TXT-202104030000217346--01-012021Q1假象千真万确212400002173462021-01-032021-04-03Xbrli：共享00002173462021-04-16Iso4217：美元0000217346TXT：Manufacturing ProductsAndServicesMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：Manufacturing ProductsAndServicesMember2020-01-052020-04-040000217346US-GAAP：财务服务成员2021-01-032021-04-030000217346US-GAAP：财务服务成员2020-01-052020-04-0400002173462020-01-052020-04-04Iso4217：美元Xbrli：共享0000217346TXT：制造集团成员2021-04-030000217346TXT：制造集团成员2021-01-0200002173462021-04-0300002173462021-01-020000217346TXT：FinanceGroupMember2021-04-030000217346TXT：FinanceGroupMember2021-01-0200002173462020-01-0400002173462020-04-040000217346TXT：制造集团成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：制造集团成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：FinanceGroupMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：FinanceGroupMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：制造集团成员2020-01-040000217346TXT：FinanceGroupMember2020-01-040000217346TXT：制造集团成员2020-04-040000217346TXT：FinanceGroupMember2020-04-04Txt：BorningGroup0000217346Txt：CumulativeCatchUpMethodMember2021-01-032021-04-030000217346Txt：CumulativeCatchUpMethodMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：TRUNonUSM成员Us-gaap:DisposalGroupDisposedOfBySaleNotDiscontinuedOperationsMember2021-01-252021-01-250000217346文本：商业会员TXT：制造集团成员2021-04-030000217346文本：商业会员TXT：制造集团成员2021-01-020000217346文本：美国政府成员TXT：制造集团成员2021-04-030000217346文本：美国政府成员TXT：制造集团成员2021-01-020000217346Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMemberSRT：最小成员数2021-01-032021-04-030000217346Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMember2021-01-032021-04-03文本：客户0000217346美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2021-04-030000217346美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2021-01-020000217346US-GAAP：特别会员Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMember2021-04-030000217346US-GAAP：特别会员Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMember2021-01-020000217346Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMember美国公认会计准则：双重会员2021-04-030000217346Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMember美国公认会计准则：双重会员2021-01-02Xbrli：纯0000217346Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMember2021-04-030000217346Us-gaap:NonperformingFinancingReceivableMember2021-01-020000217346Txt:FinancialAssetsLessThan31DaysPastDueMember2021-04-030000217346Txt:FinancialAssetsLessThan31DaysPastDueMember2021-01-020000217346TXT：财务资产31至60天PastDueMember2021-04-030000217346TXT：财务资产31至60天PastDueMember2021-01-020000217346TXT：财务资产61至90天PastDueMember2021-04-030000217346TXT：财务资产61至90天PastDueMember2021-01-020000217346Us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2021-04-030000217346Us-gaap:FinancingReceivablesEqualToGreaterThan90DaysPastDueMember2021-01-020000217346美国-公认会计准则：履行财务应收账款成员2021-04-0300002173462020-01-052021-01-020000217346US-GAAP：ForeignExchangeContractMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员TXT：制造集团成员2021-04-030000217346US-GAAP：ForeignExchangeContractMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员TXT：制造集团成员2021-01-020000217346US-GAAP：ForeignExchangeContractMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：公允价值输入级别2成员TXT：制造集团成员2021-04-030000217346US-GAAP：ForeignExchangeContractMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员US-GAAP：公允价值输入级别2成员TXT：制造集团成员2021-01-020000217346US-GAAP：InterestRateSwapMemberTXT：FinanceGroupMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员2021-04-030000217346US-GAAP：InterestRateSwapMemberTXT：FinanceGroupMember美国公认会计准则：现金流量对冲成员2021-01-020000217346Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberTXT：制造集团成员2021-04-030000217346Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberTXT：制造集团成员2021-04-030000217346Us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberTXT：制造集团成员2021-01-020000217346Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberTXT：制造集团成员2021-01-020000217346TXT：FinanceGroupMemberUs-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2021-04-030000217346Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberTXT：FinanceGroupMember2021-04-030000217346TXT：FinanceGroupMemberUs-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2021-01-020000217346Us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberTXT：FinanceGroupMember2021-01-020000217346美国-GAAP：CommonStockMember2021-01-020000217346US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-01-020000217346美国-GAAP：SecuryStockMember2021-01-020000217346美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-020000217346Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-020000217346美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-01-032021-04-030000217346Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-01-032021-04-030000217346US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-01-032021-04-030000217346美国-GAAP：SecuryStockMember2021-01-032021-04-030000217346美国-GAAP：CommonStockMember2021-04-030000217346US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2021-04-030000217346美国-GAAP：SecuryStockMember2021-04-030000217346美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2021-04-030000217346Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2021-04-030000217346美国-GAAP：CommonStockMember2020-01-040000217346US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-01-040000217346美国-GAAP：SecuryStockMember2020-01-040000217346美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-01-040000217346Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-040000217346美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-01-052020-04-040000217346Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-052020-04-040000217346US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-01-052020-04-040000217346美国-GAAP：SecuryStockMember2020-01-052020-04-040000217346美国-GAAP：CommonStockMember2020-04-040000217346US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2020-04-040000217346美国-GAAP：SecuryStockMember2020-04-040000217346美国-公认会计准则：留存的耳机成员(ReainedEarningsMember)2020-04-040000217346Us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-04-040000217346美国-GAAP：员工股票期权成员2021-01-032021-04-030000217346美国-GAAP：员工股票期权成员2020-01-052020-04-040000217346Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-01-020000217346Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-01-020000217346Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2021-01-020000217346Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-01-032021-04-030000217346Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-01-032021-04-030000217346Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2021-01-032021-04-030000217346Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2021-04-030000217346Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2021-04-030000217346Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2021-04-030000217346Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-01-040000217346Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-01-040000217346Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2020-01-040000217346Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-01-052020-04-040000217346Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-01-052020-04-040000217346Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2020-01-052020-04-040000217346Us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-04-040000217346Us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-04-040000217346Us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2020-04-04Txt：Business Segment0000217346US-GAAP：运营细分市场成员Txt：TasteronAviationMemberTXT：制造集团成员2021-01-032021-04-030000217346US-GAAP：运营细分市场成员Txt：TasteronAviationMemberTXT：制造集团成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：BellMemberUS-GAAP：运营细分市场成员TXT：制造集团成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：BellMemberUS-GAAP：运营细分市场成员TXT：制造集团成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：德事隆系统成员US-GAAP：运营细分市场成员TXT：制造集团成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：德事隆系统成员US-GAAP：运营细分市场成员TXT：制造集团成员2020-01-052020-04-040000217346文本：IndustrialMemberUS-GAAP：运营细分市场成员TXT：制造集团成员2021-01-032021-04-030000217346文本：IndustrialMemberUS-GAAP：运营细分市场成员TXT：制造集团成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：FinanceGroupMemberTXT：FinanceMemberUS-GAAP：运营细分市场成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：FinanceGroupMemberTXT：FinanceMemberUS-GAAP：运营细分市场成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：FinanceMemberUS-GAAP：运营细分市场成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：FinanceMemberUS-GAAP：运营细分市场成员2020-01-052020-04-040000217346US-GAAP：运营细分市场成员2021-01-032021-04-030000217346US-GAAP：运营细分市场成员2020-01-052020-04-040000217346US-GAAP：材料对帐项目成员2021-01-032021-04-030000217346US-GAAP：材料对帐项目成员2020-01-052020-04-040000217346US-GAAP：材料对帐项目成员TXT：制造集团成员2021-01-032021-04-030000217346US-GAAP：材料对帐项目成员TXT：制造集团成员2020-01-052020-04-040000217346Txt：Aircraft MemberTxt：TasteronAviationMember2021-01-032021-04-030000217346Txt：Aircraft MemberTxt：TasteronAviationMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：售后服务部件和服务成员Txt：TasteronAviationMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：售后服务部件和服务成员Txt：TasteronAviationMember2020-01-052020-04-040000217346Txt：TasteronAviationMember2021-01-032021-04-030000217346Txt：TasteronAviationMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：BellMemberTXT：MilitaryAircraft and dSupportProgramsMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：BellMemberTXT：MilitaryAircraft and dSupportProgramsMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：BellMemberTxt:CommercialHelicoptersPartsAndServicesMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：BellMemberTxt:CommercialHelicoptersPartsAndServicesMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：BellMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：BellMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：德事隆系统成员TXT：AirSystemsMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：德事隆系统成员TXT：AirSystemsMember2020-01-052020-04-040000217346文本：LandAndSeaSystemsMemberTXT：德事隆系统成员2021-01-032021-04-030000217346文本：LandAndSeaSystemsMemberTXT：德事隆系统成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：其他成员TXT：德事隆系统成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：其他成员TXT：德事隆系统成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：德事隆系统成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：德事隆系统成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：FuelSystemsAndFunctionalComponentsMember文本：IndustrialMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：FuelSystemsAndFunctionalComponentsMember文本：IndustrialMember2020-01-052020-04-040000217346文本：IndustrialMemberTXT：SpecialedVehiclesMember2021-01-032021-04-030000217346文本：IndustrialMemberTXT：SpecialedVehiclesMember2020-01-052020-04-040000217346文本：IndustrialMember2021-01-032021-04-030000217346文本：IndustrialMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：FinanceMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：FinanceMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：商业客户会员Txt：TasteronAviationMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：商业客户会员TXT：BellMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：商业客户会员TXT：德事隆系统成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：商业客户会员文本：IndustrialMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：商业客户会员TXT：FinanceMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：商业客户会员2021-01-032021-04-030000217346文本：美国政府成员Txt：TasteronAviationMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：BellMember文本：美国政府成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：德事隆系统成员文本：美国政府成员2021-01-032021-04-030000217346文本：美国政府成员文本：IndustrialMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：FinanceMember文本：美国政府成员2021-01-032021-04-030000217346文本：美国政府成员2021-01-032021-04-030000217346Txt：TasteronAviationMember国家：美国2021-01-032021-04-030000217346TXT：BellMember国家：美国2021-01-032021-04-030000217346TXT：德事隆系统成员国家：美国2021-01-032021-04-030000217346文本：IndustrialMember国家：美国2021-01-032021-04-030000217346TXT：FinanceMember国家：美国2021-01-032021-04-030000217346国家：美国2021-01-032021-04-030000217346SRT：欧洲成员Txt：TasteronAviationMember2021-01-032021-04-030000217346SRT：欧洲成员TXT：BellMember2021-01-032021-04-030000217346SRT：欧洲成员TXT：德事隆系统成员2021-01-032021-04-030000217346SRT：欧洲成员文本：IndustrialMember2021-01-032021-04-030000217346SRT：欧洲成员TXT：FinanceMember2021-01-032021-04-030000217346SRT：欧洲成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员Txt：TasteronAviationMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员TXT：BellMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员TXT：德事隆系统成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员文本：IndustrialMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员TXT：FinanceMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：国际会员Txt：TasteronAviationMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：BellMemberTXT：国际会员2021-01-032021-04-030000217346TXT：国际会员TXT：德事隆系统成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：国际会员文本：IndustrialMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：国际会员TXT：FinanceMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：国际会员2021-01-032021-04-030000217346TXT：商业客户会员Txt：TasteronAviationMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：商业客户会员TXT：BellMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：商业客户会员TXT：德事隆系统成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：商业客户会员文本：IndustrialMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：商业客户会员TXT：FinanceMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：商业客户会员2020-01-052020-04-040000217346文本：美国政府成员Txt：TasteronAviationMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：BellMember文本：美国政府成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：德事隆系统成员文本：美国政府成员2020-01-052020-04-040000217346文本：美国政府成员文本：IndustrialMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：FinanceMember文本：美国政府成员2020-01-052020-04-040000217346文本：美国政府成员2020-01-052020-04-040000217346Txt：TasteronAviationMember国家：美国2020-01-052020-04-040000217346TXT：BellMember国家：美国2020-01-052020-04-040000217346TXT：德事隆系统成员国家：美国2020-01-052020-04-040000217346文本：IndustrialMember国家：美国2020-01-052020-04-040000217346TXT：FinanceMember国家：美国2020-01-052020-04-040000217346国家：美国2020-01-052020-04-040000217346SRT：欧洲成员Txt：TasteronAviationMember2020-01-052020-04-040000217346SRT：欧洲成员TXT：BellMember2020-01-052020-04-040000217346SRT：欧洲成员TXT：德事隆系统成员2020-01-052020-04-040000217346SRT：欧洲成员文本：IndustrialMember2020-01-052020-04-040000217346SRT：欧洲成员TXT：FinanceMember2020-01-052020-04-040000217346SRT：欧洲成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员Txt：TasteronAviationMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员TXT：BellMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员TXT：德事隆系统成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员文本：IndustrialMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员TXT：FinanceMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：亚洲和澳大利亚成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：国际会员Txt：TasteronAviationMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：BellMemberTXT：国际会员2020-01-052020-04-040000217346TXT：国际会员TXT：德事隆系统成员2020-01-052020-04-040000217346TXT：国际会员文本：IndustrialMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：国际会员TXT：FinanceMember2020-01-052020-04-040000217346TXT：国际会员2020-01-052020-04-0400002173462021-04-042021-04-0300002173462023-01-012021-04-030000217346美国-GAAP：员工股票期权成员2021-01-032021-04-030000217346美国-GAAP：员工股票期权成员2020-01-052020-04-040000217346美国-GAAP：员工股票期权成员2021-03-012021-03-010000217346美国-GAAP：员工股票期权成员2020-03-012020-03-010000217346美国-GAAP：员工股票期权成员2021-01-020000217346美国-GAAP：员工股票期权成员2021-04-030000217346TXT：RestrictedStockUnitsPayableInStockMember2021-01-020000217346TXT：RestrictedStockUnitsPayableInCashMember2021-01-020000217346TXT：RestrictedStockUnitsPayableInStockMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：RestrictedStockUnitsPayableInCashMember2021-01-032021-04-030000217346TXT：RestrictedStockUnitsPayableInStockMember2021-04-030000217346TXT：RestrictedStockUnitsPayableInCashMember2021-04-030000217346美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMember2021-01-032021-04-030000217346美国-GAAP：RestrictedStockUnitsRSUMember2020-01-052020-04-040000217346US-GAAP：PerformanceSharesMember2021-01-020000217346US-GAAP：PerformanceSharesMember2021-01-032021-04-030000217346US-GAAP：PerformanceSharesMember2021-04-030000217346美国-GAAP：养老金计划定义的福利成员2021-01-032021-04-030000217346美国-GAAP：养老金计划定义的福利成员2020-01-052020-04-040000217346Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2021-01-032021-04-030000217346Us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2020-01-052020-04-040000217346文本：Covid19RestructuringPlanMember2021-01-032021-04-030000217346文本：Covid19RestructuringPlanMember2020-01-052021-04-030000217346美国-GAAP：员工服务成员文本：Covid19RestructuringPlanMember2021-01-032021-04-030000217346US-GAAP：合同终止成员文本：Covid19RestructuringPlanMember2021-01-032021-04-030000217346文本：Covid19RestructuringPlanMember文本：IndustrialMemberUS-GAAP：运营细分市场成员2021-01-032021-04-030000217346TXT：德事隆系统成员文本：Covid19RestructuringPlanMemberUS-GAAP：运营细分市场成员2021-01-032021-04-030000217346文本：Covid19RestructuringPlanMemberUS-GAAP：运营细分市场成员Txt：TasteronAviationMember2021-01-032021-04-030000217346文本：Covid19RestructuringPlanMember美国-GAAP：Corporation NonSegmentMember2021-01-032021-04-030000217346文本：Covid19RestructuringPlanMemberSRT：最小成员数2021-04-030000217346文本：Covid19RestructuringPlanMemberSRT：最大成员数2021-04-030000217346TXT：IndustrialAndTerconAviationMember2020-01-052020-04-040000217346Txt：BeechCraftAndKingAirTradeNameMember2020-01-052020-04-040000217346美国-GAAP：员工服务成员2021-01-020000217346US-GAAP：合同终止成员2021-01-020000217346美国-GAAP：员工服务成员2021-01-032021-04-030000217346US-GAAP：合同终止成员2021-01-032021-04-030000217346美国-GAAP：员工服务成员2021-04-030000217346US-GAAP：合同终止成员2021-04-03 美国
美国证券交易委员会
华盛顿特区，20549
形式10-Q
(标记一)
| | | | | |
| ☒ | 根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条规定的季度报告 |
在截至本季度末的季度内2021年4月3日
或
| | | | | |
| ☐ | 根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告 |
由_至_的过渡期。
佣金档案编号1-5480
德事隆公司
(注册人的确切姓名载于其章程)
| | | | | | | | |
| 特拉华州 | | 05-0315468 |
| (注册成立或组织的州或其他司法管辖区) | | (国际税务局雇主识别号码) |
| | |
威斯敏斯特街40号, 普罗维登斯, 国际扶轮 | | 02903 |
| (主要行政办公室地址) | | (邮政编码) |
(401) 421-2800
(注册人电话号码，包括区号)
根据该法第12(B)条登记的证券：
| | | | | | | | |
| 每节课的标题 | 交易代码 | 注册的每个交易所的名称 |
| 普通股，面值0.125美元 | TXT | 纽约证交所(NYSE：行情)纽交所) |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短期限内)提交了1934年证券交易法第13条或第15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否符合此类提交要求。是þ不是¨
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或在注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T规则405规定必须提交的每个互动数据文件。是þ不是¨
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司或新兴成长型公司。请参阅《交易法》第12b-2条规则(勾选一项)中的“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 大型加速滤波器 | þ | 加速文件管理器 | ☐ | 非加速文件服务器 | ☐ |
| 规模较小的报告公司 | ☐ | | | 新兴成长型公司 | ☐ |
如果是新兴成长型公司，用勾号表示注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据交易所法案第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。¨
用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。是☐不是þ
截至2021年4月16日，有225,708,875已发行普通股的股份。
德事隆公司
表格10-Q的索引
截至2021年4月3日的季度报告
| | | | | | | | |
| | 页面 |
第一部分： | 财务信息 | |
| | |
第一项。 | 财务报表 | |
| | |
| 合并业务报表(未经审计) | 3 |
| | |
| 综合全面收益表(未经审计) | 4 |
| | |
| 合并资产负债表(未经审计) | 5 |
| | |
| 合并现金流量表(未经审计) | 6 |
| | |
| 合并财务报表附注(未经审计) | 8 |
| | |
| 注1.陈述的依据如下： | 8 |
| 注2.业务处置 | 8 |
| 附注3.财务应收账款和财务应收账款 | 9 |
| 注4.库存减少，库存减少。 | 10 |
| 附注5.客户不承担保修责任 | 11 |
| 注6.新租约和租约 | 11 |
| 附注7.国际衍生工具和公允价值计量报告 | 11 |
| 注8.增加股东权益 | 12 |
| 注9.中国市场细分市场信息 | 14 |
| 注10.预算收入 | 14 |
| 注11.基于股份的薪酬 | 15 |
| 注12.政府的退休计划 | 17 |
| 注13.政府特别收费 | 17 |
| 注14.取消所得税 | 18 |
| 附注15.预算承诺和或有事项 | 18 |
| | |
第二项。 | 管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 | 19 |
| | |
第三项。 | 关于市场风险的定量和定性披露 | 28 |
| | |
项目4. | 管制和程序 | 28 |
| | |
第二部分。 | 其他信息 | |
| | |
第二项。 | 未登记的股权证券销售和收益的使用 | 28 |
| | |
第五项。 | 其他资料 | 29 |
| | |
第6项 | 陈列品 | 30 |
| | |
| 签名 | 31 |
第一部分财务信息
项目1.财务报表
德事隆公司
合并业务报表(未经审计)
| | | | | | | | | | |
| | 截至三个月 |
| (单位：百万，每股除外) | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 收入 | | | | |
| 制造业收入 | | | $ | 2,864 | | $ | 2,763 | |
| 财务收入 | | | 15 | | 14 | |
| 总收入 | | | 2,879 | | 2,777 | |
| 成本、费用和其他 | | | | |
| 销售成本 | | | 2,400 | | 2,387 | |
| 销售和管理费用 | | | 298 | | 263 | |
| 利息支出 | | | 40 | | 40 | |
| 特别收费 | | | 6 | | 39 | |
| 养恤金和退休后收入的非服务部分，净额 | | | (40) | | (21) | |
| 业务处置收益 | | | (15) | | — | |
| 总成本、费用和其他 | | | 2,689 | | 2,708 | |
| 所得税前收入 | | | 190 | | 69 | |
| 所得税费用 | | | 19 | | 19 | |
| 净收入 | | | $ | 171 | | $ | 50 | |
| 每股收益 | | | | |
| 基本信息 | | | $ | 0.75 | | $ | 0.22 | |
| 稀释 | | | $ | 0.75 | | $ | 0.22 | |
见合并财务报表附注.
德事隆公司
综合全面收益表(未经审计)
| | | | | | | | | | |
| | 截至三个月 |
| (单位：百万) | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 净收入 | | | $ | 171 | | $ | 50 | |
| 其他综合收益(亏损)，税后净额 | | | | |
| 养老金和退休后福利调整，扣除重新定级后的净额 | | | 30 | | 37 | |
| 扣除重新分类后的外币换算调整 | | | (18) | | (40) | |
| 对冲合约的递延收益(亏损)，扣除重新分类后的净额 | | | 4 | | (9) | |
| 其他综合收益(亏损) | | | 16 | | (12) | |
| 综合收益 | | | $ | 187 | | $ | 38 | |
见合并财务报表附注.
