包括我们的子公司Mitcham Canada、ULC、Mitcham Europe Ltd和我们在哥伦比亚的分公司的业务。
管理层认为，我们海洋技术产品业务的业绩由产品销售收入和销售毛利来表示。管理层监测EBITDA和调整后EBITDA，这两项指标的定义和调整符合下表中根据美国公认会计原则(“GAAP”)计算和列报的最直接可比财务指标，作为我们整体业绩和流动性的关键指标。
截至7月31日的三个月，截至7月31日的6个月，
2021202020212020
持续经营净亏损与EBITDA和调整后EBITDA的对账
持续经营净亏损$(2,739)$(1,896)$(6,440)$(8,323)
利息收入，净额(9)— — — 
折旧及摊销557 714 1,223 1,479 
(福利)所得税拨备197 (530)52 (188)
来自持续业务的EBITDA(1)(1,994)(1,712)(5,165)(7,032)
非现金汇兑损失33 33 82 44 
基于股票的薪酬115 219 236 449 
无形资产减值— — — 2,531 
持续运营调整后的EBITDA(1)$(1,846)$(1,460)$(4,847)$(4,008)
经营活动中使用的现金净额与EBITDA的对账
用于经营活动的现金净额$(4,384)$(3,495)$(7,191)$(2,566)
PPP贷款宽免— — 850 — 
基于股票的薪酬(115)(219)(236)(449)
库存陈旧拨备(23)(23)(45)(45)
应收账款变动(当期和长期)1,570 (46)466 (3,181)
支付的利息— 12 — 23 
已缴税款，扣除退款后的净额116 97 147 246 
销售其他设备的毛利75 — 155 — 
库存变动情况(218)143 523 699 
应付帐款、应计费用和其他流动负债及递延收入的变化588 1,100 (332)756 
无形资产减值— — — (2,531)
预付费用及其他流动和长期资产变动333 (310)500 (469)
其他64 1,029 (2)485 
来自持续业务的EBITDA(1)$(1,994)$(1,712)$(5,165)$(7,032)
(1)EBITDA和调整后的EBITDA是非GAAP财务指标。EBITDA被定义为扣除(A)利息收入和利息支出、(B)所得税拨备(或受益)和(C)折旧和摊销前的净收入。经调整的EBITDA不包括非现金汇兑损益、基于股票的补偿、无形资产减值、其他非现金税项以及租赁池设备销售的非现金成本。我们认为EBITDA和调整后的EBITDA是我们业务业绩的重要指标，但不是业绩或
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流动性按照公认会计原则计算。我们之所以纳入这些非GAAP财务指标，是因为管理层利用这些信息来评估我们的业绩和流动性，并将其作为我们进行资本支出、偿还债务和为营运资本需求融资的能力的指标。我们认为，EBITDA和调整后的EBITDA是分析师和一些投资者在评估我们等公司的业绩和流动性时常用的指标。特别是，我们认为，了解这种关系对我们的分析师和投资者是有用的，因为它排除了与我们的核心现金运营活动无关的交易。我们相信，排除这些交易可以让投资者有意义地跟踪和分析我们核心现金业务的表现。EBITDA和调整后的EBITDA不是根据GAAP衡量财务业绩或流动性的指标，不应单独考虑，或作为经营活动现金流的替代方案，或作为净收益的替代方案，作为经营业绩指标或根据GAAP得出的任何其他业绩指标。在评估我们用EBITDA衡量的业绩时，管理层认识到并考虑了这一衡量标准的局限性。EBITDA和调整后的EBITDA不反映我们支付所得税、利息支出或资本支出等其他义务的义务。因此，EBITDA和调整后的EBITDA只是管理层使用的两种衡量标准。我们行业中的其他公司计算EBITDA或调整后的EBITDA可能与我们不同，EBITDA和调整后的EBITDA可能无法与其他公司报告的类似标题的指标进行比较。
在我们的海洋技术产品业务中，我们设计、制造和销售各种产品，主要用于海洋、水文、国防、地震和海上安全行业。Seamap的主要产品包括(I)GunLink震源采集和控制系统，为海洋运营商提供对勘探工具的更精确控制；(Ii)用于对震源和拖缆(拖曳在船后的海洋记录通道)提供精确定位的BuyLink RGPS跟踪系统；以及(Iii)SeaLink海洋传感器和固体拖缆系统(统称为“SeaLink”产品系列或“拖曳拖缆产品”)。这些拖曳拖缆产品主要是为水文测量行业应用中的三维、高分辨率海洋测量而设计的。克莱恩公司设计、制造和销售侧扫声纳和水边安全系统，面向世界各地的商业、政府和军事客户。
我们停止的业务主要包括将地震数据采集设备租赁给在世界各地进行土地调查的地震数据采集公司。我们提供地震设备的短期租赁，租期通常不到一年，以满足客户的需求。我们时不时地出售租赁泳池设备。这些销售是在我们的租赁业务中没有短期需求或被认为是过剩的设备时进行的。此外，当租赁给客户的设备丢失或损坏时，客户将按基础租赁协议中指定的金额收取此类设备的费用。
由于许多我们无法控制的因素，我们的运营结果可能会经历活动水平的波动。这些因素包括预算或财务问题、获得执照或许可的困难、安全问题、劳工或政治问题、恶劣天气以及其他不可预见的情况，如大流行。见第二部分第1A项--“风险因素”。
业务展望
这场流行病在全球经济中造成了重大的不确定性，我们认为这对公司的业务、财务状况、经营业绩和流动性产生了不利影响。我们认为，由此产生的不确定性导致许多客户推迟购买决定。此外，旅行限制限制了我们与客户互动和展示我们产品的能力。我们认为，类似的限制导致了涉及我们技术的某些政府评估计划的延迟。最近，我们看到有迹象表明，一些地区的活动有所改善，与大流行有关的限制也有所放松。然而，与大流行相关的中断将持续的时间框架以及任何不利影响的规模都是不确定的。在2021财年，我们被要求分别于2020年3月17日和2020年4月7日暂时关闭我们在马来西亚和新加坡的设施。马来西亚工厂于2020年4月21日重新开业，拥有约50%的正常员工，并于2020年5月4日恢复运营，拥有100%的员工。在新加坡，我们能够在停产期间继续有限的发货和接收业务，并能够在2020年6月1日恢复制造业务。然而，我们新加坡和马来西亚工厂之间的出行有限，这使得管理和协调变得更加困难。此外，新加坡在2021年5月重新实施了某些工作场所限制。虽然我们能够保持全面运转，但我们需要轮换人员，并允许一些人员远程工作。

