000127344112/312021Q2错误2.66.25.1零96,62333,82400012734412021-01-012021-06-30Xbrli：共享00012734412021-07-30Iso4217：美元00012734412021-04-012021-06-3000012734412020-04-012020-06-3000012734412020-01-012020-06-30Iso4217：美元Xbrli：共享00012734412021-06-3000012734412020-12-3100012734412019-12-3100012734412020-06-300001273441美国-GAAP：CommonStockMember2021-03-310001273441美国-GAAP：CommonStockMember2020-03-310001273441美国-GAAP：CommonStockMember2020-12-310001273441美国-GAAP：CommonStockMember2019-12-310001273441美国-GAAP：CommonStockMember2021-06-300001273441美国-GAAP：CommonStockMember2020-06-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-03-310001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-03-310001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-12-310001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-12-310001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-04-012021-06-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-04-012020-06-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-01-012021-06-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-01-012020-06-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-06-300001273441US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-06-300001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-03-310001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-03-310001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-12-310001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-12-310001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-04-012021-06-300001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-04-012020-06-300001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-012021-06-300001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-01-012020-06-300001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-06-300001273441美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-06-30Xbrli：纯0001273441国家：CO2021-01-012021-06-300001273441GTE：ProvedOilandGasPropertiesMember2021-06-300001273441GTE：ProvedOilandGasPropertiesMember2020-12-310001273441GTE：未经证实的OilAndGasPropertiesMember2021-06-300001273441GTE：未经证实的OilAndGasPropertiesMember2020-12-310001273441美国-GAAP：OilAndGasPropertiesMember2021-06-300001273441美国-GAAP：OilAndGasPropertiesMember2020-12-310001273441Us-gaap:PropertyPlantAndEquipmentOtherTypesMember2021-06-300001273441Us-gaap:PropertyPlantAndEquipmentOtherTypesMember2020-12-31Iso4217：美元UTR：BBL0001273441SRT：CrudeOilAndNGLPerBarrelMember2021-01-012021-06-300001273441SRT：CrudeOilAndNGLPerBarrelMember2020-01-012020-06-300001273441Gte:SixPointTwoFivePercentSeniorNotesdue2025Member美国-GAAP：老年人注意事项成员2021-06-300001273441Gte:SixPointTwoFivePercentSeniorNotesdue2025Member美国-GAAP：老年人注意事项成员2020-12-310001273441Gte:SevenPointSevenFivePercentSeniorNotesdue2027Member美国-GAAP：老年人注意事项成员2021-06-300001273441Gte:SevenPointSevenFivePercentSeniorNotesdue2027Member美国-GAAP：老年人注意事项成员2020-12-310001273441US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2021-06-300001273441US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-12-310001273441美国-GAAP：资本租赁禁用成员美国-GAAP：AccountsPayableMember2021-06-300001273441美国-GAAP：资本租赁禁用成员美国-GAAP：AccountsPayableMember2020-12-310001273441SRT：最小成员数US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-06-010001273441US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSRT：最大成员数2020-06-010001273441SRT：最小成员数US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2021-01-012021-06-300001273441SRT：ScenarioForecastMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSRT：最大成员数2021-10-010001273441SRT：ScenarioForecastMemberSRT：最小成员数US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2021-10-010001273441SRT：最小成员数US-GAAP：LineOfCreditMemberUS-GAAP：伦敦银行间同业拆借利率LIBOR成员美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2021-04-012021-06-300001273441US-GAAP：LineOfCreditMemberUS-GAAP：伦敦银行间同业拆借利率LIBOR成员美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSRT：最大成员数2021-04-012021-06-300001273441美国-GAAP：BaseRateMemberSRT：最小成员数US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2021-04-012021-06-300001273441美国-GAAP：BaseRateMemberUS-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSRT：最大成员数2021-04-012021-06-300001273441US-GAAP：LineOfCreditMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSRT：最大成员数2021-01-012021-06-300001273441GTE：PerformanceShareUnitsMember2020-12-310001273441GTE：DeferredShareUnitsMember2020-12-310001273441GTE：PerformanceShareUnitsMember2021-01-012021-06-300001273441GTE：DeferredShareUnitsMember2021-01-012021-06-300001273441GTE：PerformanceShareUnitsMember2021-06-300001273441GTE：DeferredShareUnitsMember2021-06-300001273441GTE：PerformanceShareUnitsMemberGTE：12月31日1月31日2021-01-012021-06-300001273441GTE：12月31日1月31日GTE：PerformanceShareUnitsMember2020-01-012020-06-300001273441美国-GAAP：产品集中度风险成员美国-公认会计准则：与客户签约的收入(RevenueFromContractWithCustomerMember)2021-01-012021-06-300001273441美国-GAAP：产品集中度风险成员美国-公认会计准则：与客户签约的收入(RevenueFromContractWithCustomerMember)2021-04-012021-06-300001273441美国-GAAP：产品集中度风险成员美国-公认会计准则：与客户签约的收入(RevenueFromContractWithCustom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美国证券交易委员会

华盛顿特区，20549

表格10-Q

(标记一)

☒						根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告

截至季度末的季度业绩2021年6月30日

或

☐						根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告

*由_的过渡期

 

佣金档案编号001-34018

 

格兰蒂埃拉能源公司(Gran Tiera Energy Inc.)

(注册人的确切姓名载于其章程)

 

特拉华州

98-0479924

(注册成立或组织的州或其他司法管辖区)

(国际税务局雇主识别号码)

西南大道900号，520-3号

卡尔加里

艾伯塔省

加拿大

T2P 0R3

*(主要执行办公室地址，包括邮政编码)

(403) 265-3221

(注册人电话号码，包括区号)

根据该法第12(B)条登记的证券：

每节课的标题			交易代码			注册的每个交易所的名称
普通股，每股票面价值0.001美元			GTE			纽约证券交易所美国证券交易所
						多伦多证券交易所
						伦敦证券交易所

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年证券交易法第13条或第15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。.是 ☒编号：☐

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。

是   ☒编号：☐

用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》规则12b-2中的大型加速申报公司、加速申报公司、较小报告公司和新兴成长型公司的定义。他说：

大型加速滤波器			☐			加速文件管理器			☒
非加速文件服务器			☐			规模较小的报告公司			☒
						新兴成长型公司			☐

 

如果是新兴成长型公司，用勾号表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。*☐

用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如该法第12b-2条所定义)。是☐不是 ☒

2021年7月30日，366,991,788注册人的普通股发行了，面值为0.001美元。

格兰蒂拉能源公司(Gran Tiera Energy Inc.)

表格10-Q季度报告

截至2021年6月30日的季度

目录

 

						页面
第一部分			财务信息
第1项。			财务报表			4
第二项。			管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析			16
第三项。			关于市场风险的定量和定性披露			35
第四项。			管制和程序			35
第二部分			其他信息
第1项。			法律程序			35
第1A项。			风险因素			35
第二项。			未登记的股权证券销售和收益的使用			36
第6项			陈列品			37
签名						38

1

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*有关前瞻性陈述的警示性语言

 

这份Form 10-Q季度报告包括符合1933年证券法(“证券法”)第27A节和1934年“证券交易法”(“交易法”)第21E节含义的前瞻性陈述。除本季度报告(Form 10-Q)中包含的有关我们的财务状况、储备的估计数量和净现值、业务战略、我们管理层对未来运营的计划和目标、契约遵守情况、资本支出计划和资本计划或支出变化的好处、我们的流动性、冠状病毒(新冠肺炎)大流行的影响的所有陈述外，以及以“相信”、“预期”、“预期”、“打算”、“估计”、“项目”等词语开头、之后或以其他方式包括的所有陈述。“目标”、“目标”、“计划”、“预算”、“目标”、“可能”、“应该”或这些表述的类似表述或变体均为前瞻性表述。我们不能保证前瞻性陈述所依据的假设将被证明是正确的，也不能保证即使正确，干预情况也不会出现导致实际结果与预期不同的情况。由于前瞻性陈述受风险和不确定因素的影响，实际结果可能与前瞻性陈述中明示或暗示的结果大不相同。有许多风险、不确定性和其他重要因素可能导致我们的实际结果与前瞻性陈述大不相同，包括但不限于, 我们遵守信用协议中的契约并根据信用协议借款的能力；我们获得信用协议中契约的修正案以避免信用协议和优先票据违约的能力；我们借款基数的减少以及我们偿还任何多余借款的能力；大宗商品价格和石油需求的持续或未来下降；石油和天然气持续或未来的过剩供应；未来潜在的减损和已探明储量和价值的减少；新冠肺炎大流行的持续及应对措施，包括我们目前的业务位于南美，由于游击队活动和其他当地条件，可能会出现意想不到的问题；可能会出现影响产品生产、运输或销售的技术困难和运营困难；地理、政治和天气条件可能会影响产品的生产、运输或销售；我们的融资能力；我们识别和完成成功收购的能力，包括在新国家和现有业务的盆地；我们执行业务计划的能力；在开发现有物业时可能出现的意外延误和困难；及时收到监管部门或其他所需的批准勘探钻探的失败导致商业油井；钻井设备和人员有限导致的意外延误；当前的全球经济和信贷市场状况以及监管环境对油价和石油消费的影响可能与我们目前的预测不同。, 这可能会导致我们进一步修改我们的战略和资本支出计划；我们的普通股交易价格的波动或下跌以及我们的股票继续在全国证券交易所上市；以及本季度报告中本季度报告中第II部分的第1A项“风险因素”和我们提交给美国证券交易委员会(SEC)的2020年年度报告(“2020年Form 10-K年度报告”)中第I部分的第1A项“风险因素”中阐述的那些因素。新冠肺炎疫情的史无前例的性质以及全球经济和油气行业的波动性，包括病例死灰复燃、可能的变种和政府反应的不可预测性，使得前瞻性表述的准确性更加难以预测。本文中包含的信息是截至本Form 10-Q季度报告提交给证券交易委员会的日期，除联邦证券法另有要求外，我们不承担或承诺公开发布本Form 10-Q季度报告中包含的任何前瞻性声明的任何更新或修订，或撤回任何前瞻性声明，以反映我们对此的预期的任何变化，或任何前瞻性声明所基于的事件、条件或情况的任何变化，我们不承担任何义务或承诺公开发布本Form 10-Q季度报告中包含的任何前瞻性声明，以反映我们对此的预期的任何变化，或任何前瞻性声明所基于的事件、条件或情况的任何变化。

石油和天然气术语词汇

 

在本文档中，以下缩写具有以下含义：

 

BBL			枪管
波普			每天的石油桶
NAR			版税后净额

 

销售量代表根据库存变化调整后的生产净现值。我们的石油和天然气储量报告为净资产收益率。我们的生产也报告为净资产收益率，除非另外特别注明为“未支付特许权使用费前的工作利益生产”。

2

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第一部分-财务信息

第1项。财务报表

 

格兰蒂拉能源公司(Gran Tiera Energy Inc.)

