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美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
形式10-Q
|
| |
☒ | 根据1934年“证券交易法”第13或15(D)节规定的季度报告 |
截至本季度的季度报告2020年9月30日
或
|
| |
☐ | 根据1934年证券交易所法令第13或15(D)条提交的过渡报告 |
由_至_的过渡期
委托文件编号:1-14106
DaVita Inc.
|
| | |
特拉华州 | | 51-0354549 |
(注册成立日期) | | (国际税务局雇主识别号码) |
电话号码(720) 631-2100
根据该法第12(B)条登记的证券:
|
| | | | |
每节课的题目: | | 交易代码: | | 在其注册的每个交易所的名称: |
普通股,面值0.001美元 | | DVA | | 纽交所 |
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或在要求注册人提交此类报告的较短期限内)提交了1934年证券交易法第F13或15(D)节要求提交的所有报告,以及(2)在过去90个月内一直遵守此类提交要求。是**☒*☐
用复选标记表示注册人是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T条例第405条(本章232.405节)要求提交的每个交互数据文件。是**☒*☐
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司还是新兴的成长型公司。见“交易法”第12b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
|
| | | |
大型加速滤波器 | ☒ | 加速的文件管理器 | ☐ |
| | | |
非加速文件管理器 | ☐ | 规模较小的新闻报道公司 | ☐ |
| | | |
新兴成长型公司 | ☐ | | |
如果是新兴成长型公司,请通过复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据“交易法”第13(A)条规定的任何新的或经修订的财务会计准则。☐
用复选标记表示注册人是否为空壳公司(如交易法第12b-2条所定义)。☐*☒
自.起2020年10月28日,注册人已发行普通股的数量约为112.0百万分享。
DaVita Inc.
索引
|
| | | | |
| | | | 页码:第 |
| | 第一部分财务信息 | | |
| | | | |
第(1)项。 | | 简明合并财务报表: | | |
| | 截至2020年9月30日和2019年9月30日的三个月和九个月的综合收益表 | | 1 |
| | 截至2020年9月30日和2019年9月30日的三个月和九个月的综合全面收益表 | | 2 |
| | 截至2020年9月30日和2019年12月31日的合并资产负债表 | | 3 |
| | 截至2020年9月30日和2019年9月30日的9个月的合并现金流量表 | | 4 |
| | 截至2020年9月30日和2019年9月30日的三个月和九个月的综合权益报表 | | 5 |
| | 简明合并财务报表附注 | | 7 |
第二项。 | | 管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析 | | 28 |
第三项。 | | 关于市场风险的定量和定性披露 | | 48 |
第四项。 | | 管制和程序 | | 48 |
| | | | |
| | 第二部分:其他资料 | | |
第(1)项。 | | 法律程序 | | 49 |
项目71A。 | | 危险因素 | | 49 |
第二项。 | | 未登记的股权证券销售和收益的使用 | | 53 |
项目6. | | 陈列品 | | 54 |
| | 签名 | | 55 |
注:第II部第3、4及5项不适用,故略去。
DaVita Inc.
合并损益表
(未经审计)
(千美元,每股数据除外)
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月, | | 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
透析患者服务收入 | $ | 2,781,650 |
| | $ | 2,777,192 |
| | $ | 8,253,128 |
| | $ | 8,130,697 |
|
其他收入 | 142,416 |
| | 126,886 |
| | 392,154 |
| | 359,198 |
|
总收入 | 2,924,066 |
| | 2,904,078 |
| | 8,645,282 |
| | 8,489,895 |
|
运营费用和收费: | |
| | |
| | |
| | |
|
病人护理费用 | 1,971,719 |
| | 1,991,172 |
| | 5,931,732 |
| | 5,913,860 |
|
一般和行政 | 363,280 |
| | 298,736 |
| | 943,065 |
| | 824,887 |
|
折旧摊销 | 156,894 |
| | 155,915 |
| | 468,949 |
| | 456,685 |
|
股权投资收益 | (5,496 | ) | | (3,936 | ) | | (27,681 | ) | | (11,158 | ) |
所有权权益变动损失,净额 | — |
| | — |
| | 16,252 |
| | — |
|
商誉减值费用 | — |
| | 83,855 |
| | — |
| | 124,892 |
|
营业费用和收费总额 | 2,486,397 |
| | 2,525,742 |
| | 7,332,317 |
| | 7,309,166 |
|
营业收入 | 437,669 |
| | 378,336 |
| | 1,312,965 |
| | 1,180,729 |
|
债务支出 | (73,658 | ) | | (88,589 | ) | | (243,642 | ) | | (351,774 | ) |
债务预付、再融资和赎回费用 | (86,074 | ) | | (21,242 | ) | | (89,022 | ) | | (33,402 | ) |
其他收入,净额 | 5,395 |
| | 5,280 |
| | 10,590 |
| | 17,863 |
|
所得税前持续经营所得 | 283,332 |
| | 273,785 |
| | 990,891 |
| | 813,416 |
|
所得税费用 | 65,792 |
| | 65,254 |
| | 240,564 |
| | 197,938 |
|
持续经营净收益 | 217,540 |
| | 208,531 |
| | 750,327 |
| | 615,478 |
|
非持续经营的净(亏损)收入,扣除税后的净额 | — |
| | (6,843 | ) | | 9,980 |
| | 102,854 |
|
净收入 | 217,540 |
| | 201,688 |
| | 760,307 |
| | 718,332 |
|
减去:可归因于非控股权益的净收入 | (58,866 | ) | | (58,418 | ) | | (160,438 | ) | | (152,222 | ) |
可归因于DaVita公司的净收入。 | $ | 158,674 |
| | $ | 143,270 |
| | $ | 599,869 |
| | $ | 566,110 |
|
| | | | | | | |
可归因于DaVita Inc.的每股收益: | |
| | |
| | |
| | |
|
每股持续经营的基本净收入 | $ | 1.31 |
| | $ | 1.00 |
| | $ | 4.81 |
| | $ | 2.88 |
|
每股基本净收入 | $ | 1.31 |
| | $ | 0.95 |
| | $ | 4.89 |
| | $ | 3.51 |
|
稀释后每股持续经营净收益 | $ | 1.28 |
| | $ | 0.99 |
| | $ | 4.72 |
| | $ | 2.87 |
|
稀释后每股净收益 | $ | 1.28 |
| | $ | 0.95 |
| | $ | 4.80 |
| | $ | 3.50 |
|
| | | | | | | |
每股收益的加权平均股票: | | | | | |
| | |
|
基本型 | 120,905,038 |
| | 150,675,465 |
| | 122,582,099 |
| | 161,147,122 |
|
稀释 | 123,953,879 |
| | 151,295,950 |
| | 124,927,380 |
| | 161,636,011 |
|
| | | | | | | |
可归因于DaVita Inc.的金额: | | | | | | | |
持续经营净收益 | $ | 158,674 |
| | $ | 150,113 |
| | $ | 589,889 |
| | $ | 464,590 |
|
非持续经营的净(亏损)收入 | — |
| | (6,843 | ) | | 9,980 |
| | 101,520 |
|
可归因于DaVita公司的净收入。 | $ | 158,674 |
| | $ | 143,270 |
| | $ | 599,869 |
| | $ | 566,110 |
|
请参阅精简合并财务报表附注。
DaVita Inc.
综合全面收益表
(未经审计)
(千美元)
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月, | | 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
净收入 | $ | 217,540 |
| | $ | 201,688 |
| | $ | 760,307 |
| | $ | 718,332 |
|
其他综合收益(亏损),税后净额: | |
| | |
| | |
| | |
|
利率上限协议的未实现亏损: | |
| | |
| | |
| | |
|
未实现亏损 | (1,628 | ) | | (1,060 | ) | | (16,470 | ) | | (1,672 | ) |
已实现净亏损重新分类为净收益 | 1,034 |
| | 1,569 |
| | 4,280 |
| | 4,782 |
|
外币换算未实现收益(亏损): | | | |
| | | | |
|
外币换算调整 | 13,171 |
| | (44,502 | ) | | (62,842 | ) | | (45,790 | ) |
其他综合收益(亏损) | 12,577 |
| | (43,993 | ) | | (75,032 | ) | | (42,680 | ) |
综合收益总额 | 230,117 |
| | 157,695 |
| | 685,275 |
| | 675,652 |
|
减去:可归因于非控股权益的综合收益 | (58,866 | ) | | (58,418 | ) | | (160,438 | ) | | (152,222 | ) |
可归因于DaVita公司的全面收入。 | $ | 171,251 |
| | $ | 99,277 |
| | $ | 524,837 |
| | $ | 523,430 |
|
请参阅精简合并财务报表附注。
DaVita Inc.
