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FF
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
表格:
在截至本季度末的季度内
或
在由至至的过渡期内
佣金档案编号
(注册人的确切姓名载于其章程)
不适用
(前姓名或前地址,如自上次报告后更改)
| ||
(注册成立或组织的州或其他司法管辖区) | (税务局雇主识别号码) | |
(主要执行机构地址) | (邮政编码) |
(
(注册人电话号码,包括区号)
每节课的标题 | 交易 符号 | 注册的每个交易所的名称 | ||
这个 | ||||
这个 |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年证券交易法第(13)或15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否已在过去12个月内(或注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司,还是较小的报告公司,还是新兴的成长型公司。请参阅《交易法》规则第312B-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
大型加速文件服务器-☐ | |
非加速文件管理器☐ | 规模较小的报告公司: |
新兴成长型公司: |
如果是新兴成长型公司,用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第2913(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法规则第312b-2条所定义)。是
注明截至最后实际可行日期,发行人所属各类普通股的流通股数量。
普通股类别 | 截至2021年7月31日的流通股数量 | |
面值0.01美元 |
目录
第一部分:金融信息 | 页面 | ||
第一项。 | 未经审计的简明合并财务报表 | ||
截至2021年6月30日和2020年12月31日的合并财务状况报表 | 4 | ||
截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月的综合损益表 | 5 | ||
截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月的综合全面收益表 | 6 | ||
截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月股东权益变动表 | 7 | ||
截至2021年6月30日和2020年6月30日的六个月合并现金流量表 | 9 | ||
未经审计的简明合并财务报表附注 | 10 | ||
第二项。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 45 | |
第三项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 61 | |
第四项。 | 管制和程序 | 62 | |
第二部分--其他信息 | |||
第一项。 | 法律程序 | 63 | |
项目1A。 | 风险因素 | 63 | |
第二项。 | 未登记的股权证券销售和收益的使用 | 63 | |
第三项。 | 高级证券违约 | 63 | |
第四项。 | 煤矿安全信息披露 | 63 | |
第五项。 | 其他信息 | 63 | |
第6项。 | 陈列品 | 64 | |
签名 | 65 |
2
目录
关于前瞻性陈述的警示说明
本季度报告(Form 10-Q)包含若干前瞻性陈述,符合1933年“证券法”(经修订)第27A节和1934年“证券交易法”(“交易法”)第21E节的含义。这些陈述可以通过使用诸如“年化”、“预期”、“相信”、“继续”、“可能”、“估计”、“预期”、“打算”、“寻求”、“可能”、“展望”、“计划”、“潜在”、“预测”、“项目”、“应该”、“将会”、“将会”以及类似的术语和短语来标识,包括对假设的引用。
前瞻性陈述基于DIME Community Bancshare,Inc.(及其直接和间接子公司“公司”)根据管理层的经验及其对历史趋势、现状和预期未来发展的看法,以及它认为在这种情况下适当的其他因素所作的各种假设和分析。这些陈述不是对未来业绩的保证,会受到风险、不确定因素和其他因素的影响(其中许多因素不在公司的控制范围之内),这些因素可能会导致实际情况或结果与这些前瞻性陈述中明示或暗示的大不相同。因此,你不应该过分依赖这样的陈述。这些因素包括但不限于:
● | 金融机构或非金融机构竞争压力加大; |
● | 市场利率波动; |
● | 存款流量、贷款需求或房地产价值的变化; |
● | 贷款或投资组合的质量和构成发生变化; |
● | 会计原则、政策或准则的变更; |
● | 公司和/或个人所得税法律或政策的变化; |
● | 公司开展业务的部分或全部地区的国家或地方的一般经济状况,或者证券市场或银行业的状况; |
● | 立法、法规或政策的变化; |
● | 新业务计划的成功或完成或任何被收购实体的整合可能比公司预期的更困难或更昂贵;以及 |
● | 我们的Form 10-K年度报告(截至2020年12月31日)中题为“风险因素”一节所指的风险,由Form 10-Q季度报告更新。 |
此外,新冠肺炎疫情已经造成当地和全国的经济混乱,并对公司的运营和财务业绩产生了影响。鉴于其持续和动态的性质,很难预测这场大流行将对我们的业务和业务结果产生什么进一步的影响。除其他影响外,这场流行病以及相关的地方和国家经济中断可能导致对我们产品和服务的需求下降;贷款拖欠、问题资产和丧失抵押品赎回权的水平上升;分支机构关闭、停工和人员不可用;以及随着员工继续越来越多地远程工作,网络安全风险增加。
本公司没有义务更新任何前瞻性陈述,以反映本文件发布之日之后发生的事件或情况。
3
目录
第一项:简明合并财务报表
DIME社区BancShares,Inc.和子公司
合并财务状况报表(未经审计)
(美元(千美元,不包括股票金额)
2010年6月30日 | 2011年12月31日 | |||||
| 2021 |
| 2020 | |||
资产 |
|
|
| |||
现金和银行到期款项 | $ | | $ | | ||
可供出售的抵押贷款支持证券,公允价值 | | | ||||
可供出售的投资证券,公允价值 |
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按公允价值出售的股权证券 | — | | ||||
持有待售贷款 |
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| | ||
为投资而持有的贷款,净额: |
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房地产 |
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| | ||
商业和工业(“C&I”)贷款 |
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| | ||
其他贷款 | | | ||||
信贷损失拨备 |
| ( |
| ( | ||
为投资而持有的贷款总额,净额 |
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| | ||
房舍和固定资产净额 |
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| | ||
持有以供出售的处所 | | — | ||||
限制性股票 |
| |
| | ||
银行拥有的人寿保险(“BOLI”) |
| |
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商誉 |
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其他无形资产 | | — | ||||
经营性租赁资产 |
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衍生资产 | | | ||||
应计应收利息 | | | ||||
其他资产 |
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总资产 | $ | | $ | | ||
负债 |
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有息存款 | $ | | $ | | ||
无息存款 |
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总存款 |
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纽约联邦住房贷款银行(“FHLBNY”)预付款 |
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其他短期借款 |
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次级债务,净额 |
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经营租赁负债 |
| |
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衍生负债 | | | ||||
其他负债 |
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总负债 |
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承诺和或有事项 |
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股东权益: |
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A系列优先股($ |
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普通股($ |
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| | ||
额外实收资本 |
| |
| | ||
留存收益 |
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累计其他综合收益(亏损),扣除递延税金 |
| |
| ( | ||
不劳而获的股权奖励 |
| ( |
| — | ||
福利维持计划(“BMP”)持有的普通股 |
| — |
| ( | ||
库存股,按成本计算( |
| ( |
| ( | ||
股东权益总额 |
| |
| | ||
总负债和股东权益 | $ | | $ | |
见未经审计的简明合并财务报表附注。
4
目录
DIME社区BancShares,Inc.和子公司
合并损益表(未经审计)
(千美元,每股除外)
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | ||||||
利息收入: |
|
|
|
|
|
|
| |||||
贷款 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
有价证券 | | | |
| | |||||||
其他短期投资 |
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利息收入总额 |
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利息支出: |
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存款和托管 |
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借入资金 |
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利息支出总额 |
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净利息收入 |
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(信贷)信贷损失准备金 |
| ( |
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扣除信贷损失准备金后的净利息收入 |
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非利息收入: |
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| ||||
服务费及其他费用 |
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| | ||||
业权费用 | | — | | — | ||||||||
贷款水平衍生收益 |
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博利收入 |
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出售SBA贷款的收益 | | — | | | ||||||||
出售住宅贷款的收益 |
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| | ||||
股权证券净收益(亏损) | — | | | ( | ||||||||
出售证券和其他资产的净收益 |
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| | ||||
衍生工具终止时的损失 | — | — | ( | — | ||||||||
其他 |
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| | ||||
非利息收入总额 |
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| | ||||
非利息支出: |
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| ||||
薪金和员工福利 |
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遣散费 | | | | | ||||||||
入住率和设备 |
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| | ||||
数据处理成本 |
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营销 |
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| | ||||
专业服务 | | | | | ||||||||
联邦存款保险费 |
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| | ||||
债务清偿损失 |
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| — |
| |
| — | ||||
减损 | — | — | | — | ||||||||
兼并费用与交易成本 | | | | | ||||||||
分行重组成本 | | — | | — | ||||||||
其他无形资产摊销 | | — | | — | ||||||||
其他 |
| |
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| | ||||
非利息支出总额 |
| |
| |
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| | ||||
所得税前收入 |
| |
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所得税费用 |
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净收入 | | | | | ||||||||
优先股股息 | | | | | ||||||||
普通股股东可获得的净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
普通股每股收益: |
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| ||||
基本信息 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
稀释 | $ | | $ | | $ | | $ | |
见未经审计的简明合并财务报表附注。
5
目录
DIME社区BancShares,Inc.和子公司
综合全面收益表(未经审计)
(千美元,每股除外)
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | ||||||
净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
其他全面收益(亏损): |
|
|
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|
|
|
|
| ||||
可供出售证券的未实现持有损益变动: | ||||||||||||
期内未实现净损益变动 |
| |
| |
| ( |
| | ||||
对计入证券和其他资产净收益的净收益进行重新分类调整 | ( | ( | ( | ( | ||||||||
养老金和其他退休后债务的变化: | ||||||||||||
对计入其他费用的费用进行重新分类调整 |
| ( |
| |
| ( |
| | ||||
削减损失的重新分类调整 | — | — | | — | ||||||||
净精算损益变动 | | | | | ||||||||
衍生工具未实现损益变动: | ||||||||||||
期内未实现净损益变动 |
| ( |
| ( |
| |
| ( | ||||
衍生品终止时计入损失的重新分类调整 | — | — | | — | ||||||||
计入利息费用的费用重新分类调整 | | | | | ||||||||
所得税前其他综合收益(亏损) |
| |
| ( |
| |
| ( | ||||
递延税费(福利) |
| |
| ( |
| |
| ( | ||||
扣除税后的其他综合收益(亏损)总额 |
| |
| ( |
| |
| ( | ||||
综合收益总额 | $ | | $ | | $ | | $ | |
见未经审计的简明合并财务报表附注。
6
目录
DIME社区BancShares,Inc.和子公司
合并股东权益变动表(未经审计)
(千美元)
截至2021年6月30日的六个月期间 | |||||||||||||||||||||||||||||
累计 | |||||||||||||||||||||||||||||
其他 | |||||||||||||||||||||||||||||
全面 | 普普通通 | ||||||||||||||||||||||||||||
数量 | 其他内容 | 损失, | 不劳而获 | 库存 | 财务处 | 总计 | |||||||||||||||||||||||
的股份 | 择优 | 普普通通 | 实缴 | 留用 | 延迟净额 | 权益 | 持有者 | 股票, | 股东的 | ||||||||||||||||||||
| 普通股 |
| 库存 |
| 库存 |
| 资本 |
| 收益 |
| 赋税 |
| 奖项 |
| 骨形态发生蛋白 |
| 按成本计算 |
| 权益 | ||||||||||
截至2021年1月1日的期初余额 |
| | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | — | $ | ( | $ | ( | $ | | |||||||||
累计会计原则变动(附注3) | — | — | — | — | | — | — | — | — | | |||||||||||||||||||
调整后的2021年1月1日期初余额 | | | | | | ( | — | ( | ( | | |||||||||||||||||||
净损失 | — | — | — | — | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
其他综合收益,税后净额 | — | — | — | — | — | | — | — | — | | |||||||||||||||||||
与Bridge Bancorp Inc.反向合并。 | | — | | | — | — | ( | — | | | |||||||||||||||||||
股票期权的行使 | | — | — | | — | — | — | — | | | |||||||||||||||||||
股份的释放,扣除没收后的净额 | | — | | | — | — | ( | — | ( | | |||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | — | — | — | — | | — | — | | |||||||||||||||||||
为满足退休福利分配而收到的股份 | ( | — | — | ( | — | — | — | | ( | ( | |||||||||||||||||||
宣布并支付给优先股股东的现金股息 | — | — | — | — | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
宣布并支付给普通股股东的现金股利 | — | — | — | — | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
截至2021年3月31日的期末余额 | | | | | | | ( | — | ( | | |||||||||||||||||||
净收入 | — | — | — | — | | — | — | — | — | | |||||||||||||||||||
其他综合收益,税后净额 | — | — | — | — | — | | — | — | — | | |||||||||||||||||||
股票期权的行使 | | — | — | ( | — | — | — | — | | | |||||||||||||||||||
股份的释放,扣除没收后的净额 | | — | — | | — | — | | — | ( | | |||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | — | — | — | — | | — | — | | |||||||||||||||||||
收到的与预扣税款有关的股份 | ( | — | — | — | — | — | — | — | ( | ( | |||||||||||||||||||
宣布并支付给优先股股东的现金股息 | — | — | — | — | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
宣布并支付给普通股股东的现金股利 | — | — | — | — | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
普通股股份回购 | ( | — | — | — | — | — | — | — | ( | ( | |||||||||||||||||||
截至2021年6月30日的期末余额 | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | — | $ | ( | $ | |
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目录
截至2020年6月30日的六个月期间 | |||||||||||||||||||||||||||||
累计 | |||||||||||||||||||||||||||||
其他 | |||||||||||||||||||||||||||||
全面 | 普普通通 | ||||||||||||||||||||||||||||
数量 | 其他内容 | 损失, | 不劳而获 | 库存 | 财务处 | 总计 | |||||||||||||||||||||||
的股份 | 择优 | 普普通通 | 实缴 | 留用 | 延迟净额 | 权益 | 持有者 | 股票, | 股东的 | ||||||||||||||||||||
| 普通股 |
| 库存 |
| 库存 |
| 资本 |
| 收益 |
| 赋税 |
| 奖项 |
| 骨形态发生蛋白 |
| 按成本计算 |
| 权益 | ||||||||||
截至2020年1月1日的期初余额 |