简明合并业务报表(未经审计)

(数千美元，不包括每股和每股金额)

			截至6月30日的三个月，												截至6月30日的六个月，
			2021						2020						2021						2020
石油销售(附注8)			$	96,623					$	33,824					$	192,116					$	119,903
费用
运营中			25,431						19,364						55,056						63,952
交通运输			2,921						3,226						5,427						7,263
新冠肺炎相关成本(附注9)			897						421						2,036						421
损耗、折旧和增值			28,927						42,484						60,245						99,778
商誉减值(附注5)			—						—						—						102,581
资产减值(附注5)			—						398,458						—						402,362
一般事务和行政事务			9,006						6,529						18,575						11,914
遣散费			—						25						919						1,347
汇兑损失(收益)			91						(2,988)						13,174						15,819
衍生工具亏损(收益)(附注12)			21,239						5,623						44,937						(7,244)
其他金融工具亏损(收益)(附注12)			2,614						(5,459)						1,209						59,826
利息支出(附注6)			13,935						13,365						27,747						26,175
			105,061						481,048						229,325						784,194
利息收入			—						—						—						345
所得税前亏损			(8,438)						(447,224)						(37,209)						(663,946)
所得税费用(回收)
当前(注10)			(14)						(375)						(14)						(77)
延期(注10)			9,203						(76,200)						17,854						(41,594)
			9,189						(76,575)						17,840						(41,671)
净亏损和综合亏损			$	(17,627)					$	(370,649)					$	(55,049)					$	(622,275)
每股净亏损
基本的和稀释的			$	(0.05)					$	(1.01)					$	(0.15)					$	(1.70)
加权平均流通股-基本和稀释(注7)			366,982,456						366,981,556						366,982,008						366,981,556

(见简明合并财务报表附注)

3

---

格兰蒂拉能源公司(Gran Tiera Energy Inc.)

简明综合资产负债表(未经审计)

(数千美元，不包括每股和每股金额)

			截至2021年6月30日						截至2020年12月31日
资产
流动资产
现金及现金等价物(附注13)			$	19,965					$	14,114
应收账款			8,462						8,044
投资(附注12)			31,525						48,323
应收税金(附注3)			27,842						49,925
其他流动资产			17,425						13,459
流动资产总额			105,219						133,865
油气属性
证明了			829,017						797,355
未经证实			159,021						161,763
油气总物性			988,038						959,118
其他资本资产			3,842						5,364
物业、厂房及设备合计(附注4)			991,880						964,482
其他长期资产
递延税项资产			26,162						57,318
应收税金(附注3)			45,985						42,635
限制性现金和现金等价物(附注13)			3,590						3,409
其他			1,709						16
其他长期资产总额			77,446						103,378
总资产			$	1,174,545					$	1,201,725
负债和股东权益
流动负债
应付账款和应计负债			$	116,437					$	100,784
衍生工具(附注12)			26,594						12,050
*股权补偿奖励责任(附注7和12)			1,991						805
流动负债总额			145,022						113,639
长期负债
长期债务(附注6及12)			759,824						774,770
资产报废义务			53,105						48,214
*股权补偿奖励责任(附注7和12)			9,762						3,955
其他长期负债			3,630						4,113
长期负债总额			826,321						831,052
或有事项(附注11)
股东权益
普通股(附注7)(366,991,788和366,981,556普通股已发行和已发行股票，面值$0.001每股，分别截至2021年6月30日和2020年12月31日)			10,270						10,270
额外实收资本			1,286,235						1,285,018
赤字			(1,093,303)						(1,038,254)
总股东权益			203,202						257,034
总负债与股东权益			$	1,174,545					$	1,201,725

(见简明合并财务报表附注)

4

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格兰蒂拉能源公司(Gran Tiera Energy Inc.)

现金流量表简明合并报表(未经审计)

(以千美元计)

			截至6月30日的六个月，
			2021						2020
经营活动
净损失			$	(55,049)					$	(622,275)
对净亏损与经营活动提供的现金净额进行调整：
损耗、折旧和增值			60,245						99,778
商誉减值(附注5)			—						102,581
资产减值(附注5)			—						402,362
递延税费(回收)			17,854						(41,594)
基于股票的薪酬费用(回收)(附注7)			5,544						(763)
债务发行成本摊销(附注6)			1,775						1,936
未实现汇兑损失			13,480						19,255
衍生工具亏损(收益)(附注12)			44,937						(6,487)
衍生工具的现金结算			(37,709)						14,343
其他金融工具损失(附注12)			1,209						59,069
资产报废债务的现金结算			(248)						(27)
非现金租赁费用			814						971
租赁费			(855)						(975)
经营活动资产负债净变动(附注13)			27,157						(21,255)
经营活动提供的净现金			79,154						6,919
投资活动
物业、厂房和设备的附加费			(74,811)						(49,024)
出售投资所得，扣除交易成本(附注12)			14,632						—
非现金投资营运资金变动(附注13)			3,176						(38,645)
用于投资活动的净现金			(57,003)						(87,669)
融资活动
扣除发行成本后的债务收益(附注6)			(125)						90,505
偿还债务(附注6)			(15,001)						—
行使股票期权所得收益			8						—
租赁费			(513)						(307)
融资活动提供的现金净额(用于)			(15,631)						90,198
现金、现金等价物、限制性现金和现金等价物的汇兑损失			(488)						(738)
现金、现金等价物及限制性现金和现金等价物净增长			6,032						8,710
现金、现金等价物、限制性现金和现金等价物， 期初(附注13)			17,523						11,075
现金、现金等价物、限制性现金和现金等价物， 期末(附注13)			$	23,555					$	19,785
补充现金流量披露(附注13)

(见简明合并财务报表附注)

5

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格兰蒂拉能源公司(Gran Tiera Energy Inc.)

简明合并股东权益报表(未经审计)

(以千美元计)

 

			截至6月30日的三个月，												截至6月30日的六个月，
			2021						2020						2021						2020
股本
期初余额			$	10,270					$	10,270					$	10,270					$	10,270
期末余额			10,270						10,270						10,270						10,270
额外实收资本
期初余额			1,285,597						1,283,192						1,285,018						1,282,627
股票薪酬(附注7)			638						606						1,217						1,171
期末余额			1,286,235						1,283,798						1,286,235						1,283,798
赤字
期初余额			(1,075,676)						(511,913)						(1,038,254)						(260,287)
净损失			(17,627)						(370,649)						(55,049)						(622,275)
期末余额			(1,093,303)						(882,562)						(1,093,303)						(882,562)
总股东权益			$	203,202					$	411,506					$	203,202					$	411,506

(见简明合并财务报表附注)

6

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格兰蒂拉能源公司(Gran Tiera Energy Inc.)

简明合并财务报表附注(未经审计)

(除非另有说明，否则以美元表示)

 

1. 业务说明

 

Gran Tiera Energy Inc.是特拉华州的一家公司(“公司”或“Gran Tiera”)，是一家专注于国际石油和天然气勘探和生产的上市公司，目前在哥伦比亚和厄瓜多尔拥有资产。

2. 重大会计政策

 

该等中期未经审核简明综合财务报表乃根据美国公认会计原则(“GAAP”)编制。本文提供的资料反映管理层认为为公平列报中期业绩所必需的所有正常经常性调整。

年度综合财务报表的附注披露要求提供了中期未经审计简明综合财务报表所要求的额外披露。因此，这些未经审计的中期简明综合财务报表应与公司在2020年12月31日和截至2020年12月31日的年度的综合财务报表一起阅读，这些综合财务报表包括在公司2020年年度报告Form 10-K中。

本公司的主要会计政策载于综合财务报表附注2，该附注2包括在本公司2020年年报的10-K表格中，并与该等中期未经审核简明综合财务报表所遵循的政策相同。公司对所有后续事件进行了评估，直至这些中期未经审计的简明合并财务报表发布之日为止。

3. 应收税金

下表显示了由增值税(“增值税”)和应收所得税组成的应收税细目：

(以千美元计)			截至2021年6月30日						截至2020年12月31日
当前
--应收增值税			$	16,199					$	35,977
*应收所得税			11,643						13,948
			27,842						49,925
长期
--应收增值税			20,885						28,485
*应收所得税			25,100						14,150
			45,985						42,635
应收税金总额			$	73,827					$	92,560

下表显示了以下确定期间的增值税和所得税应收帐款的变动情况：

(以千美元计)			增值税应收账款						应收所得税						应收税金总额
余额，截至2020年12月31日			$	64,462					$	28,098					$	92,560
通过政府直接退款收取的费用			(340)						—						(340)
通过销售合同收取的费用			(40,414)						—						(40,414)
已缴纳的税款减少(1)			17,368						11,947						29,315
**汇兑损失			(3,992)						(3,302)						(7,294)
余额，截至2021年6月30日			$	37,084					$	36,743					$	73,827

(1)在哥伦比亚，某些商品和服务的增值税税率为19%

7

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4. 物业、厂房和设备

(以千美元计)			截至2021年6月30日						截至2020年12月31日
石油和天然气性质
事实证明是这样的。			$	4,196,663					$	4,106,768
这是未经证实的。			159,021						161,763
			4,355,684						4,268,531
其他(1)			32,602						32,135
			4,388,286						4,300,666
累计损耗、折旧和减值			(3,396,406)						(3,336,184)
			$	991,880					$	964,482