我们的其他设施已经获准运营，尽管在某些情况下效率会降低，因为某些员工有时会远程工作。此外，大流行导致的旅行限制影响了我们拜访客户、进行产品展示和参观我们各个运营地点的能力。这些中断已经对我们的业务产生了负面影响，我们预计它们将继续产生负面影响；然而，这些中断的持续时间和规模尚不确定。管理层认为，负面影响正在消退，但不能保证这一点。

最近，我们的全球供应链开始出现困难。一些零部件和材料的交货期增加了，一些项目的价格也增加了。此外，一些部件和材料不容易获得，运输时间和成本增加，特别是海运。我们相信这些问题将是暂时的，但不能保证这一点，这些情况可能会对我们的运营和财务业绩产生不利影响。

此外，由于疫情的经济影响以及沙特阿拉伯宣布放弃产量限制，油价在2021财年第一季度大幅下跌。虽然油价已大幅回升，但持续的不确定性可能会对我们能源行业的客户产生不利影响，这可能导致他们取消或推迟与我们的项目和订单，或者削弱他们向我们付款的能力。我们的许多海运客户最近表示，积压的订单增加了，我们认为这是2022财年及以后复苏的积极迹象。与能源行业相关的大经济环境也可能影响我们从停产业务中实现价值的能力。

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在2021财年第四季度，我们的海洋勘探应用的订单和询价开始增加，特别是我们的源控制器产品。我们的GunLink震源控制器具有某些我们认为是独一无二的功能，而且这些功能对地震勘探船的操作员的要求越来越高。基于此，并根据与现有和潜在客户的讨论，我们相信对我们GunLink源控制器的需求将会继续，尽管这一点还不能保证。此外，在2022财年第一季度，我们与一家主要的国际海洋地震承包商签订了不确定数量、不确定交货的供应协议。我们预计这一安排将带来我们的源控制器产品的额外销售。根据与特定客户的讨论，我们预计将收到与新造船舶相关的源控制器和其他相关设备的订单。我们继续寻求其他一些机会，并相信这个市场的活动总体上会有所回升。

