根据2021年6月1日提交给美国证券交易委员会的文件

美国

美国证券交易委员会

华盛顿特区，20549

表格20-F/A

修正案第1号

委托档案编号：001-39859

酷客音乐控股有限公司

(其章程所指明的注册人的确切姓名)

不适用

(注册人姓名英文译本)

开曼群岛

(成立为法团或组织的司法管辖权)

96号楼

三间房南街区4号

北京市朝阳区100024

中华人民共和国

(主要行政办公室地址)

首席财务官陈海东

+86-010-6561 0392

96号楼

三间房南街区4号

北京市朝阳区100024

中华人民共和国

(公司联系人姓名、电话、电子邮件和/或传真号码和地址)

根据该法第12(B)条登记或将登记的证券：

1

*不供交易，仅与美国存托股份在纽约证券交易所上市有关。

根据该法第12(G)条登记或将登记的证券：

无

(班级名称)

根据该法第15(D)条负有报告义务的证券：

无

(班级名称)

注明截至年报所涵盖期间结束时发行人所属各类资本或普通股的流通股数量。

截至2020年12月31日，已发行的A类普通股共24,566,723股，面值0.001美元。

根据证券法第405条的规定，用复选标记标明注册人是否为知名的经验丰富的发行人。是，☐否

如果本报告是年度报告或过渡报告，请用勾号表示注册人是否不需要根据1934年证券交易法第13或15(D)节提交报告。是，☐否

用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年证券交易法第13条或第15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是，否，☐

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是，否，☐

用复选标记表示注册人是大型加速申请者、加速申请者、非加速申请者还是新兴成长型公司。见“交易法”第12b-2条中“加速申请者”、“大型加速申请者”和“新兴成长型公司”的定义。(勾选一项)：

如果一家新兴成长型公司按照美国公认会计原则编制其财务报表，用勾号表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守†根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。

†新的或修订的财务会计准则是指财务会计准则委员会在2012年4月5日之后发布的对其会计准则编纂的任何更新。

用复选标记表示注册人是否提交了一份报告，证明其管理层根据“萨班斯-奥克斯利法案”(“美国联邦法典”第15编第7262(B)节)第404(B)条对其财务报告内部控制的有效性进行了评估，该评估是由编制或发布其审计报告的注册会计师事务所进行的。*☐

用复选标记表示登记使用了哪种会计基础来编制本文件中包括的财务报表：

如果在回答前一个问题时勾选了“其他”，请用勾号表示注册人选择遵循哪个财务报表项目。项目17☐项目18☐

如果这是年度报告，请用复选标记标明注册人是否为空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。是，☐否

2

解释性注释

本修正案第1号修正案最初于2021年4月29日向美国证券交易委员会(SEC)提交了截至2020年12月31日的财政年度20-F表格年度报告(“2020 Form 20-F”)，其目的完全是为了(I)根据S-T法规第405条的规定，在第19项“证物”中增加附件101，并将互动数据文件披露作为附件101提供。(2)将F-52页的表格修改如下：

除上述明文规定外，2020 Form 20-F的第1号修正案没有、也没有意图修改、更新或重述2020 Form 20-F的任何其他项目中的信息，或反映2020 Form 20-F最初提交后发生的任何事件。

项目19.展品

3

签名

注册人特此证明其符合提交20-F表格的所有要求，并已正式安排并授权以下签署人代表其签署本年度报告。

4

酷客音乐控股有限公司

合并财务报表索引

F-1

独立注册会计师事务所报告书

致酷客音乐控股有限公司股东及董事会

对财务报表的意见

吾等已审核随附的酷客音乐控股有限公司(“贵公司”)于2020年及2019年12月31日的综合财务状况表、截至2020年12月31日止三个年度各年度的相关综合损益表及其他全面收益表、权益及现金流量变动表，以及相关附注(统称“综合财务报表”)。我们认为，综合财务报表按照国际会计准则委员会发布的国际财务报告准则，在所有重大方面公平地反映了本公司于2020年12月31日和2019年12月31日的财务状况，以及截至2020年12月31日的三年期间每年的经营业绩和现金流量。

意见基础

这些财务报表由公司管理层负责。我们的责任是根据我们的审计对公司的财务报表发表意见。我们是一家在美国上市公司会计监督委员会(PCAOB)注册的公共会计师事务所，根据美国联邦证券法以及美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)和PCAOB的适用规则和规定，我们必须与公司保持独立。

我们是按照PCAOB的标准进行审计的。这些准则要求我们计划和执行审计，以获得关于财务报表是否没有重大错报的合理保证，无论是由于错误还是欺诈。该公司不需要，也不需要我们对其财务报告的内部控制进行审计。作为我们审计的一部分，我们被要求了解财务报告的内部控制，但不是为了表达对公司财务报告内部控制有效性的意见。因此，我们不表达这样的意见。