| | $ | — | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | | |||||||||
净收入 | — | — | — | — | | — | — | — | — | | |||||||||||||||||||
其他综合亏损,税后净额 | — | — | — | — | — | ( | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
股份的释放,扣除没收后的净额 | | — | — | | — | — | ( | — | | — | |||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | — | — | — | — | | — | — | | |||||||||||||||||||
优先股发行收益净额 | — | | — | — | — | — | — | — | — | | |||||||||||||||||||
收到的与预扣税款有关的股份 | ( | — | — | — | — | — | — | — | ( | ( | |||||||||||||||||||
宣布并支付给普通股股东的现金股利,净额 | — | — | — | — | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
普通股股份回购 | ( | — | — | — | — | — | — | — | ( | ( | |||||||||||||||||||
截至2020年3月31日的期末余额 | | | | | | ( | ( | ( | ( | | |||||||||||||||||||
净收入 | — | — | — | — | | — | — | — | — | | |||||||||||||||||||
其他综合亏损,税后净额 | — | — | — | — | — | ( | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
股票期权的行使,净额 | | — | — | | — | — | — | — | — | | |||||||||||||||||||
股份的释放,扣除没收后的净额 | | — | — | ( | — | — | ( | — | | | |||||||||||||||||||
基于股票的薪酬 | — | — | — | — | — | — | | — | — | | |||||||||||||||||||
优先股发行收益净额 | — | | — | — | — | — | — | — | — | | |||||||||||||||||||
收到的与预扣税款有关的股份 | ( | — | — | — | — | — | — | — | ( | ( | |||||||||||||||||||
宣布并支付给优先股股东的现金股息 | — | — | — | — | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
宣布并支付给普通股股东的现金股利 | — | — | — | — | ( | — | — | — | — | ( | |||||||||||||||||||
普通股股份回购 | ( | — | — | — | — | — | — | — | ( | ( | |||||||||||||||||||
截至2020年6月30日的期末余额 | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | |
见未经审计的简明合并财务报表附注。
8
目录
DIME社区BancShares,Inc.和子公司
合并现金流量表(未经审计)
(千美元)
截至6月30日的6个月: | ||||||
| 2021 |
| 2020 | |||
经营活动的现金流: |
|
| ||||
净收入 | $ | | $ | | ||
将净收入与经营活动提供的净现金进行调整: |
|
|
|
| ||
出售可供出售证券和其他资产的净收益 |
| ( |
| ( | ||
权益证券净(收益)亏损 |
| ( |
| | ||
出售持有待售贷款的净收益 |
| ( |
| ( | ||
衍生工具终止时的损失 | | — | ||||
净折旧、摊销和增值 |
| |
| | ||
基于股票的薪酬 |
| |
| | ||
信贷损失准备金 |
| |
| | ||
持有以供出售的贷款的来源 |
| ( |
| ( | ||
出售源自可供出售的贷款所得款项 |
| |
| | ||
提高BOLI的现金退还价值 |
| ( |
| ( | ||
BOLI的死亡抚恤金收益 | | ( | ||||
递延所得税优惠 |
| ( |
| ( | ||
其他资产减少(增加) |
| |
| ( | ||
(减少)其他负债增加 |
| ( |
| | ||
经营活动提供的净现金 |
| |
| | ||
投资活动的现金流: |
|
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| ||
出售可供出售证券所得款项 |
| |
| | ||
出售有价证券的收益 |
| |
| | ||
购买可供出售的证券 |
| ( |
| ( | ||
收购有价证券 |
| |
| ( | ||
可供出售证券的催缴收益和本金偿还 |
| |
| | ||
购买BOLI |
| ( |
| ( | ||
BOLI现金退还价值所得收益 | | | ||||
购买的贷款 |
| |
| ( | ||
出售证券组合贷款所得款项转至持有待售 |
| |
| | ||
贷款净增加 |
| ( |
| ( | ||
固定资产购置额,净额 |
| ( |
| ( | ||
净赎回FHLBNY股本 |
| |
| | ||
企业合并中收到的现金净额 | | | ||||
投资活动提供(用于)的现金净额 |
| |
| ( | ||
融资活动的现金流: |
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|
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| ||
存款增加 |
| |
| | ||
偿还FHLBNY预付款,长期 |
| ( |
| ( | ||
FHLBNY预付款的偿还,短期,净额 |
| ( |
| ( | ||
FHLBNY预付款收益,短期 | | | ||||
FHLBNY预付款收益,长期 | | | ||||
其他短期借款的偿还,净额 |
| ( |
| ( | ||
优先股发行收益净额 | | | ||||
行使股票期权所得收益 |
| |
| | ||
发放股票以换取福利计划奖励 |
| |
| | ||
与股权奖励预扣税款相关的支付 |
| ( |
| ( | ||
收到BMP ESOP股票以满足退休福利的分配 |
| ( |
| — | ||
回购库存股 |
| ( |
| ( | ||
支付给优先股股东的现金股息 | ( | ( | ||||
支付给普通股股东的现金股利 |
| ( |
| ( | ||
融资活动提供的现金净额(用于) |
| ( |
| | ||
增加(减少)现金和现金等价物 |
| |
| ( | ||
期初现金和现金等价物 |
| |
| | ||
期末现金和现金等价物 | $ | | $ | | ||
|
|
|
|
| ||
补充披露现金流信息: |
|
|
|
| ||
缴纳所得税的现金 | $ | | $ | | ||
支付利息的现金 |
| |
| | ||
转至持有待售贷款 |
| |
| | ||
将BOLI的现金退回价值转移到其他资产 |
| |
| | ||
为投资而持有的房产转让给持有以供出售 | | — | ||||
持有以供出售的房产转让给投资 | | ( | ||||
以经营性租赁资产换取经营性租赁负债 | | | ||||
采用CECL导致的累计更改 |
| |
| — | ||
合并中承担的非现金负债净额(见附注2) | |
| — |
见未经审计的简明合并财务报表附注。
9
目录
未经审计的简明合并财务报表附注
1.陈述的基础
2021年2月1日,特拉华州的DIME Community BancShares,Inc.(“Legacy Dme”)与纽约的Bridge Bancorp,Inc.(“Bridge”)合并(“合并”),Bridge作为幸存的公司,名称为“DIME Community BancShares,Inc.”。(“控股公司”)。在合并生效时(“生效时间”),每股已发行的Legacy Dme普通股面值为$
在有效时间,Legacy Dme的A系列优先股每股流通股面值$
合并后,Dime Community Bank(一家在纽约注册的商业银行及Legacy Dme的全资附属公司)随即与BNB Bank(一家在纽约注册的信托公司及Bridge的全资附属公司)合并为BNB Bank,而BNB Bank则是尚存的银行,名称为“Dime Community Bank”(“该银行”)。
本季度报告(Form 10-Q)中提供的未经审计的综合财务报表包括控股公司及其全资子公司本银行(以下统称为“本公司”、“本公司”、“本公司”和“本公司”)的综合业绩。
此次合并被视为使用会计收购法的反向合并,这意味着出于会计和财务报告的目的,Legacy Dme被视为在合并中收购了Bridge,尽管Bridge是合法的收购人。相应地,Legacy Dme的历史财务报表是合并后的公司在2021年2月1日(“合并日期”)之前所有时期的历史财务报表。
公司2021年的经营业绩包括桥牌公司在合并当天及之后的经营业绩。合并日期前的业绩仅反映Legacy Dme的业绩,不包括Bridge的运营业绩。本公司的已发行及已发行股份数目、每股盈利、额外实收资本、已支付股息及所有有关股份数量的资料均已作出追溯调整,以反映在合并中向传统一角钱普通股持有人发行的等值股份数目。Bridge于合并日期的资产及负债已按其估计公允价值入账,并计入Legacy Dme的资产及负债。有关详细信息,请参阅附注2.合并。
截至2021年6月30日,我们运营
该公司是一家银行控股公司,通过其全资子公司DIME Community Bank从事商业银行和金融服务。DIME Community Bank在合并前被称为BNB银行。世行成立于1910年,总部设在纽约州哈帕克。控股公司于1988年根据纽约州法律成立,作为该银行的控股公司。该公司主要作为银行所有普通股的持有者。我们的银行业务包括DIME Community Inc.,这是一家房地产投资信托子公司,前身为Bridgehampton Community,Inc.,作为运营子公司。我们的银行业务还包括Bridge Abstract LLC(“Bridge Abstract”),这是本行的全资子公司,是一家产权保险服务经纪公司。与合并相关,2021年2月1日,控股公司收购了DIME Community Bank及其全资子公司。
随附的未经审核综合财务报表已根据美国中期财务信息公认会计原则(“GAAP”)以及形成财务报表10-Q和S-X规则第10条的说明编制。本报告所载未经审核综合财务报表反映管理层认为为公平列报中期业绩所必需的所有正常经常性调整。在编制中期财务报表时,管理层作出了影响
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目录
截至财务报表之日报告的资产和负债额以及或有资产和负债的披露,以及报告期内报告的收入和费用。随着获得更多信息或先前存在的情况发生变化,这些估计在未来可能会发生变化。未来的实际结果可能与这些估计大不相同。截至2021年6月30日的6个月的年化运营结果不一定表明整个财年可能预期的运营结果。按照公认会计原则编制的财务报表中通常包括的某些信息和附注披露已根据美国证券交易委员会(“证券交易委员会”)的规则和规定予以浓缩或省略。已对上一年度的金额进行了某些重新分类,并进行了相关的讨论和分析,以符合本年度的列报方式。这些重新分类对净收入或股东权益总额没有影响。未经审计的合并财务报表应与Legacy Dme截至2019年12月31日止年度的Form 10-K年度报告中包含的经审计综合财务报表及其附注一并阅读,该等报表及附注与以往期间一样保持显著不变,并与以往类似,但因采用2016-13年会计准则更新(“ASU”)编号、“金融工具-信贷损失(主题326)”及因合并而增加的若干政策而导致的信贷损失拨备政策除外。
风险和不确定性
2020年3月,世界卫生组织宣布新冠肺炎疫情为全球大流行,疫情已蔓延至包括美国在内的大多数国家。这场大流行对全球、国家和地方的经济活动产生了不利影响。
2020年3月,美国宣布进入国家公共卫生紧急状态,以应对新冠肺炎大流行。为了减缓新冠肺炎的蔓延,包括纽约州(世行在纽约州设有零售银行办事处)在内的地方州政府已经采取了一些预防性或保护性措施,比如旅行限制、建议或要求个人限制或放弃外出时间,以及其他强制关闭某些类型的非必要业务的措施。这些行动的影响预计将继续对美国的经济和金融市场造成不利影响。
冠状病毒援助、救济和经济安全(CARS)法案于2020年3月底签署成为法律。CARE法案的目的是提供救济,减轻严重的经济衰退。刺激计划包括对美国家庭的直接财政援助和对受到重大影响的行业的经济刺激。一揽子计划还包括为医院和医疗保健提供者提供大量紧急资金。
2020年12月,2021年综合拨款法案签署成为法律,提供额外的救济。2021年还在考虑更多的救济方案。
可能会对重大估计、资产估值和业务运营产生实质性的不利影响,包括无形资产、投资、贷款、递延税项资产和衍生交易对手风险。
2.合并
如附注1.陈述基础所述,2021年2月1日,我们完成了与Legacy Dme的合并。
根据合并协议,Legacy Dme以“DIME Community Bancshare,Inc.”的名称与Bridge With Bridge合并,成为幸存的公司。在合并生效时,Legacy Dme普通股的每股流通股面值为$
在有效时间,Legacy Dme的A系列优先股每股流通股面值$
关于合并,该公司承担了$
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目录
该合并构成业务合并,并按会计收购法核算为反向合并。因此,Legacy Dime是会计收购人,Bridge是合法收购人和会计收购人。因此,Legacy Dime的历史财务报表成为合并后公司的历史财务报表。此外,Bridge的资产和负债已按其估计公允价值入账,并于合并日期计入Legacy Dme的资产和负债。公允价值的确定要求管理层对贴现率、预期未来现金流、市场状况和其他主观的、可能发生变化的未来事件做出估计。
公司发行了
下表汇总了合并后各股东集团对合并后公司的所有权,以及使用Bridge和Legacy Dme在2021年1月31日发行的普通股和Bridge在2021年1月31日的收盘价计算的合并后公司的市值。
DIME Community BancShares,Inc.的所有权和市值 | |||||||||
数量 | 市值在 | ||||||||
桥牌 | 百分比 | $ | |||||||
(美元和股票(千美元和千股)) | 流通股 | 所有权 | 股价 | ||||||
过桥股东 |
| |
|
| $ | | |||
传统的一毛钱股东 | | | |||||||
总计 | | $ | |
下表汇总了截至2021年1月31日Legacy Dme为使桥梁所有者在合并后的公司中拥有相同百分比的所有权而必须发行的假设股份数量。
假想的遗产一角所有权 | ||||||
数量 | ||||||
传统一角硬币 | 百分比 | |||||
(千股) | 流通股 | 所有权 | ||||
过桥股东 |
| |
| |||
传统的一毛钱股东 | | |||||
总计 | |
收购价格是根据向Bridge股东发行的Legacy Dme普通股的假设股票数量乘以股价计算得出的,如下表所示。
(美元和股票(千美元和千股)) | |||
向Bridge股东发行的假想Legacy Dim股票数量 | | ||
截至2021年2月1日的传统一角市场每股价格 | $ | ||
向Bridge股东发行假想遗产一角股份的收购价确定 | $ | | |
桥牌股票期权的价值假设转换为期权,以获得遗产一角钱普通股的股份 | | ||
以现金代替零碎股份 | | ||
购买价格考虑因素 | $ | |
12
目录
下表提供了截至合并日期的收购价分配,以及按DIME Community Bancshare记录的截至合并日期的估计公允价值收购的Bridge资产和承担的负债。吾等根据合并日期可得的初步估值记录公允价值估计,该等估计被视为初步估计,并可在合并日期后最多一年内作出调整。虽然我们相信合并日期的现有资料为估计公允价值提供了合理的基础,但我们目前仍在计量期内,我们对公允价值的估计是暂定的。吾等预期吾等可能于计量期内取得额外资料及证据,从而导致估计公允价值金额发生变动。计量期于合并日期或吾等能够确定吾等已取得有关合并日期存在的事实及情况的所有必要资料的日期(以较早的一年为准)结束。如有必要,对公允价值的后续调整将反映在我们未来的申报文件中。
(单位:千) |
| ||
购买价格考虑因素 | $ | | |
收购资产的公允价值: | |||
现金和银行到期款项 | | ||
可供出售的证券 | | ||
持有待售贷款 | | ||
为投资而持有的贷款 | | ||
房产和固定资产 | | ||
限制性股票 | | ||
博利 | | ||
其他无形资产 | | ||
经营性租赁资产 | | ||
其他资产 | | ||
收购的总资产 | | ||
承担负债的公允价值: | |||
存款 | | ||
其他短期借款 | | ||
次级债 | | ||
经营租赁负债 | | ||
其他负债 | | ||
承担的总负债 | | ||
可确认净资产的公允价值 | | ||
合并产生的商誉 | $ | | |
作为合并的结果,我们记录了$
13
目录
如附注3.会计政策摘要所详述,本公司须按购入价格加上收购时预期的信贷损失准备,计入有信用恶化的购入金融资产(PCD资产),该资产的定义是自发起或发行以来信用质量出现的微不足道的恶化。在这种方法下,收购PCD资产不存在影响净收益的信用损失费用。收购后预期损失估计的变化在发生时确认为后续期间的信用损失费用(或信用损失费用的冲销)。因收购一批信用恶化的金融资产池而产生的任何非信贷折价或溢价,应分配给每一项资产。*在收购日,集体确定的初始信用损失准备应当分配给个别资产,以适当分配任何非信用折价或溢价。经信用损失准备调整后的非信用贴现或溢价,以采纳日信用损失调整后确定的实际利率为基准,采用利息方法计入利息收入。 有关在合并日期取得的贷款的资料如下:
(单位:千) | |||
PCD贷款: |
|
| |
未付本金余额 | $ | | |
收购时的非信贷折扣 |
| ( | |
未付本金余额,净额 |
| | |
收购时的信贷损失准备 | ( | ||
收购时的公允价值 | | ||
非PCD贷款: |
|
| |
未付本金余额 |
| | |
收购时的溢价 |
| | |
收购时的公允价值 |
| | |
| |||
收购时的公允价值总额 | $ | |
截至2021年6月30日的6个月,与合并相关的投资和融资活动相关的现金流量信息的补充披露如下:
(单位:千) | |||
业务组合: |
|
| |
取得的有形资产的公允价值 | $ | | |
取得的商誉、核心存款、无形资产和其他无形资产 |
| | |
承担的负债 |
| | |
购买价格考虑因素 | |
其他无形资产包括核心存款、无形资产和一份竞业禁止协议,合并日的估计公允价值为#美元。
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目录
预计综合经营业绩
下面的预计财务信息显示了Legacy Dme和Bridge的综合运营结果,就好像合并发生在2020年1月1日,并进行了预计调整。预计调整将影响利息收入的任何变化,这是因为与收购贷款的公允价值调整相关的折扣(溢价)增加,利息支出的变化是由于与收购的定期存款和其他债务的公允价值调整相关的估计溢价摊销/折扣增加,以及如果这些存款是在2020年1月1日收购的,那么将导致的核心无形存款的摊销。公司在截至2021年6月30日的三个月和六个月期间发生的合并相关费用没有反映在预计金额中。形式信息不一定反映如果Legacy Dme在2020年初与Bridge合并将会发生的运营结果。他说:
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
(千美元,每股除外) |
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | |||||
净利息收入 |
| $ | |
| $ | | $ | |
| $ | | |
非利息收入 | | | | | ||||||||
净收入 | | | | | ||||||||
普通股股东可获得的净收入 | | | | | ||||||||
每股收益: | ||||||||||||
基本信息 | | | | | ||||||||
稀释 | | | | |
3.会计政策摘要
重要会计政策摘要
管理层认为,随附的未经审计的简明综合财务报表包含公平列报公司截至2021年6月30日和2020年12月31日的财务状况、截至2021年和2020年6月30日的三个月和六个月的经营业绩和全面收益表、截至2021年和2020年6月30日的三个月和六个月的股东权益变化以及截至2021年和2020年6月30日的六个月的现金流量所需的所有调整。
有关使用重大估计的未经审计的简明合并财务报表中的领域的讨论,请参阅“第一部分”--项目“2.管理层对运营财务状况和结果的讨论和分析--关键会计政策”(第I部分--项目2.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析--关键会计政策)。
近期会计公告
信贷损失拨备-公司于2021年1月1日采用ASU No.2016-13,对所有以摊余成本和表外信贷敞口计量的金融资产采用修改后的追溯方法。自2020年1月1日起,ASU 2016-13年度对公司有效。根据CARE法案第4014条,要求在2020年1月1日起采用ASU 2016-13的金融机构可以选择推迟采用当前的预期信用损失(CECL)或“CECL标准”框架。该公司决定将CECL标准的采用推迟到2021年1月1日。CECL标准要求,对报告日持有的金融资产的所有预期信贷损失的计量应基于历史经验、当前状况以及合理和可支持的预测。这一标准要求金融机构和其他组织使用前瞻性信息,以更好地告知他们的信贷损失估计。2021年1月1日以后报告期的结果将根据CECL标准公布,而上期金额将继续按照以前适用的GAAP报告。
15
目录
采用CECL标准最初减少了#美元。
信贷损失拨备是从贷款的摊销成本基础上扣除的估值拨备,用以表示预计从贷款中收取的净额。当管理层确认贷款余额无法收回时,贷款损失将计入拨备。随后的回收(如果有的话)将计入津贴。
CECL标准要求持有至到期日的债务证券在当前预期信用损失模式下进行核算,包括历史损失经验和当前条件的影响以及合理和可支持的预测,并计入相关的信用损失拨备。此外,虽然可供出售的债务证券的信贷损失应根据现行GAAP下的非临时性减值(“OTTI”)框架计量,但CECL标准的修订要求将这些信贷损失作为信贷损失的拨备。对于AFS债务证券,由于信用损失导致公允价值下降,导致在公允价值小于摊销成本基础的情况下记录信贷损失拨备。
管理层使用来自内部和外部的与过去事件、当前状况以及合理和可支持的预测有关的相关可用信息来估计所需的津贴余额。我们地区同业银行历史上观察到的信贷损失经验为估计预期信贷损失提供了基础。对历史损失信息的调整是根据当前贷款特定风险特征的不同而进行的,例如承保标准、投资组合、拖欠水平或条款的差异,以及环境条件的变化,如失业率、国内生产总值和房地产定价的变化。管理层每季度评估津贴的充分性。
当存在类似的风险特征时,信贷损失拨备是以集体(集合)为基础来衡量的。该公司确定了以下投资组合部分,并使用以下方法衡量信贷损失拨备:
一到四个家庭住宅,包括共管公寓和合作公寓贷款-这类贷款包括住宅房地产和一比四的家庭房地产,并可能具有混合用途的商业方面。业主自住物业通常是根据独立的、国家许可的评估师进行的评估和个人借款人的信用质量进行承保的。投资性物业要求:(1)最高按揭成数:
多户住宅和住宅混合用途贷款-这类贷款包括至少有五个住宅单元的多户住宅房地产,其混合用途的商业方面可能低于物业租金收入的50%。银行对多户住宅贷款的承保标准一般要求:(1)最高按揭成数为
商业地产和商业综合用途贷款-这类贷款包括商业地产,既有业主自住的,也有非业主自住的,住宅方面的贷款可能低于物业租金收入的50%。银行对商业房地产贷款的承销标准一般要求:(1)最高贷值比为
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目录
收购、开发和建设贷款-这类贷款包括购买打算进一步开发的土地的贷款,包括单户住宅、多户住宅和商业收入房产。一般来说,土地征用贷款的最高按揭比率为
商业、工业和农业贷款-这类贷款包括信用额度、循环信用额度和定期贷款,通常发放给企业或高净值个人。这些企业的所有者通常会提供追索权,以便为债务提供担保。信贷额度通常由企业的资产担保,尽管有时它们可能是在无担保的基础上发行的。一般来说,这些贷款每年都会根据借款人的财务报表进行续签。定期贷款通常由借款人业务的特定资产留置权或一般资产留置权担保。这些贷款是基于借款人现金生成能力的强弱而发放的。C&I贷款中还包括某些SBA贷款,其中贷款由企业的基础资产担保(不包括SBA Paycheck Protection Program贷款,因为这些贷款具有