德事隆公司
合并资产负债表(未经审计)
| | | | | | | | |
| (百万美元) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 资产 | | |
| 制造集团 | | |
| 现金和现金等价物 | $ | 1,897 | | $ | 2,146 | |
| 应收账款净额 | 883 | | 787 | |
| 盘存 | 3,705 | | 3,513 | |
| 其他流动资产 | 899 | | 950 | |
| 流动资产总额 | 7,384 | | 7,396 | |
房产、厂房和设备减去累计折旧 折旧和摊销美元4,737及$4,696，分别 | 2,478 | | 2,516 | |
| 商誉 | 2,152 | | 2,157 | |
| 其他资产 | 2,468 | | 2,436 | |
| 制造集团总资产 | 14,482 | | 14,505 | |
| 金融集团 | | |
| 现金和现金等价物 | 181 | | 108 | |
| 金融应收账款净额 | 672 | | 744 | |
| 其他资产 | 79 | | 86 | |
| 财务集团总资产 | 932 | | 938 | |
| 总资产 | $ | 15,414 | | $ | 15,443 | |
| 负债和股东权益 | | |
| 负债 | | |
| 制造集团 | | |
| 长期债务的当期部分 | $ | 257 | | $ | 509 | |
| 应付帐款 | 1,033 | | 776 | |
| 其他流动负债 | 1,833 | | 1,985 | |
| 流动负债总额 | 3,123 | | 3,270 | |
| 其他负债 | 2,340 | | 2,357 | |
| 长期债务 | 3,183 | | 3,198 | |
| 制造业集团总负债 | 8,646 | | 8,825 | |
| 金融集团 | | |
| 其他负债 | 119 | | 111 | |
| 债务 | 653 | | 662 | |
| 财务集团总负债 | 772 | | 773 | |
| 总负债 | 9,418 | | 9,598 | |
| 股东权益 | | |
| 普通股 | 29 | | 29 | |
| 资本盈余 | 1,845 | | 1,785 | |
| 库存股 | (294) | | (203) | |
| 留存收益 | 6,139 | | 5,973 | |
| 累计其他综合损失 | (1,723) | | (1,739) | |
| 股东权益总额 | 5,996 | | 5,845 | |
| 总负债和股东权益 | $ | 15,414 | | $ | 15,443 | |
| 已发行普通股(千股) | 225,898 | | 226,444 | |
请参阅合并财务报表附注。
德事隆公司
合并现金流量表(未经审计)
分别截至2021年4月3日和2020年4月4日的三个月
| | | | | | | | |
| 整合 |
| (单位：百万) | 2021 | 2020 |
| 经营活动现金流 | | |
| 净收入 | $ | 171 | | $ | 50 | |
| 将净收入与经营活动提供(用于)的现金净额进行调整： | | |
| 非现金项目： | | |
| 折旧及摊销 | 90 | | 90 | |
| 业务处置收益 | (15) | | — | |
| 递延所得税 | 11 | | (10) | |
| 资产减值 | 3 | | 39 | |
| 其他，净额 | 35 | | 33 | |
| 资产负债变动情况： | | |
| 应收账款净额 | (103) | | 47 | |
| 盘存 | (178) | | (368) | |
| 其他资产 | (17) | | (41) | |
| 应付帐款 | 259 | | (49) | |
| 其他负债 | (105) | | (203) | |
| 所得税，净额 | (11) | | 20 | |
| 养老金，净额 | (23) | | (5) | |
| 自保融资应收账款净额 | 69 | | — | |
| 其他经营活动，净额 | (5) | | 3 | |
| 持续经营的经营活动提供(用于)的现金净额 | 181 | | (394) | |
| 用于非持续经营经营活动的现金净额 | — | | (1) | |
| 经营活动提供(用于)的现金净额 | 181 | | (395) | |
| 投资活动的现金流 | | |
| 资本支出 | (53) | | (50) | |
| 企业处置净收益 | 39 | | — | |
| | |
| | |
| | |
| 偿还的金融应收账款 | 13 | | 13 | |
| 其他投资活动，净额 | 6 | | (6) | |
| 投资活动提供(用于)的现金净额 | 5 | | (43) | |
| 融资活动的现金流 | | |
| 短期债务增加 | — | | 603 | |
| 长期债务净收益 | — | | 643 | |
| 以法人拥有的人寿保险单为抵押的借款收益 | — | | 377 | |
| | |
| 长期债务和无追索权债务的本金支付 | (287) | | (24) | |
| 购买德事隆普通股 | (91) | | (54) | |
| 支付的股息 | (5) | | (5) | |
| 其他融资活动，净额 | 24 | | 3 | |
| 融资活动提供(用于)的现金净额 | (359) | | 1,543 | |
| 汇率变动对现金及现金等价物的影响 | (3) | | (16) | |
| 现金及现金等价物净增(减) | (176) | | 1,089 | |
| 期初现金及等价物 | 2,254 | | 1,357 | |
| 期末现金和现金等价物 | $ | 2,078 | | $ | 2,446 | |
请参阅合并财务报表附注。
德事隆公司
合并现金流量表(未经审计)(续)
分别截至2021年4月3日和2020年4月4日的三个月
| | | | | | | | | | | | | | |
| 制造集团 | 金融集团 |
| (单位：百万) | 2021 | 2020 | 2021 | 2020 |
| 经营活动现金流 | | | | |
| 净收益(亏损) | $ | 177 | | $ | 48 | | $ | (6) | | $ | 2 | |
将净收入与由(用于)提供的净现金进行调整
经营活动： | | | | |
| 非现金项目： | | | | |
| 折旧及摊销 | 88 | | 89 | | 2 | | 1 | |
| 业务处置收益 | (15) | | — | | — | | — | |
| 递延所得税 | 11 | | (11) | | — | | 1 | |
| 资产减值 | 3 | | 39 | | — | | — | |
| 其他，净额 | 36 | | 33 | | (1) | | — | |
| 资产负债变动情况： | | | | |
| 应收账款净额 | (103) | | 47 | | — | | — | |
| 盘存 | (178) | | (368) | | — | | — | |
| 其他资产 | (17) | | (41) | | — | | — | |
| 应付帐款 | 259 | | (49) | | — | | — | |
| 其他负债 | (103) | | (198) | | (2) | | (5) | |
| 所得税，净额 | (23) | | 20 | | 12 | | — | |
| 养老金，净额 | (23) | | (5) | | — | | — | |
| | | | |
| 其他经营活动，净额 | (5) | | 3 | | — | | — | |
| 持续经营的经营活动提供(用于)的现金净额 | 107 | | (393) | | 5 | | (1) | |
| 用于非持续经营经营活动的现金净额 | — | | (1) | | — | | — | |
| 经营活动提供(用于)的现金净额 | 107 | | (394) | | 5 | | (1) | |
| 投资活动的现金流 | | | | |
| 资本支出 | (53) | | (50) | | — | | — | |
| 企业处置净收益 | 39 | | — | | — | | — | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| 偿还的金融应收账款 | — | | — | | 89 | | 46 | |
| 金融应收账款起源 | — | | — | | (7) | | (33) | |
| 其他投资活动，净额 | — | | (6) | | 6 | | — | |
| 投资活动提供(用于)的现金净额 | (14) | | (56) | | 88 | | 13 | |
| 融资活动的现金流 | | | | |
| 短期债务增加 | — | | 603 | | — | | — | |
| 长期债务净收益 | — | | 643 | | — | | — | |
| 以法人拥有的人寿保险单为抵押的借款收益 | — | | 377 | | — | | — | |
| | | | |
| 长期债务和无追索权债务的本金支付 | (267) | | (7) | | (20) | | (17) | |
| 购买德事隆普通股 | (91) | | (54) | | — | | — | |
| 支付的股息 | (5) | | (5) | | — | | — | |
| 其他融资活动，净额 | 24 | | (9) | | — | | 12 | |
| 融资活动提供(用于)的现金净额 | (339) | | 1,548 | | (20) | | (5) | |
| 汇率变动对现金及现金等价物的影响 | (3) | | (16) | | — | | — | |
| 现金及现金等价物净增(减) | (249) | | 1,082 | | 73 | | 7 | |
| 期初现金及等价物 | 2,146 | | 1,181 | | 108 | | 176 | |
| 期末现金和现金等价物 | $ | 1,897 | | $ | 2,263 | | $ | 181 | | $ | 183 | |
请参阅合并财务报表附注。
德事隆公司
合并财务报表附注(未经审计)
注1。陈述的基础
我们的合并财务报表包括德事隆公司(德事隆)及其控股子公司的账目。我们是根据美国公认的中期财务信息会计原则编制这些未经审计的合并财务报表的。因此，这些中期财务报表不包括完整财务报表所需的所有信息和脚注，这些信息和脚注是美国普遍接受的会计原则所要求的。-本季度报告中包括的合并中期财务报表应与我们截至2021年1月2日的年度报告Form 10-K中包含的合并财务报表一起阅读。管理层认为，中期财务报表反映为公平列报中期综合财务状况、经营业绩及现金流量所需的所有调整(仅包括正常经常性调整)。过渡期的经营结果不一定代表全年的预期结果。
我们的融资是通过二单独的借款组。*制造集团由德事隆与其持有多数股权的子公司合并而成，这些子公司在德事隆航空、贝尔、德事隆系统和工业部门运营。金融集团也是金融部门，由德事隆金融公司及其合并子公司组成。我们设计这个框架是为了通过分离金融集团来增强我们的借款能力。我们的制造集团业务包括有形商品和服务的开发、生产和交付，而我们的金融集团提供金融服务。由于每个借款集团的活动存在根本性差异，投资者、评级机构和分析师使用不同的衡量标准来评估每个集团的表现。为了支持这些评估，我们在合并财务报表中列出每个借款集团的资产负债表和现金流信息。*所有重大的公司间交易都从合并财务报表中剔除，包括由我们的制造集团销售并由我们的财务集团提供资金的库存的零售融资活动。
预算的使用
我们按照公认的会计原则编制我们的财务报表，这要求我们做出影响财务报表中报告金额的估计和假设。实际结果可能与这些估计不同。我们的估计和假设会定期审核，变化的影响(如果有)会在确定期间的综合经营报表中反映出来。
合同概算
对于收入是随时间确认的合同，我们使用累积追赶法确认估计合同收入、成本和利润的变化。此方法确认当期和前期变动的累积影响，以及本期从开始至今记录的变动的影响。合同的预期损失在损失成为可能和可估量的期间全额确认。他说：
在2021年和2020年的第一季度，我们的累积追赶调整使部门利润增加了美元14百万美元和$2分别为100万美元和净收入增加美元11百万美元和$1分别为百万美元($0.05及$0.01分别为每股稀释后股份)。在2021年第一季度和2020年第一季度，我们确认了前几个季度履行履约义务的收入为1美元。18百万美元和$4100万美元，这与影响收入的利润预订率变化有关。2021年第一季度和2020年第一季度，总有利调整总额为36百万美元和$27分别为100万美元和不利调整总额为1美元。22百万美元和$25分别为百万美元。
注2。业务处置
2021年1月25日，我们在德事隆系统部门完成了对TRU Simulation+Training Canada Inc.的出售，净现金收益为$39百万美元，并录得税后收益$15百万美元。
注3。应收账款和财务应收账款
应收帐款
应收账款由以下几部分组成：
| | | | | | | | |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 商品化 | $ | 732 | | $ | 668 | |
| 美国政府合同 | 184 | | 155 | |
| 916 | | 823 | |
| 信贷损失拨备 | (33) | | (36) | |
| 应收账款总额(净额) | $ | 883 | | $ | 787 | |
财务应收账款
应收财务如下表所示：
| | | | | | | | |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 金融应收账款 | $ | 705 | | $ | 779 | |
| 信贷损失拨备 | (33) | | (35) | |
| 财务应收账款总额(净额) | $ | 672 | | $ | 744 | |
应收财务组合质量
我们根据一系列关键的信用质量指标和统计数据(如拖欠、贷款余额与估计抵押品价值之比以及个别借款人和担保人的财务实力)对我们的应收账款进行内部评估。由于这些指标中的许多很难应用于整个类别的应收账款，我们每季度对个人贷款进行评估，并根据个人贷款的关键信用质量指标将这些贷款分为三类。这三个类别是表演、观察名单和非应计项目。
如果信用质量指标表明本金和利息的全额收回是可疑的，我们将金融应收账款归类为非应计项目。此外，一旦合同违约超过，我们会自动将帐户归类为非应计项目三个月除非收取本金和利息是毫无疑问的。当信用质量指标与典型的承保标准相比恶化时，账户被归类为观察名单，我们认为收回全部本金和利息是可能的，但不确定。所有其他不符合观察名单或非应计类别的金融应收账款被归类为履约。
我们根据财务应收账款的合同付款条款来衡量拖欠情况。*在确定账户的拖欠账龄类别时，收到的任何/所有本金和利息都适用于最逾期的本金和/或利息金额。如果合同到期付款的很大一部分拖欠，则应根据最逾期拖欠账龄类别报告整个应收账款余额。
自2020年第一季度以来，金融部门一直与某些受疫情影响的客户合作，通过修改贷款来提供付款减免。我们向这些客户提供的临时付款减免类型包括延迟支付所需本金的时间、推迟支付利息和/或仅支付利息。对于覆盖付款宽免期超过以下期限的贷款修改六个月，即使这笔贷款之前是流动的，这笔贷款也被认为是问题债务重组，并被认为是减值。如上所述，根据对信用质量指标的审查，这些不良贷款被归类为非应计贷款或观察名单。
在2021年第一季度，我们修改了12客户在2021年4月3日的未偿还余额合计为$29百万美元，其中$25100万美元被归类为问题债务重组。由于这些重组的性质，财务影响并不显著。我们有四与以前修改为问题债务重组的应收账款相关的客户违约，其未偿还余额微不足道。我们相信我们的信用损失准备金足以覆盖我们在这些贷款上的风险，因为我们估计的抵押品价值大大超过了未偿还的贷款金额。
根据信用质量指标和拖欠账龄类别分类的金融应收账款摘要如下：
| | | | | | | | |
| (百万美元) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 表演 | $ | 591 | $ | 612 |