(1)“其他”类别包括#美元的经营权和融资租赁使用权资产。11.7100万美元，账面净值为$3.2截至2021年6月30日(2020年12月31日-$11.4百万美元，账面净值为$4.4百万)。

5. 损损

资产减值

(一)油气财产减值

在截至2021年6月30日的三个月和六个月里，格兰蒂埃拉不是天花板试验减值损失以天花板试验计算结果为准。在截至2020年6月30日的三个月和六个月中的每个月，Gran Tiera都有$398.3上百万上限测试减值损失。该公司使用的布伦特原油平均价格为#美元。52.74及$52.32每桶，分别用于6月30日、2021年和2020年的上限测试计算。

(二)存货减值

截至2021年6月30日的三个月和六个月，本公司不是存货减值。截至2020年6月30日的三个月和六个月，公司录得0.2百万美元和$4.1分别计提库存减值100万英镑。

商誉减值

全部商誉余额$102.6在截至2020年6月30日的六个月内，由于预测大宗商品价格下跌的影响，报告单位的账面价值超过了其公允价值，导致百万美元减值。

6. 债务和债务发行成本

本公司于2021年6月30日和2020年12月31日的债务如下：

(以千美元计)			截至2021年6月30日						截至2020年12月31日
6.25高级注释百分比			$	300,000					$	300,000
7.75高级注释百分比			300,000						300,000
循环信贷安排			175,000						190,000
未摊销债务发行成本			(16,474)						(18,124)
长期债务			758,526						771,876
长期租赁义务(1)			1,298						2,894
			$	759,824					$	774,770

(1) 租赁债务的当前部分已计入公司资产负债表上的应付账款和应计负债，总额为#美元。3.6截至2021年6月30日(2020年12月31日)的百万美元-$3.3百万)。

截至2021年6月30日，公司高级担保信贷安排(“循环信贷安排”)的借款基数为#美元。215百万美元，下一次重新确定不晚于2021年11月。

8

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该公司被要求遵守各种公约，这些公约已经根据包括新冠肺炎大流行在内的市场状况进行了修改，直到2021年10月1日(“公约救济期”)。在契约减免期间，公司的总债务与契约EBITDAX(“EBITDAX”)的比率被允许大于4.0至1.0，其高级担保债务与EBITDAX的比率不得超过2.5为1.0，其EBITDAX与利息支出之比为截至截至(I)2021年6月30日至2021年9月30日的财政季度的最后一天衡量的后四个季度的利息支出比率必须至少为2.0至1.0，以及(Ii)至少2.5之后的版本为1.0。截至2021年6月30日，本公司遵守循环信贷安排中所有适用的契诺。

在契约救济期到期后，公司必须遵守以下财务契约：公司债务与EBITDAX之比最高不得超过4.0至1.0；公司高级担保债务与EBITDAX的比率限制为最高3.0至1.0；并维持EBITDAX与利息支出的比率至少为2.5设置为1.0。若本公司未能遵守此等财务契诺，将会导致信贷协议条款下的违约，从而可能导致本公司循环信贷安排下的所有债务加速偿还。

根据循环信贷安排提取的金额，根据公司的选择权，按美元伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)加a

利润率从2.90%至4.90%，或备用基本利率加上以下范围内的边际1.90%至3.90%，在每种情况下都基于借款基数利用率百分比。替代基准利率目前是美国最优惠利率。循环信贷安排项下的未支取金额计入下列利息0.73%至1.23每年%，以平均每天未使用的承诺额为基础。

本公司的循环信贷融资由本公司若干附属公司(“信贷融资集团”)的资产作担保及抵押。根据信贷安排的条款，本公司向信贷安排集团以外的实体分配资金的能力受到某些限制，包括向本公司股东支付股息的能力的限制。

利息支出

下表列出了随附的未经审计的中期简明综合经营报表中确认的利息支出总额：

			截至6月30日的三个月，												截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021						2020						2021			2020
合同利息和其他融资费用			$	13,041					$	12,273					$	25,972		$	24,239
债务发行成本摊销			894						1,092						1,775			1,936
			$	13,935					$	13,365					$	27,747		$	26,175

7. 股本

			普通股股份
平衡，2020年12月31日			366,981,556
行使期权时发行的股份			10,232
余额，2021年6月30日			366,991,788

股权薪酬奖

下表提供了有关p的信息。绩效库存单位截至2021年6月30日的6个月的股票期权活动(“PSU”)、递延股票单位(“DSU”)和股票期权活动：

9

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			PSU			DSU						股票期权
			已发行股份单位数			已发行股份单位数						未偿还股票期权数量			加权平均行权价/股票期权(美元)
平衡，2020年12月31日			23,273,404			4,067,897						15,444,949			1.50
授与			13,428,840			1,027,103						5,679,894			0.81
练习			(2,733,209)			—						(10,232)			0.77
没收			(1,828,743)			—						(1,020,207)			0.90
过期			—			—						(1,040,262)			3.27
余额，2021年6月30日			32,140,292			5,095,000						19,054,142			1.23

截至2021年6月30日的三个月和六个月，基于股票的薪酬支出为$1.9百万美元和$5.5分别为百万美元(截至2020年6月30日的三个月和六个月-费用为$1.3百万元，并追回$0.8分别为100万)。

截至2021年6月30日，有$17.4百万美元(2020年12月31日-$5.9与未归属PSU和股票期权相关的未确认补偿成本)，预计将在#年加权平均期间确认2.0好几年了。在截至2021年6月30日的六个月内，公司支付了$0.62020年12月31日归属的PSU(截至2020年6月30日的6个月-$3.22019年12月31日归属的PSU的百万美元)。

每股净亏损

每股基本净亏损的计算方法是净亏损除以每期已发行和已发行普通股的加权平均数。每股摊薄净亏损采用库存股方法计算，以股份为基础的补偿安排。库存股方法假设行使以股份为基础的补偿安排所得的任何收益将用于按期内平均市场价格购买普通股。然后，加权平均股份数根据行使股份补偿安排所发行的股份数与从相关收益中回购的股份数之间的差额进行调整。反摊薄股票是指在计算稀释收益或每股亏损时不包括在内的潜在摊薄证券，因为它们的影响将是反摊薄的。

在截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月里，所有加权平均期权都被排除在稀释每股亏损的计算之外，因为这些期权是反稀释的。

8. 收入

该公司的收入来自石油销售，价格反映了买方在规定的销售点装船时收到的混合价格，或由相对于洲际交易所布伦特原油的合同定义，并根据瓦斯科尼亚或卡斯蒂利亚原油的差价、质量和每月的运输折扣进行调整。截至2021年6月30日的三个月和六个月，100%(截至2020年6月30日的三个月零六个月-100%)的收入来自石油销售。在截至2021年6月30日的三个月和六个月内，质量和运输折扣17%和16分别为洲际交易所布伦特原油平均价格的%(截至2020年6月30日的三个月和六个月-42%和29%)。在截至2021年6月30日的三个月和六个月内，该公司的产品主要销往哥伦比亚的两个主要客户(截至2020年6月30日的三个月和六个月-两个)。

截至2021年6月30日，应收账款包括美元0.2与2021年6月生产相关的累计销售收入百万美元(2020年12月31日-$0.1与2020年12月31日(生产)相关的百万美元。

9. 新冠肺炎的成本

新冠肺炎疫情导致与新冠肺炎健康和安全预防措施相关的额外运营和运输成本，包括增加卫生要求以及改进现场卡车运输桶和船员更换程序。以下是成本明细：

10

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			截至6月30日的三个月，												截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021						2020						2021			2020
运营费用			$	816					$	421					$	1,862		$	421
运输成本			81						—						174			—
新冠肺炎总成本			$	897					$	421					$	2,036		$	421

10. 赋税

公司的实际税率为(48)%，而截至2021年6月30日的6个月，6在2020年的比较期间。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的6个月里，当前所得税处于回升状态，这主要是由于之前对推定最低税额的估计发生了变化。截至2021年6月30日的6个月的递延所得税支出是额外的税收折旧与会计折旧相比的结果，以及在哥伦比亚利用税收损失抵消应税收入的结果。2020年比较期间的递延所得税回收主要是哥伦比亚上限测试减值损失的结果；哥伦比亚发生的损失被哥伦比亚发生的损失部分抵消，这些损失现在已被估值津贴完全抵消。

截至2021年6月30日的六个月，(48)%和31哥伦比亚的税率主要是由于外国税、外国换算调整、其他永久性差异和基于股票的薪酬的影响增加；但估值免税额的减少部分抵消了这一影响。

在截至2020年6月30日的6个月中，6%和32哥伦比亚税率的主要原因是估值免税额的提高、商誉减值在税收方面的不可抵扣、外文翻译调整和不可抵扣部分(50石油公司(PetroTal Corp.，简称“PetroTal”)股票未实现亏损的百分比)。

11. 偶然事件

法律程序

Gran Tiera有许多诉讼和索赔待决，包括与Agencia Nacional de Hidrocarburos(国家碳氢化合物管理局)(“ANH”)有关高价股份特许权使用费计算的纠纷。虽然这些诉讼和纠纷的结果无法确切预测，但格兰蒂拉相信，这些问题的解决不会对公司的综合财务状况、经营业绩或现金流产生实质性的不利影响。Gran Tiera在发生成本或成为可能和可确定的成本时记录成本。

信用证和其他信贷支持

截至2021年6月30日，公司已提供信用证和其他信贷支持共计$103.5百万美元(2020年12月31日-$100.6作为勘探合同和其他资本或经营要求中所载哥伦比亚和厄瓜多尔工作承诺担保的担保。

12. 金融工具与公允价值计量

金融工具

于2021年6月30日，本公司在资产负债表上确认的金融工具包括：现金及现金等价物、限制性现金及现金等价物、应收账款、投资、其他长期资产、应付账款及应计负债、衍生品、股权补偿奖励负债、长期债务及其他长期负债。