近几个月来，我们继续对我们的其他海洋技术产品进行大量询价和投标活动，并为包括美国海军在内的各种客户进行了多次演示。然而，我们认为，由于全球经济的不确定性，许多客户推迟了购买承诺。因此，我们没有经历过从目前的询价和投标活动中通常预期的确定订单数量。截至2021年7月31日，我们海洋技术产品业务的公司订单积压约为1170万美元，而截至2021年1月31日的积压订单约为1410万美元，截至2020年7月31日的积压订单约为760万美元。我们预计基本上所有这些订单都将在2022财年内完成，因此预计2022财年持续运营的收入将超过2021财年的积压收入。特定时间点的积压程度不一定代表后续时期的结果，因为单个订单的大小和交付期限可能会有很大差异。

展望未来，我们打算解决我们海洋技术产品业务的三个主要市场：
•海洋调查
•海洋探险
•海上防御
这些市场的具体应用包括海底勘测、搜索和回收、矿产和地球物理勘探、地雷对抗措施和反潜战。我们拥有满足所有这些市场需求的现有技术和产品，例如：
•侧扫声纳
•水深测量系统
•声学阵列，如SeaLink
•海洋地震设备，如GunLink和BuyLink
我们看到了许多机会来增加我们的技术，并将现有的技术和产品应用于新的应用。

今年早些时候，我们推出了名为AUV-Mako的声纳系统产品线。TM特别关注快速增长的自动驾驶汽车市场。此外，在2021财年，我们与一家主要的欧洲国防承包商签订了联合提供合成孔径声纳(“SAS”)的协议。我们相信，这些举措中的每一项都可以极大地扩大我们的可服务市场。此外，在2021财年，我们开始开发基于SeaLink技术的被动声纳阵列。我们相信，这项技术非常适合反潜战等海上安全应用，特别是涉及无人驾驶船只的应用。

最近，我们注意到对我们的单波束和多波束声纳系统的询价和投标有所增加。因此，我们预计这部分业务将在2022财年下半年及以后有所改善。然而，不能保证会有任何这样的改善，或者这种改善的幅度有多大。
我们是此外，我们还采取了一系列举措，以进一步扩大我们的产品供应。这些举措包括内部开发的新技术、基于我们现有技术的新产品的推出、通过与其他公司的合作安排获得的技术，以及所有这些技术的结合。我们不能保证这些措施中的任何一项最终会对我们的财政状况或经营业绩产生重大影响。我们正在寻求的某些商业机会是与军方或其他政府组织合作的。这些项目的销售周期可能相当长，可能会受到品种这些因素包括竞争程度和预算限制。因此，授予合同的时间往往很难预测。然而，一旦获奖，这类计划可以延长到许多好几年了。到目前为止，我们的大部分收入来自商业客户；然而，我们认为收入的比例与d未来对军方或政府客户的需求将会增加。
我们相信，海洋技术行业的某些发展会对我们的业务产生重大影响。 这些发展包括：
•越来越多的无人驾驶或无人驾驶的海洋船只，无论是水面航行器还是水下航行器，都需要为这些应用设计的各种传感器组件。
•需要更高分辨率的声纳图像，例如用于水雷对抗应用。
•对用于反潜战和海上安全应用的经济的、商业开发的技术的需求.
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为了应对这些和其他发展，我们已经启动了某些战略举措，以利用我们所察觉到的机会。 这些措施包括：
•侧扫声纳的发展现状和其他传感器专门用于无人驾驶车辆的系统，包括集成我们的MA-X技术;
•与欧洲一家主要防务承包商合作开发SAS声纳系统及
•将我们的SeaLink固体流光技术应用于被动声纳阵列，用于海上安全应用，如反潜战。

在2021财年，我们采取措施减少开支，包括裁员或解雇某些员工和承包商，以及推迟其他支出，以应对大流行对经济环境的影响。如果大流行的影响持续到2022财年下半年或以后，我们可能会采取进一步措施降低成本。我们认为，我们的大部分成本在性质上是可变的，比如原材料和与劳动力相关的成本。因此，我们相信我们可以降低这些成本，与我们业务的任何下降相称。

过去两个会计年度，除上述情况外，我们的收入和经营业绩没有受到通货膨胀或价格变化的实质性影响。
持续经营的结果

截至2021年7月31日的三个月的收入约为680万美元，而截至2020年7月31日的三个月的收入约为510万美元。截至2021年7月31日的6个月，收入约为1100万美元，而截至2020年7月31日的6个月收入约为830万美元。我们认为，2022年财政期间的增长在很大程度上是由于大流行解除了前一个时期对商业的限制。在截至2021年7月31日的三个月中，我们产生了约260万美元的运营亏损，而截至2020年7月31日的三个月的运营亏损约为240万美元。在截至2021年7月31日的6个月中，我们产生了约740万美元的运营亏损，而截至2020年7月31日的6个月的运营亏损约为860万美元。截至2021年7月31日和2020年7月31日的三个月期间，营业亏损相对持平。截至2021年7月31日的6个月期间，营业亏损的减少主要归因于与我们Seamap报告部门上一年度相关的非经常性商誉减值费用。此外，本季度的营业亏损还受到研发以及一般和行政成本上升的影响。下面将对这些变化进行更详细的解释。