我们的审计包括执行评估财务报表重大错报风险的程序，无论是由于错误还是欺诈，以及执行应对这些风险的程序。这些程序包括在测试的基础上审查关于财务报表中的金额和披露的证据。我们的审计还包括评估管理层使用的会计原则和作出的重大估计，以及评估财务报表的整体列报。我们相信，我们的审计为我们的观点提供了合理的基础。

/s/安永会计师事务所

自2019年以来，我们一直担任本公司的审计师。

中华人民共和国香港

2021年4月29日

F-2

酷客音乐控股有限公司

合并损益表和合并损益表

其他综合收益

附注是综合财务报表的组成部分。

F-3

酷客音乐控股有限公司

合并财务状况表

附注是综合财务报表的组成部分。

F-4

酷客音乐控股有限公司

合并权益变动表

附注是综合财务报表的组成部分。

F-5

酷客音乐控股有限公司

合并现金流量表

附注是综合财务报表的组成部分。

F-6

酷客音乐控股有限公司

合并财务报表附注

1.企业信息

本公司于二零一七年九月十三日在开曼群岛注册成立，为根据公司法(香港法例)获豁免的有限责任公司。22(1961年第3号法律，经合并和修订)。

本公司的主要业务为投资控股，而其附属公司则主要从事分销商业版权、提供音乐教育解决方案及提供与中华人民共和国(“中国”)音乐活动有关的服务。

于2020年2月，本公司收购Rosenkavalier Limited(“Rosenkavalier”)、Degas Limited(“Degas”)及北京乐成未来文化传媒有限公司(“北京乐成”)(统称为“Rosenkavalier集团”)100%股权，后者透过北京音乐节文化传播有限公司(“BMF文化”)提供与音乐节活动、音乐表演服务及音乐目录授权有关的服务。

此外，还签订了可变利益实体协议(“VIE协议”)，赋予北京乐成控制BMF文化并从其获得可变回报的权利。作为VIE协议的结果，BMF文化被合并为本集团的间接子公司。

F-7

酷客音乐控股有限公司

合并财务报表附注

1.企业信息(续)

于本综合财务报表日期，本公司于下述附属公司拥有直接或间接权益，该等附属公司均为私人有限责任实体。目前组成本集团的所有公司均已采用12月31日作为其财政年度结束日期。

F-8

酷客音乐控股有限公司

合并财务报表附注

2.重大会计政策

2.1制备基础

综合财务报表乃根据国际会计准则委员会(“IASB”)颁布的“国际财务报告准则”(“IFRS”)编制。

根据董事会于二零二一年四月二十九日的决议案，本公司的综合财务报表已获授权印制。

综合财务报表以持续经营为基础编制。

综合财务报表按历史成本编制。综合财务报表以人民币(“人民币”)列示，除股份数目及每股盈利/(亏损)数据外，所有数值均四舍五入至最接近的千元。

2.2巩固基础

综合财务报表包括本公司及其附属公司(统称“本集团”)于2020年12月31日及2019年12月31日的财务报表。子公司是公司直接或间接控制的实体(包括结构化实体)。当本集团面临或有权从与被投资人的参与中获得可变回报，并有能力通过其对被投资人的权力影响该等回报时，就实现了控制权。具体地说，当且仅当本集团具备以下条件时，本集团才能控制被投资方：

一般来说，有一种假设，即多数投票权导致控制权。为支持这一假设，当本集团拥有的表决权或类似权利少于被投资人的多数时，本集团在评估其是否对被投资人拥有权力时，将考虑所有相关事实和情况，包括：

如果事实和情况表明控制的三个要素中的一个或多个发生变化，本集团将重新评估其是否控制被投资人。附属公司的合并始于本集团取得该附属公司的控制权，并于本集团失去对该附属公司的控制权时终止。于年内收购或出售附属公司的资产、负债、收入及开支，由本集团取得控制权之日起至本集团停止控制该附属公司之日计入综合财务报表。

F-9

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合并财务报表附注

2.重大会计政策(续)

2.2合并基础(续)

溢利或亏损及其他全面收益(“保监金”)的每一部分均归属于本集团母公司的股权持有人及非控股权益，即使这会导致非控股权益出现赤字结余。如有需要，各附属公司的财务报表会作出调整，使其会计政策与本集团的会计政策一致。所有与本集团成员公司间交易有关的集团内资产及负债、权益、收入、开支及现金流量均于合并时悉数抵销。

子公司所有权权益的变化，在没有失去控制权的情况下，被计入股权交易。

若本集团失去对附属公司的控制权，将不再确认相关资产(包括商誉)、负债、非控股权益及其他权益成分，而由此产生的任何损益将于损益中确认。保留的任何投资均按公允价值确认。