其他贷款-这类贷款包括分期付款贷款和消费贷款。还款取决于个人借款人的信用质量。这一投资组合的信用质量在很大程度上取决于经济因素,如失业率和房价。
如ASC 326所允许的,根据ASC 310-30,选择维持贷款池的实体。根据该标准,管理层没有重新评估于采纳之日对池中计入的个别收购金融资产的修改是否为问题债务重组(“TDR”)。
TDRS-一笔贷款,如果其条款已被修改,导致特许权,且借款人在财务上遇到困难,则被视为TDR。除特许权价值不能使用贴现现金流法以外的其他方法计量外,TDR的信贷损失拨备的计量方法与所有其他为投资而持有的贷款的计量方法相同。当使用贴现现金流量法计量特许权的价值时,信贷损失拨备是通过按贷款的原始利率对预期未来现金流量进行贴现来确定的。*TDR的信贷损失拨备的计量方法与所有其他为投资而持有的贷款相同,只是原始利率用于贴现预期现金流,而不是重组中指定的利率。
不具有共同风险特征的贷款将根据各种因素进行个别评估。单独评估的贷款不包括在集体评估中。可以考虑的因素包括借款人的拖欠趋势和非应计状态、丧失抵押品赎回权或出售票据的可能性、借款人情况或现金收取的变化、借款人所处的行业或贷款或抵押品的其他事实和情况。
拥有ACL和其他房地产的单独评估贷款:对于抵押品依赖型贷款,如果公司已确定抵押品有可能丧失抵押品赎回权,或借款人正经历财务困难,并且公司预计将通过经营或出售抵押品来偿还贷款,则ACL是根据抵押品的公允价值减去估计的销售成本与截至测量日期的贷款的摊销成本之间的差额来计量的。房地产抵押品的公允价值是根据最近的评估价值确定的。拥有的其他房地产的公允价值也是根据最近的评估价值减去估计的销售成本来确定的。这些评估可以采用单一的估值方法,也可以采用多种方法,包括可比销售额法和收益法。独立评估师通常在评估过程中进行调整,以调整现有可比销售和收入数据之间的差异。
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目录
调整可能涉及地点、面积、状况、便利设施、市场租赁率以及可比销售的时间。所有的评估都要经过第二次审查,以确保所采用的方法和得出的价值是合理的。非房地产抵押品(包括存货)的公允价值可根据评估、借款人每份财务报表的账面净值、账龄报告或参考市场活动确定,并根据管理层的历史知识、自估值之时起的市场状况变化以及管理层对借款人及其业务的专业知识进行调整或贴现。对于非抵押品依赖型贷款,ACL是根据预期现金流现值与截至计量日期的贷款摊销成本基础之间的差额来计量的。
抵押品依赖型贷款的评估由注册普通评估师(针对商业物业)或注册住宅评估师(针对住宅物业)进行,其资质和许可证已由本公司审核和核实。收到后,评估和信贷部门将审查评估中使用的假设和方法,以及与独立数据来源(如最新市场数据或全行业统计数据)进行比较的总体结果公允价值。管理层还考虑与当前贷款发放活动相关的商业物业的评估价值。总而言之,这些信息被审查,以帮助评估商业地产价值的当前趋势。对于每一笔抵押品依赖型贷款,管理层都会考虑与财产类型相关的信息,以确定这些财产自最近一次评估之日起是否已经升值或贬值。只有当分析显示抵押品价值可能下降时,才会对公允价值进行调整。鉴于抵押品依赖贷款的水平是按公允价值非经常性基础计量的,评估过程中所作的调整对整体综合财务报表并不重要。
表外信贷风险计提信贷损失准备-本公司通过履行发放信贷的合同义务,估计本公司面临信用风险的合同期内预期的信贷损失,除非该义务可由本公司无条件取消。在合并财务状况表上计入其他负债的表外信贷风险计提的信贷损失准备,调整为计入其他经营费用的信贷损失准备。这一估计包括对融资发生的可能性的考虑,以及对预计在其估计寿命内获得融资的承诺的预期信贷损失的估计,这与根据相应投资组合部分确定的预期损失系数相同。
在企业合并中获得的贷款-公司于2021年1月1日通过了ASU 2016-13,金融工具-信用损失(主题326):金融工具信用损失的计量,现在要求公司记录购买的信用恶化的金融资产(PCD资产),定义为自发起或发行以来信用质量的微不足道的恶化,以购买价格加上收购时预期的信用损失准备金。在这种方法下,收购PCD资产不存在影响净收益的信用损失费用。收购后预期损失估计的变化在发生时确认为后续期间的信用损失费用(或信用损失费用的冲销)。因收购一批信用恶化的金融资产池而产生的任何非信贷折价或溢价,应分配给每一项资产。*在收购日,集体确定的初始信用损失准备应当分配给个别资产,以适当分配任何非信用折价或溢价。经信用损失准备调整后的非信用贴现或溢价,以采纳日信用损失调整后确定的实际利率为基准,采用利息方法计入利息收入。
不符合PCD资产资格的购买金融资产的会计处理与原始金融资产类似。通常情况下,这意味着一个实体在收购时通过净收入确认非PCD资产的信贷损失拨备。*此外,收购一批不符合PCD资产资格的已购买金融资产池所产生的信贷折扣和非信贷折扣或溢价均应分配给每一项资产。*这一综合折扣或溢价应使用有效收益率法增加利息收入。
有关我们贷款会计和收购的进一步讨论,请参阅附注2-合并和附注8-贷款。
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目录
4.累计其他综合收益(亏损)
累计其他综合收益(亏损)中扣除税后的活动如下:
|
|
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| 总计 | ||||||||
累计 | ||||||||||||
有价证券 | 已定义 | 其他 | ||||||||||
可用- | 效益 | 全面 | ||||||||||
(单位:千) |
| 待售 |
| 平面图 |
| 衍生品 |
| 收益(亏损) | ||||
截至2021年1月1日的余额 | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
改叙前的其他综合(亏损)收入 |
| ( |
| |
| |
| | ||||
从累计其他全面亏损中重新分类的金额 |
| ( |
| ( |
| |
| ( | ||||
期内其他综合(亏损)收入净额 |
| ( |
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| | ||||
截至2021年6月30日的余额 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | ||||
截至2020年1月1日的余额 | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
重新分类前的其他综合收益(亏损) |
| |
| |
| ( |
| ( | ||||
从累计其他全面亏损中重新分类的金额 |
| ( |
| |
| |
| ( | ||||
期内其他综合收益(亏损)净额 |
| |
| |
| ( |
| ( | ||||
截至2020年6月30日的余额 | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( |
分配给其他全面收益(亏损)各组成部分的税前和税后金额见下表所示期间。
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
(单位:千) |
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | |||||
可供出售证券的未实现持有损益变动: |
|
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| ||||
期内未实现净损益变动 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||
对计入证券和其他资产净收益的净收益进行重新分类调整 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
净变化量 |
| |
| |
| ( |
| | ||||
税费(福利) |
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| ( |
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可供出售证券未实现持有损益净变化,扣除重新分类调整和税收后的净变化 |
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| ( |
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养老金和其他退休后债务的变化: |
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对计入其他费用的费用进行重新分类调整 |
| ( |
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| ( |
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削减损失的重新分类调整 | — | — | | — | ||||||||
净精算损益变动 |
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净变化量 |
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税费 |
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养恤金和其他退休后债务的净变化 |
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衍生工具未实现损益变动: |
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| ||||
期内未实现净损益变动 |
| ( |
| ( |
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| ( | ||||
衍生品终止时计入损失的重新分类调整 | — | — | | — | ||||||||
计入利息费用的费用重新分类调整 |
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| | ||||
净变化量 |
| ( |
| ( |
| |
| ( | ||||
税费(福利) |
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| ( |
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| ( | ||||
衍生工具未实现损益净变化,扣除重新分类调整和税收后的净变化 |
| ( |
| ( |
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| ( | ||||
其他综合收益(亏损),税后净额 | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( |
5.普通股每股收益(EPS)
基本每股收益的计算方法是将普通股股东可获得的净收入除以报告期内已发行的加权平均普通股。稀释每股收益的计算方法与基本每股收益相同,但反映了如果行使“现金”股票期权并将其转换为普通股,以及如果所有可能的合计业绩股票奖励(“PSA”)都已发行,则在存在流通股的情况下可能发生的稀释。在确定基本和稀释每股收益的加权平均流通股时,不包括库存股。在计算基本每股收益和稀释每股收益的加权平均流通股时,既得限制性股票奖励(“RSA”)股票包括在计算基本每股收益的加权平均流通股中
19
目录
稀释后的EPS。尚未授予的未归属RSA和PSA股票被确认为ASC 260项下的特殊类别参与证券,并包括在基本和稀释每股收益的加权平均流通股的计算中。
以下是基本每股收益和稀释每股收益的分子和分母在所示期间的对账:
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
(除每股和每股金额外,以千为单位) |
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
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| ||||||
普通股股东可获得的净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
减去:支付的股息和分配给参与证券的收益 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
普通股应占收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
加权平均已发行普通股,包括参与证券 |
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减去:加权平均参与证券 |
| ( |
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| ( |
| ( | ||||
加权平均已发行普通股 |
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基本每股收益 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
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普通股应占收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
加权平均已发行普通股 |
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加权平均已发行普通股等值股票 |
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加权平均已发行普通股和等值普通股 |
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稀释每股收益 | $ | | $ | | $ | | $ | |
由于“现金”已发行股票期权的稀释效应而产生的普通股和等值股票,是根据普通股的平均市值超过该期间已发行的货币股票期权的行权价格来计算的。
有几个
有关预期PSA股票派息总额的计算信息,请参阅附注16。
6.优先股
2020年2月5日,Legacy Dme完成了承销公开发行
于合并生效时,Legacy Dme优先股的每股已发行股份被转换为有权收取新设立的一系列本公司优先股中的一股,该系列优先股具有与Legacy Dme优先股相同的权力、优先及权利。
本公司预期于董事会宣布时,按固定股息率派发股息,股息率为1,000,000,000,000,000,000,000,000,000,000
20
目录
有待监管部门批准,在2025年6月15日或之后,或在监管资本处理事件后90天内,如招股说明书附录和与此次发行相关的招股说明书中所述。
7.投资和抵押贷款支持证券
下表汇总了截至所示日期该公司拥有的主要证券类别:
2021年6月30日 | ||||||||||||
毛收入 | 毛收入 | |||||||||||
摊销 | 未实现 | 未实现 | 公平 | |||||||||
(单位:千) |
| 成本 |
| 收益 |
| 损失 |
| 价值 | ||||
可供出售的证券: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
机构票据 | $ | | $ | — | $ | ( | $ | | ||||
国库券 | | | ( | | ||||||||
公司证券 |
| |
| |
| ( |
| | ||||
政府支持企业发行的直通式按揭证券 |
| |
| |
| ( |
| | ||||
机构抵押抵押债券(“CMO”) |
| |
| |
| ( |
| | ||||
州和市政义务 | | | ( | | ||||||||
可供出售的证券总额 | $ | | $ | | $ | ( | $ | |
2020年12月31日 | ||||||||||||
毛收入 | 毛收入 | |||||||||||
摊销 | 未实现 | 未实现 | 公平 | |||||||||
(单位:千) |
| 成本 |
| 收益 |
| 损失 |
| 价值 | ||||
可供出售的证券: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
机构票据 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | ||||
公司证券 |
| |
| |
| — |
| | ||||
政府支持企业发行的直通式按揭证券 |
| |
| |
| ( |
| | ||||
机构CMO |
| |
| |
| ( |
| | ||||
可供出售的证券总额 | $ | | $ | | $ | ( | $ | |
作为合并的结果,该公司获得了$
质押作为抵押品的证券账面金额为$。
在2021年6月30日和2020年12月31日,
债务证券的摊余成本和公允价值以合同到期日表示。如果借款人有权在有或没有催缴或预付罚款的情况下催缴或预付债务,那么预期到期日可能不同于合同到期日。未在任何一个到期日到期的证券单独列出。他说:
| ||||||
2021年6月30日 | ||||||
摊销 | 公平 | |||||
(单位:千) | 成本 | 价值 | ||||
可供出售 | ||||||
一年内 | $ | | $ | | ||
一到五年 | | | ||||
五到十年 | | | ||||
十年以后 | | | ||||
GSE和机构CMO发行的直通式MBS | | | ||||
总计 | $ | | $ | |
21
目录
下表列出了截至所示期间与可供出售证券销售有关的信息:
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
(单位:千) |
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | |||||
机构备注: | ||||||||||||
收益 | $ | — | $ | | $ | — | $ | | ||||
毛利 | — | — | — | — | ||||||||
按收益征税费用 | — | — | — | — | ||||||||
总亏损 | — | — | — | — | ||||||||
亏损税收优惠 | — | — | — | — | ||||||||
公司证券: | ||||||||||||
收益 | | | | | ||||||||
毛利 | | | | | ||||||||
按收益征税费用 | | | | | ||||||||
总亏损 | — | — | | — | ||||||||
亏损税收优惠 | — | — | | — | ||||||||
通过GSE发行的MBS: |
|
|
|
|
|
| ||||||
收益 | — | | | | ||||||||
毛利 |
| — |
| |
| |
| | ||||
按收益征税费用 |
| — |
| |
| |
| | ||||
总亏损 |
| |
| |
| |
| | ||||
亏损税收优惠 |
| |
| |
| |
| | ||||
机构CMO: |
|
|
|
|
|
|
| |||||
收益 |
| — |
| — |
| |
| | ||||
毛利 |
| — |
| — |
| |
| | ||||
按收益征税费用 |
| |
| |
| |
| | ||||
总亏损 | | | | | ||||||||
亏损税收优惠 | | | | | ||||||||
州和市政义务: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
收益 |
| |
| |
| |
| | ||||
毛利 |
| |
| |
| |
| | ||||
按收益征税费用 |
| |
| |
| |
| |
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
(单位:千) |
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | |||||
收益: |
|
|
|
|
|
|
| |||||
有价证券 | $ | | $ | | $ | | $ | |
有几个
22
目录
下表按投资类别汇总了投资和抵押贷款支持证券的未实现亏损总额和公允价值,以及截至所示日期这些证券处于持续未实现亏损状态的时间长度:
2021年6月30日 | ||||||||||||||||||
少于12 | 连续12个月 | |||||||||||||||||
连续几个月 | 几个月或更长时间 | 总计 | ||||||||||||||||
公平 | 未实现 | 公平 | 未实现 | 公平 | 未实现 | |||||||||||||
(单位:千) |
| 价值 |
| 损失 |
| 价值 |
| 损失 |
| 价值 |
| 损失 | ||||||
可供出售的证券: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
机构票据 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
国库券 | | | | | | | ||||||||||||
公司证券 | | | | | | | ||||||||||||
政府支持企业发行的直通式按揭证券 | | | | | | | ||||||||||||
机构CMO | | | | | | | ||||||||||||
州和市政义务 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
2020年12月31日 | ||||||||||||||||||
少于12 | 连续12个月 | |||||||||||||||||
连续几个月 | 几个月或更长时间 | 总计 | ||||||||||||||||
公平 | 未实现 | 公平 | 未实现 | 公平 | 未实现 | |||||||||||||
(单位:千) |
| 价值 |
| 损失 |
| 价值 |
| 损失 |
| 价值 |
| 损失 | ||||||
可供出售的证券: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
机构票据 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
政府支持企业发行的直通式按揭证券 |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||
机构CMO |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
可供出售证券的发行人主要是美国政府支持的实体或机构。公允价值的下降可归因于利率和流动性不足的变化,而不是信贷质量。根据公司的投资政策,公司票据在购买时被评为“投资级”,发行人的财务状况每季度审查一次。公司很可能不会被要求在这些证券预期收回之前出售这些证券,因此,本公司不认为这些证券在2021年6月30日是暂时减值的。
8.为投资而持有的贷款,净额
下表列出了截至所示期间的贷款类别:
(单位:千) |
| 2021年6月30日 |
| 2020年12月31日 | ||
一至四户家庭住宅和合作/共管公寓 | $ | | $ | | ||
多户住宅和住宅混合使用 |
| |
| | ||
商业地产(“CRE”) |
| |
| | ||
收购、开发和建设(“ADC”) |
| |
| | ||
房地产贷款总额 |
| |
| | ||
商业和工业(“C&I”) |
| |
| | ||
其他贷款 |
| |
| | ||
总计 |
| |
| | ||
信贷损失拨备 |
| ( |
| ( | ||
为投资而持有的贷款,净额 | $ | | $ | |
作为合并的结果,该公司记录了$
截至2021年6月30日,C&I贷款中包含的金额为
23
目录
保证。在截至2021年6月30日的三个月和六个月内,
下表列出了有关所示期间信贷损失拨备活动的数据:
在截至2021年6月30日的三个月内或在截至2021年6月30日的三个月内 | ||||||||||||||||||||||||
房地产贷款 | ||||||||||||||||||||||||
一比四 | ||||||||||||||||||||||||
家庭 | 多家庭 | |||||||||||||||||||||||
住宅和 | 住宅 | |||||||||||||||||||||||
合作/ | 和 | |||||||||||||||||||||||
共管公寓 | 住宅 | 实际总金额 | 其他 | |||||||||||||||||||||
(单位:千) |
| 公寓 |
| 混合用途 |
| 克雷 |
| ADC |
| 地产 |
| C&I |
| 贷款 |
| 总计 | ||||||||
