sup-10q_20210331.htm
错误Q10000095552--12-312.00P3Y2021-06-302.00P3YP3YP2YP1YP3YP3YP3YP8YP2YP1YP3YP3YP3YP8YP3Y10M24DP3Y10M24DP5Y10M24DP6Y1M6D美国公认会计准则：应计负债当前美国公认会计准则：应计负债当前美国-GAAP：其他负债非现行美国-GAAP：其他负债非现行美国公认会计准则：责任和股东权益美国公认会计准则：责任和股东权益00000955522021-01-012021-03-31Xbrli：共享00000955522021-04-29Iso4217：美元00000955522020-01-012020-03-31Iso4217：美元Xbrli：共享00000955522021-03-3100000955522020-12-3100000955522019-12-3100000955522020-03-310000095552Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2019-12-310000095552Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2019-12-310000095552Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2019-12-310000095552Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2019-12-310000095552美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2019-12-310000095552美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-01-012020-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2020-01-012020-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-01-012020-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-01-012020-03-310000095552Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2020-01-012020-03-310000095552Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2020-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2020-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-03-310000095552美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-03-310000095552Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2020-12-310000095552Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2020-12-310000095552Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-12-310000095552Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-12-310000095552美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-12-310000095552美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-012021-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2021-01-012021-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-01-012021-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-01-012021-03-310000095552Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2021-01-012021-03-310000095552Us-gaap:CommonStockIncludingAdditionalPaidInCapitalMember2021-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2021-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-03-310000095552Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-03-310000095552美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-03-31Xbrli：纯主管：员工支持部门：制造设施0000095552美国-GAAP：SalesRevenueNetMemberUS-GAAP：客户集中度风险成员2021-01-012021-03-310000095552Us-gaap:DifferenceBetweenRevenueGuidanceInEffectBeforeAndAfterTopic606Member2021-03-310000095552美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2021-03-310000095552US-GAAP：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2021-03-310000095552美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2020-12-310000095552US-GAAP：公允价值输入级别2成员美国-GAAP：公允价值衡量递归成员2020-12-310000095552US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国-GAAP：其他当前资产成员2021-03-310000095552US-GAAP：ForeignExchangeForwardMember美国-GAAP：非指定成员美国-GAAP：其他当前资产成员2021-03-310000095552美国-GAAP：商品会员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国-GAAP：其他当前资产成员2021-03-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员美国-GAAP：其他当前资产成员2021-03-310000095552美国-GAAP：其他当前资产成员2021-03-310000095552US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国-GAAP：其他非当前资产成员2021-03-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员美国-GAAP：其他非当前资产成员2021-03-310000095552美国-GAAP：其他非当前资产成员2021-03-310000095552US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国公认会计准则：应计负债成员2021-03-310000095552US-GAAP：ForeignExchangeForwardMember美国-GAAP：非指定成员美国公认会计准则：应计负债成员2021-03-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员美国公认会计准则：应计负债成员2021-03-310000095552US-GAAP：InterestRateSwapMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国公认会计准则：应计负债成员2021-03-310000095552美国公认会计准则：应计负债成员2021-03-310000095552US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国-公认会计准则：其他非当前责任成员2021-03-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员美国-公认会计准则：其他非当前责任成员2021-03-310000095552US-GAAP：InterestRateSwapMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国-公认会计准则：其他非当前责任成员2021-03-310000095552美国-公认会计准则：其他非当前责任成员2021-03-310000095552美国-GAAP：其他当前资产成员US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2020-12-310000095552美国-GAAP：其他当前资产成员US-GAAP：ForeignExchangeForwardMember美国-GAAP：非指定成员2020-12-310000095552美国-GAAP：其他当前资产成员美国-GAAP：商品会员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2020-12-310000095552美国-GAAP：其他当前资产成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员2020-12-310000095552美国-GAAP：其他当前资产成员2020-12-310000095552美国-GAAP：其他非当前资产成员US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2020-12-310000095552美国-GAAP：其他非当前资产成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员2020-12-310000095552美国-GAAP：其他非当前资产成员2020-12-310000095552美国公认会计准则：应计负债成员US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2020-12-310000095552美国公认会计准则：应计负债成员US-GAAP：ForeignExchangeForwardMember美国-GAAP：非指定成员2020-12-310000095552美国公认会计准则：应计负债成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员2020-12-310000095552美国公认会计准则：应计负债成员US-GAAP：InterestRateSwapMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2020-12-310000095552美国公认会计准则：应计负债成员2020-12-310000095552美国-公认会计准则：其他非当前责任成员US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2020-12-310000095552美国-公认会计准则：其他非当前责任成员US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员2020-12-310000095552美国-公认会计准则：其他非当前责任成员US-GAAP：InterestRateSwapMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2020-12-310000095552美国-公认会计准则：其他非当前责任成员2020-12-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMember2021-03-310000095552美国-GAAP：非指定成员US-GAAP：ForeignExchangeForwardMember2021-03-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国-GAAP：商品会员2021-03-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员2021-03-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberUS-GAAP：InterestRateSwapMember2021-03-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMember2020-12-310000095552美国-GAAP：非指定成员US-GAAP：ForeignExchangeForwardMember2020-12-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember美国-GAAP：商品会员2020-12-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberSRT：天然天然气储备成员2020-12-310000095552US-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMemberUS-GAAP：InterestRateSwapMember2020-12-310000095552美国-GAAP：衍生成员2021-01-012021-03-310000095552美国-GAAP：衍生成员2020-01-012020-03-310000095552SRT：北美成员2021-01-012021-03-310000095552SRT：欧洲成员2021-01-012021-03-310000095552SRT：北美成员2020-01-012020-03-310000095552SRT：欧洲成员2020-01-012020-03-310000095552SRT：北美成员2021-03-310000095552SRT：欧洲成员2021-03-310000095552SRT：北美成员2020-12-310000095552SRT：欧洲成员2020-12-310000095552国家：美国2021-01-012021-03-310000095552国家：MX2021-01-012021-03-310000095552国家：德2021-01-012021-03-310000095552国家/地区：PL2021-01-012021-03-310000095552国家：美国2020-01-012020-03-310000095552国家：MX2020-01-012020-03-310000095552国家：德2020-01-012020-03-310000095552国家/地区：PL2020-01-012020-03-310000095552国家：美国2021-03-310000095552国家：MX2021-03-310000095552国家：德2021-03-310000095552国家/地区：PL2021-03-310000095552国家：美国2020-12-310000095552国家：MX2020-12-310000095552国家：德2020-12-310000095552国家/地区：PL2020-12-310000095552美国-GAAP：LandAndBuildingMember2021-03-310000095552美国-GAAP：LandAndBuildingMember2020-12-310000095552美国-GAAP：MachineyAndEquipmentMember2021-03-310000095552美国-GAAP：MachineyAndEquipmentMember2020-12-310000095552支持：租赁改进和其他成员2021-03-310000095552支持：租赁改进和其他成员2020-12-310000095552美国-GAAP：建设正在进行成员2021-03-310000095552美国-GAAP：建设正在进行成员2020-12-310000095552支持：欧洲运营成员2020-03-310000095552美国-GAAP：行业名称成员2020-01-012020-03-3100000955522019-01-012019-12-310000095552US-GAAP：MeasurementInputDiscountRateMember2020-01-012020-03-310000095552US-GAAP：MeasurementInputDiscountRateMember2019-01-012019-12-310000095552Us-gaap:MeasurementInputLongTermRevenueGrowthRateMember2020-01-012020-03-310000095552Us-gaap:MeasurementInputLongTermRevenueGrowthRateMember2019-01-012019-12-310000095552Us-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMember2020-01-012020-03-310000095552Us-gaap:MarketApproachValuationTechniqueMember2019-01-012019-12-310000095552美国-GAAP：行业名称成员2021-03-310000095552US-GAAP：基于技术的无形资产成员2021-03-310000095552US-GAAP：客户关系成员2021-03-310000095552美国-GAAP：行业名称成员2021-01-012021-03-310000095552US-GAAP：基于技术的无形资产成员2021-01-012021-03-310000095552US-GAAP：客户关系成员2021-01-012021-03-310000095552美国-GAAP：行业名称成员SRT：最小成员数2021-01-012021-03-310000095552US-GAAP：基于技术的无形资产成员SRT：最小成员数2021-01-012021-03-310000095552US-GAAP：客户关系成员SRT：最小成员数2021-01-012021-03-310000095552美国-GAAP：行业名称成员SRT：最大成员数2021-01-012021-03-310000095552US-GAAP：基于技术的无形资产成员SRT：最大成员数2021-01-012021-03-310000095552US-GAAP：客户关系成员SRT：最大成员数2021-01-012021-03-310000095552美国-GAAP：行业名称成员2020-12-310000095552US-GAAP：基于技术的无形资产成员2020-12-310000095552US-GAAP：客户关系成员2020-12-310000095552美国-GAAP：行业名称成员2020-01-012020-12-310000095552US-GAAP：基于技术的无形资产成员2020-01-012020-12-310000095552US-GAAP：客户关系成员2020-01-012020-12-3100000955522020-01-012020-12-310000095552美国-GAAP：行业名称成员SRT：最小成员数2020-01-012020-12-310000095552US-GAAP：基于技术的无形资产成员SRT：最小成员数2020-01-012020-12-310000095552US-GAAP：客户关系成员SRT：最小成员数2020-01-012020-12-310000095552美国-GAAP：行业名称成员SRT：最大成员数2020-01-012020-12-310000095552US-GAAP：基于技术的无形资产成员SRT：最大成员数2020-01-012020-12-310000095552US-GAAP：客户关系成员SRT：最大成员数2020-01-012020-12-310000095552美国-GAAP：LoansPayableMember2021-03-310000095552美国-GAAP：老年人注意事项成员Sup:SixPointZeroZeroPercentageSeniorNotesMember2021-03-310000095552支持：Europe CapExLoansMember2021-03-310000095552SUP：FinanceLeasesMember2021-03-310000095552美国-GAAP：LoansPayableMember2020-12-310000095552美国-GAAP：老年人注意事项成员Sup:SixPointZeroZeroPercentageSeniorNotesMember2020-12-310000095552支持：Europe CapExLoansMember2020-12-310000095552SUP：FinanceLeasesMember2020-12-31Iso4217：欧元0000095552支持：老年人注意事项600Due2025成员美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-06-150000095552Us-gaap:DebtInstrumentRedemptionPeriodOneMember支持：老年人注意事项600Due2025成员美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-06-152017-06-150000095552Us-gaap:DebtInstrumentRedemptionPeriodTwoMember支持：老年人注意事项600Due2025成员美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-06-152017-06-150000095552Us-gaap:DebtInstrumentRedemptionPeriodThreeMember支持：老年人注意事项600Due2025成员美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-06-152017-06-150000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-03-220000095552美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember2017-03-220000095552美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember2017-03-222017-03-220000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-03-222017-03-220000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMemberUS-GAAP：伦敦银行间同业拆借利率LIBOR成员SRT：最小成员数美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-03-222017-03-220000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMemberUS-GAAP：伦敦银行间同业拆借利率LIBOR成员SRT：最大成员数美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-03-222017-03-220000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember美国-GAAP：BaseRateMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-03-222017-03-220000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMemberUS-GAAP：FederalFundsEffectiveSwapRateMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-03-222017-03-220000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMemberSup:OneMonthLondonInterbankOfferedRateLIBORMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-03-222017-03-220000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember支持：OneMonthLIBORPlusMarginMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2017-03-222017-03-220000095552US-GAAP：伦敦银行间同业拆借利率LIBOR成员SRT：最小成员数美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-310000095552US-GAAP：伦敦银行间同业拆借利率LIBOR成员SRT：最大成员数美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-310000095552US-GAAP：伦敦银行间同业拆借利率LIBOR成员美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-310000095552美国-GAAP：BaseRateMemberSRT：最小成员数美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-310000095552美国-GAAP：BaseRateMemberSRT：最大成员数美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-310000095552美国-GAAP：BaseRateMember美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-310000095552SRT：最小成员数美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-310000095552SRT：最大成员数美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-310000095552美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2020-10-012020-12-310000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2021-01-012021-03-310000095552支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2021-03-310000095552美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember2021-03-310000095552美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember美国-GAAP：老年人注意事项成员2021-03-310000095552美国-GAAP：LoansPayableMember支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember2021-03-310000095552美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSRT：最大成员数2021-01-012021-03-310000095552美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSRT：最小成员数2021-01-012021-03-310000095552美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2021-03-310000095552美国-GAAP：RevolvingCreditFacilityMember2021-01-012021-03-310000095552支持：欧洲运营成员2017-05-300000095552支持：欧洲运营成员2021-03-310000095552支持：EquipmentLoanMember支持：欧洲运营成员2021-01-012021-03-310000095552支持：EquipmentLoanMember支持：欧洲运营成员2021-03-310000095552US-GAAP：LineOfCreditMemberSRT：最小成员数2019-06-300000095552US-GAAP：LineOfCreditMemberSRT：最小成员数2020-01-310000095552US-GAAP：LineOfCreditMemberSRT：最大成员数2019-06-300000095552US-GAAP：LineOfCreditMemberSRT：最大成员数2020-01-310000095552US-GAAP：LineOfCreditMember2021-03-310000095552US-GAAP：LineOfCreditMember支持：EuriborMember2019-04-012019-06-300000095552US-GAAP：LineOfCreditMemberSRT：最小成员数支持：EuriborMember2019-04-012019-06-300000095552US-GAAP：LineOfCreditMemberSRT：最大成员数支持：EuriborMember2019-04-012019-06-300000095552US-GAAP：LineOfCreditMemberSRT：最小成员数2019-04-012019-06-300000095552US-GAAP：LineOfCreditMemberSRT：最大成员数2019-04-012019-06-300000095552US-GAAP：LineOfCreditMember2019-04-012019-06-300000095552支持：EquipmentLoanMember2019-12-310000095552US-GAAP：LineOfCreditMember支持：EquipmentLoanMember2019-10-012019-12-310000095552支持：EquipmentLoanMember2020-01-012020-03-310000095552支持：EquipmentLoanMember2021-01-012021-03-310000095552支持：EquipmentLoanMember2021-03-310000095552US-GAAP：LineOfCreditMember支持：EquipmentLoanMemberSRT：ScenarioForecastMember2021-06-012021-06-300000095552US-GAAP：LineOfCreditMember支持：EquipmentLoanMember2021-01-012021-03-3100000955522017-12-310000095552支持：SeriesARedeemablePferredStockMember2017-12-310000095552支持：系列BRedeemablePferredStockMember2017-12-3100000955522016-12-262017-12-310000095552支持：SeriesARedeemablePferredStockMember2017-08-300000095552支持：SeriesARedeemablePferredStockMember2017-08-292017-08-300000095552支持：SeriesARedeemablePferredStockMember2016-12-262017-12-310000095552Sup:ConvertiblePreferredStockRedemptionPeriodTwoMember2021-03-3100000955522017-05-30Iso4217：欧元Xbrli：共享0000095552Sup:DominationAndProfitLossTransferAgreementMember2021-03-310000095552Sup:DominationAndProfitLossTransferAgreementMember2021-01-012021-03-310000095552支持：可赎回非控制利息成员2019-12-310000095552支持：可赎回非控制利息成员2020-01-012020-12-310000095552支持：可赎回非控制利息成员2020-12-310000095552支持：可赎回非控制利息成员2021-01-012021-03-310000095552支持：可赎回非控制利息成员2021-03-310000095552SRT：最小成员数2021-03-310000095552SRT：最大成员数2021-03-31上级：年龄0000095552美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMember2021-01-012021-03-310000095552US-GAAP：PerformanceSharesMember2021-01-012021-03-310000095552US-GAAP：PerformanceSharesMember主管：总统AndChiefExecutiveOfficerMember2019-05-162019-05-160000095552美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMember主管：总统AndChiefExecutiveOfficerMember2019-05-162019-05-160000095552Sup:TwoThousandNineteenToTwoThousandTwentyOnePerformanceSharesMember主管：总统AndChiefExecutiveOfficerMember2019-05-162019-05-160000095552上级：2,000，99名成员主管：总统AndChiefExecutiveOfficerMember2019-05-162019-05-160000095552US-GAAP：PerformanceSharesMember2019-05-162019-05-160000095552US-GAAP：PerformanceSharesMember主管：总统AndChiefExecutiveOfficerMember2021-01-012021-03-310000095552美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMember2020-12-310000095552美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMember2021-03-310000095552US-GAAP：PerformanceSharesMember2020-12-310000095552US-GAAP：PerformanceSharesMember2021-03-31SUP：PerformanceMetric0000095552美国-GAAP：次要事件成员2021-04-010000095552SRT：北美成员美国-GAAP：次要事件成员2021-04-010000095552SRT：北美成员2021-01-010000095552SUP：AutomotiveRacingMarketSegmentMember2020-04-012020-06-300000095552SUP：AutomotiveRacingMarketSegmentMember美国-GAAP：销售成本成员2020-04-012020-06-300000095552SUP：AutomotiveRacingMarketSegmentMemberUs-gaap:SellingGeneralAndAdministrativeExpensesMember2020-04-012020-06-300000095552SUP：AutomotiveRacingMarketSegmentMember2020-07-012020-12-310000095552美国-GAAP：销售成本成员2020-07-012020-12-310000095552Us-gaap:SellingGeneralAndAdministrativeExpensesMember2020-07-012020-12-310000095552SUP：AutomotiveRacingMarketSegmentMember2021-03-310000095552Sup:FayettevilleArkansasManufacturingFacilityMember美国-GAAP：销售成本成员2019-07-012019-09-300000095552Sup:FayettevilleArkansasManufacturingFacilityMember2019-07-012019-09-300000095552Sup:FayettevilleArkansasManufacturingFacilityMember2019-10-012019-12-310000095552Sup:FayettevilleArkansasManufacturingFacilityMember2020-01-012020-12-310000095552Sup:FayettevilleArkansasManufacturingFacilityMember2021-01-012021-03-310000095552Sup:FayettevilleArkansasManufacturingFacilityMember2020-01-012020-09-300000095552Sup:FayettevilleArkansasManufacturingFacilityMember2021-03-310000095552Sup:FayettevilleArkansasManufacturingFacilityMember美国-GAAP：次要事件成员2021-04-142021-04-140000095552美国-GAAP：次要事件成员支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember2021-05-022021-05-020000095552美国-GAAP：次要事件成员支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember2021-05-032021-05-030000095552美国-GAAP：次要事件成员支持：高级SecuredTermLoanFacilityMemberSup:CommitmentMaturingMayTwentyThreeTwentyTwentyTwoMember2021-05-032021-05-030000095552美国-GAAP：次要事件成员支持：高级SecuredTermLoanFacilityMemberSup:CommitmentsMaturingOctoberThirtyOneTwentyTwentyThreeMember2021-05-032021-05-030000095552美国-GAAP：次要事件成员SRT：最大成员数支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember2021-05-032021-05-030000095552美国-GAAP：次要事件成员SRT：最小成员数支持：高级SecuredTermLoanFacilityMember2021-05-032021-05-03