综合资产负债表
(未经审计)
(千美元,每股数据除外)
|
| | | | | | | |
| 2020年9月30日 | | 2019年12月31日 |
资产 | |
| | |
|
现金和现金等价物 | $ | 710,514 |
| | $ | 1,102,372 |
|
受限现金和等价物 | 106,823 |
| | 106,346 |
|
短期投资 | 19,360 |
| | 11,572 |
|
应收帐款 | 1,804,390 |
| | 1,795,598 |
|
盘存 | 106,254 |
| | 97,949 |
|
其他应收账款 | 548,381 |
| | 489,695 |
|
预付和其他流动资产 | 58,512 |
| | 66,866 |
|
应收所得税 | 75,441 |
| | 19,772 |
|
流动资产总额 | 3,429,675 |
| | 3,690,170 |
|
财产和设备,扣除累计折旧4368659美元和3969566美元后的净额, 分别 | 3,417,919 |
| | 3,473,384 |
|
经营性租赁使用权资产 | 2,834,163 |
| | 2,830,047 |
|
无形资产,累计摊销净额分别为75,727美元和81,922美元 | 118,078 |
| | 135,684 |
|
权益法和其他投资 | 252,483 |
| | 241,983 |
|
长期投资 | 29,867 |
| | 36,519 |
|
其他长期资产 | 96,110 |
| | 115,972 |
|
商誉 | 6,868,377 |
| | 6,787,635 |
|
| $ | 17,046,672 |
| | $ | 17,311,394 |
|
负债和权益 | |
| | |
|
应付帐款 | $ | 388,504 |
| | $ | 403,840 |
|
其他负债 | 879,792 |
| | 756,174 |
|
应计薪酬和福利 | 701,968 |
| | 695,052 |
|
经营租赁负债的当期部分 | 365,190 |
| | 343,912 |
|
长期债务的当期部分 | 163,787 |
| | 130,708 |
|
应付所得税 | — |
| | 42,412 |
|
流动负债总额 | 2,499,241 |
| | 2,372,098 |
|
长期经营租赁负债 | 2,710,550 |
| | 2,723,800 |
|
长期债务 | 7,866,545 |
| | 7,977,526 |
|
其他长期负债 | 147,371 |
| | 160,809 |
|
递延所得税 | 765,691 |
| | 577,543 |
|
总负债 | 13,989,398 |
| | 13,811,776 |
|
承诺和或有事项 | | | |
受认沽条款规限的非控制权益 | 1,303,934 |
| | 1,180,376 |
|
权益: | |
| | |
|
优先股(面值0.001美元,授权股票500万股;未发行) | — |
| | — |
|
普通股(面值0.001美元,授权股份4.5亿股;126,065,294股和 分别于2020年9月30日发行和发行113,781,317股,以及 截至2019年12月31日已发行和已发行的125,842,853股) | 126 |
| | 126 |
|
额外实收资本 | 694,132 |
| | 749,043 |
|
留存收益 | 2,031,607 |
| | 1,431,738 |
|
库存股(分别为12,283,977股和0股) | (1,028,578 | ) | | — |
|
累计其他综合损失 | (122,530 | ) | | (47,498 | ) |
DaVita Inc.股东权益总额 | 1,574,757 |
| | 2,133,409 |
|
不受认沽条款约束的非控制性权益 | 178,583 |
| | 185,833 |
|
总股本 | 1,753,340 |
| | 2,319,242 |
|
| $ | 17,046,672 |
| | $ | 17,311,394 |
|
请参阅精简合并财务报表附注。
DaVita Inc.
综合现金流量表
(未经审计)
(千美元) |
| | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 |
来自经营活动的现金流: | |
| | |
|
净收入 | $ | 760,307 |
| | $ | 718,332 |
|
将净收入与经营活动提供的现金净额进行调整: | | | |
|
折旧摊销 | 468,949 |
| | 456,685 |
|
债务预付、再融资和赎回费用 | 86,957 |
| | 33,402 |
|
减损费用 | — |
| | 124,892 |
|
基于股票的薪酬费用 | 67,217 |
| | 47,811 |
|
递延所得税 | 191,783 |
| | 72,590 |
|
股权投资收益净额 | 3,026 |
| | 5,131 |
|
营业权益销售损失净额 | 16,252 |
| | 23,022 |
|
其他非现金费用,净额 | (7,980 | ) | | 24,291 |
|
营业资产和负债的变化,扣除收购和资产剥离的影响: | | | |
应收帐款 | (12,405 | ) | | (182,684 | ) |
盘存 | (8,445 | ) | | 9,519 |
|
其他应收账款和其他流动资产 | (62,025 | ) | | 51,319 |
|
其他长期资产 | (1,853 | ) | | 2,324 |
|
应付帐款 | 445 |
| | (106,662 | ) |
应计薪酬和福利 | (12,124 | ) | | (57,930 | ) |
其他流动负债 | 123,833 |
| | 140,046 |
|
所得税 | (100,160 | ) | | 57,279 |
|
其他长期负债 | (19,547 | ) | | (27,542 | ) |
经营活动提供的净现金 | 1,494,230 |
| | 1,391,825 |
|
投资活动的现金流量: | | | |
|
物业和设备的附加费 | (449,896 | ) | | (547,183 | ) |
收购 | (112,597 | ) | | (77,348 | ) |
出售资产和业务的收益 | 83,339 |
| | 3,863,619 |
|
购买持有至到期的债务投资 | (147,829 | ) | | (98,322 | ) |
购买其他债务和股权投资 | (3,388 | ) | | (5,160 | ) |
持有至到期的债务投资收益 | 148,341 |
| | — |
|
出售其他债务和股权投资的收益 | 3,434 |
| | 5,893 |
|
购买权益法投资 | (9,613 | ) | | (8,770 | ) |
权益法投资的分配 | 902 |
| | 1,296 |
|
投资活动提供的净现金(用于) | (487,307 | ) | | 3,134,025 |
|
筹资活动的现金流量: | | | |
借款 | 3,826,484 |
| | 38,519,991 |
|
支付长期债务 | (3,927,411 | ) | | (40,485,415 | ) |
递延融资和偿债成本 | (105,705 | ) | | (84,588 | ) |
购买库存股 | (1,025,878 | ) | | (1,837,022 | ) |
对非控股权益的分配 | (179,098 | ) | | (157,170 | ) |
股票奖励活动和其他股票发行,净额 | 3,838 |
| | 7,333 |
|
非控股权益的贡献 | 32,854 |
| | 44,095 |
|
购买非控股权益 | (6,782 | ) | | (10,988 | ) |
用于融资活动的现金净额 | (1,381,698 | ) | | (4,003,764 | ) |
汇率变动对现金、现金等价物和限制性现金的影响 | (16,606 | ) | | (4,178 | ) |
现金、现金等价物和休息净(减)增伪造的现金 | (391,381 | ) | | 517,908 |
|
减去:现金、现金等价物和非持续运营的限制性现金净减少 | — |
| | (423,813 | ) |
来自持续经营的现金、现金等价物和限制性现金净(减少)增加 | (391,381 | ) | | 941,721 |
|
年初持续经营的现金、现金等价物和限制性现金 | 1,208,718 |
| | 415,420 |
|
期末持续经营的现金、现金等价物和限制性现金 | $ | 817,337 |
| | $ | 1,357,141 |
|
请参阅精简合并财务报表附注。
DaVita Inc.
合并权益表
(未经审计)
(以千为单位的美元和股票)
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年9月30日的三个月 |
| 非 控管 利益 受制于 备有粮食 | | DaVita Inc.股东权益 | | 非 控管 利息备注 受制于 备有粮食 |
| | |
| | 普通股 | | 附加 付清 资本 | | 留用 收益 | | 库存股 | | 累积 其他 全面 损失 | | | |
| | 股份 | | 金额 | | | | 股份 | | 金额 | | | 总计 | |
2020年6月30日的余额 | $ | 1,241,937 |
| | 126,037 |
| | $ | 126 |
| | $ | 719,102 |
| | $ | 1,872,933 |
| | (4,052 | ) | | $ | (303,139 | ) | | $ | (135,107 | ) | | $ | 2,153,915 |
| | $ | 179,902 |
|
综合收益: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
净收入 | 40,854 |
| | | | | | | | 158,674 |
| | | | | | | | 158,674 |
| | 18,012 |
|
其他综合损失 | | | | | | | | | | | | | | | 12,577 |
| | 12,577 |
| | |
已发行的股票单位股份 | | | 5 |
| | | | 10 |
| | | | | | | | | | 10 |
| | |
股票增值权股份 已发布 | | | 23 |
| | | | (944 | ) | | | | | | | | | | (944 | ) | | |
股票结算以股票为基础 补偿费用 | | | | | | | 24,913 |
| | | | | | | | | | 24,913 |
| | |
非控制性的变化 兴趣来源: | | | | | | | | | | | | | | | | |
|
| | |
分布 | (38,154 | ) | | | | | | | | | | | | | | | | | | (22,391 | ) |
捐款 | 10,348 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | 1,924 |
|
收购和资产剥离 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 1,136 |
|
公允价值重新计量 | 48,949 |
| | | | | | (48,949 | ) | | | | | | | | | | (48,949 | ) | | |
购买库存股 | | | | | | | | | | | (8,232 | ) | | (725,439 | ) | | | | (725,439 | ) | | |
2020年9月30日的余额 | $ | 1,303,934 |
| | 126,065 |
| | $ | 126 |
| | $ | 694,132 |
| | $ | 2,031,607 |
| | (12,284 | ) | | $ | (1,028,578 | ) | | $ | (122,530 | ) | | $ | 1,574,757 |
| | $ | 178,583 |
|
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年9月30日的9个月 |
| 非 控管 利益 受制于 备有粮食 | | DaVita Inc.股东权益 | | 非 控管 利息备注 受制于 备有粮食 |
| | |
| | 普通股 | | 附加 付清 资本 | | 留用 收益 | | 库存股 | | 累积 其他 全面 损失 | | | |
| | 股份 | | 金额 | | | | 股份 | | 金额 | | | 总计 | |
2019年12月31日的余额 | $ | 1,180,376 |
| | 125,843 |
| | $ | 126 |
| | $ | 749,043 |
| | $ | 1,431,738 |
| | — |
| | $ | — |
| | $ | (47,498 | ) | | $ | 2,133,409 |
| | $ | 185,833 |
|
综合收益: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
净收入 | 107,737 |
| | | | | | | | 599,869 |
| | | | | | | | 599,869 |
| | 52,701 |
|
其他综合损失 | | | | | | | | | | | | | | | (75,032 | ) | | (75,032 | ) | | |
已发行的股票单位股份 | | | 166 |
| | | | (7,141 | ) | | | | | | | | | | (7,141 | ) | | |
股票增值权股份 已发布 | | | 56 |
| | | | (2,004 | ) | | | | | | | | | | (2,004 | ) | | |
股票结算以股票为基础 补偿费用 | | | | | | | 66,591 |
| | | | | | | | | | 66,591 |
| | |
非控制性的变化 兴趣来源: | | | | | | | | | | | | | | | | |
|
| | |
分布 | (115,289 | ) | | | | | | | | | | | | | | | | | | (63,809 | ) |
捐款 | 24,443 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | 8,411 |
|
