目录
美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区,20549
表格
(标记一)
根据1934年《证券交易法》第13或15(D)节规定的季度报告 |
在截至本季度末的季度内
或
根据1934年“证券交易法”第13或15(D)节提交的过渡报告 |
从2010年开始的过渡期 从现在到现在
(注册人的确切姓名载于其章程)
(述明或其他成立为法团的司法管辖区或 | (委托文件编号) | (美国国税局雇主身分证号码) |
(主要行政办公室地址)
(
(注册人电话号码,包括区号)
根据1934年证券交易法第12(B)条登记的证券
每节课的标题 | 交易代码 | 注册的每个交易所的名称 |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年证券交易法第(13)或15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)注册人在过去90天内是否遵守了此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条要求提交的每个互动数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》规则第312b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
加速文件管理器◻ | 非加速文件服务器◻ | 规模较小的报告公司 | 新兴成长型公司 |
如果是新兴成长型公司,用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第2913(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法规则第312b-2条所定义)。
是 | 没有☒ |
截至2021年7月29日,有
目录
欧米茄医疗保健投资者,Inc.
表格310-Q
2021年6月30日
目录 | ||
页面 | ||
第一部分 | 财务信息 | |
第一项。 | Omega Healthcare Investors,Inc.的财务报表。: | |
合并资产负债表 | ||
2021年6月30日(未经审计)和2020年12月31日 | 2 | |
合并业务报表(未经审计) | ||
截至2021年和2020年6月30日的三个月和六个月 | 3 | |
综合全面收益表(未经审计) | ||
截至2021年和2020年6月30日的三个月和六个月 | 4 | |
合并权益变动表(未经审计) | ||
截至2021年和2020年6月30日的三个月和六个月 | 5 | |
合并现金流量表(未经审计) | ||
截至2021年和2020年6月30日的6个月 | 7 | |
合并财务报表附注 | ||
2021年6月30日(未经审计) | 8 | |
第二项。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 31 |
第三项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 47 |
第四项。 | 管制和程序 | 47 |
第II部 | 其他信息 | |
第一项。 | 法律程序 | 48 |
项目1A。 | 风险因素 | 48 |
第二项。 | 未登记的股权证券销售和收益的使用 | 50 |
第五项。 | 其他信息 | 50 |
第6项。 | 陈列品 | 52 |
目录
第一部分:金融信息
项目1--财务报表
欧米茄医疗保健投资者,Inc.
综合资产负债表
(单位为千,每股除外)
| 2010年6月30日 |
| 2011年12月31日 | |||
| 2021 |
| 2020 | |||
(未经审计) | ||||||
资产 | ||||||
房地产 |
|
|
|
| ||
房地产投资 | $ | |
| $ | | |
减去累计折旧 |
| ( |
|
| ( | |
房地产投资-净值 |
| |
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| | |
直接融资租赁投资--净额 |
| |
|
| | |
应收按揭票据-净额 |
| |
|
| | |
| | |||||
其他投资-净额 |
| |
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| | |
对未合并的合资企业的投资 |
| |
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| | |
持有待售资产 |
| |
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| | |
总投资 |
| |
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| | |
现金和现金等价物 |
| |
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| | |
受限现金 |
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| | |
合同应收款--净额 |
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| | |
其他应收账款和租赁诱因 | | | ||||
商誉 |
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| | |
其他资产 |
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| | |
总资产 | $ | |
| $ | | |
负债和权益 |
|
|
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循环信贷安排 | $ | — |
| $ | | |
担保借款 |
| |
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| | |
优先票据和其他无担保借款-净额 |
| |
|
| | |
应计费用和其他负债 |
| |
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| | |
递延所得税 |
| |
|
| | |
总负债 |
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| | |
股本: |
|
|
|
| ||
优先股$ | ||||||
普通股$ |
| |
| | ||
额外实收资本 |
| |
| | ||
累计净收益 |
| |
| | ||
累计支付股息 |
| ( |
| ( | ||
累计其他综合收益(亏损) |
| |
| ( | ||
股东权益总额 |
| |
| | ||
非控股权益 |
| |
| | ||
总股本 |
| |
| | ||
负债和权益总额 | $ | |
| $ | |
见合并财务报表附注.
2
目录
欧米茄医疗保健投资者,Inc.
合并业务报表
未经审计
(单位为千,每股除外)
| 截至三个月 | 截至六个月 |
| ||||||||||
| 2010年6月30日 |
| 2010年6月30日 | ||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 |
| |||||
收入 | |||||||||||||
租金收入 | $ | | $ | |
| $ | | $ | | ||||
直接融资租赁收入 |
| |
| |
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| |
| | ||||
按揭利息收入 |
| |
| |
|
| |
| | ||||
其他投资收益 |
| |
| |
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| |
| | ||||
杂项收入 |
| |
| |
|
| |
| | ||||
总收入 |
| |
| |
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| |
| | ||||
费用 |
|
|
|
|
|
|
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| ||||
折旧及摊销 |
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| |
| | ||||
一般事务和行政事务 |
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| | ||||
房地产税 | | | | | |||||||||
与收购、合并和转型相关的成本 |
| — |
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| | ||||
房地产减值 |
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| |
| | ||||
直接融资租赁的收回 |
| ( |
| ( |
|
| ( |
| ( | ||||
信贷损失准备金 |
| |
| |
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| | ||||
利息支出 |
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| | ||||
总费用 |
| |
| |
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| |
| | ||||
其他收入(费用) |
|
|
|
|
|
|
| ||||||
其他收入(费用)-净额 |
| |
| |
|
| |
| ( | ||||
债务清偿损失 |
| ( |
| — |
|
| ( |
| — | ||||
出售资产收益-净额 | | | | | |||||||||
其他收入合计 |
| |
| |
|
| |
| | ||||
所得税前收入、费用和非合并合资企业的收入 |
| |
| |
|
| |
| | ||||
所得税费用 |
| ( |
| ( |
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| ( |
| ( | ||||
非合并合资企业的收入 |
| |
| |
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| |
| | ||||
净收入 |
| |
| |
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| |
| | ||||
可归因于非控股权益的净收入 |
| ( |
| ( |
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| ( |
| ( | ||||
普通股股东可获得的净收入 | $ | | $ | |
| $ | | $ | | ||||
普通股股东可获得的每股普通股收益: |
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|
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| ||||
基本信息: |
|
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普通股股东可获得的净收入 | $ | | $ | |
| $ | | $ | | ||||
稀释: |
|
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|
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|
|
|
|
| ||||
净收入 | $ | | $ | |
| $ | | $ | | ||||
见合并财务报表附注.
3
目录
欧米茄医疗保健投资者,Inc.
综合全面收益表
未经审计
(单位:千)
截至三个月 | 截至六个月 | ||||||||||||
| 2010年6月30日 |
| 2010年6月30日 | ||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 |
| |||||
净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
其他全面收益(亏损): |
|
|
|
|
|
| |||||||
外币折算 |
| |
| ( |
| |
| ( | |||||
现金流对冲 |
| ( |
| |
| |
| ( | |||||
其他全面收益(亏损)合计 |
| ( |
| ( |
| |
| ( | |||||
综合收益 |
| |
| |
| |
| | |||||
可归因于非控股权益的综合收益 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
普通股股东应占综合收益 | $ | | $ | | $ | | $ | |
请参阅合并财务报表附注。
4
目录
欧米茄医疗保健投资者,Inc.
合并权益变动表
截至2021年和2020年6月30日的三个月
未经审计
(单位为千,每股除外)
累计 | ||||||||||||||||||||||||
普普通通 | 其他内容 | 累计 | 其他 | 总计 | ||||||||||||||||||||
库存 | 实缴 | 网络 | 累计 | 全面 | 股东的 | 非控制性 | 总计 | |||||||||||||||||
| 面值 |
| 资本 |
| 收益 |
| 支付的股息 |
| 收益(亏损) |
| 权益 |
| 利息 |
| 权益 | |||||||||
2021年3月31日的余额 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
股票相关补偿 | — | | — | — | — | | — | | ||||||||||||||||
普通股发行 | | | — | — | | — | | |||||||||||||||||
已宣布的普通股股息($ | — | — | — | ( | — | ( | — | ( | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位的归属/行使 | — | ( | — | — | — | ( | | — | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位转换和赎回为普通股 | — | | — | — | — | | ( | — | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位分布 | — | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||||||
其他综合损失 | — | — | — | — | ( | ( | ( | ( | ||||||||||||||||
净收入 | — | — | | — | — | | | | ||||||||||||||||
2021年6月30日的余额 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
2020年3月31日的余额 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||
股票相关补偿 | — | | — | — | — | | — | | ||||||||||||||||
普通股发行 | | ( | — | — | — | ( | — | ( | ||||||||||||||||
已宣布的普通股股息($ | — | — | — | ( | — | ( | — | ( | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位的归属/行使 | — | ( | — | — | — | ( | | — | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位转换和赎回为普通股 | | | — | — | — | | ( | — | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位分布 | — | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||||||
其他综合损失 | — | — | — | — | ( | ( | ( | ( | ||||||||||||||||
净收入 | — | — | | — | — | | | | ||||||||||||||||
2020年6月30日的余额 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | |
请参阅合并财务报表附注。
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目录
欧米茄医疗保健投资者,Inc.
合并权益变动表
截至2021年和2020年6月30日的6个月
未经审计
(单位为千,每股除外)
累计 | ||||||||||||||||||||||||
普普通通 | 其他内容 | 累计 | 其他 | 总计 | ||||||||||||||||||||
库存 | 实缴 | 网络 | 累计 | 全面 | 股东的 | 非控制性 | 总计 | |||||||||||||||||
| 面值 |
| 资本 |
| 收益 |
| 支付的股息 |
| 损失 |
| 权益 |
| 利息 |
| 权益 | |||||||||
2020年12月31日的余额 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||
股票相关补偿 | — | | — | — | — | | — | | ||||||||||||||||
普通股发行 | | | — | — | | — | | |||||||||||||||||
已宣布的普通股股息($ | — | — | — | ( | — | ( | — | ( | ||||||||||||||||
欧米茄行动单位的归属/行使 | — | ( | — | — | — | ( | | — | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位转换和赎回为普通股 | — | | — | — | — | | ( | — | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位分布 | — | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||||||
其他综合收益 | — | — | — | — | | | | | ||||||||||||||||
净收入 | — | — | | — | — | | | | ||||||||||||||||
2021年6月30日的余额 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
2019年12月31日的余额 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | | ||||||||
会计变更的累积影响 | — | — | ( | — | — | ( | ( | ( | ||||||||||||||||
| | | ( | ( | | | | |||||||||||||||||
股票相关补偿 | — | | — | — | — | | — | | ||||||||||||||||
普通股发行 | | | — | — | — | | — | | ||||||||||||||||
已宣布的普通股股息($ | — | — | — | ( | — | ( | — | ( | ||||||||||||||||
欧米茄行动单位的归属/行使 | — | ( | — | — | — | ( | | — | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位转换和赎回为普通股 | | | — | — | — | | ( | — | ||||||||||||||||
欧米茄运营单位分布 | — | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||||||
其他综合损失 | — | — | — | — | ( | ( | ( | ( | ||||||||||||||||
净收入 | — | — | | — | — | | | | ||||||||||||||||
2020年6月30日的余额 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | | $ | | $ | |
请参阅合并财务报表附注。
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目录
欧米茄医疗保健投资者,Inc.
合并现金流量表
未经审计(单位:千)
| 2010年6月30日 | ||||||
| 2021 |
| 2020 |
| |||
经营活动的现金流 |
|
|
|
|
| ||
净收入 | $ | | $ | | |||
对净收入与经营活动提供的现金净额进行调整: |
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| ||||
折旧及摊销 |
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| | |||
房地产减值 |
| |
| | |||
直接融资租赁的收回 |
| ( |
| ( | |||
租金收入拨备 |
| |
| | |||
信贷损失准备金 |
| |
| | |||
递延融资成本摊销和债务清偿损失 |
| |
| | |||
直接融资租赁的增值 |
| |
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基于股票的薪酬费用 |
| |
| | |||
出售资产收益-净额 |
| ( |
| ( | |||
已取得的就地租赁摊销-净额 |
| ( |
| ( | |||
抵押票据的实际应付(应收)收益 |
| |
| ( | |||
实物付息 | ( | ( | |||||
非合并合资企业的收入 | ( | ( | |||||
营业资产和负债变动-净额: |
|
|
| ||||
合同应收账款 |
| ( |
| | |||
直线应收租金 |
| ( |
| ( | |||
租赁诱因 |
| |
| ( | |||
其他经营性资产和负债 |
| ( |
| ( | |||
经营活动提供的净现金 |
| |
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投资活动的现金流 |
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| |||||
房地产收购 |
| ( |
| ( | |||
购置款押金退还 |
| |
| — | |||
出售房地产投资的净收益 |
| |
| | |||
在建工程投资 |
| ( |
| ( | |||
出售直接融资租赁及相关信托所得款项 | | | |||||
按揭贷款的配售 |
| ( |
| ( | |||
收取按揭本金 |
| |
| | |||
对未合并的合资企业的投资 | ( | ( | |||||
未合并合资企业的分派超过收益 |
| |
| | |||
房地产投资的资本改善 |
| ( |
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来自保险收益的收入 |
| |
| | |||
对其他投资的投资 |
| ( |
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其他投资收益 |
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| | |||
用于投资活动的净现金 |
| ( |
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融资活动的现金流 |
|
|
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| |||
长期借款收益 |
| |
| | |||
偿还长期借款 |
| ( |
| ( | |||
融资相关费用的支付 |
| ( |
| — | |||
股息再投资计划的收入 |
| |
| | |||
对既得限制性股票缴纳的税款 |
| ( |
| ( | |||
发行普通股的净收益 |
| |
| | |||
支付的股息 |
| ( |
| ( | |||
分发给欧米茄运算单元持有人 |
| ( |
| ( | |||
用于融资活动的净现金 |
| ( |
| ( | |||
外币换算对现金、现金等价物和限制性现金的影响 |
| |
| ( | |||
(减少)现金、现金等价物和限制性现金增加 |
| ( |
| | |||
期初现金、现金等价物和限制性现金 |
| |
| | |||
期末现金、现金等价物和限制性现金 | $ | | $ | |
见合并财务报表附注.
7
目录
欧米茄医疗保健投资者,Inc.