 

 美国

美国证券交易委员会

华盛顿特区，20549

 

表格10-Q

 

☒

根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告

在截至本季度末的季度内三月三十一号，2021

☐

根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告

的过渡期                    至                    .

委托文件编号：1-6615

 

优业国际股份有限公司。

(注册人的确切姓名载于其约章)

 

 

特拉华州

95-2594729

(述明或其他司法管辖权

公司或组织)

(税务局雇主

识别号码)

 

 

电报路26600号, 400套房

 

索斯菲尔德, 密西根

48033

(主要行政办公室地址)

(邮政编码)

注册人电话号码，包括区号：(248) 352-7300

 

 

根据该法第12(B)条登记的证券：

 

 

 

 

 

 

每节课的标题

 

商品代号

 

注册的每个交易所的名称

普通股，面值0.01美元

 

苏普

 

纽约证券交易所

 

用复选标记表示注册人是否：(1)在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)，(1)已提交了1934年《证券交易法》第(13)或15(D)节要求提交的所有报告；以及(2)在过去90天内，注册人一直遵守此类备案要求。是  ☒*☐

用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T条例第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是  ☒*☐

用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司还是新兴的成长型公司。参看《交易法》第12b-2条规则中对“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小申报公司”和“新兴成长型公司”的定义。

 

大型文件服务器加速运行

☐

加速后的文件管理器

☐

非加速文件管理器

☒

规模较小的新闻报道公司

☒

 

 

新兴市场成长型公司

☐

如果是一家新兴的成长型公司，用复选标记表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易法第(13)(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。☐

用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如《交易法》规则第312b-2条所定义)。☐*☒

截至2021年4月29日已发行普通股数量：25,947,462 

 

 

 

 

目录

 

 

 

 

 

 

页面

第一部分

-

财务信息

 

 

 

 

 

 

 

 

 

项目1

-

财务报表(未经审计)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

简明合并损益表(损益表)

1

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

简明综合全面收益(亏损)表

2

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

简明综合资产负债表

3

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

现金流量表简明合并报表

4

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

股东权益简明合并报表(亏损)

5

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

简明合并财务报表附注

6

 

 

 

 

 

 

 

 

项目2

-

管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析

25

 

 

 

 

 

 

 

 

项目3

-

关于市场风险的定量和定性披露

32

 

 

 

 

 

 

 

 

项目4

-

管制和程序

32

 

 

 

 

第二部分

-

其他信息

34

 

 

 

 

 

 

 

 

项目1

-

法律程序

34

 

 

 

 

 

 

 

 

项目2

-

未登记的股权证券销售和收益的使用

34

 

 

 

 

 

 

 

 

项目5

-

其他资料

34

 

 

 

 

 

 

 

 

项目6

-

陈列品

35

 

 

 

 

 

 

签名

36

 

 

 

 

 

第一部分

财务信息

第一项：财务报表

优业国际股份有限公司。

简明合并损益表(亏损)

(千美元，每股除外)

(未经审计)

 

 

 

截至三个月

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

净销售额

 

$

358,196

 

 

$

301,112

 

销售成本

 

 

315,156

 

 

 

277,951

 

毛利

 

 

43,040

 

 

 

23,161

 

销售、一般和行政费用

 

 

17,321

 

 

 

12,535

 

商誉减值和无限期无形资产

 

 

—

 

 

 

193,641

 

营业收入(亏损)

 

 

25,719

 

 

 

(183,015

)

利息支出，净额

 

 

(10,273

)

 

 

(11,850

)

其他(费用)收入，净额

 

 

(1,514

)

 

 

1,323

 

所得税前收入(亏损)

 

 

13,932

 

 

 

(193,542

)

所得税(拨备)优惠

 

 

(810

)

 

 

3,460

 

净收益(亏损)

 

$

13,122

 

 

$

(190,082

)

每股收益(亏损)-基本

 

$

0.19

 

 

$

(7.84

)

稀释后每股收益(亏损)

 

$

0.18

 

 

$

(7.84

)

 

随附的未经审计的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。


1

 

 

优业国际股份有限公司。

简明综合全面收益表(亏损)

(千美元)

(未经审计)

 

 

 

截至三个月

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

净收益(亏损)

 

$

13,122

 

 

$

(190,082

)

其他综合收益(亏损)，税后净额：

 

 

 

 

 

 

 

 

外币兑换损失

 

 

(15,678

)

 

 

(35,533

)

衍生工具未确认收益(亏损)的变动：

 

 

 

 

 

 

 

 

衍生工具公允价值变动

 

 

(9,140

)

 

 

(58,426

)

税收优惠

 

 

678

 

 

 

13,129

 

衍生工具未确认亏损变动(税后净额)

 

 

(8,462

)

 

 

(45,297

)

固定收益养老金计划：

 

 

 

 

 

 

 

 

养老金债务精算收益，扣除摊销后的净额

 

 

97

 

 

 

72

 

税收拨备

 

 

(21

)

 

 

(17

)

养老金变动，扣除税收后的净额

 

 

76

 

 

 

55

 

其他综合亏损，税后净额

 

 

(24,064

)

 

 

(80,775

)

综合损失

 

$

(10,942

)

 

$

(270,857

)

 

随附的未经审计的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。

2

 

优业国际股份有限公司。

压缩合并资产负债表

(千美元)

(未经审计)

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

资产

 

 

 

 

 

 

 

 

流动资产：

 

 

 

 

 

 

 

 

现金和现金等价物

 

$

153,848

 

 

$

152,423

 

应收账款净额

 

 

83,569

 

 

 

48,995

 

库存，净额

 

 

164,695

 

 

 

154,980

 

应收所得税

 

 

5,322

 

 

 

4,957

 

其他流动资产

 

 

21,567

 

 

 

22,301

 

流动资产总额

 

 

429,001

 

 

 

383,656

 

财产、厂房和设备、净值

 

 

496,659

 

 

 

522,124

 

递延所得税资产，净额

 

 

30,017

 

 

 

30,860

 

商誉

 

 

—

 

 

 

—

 

无形资产，净值

 

 

99,041

 

 

 

110,796

 

其他非流动资产

 

 

55,072

 

 

 

61,889

 

总资产

 

$

1,109,790

 

 

$

1,109,325

 

负债、夹层权益和股东权益(赤字)

 

 

 

 

 

 

 

 

流动负债：

 

 

 

 

 

 

 

 

应付帐款

 

$

168,351

 

 

$

151,839

 

短期债务

 

 

6,516

 

 

 

6,112

 

应计费用

 

 

80,053

 

 

 

71,079

 

应付所得税

 

 

2,841

 

 

 

2,107

 

流动负债总额

 

 

257,761

 

 

 

231,137

 

长期债务(减去流动部分)

 

 

613,140

 

 

 

625,492

 

非流动所得税负债

 

 

7,972

 

 

 

7,635

 

递延所得税负债净额

 

 

5,582

 

 

 

9,104

 

其他非流动负债

 

 

79,698

 

 

 

76,426

 

承担和或有负债(附注17)

 

 

—

 

 

 

—

 

夹层股本：

 

 

 

 

 

 

 

 

优先股，$0.01面值

 

 

 

 

 

 

 

 

授权-1,000,000股票

 

 

 

 

 

 

 

 

已发行并未偿还的-150,000流通股价格为

2021年3月31日和2020年12月31日

 

 

184,308

 

 

 

179,387

 

欧洲非控股可赎回股权

 

 

1,591

 

 

 

1,666

 

股东权益(赤字)：

 

 

 

 

 

 

 

 

普通股，$0.01面值

 

 

 

 

 

 

 

 

授权-100,000,000股票

 

 

 

 

 

 

 

 

已发行并未偿还的-25,947,462和25,591,930股票价格为

2021年3月31日和2020年12月31日

 

 

95,752

 

 

 

95,247

 

累计其他综合损失

 

 

(123,510

)

 

 

(99,446

)

留存收益

 

 

(12,504

)

 

 

(17,323

)

股东权益合计(亏损)

 

 

(40,262

)

 

 

(21,522

)

总负债、夹层权益和股东权益(赤字)

 

$

1,109,790

 

 

$

1,109,325

 

 

随附的未经审计的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。

3

 

优业国际股份有限公司。

简明合并现金流量表

(千美元)

(未经审计)

 

 

截至三个月

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

经营活动的现金流：

 

 

 

 

 

 

 

 

净收益(亏损)

 

$

13,122

 

 

$

(190,082

)

对净亏损与经营活动提供的现金净额进行调整：

 

 

 

 

 

 

 

 

折旧及摊销

 

 

25,361

 

 

 

24,392

 

所得税，非现金变动

 

 

(2,818

)

 

 

(5,849

)

商誉减值和无限期无形资产

 

 

—

 

 

 

193,641

 

基于股票的薪酬

 

 

1,847

 

 

 

(653

)

债务发行成本摊销

 

 

870

 

 

 

1,385

 

其他非现金项目

 

 

(4,528

)

 

 

(3,600

)

**营业资产和负债变动情况：

 

 

 

 

 

 

 

 

应收账款

 

 

(36,981

)

 

 

(423

)

盘存

 

 

(14,702

)

 

 

(5,209

)

其他资产和负债

 

 

13,875

 

 

 

2,897

 

应付帐款

 

 

21,328

 

 

 

16,904

 

所得税

 

 

779

 

 

 

(2,090

)

经营活动提供的净现金

 

 

18,153

 

 

 

31,313

 

投资活动的现金流：

 

 

 

 

 

 

 

 

增加物业、厂房和设备

 

 

(10,479

)

 

 

(13,865

)

用于投资活动的净现金

 

 

(10,479

)

 

 

(13,865

)

融资活动的现金流：

 

 

 

 

 

 

 

 

发行长期债券所得款项

 

 

1,658

 

 

 

11,690

 

偿还债务

 

 

(830

)

 

 

(22,600

)

循环信贷贷款的借款收益

 

 

—

 

 

 

213,825

 

循环信贷安排借款的偿还

 

 

—

 

 

 

(5,992

)

支付的现金股息

 

 

(3,368

)

 

 

(3,392

)

购买非控股可赎回股份

 

 

(9

)

 

 

(4,190

)

与股票薪酬预扣税款有关的付款

 

 

(1,342

)

 

 

—

 

融资租赁付款

 

 

(288

)

 

 

(292

)

融资活动提供的现金净额(用于)

 

 

(4,179

)

 

 

189,049

 

汇率变动对现金的影响

 

 

(2,070

)

 

 

(2,261

)

现金及现金等价物净增加情况

 

 

1,425

 

 

 

204,236

 

期初的现金和现金等价物

 

 

152,423

 

 

 

77,927

 

期末现金和现金等价物

 

$

153,848

 

 

$

282,163

 

 

随附的未经审计的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。


4

 

 

优业国际股份有限公司。

股东权益简明合并报表(亏损)

(千美元)

(未经审计)

 

截至2020年3月31日的三个月

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

普通股

 

 

累计及其他综合损失(亏损)

收入

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

数量

股票

 

 

金额

 

 

无法识别

收益(亏损)

论导数

仪器

 

 

养老金

义务

 

 

累积

翻译

调整，调整

 

 

留用

收益

 

 

总计

 

 

2019年12月31日的余额

 

 

25,128,158

 

 

$

93,331

 

 

$

9,951

 

 

$

(5,571

)

 

$

(104,458

)

 

$

258,437

 

 

$

251,690

 

 

净损失

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(190,082

)

 

 

(190,082

)

 