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目录
销售收入和成本
我们海洋技术产品业务的收入和销售成本如下：
 
 三个月后结束
7月31日，		截至六个月
七月三十一日，
 2021202020212020
 (单位：千)(单位：千)
收入：
Seamap$5,402 $4,080 $8,446 $6,293 
克莱恩1,408 1,003 2,564 2,244 
企业内部销售(3)— (9)(242)
6,807 5,083 11,001 8,295 
销售成本：
Seamap3,293 2,281 5,890 4,175 
克莱恩1,293 785 2,353 1,861 
企业内部销售(3)— (9)(242)
4,583 3,066 8,234 5,794 
毛利$2,224 $2,017 $2,767 $2,501 
毛利率33 %40 %25 %30 %
Seamap很大一部分销售额是由大量离散订单组成的，具体时间由我们的客户决定。这一时间通常与港口是否有船只可供使用，以便安装我们的产品有关。因此，从一个时期到另一个时期，销售额可能会有很大的差异，这并不一定表明对这些产品的需求发生了根本性的变化。我们认为，Seamap收入的增长在很大程度上是由于取消了商业限制，这些限制以前是由疫情造成的，包括之前一段时间我们的生产设施暂时关闭。与2021财年第二季度相比，2022财年第二季度的收入有所增长。我们相信，疫情的挥之不去的影响及其对全球供应链的影响已经影响到了我们的某些客户。在某些情况下，客户推迟下单或接受订单。我们认为，这些客户从其他供应商收到相关产品和材料的延迟是造成这些延迟的原因之一。尽管如此，由于我们执行了之前收到的某些订单，我们在这一领域的交货量和相关收入确实有所增加。根据我们剩余的积压和持续的订单活动，我们预计2022财年下半年将进一步改善。销售Seamap产品产生的毛利和毛利率在2022财年第二季度约为210万美元和39%，在2021财年第二季度约为180万美元和44%。这两个时期的毛利率下降主要是由于在各个时期销售的产品和服务的组合。
2022会计年度第二季度销售克莱因产品的收入约为140万美元，而上一财年同期约为100万美元。2022财年第二季度和2021财年第二季度的毛利润分别约为11.5万美元和21.8万美元。2022财年第二季度毛利润下降的主要原因是该季度间接费用的吸收减少，以及产品测试和维持工程活动增加。