2.3重要会计政策摘要

企业合并使用收购方法进行核算。收购成本计量为转让对价(于收购日以公允价值计量)与被收购方任何非控股权益金额的总和。对于每项业务合并，本集团选择按公允价值或按被收购方可识别净资产的比例份额计量被收购方的非控股权益。与收购相关的成本在发生时计入行政费用。

当收购的一套活动和资产包括一项投入和一项实质性流程，这些投入和实质性流程共同极大地有助于产生产出的能力时，该集团确定其已收购一家企业。如果所收购的流程对继续生产产出的能力至关重要，并且所收购的投入包括一支具有执行该流程所需技能、知识或经验的有组织的劳动力，或者它对继续生产产出的能力有重大贡献，并且被认为是独特的或稀缺的，或者在没有重大成本、努力或持续生产产出能力延迟的情况下无法被取代，则被认为是实质性的。

本集团于收购业务时，会根据收购日的合约条款、经济情况及有关条件，评估所承担的金融资产及负债以作适当分类及指定。这包括被收购方在宿主合同中分离嵌入的衍生品。

收购方将转让的任何或有代价于收购日按公允价值确认。归类为权益的或有对价不会重新计量，其随后的结算将在权益内计入。分类为资产或负债且属于IFRS/9金融工具范围的或有对价按公允价值计量，公允价值变动根据IFRS/9在损益中确认。其他不在IFRS/9范围内的或有对价在每个报告日期按公允价值计量，公允价值变动在损益中确认。

F-10

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合并财务报表附注

2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

商誉最初按成本计量(即转让对价和非控制权益确认金额以及收购的可识别资产净值和承担的负债所持有的任何过往权益之总和的超额部分)。如收购的资产净值超过转让的总代价，本集团会重新评估其是否已正确识别所有收购的资产及承担的所有负债，并检讨于收购日期计量应确认金额的程序。若重估仍导致收购净资产的公允价值超过转让的总代价，则收益将在损益中确认。

初始确认后，商誉按成本减去任何累计减值损失计量。就减值测试而言，于业务合并中收购之商誉自收购日期起分配予本集团预期将受惠于合并之现金产生单位(“现金产生单位”)，不论被收购方之其他资产或负债是否转让予该等单位。

如果商誉被分配给CGU，并处置了该单位内的部分业务，则在确定处置损益时，与被处置业务相关的商誉计入业务的账面金额。在此情况下处置的商誉是根据处置的业务的相对价值和保留的CGU部分来计量的。

合资企业是一种联合安排，根据这种安排，共同控制安排的各方有权获得合资企业的净资产。共同控制是合同约定的对一项安排的控制权分享，只有在有关活动的决定需要分享控制权的各方一致同意的情况下才存在。

在确定共同控制时所作的考虑与确定对子公司的控制时所需考虑的因素相似。本集团对合资企业的投资采用权益法入账。

根据权益法，对合资企业的投资初步按成本确认。投资之账面值已作出调整，以确认自收购日期以来本集团所占合营企业资产净值之变动。与合资企业有关的商誉计入投资的账面金额，不单独进行减值测试。

F-11

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合并财务报表附注

2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

综合损益表及其他全面收益表反映本集团应占合营企业的经营业绩。该等被投资人的保单如有任何变动，将作为本集团保单的一部分呈列。此外，当合营公司的权益有直接确认的变动时，本集团会在权益变动表中确认其应占的任何变动(如适用)。本集团与合营公司之间的交易所产生的未变现损益在合营公司的权益范围内予以抵销。

本集团应占合营企业损益的合计在综合损益表及营业利润以外的其他全面收益表上列示，代表合营企业附属公司的税后损益及非控股权益。

合营公司的财务报表与本集团的报告期相同。如有需要，会作出调整，使会计政策与本集团的政策一致。

在采用权益法后，本集团决定是否需要就其于合资企业的投资确认减值亏损。于每个报告日期，本集团会厘定是否有客观证据显示合营企业的投资受损。如有证据，本集团将减值金额计算为合资企业的可收回金额与其账面价值之间的差额，然后在综合损益表和其他全面收益表中的“合资企业应占利润/(亏损)”内确认亏损。

于失去对合营公司的共同控制权后，本集团将按其公允价值计量及确认任何留存投资。合营企业失去共同控制权时的账面价值与保留投资及出售所得款项的公允价值之间的任何差额，均在损益中确认。