未确认损益变动

三种衍生工具，税后净额

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(45,297

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(45,297

)

 

固定福利计划(扣除税后)的变化

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

55

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

55

 

 

净外币换算调整

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(35,533

)

 

 

—

 

 

 

(35,533

)

 

已发行普通股，扣除扣留股份后的净额

缴纳员工税的政府部门

 

 

346,319

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

基于股票的薪酬

 

 

—

 

 

 

(653

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(653

)

 

可赎回优先9%股息

增长和增长

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(7,850

)

 

 

(7,850

)

 

欧洲非控股可赎回

**不派发股权股息

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(20

)

 

 

(20

)

 

2020年3月31日的余额

 

 

25,474,477

 

 

$

92,678

 

 

$

(35,346

)

 

$

(5,516

)

 

$

(139,991

)

 

$

60,485

 

 

$

(27,690

)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

截至2021年3月31日的三个月

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

普通股

 

 

累计及其他综合损失(亏损)

收入

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

数量

股票

 

 

金额

 

 

无法识别

收益(亏损)

论导数

仪器

 

 

养老金

义务

 

 

累积

翻译

调整，调整

 

 

留用

收益

 

 

总计

 

 

2020年12月31日的余额

 

 

25,591,930

 

 

$

95,247

 

 

$

(1,738

)

 

$

(7,447

)

 

$

(90,261

)

 

$

(17,323

)

 

$

(21,522

)

 

净收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

13,122

 

 

 

13,122

 

 

未确认损益变动

三种衍生工具，税后净额

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(8,462

)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(8,462

)

 

固定福利计划(扣除税后)的变化

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

76

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

76

 

 

净外币换算调整

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(15,678

)

 

 

—

 

 

 

(15,678

)

 

已发行普通股，扣除扣留股份后的净额

缴纳员工税的政府部门

 

 

355,532

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

基于股票的薪酬

 

 

—

 

 

 

505

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

505

 

 

可赎回优先9%股息

增长和增长

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(8,290

)

 

 

(8,290

)

 

欧洲非控股可赎回股权

提高股息

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(13

)

 

 

(13

)

 

2021年3月31日的余额

 

 

25,947,462

 

 

$

95,752

 

 

$

(10,200

)

 

$

(7,371

)

 

$

(105,939

)

 

$

(12,504

)

 

$

(40,262

)

 

 

随附的未经审计的附注是这些简明综合财务报表的组成部分。

5

 

高级工业国际公司(Superient Industries International，Inc.)

简明合并财务报表附注

2021年3月31日

(未经审计)

附注1-简明合并财务报表的业务性质和列报

业务性质

高级工业国际公司(这里称为“公司”、“高级”或“我们”和“我们”)的主要业务是设计和制造铝轮毂，销售给北美和欧洲的原始设备制造商(“OEM”)以及欧洲的售后市场。我们雇佣了大约7,600全职员工，在八在北美和欧洲的制造工厂。我们是全球原始设备制造商最大的铝轮供应商之一，我们相信我们是欧洲头号铝轮售后制造商和供应商。我们的OEM铝制轮毂约占932021年前三个月的销量占我们总销量的10%，主要用于工厂安装宝马(包括迷你)、戴姆勒股份公司(梅赛德斯-奔驰、AMG、Smart)、福特、通用、本田、捷豹路虎、马自达、日产、PSA、雷诺、斯巴鲁、Stellantis、铃木、丰田、大众集团(大众、奥迪、西雅特、斯柯达、保时捷、宾利)生产的车型我们还以ATS、RIAL、ALUTEC和ANZIO等品牌向欧洲售后市场销售铝轮毂。北美和欧洲是我们产品的主要市场，但我们有一个多元化的全球客户基础，包括北美、欧洲和亚洲的原始设备制造商。我们已经决定，我们的北美和欧洲业务应该被视为单独的可报告部门，如附注5“业务部门”中进一步描述的那样。

简明合并财务报表的列报

所附未经审核简明综合财务报表乃根据美国证券交易委员会(“证券交易委员会”)有关中期财务信息的规则及规定，按照美国公认会计原则(“GAAP”)编制。因此，它们不包括美国公认会计准则(GAAP)要求的完整财务报表的所有信息和注释。我们认为，这些未经审计的简明综合财务报表包括所有正常和经常性的调整，这些调整对于公允列报(I)截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月期间的简明综合收益(亏损)表，(Ii)截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月期间的简明综合全面收益(亏损)表，(Iii)截至2021年3月31日和2020年12月31日的简明综合资产负债表是必要的，这些调整是公允列报下列各项所必需的：(I)截至2021年3月31日和2020年3月31日的简明综合损益表；(Ii)截至2021年3月31日和2020年3月31日的简明综合资产负债表；(Iii)截至2021年3月31日和2020年12月31日的简明综合资产负债表。(V)截至2021年3月31日和2020年3月31日止三个月期间的简明综合股东权益(亏损)报表。本Form 10-Q季度报告应与我们在2020年Form 10-K年度报告中提交给SEC的合并财务报表及其附注一起阅读。

中期财务报告准则要求我们基于对当时未知的未来事件和情况的结果的假设进行估计。不可避免地，一些假设不会成为现实，可能会发生与这些估计不同的意外事件或情况，这些变化可能会对我们未来的业绩产生重大影响。此外，中期业绩可能不代表我们未来中期业绩或年度业绩。

上一年度的某些金额已重新分类，以符合本年度的列报方式。

利息、税金和非现金投资活动支付的现金

 

支付利息的现金为$5.2百万美元和$6.0截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月分别为3.6亿美元和3.8亿美元。支付的现金所得税净额为#美元。2.8300万美元和300万美元4.4截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月分别为3.6亿美元和3.8亿美元。截至2021年3月31日和2020年3月31日，美元4.3百万美元和$4.1分别有100万台设备已购买但尚未付款，并计入我们简明综合资产负债表的应付账款中。

6

 

已发布但尚未采用的会计准则

会计准则更新(ASU)2016-13，“金融工具-信用损失(主题326)：金融工具信用损失的计量”。2016年6月，财务会计准则委员会(“FASB”)发布了ASU 2016-13“金融工具-信用损失(主题326)：金融工具信用损失的计量”，其中要求实体使用基于当前预期信用损失(“CECL”)而不是发生的损失的新减值模型。根据CECL，估计信贷损失将纳入有关过去事件、当前状况以及合理和可支持的预测的相关信息，任何预期的信贷损失将在出售时确认。作为一家较小的报告公司(根据美国证券交易委员会的规定)，该公司在2022年12月31日之后的会计年度之前不需要采用该标准。我们正在评估这一标准将对我们的财务报表和披露产生的影响。

 

注2-收入

该公司将与客户签订的合同的收入分解到我们的可报告部门，即北美和欧洲。分别截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月期间的收入按部门分类汇总在附注5“业务部门”中。

本公司客户应收账款期初、期末余额及本期和长期合同负债余额如下：

 

(千美元)

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

 

变化

 

客户应收账款

 

$

75,518

 

 

$

40,785

 

 

$

34,733

 

合同负债--流动负债

 

 

7,983

 

 

 

8,249

 

 

 

(266

)

合同负债--非流动负债

 

 

12,165

 

 

 

13,106

 

 

 

(941

)

 

附注3-公允价值计量

 

本公司对财务报表中以公允价值确认或披露的所有金融资产和负债及非金融资产和负债采用公允价值会计，而其他资产和负债以非经常性基础(如资产减值)按公允价值计量。公允价值是通过应用以下层次结构来估计的，该层次结构将用于计量公允价值的输入划分为三个级别，并基于可用且对公允价值计量重要的最低级别的输入在该层次结构中进行分类：

级别1-相同资产或负债在活跃市场的报价。

第二级-相同资产和负债在活跃市场上的报价以外的可观察投入，不活跃市场上相同或类似资产或负债的报价，或基本上整个资产或负债期限内可观察到或可以由可观察市场数据证实的其他投入。

第三级-通常无法观察到的输入，通常反映了管理层对市场参与者在为资产或负债定价时将使用的假设的估计。

由于离到期日较短，现金及现金等价物、应收账款、应付账款和应计费用的账面价值接近其公允价值。

衍生金融工具

我们的衍生品是场外定制衍生品交易，不进行交易所交易。我们使用贴现现金流等行业标准估值模型来估计这些工具的公允价值。这些模型根据市场对利率、汇率、大宗商品价格和衍生工具合同条款的预期，预测未来现金流，并将未来金额贴现为现值。使用的贴现率是相关的银行间存款利率(例如，伦敦银行同业拆借利率)加上对非履约风险的调整。

7

 

下表对截至2021年3月31日和2020年12月31日按公允价值计量的项目进行了分类：

 

 

 

 

 

 

 

报告日的公允价值计量使用

 

2021年3月31日

 

 

 

 

 

中国报价：

活跃的房地产市场

对于完全相同的

资产管理(一级)

 

 

意义重大

其他

可观测

投入额(二级)

 

 

意义重大

看不见的

输入量

(第三级)

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

资产

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

衍生品合约

 

$

6,323

 

 

$

—

 

 

$

6,323

 

 

$

—

 

总计

 

$

6,323

 

 

$

—

 

 

$

6,323

 

 

$

—

 

负债

 

 

 

 

 

 

 

 

 

.

 

 

 

 

 

衍生品合约

 

$

23,443

 

 

$

—

 

 

$

23,443

 

 

$

—

 

总计

 

$

23,443

 

 

$

—

 

 

$

23,443

 

 

$

—

 

 

 

 

 

 

 

 

报告日的公允价值计量使用

 

2020年12月31日

 

 

 

 

 

中国报价：

活跃的房地产市场

对于完全相同的资产，请执行以下操作(第1级)

 

 

意义重大

其他

可观测

投入额(二级)

 

 

意义重大

看不见的

输入量

(第三级)

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

资产

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

衍生品合约

 

$

10,218

 

 

$

—

 

 

$

10,218

 

 

$

—

 

总计

 

$

10,218

 

 

$

—

 

 

$

10,218

 

 

$

—

 

负债

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

衍生品合约

 

$

15,259

 

 

$

—

 

 

$

15,259

 

 

$

—

 

总计

 

$

15,259

 

 

$

—

 

 

$

15,259

 

 

$

—

 

 

债务工具

本公司债务工具的账面价值与其公允价值不同。公允价值乃参考该等工具的成交价格及报价厘定(第2级)。公司债务工具的估计公允价值和账面价值如下：

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

估计合计公允价值

 

$

628,761

 

 

$

624,207

 

合计账面价值(1)

 

 

630,366

 

 

 

643,184

 

 

(1)

债务总额，不包括未摊销债务发行成本的影响。

8

 

 

 

附注4-衍生金融工具

我们使用衍生品来部分抵消我们对外币、利率、铝和其他大宗商品价格风险的敞口。我们可以签订远期合约、期权合约、掉期、套圈或其他衍生工具，以抵消预期未来现金流以及某些现有资产和负债的部分风险。然而，我们可能出于各种原因选择不对冲某些风险敞口，包括但不限于会计考虑和对冲特定风险敞口的令人望而却步的经济成本。不能保证对冲将抵消外币汇率、利率和铝或其他大宗商品价格变动造成的全部财务影响。

为了帮助缓解由于外币汇率变化导致的毛利率波动，我们的某些子公司(其职能货币为美元或欧元)分别对冲了以墨西哥比索和波兰兹罗提计价的部分预测外币成本。我们可能会对我们预测的外汇风险敞口的一部分进行对冲，最高可达48月份。

我们将所有衍生品按公允价值记录在简明综合资产负债表中。我们对这些工具的会计处理是基于套期保值的指定。被指定为对冲工具的衍生工具的损益计入累计其他全面收益(亏损)(“AOCI”)，直至被套期保值项目在收益中确认，届时累计损益将在收益中确认，并与相关的套期保值交易一起分类。未被指定为套期保值工具的衍生品通过与该衍生品相关的财务报表项目中的收益调整为公允价值。该公司有被指定为套期保值工具的衍生品，以及不符合被指定为套期保值工具的衍生品。

下表显示了2021年3月31日和2020年12月31日按资产负债表行项目划分的衍生品公允价值：

 

 

 

2021年3月31日

 

 

 

其他

当前

资产

 

 

其他

非电流

资产

 

 

累计

负债

 

 

其他

非电流

负债

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

外汇远期合约指定为

三种套期保值工具

 

$

537

 

 

$

3,383

 

 

$

5,484

 

 

$

7,504

 

外汇远期合约不

*被指定为套期保值工具

 

 

639

 

 

 

—

 

 

 

2,713

 

 

 

—

 

铝远期合约指定为

三种套期保值工具

 

 

603

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

天然气远期合约指定为

三种套期保值工具

 

 

930

 

 

 

231

 

 

 

1

 

 

 

17

 

指定为套期保值的利率掉期合约

测试仪器

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

4,732

 

 

 

2,992

 

衍生金融工具总额

 

$

2,709

 

 

$

3,614

 

 

$

12,930

 

 

$

10,513

 

 

 

 

2020年12月31日

 

 

 

其他

当前

资产

 

 

其他

非电流

资产

 

 

累计

负债

 

 

其他

非电流

负债

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

外汇远期合约指定为

三种套期保值工具

 

$

1,218

 

 

$

6,531

 

 

$

3,435

 

 

$

2,645

 

外汇远期合约不

*被指定为套期保值工具

 

 

1,167

 

 

 

—

 

 

 

122

 

 

 

—

 

铝远期合约指定为

三种套期保值工具

 

 

262

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

天然气远期合约指定为

三种套期保值工具

 

 

816

 

 

 

224

 

 

 

22

 

 

 

70

 

指定为套期保值的利率掉期合约

测试仪器

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

4,771

 

 

 

4,194

 

衍生金融工具总额

 

$

3,463

 

 

$

6,755

 

 

$

8,350

 

 

$

6,909

 

 

9

 

 

下表汇总了我们衍生金融工具的名义金额和估计公允价值：

 

 

 

2021年3月31日

 

 

2020年12月31日

 

 

 

概念上的

美元

金额

 

 

公平

价值

 

 

概念上的

美元

金额

 

 

公平

价值

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

外汇远期合约指定为

三种套期保值工具

 

$

467,197

 

 

$

(9,068

)

 

$

421,253

 

 

$

1,669

 

外汇远期合约未指定

它们被视为对冲工具

 

 

75,726

 

 

 

(2,074

)

 

 

71,217

 

 

 

1,045

 

铝远期合约指定为

三种套期保值工具

 

 

7,517

 

 

 

603

 

 

 

4,068

 

 

 

262

 

指定为套期保值的天然气远期合约

测试仪器

 

 

4,871

 

 

 

1,143

 

 

 

5,523

 

 

 

948

 

指定为套期保值的利率掉期合约

测试仪器

 

 

200,000

 

 

 

(7,724

)

 

 

200,000

 

 

 

(8,965

)

衍生金融工具总额

 

$

755,311

 

 

$

(17,120

)

 

$

702,061

 

 

$

(5,041

)

 

名义金额是在净额的基础上列报的。衍生金融工具的名义金额并不代表双方交换的金额，因此不能直接衡量我们对金融风险的风险敞口。交换金额参考名义金额和衍生工具的其他条款计算，如利率、外币汇率或商品价格。