运营费用
截至2021年7月31日的三个月的一般和行政费用从截至2020年7月31日的三个月的约300万美元增加到约330万美元。截至2021年7月31日的6个月的一般和行政费用增加了约130万美元，达到720万美元，而截至2020年7月31日的6个月为590万美元。增加的主要原因是某些经常性的一般和行政运营费用，包括但不限于财产和意外伤害保险费、设施维护费用、通信成本等，这些费用在上一年比较期间的非持续业务中报告，但随着我们逐步减少和处置我们的非持续业务，这些费用在本财年的持续业务中报告。本期成本还反映了薪酬和福利成本、旅行和娱乐费用以及专业费用的增加。此外，上一年的比较期间包括了几个国际地点的政府租金和工资补贴的好处，这些补贴在本财政年度已大幅减少或取消。
在截至2021年7月31日的三个月里，研发成本相对持平，约为88.8万美元，而截至2020年7月31日的三个月约为75.5万美元。在截至2021年7月31日的6个月里，研发成本增加到约170万美元，而截至去年同期的研发成本约为120万美元。这些费用的增加反映了上述战略举措的活动，包括我们的SAS系统、被动声纳阵列和专门用于无人驾驶系统的传感器组件。
折旧和摊销费用包括设备、家具和固定装置的折旧和无形资产的摊销。在截至2021年7月31日的三个月和六个月期间，这些成本分别约为55.7万美元和120万美元，而截至2020年7月31日的三个月和六个月期间，这些成本分别约为70万美元和140万美元。2022财年三个月和六个月期间折旧和摊销费用较低，主要是因为资产随着时间的推移变得完全折旧。
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目录
在截至2021年7月31日的六个月内，确定没有实质性的减值指标。在2021财年第一季度，由于宏观经济因素的恶化以及2020年1月31日之后我们股本证券的市值下降，我们得出结论，与我们的Seamap业务相关的商誉受到了损害，并记录了大约250万美元的减值费用。
所得税拨备
在截至2021年7月31日的6个月中，我们报告的税前净亏损约为52000美元，持续运营的税前净亏损约为640万美元；在截至2020年7月31日的6个月中，我们报告的税前持续运营净亏损约为850万美元，税利约为18.8万美元。我们分别在截至2021年7月31日和2020年7月31日的6个月期间记录的税费和收益低于将适用的法定税率应用于这些时期持续经营的税前净亏损所获得的收益，这主要是由于账面和应税收入之间的永久性差异、外国预扣税以及记录我们递延税项资产增加的估值津贴的影响。
停止经营的结果
我们设备租赁业务的收入和销售成本包括：
 截至7月31日的三个月，截至7月31日的6个月，
 2021202020212020
收入：
设备租赁757 622 787 3,197 
租赁池设备销售— 573 — 2,010 
其他设备销售— 35 — 211 
757 1,230 787 5,418 
销售成本：
直接成本--设备租赁332 762 705 1,607 
租赁池折旧— 772 — 1,698 
租赁水池设备销售成本— 98 — 684 
其他设备销售成本— 10 — 137 
332 1,642 705 4,126 
毛利(亏损)425 (412)82 1,292 
运营费用：
销售、一般和行政378 1,476 720 3,176 
坏账拨备(2)470 (445)470 
折旧及摊销2 41 3 85 
总运营费用378 1,987 278 3,731 
营业亏损47 (2,399)(196)(2,439)
其他收入(费用)35 72 (4)75 
处置损失(包括累计折算损失2745美元)— (1,859)— (1,859)
所得税前收入(亏损)82 (4,186)(200)(4,223)
所得税拨备(3)(522)(4)(700)
净收益(亏损)79 (4,708)(204)(4,923)

在决定退出租赁业务并将该等业务作为非持续业务列报后，我们不再确认与我们的地震设备租赁池相关的折旧费用，而是按季度重新评估这些资产剩余账面价值的可回收性。同样，我们不再确认出售单个租赁池资产的损益，而是将此类交易的任何收益视为租赁池账面价值的减少。
2022财年第二季度来自停产业务的收入降至75.7万美元，而2021财年第二季度为120万美元。收入减少是由于如上所述决定退出租赁业务以及改变租赁池销售的处理方式导致设备租赁活动减少所致。
与设备租赁相关的直接成本从2021财年同期报告的约76.2万美元降至2022财年第二季度的约33.2万美元。在截至2021年7月31日的三个月和六个月期间，租赁池折旧比截至2020年7月31日的三个月和六个月分别减少了约772,000美元和170万美元，因为我们不再记录停产业务的租赁池折旧。
在截至2021年7月31日的6个月里，与租赁业务相关的销售、一般和行政成本从去年同期的约320万美元降至约72万美元。销售、一般和行政费用的减少是由于永久裁员、关闭和缩减设施，以及由于公司业绩大幅下降而降低的总体运营成本。
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活动。此外，本期非持续运营的一般和行政成本不包括某些人员、设施和管理费用，这些成本包括在截至2021年7月31日的6个月的持续运营中。
截至2021年7月31日的3个月和6个月期间，我们非持续业务的税费分别约为3,000美元和4,000美元，这3个月的税前净收益约为82,000美元，6个月的税前净亏损约为200,000美元。在截至2020年7月31日的三个月和六个月，我们报告的税费支出分别约为52.2万美元和70万美元，这两个时期的非持续业务税前净亏损约为420万美元。我们在截至2021年7月31日和2020年7月31日的六个月期间记录了税费支出，尽管停产业务产生了税前净亏损，这主要是由于外国预扣税和记录估值津贴的影响，以应对我们递延税收资产的增加。
在2021年7月31日之后，我们完成了一项出售租赁池设备的协议，该协议在我们的简明合并财务报表中作为待售资产报告(详情请参阅附注3-“待售资产和非持续经营”)。根据协议条款，该公司将获得约450万美元的总收益，其中约250万美元在交易完成时支付，其余约200万美元在2022财年结束前支付。
流动性与资本资源
如上所述，石油价格的大流行和波动给全球经济带来了巨大的不确定性，这可能会对我们的业务、财务状况、运营结果和流动性产生不利影响。与大流行有关的干扰将持续多久以及任何不利影响的程度都是不确定的。我们认为，任何负面影响都已开始消退，但不能保证这一点。
本公司有经营亏损的历史，在过去四个季度中的每个季度都从经营活动中产生了负现金，并依赖于根据第2条出售租赁池设备和优先股的现金钕自动柜员机服务计划成立于2021财年第三季度。
尽管有上述大流行的负面影响和运营亏损的历史，但管理层认为，公司有一些因素和行动可以解决流动性问题，包括以下几个方面：
•除正常贸易义务外，公司没有融资债务或其他未偿债务。
•本公司没有义务或协议包含“维护型”财务契约。
•截至2021年7月31日，该公司的营运资金约为1610万美元，其中包括约210万美元的现金。
•如果收入低于预期，该公司相信它有能力并有计划按比例降低成本，以保持正现金流。
•该公司的大部分成本在性质上是可变的，例如原材料和与人员相关的成本。根据市场情况，公司已经解雇或解雇了某些员工和承包商。
•尽管马来西亚和新加坡的运营在2021财年初暂时暂停，但其他地点的运营仍未中断。其中某些业务被当局视为“基本业务”。然而，不能保证未来不会有进一步的停牌。
•截至2021年7月31日，该公司的积压订单约为1170万美元，比2021年1月31日的创纪录数量有所减少，但比2020年7月31日增加了约54%。
•在2021年7月31日之后，公司完成了资产出售，总收益约为450万美元，我们预计所有这些资产都将在2022财年收到。
•该公司已宣布并支付了2022财年第一季度和第二季度以及2021财年每个季度的优先股季度股息，但未来可能会暂停此类季度股息。
•尽管2021财年的经济环境充满挑战，该公司还是成功地扩大了其授权股本(参见附注15-“公司重组”)，并根据第二次自动取款机发售计划通过出售普通股和优先股筹集了大约450万美元的新资本。管理层希望能够通过这两个项目进一步筹集资金。钕如果需要，自动柜员机优惠计划。
•根据公开的交易和与潜在资金来源的初步讨论，管理层认为，如果需要，还有其他债务和股权融资来源可用。