收购和资产剥离 | (3,214 | ) | | | | | | | | | | | | | | | | | | (247 | ) |
部分购买 | (6,673 | ) | | | | | | 4,197 |
| | | | | | | | | | 4,197 |
| | (4,306 | ) |
公允价值重新计量 | 116,554 |
| | | | | | (116,554 | ) | | | | | | | | | | (116,554 | ) | | |
购买库存股 | | | | | | | | | | | (12,284 | ) | | (1,028,578 | ) | | | | (1,028,578 | ) | | |
2020年9月30日的余额 | $ | 1,303,934 |
| | 126,065 |
| | $ | 126 |
| | $ | 694,132 |
| | $ | 2,031,607 |
| | (12,284 | ) | | $ | (1,028,578 | ) | | $ | (122,530 | ) | | $ | 1,574,757 |
| | $ | 178,583 |
|
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月30日的三个月 |
| 非 控管 利益 受制于 备有粮食 | | DaVita Inc.股东权益 | | 非 控管 利息备注 受制于 备有粮食 |
| | |
| | 普通股 | | 附加 付清 资本 | | 留用 收益 | | 库存股 | | 累积 其他 全面 损失 | | | |
| | 股份 | | 金额 | | | | 股份 | | 金额 | | | 总计 | |
2019年6月30日的余额 | $ | 1,185,733 |
| | 166,533 |
| | $ | 167 |
| | $ | 989,021 |
| | $ | 3,205,910 |
| | (2,060 | ) | | $ | (112,189 | ) | | $ | (33,611 | ) | | $ | 4,049,298 |
| | $ | 193,771 |
|
综合收益: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
净收入 | 38,778 |
| | | | | | | | 143,270 |
| | | | | | | | 143,270 |
| | 19,640 |
|
其他综合损失 | | | | | | | | | | | | | | | (43,993 | ) | | (43,993 | ) | | |
已发行的股票单位股份 | | | 8 |
| | | | | | | | | | | | | | — |
| | |
股票结算以股票为基础 补偿费用 | | | | | | | 18,724 |
| | | | | | | | | | 18,724 |
| | |
非控股权益的变动 出发地: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
分布 | (37,868 | ) | | | | | | | | | | | | | | | | | | (23,588 | ) |
捐款 | 8,946 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | 3,868 |
|
收购和资产剥离 | (91 | ) | | | | | | | | | | | | | | | | | | 10 |
|
部分购买 | 8 |
| | | | | | (202 | ) | | | | | | | | | | (202 | ) | | 246 |
|
公允价值重新计量 | 100,553 |
| | | | | | (100,553 | ) | | | | | | | | | | (100,553 | ) | | |
购买库存股 | | | | | | | | | | | (30,592 | ) | | (1,747,968 | ) | | | | (1,747,968 | ) | | |
2019年9月30日的余额 | $ | 1,296,059 |
| | 166,541 |
| | $ | 167 |
| | $ | 906,990 |
| | $ | 3,349,180 |
| | (32,652 | ) | | $ | (1,860,157 | ) | | $ | (77,604 | ) | | $ | 2,318,576 |
| | $ | 193,947 |
|
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月30日的9个月 |
| 非 控管 利益 受制于 备有粮食 | | DaVita Inc.股东权益 | | 非 控管 利息备注 受制于 备有粮食 |
| | |
| | 普通股 | | 附加 付清 资本 | | 留用 收益 | | 库存股 | | 累积 其他 全面 损失 | | | |
| | 股份 | | 金额 | | | | 股份 | | 金额 | | | 总计 | |
2018年12月31日的余额 | $ | 1,124,641 |
| | 166,387 |
| | $ | 166 |
| | $ | 995,006 |
| | $ | 2,743,194 |
| | — |
| | $ | — |
| | $ | (34,924 | ) | | $ | 3,703,442 |
| | $ | 204,956 |
|
变更的累积影响 在会计原则方面 | (38 | ) | | | | | | | | 39,876 |
| | | | | | | | 39,876 |
| | (6 | ) |
综合收益: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
净收入 | 102,078 |
| | | | | | | | 566,110 |
| | | | | | | | 566,110 |
| | 50,144 |
|
其他综合损失 | | | | | | | | | | | | | | | (42,680 | ) | | (42,680 | ) | | |
已发行的股票单位股份 | | | 154 |
| | 1 |
| | (3,246 | ) | | | | | | | | | | (3,245 | ) | | |
股票结算以股票为基础 补偿费用 | | | | | | | 47,723 |
| | | | | | | | | | 47,723 |
| | |
非控股权益的变动 出发地: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
分布 | (98,103 | ) | | | | | | | | | | | | | | | | | | (59,067 | ) |
捐款 | 24,714 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | 19,381 |
|
收购和资产剥离 | 1,782 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | (1,981 | ) |
部分购买 | (2,240 | ) | | | | | | 10,732 |
| | | | | | | | | | 10,732 |
| | (19,480 | ) |
公允价值重新计量 | 143,225 |
| | | | | | (143,225 | ) | | | | | | | | | | (143,225 | ) | | |
购买库存股 | | | | | | | | | | | (32,652 | ) | | (1,860,157 | ) | | | | (1,860,157 | ) | | |
2019年9月30日的余额 | $ | 1,296,059 |
| | 166,541 |
| | $ | 167 |
| | $ | 906,990 |
| | $ | 3,349,180 |
| | (32,652 | ) | | $ | (1,860,157 | ) | | $ | (77,604 | ) | | $ | 2,318,576 |
| | $ | 193,947 |
|
见简明合并财务报表附注
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
除非本季度报告中在Form 10-Q中另有说明,否则“本公司”、“本公司”、“本公司”及类似术语指的是达维塔公司及其合并子公司。
本报告所载未经审计的简明综合中期财务报表由本公司编制。管理层认为,公允列报经营业绩所需的所有调整均反映在这些精简的综合中期财务报表中。所有重要的公司间账户和交易都已取消。这些财务报表的编制要求管理层做出影响资产、负债、收入和费用报告金额的估计和假设。这些财务报表和附注中最重要的估计和假设通常涉及收入确认和应收账款、商誉减值、所得税会计、某些公允价值估计和或有损失。这些中期财务报表中反映的经营业绩不一定代表年度经营业绩。这些简明综合中期财务报表应与经审计的综合财务报表及其附注一并阅读,这些报表及其附注包括在公司截至该年度的Form 10-K年度报告中2019年12月31日(10-K)。前期分类已与本期列报一致。自这些简明综合中期财务报表发布之日起,该公司对后续事件进行了评估,并包括了所有必要的调整和披露。
下表汇总了按主要付款人来源划分的公司部门收入:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年9月30日的三个月 | | 截至2019年9月30日的三个月 |
| 美国透析 | | 其他-辅助服务 | | 固形 | | 美国透析 | | 其他-辅助服务 | | 固形 |
透析患者服务收入: | | | | | | | | | | | |
医疗保险和医疗保险优势 | $ | 1,510,982 |
| | $ | | $ | 1,510,982 |
| | $ | 1,558,890 |
| | $ | | $ | 1,558,890 |
|
医疗补助和管理式医疗补助 | 193,254 |
| |
|
| | 193,254 |
| | 176,292 |
| |
| | 176,292 |
|
其他政府 | 114,327 |
| | 98,044 |
| | 212,371 |
| | 116,984 |
| | 90,947 |
| | 207,931 |
|
商品化 | 858,247 |
| | 43,845 |
| | 902,092 |
| | 828,953 |
| | 37,276 |
| | 866,229 |
|
其他收入: | | | | | | | | | | | |
医疗保险和医疗保险优势 |
|
| | 111,248 |
| | 111,248 |
| |
| | 65,759 |
| | 65,759 |
|
医疗补助和管理式医疗补助 |
|
| | 412 |
| | 412 |
| |
| | 227 |
| | 227 |
|
商品化 |
|
| | 7,799 |
| | 7,799 |
| |
| | 33,503 |
| | 33,503 |
|
其他(1) | 17,409 |
| | 9,895 |
| | 27,304 |
| | 10,308 |
| | 20,784 |
| | 31,092 |
|
部门间收入的抵销 | (37,317 | ) | | (4,079 | ) | | (41,396 | ) | | (32,362 | ) | | (3,483 | ) | | (35,845 | ) |
总计 | $ | 2,656,902 |
| | $ | 267,164 |
| | $ | 2,924,066 |
| | $ | 2,659,065 |
| | $ | 245,013 |
| | $ | 2,904,078 |
|
| |
(1) | 其他由公司各自业务部门赚取的管理服务费以及公司辅助服务的其他收入组成。 |
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年9月30日的9个月 | | 截至2019年9月30日的9个月 |
| 美国透析 | | 其他-辅助服务 | | 固形 | | 美国透析 | | 其他-辅助服务 | | 固形 |
透析病人服务收入: | | | | | | | | | | | |
医疗保险和医疗保险优势 | $ | 4,530,510 |
| | $ | | $ | 4,530,510 |
| | $ | 4,572,599 |
| | $ | | $ | 4,572,599 |
|
医疗补助和管理式医疗补助 | 547,045 |
| | | | 547,045 |
| | 490,723 |
| | | | 490,723 |
|
其他政府 | 342,996 |
| | 283,431 |
| | 626,427 |
| | 333,675 |
| | 264,191 |
| | 597,866 |
|
商品化 | 2,534,388 |
| | 118,869 |
| | 2,653,257 |
| | 2,458,360 |
| | 103,760 |
| | 2,562,120 |
|
其他收入: | | | | | | | | | | | |
医疗保险和医疗保险优势 | | | 309,555 |
| | 309,555 |
| | | | 191,472 |
| | 191,472 |
|
医疗补助和管理式医疗补助 | | | 1,061 |
| | 1,061 |
| | | | 327 |
| | 327 |
|
商品化 | | | 27,370 |
| | 27,370 |
| | | | 98,428 |
| | 98,428 |
|
其他(1) | 30,846 |
| | 36,600 |
| | 67,446 |
| | 20,715 |
| | 59,204 |
| | 79,919 |
|
部门间收入的抵销 | (104,987 | ) | | (12,402 | ) | | (117,389 | ) | | (93,337 | ) | | (10,222 | ) | | (103,559 | ) |
总计 | $ | 7,880,798 |
| | $ | 764,484 |
| | $ | 8,645,282 |
| | $ | 7,782,735 |
| | $ | 707,160 |
| | $ | 8,489,895 |
|
| |
(1) | 其他由公司各自业务部门赚取的管理服务费以及公司辅助服务的其他收入组成。 |
公司有不是的截至2018年1月1日之前年度已履行的与履约义务相关的坏账准备2020年9月30日并且有一个余额是$8,328自.起2019年12月31日.