下表汇总了截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月中在AOCI确认的损益、从AOCI重新分类为收益的金额以及直接确认为收益的金额：

 

截至2021年3月31日的三个月

 

增值率或

(损失)确认在

Aoci对金融衍生品的关注

 

 

税前利润总额

损益重新分类

从AOCI到AOCI的收入

 

 

税前利润总额

损益(损益)

确认的收入增加

浅谈导数

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

衍生品合约

 

$

(8,462

)

 

$

(439

)

 

$

(2,904

)

总计

 

$

(8,462

)

 

$

(439

)

 

$

(2,904

)

 

 

截至2020年3月31日的三个月

 

收益或

(损失)确认于

关于衍生品的Aoci

 

 

税前金额

损益重新分类

从AOCI到收入

 

 

税前金额

损益

在收入中确认

浅谈导数

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

衍生品合约

 

$

(45,297

)

 

$

(1,114

)

 

$

(5,439

)

总计

 

$

(45,297

)

 

$

(1,114

)

 

$

(5,439

)

 

注5-业务分类

北美和欧洲的业务代表着不同的运营部门，因为每个地区的市场、客户和产品都有很大的不同。在这些地区中，每个地区的市场、客户、产品和生产流程都是相似的。此外，我们在每个地区的业务通常利用共同的系统、流程和基础设施。因此，北美和欧洲构成了该公司的可报告部门。

 

(千美元)

 

净销售额

 

 

营业收入

 

截至三个月

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

北美

 

$

191,971

 

 

$

155,551

 

 

$

17,841

 

 

$

6,109

 

欧洲

 

 

166,225

 

 

 

145,561

 

 

 

7,878

 

 

 

(189,124

)

 

 

$

358,196

 

 

$

301,112

 

 

$

25,719

 

 

$

(183,015

)

10

 

 

 

(千美元)

 

折旧及摊销

 

 

资本支出

 

截至三个月

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

北美

 

$

9,221

 

 

$

8,805

 

 

$

4,660

 

 

$

6,560

 

欧洲

 

 

16,140

 

 

 

15,587

 

 

 

5,819

 

 

 

7,305

 

 

 

$

25,361

 

 

$

24,392

 

 

$

10,479

 

 

$

13,865

 

 

(千美元)

 

物业、厂房、办公设备、净资产

 

 

无形资产

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

北美

 

$

210,688

 

 

$

220,145

 

 

$

—

 

 

$

—

 

欧洲

 

 

285,971

 

 

 

301,979

 

 

 

99,041

 

 

 

110,796

 

 

 

$

496,659

 

 

$

522,124

 

 

$

99,041

 

 

$

110,796

 

 

(千美元)

 

总资产

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

北美

 

$

495,035

 

 

$

479,873

 

欧洲

 

 

614,755

 

 

 

629,452

 

 

 

$

1,109,790

 

 

$

1,109,325

 

 

地理信息

按地点划分的净销售额和长期资产如下：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(千美元)

 

净销售额

 

截至三个月

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

美国

 

$

1,270

 

 

$

16,177

 

墨西哥

 

 

190,701

 

 

 

139,374

 

德国

 

 

60,887

 

 

 

50,038

 

波兰

 

 

105,338

 

 

 

95,523

 

合并净销售额

 

$

358,196

 

 

$

301,112

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(千美元)

 

物业、厂房、办公设备、净资产

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

美国

 

$

2,894

 

 

$

7,324

 

墨西哥

 

 

207,794

 

 

 

212,821

 

德国

 

 

79,611

 

 

 

82,162

 

波兰

 

 

206,360

 

 

 

219,817

 

财产、厂房和设备、净值

 

$

496,659

 

 

$

522,124

 

 

注6-库存

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

原料

 

$

45,093

 

 

$

46,712

 

在制品

 

 

53,728

 

 

 

45,394

 

成品

 

 

65,874

 

 

 

62,874

 

库存，净额

 

$

164,695

 

 

$

154,980

 

 

简明综合资产负债表中包括在其他非流动资产中的服务轮和用品库存合计为#美元。10.7300万美元和300万美元12.12021年3月31日和2020年12月31日分别为100万。

11

 

附注7--财产、厂房和设备

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

土地和建筑物

 

$

144,491

 

 

$

149,295

 

机器设备

 

 

867,347

 

 

 

899,764

 

租赁权的改进和其他

 

 

14,470

 

 

 

14,912

 

在建

 

 

41,549

 

 

 

46,718

 

 

 

 

1,067,857

 

 

 

1,110,689

 

累计折旧

 

 

(571,198

)

 

 

(588,565

)

财产、厂房和设备、净值

 

$

496,659

 

 

$

522,124

 

 

截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月的折旧费用为18.7百万美元和$18.3分别为百万美元。

 

 

附注8--商誉和其他无形资产

截至2020年3月31日，新冠肺炎的影响以及疫情经济影响的不确定性导致金融市场大幅波动，并对汽车业产生广泛的不利影响。为了应对新冠肺炎疫情，我们的主要客户在截至2020年3月31日的季度里暂时关闭了他们在欧洲和北美(我们的主要市场)的几乎所有生产设施。因此，我们得出结论，自2020年3月31日起，需要对我们的商誉进行中期测试。更具体地说，本公司的结论是，以下事件和情况合计表明，我们的欧洲报告单位的账面价值极有可能超过其公允价值：(1)由于美元的原因，我们的欧洲报告单位的账面价值在2019年12月31日实际上被设定为公允价值。102.2与我们之前的产量预测(包括我们在2019年评估中使用的估计值)相比，(2)西欧和中欧(包括我们的主要欧洲客户)2020年预计的行业生产量下降，包括我们的主要欧洲客户的行业生产量下降，与我们之前的产量预测(包括我们在2019年评估中使用的估计)相比，(2)西欧和中欧的行业生产量下降，包括我们的主要欧洲客户的行业生产量下降，以及(3)金融市场的波动性，这既由于信用利差和风险溢价上升而提高了欧洲利率，也降低了欧洲汽车市场的市盈率中值。根据我们的定量分析结果，我们确认了一项非现金商誉减值费用，相当于剩余商誉余额#美元。182.6自2020年3月31日账面价值超过欧洲报告单位公允价值超过商誉余额金额以来，已有100万欧元的账面价值超过了欧洲报告单位的公允价值。此外，我们确认了一笔非现金减值费用#美元。11.0百万美元与我们的售后商品名称无限期无形资产相关，这主要归因于预测售后收入进一步下降和相关盈利能力下降。减值费用总额为$193.6截至2020年3月31日，100万美元被确认为单独费用，并计入运营收入(亏损)。

我们同时使用了收入和市场方法，加权后75百分比和25作为我们商誉减值评估的一部分，我们决定将欧洲报告单位的公允价值作为我们商誉减值评估的一部分。收益法基于预计的无债务现金流，使用考虑现金流时机和风险的贴现因子将其贴现到现值。使用的贴现率是估计权益成本和债务成本(“加权平均资本成本”)的加权平均值。加权平均资本成本根据需要进行调整，以反映与欧洲报告单位业务相关的风险。财务预测是基于估计的生产量、产品价格和费用，包括原材料成本、工资、能源和其他费用。其他重要假设包括终端价值现金流和增长率、未来资本支出以及未来营运资本需求的变化。市场法是基于观察到的可比上市公司的企业价值与利息、税项、折旧和摊销前收益(EBITDA)的比率。市场法公允价值是将欧洲报告单位的历史和预期财务指标乘以源自可比上市公司的EBITDA定价倍数确定的。 

于2020年3月31日，我们确定欧洲报告单位的账面价值超出其公允价值的金额大于剩余商誉余额。公允价值下降的主要原因是市场市盈率大幅下降和贴现率增加，以及新冠肺炎疫情和随之而来的经济不稳定导致西欧和中欧预测的行业生产量进一步下降。与上一年的长期计划相比，欧洲报告部门的预测收入、EBITDA和现金流量也有所下降，原因是预测的行业生产量下降，这对收入和市场方法下的公允价值都产生了不利影响。收益法下使用的重要假设包括加权平均资本成本(WACC)为12.0%，长期增长率为1.5百分比，与10.0百分比和2.0分别用于2019年评估的百分比。在确定WACC时，管理层考虑了现金流预测和当前市场状况所固有的风险水平，包括信用利差和系统性风险的显著增加。

12

 

市场和公司特定的风险溢价。市场法下公允价值的下降归因于平均EBITDA市场倍数(4.9倍EBITDA在2020年，5.7倍EBITDA2019年)和与2019年评估相比，预测的EBITDA较低。使用这些不可观察的输入导致公允价值估计被归类为公允价值层次中的第三级计量。需要相当多的管理判断和假设表演量化减值测试，主要与确定报告单位的公允价值有关。虽然本公司相信其判断和假设是合理的，但不同的假设可能会改变估计的公允价值。

以下为本公司截至2021年3月31日和2020年12月31日的有限存续期和无限存续期无形资产及商誉摘要。

 

截至2021年3月31日

 

毛

携载

金额

 

 

累计减损

 

 

累计

摊销

 

 

货币

翻译

 

 

净账面金额

 

 

剩馀

加权

平均值

摊销

期间

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

品牌名称

 

$

9,000

 

 

$

—

 

 

$

(7,094

)

 

$

281

 

 

$

2,187

 

 

2-3

技术

 

 

15,000

 

 

 

—

 

 

 

(11,823

)

 

 

469

 

 

 

3,646

 

 

1-3

客户关系

 

 

167,000

 

 

 

—

 

 

 

(79,706

)

 

 

5,914

 

 

 

93,208

 

 

3-8

全有限

 

 

191,000

 

 

 

—

 

 

 

(98,623

)

 

 

6,664

 

 

 

99,041

 

 

 

商品名称

 

 

14,000

 

 

 

(13,772

)

 

 

—

 

 

 

(228

)

 

 

—

 

 

不定

总无形资产

 

$

205,000

 

 

$

(13,772

)

 

$

(98,623

)

 

$

6,436

 

 

$

99,041

 

 

 

 

 

截至2020年12月31日

 

毛

携载

金额

 

 

累计减损

 

 

累计

摊销

 

 

货币

翻译

 

 

净账面金额

 

 

剩馀

加权

平均值

摊销

期间

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

品牌名称

 

$

9,000

 

 

$

—

 

 

$

(6,615

)

 

$

399

 

 

$

2,784

 

 

2-3

技术

 

 

15,000

 

 

 

—

 

 

 

(11,024

)

 

 

666

 

 

 

4,642

 

 

1-3

客户关系

 

 

167,000

 

 

 

—

 

 

 

(74,322

)

 

 

10,692

 

 

 

103,370

 

 

3-8

全有限

 

 

191,000

 

 

 

—

 

 

 

(91,961

)

 

 

11,757

 

 

 

110,796

 

 

 

商品名称

 

 

14,000

 

 

 

(13,772

)

 

 

—

 

 

 

(228

)

 

 

—

 

 

不定

总无形资产

 

$

205,000

 

 

$

(13,772

)

 

$

(91,961

)

 

$

11,529

 

 

$

110,796

 

 

 

 

截至2020年12月31日的年度

 

期初余额

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

期末余额

 

 

 

毛

 

 

累计减损

 

 

净余额

 

 

损损

 

 

货币

翻译

 

 

毛

 

 

累计减损

 

 

净余额

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

商誉

 

$

284,337

 

 

$

(99,505

)

 

$

184,832

 

 

$

(182,602

)

 

$

(2,230

)

 

$

282,107

 

 

$

(282,107

)

 

$

—

 

 

这些无形资产的摊销费用为#美元。6.7300万美元和300万美元6.1百万 分别为截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月。预计这些无形资产的年度摊销费用为#美元。26.12021年为2000万美元，23.22022年为百万美元，21.12023年和2024年的百万美元和10.42025年的百万美元。

13

 

 

 

附注9--债务

长债及相关加权平均利率摘要如下：

 

 

 

2021年3月31日

(千美元)

 

债务工具

 

总计

债务

 

 

债务

发行

费用(1)

 

 

总计

债务，净额

 

 

加权

平均值

利息

率

 

定期贷款安排

 

$

349,200

 

 

$

(6,531

)

 

$

342,669

 

 

 

4.1

%

6.00高级注释百分比

 

 

254,318

 

 

 

(4,179

)

 

 

250,139

 

 

 

6.0

%

欧洲资本支出贷款

 

 

23,354

 

 

 

—

 

 

 

23,354

 

 

 

2.3

%

融资租赁

 

 

3,494

 

 

 

—

 

 

 

3,494

 

 

 

2.9

%

 

 

$

630,366

 

 

$

(10,710

)

 

 

619,656

 

 

 

 

 

减：当前部分

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(6,516

)

 

 

 

 

长期债务

 

 

 

 

 

 

 

 

 

$

613,140

 

 

 

 

 

 

 

 

2020年12月31日

(千美元)

 

债务工具

 

总计

债务

 

 

债务

发行

费用(1)

 

 

总计

债务，净额

 

 

加权

平均值

利息

率

 

定期贷款安排

 

$

349,200

 

 

$

(7,155

)

 

$

342,045

 

 

 

4.1

%

6.00高级注释百分比

 

 

266,928

 

 

 

(4,425

)

 

 

262,503

 

 

 

6.0

%

欧洲资本支出贷款

 

 

23,668

 

 

 

—

 

 

 

23,668

 

 

 

2.3

%

融资租赁

 

 

3,388

 

 

 

—

 

 

 

3,388

 

 

 

3.0

%

 

 

$

643,184

 

 

$

(11,580

)

 

 

631,604

 

 

 

 

 

减：当前部分

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(6,112

)

 

 

 

 

长期债务

 

 

 

 

 

 

 

 

 

$

625,492

 

 

 

 

 

 

 

(1)

未摊销部分

14

 

 

高级注释

2017年6月15日，公司发行欧元250.0本金总额为，000,000,000,000美元6.002025年6月15日到期的优先债券(“债券”)百分比。债券的利息每半年支付一次，分别于6月15日及12月15日支付。公司可于2020年6月15日或之后赎回全部或部分债券，赎回价格为103.0百分比和101.5如果赎回分别发生在2020年6月15日或2021年6月15日开始的12个月期间，则为本金的30%，赎回价格为1002022年6月15日或之后的本金的百分比，在每种情况下，加上适用赎回日(但不包括)的应计和未付利息。如果我们发生控制权变更或出售某些资产，公司可能需要提出从持有人手中购买债券。债券为优先无抵押债务，其付款权与其所有现有及未来优先债务同等，优先于任何次级债务。就本公司现有及未来的有抵押债务(包括高级抵押信贷安排(定义见下文))而言，该等票据的付款权实际上从属于为该等债务提供担保的资产。

担保

票据由本公司所有重大全资直接及间接境内受限制附属公司(“附属担保人”)无条件担保，但惯常的例外情况包括(其中包括)法律、法规或合约不允许提供该等担保，或会导致不利的税务后果。

契诺

除若干例外情况外，管限债券的契约载有限制性契诺，其中包括限制本公司及附属担保人：(I)招致额外债务或发行若干优先股；(Ii)派发股息或就其股本作出分派；(Iii)作出若干投资或其他限制性付款；(Iv)出售若干资产或发行受限制附属公司的股本；(V)设立留置权；(Vi)合并、合并、转让或解除。以及(Vii)与关联公司进行某些交易。这些契约受到契约中描述的几个重要限制和例外的约束。