根据上文讨论的公司可采取的因素和行动，管理层预计公司将在未来12个月内继续履行其义务。
过去两个财年，我们的流动性和资本的主要来源是发行优先股和出售租赁池设备的收益。
根据我们修订和重新注册的公司证书，我们有2,000,000股优先股和40,000,000股普通股授权，我们相信这为后续发行普通股或优先股提供了能力。
优先股已于2016年6月公开发行，作为对三菱重工(MHI)的对价，并在1月份ST和2钕自动取款机提供程序。优先股(I)允许根据我们的选择权赎回(即使发生以下情况
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目录
(Ii)不授予持有人对本公司董事会的表决权控制权，以及(Iii)仅在控制权发生变更时才向持有人提供转换选择权(转换为普通股)，而转换时，转换后普通股的最大发行数量将受到限制。截至2021年7月31日，我们已经发行了1,222,972股优先股。
在截至2021年7月3日的6个月内，根据2钕根据自动柜员机发售计划，公司出售了(I)18,415股普通股，扣除发售成本后为公司带来约43,000美元的净收益，以及(Ii)184,740股A系列优先股，为公司带来约450万美元的净收益。
下表列出了从我们的合并现金流量表中选择的有关现金流量的历史信息：
 
 在过去的六个月里，我们结束了
7月31日，
 20212020
 (单位：千)
经营活动提供的现金净额(用于)$(7,191)$(2,566)
投资活动提供的净现金1,231 1,598 
融资活动提供的现金净额3,383 489 
外汇汇率变动对现金及现金等价物的影响22 (117)
现金和现金等价物净减少$(2,555)$(596)