本集团按流动/非流动分类在财务状况表中列报资产和负债。当资产符合以下条件时，该资产即为当前资产：

或

所有其他资产都归类为非流动资产。

在下列情况下，责任是流动的：

F-12

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合并财务报表附注

2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

或

根据交易对手的选择，可能导致其通过发行股权工具进行清偿的负债条款不影响其分类。

本集团将所有其他负债归类为非流动负债。

递延税项资产和负债被归类为非流动资产和负债。

于服务或货品控制权转让予客户时，确认来自与客户订立合约之收入，金额反映本集团预期有权换取该等服务或货品之代价。收入确认为扣除增值税(“增值税”)，因为增值税是向客户征收的，而本集团正代表第三方收取增值税。若实体转让承诺的货品或服务与客户支付该货品或服务的期间在一年之内，本集团不会就重大融资成分的影响调整交易价格。对于报告期而言，具有重要融资组成部分的收入安排无关紧要。

有关与客户合约收入有关的重大会计判断、估计及假设的披露载于附注3。

该集团从事商业版权的分销和音乐教育解决方案的销售。

订阅收入

认购收入来自销售智能音乐设备，并为客户提供通过网站和移动应用程序访问本集团和第三方数据库的权利。数据库订阅服务的客户主要是中国的大学、学院和公共图书馆，它们为各自的学生、教职员工或图书馆赞助人或(视情况而定)个人(程度较小)的访问付费。该集团还向机构客户提供各种智能音乐设备，允许离线访问选定的音乐内容。

(I)订阅收入--音乐内容数据库服务

该集团为其客户(主要是大学、学院和公共图书馆)提供基于网络和基于移动设备的音乐内容数据库的访问，并是安排的负责人。履行义务包括提供音乐数据库访问和相关服务(例如，24小时远程支持服务)，这些服务在合同上下文中不被认为是不同的。在认购期内履行履约义务。付款一般在本集团开始向客户提供访问音乐内容数据库后7至365天内到期。在一些合同中，在提供数据库服务之前需要短期预付款。

F-13

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2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

订阅收入(续)

(Ii)订阅收入-第三方数据库服务

该集团作为数据库所有者的代理，为大学和公共图书馆提供数据库服务。本集团按从该等安排保留的净额确认收入。于本集团出售数据库服务后履行履约责任，而付款一般于数据库拥有人开始向客户提供数据库访问后7至365个工作日内支付。

(Iii)订阅收入-销售智能音乐设备

本集团销售含嵌入式内容的硬件，收入于设备交付时确认。付款一般在交货后1年内到期。

发牌

许可收入是通过向互联网音乐服务提供商许可某些音乐版权，以便通过其在线平台进行数字流媒体或下载而产生的。许可客户还包括数字音乐服务提供商、智能硬件制造商和游戏开发商，程度要小得多。许可业务主要包括两类合同：(I)定额支付许可；(Ii)最低保障和收入分享安排的许可。

(I)发牌--定额付款

本集团向客户授权特定音乐内容。收入在许可版权可供客户使用和受益时确认，通常在许可内容转让给客户时确认。付款一般在转账后90至365天内到期。

(Ii)发牌--有最低保证和收入分享安排

就该等安排而言，本集团通常：(I)许可特定音乐内容清单；及(Ii)在指定期间内按是否可供使用的原则许可未来的音乐内容。当指定的许可版权可供客户使用和受益时，通常在许可内容转让给客户时，履行与特定音乐内容列表的许可有关的履行义务。与未来音乐内容的许可有关的表演义务在指定的许可期内得到履行。这些安排通常包括最低保证金和收入分享安排，如果音乐内容的使用超过指定的阈值，则需要额外支付。超过最低保证金额的特许权使用费在使用发生时确认。在本报告所述期间，没有收到超过最低保证金额的特许权使用费。

最低保证金一般在现有音乐内容交付后7至365天内到期，收入分享安排的版税按月或季度计算，并在月末或季末30天内到期。

F-14

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2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

智能音乐教育业务

集团的智能音乐教育业务有两种商业模式：销售智能音乐产品和智能音乐教育课程。

(I)销售智能音乐产品

销售智能音乐产品的收入包括：(I)集成Kukey智能钢琴；(Ii)安装在网络存储服务器上的自主研发的智能教学系统；以及(Iii)专业绕耳式耳机等钢琴配件。收入在交付指定智能音乐产品时确认。付款一般在交货后1年内到期。

(Ii)智慧音乐教育

本集团提供通过Kukey智能钢琴进行的音乐教育课程。当学生参加音乐教育课程，客户通常已经预付了智能音乐教育服务的费用时，表演义务就被加班履行了。

音乐活动服务

(I)音乐节活动服务

本集团为主办机构举办音乐节活动。本集团亦为赞助这些音乐节的赞助人提供相关赞助服务。赞助服务包括在音乐节上刊登广告、举办音乐会前活动，例如鸡尾酒会、制作宣传资料，以及安排传媒访问赞助商。