契约规定了惯例违约事件，其中包括(在某些情况下须遵守惯例宽限期和治疗期)：(I)到期不支付本金、保险费(如果有的话)和利息；(Ii)违约。60在收到纽约梅隆银行伦敦分行(“受托人”)或至少30该等违约(上文第(I)项所述违约除外)的当时未偿还票据的本金百分比；(Iii)本公司或其若干附属公司借入的款项在任何按揭、契据或文书下违约；(Iv)未能支付若干判决；及(Iv)发生若干破产及无力偿债事件。如果违约事件发生且仍在继续，受托人或至少30当时未偿还债券本金的百分之一，可宣布所有债券的本金、溢价(如有的话)，以及所有债券的应计及未付利息均已到期及应付。这些违约事件受制于契约中描述的几个重要的限制、限制和例外。截至2021年3月31日，该公司遵守了管理债券的契约下的所有契约。

高级担保信贷安排

于二零一七年三月二十二日，本公司与花旗银行(行政代理、抵押品代理及发行行)、摩根大通(JP Morgan Chase N.A.)、加拿大皇家银行(Royal Bank Of Canada)及德意志银行(Deutsche Bank A.G.)纽约分行(联席牵头安排人及联席账簿管理人)以及其他贷款方(统称“贷款人”)订立高级担保信贷协议(“信贷协议”)。信贷协议包括$400.02000万优先担保定期贷款安排(“定期贷款安排”)，于2024年5月23日，和$160.02000万循环信贷安排将于2022年5月23日(“循环信贷安排”)，连同定期贷款安排，美元高级担保信贷安排(“美元SSCF”))。

定期贷款机制下的借款将按以下利率计息：(A)根据法定要求调整后的相关利息期的伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)，但下限为0.00年利率，另加适用的年利率4.0010%或(B)基本利率，下限为2.00年利率，等于(1)行政代理人公开宣布为其最优惠利率的有效利率中的最高者，(2)联邦基金利率加0.50利息率和(3)伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)，利率为一个月加1个月1.00在每种情况下，都是30%，外加适用的税率3.00 百分比。

15

 

循环信贷安排项下的借款按本公司选择的利率计息，利率相当于(A)相关利息期间的伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)，使用一层楼0.00年利率30%，外加这个适用利率或(B)基本利率，下限为0.00%，等于(1)行政代理公开宣布的有效利率为其最优惠利率，(2)联邦基金有效利率加0.50%，以及(3)伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)中的最高者，每种情况下，一个月的利息期加1.00%这个适用费率。循环信贷机制下借款的适用利率和循环信贷机制下未使用承诺的承诺费以上一季度生效的第一留置权净杠杆率为基础。,适用伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)测距之间3.50 百分比和3.00 百分比,目前3.25百分比，基本利率适用的利率在2.50 百分比和2.00 百分比，目前2.25百分比和承诺费之间0.50 百分比和0.25 百分比，目前0.375百分比。承诺费包括在利息支出中。

截至2021年3月31日，公司已偿还美元50.8定期贷款安排下的100万美元，产生余额#美元349.2百万美元。此外，该公司还拥有不是循环信贷机制下的未偿还借款、未偿还信用证#美元4.8这项贷款下的百万和可用未使用承付款为$155.2截至2021年3月31日，为100万。

担保和抵押品担保

我们在信贷协议下的义务由附属担保人无条件担保，但有惯例例外，包括(其中包括)法律、法规或合同不允许提供此类担保或将导致不利的税收后果。在允许留置权和其他例外的情况下，此类义务的担保将由我们的几乎所有资产和附属担保人的资产担保，包括但不限于：(I)对每个附属担保人发行的所有股本进行完善的质押(除某些例外情况外)，最高可达65除若干例外情况外，本公司各直接全资境外限制性附属公司发行股本的百分比及(Ii)本公司及附属担保人实质上所有有形及无形动产及重大收费不动产的完善担保权益及抵押(除若干例外及除外情况外)。

契诺

信贷协议载有多项限制性契诺，除某些例外情况外，该等契约限制吾等招致额外债务及担保负债、设立或产生留置权、进行合并或合并、出售、转让或以其他方式处置资产、作出投资、收购、贷款或垫款、支付股息、分派或其他限制性付款、或回购吾等股本、预付、赎回或回购任何次级债务、订立限制吾等承担能力的协议等。“信贷协议”载有多项限制性契诺，其中包括限制吾等招致额外债务及担保负债、设立或产生留置权、进行合并或合并、出售、转让或以其他方式处置资产、支付股息、分派或其他限制性付款、或回购吾等股本、预付、赎回或回购任何次级债务、订立限制吾等能力的协议。而且，仅就循环信贷安排而言，要求总净杠杆率(根据信贷协议的定义计算)不超过4.5至1.0自每个财政季度末未偿还借款以及超过$的未开立信用证20在循环信贷安排下，超过100万美元35百分比在$160百万承诺额。

此外，信贷协议还包含惯常的违约条款、陈述和担保以及其他契约。信贷协议亦载有一项条文，容许贷款人在发生违约事件时，加快偿还高级抵押信贷安排下所有未偿还的贷款。截至2021年3月31日，本公司遵守了信贷协议下的所有契诺。

欧债

关于收购UNIWHEELS AG，该公司假设为#美元。70.7未偿债务1.8亿美元。2021年3月31日，$9.4所承担的债务中仍有100万未偿还，这些债务将到期。2024年3月31日并以融资设备为抵押，由Superior担保，利息为2.2百分比。贷款协议下的契约包括一项不付款的违约条款，以及一项重大不利变化违约条款，根据该条款，贷款人可以加快贷款到期日。截至2021年3月31日，该公司遵守了信贷协议下的所有契约。

2019年第二季度，本公司修订了其欧洲循环信贷安排(EUR SSCF)，提高了可从欧元借款的上限30.0百万欧元兑1欧元45.0百万美元，并将期限扩大到2022年5月22日。2020年1月31日，欧元SSCF的可用借款上限从欧元提高。45.0百万欧元兑1欧元60.0百万美元。欧元SSCF的所有其他条款保持不变。截至2021年3月31日，公司拥有不是未偿还借款，未偿还信用证#美元0.5百万欧元(欧元)0.4百万美元)和该贷款项下可用未使用承付款#美元。69.8百万欧元(欧元)59.6百万)。欧元SSCF在欧洲银行间同业拆借利率(下限为零)加上边距(范围从1.55百分比至3.0基于Superior Industries Europe AG及其全资子公司(统称为Superior Europe AG)的净债务杠杆率的百分比，目前为1.55%。未使用承诺的年度承诺费(从0.50百分比至1.05基于Superior Europe AG净债务杠杆率的百分比目前为每年0.50%。此外，管理费被评估为等于0.07每月末未偿还借款的百分比。承诺费和管理费都包括在利息支出中。高级欧洲股份公司拥有

16

 

大量承诺所有的其资产，包括土地和建筑物、应收账款、存货和其他动产(与设备贷款相关的抵押品除外s)作为欧元SSCF.

欧元SSCF受一系列限制性契约的约束，其中包括，除某些例外情况外，限制Superior Europe AG产生额外债务和担保债务、设立或产生留置权、从事合并或合并、出售、转让或以其他方式处置资产、进行投资、收购、贷款或垫款、支付股息或分配、或回购我们的股本、预付、赎回或回购任何次级债务的能力，这些限制条款中有一些是限制的，其中包括限制Superior Europe AG产生额外债务和担保债务、创建或产生留置权、从事合并或合并、出售、转让或以其他方式处置资产、进行投资、收购、贷款或垫款、支付股息或分配、或回购我们的股本、预付、赎回或回购任何次级债务的能力。此外，欧元SSCF还包括一项要求在三个工作日内偿还但不得再借款的未偿还余额的年度偿还条款，以及一项重大不利变化违约条款，根据该条款，贷款人可以加快贷款到期日。截至2021年3月31日，Superior Europe AG遵守了欧元SSCF下的所有公约。*

 

于2019年第四季度，本公司签订新的设备贷款协议，贷款总额为13.4百万欧元(欧元)12.0百万美元)，利息为2.3百分比和成熟度2027年9月30日。利息和本金每季度偿还一次。这些贷款以融资设备的留置权为担保，并受契约的约束，其中包括，包括一项重大不利变化违约条款，根据该条款，贷款人可以加快贷款到期日，以及一项条款，该条款限制Superior Europe AG减少其在Superior Industries Production德国GmbH的所有权权益的能力，Superior Industries Production德国GmbH是其全资子公司，也是贷款的借款人。该公司动用了欧元10.6在2020年第一季度从这些设备贷款中提取了100万欧元，并提取了剩余的欧元1.42021年第一季度为100万美元，导致未偿还余额为€12.0百万美元，或$14.0截至2021年3月31日，为100万。每季度分期付款#美元0.5百万欧元(欧元)0.4百万美元)的贷款协议将于#年开始。2021年6月。截至2021年3月31日，该公司遵守了贷款下的所有契约。

截至2021年3月31日的债务到期日，下一年到期五年其后的详情如下：

 

 

 

 

 

(千美元)

 

 

 

 

债务到期日

 

金额

 

2021年剩下的9个月

 

$

4,987

 

2022

 

 

6,334

 

2023

 

 

5,922

 

2024

 

 

352,360

 

2025

 

 

256,621

 

此后

 

 

4,142

 

总债务负债

 

$

630,366

 

 

 

 

注10-可赎回优先股

 

2017年，我们发布了150,000A系列股票(140,202股票)和B系列(9,798股票)永久可转换优先股，面值$0.01每股$150.02000万。2017年8月30日，经我公司股东批准，B系列股票转换为A系列可赎回优先股，即“可赎回优先股”。可赎回优先股的初始声明价值为#美元。1,000每股面值$0.01每股和清算优先于普通股。

可赎回优先股可转换为我们普通股的股份，相当于通过将所述价值和任何应计及未支付股息的总和除以转换价格$所确定的股票数量。28.162。可赎回优先股应计股息的比率为9年利率为20%，在我们选择时以实物或现金支付，还有权参与普通股股息，股息金额相当于股票转换为普通股时应支付的股息。

如果普通股价格超过$，我们可以强制转换可赎回优先股。84.49。当发生以下任何事件(称为“赎回事件”)时，持股人可以赎回股票：控制权变更、资本重组、合并、出售公司几乎所有资产、公司普通股清算或退市。此外，持股人有权在其后的任何时间无条件赎回股份。2025年9月14日。我们可以随时选择全部赎回全部已发行的可赎回优先股。在任何一方赎回时，赎回价值将以较大者为准。二乘以初始面值($150.0百万美元)，以及任何应计未付股息或实物股息，目前为#美元300.02000万股，或可赎回优先股可转换为的普通股数量的乘积(5.3(目前为100万股)和当时普通股的当前市场价格。吾等已决定，嵌入于可赎回优先股内的于发生“赎回事件”时可行使的转换选择权及赎回选择权必须作为衍生负债与可赎回优先股分开入账。

17

 

由于可赎回优先股可由持有人选择赎回，但不可强制赎回，因此可赎回优先股已分类为夹层权益，并初步按公允价值#美元确认。150.02000万美元(发行日的收益)减去发行成本$3.7300万美元和300万美元10.9在发行之日分配给嵌入衍生品负债的1000万美元，导致初始值为#美元135.52000万。

可赎回优先股的赎回价值与账面价值(“溢价”)之间的差额采用实际利息法从发行之日起至2025年9月14日期间递增。增加被视为股息，记为留存收益的费用，并在计算每股收益时扣除(类似于对可赎回优先股支付的陈述股息和参与股息的处理)。截至2021年3月31日和2020年12月31日，累计保费增值为$48.8百万美元和$43.9分别为100万美元，导致调整后的可赎回优先股余额为#美元184.3百万美元和$179.4分别为百万美元。

 

附注11-欧洲非控股可赎回股本

2017年5月30日，公司收购了92.3UNIWHEELS AG流通股的百分比。其后，本公司开始对余下股份提出退市及相关收购要约。于2018年1月17日，本公司订立具有追溯力的控制权及损益转让协议(“DPLTA”)，自2018年1月1日起生效，根据该协议，吾等提出以欧元收购余下的已发行股份62.18。这一价格可能会根据少数股东发起的尚未结束的评估程序而发生变化。该公司还必须每年支付欧元的股息。3.23只要DPLTA仍然有效。对于在年度股息支付前投标的任何股份，我们必须按法定利率支付利息，目前为法定利率。4.12%，代替股息。作为根据投标要约和DPLTA进行购买的结果，公司已将其所有权增加到99.9截至2021年3月31日的百分比。下表汇总了截至2021年3月31日的欧洲非控股可赎回股权活动。:

 

(千美元)

 

 

 

 

2019年12月31日的余额

 

$

6,525

 

应计股息

 

 

205

 

支付的股息

 

 

(46

)

翻译调整

 

 

2

 

购买股份

 

 

(5,020

)

2020年12月31日的余额

 

 

1,666

 

应计股息

 

 

13

 

支付的股息

 

 

—

 

翻译调整

 

 

(79

)

购买股份

 

 

(9

)

2021年3月31日的余额

 

$

1,591

 

 

 

18

 

 

注12-每股收益

每股基本收益的计算方法是，扣除优先股息和增值以及欧洲非控制性可赎回股本股息后的净收益(亏损)除以已发行普通股的加权平均数量。就计算稀释每股盈利而言，加权平均已发行股份包括已发行股票期权及库藏股法下以时间及业绩为基础的限制性股票单位的摊薄效应。附注10“可赎回优先股”中讨论的可赎回优先股并未计入每股摊薄盈利，因为在截至2021年3月31日及2020年3月31日止三个月，按折算基准计入该等股份将构成反摊薄。

 

 

 

 

 

 

 

截至三个月

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

(千美元，每股除外)

 

 

 

 

 

 

 

 

基本每股收益：

 

 

 

 

 

 

 

 

净收益(亏损)

 

$

13,122

 

 

$

(190,082

)

减去：可赎回优先股股息和增值

 

 

(8,290

)

 

 

(7,850

)

减：欧洲非控股可赎回股权股息

 

 

(13

)

 

 

(20

)

基本分子

 

$

4,819

 

 

$

(197,952

)

每股基本收益(亏损)

 

$

0.19

 

 

$

(7.84

)

加权平均流通股-基本

 

 

25,707

 

 

 

25,243

 

稀释后每股收益：

 

 

 

 

 

 

 

 

净收益(亏损)

 

$

13,122

 

 

$

(190,082

)

减去：可赎回优先股股息和增值

 

 

(8,290

)

 

 

(7,850

)

减：欧洲非控股可赎回股权股息

 

 

(13

)

 

 

(20

)

稀释分子

 

$

4,819

 

 

$

(197,952

)

稀释后每股收益(亏损)

 

$

0.18

 

 

$

(7.84

)

加权平均流通股-基本

 

 

25,707

 

 

 

25,243

 

普通股等价物的稀释效应

 

 

980

 

 

 

—

 

加权平均流通股-稀释

 

 

26,687

 

 

 

25,243

 

 