截至2021年7月31日，我们的营运资本约为1610万美元，包括现金和现金等价物以及限制性现金约210万美元，而截至2021年1月31日，我们的营运资本约为1900万美元，包括现金和现金等价物以及限制性现金约460万美元。与2021年1月31日相比，我们的营运资本在2022财年前六个月有所下降，主要原因是现金、待售资产减少和应付账款增加。
经营活动的现金流。2022财年前6个月，用于经营活动的净现金约为720万美元，而2021财年前6个月用于经营活动的现金约为260万美元。[在截至2021年7月31日的季度，经营活动中使用的主要现金来源是我们的净亏损660万美元，扣除非现金费用，包括折旧、摊销和存货陈旧拨备总计约150万美元。此外，营运资本项目，如应收账款和应付账款的净变化，使经营活动中使用的净现金增加了约460万美元。
投资活动的现金流。与上一年同期相比，2022财年前6个月投资活动提供的现金减少。减少的主要原因是，与2021财年出售租赁池设备的收益相比，2022财年出售持有的待售资产的收益减少。
2022财年前六个月，我们出售持有的待售资产的收益为120万美元，而2021财年前六个月出售租赁池设备的收益约为200万美元。由于决定退出租赁业务，我们目前正在寻求出售我们租赁池中的剩余设备，这些设备目前被归类为持有待售资产。然而，不能保证会发生持有的待售资产的额外出售。因此，出售持有待售资产的现金流是不可预测的。任何额外出售所持待售资产的收益将用于我们的其他业务领域或用于一般公司用途。
融资活动的现金流。2021财务年度前6个月融资活动提供的净现金包括大约4.3万美元的普通股销售收益，大约450万美元的优先股销售收益，被大约120万美元的优先股股息支付所抵消。我们的1ST与优先股相关的自动柜员机发售计划于2020财年结束。在2021财年第三季度，我们推出了2钕自动柜员机发售计划，出售最多500,000股优先股和5,000,000股普通股。
截至2021年7月31日，我们没有融资债务，也没有包含限制性金融契约的义务。
我们定期评估通过收购其他公司、业务或产品线来扩大业务的机会。如果我们要进行任何这样的收购，我们相信通常可以通过手头的现金和运营现金流的组合来筹集资金。然而，如果这些资金来源不够充分，我们可能会寻求其他资金来源，为未来的收购提供资金。这些额外的资本来源包括银行信贷安排或发行债务或股权证券。
我们已确定，截至2021年7月31日，外国子公司的未分配收益不被视为无限期再投资于美国以外的地区。此外，我们得出的结论是，与未分配的外国收益有关的任何递延税款都是无关紧要的。
截至2021年7月31日，我们在外国银行的存款约为66.9万美元，我们相信所有这些存款都可以分配到美国，而不会产生不利的税收后果。然而，在某些情况下，这些资金的转移可能会导致预扣应付给外国税务机关的税款。这些因素可能会限制我们未来支付现金股息的能力。
表外安排
我们没有任何表外安排。
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关键会计政策
有关我们的关键会计政策和估计的信息包含在我们截至2021年1月31日的年度报告10-K表格中的第7项“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中。在截至2021年7月31日的三个月和六个月期间，我们的关键会计政策和估计没有实质性变化。
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第三项。 关于市场风险的定量和定性披露
我们面临市场风险，这是市场价格和利率不利变化带来的潜在损失。我们从来没有、也不打算出于对冲或投机的目的而进行衍生金融工具的交易。
外币风险
我们在几个外国地点开展业务，这就带来了外币汇率变化的风险。在可能的范围内，我们尝试以美元计价我们在国外的交易。对于那些交易不是以美元计价的情况，如果非美元收入超过与这些交易相关的非美元支出，我们将面临汇率变化的风险。我们的非美元交易主要以英镑、新加坡元和欧盟欧元计价。作为这些交易的结果，我们通常持有以这些外币计价的现金余额。截至2021年7月31日，我们的合并现金和现金等价物包括大约相当于18.5万美元的外币金额。与上述每种货币相比，美元升值10%将导致这些存款的美元价值损失约1.9万美元，而美元贬值10%将导致同等数额的收益。我们目前没有持有或发行外汇合约或其他衍生工具来对冲这些风险敞口。


利率风险
截至2021年7月31日，我们的资产负债表上没有计息银行债务。
第四项。 管制和程序
信息披露控制和程序的评估
根据“交易所法案”第13a-15(B)条的要求，我们已在我们的管理层(包括我们的首席执行官和首席财务官)的监督下，在我们的管理层(包括我们的首席财务官)的参与下，评估了截至本表格10-Q所涵盖的期间结束时，我们的披露控制和程序(如交易所法案下的规则13a-15(E)和15d-15(E)所定义)的设计和操作的有效性。我们的披露控制和程序旨在提供合理保证，确保我们根据交易所法案提交的报告中要求披露的信息已累计并传达给我们的管理层，包括我们的主要高管和首席财务官(视情况而定)，以便及时决定需要披露的信息，并在SEC的规则和表格指定的时间段内进行记录、处理、汇总和报告。我们的首席执行官和首席财务官已经得出结论，我们目前的披露控制和程序在合理的保证水平下，截至2021年7月31日是有效的。
财务报告内部控制的变化
在截至2021年7月31日的季度内，我们的财务报告内部控制系统(根据《外汇法案》第13a-15(F)和15d-15(F)条的定义)没有发生任何变化，这对我们的财务报告内部控制产生了重大影响，或有合理的可能性对其产生重大影响。