合并财务报表附注
未经审计
2021年6月30日
附注1-列报基础和重大会计政策
业务概述和组织
Omega Healthcare Investors,Inc.(“Omega”)于1992年3月31日在马里兰州注册成立,并已选择作为房地产投资信托基金(“REIT”)征税,以缴纳联邦所得税。欧米茄的架构为伞式合伙房地产投资信托基金(“UPREIT”),欧米茄的所有资产由其营运合伙附属公司Ohi Healthcare Properties Limited Partnership(“Omega OP”)直接或间接拥有,欧米茄的所有业务均直接或间接通过其子公司Ohi Healthcare Properties Limited Partnership(“Omega OP”)进行。除非另有说明或上下文另有规定,否则术语“Omega”、“公司”、“我们”、“我们”和“我们”是指Omega Healthcare Investors,Inc.及其合并子公司,包括Omega OP,提及的“母公司”是指Omega Healthcare Investors,Inc.,不考虑其合并子公司,而“Omega OP”指的是Ohi Healthcare Properties Limited Partnership及其合并子公司。
欧米茄有
根据管理欧米茄运营公司的合作协议,欧米茄公司对欧米茄运营公司的日常管理拥有独家控制权。截至2021年6月30日,母公司拥有约
陈述的基础
随附的未经审计综合财务报表是根据编制10-Q报表的说明编制的,并不包括美国公认会计原则(“GAAP”)要求的完整财务报表所要求的所有信息和附注。我们认为,所有被认为是公平列报所必需的调整(包括正常的经常性应计项目)都已包括在内。本文报告的中期经营业绩并不一定代表全年的预期业绩。该等未经审计的综合财务报表应与本行最新年报所载的财务报表及其附注一并阅读。表格310-K于2021年2月22日提交给美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)。
欧米茄的综合财务报表包括(I)母公司、(Ii)欧米茄OP、(Iii)欧米茄的所有直接和间接全资子公司以及(Iv)欧米茄或欧米茄OP拥有多数表决权权益和控制权的其他实体的账目。所有的公司间交易和余额都在合并中被取消,欧米茄的净收益被可归因于非控股权益的净收益部分减少。
8
目录
重新分类
我们的合并资产负债表、合并经营表、合并权益变动表和合并现金流量表上的某些项目已经重新分类,以符合本期的列报方式。
新冠肺炎的影响
该公司受到影响医疗保健行业的某些风险和不确定因素的影响,包括下文描述的新型冠状病毒(“新冠肺炎”)全球性大流行(对老年护理行业造成不成比例的影响)产生的风险和不确定因素,以及医疗保健立法和联邦、州和地方政府不断变化的监管规定引起的风险和不确定因素。此外,由于政府机构和保险公司采取行动限制医疗服务成本上升,影响疗养院设施运营商的变化会影响到我们,因此我们受到风险和不确定性的影响。
除了在大流行期间爆发阳性病例以及居民和员工死亡外,我们的运营商还被要求并继续在整个大流行期间迅速调整其业务,以控制新冠肺炎病毒的传播以及新治疗和疫苗的应用,并实施有关感染控制、人员配备、个人防护用品、护理质量、探视规程、报告等方面的新要求,同时在整个流行病期间面临人员短缺,这一短缺在疫情期间加剧,可能会阻碍护理服务的提供。新冠肺炎的疫苗接种计划已经在我们的大部分设施中实施,目前还不确定何时和在多大程度上会继续缓解新冠肺炎在我们设施中的影响,或者现有疫苗对新冠肺炎病毒变体的效果如何;这些计划的影响将在一定程度上取决于我们设施中疫苗的持续速度、分发、效力和交付,以及我们运营商居民和员工对疫苗接种计划的参与程度。除了与控制病毒传播、疫苗交付以及患者和居民护理相关的风险外,我们的许多运营商报告说,由于新冠肺炎大流行,成本大幅增加,而且可能继续增加,病例呈阳性的设施的成本大幅增加。我们认为,这些增长主要是由于劳动力成本上升,部分原因是人员短缺,包括加班费和奖金的使用增加,对机构人员的依赖,以及个人防护设备、测试设备、流程和用品的成本和使用量大幅增加。, 以及实施新的感染控制方案和疫苗接种计划。此外,我们的许多运营商报告说,由于大流行,入住率有所下降,在某些情况下是实质性的。尽管近几个月来,这些平均降幅似乎正在企稳,甚至略有改善,但需求和入住率水平何时能恢复到新冠肺炎之前的水平仍不明朗。我们认为,入住率下降的部分原因可能是人员短缺,在某些情况下要求运营商限制入院人数,以及我们设施中与新冠肺炎相关的死亡、针对低水平护理需求的特别护理中心安置和/或替代护理环境的延迟、选择性医院程序的暂停和/或延迟、从医院到SNF的出院人数减少以及SNF再次入院人数增加。我们继续监测我们许多运营商入住率下降的影响,目前仍不确定需求、人员配备和入住率水平是否以及何时会恢复到新冠肺炎之前的水平。
虽然政府已经向国家主权财富基金提供了大量支持,并在较小程度上分配给了主权财富基金,但可能还需要进一步的政府支持来继续抵消这些影响,目前还不清楚这种政府支持是否以及在多大程度上已经并将继续足够和及时地抵消这些影响。此外,如果大流行的影响仍在继续或加速,并且没有被政府持续、充分和及时的救济所抵消,我们预计我们某些运营商的经营业绩将受到实质性的不利影响,一些运营商可能不愿意或无法全额或及时向我们支付合同义务,我们可能无法按照目前对我们有利的条款重组这些义务。即使运营商能够利用政府救济来抵消部分成本,他们也可能在遵守政府支持的条款和条件方面面临挑战,并可能面临新冠肺炎疫情对其人员和业务运营的长期不利影响,包括潜在的患者诉讼和对其服务的需求下降,由于其运营中断而造成的业务损失,劳动力挑战,新的监管限制,或与收集限制、检疫、重新开放计划、疫苗分发或交付、感染传播或其他相关因素相关的其他责任。
9
目录
新冠肺炎大流行对我们和我们运营商的运营及财务业绩的影响程度将取决于未来的发展,包括总体上和我们的设施内控制疫情传播的能力,新冠肺炎疫苗接种计划和其他治疗方法的交付及效力和参与,政府资金和其他对老年护理部门的支持,其他可能缓解流行病影响的政策和措施的有效性,以及未来对基于需求的熟练护理和老年生活设施的需求,所有这些都是不确定和难以预测的。由于这些不确定性,我们目前无法估计这些因素对我们业务的影响,但对我们的业务、经营业绩、财务状况和现金流的不利影响可能是巨大的。
衍生工具
现金流对冲
在我们的正常业务过程中,我们可能会使用某些类型的衍生工具来管理利率和货币风险。作为政策问题,我们不会将衍生品用于交易或投机目的。为了符合对冲会计的资格,用于风险管理目的的衍生工具必须有效地降低它们旨在对冲的风险敞口。此外,在符合条件的现金流对冲关系开始时,根据我们的相关断言,潜在的一笔或多笔交易必须而且预计仍有可能发生。本公司确认所有衍生工具,包括需要分拆的嵌入衍生工具,在综合资产负债表中按其公允价值确认为资产或负债,公允价值由市场方法和二级投入确定。未在套期保值关系中指定或不符合套期保值会计标准的衍生工具的公允价值变动在收益中确认。对于符合资格现金流对冲关系中指定的衍生工具,衍生工具的损益在累计其他全面收益(“AOCI”)中确认为权益的单独组成部分,并按比例将损益分配给非控制权益(如适用)。我们正式记录了套期保值工具和套期保值项目之间的所有关系,以及我们进行各种对冲交易的风险管理目标和策略。这一过程包括将属于套期保值关系一部分的所有衍生品指定给特定的预测交易,以及综合资产负债表上已确认的负债或资产。我们还在套期保值关系开始时和之后的季度进行评估和记录。, 衍生品在抵消与相应套期保值项目相关的指定风险方面是否非常有效。如果确定衍生工具不再具有很高的套期保值效果,或基础预测交易很可能不会发生,我们将终止前瞻性对冲会计,并根据衍生工具的当前公允价值记录对收益的适当调整。在2021年6月30日和2020年12月31日,$
净投资套期保值
我们对位于英国的医疗保健相关房地产的投资受到英镑(“GBP”)兑其功能货币美元(“USD”)波动的影响。对于被指定为净投资对冲的衍生品,衍生品的收益或亏损在AOCI中报告,作为我们综合资产负债表中累计换算调整的一部分。对于被指定为净投资套期保值的非衍生金融工具,非衍生金融工具的外币交易损益在AOCI中报告,作为综合资产负债表累计换算调整的一部分。当对冲的净投资被出售或大量清算时,金额将从AOCI重新分类为收益。从我们英镑借款的发行日到2021年3月的预付款日,我们使用的是以英镑计价的非衍生品定期贷款,信用额度总计为gb。
10
目录
注2-财产和投资
租赁物业
现将我们在经营租约下的房地产投资摘要如下:
| 2010年6月30日 | 2011年12月31日 | |||||
| 2021 |
| 2020 |
| |||
(单位:万人) | |||||||
建筑物 | $ | | $ | | |||
土地 |
| |
| | |||
家具和设备 |
| |
| | |||
场地改善 |
| |
| | |||
在建工程正在进行中 |
| |
| | |||
房地产投资总额 |
| |
| | |||
减去累计折旧 |
| ( |
| ( | |||
房地产投资-净值 | $ | | $ | |
截至2021年6月30日,我们的租赁房地产包括
截至6月30日的三个月, | 截至6月30日的六个月, | ||||||||||||
2021 | 2020 | 2021 | 2020 | ||||||||||
(单位:千) | (单位:千) | ||||||||||||
租金收入--经营租赁 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
可变租赁收入--经营租赁 | | | | | |||||||||
租金总收入 | $ | | $ | | $ | | $ | |
下表总结了2021年前六个月发生的重大资产收购:
数量: | 总计 | 首字母: | ||||||||||
| 交通设施 |
| 国家/地区/ |
| 投资 |
| 每年一次 | |||||
期间 | SNF | 阿尔夫 | 专业 | 状态 | (单位:百万美元) | 现金收益率(1) | ||||||
Q1 |
| — | | |
| AZ、CA、FL、IL、NJ、OR、PA、TN、TX、VA、WA | $ | | (2) | | % | |
Q1 | | — | — | 平面 | | | % | |||||
总计 |
| | | |
|
| $ | |
|
(1) | 初始年度现金收益率反映的是初始年度现金租金除以购买价格。 |
(2) | 2021年1月20日,我们收购了 |
在2021年第二季度,我们收购了
资产出售和减值
在2021年第一季度,我们销售了
在2021年第二季度,我们出售了
11
目录
我们记录的减值主要是由于决定退出某些非战略性设施和/或运营商。我们将受损设施的账面净值降至其估计公允价值,或就重新分类为持有待售的设施而言,降至其估计公允价值减去出售成本。为了估计设施的公允价值,我们使用了一种市场方法,该方法考虑了具有约束力的销售协议(1级投入)和/或来自无关第三方的非约束性报价和/或经纪人报价(3级投入)。巴塞罗那
附注3-合同应收款和其他应收款及租赁诱因
我们的应收账款净额按类型汇总如下:
| 2010年6月30日 | 2011年12月31日 | |||||
| 2021 |
| 2020 |
| |||
(单位:千) | |||||||
合同应收款--净额 | $ | | $ | | |||
应收实际收益率利息应收账款 | $ | | $ | | |||
直线应收租金 |
| |
| | |||
租赁诱因 |
| |
| | |||
其他应收账款和租赁诱因 | $ | | $ | |
在2021年第一季度和第二季度,我们冲销了大约$
根据吾等对根据年内租赁协议应付的未来租金的可收集性所作的评估,
票据4-应收抵押贷款票据
截至2021年6月30日,应收抵押票据涉及
12
目录
扣除津贴后,应收按揭票据的未偿还本金如下:
2010年6月30日 | 2011年12月31日 | ||||||
| 2021 |
| 2020 |
| |||
(单位:万人) | |||||||
到期按揭票据 | $ | | $ | | |||
到期按揭票据 |
| |
| | |||
其他未偿还按揭票据(2) |
| |
| | |||
应收抵押票据,毛额 |
| |
| | |||
应收按揭票据信贷损失准备 |
| ( |
| ( | |||
抵押贷款总额-净额 | $ | | $ | |
(1) | 的加权平均利率近似值 |
(2) | 其他未偿还抵押贷款的加权平均利率为 |
注5-其他投资
我们的其他投资摘要如下:
| 2010年6月30日 | 2011年12月31日 | |||||
| 2021 |
| 2020 | ||||
(单位:万人) | |||||||
其他到期投资票据 | $ | |
| $ | | ||
其他到期投资票据 | |
| | ||||
其他投资票据到期 |
| | | ||||
其他到期投资票据 |
| |
| | |||
其他已发行投资票据(2) |
| |
| | |||
其他投资总额(毛额) | | | |||||
其他投资信贷损失准备 | ( | ( | |||||
其他投资总额-净额 | $ | | $ | |
(1) | 截至2021年6月30日的近似加权平均利率。 |
(2) | 其他投资票据的加权平均利率为 |
2024年到期的其他投资票据
2018年3月6日,我们修改了我们的美元的某些条款
同样在2018年3月6日,我们向Genesis提供了额外的$
13
目录
附注6-信贷损失拨备
贷款信用损失拨备是根据过去事件的相关信息来计量的,包括历史信用损失经验、当前状况以及影响贷款合同期内剩余现金流可收回性的合理和可支持的预测。我们选择根据金融工具的类型,在会计准则汇编326的范围内对我们的金融资产进行分类。根据我们的内部信用评级,这些部门进一步细分。我们每季度评估一次内部信用评级。我们的内部信用评级考虑多个因素,包括抵押品和/或证券、借款人的表现、基础设施(如果适用)、可用的信贷支持(例如担保)、与第三方的借款以及借款人的其他附属企业和房地产业务。我们的内部评级范围在1到7之间。内部评级为1反映了最低的亏损可能性,而7反映了最高的亏损可能性。他说:
我们发生损失的历史有限,因此我们选择使用外部数据来计算我们预期的信用损失。我们选择了违约概率(PD)和违约损失(LGD)方法。我们的模型的历史输入考虑了联邦住房管理局发布的住宅护理设施的PD和LGD数据,以及标准普尔一年的全球企业违约率。我们的历史损失率在36个时期后恢复到历史平均水平。我们模型的当前状况和可支持的预测考虑了内部信用评级、美国劳工统计局(Bureau Of Labor Statistics)和圣路易斯联邦储备银行(Federal Reserve Bank of St.Louis)公布的当前和预计的美国失业率,以及基础金融资产的加权平均到期日。截至2021年6月30日,美元
公司可能会定期确定要减值的个人贷款。如果根据目前的信息和事件,我们很可能无法按照贷款协议的合同条款如期收回所有到期金额,则贷款被视为减值。我们对收款能力的评估考虑了几个因素,其中包括支付历史、借款人和任何担保人的财务实力、历史运营和经营趋势、当前和未来的经济状况、对业绩的预期(包括对经营者是否有能力继续经营下去的已知重大怀疑),以及协议基础抵押品的价值(如果有的话)。根据这一定义,所有非权责发生状态的贷款都可以被视为减值。只要情况好转,收回风险降低,我们将把这些贷款恢复到完全应计状态。当我们确定贷款减值时,贷款减记为预期未来现金流的现值。在预期未来现金流不容易确定的情况下,贷款减记为基础抵押品的公允价值。如果预计贷款的偿还将完全通过出售抵押品来提供,我们可以根据贷款的可观察市场价格(如果有)或抵押品的公允价值(扣除销售成本)进行估值。
14
目录
截至2021年6月30日的6个月,我们的信贷损失拨备前滚如下:
细分市场 | 财务报表行项目 | 截至2020年12月31日的信用损失拨备 | 截至2021年6月30日的三个月的信贷损失准备金(收回) | 冲销截至2021年6月30日的三个月的津贴 | 截至2021年6月30日的6个月的信贷损失拨备(收回) | 冲销截至2021年6月30日的六个月的津贴 | 截至2021年6月30日的信用损失准备金 | |||||||
(单位:千) | ||||||||||||||
网段A-4 | 应收按揭票据 | $ | | $ | | $ | - | $ | ( | $ | - | $ | | |
网段B-3 | 应收按揭票据 | | | - | | - | | |||||||
网段C-5 | 应收按揭票据 | | ( | - | ( | - | | |||||||
网段E-6 | 应收按揭票据 | | - | - | - | - | | |||||||
F-2段 | 应收按揭票据 | | ( | - | ( | - | | |||||||
小计 | | | - | ( | - | | ||||||||
网段A-3 | 直接融资租赁的投资 | | ( | - | ( | - | | |||||||
小计 | | ( | - | ( | - | | ||||||||
网段A-4 | 其他投资 | | | (1) | - | | (1) | - | | |||||
网段B-3 | 其他投资 | | ( | - | ( | - | | |||||||
网段C-2 | 其他投资 | | ( | - | ( | - | | |||||||
网段D-5 | 其他投资 | | ( | - | ( | ( | | |||||||
小计 | | | - | | ( | | ||||||||
网段A-4 | 表外按揭承诺 | | ( | - | | - | | |||||||
网段B-3 | 表外票据承诺额 | | ( | - | ( | - | | |||||||
网段C-2 | 表外票据承诺额 | | ( | - | ( | - | | |||||||
小计 | | ( | - | ( | - | | ||||||||
总计 | $ | | $ | | $ | - | $ | | $ | ( | $ | |