本集团于音乐节举行期间确认与音乐节活动有关服务之收入，并于向顾客提供赞助服务时确认赞助服务收入，因为客户同时收取及消费本集团提供之利益。

(Ii)音乐表演服务

本集团为主办机构举办音乐表演活动。本集团亦为赞助这些音乐表演活动的赞助人提供相关赞助服务。

本集团于音乐表演进行时确认音乐表演服务之收入，并于向顾客提供赞助服务时确认赞助服务，因为客户同时收取及消费本集团提供之利益。

F-15

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2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

获得合同的成本

若本应确认的资产的摊销期限为一年或更短时间，本集团将可选择的实际权宜之计应用于立即支出成本以获得合同。因此，销售佣金立即确认为已发生的费用。

合同余额

贸易应收账款

如果客户应支付无条件的对价金额(即，在支付对价之前只需经过一段时间)，则确认应收账款。参考《金融资产会计政策》(L)《金融工具-初始确认和后续计量》一节。

合同责任

如在本集团转让相关服务前已收到客户付款或到期付款(以较早者为准)，则确认合约责任。当本集团根据合同履行(即将相关商品或服务的控制权转让给客户)时，合同负债确认为收入。

可变注意事项

有最低保障的许可和收入分享安排合同包括可变对价，对于可变对价，如果收入分享结果超过最低保证，则对价应为收入分享结果，如果不超过，则对价为最低保证。

收入分享安排是一种基于使用的特许权使用费，承诺用来换取知识产权许可，只有在随后的使用发生时才会承认这一点。

只要有合理的保证，政府拨款将会收到，并且所有附带的条件都会得到遵守，才会确认政府拨款。当赠款与支出项目有关时，该赠款在其拟补偿的相关成本的支出期间按系统基准确认为收入。当授予与一项资产有关时，该赠与在相关资产的预期使用年限内确认为等额收入。

当本集团收到非货币性资产赠与时，该资产及赠与按面值入账，并于资产的预期使用年限内按等额年度分期付款的消费模式计入损益。

F-16

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2.3重要会计政策摘要(续)

当期所得税

当期所得税资产和负债按预计向税务机关收回或支付的金额计量。用以计算该金额的税率及税法乃于报告日期在本集团经营及产生应课税收入的国家颁布或实质颁布的税率及税法。

与直接在权益中确认的项目相关的当期所得税在权益中确认，而不在损益中确认。管理层会就适用税务法规须予解释的情况，定期评估报税表内的立场，并在适当情况下订立条文。

递延税金

递延税项是根据资产和负债的计税基准与其账面金额之间的暂时性差异按负债法计提的，用于报告日期的财务报告目的。

递延税项负债确认为所有应税暂时性差异，但以下情况除外：

递延税项资产确认所有可扣除的暂时性差额、未使用的税项抵免结转和任何未使用的税项损失。递延税项资产的确认范围是，有可能获得应税利润，可抵扣的暂时性差异以及未使用的税收抵免和未使用的税收损失的结转可以使用，但以下情况除外：

递延税项资产的账面金额于每个报告日期审核，并在不再有足够应课税溢利可供全部或部分使用递延税项资产的情况下予以扣减。未确认递延税项资产于每个报告日期重新评估，并在未来应课税溢利有可能收回递延税项资产时予以确认。

F-17

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合并财务报表附注

2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

递延税金(续)

递延税项资产及负债乃根据报告日已颁布或实质颁布的税率(及税法)，按预期于资产变现或负债清偿年度适用的税率计量。

与在损益以外确认的项目有关的递延税项在损益以外确认。递延税项在保监处或直接于权益中确认与相关交易相关。

作为业务合并的一部分获得的税收优惠，但不符合当时单独确认的标准，如果有关事实和情况的新信息发生变化，将在随后确认。如果该调整是在计量期间产生或在损益中确认，则该调整被视为商誉的减少(只要不超过商誉)。

当且仅当本集团拥有法律上可强制执行的权利以抵销当期税项资产及当期税项负债，而递延税项资产及递延税项负债涉及同一税务机关向同一应课税实体或不同应课税实体征收的所得税，而同一税务机关拟按净值结算当期税项负债及资产，或同时变现资产及清偿负债，而预期将清偿或收回大量递延税项负债或资产的每一未来期间，本集团方可抵销递延税项资产及递延税项负债，且递延税项资产及递延税项负债涉及同一税务机关向同一应课税实体或不同应课税实体征收的所得税。

销售税

费用和资产在扣除销售税后确认，但以下情况除外：

本集团综合财务报表以人民币列报，人民币亦为母公司的功能货币。对于每个实体，本集团确定本位币，每个实体的财务报表中包含的项目均使用该本位币计量。本集团采用直接合并及出售海外业务的方法，重新分类为损益的损益反映使用此方法所产生的金额。