| 监视表 | 2 | 74 |
| 非应计项目 | 112 | 93 |
| 非应计项目占金融应收账款的百分比 | 15.89% | 11.94% |
| 当前且逾期不到31天 | $ | 676 | $ | 738 |
| 逾期31-60天 | 3 | 12 |
| 逾期61-90天 | 6 | 11 |
| 逾期90天以上 | 20 | 18 |
| 60天以上的合同拖欠占应收金融款项的百分比 | 3.69% | 3.72% |
2021年4月3日，27我们的履约融资应收账款的百分比是从2020年初开始的，332017年至2019年，这一比例占比。对于归类为非应计项目的财务应收账款，682017年至2019年，这一比例占比。
我们每季度对个人较大的余额账户进行减值评估。当吾等基于对上述信贷质量指标的审核，很可能无法根据贷款协议的合同条款收回所有到期款项时，应收账款被视为减值。减值财务应收账款既包括非权责发生制账户，也包括仍有可能全额收回本金和利息的账户，但该账户的原始条款已经或预计将被大幅修改。如果修改规定的利率等于或大于具有可比风险的应收账款的市场利率，该账户在修改后的几年内不被视为减值。
以下是基于我们的减值评估结果的应收财务账款和信贷损失拨备的摘要。根据美国公认会计原则，本表包括的融资应收账款特别不包括杠杆租赁。
| | | | | | | | |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 金融应收账款集体评估 | $ | 498 | | $ | 521 | |
| 财务应收账款单独评估 | 113 | | 163 | |
| 以集体评估为基础的信用损失准备 | 26 | | 28 | |
| 基于个人评估的信贷损失拨备 | 7 | | 7 | |
| 减值财务应收账款，并计提特定损失准备 | $ | 42 | | $ | 46 | |
| 未计提具体损失准备的减值财务应收账款 | 71 | | 117 | |
| 未付应收账款减值本金余额 | 122 | | 175 | |
| 减值金融应收账款信贷损失准备 | 7 | | 7 | |
| 应收账款减值平均入账投资 | 138 | | 126 | |
注4.盘存
库存由以下部分组成：
| | | | | | | | |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 成品 | $ | 1,222 | | $ | 1,228 | |
| 在制品 | 1,663 | | 1,455 | |
| 原材料和部件 | 820 | | 830 | |
| 总库存 | $ | 3,705 | | $ | 3,513 | |
注5。保修责任
我们保修责任的变化如下：
| | | | | | | | |
| 截至三个月 |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 期初 | $ | 119 | | $ | 141 | |
| 备抵 | 14 | | 13 | |
| 安置点 | (20) | | (19) | |
| 调整** | 3 | | (2) | |
| 期末 | $ | 116 | | $ | 133 | |
*调整包括对上一年估计的变化、上一年销售额的新问题和货币换算调整。
注6。租契
我们主要在世界各地租赁某些制造工厂、办公室、仓库、培训和服务中心。我们的经营租约的剩余租期最长可达28年，其中包括将租赁期延长至以下期限的选项25合理确定期权将被行使的年份。2021年第一季度和2020年第一季度，运营租赁成本总计为16百万美元和$15分别为百万美元。为经营租赁支付的现金总额为$16百万美元和$152021年第一季度和2020年第一季度分别为100万美元，这在运营活动的现金流中分类。非现金交易总额为$45百万美元和$32021年第一季度和2020年第一季度分别为100万欧元，反映了对新租赁或延长租赁的经营租赁资产和负债的确认。可变和短期租赁成本并不显著。
与我们的经营租赁相关的资产负债表和其他信息如下：
| | | | | | | | |
| (百万美元) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 其他资产 | $ | 384 | $ | 349 |
| 其他流动负债 | 54 | 47 |
| 其他负债 | 336 | 306 |
| 加权-平均剩余租期(以年为单位) | 10.9 | 11.6 |
| 加权平均贴现率 | 3.52% | 4.17% |
于2021年4月3日，我们未贴现的经营租赁负债到期日总计为$502021年剩余时间的百万美元，$632022年为百万美元，$542023年百万美元，$452024年百万美元，$412025年为百万美元，240之后的百万美元。
注7。衍生工具与公允价值计量
我们以在计量日期在市场参与者之间有序交易中出售资产或支付转移负债所收到的价格来计量公允价值。我们优先考虑市场参与者在将资产或负债定价时将使用的假设，将其划分为三级公允价值层次。这一公允价值层次将相同资产或负债在活跃市场的报价给予最高优先级(第1级)，对几乎不存在或没有市场数据的不可观察到的投入给予最低优先级(第3级)，要求公司制定自己的假设。不符合第一级标准的可观察的投入，包括活跃市场中类似资产或负债的报价，或不活跃市场中相同资产和负债的报价，被归类为第二级。第三级投入是反映我们对市场参与者根据可获得的最佳信息为资产或负债定价时所用假设的估计。使用3级投入计量的资产和负债的估值技术可能包括市场法、收益法或成本法等方法，并可能使用不可观察到的输入，如预测、估计和管理层对当前市场数据的解读。但是，只有在无法获得或无法获得具有成本效益的可观察到的输入的情况下，才会利用这些不可观察到的输入。
资产和负债在经常性基础上按公允价值入账
我们在世界上许多国家生产和销售我们的产品，因此，我们受到外币汇率变动的影响。我们主要使用到期日不超过5天的外币兑换合约三年来管理这种波动。*这些合约符合现金流对冲的资格，旨在抵消汇率波动对预测销售、库存购买和间接费用的影响。在本报告所述期间，在收益中确认的净收益和亏损以及累计的其他现金流量对冲综合亏损(包括与对冲无效相关的收益和亏损)并不显著。
我们的外汇合约是按公允价值使用市场法估值技术计量的。这项技术的投入利用了第三方领先的金融新闻和数据提供商发布的当前外币远期市场汇率。这些是可观察到的数据，代表了金融机构在那一天签订的合约所使用的汇率；但是，它们不是基于实际交易，因此被归类为二级。在2021年4月3日和2021年1月2日，我们有名义金额为美元的外币兑换合约。423百万美元和$318分别为百万美元。于2021年4月3日，我们的外币兑换合约的公允价值金额为1美元。9百万美元的资产和1百万负债。于2021年1月2日，我们外币兑换合约的公允价值金额为澳元。5百万美元的资产和2百万负债。
我们的金融集团签订利率互换协议，以减轻利率波动的风险敞口。通过使用这些合约，我们能够将浮动利率现金流转换为固定利率现金流。这些协议被指定为现金流对冲。在2021年4月3日和2021年1月2日，我们有一项掉期协议将于2022年2月到期，名义金额为1美元。289百万美元和$294分别为100万美元和1美元的公允价值3百万美元和$4分别为百万美元的债务。
未按公允价值记录的资产和负债
未按公允价值在财务报表中反映的我们的金融工具的账面价值和估计公允价值如下：
| | | | | | | | | | | | | | |
| 2021年4月3日 | 2021年1月2日 |
| 携载 | 估计数 | 携载 | 估计数 |
| (单位：百万) | 价值 | 公允价值 | 价值 | 公允价值 |
| 制造集团 | | | | |
| 债务，不包括租赁 | $ | (3,438) | | $ | (3,615) | | $ | (3,690) | | $ | (3,986) | |
| 金融集团 | | | | |
| 应收融资，不包括租赁 | 482 | | 525 | | 549 | | 599 | |
| 债务 | (653) | | (599) | | (662) | | (587) | |
制造集团债务的公允价值是使用类似交易的市场可观察数据确定的(第2级)。财务集团债务的公允价值主要是根据贴现现金流分析确定的，该贴现现金流分析使用了来自类似期限、从属关系和信用违约预期的债务的可观察市场投入(第2级)。应收金融账款的公允价值估计是根据内部开发的贴现现金流模型确定的，该模型主要利用了重大的不可观察的投入(第3级)，其中包括对当前市场参与者的回报率、融资成本、资本结构和/或贴现率预期的估计，以及基于信贷损失、付款率和对借款人及时付款能力的预期的估计贷款现金流。
注8。股东权益
股东权益对账如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (单位：百万) | 普普通通
股票 | 资本
盈馀 | 财务处
股票 | 留用
收益 | 累计
其他
全面
损失 | 总计
股东的
权益 |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| 截至2021年4月3日的三个月 | | | | | | |
| 期初 | $ | 29 | | $ | 1,785 | | $ | (203) | | $ | 5,973 | | $ | (1,739) | | $ | 5,845 | |
| 净收入 | — | | — | | — | | 171 | | — | | 171 | |
| 其他综合收益 | — | | — | | — | | — | | 16 | | 16 | |
| 基于股份的薪酬活动 | — | | 60 | | — | | — | | — | | 60 | |
| 宣布的股息 | — | | — | | — | | (5) | | — | | (5) | |
| 购买普通股 | — | | — | | (91) | | — | | — | | (91) | |
| 期末 | $ | 29 | | $ | 1,845 | | $ | (294) | | $ | 6,139 | | $ | (1,723) | | $ | 5,996 | |
| 截至2020年4月4日的三个月 | | | | | | |
| 期初 | $ | 29 | | $ | 1,674 | | $ | (20) | | $ | 5,682 | | $ | (1,847) | | $ | 5,518 | |
| 净收入 | — | | — | | — | | 50 | | — | | 50 | |
| 其他综合损失 | — | | — | | — | | — | | (12) | | (12) | |
| 基于股份的薪酬活动 | — | | 37 | | — | | — | | — | | 37 | |
| 宣布的股息 | — | | — | | — | | (5) | | — | | (5) | |
| 购买普通股 | — | | — | | (54) | | — | | — | | (54) | |
| 期末 | $ | 29 | | $ | 1,711 | | $ | (74) | | $ | 5,727 | | $ | (1,859) | | $ | 5,534 | |
普通股每股股息为$0.022021年第一季度和2020年第一季度。
每股收益
我们根据净收入计算基本每股收益和稀释后每股收益(EPS)，净收入是普通股股东在每个时期可获得的收入近似值。基本每股收益是使用两级法计算的，其中包括期内已发行普通股的加权平均数和将以股票支付的限制性股票单位，这些股票被视为参与证券，因为它们提供了不可没收的股息权。稀释每股收益考虑所有潜在未来普通股的稀释效应，包括股票期权。他说：
基本每股收益和稀释后每股收益的加权平均流通股如下：
| | | | | | | | | | |
| | 截至三个月 |
| (单位：千) | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 基本加权平均流通股 | | | 227,009 | | 228,311 | |
| 股票期权的稀释效应 | | | 1,275 | | 616 | |
| 稀释加权平均流通股 | | | 228,284 | | 228,927 | |
要购买的股票期权4.3百万和7.52021年第一季度和2020年第一季度分别有100万股普通股被排除在稀释加权平均流通股的计算之外，因为它们的影响将是反稀释的。
累计其他综合亏损和其他综合收益(亏损)
累计其他综合损失构成如下：
| | | | | | | | | | | | | | |
| (单位：百万) | 养老金和
退休后
效益
调整 | 外国
货币
翻译
调整 | 延期
得(损)利
在树篱上
合约 | 累计
其他
全面
损失 |
| 2021年1月2日的余额 | $ | (1,780) | | $ | 42 | | $ | (1) | | $ | (1,739) | |
| 改分类前的其他综合损失 | — | | (32) | | 4 | | (28) | |
| 从累计其他综合损失中重新分类 | 30 | | 14 | | — | | 44 | |
| 2021年4月3日的余额 | $ | (1,750) | | $ | 24 | | $ | 3 | | $ | (1,723) | |
| 2020年1月4日的余额 | $ | (1,811) | | $ | (36) | | $ | — | | $ | (1,847) | |
| 改分类前的其他综合损失 | — | | (40) | | (8) | | (48) | |
| 从累计其他综合损失中重新分类 | 37 | | — | | (1) | | 36 | |
| 2020年4月4日的余额 | $ | (1,774) | | $ | (76) | | $ | (9) | | $ | (1,859) | |
其他综合收益(亏损)的税前和税后组成部分如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2021年4月3日 | 2020年4月4日 |
| (单位：百万) | 税前
金额 | 税收
(费用)
效益 | 税后
金额 | 税前
金额 | 税收
(费用)
效益 | 税后
金额 |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| 截至三个月 | | | | | | |
| 养恤金和退休后福利调整： | | | | | | |
| 精算净亏损摊销* | $ | 38 | | $ | (9) | | $ | 29 | | $ | 46 | | $ | (10) | | $ | 36 | |
| 摊销先前服务成本* | 2 | | (1) | | 1 | | 2 | | (1) | | 1 | |
| 养老金和退休后福利调整，净额 | 40 | | (10) | | 30 | | 48 | | (11) | | 37 | |
| 外币折算调整： | | | | | | |
| 外币折算调整 | (32) | | — | | (32) | | (37) | | (3) | | (40) | |
| 业务处置 | 14 | | — | | 14 | | — | | — | | — | |
| 外币折算调整，净额 | (18) | | — | | (18) | | (37) | | (3) | | (40) | |
| 对冲合约的递延收益(亏损)： | | | | | | |
| 当前延迟 | 5 | | (1) | | 4 | | (9) | | 1 | | (8) | |
| 改叙调整 | — | | — | | — | | (1) | | — | | (1) | |
| 套期保值合约递延收益(亏损)净额 | 5 | | (1) | | 4 | | (10) | | 1 | | (9) | |
| 总计 | $ | 27 | | $ | (11) | | $ | 16 | | $ | 1 | | $ | (13) | | $ | (12) | |
*其他综合收益(亏损)的这些组成部分包括在计算定期养老金净成本(信贷)时。有关更多信息，请参阅我们2020年度报告的附注16的Form 10-K.