公允价值计量

投资、衍生工具和股权补偿奖励负债的公允价值在每个报告期末重新计量为估计公允价值。

11

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对PetroTal的投资

该公司在PetroTal的投资的公允价值估计为#美元。31.52021年6月30日(百万美元)48.32020年12月31日的百万美元)，基于PetroTal的收盘价$0.29CAD($0.25加元(2020年12月31日)和当日的外汇汇率。在截至2021年6月30日的六个月内，本公司44% (109百万股普通股)出售其在PetroTal的权益，以换取现金收益(扣除交易成本#美元)。14.6百万美元，导致销售亏损$5.1百万美元。PetroTal是一家在加拿大注册并注册的上市能源公司，从事秘鲁原油和天然气的勘探、评估和开发。PetroTal的股票在多伦多证券交易所创业板上市，交易代码为“TAL”，在伦敦证券交易所另类投资市场上市，交易代码为“PTAL”。大提埃拉拥有大约137百万股普通股，相当于大约17占PetroTal已发行和已发行普通股的百分比。

商品和外币衍生品

商品价格和外币衍生品的公允价值是根据各种因素估计的，包括活跃市场的报价和第三方的报价。公司还进行内部评估，以确保第三方报价的合理性。考虑到交易对手信用风险，本公司评估了衍生工具的交易对手是否会因未能支付任何合同要求的款项而违约的可能性。此外，本公司认为该公司具有相当高的信贷质素，并有财力及意愿履行其与衍生工具交易有关的潜在偿还责任。

PSU和DSU

PSU负债的公允价值是根据定价模型估算的，该定价模型使用了活跃市场的报价和PSU业绩系数等投入。DSU负债的公允价值是使用活跃市场中的报价市场价格来衡量的。

投资、衍生品以及PSU和DSU负债在2021年6月30日和2020年12月31日的公允价值如下：

(以千美元计)			截至2021年6月30日						截至2020年12月31日
投资			$	31,525					$	48,323
衍生负债			$	26,594					$	12,050
PSU和DSU责任			11,753						4,760
			$	38,347					$	16,810

下表列出了附带的未经审计的中期简明综合经营报表中确认的衍生工具和其他金融工具的损益：

			截至6月30日的三个月，									截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021			2020						2021			2020
商品价格 衍生品亏损(收益)			$	21,217		$	7,542					$	44,849		$	(10,777)
外币 衍生品亏损(收益)			22			(1,919)						88			3,533
衍生工具亏损(收益)			$	21,239		$	5,623					$	44,937		$	(7,244)
未实现的PetroTal 投资损失(收益)			$	2,614		$	(6,216)					$	(3,861)		$	59,069
出售PetroTal股票的亏损			—			—						5,070			—
金融工具损失			$	—		$	757					—			757
其他金融工具 亏损(收益)			$	2,614		$	(5,459)					$	1,209		$	59,826

12

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未按公允价值记录的金融工具包括本公司的6.252025年到期的优先债券百分比(“6.25高级注释百分比“)和7.752027年到期的优先债券百分比(“7.75高级票据百分比“)。于2021年6月30日，6.25高级票据百分比和7.75高级备注百分比为 $293.1百万美元和$291.4分别为本金总额减去未摊销债务发行成本，公允价值为#美元。267.2百万美元和$267.4百万，分别为。长期限制性现金和现金等价物以及循环信贷安排的公允价值接近其账面价值，因为利率是可变的，反映了市场利率。由于其他金融工具的到期日较短，其公允价值接近其账面价值。

GAAP建立了一个公允价值层次结构，对用于计量公允价值的估值技术的输入进行了优先排序。这个层次结构由三个大的层次组成。第一级投入包括相同资产和负债在活跃市场的报价(未经调整)，具有最高优先级。级别2和3的输入分别基于重要的其他可观察到的输入和重要的不可观察到的输入，并且具有较低的优先级。本公司使用基于可用投入的适当估值技术来计量资产和负债的公允价值。

2021年6月30日，投资和DSU负债的公允价值使用1级投入确定，衍生工具和PSU负债的公允价值使用2级投入确定。

该公司使用现有的市场数据和估值方法来估计债务的公允价值。债务的公允价值是公司为承担债务而必须向第三方支付的估计金额，包括发行利率与期末市场利率之间的差额的信用利差。信用价差是公司的违约或偿还风险。信用价差(溢价或折价)是通过比较公司的高级票据和循环信贷安排与新发行的债券(有担保和无担保的)和类似规模的二级交易以及公共和私人债务的信用统计数据来确定的。上文段落中有关现金及限制性现金及现金等价物及高级票据的公允价值的披露是基于一级投入，而信贷安排的公允价值是基于二级投入。

该公司的非经常性公允价值计量包括资产报废义务。资产报废债务的公允价值是参考预期的未来现金流出来计量的，该预期未来现金流出是为了满足按本公司信贷调整后的无风险利率贴现的报废债务。

商品价格衍生品

该公司利用商品价格衍生品来管理与其石油生产的预期销售相关的现金流的可变性，降低商品价格风险，并提供一个基本的现金流水平，以确保它至少能够执行其计划的资本支出的一部分。

截至2021年6月30日，本公司的未平仓商品价格衍生品头寸如下：

文书的期限和类型

音量， 波普

参考

卖出卖权(美元/桶，加权平均)

买入看跌期权(美元/桶，加权平均)

已售出呼叫($/bbl，加权平均值)

掉期价格(美元/桶，加权平均)

三向领口： 2021年7月1日至12月31日

7,000

冰布伦特原油

47.14

57.14

68.95

不适用

掉期：2021年7月1日至12月31日

3,000

冰布伦特原油

不适用

不适用

不适用

56.75

外币衍生品

该公司利用外币衍生品来管理与该公司预测的哥伦比亚比索(“COP”)计价支出相关的现金流的可变性。截至2021年6月30日，公司的未平仓外币衍生品头寸如下：

文书的期限和类型

套期金额 (百万名警察)

对冲金额的美元等值(千美元)(1)

参考

底价 (COP，加权平均)

上限价格(COP，加权平均)

领口：2021年7月1日至12月31日

6,000

1,597

科普

3,500

3,630

(1) 按2021年6月30日外汇汇率计算。

13

---

13. 补充现金流信息

下表提供了现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物的对账，这些现金和现金等价物在中期未经审计的简明合并现金流量表中显示为这些金额的总和：

(以千美元计)			截至6月30日，									截至十二月三十一日，
			2021			2020						2020			2019
现金和现金等价物			$	19,965		$	17,599					$	14,114		$	8,817
受限的现金和现金等价物- 长期			3,590			2,186						3,409			2,258
			$	23,555		$	19,785					$	17,523		$	11,075

经营活动的资产和负债净变动如下：

			截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021						2020
应收账款和其他长期资产			$	28					$	15,475
衍生品			6,264						(2,310)
库存			(1,934)						(1,533)
预付费			(631)						(750)
应付账款、应计账款和其他长期负债			11,991						(41,487)
应收和应付税款			11,439						9,350
经营活动资产负债净变动			$	27,157					$	(21,255)

截至2021年6月30日的6个月的非现金投资营运资本的变化包括应付账款和应计负债的增加#美元。3.7百万美元，应收账款增加$0.5百万美元(截至2020年6月30日的6个月，应付账款和应计负债减少#美元38.7百万美元，应收账款减少$0.1百万)。

下表提供了额外的补充现金流披露：

			截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021						2020
缴纳所得税的现金			$	7,139					$	8,524
支付利息的现金			$	25,659					$	23,540
非现金投资活动：
与财产、厂房和设备有关的净负债，期末			$	31,887					$	38,708

14

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第二项。管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析

 

以下对我们财务状况和经营结果的讨论应与本季度报告10-Q表第一部分第1项中的“财务报表”以及我们2020年度报告中10-K表第二部分第7项和第8项中分别包含的“财务报表和补充数据”和“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”结合起来阅读。“财务报表和补充数据”和“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”分别载于本季度报告第10-Q表第I部分的“财务报表”和“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”。请参阅本季度报告(Form 10-Q)开头有关前瞻性陈述的识别和相关风险的警示语言，以及本季度报告(Form 10-Q)第II部分第1A项“风险因素”以及我们2020年Form 10-K年度报告第I部分第1A项“风险因素”中描述的风险因素。

财务和运营亮点

2021年第二季度的主要亮点

•2021年第二季度净亏损1760万美元，或每股基本稀释后亏损0.05美元，而2020年第二季度基本稀释后净亏损3.706亿美元，每股净亏损1.01美元

•2021年第二季度所得税前亏损为840万美元，而2020年第二季度所得税前亏损为4.472亿美元

•在2021年第二季度，我们偿还了根据循环信贷安排提取的500万美元。

•我们2021年第二季度的平均产量NAR为18,976 BOPD(销售量-18,454 BOPD)，比2020年第二季度的18,408 BOPD(销售量-19,266 BOPD)增长3%(销售量-4%)，与2021年第一季度相比下降8%(销售量-9%)，原因是哥伦比亚的国家封锁，这些问题在2021年第二季度末得到解决。由于封锁，大约有597,000桶石油储备被推迟

•石油销售额为9660万美元，比2020年第二季度增长186%，原因是布伦特原油价格上涨以及质量和运输折扣下降，与2021年第一季度9550万美元的石油销售额持平

•与2020年第二季度相比，运营费用增加了31%(每桶增加37%)，原因是Acordionero和Suroriente油田的运营活动增加，与2021年第一季度相比下降了14%(每桶减少7%)，原因是由于哥伦比亚国家封锁以及Acordionero油田发电成本降低，本季度Costayaco和Suroriente油田的运营活动减少

•交通费用与2020年第二季度相比下降了9%，与2021年第一季度相比增长了17%

•运营净额回扣(2) 与2020年第二季度的1,120万美元和2021年第一季度的6,340万美元相比，分别增长了508%和8%，达到6830万美元

•调整后的EBITDA(2)与2020年第二季度的1790万美元相比，增长了103%，达到3630万美元；与2021年第一季度的4190万美元相比，下降了13%

•运营资金流(2)与2020年第二季度相比增长了290%，达到2330万美元，比2021年第一季度下降了20%

•由于差额降低，2021年第二季度的质量和运输折扣从2020年第二季度的14.10美元降至11.54美元/桶，而2021年第一季度的质量和运输折扣从2021年第一季度的8.98美元/桶上升，原因是差额增加以及本季度由于哥伦比亚的国家封锁而使用不同的运输路线。