F-18

酷客音乐控股有限公司

合并财务报表附注

2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

外币交易最初由本集团各实体按其各自的本位币即期汇率于交易首次符合确认资格之日入账。

以外币计价的货币资产和负债以报告日的本位币即期汇率换算。

结算或换算货币项目所产生的差额在损益中确认，但指定为本集团于海外业务净投资对冲的部分货币项目除外。这些将在保监处确认，直到净投资被处置为止，届时，累计金额将重新分类为损益。可归因于这些货币项目汇兑差异的税费和抵免也在保监处确认。

以外币历史成本计量的非货币性项目使用初始交易日期的汇率进行折算。

在厘定就终止确认与预付代价有关的非货币性资产或非货币性负债而初步确认相关资产、开支或收入(或其部分)时使用的现汇汇率时，交易日期为本集团初步确认预付代价所产生的非货币性资产或非货币性负债的日期。如果有多笔预付款或预收款项，本集团将确定每笔预付对价或预付对价收款的交易日期。

合并时，境外业务的资产和负债按报告日的汇率换算为人民币，其损益按交易日的汇率换算。折算为合并而产生的汇兑差额在保监处确认。在处置海外业务时，与该特定海外业务有关的保险业保单的组成部分将重新分类为损益。

收购境外业务产生的任何商誉以及收购产生的资产和负债账面值的任何公允价值调整均被视为境外业务的资产和负债，并按报告日的即期汇率换算。

物业、厂房及设备按成本、累计折旧及累计减值损失(如有)净额列账。这些费用包括更换部分厂房和设备的费用。当厂房及设备的重要部分需要每隔一段时间更换时，本集团会根据其具体使用年限分别折旧。同样，当进行重大检查时，如果满足确认标准，其成本将在厂房和设备的账面金额中确认为更换。所有其他维修及保养成本均在已发生的损益中确认。如果符合拨备的确认标准，资产使用后退役的预期成本的现值包括在相应资产的成本中。

F-19

酷客音乐控股有限公司

合并财务报表附注

2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

折旧在资产的估计使用年限内按直线计算，如下所示：

物业、厂房及设备项目及任何初步确认的重要部分于出售时(即于接受者取得控制权之日起)或其使用或处置不会带来未来经济利益时终止确认。因终止确认资产而产生的任何损益(按出售所得净额与资产账面金额之间的差额计算)在资产终止确认时计入损益。

物业、厂房及设备的剩余价值、使用年限及折旧方法于每个财政年度末检讨，并于适当时作出前瞻性调整。

本集团于合约开始时评估合约是否为或包含租赁，即合约是否转让在一段时间内控制已识别资产的使用权以换取对价。

作为承租人的集团

除短期租赁及低价值资产租赁外，本集团对所有租赁均采用单一确认及计量方法。本集团确认支付租赁款项的租赁负债及代表相关资产使用权的使用权资产。

本集团于租赁开始日(即标的资产可供使用之日)确认使用权资产。使用权资产按成本减去任何累计折旧和减值损失计量，并根据租赁负债的任何重新计量进行调整。使用权资产成本包括已确认的租赁负债额、已产生的初始直接成本和在生效日期或之前支付的租赁付款减去收到的任何租赁奖励。使用权资产在租赁期内按直线折旧。

如果租赁资产的所有权在租赁期结束时转让给本集团，或成本反映购买选择权的行使，则折旧按资产的估计使用年限计算。

使用权资产也要计入减值。请参阅第(N)节非金融资产减值的会计政策。

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2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

作为承租人的集团(续)

于租赁开始日期，本集团确认将于租赁期内支付的按租赁付款现值计量的租赁负债。租赁付款包括固定付款(包括实质固定付款)减去任何应收租赁奖励、取决于指数或费率的可变租赁付款以及根据剩余价值担保预期支付的金额。租赁付款还包括本集团合理确定将行使的购买选择权的行使价，以及支付终止租赁的罚款(如果租赁期限反映本集团行使终止租赁的选择权)。不依赖指数或费率的可变租赁付款在触发付款的事件或条件发生的期间确认为费用(除非它们是为产生库存而发生的)。

在计算租赁付款现值时，本集团使用租赁开始日的递增借款利率，因为租赁中隐含的利率无法轻易确定。增量借款利率是承租人在类似期限、类似证券期间借款所需支付的利率，即在类似经济环境下获得与使用权资产价值类似的资产所需的资金。生效日期后，租赁负债金额增加，以反映利息的增加，并减少所支付的租赁付款。此外，如有修订、租赁期限的改变、租赁付款的变化(例如，用于确定租赁付款的指数或利率的变化导致未来付款的变化)或购买标的资产的期权的评估发生变化，租赁负债的账面价值将被重新计量。

本集团将短期租约确认豁免适用于其仓库短期租约(即租期自生效日期起计12个月或以下且不含购买选择权的租约)。*它还将低价值资产租赁的确认豁免适用于被认为是低价值的办公设备租赁。*短期租赁和低价值资产租赁的租赁付款按直线法确认为租赁期内的费用。