附注13-所得税

估计的年度有效税率是使用实际历史信息和前瞻性估计按季度预测的，并适用于年初至今的普通收入。异常或不经常发生项目的税务影响，包括估值免税额的判断变化、与税务机关的和解以及税法或税率变化的影响，均在其发生的过渡期内报告。

截至2021年3月31日的三个月的所得税拨备为#美元。0.8百万美元的税前收入13.9100万美元，导致实际所得税税率为5.8百分比。截至2021年3月31日的三个月的有效所得税税率与法定税率不同，主要是由于美国的估值津贴、不确定的税收状况的逆转以及不同税收管辖区之间的收益组合。

截至2020年3月31日的三个月的所得税优惠为$3.5税前亏损100万美元193.5100万美元，导致实际所得税税率为1.8百分比。截至2020年3月31日止三个月的实际所得税率与法定税率不同，主要是由于商誉减值而没有相应的税项优惠、不同税务管辖区的收益组合以及确认不可抵扣利息的估值免税额。

 

19

 

 

附注14-租契

本公司决定一项安排在安排开始时是否为租约或包含租约。经营租赁包括在我们的压缩综合资产负债表中的其他非流动资产、应计费用和其他非流动负债中。融资租赁包括在我们压缩的综合资产负债表中的房地产、厂房和设备、净短期债务和长期债务(减去流动部分)。

使用权(“ROU”)资产代表我们在租赁期内使用标的资产的权利，租赁负债代表我们支付租赁产生的租赁款项的义务。融资及经营租赁ROU资产及负债于开始日期根据租赁期内租赁付款的现值确认。由于我们一般无法获得租赁中隐含的利率，本公司使用租赁开始时我们的增量借款利率(对于完全抵押债务)来确定租赁付款的现值。然而，隐含汇率是在容易获得的地方使用的。经营租赁项下的租赁费用在租赁期内以直线法确认。我们的某些租约包含租赁和非租赁部分，它们是分开核算的。

该公司拥有办公设施、数据中心和某些设备的运营和融资租赁。我们剩余的租约期限从到期到到期不等。一年到略低于九年了. 某些租约包括延长租期长达十年的选项。，以及由于这些选择权的行使不合理而被排除在租赁期之外的终止选择权。

20

 

截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月的租赁费用和现金流以及截至2021年3月31日和2020年12月31日的经营和融资租赁资产和负债、平均租赁期限和平均贴现率如下：

 

 

 

 

截至三个月

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

租赁费

 

 

 

 

 

 

 

 

融资租赁费用：

 

 

 

 

 

 

 

 

**对使用权资产进行摊销

 

$

321

 

 

$

354

 

*取消租赁负债的利息

 

 

22

 

 

 

22

 

经营租赁费用

 

 

857

 

 

 

845

 

*租赁总费用

 

$

1,200

 

 

$

1,221

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

现金流构成

 

 

 

 

 

 

 

 

为计量租赁负债所包括的金额支付的现金：

 

 

 

 

 

 

 

 

**减少融资租赁的经营性现金流出

 

$

22

 

 

$

22

 

**减少营业租赁的营业现金流出

 

 

932

 

 

 

891

 

**减少融资租赁的融资现金流出

 

 

288

 

 

 

292

 

以融资租赁负债换取的使用权资产，

*包括终止和处置在内的净资产

 

 

756

 

 

 

148

 

以经营性租赁负债换取的使用权资产，

*包括终止和处置在内的净资产

 

 

152

 

 

 

65

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

十二月三十一日，

2020

 

(千美元，租期和折扣率除外)

 

 

 

 

 

 

 

 

资产负债表信息

 

 

 

 

 

 

 

 

经营租赁：

 

 

 

 

 

 

 

 

*其他非流动资产

 

$

12,705

 

 

$

13,598

 

*应计负债

 

$

(2,672

)

 

$

(2,868

)

*其他非流动负债

 

 

(10,718

)

 

 

(11,513

)

*

 

$

(13,390

)

 

$

(14,381

)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

融资租赁：

 

 

 

 

 

 

 

 

**房地产、厂房和设备总值

 

$

6,506

 

 

$

5,735

 

**累计折旧

 

 

(3,640

)

 

 

(3,319

)

*包括物业、厂房和设备，净值

 

$

2,866

 

 

$

2,416

 

*减少长期债务的当前部分

 

$

(1,240

)

 

$

(1,113

)

减少长期债务(减去流动部分)

 

 

(2,254

)

 

 

(2,275

)

*融资租赁总负债

 

$

(3,494

)

 

$

(3,388

)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

租期和折扣率

 

 

 

 

 

 

 

 

加权平均剩余租赁年限-融资租赁(年)

 

 

3.9

 

 

 

3.9

 

加权-平均剩余租赁期限-经营租赁(年)

 

 

5.9

 

 

 

6.1

 

加权平均贴现率-融资租赁

 

 

2.9

%

 

 

3.0

%

加权平均贴现率-营业租赁

 

 

3.7

%

 

 

3.8

%

21

 

 

截至2021年3月31日，我们租约规定的未来最低还款额汇总如下：

 

 

金额

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

租赁到期日

 

融资租赁

 

 

经营租约

 

2021年剩下的9个月

 

$

1,030

 

 

$

2,412

 

2022

 

 

1,058

 

 

 

2,782

 

2023

 

 

647

 

 

 

2,418

 

2024

 

 

228

 

 

 

2,194

 

2025

 

 

153

 

 

 

2,145

 

此后

 

 

555

 

 

 

2,803

 

总计

 

 

3,671

 

 

 

14,754

 

减去：推定利息

 

 

(177

)

 

 

(1,364

)

租赁负债总额(扣除利息)

 

$

3,494

 

 

$

13,390

 

 

附注15-退休计划

我们有一项资金不足的续薪计划，涵盖某些董事、高级管理人员和其他主要管理层成员。在某些归属要求的约束下，该计划提供基于最终平均补偿的福利，该补偿在雇员死亡或达到年龄时支付。65，如果退休的话。该计划自2011年2月3日起对新参与者关闭。

在截至2021年3月31日的三个月里，向退休人员或他们的受益人支付的款项总额约为$0.41000万美元。我们目前预计2021年的福利支付总额约为美元1.2百万美元。下表汇总了截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月的定期养老金净成本的组成部分。

 

 

 

截至三个月

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

利息成本

 

$

                  206

 

 

$

251

 

净摊销

 

 

97

 

 

 

72

 

定期养老金净成本

 

$

303

 

 

$

323

 

 

附注16-基于股票的薪酬

股权激励计划

我们的2018年股权激励计划(《计划》)于2018年5月获得股东批准。该计划授权我们发布最多4.352000万股普通股，连同不合格的股票期权、股票增值权、限制性股票和业绩单位授予我们的高级管理人员、关键员工、非员工董事和顾问。在2021年3月31日，有0.3根据本计划，可供未来授予的股票为百万股。不超过1.2根据该计划，100万股可用作“全价值”奖励，其中包括限制性股票和业绩单位。*公司董事会已批准，根据股东在2021年5月25日年度股东大会上的批准，增加2.0在该计划下授权的股份中的100万股，并取消1.2我们的政策是在行使股票期权时，从授权但不是已发行的股票中发行股票。

根据该计划的条款，每年符合条件的参与者都会获得时间价值限制性股票单位(RSU)，按比例在三年制期间和业绩限制性股票单位(“PSU”)，三年制悬崖归属。归属后，每项限制性股票奖励可兑换一股公司普通股，并附带应计股息。

其他奖项

2019年5月16日，公司向我们当时的新任总裁兼首席执行官颁发了与2019年入职奖励计划(“入职奖励计划”)相关的以下股权奖励：(I)由以下内容组成的初始奖励：(a) 666,667目标PSU，在三个性能周期中的每一个期间，在满足性能指标的范围内，分三个大致相等的分期付款，以及(B)333,333RSU，在2020年2月28日、2021年和2022年分成大致相等的分期付款；(Ii)2019-2021年PSU赠款，目标数量为316,832PSU，将在满足绩效指标的范围内授予PSU；以及(Iii)2019年RSU授予158,416RSU，在2020年2月28日、2021年和2022年分成大致相等的分期付款。PSU奖项最高可获得200目标的百分比取决于绩效指标的实现程度。

22

 

 

下表汇总了截至2021年3月31日的三个月的限制性股票单位和限制性绩效股票单位活动：

 

 

 

股权激励奖

 

 

 

受限

库存单位

 

 

加权

平均值

授予日期

公允价值

 

 

性能

股票

 

 

加权

平均值

授予日期

公允价值

 

 

选项

 

 

加权

平均值

锻炼

价格

 

2020年12月31日的余额

 

 

1,213,667

 

 

$

3.59

 

 

 

2,176,290

 

 

$

4.88

 

 

 

24,000

 

 

$

20.39

 

授与

 

 

1,787

 

 

 

5.41

 

 

 

21,352

 

 

 

5.67

 

 

 

—

 

 

 

—

 

安顿

 

 

(388,504

)

 

 

4.05

 

 

 

(193,778

)

 

 

5.45

 

 

 

—

 

 

 

—

 

没收或过期

 

 

(31,092

)

 

 

8.25

 

 

 

(142,769

)

 

 

12.96

 

 

 

—

 

 

 

—

 

2021年3月31日的余额

 

 

795,858

 

 

$

3.19

 

 

 

1,861,095

 

 

$

6.05

 

 

 

24,000

 

 

$

20.39

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

估计将授予未来的奖项

 

 

724,142

 

 

$

3.16

 

 

 

1,341,900

 

 

$

6.09

 

 

 

24,000

 

 

$

20.39

 

 

 

基于股票的薪酬支出为$1.8截至2021年3月31日的三个月为100万美元，而收入为#美元0.2截至2020年3月31日的三个月为100万美元。截至2021年3月31日的三个月支出增加的原因是修改了2019年和2020年的PSU奖励，用预算金额取代2020年第二季度的实际业绩(各自业绩期间的12个季度之一)，以抵消新冠肺炎的影响。这项修改将截至2021年3月31日的三个月的股票薪酬增加了美元。1.1百万美元。截至2020年3月31日的三个月的收入是由于冲销了#美元。1.2由于我们减少了对绩效指标实现情况的估计，以前应计费用为百万美元零，鉴于全球大流行。与非既得奖励相关的未确认的基于股票的薪酬支出为#美元。8.4预计将在加权平均期间确认100万美元，加权平均期约为1.5截至2021年3月31日。

 

附注17--承付款和或有事项

购买承诺

在市场条件允许的情况下，我们可能会作出购买承诺，以确保我们产品生产中使用的某些商品的供应，如铝、天然气和其他原材料。我们的铝合约价格基于市场指数、伦敦商品交易所(London Mercantile Exchange)以及加工、运输和合金部件的地区溢价，这些溢价将根据下一季度的采购情况进行季度调整。我们的某些采购协议包括批量承诺；然而，任何超出的承诺通常都是与供应商谈判的，过去发生的承诺会结转到未来的时期。

偶然事件

我们是我们业务附带的各种法律和环境诉讼的当事人。在正常业务过程中产生的某些索赔、诉讼和投诉已经或正在对我们提出或待决。根据目前已知的事实，我们认为所有这些事项都有足够的保险保障，没有法律依据，和/或涉及不会对我们的综合运营结果、现金流或财务状况产生重大不利影响的金额。

 

附注18-应收账款保理

本公司根据与指定金融机构的保理安排，在无追索权的基础上销售某些客户贸易应收账款。这些交易作为销售和现金收益计入经营活动提供的现金。保理安排包括习惯陈述和担保，包括关于到期金额的有效性、履行义务的完整性和没有商业纠纷的陈述。在截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月内，公司销售的贸易应收账款总额为186.7300万美元和300万美元69.9分别为100万美元，并产生了$$的保理费用。0.5百万美元和$0.2分别为百万美元。截至2021年3月31日和2020年12月31日，美元105.6百万美元和$96.6在这些安排下，分别计入了100万美元的应收账款。截至2021年3月31日，我们保理安排下的总限额为$132.2百万美元，后来降到了$121.7截至2021年4月1日，由于10.5北美保理限额减少了100万美元。截至2020年12月31日，我们保理安排下的总限额为$132.0后来降到了1美元。122.0由于北美保理限额的降低，截至2021年1月1日为100万美元。

 

23

 

 

附注19--重组

在截至2020年6月30日的季度内，该公司停止了为赛车市场细分市场生产和销售高性能售后车轮。该公司产生的非现金费用总额为#美元。3.4百万美元，包括$2.8记录在销售成本中的百万美元，包括$1.3与某些售后存货减记至残值有关的百万美元，$1.0百万美元的员工遣散费和0.5百万美元的合同终止和其他费用，以及1美元0.6百万元非现金费用记录在与非生产性员工遣散费相关的销售、一般和行政费用中。此外，在截至2020年12月31日的六个月期间，我们额外确认了0.7遣散费百万美元，包括销售费用$0.4百万美元，以及销售、一般和行政费用0.3百万美元。截至2021年3月31日，美元0.4重组后的遣散费应计余额为百万美元。

2019年第三季度，该公司启动了一项计划，大幅减少其位于阿肯色州费耶特维尔的生产和制造业务。因此，公司确认了#美元的非现金费用。13.0销售成本(百万美元)，包括(1)美元7.6超额设备加速折旧百万美元，(2)美元3.2百万美元，用于将某些用品库存减记为净残值；(3)#美元1.6百万员工遣散费和(4)美元0.6经营租赁项下的使用权资产加速摊销百万美元。此外，重新部署机器和设备的搬迁费用为#美元。1.82019年第四季度，有100万人被确认。在2020年间，我们确认了销售成本的额外费用为$3.3100万美元，包括重新部署机器和设备的搬迁费用#美元2.9百万美元和其他成本$0.4百万美元。在截至2021年3月31日的三个月内，我们确认了用于重新部署机器和设备的销售成本中的额外搬迁成本$0.8百万美元。在接下来的几年里，预计还会产生额外的搬迁费用。三个月。截至2021年3月31日，美元0.3重组后的遣散费应计余额为百万美元。2021年4月14日，该公司签订了一项协议，以净收购价$出售费耶特维尔工厂。7.6百万美元，但须令人满意地完成买方尽职调查。我们并无将相关物业重新分类为持有以待出售的资产，这是由于必须在出售完成前完成的场地准备活动所致。根据设施评估，以及协议中的销售价格，扣除相关的场地补救和销售成本，出售收益预计将足以完全收回账面价值。

 

注20-后续事件

2021年5月3日，公司延长了其美元SSCF的期限。该设施下的承担额从#美元减少到#美元。160.0百万至$132.5百万美元，带着$25.02022年5月23日到期的承诺中的100万美元和剩余的美元107.52023年10月31日到期的100万美元。对承诺于2023年10月31日到期的贷款人的承诺费已上调至以下范围0.375百分比至0.625%，取决于公司的第一个留置权净杠杆率。经修订的信贷协议载有适用于原有美元特别信贷保证基金的陈述、保证及契诺，包括(除某些例外情况外)对资产的合并、收购或出售、债务的产生、任何次级债务的预付、赎回或回购，以及股份回购和股息的限制，以及仅就循环信贷安排而言，须维持信贷协议所界定的总净杠杆率不超过4.5至1.0在每个季度末。美元SSCF的所有其他重要条款保持不变。

24

 