(1) | 这项规定主要涉及$ |
截至2020年6月30日的6个月,我们的信贷损失拨备前滚如下:
细分市场 | 财务报表行项目 | 2019年12月31日的信用损失拨备 | 2020年1月1日计提信用损失准备 | 截至2020年6月30日的三个月的信贷损失拨备(收回) | 冲销截至2020年6月30日的三个月的津贴 | 截至2020年6月30日的6个月的信贷损失拨备(收回) | 冲销截至2020年6月30日的6个月的津贴 | 截至2020年6月30日的信用损失拨备 | ||||||||
(单位:千) | ||||||||||||||||
网段A-4 | 应收按揭票据 | $ | - | $ | | $ | | $ | - | $ | | - | $ | | ||
网段B-3 | 应收按揭票据 | - | | ( | - | ( | - | | ||||||||
网段C-5 | 应收按揭票据 | - | | ( | - | ( | - | | ||||||||
网段E-6 | 应收按揭票据 | | | ( | - | ( | - | | ||||||||
F-2段 | 应收按揭票据 | - | - | | - | | - | | ||||||||
小计 | | | | - | | - | | |||||||||
网段A-3 | 直接融资租赁的投资 | | | ( | ( | ( | ( | | ||||||||
小计 | | | ( | ( | ( | ( | | |||||||||
网段A-4 | 其他投资 | - | | ( | - | ( | - | | ||||||||
网段B-3 | 其他投资 | - | | ( | - | ( | - | | ||||||||
网段C-2 | 其他投资 | - | | ( | - | ( | - | | ||||||||
网段D-5 | 其他投资 | - | | ( | - | ( | - | | ||||||||
小计 | - | | ( | - | ( | - | | |||||||||
网段A-4 | 表外承诺 | - | | ( | - | ( | - | | ||||||||
小计 | - | | ( | - | ( | - | | |||||||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | |
15
目录
我们的摊销成本基准和信用质量指标摘要如下:
额定值 | 财务报表行项目 | 2021 | 2020 | 2019 | 2018 | 2017 | 2016 | 2015年及更早的版本 | 循环贷款 | 截至2021年6月30日的余额 | ||||||||||
(单位:千) | ||||||||||||||||||||
1 | 应收按揭票据 | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | | $ | - | $ | | |
2 | 应收按揭票据 | - | | - | - | - | - | - | - | | ||||||||||
3 | 应收按揭票据 | | - | - | - | - | - | | - | | ||||||||||
4 | 应收按揭票据 | | | | | | | | - | | ||||||||||
5 | 应收按揭票据 | - | - | - | - | - | - | | - | | ||||||||||
6 | 应收按揭票据 | - | - | - | - | - | - | | - | | ||||||||||
小计 | | | | | | | | - | | |||||||||||
3 | 直接融资租赁的投资 | - | - | - | - | - | - | | - | | ||||||||||
小计 | - | - | - | - | - | - | | - | | |||||||||||
2 | 其他投资 | - | - | - | - | - | - | | | | ||||||||||
3 | 其他投资 | | - | | | - | - | | | | ||||||||||
4 | 其他投资 | - | - | | | - | | - | | | ||||||||||
5 | 其他投资 | - | - | | | - | - | - | - | | ||||||||||
小计 | | - | | | - | | | | | |||||||||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
注:7个可变利息实体
截至2021年6月30日和2020年12月31日,Agemo Holdings,LLC(“Agemo”)和Maplewood Real Estate Holdings,LLC(“Maplewood”)均为可变利益实体(“VIE”)。截至2021年6月30日,我们没有合并任何VIE,因为我们得出的结论是,我们不是主要受益者。这一结论是基于这样一个事实,即我们没有权力指导任何VIE的活动,而这些活动对其经济表现有最大的影响,我们也没有义务承担VIE的损失或接受可能对实体产生重大影响的VIE的利益。以下是截至2021年6月30日和2020年12月31日我们与这些运营商相关的资产、负债和抵押品的摘要:
2021年6月30日 | 2020年12月31日 | ||||||||||
阿吉莫 | 枫木 | 阿吉莫 | 枫木 | ||||||||
(单位:千) | (单位:千) | ||||||||||
资产 | |||||||||||
房地产投资-净值 | $ | | | $ | | $ | | ||||
持有待售资产 | | — | — | — | |||||||
其他投资 |
| | | |
| | |||||
合同应收账款 |
| | | |
| | |||||
直线应收租金 |
| — | ( | — |
| ( | |||||
租赁诱因 | — | | — | | |||||||
总资产 |
| |
| | | | |||||
负债 | |||||||||||
就地租赁净负债 | — | ( | — | ( | |||||||
保证金 | ( | ( | — | — | |||||||
或有负债 | — | ( | — | ( | |||||||
总负债 |
| ( |
| ( | — | ( | |||||
抵押品 |
|
|
|
|
|
| |||||
信用证 |
| ( | — | ( |
| — | |||||
个人担保 |
| ( | ( | ( |
| ( | |||||
其他抵押品 |
| ( | ( | ( |
| ( | |||||
抵押品总额 |
| ( |
| ( | ( | ( | |||||
最大损失风险 | $ | | $ | | $ | | $ | |
16
目录
在厘定吾等因VIE而蒙受的最大亏损时,吾等已考虑须与营运商租赁的房地产的基本账面价值及支持吾等其他投资的其他抵押品(如有),该等抵押品可能包括应收账款、保证金、信用证或个人担保(如有),以及与该等营运商有关的其他已确认负债。
2018年5月,我们与Agemo达成庭外重组协议,除其他条款外,该协议规定延期支付租金,最高可达$
下表反映了我们在截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月来自Agemo和Maplewood的总收入:
截至6月30日的三个月, | 截至6月30日的六个月, | |||||||||||||||||||||||||
2021 | 2021 | 2020 | 2020 | 2021 | 2021 | 2020 | 2020 | |||||||||||||||||||
阿吉莫 | 枫木 | 阿吉莫 | 枫木 | 阿吉莫 | 枫木 | 阿吉莫 | 枫木 | |||||||||||||||||||
(单位:千) | (单位:千) | |||||||||||||||||||||||||
收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||||
租金收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||||
其他投资收益 |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| |
| | ||||||||||
总计 (1) | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
(1) | 在截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月里,我们从Agemo收到了大约$ |
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目录
附注8-对合资企业的投资
未合并的合资企业
欧米茄在多家按权益法入账的合资企业中拥有权益。该等实体及其附属公司并非由本公司合并,因为本公司并不透过投票权或其他方式控制该合营公司。以下是我们在未合并的合资企业中的投资摘要(以千美元为单位):
账面金额 | |||||||||||||||||
所有权 | 初始投资 | 设施 | 设施位于 | 2010年6月30日 | 2011年12月31日 | ||||||||||||
实体 | % | 日期 | 投资(1) | 类型 | 6/30/2021 | 2021 |
| 2020 | |||||||||
第二春医疗投资(2) | $ | | SNF | — | $ | |
| $ | | ||||||||
第二春二期有限责任公司(3) | | SNF | |
| — | ||||||||||||
莱克韦房地产公司(Lakeway Realty,L.L.C.) | | 专业设施 | | | |||||||||||||
Cindat合资企业 | | 阿尔夫 | | | |||||||||||||
OMG高级住房有限责任公司 | — | 专业设施 |
| — |
| — | |||||||||||
哦,CHS SNP,Inc. | | 不适用 | 不适用 | | | ||||||||||||
$ | | $ | | $ | |
(1) | 我们的初始投资包括我们的交易成本(如果有的话)。 |
(2) | 在2021年第一季度,这家合资企业出售了 |
(3) | 我们获得了一个 |
下表反映了我们在截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月来自未合并合资企业的收入(亏损):
截至6月30日的三个月, | 截至6月30日的六个月, | |||||||||||
实体 | 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 | ||||||
(单位:万人) | ||||||||||||
第二春医疗投资(1) | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
第二春二期有限责任公司 | ( | — | ( | — | ||||||||
莱克韦房地产公司(Lakeway Realty,L.L.C.) | |
| | |
| | ||||||
Cindat合资企业 |
| |
| |
| |
| | ||||
OMG高级住房有限责任公司 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
哦,CHS SNP,Inc. |
| |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | |
(1) | 截至2021年6月30日的6个月,这家未合并合资企业的收入包括$ |
资产管理费
我们从某些合资企业收取提供服务的资产管理费。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月中,我们每个月都确认了大约美元
18
目录
注9-持有待售资产
以下是我们持有的待售资产摘要:
设施被搁置等待出售 | ||||
公共设施的数量增加 | (单位:万人) | |||
2020年12月31日 | | $ | | |
售出的设施/其他(1) | ( | ( | ||
添加的设施(2) | | | ||
2021年3月31日 | | $ | | |
售出的设施/其他(1) | ( | ( | ||
添加的设施(2)(3) | | | ||
2021年6月30日(3) | | $ | |
(1) | 在2021年第一季度,我们销售了 |
(2) | 在2021年第一季度,我们记录了大约$ |
(3) | 设施的数量不包括一块土地。巴塞罗那 |
注10-商誉和其他无形资产
以下是我们截至2021年6月30日的商誉摘要:
| (单位:万人) | ||
截至2020年12月31日的余额 | $ | | |
添加:外币折算 |
| ( | |
截至2021年6月30日的余额 | $ | |
以下是截至2021年6月30日和2020年12月31日我们的无形资产摘要:
| 2010年6月30日 | 十二月三十一日, | |||||
| 2021 |
| 2020 | ||||
(单位:万人) | |||||||
资产: |
|
|
| ||||
高于市值的租约 | $ | | $ | | |||
累计摊销 |
| ( |
|
| ( | ||
高于市价的租赁净值 | $ | | $ | | |||
负债: |
|
|
| ||||
低于市值租约 | $ | | $ | | |||
累计摊销 |
| ( |
|
| ( | ||
低于市价的租赁净值 | $ | | $ | |
以上市场租赁,扣除累计摊销后,计入我们综合资产负债表上的其他资产。低于市价的租赁,扣除累计摊销后,计入我们综合资产负债表的应计费用和其他负债。与高于和低于市场租赁相关的净摊销包括在我们的综合营业报表中,作为对租金收入的调整。他说:
19
目录
截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月,我们与无形资产相关的净摊销为$
注:11%-风险集中
截至2021年6月30日,我们的房地产投资组合(包括与抵押贷款、直接融资租赁和持有待售资产相关的物业)包括
在2021年6月30日,我们与
截至2021年6月30日,我们投资最集中的三个州是佛罗里达州(FRAD.N:行情)(完)
附注12-股东权益
分红
董事会宣布普通股现金股利如下:
记录 | 付款 | 派发股息的人 | |||
日期 |
| 日期 |
| 普通股 | |
$ | |||||
股利再投资与普通股购买计划
下表列出了截至2020年6月30日和2021年6月30日的三个月和六个月根据股息再投资和普通股购买计划发行的股票的信息:
已发行股份 | 毛收入 | |||
期间已结束 | (单位:百万) | (单位:百万) | ||
截至三个月 | 2020年6月30日 | - | $ | - |
截至三个月 | 2021年6月30日 | | | |
截至六个月 | 2020年6月30日 | | | |
截至六个月 | 2021年6月30日 | | |
20
目录
在市场上提供计划
2015年第三季度,欧米茄与几家金融机构签订了股权分配协议,出售
于2021年第二季度,我们终止了2015年的自动柜员机计划,并签订了一份新的自动柜员机股权发行销售协议,根据该协议,普通股的总销售总价最高可达$
下表列出了截至2020年6月30日和2021年6月30日的三个月和六个月根据2021年和2015年自动取款机计划发行的股票的信息:
已发行股份 | 平均净价 | 毛收入 | 佣金 | 净收益 | ||||||
期间已结束 | (单位:百万) | 每股(1) | (单位:百万) | |||||||
截至三个月 | 2020年6月30日 | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - |
截至三个月 | 2021年6月30日 | | | | | | ||||
截至六个月 | 2020年6月30日 | | | | | | ||||
截至六个月 | 2021年6月30日 | | | | | |
(1) | 表示扣除佣金后的每股平均价格。 |
21
目录
累计其他综合收益(亏损)
以下是我们累计的其他综合收益(亏损)(如果适用)的税后净额汇总:
| 到目前为止,这是世界上最重要的一件事。 |
| 到目前为止,这是世界上最重要的一件事。 | ||||||||||
截至三个月 | 截至六个月 | ||||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | ||||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 |
| |||||
(单位:千) | |||||||||||||
外币折算: |
|
|
|
|
|
|
| ||||||
期初余额 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||||
翻译收益(损失) |
| |
| ( |
| |
| ( | |||||
已实现损益 |
| |
| |
| |
| ( | |||||
期末余额 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
衍生工具: |
|
|
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| |||||||||
现金流对冲: |
|
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| |||||||||
期初余额 |
| |
| ( |
| |
| ( | |||||
未实现(亏损)收益 |
| ( |