•与2020年第二季度相比，股票薪酬前的一般和行政(“G&A”)增加了36%，与当期经营活动的增长一致。与2021年第一季度相比，由于某些公司成本的时间安排，股票薪酬前的G&A增加了21%

•2021年第二季度的增资为3740万美元，比2020年第二季度增加了3260万美元，与2021年第一季度的3740万美元持平

15

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(除非另有说明，否则以千美元计)			截至6月30日的三个月，												截至3月31日的三个月，						截至6月30日的六个月，
			2021			2020			%变化						2021						2021			2020			%变化
日均成交量(BOPD)
整合
特许权使用费前的工作利益(“WI”)生产			23,035			20,165			14						24,463						23,745			24,846			(4)
版税			(4,059)			(1,757)			131						(3,930)						(3,995)			(2,957)			35
生产NAR			18,976			18,408			3						20,533						19,750			21,889			(10)
库存(增加)减少			(522)			858			(161)						(262)						(393)			169			(333)
销售额(1)			18,454			19,266			(4)						20,271						19,357			22,058			(12)
净亏损			$	(17,627)		$	(370,649)		95						$	(37,422)					$	(55,049)		$	(622,275)		91
运营Netback
石油销售			$	96,623		$	33,824		186						$	95,493					$	192,116		$	119,903		60
运营费用			(25,431)			(19,364)			31						(29,625)						(55,056)			(63,952)			(14)
交通费			(2,921)			(3,226)			(9)						(2,506)						(5,427)			(7,263)			(25)
运营Netback(2)			$	68,271		$	11,234		508						$	63,362					$	131,633		$	48,688		170
股权薪酬前的并购费用			$	7,133		$	5,237		36						$	5,898					$	13,031		$	12,677		3
基于股票的G&A薪酬费用(回收)			1,873			1,292			45						3,671						5,544			(763)			827
并购费用，包括基于股票的薪酬			$	9,006		$	6,529		38						$	9,569					$	18,575		$	11,914		56
调整后的EBITDA(2)			$	36,299		$	17,872		103						$	41,904					$	78,203		$	52,363		49
运营资金流(2)			$	23,272		$	5,974		290						$	28,973					$	52,245		$	28,201		85
资本支出			$	37,384		$	4,747		688						$	37,427					$	74,811		$	49,024		53

(1) 销售量代表根据库存变化调整后的生产净现值。

(2) 非GAAP衡量标准

营业净额、EBITDA、调整后的EBITDA和运营资金流量是非GAAP衡量标准，在GAAP中没有规定的任何标准化含义。管理层将这些衡量标准视为财务绩效衡量标准。请投资者注意，这些指标不应被解释为净亏损或根据公认会计原则确定的其他财务业绩指标的替代指标。我们计算这些指标的方法可能与其他公司不同，因此可能无法与其他公司使用的类似指标进行比较。每项非GAAP财务衡量标准与相应的GAAP衡量标准一起列示，以避免暗示应更多地强调非GAAP衡量标准。

如上所述，营业净收入的定义是石油销售减去营业和运输费用。管理层认为，运营净额是管理层和投资者分析财务业绩的有用补充指标，并在考虑其他收入和支出之前提供了我们主要业务活动产生的结果的指示。上表提供了从石油销售到运营净额的对账。

如列示，EBITDA定义为经损耗、折旧及增值(“DD&A”)开支、利息开支及所得税开支或回收调整后的净亏损。列示的经调整EBITDA定义为经商誉减值、资产减值、非现金租赁费用、租赁付款、未实现汇兑损益、基于股票的补偿支出或收回、未实现衍生工具损益及其他金融工具损益调整后的EBITDA。管理层在考虑非现金项目如何影响收入之前，使用这一补充指标来分析我们的主要业务活动产生的业绩和收入，并相信这一财务指标是投资者分析我们的业绩和财务结果的有用的补充信息。从净亏损到EBITDA和调整后的EBITDA的对账如下：

16

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			截至6月30日的三个月，									截至3月31日的三个月，						截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021			2020						2021						2021			2020
净损失			$	(17,627)		$	(370,649)					$	(37,422)					$	(55,049)		$	(622,275)
调整以调整EBITDA和调整后EBITDA的净亏损
DD&A费用			28,927			42,484						31,318						60,245			99,778
利息支出			13,935			13,365						13,812						27,747			26,175
所得税费用(回收)			9,189			(76,575)						8,651						17,840			(41,671)
EBITDA(非GAAP)			$	34,424		$	(391,375)					$	16,359					$	50,783		$	(537,993)
商誉减值			—			—						—						—			102,581
资产减值			—			398,458						—						—			402,362
非现金租赁费用			370			481						444						814			971
租赁费			(393)			(460)						(462)						(855)			(975)
未实现汇兑损失(收益)			477			(1,544)						13,003						13,480			19,255
基于股票的薪酬费用(回收)			1,873			1,292						3,671						5,544			(763)
*未实现衍生工具(收益)亏损			(3,066)			17,236						10,294						7,228			7,856
**其他金融工具亏损(收益)			2,614			(6,216)						(1,405)						1,209			59,069
调整后的EBITDA(非GAAP)			$	36,299		$	17,872					$	41,904					$	78,203		$	52,363

所列营运资金流量定义为经DD&A开支、商誉及资产减值、递延税项开支或收回、股票补偿开支或收回、债务发行成本摊销、非现金租赁开支、租赁付款、未实现汇兑损益、衍生工具损益、衍生工具现金结算及其他金融工具损益调整后的净亏损。在考虑非现金项目对收入的影响之前，管理层使用这一财务指标来分析我们的主要业务活动产生的业绩和收入，并相信这一财务指标也是投资者分析业绩和我们的财务结果的有用的补充信息。从净亏损到经营资金流的对账如下：

			截至6月30日的三个月，									截至3月31日的三个月，						截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021			2020						2021						2021			2020
净损失			$	(17,627)		$	(370,649)					$	(37,422)					$	(55,049)		$	(622,275)
调整以调节净亏损与运营资金流
DD&A费用			28,927			42,484						31,318						60,245			99,778
商誉减值			—			—						—						—			102,581
资产减值			—			398,458						—						—			402,362
递延税费(回收)			9,203			(76,200)						8,651						17,854			(41,594)
基于股票的薪酬费用(回收)			1,873			1,292						3,671						5,544			(763)
债务发行成本摊销			894			1,092						881						1,775			1,936
非现金租赁费用			370			481						444						814			971
租赁费			(393)			(460)						(462)						(855)			(975)
未实现汇兑损失(收益)			477			(1,544)						13,003						13,480			19,255
**衍生工具亏损(收益)			21,239			6,380						23,698						44,937			(6,487)
衍生工具的现金结算			(24,305)			10,856						(13,404)						(37,709)			14,343
**其他金融工具亏损(收益)			2,614			(6,216)						(1,405)						1,209			59,069
运营资金流(非GAAP)			$	23,272		$	5,974					$	28,973					$	52,245		$	28,201

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额外的运营结果

			截至6月30日的三个月，												截至3月31日的三个月，						截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021			2020			%变化						2021						2021			2020			%变化
石油销售			$	96,623		$	33,824		186						$	95,493					$	192,116		$	119,903		60
运营费用			25,431			19,364			31						29,625						55,056			63,952			(14)
交通费			2,921			3,226			(9)						2,506						5,427			7,263			(25)
运营净额回扣(1)			68,271			11,234			508						63,362						131,633			48,688			170
新冠肺炎相关成本			897			421			113						1,139						2,036			421			384
DD&A费用			28,927			42,484			(32)						31,318						60,245			99,778			(40)
商誉减值			—			—			—						—						—			102,581			100
资产减值			—			398,458			(100)						—						—			402,362			100
股权薪酬前的并购费用			7,133			5,237			36						5,898						13,031			12,677			3
基于股票的G&A薪酬费用(回收)			1,873			1,292			45						3,671						5,544			(763)			827
遣散费			—			25			(100)						919						919			1,347			(32)
汇兑损失(收益)			91			(2,988)			103						13,083						13,174			15,819			(17)
衍生工具亏损(收益)			21,239			5,623			278						23,698						44,937			(7,244)			720
其他金融工具亏损(收益)			2,614			(5,459)			148						(1,405)						1,209			59,826			(98)
利息支出			13,935			13,365			4						13,812						27,747			26,175			6
			76,709			458,458			(83)						92,133						168,842			712,979			(76)
利息收入			—			—			—						—						—			345			(100)
所得税前亏损			(8,438)			(447,224)			98						(28,771)						(37,209)			(663,946)			94
当期所得税退还			(14)			(375)			(96)						—						(14)			(77)			(82)
递延所得税费用(回收)			9,203			(76,200)			112						8,651						17,854			(41,594)			143
			9,189			(76,575)			112						8,651						17,840			(41,671)			143
净损失			$	(17,627)		$	(370,649)		95						$	(37,422)					$	(55,049)		$	(622,275)		91
销售量(NAR)
总销售量，BOPD			18,454			19,266			(4)						20,271						19,357			22,058			(12)
每桶布伦特原油价格			$	69.08		$	33.39		107						$	61.32					$	65.23		$	42.10		55
每桶销售量的综合运营结果NAR
石油销售			$	57.54		$	19.29		198						$	52.34					$	54.83		$	29.87		84
运营费用			15.14			11.05			37						16.24						15.71			15.93			(1)
交通费			1.74			1.84			(5)						1.37						1.55			1.81			(14)

18

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运营净额回扣(1)			40.66			6.40			535						34.73						37.57			12.13			210
新冠肺炎相关成本			0.53			0.23			130						0.62						0.58			0.10			480
DD&A费用			17.23			24.23			(29)						17.17						17.20			24.85			(31)
商誉减值			—			—			—						—						—			25.55			(100)
资产减值			—			227.28			(100)						—						—			100.23			(100)
股权薪酬前的并购费用			4.25			2.99			42						3.23						3.72			3.16			18
基于股票的G&A薪酬费用(回收)			1.12			0.74			51						2.01						1.58			(0.19)			932
遣散费			—			0.01			(100)						0.50						0.26			0.34			(24)
汇兑损失(收益)			0.05			(1.70)			103						7.17						3.76			3.94			(5)
衍生工具亏损(收益)			12.65			3.21			294						12.99						12.83			(1.80)			813
其他金融工具亏损(收益)			1.56			(3.11)			150						(0.77)						0.35			14.90			(98)
利息支出			8.30			7.62			9						7.57						7.92			6.52			21
			45.69			261.50			(83)						50.49						48.20			177.60			(73)
利息收入			—			—			—						—						—			0.09			(100)
所得税前亏损			(5.03)			(255.10)			98						(15.76)						(10.63)			(165.38)			94
当期所得税退还			(0.01)			(0.21)			(95)						—						—			(0.02)			(100)
递延所得税费用(回收)			5.48			(43.46)			113						4.74						5.10			(10.36)			149
			5.47			(43.67)			(113)						4.74						5.10			(10.38)			149
净损失			$	(10.50)		$	(211.43)		95						$	(20.50)					$	(15.73)		$	(155.00)		90