注9.段信息
我们经营以下业务，并报告以下财务信息五业务部门：德事隆航空、贝尔、德事隆系统、工业和金融。分部利润是评价业绩和进行决策的重要指标。制造部门的部门利润不包括利息支出、某些公司费用、主要业务处置的损益和特别费用。财务部门的计量包括利息收入和费用以及公司间利息收入和费用。
我们按部门划分的收入，以及部门利润与所得税前收入的对账，包括在下表中：
| | | | | | | | | | |
| | 截至三个月 |
| (单位：百万) | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 收入 | | | | |
| 德事隆航空 | | | $ | 865 | | $ | 872 | |
| 钟 | | | 846 | | 823 | |
| 德事隆系统公司 | | | 328 | | 328 | |
| 工业 | | | 825 | | 740 | |
| 金融 | | | 15 | | 14 | |
| 总收入 | | | $ | 2,879 | | $ | 2,777 | |
| 分部利润 | | | | |
| 德事隆航空 | | | $ | 47 | | $ | 3 | |
| 钟 | | | 105 | | 115 | |
| 德事隆系统公司 | | | 51 | | 26 | |
| 工业 | | | 47 | | 9 | |
| 金融 | | | 6 | | 3 | |
| 分部利润 | | | 256 | | 156 | |
| 公司费用和其他，净额 | | | (40) | | (14) | |
| 利息支出，制造组净额 | | | (35) | | (34) | |
| 特别收费 | | | (6) | | (39) | |
| 业务处置收益 | | | 15 | | — | |
| | | | |
| 所得税前收入 | | | $ | 190 | | $ | 69 | |
注10。收入
收入分解
我们按主要产品类型分类的收入如下：
| | | | | | | | | | |
| | 截至三个月 |
| (单位：百万) | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 飞机 | | | $ | 535 | | $ | 515 | |
| 售后零件和服务 | | | 330 | | 357 | |
| 德事隆航空 | | | 865 | | 872 | |
| 军用飞机和支援计划 | | | 577 | | 620 | |
| 商用直升机、零部件和服务 | | | 269 | | 203 | |
| 钟 | | | 846 | | 823 | |
| 空调系统* | | | 123 | | 136 | |
| 陆地和海洋系统* | | | 57 | | 60 | |
| 其他 | | | 148 | | 132 | |
| 德事隆系统公司 | | | 328 | | 328 | |
| 燃料系统和功能部件 | | | 497 | | 465 | |
| 特种车辆 | | | 328 | | 275 | |
| 工业 | | | 825 | | 740 | |
| 金融 | | | 15 | | 14 | |
| 总收入 | | | $ | 2,879 | | $ | 2,777 | |
*2021年初，德事隆系统公司开始在空中系统、陆地和海洋系统和其他产品线下报告，以反映某些产品的重组和转让。上期收入已重新分类，以符合本期列报。
我们按客户类型和地理位置划分的细分市场收入如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| (单位：百万) | 德事隆
航空业 | 钟 | 德事隆
系统 | 工业 | 金融 | 总计 |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| | | | | | |
| 截至2021年4月3日的三个月 | | | | | | |
| 客户类型： | | | | | | |
| 商品化 | $ | 846 | | $ | 266 | | $ | 58 | | $ | 820 | | $ | 15 | | $ | 2,005 | |
| 美国政府 | 19 | | 580 | | 270 | | 5 | | — | | 874 | |
| 总收入 | $ | 865 | | $ | 846 | | $ | 328 | | $ | 825 | | $ | 15 | | $ | 2,879 | |
| 地理位置： | | | | | | |
| 美国 | $ | 609 | | $ | 616 | | $ | 289 | | $ | 378 | | $ | 8 | | $ | 1,900 | |
| 欧洲 | 84 | | 36 | | 10 | | 236 | | — | | 366 | |
| 亚洲和澳大利亚 | 76 | | 79 | | 16 | | 94 | | 2 | | 267 | |
| 其他国际组织 | 96 | | 115 | | 13 | | 117 | | 5 | | 346 | |
| 总收入 | $ | 865 | | $ | 846 | | $ | 328 | | $ | 825 | | $ | 15 | | $ | 2,879 | |
| 截至2020年4月4日的三个月 | | | | | | |
| 客户类型： | | | | | | |
| 商品化 | $ | 848 | | $ | 198 | | $ | 71 | | $ | 739 | | $ | 14 | | $ | 1,870 | |
| 美国政府 | 24 | | 625 | | 257 | | 1 | | — | | 907 | |
| 总收入 | $ | 872 | | $ | 823 | | $ | 328 | | $ | 740 | | $ | 14 | | $ | 2,777 | |
| 地理位置： | | | | | | |
| 美国 | $ | 597 | | $ | 690 | | $ | 286 | | $ | 329 | | $ | 6 | | $ | 1,908 | |
| 欧洲 | 84 | | 24 | | 12 | | 228 | | 1 | | 349 | |
| 亚洲和澳大利亚 | 123 | | 50 | | 20 | | 53 | | 1 | | 247 | |
| 其他国际组织 | 68 | | 59 | | 10 | | 130 | | 6 | | 273 | |
| 总收入 | $ | 872 | | $ | 823 | | $ | 328 | | $ | 740 | | $ | 14 | | $ | 2,777 | |
剩余履约义务
我们剩余的履约义务(相当于我们的积压)代表了分配给我们合同的预期交易价格，当我们根据合同履行时，我们预计这些价格将在未来几个时期确认为收入。*这些剩余义务不包括未行使的合同期权和订单型合同下的潜在订单，如不确定交货、不确定数量合同。在2021年4月3日，我们有$9.610亿美元的剩余履约债务，我们预计将确认其中约73到2022年，额外23到2024年，以及之后的余额。他说：
合同资产负债
与我们与客户的合同相关的资产和负债在每个报告期结束时逐个合同地报告。截至2021年4月3日和2021年1月2日，合同资产总额为美元。578百万美元和$561分别为100万美元和合同负债总额为#亿美元。887百万美元和$842百万美元，分别反映了确认的收入、账单和来自客户的付款之间的时间差异。在2021年和2020年的第一季度，我们确认的收入为278百万美元和$231每年年初分别计入合同负债余额的600万美元。
注11.基于股份的薪酬
根据我们的股份薪酬计划，我们有权以股票期权、限制性股票、限制性股票单位、股票增值权、绩效股票、绩效股票单位和其他奖励的形式向选定的员工和非员工董事提供奖励。他说：与以股票为基础的薪酬相关的薪酬支出或股价折旧期间的收入包括在净收入中，如下所示：
| | | | | | | | |
| 截至三个月 |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 薪酬支出(收入) | $ | 55 | | $ | (13) | |
| 所得税(福利)费用 | (13) | | 3 | |
| 包括在净收入中的净薪酬费用(收入)合计 | $ | 42 | | $ | (10) | |
薪酬费用(收入)包括股票期权费用$。122021年第一季度为100万美元，10到2020年第一季度，这一数字将达到100万。
股票期权
购买我们股票的期权最长期限为：十年并通常在一年内按比例授予三年制句号。股票期权补偿成本根据公允价值法计算，使用Black-Scholes期权定价模型来确定授予日授予的期权的公允价值。该模型中使用的预期波动率是基于我们普通股交易期权的历史波动率和隐含波动率。*预期期限基于历史期权行使数据，这些数据会进行调整，以反映预期行为的任何预期变化。
我们在每年3月1日授予期权，我们在期权定价模型中使用的这些期权的假设以及这些期权的加权平均公允价值如下：
| | | | | | | | |
| 2021年3月1日 | 2020年3月1日 |
| 授予日期权的公允价值 | $ | 15.05 | $ | 10.66 |
| 股息率 | 0.2% | 0.2% |
| 预期波动率 | 33.6% | 29.3% |
| 无风险利率 | 0.7% | 1.1% |
| 预期期限(以年为单位) | 4.7 | 4.7 |
2021年第一季度的股票期权活动情况如下：
| | | | | | | | |
| (以千为单位的选项) | 数量
选项 | 加权的-
平均值
行权价格 |
| 截至2021年1月2日的未偿还款项 | 9,810 | | $ | 44.03 | |
| 授与 | 1,480 | | 51.56 | |
| 练习 | (812) | | (33.08) | |
| 没收或过期 | (59) | | (45.91) | |
| 截至2021年4月3日未偿还 | 10,419 | | $ | 45.94 | |
| 可于2021年4月3日行使 | 7,062 | | $ | 45.54 | |
截至2021年4月3日，我们的未偿还期权的内在价值总计为$117百万美元，加权平均剩余合同期限为6.4好几年了。*我们的可行使期权的内在价值总计为$83百万美元，加权平均剩余合同期限为5.1截至2021年4月3日。*2021年第一季度和2020年第一季度行使的期权总内在价值为$15百万美元和$3分别为百万美元。
限售股单位
我们发行限制性股票单位，包括获得股息等价物的权利，并以现金和股票结算。从2020年开始，新的限制性股票单位的授予将在授予日三周年时全额授予。2020年前授予的限制性股票单位在授予后的第三年、第四年和第五年各授予三分之一。这些单位的公允价值是以我们普通股的交易价格为基础的。对于以股票支付的单位，我们使用授权日的交易价格，而以现金支付的单位则使用每个报告期日期的价格重新计量。他说：2021年第一季度以股票和现金支付的限制性股票单位的活动情况如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 存货应付单位 | | 以现金支付的单位 |
| (股份/单位(千股)) | 数量
股票 | 加权的-
平均资助金
日期公允价值 | | 数量
单位 | 加权的-
平均资助金
日期公允价值 |
| 截至2021年1月2日未偿还，未归属 | 583 | | $ | 47.60 | | | 1,145 | | $ | 48.53 | |
| 授与 | 124 | | 51.56 | | | 333 | | 51.56 | |
| 既得 | (127) | | (46.14) | | | (251) | | (46.42) | |
| 没收 | — | | — | | | (23) | | (48.33) | |
| 于2021年4月3日未偿还，未归属 | 580 | | $ | 48.77 | | | 1,204 | | $ | 49.82 | |
归属的限制性股票单位奖励和/或根据这些奖励支付的金额的公允价值如下：
| | | | | | | | |
| 截至三个月 |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 归属裁决的公允价值 | $ | 19 | | $ | 17 | |
| 支付的现金 | 13 | | 11 | |
绩效份额单位
我们的业绩分享单位在2021年第一季度的活动如下：
| | | | | | | | |
| (单位：千) | 数量
单位 | 加权的-
平均资助金
日期公允价值 |
| 截至2021年1月2日未偿还，未归属 | 514 | | $ | 47.02 | |
| 授与 | 256 | | 51.56 | |
| 于2021年4月3日未偿还，未归属 | 770 | | $ | 48.52 | |
根据这些奖励支付的现金总额为$。6百万美元和$72021年第一季度和2020年第一季度分别为100万。
注12。退休计划
我们为符合条件的员工提供固定收益养老金计划和其他退休后福利。他说：这些计划的定期福利净成本(信用)的组成部分如下：
| | | | | | | | | | |
| | 截至三个月 |
| (单位：百万) | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 养老金福利 | | | | |
| 服务成本 | | | $ | 29 | | $ | 26 | |