估计收入有很大的不确定性,通常需要几年的时间才能解决。这些估计受持续的保险覆盖范围变化、地理覆盖范围差异、对合同覆盖范围的不同解释和其他付款人问题以及患者问题的影响,包括但不限于适用的主要和次要覆盖范围的确定、患者保险覆盖范围的变化和福利的协调。由于这些预估是随着时间的推移而细化的,因此收入的正面和负面调整都会在本期确认。
透析患者服务收入。收入是根据公司对公司履行其履行义务后预期收取的交易价格的估计确认的。透析患者服务收入在根据这些估计提供服务期间确认。收入主要包括政府和商业健康计划为向患者提供的透析服务支付的款项。公司的透析治疗和相关实验室服务维持一个通常的和惯例的收费表;然而,实际的应收收入通常在收费表的折扣处确认。
其他收入。其他收入包括向本公司不拥有或拥有非控股权益的门诊透析业务提供的管理和行政支持服务的费用,以及与本公司的非透析辅助服务相关的收入。
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
每股基本收益的计算方法是将公司应占净收益除以已发行普通股的加权平均数量。已发行的加权平均普通股包括限制性股票单位奖励,这些奖励不再被没收,因为接受者已经满足了明确的归属条款或退休资格要求。
稀释每股收益包括按库存股法计算的已发行股票、已结算股票增值权和未归属股票单位的稀释效果。
用于计算基本每股收益和稀释后每股收益的分子和分母对帐如下:
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 九月三十日, | | 截至9个月 九月三十日, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
可归因于DaVita公司的净收入来自: | | | | | | | |
持续运营 | $ | 158,674 |
| | $ | 150,113 |
| | $ | 589,889 |
| | $ | 464,590 |
|
停产经营 | — |
| | (6,843 | ) | | 9,980 |
| | 101,520 |
|
可归因于DaVita公司的净收入。 | $ | 158,674 |
| | $ | 143,270 |
| | $ | 599,869 |
| | $ | 566,110 |
|
| | | | | | | |
加权平均股份-基本 | 120,905 |
| | 150,675 |
| | 122,582 |
| | 161,147 |
|
从库存计划假定的增量股份 | 3,049 |
| | 621 |
| | 2,345 |
| | 489 |
|
加权平均股份-稀释 | 123,954 |
| | 151,296 |
| | 124,927 |
| | 161,636 |
|
| | | | | | | |
可归因于DaVita公司的基本净收入来自: | | | | | | | |
每股持续运营 | $ | 1.31 |
| | $ | 1.00 |
| | $ | 4.81 |
| | $ | 2.88 |
|
每股非持续运营 | — |
| | (0.05 | ) | | 0.08 |
| | 0.63 |
|
可归因于DaVita Inc.的每股基本净收入。 | $ | 1.31 |
| | $ | 0.95 |
| | $ | 4.89 |
| | $ | 3.51 |
|
| | | | | | | |
可归因于DaVita公司的稀释净收入来自: | | | | | | | |
每股持续运营 | $ | 1.28 |
| | $ | 0.99 |
| | $ | 4.72 |
| | $ | 2.87 |
|
每股非持续运营 | — |
| | (0.04 | ) | | 0.08 |
| | 0.63 |
|
可归因于DaVita公司的稀释后每股净收入。 | $ | 1.28 |
| | $ | 0.95 |
| | $ | 4.80 |
| | $ | 3.50 |
|
| | | | | | | |
反稀释股票结算奖励不在计算范围内(1) | 2,765 |
| | 7,293 |
| | 3,063 |
| | 6,414 |
|
| |
(1) | 与股票结算、股票增值权和绩效股票单位相关的股票不包括在稀释分母计算中,因为它们在库存股方法下是反稀释的。 |
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
该公司的短期和长期债务和股权投资包括以下内容:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2020年9月30日 | | 2019年12月31日 |
| 债款 有价证券 | | 权益 有价证券 | | 总计 | | 债款 有价证券 | | 权益 有价证券 | | 总计 |
存单及其他定期存款 | $ | 8,212 |
| | $ | — |
| | $ | 8,212 |
| | $ | 8,140 |
| | $ | — |
| | $ | 8,140 |
|
共同基金和普通股的投资 | — |
| | 41,015 |
| | 41,015 |
| | — |
| | 39,951 |
| | 39,951 |
|
| $ | 8,212 |
| | $ | 41,015 |
| | $ | 49,227 |
| | $ | 8,140 |
| | $ | 39,951 |
| | $ | 48,091 |
|
短期投资 | $ | 8,212 |
| | $ | 11,148 |
| | $ | 19,360 |
| | $ | 8,140 |
| | $ | 3,432 |
| | $ | 11,572 |
|
长期投资 | — |
| | 29,867 |
| | 29,867 |
| | — |
| | 36,519 |
| | 36,519 |
|
| $ | 8,212 |
| | $ | 41,015 |
| | $ | 49,227 |
| | $ | 8,140 |
| | $ | 39,951 |
| | $ | 48,091 |
|
债务证券:该公司的短期债务投资主要是合同到期日超过3个月但不到1年的银行存单。这些债务证券按持有至到期日入账,并按摊销成本入账,摊销成本约为其公允价值。2020年9月30日和2019年12月31日.
股权证券:该公司在共同基金和普通股中的股权投资由一个信托持有,为与该公司几个不合格的递延补偿计划相关的现有债务提供资金。在.期间九截至的月份2020年9月30日,公司确认税前净收益为$1,110与这些股权证券的公允价值变化相关的其他收入,包括以下各项的税前已实现收益$1,639未实现收益净减少$529。在.期间九截至的月份2019年9月30日,公司确认税前净收益为$2,776与这些股权证券的公允价值变化相关的其他收入,包括以下各项的税前已实现收益$586以及未实现收益净增加$2,190.
该公司维持对某些其他医疗保健和医疗保健相关业务的私人证券的权益法和小幅调整成本法投资。公司在其综合资产负债表上将这些投资归类为“权益法和其他投资”。
该公司的权益法和其他投资包括以下内容:
|
| | | | | | | |
| 2020年9月30日 | | 2019年12月31日 |
亚太地区合资企业 | $ | 124,209 |
| | $ | 116,924 |
|
其他权益法合伙企业 | 110,169 |
| | 114,611 |
|
调整成本法投资 | 18,105 |
| | 10,448 |
|
| $ | 252,483 |
| | $ | 241,983 |
|
在.期间九截至的月份2020年9月30日和2019,本公司确认股权投资收益为$27,681和$11,158分别来自其对非合并业务的权益法投资。
对本公司有重大影响但公允价值不容易确定的非合并业务的股权投资,采用权益法进行。该公司最大的权益法投资是其在DaVita Care Pte的所有权权益。有限公司(APAC合资企业,或APAC合资企业),这是75%-由本公司拥有,并25%-由无关的非控股投资者拥有。正如包括在10-K报告中的本公司综合财务报表附注9所述,本公司不合并亚太合资企业。
本公司的其他权益法投资包括本公司对其有重大影响但不持有控股权的法人实体。几乎所有这些都是美国有限责任公司形式的合伙企业。该公司在这些合伙企业中的所有权权益各不相同,但通常范围为30%至50%。在.期间九截至的月份2020年9月30日和2019, 不是的这些投资已确认重大减值或其他估值调整。
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
按可报告部门划分的商誉变动情况如下:
|
| | | | | | | | | | | |
| 美国透析 | | 其他-辅助服务 | | 固形 |
2018年12月31日的余额 | $ | 6,275,004 |
| | $ | 566,956 |
| | $ | 6,841,960 |
|
收购 | 18,089 |
| | 72,137 |
| | 90,226 |
|
减损费用 | — |
| | (124,892 | ) | | (124,892 | ) |
外币和其他调整 | (5,993 | ) | | (13,666 | ) | | (19,659 | ) |
2019年12月31日的余额 | $ | 6,287,100 |
| | $ | 500,535 |
| | $ | 6,787,635 |
|
收购 | 24,377 |
| | 85,871 |
| | 110,248 |
|
资产剥离 | (1,549 | ) | | (6,744 | ) | | (8,293 | ) |
外币和其他调整 | — |
| | (21,213 | ) | | (21,213 | ) |
2020年9月30日的余额 | $ | 6,309,928 |
| | $ | 558,449 |
| | $ | 6,868,377 |
|
| | | | | |
2020年9月30日的余额 | | | | | |
商誉 | $ | 6,309,928 |
| | $ | 688,881 |
| | $ | 6,998,809 |
|
累计减损费用 | — |
| | (130,432 | ) | | (130,432 | ) |
| $ | 6,309,928 |
| | $ | 558,449 |
| | $ | 6,868,377 |
|
本公司于年内并无确认任何商誉减值费用截至2020年9月30日的9个月.