 

(1) 营业净值是一种非公认会计原则的衡量标准，在公认会计原则下没有规定的任何标准化含义。有关该衡量标准的定义，请参阅“财务和运营要点--非GAAP衡量标准”。

石油产销量(BOPD)

			截至6月30日的三个月，									截至6月30日的六个月，
			2021			2020						2021			2020
日均成交量(BOPD)
特许权使用费前的Wi生产			23,035			20,165						23,745			24,846
版税			(4,059)			(1,757)						(3,995)			(2,957)
生产NAR			18,976			18,408						19,750			21,889
库存增加			(522)			858						(393)			169
销售额			18,454			19,266						19,357			22,058
特许权使用费，特许权使用费前作业指导书产量的百分比			18		%	9		%				17		%	12		%

产油量NAR 截至2021年6月30日止三个月，与2020年同期相比增长3%，原因是Acordionero和Suroriente油田产量增加，部分被受该地区国家封锁影响的Costayaco和Moqueta油田产量下降所抵消。在本季度，由于国家封锁，大约597,000桶石油被推迟。由于2021年第二季度哥伦比亚的国家封锁影响了主要油田的生产，截至2021年6月30日的6个月的石油产量NAR比2020年同期下降了10%。2021年第二季度末，国家封锁得到解决。

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版税截至2021年6月30日的三个月和六个月的产量百分比，与2020年同期和上一季度相比有所增加，与哥伦比亚基准油价和对价格敏感的特许权使用费制度的增长相称。

Midas区块包括Acordionero、Mochuelo和Ayombero油田，Chaza区块包括Costayaco和Moqueta油田

运营Netback

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			截至6月30日的三个月，									截至3月31日的三个月，						截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021			2020						2021						2021			2020
石油销售			$	96,623		$	33,824					$	95,493					$	192,116		$	119,903
交通费			(2,921)			(3,226)						(2,506)						(5,427)			(7,263)
			93,702			30,598						92,987						186,689			112,640
运营费用			(25,431)			(19,364)						(29,625)						(55,056)			(63,952)
运营Netback(1)			$	68,271		$	11,234					$	63,362					$	131,633		$	48,688
(每桶美元销售额NAR)
布伦特原油			$	69.08		$	33.39					$	61.32					$	65.23		$	42.10
质量和运输折扣			(11.54)			(14.10)						(8.98)						(10.40)			(12.23)
平均实现价格			57.54			19.29						52.34						54.83			29.87
交通费			(1.74)			(1.84)						(1.37)						(1.55)			(1.81)
运输费用平均实现价格净额			55.80			17.45						50.97						53.28			28.06
运营费用			(15.14)			(11.05)						(16.24)						(15.71)			(15.93)
运营Netback(1)			$	40.66		$	6.40					$	34.73					$	37.57		$	12.13

(1) 营业净值是一种非公认会计原则的衡量标准，在公认会计原则下没有规定的任何标准化含义。有关该衡量标准的定义，请参阅“财务和运营要点--非GAAP衡量标准”。

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22

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石油销售截至2021年6月30日的三个月和六个月，由于布伦特原油价格分别上涨107%和质量和运输折扣下降，2021年分别增长186%和60%，达到9660万美元和1.921亿美元，但与2020年同期相比，销售量下降部分抵消了这一增长。与上一季度相比，石油销售额增长了1%，这是布伦特原油价格上涨13%的结果，这被更高的质量和运输折扣以及更低的销售量所抵消。

下表显示了与上一季度和2020年同期相比，截至2021年6月30日的三个月和六个月实现价格和销售量的变化对我们石油销售额的影响：

(以千美元计)			2021年第二季度与2021年第一季度相比						2021年第二季度与2020年第二季度相比						截至2021年6月30日的6个月与截至2020年6月30日的6个月
可比期间的石油销售量			$	95,493					$	33,824					$	119,903
实现销售提价效果			8,723						64,225						87,471
销售量下降效应			(7,593)						(1,426)						(15,258)
截至2021年6月30日的三个月和六个月的石油销售额			$	96,623					$	96,623					$	192,116

与2020年同期相比，截至2021年6月30日的三个月和六个月的平均实现价格分别上涨了198%和84%。除了较低的差价外，这些增长与基准油价的增长相称。与上一季度相比，平均实现价格上涨了10%，这是由于基准油价上涨被更高的差额所抵消。

运营费用s截至2021年6月30日的三个月，由于Acordionero和Suroriente油田的运营活动比2020年同期增加，Acordionero和Suroriente油田的运营活动增加了31%，即每桶4.09美元，达到2540万美元或每桶15.14美元。2020年第二季度运营活动减少归因于为应对新冠肺炎疫情而关闭了成本较高的油井。由于我们业务的结构性改善，截至2021年6月30日的6个月的运营费用比2020年同期下降了14%，即每桶0.22美元，降至5510万美元，或每桶15.71美元。与上一季度相比，由于哥伦比亚的国家封锁以及Acordionero油田的发电成本降低，Costayaco和Suroriente油田的运营活动减少，运营费用从2960万美元或16.24美元/桶下降了14%或1.10美元/桶。

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我们有通过多条管道和卡车运输路线出售石油的选择。每种方案对已实现的销售价格和运输费用都有不同的影响。下表显示了在截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月以及上一季度，我们使用每个选项在哥伦比亚销售的石油数量的百分比：

			截至6月30日的三个月，									截至3月31日的三个月，						截至6月30日的六个月，
			2021			2020						2021						2021			2020
通过管道运输的流量			9		%	15		%				—		%				5		%	7		%
井口销售量			67		%	49		%				52		%				58		%	50		%
通过卡车运输的卷 通向销售点			24		%	36		%				48		%				37		%	43		%
			100		%	100		%				100		%				100		%	100		%

通过管道或卡车运输的货物可以获得更高的实现价格，但会产生更高的运输费用。井口的销售量产生了相反的效果，即较低的实现价格，但被较低的运输费用所抵消。

交通费截至2021年6月30日的三个月和六个月，与2020年同期相比，2021年分别下降了9%和25%，至290万美元和540万美元，这是由于当前时期的销售额较低所致。按每桶计算，截至2021年6月30日止三个月及六个月的运输费用分别下降5%及14%至1.74美元及1.55美元，原因是本期井口销售量增加，导致每桶运输费用较2020年同期下降。

在截至2021年6月30日的三个月里，与上一季度的250万美元相比，运输费用增长了17%。在每个桶的基础上，运输费用比上一季度的1.37美元增加了27%，这是由于哥伦比亚的国家封锁导致交货点发生变化，哥伦比亚的每个桶的运输成本更高。

新冠肺炎的成本

新冠肺炎疫情导致与新冠肺炎健康和安全预防措施相关的额外运营和运输成本，包括增加卫生要求以及改进现场卡车运输桶和船员更换程序。在截至2021年6月30日的三个月和六个月里，新冠肺炎的成本分别为90万美元和200万美元。

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分别包括80万美元和190万美元的运营费用和10万美元和20万美元的运输活动费用。截至2020年6月30日的三个月和六个月，新冠肺炎的成本为40万美元，所有这些成本都与运营活动有关。上一季度，新冠肺炎的成本为110万美元，其中100万美元与运营有关，10万美元用于运输活动。

DD&A费用

			截至6月30日的三个月，									截至3月31日的三个月，						截至6月30日的六个月，
			2021			2020						2021						2021			2020
DD&A费用，数千美元			$	28,927		$	42,484					$	31,318					$	60,245		$	99,778
DD&A费用，每桶美元			17.23			24.23						17.17						17.20			24.85

截至2021年6月30日的三个月和六个月的DD&A费用分别下降32%和40%，每桶分别减少7.00美元和7.65美元，这是由于2020年最后三个季度记录的上限测试减值亏损导致可耗性基础成本低于2020年同期。

在截至2021年6月30日的三个月里，由于本季度产量下降，DD&A费用与上一季度相比下降了8%。在每个桶的基础上，DD&A费用与上一季度相当。

损损

资产减值

(一)油气财产减值

截至2021年6月30日止三个月及六个月，根据上限测试计算结果，我们并无上限测试减值亏损。在截至2020年6月30日的三个月和六个月中，我们每个月都有3.983亿美元的上限测试减值损失。在6月30日、2021年和2020年的上限测试计算中，我们使用的布伦特原油平均价格分别为每桶52.74美元和52.32美元。

(二)存货减值

截至2021年6月30日的三个月和六个月，我们没有库存减值。截至2020年6月30日的三个月和六个月，我们分别录得20万美元和410万美元的存货减值。

商誉减值

在截至2020年6月30日的6个月中，由于预测大宗商品价格下跌的影响，该单位的账面价值超过了公允价值，整个商誉余额为1.026亿美元。

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并购费用

						截至6月30日的三个月，									截至3月31日的三个月，						截至6月30日的六个月，
(以千美元计)						2021			2020									2021						2021			2020
股权薪酬前的并购费用						$	7,133		$	5,237								$	5,898					$	13,031		$	12,677
基于股票的G&A薪酬费用(回收)						1,873			1,292									3,671						5,544			(763)
并购费用，包括基于股票的薪酬						$	9,006		$	6,529								$	9,569					$	18,575		$	11,914
(每桶美元销售额NAR)
股权薪酬前的并购费用						$	4.25		$	2.99								$	3.23					$	3.72		$	3.16
基于股票的G&A薪酬费用(回收)						1.12			0.74									2.01						1.58			(0.19)
并购费用，包括基于股票的薪酬						$	5.37		$	3.73								$	5.24					$	5.30		$	2.97