第二项：财务管理部门对财务状况和经营成果的讨论和分析

前瞻性陈述

1995年的“私人证券诉讼改革法案”为我们或代表我们所作的前瞻性陈述提供了安全港。在这份Form 10-Q季度报告中(包括题为“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”的章节)，我们的管理层可能不时做出可能构成1933年证券交易法第27A节和1934年证券法第21E节含义的“前瞻性陈述”的声明，并将其作为参考纳入本季度报告中(其中包括题为“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”的章节)，我们的管理层可能不时作出符合1933年证券交易法第27A节和1934年证券法第21E节含义的“前瞻性陈述”。这些前瞻性表述基于管理层目前对未来事件和条件的预期、估计、假设和信念，可能讨论但不限于新冠肺炎对我们未来业务、业绩、运营和前景的影响、预期未来业绩(包括销售和收益)、预期增长、未来业务计划和成本以及与环境相关事项的潜在责任。任何非历史性的陈述都是前瞻性陈述，可以使用诸如“预期”、“预期”、“相信”、“将会”、“可能的结果”、“将继续”、“计划”等词语和短语来识别。这些陈述包括我们对一般汽车行业和市场状况以及增长率以及一般国内和国际经济状况的看法。

提醒读者不要过度依赖前瞻性陈述。前瞻性陈述必然会受到风险、不确定因素和其他因素的影响，其中许多风险、不确定因素和其他因素不在公司的控制范围之内。这些因素可能会导致实际结果与这些陈述以及公司的历史结果和经验大不相同。这些风险、不确定因素和其他因素包括但不限于本季度报告第I部分第1A项“风险因素”和第II部分第7项“管理层对财务状况和经营结果的讨论与分析”和第I部分第I项第2项“管理层对财务状况和经营结果的讨论与分析”以及本季度报告的其他部分以及我们不时提交给证券交易委员会的其他报告中描述的那些风险、不确定因素和其他因素，这些风险、不确定因素和其他因素包括但不限于本季度报告第I部分第1A项“风险因素”和第II部分第II项“管理层对财务状况和经营结果的讨论与分析”和第I部分第I项“管理层对财务状况和经营结果的讨论与分析”中描述的那些风险、不确定因素和其他因素。

提醒读者，不可能预测或识别可能影响未来业绩的所有风险、不确定因素和其他因素，这里描述的风险不应被认为是完整的清单。任何前瞻性陈述仅说明截至该陈述发表之日，公司没有义务因新信息、未来事件或其他原因而更新或修改任何前瞻性陈述。

管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析应与随附的未经审计的简明综合财务报表及其附注以及截至2020年12月31日的10-K表格年度报告中包括的经审计的综合财务报表和附注以及管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析一并阅读。

高管概述

Superior概述

高级工业国际公司(这里称为“公司”、“高级”或“我们”和“我们”)的主要业务是设计和制造铝轮毂，销售给北美和欧洲的原始设备制造商(“OEM”)以及欧洲的售后市场。我们雇佣了大约7600名全职员工，在北美和欧洲的8家制造工厂运营。我们是全球原始设备制造商最大的铝轮供应商之一，我们相信我们是欧洲头号铝轮售后制造商和供应商。在2021年前三个月，我们的OEM铝轮约占我们销售额的93%，主要用于工厂安装宝马(包括迷你)、戴姆勒股份公司(梅赛德斯-奔驰、AMG、Smart)、福特、通用、本田、捷豹路虎、马自达、日产、PSA、雷诺、Stellantis、斯巴鲁、铃木、丰田、大众集团(大众、奥迪、西雅特、Skkswagen)生产的车型我们还以ATS、RIAL、ALUTEC和ANZIO等品牌向欧洲售后市场销售铝轮毂。北美和欧洲是我们产品的主要市场，但我们拥有由北美、欧洲和亚洲原始设备制造商组成的多元化的全球客户基础。“

对我们产品的需求主要来自北美和欧洲的轻型汽车生产，以及客户对我们服务的特定车辆平台和我们生产的轮式SKU收取的费率。我们的大多数客户的车轮项目都是提前两到四年授予的。我们与原始设备制造商的采购订单通常特定于特定车型。

25

 

通用汽车，大众集团和福特我们仅有的个别客户占我们合并销售额的10%或更多吗截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月. 我们的在202年度面向这些客户的销售额1和2020具体情况如下：

截至三个月

 

2021年3月31日

 

 

2020年3月31日

 

(百万美元)

 

百分比

销售额

 

 

美元

 

 

百分比

销售额

 

 

美元

 

全球机制

 

26%

 

 

$

94.1

 

 

23%

 

 

$

72.7

 

大众集团

 

15%

 

 

$

54.2

 

 

15%

 

 

$

43.9

 

福特

 

14%

 

 

$

49.1

 

 

13%

 

 

$

39.4

 

 

新冠肺炎大流行概述

 

2020年，新冠肺炎大流行导致金融市场大幅波动，并继续对汽车行业产生广泛的不利影响。

 

在度过这段动荡和不确定时期的同时，Superior的首要任务仍然是：

 

 

•

确保我们员工的健康和安全

 

•

保持公司的财务健康，以及

 

•

为我们的客户服务。

 

为了与这些优先事项保持一致，为了确保我们全球员工的健康和安全，并应对当前的行业生产环境，我们于2020年3月下旬关闭了欧洲工厂的生产。在北美，我们的制造业务于2020年4月初停产。该公司根据行业需求和制成品水平，并根据当地政府的要求，于2020年6月1日之前重新开放所有设施。

此外，Superior还制定并执行了一份与员工重返工作岗位相关的安全工作手册(Safe Work Playbook)。我们还成立了一个全球员工健康与安全(“EH&S”)指导团队，由我们的EH&S总监领导，并由我们运营和人力资源部的全球和地区领导人组成。我们在设施更新方面进行了投资，以确保社交距离，包括改变自助餐厅的布局和做法、运输服务以及整个制造设施的标记间距。一旦发生新冠肺炎事件，当地的新冠肺炎响应团队会立即执行定义的协议，包括隔离任何出现症状的员工，并开展可追溯性活动，以识别和隔离所有可能接触到病毒的个人。

根据最近的IHS产量预测，2021年全年行业产量预计将增长17.3%我们主要地区的百分比(北美为20.4%，西欧和中欧为14.4%)与2020年相比，但比2019年下降8.5%(北美下降3.7%，欧洲下降12.9%)。新冠肺炎在2021年将对我们的业务、运营结果和财务状况产生最终影响，这将取决于我们可能无法准确预测的一些不断变化的因素，包括：疫情的持续时间和范围；政府、原始设备制造商、供应商、客户和个人已经并将继续采取的应对流行病的行动；以及流行病对经济活动的影响，以及原始设备制造商的供应商和客户继续为应对此类影响而采取的行动。我们正在继续监测最近病毒的卷土重来，包括在我们开展业务的美国某些州和国家出现的新病毒株，影响汽车行业(包括半导体、钢铁、树脂和泡沫)的疫苗接种部署和供应链短缺的进展，以及这些事态发展对本年度OEM生产计划的影响。

可持续性

所有卓越的制造工厂都实施了ISO14001认证的环境管理体系，并接受独立第三方的年度审核。2019年，我们首次根据温室气体协议评估了我们欧洲业务的产品碳足迹，2021年，我们预计将根据我们的第一份企业可持续发展报告评估我们全球业务的碳足迹。这些评估可以帮助我们确定减少燃料消耗和温室气体排放的潜在机会。在这方面，我们专注于开发汽车轻量化解决方案，例如我们的专利Alulite技术。SUBERVER致力于减少我们全球所有设施的天然气、电力、水、固体废物和空气排放。我们还要求我们的供应商对可持续发展实践负责，并已将我们的铝采购量主要转移到使用可再生能源生产我们购买的原材料的“绿色”供应商。

 

26

 

 

2021年第一季度概览

以下图表显示了截至2021年3月31日的季度与截至2020年3月31日的季度的运营业绩(单位：百万美元)：

 

 

 

 

2019年第三季度和2018年第三季度的销售和盈利能力(百万美元)2019年第三季度和2018年第三季度的销售额$352.0$347.6 2019年第三季度和2018年的运营收入$(0.2)$7.72019218 2019年第三季度和2018年第三季度的净收益和调整后的EBITDA*2019年第三季度和2018年第三季度的净收益调整后的EBITDA$38.9$30.6$(6.6)2018年第三季度和2018年第三季度的净收益调整后的EBITDA$38.9$30.6$(6.6)*请参阅本季度报告的非GAAP财务衡量部分，了解我们调整后的EBITDA与净收入(亏损)的对账。

 

经营成果

 

 

 

截至三个月

 

 

 

 

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

 

网

变化

 

(千美元，每股除外)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

净销售额

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

北美

 

$

191,971

 

 

$

155,551

 

 

$

36,420

 

欧洲

 

 

166,225

 

 

 

145,561

 

 

 

20,664

 

净销售额

 

 

358,196

 

 

 

301,112

 

 

 

57,084

 

销售成本

 

 

315,156

 

 

 

277,951

 

 

 

(37,205

)

毛利

 

 

43,040

 

 

 

23,161

 

 

 

19,879

 

净销售额百分比

 

 

12.0

%

 

 

7.7

%

 

 

4.3

%

销售、一般和行政费用

 

 

17,321

 

 

 

12,535

 

 

 

(4,786

)

商誉减值和无限期无形资产

 

 

—

 

 

 

193,641

 

 

 

193,641

 

营业收入(亏损)

 

 

25,719

 

 

 

(183,015

)

 

 

208,734

 

净销售额百分比

 

 

7.2

%

 

 

(60.8

)%

 

 

68.0

%

利息支出，净额

 

 

(10,273

)

 

 

(11,850

)

 

 

1,577

 

其他(费用)收入，净额

 

 

(1,514

)

 

 

1,323

 

 

 

(2,837

)

所得税(拨备)优惠

 

 

(810

)

 

 

3,460

 

 

 

(4,270

)

净收益(亏损)

 

$

13,122

 

 

$

(190,082

)

 

$

203,204

 

净销售额百分比

 

 

3.7

%

 

 

(63.1

)%

 

 

66.8

%

稀释后每股收益(亏损)

 

$

0.18

 

 

$

(7.84

)

 

$

8.02

 

增值销售额 (1)

 

$

207,259

 

 

$

170,091

 

 

$

37,168

 

调整后的EBITDA (2)

 

$

54,923

 

 

$

39,530

 

 

$

15,393

 

净销售额百分比

 

 

15.3

%

 

 

13.1

%

 

 

2.2

%

增加值销售额百分比

 

 

26.5

%

 

 

23.2

%

 

 

3.3

%

单位出货量(以千计)

 

 

4,515

 

 

 

4,307

 

 

 

208

 

 

 

27

 

 

 

(1)

增值销售额是一个关键指标，不是根据美国公认会计原则(GAAP)计算的。有关增值销售额的定义以及增值销售额与净销售额(最具可比性的美国GAAP衡量标准)的对账，请参阅“非美国GAAP财务衡量标准”。

 

(2)

调整后的EBITDA是一个关键指标，不是根据美国公认会计准则计算的。有关调整后EBITDA的定义以及我们调整后的EBITDA与净收入(最具可比性的美国GAAP衡量标准)的对账，请参阅“非美国GAAP财务衡量标准”。

 

出货

车轮单元出货量是4.52021年第一季度的单位出货量为430万件，比去年同期的430万件有所增加共4.8页百分比。这一增长是由北美销量增加推动的。

净销售额

2021年第一季度的净销售额为3.582亿美元，而2020年同期的净销售额为3.011亿美元。本季度的增长是由北美单位产量增加、北美和欧洲更强劲的产品组合以及铝价上涨以及有利的外汇推动的。

销售成本

 

2021年第一季度的销售成本为3.152亿美元，而2020年同期的销售成本为2.78亿美元。销售成本的增加主要是由于北美单量增加，铝价上涨，以及前期欧洲制造成本下降，这是因为我们在2020年3月下旬为应对大流行而停产。

销售、一般和行政费用

2021年第一季度的销售、一般和行政(SG&A)费用为1,730万美元，而2020年同期的SG&A费用为1,250万美元。SG&A费用的增加是由于2021年与修改某些股票奖励以抵消新冠肺炎的影响相关的增量薪酬支出，以及新冠肺炎疫情导致的前期薪酬和福利应计项目减少(请参阅简明合并财务报表附注中的附注16：基于股票的薪酬)。

商誉减值和无限期无形资产减值

于2020年第一季度，我们确认了与我们的欧洲报告部门相关的商誉和无限期无形资产减值费用共计1.936亿美元(请参阅简明综合财务报表附注中的附注8，“商誉和其他无形资产”)。

净利息支出：

2021年第一季度的净利息支出为1030万美元，而2020年同期的净利息支出为1190万美元。减少的主要原因是定期贷款利率较低。

其他收入(费用)

其他费用是150万美元2021年第一季度的其他收入为130万美元，而2020年同期为130万美元。上一年的收入主要是由外汇收益推动的。本年度的支出主要是由于公司股价上涨导致优先股内含衍生债务增加。

所得税(拨备)优惠

2021年第一季度的所得税拨备为80万美元，税前收入为1390万美元，有效所得税税率为5.8%。这与法定税率不同，主要原因是美国的估值津贴、不确定税收状况的逆转以及不同税收管辖区之间的收益组合。此外，2020年第一季度的所得税优惠为350万美元，税前亏损1.935亿美元，实际所得税税率为1.8%。实际税率低于法定税率，主要是由于不同税务管辖区之间的收益组合、确认不可抵扣利息的估值免税额以及商誉减值(没有相应的税收优惠)所致。

净收益(亏损)

2021年第一季度的净收入为1310万美元，或每股稀释后收益0.18美元，而2020年同期净亏损1.901亿美元，或每股稀释后亏损7.84美元。

 

28

 

 

 

部门销售额和运营收入

 

 

 

截至三个月

 

 

 

 

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

 

变化

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

所选数据

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

净销售额

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

北美

 

$

191,971

 

 

$

155,551

 

 

$

36,420

 

欧洲

 

 

166,225

 

 

 

145,561

 

 

 

20,664

 

总净销售额

 

$

358,196

 

 

$

301,112

 

 

$

57,084

 

营业收入(亏损)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

北美

 

$

17,841

 

 

$

6,109

 

 

$

11,732

 

欧洲

 

 

7,878

 

 

 

(189,124

)

 

 

197,002

 

营业总收入(亏损)

 

$

25,719

 

 

$

(183,015

)

 

$

208,734

 

 

北美

我们北美部门2021年第一季度的净销售额与2020年同期相比增长了23.4%，原因是单位销量增长了10.6%，由更大直径的车轮和优质车轮抛光组成的更强劲的产品组合，以及更高的铝价。2021年第一季度，北美的销售额几乎全部来自墨西哥而去年同期，美国和墨西哥的这一比例分别为10.4%和89.6%。按国家/地区划分的北美销售额的变化是由于我们位于阿肯色州费耶特维尔的工厂停止了生产活动。2021年第一季度北美地区运营收入高于上年同期，这是由于产量增加、产品组合增强、制造业绩改善和有利的外汇，部分抵消了薪酬应计项目的增加。*。