由于透析治疗对于依赖透析治疗的患者来说是一项基本的、维持生命的服务,该公司的业务一直在继续,目前预计将在新型冠状病毒(新冠肺炎)大流行期间持续下去。然而,动态和不断演变的新冠肺炎大流行对公司的最终影响将取决于高度不确定和难以预测的未来发展,其中包括大流行的严重程度和持续时间、病毒的进一步传播或卷土重来、对慢性肾病患者群体和公司患者群体的影响、新冠肺炎治疗、治疗或疫苗的可用性、影响或有效性、大流行对美国和全球经济和失业的持续影响、公司的竞争对手对大流行和市场相关变化的反应以及时机。政府应对措施的范围和有效性。虽然本公司目前预计其业务不会因此次公共卫生危机而受到重大不利影响,但不能保证新冠肺炎疫情不会对本公司的一项或多项业务产生重大不利影响。
在.期间截至2019年9月30日的9个月,本公司确认商誉减值费用为$119,476在德国的肾脏护理业务。在这个数量中,$41,0372019年第一季度确认,主要原因是相关贴现率的变化,当时当前和预期的未来患者人口普查的下降,以及当时当前和预期的未来成本的增加,主要是由于当时宣布的立法预计将导致工资上涨。对……的递增收费$78,439于2019年第三季度确认,原因是自当时上次评估以来,公司对这项业务的前景发生了变化和发展。这些主要涉及业务的发展,以应对不断变化的市场状况,以及公司预期的缓解市场状况的时机和能力的变化,这是基于公司新的德国管理团队在2019年第三季度完成的深入运营和战略审查的结果。在.期间截至2019年9月30日的9个月,本公司亦确认商誉减值费用为$5,416在德国的其他医疗业务中。
自公司上次年度商誉减值评估日期以来的发展、事件、经营业绩变化和其他情况变化并未使管理层相信本公司任何报告单位的公允价值都更有可能低于其各自的账面价值。2020年9月30日。除10-K附注10中进一步描述的本公司德国肾脏护理报告单位外,无截至以下日期,本公司各其他报告单位之商誉均被视为存在重大商誉减值风险2020年9月30日.
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
自.起2020年9月30日,公司与未达到极有可能门槛的税收头寸相关的未确认税收优惠的总负债为$70,129,其中$65,883如果确认,将影响公司的实际税率。总余额增额 $1,915从2019年12月31日余额$68,214.
该公司在其所得税支出中确认与未确认的税收优惠相关的应计利息和罚款。在…2020年9月30日和2019年12月31日,该公司大约有$16,961和$14,428扣除联邦税收优惠后,与未确认的税收优惠相关的利息和罚款分别应计。
长期债务由以下几部分组成:
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| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | 截至2020年9月30日 |
| 2020年9月30日 | | 2019年12月31日 | | 到期日 | | 利率,利率 | | 估计公允价值(1) |
高级担保信贷安排: | | | | | | | | | |
定期贷款A(2) | $ | 1,706,250 |
| | $ | 1,739,063 |
| | 8/12/2024 | | 伦敦银行间同业拆借利率+1.75% | | $ | 1,689,188 |
|
定期贷款B-1(3) | 2,722,552 |
| | — |
| | 8/12/2026 | | 伦敦银行间同业拆借利率+1.75% | | $ | 2,681,713 |
|
定期贷款B(3) | — |
| | 2,743,125 |
| | 8/12/2026 | | | | |
循环信贷额度(2) | — |
| | — |
| | 8/12/2024 | | 伦敦银行间同业拆借利率+1.75% | | |
高级注释: | | | | | | | | | |
4⅝%高级债券 | 1,750,000 |
| | — |
| | 6/1/2030 | | 4.625 | % | | $ | 1,799,018 |
|
3.3%高级债券 | 1,500,000 |
| | — |
| | 2/15/2031 | | 3.750 | % | | $ | 1,445,625 |
|
5 ⅛高级注释百分比 | — |
| | 1,750,000 |
| | 7/15/2024 | | | | |
高级债券,年息5厘 | — |
| | 1,500,000 |
| | 5/1/2025 | | | | |
购置款债务和其他应付票据(4) | 157,864 |
| | 180,352 |
| | 2020-2036 | | 5.01 | % | | $ | 157,864 |
|
融资租赁义务(5) | 274,611 |
| | 268,534 |
| | 2021-2038 | | 5.16 | % | | |
未偿债务本金总额 | 8,111,277 |
| | 8,181,074 |
| | | | | | |
贴现和递延融资成本 | (80,945 | ) | | (72,840 | ) | | | | | | |
| 8,030,332 |
| | 8,108,234 |
| | | | | | |
较少电流部分 | (163,787 | ) | | (130,708 | ) | | | | | | |
| $ | 7,866,545 |
| | $ | 7,977,526 |
| | | | | | |
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(1) | 对于公司的高级担保信贷安排和优先票据,公允价值估计基于出价和要约报价,通常是二级投入。对于购置款债务及其他应付票据,此处列示的账面价值接近其估计公允价值,基于使用二级利率投入对其现值的估计。 |
| |
(2) | 本公司的定期贷款A和循环信贷额度的利率可能会根据管理其优先担保信贷安排的信贷协议下的公司杠杆率而进行调整。基于公司截至以下日期的杠杆率2020年9月30日,公司的利率将在2020年第四季度调整为LIBOR加1.50%定期贷款A和循环信贷额度。 |
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(3) | 在……上面2020年2月13日,本公司订立信贷协议修正案,规管其优先担保信贷安排,为优先担保定期贷款B提供再融资,并以$2,743,125优先担保定期贷款B-1。 |
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(4) | 收购债务及其他应付票据的呈列利率为其加权平均利率,以现行利率为基准,并假设基于LIBOR的利率不变。 |
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(5) | 融资租赁债务按其成立时的近似现值计量。所列利率为未偿还融资租赁内含的加权平均贴现率。除上表所列其他租约到期日外,一份土地租约的期限至2070年。 |
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
长期债务的预定到期日为2020年9月30日具体情况如下:
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| | | |
2020年(今年剩余时间) | $ | 52,092 |
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2021 | $ | 148,821 |
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2022 | $ | 170,566 |
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2023 | $ | 228,303 |
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2024 | $ | 1,421,461 |
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2025 | $ | 63,571 |
|
此后 | $ | 6,026,463 |
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在……上面2020年2月13日,本公司订立一项修订(重新定价修订),为其优先担保定期贷款B再融资及重新定价,以优先担保定期贷款B-1支付利息,利率相当于伦敦银行同业拆息加适用保证金1.75%并在以下时间成熟2026年8月12日。重新定价修正案没有改变定期贷款A或循环信贷额度的利率。不是的本公司并无因重新定价修订而招致额外债务,亦无收到任何额外收益。该公司的大部分定期贷款B债务被认为是已修改的。因此,本公司确认债务再融资费用为$2,948在九截至的月份2020年9月30日,部分包括本次交易产生的费用,以及部分被认为已清偿和再借款的债务部分的递延融资成本被注销。对于本次再融资中被视为已清偿和再借款的定期贷款B债务部分,本公司确认$68,842在建设性融资现金流出和融资现金流入中,即使没有实际支付或收到资金,现金流量表上的现金流出和融资现金流入也是如此。另一个$55,895在这次再融资中被认为已清偿的债务中,有一半是非现金融资活动。
在第一次九几个月来2020,本公司根据其高级担保信贷安排定期支付强制性本金,总额为$32,813关于定期贷款A和$20,573定期贷款B-1。
2020年6月9日,本公司发布$1,750,000本金总额4.625%2030年到期的优先票据(
根据修订后的1933年证券法下的规则144A和规则S,在非公开发行中发行4⅝%高级票据)。利率为4⅝的高级债券将于每年的6月1日和12月1日支付利息2020年12月1日。4%的⅝优先债券是无担保优先债务,与公司现有和未来的无担保优先债务享有同等的偿还权。4⅝%的高级债券由公司的每一家国内子公司担保,这些子公司为公司的高级担保信贷安排提供担保。本公司最多可赎回40%的本金总额
4⅝%高级债券在2023年6月1日之前的任何时间104.625%从一个或多个股票发行所得的本金总额中扣除应计利息和未付利息。此外,公司还可以在2025年6月1日之前的任何时候以完整的赎回价格外加应计和未付利息赎回4⅝%优先债券,或在该日期及之后按管理4⅝%优先债券的契约中规定的某些赎回价格加应计和未付利息赎回。这个
4⅝%高级债券包含限制性契约,这些契约限制了公司及其担保人创建某些留置权、进行某些出售/回租交易或合并、合并或出售其全部或几乎所有资产的能力。4%的⅝高级债券和相关附属担保没有任何注册或类似权利,预计不会在公开市场注册兑换。在.期间九截至的月份2020年9月30日,公司招致$20,386与这笔交易相关的费用、折扣和其他专业费用,这些费用、折扣和其他专业费用已资本化,并将在4⅝%优先债券的期限内摊销。
于二零二零年七月十五日,本公司以发行4⅝%高级债券所得款项净额,连同手头现金悉数赎回所有$1,750,000其5⅛%高级债券的未偿还本金总额加上应计利息和赎回溢价。与此次赎回相关,本公司产生债务赎回保费费用为$29,890和递延融资成本核销$9,764.
2020年8月11日,本公司发布$1,500,000本金总额3.75%2031年到期的优先票据(
根据修订后的1933年证券法下的规则144A和规则S,在非公开发行中发行(3.3%高级票据)。利率为3.4%的优先债券将于每年的2月15日和8月15日支付利息,日期为每年的2月15日和8月15日。2021年2月15日。这个
3.75%的优先债券是无担保优先债务,与公司现有和未来的无担保优先债务具有同等的偿付权。3.75%的优先票据由公司的每一家国内子公司担保,这些子公司为公司的高级担保信贷安排提供担保。本公司最多可赎回40%的本金总额
375%高级债券在2023年8月15日前的任何时间,在103.75%从一个或多个股票发行所得的本金总额中扣除应计利息和未付利息。此外,公司可在以下时间赎回年息为3.75厘的优先债券
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
在2026年2月15日之前的任何时间,按全部赎回价格加应计及未付利息,或在该日期及之后按管限3.3%优先债券的契约所指明的某些赎回价格,另加应计及未付利息。3.3%的高级债券包含限制性契诺,这些契约限制了本公司及其担保人创建某些留置权、进行某些出售/回租交易或合并、合并或出售其全部或几乎所有资产的能力。3.3%的优先票据和相关附属担保没有任何注册或类似权利,预计不会在公开市场注册兑换。在.期间九截至的月份2020年9月30日,公司招致$17,793与这笔交易相关的费用、折扣和其他专业费用已资本化,并将在3.3%优先债券的期限内摊销。
2020年8月21日,公司用发行3.75%优先债券的净收益,连同手头现金,全部赎回$1,500,000其5厘优先债券的未偿还本金总额,加上应计利息和赎回溢价。与此次赎回相关,本公司产生债务赎回保费费用为$37,500和递延融资成本核销$8,866.