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| ( | |||||
已实现损益(1) |
| | ( |
| | ( | |||||||
期末余额 |
| |
| ( |
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| ( | |||||
净投资对冲: |
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期初余额 |
| ( |
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| ( |
| ( | |||||
未实现损益 |
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| ( |
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期末余额 |
| ( |
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| ( |
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扣除非控股权益前累计其他综合收益(亏损)合计 |
| |
| ( |
| |
| ( | |||||
新增:包括在非控股权益中的部分 |
| |
| |
| |
| | |||||
欧米茄累计其他综合收益(亏损)合计 | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( |
(1) | 在合并经营报表上计入利息支出。 |
注:13个税种
欧米茄的组织、运营和打算继续以使欧米茄有资格根据守则第856至860条获得房地产投资信托基金(REIT)税收资格的方式运营。我们每季度和每年进行几次分析,以测试我们是否符合REIT税收规则。如果我们在任何纳税年度未能达到房地产投资信托基金的资格要求,我们将按正常的公司税率缴纳应纳税所得额的联邦所得税,并可能无法获得房地产投资信托基金的资格。
在随后的几年里,除非我们有资格在未能满足任何要求的情况下获得某些可用救济条款。我们还需要缴纳联邦税
根据该准则,作为房地产投资信托基金,除某些例外情况外,我们通常不需要为分配给股东的房地产投资信托基金应税收入缴纳联邦所得税。2020年、2019年和2018年,我们分配的股息超过了应纳税所得额。他说:
我们目前持有已选择作为房地产投资信托基金征税的实体的股票。这些附属房地产投资信托基金必须单独满足所有房地产投资信托基金的资格规则。他说:
22
目录
我们已选择将若干活跃的附属公司视为应课税房地产投资信托基金附属公司(“TRS”)。我们的国内TRS按适用的公司税率缴纳所得税。我们的外国TRS需要缴纳外国所得税,而且出于美国所得税的目的,可能需要计入与受控外国公司所有权相关的本年度收入。截至2021年6月30日,
以下是我们所得税拨备的摘要:
截至三个月 |
| 截至六个月 | ||||||||||
| 2010年6月30日 |
| 2010年6月30日 | |||||||||
2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | ||||||
(单位:百万) | ||||||||||||
关于联邦、州和地方所得税的规定 | $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | | |
外国所得税拨备 | |
| |
| |
| | |||||
所得税拨备总额 (1) | $ | | $ | | $ | | $ | |
(1) | 上述金额不包括支付给某些州和市政当局的毛收入或特许经营税。 |
注:14以股票为基础的薪酬
以下是我们截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月的股票薪酬支出摘要。
| 截至三个月 |
| 截至六个月 | ||||||||||
| 2010年6月30日 |
| 2010年6月30日 |
| |||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 |
| |||||
| (单位:千) | ||||||||||||
基于股票的薪酬费用 |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
|
我们同意
我们还批准了
23
目录
附注15-借款活动和安排
以下是我们借款的摘要:
|
|
| 每年一次 |
|
| ||||||||
利率水平。 | |||||||||||||
截至2010年12月1日 | |||||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | 2011年12月31日 | |||||||||||
净收益 |
| 成熟性 |
| 2021 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
(单位:百万) |
|
|
| (单位:万人) | |||||||||
担保借款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||
住房抵押贷款(1)(2) | | % | $ | | $ | | |||||||
定期贷款(3) |
|
|
| | % | | | ||||||
有担保借款总额 | | | |||||||||||
无担保借款 |
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
循环借款: |
|
| |||||||||||
2017年循环信贷安排(4) |
|
| 不适用 |
| 不适用 |
| — |
| | ||||
循环信贷安排(4) |
|
|
| | % |
| — |
| — | ||||
循环借款总额 | — | | |||||||||||
优先票据和其他无担保借款: | |||||||||||||
2023年发行的钞票(4)(5) | $ | |
|
| | % |
| |
| | |||
2024年纸币(4) | |
|
| | % |
| |
| | ||||
2025年发行的钞票(4) | |
|
| | % |
| |
| | ||||
2026年发行的钞票(4) | |
|
| | % |
| |
| | ||||
2027年发行的钞票(4) | |
|
| | % |
| |
| | ||||
2028年发行的钞票(4) | |
|
| | % |
| |
| | ||||
2029年发行的钞票(4) | |
|
| | % |
| |
| | ||||
2031年发行的钞票(4) | | | % | | | ||||||||
2033年发行的钞票(4)(6) | | | % | | — | ||||||||
次级债(2) |
|
|
| | % |
| |
| | ||||
英镑定期贷款(4)(7) |
|
|
| 不适用 |
| — |
| | |||||
2017年运营定期贷款(8) |
|
| 不适用 |
| 不适用 |
| — |
| | ||||
操作定期贷款(8) |
|
|
| | % |
| |
| — | ||||
递延融资成本--净额 |
|
|
|
|
|
| ( |
| ( | ||||
折扣净值 |
|
|
|
|
|
|
| ( |
| ( | |||
优先票据和其他无担保借款总额-净额 |
|
|
|
|
|
|
| |
| | |||
无担保借款总额-净额 |
|
|
|
|
|
|
| |
| | |||
有担保和无担保借款总额--净额(9)(10) |
|
|
|
|
|
| $ | | $ | |
(1) | 反映2021年6月30日抵押贷款的加权平均年合同利率。*由账面净值为$ |
(2) | 欧米茄OP的全资子公司是这些借款的债务人。 |
(3) | 借款是合并后的合资企业的债务。 |
(4) | 由欧米茄行动公司担保。 |
(5) | 2021年3月,我们使用了 |
(6) | 我们用此次发行所得资金偿还了2017年循环信贷安排的未偿还借款,偿还了英镑定期贷款,并为收购要约提供了资金$ |
(7) | 实际借款以英镑为单位,重新计量为美元。英镑定期贷款于2021年3月用 |
(8) | 欧米茄OP是这笔借款的债务人。 |
(9) | 除非另有说明,否则所有借款均为家长直接借款。 |
(10) | 我们某些其他有抵押和无抵押的借款,均须遵守惯常的肯定和否定公约,包括金融公约。截至2021年6月30日和2020年12月31日,我们遵守了我们有担保和无担保借款的所有肯定和消极公约,包括金融契约。 |
24
目录
无担保借款
循环信贷安排
2021年4月30日,欧米茄与我们签订了一项信贷协议(“2021年欧米茄信贷协议”),为我们提供了一笔新的
循环信贷安排的利息为
我们招致了$
操作定期贷款
2021年4月30日,欧米茄OP签订了一项信贷协议(“2021年欧米茄OP信贷协议”),为其提供了一笔新的美元
我们招致了$
$
在……上面
25
目录
£
从我们英镑借款的发行日到2021年3月的预付款日,我们使用的是以英镑计价的非衍生品定期贷款,信用额度总计为gb。
注:16种非金融工具
综合资产负债表所载现金及现金等价物、限制性现金、合约应收账款、其他资产及应计开支及其他负债的账面净值接近公允价值,原因是该等工具到期日较短(第1级)。
截至2021年6月30日和2020年12月31日,我们其他金融工具的账面净值和公允价值如下:
2021年6月30日 | 2020年12月31日 | |||||||||||
| 携带 |
| 公平 |
| 携带 |
| 公平 | |||||
| 金额 |
| 价值 |
| 金额 |
| 价值 | |||||
(单位:万人) | ||||||||||||
资产: | ||||||||||||
直接融资租赁投资--净额 | $ | | $ | |
| $ | | $ | | |||
应收按揭票据-净额 |
| | | | | |||||||
其他投资-净额 |
| | | | | |||||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
负债: |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
2017年循环信贷安排 | $ | — | $ | — |
| $ | | $ | | |||
循环信贷安排 | — | — |
| — | — | |||||||
定期贷款 | | | | | ||||||||
英镑定期贷款 |
| — | — | | | |||||||
2017年运营定期贷款 |
| — | — | | | |||||||
操作定期贷款 |
| | | — | — | |||||||
| | | | | ||||||||
| | | | | ||||||||
| | | | | ||||||||
| | | | | ||||||||
| | | | | ||||||||
| | | | | ||||||||
| | | | |||||||||
| | | | |||||||||
| | — | — | |||||||||
住房抵押贷款-净值 | | | | | ||||||||
次级债务净额 |
| | | | | |||||||
总计 | $ | | $ | | $ | | $ | |
公允价值估计属主观性质,并取决于若干重要假设,包括对与每种金融工具相关的未来现金流、风险、贴现率和相关可比市场信息的估计(见附注2--年报中的重要会计政策摘要)。表格310-K截至2020年12月31日的年度)。使用不同的市场假设和估计方法可能会对报告的估计公允价值金额产生重大影响。
26
目录
在估计金融工具的公允价值披露时使用了以下方法和假设。
● | 直接融资租赁:直接融资租赁投资的公允价值是使用贴现现金流分析估计的,使用向信用评级相似的借款人提供的类似租赁的利率(3级)。 |
● | 应收抵押票据:*应收抵押票据的公允价值是使用贴现现金流分析估计的,使用向信用评级相似的借款人提供的类似贷款的利率(3级)。 |
● | 其他投资:其他投资主要由应收票据组成。应收票据的公允价值采用贴现现金流分析方法估算,采用向信用评级相近的借款人提供类似贷款的利率(第3级)。 |
● | 循环信贷额度、担保借款和定期贷款:*根据浮动利率协议,我们借款的公允价值是根据使用当前市场利率贴现的预期现金流使用现值技术估计的(第3级)。 |
● | 优先票据和次级债务:我们根据固定利率协议借款的公允价值是根据第三方提供的交易活动的投入使用现值技术估计的(第2级)。 |
● | HUD抵押贷款:我们根据HUD债务协议借款的公允价值是根据HUD债务经纪人获得的报价使用预期现值技术估算的(第2级)。 |
注17--承付款和或有事项
诉讼
公司及其某些高级职员,首页--期刊主要分类--期刊细介绍--期刊题录与文摘--期刊详细文摘内容,是美国纽约南区地区法院正在审理的据称是证券集体诉讼(“证券集体诉讼”)的被告。证券集体诉讼由首席原告罗伊斯·塞策(Royce Setzer)和附加原告厄尔·霍尔茨曼(Earl Holtzman)提起,旨在主张对违反1934年修订后的《证券交易法》(以下简称《交易法》)第10(B)节和根据其颁布的第10b-5条以及交易法第20(A)条的行为提出索赔,并寻求数额不详的金钱损害赔偿、律师和专家的利息、费用和开支以及其他救济。证券集体诉讼指控被告作出重大虚假及/或误导性陈述,以及未能披露有关本公司业务、营运及前景的重大不利事实,包括本公司其中一名营运者的财务及经营业绩、该营运者及时支付租金的能力,以及本公司某些租约减值及某些应收账款无法收回,违反了交易所法案。最初的申诉被美国地区法院以偏见驳回,但2020年被美国第二巡回上诉法院推翻。此后,原告于2020年8月提交了第二份综合修订诉状。于二零二零年十一月,本公司及证券集体诉讼中被点名的高级人员提出动议,要求驳回第二宗经综合修订的申诉,该申诉已作全面简报,并在区域法院待决。
若干衍生工具诉讼亦已针对证券集体诉讼中被点名的高级人员,以及本公司若干现任及前任董事,指控与证券集体诉讼中的争议事项有关的索偿。这些衍生品诉讼目前被搁置,等待证券集体诉讼的某些进展。
27
目录
2018年,该公司的所谓股东Stourbridge Investments LLC向纽约南区美国地区法院提起了据称代表该公司的衍生品诉讼,指控其违反了交易法第14(A)条,并提出了包括违反受托责任在内的州法律索赔。起诉书称,除其他事项外,被点名的被告对公司未能披露Orianna Health Systems的财务状况负有责任,所谓的未披露也是上述证券集体诉讼的主题。原告没有要求该公司在提起诉讼之前提起诉讼,而是声称要求是徒劳的。此案已被搁置,等待在证券集体诉讼中作出判决或在有损利益的情况下自愿驳回。
2019年,据称是股东菲利普·斯旺(Phillip Swan)的律师,以及股东汤姆·布拉德利(Tom Bradley)和莎拉·史密斯(Sarah Smith)的律师,向马里兰州巴尔的摩市巡回法院(Baltimore City Circuit Court)提起了据称代表公司的衍生品诉讼,声称对被点名的被告提出了违反受托责任、浪费公司资产和不当得利的索赔。这些诉讼已经合并,并留在马里兰州法院,等待证券集体诉讼中的事实发现完成。在提起诉讼之前,这些股东中的每一位都曾在2018年向董事会提出要求,要求公司提起此类诉讼。经调查及适当考虑后,董事会在行使其业务判断时决定,根据要求中提出的事项对任何现任或前任高级职员或董事展开诉讼并不符合本公司的最佳利益。
此外,在2020年末,公司声称的股东Robert Wojcik代表公司向美国马里兰州地区法院提起衍生品诉讼,声称违反了交易法第14(A)节、交易法第10(B)和21D条,以及违反受托责任、不当得利、滥用控制权、严重管理不善和浪费公司资产的索赔。沃伊奇克在提起诉讼之前也没有对该公司提出要求。此案已被搁置,等待在证券集体诉讼中作出判决或在有损利益的情况下自愿驳回。
该公司认为在这些诉讼中对其提出的索赔是没有根据的,并打算对其进行有力的抗辩。
其他
2016年9月,MedEquities收到了美国司法部(DoJ)的民事调查要求(CID),这表明它正在对涉嫌违反虚假索赔法案、斯塔克法和反回扣法规的行为进行调查,这些索赔可能已提交给联邦医疗保险(Medicare)和其他联邦付款人,要求他们向莱克韦医院(Lakeway Hospital)的患者或与莱克韦医院有财务关系的提供者提供服务。由于收购MedEquities,该公司拥有
2020年9月29日,司法部宣布,它已与莱克韦地区医疗中心就一起虚假索赔法案案件达成和解,莱克韦地区医疗中心同意支付$
本公司相信,通过莱克韦合伙公司收购、拥有和租赁莱克韦医院,过去和现在都符合所有适用法律。然而,由于这件事及其最终结果存在不确定性,我们无法确定是否可能造成任何损失。
28
目录
此外,我们还面临各种其他法律程序、索赔和其他因正常业务过程而引起的诉讼。虽然任何法律程序或索偿都有不确定因素,但管理层相信,每宗待决或受威胁的诉讼、索偿或法律程序的结果,或所有这些诉讼、索偿或法律程序合并后的结果,不会对我们的综合财务状况或经营业绩产生重大不利影响。
赔偿协议
关于某些设施的过渡,我们已同意在某些情况下对某些操作员进行赔偿。*截至2021年6月30日,我们在这些赔偿协议下的最高资金承诺约为$
承付款
我们承诺为新的租赁和抵押设施的建设、资本改善和其他承诺提供资金。
总承诺额 |
| $ | | ||
到目前为止资助的金额 (1) |
| ( | |||
剩余承付款(2) | $ | |
(1) | 包括财务成本。 |
(2) | 这一数额不包括我们在其他投资项下提供资金的剩余承诺,约为$ |
注:18年-每股收益
下表列出了基本每股收益和稀释后每股收益的计算方法:
| 截至三个月 |