信贷损失拨备: | ||||||||||||||||||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
| $ | | |||||||
信贷损失准备金(信贷) |
| | | ( | |
| ( |
| ( | ( |
| ( | ||||||||||||
冲销 |
| ( |
| ( |
| ( |
| |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||||||
恢复 | — | | | — | | | | | ||||||||||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
在截至2020年6月30日的三个月内或在截至2020年6月30日的三个月内 | ||||||||||||||||||||||||
房地产贷款 | ||||||||||||||||||||||||
一比四 | ||||||||||||||||||||||||
家庭 | 多家庭 | |||||||||||||||||||||||
住宅和 | 住宅 | |||||||||||||||||||||||
合作/ | 和 | |||||||||||||||||||||||
共管公寓 | 住宅 | 实际总金额 | 其他 | |||||||||||||||||||||
(单位:千) |
| 公寓 |
| 混合用途 |
| 克雷 |
| ADC |
| 地产 |
| C&I |
| 贷款 |
| 总计 | ||||||||
信贷损失拨备: | ||||||||||||||||||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
| $ | | |||||||
信贷损失准备金(信贷) |
| |
| |
| |
| |
| |
| ( |
| |
| | ||||||||
冲销 |
| ( |
| ( |
| |
| |
| ( |
| |
| |
| ( | ||||||||
恢复 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
在截至2021年6月30日的6个月内或在截至2021年6月30日的6个月内 | ||||||||||||||||||||||||
房地产贷款 | ||||||||||||||||||||||||
一比四 | ||||||||||||||||||||||||
家庭 | 多家庭 | |||||||||||||||||||||||
住宅和 | 住宅 | |||||||||||||||||||||||
合作/ | 和 | |||||||||||||||||||||||
共管公寓 | 住宅 | 实际总金额 | 其他 | |||||||||||||||||||||
| 公寓 |
| 混合用途 |
| 克雷 |
| ADC |
| 地产 |
| C&I |
| 贷款 |
| 总计 | |||||||||
信贷损失拨备: |
| |||||||||||||||||||||||
期初余额,在采用CECL之前 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
| $ | | |||||||
采用CECL的影响 | | ( | | | ( | ( | ( | ( | ||||||||||||||||
调整后的期初余额截至2021年1月1日 | | | | | | | | | ||||||||||||||||
PCD第1天 | | | | | | | | | ||||||||||||||||
信用损失费用拨备(贷方) |
| |
| ( |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||||
冲销 |
| ( |
| ( |
| ( |
| — |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||||||
恢复 | — | | | — | | | | | ||||||||||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
24
目录
在截至2020年6月30日的6个月内或在截至2020年6月30日的6个月内 | ||||||||||||||||||||||||
房地产贷款 | ||||||||||||||||||||||||
一比四 | ||||||||||||||||||||||||
家庭 | 多家庭 | |||||||||||||||||||||||
住宅和 | 住宅 | |||||||||||||||||||||||
合作/ | 和 | |||||||||||||||||||||||
共管公寓 | 住宅 | 实际总金额 | 其他 | |||||||||||||||||||||
公寓 |
| 混合用途 |
| 克雷 |
| ADC |
| 地产 |
| C&I |
| 贷款 |
| 总计 | ||||||||||
信贷损失拨备: | ||||||||||||||||||||||||
期初余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
| $ | | |||||||
信贷损失准备金 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||||
冲销 |
| ( |
| ( |
| ( |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( | ||||||||
恢复 |
| — |
| |
| — |
| — |
| |
| |
| — |
| | ||||||||
期末余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
下表列出了截至所示期间非应计状态贷款的摊余成本基础:
2021年6月30日 | ||||||||
非应计项目 | 非应计项目 | |||||||
(单位:千) |
| 没有津贴 |
| 津贴 |
| 储备 | ||
一至四户家庭住宅和合作/共管公寓 | $ | - | $ | | $ | | ||
多户住宅和住宅混合使用 | - | - | - | |||||
克雷 |
| |
| | | |||
ADC | - | - | - | |||||
C&I | - | | | |||||
其他 | - | | | |||||
总计 | $ | | $ | | $ | |
在截至2021年6月30日的三个月和六个月期间,该公司没有确认非应计贷款的利息收入。
下表列出了在采用ASC 326之前,按投资组合分类和基于减值方法记录的贷款损失准备余额和记录的贷款投资,截至所示日期:
2020年12月31日 | ||||||||||||||||||||||||
房地产贷款 | ||||||||||||||||||||||||
一比四 | ||||||||||||||||||||||||
家庭 | 多家庭 | |||||||||||||||||||||||
住宅和 | 住宅 | |||||||||||||||||||||||
合作/ | 和 | |||||||||||||||||||||||
共管公寓 | 住宅 | 总价:雷亚尔 | 其他 | |||||||||||||||||||||
(单位:千) |
| 公寓 |
| 混合用途 |
| 克雷 |
| ADC |
| 地产 |
| C&I |
| 贷款 |
| 总计 | ||||||||
贷款损失拨备: | ||||||||||||||||||||||||
单独评估损害情况 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
| $ | | |||||||
集体评估减损情况 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||||
期末津贴余额合计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
| $ | | |||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||
贷款: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||
单独评估损害情况 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
| $ | | |||||||
集体评估减损情况 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||||
总期末贷款余额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
| $ | |
不良贷款(采用ASC 326之前)
如果根据当时的信息和事件,很可能不会按照贷款条款收回所有到期的合同金额,则认为贷款已减值。管理层在以下方面考虑的因素
25
目录
减值的确定包括支付状态、抵押品价值以及在到期时收取预定本金和利息的可能性。一般情况下,出现微不足道的付款延迟或短缺的贷款不会被归类为减值贷款。管理层将考虑到贷款和借款人周围的所有情况,包括延迟的时间长短、延迟的原因、借款人以前的付款记录以及相对于所欠本金和利息的差额,从而逐一确定延迟付款和欠款不足的严重程度,并考虑到贷款和借款人的所有情况,包括延迟的时间长短、延迟的原因、借款人以前的付款记录以及相对于所欠本金和利息的欠款金额。
世行将TDR和所有非应计贷款视为减值,但低于FNMA限额的非应计一至四家庭贷款除外。等于或低于FNMA限额的非应计一至四家庭贷款以及所有消费贷款被视为同质贷款池,除非被视为TDR,否则不需要单独评估减值。
减值通常使用未偿还贷款本金余额与以下任一项之间的差额来衡量:1)票据销售的可能可变现价值;2)相关抵押品的公允价值,扣除可能的处置成本,如果抵押品的偿还预期来自抵押品的清算;或3)估计的未来现金流的现值(使用某些履约TDR的贷款预修改率)。如果TDR基本上按照其重组条款履行,管理层将在衡量减值时考虑相关抵押品的潜在清算收益净额或债务服务的预期现金流(以在当时情况下认为最合适的为准)。如果TDR再次违约,通常在衡量减值时会考虑出售票据或清算抵押品可能产生的可变现净收益。计量的减值要么立即冲销,要么在有限的情况下确认为贷款损失准备中的已分配准备金。
下表汇总了截至所示期间未记录相关拨备和已记录相关拨备的减值贷款(按房地产贷款部分内的抵押品类型):
2020年12月31日 | |||||||||
未付 | |||||||||
校长 | 录下来 | 相关 | |||||||
(单位:千) |
| 天平 |
| 投资(1) |
| 津贴 | |||
在没有记录相关津贴的情况下: |
|
|
| ||||||
多户住宅和住宅混合使用 | $ | | $ | | $ | | |||
克雷 |
| |
| |
| | |||
合计,无相关津贴记录 |
| |
| |
| | |||
在记录了津贴的情况下: |
|
|
|
|
|
| |||
C&I |
| |
| |
| | |||
合计,有记录的免税额 |
| |
| |
| | |||
总计 | $ | | $ | | $ | |
(1) | 记录的投资不包括由于非实质性而产生的净递延成本。 |
26
目录
下表列出了所示期间的不良贷款信息:
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2020年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||||||
平均值 | 利息 | 平均值 | 利息 | |||||||||
录下来 | 收入 | 录下来 | 收入 | |||||||||
| 投资(1) |
| 公认的(2) | 投资(1) |
| 公认的(2) | ||||||
在没有记录相关津贴的情况下: |
|
|
|
| ||||||||
一至四户住宅,包括共管公寓和合作公寓 | $ | | $ | — | $ | | $ | — | ||||
多户住宅和住宅混合使用 |
| |
| — |
| |
| | ||||
商业地产与商业综合利用 |
| |
| — |
| |
| | ||||
合计,无相关津贴记录 |
| |
| — |
| |
| | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
在记录了津贴的情况下: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
C&I |
| |
| — |
| |
| — | ||||
总计 | $ | | $ | — | $ | | $ | |
(1) | 记录的投资不包括由于非实质性而产生的净递延成本。 |
(2) | 收付实现制利息与权责发生制确认的利息收入基本一致。 |
下表汇总了截至所示日期公司贷款投资的逾期状态(拖欠贷款余额中不包括递延净成本):
2021年6月30日 | |||||||||||||||||||||
贷款90 | |||||||||||||||||||||
天数或 | |||||||||||||||||||||
30至59 | 60至89 | 更多逾期 | |||||||||||||||||||
日数 | 日数 | 仍然 | 非- | 总计 | 总计 | ||||||||||||||||
(单位:千) |
| 逾期 |
| 逾期 |
| 应计利息 |
| 应计项目(1) |
| 逾期 |
| 当前 |
| 贷款 | |||||||
房地产: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
一至四户住宅,包括共管公寓和合作公寓 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||
多户住宅和住宅混合使用 |
| |
| |
| |
| — |
| |
| |
| | |||||||
克雷 |
| |
| |
| — |
| |
| |
| |
| | |||||||
ADC |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | |||||||
总房地产 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | |||||||
C&I |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | |||||||
其他 | | | | | | | | ||||||||||||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
(1) |
27
目录
2020年12月31日 | |||||||||||||||||||||
贷款90 | |||||||||||||||||||||
天数或 | |||||||||||||||||||||
30至59 | 60至89 | 更多逾期 | |||||||||||||||||||
日数 | 日数 | 仍然 | 非- | 总计 | 总计 | ||||||||||||||||
(单位:千) |
| 逾期 |
| 逾期 |
| 应计利息 |
| 应计项目(1) |
| 逾期 |
| 当前 |
| 贷款 | |||||||
房地产: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
一至四户住宅,包括共管公寓和合作公寓 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||
多户住宅和住宅混合使用 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | |||||||
克雷 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | |||||||
ADC |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | |||||||
总房地产 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | |||||||
C&I |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | |||||||
其他 | | | | | | | | ||||||||||||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
(1) | 包括所有非权责发生状态的贷款,无论截至2020年12月31日此类贷款的拖欠天数是多少。 |
累计逾期90天或以上的贷款:
本公司继续于以下日期应计利息
抵押品依赖贷款:
截至2021年6月30日,该公司拥有抵押品依赖贷款,这些贷款经过单独评估,以确定预期的信贷损失。
依赖抵押品的CRE贷款总额为$
抵押品依赖型多户住宅和住宅混合用途贷款总额为#美元。
抵押品依赖的C&I贷款总额为$
TDRS
截至2021年6月30日,该公司在TDR上的有记录的投资为$
28
目录
下表列出了截至2021年6月30日的6个月内按类别修改为TDR的贷款:
截至2021年6月30日的6个月内的修改 | ||||||||
前- | 后- | |||||||
改型 | 改型 | |||||||
杰出的 | 杰出的 | |||||||
数量 | 录下来 | 录下来 | ||||||
(千美元) | 贷款 | 投资 | 投资 | |||||
一至四户家庭住宅和合作/共管公寓 | $ | $ | ||||||
多户住宅和住宅混合使用 | - | - | - | |||||
商业地产(“CRE”) | - | - | - | |||||
收购、开发和建设(“ADC”) | - | - | - | |||||
商业和工业(“C&I”) | ||||||||
其他贷款 | - | - | - | |||||
总计 | $ | | $ |
新冠肺炎导致贷款延期偿还
根据监管部门在新冠肺炎疫情造成的前所未有的情况下与借款人合作的指导方针,以及CARE法案中概述的内容,公司于2020年4月为受到疫情不利影响的借款人建立了正式的延期付款计划。
截至2021年6月30日,公司拥有
下表显示了截至2021年6月30日的P&I延期:
2021年6月30日 | ||||||||
数 |
| |||||||
| 的贷款 |
| 天平(1) |
| 投资组合的百分比 | |||
(千美元) | ||||||||
一至四户家庭住宅和合作/共管公寓 |
| | $ | | % | |||
多户住宅和住宅混合使用 | — | — | — | |||||
克雷 |
| |
| | ||||
ADC | — | — | — | |||||
C&I | | | ||||||
总计 |
| | $ | |
(1) |
根据CARE法案第4013条的指导,符合条件的贷款修改(如延期付款)不受GAAP定义的TDR分类的限制。如果贷款截至2019年12月31日是流动的,并且修改涉及推迟或推迟本金或利息的支付,或改变贷款利率的安排,这一点适用。这一指引预计将于2020年12月31日到期。2021年12月签署成为法律的2021年综合拨款法案,将TDR分类豁免延长至2022年1月1日早些时候,即有关新冠肺炎爆发的国家紧急状态解除后60天。
新冠肺炎贷款延期的风险评级是持续评估的。
信用质量指标
该公司根据借款人偿债能力的相关信息将贷款分类为风险类别,这些信息包括:当前财务信息、历史付款经验、信用结构、贷款文件、公共信息和当前经济趋势等。*本公司按个别情况分析贷款
29
目录
根据信用风险对它们进行分类。这一分析包括所有贷款,如多户住宅、混合用途住宅(即,标的抵押品物业的租金收入合计来自住宅及商业单位的贷款,但
特别提一下。被列为特别提及的贷款有一个潜在的弱点,值得管理层密切关注。如果不加以纠正,这些潜在的弱点可能会导致贷款的偿还前景恶化,或在未来某个日期导致银行的信贷状况恶化。
不合标准。被归类为不合格贷款的债务人或质押抵押品(如果有)的当前净值和偿付能力不足以保护贷款。这样分类的贷款有一个或多个明确的弱点,危及债务的清算。它们的特点是,如果缺陷得不到纠正,世行显然有可能蒙受一些损失。
令人怀疑。被归类为可疑贷款的贷款具有被归类为不合格贷款所固有的所有弱点,另外一个特点是,这些弱点使得在当时存在的事实、条件和价值的基础上,完全收回或清算是高度可疑和不可能的。所有未被归类为特别提及、不合标准或可疑的房地产和C&I贷款在2021年6月30日和2020年12月31日均被视为合格贷款。
截至2021年6月30日的三个月和六个月,
30
目录
以下是截至所示期间,按内部指定等级划分的贷款信用风险概况的摘要,年份代表非循环贷款的起始年份:
2021年6月30日 | |||||||||||||||||||||||||||
(单位:千) | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016及之前版本 | 旋转 | 周转期 | 总计 | ||||||||||||||||||
一至四户家庭住宅和共管公寓/合作公寓: | |||||||||||||||||||||||||||
经过 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||||||
特别提及 | — | — | | | | | | | | ||||||||||||||||||
不合标准 | — | — | | | | | — | | | ||||||||||||||||||
疑团 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
合计一至四套家庭住宅和共管公寓/合作公寓 | | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
多户住宅和住宅混合用途: | |||||||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | | — | | ||||||||||||||||||
特别提及 | — | — | — | — | | | — | — | | ||||||||||||||||||
不合标准 | — | — | | | | | | — | | ||||||||||||||||||
疑团 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
多户住宅和住宅混合用途合计 | | | | | | | | — | | ||||||||||||||||||
CRE: | |||||||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
特别提及 | — | | | | | | — | — | | ||||||||||||||||||
不合标准 | — | | | | | | — | — | | ||||||||||||||||||
疑团 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
总CRE | | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
ADC: | |||||||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
特别提及 | — | — | — | | — | — | — | — | | ||||||||||||||||||
不合标准 | — | — | — | | — | | — | — | | ||||||||||||||||||
疑团 | — | — | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||||
ADC总数 | | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
C&I: | |||||||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
特别提及 | — | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
不合标准 | — | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
疑团 | — | — | | | | | — | — | | ||||||||||||||||||
C&I合计 | | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
共计: | |||||||||||||||||||||||||||
经过 | | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
特别提及 | — | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
不合标准 | — | | | | | | | | | ||||||||||||||||||
疑团 | — | — | | | | | — | — | | ||||||||||||||||||
贷款总额 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