作为出租人的集团

如本集团转移一项资产所有权所附带的实质所有风险及回报，则租赁被分类为融资租赁。本集团并未转移资产所有权附带的实质所有风险及回报的租赁被分类为经营租赁。就分租而言，本集团作为中间出租人，根据总租赁产生的使用权资产(而非参考相关资产)对分租进行分类。

就分类为融资租赁的分租而言，本集团终止确认总租约上的使用权资产，并确认分租的投资净额。使用权资产与转租投资净额之间的任何差额均在损益中确认。本集团继续就原始租赁负债进行会计处理。分租之利息收入及总租之利息开支于分租期内确认。

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2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

直接可归因于收购、建造或生产一项资产而需要一段相当长的时间才能为其预期使用或出售做好准备的借款成本被资本化，作为该资产成本的一部分。所有其他借款成本都在发生期间支出。借款成本包括一个实体因资金借款而产生的利息和其他成本。

单独收购的无形资产在初始确认时按成本计量。在企业合并中收购的无形资产的成本是其在收购之日的公允价值。于初步确认后，无形资产按成本减去任何累计摊销及累计减值亏损列账。内部产生的无形资产(不包括资本化开发成本)不资本化，相关支出在支出发生期间的损益中反映。

无形资产的使用寿命被评估为有限的或不确定的。

具有有限寿命的无形资产将在可用经济年限内摊销，并在有迹象表明无形资产可能减值时进行减值评估。使用年限有限的无形资产的摊销期限和摊销方法至少在每个报告期结束时进行审查。资产所包含的预期使用年限或未来经济利益的预期消费模式的变化被视为适当地修改摊销期间或方法，并被视为会计估计的变化。使用年限有限的无形资产的摊销费用在与无形资产功能一致的费用类别的损益中确认。

无形资产在出售时(即在接受者获得控制权之日)或在其使用或处置不会带来未来经济利益时终止确认。因终止确认该资产而产生的任何损益(按处置净收益与该资产账面金额之间的差额计算)计入损益。

研发成本

研究费用在发生时计入费用。当集团能够证明时，单个项目的开发支出被确认为无形资产：

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2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

于初步确认发展开支为资产后，该资产按成本减去任何累计摊销及累计减值亏损列账。当开发完成且资产可供使用时，资产开始摊销。它在预期未来收益期间摊销。摊销计入销售成本。在开发期间，该资产每年进行减值测试。

软体

软件按成本减去任何减值损失列报，并按直线法在其估计可用经济寿命3年内摊销。

版权

版权按成本减去任何减值损失列报，并在其估计可用经济寿命为15至49年期间按直线摊销。

金融工具是指产生一个实体的金融资产和另一个实体的金融负债或权益工具的任何合同。

初步识别和测量

金融资产于初步确认时分类，其后按摊销成本、通过保监处计入的公允价值及按损益计入的公允价值计量。

金融资产在初步确认时的分类取决于金融资产的合同现金流特征以及本集团管理这些资产的业务模式。除不包含重大融资成分或本集团已运用实际权宜之计的应收贸易账款外，本集团初步按其公允价值计量金融资产，如属非按公允价值计入损益的金融资产，则按交易成本计量。不含重大融资成分或本集团已申请实际权宜之计的应收贸易账款按(D)与客户签订的合同收入中披露的交易价格计量。

为了使一项金融资产通过保监处按摊销成本或公允价值进行分类和计量，它需要产生现金流，即“仅支付本金和利息(SPPI)”。这种评估称为SPPI测试，在仪器层面上进行。具有非SPPI现金流的金融资产按公允价值通过损益进行分类和计量，与业务模式无关。

本集团管理金融资产的业务模式是指如何管理其金融资产以产生现金流。业务模式决定现金流是来自收集合同现金流、出售金融资产，还是两者兼而有之。按摊余成本分类及计量的金融资产按商业模式持有，目的是持有金融资产以收取合约现金流，而透过保监处按公允价值分类及计量的金融资产则按商业模式持有，目的是同时持有以收取合约现金流及出售。

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2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

初步确认和测量(续)

若购买或出售金融资产需要在市场上的法规或惯例设定的时间框架内交付资产(常规交易)，则于交易日(即本集团承诺购买或出售资产之日)确认。

后续测量

出于后续计量的目的，将金融资产分类为一类：

按摊销成本计算的金融资产(债务工具)