欧洲

我们欧洲部门2021年第一季度的净销售额有所增长14.2%，与2020年同期相比。这一增长是由更强劲的产品组合和更高的铝价推动的，但部分被单位销量下降1.3%所抵消。2021年第一季度，欧洲市场在德国和波兰的销售额分别为36.6%和63.4%，而去年同期分别为34.4%和65.6%。与2020年同期相比，2021年第一季度欧洲部门的运营收入有所增长由于有利的产品组合、有利的外汇，以及上一年同期发生的总计1.936亿美元的商誉和无限期无形资产减值费用。

 

 

财务状况、流动性与资本来源

截至2021年3月31日，我们的现金和现金等价物总计153.8美元，而截至2020年3月31日和2020年12月31日，我们的现金和现金等价物分别为282.2美元和1.524亿美元。我们的流动性来源主要包括现金和现金等价物、经营活动提供的现金、可用债务安排下的借款、应收贸易账款的保理安排，以及不时的其他外部资金来源。截至2021年3月31日，我们的营运资本(流动资产减去流动负债)和流动比率(流动资产除以流动负债)分别为1.712亿美元和1.7亿美元，而2021年12月31日分别为152.5美元和1.7%。

我们的营运资金需求、投资活动和现金股息支付历来来自内部产生的资金、债务安排、现金和现金等价物，我们相信这些来源将继续满足我们未来的需求。资本支出涉及提高生产质量和效率以及延长现有物业、厂房和设备的使用寿命(“维护”)，以及与提供新产品和扩大现有产品产能相关的资本(“新业务”)。随着时间的推移，资本支出由维护和新业务的大致相等部分组成。

在收购我们的欧洲业务方面，我们在2017年达成了几项债务和股权融资安排。2017年3月22日，我们签订了由400.0美元高级担保定期贷款安排(以下简称定期贷款安排)和160.0美元循环信贷安排(简称循环信贷安排)组成的美元高级担保信贷安排(以下简称美元高级担保信贷安排)，其中，美元高级担保定期贷款安排(简称：定期贷款安排)由2.5亿美元的高级担保定期贷款安排(简称：定期贷款安排)和160.0美元的循环信贷安排(简称循环信贷安排)组成。2017年5月22日，我们发行了15万股可赎回优先股，总购买价为150.0美元。2017年6月15日，我们发行了本金总额为250.0欧元、2025年6月15日到期的6.00%优先债券(以下简称债券)。最后，作为欧洲业务收购的一部分，我们还承担了7070万美元的未偿债务，包括3000万欧元的欧洲循环信贷安排(“EUR SSCF”)(随后在2019年第二季度增加到4500万欧元)。一月三十一号，

29

 

2020年，欧元SSCF的可用借款上限从€4500万至€6000万美元。欧元SSCF的所有其他条款保持不变。此外，欧洲业务签订了总额为1美元的设备贷款协议。13.4百万(€2019年第四季度)。T他连落后了。€1060万在这些上面装备贷款在2020年第一季度，并吸引了剩余的€2021年第一季度为140万，导致平衡的€12.0百万美元，或 $14.0 截至三月三十一日, 2021.随着新冠肺炎疫情的爆发以及随之而来的经济不确定性，该公司关于美元SSCF和欧元SSCF的循环信贷安排，以提供额外的流动性。截至2020年3月31日，该公司在这些贷款下的未偿还借款为2.079亿美元。这个C公司恢复营业它的所有功能运营通过六月of 2020 并在2020年第三季度产生了足够的现金流，足以在2020年9月30日之前全额偿还循环信贷安排下的借款。

作为我们改善现金流和相关流动性的持续努力的一部分，我们与供应商谈判以优化我们的条款和条件，包括延长付款期限。从2021年开始，本公司与我们的一家主要铝供应商的部分采购将获得延长的付款条件，以换取对产品定价进行象征性调整。向我们提供的付款条件符合铝行业标准，以及向供应商的其他客户提供的付款条件。供应商打算通过向金融机构保理我们的应收账款来为这些延长的条款提供资金。我们不是供应商与金融机构保理协议的一方。我们直接将货款汇给我们的供应商，但供应商在延长条款下购买的产品除外。根据最初与供应商协商的付款条件，这些款项将直接汇到金融机构。截至2021年3月31日，公司欠该金融机构1,250万美元，包括在公司简明综合资产负债表的应付帐款中。公司没有根据供应商的保理安排向金融机构支付任何款项，因为截至2021年3月31日还没有发票到期。所有此类付款都将包括在精简的合并现金流量表内的运营现金流中。

截至2021年3月31日，定期贷款工具、票据和设备贷款项下的未偿还余额分别为3.492亿美元、2.543亿美元和2340万美元。截至2021年3月31日，可赎回优先股总额为1.843亿美元。截至2021年3月31日，我们的流动性总额为3.788亿美元，其中包括1.538亿美元的手头现金和2.25亿美元的信贷安排下可用的未使用贷款承诺。他说：

2021年5月3日，公司延长了其美元SSCF的期限。*该贷款下的承诺从1.6亿美元降至1.325亿美元，其中2500万美元于2022年5月23日到期，其余1.075亿美元于2023年10月31日到期。(请参阅简明综合财务报表附注20“后续事项”)。我们的欧元SSCF将于2022年5月到期。根据各种预测情景，Superior预计目前将继续遵守这些设施的条款。该公司在2024年5月之前没有其他重大的融资债务到期。

下表汇总了简明合并现金流量表中反映的经营、投资和融资活动的现金流量。

 

 

 

截至三个月

 

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

 

经营活动提供的净现金

 

 

18,153

 

 

 

31,313

 

 

用于投资活动的净现金

 

 

(10,479

)

 

 

(13,865

)

 

融资活动提供的现金净额(用于)

 

 

(4,179

)

 

 

189,049

 

 

汇率变动对现金的影响

 

 

(2,070

)

 

 

(2,261

)

 

现金及现金等价物净增加情况

 

$

1,425

 

 

$

204,236

 

 

 

经营活动

2021年前三个月，经营活动提供的净现金为1820万美元，而2020年同期经营活动提供的现金为3130万美元。经营活动提供的现金流减少主要是由营运资金推动，以支持销售量和生产量的增加，与上年相比，盈利能力增加和现金税降低部分抵消了这一影响句号。

30

 

投资活动

2021年前三个月，用于投资活动的净现金为1050万美元，而2020年同期为1390万美元。投资活动减少的原因是待完成的资本项目的时间安排，以支持这两个地区增加的生产需求。

融资活动

2021年前三个月，融资活动使用的净现金为420万美元，而2020年同期融资活动提供的净现金为1.89亿美元。这一变化主要是由于我们在欧洲和北美的循环信贷安排的减少以及2020年新的欧洲设备贷款的收益的净影响，这些贷款在2021年没有再次出现。

 

表外安排

截至2021年3月31日，除了保理105.6美元的贸易应收账款外，我们没有重大的表外安排。

 

非GAAP财务指标

在这份季度报告中，我们讨论了两个没有按照美国公认会计准则计算的重要指标，即增值销售额和调整后的EBITDA。

增值销售额是一个关键指标，不是根据美国公认会计原则(GAAP)计算的。在讨论经营业绩时，我们提供有关增值销售的信息。增值销售额指净销售额减去计入净销售额的外包服务提供商(“OSP”)提供的铝和服务的价值。我们列报增值销售额的目的是让财务报表的用户考虑我们的净销售额信息，包括铝材和OSP成本部分，以及没有铝材和OSP成本部分的情况。管理层利用增值销售额作为决定公司增长的关键指标，因为它消除了铝价的波动性。

调整后的EBITDA是一个关键指标，不是根据美国公认会计准则计算的。调整后的EBITDA被定义为扣除利息收入和支出、所得税、折旧、摊销、重组费用和其他关闭成本以及长期资产和投资的减值、可赎回优先股嵌入衍生工具的公允价值变化、收购和整合以及其他相关成本、某些雇佣和分离相关成本、委托书竞赛费、与提前清偿债务相关的收益和应收账款保理费用之前的收益。我们使用调整后的EBITDA作为我们业务经营业绩的重要指标。调整后的EBITDA用于我们的内部预测和模型，用于建立内部运营预算，补充向董事会报告的财务结果和预测，并评估我们运营的短期和长期运营趋势。我们相信，调整后的EBITDA财务指标有助于更全面地了解我们管理业务的基本运营措施，评估我们与前几个时期和市场的表现，并确立运营目标。调整后的EBITDA是一项非GAAP财务指标，不应单独考虑，也不应作为根据美国GAAP提供的财务信息的替代品。这种非GAAP财务衡量标准的计算方式可能与其他公司使用的类似名称的衡量标准不同。

下表将我们的净销售额(最直接可比的美国公认会计原则财务指标)与我们的增值销售额进行了核对：

 

 

 

截至三个月

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

净销售额

 

$

358,196

 

 

$

301,112

 

较低：铝价和外部服务提供商成本

 

 

(150,937

)

 

 

(131,021

)

增值销售额

 

$

207,259

 

 

$

170,091

 

31

 

 

 

下表将我们的净收入(最直接可比的美国公认会计原则财务指标)与我们调整后的EBITDA进行了核对：

 

 

 

截至三个月

 

 

 

三月三十一号，

2021

 

 

三月三十一号，

2020

 

(千美元)

 

 

 

 

 

 

 

 

净收益(亏损)

 

$

13,122

 

 

$

(190,082

)

利息支出，净额

 

 

10,273

 

 

 

11,850

 

所得税拨备(福利)

 

 

810

 

 

 

(3,460

)

折旧

 

 

18,650

 

 

 

18,255

 

摊销

 

 

6,711

 

 

 

6,137

 

商誉减值和无限期无形资产

 

 

—

 

 

 

193,641

 

整合、重组、保理费用及其他(1)(2)

 

 

4,042

 

 

 

3,189

 

公允价值变动或可赎回优先股隐含衍生负债(3)

 

 

1,315

 

 

 

—

 

调整后的EBITDA

 

$

54,923

 

 

$

39,530

 

调整后的EBITDA占净销售额的百分比

 

 

15.3

%

 

 

13.1

%

调整后的EBITDA占增值销售额的百分比

 

 

26.5

%

 

 

23.2

%

 

 

 

(1)

2021年第一季度，我们产生了大约90万美元的重组成本，其中包括与我们位于阿肯色州费耶特维尔的设施相关的持续固定成本，以及重新调整用途的机械的搬迁和安装成本。此外，我们产生了230万美元的某些招聘和离职成本，50万美元的应收账款保理费用，以及30万美元的其他成本。

 

(2)

在2020年第一季度，我们发生了大约300万美元的重组成本，其中包括持续的固定成本

与我们阿肯色州费耶特维尔相关的成本包括重新调整用途的机器的位置、搬迁和安装费用，以及20万美元的应收账款保理费用。

 

(3)

公允价值的变动主要是由我们的股票价格在各自期间的变动推动的。

关键会计政策和估算

按照美国公认会计原则编制合并财务报表要求管理层在作出影响其报告金额的估计和假设以及本管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析中包括的财务信息时作出重大判断。该等估计及假设乃基于过往经验、行业趋势、过去及现时各项协议及合约的条款，以及从其他来源取得并被认为在当时情况下属合理的资料，构成对资产及负债的账面价值作出判断的基础，而该等资产及负债的账面价值并非透过其他来源轻易可见。吾等相信所采用的会计估计属恰当，所产生的结余亦属合理；然而，由于编制估计所固有的不确定性，实际结果可能与最初的估计有所不同，需要在未来期间对该等结余作出调整。影响简明合并财务报表的关键会计估计以及所使用的判断和假设与管理层在2020年10-K报表中的讨论和分析中描述的一致(请参阅在截至2020年12月31日的10-K表格年度报告的第二部分中，“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”(Form 10-K Form 10-K截至2020年12月31日的年度报告第II部分)。

 

第三项关于市场风险的定量和定性披露

作为一家较小的报告公司，根据1934年修订的证券交易法(“交易法”)下S-K法规第10(F)(1)条的定义，公司不需要提供本项目所要求的信息。

 

第四项：安全控制和程序

信息披露控制和程序的评估

公司管理层在我们的首席执行官和首席财务官的参与下，评估了截至2021年3月31日公司的披露控制和程序(如《交易法》第13a-15(E)和15d-15(E)条规定)的有效性。我们的披露控制和程序旨在确保我们根据交易所法案提交或提交的报告中要求披露的信息在证券交易委员会规则和表格中指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告，并且这些信息被积累并传达给我们的管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官，以便及时做出关于所需披露的决定。

32

 

基于这个评估，我们的族长执行人员军官和首席财务办公室R得出结论，截至三月三十一日, 2021我们的披露控制和程序是有效的。

财务报告内部控制的变化

在截至2021年3月31日的三个月内，我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化，这对我们的财务报告内部控制产生了重大影响，或者很可能会对其产生重大影响。

33

 

第二部分

其他信息

我们是各种与我们业务相关的法律和环境诉讼的当事人。在正常业务过程中出现的某些索赔、诉讼和投诉已经或正在对我们提起诉讼。根据已知的事实，吾等相信所有该等事项已有足够的拨备、保险保障、无价值及/或涉及不会对吾等的综合经营业绩、现金流或财务状况造成重大不利影响的金额。另请参阅我们截至2020年12月31日的年度报告Form 10-K的第1A项“风险因素--我们不时会受到诉讼，这可能会对我们的财务状况或经营结果产生不利影响”。

项目2. 未登记的股权证券销售和收益的使用

不适用。

项目5.其他信息

不适用。

 

 

34

 

 

项目6.展品

 

  10.1

 

第五次信贷协议修正案，日期为2021年5月3日，由Superior Industries International，Inc.、其中指明的Superior的子公司、花旗银行(Citibank，N.A.)为行政代理、摩根大通银行(JPMorgan Chase Bank N.A.)为分代理以及贷款人和开证行一方签订。**

 

 

 

  31.1

 

根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302(A)节通过的《美国法典》第18编第1350节规定的首席执行官认证。**

 

 

 

  31.2

 

根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第302(A)节通过的《美国法典》第18编第1350节规定的首席财务官认证。**

 

 

 

  32.1

 

总裁兼首席执行官Majdi B.Abulaban和执行副总裁兼首席财务官C.Timothy Trenary根据《美国法典》第18编第1350节(根据2002年《萨班斯-奥克斯利法案》第906节通过)的认证。**

 

 

 

101.INS

 

内联XBRL实例文档-实例文档不显示在交互数据文件中，因为其XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中*

 

 

 

101.SCH

 

内联XBRL分类扩展架构文档*

 

 

 

101.CAL

 

内联XBRL分类扩展计算链接库文档*

 

 

 

101.LAB

 

内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档*

 

 

 

101.PRE

 

内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档*

 

 

 

101.DEF

 

内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档*

 

 

 

104

 

封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在图101中)****

 

**

谨此提交。

 

 

****

以电子方式与报告一起提交。

 

35

 

 

签名

根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。

优业国际股份有限公司。

(注册人)

 

日期：2021年5月5日

/s/Majdi B.Abulaban

 

马吉迪·B·阿不拉班

总裁兼首席执行官

 

日期：2021年5月5日

/s/C.蒂莫西·特伦纳里(Timothy Trenary)

 

C.蒂莫西·特里纳里

执行副总裁兼首席财务官

 

36