| 截至六个月 | ||||||||||
| 2010年6月30日 |
| 2010年6月30日 | ||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 |
| |||||
(单位为千,每股除外) | |||||||||||||
分子: |
|
|
|
|
|
|
| ||||||
净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
扣除:可归因于非控股权益的净收入 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | |||||
普通股股东可获得的净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
分母: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
基本每股收益的分母 |
| |
| |
| |
| | |||||
稀释证券的影响: |
|
|
|
|
|
| |||||||
普通股等价物 |
| |
| |
| |
| | |||||
非控股权益-欧米茄运营单位 |
| |
| |
| |
| | |||||
稀释后每股收益的分母 |
| |
| |
| |
| | |||||
每股收益-基本: |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
普通股股东可获得的净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
每股收益-稀释后: |
|
|
|
| |||||||||
净收入 | $ | | $ | | $ | | $ | |
29
目录
附注19-对合并现金流量表进行补充披露
以下是截至2021年6月30日和2020年6月30日的6个月合并现金流量表的补充披露:
| 截至6月30日的6个月: | ||||||
| 2021 |
| 2020 |
| |||
| (单位:千) | ||||||
现金和现金等价物以及限制性现金的对账: | |||||||
现金和现金等价物 | $ | | $ | | |||
受限现金 |
| |
| | |||
期末现金、现金等价物和限制性现金 | $ | | $ | | |||
补充信息: |
|
| |||||
期内支付的利息,扣除资本化金额后的净额 | $ | | $ | | |||
在此期间缴纳的税款 | $ | | $ | | |||
非现金投资活动 |
|
|
|
| |||
出售房地产投资的非现金收益 | $ | — | $ | | |||
非现金配售按揭 | $ | ( | $ | ( | |||
其他投资的非现金收益 | $ | | $ | | |||
非现金融资活动 |
|
|
|
| |||
其他长期借款的非现金借款 | $ | — | $ | | |||
现金流量套期保值的公允价值变动 | $ | | $ | ( | |||
重新计量以外币计价的债务 | $ | | $ | ( |
注:20个月-后续事件
2021年7月1日,我们资助了
2021年7月14日,我们获得了
30
目录
项目2-管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
除非另有说明或上下文另有规定,否则术语“Omega”、“公司”、“我们”、“我们”和“我们”是指Omega Healthcare Investors,Inc.及其合并子公司,包括Omega OP,提及的“母公司”是指Omega Healthcare Properties,Inc.,不考虑其合并子公司,而“Omega OP”指的是Ohi Healthcare Properties Limited Partnership及其合并子公司。
前瞻性陈述及影响未来业绩的因素
以下讨论应与本文件其他部分的财务报表及其附注一并阅读。本文件包含联邦证券法所指的“前瞻性陈述”。这些陈述涉及我们的预期、信念、意图、计划、目标、目标、战略、未来事件、业绩和潜在假设,以及历史事实陈述以外的其他陈述。在某些情况下,您可以通过使用前瞻性术语来识别前瞻性陈述,这些术语包括但不限于“可能”、“将”、“预期”、“预期”、“相信”、“打算”、“应该”或可比术语或其负面含义。这些陈述是基于本文件提交之日可获得的信息,仅就本陈述的日期发表意见,不承担更新此类前瞻性陈述的义务。由于多种因素的影响,我们的实际结果可能与本文包含的前瞻性陈述中反映的结果大不相同,这些因素包括但不限于:
(i) | 在本会年报第I部分第1A项“风险因素”下讨论的项目表格10-K; |
(Ii) | 与我们资产运营商的业务运营有关的不确定性,包括与第三方付款人偿还、监管事项和入住率有关的不确定性; |
(Iii) | 新型冠状病毒(“新冠肺炎”)对我们的业务和我们运营商的业务的影响,包括但不限于新冠肺炎大流行的范围和持续时间、成本增加、人手短缺和与此相关的熟练护理设施和辅助生活设施(ALF)运营商所经历的入住率下降、运营商遵守新的感染控制和疫苗方案的能力、接种疫苗对设施感染率的长期影响,以及运营商可以在多大程度上获得持续的政府支持来抵消此类成本和 |
(Iv) | 欧米茄的任何破产经营者拒绝未到期的租赁义务、修改欧米茄抵押贷款条款、阻碍欧米茄在破产程序悬而未决期间收取未付租金或利息、为债务人的债务保留保证金的能力,以及与经营者破产相关的其他成本和不确定性; |
(v) | 我们有能力及时转租、转让或出售表现不佳的资产或持有的待售资产,条件是使我们能够实现这些资产的账面价值; |
(Vi) | 我们的资金可获得性和成本; |
(七) | 我们的信用评级和债务证券评级的变化; |
(八) | 医疗设施融资方面的竞争; |
(Ix) | 长期医疗保健行业的竞争,以及人们对各种类型的长期护理机构(包括SNF和ALF)的看法的转变; |
(x) | 医疗保健部门的额外监管和其他变化; |
(Xi) | 我们经营者财务状况的变化; |
(Xii) | 总体上经济和市场状况的影响,特别是在医疗保健行业的影响; |
(Xiii) | 利率的变化; |
(Xiv) | 追加投资的时间、金额和收益; |
(Xv) | 影响房地产投资信托基金(“REITs”)的税收法律法规的变化; |
(Xvi) | SNF和ALF市场或当地房地产状况的变化对我们以预期收益或及时处置持有的待售资产,或以有利条件重新配置收益的能力的潜在影响; |
(Xvii) | 我们维持房地产投资信托基金地位的能力;以及 |
(Xviii) | 影响我们的业务或我们运营商的业务的其他因素的影响,这些因素超出我们或他们的控制范围,包括自然灾害、其他健康危机或流行病以及政府行动;特别是在医疗保健行业。 |
31
目录
概述
欧米茄于1992年3月31日在马里兰州注册成立,并已选择作为REIT征税,用于联邦所得税目的。欧米茄的结构是伞式合伙房地产投资信托基金(“UPREIT”),欧米茄的所有资产由其运营合伙子公司欧米茄OP直接或间接拥有,欧米茄的所有业务均直接或间接通过其运营合伙子公司欧米茄运营有限公司(Omega OP)进行。截至2021年6月30日,欧米茄拥有欧米茄运营公司已发行和未偿还的合伙权益单位(“欧米茄运营单位”)的约97%,投资者拥有欧米茄运营单位约3%的股份。
欧米茄有一个可报告的部门,由位于美国的医疗保健相关房地产投资组成。及联合王国(“U.K.”)。我们的核心业务是为长期医疗保健行业提供融资和资本,重点是SNF和ALF,其次是独立生活设施(“ILF”)、康复和急性护理设施(“专科设施”)和医疗办公楼。我们的核心投资组合包括长期租赁和抵押贷款协议。我们所有的租约都是“三网”租约,要求经营者(我们使用“经营者”一词指的是管理和/或经营我们物业的租户和抵押人及其附属公司)支付所有与物业相关的费用。我们的抵押贷款收入来自固定利率抵押贷款,这些贷款由抵押人的基础房地产和个人财产的第一抵押留置权担保。我们的其他投资收入来自向我们的运营商和/或他们的本金提供固定和可变利率贷款,为营运资本和资本支出提供资金。这些贷款可能是无担保的,也可能是以借款人的抵押品担保的,被归类为其他投资。
新冠肺炎大流行最新消息
在截至2020年12月31日的一年和2021年第一季度,我们基本上向我们的运营商(疫情爆发前根据容忍协议支付的运营商除外)收取了欠我们的所有合同租金和抵押贷款利息。然而,在2021年6月,一家运营商通知我们,在可预见的未来,它将无法向我们支付租金,该运营商约占我们截至2021年6月30日和2020年6月30日的六个月收入的3%(不包括2021年直线冲销的影响)。截至2021年6月30日,我们无法从该运营商收取约250万美元的合同租金,根据租赁协议,这相当于一个月的合同租金,并已将运营商的保证金资金中的250万美元用于未收回的应收账款。因此,我们根据对其租赁协议规定的未来租金支付的可收集性的评估,将该运营商置于现金基础上进行收入确认,与此相关,我们在本季度将大约1740万美元的直线应收账款注销为租金收入。我们认为,除了其他因素外,这家运营商受到了收入下降的影响,这是由于入住率下降和费用增加,这两个因素都是新冠肺炎疫情的结果。正如附注2-合同应收账款和其他应收账款中所讨论的那样,由于新冠肺炎疫情的影响,我们在第一季度也将一家规模较小的运营商置于现金基础上。至于我们的其他运营商,在2021年第二季度,我们基本上收取了运营商应支付给我们的所有合同租金和抵押贷款利息;然而,由于新冠肺炎疫情继续对我们的运营商及其财务状况产生重大影响,我们仍持谨慎态度。, 特别是考虑到是否有足够的政府支持仍然存在不确定性,持续存在的人员短缺继续影响我们运营商的入住率和盈利水平,以及我们的许多运营商于2021年4月开始加速偿还之前作为2020年先行医疗保险付款收到的联邦医疗保险基金。
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截至2021年7月27日,我们的运营商在截至2020年12月31日的949家运营设施中报告了153起新冠肺炎病例,占总数的16%,其中包括涉及员工和居民的案件。这意味着,截至2020年12月22日,我们的运营商报告的614个设施(占我们959个运营设施的64%)和我们的949个运营设施(截至2021年4月27日)报告的212个设施(占我们949个运营设施的22%)的病例明显减少。我们提醒您,我们尚未独立验证任何此类设施的病毒感染信息,我们的运营商可能会在不一致的基础上报告该信息,并且我们不能保证其准确性或自从我们的运营商那里获得信息以来没有任何变化;我们也没有义务更新此信息。虽然我们认为上述报告病例的下降在很大程度上是由于我们的大部分设施已经实施了新冠肺炎疫苗接种计划,但目前仍不确定这些疫苗接种计划将在何时以及在多大程度上继续缓解我们设施中新冠肺炎的影响,或者现有疫苗对新冠肺炎病毒变种的效果如何。这些计划的影响将在一定程度上取决于疫苗在我们设施中的持续速度、分发、效力和交付,以及我们运营商的居民和员工对疫苗接种计划的参与程度。我们的运营商继续报告说,员工和居民的参与水平存在很大差异,我们相信,随着时间的推移,随着额外的疫苗接种教育努力,这种水平可能会发生变化。
除了在大流行期间爆发阳性病例以及居民和员工死亡外,我们的运营商还被要求并继续在整个大流行期间迅速调整其业务,以控制新冠肺炎病毒的传播以及新治疗和疫苗的应用,并实施有关感染控制、人员配备、个人防护用品、护理质量、探视规程、报告等方面的新要求,同时在整个流行病期间面临人员短缺,这一短缺在疫情期间加剧,可能会阻碍护理服务的提供。我们的许多运营商都报告说,由于新冠肺炎大流行,成本大幅增加,病例呈阳性的设施的成本大幅增加。我们认为,这些增长主要是由于劳动力成本上升,包括加班和奖金的使用增加,以及由于人员短缺而依赖机构人员,以及个人防护设备、检测设备和流程和用品的成本和使用大幅增加,以及新感染控制方案和疫苗接种计划的实施。此外,我们的许多运营商报告说,由于大流行,入住率有所下降,在某些情况下是实质性的。尽管近几个月来,这些平均降幅似乎正在企稳,甚至略有改善,但目前仍不清楚需求和入住率水平将在何时以及在多大程度上恢复到新冠肺炎之前的水平。我们认为,入住率下降的部分原因可能是人员短缺,在某些情况下,这要求运营商限制入院人数,以及设施中与新冠肺炎相关的死亡,推迟为那些护理需求水平较低的人安排特别护理设施和/或使用替代护理环境, 暂停和/或推迟选择性医院程序,减少从医院到SNF的出院,增加SNF的再次入院人数。
虽然大量的政府支持,主要是通过美国的联邦CARE法案,以及联邦和州政府分发个人防护用品、疫苗和检测设备,已经分配给SNF,其次是ALF,但可能需要进一步的政府支持才能继续抵消这些影响。目前还不清楚这种政府支持是否以及在多大程度上会继续足够和及时地抵消这些影响。特别是,目前尚不清楚公共卫生和社会服务紧急基金(“提供者救济基金”)下的未分配资金是否会以任何有意义的方式分配给我们的运营商,提供者救济基金是否会增加资金或以其他方式分配给医疗保健运营商或我们的运营商,或者根据美国最近颁布的“2021年美国救援计划法案”(“美国救援计划法案”),额外的医疗补助资金是否最终将支持向我们的运营商报销。此外,如果对我们运营商的成本和入住率影响持续或加速,并且没有被政府持续、充分和及时的减免所抵消,我们预计我们某些运营商的经营业绩将受到重大不利影响,一些运营商可能不愿意或无法全额或及时向我们支付他们的合同义务,我们可能无法按照目前对我们有利的条款重组这些义务。部分原因是新冠肺炎疫情的影响,以及2020年第三季度和第四季度持续获得足够政府支持的不确定性,我们的四家运营商在财务报表中表示,他们是否有能力继续作为持续经营的企业,表示严重怀疑。
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当我们考虑新冠肺炎对我们业务的潜在影响时,我们面临着许多不确定性,包括人口普查中断和新冠肺炎成本上升将持续多久,疫苗接种计划和参与这些计划的程度对减少新冠肺炎在我们设施中传播的影响,以及联邦政府和各州的资金支持将在多大程度上继续抵消这些增量成本和收入损失。尽管有疫苗接种计划,我们预计在设施内加强感染控制的临床方案将持续一段时间;然而,我们不知道未来的报销费率或政府机构提供的设备是否足以弥补加强感染控制和监测所增加的费用。
虽然我们仍然相信,长期的人口结构将推动对基于需求的熟练护理的需求不断增加,但我们预计,上述业务的不确定性至少在短期内将持续存在,直到我们能够获得更多信息,包括我们的运营商将继续经历的成本水平和持续时间,以及他们将获得的额外政府支持水平,我们的运营商可能要求我们提供的潜在支持,以及未来对基于需求的熟练护理和老年生活设施的需求。我们继续监测我们许多运营商入住率下降的影响,目前仍不确定需求、人员可获得性和入住率水平是否以及何时会恢复到新冠肺炎之前的水平。
我们继续监测其他监管变化的影响,如下所述,包括对报销的服务范围以及报销费率和费用的任何重大限制,这些限制可能会对运营商的运营结果和财务状况产生重大不利影响,可能会对运营商履行对我们的义务的能力产生不利影响。
政府管制与补偿
以下资料是对标题第1项下所载资料的补充和更新,并应一并阅读。表格10-K截至2020年12月31日的年度。
医疗保健行业受到严格监管。我们的运营商主要设在美国,受到广泛而复杂的联邦、州和地方医疗法律法规的约束;我们还有几家总部设在英国的运营商在其管辖范围内受到各种法律法规的影响。这些法律法规因采用新的立法、规章和对现行法律进行行政和司法解释而经常发生实质性变化。这些变化的最终时间或效果是无法预测的,这些变化可能会追溯实施。影响我们运营商的法律和法规的变化,除了我们运营商违反监管规定外,还可能对我们运营商的运营和财务状况产生重大影响,进而可能对我们造成不利影响。我们有可能直接受制于医疗法律法规,因为其中一些法规的性质很广泛,如反回扣法规和虚假索赔法案等。
继世界卫生组织宣布新冠肺炎为国际关注的突发公共卫生事件后,美国卫生与公众服务部于2020年1月31日宣布进入紧急状态。这一声明已延长至2021年10月17日,允许卫生与公众服务部提供临时监管豁免和新的报销规则,旨在通过暂停各种联邦医疗保险患者保险标准以及文件和护理要求,使提供者能够灵活应对新冠肺炎大流行,例如,包括暂停提前三天住院保险的要求,以及扩大可通过远程医疗提供的已批准服务的列表。这些监管行动可能有助于改变人口普查数量和熟练护理组合,否则可能不会发生这种情况。目前尚不确定联邦和州监管机构何时恢复执行那些在公共卫生紧急情况下因行使执法自由裁量权而被放弃或以其他方式不执行的规定。他说:
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法规和报销的这些临时变化,以及紧急立法,包括2020年3月27日颁布并在下文讨论的CARE法案,继续对我们运营商的运营和财务状况产生重大影响。新冠肺炎疫情对本公司和我们运营商的运营和财务业绩的影响程度将取决于未来的事态发展,包括政府额外救援的充分性和及时性、疫情的持续时间、蔓延和强度、新疫苗分发对我们运营商及其人口的影响,以及与ALF相比,大流行可能如何影响小农户和小农户的不同之处。所有这些事态发展和影响都是不确定和难以预测的。由于这些不确定性,我们目前无法估计这些因素对我们业务的影响;但是,对我们的业务、经营业绩、财务状况和现金流的不利影响可能是巨大的。他说:
我们运营商的很大一部分收入来自政府资助的报销计划,主要包括医疗保险和医疗补助。 随着联邦和州政府继续关注医疗改革举措,政府支付者降低成本的努力可能会继续下去。因此,对报销服务范围的重大限制和/或报销费率的降低可能会对我们运营商的经营业绩和财务状况产生重大不利影响。此外,与质量和效率相关的新的和不断发展的付款人和提供商计划可能会对我们的租户和运营商的流动性、财务状况或运营结果产生不利影响,并且不能保证这些政府医疗保健计划中的任何一项下的付款目前或将来都足以全额偿还物业运营商的运营和资本支出。
与新冠肺炎相关的报销更改:
美国联邦刺激基金,通过CARE法案和提供者救济基金,向医疗保健提供者拨款1780亿美元。为了应对大流行,国会在2020年全年颁布了一系列经济刺激和救济措施。2020年3月18日,美国颁布了“家庭第一冠状病毒应对法案”(Families First CoronaVirus Response Act),从2020年1月1日起,每个符合条件的州和地区的医疗补助联邦医疗补助百分比(FMAP)暂时增加6.2%。暂时性的FMAP增加将持续到公共卫生紧急情况终止的日历季度的最后一天。各州将单独决定如何将这笔额外的医疗补助报销适用于SNF(如果有的话)。
作为对这一流行病的进一步反应,CARE法案授权通过提供者救济基金分配约1780亿美元,以补偿合格的医疗保健提供者可归因于冠状病毒的与医疗保健相关的费用或收入损失。提供者救济基金是在卫生和公众服务部的广泛授权和酌情决定权下管理的,只要按照适用的要求使用,受助人就不需要偿还收到的分发。
HHS于2020年4月开始发放提供者救济基金赠款,并分三个一般阶段向不同的提供者群体提供赠款。2020年5月,卫生与公众服务部宣布,将向符合条件的熟练护理机构提供约95亿美元的定向分配,其中约25亿美元由与机构感染率挂钩的绩效激励付款组成。通过2021年3月11日颁布的美国救援计划法案,提供者救济基金增加了大约85亿美元的额外资金;然而,这些资金仅限于农村提供者和供应商。他说:
截至2021年3月15日,根据HHS公布的数据,提供者救济基金中似乎只有不到290亿美元未分配。卫生和公众服务部继续评估和提供拨款,并发布关于根据“关爱法案”和相关立法提供赠款的条例和指导意见。我们的运营商将在多大程度上获得尚未分配的资金,是否会向提供者救济基金、医疗保健提供者或老年护理提供者分配额外资金,是否会向提供者发放额外款项,收到其中任何一笔资金对其运营或财务状况的财务影响,以及运营商是否能够满足与资金相关的合规要求,这些都存在很大的不确定性。卫生和公众服务部继续评估和提供根据CARE法案提供的赠款的分配,并发布关于这些赠款的监管和指导意见。
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CARE法案和相关立法还向医疗保健提供者提供了其他形式的财政援助,这可能会对我们的运营商产生不同程度的影响。这项援助包括联邦医疗保险和医疗补助支付调整,以及联邦医疗保险加速和预付款计划的扩大,该计划加快了医疗保险基金的支付速度,以增加提供者的现金流。这些付款是提供商计划从每个提供商或供应商的加速付款或预付款发行之日起一年开始偿还的贷款,偿还方式是自动偿还否则欠提供商或供应商的医疗保险付款的25%,期限为11个月,然后增加到50%,再偿还6个月,之后,任何未偿还的余额都将以4%的利率偿还。我们相信,我们的许多运营商从2021年4月开始偿还这些款项,已经并将继续对这些运营商的运营现金流产生不利影响。
此外,联邦医疗保险和医疗补助服务中心(CMS)暂停了联邦医疗保险自动减支付款调整,否则从2020年5月1日到2021年12月31日期间,联邦医疗保险自动减支支付会减少2%,但也将自动减支延长到2030年。*虽然不限于医疗保健提供者,但CARE法案还为雇主提供了工资税减免,允许他们推迟支付雇主社会保障税,否则,在2020年3月27日至2020年12月31日期间,针对所欠工资税的50%,应缴纳的雇主社会保障税推迟到2021年12月31日,其余50%推迟到2022年12月31日。
与新冠肺炎相关的护理质量计划和其他要求:
除了新冠肺炎报销的变化,2020年和2021年第一季度宣布的几项监管举措专注于解决长期护理设施的护理质量问题,包括与新冠肺炎检测和感染控制协议、疫苗协议、人员配备水平、报告要求和探视政策相关的举措,以及增加对养老院的检查。例如,最近对养老院网站和五星质量评级体系的更新包括修订检查流程,调整人员评级门槛,以及实施新的质量措施。虽然《美国救援计划法案》没有向SNF或辅助生活设施提供者分配具体资金,但向质量改进组织拨款约2亿美元,为SNF提供感染控制和疫苗接种支持。
2020年6月16日,美国众议院冠状病毒危机特别小组委员会宣布启动对养老院和新冠肺炎回应的调查。大流行期间疗养院对联邦资金的使用情况。在2020年剩余时间和2021年第一季度,专责小组委员会继续开展工作。2021年3月,众议院筹款委员会(House Ways And Means Committee)监督小组委员会举行了一次听证会,审查私募股权对美国医疗体系的影响,包括对熟练护理行业提供的护理质量的影响。这些听证会,以及更多要求政府审查私募股权在美国医疗行业的作用的呼吁,可能会导致立法对我们的运营商提出额外的要求。
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一般情况下,报销:
医疗补助。美国救援计划法案包含几项条款,旨在增加覆盖范围,扩大福利,并调整州医疗补助计划的联邦资金。例如,从2021年4月1日到2022年3月30日,美国救援计划法案将州家庭和社区服务支出的FMAP提高了10个百分点,以努力帮助老年人和残疾人在社区而不是疗养院和其他聚集护理环境中安全地接受服务。作为获得FMAP增加的条件,各州必须在此期间增强、扩大或加强其医疗补助家庭和社区服务计划。在某些州,医疗补助报销资金的这些潜在增强可能被以下因素所抵消:州预算问题,州政府分配匹配资金和遵守新要求的能力,由于失业和新冠肺炎疫情导致家庭收入下降而增加医疗补助参保人数的可能性,以及可能将州医疗补助资金从SNF分配用于报销的可能性,转而支持基于家庭和社区的计划。这些挑战可能会在我们有更多业务的州对我们产生特别的影响,包括佛罗里达州和德克萨斯州。特别是在德克萨斯州,与其他州相比,我们的几家运营商历史上经历了较低的SNF运营利润率,这是由于较低的医疗补助报销费率和较高的劳动力成本。我们在得克萨斯州的运营商也可能受到联邦宣布的公共卫生紧急状态到期后,该州在大流行期间对医疗补助患者的每日报销费率增加的预期到期的不利影响。在佛罗里达州,在大流行期间对我们运营商的额外支持通常是有限的, 我们在该州的运营商可能会受到该州计划于2021年12月到期的为期三年的临时医疗补助报销费率上调的额外不利影响。由于我们运营商对医疗补助患者的利润率通常相对较低,医疗补助报销金额的适度减少或医疗补助患者百分比的增加在过去和未来可能会对我们的运营商的运营结果和财务状况产生不利影响,进而可能对我们产生不利影响。
医疗保险。*2021年7月29日,CMS发布了关于2022财年政府联邦医疗保险(Medicare)支付率和SNF质量支付计划的最终规则,预计2022财年联邦医疗保险A部分支付总额将比2021财年增加4.1亿美元,即1.2%。这一估计的报销增加是由于2.7%的市场篮子增加系数减去0.8个百分点的预测误差调整和0.7个百分点的生产率调整,以及由于拟议降低SNF预期支付系统费率以考虑最近排除的凝血因素而减少120万美元。*对于未能根据SNF质量报告计划向CMS提交所需质量数据的SNF,年度更新将减少两个百分点。CMS表示,这些影响数字不包括SNF基于价值的计划削减,该计划在2022财年估计为1.8425亿美元。
支付给供应商的费用继续越来越多地与质量和效率挂钩。自2019年10月1日起,CMS设计的患者驱动支付模式(PDPM)将于2019年10月1日生效,该模式旨在提高治疗整个患者需求的激励措施。在新冠肺炎之前,我们相信我们的某些运营商可以通过在PDPM下增加同期和集体治疗来实现效率和成本节约,一些运营商已经报告了早期的积极结果。考虑到新冠肺炎的持续影响,许多运营商正在并可能继续受到限制,无法同时进行和集体治疗,无法实现这些好处。此外,我们的运营商继续适应报销变化和其他支付改革,这些变化和其他支付改革是根据2018年10月1日生效的2014年保护获得医疗保险法案适用于SNF的基于价值的采购计划而产生的。这些报销变化已经并可能在未来,连同对PDPM或基于价值的采购模式的任何进一步报销变化,对一些运营商的运营和财务状况产生不利影响,并可能对运营商履行对我们的义务的能力产生不利影响。巴塞罗那
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律政司及其他执法行动:
SNF受到严格的审查,以确保向居民提供的护理质量和设施进行的适当计费做法。美国司法部(DoJ)历史上一直利用“虚假申报法”(False Claims Act)对养老院进行民事追查,这些养老院向联邦政府收取没有提供的服务或严重不符合标准的护理费用。例如,加州检察官在2021年3月宣布对一家与我们的一家运营商有关联的熟练护理提供商进行调查,指控该连锁店操纵员工水平数据的提交,以提高其五星级评级。2020年,美国司法部发起了一项全国养老院倡议,旨在协调和加强针对存在严重不合格缺陷的养老院的民事和刑事执法行动。这种执法活动是不可预测的,可能会在很长一段时间内发展起来。如果我们的运营商对这些执法活动或调查做出不利的解决,可能会涉及禁令救济和/或巨额罚款,其中任何一项或两者都可能对其声誉、业务、运营业绩和现金流产生重大不利影响。
关键会计政策和估算
我们的财务报表是根据美国公认会计原则(“GAAP”)编制的。我们编制财务报表要求我们对未来事件做出估计和假设,这些事件会影响我们财务报表和附注中报告的金额。未来的事件及其影响不能绝对确定。因此,估算的确定需要运用判断力。实际结果不可避免地会与这些估计不同,这种差异可能会对合并财务报表产生重大影响。我们已经在附注2中描述了我们的会计政策-我们的年度报告中的重要会计政策摘要表格310-K截至2020年12月31日的财年。自2020年12月31日以来,我们的关键会计政策或估计没有实质性变化。他说:
经营成果
以下是我们对综合经营结果、财务状况、流动性和资本资源的讨论,应与我们未经审计的综合财务报表和附注一起阅读。
截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月
收入
截至2021年6月30日的三个月,我们的收入总计2.574亿美元,比2020年同期增加了约100万美元。100万美元的增长主要是由于(I)设施购置、投入使用和设施过渡带来的租金收入增加了3040万美元,(Ii)抵押贷款利息收入和其他投资收入增加了320万美元,这主要是由于新的和再融资的抵押贷款或票据以及现有运营商的额外资金被本金支付所抵消的。(Ii)抵押贷款利息收入和其他投资收入增加了320万美元,这主要是因为新的和再融资的抵押贷款或票据以及现有运营商的额外资金被本金支付所抵消。这些增加被以下各项部分抵销:(I)租金收入减少2,150万美元,主要原因是将某些运营商以现金方式确认收入;(Ii)租金收入减少240万美元,原因是某些就地租赁负债加快;(Iii)设施销售和设施过渡导致租金收入减少680万美元;以及(Iv)杂项收入减少160万美元,这主要与运营商的滞纳金和管理费减少有关。
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费用
截至2021年6月30日的三个月的支出总额为1.751亿美元,比2020年同期增加了约710万美元。710万美元的增加主要是由于:(I)信贷损失准备金增加350万美元,主要原因是与定期贷款有关的450万美元准备金;(Ii)利息支出增加360万美元,主要原因是2020年第四季度发行了2031年到期的7亿美元高级票据,以及2021年第一季度发行了2033年到期的7亿美元高级票据,但增加的部分被2020年第四季度到期的定期贷款所抵消,以及(Iii)折旧支出增加了220万美元。由设施销售和重新分类为待售资产的设施所抵消。与2020年同期的10个设施相比,2021年第二季度与3个设施相关的房地产减值减少了320万美元,部分抵消了这些增长。
其他收入(费用)
在截至2021年6月30日的三个月里,其他收入总额为430万美元,比2020年同期减少了约870万美元。减少的主要原因是,与2020年同期出售15个设施相比,2021年第二季度与出售6个设施相关的出售资产收益减少了870万美元。
截至2021年6月30日和2020年6月30日的六个月
收入
截至2021年6月30日的6个月,我们的收入总计5.312亿美元,比2020年同期增加了约2180万美元。2180万美元的增长主要是由于(I)购买设施、投入使用的设施和设施过渡带来的租金收入增加5470万美元,以及(Ii)抵押贷款利息收入和其他投资收入增加820万美元,这主要与新的和再融资的抵押贷款或票据以及向现有运营商提供的额外资金有关。这些增加被以下各项部分抵销:(I)经营者以现金方式确认收入导致租金收入减少2940万美元,(Ii)设施销售和设施转移导致租金收入减少530万美元,以及(Iii)杂项收入减少210万美元,这主要与经营者的滞纳金和管理费减少有关。
费用
截至2021年6月30日的6个月,支出总额为3.663亿美元,比2020年同期增加约3600万美元。3,600万美元的增加主要是由于:(I)与7个设施有关的房地产减值增加2,190万美元,而2020年同期为13个设施;(Ii)利息支出增加690万美元,主要原因是2020年第四季度发行了2031年到期的7亿美元高级票据,以及2021年第一季度发行了2033年到期的7亿美元高级票据,但被2020年第四季度到期的定期贷款的偿还部分抵消了;(Iii)利息支出增加了440万美元,这主要是因为在2020年第四季度发行了7亿美元的2031年到期的高级票据,但增加了440万美元(V)信贷损失拨备增加100万美元,主要原因是与定期贷款有关的准备金增加450万美元、贷款余额增加以及平均到期日延长,与2020年同期相比的亏损率下降抵消了这一增幅。(Iv)与收购、合并和过渡相关的成本增加了180万美元,这主要是由于与定期贷款相关的450万美元准备金、贷款余额的增加和平均到期日的增加所抵销的,而收购、合并和过渡相关成本的增加主要是由于与定期贷款相关的450万美元准备金、贷款余额的增加和平均到期日的增加,这些增加被与2020年同期相比的亏损率下降所抵消。
其他收入(费用)
在截至2021年6月30日的6个月里,其他收入总额为7520万美元,比2020年同期增加了约6120万美元。增加的主要原因是,与2020年同期出售21项设施相比,与出售30项设施相关的出售资产收益增加了8,980万美元,被主要与购买2023年第一季度到期的4.375%优先债券中的3.5亿美元相关的费用、保费和支出有关的债务清偿亏损增加了3,010万美元所抵消。
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全美房地产投资信托协会运营资金
截至2021年6月30日的三个月,我们的运营资金(NAREIT FFO)为1.808亿美元,而2020年同期为1.865亿美元。截至2021年6月30日的6个月,我们的NAREIT FFO为3.511亿美元,而2020年同期为3.675亿美元。
吾等根据全美房地产投资信托协会(“NAREIT”)发布的营运资金定义及释义指引计算及报告NAREIT FFO,因此,NAREIT FFO定义为净收益(根据GAAP计算),经资产处置及某些非现金项目(主要是房地产资产的折旧、摊销及减值)的影响调整后,以及经未合并合伙企业及合营企业调整及认股权证公允价值变动调整后,计算及报告NAREIT FFO。未合并合伙企业和合资企业的调整是按相同基础计算的,以反映运营资金。我们相信,NAREIT FFO是衡量我们经营业绩的重要补充指标。由于房地产资产使用的历史成本会计惯例要求折旧(土地除外),这种会计列报意味着房地产资产的价值会随着时间的推移而可预测地减少,而房地产价值在历史上是随着市场状况的上升或下降而上升或下降的。NAREIT FFO是由房地产行业设计的,旨在解决这个问题。本文中的NAREIT FFO与其他REITs的NAREIT FFO不一定具有可比性,这些REITs没有使用相同的定义或实施指南,或者对标准的解释与我们不同。
NAREIT FFO是一项非GAAP财务指标。我们使用NAREIT FFO作为衡量我们业务运营业绩的几个标准之一。我们进一步认为,通过剔除折旧、摊销、房地产资产减值和房地产销售损益的影响(所有这些都是基于历史成本,在评估当前业绩方面可能相关性有限),NAREIT FFO可以方便地比较不同时期和其他REITs之间的经营业绩。我们提供这一指标是为了帮助我们财务报表的使用者根据GAAP评估我们的财务业绩,NAREIT FFO不应被视为流动性指标、净收益的替代指标或根据GAAP确定的任何其他业绩指标的指标。我们证券的投资者和潜在投资者不应依赖这一衡量标准来替代任何GAAP衡量标准,包括净收入。下表显示了截至2021年6月30日和2020年6月30日的三个月和六个月的NAREIT FFO结果:
截至三个月 | 截至六个月 | ||||||||||||
2010年6月30日 | 2010年6月30日 | ||||||||||||
| 2021 |
| 2020 | 2021 |
| 2020 |
| ||||||
(单位:万人) | |||||||||||||
净收入 | $ | 86,863 | $ | 101,960 | $ | 251,229 | $ | 194,239 | |||||
扣除房地产处置收益 | (4,123) | (12,843) | (104,465) | (14,681) | |||||||||
加上房地产处置的亏损(扣除收益)-未合并的合资企业 |
| 177 |
| (1,838) |
| (14,747) |
| (1,955) | |||||
| 82,917 |
| 87,279 |
| 132,017 |
| 177,603 | ||||||
扣除净收益中包括的非现金项目: |
|
|
|
|
|
| |||||||
折旧及摊销 |
| 85,799 |
| 83,586 |
| 170,648 |
| 166,229 | |||||
折旧-未合并的合资企业 |
| 3,067 |
| 3,550 |
| 6,428 |
| 7,182 | |||||
加回房地产减值 | 8,822 | 11,988 | 37,511 | 15,627 | |||||||||
增加房地产减值-未合并的合资企业 | 252 | — | 4,430 | — | |||||||||