按摊销成本计算的金融资产其后采用实际利息(EIR)法计量，并须计提减值。当资产被取消确认、修改或减值时，损益在损益中确认。

取消认知

在下列情况下，一项金融资产(或(如适用)一项金融资产的一部分或一组类似金融资产的一部分)主要被取消确认(即从本集团的综合财务状况表中删除)：

或

当本集团转让其从资产收取现金流的权利或订立转账安排时，本集团会评估其是否以及在多大程度上保留了所有权的风险及回报。当本集团既未转移或保留该资产的实质全部风险及回报，亦未转移该资产的控制权，则本集团在其持续参与的范围内继续确认该已转移资产。在此情况下，本集团亦确认一项相关负债。转让资产及相关负债按反映本集团保留的权利及义务的基准计量。

对转让资产以担保形式进行的持续参与按资产的原始账面金额和本集团可能需要偿还的最高对价金额中的较低者计量。

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2.3重要会计政策摘要(续)

损损

以下附注还提供了与金融资产减值有关的进一步披露：

本集团确认所有未按公允价值透过损益持有的债务工具的预期信贷损失拨备(“ECL”)。ECL基于根据合同到期的合同现金流与本集团预期收到的所有现金流之间的差额，按原始实际利率的近似值贴现。预期现金流将包括出售所持抵押品或其他信用增强的现金流，这些都是合同条款的组成部分。

一般方法

ECL的认定分两个阶段。对于自最初确认以来信用风险没有显著增加的信用风险敞口，为未来12个月内可能发生的违约事件导致的信用损失提供ECL(12个月ECL)。对于那些自最初确认以来信用风险大幅增加的信用风险敞口，无论违约的时间(终身ECL)如何，都需要为风险敞口剩余寿命内预期的信用损失拨备损失准备金。

于每个报告日期，本集团会评估金融工具的信贷风险自初步确认以来是否大幅增加。在作出评估时，本集团比较于报告日期该金融工具发生违约的风险与于初始确认日期该金融工具发生违约的风险，并考虑可在没有不当成本或努力的情况下获得的合理及可支持的资料，包括历史及前瞻性资料。

当合同付款逾期90天时，本集团视为违约的金融资产。然而，在某些情况下，当内部或外部信息显示本集团不太可能在考虑本集团持有的任何信贷提升之前全数收到未偿还的合同金额时，本集团也可能将某项金融资产视为违约。当不存在收回合同现金流的合理预期时，金融资产被注销。

根据一般方法，按摊销成本计提的金融资产须计提减值，该等资产分类于以下阶段以计量ECL，但采用下文详述简化方法的应收贸易账款除外。

第一阶段--信用风险自初始确认以来没有显著增加的金融工具，其损失拨备的计算金额相当于12个月的ECL

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2.3重要会计政策摘要(续)

减损(续)

阶段2-金融工具，其信用风险自初始确认以来显著增加，但不是信用受损的金融资产，其损失拨备的计算金额等于终身ECL

阶段3-在报告日期为信用减值的金融资产(但不是购买或产生信用减值的金融资产)，其损失拨备的计算金额等于终身ECL

简化方法

至于应收贸易账款，本集团采用简化方法计算ECL。因此，本集团并无追踪信贷风险的变动，而是根据每个报告日期的终身ECL确认亏损拨备。本集团已根据其过往的信贷损失经验建立拨备汇总表，并根据债务人及经济环境的特定前瞻性因素作出调整。

初步识别和测量

金融负债在最初确认时被归类为贷款和借款、应付账款(视情况而定)。

所有金融负债初步按公允价值确认，如属贷款、借款及应付款项，则扣除直接应占交易成本后确认。

后续测量

为便于后续计量，金融负债分为一类：

按摊销成本计算的财务负债(贷款和借款)

于初步确认后，有息贷款及借款随后按EIR法按摊销成本计量。损益在负债终止确认时以及通过EIR摊销过程在损益中确认。

摊销成本的计算方法是考虑收购的任何折扣或溢价，以及作为EIR组成部分的费用或成本。EIR摊销在损益中确认。

这一类别一般适用于有息贷款和借款。有关更多信息，请参阅附注18.

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2.重大会计政策(续)

2.3重要会计政策摘要(续)

取消认知

金融负债在该负债项下的义务被解除、取消或期满时被取消确认。当一项现有金融负债被同一贷款人的另一项金融负债以实质不同的条款取代，或现有负债的条款发生重大修改时，这种交换或修改被视为取消对原有负债的确认，并确认新的负债。各账面值的差额在损益中确认。

如有现行可强制执行的法定权利抵销已确认金额，且有意按净额结算，以同时变现资产及清偿负债，则金融资产及金融负债将予抵销，并于综合财务状况表内报告净额。

所有库存都是成品。

存货按成本(先进先出法)和可变现净值两者中较低者计价。可变现净值是在正常业务过程中的估计销售价格减去进行销售所需的估计成本。本集团通过实地盘点、监控手头库存和具体识别来识别潜在移动缓慢和陈旧的库存，并在必要时对可变现净值进行调整。

以下附注还提供了与非金融资产减值有关的进一步披露：