2020年12月31日 | |||||||||||||||
特价 | |||||||||||||||
(单位:千) |
| 经过 |
| 提到 |
| 不合标准 |
| 疑团 |
| 总计 | |||||
房地产: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
一至四户家庭住宅和共管/合作公寓 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
多户住宅和住宅混合使用 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
克雷 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
ADC |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
总房地产 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
C&I |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
道达尔房地产与C&I | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
31
目录
对于其他贷款,本公司根据支付活动评估信用质量。逾期90天或以上的其他贷款被置于非应计状态,而所有剩余的其他贷款被归类和评估为履约情况。以下为按内部指定等级划分的其他贷款信用风险概况摘要:
(单位:千) |
| 2021年6月30日 |
| 2020年12月31日 | ||
表演 | $ | | $ | | ||
非应计项目 |
| |
| | ||
总计 | $ | | $ | |
9.租契
作为合并的结果,该公司获得了$
本公司确认与其办公设施和零售分支机构相关的经营租赁资产和相应的租赁负债。经营性租赁资产代表本公司在租赁期内使用标的资产的权利,租赁负债代表本公司在租赁期内支付租赁款项的义务。
经营租赁资产及租赁负债于租赁开始日按租赁付款现值厘定。由于我们的大多数租赁没有提供隐含利率,公司在租赁开始日使用其递增借款利率,即在类似期限的抵押基础上借款的利率。
本公司作出政策选择,将ASU 2016-02年度的确认要求排除于短期租约,即原始期限为12个月或以下的租约。短期租赁付款在损益表中以直线方式在租赁期内确认。某些租赁可能包括一个或多个续订选项。租赁续期选择权的行使通常由本公司酌情决定,如果合理确定续订选择权将被行使,则该选择权将包括在经营租赁负债中。某些房地产租赁可能包含租赁和非租赁组成部分,如公共区域维护费、房地产税和保险,这些组成部分通常是单独核算的,不包括在租赁负债的计量中,因为它们通常能够分开。本公司不会转租其任何租赁物业。本公司不向任何关联方租赁物业。
本公司于2021年6月30日的经营租赁负债到期日如下:
租金应为 | |||
(单位:千) |
| 大写 | |
2021 |
| $ | |
2022 |
| | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
2025 |
| | |
此后 |
| | |
未贴现的租赁付款总额 |
| | |
代表利息的金额较少 |
| | |
经营租赁负债 | $ | |
与经营租约有关的其他资料如下:
| 截至三个月 |
| 截至六个月 | |||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
(单位:千) |
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | ||||
经营租赁成本 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
为计入经营租赁负债的金额支付的现金 | | | | |
于2021年6月30日及2020年6月30日之加权平均剩余租期为
32
目录
10.衍生工具和套期保值活动
本公司在业务运作和经济状况方面都面临一定的风险。本公司主要通过管理其核心业务活动来管理其对各种业务和运营风险的风险敞口。该公司主要通过管理其资产和负债的数额、来源和期限以及衍生金融工具的使用来管理经济风险,包括利率、流动性和信用风险。具体地说,本公司订立衍生金融工具,以管理因业务活动而产生的风险,这些业务活动导致收到或支付未来已知和不确定的现金金额,其价值由利率决定。公司的衍生金融工具用于管理公司已知或预期现金收入与主要与公司贷款组合有关的已知或预期现金支付的金额、时间和持续时间方面的差异。
该公司使用利率衍生品的目的是增加利息支出的稳定性,并管理其对利率变动的风险敞口。为了实现这一目标,该公司主要使用利率掉期作为其利率风险管理战略的一部分。该公司从事现金流对冲和独立衍生品业务。
现金流对冲
现金流对冲包括从交易对手处收取可变金额,以换取公司在协议有效期内按固定利率付款,而不交换相关名义金额。*公司使用这些类型的衍生品来对冲与现有或预期发行的短期借款相关的可变现金流。
对于被指定为利率风险现金流对冲的衍生品,衍生工具的收益或亏损计入累计其他全面收益(亏损),随后在对冲交易影响收益的同一期间重新分类为利息支出。在与衍生品相关的累计其他综合收益中报告的金额将重新分类为利息支出,因为公司的债务需要支付利息。在接下来的12个月里,公司估计额外的$
该公司正在对冲其对未来现金流可变性的风险敞口,以进行最长期限的预测交易
在截至2021年6月30日的三个月和六个月内,本公司终止
下表显示截至所示日期本公司衍生金融工具的公允价值及其在综合财务状况报表中的分类。
2021年6月30日 | 2020年12月31日 | |||||||||||||||||||||
概念上的 | 公允价值 | 公允价值 | 概念上的 | 公允价值 | 公允价值 | |||||||||||||||||
(千美元) |
| 数数 |
| 金额 |
| 资产 |
| 负债 |
| 数数 |
| 金额 |
| 资产 |
| 负债 | ||||||
包括在衍生资产/(负债)中: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
与FHLBNY预付款相关的利率掉期 |
| | $ | | $ | | $ | — |
| — | $ | — | $ | — | $ | — | ||||||
与FHLBNY预付款相关的利率掉期 |
| — | $ | — | $ | — | $ | — |
| | $ | | $ | — | $ | ( |
33
目录
下表显示了现金流量对冲会计对所示期间累计其他全面收益(亏损)的影响:
截至三个月 | 截至六个月 | ||||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | ||||||||||||
(单位:千) |
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | ||||||
(亏损)在其他综合收益中确认的收益 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | ( | |||||
衍生工具终止时确认的收益 | — | — | | — | |||||||||
从其他综合收益重新分类为利息支出的损益 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( |
所有现金流套期保值都在资产负债表上总记入。
现金流对冲涉及与第三方交易对手达成的衍生品协议,其中包含要求银行在衍生品敞口超过门槛金额时提供现金抵押品的条款。截至2021年6月30日,该银行做到了
向第三方交易对手提供抵押品。独立的衍生品
该公司为其贷款组合维持一个利率风险保护计划,以便向某些借款人提供贷款水平衍生品,并产生贷款水平衍生品收入。本公司与借款人订立利率互换或利率下限协议。这些利率衍生品的设计使借款人综合获得固定利率贷款,同时公司获得浮动利率贷款付款。本公司通过与非关联和信誉良好的银行交易对手签订抵消性利率互换或利率下限来抵消贷款水平利率互换风险。根据ASU 815,这些利率衍生品不符合指定对冲的条件;因此,每个利率衍生品都被视为独立的衍生品。利率衍生品的名义金额并不代表双方交换的金额。交换金额乃参考个别利率衍生工具协议的名义金额及其他条款厘定。下表反映了截至所示日期包括在综合财务状况报表中的独立衍生品:
2021年6月30日 | |||||||||||
概念上的 | 公允价值 | 公允价值 | |||||||||
(单位:千) |
| 数数 |
| 金额 |
| 资产 |
| 负债 | |||
包括在衍生资产/(负债)中: | |||||||||||
与借款人的贷款水平利率互换 |
| | $ | | $ | | $ | — | |||
与借款人的贷款水平利率互换 |
| |
| |
| |
| ( | |||
贷款水平利率下限与借款人 | | | | ( | |||||||
与第三方交易对手的贷款水平利率互换 |
| |
| |
| — |
| ( | |||
与第三方交易对手的贷款水平利率互换 | | | | | |||||||
与第三方交易对手的贷款水平利率下限 |
| |
| |
| |
| |
2020年12月31日 | |||||||||||
概念上的 | 公允价值 | 公允价值 | |||||||||
(单位:千) |
| 数数 |
| 金额 |
| 资产 |
| 负债 | |||
包括在衍生资产/(负债)中: | |||||||||||
与借款人的贷款水平利率互换 |
| | $ | | $ | | $ | — | |||
贷款水平利率下限与借款人 |
| |
| |
| — |
| ( | |||
与第三方交易对手的贷款水平利率互换 |
| |
| |
| — |
| ( | |||
与第三方交易对手的贷款水平利率下限 |
| |
| |
| |
| — |
34
目录
贷款水平衍生收入在利率互换的按市值计价时确认为交易结束时的公允价值调整。贷款水平衍生收入总额计入非利息收入如下:
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
(单位:千) |
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | |||||
贷款水平衍生收益 | $ | | $ | | $ | | $ | |
与借款人的利率掉期产品是与基础贷款交叉抵押的,因此没有张贴的抵押品。与第三方交易对手达成的某些利率掉期协议包含一些条款,要求公司在衍生品风险敞口超过门槛金额时提供抵押品。截至2021年6月30日,发布的抵押品为$
信用风险相关或有特征
本公司与其每一衍生品交易对手的协议规定,如果本公司的任何债务违约,它也可能被宣布拖欠其衍生品义务,并可能被要求终止其与交易对手的衍生品头寸。
本公司与其某些衍生交易对手的协议规定,如果本行未能维持其资本充足机构的地位,本行可能被要求终止其与交易对手的衍生头寸。
截至2021年6月30日,与这些协议相关的净负债头寸(包括应计利息,但不包括对不履行风险的任何调整)的衍生品终止价值为#美元。
11.金融工具的公允价值
公允价值是指在计量日市场参与者之间进行有序交易时,为资产或负债在本金或最有利的市场上转移负债而收取或支付的交换价格。可用于衡量公允价值的投入有三个级别:
1级输入报告实体在计量日期有能力获得的活跃市场上相同资产或负债的报价(未调整)。
级别2输入重要的其他可观察的投入,如以下任何一项:(1)活跃市场中类似资产或负债的报价;(2)非活跃市场中相同或类似资产或负债的报价;(3)可观察到的资产或负债的报价以外的投入(例如:指(1)以通常引用的间隔观察到的利率和收益率曲线、波动性、提前还款速度、损失严重性、信用风险和违约率),或(4)主要由可观察市场数据通过相关性或其他方式得出或证实的投入(市场证实的投入)。
3级输入-资产或负债的重大不可观察的投入。无法观察到的重大输入反映了报告实体自己对市场参与者将用于为资产或负债定价的假设(包括关于风险的假设)的假设。重大的不可观察的投入应用于计量公允价值,以达到无法获得可观测的投入的程度,从而考虑到在计量日期资产或负债的市场活动很少(如果有的话)的情况。
35
目录
资产和负债按公允价值经常性计量
有价证券
该公司的可销售股本证券和可供出售证券按公允价值报告,这些公允价值是利用从独立各方获得的价格确定的。获得的估值基于市场数据,通常使用评估的定价模型,该模型因资产而异,并纳入了现有的交易、出价和其他市场信息。对于不是每天交易的证券,定价应用程序会应用可用的信息,如基准和矩阵定价。评估证券时通常寻求的市场信息包括基准收益率、报告的交易、经纪/交易商报价(仅从被确认为市场参与者的做市商或经纪/交易商处获得)、发行人价差、双边市场、基准证券、出价、报价和参考数据。对于某些证券,可能会使用额外的投入,或者某些市场投入可能不适用。根据市场情况,投入的优先顺序在任何一天都可能有所不同。
截至2021年6月30日和2020年12月31日,所有可供出售的MBS、CMO、国债和机构票据都由GSE隐含或明确担保。根据公司的投资政策,公司证券在购买时被评为“投资级”,发行人的财务状况每季度审查一次。由于这些证券的流动性,利用重大可观察到的投入获得截至2021年6月30日和2020年12月31日的市值并不困难。
衍生品
衍生品代表利率掉期,估计公允价值基于使用截至测量日期的可观察市场数据的估值模型。
下表列出了截至所示日期,按公允价值层次按水平分段的按公允价值经常性计量的金融资产和负债。金融资产和负债根据对公允价值计量有重要意义的最低投入水平进行整体分类。
计量的公允价值。 | ||||||||||||
在2021年6月30日左右,正在使用 | ||||||||||||
1级 | 二级 | 3级 | ||||||||||
(单位:千) |
| 总计 |
| 三种输入方式 |
| 三种输入方式 |
| 三种输入方式 | ||||
金融资产: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
可供出售的证券: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
机构票据 | $ | | $ | — | $ | | $ | — | ||||
国库券 | | — | | — | ||||||||
公司证券 |
| |
| — |
| |
| — | ||||
政府支持企业发行的直通式按揭证券 |
| |
| — |
| |
| — | ||||
机构CMO |
| |
| — |
| |
| — | ||||
州和市政义务 | | — | | — | ||||||||
衍生现金流对冲 |
| |
| — |
| |
| — | ||||
衍生品-独立衍生品,净额 |
| |
| — |
| |
| — | ||||
财务负债: |
| |||||||||||
衍生品-独立衍生品,净额 |
| |
| — |
| |
| — |
36
目录
计量的公允价值。 | ||||||||||||
在2020年12月31日,正在使用 | ||||||||||||
1级 | 二级 | 3级 | ||||||||||
(单位:千) |
| 总计 |
| 三种输入方式 |
| 三种输入方式 |
| 三种输入方式 | ||||
金融资产: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
有价证券(注册互惠基金) |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
国内股票共同基金 | $ | | $ | | $ | — | $ | — | ||||
国际股票共同基金 |
| |
| |
| — |
| — | ||||
固定收益共同基金 |
| |
| |
| — |
| — | ||||
可供出售的证券: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
机构票据 |
| |
| — |
| |
| — | ||||
公司证券 |
| |
| — |
| |
| — | ||||
政府支持企业发行的直通式按揭证券 |
| |
| — |
| |
| — | ||||
机构CMO |
| |
| — |
| |
| — | ||||
衍生品--独立的衍生品 | | — | | — | ||||||||
财务负债: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
衍生现金流对冲 |
| |
| — |
| |
| — | ||||
衍生品--独立的衍生品 |
| |
| — |
| |
| — |
非经常性基础上按公允价值计量的资产和负债
某些金融资产和金融负债在非经常性基础上按公允价值计量。也就是说,在某些情况下,它们会受到公允价值调整的影响。按公允价值按非经常性基础计量的金融资产包括某些单独评估的贷款(或采用ASC 326之前的减值贷款),如果预计仅从抵押品偿还,则按相关抵押品的公允价值报告。
2021年6月30日 | |||||||||||
计量的公允价值使用: | |||||||||||
| 报价: |
| |||||||||
在非活跃状态下 | 意义重大 |
| |||||||||
市场正在等待 | 其他 | 意义重大 | |||||||||
雷同 | 可观测 | 看不见的 | |||||||||
携带 | 资产 | 输入量 | 输入量 | ||||||||
(单位:千) |
| 价值 |
| (一级) |
| (二级) |
| (第三级) | |||
个人评估贷款 | $ | |
|
|
| $ | |
截至2021年6月30日,单独评估的计入信贷损失拨备的贷款账面金额为#美元。
非公允价值计量的金融工具
本附注中提出的资产和负债公允价值的确定方法与我们在Form 10-K年度报告中包含的公司合并财务报表附注24中披露的方法一致。
37
目录
下表载列除按公允价值于经常性或非经常性计量的金融工具外的其他金融工具的账面金额及估计公允价值如下所示日期(按公允价值层次内的水平分段)。金融资产和负债根据对公允价值计量有重要意义的最低投入水平进行整体分类。
计量的公允价值。 | |||||||||||||||
在2021年6月30日左右,正在使用 | |||||||||||||||
携带 | 1级 | 二级 | 3级 | ||||||||||||
(单位:千) |
| 金额: |
| 三种输入方式 |
| 三种输入方式 |
| 三种输入方式 |
| 总计 | |||||
金融资产 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
现金和银行到期款项 | $ | | $ | | $ | — | $ | — | $ | | |||||
贷款,净额 |
| |
| — |
| — |
| |
| | |||||
应计应收利息 |
| |
| — |
| |
| |
| | |||||
金融负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
储蓄、货币市场和支票账户 |
| |
| |
| — |
| — |
| | |||||
存单(“存单”) |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
FHLBNY进展 |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
次级债务,净额 |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
其他借款 |
| |
| |
| — |
| — |
| | |||||
应计应付利息 |
| |
| — |
| |
| — |
| |
计量的公允价值。 | |||||||||||||||
在2020年12月31日,正在使用 | |||||||||||||||
携带 | 1级 | 二级 | 3级 | ||||||||||||
(单位:千) |
| 金额: |
| 三种输入方式 |
| 三种输入方式 |
| 三种输入方式 |
| 总计 | |||||
金融资产 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
现金和银行到期款项 | $ | | $ | | $ | — | $ | — | $ | | |||||
贷款,净额 |
| |
| — |
| — |
| |
| | |||||
应计应收利息 |
| |
| |
| |
| |
| | |||||
金融负债 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
储蓄、货币市场和支票账户 |
| |
| |
| — |
| — |
| | |||||
CD光盘 |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
FHLBNY进展 |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
次级债务,净额 |
| |
| — |
| |
| — |
| | |||||
其他借款 | | | — | — | | ||||||||||
应计应付利息 |
| |
| — |
| |
| — |
| |
12.其他无形资产
作为合并的结果,该公司记录了$
下表列出了合并产生的应摊销无形资产的账面价值和累计摊销。有几个
2021年6月30日 | |||||||||
岩心存款 | 不完整 | ||||||||
(单位:千) | 无形资产 |
| 协议书 |
| 总计 | ||||
总账面价值 | $ | | $ | | $ | | |||
累计摊销 |
| ( | ( | ( | |||||
净账面金额 | $ | | $ | | $ | | |||
确认的无形资产摊销费用为#美元。
38
目录
2021年至2025年剩余时间及以后的预计摊销费用如下:
(单位:千) | 总计 | ||
2021 | $ | | |
2022 | | ||
2023 | | ||
2024 | | ||
2025 | | ||
此后 | | ||
总计 | $ | |
13.联邦住房贷款银行预付款
下表列出了未来五年每年FHLB预付款的合同到期日和加权平均利率。确实有
2021年6月30日 |
| |||||
(千美元) | 加权 |
| ||||
合同到期日 |
| 金额 |
| 平均汇率 |
| |
通宵 | $ | — | — | % | ||
2021 |
| |
| | ||
FHLB预付款总额 | $ | |
| | % |
2020年12月31日 |
| |||||
(千美元) | 加权 |
| ||||
合同到期日 |
| 金额 |
| 平均值 费率 |
| |
通宵 | $ | — | — | % | ||
2021 |
| |
| | ||
2022 | | | ||||
FHLB预付款总额 | $ | |
| | % |
每笔FHLB预付款在其到期日支付,固定利率预付款的预付款罚款。预付款以#美元为抵押。
作为合并的一部分,$
39
目录
14.次级债券
关于合并,该公司承担了$
2015年9月,公司发行了$
次级债券总额为$。
15.退休和退休后计划
截至2021年6月30日,公司保留一份遗留的一角钱员工福利计划--一角钱社区银行退休计划(以下简称“员工退休计划”)。
本公司亦维持合并前已存在的两项Bridge员工福利计划:(I)BNB Bank 401(K)计划(“401(K)计划”)及(Ii)BNB银行退休金计划。
DIME社区银行KSOP计划(“DIME KSOP计划”)由传统DIME董事会决议终止。计划终止的生效日期为2021年1月31日,也就是紧接合并结束的前一天。因此,所有计划资产将被清算并转移到401(K)计划中。401(K)计划适用于所有在合并日期后继续受雇、符合资格要求、并提供递延纳税扣减和替代投资选择的前一角员工。根据401(K)计划的规定,银行将按如下方式部分匹配员工缴费:
40
目录
下表代表了员工退休计划和BNB银行养老金计划的综合收益表中包括的其他非利息支出(工资和员工福利支出中报告的服务成本除外)中包括的定期净福利抵免的组成部分。与这些计划相关的费用净额由以下部分组成:
截至6月30日的三个月: | ||||||||||||
2021 | 2020 | |||||||||||
BMP,退休后 | ||||||||||||
BNB银行 | 员工 | 员工 | 和外部董事 | |||||||||
(单位:千) | 养老金计划 | 退休计划 | 退休计划 | 退休计划 | ||||||||
服务成本 | $ | | $ | — | $ | — | $ | — | ||||
利息成本 | | | | | ||||||||
预期资产回报率 | ( | ( | — | ( | ||||||||
未确认的过去服役负债 | — | — | ( | — | ||||||||
未实现亏损摊销 | | | — | | ||||||||
净定期收益(信贷)成本 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | |
截至6月30日的6个月: | ||||||||||||
2021 | 2020 | |||||||||||
BMP,退休后 | ||||||||||||
BNB银行 | 员工 | 员工 | 和外部董事 | |||||||||