截至2021年6月30日的三个月和六个月，股权薪酬前的G&A费用分别比2020年同期增长36%和3%，与2021年经营活动的增长一致。在每个bbl的基础上，截至2021年6月30日的三个月和六个月，由于经营活动增加和销售额下降，股票薪酬前的G&A费用分别比2020年同期增加了42%和18%，达到4.25美元和3.72美元。在截至2021年6月30日的三个月里，由于某些成本的时间安排，扣除股票薪酬前的G&A费用比上一季度增长了21%，即每桶1.02美元。

与2020年同期相比，截至2021年6月30日的三个月和六个月的股权薪酬后的G&A费用分别增长了38%和56%(每桶44%和78%)，主要是由于股价上涨导致股票薪酬上升。在截至2021年6月30日的三个月里，扣除股票薪酬后的G&A费用与上一季度相比下降了6%，这主要是由于本季度股价下跌导致股票薪酬下降，以及由于销售量下降，每桶增加了2%。

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外汇损益

截至2021年6月30日的三个月和六个月，我们的外汇亏损分别为10万美元和1320万美元，而2020年同期的外汇收益分别为300万美元和1580万美元。应收账款、应收税金、递延所得税、应付账款和投资被视为货币项目，需要在每个资产负债表日从当地货币换算成美元本位币。这一换算是这一时期外汇损益的主要来源。

下表列出了截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月美元兑哥伦比亚比索和加元的变动情况：

			截至6月30日的三个月，									截至6月30日的六个月，
			2021			2020						2021			2020
美元对哥伦比亚比索的汇率变化			通过以下方式加强			被削弱						通过以下方式加强			通过以下方式加强
			1%			8%						9%			15%
美元对加元的汇率变动			被削弱			被削弱						被削弱			通过以下方式加强
			1%			4%						3%			5%

金融工具损益

下表列出了截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月的衍生工具和其他金融工具损益的性质：

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			截至6月30日的三个月，									截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021			2020						2021			2020
商品价格 衍生品亏损(收益)			$	21,217		$	7,542					$	44,849		$	(10,777)
外币 衍生品亏损(收益)			22			(1,919)						88			3,533
衍生工具亏损(收益)			$	21,239		$	5,623					$	44,937		$	(7,244)
未实现的PetroTal 投资损失(收益)			$	2,614		$	(6,216)					$	(3,861)		$	59,069
出售PetroTal股票的亏损			—			—						5,070			—
金融工具损失			—			757						—			757
其他金融工具亏损(收益)			$	2,614		$	(5,459)					$	1,209		$	59,826

所得税费用

			截至6月30日的三个月，									截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021			2020						2021			2020
所得税前亏损			$	(8,438)		$	(447,224)					$	(37,209)		$	(663,946)
当期所得税退还			$	(14)		$	(375)					$	(14)		$	(77)
递延所得税费用(回收)			9,203			(76,200)						17,854			(41,594)
所得税总支出(回收)			$	9,189		$	(76,575)					$	17,840		$	(41,671)
实际税率			(109)		%	17		%				(48)		%	6		%

在截至2021年6月30日和2020年6月30日的6个月中，当期所得税每个月都处于回收状态，这主要是由于之前对推定最低税的估计发生了变化。截至2021年6月30日的6个月的递延所得税支出是超额税收折旧与会计折旧相比的结果，以及在哥伦比亚利用税收损失抵消应税收入的结果。2020年比较期间的递延所得税回收主要是由于哥伦比亚的上限测试减值损失；哥伦比亚发生的损失被哥伦比亚发生的损失部分抵消，这些损失现在已被估值津贴完全抵消。

截至2021年6月30日止六个月，(48%)的有效税率与哥伦比亚31%的税率之间的差异主要是由于外国税、外国换算调整、其他永久性差异和基于股票的薪酬的影响增加；这部分被估值津贴的减少所抵消。

截至2020年6月30日的六个月，6%的实际税率与哥伦比亚32%的税率之间的差异主要是由于估值免税额的增加、为税收目的商誉减值的不可抵扣、外文翻译调整以及PetroTal Corp.(“PetroTal”)股票未实现亏损的不可抵扣部分(50%)。

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运营净收入和资金流(非GAAP衡量标准)

(以千美元计)			2021年第二季度与2021年第一季度相比			更改百分比			2021年第二季度与2020年第二季度相比			更改百分比			截至2021年6月30日的6个月与截至2020年6月30日的6个月			更改百分比
比较期间的净亏损			$	(37,422)					$	(370,649)					(622,275)
由于以下原因增加(减少)：
销售价格			8,723						64,225						87,471
销售量			(7,593)						(1,426)						(15,258)
费用：
*运营。			4,194						(6,067)						8,896
国际交通运输			(415)						305						1,836
**现金并购			(1,235)						(1,896)						(354)
**净租赁付款			(5)						(44)						(37)
*			919						25						428
扣除债务摊销后的净利息。 降低发行成本			(110)						(768)						(1,733)
**实现外汇占款			466						(1,058)						(3,130)
**就衍生品工具进行现金结算			(10,901)						(35,161)						(52,052)
取消现行税种			14						(361)						(63)
控制与新冠肺炎相关的成本			242						(476)						(1,615)
增加利息收入			—						—						(345)
运营资金流净变化(1)从比较时期开始			(5,701)						17,298						24,044
费用：
包括耗尽、折旧和增值			2,391						13,557						39,533
*商誉减值			—						—						102,581
折旧资产减值			—						398,458						402,362
**递延税金			(552)						(85,403)						(59,448)
**债务发行成本摊销			(13)						198						161
**基于股票的薪酬			1,798						(581)						(6,307)
**衍生工具收益或亏损，净额 *就衍生品工具达成和解			13,360						20,302						628
**其他金融工具的收益或亏损			(4,019)						(8,830)						57,860
*未实现外汇占款			12,526						(2,021)						5,775
**净租赁付款			5						44						37
净亏损净变动			19,795						353,022						567,226
本期净亏损			$	(17,627)		53%			$	(17,627)		95%			$	(55,049)		91%

(1)运营资金流是一种非GAAP计量，在GAAP中没有规定的任何标准化含义。请参阅“财务和运营要点--非GAAP衡量标准”，了解该衡量标准的定义和对账。

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截至2021年6月30日的三个月的资本支出为3740万美元：

(百万美元)
哥伦比亚：
探索			$	2.4
发展：
*钻探和完井数量			17.2
设施齐全。			4.9
其他			12.5
			37.0
公司和厄瓜多尔			0.4
			$	37.4

在截至2021年6月30日的三个月里，我们开始在哥伦比亚钻探以下油井：

			井数(毛数和净数)
发展			5.0

我们在迈达斯区块钻了三口开发井，在察扎区块钻了两口开发井。在本季度打出的油井中，截至2021年6月30日有三口油井完工。

流动性与资本资源 

			截至
(以千美元计)			2021年6月30日						%变化						2020年12月31日
现金和现金等价物			$	19,965					41						$	14,114
循环信贷安排			$	175,000					(8)						$	190,000
6.25厘高级债券			$	300,000					—						$	300,000
7.75厘高级债券			$	300,000					—						$	300,000

新冠肺炎病毒于2020年3月被世界卫生组织宣布为大流行，它的爆发蔓延到全球，影响了全球经济活动。2020年，由于主要产油国之间的争端，加上新冠肺炎大流行的影响以及全球石油需求的相关减少，全球大宗商品价格在2020年上半年大幅下跌。世界各地的政府，包括我们开展业务的哥伦比亚和厄瓜多尔的政府，都颁布了紧急措施来遏制病毒的传播。这些措施包括实施旅行禁令、自我实施隔离期和社会距离，已经并可能继续对全球企业造成实质性干扰，导致经济放缓。虽然全球大宗商品价格自2020年上半年的历史低点以来有所改善，但当前具有挑战性的经济气候已经并可能继续对我们公司产生重大不利影响，包括但不限于：

•大宗商品价格下跌导致收入和现金流大幅下降；

•由于资本计划减少和停产，收入和经营活动下降；

•减损费用；

•不能遵守债务协议中的契约和限制；

•无法获得资金来源；

•我们的客户和供应商不履行义务的风险增加；

•当我们调整人员以适应动态环境时，操作中断；以及

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•无法运营或因新冠肺炎在我们运营的国家/地区受到限制而延迟运营

基于目前预测的布伦特原油定价和产量水平(这些水平可能在很短的时间内发生重大变化)，我们预测至少在这些财务报表发布之日起的下一年，循环信贷安排中包含的修订财务契约将得到遵守。我们的高级担保信贷安排下的可用金额是根据贷款人对借款基数的确定而定的。借款基数是由贷款人根据我们的储备和大宗商品价格确定的。下次续签借款基数的时间定在2021年11月，存在贷款人可能降低借款基数的风险。此外，我们在信贷安排下借款的能力可能会受到6.25厘优先债券及7.75厘优先债券契约条款的限制。

在当前的动荡时期，再加上新冠肺炎疫情造成的前所未有的破坏，不遵守贷款协议中的公约的风险以及与维持借款基础相关的风险都有所增加。我们目前预计，如果需要，我们将继续满足信贷安排的条款，或获得进一步的修订或豁免。我们还预计能够将借款基数维持在超过借款金额的水平。然而，在这段动荡和全球经济不确定的时期，不能保证我们的流动性能够维持在或高于当前水平。

情况是动态的，目前尚不清楚对经济和对我们公司的财务影响的最终持续时间和规模。

截至2021年6月30日，我们的高级担保信贷安排(“循环信贷安排”)的借款基数为2.15亿美元，下一次重新确定不晚于2021年11月。我们必须遵守各种公约，这些公约已经根据最近的市场状况和新冠肺炎疫情进行了修改。我们已经获得了在2021年10月1日(“契约救济期”)之前遵守某些金融契约的减免。在契约减免期间，我们的总债务与EBITDAX的比率被允许大于4.0至1.0，我们的高级担保债务与EBITDAX的比率不得超过2.5至1.0，并且我们的EBITDAX与利息支出的比率(截至截至2021年6月30日和2021年9月30日的财政季度的最后一天的财政季度的最后一天)的后续四个季度的EBITDAX与利息支出比率必须至少为2.0至1.0，此后至少为2.5至1.0。我们必须遵守各种公约，如上所述，这些公约已经根据当前的市场状况和新冠肺炎疫情进行了修改。截至2021年6月30日，我们遵守了循环信贷安排中所有适用的契约。