本公司2015年利率上限协议于2020年6月30日本公司2019年的上限协议于2020年6月30日。自.起2020年9月30日,公司2019年的利率上限协议具有经济效果,即限制公司对等值金额的公司浮动利率债务的LIBOR浮动利率变化的最大敞口,包括全部定期贷款B-1和部分定期贷款A。剩余的$928,802定期贷款A的未偿还本金余额受基于伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)的利率波动影响。这些上限协议被指定为现金流对冲,因此,上限协议的公允价值变动在其他全面收益中报告。为上限支付的原始保费在每个上限协议自生效日期起的期限内按直线摊销至债务支出。这些上限协议不包含信用风险或有特征。
下表汇总了截至以下日期本公司尚未履行的利率上限协议2020年9月30日和2019年12月31日,这些资产在其合并资产负债表上被归类为“其他长期资产”:
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| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | 截至9个月 2020年9月30日 | | 公允价值 |
| 名义金额 | | Libor最高利率 | | 生效日期 | | 到期日 | | 债务支出 | | 已记录的保险损失 | | 2020年9月30日 | | 2019年12月31日 |
2019年上限协议 | $ | 3,500,000 |
| | 2.00% | | 6/30/2020 | | 6/30/2024 | | $ | 1,378 |
| | $ | 21,946 |
| | $ | 2,506 |
| | $ | 24,452 |
|
2015年上限协议 | $ | 3,500,000 |
| | 3.50% | | 6/29/2018 | | 6/30/2020 | | $ | 4,326 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
|
下表汇总了本公司利率上限协议对三个和九个截至的月份2020年9月30日和2019:
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| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 保监处有关利率上限协议的未实现亏损金额 | | 损益表 位置 | | 将累计其他综合亏损重新分类为净收益 |
| | 截至三个月 九月三十日, | | 截至9个月 九月三十日, | | | 截至三个月 九月三十日, | | 截至9个月 九月三十日, |
衍生品被指定为 随着现金流的增加而进行套期保值 | | 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 | | | 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
利率上限协议 | | $ | (2,169 | ) | | $ | (1,420 | ) | | $ | (21,946 | ) | | $ | (2,244 | ) | | 债务支出 | | $ | 1,378 |
| | $ | 2,101 |
| | $ | 5,704 |
| | $ | 6,428 |
|
相关所得税 | | 541 |
| | 360 |
| | 5,476 |
| | 572 |
| | 相关所得税 | | (344 | ) | | (532 | ) | | (1,424 | ) | | (1,646 | ) |
总计 | | $ | (1,628 | ) | | $ | (1,060 | ) | | $ | (16,470 | ) | | $ | (1,672 | ) | | | | $ | 1,034 |
| | $ | 1,569 |
| | $ | 4,280 |
| | $ | 4,782 |
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请参阅备注13请参阅这些简明综合财务报表,了解从累积的其他全面亏损中记录和重新分类的金额的进一步细节。
本公司于年末之优先担保信贷之加权平均实际利率第三四分之一2020曾经是2.11%,基于截至以下日期定期贷款A和定期贷款B-1的当前有效保证金2020年9月30日,如上所述。
本公司年度整体加权平均实际利率三个和九个截至的月份2020年9月30日曾经是3.31%和3.76%分别为和截至2020年9月30日曾经是3.11%.
DaVita Inc.
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(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
自.起2020年9月30日,公司的利率固定在大约45%占其总债务的1/3。
自.起2020年9月30日,公司有一个未抽签的$1,000,000在其高级担保信贷安排下的循环信贷额度。这一循环信用额度下的可获得性减去任何未偿还信用证的金额。目前有不是的高级担保信贷安排项下的未偿还信用证。该公司大约有$64,634在一项单独的双边担保信用证安排下的未偿还信用证。
公司的大部分收入来自政府项目,可能会因为以下原因而受到调整:(I)政府机构或承包商的审查,任何提出的问题的解决可能需要很长一段时间才能最终敲定;(Ii)不同的联邦医疗保险承包商或监管机构对政府法规的不同解释;(Iii)对患者的医疗诊断或所提供服务的医疗必要性的不同意见;以及(Iv)追溯申请或对政府要求的解释。此外,公司来自商业付款人的收入可能会因为潜在的退款要求、政府行动或商业付款人的其他要求而进行调整。
本公司在一个高度监管的行业中运营,是各种诉讼、要求、索赔、龟潭诉讼、政府调查和审计(包括但不限于因有义务自我报告涉嫌违法行为而引起的调查或其他行动)和其他法律程序。本公司记录某些法律程序和监管事项的应计项目,条件是本公司确定可能出现不利结果,并且可以合理估计损失金额。自.起2020年9月30日和2019年12月31日除预期的第三方回收外,该公司在法律诉讼和监管事项方面的总记录应计项目是无关紧要的。虽然这些应计项目反映了公司对截至应计项目日期的可能亏损的最佳估计,但记录的金额可能与这些项目的实际亏损金额存在重大差异,任何此类损失的预期第三方赔偿可能最终无法收回。此外,在某些情况下,无法估计可能的损失或超出应计金额(如果有的话)的损失范围,因为法律程序和监管事项本身具有不可预见性,也可能受到各种因素的影响,包括但不限于,它们可能涉及不确定的货币损害索赔,或可能涉及罚款、处罚或非货币补救;存在新的法律理论或法律不确定性;涉及有争议的事实;代表监管政策的转变;处于诉讼的早期阶段;或可能导致商业惯例的改变。此外,对于任何此类诉讼,本公司可能有不同级别的司法审查可用。
以下是本公司面临的某些诉讼、索赔、政府调查和审计以及其他法律程序的描述。
政府研讯及若干相关的法律程序
2016年美国德克萨斯州检察官调查:2016年2月,公司全资子公司DaVita Rx,LLC(DaVita Rx)收到美国德克萨斯州北区检察官办公室的民事调查要求(CID)。政府正在进行一项联邦虚假索赔法案(FCA)调查,涉及DaVita Rx提出或导致提交向政府支付处方药的虚假索赔的指控,以及对该公司与制药制造商关系的调查。CID涵盖从2006年1月1日到现在的一段时间。在公司与政府合作的持续努力中,公司了解到一项龟潭投诉已经提交,涉及CID中的一些问题和公司在2016年2月提交给美国卫生与公众服务部(HHS)监察长办公室(OIG)的自我披露中发现的做法。于二零一七年十二月,本公司与政府及关连人士敲定及签署和解协议。龟潭包括全部金钱代价的事项$63,700,如前所述,其中$41,500是一笔递增的现金付款$22,200是针对以前退还的金额,所有这些金额都是以前应计的。政府正在对该公司与制药制造商的某些关系进行调查,2018年7月,OIG向该公司送达了传票,要求提供与这些关系相关的更多文件和信息。该公司正在继续配合政府进行这项调查。
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2017年美国科罗拉多州检察官调查:2017年11月,科罗拉多州地区美国检察官办公室通知该公司,它正在对可能涉及DaVita Kidney Care以及该公司的几家全资子公司的联邦医疗违规行为进行调查。除了DaVita肾脏护理,这件事目前还包括对DaVita Rx、DaVita实验室服务公司(DaVita Labs)和RMS生命线公司(LifeLine)的调查。在2018年8月和2019年5月,公司都收到了美国检察官办公室根据FCA发出的与此次调查有关的CID。2020年5月,公司出售了其在生命线的权益,但公司保留了生命线业务的某些负债,包括与此次调查相关的负债。该公司正在继续配合政府进行这项调查。
2018年美国佛罗里达州检察官调查:2018年3月,DaVita实验室从佛罗里达州中区的美国检察官办公室收到了两个CID,性质相同,但指向两个不同的实验室。根据CID的说法,美国检察官办公室正在调查该公司的子公司是否提交了血液、尿液和粪便检测索赔,因为这些检测验证或稳定性研究不足,无法确保准确的结果,这违反了FCA。2018年10月,DaVita Labs收到了OIG就此事发出的传票,要求提供与临床实验室测试相关的某些患者记录。2019年9月30日,美国检察官办公室通知佛罗里达州中区美国地区法院,决定此时不选择干预美国前版本Lorne Holland等人。V.DaVita Healthcare Partners,Inc.等人。法院随后通过同一天的命令解封了指控违反FCA的起诉书。2020年1月,私人当事人关系人向本公司和DaVita Labs送达了一份修改后的申诉。2020年2月24日,该公司和达维塔实验室提交了一项动议,要求驳回修改后的申诉。2020年6月25日,法院驳回了驳回动议。该公司和达维塔实验室于2020年7月23日回复了投诉。本公司和达维塔实验室对这些指控提出异议,并打算相应地为这一行动辩护。
2020年美国新泽西州检察官调查:2020年3月,新泽西州地区的美国检察官办公室向该公司送达了一张传票和CID,涉及该办公室和宾夕法尼亚州东区的美国检察官办公室正在进行的一项调查。传票和刑事调查局要求提供几个主题的信息,包括公司与医生和医生团体的某些合资安排,医务主任协议,以及对其五年期公司诚信协议(期限已到期)的遵守情况2019年10月22日。该公司正在配合政府进行这项调查。
2020年加州保险调查部:2020年4月,加州保险部(CDI)向该公司发出了一张调查传票,涉及该办公室正在进行的一项调查。CDI在2020年9月发出了替代传票。修改后的传票要求提供一些主题的信息,包括但不限于该公司与患者就保险计划和美国肾脏基金(AKF)的财政援助进行的沟通,对患者更换保险供应商决定的潜在影响的分析,以及与向AKF捐款或捐款有关的文件。该公司正在配合CDI进行此次调查。
2020年司法部调查:2020年10月,根据虚假索赔法案的调查,公司收到了司法部的CID,该调查涉及DaVita Medical Group(DMG)可能提交了与Medicare Advantage受益人相关的无文件或无支持的诊断代码。CID涵盖2015年1月1日至2019年6月19日,也就是公司完成将DMG剥离给Collaborative Care Holdings,LLC的日期。该公司正在配合政府进行这项调查。
* * *
尽管本公司无法预测是否或何时可能启动诉讼程序或何时可能解决这些问题(上文可能描述的除外),但此类调查通过文件和证人要求的各个阶段以及与监管机构的持续讨论持续相当长的一段时间,并随着时间的推移而发展,这并不少见。除上述特别确定的询问和程序外,本公司还经常受到州或联邦政府机构和/或私人民事机构的其他询问龟潭举报人提出的投诉。公司可能同意接受的负面调查结果或条款和条件,作为未决或未来政府调查或相关诉讼的谈判解决方案的一部分,可能会导致对公司的巨额经济处罚或赔偿,公司支付的巨额款项,对公司声誉的损害,要求公司改变业务做法,被排除在未来参与联邦医疗保险、医疗补助和其他联邦医疗保健计划之外,如果对公司、董事会成员或管理层提起刑事诉讼,可能的刑事处罚,任何这些都可能对公司产生实质性的不利影响。
DaVita Inc.