(单位:千) | 养老金计划 | 退休计划 | 退休计划 | 退休计划 | ||||||||
服务成本 | $ | | $ | — | $ | — | $ | — | ||||
利息成本 | | | | | ||||||||
预期资产回报率 |
| ( |
| ( |
| — |
| ( | ||||
未确认的过去服役负债 | — | — | ( | — | ||||||||
未实现亏损摊销 |
| |
| |
| — |
| | ||||
净定期(信贷)成本 | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | |
曾经有过
关于合并,外部董事退休计划和BMP被终止,导致向参与者一次性支付#美元。
在截至2021年3月31日的三个月内,公司一次性分配的总金额为$
16.基于股票的薪酬
在合并之前,Bridge和Legacy Dme根据各自的基于股票的薪酬计划授予了基于股票的奖励,包括Bridge Bancorp,Inc.2019年股权激励计划(简称2019年股权激励计划)和DIME Community BancShares,Inc.2020股权激励计划(简称为Legacy Dme 2020股权计划)(统称为股票计划),这两项计划均符合ASC 718的会计要求。截至2021年6月30日,有
在对合并的预期中,Legacy Dme加速并授予了所有未归属和未偿还的基于股票的奖励,以便有
41
目录
(B)交换比率及(C)四舍五入(视何者适用而定)至最接近的整体股份,并须受相同条款及条件(包括但不限于关于归属条件(考虑于合并日期发生的任何归属))所规限。
就合并而言,在紧接合并日期之前尚未完成的Bridge所有未偿还购股权、基于业绩的限制性股票单位和时间归属限制性股票单位(我们称为Bridge股权奖励)继续作为针对合并后的一角普通股的奖励,受适用于合并日期前该等奖励的相同条款和条件的约束。
股票期权奖励
下表汇总了根据股票计划授予的与股票期权相关的活动,以及在随后结束的期间内的变化:
|
| 加权的- |
| |||||||
平均水平 | ||||||||||
加权的- | 剩下的几个人 | 总和: | ||||||||
用户数量为 | 平均运动量: | 合同条款 | 内在价值 | |||||||
| 选项 |
| 价格 |
| 年数 |
| 价值 | |||
2021年1月1日未偿还期权 | | $ | | |||||||
2021年1月1日未偿还期权(经转换调整) | | | ||||||||
获得的期权(1) | | | ||||||||
行使的期权 |
| |
| |
|
|
|
| ||
2021年6月30日未平仓期权 |
| | $ | |
| $ | | |||
在2021年6月30日归属并可行使的期权 |
| | $ | |
| $ | |
(1) | 在合并中获得的期权自合并生效之日起一年到期。 |
各期间股票期权相关信息如下:
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
(单位:千) |
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | |||||
期权行权成本收到的现金 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
在行使股票期权时确认的所得税优惠 |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||
行使期权的内在价值 |
| |
| |
| |
| |
限制性股票奖
本公司已根据股票计划向外部董事及若干高级职员授予限制性股票奖励。通常,对外部董事的奖励在授予日期的一周年时完全授予,而对高级职员的奖励仍在预先确定的必要期限内授予。所有奖励都是按照授予日普通股的公允价值进行的。所有限制性股票奖励的补偿费用是根据股票在相应授予日期的公允价值计算的。
42
目录
下表汇总了与批准的RSA相关的活动,以及在随后结束的期间内的变化:
| 加权的- | ||||
平均水平 | |||||
用户数量为 | 授予日期: | ||||
| 股票 |
| 公允价值 | ||
截至2021年1月1日的未归属已分配流通股 | — | $ | — | ||
在合并中获得的股份 | | | |||
已授股份 |
| |
| | |
归属股份 | ( | | |||
没收的股份 |
| ( |
| | |
2021年6月30日未归属的已分配股份 |
| | $ | |
以下是每段期间与特别津贴有关的资料:
截至三个月 | 截至六个月 | |||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | |||||||||||
(千美元) |
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | |||||
已确认的薪酬费用 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
归属RSA时确认的所得税优惠 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
确认补偿费用的加权平均剩余年数 |
|
|
|
|
截至2021年6月30日,
基于业绩的股票奖励
Legend DIME保留了LTIP,这是一项针对某些官员的长期激励奖励计划,符合股权会计的标准。每个奖项的门槛(
于2020年12月31日,本公司修改了某些基于业绩的股票奖励,以加快所有与合并相关的未偿还奖励的归属。有几个
销售激励奖
Legend DIME为某些官员维持了一项销售激励奖励计划,这符合股权会计的标准。对于每个季度,个人可以根据该季度的销售表现赚取股票。然后,这些股票就会被授予
于2020年12月31日,本公司修改了某些基于业绩的股票奖励,以加快所有与合并相关的未偿还奖励的归属。有几个
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目录
2020年31日。总薪酬支出为$
17.所得税
截至2021年6月30日及2020年6月30日止三个月内,本公司的综合有效税率为
18.合并相关费用
如上所述,与合并相关的费用在综合收益表中作为非利息费用的组成部分入账,并包括与公司与Bridge合并有关的成本。这些费用代表与合并活动相关的一次性成本,并不代表完全整合的合并组织的持续成本。会计准则要求公司发生的与合并有关的交易和重组成本在发生时计入费用。与员工遣散费相关的成本以及与Bridge合并相关的其他与合并相关的补偿费用总计为$
19.分行重组成本
2021年6月29日,公司发布新闻稿,宣布该行计划合并
44
目录
第二项。管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析
概述
我们是谁以及我们如何创造收入
DIME Community BancShares,Inc.是一家成立于1988年的银行控股公司,前身是纽约的Bridge Bancorp,Inc.在仅限母公司的基础上,除了作为DIME社区银行的所有者外,控股公司的运营规模最小。控股公司依赖于其全资子公司DIME Community Bank(前身为“BNB银行”)的股息、自身收益、额外筹集的资本和借款作为资金来源。本报告中的信息主要反映了世界银行的财务状况和经营成果。银行的经营业绩主要取决于其净利息收入,即贷款和投资的利息收入与存款和借款的利息支出之间的差额。该行还产生非利息收入,例如存款账户的手续费收入、商户信用卡和借记卡处理程序的手续费收入、贷款互换费用、投资服务、所有权保险子公司的收入以及证券和贷款销售的净收益。非利息费用的水平,如工资和福利,占用和设备成本,其他一般和行政费用,来自银行所有权保险子公司的费用,以及所得税费用,进一步影响我们的净收入。我们相信,合并为合并后的公司创造了利用互补和多样化收入流的机会,与我们目前的独立收益和前景相比,未来的收益和前景可能会更好。已对上一年度的金额以及相关的讨论和分析进行了某些重新分类,以符合本年度的列报方式。这些重新分类对净收入或股东权益总额没有影响。
对等合并的完成
2021年2月1日,特拉华州的Dime Community BancShares,Inc.(“Legacy Dme”)与纽约的Bridge Bancorp,Inc.(“Legacy Bridge”)合并(“合并”),Legacy Bridge以“Dime Community BancShares,Inc.”的名称作为幸存的公司。(“公司”)。在合并生效时(“生效时间”),每股面值为0.01美元的Legacy Dme普通股流通股被转换为获得0.6480股公司普通股的权利,每股面值为0.01美元。
在生效时间,Legacy Dme的A系列优先股每股面值0.01美元(“一角优先股”)被转换为有权获得一股新创建的公司优先股系列的一股,该系列优先股具有与一角优先股相同的权力、优先权和权利。
合并后,纽约特许商业银行、Legacy Dme的全资子公司DIME Community Bank立即与纽约特许商业银行、Bridge的全资子公司BNB Bank合并,BNB银行是幸存的银行,名称为“DIME Community Bank”。
与合并有关,公司假设2027年到期的4.50%固定利率至浮动利率次级债券的本金总额为1.15亿美元。
参见“注释2”。“合并”综合财务报表附注以获取进一步资料。
新冠肺炎大流行的最新动态
新冠肺炎疫情给经济和金融市场带来的干扰将继续对公司的运营和财务业绩产生影响。由于纽约州将银行业指定为一项基本业务,该公司将继续致力于成为其业务范围内的企业的资金来源。我们的零售分支机构仍然开放开展业务。这些地点遵循疾病控制和预防中心(Centers For Disease Control And Prevention)关于安全做法和社交距离的指导方针,包括社交距离标志和楼层标记,以指导员工和客户。所有员工和客户都必须戴口罩,一家分支机构的楼层流量仅限于三名客户。世行还提供移动和数字银行平台。
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目录
该公司还把员工的福祉放在首位。公司在2020年3月22日开始实施的《纽约州暂停经营》行政命令期间,部署了业务连续性计划,并转移到了远程工作环境。*所有非分支机构员工都能够使用远程桌面软件重新创建桌面环境,以便在家工作。*该公司尚未解雇任何员工。
该公司在重新开业阶段继续遵循纽约州的指导,并继续评估其内部“重返办公室”战略。已经为在公司办公地点工作的员工制定了指导方针。世行的许多后台人员仍在远程工作。
业务连续性计划
当“纽约州暂停”计划启动时,该公司已经启动了董事会批准的业务连续性计划,该计划于去年早些时候更新,以解决与新冠肺炎大流行相关的具体风险和运营问题。BCP包括为许多公司后台人员提供远程工作环境,对没有有机玻璃屏障的地点关闭战略分支机构,以及其他考虑因素。到目前为止,尚未发现任何重大的运营或内部控制挑战或风险。该公司目前预计其维护其系统的能力不会面临重大挑战。
向借款人提供贷款业务和融通服务
公司的业务、财务状况和经营结果通常取决于银行借款人偿还贷款的能力、银行担保贷款的抵押品价值以及对贷款和银行提供的其他产品和服务的需求,这些都高度依赖于银行运营的一级市场的商业环境。
根据监管部门在新冠肺炎疫情造成的前所未有的情况下与借款人合作的指导方针,以及CARE法案中概述的内容,公司于2020年4月为受到疫情不利影响的借款人建立了正式的延期付款计划。截至2021年6月30日,该公司有25笔贷款,未偿还贷款余额4450万美元,本金和利息都在延期。*根据2020年3月发布的CARE法案第24013条,这些延期不被视为问题债务重组。新冠肺炎贷款延期的风险评级是作为延期请求审批流程的一部分进行评估的。这些贷款将接受世行正常的信用监测。应计利息的可收回性将定期进行评估。
世行正在密切监测有关大流行的事态发展和不确定性,包括我们贷款组合中可能受到大流行不成比例影响的各个部分。该公司对能源行业、航空业、杠杆贷款或汽车贷款没有任何风险敞口。该公司没有任何全额P&I延期的酒店贷款。
随着由SBA管理的Paycheck Protection Program(“PPP”)的通过,公司参与帮助其客户通过该计划申请资源。Ddime的PPP贷款期限一般为两年或五年,利息为1%。*本公司相信,这些贷款中的大部分最终将由SBA根据该计划的条款免除。截至2021年6月30日,该公司扣除递延费用后的PPP贷款总额为4.655亿美元。根据公司的理解,通过购买力平价计划提供资金的贷款完全由美国政府担保。如果这些情况发生变化,公司可能被要求通过将额外拨备费用计入收益来建立额外的贷款损失拨备。
我们继续监测大流行期间的无资金承诺,包括商业和房屋净值信贷额度,以寻找借款人出于流动性目的利用这些额度增加信贷敞口的证据。
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目录
精选财务亮点和其他数据
(千美元,每股除外)
| 在或为 | 在或为 | ||||||||||||
| 截至三个月 | 截至六个月 | ||||||||||||
| 2010年6月30日 | 2010年6月30日 | ||||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 |
| ||||||
每股数据: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
报告每股收益(稀释) | $ | 1.19 | $ | 0.55 | $ | 0.70 | $ | 0.91 | ||||||
每股普通股支付的现金股息 |
| 0.24 |
| 0.22 |
| 0.48 |
| 0.43 | ||||||
普通股每股账面价值 |
| 26.43 |
| 26.35 |
|
| ||||||||
股息支付率 | 20.17 | % | 40.00 | % | 68.57 | % | 47.25 | % | ||||||
性能和其他选定比率: | ||||||||||||||
平均资产回报率 | 1.61 | % | 0.81 | % | 0.45 | % | 0.64 | % | ||||||
平均股本回报率 | 17.22 | 7.96 | 4.79 | 6.32 | ||||||||||
净息差 | 2.99 | 2.61 | 2.98 | 2.53 | ||||||||||
净息差 | 3.12 | 2.86 | 3.13 | 2.79 | ||||||||||
平均生息资产与平均有息负债之比 | 154.94 | 124.97 | 149.85 | 122.94 | ||||||||||
非利息支出与平均资产之比 | 1.72 | 1.84 | 2.35 | 1.76 | ||||||||||
效率比 | 44.7 | 56.5 | 71.2 | 57.3 | ||||||||||
期末贷存比 | 86.3 | 121.0 | ||||||||||||
实际税率 | 28.94 | 21.59 | 31.32 | 21.60 | ||||||||||
资产质量汇总: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
不良贷款 (1) | $ | 28,286 | $ | 15,383 | ||||||||||
不良资产 | 28,286 | 15,383 | ||||||||||||
净冲销 | 917 | 31 | 5,192 | 21 | ||||||||||
不良资产/总资产 |
| 0.22 | % |
| 0.25 | % |
|
| ||||||
不良贷款/贷款总额 |
| 0.30 |
| 0.28 |
|
| ||||||||
信贷损失拨备/贷款总额 |
| 0.97 |
| 0.78 |
|
| ||||||||
信贷损失/不良贷款拨备 |
| 327.94 |
| 276.23 |
|
|
(1) | 不良贷款被定义为所有非权责发生状态的贷款。 |
关键会计政策
该公司在确定信贷损失准备金(包括贷款承诺准备金)和在企业合并中获得的贷款的方法方面的政策是其最关键的会计政策,因为它们对公司综合财务状况和经营结果的呈报很重要,涉及到相当复杂的程度,需要管理层作出困难和主观的判断,这往往需要对高度不确定的事项作出假设或估计。使用不同的判断、假设或估计可能会导致公司的综合经营结果或财务状况出现重大差异。
信贷损失拨备。本银行用于定期确定其信贷损失拨备的方法和假设在本公司简明综合财务报表附注3中概述。
在企业合并中获得的贷款。本公司简明综合财务报表附注3概述了本行的方法。
流动性与资本资源
世行董事会已经批准了一项流动性政策,该政策至少每年进行一次审查和更新。高级管理层负责执行该政策。银行的资产负债委员会(“ALCO”)负责政策的全面监督和战略实施,相关部门的管理被指定负责实施ALCO制定的任何战略。每天,适当的高级管理人员都会收到当前的现金状况报告和一周的预测,以确保所有短期债务
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目录
及时得到满足,并有足够的流动资金为未来的活动提供资金。详细介绍银行流动性储备的报告每月提交给适当的高级管理层,董事会在每次会议上都会提交。此外,向ALCO提交了一份12个月的流动性预测,以评估潜在的未来流动性担忧。未来12个月的现金流数据预测每年提交给董事会。
银行贷款和投资活动的主要资金来源包括存款、贷款和MBS支付、投资安全本金和利息支付以及来自FHLBNY的垫款。世行还可以向私营部门二级市场购买者出售或证券化选定的多户住宅、混合用途或一对四户住宅房地产贷款,并在过去向FNMA和FHLMC出售此类贷款。公司可在适当情况下增发债券或股权。尽管贷款和投资的到期日和预定摊销是可预测的资金来源,但房地产贷款和MBS的存款流动和提前还款受到利率、经济状况和竞争的影响。
世行是AFX的成员,它可以通过AFX与其他成员机构以隔夜或短期方式借入或借出资金。资金的可获得性每天都在变化。
世行与商业银行、储蓄银行和经纪公司直接竞争,收集存款,其中许多都是全国最大的银行之一。它还必须与股市和债市争夺存款资金,特别是在这些领域表现强劲的时期。银行的存款流动主要受其存款产品与竞争对手相比的定价和营销,以及储户投资选择(如美国债券或股票市场)的市场表现的影响。只要银行对市场利率普遍上升或下降作出反应,其存款流动应不会受到重大影响。然而,股票或债券市场的良好表现可能会对银行的存款流动产生不利影响。
截至2021年6月30日的6个月里,总存款增加了65.4亿美元,而截至2020年6月30日的6个月增加了1.558亿美元。在矿藏中,核心矿藏(即,非CDS)在截至2020年6月30日的六个月中增加了65.6亿美元,在截至2020年6月30日的六个月中增加了3.351亿美元。截至2021年6月30日的6个月中,CDS减少了2170万美元,而截至2020年6月30日的6个月中,CDS减少了1.793亿美元。本期存款增加主要是由于在合并中取得存款所致。
如果银行需要超出其内部能力或意愿的资金,可通过其在FHLBNY的借款额度或通过AFX的借款能力和与非关联代理银行的信贷额度获得额外的资金来源。截至2021年6月30日,银行通过FHLBNY有29亿美元的额外未使用借款能力,符合惯例的最低FHLBNY普通股所有权要求(即,占银行FHLBNY未偿还借款的4.5%)。
在截至2021年6月30日的6个月里,世行将其未偿还的FHLBNY预付款减少了11.8亿美元,而截至2020年6月30日的6个月减少了7500万美元。有关详细信息,请参阅附注13。联邦住房贷款银行垫款。
在截至2021年和2020年6月30日的六个月里,房地产贷款发放量分别为7.62亿美元和3.756亿美元。在截至2021年和2020年6月30日的六个月内,C&I贷款发放量分别为6.411亿美元(包括6.097亿美元的PPP贷款)和3.863亿美元(包括3.194亿美元的PPP贷款)。
在截至2021年和2020年6月30日的六个月里,可供出售证券的销售总额分别为1.376亿美元和6,280万美元。在截至2021年和2020年6月30日的六个月里,可供出售证券的购买总额分别为5.083亿美元和1.073亿美元。在截至2021年和2020年6月30日的六个月里,支付和催缴的收益以及可供出售证券的到期日分别为2.904亿美元和6730万美元。
公司和银行必须遵守其主要联邦监管机构实施的最低监管资本要求。一般而言,这些资本金要求是基于一家机构的
48
目录
资产。截至2021年6月30日,本公司和本银行均符合所有适用的监管资本要求,本银行在所有监管目的中均被视为“资本充足”。
下表汇总了截至所示期间根据巴塞尔III资本规则和框架计算的公司和银行资本比率:
2021年6月30日的实际比率 |
| ||||||||||||
|
| 巴塞尔协议III |
|
|
| ||||||||
整合 | 最低要求 | 归类为 |
| ||||||||||
银行 | 公司 | 要求 | “资本充足”(1) |
| |||||||||
一级普通股权益比率 |
|
| 12.6 | % |
| 10.1 | % |
| 4.5 | % |
| 6.5 | % |
基于风险的一级资本充足率 |
|
| 12.6 |
|
| 11.3 |
|
| 6.0 |
|
| 8.0 |
|
基于风险的总资本比率 |
|
| 13.7 |
|
| 14.5 |
|
| 8.0 |
|
| 10.0 |
|
第1级杠杆率 |
|
| 9.2 |
|
| 8.2 |
|
| 4.0 |
|
| 5.0 |
|
(1) | 只有银行受到这些要求的约束。 |
在截至2020年6月30日的6个月里,Legal Dme回购了1,457,833股普通股。在截至2021年6月30日的6个月里,控股公司回购了424,121股普通股。*截至2021年6月30日,根据授权股份回购计划,仍有多达373,659股可供购买。有关普通股回购的更多信息,见“第二部分--第二项--其他信息--股权证券的未登记销售和收益的使用”。
在截至2021年6月30日的6个月里,控股公司为优先股支付了360万美元的现金股息,在截至2020年6月30日的6个月里支付了110万美元的现金股息。在截至2021年和2020年6月30日的6个月里,控股公司分别支付了1510万美元和950万美元的普通股现金股息。他说:
合同义务
银行有义务根据租约支付某些分行和设备的租金。此外,银行通常在任何时候都有以FHLBNY预付款、隔夜或短期借款以及固定合同利率的客户和经纪存单形式的重大借款未偿还。
表外安排
作为其贷款发放业务的一部分,本行通常有未履行的向第三方提供信贷的承诺,这些贷款是根据其常规承销标准发放的。由于这些贷款承诺可能在融资前全部或部分到期,因此合同金额不是对未来现金流的估计。
资产质量
一般信息
本行不发放或购买贷款,不论是全部贷款或抵押贷款支持证券(“MBS”),这些贷款在发放时会被视为次级贷款,I.e..,房地产贷款是向那些由于收入或信用记录问题而不符合市场利率条件的借款人提供的。有关减值证券评估的讨论,请参阅公司未经审计的简明合并财务报表附注7。
新冠肺炎相关贷款延期
根据监管部门在新冠肺炎疫情造成的前所未有的情况下与借款人合作的指导方针,以及CARE法案中概述的内容,公司于2020年4月为受到疫情不利影响的借款人建立了正式的延期付款计划。
49
目录
截至2021年6月30日,该公司有25笔贷款,未偿还贷款余额4450万美元,本金和利息都在延期(“P&I”延期)。
下表显示了截至2021年6月30日具有P&I延期的贷款:
2021年6月30日 | |||||
数 | |||||
(千美元) | 的贷款 | 天平(1) | |||
一至四户家庭住宅和合作/共管公寓 | 13 | $ | 12,658 | ||
多户住宅和住宅混合使用 | — | — | |||
克雷 | 3 | 18,343 | |||
ADC | — | — | |||
C&I | 9 | 13,460 | |||
总计 | 25 | $ | 44,461 |
(1) | 金额不包括因非实质性而产生的净递延成本。 |
根据CARE法案第4013条的指导,符合条件的贷款修改(如延期付款)不受GAAP定义的TDR分类的限制。如果贷款截至2019年12月31日是流动的,并且修改涉及推迟或推迟本金或利息的支付,或改变贷款利率的安排,这一点适用。这一指引预计将于2020年12月31日到期。2021年12月签署成为法律的2021年综合拨款法案,将TDR分类豁免延长至2022年1月1日早些时候,即有关新冠肺炎爆发的国家紧急状态解除后60天。他说:
新冠肺炎贷款延期的风险评级是持续评估的。
虽然预计延期期间仍会产生利息收入,但如果借款人的财务状况出现恶化,无法支持最终偿还利息,则累积的利息收入将需要逆转,因为在这种情况下,未来时期的利息收入可能会受到负面影响。
监察及追收拖欠贷款
银行管理层每季度审查拖欠贷款,并在每次定期召开的董事会会议上向董事会报告银行投资组合中所有不良贷款和其他拖欠贷款的状况。
本银行的贷款服务政策和程序要求,在多户住宅、商业房地产贷款和C&I贷款的情况下,在付款延迟10天后,或在1到4个家庭或消费贷款的情况下,延迟15天后,尽快向拖欠借款人发送自动延迟通知。此后,定期给借款人邮寄信件和打电话,直到收到付款为止。当在丧失抵押品赎回权之前的任何时间与借款人联系时,银行将试图获得到期的全额付款,或与借款人协商还款时间表,以避免丧失抵押品赎回权。