(扣除)加回权证的未实现(收益)损失 |
| (29) | 65 | 43 | 840 | ||||||||
NAREIT FFO | $ | 180,828 | $ | 186,468 | $ | 351,077 | $ | 367,481 |
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投资组合和最新发展
下表总结了2021年前六个月发生的重大资产收购:
数量: | 总计 | 首字母: | ||||||||||
| 交通设施 |
| 国家/地区/ |
| 投资 |
| 每年一次 | |||||
期间 | SNF | 阿尔夫 | 专业 | 状态 | (单位:百万美元) | 现金收益率(1) | ||||||
Q1 |
| — | 17 | 7 |
| AZ、CA、FL、IL、NJ、OR、PA、TN、TX、VA、WA | $ | 511.3 | (2) | 8.43 | % | |
Q1 | 6 | — | — | 平面 | 83.1 | 9.25 | % | |||||
总计 |
| 6 | 17 | 7 |
|
| $ | 594.4 |
|
(1) | 初始年度现金收益率反映的是初始现金租金除以购买价格。 |
(2) | 2021年1月20日,我们从HealthPeak Properties,Inc.收购了24个设施。此次收购涉及与Brookdale High Living Inc.签订本地主租约。 |
在2021年第二季度,我们以大约1040万美元的价格收购了一块土地(上表未反映)。
其他最新发展
2021年7月1日,该公司为俄亥俄州的6个SNF提供资金,并修改了现有的640万美元抵押贷款,将这6个设施包括在8个俄亥俄州设施的7240万美元综合抵押贷款中,初始利率为10.5%。在这笔交易的同时,该公司还收购了马里兰州的三家工厂,这三家工厂之前受到公司发行的抵押贷款的约束,抵押贷款的年利率为13.75%,本金余额为3600万美元。这三个设施的购买价格等于剩余的抵押贷款本金,假设欧米茄行使协议下的期权,收购的三个马里兰州设施随后被租回给卖方,租期将于2032年12月31日到期。最初一年的基本租金约为500万美元,包括每年2.5%的自动扶梯。2021年7月1日,公司还与该运营商签订了一项1200万美元的循环信贷安排协议,用于上述8个俄亥俄州设施的营运资本支出,到期日为2022年6月30日。这项信贷安排的利息为年息10%。
2021年7月14日,该公司以950万美元收购了两家英国工厂,并与一家现有运营商签订了租约,租约的初始期限将于2027年4月23日到期。最初一年的基本租金约为80万美元,包括每年2.5%的自动扶梯。
资产出售、减值、合同应收款及其他应收款和租赁诱因
资产出售
在2021年第一季度,我们以约1.883亿美元的现金净收益出售了24个以运营租赁形式存在的设施,确认了约1.03亿美元的净收益。
在2021年第二季度,我们以约1290万美元的现金净收益出售了6个以运营租赁形式存在的设施,确认了约410万美元的净收益。截至2021年6月30日,我们有9个设施和1块土地,总计3530万美元,归类为持有待售资产。我们预计在未来12个月内出售这些设施。
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减损
在2021年第一季度,我们在四个设施上记录了约2870万美元的房地产减值(其中三个随后被重新分类为2021年第一季度持有的待售资产)。在2021年第二季度,我们在三个设施上记录了约880万美元的房地产减值(这三个设施随后都重新分类为2021年第二季度持有的待售资产)。我们记录的减值主要是由于决定退出某些非战略性设施和/或运营商。我们将受损设施的账面净值降至其估计公允价值,或就重新分类为持有待售的设施而言,降至其估计公允价值减去出售成本。为了估计设施的公允价值,我们使用了一种市场方法,该方法考虑了具有约束力的销售协议(1级投入)和/或来自无关第三方的非约束性报价和/或经纪人报价(3级投入)。*
合同应收款、其他应收款和租赁诱因
我们的应收账款净额按类型汇总如下:
| 2010年6月30日 | 2011年12月31日 | |||||
| 2021 |
| 2020 |
| |||
(单位:千) | |||||||
合同应收款--净额 | $ | 10,948 | $ | 10,408 | |||
应收实际收益率利息应收账款 | $ | 11,554 | $ | 12,195 | |||
直线应收租金 |
| 138,449 |
| 139,046 | |||
租赁诱因 |
| 79,506 |
| 83,425 | |||
其他应收账款和租赁诱因 | $ | 229,509 | $ | 234,666 |
在2021年第一季度和第二季度,我们分别注销了约270万美元和1740万美元的直线应收租金,这是由于我们对租赁协议下应收未来租金的评估发生了变化,将一个设施转变为租金收入,并将两个运营商置于现金基础上。
根据我们对上述两家营办商的租约所规定的未来到期租金的可收集性的评估,我们相信不太可能收回全部到期租金。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的六个月里,这两家运营商创造了大约3%的总收入(不包括2021年直线租金和应收账款冲销的影响)。在截至2021年6月30日的6个月里,我们无法从这些运营商那里收取约350万美元的合同租金。我们已将经营者其中一个保证金基金中的250万美元用于其未收回的应收账款,根据租赁协议,这相当于一个月的合同租金。我们有附属于第三方的债务,未偿还本金余额为2000万美元,将于2021年12月到期(见我们年报中的附注13-借款安排)。表格310-K截至2020年12月31日的年度)。然而,如果其中一个主体经营者到期不支付合同租金,那么这笔债务(利息,在某些情况下,本金)可以被抵消。
其他投资
创世纪
2018年3月6日,我们修改了与Genesis Healthcare,Inc.(简称Genesis)的4800万美元担保定期贷款的某些条款。这笔4,800万美元定期贷款以年息14%的固定利率计息,其中年息9%为实物支付,最初定于2020年7月29日到期。这笔贷款的到期日在2021年第一季度延长至2024年1月1日。这笔定期贷款(以及下面讨论的1600万美元定期贷款)以Genesis公司某些抵押品的优先留置权和担保权益为抵押。截至2021年6月30日,这笔定期贷款的未偿还金额约为6820万美元。巴塞罗那
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同样在2018年3月6日,我们向Genesis额外提供了1,600万美元的有担保定期贷款,年利率固定为10%,其中5%为实物支付,初步定于2020年7月29日到期。这笔贷款的到期日在2021年第一季度延长至2024年1月1日。截至2021年6月30日,这笔定期贷款的未偿还金额约为1890万美元。
破晓
2021年第一季度,我们将14家曙光风险投资公司(DayBreak Ventures,LLC)的设施转移给了现有运营商,并出售了两家曙光设施。在2021年第二季度,我们出售了剩余的两个黎明设施。通过转换曙光投资组合获得的年度租金或租金等价物总额为1660万美元。2021年4月6日,我们终止了曙光主租约,并退出了这一关系。
我们继续密切关注我们所有运营商的业绩,以及总体上的行业趋势和发展。
流动性与资本资源
截至2021年6月30日,我们的总资产为98亿美元,总股本为42亿美元,债务为53亿美元,约占总资本的55.9%。
融资活动和借款安排
循环信贷安排
2021年4月30日,欧米茄签订了一项信贷协议(“2021年欧米茄信贷协议”),为我们提供了一项新的14.5亿美元优先无担保多币种循环信贷安排(“循环信贷安排”),取代了我们之前的12.5亿美元优先无担保2017年多币种循环信贷安排(“2017循环信贷安排”)。2021年欧米茄信贷协议包含手风琴功能,允许我们在遵守习惯条件的情况下,通过请求增加循环信贷安排下的总承诺额或增加定期贷款部分,将其下的最高总承诺额增加到25亿美元。
循环信贷安排的利息为伦敦银行同业拆息(或如属以英镑计价的贷款,则为英镑隔夜指数平均参考利率加0.1193%的调整后年利率)加上基于我们的信用评级的适用百分比(范围为95至185个基点)。循环信贷安排将于2025年4月30日到期,条件是欧米茄有权将到期日延长两个6个月。循环信贷安排可以欧元、英镑、加元(统称为“另类货币”)或美元(“美元”)提取,其中11.5亿美元以美元计价,3亿美元以另类货币计价。就循环信贷安排而言,所指的LIBOR包括加拿大交易商以加元提供的金额的利率,以及根据2021年欧米茄信贷协议的条款批准的以任何其他非伦敦银行间同业拆借利率报价货币提供的任何其他替代货币利率。
我们与2021年欧米茄信贷协议相关的递延成本为1290万美元。
操作定期贷款
2021年4月30日,欧米茄OP签订了一项信贷协议(《2021年欧米茄OP信贷协议》),向其提供新的5000万美元优先无担保定期贷款安排(《OP定期贷款》)。OP定期贷款取代2017年获得的5,000万美元优先无担保定期贷款(“2017 OP定期贷款”)及相关信贷协议。OP定期贷款的利息为伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)加上基于我们的信用评级的适用百分比(范围为85至185个基点)。OP定期贷款将于2025年4月30日到期,条件是欧米茄OP可以选择将到期日延长两个月,即6个月。
我们与2021年欧米茄OP信贷协议相关的递延成本为40万美元。
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7亿元3.250厘优先债券,2033年到期
2021年3月,我们发行了本金总额为7亿美元的2033年到期的3.250厘优先债券(“2033年优先债券”)。2033年优先债券将於2033年4月15日期满。2033年发行的优先债券发行价为承销商折价前面值的99.304%。我们利用此次发售所得款项偿还循环信贷额度上的未偿还借款,偿还英镑定期贷款,并为投标要约提供资金,以购买2023年到期的4.375%优先债券中的3.5亿美元,并支付应计利息和相关费用、保费和开支。在这笔交易中,我们记录了大约2970万美元的相关费用、保费和开支,这些费用、保费和支出在我们的综合业务表中被记录为债务清偿损失。
4亿美元远期起始掉期
2020年3月27日,我们签订了五份总金额为4亿美元的远期起始掉期协议。我们将远期开始掉期指定为与预期发行的固定利率长期债务的利息支付相关的利率风险的现金流对冲,最初预计将在未来五年内发生。掉期于2023年8月1日生效,2033年8月1日到期,以约0.8675的固定率发行。2021年3月,随着我们发行2033年到期的3.25%高级债券的本金总额为7亿美元,我们停止了这五个远期起始掉期的对冲会计。与这些停止的现金流对冲关系相关的累计其他全面收益(AOCI)中报告的金额将重新分类为10年期的利息支出。同时,我们将这些掉期重新指定为新的现金流对冲关系,以对冲与另一次预测发行的长期债务的利息支付相关的利率风险关系。我们正在为最长46个月的预测交易(不包括与支付现有金融工具可变利息相关的预测交易)对冲未来现金流变化的风险敞口。
GB 1.74亿外汇远期起始掉期
从我们英镑借款的发行日期到2021年3月的预付款日期,我们使用了总计1.74亿GB的非衍生品、英镑计价的定期贷款和信用额度来对冲我们在海外业务中的一部分净投资。在2021年3月期间,在结算我们以英镑计价的定期贷款和偿还我们信用额度下以英镑计价的借款的同时,我们签订了四份2024年3月8日到期的外币远期合约,以对冲我们在海外业务中的一部分净投资,有效地取代了终止的净投资对冲。对于这些被指定为净投资对冲并符合条件的衍生品,衍生品的收益或亏损在AOCI中报告,作为累计换算调整的一部分。当对冲的净投资被出售或大量清算时,金额将从AOCI重新分类为收益。
补充担保人信息
母公司已经发行了截至2021年6月30日的未偿还优先票据的本金总额约49亿美元,这些票据是根据修订后的1933年证券法登记的。高级票据由欧米茄OP担保。
SEC通过了对S-X规则3-10的修正案,并创建了规则13-01,以简化与某些注册证券相关的披露要求,如我们的优先票据。由于这些修订,注册人获准提供某些重要程度的替代财务和非财务披露,而不是为登记债务证券的附属发行人和担保人提供单独的财务报表。因此,欧米茄运营公司没有单独提交合并财务报表。在合并基础上,母公司和欧米茄OP除了融资活动(包括未偿还优先票据、循环信贷安排和OP定期贷款项下的借款)及其对非担保人子公司的投资外,没有实质性资产、负债或业务。
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欧米茄OP目前是我们优先票据的唯一担保人。欧米茄OP对我们的优先票据的担保是全面和无条件的,在支付我们优先票据的本金、溢价和利息方面是连带的。欧米茄OP的担保是欧米茄OP的优先无担保债务,与欧米茄OP现有和未来的所有优先债务同等,优先于所有次级债务。然而,这些担保实际上从属于欧米茄OP的任何担保债务。截至2021年6月30日,欧米茄OP向欧米茄分发的能力没有重大限制。
在市场上提供计划
2015年第三季度,欧米茄与多家金融机构签订股权分配协议,通过“在市场”(“ATM”)发售计划(“2015 ATM计划”)不时出售5.0亿美元普通股。他说:
于2021年第二季度,吾等终止2015年自动柜员机计划,并订立一项新的自动柜员机股权发售销售协议,据此,总销售总价最高达10亿美元的普通股股份(“2021年自动柜员机计划”)可不时(I)由欧米茄透过若干担任销售代理的金融机构或直接向作为委托人的金融机构出售,或(Ii)由若干金融机构根据远期销售协议代表任何远期购买者出售。根据2021年自动取款机计划,出售股票的补偿将不超过通过各金融机构出售的股票每股毛价的2%。根据2021年自动柜员机计划使用远期销售通常允许欧米茄在远期卖家出售普通股时锁定出售普通股的价格,但推迟到我们普通股股票在晚些时候结算时才收到此类销售的净收益。在截至2021年6月30日的三个月里,我们没有利用2021年自动取款机计划下的远期拨备。
下表列出了截至2020年6月30日和2021年6月30日的三个月和六个月根据2021年和2015年自动取款机计划发行的股票的信息:
已发行股份 | 平均净价 | 毛收入 | 佣金 | 净收益 | ||||||
期间已结束 | (单位:百万) | 每股(1) | (单位:百万) | |||||||
截至三个月 | 2020年6月30日 | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - |
截至三个月 | 2021年6月30日 | 2.5 | 36.23 | 92.4 | 1.9 | 90.5 | ||||
截至六个月 | 2020年6月30日 | 0.1 | 36.18 | 2.0 | 0.2 | 1.8 | ||||
截至六个月 | 2021年6月30日 | 4.1 | 36.60 | 153.8 | 3.2 | 150.6 |
(1) | 表示扣除佣金后的每股平均价格。 |
股利再投资与普通股购买计划
下表列出了截至2020年6月30日和2021年6月30日的三个月和六个月根据股息再投资和普通股购买计划发行的股票的信息:
已发行股份 | 毛收入 | |||
期间已结束 | (单位:百万) | (单位:百万) | ||
截至三个月 | 2020年6月30日 | - | $ | - |
截至三个月 | 2021年6月30日 | 1.6 | 61.8 | |
截至六个月 | 2020年6月30日 | 0.1 | 3.7 | |
截至六个月 | 2021年6月30日 | 2.0 | 77.3 |
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承付款
我们承诺为新的租赁和抵押设施的建设、资本改善和其他承诺提供资金。我们预计这些承诺的资金将在未来几年内完成。下表概述了我们在2021年6月30日的剩余承诺(以千为单位):
总承诺额 |
| $ | 539,528 | ||
到目前为止资助的金额 (1) |
| (415,281) | |||
剩余承付款(2) | $ | 124,247 |
(1) | 包括财务成本。 |
(2) | 这一数额不包括我们在大约6760万美元的其他投资项下提供资金的剩余承诺。他说: |
分红
作为房地产投资信托基金,我们必须向我们的股东分配股息(资本利得股息除外),其金额至少等于(A)我们的“REIT应税收入”的90%(计算时不考虑支付的股息扣除和我们的净资本利得),以及(Ii)来自丧失抵押品赎回权的财产的净收入(税后)的90%减去(B)某些非现金收入的总和。此外,如果我们在确认期间处置任何内置收益资产,我们将被要求至少分配处置该资产时确认的内置收益(税后)的90%。该等分派必须于其相关的课税年度支付,或如在吾等及时提交该年度的报税表前申报,并于申报后首次定期派息当日或之前支付,则须于下一个课税年度支付。此外,该等分配须按比例作出,与同一类别的其他股份相比,不得优先于任何股票,亦不得优先于某一类别的股票,除非该类别的股票有权享有该等优先。如果我们没有分配我们所有的净资本收益,或者确实分配了至少90%的净资本收益,但少于我们调整后的“REIT应税收入”的100%,我们将按正常的普通税率和资本利得公司税率缴纳相应的税款。他说:
在截至2021年6月30日的6个月里,我们向普通股股东支付了大约3.165亿美元的股息。2021年2月16日,我们向截至2021年2月8日收盘登记在册的普通股股东支付了每股已发行普通股0.67美元的股息。*2021年5月17日,我们向截至2021年5月3日收盘登记在册的普通股股东支付了每股已发行普通股0.67美元的股息。他说:
流动性
