鹦鹉螺公司

冲突矿物报告

根据1934年证券交易法的规则13P-1

本Nautilus，Inc.2020年冲突矿产报告是根据修订后的1934年证券交易法下的规则13P-1(“规则13P-1”或“冲突矿产规则”)提交的。有关本报告中使用的术语的定义，请参阅规则13P-1、表格SD和证券交易委员会版本34-67716。除非另有说明，否则术语“公司”、“鹦鹉螺”、“我们”、“我们”和“我们”是指华盛顿公司Nautilus，Inc.及其子公司。

根据“冲突矿产规则”，吾等对2020历年期间生产的产品进行了分析，并确定其中某些产品含有少量或微量的冲突矿物(见规则13P-1定义)，原因是在从第三方零部件供应商处获得的用于我们制成品的某些电子组件中存在少量或微量的钽、锡、钨和/或金(“3TG”)，这些3TG矿物被确定为是我们产品的功能或生产所必需的。根据规则13P-1，我们进行了尽职调查，以确定我们产品中存在的冲突矿物的状态。

根据冲突矿产规则，吾等须进行善意的合理原产国调查(“RCOI”)，以确定我们产品的功能或生产所需的任何3TG矿产是否源自刚果民主共和国(“刚果民主共和国”)或任何毗邻国家(统称“涵盖国家”)。

公司概况和产品

我们专注于开发和营销我们的Nautilus®、Bowflex®、Schwinn®和JRNY®品牌的消费者健身器材和相关产品。我们所有的成品和产品部件都是由第三方制造商生产的，他们负责采购必要的原材料，以生产符合我们规格的成品或产品部件。因此，我们与冲突矿物的实际开采相隔几层。我们不购买原始矿石或未精炼的冲突矿物，也不在刚果民主共和国或任何覆盖的国家购买。

冲突矿产尽职调查计划

我们重视符合道德的制造实践，并致力于与分享这些价值观的制造合作伙伴合作。通过与我们的供应商沟通，我们努力确保我们产品中可能使用的3TG矿物是从避免从武装冲突和侵犯人权条件下开采的矿石中提取矿物的来源获得的，特别是在覆盖的国家。在这样做的过程中，鹦鹉螺遵循经济合作与发展组织(“经合组织”)建立的框架指导，进行尽职调查，以确定产品是否包括来自所涵盖国家的冲突矿物。

冲突矿产政策

我们的冲突矿产政策如下：

根据修订后的1934年证券交易法(“交易法”)第13P-1条，冲突矿物被定义为锡、钨、钽和金。根据交易法第13(A)或15(D)条的规定，所有必须向证券交易委员会提交报告的公司必须(1)确定冲突矿物是否存在于该公司制造或签约制造的产品的功能或生产中，以及(2)作出合理努力，以确定冲突矿物是否来自刚果民主共和国或邻国，最后，(3)报告这些程序的结果。“

我们的政策是遵守交易法规则13P-1下的所有披露和报告要求。

供应链

我们所有的产品都是由位于美国境外的独立工厂生产的，我们没有任何生产受冲突矿产规则约束的产品的制造业务。我们的第三方制造商生产的许多产品都很复杂，通常包括来自几家供应商的组件。在某些情况下，我们可能没有

与这些零部件供应商建立直接合同关系。因此，我们必须依赖我们的直接供应商与他们的上游供应商合作，以便他们能够向我们提供有关我们购买的产品和/或组件中包含的3TG矿物原产地的准确信息。

我们与成品好的供应商签订了包含特定规格的协议。我们已经向目标供应商传达了我们对冲突矿物的要求，当我们签订新协议或续签现有协议时，我们将进行尽职调查，以确定我们从他们那里购买的产品中发现的3TG矿物的来源。

尽职调查

尽职调查的设计

我们的尽职调查措施在所有重要方面都符合OECD在出版物OECD第三版(©2016)中提出的尽职调查框架，该指南适用于受冲突影响和高风险地区的矿产的负责任供应链。

确定地雷或原产地的努力

我们继续开发我们的公司管理系统，并与我们的供应商进行沟通，以调查和评估冲突矿物的使用情况。我们为供应商提供关于供应链尽职调查和从受冲突影响和高风险地区采购的指导。我们要求我们的主要供应商填写并向我们提交由无冲突采购倡议(CFSI)建立的电子行业公民联盟/全球电子可持续发展倡议(EICC-GESI)冲突矿产报告模板(CMRT)。CMRT的开发是为了方便披露和沟通有关向制造商供应链提供材料的冶炼厂和精炼厂的信息。它包括一些问题，包括公司的无冲突政策、与直接供应商的接触、公司及其供应商使用的冶炼厂的清单、供应商产品中包括的3TG的来源，以及供应商的尽职调查。我们相信，采用此表格将有助于我们从供应商处获得更一致的信息，而CMRT的使用代表我们合理地尽最大努力确定3TG矿物在我们供应链中的矿场或原产地。