符合以下三个标准之一的贷款通常停止计息:(I)预计不会全额偿还本金或利息;(Ii)本金或利息已拖欠90天或更长时间(除非贷款被视为担保良好且正在收款过程中);或(Iii)由于借款人的财务状况恶化,已选择以现金方式维持该笔贷款。(Iii)如果借款人的财务状况恶化,预计不会全额偿还本金或利息;(Ii)本金或利息已拖欠90天或更长时间(除非贷款被视为担保良好,且正在收回);或(Iii)由于借款人的财务状况恶化,已以其他方式选择以现金方式维持贷款。这种非权责发生制确定做法适用于所有贷款,无论其内部分类或名称如何。一旦进入非权责发生制状态,银行将冲销所有未偿还的应计应收利息。
银行通常在贷款因未付款而进入非应计状态时,启动房地产贷款的止赎程序,除非借款人根据商定的修改后的付款协议付款。本行在采取法律行动以计算潜在抵押品短缺时取得最新评估,并
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为潜在的损失做适当的准备。如果取消抵押品赎回权的诉讼已经启动,而贷款在止赎行动完成之前没有得到现款、全额偿付或再融资,则担保贷款的财产将被转移到其他房地产所有(“OREO”)状态。银行通常试图利用所有可用的补救措施,例如以票据销售代替止赎,以努力在考虑到市场状况、物业的实际状况和任何其他减轻处罚的情况下,尽可能迅速和谨慎地解决非应计贷款和OREO物业。如果非权责发生式贷款随后被提现,一旦对可收款性的疑虑消除,且借款人已根据贷款条款和条件证明至少六个月内的业绩,该非权责发生式贷款将恢复应计状态。
C&I投资组合由银行的贷款人和承销商积极管理。所有信贷安排至少需要对风险敞口进行年度审查,通常贷款条款要求提交年度和中期财务报告,并有财务契约表明预期业绩水平。担保人还被要求至少每年更新其财务报告。所有风险敞口都是风险评级的,那些由于借款人的财务表现担忧或任何付款或财务报告的重大拖欠而进入不利评级的风险敞口都受到额外的管理层审查。采取的措施通常包括修改可用信贷额度、要求增加抵押品、请求注资、额外的担保人支持或实质性提高财务报告的频率和质量。被确定达到不利风险评级标准的贷款将每季度更新一次,提交给信用管理局和执行管理层。在保证的情况下,达到不达标评级的贷款可以重新分配给工作小组直接处理。
非权责发生制贷款
在世行的持有投资贷款组合中,截至2021年6月30日,非权责发生贷款总额为2830万美元,截至2020年12月31日,非权责发生贷款总额为1790万美元。在截至2021年6月30日的三个月里,总计520万美元的贷款被置于非权责发生状态,其中包括18.1万美元的PCD贷款。在截至2021年6月30日的三个月里,有790万美元的非应计贷款销售。在截至2021年6月30日的三个月里,有1.6万美元的非应计贷款得到偿还。在截至2020年6月30日的6个月中,以非权责发生制状态发放了总计1,140万美元的贷款,其中出售了总计710万美元的贷款。在截至2020年6月30日的6个月中,确认的非应计贷款本金摊销为30万美元。
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以下是截至指定日期的非权责发生贷款的对账:
2010年6月30日 | 2011年12月31日 | 2010年6月30日 | ||||||||
| 2021 |
| 2020 | 2020 (1) | ||||||
(千美元) | ||||||||||
非权责发生制贷款: | ||||||||||
一至四户住宅,包括共管公寓和合作公寓 | $ | 4,933 | $ | 858 | $ | 819 | ||||
多户住宅和住宅混合用途房地产 |
| — |
| 1,863 | 1,377 | |||||
克雷 |
| 9,152 |
| 2,704 | 3,003 | |||||
C&I |
| 14,109 |
| 12,502 | 10,176 | |||||
其他 |
| 92 |
| 1 | 2 | |||||
非权责发生制贷款总额 |
| $ | 28,286 | $ | 17,928 | $ | 15,377 | |||
TDRS: | ||||||||||
C&I | 479 | — | — | |||||||
总TDR | $ | 479 | $ | — | $ | — | ||||
比率: | ||||||||||
非权责发生制贷款总额占贷款总额的比例 | 0.30 | % | 0.32 | % | 0.28 | % | ||||
不良资产总额占总资产的比例 | 0.22 | 0.26 | 0.24 |
(1) | 不良资产包括非应计贷款。 |
TDRS
银行必须将已作出某些修改或让步的贷款确认为TDR。如果出于经济或法律原因,给予了以下任何优惠,而这些优惠本来不会被考虑给经历财务困难的债务人,则会设立TDR。以下标准被视为让步:
● | 贷款的剩余期限已经降低了利率。 |
● | 贷款的到期日已经延长,规定的利率低于具有类似风险的新债的现行市场利率。 |
● | 未偿还本金和/或应计利息已减少。 |
在利率已经下调的情况下,如果利率下调反映了市场利率的普遍下降,或者是为了与能够以当前市场利率随时从其他来源获得资金的借款人保持关系,并且重组贷款的条款与银行向无问题债务人提供的条款相当,管理层将不会认为修改是TDR。在截至2021年6月30日的六个月里,银行以符合TDR标准的方式修改了两笔贷款。在截至2020年6月30日的6个月里,世行没有以符合TDR标准的方式修改任何贷款。
TDR的应计状态是根据银行确定应计或非应计状态的政策为每个TDR单独确定的。当银行与借款人签订协议,导致银行确定已创建TDR时,贷款可以是应计状态,也可以是非应计状态。如果一笔贷款在重组时处于非应计状态,它将继续被归类为非应计状态,直到借款人证明遵守了修改后的贷款条款。/如果贷款在重组时处于非应计状态,则该贷款将继续被归类为非应计状态,直到借款人证明遵守了修改后的贷款条款为止。/如果贷款在重组时处于非应计状态,则该贷款将继续被归类为非应计状态,直到借款人证明遵守了修改后的贷款条款相反,如果在重组时贷款正在履行(和应计),它将在整个重组期间保持应计,除非贷款随后符合世行政策和机构规定下的任何非应计地位标准。
本行不接受应收账款或股权以清偿TDR。
对于证明条件足以保证应计制状态的TDR,标的财产的预期净现金流量现值被用作确定减值的主要手段。在每个计量期(通常是季度末)计算的预期现金流量现值与原始贷款协议时的预期现金流量现值相比的任何不足,均被确认为已分配准备金(如果与较低的预期利息支付有关)或冲销(如果与较低的预期本金相关)。(如果与较低的预期本金有关),则确认为已分配准备金(如果与较低的预期利息支付有关)或冲销(如果与较低的预期本金有关
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对于处于非权责发生制状态的TDR而言,在评估减值时,对相关房地产抵押品的评估被认为是最合适的衡量标准,记录余额中的任何估值不足都将通过冲销计入。(如果TDR确认了已分配准备金或冲销,定期贷款损失拨备将受到影响。
有关TDR的进一步讨论,请参阅简明合并财务报表附注8
奥利奥
银行或附属公司因丧失抵押品赎回权或代替丧失抵押品赎回权的契据而取得的财产,被归类为OREO。一旦进入OREO状态,银行就会获得对该物业的当前评估,并重新评估可能的可变现价值(A/k/a(公允价值)之后每季度对该物业进行评估。奥利奥以公允价值或账面余额中的较低者计入,任何减记都通过记录在非利息费用中的拨备确认。在每个报告期确定OREO的可能可变现价值时,只使用评估价值,或者低于评估价值的合同或正式市场价值。银行通常寻求及时处置OREO财产。因此,OREO物业通常不需要随后进行独立评估。
截至2021年6月30日或2020年12月31日,世行没有OREO物业。在截至2021年或2020年6月30日的三个月或六个月内,银行没有确认任何关于OREO物业损失的拨备。
其他潜在问题贷款
贷款拖欠30至59天
截至2021年6月30日,该公司的贷款总额为1.477亿美元,逾期30至59天。到2021年7月22日,拖欠30至59天的贷款减少到3800万美元。截至2020年12月31日,该公司的贷款总额为1540万美元,逾期30至59天。30至59天的拖欠水平每月波动,通常被认为不是近期信贷质量趋势的准确指标,而不是非应计贷款。
贷款拖欠60至89天
截至2021年6月30日,该公司的贷款总额为1080万美元,逾期60至89天。截至2020年12月31日,该公司的贷款总额为91.8万美元,逾期60至89天。60至89天的拖欠水平每月波动,通常被认为不是近期信贷质量趋势的准确指标,而不是非应计贷款。
累计逾期90天或以上的贷款
截至2021年6月30日,世行继续对11笔贷款计息,未偿还余额总额为670万美元,截至2020年12月31日,有3笔贷款未偿还余额总额为330万美元,全部逾期90天或更长时间。这些贷款担保良好,和/或等待延期或正式延期付款,因此仍处于应计状态,在上述日期被视为履约资产。
贷款承诺准备金
世行保留与借款人接受的无资金贷款承诺相关的准备金。截至2021年6月30日,准备金金额为490万美元,记入其他负债,截至2020年12月31日,准备金金额为2.5万美元。这一准备金是根据每个期末的未偿还贷款承诺量确定的。这一准备金的任何增加或减少都在信贷损失准备金中确认。采用CECL标准导致储备金增加140万美元。在截至2021年6月30日的6个月中,准备金额外增加了350万美元,作为主要可归因于收购贷款承诺的信贷损失准备金。
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信贷损失准备
2021年1月1日,本公司通过了ASU第2016-13号《金融工具--信用损失(话题326)》。ASU 2016-13自2020年1月1日起对公司生效。*根据CARE法案第4014条,要求自2020年1月1日起采用ASU 2016-13的金融机构被提供了推迟采用CECL框架的选择。该公司决定将CECL的采用推迟到2021年1月1日。本标准要求对报告日持有的金融资产的所有预期信贷损失的计量应基于历史经验、当前状况以及合理和可支持的预测。这一标准要求金融机构和其他组织使用前瞻性信息,以更好地告知他们的信贷损失估计。他说:
采用CECL标准后,信贷损失准备金最初减少了390万美元,无资金承付款准备金增加了140万美元。截至2021年1月1日,170万美元的税后累积影响调整记录为留存收益的增加。
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的6个月期间,分别记录了1150万美元和1410万美元的拨备。截至2021年6月30日的6个月的1,150万美元信贷损失准备金主要与收购的非PCD贷款记录的信贷损失准备金(合并后收购贷款的第二天会计拨备总计2,030万美元)和无资金承诺准备金(总计340万美元)有关。截至2021年6月30日的6个月,投资组合剩余部分的拨备为负1220万美元,主要原因是预测的宏观经济状况有所改善,以及PDC单独分析贷款的准备金释放。杜林g 这个 六蒙特房协 恩德d 6月30日, 2020, e 学分 损失s 供应n 美国s 驾驶n 干线y by an 增量e in e 属l 允许e 雾r 学分 失落s 到期to e 调整t of 定性的e 因素 to 帐户t 雾r e 效应s of e COVID-19 潘多米c 一个d 相关d 经济c 干扰。在截至2021年和2020年6月30日的三个月里,分别记录了420万美元的释放和610万美元的拨备。在截至2021年6月30日的三个月内,拨备的变化主要是由于预测的宏观经济状况改善,以及PCD单独分析贷款的准备金释放所致。他说:杜林g 这个 三蒙特房协 恩德d 6月30日, 2020, e 学分 损失s 供应n 美国s 驾驶n 干线y by an 增量e in e 属l 允许e 雾r 学分 失落s 到期to e 调整t of 定性的e 因素 to 帐户t 雾r e 效应s of e COVID-19 潘多米c 一个d 相关d 经济c 干扰.
有关截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月或六个月期间以及截至2020年12月31日的信贷损失拨备及相关活动的进一步讨论,请参阅未经审计的简明合并财务报表附注8。
2021年6月30日与2020年12月31日财务状况对比
资产。截至2021年6月30日,资产总额为127亿美元,比2020年12月31日的水平高出59.2亿美元,主要原因是贷款组合增加了38.7亿美元,证券增加了7.17亿美元,BOLI增加了1.37亿美元,衍生资产增加了2650万美元,应计应收利息增加了1240万美元,其他资产增加了5050万美元,但被FHLBNY股本减少3,370万美元所抵消*这些变化主要是由于合并导致的资产收购。
截至2021年6月30日的6个月中,贷款总额增加了38.7亿美元,至期末的94.5亿美元。在此期间,该银行的原始资金为13.7亿美元。此外,信贷损失拨备增加了5130万美元,这是由于收购(PCD贷款的信用标记加上非PCD的拨备),但被CECL的采用、预测的宏观经济状况的改善以及PCD单独分析的贷款准备金的释放所抵消。
BOLI增加了1.37亿美元,主要是由于在截至2021年6月30日的6个月中购买了4000万美元,以及在合并中收购了9410万美元。
负债。在截至2021年6月30日的6个月中,总负债增加了54.2亿美元,期末达到115.3亿美元,主要原因是存款增加了65.4亿美元,次级债务增加了8340万美元,经营租赁的租赁负债增加了3230万美元,衍生负债增加了550万美元。这些变化
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主要是由于承担了合并带来的债务。FHLBNY的预付款和其他借款减少了11.8亿美元,因为该公司利用资产负债表上的过剩流动性来偿还借款。
在截至2021年6月30日的六个月内,该公司终止了28个与FHLBNY预付款相关的利率互换,总计5.05亿美元,终止费为1,650万美元,其余四个利率互换截至2021年6月30日处于资产状况。
股东权益。在截至2021年6月30日的6个月里,股东权益增加了5.032亿美元,在期末达到12.亿美元,原因是与合并相关的股票发行4.912亿美元,这一时期的净收益为3020万美元,其他全面收益的收入为1050万美元,被1510万美元的普通股股息和360万美元的优先股股息所抵消。
截至2021年6月30日及2020年6月30日止三个月经营业绩比较
该公司2021年第二季度的经营业绩包括与Bridge Bancorp,Inc.(“Bridge”)合并的整个季度的收入,而2021年2月1日合并完成后,2021年第一季度的收入为两个月。该公司2020年第二季度的历史信息不包括Bridge的历史GAAP结果。
将军。截至2021年6月30日的三个月,净收入为5130万美元,高于截至2020年6月30日的三个月的净收入1300万美元。在截至2021年6月30日的三个月里,与截至2020年6月30日的三个月相比,净利息收入增加了4970万美元,非利息收入增加了2120万美元,非利息支出增加了2550万美元,所得税支出增加了1730万美元,信贷损失拨备减少了1030万美元。关于截至2021年6月30日的三个月的信贷损失准备金减少的讨论,请参阅“信贷损失准备金”。
净利息收入。对截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月净利息收入的讨论应结合下表阅读,下表列出了与这三个时期的综合收益表有关的某些信息,还列出了所示时期的平均资产收益率和平均负债成本。平均收益率和成本是通过将收入或费用除以相关资产或负债在所代表时期的平均余额得出的。平均余额是从平均每日余额得出的。收益率包括被认为是收益率调整的费用。
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净利息收入分析
截至6月30日的三个月: | |||||||||||||||||||
2021 | 2020 | ||||||||||||||||||
|
|
| 平均值 |
|
|
| 平均值 |
| |||||||||||
平均值 | 产量/ | 平均值 | 产量/ | ||||||||||||||||
| 天平 |
| 利息 |
| 成本 |
| 天平 |
| 利息 |
| 成本 |
| |||||||
资产: |
| (千美元) |
| ||||||||||||||||
生息资产: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
房地产贷款 | $ | 8,156,368 | $ | 74,437 |
| 3.66 | % | $ | 4,867,970 | $ | 49,058 |
| 4.03 | % | |||||
商业和工业贷款 |
| 932,297 |
| 13,277 |
| 5.71 |
| 326,269 |
| 3,583 |
| 4.39 | |||||||
SBA PPP贷款 | 1,282,347 | 6,174 | 1.93 | 192,730 | 1,488 | 3.09 | |||||||||||||
其他贷款 |
| 24,349 |
| 400 |
| 6.59 |
| 870 |
| 13 |
| 5.98 | |||||||
抵押贷款支持证券 |
| 825,949 |
| 3,483 |
| 1.69 |
| 468,705 |
| 3,064 |
| 2.61 | |||||||
投资证券 |
| 312,012 |
| 1,643 |
| 2.11 |
| 65,155 |
| 582 |
| 3.57 | |||||||
其他短期投资 |
| 456,785 |
| 987 |
| 0.87 |
| 169,846 |
| 846 |
| 1.99 | |||||||
生息资产总额 |
| 11,990,107 | 100,401 |
| 3.36 | % |
| 6,091,545 | 58,634 |
| 3.85 | % | |||||||
无息资产 |
| 766,802 |
|
|
| 298,223 |
|
| |||||||||||
总资产 | $ | 12,756,909 | $ | 6,389,768 | |||||||||||||||
负债和股东权益: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
有息负债: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
计息支票 | $ | 1,067,043 | $ | 501 |
| 0.19 | % | $ | 222,694 | $ | 212 |
| 0.38 | % | |||||
货币市场 |
| 3,712,344 |
| 1,941 |
| 0.21 |
| 1,656,394 |
| 2,495 |
| 0.61 | |||||||
储蓄 |
| 1,189,460 |
| 212 |
| 0.07 |
| 404,389 |
| 305 |
| 0.30 | |||||||
存单 |
| 1,421,480 |
| 2,149 |
| 0.61 |
| 1,511,598 |
| 6,688 |
| 1.78 | |||||||
有息存款总额 |
| 7,390,327 | 4,803 | 0.26 | 3,795,075 | 9,700 | 1.03 | ||||||||||||
FHLBNY进展 | 145,324 | 132 | 0.36 | 962,657 | 4,047 | 1.69 | |||||||||||||
次级债务,净额 | 197,218 | 2,211 | 4.50 | 113,955 | 1,330 | 4.69 | |||||||||||||
其他短期借款 | 5,514 | 1 | 0.07 | 2,747 | 1 | 0.15 | |||||||||||||
借款总额 | 348,056 | 2,344 | 2.70 | 1,079,359 | 5,378 | 2.00 | |||||||||||||
有息负债总额 |
| 7,738,383 |
| 7,147 |
| 0.37 | % |
| 4,874,434 |
| 15,078 |
| 1.24 | % | |||||
无息支票 | 3,652,482 | 618,107 | |||||||||||||||||
其他无息负债 |
| 175,031 |
|
|
| 245,908 |
|
| |||||||||||
总负债 |
| 11,565,896 |
|
|
| 5,738,449 |
|
| |||||||||||
股东权益 |
| 1,191,013 |
|
|
| 651,319 |
|
| |||||||||||
总负债和股东权益 | $ | 12,756,909 | $ | 6,389,768 | |||||||||||||||
净利息收入 | $ | 93,254 | $ | 43,556 | |||||||||||||||
净息差 |
|
|
| 2.99 | % |
|
|
| 2.61 | % | |||||||||
净生息资产 | $ | 4,251,724 | $ | 1,217,111 | |||||||||||||||
净息差 |
|
|
| 3.12 | % |
|
|
| 2.86 | % | |||||||||
生息资产与有息负债之比 |
|
|
| 154.94 | % |
|
|
| 124.97 | % | |||||||||
存款(包括无息支票账户) | $ | 11,042,809 | $ | 4,803 | 0.17 | % | $ | 4,413,182 | $ | 9,700 | 0.88 | % |
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速率/体积分析
| 截至2021年6月30日的三个月 | ||||||||
与截至2020年6月30日的三个月相比 | |||||||||
增加/(减少)的原因是: | |||||||||
| 卷 |
| 费率 |
| 总计 | ||||
(千美元) | |||||||||
生息资产: |
| ||||||||
房地产贷款 | $ | 31,455 | $ | (6,076) | $ | 25,379 | |||
商业和工业贷款 |
| 7,627 |
| 2,067 |
| 9,694 | |||
SBA PPP贷款 | 6,819 | (2,133) | 4,686 | ||||||
其他贷款 |
| 368 |
| 19 |
| 387 | |||
抵押贷款支持证券 |
| 1,910 |
| (1,491) |
| 419 | |||
投资证券 |
| 1,747 |
| (686) |
| 1,061 | |||
其他短期投资 |
| 1,020 |
| (879) |
| 141 | |||
生息资产总额 | $ | 50,946 | $ | (9,179) | $ | 41,767 | |||
有息负债: |
|
|
|
|
| ||||
计息支票 | $ | 597 | $ | (308) | $ | 289 | |||
货币市场 |
| 2,066 |
| (2,620) |
| (554) | |||
储蓄 |
| 363 |
| (456) |
| (93) | |||
存单 |
| (282) |
| (4,257) |
| (4,539) | |||
FHLBNY进展 | (2,086) | (1,829) | (3,915) | ||||||
次级债务,净额 | 949 | (68) | 881 | ||||||
其他短期借款 | 1 | (1) | — | ||||||
有息负债总额 | $ | 1,608 | $ | (9,539) | $ | (7,931) | |||
净利息收入变动净额 | $ | 49,338 | $ | 360 | $ | 49,698 |
在截至2021年6月30日的三个月里,净利息收入为9330万美元,比截至2020年6月30日的三个月增加了4970万美元。截至2021年6月30日的三个月,平均生息资产为119.9亿美元,比截至2020年6月30日的三个月的60.2亿美元增加了59.8亿美元。截至2021年6月30日的三个月,净息差(NIM)为3.12%,高于截至2020年6月30日的三个月的2.86%。
利息收入。在截至2021年6月30日的三个月中,利息收入为1.04亿美元,比截至2020年6月30日的三个月增加了4180万美元,主要反映了房地产贷款的利息收入增加了2540万美元,C&I贷款增加了970万美元,SBA PPP贷款增加了470万美元,其他贷款增加了40万美元,投资证券增加了110万美元,抵押贷款支持证券增加了40万美元,其他短期投资增加了10万美元。房地产贷款利息收入增加,与期内房地产贷款平均余额增加32.9亿美元有关,但被收益率下降37个基点所抵消。存保贷款利息收入增加,是因为期内这类贷款的平均结余增加6.06亿元。平均余额的增加是由于合并造成的。
利息支出。在截至2021年6月30日的三个月里,利息支出减少了790万美元,从截至2020年6月30日的三个月的1510万美元降至710万美元。利息支出减少的主要原因是存单利率下降,存单产品平均余额减少9010万美元,FHLBNY预付款平均余额减少8.173亿美元。
信贷损失准备金。在截至2021年6月30日的三个月里,该公司确认收回了420万美元的信贷损失,而截至2020年6月30日的三个月的拨备为610万美元。2021年第二季度420万美元的信贷损失恢复主要与预测的宏观经济状况改善有关,以及释放PCD个别分析贷款的准备金.