| 利息成本 | | | 63 | | 73 | |
| 计划资产的预期回报率 | | | (144) | | (144) | |
| 精算损失净额摊销 | | | 39 | | 46 | |
| 摊销先前服务费用 | | | 3 | | 3 | |
| 净定期收益成本(信用) | | | $ | (10) | | $ | 4 | |
| 退休金以外的退休后福利 | | | | |
| 服务成本 | | | $ | 1 | | $ | 1 | |
| 利息成本 | | | 1 | | 2 | |
| 精算损失净额摊销 | | | (1) | | — | |
| 摊销先前服务信用 | | | (1) | | (1) | |
| 净定期收益成本 | | | $ | — | | $ | 2 | |
注13.特别收费
2021年第一季度费用
在2021年第一季度，我们记录的特别费用为6与重组计划相关的100万美元。该计划于2020年第二季度启动，旨在通过裁员、设施整合和其他行动来降低运营费用，以应对新冠肺炎疫情带来的经济挑战和不确定性，并于2020年第三季度扩大到包括进一步的裁员和设施整合。自该计划开始以来，我们总共产生了#美元的费用。114100万美元，其中包括遣散费$73百万美元，用于终止约2,700员工，资产减值费用为$24百万美元，合同终止和其他费用为$17百万美元。在这些金额中，有$40工业公司产生了100万美元，$37在德事隆系统公司，100万美元33在德事隆航空公司，100万美元，以及4在公司有一百万美元。我们预计将产生额外的合同终止费用和其他费用，费用在#美元之间。14百万至$24主要是在工业部门，预计该计划将在2021年第三季度基本完成。
2020年第一季度费用
在2020年第一季度，我们确认了39德事隆航空和工业部门的无形资产减值费用为100万美元。由于新冠肺炎疫情的影响，我们的产品和服务需求下降，因为我们的客户由于经济不确定性的环境而推迟或停止订单。鉴于这些情况，德事隆航空公司已经暂时关闭了大部分飞机的生产，包括King Air涡轮螺旋桨飞机和Beechcraft活塞生产线，并制定了员工休假制度。基于这些事件，我们对活着的无限期Beechcraft和King Air商标无形资产进行了中期减值测试，并记录了#美元的减值费用。32百万美元。他说：
重组储备
我们的重组储备活动摘要如下：
| | | | | | | | | | | |
| | 合约 | |
| 遣散费 | 终止合同 | |
| (单位：百万) | 费用 | 以及其他 | 总计 |
| 2021年1月2日的余额 | $ | 43 | | $ | 9 | | $ | 52 | |
| 为2020年新冠肺炎结构调整规划做好准备 | — | | 4 | | 4 | |
| 支付的现金 | (13) | | (4) | | (17) | |
| 外币折算 | (1) | | — | | (1) | |
| 2021年4月3日的余额 | $ | 29 | | $ | 9 | | $ | 38 | |
剩余的现金支出中的大部分为#美元。38预计2021年将支付100万美元。遣散费一般是一次性支付的，包括根据正常支付条件支付的再就业费用。
注14.所得税
我们2021年第一季度和2020年第一季度的有效税率是10.0%和27.5%。2021年第一季度，有效税率低于美国联邦法定税率21%，主要是由于$12与前几年相关的额外研发积分确认了100万的收益。2020年第一季度，有效税率高于美国联邦法定税率21%，主要是由于$10与2020年从选定的非美国司法管辖区向美国返还现金的决定有关的100万税收拨备。
注15。承诺和或有事项
我们可能面临法律诉讼和其他因经营业务而引起的索赔，包括与商业和金融交易有关的诉讼和索赔；政府合同；涉嫌违反适用法律法规的行为；生产合作伙伴；产品责任；专利和商标侵权；雇佣纠纷；以及环境、安全和健康问题。这些法律程序和索赔中的一些寻求损害赔偿、罚款或罚款，或寻求环境污染的补救措施。作为一家政府承包商，我们会接受审计、审查和调查，以确定我们的运营是否符合适用的法规要求。根据联邦政府采购条例，美国政府提出的某些索赔可能导致我们在一段时间内暂停或禁止与美国政府签订合同。根据现有的资料，我们不相信现有的法律程序和申索会对我们的财政状况或经营业绩有重大影响。
第二项：管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
概述
2021年第一季度，相对于大流行开始以来的水平，客户对我们许多商业产品的需求有所增加。有关大流行对我们2020年运营的影响的更多信息，请参阅我们截至2021年1月2日的Form 10-K年度报告。
与2020年第一季度相比，2021年第一季度的主要财务亮点包括：
•净收益为1.71亿美元，或每股稀释后收益0.75美元，增加1.21亿美元，或每股稀释后收益0.53美元。
•在收入增长4%的基础上，部门利润增加了1亿美元，增幅为64%。
•我们制造业务的毛利率增加了260个基点，达到16.2%。
•我们的制造业务的经营活动产生了1.07亿美元的净现金，增加了5亿美元。
综合运营结果
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至三个月 | |
| (百万美元) | | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 | %变化 |
| 收入 | | | | $ | 2,879 | | $ | 2,777 | | 4% |
| 销售成本 | | | | 2,400 | | 2,387 | | 1% |
| 销售和管理费用 | | | | 298 | | 263 | | 13% |
| 毛利率占制造业收入的百分比 | | | | 16.2% | 13.6% | |
以下是对我们综合经营业绩的分析。*第20至24页的细分市场分析部分提供了对我们细分市场运营结果的更详细分析。
收入
与2020年第一季度相比，2021年第一季度的收入增加了1.02亿美元，增幅为4%，主要是由于工业部门收入增加了8500万美元，反映了4700万美元的销量和组合增加，以及定价(主要是专业车辆产品线)带来的2000万美元的有利影响，以及外汇汇率波动带来的1800万美元的有利影响。贝尔部门的收入也增加了2300万美元，反映出6600万美元的商业收入增加，但部分被军事收入的下降所抵消。
销售和销售成本以及管理费用
与2020年第一季度相比，2021年第一季度的销售成本增加了1300万美元，增幅为1%。2021年第一季度，毛利率占制造业收入的百分比增加了260个基点，这主要是由于工业和德事隆航空部门的利润率提高。
与2020年第一季度相比，2021年第一季度的销售和管理费用增加了3500万美元，增幅为13%，主要反映了基于股票的薪酬支出增加。
特别收费
2021年第一季度和2020年第一季度的特别费用分别为600万美元和3900万美元，分别包括重组活动和减值费用，如合并财务报表附注13所述。
所得税
我们2021年第一季度和2020年第一季度的有效税率分别为10.0%和27.5%。2021年第一季度，有效税率低于美国联邦法定税率21%，主要是由于与前几年相关的额外研发抵免确认了1200万美元的福利。2020年第一季度，有效税率高于美国联邦法定税率21%，主要原因是与2020年将选定非美国司法管辖区的现金返还美国的决定相关的1000万美元税收拨备。
积压
我们的积压工作摘要如下：
| | | | | | | | |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 钟 | $ | 5,192 | | $ | 5,342 | |
| 德事隆系统公司 | 2,359 | | 2,556 | |
| 德事隆航空 | 2,055 | | 1,603 | |
| 总积压 | $ | 9,606 | | $ | 9,501 | |
细分市场分析
我们经营并报告以下五个业务部门的财务信息：德事隆航空、贝尔、德事隆系统、工业和金融。分部利润是评价业绩和进行决策的重要指标。制造部门的部门利润不包括利息支出、某些公司费用、主要业务处置的损益和特别费用。财务部门的计量包括利息收入和费用以及公司间利息收入和费用。制造部门的运营费用包括销售成本、销售和行政费用以及净定期收益成本/(信用)中的其他非服务部分，不包括某些公司费用和特别费用。
在我们对制造集团比较结果的讨论中，我们商业业务的收入和部门利润的变化通常以数量和组合、定价、外汇、收购和处置、通货膨胀和业绩来表示。就收入而言，数量和组合代表因交付或提供服务的数量以及销售的产品和/或服务的构成的增加或减少而产生的收入变化。就分部利润而言，业务量和组合代表因交付的单位数量或提供的服务数量以及以不同利润率销售的产品和/或服务的构成而发生的变化。定价代表单价的变化。外汇是指以不同于上一时期的汇率将外币金额折算成美元而产生的变化。被收购业务产生的收入反映在为期12个月的收购中，而出售业务产生的收入和部门利润的减少反映在处置中。通货膨胀代表更高的材料、工资、福利、养老金服务成本或其他成本。业绩反映了研发、折旧、销售和管理成本、保修、产品责任、质量/报废、劳动效率、管理费用、非服务养老金成本/(信用)、产品线盈利能力、启动、提升和降低成本计划或其他制造业投入的增加或减少。
我们2020年大约30%的收入来自与美国政府的合同，包括美国政府赞助的外国军售计划下的合同。*对于我们与美国政府签订合同的部门，与这些合同相关的收入变化以数量表示。这些合同分部利润的变化通常以数量、组合和业绩表示；这些变化包括与a)交易价格修订相关的累积追赶调整，这些修订可能反映与授标费用和其他可变对价相关的合同修改或假设的变化，或b)由于经营业绩改善或恶化而导致完成时总估计成本的变化。
德事隆航空
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至三个月 | |
| (百万美元) | | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 | %变化 |
| 收入： | | | | | | |
| 飞机 | | | | $ | 535 | | $ | 515 | | 4% |
| 售后零件和服务 | | | | 330 | | 357 | | (8)% |
| 总收入 | | | | 865 | | 872 | | (1)% |
| 运营费用 | | | | 818 | | 869 | | (6)% |
| 分部利润 | | | | 47 | | 3 | | 1467% |
| 利润率 | | | | 5.4% | 0.3% | |
德事隆航空收入和运营费用
以下因素导致德事隆航空公司的收入与去年同期相比有所变化：
| | | | | | |
| (单位：百万) | | Q1 2021
对战
Q1 2020 |
| 音量和混合 | | $ | (13) | |
| 定价 | | 6 | |
| 总变化量 | | $ | (7) | |
与2020年第一季度相比，德事隆航空2021年第一季度的收入减少了700万美元，降幅为1%，原因是销量下降和1300万美元的组合，主要反映了售后服务销量的下降，部分被更高的定价所抵消。2021年第一季度，我们交付了28架引文喷气式飞机和14架商用涡轮螺旋桨飞机，而2020年第一季度交付了23架引文喷气式飞机和16架商用涡轮螺旋桨飞机。
与2020年第一季度相比，德事隆航空2021年第一季度的运营费用减少了5100万美元，降幅为6%，主要原因是销量和组合减少带来了2900万美元的有利影响。2020年第一季度的运营费用也受到1200万美元闲置设施成本的负面影响。
德事隆航空部门利润
以下因素导致德事隆航空公司部门利润与去年同期相比发生变化：
| | | | | | |
| (单位：百万) | | Q1 2021
对战
Q1 2020 |
| 性能 | | $ | 25 | |
| 音量和混合 | | 16 | |
| 扣除通货膨胀后的净定价 | | 3 | |
| 总变化量 | | $ | 44 | |
与2020年第一季度相比，德事隆航空2021年第一季度的部门利润增加了4400万美元，这主要是由于2500万美元的业绩和1600万美元的销量和组合带来的有利影响，这在很大程度上反映了销售的产品组合。业绩包括2020年第一季度确认的闲置设施成本带来的1200万美元影响。
钟
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至三个月 | |
| (百万美元) | | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 | %变化 |
| 收入： | | | | | | |
| 军用飞机和支援计划 | | | | $ | 577 | | $ | 620 | | (7)% |
| 商用直升机、零部件和服务 | | | | 269 | | 203 | | 33% |
| 总收入 | | | | 846 | | 823 | | 3% |
| 运营费用 | | | | 741 | | 708 | | 5% |
| 分部利润 | | | | 105 | | 115 | | (9)% |
| 利润率 | | | | 12.4% | 14.0% | |
贝尔公司目前在美国政府的主要项目是V-22倾转旋翼飞机和H-1直升机平台，这两个项目都处于生产和支持阶段，占贝尔公司美国政府收入的很大一部分。
贝尔公司的收入和运营费用
以下因素导致贝尔公司的收入与上一年同期相比有所变化：
| | | | | | |
| (单位：百万) | | Q1 2021
对战
Q1 2020 |
| 音量和混合 | | $ | 19 | |