我们一直依赖供应商的回复来获取有关他们供应给我们的货物中冲突矿物来源的信息。

执行的尽职调查措施

(一)建立健全公司管理制度

鹦鹉螺评估其供应链是否符合《冲突矿产规则》的努力包括与供应商的持续沟通以及通过在线材料对我们的人员进行培训。我们继续开发一套公司管理系统，并与我们的供应商进行沟通，以调查和评估冲突矿物的使用情况。

跨职能团队

我们尽职调查框架的设计由一个跨职能团队负责，该团队得到全公司主要高管和主题专家的支持，包括运营、采购、采购、产品开发、工程、法律和会计。我们的采购和采购组织主要负责与供应商合作，获取可能包含3TG的组件信息，并由我们的运营部门领导。

控制系统

除了我们的管理结构外，我们的控制还包括：

·冲突矿产政策与我们采购3TG矿物有关，并期望我们的供应商避免使用来自覆盖国家的3TG矿物，并要求供应商保存并提供用于制造我们产品的3TG矿物的来源和保管链记录；

·集中项目团队，由财务、法律、供应链和产品开发部门提供高级管理支持；

·指派人员与供应商合作进行RCOI并跟进尽职调查；

·将我们的政策纳入我们与制造和供应伙伴的协议和采购订单的举措；以及

·根据需要定期更新执行管理层和董事会的最新情况。

2.供应商可以识别和评估供应链中的风险

为了遵守冲突矿物规则，我们采用基于风险的方法，首先对所有可能存在3TG矿物的产品进行审查。然而，我们没有根据3TG矿物是否被认为对产品的功能或生产是必需的确定来排除任何产品。我们的RCOI是基于对可能含有3TG矿物质的鹦鹉螺制造部件或成品的供应商的识别。

根据冲突矿产规则要求和经合组织框架，审查了鹦鹉螺供应链和旨在减轻潜在风险的控制活动中确定的风险领域。

报告流程

我们的冲突矿产报告流程包括：

·确定可能含有3TG矿物质的成分和成品；

·审查我们产品的材料清单，以确定可能含有冲突矿物的部件；

·编制一份提供可能含有冲突矿物的零部件的制造商名单；

·向含有或可能含有冲突矿物的零部件供应商发送CMRT和补充材料；以及

·审查供应商网站上关于其关于冲突矿物的公司政策的公开信息，以及各供应商已经或正在采取的步骤或行动，以解决在其产品生产中使用冲突矿物的问题。

3.制定和实施应对风险的战略

我们正在继续设计和执行一项战略，以应对与冲突矿物有关的风险。目前，我们继续与供应商进行持续沟通，努力教育、提高和改进未来报告期的回应和披露的质量。此外，我们继续定期和持续地审查我们供应商提交的年度数据，并进行内部审查，以识别和减轻适当的潜在风险领域。

4.在确定的供应链节点开展供应链尽职调查的独立第三方审计

我们与冲突矿物的实际开采相隔几层，与任何3TG矿物冶炼厂和精炼厂没有直接关系，因此，不对这些实体进行或直接审计。Nautilus打算通过与我们的供应商和供应商继续接触和沟通来监控供应链尽职调查机会。

5、美国政府关于供应链尽职调查的报告

鹦鹉螺真诚地决定，在2020年期间，我们签约生产包括3TG矿物在内的产品，这些矿物是我们某些产品的功能或生产所必需的。根据RCOI，我们的回复供应商中没有一家向我们披露这些3TG矿物中的任何一种原产于或可能原产于所涵盖的国家。然而，我们没有从供应商那里获得足够的信息，无法断定我们产品中使用的3TG矿物质是否来自所涵盖的国家，或者这些冲突矿物质是来自回收还是来自废料来源。

这份冲突矿产报告构成了我们关于3TG矿产尽职调查的年度报告，可在我们的网站www.nautilusinc.com上查阅，并以Form SD形式提交给美国证券交易委员会(SEC)。

为降低风险而采取的步骤

我们继续采取措施改进我们进行的尽职调查，以进一步降低我们产品中的3TG矿物直接或间接为覆盖国家的武装团体提供资金或使其受益的风险：

·加强系统，以改进对可能包括3TG矿物的成分和产品的识别和记录；

·与供应商接触，试图提高回复率并改进供应商调查答复的内容；以及

·将我们的政策纳入我们与制造和供应合作伙伴的协议和采购订单中。