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目录
第二部分
第一项。 法律程序
我们不时参与在日常业务过程中出现的法律诉讼。我们目前没有单独或集体参与任何我们认为可能对我们的经营业绩或财务状况产生重大不利影响或其他重大影响的法律程序。
项目1A。 风险因素
我们在截至2021年1月31日的财年的Form 10-K年度报告中包含的风险因素并未发生实质性变化。我们目前不知道或我们目前认为无关紧要的其他风险和不确定因素也可能对我们的业务、财务状况或未来业绩产生重大不利影响。
第二项。 未登记的股权证券销售和收益的使用
 
(a)不适用。
(b)不适用。
第三项。 高级证券违约
不适用。
第四项。 煤矿安全信息披露
不适用。
第五项。 其他信息
不适用。
第6项。 陈列品
陈列品
标有十字符号(†)的展品用此表格10-Q归档(或在附件32.1的情况下提供)。
展品
数		文档描述报告或注册声明SEC文件或
注册
数		展品
参考
2.1
截至2020年8月3日，Mitcham Industries，Inc.和Mind Technology，Inc.之间的合并协议和计划。
引用Mind Technology，Inc.于2020年8月7日提交给证券交易委员会的8-K表格的最新报告作为参考。001-134902.1
3.1
公司注册证书的修订和重新签署。？
引用Mind Technology，Inc.于2020年8月7日提交给证券交易委员会的8-K表格的最新报告作为参考。
001-134903.3
3.2
修订和重新制定了“心智科技公司章程”(章程of Mind Technology，Inc.)。
引用Mind Technology，Inc.于2020年8月7日提交给证券交易委员会的8-K表格的最新报告作为参考。
001-134903.4
3.3
指定、偏好和心智权利证书A系列累计优先股9.00%
引用Mind Technology，Inc.于2020年8月7日提交给证券交易委员会的8-K表格的最新报告作为参考。
001-134903.5
3.4
名称、偏好和精神权利证书修订证书9.00%A系列累计优先股
合并内容参考Mind Technology，Inc.于2020年9月25日提交给证券交易委员会的Form 8-K。001-134903.1
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目录
3.5
德克萨斯州合并证书，自2020年8月3日起生效
引用Mind Technology，Inc.于2020年8月7日提交给证券交易委员会的8-K表格的最新报告作为参考。
001-134903.1
3.6
特拉华州合并证书，自2020年8月3日起生效
引用Mind Technology，Inc.于2020年8月7日提交给证券交易委员会的8-K表格的最新报告作为参考。
001-134903.2
4.1
高级义齿表格(包括高级注明表格)
通过引用Mitcham Industries，Inc.于2011年3月18日提交给证券交易委员会的S-3表格注册声明而合并。333-1729354.1
4.2
附属假牙格式(包括附属票据格式)
通过引用Mitcham Industries，Inc.于2011年3月18日提交给证券交易委员会的S-3表格注册声明而合并。333-1729354.2
10.1
Mind Technology，Inc.修订和重新设定股票奖励计划的第三修正案
引用Mind Technology，Inc.于2021年9月9日提交给证券交易委员会的S-8表格作为参考。333-25941410.1
31.1†
根据经修订的“证券交易法”第13a-14(A)条和第15d-14(A)条，证明首席执行官Robert P.Capps
31.2†
根据经修正的“证券交易法”第13a-14(A)条和第15d-14(A)条证明首席财务官Mark A.Cox
32.1†
根据2002年“萨班斯·奥克斯利法案”第906节(“美国法典”第18编第1350节)对首席执行官罗伯特·P·卡普斯和首席财务官马克·A·考克斯的认证
101.INS†XBRL实例文档
101.SCH†XBRL分类扩展架构文档
101.CAL†Linkbase文档的XBRL分类扩展计算
101.DEF†XBRL分类扩展定义Linkbase文档
101.LAB†XBRL分类扩展标签Linkbase文档
101.PRE†XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档
27
目录
签名
根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。
 
   意念科技公司(Mind Technology，Inc.)
日期：2021年9月9日   /s/罗伯特·P·卡普斯(Robert P.Capps)
   罗伯特·P·卡普斯
   总裁兼首席执行官
   
   (妥为授权的人员)


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