| 其他 | | 4 | |
| 总变化量 | | $ | 23 | |
与2020年第一季度相比，贝尔在2021年第一季度的收入增加了2300万美元，增幅为3%，反映出6600万美元的商业收入增加，但部分被军事收入下降所抵消。2021年第一季度，我们交付了17架商用直升机，而2020年第一季度交付了15架商用直升机。他说：
与2020年第一季度相比，贝尔公司2021年第一季度的运营费用增加了3300万美元，增幅为5%，这主要是由于上述净额和组合增加，以及研发成本增加，这主要与未来的垂直提升计划有关。
贝尔分部利润
贝尔公司部门利润与上一年同期相比发生变化的原因如下：
| | | | | | |
| (单位：百万) | | Q1 2021
对战
Q1 2020 |
| 性能和其他 | | $ | (7) | |
| 音量和混合 | | (3) | |
| 总变化量 | | $ | (10) | |
与2020年第一季度相比，贝尔的部门利润在2021年第一季度下降了1000万美元，降幅为9%，这主要是由于业绩和其他因素带来的700万美元的不利影响，其中包括上文讨论的研发成本上升。
德事隆系统公司
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至三个月 | |
| (百万美元) | | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 | %变化 |
| 收入 | | | | $ | 328 | | $ | 328 | | —% |
| 运营费用 | | | | 277 | | 302 | | (8)% |
| 分部利润 | | | | 51 | | 26 | | 96% |
| 利润率 | | | | 15.5% | 7.9% | |
德事隆系统公司的收入和运营费用
以下因素导致德事隆系统公司的收入与上一年同期相比有所变化：
| | | | | | |
| (单位：百万) | | Q1 2021
对战
Q1 2020 |
| | |
| 卷 | | $ | 6 | |
| 其他 | | (6) | |
| 总变化量 | | $ | — | |
2021年第一季度，德事隆系统公司的收入比2020年第一季度增加了600万美元。其他方面包括2020年第二季度TRU Simulation+Training Canada Inc.(TRU Canada)工厂停止生产导致收入减少700万美元的影响，这与大流行对该业务的影响有关。2021年1月，我们出售了合并财务报表附注2中讨论的TRU Canada。
与2020年第一季度相比，德事隆系统公司2021年第一季度的运营费用减少了2500万美元，降幅为8%，这主要与TRU Canada的停产有关。
德事隆系统部门利润
以下因素导致德事隆系统公司部门利润与上一年同期相比发生变化：
| | | | | | |
| (单位：百万) | | Q1 2021
对战
Q1 2020 |
| 性能和其他 | | $ | 27 | |
| | |
| 音量和混合 | | (2) | |
| 总变化量 | | $ | 25 | |
与2020年第一季度相比，德事隆系统公司2021年第一季度的部门利润增加了2500万美元，主要是由于业绩和其他方面带来了2700万美元的有利影响，其中包括1300万美元的影响，这主要与2020年第一季度TRU加拿大公司的不利业绩有关。
工业
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | 截至三个月 | |
| (百万美元) | | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 | %变化 |
| 收入： | | | | | | |
| 燃料系统和功能部件 | | | | $ | 497 | | $ | 465 | | 7% |
| 特种车辆 | | | | 328 | | 275 | | 19% |
| 总收入 | | | | 825 | | 740 | | 11% |
| 运营费用 | | | | 778 | | 731 | | 6% |
| 分部利润 | | | | 47 | | 9 | | 422% |
| 利润率 | | | | 5.7% | 1.2% | |
工业收入和营业费用
以下因素导致工业公司的收入与上一年同期相比有所变化：
| | | | | | |
| (单位：百万) | | Q1 2021
对战
Q1 2020 |
| 音量和混合 | | $ | 47 | |
| 定价 | | 20 | |
| 外汇，外汇 | | 18 | |
| 总变化量 | | $ | 85 | |
与2020年第一季度相比，2021年第一季度工业部门收入增加了8500万美元，增幅为11%，原因是销量和组合增加了4700万美元，定价产生了2000万美元的有利影响，主要是在专业车辆产品线上，以及主要与欧元有关的外汇汇率波动带来的1800万美元。
与2020年第一季度相比，2021年第一季度工业部门的运营费用增加了4700万美元，增幅为6%，这主要是由于上述数量和组合增加，以及汇率波动的不利影响。
行业分部利润
以下因素导致工业部门利润与上一年同期相比发生变化：
| | | | | | |
| (单位：百万) | | Q1 2021
对战
Q1 2020 |
| 音量和混合 | | $ | 16 | |
| 性能 | | 11 | |
| 扣除通货膨胀后的净定价 | | 11 | |
| | |
| 总变化量 | | $ | 38 | |
与2020年第一季度相比，2021年第一季度工业部门的部门利润增加了3800万美元，反映了1600万美元的销量和组合、有利的定价、1100万美元的通胀净额，以及1100万美元的良好业绩，主要是在专业车辆产品线。业绩包括2020年第一季度确认的闲置设施成本带来的1300万美元影响。
金融
| | | | | | | | | | |
| | 截至三个月 |
| (单位：百万) | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 收入 | | | $ | 15 | | $ | 14 | |
| 分部利润 | | | 6 | | 3 | |
与2020年第一季度相比，2021年第一季度金融部门收入增加了100万美元，部门利润增加了300万美元。下表反映了财务部门与应收账款融资相关的信用业绩信息。
| | | | | | | | |
| (百万美元) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 金融应收账款 | $ | 705 | | $ | 779 | |
| 信贷损失拨备 | 33 | | 35 | |
| 信贷损失准备与应收账款融资比率 | 4.68% | 4.49% |
| 非权责发生制融资应收账款 | 112 | | 93 | |
| 非应计财务应收账款与融资应收账款的比率 | 15.89% | 11.94% |
| 60天以上的合同拖欠 | 26 | | 29 | |
| 60天以上的合同拖欠占应收金融款项的百分比 | 3.69% | 3.72% |
自2020年第一季度以来，金融部门一直与某些受疫情影响的客户合作，通过修改贷款来提供付款减免。我们相信我们的信用损失准备金足以覆盖我们在这些贷款上的风险，因为我们估计的抵押品价值大大超过了未偿还的贷款金额。贷款修改和关键投资组合质量指标在合并财务报表附注3中讨论。
流动性与资本资源
我们的融资是通过两个独立的借款集团进行的。*制造集团由德事隆与其持有多数股权的子公司合并而成，这些子公司在德事隆航空、贝尔、德事隆系统和工业部门运营。金融集团也是金融部门，由德事隆金融公司及其合并子公司组成。我们设计这个框架是为了通过分离金融集团来增强我们的借款能力。我们的制造集团业务包括有形商品和服务的开发、生产和交付，而我们的金融集团提供金融服务。*由于每个借款集团的活动存在根本性差异，投资者、评级机构和分析师使用不同的衡量标准来评估每个集团的表现。为了支持这些评估，我们在合并财务报表中列出每个借款集团的资产负债表和现金流信息。
在评估我们的流动性时使用的关键信息摘要如下：
| | | | | | | | |
| (百万美元) | 四月三日
2021 | 一月二日，
2021 |
| 制造集团 | | |
| 现金和现金等价物 | $ | 1,897 | $ | 2,146 |
| 债务 | 3,440 | 3,707 |
| 股东权益 | 5,996 | 5,845 |
| 资本(债务加股东权益) | 9,436 | 9,552 |
| 净负债(现金及等价物净额)与资本之比 | 20% | 21% |
| 债务与资本之比 | 36% | 39% |
| 金融集团 | | |
| 现金和现金等价物 | $ | 181 | $ | 108 |
| 债务 | 653 | 662 |
我们相信，我们对债务与资本之比和净债务与资本之比的计算是有用的，因为它们提供了支持我们资本结构的债务融资水平(即杠杆)的汇总指示，以及提供了进一步增加杠杆的能力的指示。我们相信，根据我们现有的现金余额、我们预计从我们的制造业务中产生的现金以及其他适当的可用资金替代方案，我们将有足够的现金来满足我们未来的需求。
信贷安排和其他资金来源
德事隆拥有一项高级无担保循环信贷安排，本金总额为10亿美元，其中最多1亿美元可用于签发信用证。我们可以选择增加一家贷款人，或由一家同意增加其承担额的现有贷款人，将该贷款机制下的承诺额总额增加到13亿美元。该贷款将于2024年10月到期，在贷款人的同意下，我们可以选择最多两次延长一年，这些贷款代表了该贷款下的大部分承诺。截至2021年4月3日和2021年1月2日，没有针对该安排的借款金额，根据该安排签发的未偿还信用证为900万美元。
我们还向美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)提交了一份有效的货架登记声明，允许我们发行无限量的公共债务和其他证券。
制造业集团现金流
我们的综合现金流量表中列出的制造集团持续运营的现金流汇总如下：
| | | | | | | | |
| 截至三个月 |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 经营活动 | $ | 107 | | $ | (393) | |
| 投资活动 | (14) | | (56) | |
| 融资活动 | (339) | | 1,548 | |
2021年第一季度，来自经营活动的现金净流入增加了5亿美元，达到1.07亿美元，而2020年第一季度的现金净流出为3.93亿美元。2020年第一季度反映了我们通常在第一季度出现的运营活动的现金净流出。本季度净现金流入的增加反映了营运资本的改善，应付账款增加了3.08亿美元，存货增加了1.9亿美元，这两项收入主要来自德事隆航空部门，收益的增加被应收账款变化带来的1.5亿美元现金净流出部分抵消。
2021年第一季度和2020年第一季度，用于投资活动的现金流分别包括5300万美元和5000万美元的资本支出。2021年第一季度的投资活动还包括出售TRU Canada的3900万美元净收益。
2021年第一季度融资活动使用的现金流包括2.67亿美元的长期债务支付和9100万美元的现金回购，总计180万股我们的普通股。2020年第一季度，融资活动提供的现金流主要包括发行长期债务的净收益6.43亿美元，根据364天定期贷款安排借款的4.98亿美元，针对公司所有的人寿保险单借款的3.77亿美元和发行商业票据的1.05亿美元，部分被回购总计130万股已发行普通股的5400万美元现金所抵消。
财务集团现金流
我们的现金流量合并报表中列出的财务集团的现金流量汇总如下：
| | | | | | | | |
| 截至三个月 |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 经营活动 | $ | 5 | | $ | (1) | |
| 投资活动 | 88 | | 13 | |
| 融资活动 | (20) | | (5) | |
财务集团的投资活动现金流主要包括2021年第一季度和2020年第一季度的应收融资总额分别为8900万美元和4600万美元，分别被700万美元和3300万美元的应收融资来源部分抵消。*2021年第一季度和2020年第一季度，融资活动包括分别支付2000万美元和1700万美元的长期债务和无追索权债务。他说：
合并现金流
在消除借款集团之间的活动后，合并现金流汇总如下：
| | | | | | | | |
| 截至三个月 |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 经营活动 | $ | 181 | | $ | (394) | |
| 投资活动 | 5 | | (43) | |
| 融资活动 | (359) | | 1,543 | |
2021年第一季度，来自经营活动的现金净流入增加了5.75亿美元，达到1.81亿美元，而2020年第一季度的现金净流出为3.94亿美元。本季度净现金流入的增加反映了营运资本的改善，应付账款增加了3.08亿美元，存货增加了1.9亿美元，这两项变化主要发生在德事隆航空部门，同时收益增加，来自专属融资活动的现金流增加了6900万美元。这些有利的现金流变化被应收账款变化带来的1.5亿美元现金净流出部分抵消。
2021年第一季度和2020年第一季度，用于投资活动的现金流主要包括资本支出分别为5300万美元和5000万美元。2021年第一季度的投资活动还包括出售TRU Canada的3900万美元净收益。