非利息收入。在截至2021年6月30日的三个月中,非利息收入为2950万美元,而截至2020年6月30日的三个月中,非利息收入为840万美元,主要原因是出售SBA PPP贷款的一次性收益2070万美元,服务费和其他费用增加280万美元,但被
57
目录
190万美元的贷款水平衍生品收入,以及截至2021年6月30日的三个月的证券和其他投资销售收益减少360万美元。
非利息支出。在截至2021年6月30日的三个月里,非利息支出为5490万美元,比截至2020年6月30日的三个月的2930万美元增加了2560万美元,这主要是由于本季度合并费用增加了80万美元,工资和员工福利支出增加了1240万美元,占用和设备增加了420万美元,数据处理成本增加了300万美元,专业服务增加了230万美元,分支机构重组成本增加了170万美元,并被
在截至2021年和2020年6月30日的三个月里,非利息支出分别占平均资产的1.72%和1.84%。
所得税费用。截至2021年6月30日的三个月,所得税支出为2090万美元,而截至2020年6月30日的三个月的税收支出为360万美元。2021年第二季度报告的有效税率为28.9%,2020年第二季度为21.6%。与去年同期相比,2021年第二季度的有效税率有所增加,主要是由于失去了该公司同期REITs的利益和不可扣除的开支。
截至2021年6月30日和2020年6月30日止六个月经营业绩比较
将军。在截至2021年6月30日的6个月中,公司净收入为3020万美元,比截至2020年6月30日的6个月的2140万美元净收入增加了890万美元。*在截至2021年6月30日的6个月中,非利息支出增加了8230万美元,所得税支出增加了790万美元。信贷损失准备金减少250万美元,净利息收入增加8700万美元,非利息收入增加950万美元,抵消了这一减少额。
净利息收入。对截至2021年6月30日和2020年6月30日的六个月净利息收入的讨论应结合下表阅读,下表列出了与这三个时期的综合收益表有关的某些信息,还列出了所示时期的平均资产收益率和平均负债成本。平均收益率和成本是通过将收入或费用除以相关资产或负债在所代表时期的平均余额得出的。平均余额是从平均每日余额得出的。收益率包括被认为是收益率调整的费用。
58
目录
净利息收入分析
截至6月30日的6个月: | |||||||||||||||||||
2021 | 2020 | ||||||||||||||||||
|
|
| 平均值 |
|
|
| 平均值 |
| |||||||||||
平均值 | 产量/ | 平均值 | 产量/ | ||||||||||||||||
| 天平 |
| 利息 |
| 成本 |
| 天平 |
| 利息 |
| 成本 |
| |||||||
资产: |
| (千美元) |
| ||||||||||||||||
生息资产: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
房地产贷款 | $ | 7,649,460 | $ | 140,581 |
| 3.71 | % | $ | 4,911,181 | $ | 99,175 |
| 4.04 | % | |||||
商业和工业贷款 |
| 832,130 |
| 23,113 |
| 5.60 |
| 326,961 |
| 7,628 |
| 4.67 | |||||||
SBA PPP贷款 | 1,104,100 | 11,223 | 2.05 | 96,365 | 1,488 | 3.09 | |||||||||||||
其他贷款 |
| 20,948 |
| 753 |
| 7.25 |
| 1,157 |
| 28 |
| 4.84 | |||||||
抵押贷款支持证券 |
| 746,013 |
| 6,562 |
| 1.77 |
| 477,714 |
| 6,369 |
| 2.67 | |||||||
投资证券 |
| 256,275 |
| 2,944 |
| 2.32 |
| 56,108 |
| 1,003 |
| 3.58 | |||||||
其他短期投资 |
| 420,266 |
| 1,980 |
| 0.95 |
| 150,970 |
| 1,848 |
| 2.45 | |||||||
生息资产总额 |
| 11,029,192 | 187,156 |
| 3.42 | % |
| 6,020,456 | 117,539 |
| 3.90 | % | |||||||
无息资产 |
| 688,144 |
|
|
| 278,405 |
|
| |||||||||||
总资产 | $ | 11,717,336 | $ | 6,298,861 | |||||||||||||||
负债和股东权益: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
有息负债: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
计息支票 | $ | 865,776 | $ | 813 |
| 0.19 | % | $ | 190,861 | $ | 299 |
| 0.31 | % | |||||
货币市场 |
| 3,305,295 |
| 3,967 |
| 0.24 |
| 1,618,587 |
| 6,081 |
| 0.75 | |||||||
储蓄 |
| 1,027,335 |
| 419 |
| 0.08 |
| 394,079 |
| 672 |
| 0.34 | |||||||
存单 |
| 1,471,471 |
| 4,902 |
| 0.67 |
| 1,549,074 |
| 14,574 |
| 1.89 | |||||||
有息存款总额 |
| 6,669,877 |
| 10,101 |
| 0.31 |
| 3,752,601 |
| 21,626 |
| 1.16 | |||||||
FHLBNY进展 |
| 497,288 | 1,842 |
| 0.75 |
| 1,024,105 | 9,131 |
| 1.79 | |||||||||
次级债务,净额 | 182,991 | 4,113 | 4.53 | 113,937 | 2,661 | 4.68 | |||||||||||||
其他短期借款 | 10,241 | 5 | 0.10 | 6,319 | 41 | 1.30 | |||||||||||||
借款总额 | 690,520 | 5,960 | 1.74 | 1,144,361 | 11,833 | 2.07 | |||||||||||||
有息负债总额 | 7,360,397 | 16,061 | 0.44 | % | 4,896,962 | 33,459 | 1.37 | % | |||||||||||
无息支票 | 3,076,754 | 542,788 | |||||||||||||||||
其他无息负债 | 169,973 | 219,780 | |||||||||||||||||
总负债 |
| 10,607,124 |
|
|
| 5,659,530 |
|
| |||||||||||
股东权益 |
| 1,110,212 |
|
|
| 639,331 |
|
| |||||||||||
总负债和股东权益 | $ | 11,717,336 |
|
| $ | 6,298,861 |
|
| |||||||||||
净利息收入 | $ | 171,095 |
|
| $ | 84,080 |
| ||||||||||||
净息差 |
|
| 2.98 | % |
|
|
| 2.53 | % | ||||||||||
净生息资产 | $ | 3,668,795 | $ | 1,123,494 | |||||||||||||||
净息差 |
|
|
| 3.13 | % |
|
|
| 2.79 | % | |||||||||
生息资产与有息负债之比 |
|
| 149.85 | % |
|
|
| 122.94 | % | ||||||||||
存款(包括无息支票账户) | $ | 9,746,631 | $ | 10,101 |
| 0.21 | % | $ | 4,295,389 | $ | 21,626 | 1.01 | % |
59
目录
速率/体积分析
| 截至2021年6月30日的6个月 | |||||||||
与截至2020年6月30日的6个月相比 | ||||||||||
增加/(减少)的原因是: | ||||||||||
| 卷 |
| 费率 |
| 总计 | |||||
(千美元) | ||||||||||
生息资产: |
| |||||||||
房地产贷款 | $ | 52,151 | $ | (10,745) | $ | 41,406 | ||||
商业和工业贷款 |
| 12,838 |
| 2,647 |
| 15,485 | ||||
SBA PPP贷款 | 12,837 | (3,102) | 9,735 | |||||||
其他贷款 |
| 593 |
| 132 |
| 725 | ||||
抵押贷款支持证券 |
| 2,939 |
| (2,746) |
| 193 | ||||
投资证券 |
| 2,923 |
| (982) |
| 1,941 | ||||
其他短期投资 |
| 2,264 |
| (2,132) |
| 132 | ||||
生息资产总额 | $ | 86,545 | $ | (16,928) | $ | 69,617 | ||||
有息负债: |
|
|
|
|
|
| ||||
计息支票 | $ | 833 | $ | (319) | $ | 514 | ||||
货币市场 |
| 4,126 |
| (6,240) |
| (2,114) | ||||
储蓄 |
| 662 |
| (915) |
| (253) | ||||
存单 |
| (550) |
| (9,122) |
| (9,672) | ||||
FHLBNY进展 | (3,354) | (3,935) | (7,289) | |||||||
次级债务,净额 | 1,565 | (113) | 1,452 | |||||||
其他短期借款 | 13 | (49) | (36) | |||||||
有息负债总额 | $ | 3,295 | $ | (20,693) | $ | (17,398) | ||||
净利息收入变动净额 | $ | 83,250 | $ | 3,765 | $ | 87,015 |
净利息收入。截至2021年6月30日的6个月,净利息收入为1.711亿美元,比截至2021年6月30日的6个月的8,410万美元增加了8700万美元。截至2021年6月30日的6个月,平均可赚取利息的资产为110.3亿美元,比截至2020年6月30日的6个月的60.2亿美元增加了50.1亿美元。截至2021年6月30日的六个月,净息差为3.13%,高于截至2020年6月30日的六个月的2.79%。
利息收入。在截至2021年6月30日的6个月中,其利息收入为1.872亿美元,比截至2020年6月30日的6个月增加了6960万美元,主要反映了房地产贷款的利息收入增加了4140万美元,C&I贷款增加了1550万美元,SBA PPP贷款增加了970万美元,其他贷款增加了70万美元,抵押贷款支持证券增加了20万美元,投资证券增加了190万美元,其他短期投资增加了10万美元。房地产贷款利息收入增加,是由于期内房地产贷款平均余额增加27.4亿美元,但因收益率下降33个基点而被部分抵销。其他赚取利息的资产利息收入增加的原因是平均余额比去年同期增加。*C&I贷款利息收入增加是由于期内C&I贷款的平均余额增加了5.052亿美元。*抵押贷款支持证券利息收入增加是由于平均余额增加2.683亿美元。平均余额的增加与合并带来的余额增加有关。
利息支出。在截至2021年6月30日的六个月里,公司的利息支出减少了1740万美元,从截至2020年6月30日的六个月的3350万美元降至1610万美元。利息支出减少的原因是CD账户利率下降,此类账户平均余额减少7,770万美元,联邦住房金融局预付款平均余额减少526.8美元,此类借款成本减少104个基点。
信贷损失准备金。在截至2021年6月30日的6个月中,该公司确认了1,150万美元的信贷损失准备金,而截至2020年6月30日的6个月为1,410万美元。截至2021年6月30日的6个月的准备金变化主要与收购的非PCD贷款记录的信贷损失准备金有关,合并后收购贷款的第二天会计总额为2,030万美元。截至2021年6月30日的6个月,投资组合剩余部分的拨备为负1220万美元,主要原因是预测的宏观经济状况有所改善,以及PCD单独分析贷款的准备金释放。
60
目录
非利息收入。在截至2021年6月30日的6个月中,非利息收入为2220万美元,比截至2020年6月30日的6个月的1260万美元增加了960万美元,这是由于销售SBA贷款的收益增加了2160万美元,服务费和其他费用增加了450万美元,但被贷款互换终止的亏损所抵消,以及出售证券和其他资产的收益减少了240万美元,贷款水平衍生收入减少了130万美元。
非利息支出。在截至2021年6月30日的6个月中,非利息支出为1.377亿美元,比截至2020年6月30日的6个月的5540万美元增加了8230万美元,反映出工资和员工福利支出增加了2170万美元,占用和设备费用增加了710万美元,营销费用增加了80万美元,数据处理成本增加了450万美元,专业服务费用增加了260万美元,联邦存款保险费增加了90万美元,增加了90万美元
在截至2021年和2020年6月30日的6个月里,非利息支出分别占平均资产的2.35%和1.76%。
所得税费用。截至2021年6月30日的6个月,公司所得税支出为1,380万美元,比截至2020年6月30日的6个月的590万美元增加了790万美元;截至2021年6月30日的6个月,公司的综合税率为28.9%,高于截至2020年6月30日的6个月的21.6%。与去年同期相比,截至2021年6月30日的6个月的实际税率上升,主要是由于失去了该公司在此期间的房地产投资信托基金和不可抵扣费用带来的利益。
第三项。关于市场风险的定量和定性披露
有关市场风险的定量和定性披露于2020年12月31日在控股公司于2021年3月15日提交给证券交易委员会的10-K表格年度报告的第7A项中公布。以下是其中提供的讨论的最新情况。
一般信息。该公司最大的市场风险仍然是利率风险。本公司不受外汇兑换或商品价格风险的影响。在截至2021年6月30日的三个月和六个月内,本公司进行了零笔涉及需要分叉的衍生工具的交易,以对冲利率或市场风险。
利率风险敞口分析
股权的经济价值(“夏娃”)分析。根据机构监管准则,该公司使用几种利率情景模拟利率波动对EVE的影响。EVE是指公司资产和负债的预期未来现金流的现值与任何表外项目(如适用的话)的价值之间的差额。
传统上,固定利率工具的公允价值随着利率的变化而反向波动。因此,利率上升会导致有息资产的公允价值减少,这可能会在出售资产的情况下对公司的综合经营业绩产生不利影响,或者,对于归类为可供出售的有息资产,如果保留下来,公司的综合股东权益将减少。由于利率波动导致的资产和负债价值的变化衡量了这些资产和负债的利率敏感度。
为了衡量公司对利率变化的敏感度,EVE是根据给定季度末的市场利率(“震荡前情景”)和其他各种利率情景(“利率震荡情景”)计算的,这些利率情景代表利率期限结构与震前情景中观察到的实际期限结构立即、永久、平行的变化。EVE的上升被认为是有利的,而下降被认为是不利的。由于利率波动,EVE在震前情景和各种利率震荡情景之间的变化反映了公司资产、负债和表外项目的利率敏感性,这些资产、负债和表外项目
61
目录
包括在前夕。管理层每季度向董事会报告前夕业绩。该报告将公司估计的震前情景前夕与在各种汇率震荡情景下计算的估计前夕进行了比较。
该公司的估值模型对贷款本金偿还的现金流和存款衰减率在利率变化的每个水平进行了不同的估计。本公司对贷款偿还水平的估计受其贷款组合最近的提前还款活动历史以及现有组合的利率构成的影响,尤其是与现有利率环境有关的利率组合。此外,本公司在估计未来偿还现金流时,会考虑贷款组合固有的费用保障金额。关于存款衰减率,该公司在信誉良好的第三方的协助下,跟踪和分析其存款随时间推移的衰减率,并根据各种利率情景进行跟踪和分析。这些结果被用来确定估值模型中存款衰减率的估计值。该公司还产生一系列现货贴现率,这些贴现率对其资产和负债的预计每月现金流的估值是不可或缺的。估值模型采用了它认为代表现行市场利率的贴现率,并进行了适当的调整,认为它适合公司各种资产和负债投资组合的不同特点。无论估算的谨慎程度和精确度如何,实际现金流可能与公司的估算大不相同,导致EVE计算结果大不相同。
以下分析给出了截至2021年6月30日和2020年12月31日,在冲击前情景和+100个基点利率冲击情景下的估计前夕。
2021年6月30日 | 2020年12月31日 |
| |||||||||||||||
|
| 美元 |
| 百分比 |
|
| 美元 |
| 百分比 |
| |||||||
(千美元) | 夏娃 | 变化 | 变化 | 夏娃 | 变化 | 变化 |
| ||||||||||
利率冲击情景 |
| ||||||||||||||||
+100个基点 | $ | 1,229,834 | $ | 170,692 |
| 16.12% | $ | 597,398 | $ | 3,971 |
| 0.67% | |||||
震前情景 |
| 1,059,142 |
| — |
| — |
| 593,427 |
| — |
| — |
公司的震前情景前夕从2020年12月31日的5.934亿美元增加到2021年6月30日的10.6亿美元。导致2021年6月30日EVE大幅增长的主要因素是第一季度合并完成。
公司在+100个基点利率冲击情景下的前夜从2020年12月31日的5.974亿美元增加到2021年6月30日的12.3亿美元。
收入模拟分析。截至每个季度末,公司还通过净利息收入模拟模型监测利率变化的影响。这一模型估计了利率变化对公司在前瞻性期间的净利息收入的影响,前瞻性期间通常不超过36个月(这一期间比通过EVE分析衡量的时间要短得多)。管理层每季度向公司董事会报告净利息收入模拟结果。下表披露了假设给定利率情景下的利率逐步变化,公司净利息收入在2021年6月30日开始的12个月期间的估计变化:
| 百分比变化 |
| |
利率的逐步变化: | 净利息收入 |
| |
+200个基点 |
| 1.76 | % |
+100个基点 |
| 0.72 | % |
第四项。管制和程序
公司管理层在其首席执行官和首席财务官的参与下,对截至2021年6月30日公司的披露控制和程序的有效性进行了评估,这些控制和程序由交易法第13a-15(E)号规则和第15(D)-15(E)号规则定义。根据这项评估,首席执行官和首席财务官得出结论,公司的披露控制和程序截至2021年6月30日有效,以确保公司在提交或提交的报告中要求披露的信息
62
目录
根据交易法提交的信息在SEC规则和表格中指定的时间段内被记录、处理、汇总和报告,并且该等信息被积累并在适当时传达给公司管理层,以便及时决定所需的披露。
财务报告内部控制的变化
在截至2021年6月30日的6个月中,公司对与CECL和业务合并相关的财务报告的内部控制发生了一些变化,这些变化对此类控制产生了重大影响,或有合理的可能性对此类控制产生重大影响。
第二部分--其他信息
第一项。法律程序
在正常业务过程中,本公司经常被指名为各种未决或威胁的法律诉讼或诉讼程序的被告或一方。其中某些问题可能会寻求巨额金钱赔偿。管理层认为,截至2021年6月30日,公司并未参与任何可能对其财务状况和经营业绩产生重大不利影响的行动或诉讼。
项目1A。风险因素
在提交给美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)的截至2020年12月31日的年度报告Form 10-K中,公司年报中的“风险因素”部分披露的风险没有变化。
第二项。未登记的股权证券销售和收益的使用
(a) | 不适用。 |
(b) | 不适用。 |
(c)
总计 | 总人数 | 最大数量 | |||||||
数 | 平均值 | 购买的股份 | 那一年5月的股票 | ||||||
的股份 | 支付的价格 | 作为公开活动的一部分 | 但仍将被购买 | ||||||
期间 |
| 购得 |
| 每股 |
| 已宣布的计划 |
| 在这些计划下(1) | |
2021年4月 | — | $ | — | — | 797,780 | ||||
2021年5月 |
| 206,827 | 34.22 |
| 206,827 |
| 590,953 | ||
2021年6月 |
| 217,294 | 34.34 |
| 217,294 |
| 373,659 |
(1) | 2019年2月,公司宣布通过最多100万股的新股票回购方案,取代原方案。股票回购计划没有到期日。截至2021年6月30日,该计划中有373,659股有待购买。 |
第三项。高级证券违约
没有。
第四项。煤矿安全信息披露
不适用。
第五项。其他信息
没有。
63
目录
第6项。陈列品
2.1 | 合并协议和计划,日期为2020年7月1日,由Bridge Bancorp,Inc.和DIME Community BancShares,Inc.(通过引用注册人于2020年7月2日提交的当前8-K表格报告的附件2.1并入(文件号:0001-34096)) | ||
3.1 | 重述的注册人注册证书(通过引用附件3.1并入注册人当前报告的表格8-K,于2021年2月2日提交(第001-34096号文件)) | ||
3.2 | 修订和重新修订注册人章程(通过引用附件3.2并入注册人2021年2月1日提交的当前8-K表格报告(第001-34096号文件)) | ||
4.1 | 契约,日期为2017年6月13日,由DIME Community BancShares,Inc.和全国协会威尔明顿信托公司(Wilmington Trust)作为受托人,由DIME Community BancShares,Inc.和全国协会威尔明顿信托公司(Wilmington Trust,National Association)作为受托人(通过引用附件94.1合并到DIME Community BancShares,Inc.于2017年6月13日提交的表格8-K的当前报告(文件号:200000-27782)) | ||
4.2 | 第一补充公司,日期为2017年6月13日,由DIME Community BancShares,Inc.和全国协会威尔明顿信托公司(Wilmington Trust)作为受托人提供,包括2027年到期的4.50%固定利率至浮动利率次级债券的形式(通过引用附件4.2并入DIME Community BancShares,Inc.于2017年6月13日提交的当前表格8-K报告(文件号:00000-27782)) | ||
4.3 | 第二份补充契约,日期为2021年2月1日,由注册人和作为受托人的全国协会威尔明顿信托公司之间签署(通过引用注册人2021年2月1日提交的当前8-K表格报告的附件4.3合并(档案号001-34096)) | ||
10.1 | 与凯文·M·奥康纳、斯图尔特·H·卢博、阿维纳什·雷迪和康拉德·J·冈瑟签订的就业协议修正案表格(通过引用附件10.1并入登记人目前提交的表格8-K中,于2021年6月28日提交(第001-34096号文件)) | ||
31.1 |
| 根据规则第33A-14(A)条核证特等行政人员 | |
31.2 | 根据规则第33a-14(A)条认证首席财务官 | ||
32.1 | 根据规则第13a-14(B)条和美国法典第18编第1350条认证行政总裁和首席财务官 | ||
101 | 以下是DIME Community BancShares,Inc.于2021年8月9日提交的截至2021年6月30日的季度Form 10-Q季度报告中的以下财务报表,格式为XBRL:(I)截至2021年6月30日和2020年12月31日的合并资产负债表,(Ii)截至2021年及2020年6月30日止三个月及六个月综合收益表;(Iii)截至2021年及2020年6月30日止三个月及六个月综合全面收益表;(Iv)截至2021年及2020年6月30日止三个月及六个月股东权益综合报表;(V)截至2021年及2020年6月30日止六个月综合现金流量表;及(Vi)截至综合财务报表的简明附注。 | ||
101.INS | XBRL实例文档 | ||
101.SCH | XBRL分类扩展架构文档 | ||
101.CAL | XBRL分类扩展计算链接库文档 | ||
101.LAB | XBRL分类扩展标签Linkbase文档 | ||
101.PRE | XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档 | ||
101.DEF | XBRL分类扩展定义链接库文档 | ||
104 | 此季度报告的封面为Form 10-Q,格式为内联XBRL | ||
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目录
签名
根据1934年证券交易法的要求,注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。
DIME Community Bancshare,Inc.
日期:2021年8月9日 | 由以下人员提供: | /s/凯文·M·奥康纳 | |
凯文·M·奥康纳 | |||
首席执行官 | |||
日期:2021年8月9日 | 由以下人员提供: | /s/Avinash Reddy | |
阿维纳什·雷迪 | |||
高级执行副总裁兼首席财务官 |
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