我们相信,我们的流动性和各种可用资金来源,包括运营现金、我们信贷安排下的现有可用性、现有股权销售计划、设施销售以及抵押贷款和其他投资回报的预期收益,足以为运营提供资金,满足经常性偿债要求,并为未来12个月的投资提供资金。
我们会定期检讨我们的流动资金需求、营运现金流的充足性,以及其他预期的流动资金来源,以满足这些需求。我们认为,我们的主要短期流动性需求是为以下方面提供资金:
● | 正常经常性费用; |
● | 还本付息; |
● | 资本改善计划; |
● | 普通股股息;以及 |
● | 通过收购更多物业实现增长。 |
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流动性的主要来源是我们运营的现金流。运营现金流历来由以下因素决定:(I)我们租赁或抵押的设施数量;(Ii)租金和抵押利率;(Iii)我们的偿债义务;(Iv)一般和行政费用;以及(V)我们运营商支付欠款的能力。融资活动和投资活动提供或使用的现金流的时间、来源和数额对资本市场环境,特别是利率的变化非常敏感。资本市场环境的变化可能会影响具有成本效益的资本的可用性,并影响我们的收购和处置活动计划。
截至2021年6月30日,现金、现金等价物和限制性现金总额为1.046亿美元,与2020年12月31日的余额相比减少了6300万美元。以下是关于现金、现金等价物和限制性现金因经营、投资和融资活动而发生的变化的讨论,这些变化列在我们的合并现金流量表中。
经营活动在截至2021年6月30日的6个月里,非经营活动产生了3.783亿美元的净现金流,而2020年同期为3.294亿美元,增加了4890万美元,这主要是由于设施收购和过渡、抵押贷款投资和其他投资导致的收入增长,经非现金项目调整后的净收入增加了4590万美元。营业资产和负债的净变动为300万美元,这主要是由于提供给我们运营商的租赁诱因减少所致,这也导致经营活动提供的现金总体增加。
投资活动截至2021年6月30日的6个月,投资活动的净现金流流出3.871亿美元,而2020年同期为流出9670万美元。来自投资活动的2.904亿美元现金流的变化主要与(I)房地产收购增加5.79亿美元和(Ii)对未合并合资企业的投资增加850万美元,但被(I)房地产投资销售收益增加1.451亿美元,(Ii)扣除存款后的按揭收款增加7960万美元,(Iii)在建工程投资和资本支出减少3850万美元,(Iv)其他投资收益增加2740万美元所抵消。(V)保险收益收入增加310万美元;及(Vi)2021年第一季度退还与收购相关的保证金250万美元。
融资活动截至2021年6月30日的6个月,融资活动的净现金流为流出5430万美元,而2020年同期为流出2.241亿美元。融资活动提供的1.698亿美元现金变化主要是由于(I)与2020年同期相比,2021年发行普通股的现金收益增加了1.489亿美元,(Ii)与2020年同期相比,我们2021年股息再投资计划的净收益增加了7350万美元,(Iii)其他长期借款收益增加了780万美元,(I)融资相关成本的支付增加了4810万美元,(Ii)
第三项--关于市场风险的定量和定性披露
截至2021年6月30日的季度内,我们的一级市场风险敞口没有重大变化,也没有根据我们的年报第(7A)项披露的信息对这些敞口的管理方式发生重大变化。表格310-K截至2020年12月31日的财年。
项目4--控制和程序
1934年修订的《证券交易法》(以下简称《交易法》)下的披露控制和程序(见规则13a-15(E))是发行人的控制和其他程序,旨在确保发行人在根据交易法提交或提交的报告中要求披露的信息在SEC规则和表格指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告。披露控制和程序包括但不限于旨在确保发行人根据交易所法案提交或提交的报告中要求披露的信息被累积并传达给发行人管理层(包括其主要高管和主要财务官)或履行类似职能的人员的控制和程序,以便及时做出关于所需披露的决定。
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在准备我们截至2021年6月30日和截至2021年6月30日的季度的10-Q表格时,管理层评估了截至2021年6月30日公司披露控制和程序的设计和操作的有效性。基于这一评估,我们的首席执行官和首席财务官得出结论,截至2021年6月30日,公司的披露控制和程序在合理的保证水平下是有效的。
财务报告的内部控制
在截至2021年6月30日的季度内,公司对财务报告的内部控制没有发生任何变化,这些变化与我们对上述披露控制和程序的评估有关,这些变化对我们的财务报告内部控制产生了重大影响,或有合理的可能性对其产生重大影响。
第二部分--其他信息
项目1--法律诉讼
见附注17--“财务报表第I部分--承付款和或有事项”,本文件第1项,作为对本项目的回应,在此并入作为参考。
项目11A--风险因素
除本公司年报第I部分第1a项先前披露的风险因素外,表格310-K在截至2020年12月31日的一年中,投资者应仔细考虑以下额外的风险因素,这些因素应与表格10-K和Form 10-Q以及本报告和我们提交给证券交易委员会的其他文件中包含的其他信息。他说:
新冠肺炎疫情和旨在防止其蔓延的措施可能会对我们的业务、运营业绩、现金流和财务状况产生实质性的不利影响。
新冠肺炎大流行已经并可能继续对社区卫生服务机构和长期护理提供者产生重大不利影响,这些设施服务的老年人和体弱人口中的病毒传播率和死亡率更高。因此,我们的许多运营商已经并可能继续受到大流行的重大影响。2021年6月,一家运营商通知我们,在可预见的未来,它将无法向我们支付租金。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的六个月里,运营商约占我们收入的3%(不包括2021年直线冲销的影响)。截至2021年6月30日,我们无法从该运营商收取约250万美元的合同租金,根据租赁协议,这相当于一个月的合同租金,并已将运营商的保证金资金中的250万美元用于未收回的应收账款。因此,我们根据对其租赁协议规定的未来租金支付的可收集性的评估,将该运营商置于现金基础上进行收入确认,与此相关,我们在本季度将大约1740万美元的直线应收账款注销为租金收入。我们认为,除了其他因素外,这家运营商受到了收入下降的影响,这是由于入住率下降和费用增加,这两个因素都是新冠肺炎疫情的结果。关于是否有足够的政府支持,持续存在的人员短缺已经并可能继续影响我们运营商的入住率和盈利能力,仍然存在不确定性, 我们的许多运营商于2021年4月开始偿还之前在2020年作为高级医疗保险付款收到的联邦医疗保险基金的加速付款,这可能会导致其他运营商难以全面履行其付款义务或履行其对我们的付款义务。在后一种情况下,我们可能会记录与该运营商相关的直线应收租金的减值费用,我们的财务状况可能会受到不利影响。见年报第I部分第1A项“我们的资产,包括我们的房地产和贷款,均须支付减值费用,而我们的估值和储备估计是根据假设而作出的,并可能作出调整”。表格10-K截至2020年12月31日的年度。
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我们的运营商已经并将继续在许多方面受到大流行的影响。除了在大流行病期间爆发阳性病例以及居民和员工死亡外,我们的操作员还被要求并继续在整个大流行病期间迅速调整其业务,以控制新冠肺炎病毒的传播以及新疗法和疫苗的实施,并在整个大流行病期间实施有关感染控制、人员配备水平、个人防护用品、护理质量、探视规程、报告等方面的新要求,同时面临人员短缺,这一要求在大流行期间加剧,可能会阻碍护理服务的提供。新冠肺炎的疫苗接种计划已经在我们的大部分设施中实施,目前还不确定何时和在多大程度上会继续缓解新冠肺炎在我们设施中的影响,或者现有疫苗对新冠肺炎病毒变种的效果如何;这些计划的影响将在一定程度上取决于我们设施中疫苗的持续速度、分发、效力和交付,以及我们运营商居民和员工对疫苗接种计划的参与程度。我们的运营商继续报告说,员工和居民的参与水平存在很大差异,我们相信,随着时间的推移,随着额外的疫苗接种教育努力,这种水平可能会发生变化。
除了与控制病毒传播、疫苗交付以及患者和居民护理相关的风险外,我们的许多运营商报告说,由于新冠肺炎大流行,成本大幅增加,而且可能继续增加,病例呈阳性的设施的成本大幅增加。我们认为,这些增长主要是由于劳动力成本上升,部分原因是人员短缺,包括加班费和奖金的使用增加,对机构人员的依赖,以及个人防护用品、检测设备和流程和用品的成本和使用量的显著增加,以及新感染控制方案的实施和疫苗的交付。此外,我们的许多运营商报告说,由于大流行,入住率有所下降。我们认为,这些下降的部分原因可能是人员短缺,在某些情况下,这要求运营商限制入院人数,以及新冠肺炎导致的设施死亡,特别护理设施延迟安置和/或为低水平护理需求的人使用替代护理环境,暂停或推迟选择性医院程序,从医院到标准医院的出院人数减少,以及标准医疗基金的再次入院人数增加。我们继续监测我们许多运营商入住率下降的影响,目前仍不确定需求和入住率水平是否以及何时会恢复到新冠肺炎之前的水平。
虽然大量的政府支持,主要是通过美国的联邦CARE法案,以及联邦和州政府分发个人防护设备和测试设备,已经分配给SNF,其次是ALF,但可能需要进一步的政府支持来继续抵消这些影响,目前尚不清楚这种政府支持是否以及在多大程度上已经和将继续足够和及时地抵消这些影响。特别是,目前尚不清楚提供者救助基金下的未分配资金是否会以任何有意义的方式分配给我们的运营商,提供者救助基金是否会增加资金或以其他方式分配给医疗保健运营商或我们的运营商,或者联邦美国救援计划法案下的额外医疗补助资金最终是否会支持向我们的运营商报销。此外,如果大流行的影响仍在继续或加速,并且没有被政府持续、充分和及时的救济所抵消,我们预计我们某些运营商的经营业绩将受到实质性的不利影响,一些运营商可能不愿意或无法全额或及时向我们支付合同义务,我们可能无法按照目前对我们有利的条款重组这些义务。即使运营商能够利用政府救济来抵消部分成本,他们也可能在遵守政府支持的条款和条件方面面临挑战,并可能面临新冠肺炎大流行对其人员和业务运营的长期不利影响,包括潜在的患者诉讼和对其服务的需求减少,由于运营中断而失去业务,劳动力挑战,新的监管限制, 或与收集限制、隔离、重新开放计划、疫苗分发或交付、感染传播或其他相关因素有关的其他责任。
许多州和地方政府以及联邦政府已经开始努力,这可能也会影响房东和/或抵押权人收取到期款项的能力,或执行未能支付到期金额的补救措施。此外,越来越多的专业责任和雇佣相关索赔已经或可能针对与新冠肺炎大流行相关的长期护理提供者提起诉讼。虽然此类索赔可能受到各种州行政命令或立法和/或联邦立法中的责任保护条款的约束,但针对我们运营商的任何法律程序或调查的不利解决方案可能涉及禁令救济和/或巨额罚款,其中之一或两者都可能对我们的声誉、业务、运营结果和现金流产生实质性的不利影响。
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新冠肺炎大流行也已经并可能继续在全球范围内造成严重的经济、市场和其他方面的破坏。疫情导致美国、英国和世界各地的政府和其他当局采取了旨在控制疫情蔓延的措施,包括但不限于对行动自由和商业运营的限制,这些措施可能会继续存在或恢复,同时疫情的潜在持续时间仍存在不确定性。我们不能保证银行贷款、资本和其他金融市场的状况不会因为新冠肺炎疫情而恶化,也不能保证我们获得资金和其他资金来源不会受到限制,这可能会对未来借款、续订或再融资的可用性和条款产生不利影响。此外,我们的员工可能会受到疫情的直接或间接影响,我们可能会因为业务流程或人员的变化而被要求对内部控制进行调整;任何此类变化都可能增加我们的运营和财务报告风险。
新冠肺炎大流行对我们和我们运营商的运营和财务业绩的影响程度将取决于未来的发展,包括总体和我们设施内控制疫情传播的能力,新冠肺炎疫苗接种计划和其他治疗方法的交付及效力和参与,政府资金和其他对老年护理部门的支持,其他可能缓解流行病影响的政策和措施的效力,以及未来对基于需求的熟练护理和老年生活设施的需求,所有这些都是不确定和难以预测的。由于这些不确定性,我们目前无法估计这些因素对我们业务的影响,但对我们的业务、经营业绩、财务状况和现金流的不利影响可能是巨大的。
项目2--未登记的股权证券销售和收益的使用
在截至2021年6月30日的季度里,欧米茄根据其合作协议的规定,发行了总计7539股欧米茄普通股,以换取同等数量的欧米茄OP单位,这些单位被投标给欧米茄OP进行赎回。根据从收到欧米茄普通股的有限合伙人那里收到的事实陈述,该公司根据修订后的1933年证券法第4(A)(2)节获得的豁免注册,发行了这些欧米茄普通股。
发行人购买股票证券
在2021年第二季度,我们没有购买任何已发行普通股。
项目5--其他信息
*2021年7月22日,董事会将公司针对非雇员董事的薪酬计划修订为包括以下组成部分,自2021年6月4日起生效:
● | 每年现金预留金75000美元,在8月15日、11月15日、2月15日和5月15日左右按季度分期付款18750美元;但是,每位董事每年都可以选择接受普通股预聘金(或由董事选择若干等值的利润利息单位),包括在下文所述的年度股权赠款中; |
● | 截至年度大会日期的若干限制性普通股的年度授予,其方法是:将150,000美元除以授予日每股普通股的公平市值(或根据董事的选择权,若干等值的利润利益单位),根据董事的持续服务,直至下一次股东年度会议之日(在死亡、残疾、控制权变更或董事会薪酬委员会认为适当的任何其他情况下,100%加速授予)。 |
● | 董事会主席:每年支付12万美元,其中50%将作为年度股权赠款的一部分; |
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● | 委员会服务的额外年度现金支付: |
委员会 | 椅子 | 会员 |
审计委员会 | $25,000 | $12,500 |
赔偿委员会 | $20,000 | $9,000 |
提名和公司治理委员会 | $20,000 | $7,500 |
投资委员会 | $20,000 | $7,500 |
● | 在董事任期内,出席董事会或董事会委员会会议的人数超过下列会议次数者,每次会议费用为1500美元: |
非雇员董事可选择所有年度现金聘用金(即按季支付的年度现金聘用金、董事会主席现金费用、委员会主席费用和上述委员会成员费用):(A)以现金支付,(B)添加到通常为一年归属的年度股权授予中,或(C)延期并在未来以现金支付。
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项目6--展品
证物编号: | ||
3.1 | 自2021年4月8日起对欧米茄医疗投资者公司的章程进行了修订和重新修订(通过参考该公司于2021年4月14日提交的8-K表格中的附件3.1合并而成)。 | |
10.1 | Omega Healthcare Investors,Inc.与其中指定为担保人的Omega Healthcare Investors,Inc.的某些子公司签订的截至2021年4月30日的信贷协议,其中指定的贷款人和北卡罗来纳州的美国银行作为此类贷款人的行政代理(通过引用2021年5月4日提交的公司8-K表格中的附件10.1并入本文中),该协议的日期为2021年4月30日,由Omega Healthcare Investors,Inc.、其中指定的贷款人和作为此类贷款人行政代理的Omega Healthcare Investors,Inc.的某些子公司签订。 | |
10.2 | Ohi Healthcare Properties Limited Partnership(OHI Healthcare Properties Limited Partnership)与美国银行(Bank of America,N.A.)签署的、日期为2021年4月30日的信贷协议(合并内容参考公司于2021年5月4日提交的Form 8-K表中的附件10.2)。Ohi Healthcare Properties Limited Partnership是该协议中点名的贷款人,美国银行是此类贷款人的行政代理。 | |
22.1 | 担保证券的附属担保人(通过参考公司截至2021年3月31日的10-Q报表附件22.1注册成立)。 | |
31.1 | 规则13a-14(A)/15d-14(A)Omega Healthcare Investors,Inc.首席执行官的认证* | |
31.2 | 规则13a-14(A)/15d-14(A)Omega Healthcare Investors,Inc.首席财务官认证* | |
32.1 | 第1350节Omega Healthcare Investors,Inc.首席执行官证书* | |
32.2 | 第1350节Omega Healthcare Investors,Inc.首席财务官证书* | |
101 | 以下财务报表摘自公司截至2021年6月30日的季度10-Q表格,格式为内联XBRL格式:(I)综合资产负债表,(Ii)综合经营报表,(Iii)综合全面收益表,(Iv)综合权益变动表,(V)综合现金流量表,(Vi)综合财务报表附注,标记为文本块并包括详细标签。 | |
104 | 封面交互数据文件-封面XBRL标签嵌入内联XBRL文档(包含在附件101中)。 |
* 随函存档的证物。
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签名
根据1934年证券交易法的要求,注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。
欧米茄医疗保健投资者,Inc.
注册人
日期: 2021年8月3日 | 由以下人员提供: | /S/C.泰勒·皮克特 |
C.泰勒·皮克特 | ||
首席执行官 | ||
日期:,2021年8月3日 | 由以下人员提供: | 罗伯特·O·斯蒂芬森 |
罗伯特·O·斯蒂芬森 | ||
首席财务官 |
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