2021年第一季度融资活动使用的现金流包括2.87亿美元的长期债务支付和9100万美元的现金回购我们已发行普通股的股票。2020年第一季度，融资活动提供的现金流主要包括发行长期债务的净收益6.43亿美元，根据364天定期贷款安排借款的4.98亿美元，从公司所有的人寿保险单借款的3.77亿美元，以及发行商业票据的1.05亿美元，部分被回购我们已发行普通股股票的5400万美元现金所抵消。
专属融资和其他公司间交易
金融集团主要为我们制造集团制造的新的和二手德事隆航空飞机和贝尔直升机的购买者提供融资，也称为专属融资。*在合并现金流量表中，从客户收到的现金在从第三方收到时反映为经营活动。然而，在为独立借款集团提供的现金流信息中，与专属融资活动相关的现金流根据每个集团的运营情况进行反映。“例如，当产品由我们的制造集团销售给客户并由财务集团提供资金时，应收账款的来源在投资活动中作为现金流出记录在财务集团的现金流量表中。同时，在制造集团的现金流量表中，代表客户从财务集团收到的现金被记录在运营现金流量中，作为现金流入。虽然现金在两个借款集团之间转移，但在最初融资时的合并现金流中并没有报告现金交易。*这些专属融资活动，以及所有重大的公司间交易，都从合并现金流量表中重新分类或删除。
现金流量表合并报表中包括的重新分类调整汇总如下：
| | | | | | | | |
| 截至三个月 |
| (单位：百万) | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 从投资活动到经营活动的重新分类调整： | | |
| 从客户那里收到的现金 | $ | 76 | | $ | 33 | |
| 制造组库存销售的应收账款来源财务 | (7) | | (33) | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| 从投资活动到经营活动的全部重分类调整 | $ | 69 | | $ | — | |
关键会计估算更新
我们的合并财务报表是按照美国公认会计原则编制的，该原则要求我们做出影响财务报表中报告金额的估计和假设。我们认为对描述我们的财务状况和运营结果最关键的会计估计在我们截至2021年1月2日的年度报告Form 10-K的第7项中报告。以下部分提供了年终披露的最新情况。
收入确认
我们很大一部分收入与与美国政府签订的长期合同有关，包括美国政府赞助的外国军售计划下的合同，这些合同涉及航空航天和国防产品以及相关服务的设计、开发、制造或修改。我们通常使用成本比法来衡量合同的进展，因为它最好地描述了当我们在合同中产生成本时将控制权转移给客户的情况。*根据这一措施，完成进展的程度是根据迄今发生的成本与完成履约义务时的估计成本之比来衡量的，收入在发生成本时按比例入账。
我们对总预期成本的估计或合同交易价格的变化通常会影响我们的利润预订率。我们利用累计追赶会计方法来确认这些变化对我们合同利润预订率的影响。根据这种方法，利润调整对合同的初始至今影响在确定调整期间确认。我们的累积追赶调整对前期确认的部门利润的影响如下：
| | | | | | | | | | |
| | 截至三个月 |
| (单位：百万) | | | 四月三日
2021 | 四月四日，
2020 |
| 总体有利 | | | $ | 36 | | $ | 27 | |
| 严重不利 | | | (22) | | (25) | |
| 净调整数 | | | $ | 14 | | $ | 2 | |
前瞻性信息
本季度报告中关于Form 10-Q的某些陈述以及我们不时作出的其他口头和书面陈述属于“1995年私人证券诉讼改革法案”所指的“前瞻性陈述”。这些前瞻性陈述可能描述战略、目标、展望或其他非历史事项，或项目收入、收入、回报或其他财务措施，通常包括诸如“相信”、“预期”、“预期”、“打算”、“计划”、“估计”、“指导”、“项目”、“目标”、“潜力”、“意志”、“应该”、“可能”等词汇。“可能的”或“可能的”以及旨在识别前瞻性陈述的类似表达。这些陈述只是预测，涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素，这些风险、不确定性和其他因素可能导致我们的实际结果与这些前瞻性陈述明示或暗示的结果大不相同。鉴于这些不确定性，您不应过度依赖这些前瞻性陈述。前瞻性陈述仅在发表之日发表，我们不承担更新或修改任何前瞻性陈述的义务。*除了我们在2020年年度报告Form 10-K中的“风险因素”中描述的那些因素外，可能导致实际结果与过去和预测的未来结果大不相同的因素如下：
•美国政府为其活动提供资金和/或支付债务的能力中断；
•改变美国政府国防预算的优先顺序或削减，包括与在外国的军事行动相关的预算；
•根据与美国政府签订的合同，我们有能力实现预期目标并控制成本；
•美国政府有权单方面修改或终止与我们的合同，以方便美国政府或我们未能履行合同，改变适用的采购和会计政策，或在某些情况下，扣留付款或暂停或取消我们作为有资格获得未来合同的承包商的资格；
•外国军事经费的优先顺序或者预算限制和确定的变化，或者政府有关军工产品进出口的法规和政策的变化；
•全球经济波动或全球政治形势变化对我们产品的需求产生不利影响；
•利率或汇率波动；
•与我们的国际业务相关的风险，包括在世界各地建立和维护设施，以及在国际业务(包括在新兴市场国家)方面依赖合资伙伴、分包商、供应商、代表、顾问和其他业务伙伴；
•我们的财务部门维持投资组合信用质量或实现应收账款全额价值的能力；
•与主要供应商或分包商的绩效问题；
•国内和国外的立法或监管行动，影响我们的运营或对我们产品的需求；
•有能力控制成本，成功实施各项降成本活动；
•用于开发新产品的研究和开发投资的有效性或与重大新产品或计划的推出相关的意外费用；
•我们新产品发布的时间或我们新飞机产品的认证时间；
•我们有能力与竞争对手并驾齐驱，推出符合客户需求的新产品和升级产品；
•养老金计划假设和未来缴款；
•我们开展业务的主要市场的需求疲软或波动；
•网络安全威胁，包括资产或敏感信息可能被挪用、数据被破坏或业务中断；
•与并购业务整合有关的困难或意外费用；
•收购没有按计划进行的风险，例如，被收购的企业无法实现收入和利润预测的风险；
•税务法例改变的影响；及
•与新冠肺炎疫情对我们业务和运营影响相关的风险和不确定性。
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
在截至2021年4月3日的财季，我们对市场风险的敞口没有重大变化。有关我们的市场风险敞口的讨论，请参阅第7A项。德事隆2020年度报告10-K表格中包含的有关市场风险的定量和定性披露。
项目4.控制和程序
我们对截至2021年4月3日的披露控制和程序的有效性进行了评估。评估是在我们的董事长、总裁兼首席执行官(CEO)和执行副总裁兼首席财务官(CFO)的监督下进行的，每个业务部门和关键公司职能的高级管理层都参与了评估。基于这一评估，首席执行官和首席财务官得出结论，截至2021年4月3日，我们的披露控制和程序正在运作和有效。
在截至2021年4月3日的财季，我们对财务报告的内部控制没有发生重大影响或合理地可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
第二部分：其他信息
第二项未登记的股权证券销售和收益的使用
以下提供了有关我们2021年第一季度回购根据1934年《证券交易法》(Securities Exchange Act)第12节登记的股权证券的信息：
| | | | | | | | | | | | | | |
| 期间(以千股为单位) | 总计
数量
股票
购买* | 平均价格
按股支付
(不包括
佣金) | 总人数
以下列方式购买的股份
公开的一部分
宣布的计划* | 极大值
股份数量
那可能还会是
在以下条件下购买
计划 |
| 2021年1月3日-2021年2月6日 | 365 | | $ | 46.47 | | 365 | | 20,925 | |
| 2021年2月7日-2021年3月6日 | 350 | | 50.94 | | 350 | | 20,575 | |
| 2021年3月7日-2021年4月3日 | 1,075 | | 52.53 | | 1,075 | | 19,500 | |
| 总计 | 1,790 | | $ | 50.98 | | 1,790 | | |
*这些股票是根据2020年2月25日宣布的一项授权回购至多2500万股德事隆普通股的计划购买的，该计划没有到期日。
项目5.其他信息
由于本Form 10-Q季度报告是在可报告事件发生之日起四个工作日内提交的，因此我们选择在Form 10-Q季度报告中进行以下披露，而不是在当前Form 8-K第5.07项下的报告中进行披露。
项目5.07
a.德事隆2021年股东年会于2021年4月28日召开。
b.现就提交给股东的事项进行表决，结果如下：
1.下列人士当选为董事，任期至下一届年度股东大会，并经投票表决如下：
| | | | | | | | | | | | | | |
| 为 | vbl.反对，反对 | 弃权 | 经纪人无投票权 |
| 斯科特·C·唐纳利 | 193,330,289 | | 7,849,175 | | 703,899 | | 10,873,997 | |
| 凯瑟琳·M·贝德 | 194,764,447 | | 6,035,885 | | 1,083,031 | | 10,873,997 | |
| R·克里·克拉克 | 194,922,384 | | 5,843,666 | | 1,117,313 | | 10,873,997 | |
| 詹姆斯·T·康威 | 181,130,275 | | 19,709,532 | | 1,043,556 | | 10,873,997 | |
| 保罗·E·加涅(Paul E.Gagné) | 192,553,173 | | 8,218,473 | | 1,111,717 | | 10,873,997 | |
| 拉尔夫·D·希思 | 196,593,155 | | 3,838,932 | | 1,451,276 | | 10,873,997 | |
| 黛博拉·李·詹姆斯 | 197,480,128 | | 3,324,652 | | 1,078,583 | | 10,873,997 | |
| 莱昂内尔·L·诺威尔三世 | 197,409,330 | | 3,059,999 | | 1,414,034 | | 10,873,997 | |
| 詹姆斯·L·齐默(James L.Ziemer) | 192,237,297 | | 8,474,498 | | 1,171,568 | | 10,873,997 | |
| 玛丽亚·T·祖伯 | 196,718,570 | | 3,738,177 | | 1,426,616 | | 10,873,997 | |
| | | | |
2.正如我们的委托书中披露的那样，批准我们任命的高管薪酬的咨询(不具约束力)决议通过了以下投票：
| | | | | | | | | | | |
| 为 | vbl.反对，反对 | 弃权 | 经纪人无投票权 |
| 141,763,087 | 51,781,035 | 8,339,241 | 10,873,997 |
| | | |
3.审计委员会任命安永会计师事务所(Ernst&Young LLP)为德事隆2021年独立注册会计师事务所的投票结果如下：
| | | | | | | | |
| 为 | vbl.反对，反对 | 弃权 |
| 207,710,182 | 4,181,935 | 865,223 |
| | |
4.关于股东书面同意采取行动的股东提案被以下投票否决：
| | | | | | | | | | | |
| 为 | vbl.反对，反对 | 弃权 | 经纪人无投票权 |
| 80,150,168 | 118,755,906 | 2,977,289 | 10,873,997 |
| | | |
项目6.所有展品
| | | | | |
| 31.1 | 根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节对首席执行官的认证 |
| |
| 31.2 | 根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节对首席财务官的认证 |
| |
| 32.1 | 根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”第906节通过的“美国法典”第18编第1350条对首席执行官的认证 |
| |
| 32.2 | 根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”第906节通过的“美国法典”第18编第1350条规定的首席财务官证书 |
| |
| 101 | 以下材料摘自德事隆公司截至2021年4月3日的季度报告Form 10-Q，格式为XBRL(可扩展商业报告语言)：(I)合并经营报表，(Ii)合并全面收益表，(Iii)合并资产负债表，(Iv)合并现金流量表和(V)合并财务报表附注。 |
| |
| 104 | 封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中)。 |
签名
根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的签名人代表其签署。.
| | | | | | | | | | | |
| | | 德事隆集团 |
| | | |
| 日期： | 2021年4月29日 | | /s/马克·S·班福德 |
| | | 马克·S·班福德
副总裁兼公司总监
(首席会计官) |