在契约救济期届满后，我们必须遵守以下财务契约：将我们的债务与EBITDAX的比率限制为最高4.0至1.0；将我们的高级担保债务与EBITDAX的比率限制为最高3.0至1.0；以及维持EBITDAX与利息支出的比率至少为2.5至1.0。如果我们不遵守这些金融契约，将导致信贷协议条款下的违约，这可能导致本公司循环信贷安排下所有债务的加速偿还。

根据循环信贷安排提取的金额，根据借款人的选择，计入利息，美元伦敦银行同业拆借利率加2.90%至4.90%的保证金，或基本利率加1.90%至3.90%的保证金，每种情况都基于借款基础利用率百分比。替代基准利率目前是美国最优惠利率。循环信贷安排项下的未提取款项按平均每日未用承担额计算，年息由0.73厘至1.23厘不等。

在2021年6月30日，我们有1.75亿美元在循环信贷安排下提取。截至2021年7月30日，我们信贷安排下的未偿还借款保持在1.75亿美元。在2021年第二季度，我们偿还了500万美元在循环信贷安排下提取的金额。因此，我们有4,000万美元截至2021年6月30日，循环信贷安排下的可获得性。

截至2021年6月30日，我们有3.00亿美元的本金总额为6.25%的优先债券将于2025年到期，本金总额为7.75%的优先债券将于2027年到期。循环信贷安排下的违约事件将导致管理优先票据的契约违约，这可能允许票据持有人要求我们回购所有未偿还的优先票据。

根据我们的投资政策，可用现金余额存放在我们的主要现金管理银行，或者可以投资于美国或加拿大政府支持的联邦、省或州政府支持的证券或其他具有高信用评级和短期流动性的货币市场工具。

派生头寸

截至2021年6月30日，我们的未平仓大宗商品价格衍生品头寸如下：

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文书的期限和类型

音量， 波普

参考

卖出卖权(美元/桶，加权平均)

买入看跌期权(美元/桶，加权平均)

已售出呼叫($/bbl，加权平均值)

掉期价格(美元/桶，加权平均)

三向领口： 2021年7月1日至12月31日

7,000

冰布伦特原油

47.14

57.14

68.95

不适用

掉期：2021年7月1日至12月31日

3,000

冰布伦特原油

不适用

不适用

不适用

56.75

外币衍生品

截至2021年6月30日，我们的未平仓外币衍生品头寸如下：

文书的期限和类型

套期金额 (百万警察)

对冲金额的美元等值(千美元)(1)

参考

底价 (COP，加权平均)

上限价格(COP，加权平均)

领口：2021年7月1日至12月31日

6,000

1,597

科普

3,500

3,630

(1) 按2021年6月30日外汇汇率计算。

截至2021年6月30日，我们的资产负债表包括与上述未偿还大宗商品价格和外币衍生品头寸相关的2660万美元流动负债。

32

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现金流

下表列出了我们在所列期间的现金和现金等价物的主要来源和用途：

			截至6月30日的六个月，
(以千美元计)			2021			2020
现金和现金等价物的来源：
净损失			$	(55,049)		$	(622,275)
调整以将净亏损与调整后的EBITDA进行核对(1) 资本和资金来自运营(1)
DD&A费用			60,245			99,778
利息支出			27,747			26,175
所得税费用(回收)			17,840			(41,671)
商誉减值			—			102,581
资产减值			—			402,362
非现金租赁费用			814			971
租赁费			(855)			(975)
未实现汇兑损失			13,480			19,255
基于股票的薪酬费用(回收)			5,544			(763)
未实现衍生工具损失			7,228			7,856
其他金融工具损失			1,209			59,069
*调整后的EBITDA(1)			78,203			52,363
当期所得税费用			14			77
合同利息和其他融资费用			(25,972)			(24,239)
运营资金流(1)			52,245			28,201
债务收益，扣除发行成本			—			90,505
发行行使股票期权所得款项			8			—
处置投资所得收益，扣除交易成本			14,632			—
经营活动资产负债净变动			27,157			—
非现金投资营运资金的变动			3,176			—
			97,218			118,706
现金和现金等价物的使用：
物业、厂房和设备的附加费			(74,811)			(49,024)
偿还债务			(15,001)			—
发债成本			(125)			—
经营活动资产负债净变动			—			(21,255)
非现金投资营运资金的变动			—			(38,645)
清偿资产报废债务			(248)			(27)
租赁费			(513)			(307)
现金、现金等价物、限制性现金和现金等价物的汇兑损失			(488)			(738)
			(91,186)			(109,996)
净增现金和现金等价物以及限制性现金和现金等价物			$	6,032		$	8,710

 

(1)调整后的EBITDA和经营资金流是一种非GAAP措施，没有任何GAAP规定的标准化含义。请参阅“财务和运营要点--非GAAP衡量标准”，了解该衡量标准的定义和对账。

33

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我们经营活动的现金流变化的主要来源之一是油价的波动，我们通过签订大宗商品价格衍生品来部分缓解油价波动的影响。销售量的变化以及与运营和偿债相关的成本也会影响现金流。我们经营活动的现金流也受到外币汇率变化的影响，我们通过进入外币衍生品部分缓解了这一影响。截至2021年6月30日的六个月内，运营资金流量较2020年同期增长85%，主要原因是布伦特原油价格上涨以及运营和运输费用下降，但被衍生品工具的现金结算所抵消。

表外安排

 

截至2021年6月30日，我们没有表外安排。

合同义务

截至2021年6月30日，我们的循环信贷安排下有1.75亿美元。

除上述外，截至2021年6月30日，我们在正常业务过程之外的合同义务与2020年12月31日相比没有其他重大变化。

关键会计政策和估算

我们的关键会计政策和估计在我们2020年度报告的Form 10-K中的第7项中披露，自该文件提交以来并未发生重大变化。

第三项。关于市场风险的定量和定性披露

作为一家规模较小的报告公司，我们不需要提供本第3项下的信息。

第四项。管制和程序

 

披露控制和程序

 

我们已经建立了披露控制和程序(根据1934年证券交易法或交易法下的规则13a-15(E)和15d-15(E)的定义)。我们的披露控制和程序旨在提供合理保证，确保Gran Tiera在其根据“交易所法案”提交或提交的报告中要求披露的信息在SEC规则和表格中指定的时间段内被记录、处理、汇总和报告，并且这些信息被积累并传达给管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官(视情况而定)，以便及时做出关于所需披露的决定。我们的管理层在首席执行官和首席财务官的参与下，根据交易所法案规则13a-15(B)的要求，评估了截至本报告所述期间结束时我们披露控制程序和程序的设计和运作的有效性。基于这一评估，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，截至2021年6月30日，Gran Tiera的披露控制和程序是有效的。

财务报告内部控制的变化

 

在截至2021年6月30日的季度内，我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化，这些变化已经或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响。

 

第II部分-其他信息

第1项。法律程序

 

有关本公司于截至2020年12月31日止年度的Form 10-K年度报告中先前报告事项的任何重大发展，以及自提交该报告以来所产生的任何重大事项，请参阅本季度报告第I部分Form 10-Q第一项附注(未经审核)附注11，以供参考。

第1A项。风险因素

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影响我们的业务和经营结果的因素很多，其中许多是我们无法控制的。除了本季度报告Form 10-Q(包括第I部分第2项“管理层对财务状况和经营结果的讨论与分析”)所载的信息外，您还应仔细阅读和考虑我们截至2020年12月31日的Form 10-K年度报告第I部分第1A项“风险因素”中的因素。这些风险因素可能会对我们的业务、财务状况和经营结果产生重大影响。当前这场流行病的性质前所未有，全球经济和石油和天然气行业的低迷可能会使我们更难确定我们的业务、运营结果和财务状况所面临的所有风险，以及已确定的风险的最终影响。

第二项未登记的股权证券销售和收益的使用

没有。

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第6项陈列品

证物编号：			描述						参考
3.1			公司注册证书。						通过引用附件3.3并入2016年11月4日提交给证券交易委员会的当前8-K表格报告(证券交易委员会文件第001-34018号)。
3.2			Gran Tiera Energy Inc.的章程。						通过引用附件3.4并入2016年11月4日提交给证券交易委员会的当前8-K表格报告(证券交易委员会文件第001-34018号)。
3.3			2018年7月9日的退休证明						通过引用附件3.1并入2018年7月9日提交给证券交易委员会的8-K表格的当前报告(证券交易委员会文件第001-34018号)。
10.1			修订并重申2007年股权激励计划**						谨此提交。
31.1			根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”第302条通过的第13a-14(A)/15d-14(A)条规定的首席执行官证书						谨此提交。
31.2			根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条通过的第13a-14(A)/15d-14(A)条对首席财务官的认证						谨此提交。
32.1			根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906条通过的《美国法典》第18编第1350条对首席执行官和首席财务官的认证						随信提供。

101.INS XBRL实例文档-实例文档不会出现在交互数据文件中，因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中

101.SCH内联XBRL分类扩展架构文档

101.CAL内联XBRL分类扩展计算Linkbase文档

101.DEF内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档

101.LAB内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档

101.PRE内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档

104.Gran Tiera Energy Inc.截至2021年6月30日的季度Form 10-Q季度报告的封面以内联XBRL格式(包括在Exhibit 101附件中)。

*管理合同或补偿计划或安排

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签名

 

根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。

 

格兰蒂埃拉能源公司(Gran Tiera Energy Inc.)

日期：2021年8月3日						/s/Gary S.Guidry
						作者：Gary S.Guidry
						总裁兼首席执行官
						(首席行政主任)

  

日期：2021年8月3日						/s/Ryan Ellson
						作者：瑞安·埃尔森(Ryan Ellson)
						执行副总裁兼首席财务官
						(首席财务会计官)

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