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股东及衍生工具债权
佐治亚州证券集体诉讼民事诉讼和平官员年金及福利基金:2017年2月1日,佐治亚州和平官员年金和福利基金向美国科罗拉多州地区法院提交了一份推定的联邦证券集体诉讼,起诉公司和某些高管。该诉讼涵盖2015年8月至2016年10月这段时间,并总体上指控公司及其高管违反了 联邦证券法涉及公司的财务业绩和从接受行业资助的非营利组织慈善保费援助的患者那里获得的收入。起诉书进一步声称,患者获得商业保险和接受慈善保费援助的过程是不当的,并“造成了对DaVita的业务和运营状况以及未来增长前景的错误印象”。2017年11月,法院任命了首席原告,并于2018年1月12日提交了修订后的起诉书。2018年3月27日,本公司及多名个别被告提出解散动议。2019年3月28日,美国科罗拉多州地区法院驳回了驳回动议。该公司于2019年5月28日回复了投诉。2020年1月31日,原告提出等级认证动议,公司于2020年6月29日提出异议。
虽然公司继续对指控提出异议,但在2020年7月,公司原则上达成了一项协议,在不承认任何责任的情况下解决这一问题。按照商定的条款解决这一问题,预计将主要用保险收益支付,公司出资的金额不会对公司的综合财务状况、经营业绩或现金流产生实质性影响。法院于2020年10月27日批准了初步批准和解的动议。除其他事项外,这项和解还有待法院的最终批准。
在Re DaVita Inc.股东派生诉讼中:2017年8月15日,美国特拉华州地区法院合并三此前披露的股东派生诉讼:2017年2月10日提起的布莱克本股东诉讼,2017年5月30日提起的Gabilondo股东诉讼,2017年6月9日提起的沃伦市警察和消防退休系统股东诉讼。起诉书涵盖从2015年到目前的一段时间,通常指控违反受托责任、不当得利、滥用控制、严重管理不善、公司浪费以及与涉嫌将拥有政府补贴医疗保险的患者引导到私人医疗保险计划中以实现公司利润最大化的做法违反联邦证券法的失实陈述和/或未能披露某些信息。2017年9月提交了修改后的申诉,2017年12月18日,公司提交了驳回动议和搁置替代法律程序的动议。2019年4月25日,法院驳回了本公司的解散动议。该公司于2019年5月28日回复了投诉。
虽然被告继续对指控提出异议,但在2020年7月,双方原则上达成协议,在不承认任何责任的情况下解决这一问题。公司董事会(董事会)于2020年10月20日批准和解。除其他事项外,这项和解现在还有待法院的批准。2020年10月23日提交了初步批准和解的动议。作为和解的一部分,该公司同意某些公司治理政策,但不会为和解提供任何资金。
其他法律程序
除上述规定外,公司还不时面临因其业务性质而引起的其他诉讼、要求、索赔、政府调查和审计以及法律程序,包括但不限于合同纠纷,例如与付款人、供应商和其他人的合同纠纷、与员工相关的事项以及专业和一般责任索赔。本公司亦不时以原告身分就合约或其他事项提起诉讼或其他法律程序。
* * *
除上文所述外,本公司不能预测本公司正在或可能不时受到的各种法律诉讼和监管事项的最终结果,包括本说明中描述的那些9本公司可能不会就该等简明综合财务报表,或其决议的时间,或该等事项的发展的最终损失或影响,而对本公司的收入、盈利及现金流产生重大不利影响。此外,任何涉及本公司的法律程序或监管事宜,不论是否有价值,均耗费时间,往往需要管理层的注意,并导致巨额法律费用,并可能导致重大营运资源被转移,或以其他方式损害本公司的业务、经营业绩、财务状况、现金流或声誉。
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
本公司有一些其他潜在的承诺,为一些由第三方全资拥有的门诊透析业务提供运营资本,或本公司在这些业务中持有大约约5000亿美元的非控股股权的业务$8,945.
长期激励计划(LTIP)薪酬既包括基于股票的奖励(主要是股票结算的股票增值权、限制性股票单位和绩效股票单位),也包括基于业绩的长期现金奖励。长期奖励补偿费用主要是一般性和行政性的,归因于公司的美国透析业务、公司行政支持和辅助服务。
本公司股票结算奖励的股票补偿费用按授予日奖励的估计公允价值计量,并在奖励的归属条款内按累计直线基础确认,除非股票奖励基于非基于市场的业绩指标,在这种情况下,费用将根据每个报告期结束时预期将发行的最终股票进行调整。在这种情况下,本公司股票结算奖励的股票补偿费用将按授予日奖励的估计公允价值计量,并按奖励归属条款的累计直线基础确认,除非股票奖励基于非基于市场的业绩指标。现金支付奖励的股票补偿费用以其截至每个报告期末的估计公允价值为基础。所有LTIP奖励的费用都是在扣除预期没收后确认的。
在……上面2020年6月11日,公司股东批准了DaVita Inc.2020激励奖励计划(2020计划)。在.之前2020年6月11日基于股票的奖励是根据DaVita Healthcare Partners Inc.2011年激励奖励计划(2011计划)授予的。在批准2020年计划时,有8,730根据2020年计划可供发行的普通股,包括5,000新授权的股份以及3,730从2011年计划滚动过来的股票。2020年计划规定授予股票增值权、不合格股票期权、激励性股票期权、限制性股票单位、限制性股票、绩效股票奖励、股息等价物、股票支付、递延股票单位奖励、递延股票奖励和绩效现金奖励。2020年计划规定最高奖励期限为10年份关于股票增值权和股票期权的规定,规定授予这些类型的奖励时,每股基础价格或行使价格不得低于授予当日公司普通股的公允市值。2020年计划下可用的股票也是在全价值股份的基础上陈述的,而不是在期权等值的基础上陈述。因此,2020年计划规定,根据该计划可供发行的股票仅减少一可供以下人员使用的共享四股票作为股票增值权和股票期权的基础,并减少一可供以下人员使用的共享一股票增值权和股票期权以外的股票奖励。
在.期间九截至的月份2020年9月30日,公司授予991受限和绩效股票单位,合计授出日期公允价值为$75,945加权平均预期寿命约为3.4年份和2,765股票结算股票增值权,总授予日公允价值为$73,833加权平均预期寿命约为4.8年份.
对于九截至的月份2020年9月30日和2019,公司认可$74,492和$82,469,分别占总的LTIP费用,其中$67,217和$43,666分别代表股票增值权、限制性股票单位、绩效股票单位和折扣员工股票计划购买的股票补偿费用,这些费用主要计入一般费用和行政费用。为基于股票的薪酬记录的估计税收优惠九截至的月份2020年9月30日和2019曾经是$8,794和$6,798分别为。
自.起2020年9月30日,公司有$207,513公司股权薪酬和员工股票购买计划项下的估计但未确认的基于股票的薪酬支出总额。公司预计将在加权平均剩余期间确认这笔费用1.5年份。“公司”(The Company)不是的Long在其主要的美国透析业务中有任何长期绩效现金奖励未偿还,因为这些奖励的绩效和累计期截至2019年12月31日,最终支出为$66,302在2020年。
对于九截至的月份2020年9月30日和2019,公司认可$5,049和$2,791分别在股票奖励结算时的实际税收优惠中。
2019年11月4日,董事会独立成员批准了一项裁决,2,500溢价股票结算股票增值权(溢价奖励)授予公司首席执行官(CEO),该奖励有待股东批准对2011年计划的相关修订。公司股东批准了对
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
2011年计划于2020年1月23日,授权授予公司首席执行官。由于股东批准发生在2020年,在董事会批准后,本奖励的服务开始日期和授予日期均为2020年1月23日出于会计目的。
溢价奖的底价是$67.80每股,这是一种20%溢价高于公司2019年修改后的“荷兰式拍卖”收购要约的结算价。奖品背心50%在每个2022年11月4日和2023年11月4日,并于2024年11月4日。该奖励包括要求首席执行官持有在行使本奖励时获得的任何股份,扣除用于支付相关税收的股份,直到2024年11月4日(即在整个授权期内),以本公司控制权变更或首席执行官因残疾去世或终止而导致的持有期届满为准。
下表汇总了本公司于年内进行的普通股回购。三个和九个截至的月份2020年9月30日和2019:
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月, | | 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
公开市场回购: | |
股份 | 250 |
| | 8,790 |
| | 4,302 |
| | 10,850 |
|
已支付的金额 | $ | 21,259 |
| | $ | 514,082 |
| | $ | 324,398 |
| | $ | 626,271 |
|
平均每股支付股息 | $ | 85.04 |
| | $ | 58.49 |
| | $ | 75.40 |
| | $ | 57.72 |
|
| | | | | | | |
投标报价(1): | | | | | | | |
股份 | 7,982 |
| | 21,802 |
| | 7,982 |
| | 21,802 |
|
已支付的金额 | $ | 704,180 |
| | $ | 1,233,886 |
| | $ | 704,180 |
| | $ | 1,233,886 |
|
平均每股支付股息 | $ | 88.22 |
| | $ | 56.60 |
| | $ | 88.22 |
| | $ | 56.60 |
|
| | | | | | | |
共计: | | | | | | | |
股份 | 8,232 |
| | 30,592 |
| | 12,284 |
| | 32,652 |
|
已支付的金额 | $ | 725,439 |
| | $ | 1,747,968 |
| | $ | 1,028,578 |
| | $ | 1,860,157 |
|
平均每股支付股息 | $ | 88.13 |
| | $ | 57.14 |
| | $ | 83.73 |
| | $ | 56.97 |
|
| |
(1) | 截至该日止三个月及九个月内,根据本公司投标要约回购股份所支付的总金额2020年9月30日和2019包括其结算价格$88.00和$56.50分别为每股,外加以下各项的相关费用和开支$1,792和$2,074分别为。 |
在第三四分之一2020,公司用手头的现金回购7,982根据修改后的“荷兰拍卖”投标要约购买普通股(投标要约),总成本为$704,180,包括费用和开支。
此外,公司还回购了1,828年其普通股的股份$160,783平均成本为$87.96每股,之后2020年9月30日穿过2020年10月28日.
自下列日期收盘时有效2019年11月4日,董事会终止了本公司所有剩余的先前股份回购授权,并批准了一项新的股份回购授权$2,000,000。自.起2020年10月28日,公司总共有$515,926在当前授权下可用于额外的股票回购。虽然这项股份回购授权没有到期日,但本公司仍须受股份回购限制,包括根据其现行优先担保信贷安排的条款。
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年9月30日的三个月 | | 截至2020年9月30日的9个月 |
| 利息 费率上限 协议 | | 外方 通货 翻译 调整数 | | 累积 其他 全面 损失 | | 利息 费率上限 协议 | | 外方 通货 翻译 调整数 | | 累积 其他 全面 损失 |
期初余额 | $ | (13,029 | ) | | $ | (122,078 | ) | | $ | (135,107 | ) | | $ | (1,433 | ) | | $ | (46,065 | ) | | $ | (47,498 | ) |
未实现(亏损)收益 | (2,169 | ) | | 13,171 |
| | 11,002 |
| | (21,946 | ) | | (62,842 | ) | | (84,788 | ) |
相关所得税 | 541 |
| | — |
| | 541 |
| | 5,476 |
| | — |
| | 5,476 |
|
| (1,628 | ) | | 13,171 |
| | 11,543 |
| | (16,470 | ) | | (62,842 | ) | | (79,312 | ) |
重新分类为净收入 | 1,378 |
| | — |
| | 1,378 |
| | 5,704 |
| | — |
| | 5,704 |
|
相关所得税 | (344 | ) | | — |
| | (344 | ) | | (1,424 | ) | | — |
| | (1,424 | ) |
| 1,034 |
| | — |
| | 1,034 |
| | 4,280 |
| | — |
| | 4,280 |
|
期末余额 | $ | (13,623 | ) | | $ | (108,907 | ) | | $ | (122,530 | ) | | $ | (13,623 | ) | | $ | (108,907 | ) | | $ | (122,530 | ) |
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| *截至2019年9月30日的三个月 | | *截至2019年9月30日的9个月 |
| 利息 费率上限 协议 | | 外方 通货 翻译 调整数 | | 累积 其他 全面 损失 | | 利息 费率上限 协议 | | 外方 通货 翻译 调整数 | | 累积 其他 全面 损失 |
期初余额 | $ | (6,360 | ) | | $ | (27,251 | ) | | $ | (33,611 | ) | | $ | (8,961 | ) | | $ | (25,963 | ) | | $ | (34,924 | ) |
未实现亏损 | (1,420 | ) | | (44,502 | ) | | (45,922 | ) | | (2,244 | ) | | (45,790 | ) | | (48,034 | ) |
相关所得税 | 360 |
| | — |
| | 360 |
| | 572 |
| | — |
| | 572 |
|
| (1,060 | ) | | (44,502 | ) | | (45,562 | ) | | (1,672 | ) | | (45,790 | ) | | (47,462 | ) |
重新分类为净收入 | 2,101 |
| | — |
| | 2,101 |
| | 6,428 |
| | — |
| | 6,428 |
|
相关所得税 | (532 | ) | | — |
| | (532 | ) | | (1,646 | ) | | — |
| | (1,646 | ) |
| 1,569 |
| | — |
| | 1,569 |
| | 4,782 |
| | — |
| | 4,782 |
|
期末余额 | $ | (5,851 | ) | | $ | (71,753 | ) | | $ | (77,604 | ) | | $ | (5,851 | ) | | $ | (71,753 | ) | | $ | (77,604 | ) |
将净额已实现亏损重新分类为收益,在相应的合并损益表中记为债务费用。请参阅备注8请参阅这些简明综合财务报表,了解更多详情。
例行采购
在.期间九截至的月份2020年9月30日,公司收购了透析业务,包括八位于美国的透析中心和36位于美国以外的透析中心,总共有$112,597以现金净值计算,$6,917在递延购买价格义务中,以及$21,021在赚取债务和承担债务方面。这些收购的资产和负债按收购日期的估计公允价值记录,并包括在公司的简明综合财务报表中,以及从收购的指定生效日期起的经营业绩。
这些交易的初始购买价格分配已根据管理层可获得的最佳信息按估计公允价值记录,并将在收到某些安排获得的信息后最终确定。特别是,某些所得税金额正在等待收购前或有税或有事项的最终评估和量化,以及提交最终纳税申报表。此外,某些营运资金项目、固定资产和无形资产的估值正在等待最终审计和相关的估值报告。
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简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
下表汇总了这些交易在其估计收购日期公允价值时收购的资产和承担的负债:
|
| | | |
流动资产 | $ | 17,606 |
|
财产和设备 | 15,714 |
|
无形资产和其他长期资产 | 14,969 |
|
商誉 | 110,248 |
|
递延所得税 | 1,513 |
|
流动负债 | (17,786 | ) |
非控制性利益 | (1,729 | ) |
| $ | 140,535 |
|
年内收购的可摊销无形资产九截至的月份2020年9月30日主要代表竞业禁止协议,其加权平均估计使用寿命约为五年。估计与该等收购有关的可扣税商誉总额约为$91,157.
销售RMS生命线
该公司还剥离了其血管接入业务RMS生命线公司,从2020年5月1日起生效,并确认了大约$16,252.
或有赚取债务
公司有几项与收购相关的或有收益义务,这可能导致公司向被收购公司的前所有者支付总计高达$37,467如果某些业绩目标或质量利润率主要在接下来的几年内实现一年至五年。自.起2020年9月30日,这些或有收益债务的估计公允价值为$26,314,其中$7,400计入其他流动负债,其余的$18,914计入本公司综合资产负债表的其他长期负债。
以下是这三家公司的或有赚取债务变化的对账九月期已结束2020年9月30日:
|
| | | | | | | |
| 截至2020年9月30日的三个月 | | 截至2020年9月30日的9个月 |
期初余额 | $ | 24,057 |
| | $ | 24,586 |
|
收购 | 5,815 |
| | 11,676 |
|
外币折算 | (975 | ) | | (6,358 | ) |
公允价值重新计量 | (1,990 | ) | | (2,630 | ) |
付款或其他结算 | (593 | ) | | (960 | ) |
期末余额 | $ | 26,314 |
| | $ | 26,314 |
|
15. 以前持有待售的非连续性业务
达维塔医疗集团
在……上面2019年6月19日,公司完成了将其DaVita Medical Group(DMG)业务出售给UnitedHealth Group Inc.的子公司Collaborative Care Holdings,LLC(Optum),总收购价为$4,340,000,在相关股权购买协议中规定的某些成交和成交后调整之前,日期为(2017年12月5日),修订日期为2018年9月20日自2018年12月11日(经修订的股权购买协议)。
公司初步估计税前净亏损约为$23,022关于出售其DMG业务的情况2019。这一初步净亏损是基于对该公司预期的出售总收益(扣除交易成本和债务)的初步估计,以及截至成交日DMG出售净资产的估计价值。这些估计净收益包括$4,465,476在交易结束时从Optum收到的现金,或$3,824,509扣除现金和
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简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
包括在DMG出售净资产中的限制性现金。在.期间九截至的月份2020年9月30日,公司认可$9,980根据冠状病毒援助、救济和经济保障法,与DMG所有权期间相关的额外税收优惠已被确认为对公司出售DMG业务亏损的调整。
DMG出售的最终净收益,以及其之前持有的待售净资产的价值,仍需根据股权购买协议进行估计修订和成交后调整,这可能是重大的。本公司继续通过股权购买协议中规定的程序,与Optum就收购价格的净营运资本调整或其他潜在调整进行适当的合作(如果有的话)。根据股权购买协议,公司还有某些赔偿义务,可能需要向买方支付与公司以前对DMG业务的所有权和运营有关的款项。这些规定下的潜在付款(如果有的话)仍然受到重大不确定性的影响,可能会对公司最终保留的净收益或出售这项业务的亏损总额产生重大不利影响。
下表显示了与DMG相关的停产业务的财务结果:
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月, | | 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
营业收入 | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 2,713,059 |
|
费用 | — |
| | 1,996 |
| | — |
| | 2,541,783 |
|
非持续经营的税前收益(亏损) | — |
| | (1,996 | ) | | — |
| | 171,276 |
|
出售非连续性业务的税前收益(亏损) | — |
| | — |
| | 9,980 |
| | (23,022 | ) |
所得税费用 | — |
| | 4,847 |
| | — |
| | 45,400 |
|
非持续经营的净(亏损)收入,扣除税后的净额 | $ | — |
| | $ | (6,843 | ) | | $ | 9,980 |
| | $ | 102,854 |
|
下表显示了与DMG相关的停产业务的现金流:
|
| | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 |
非持续经营的经营活动提供的现金净额 | $ | — |
| | $ | 97,005 |
|
用于投资活动的非持续经营净现金 | $ | — |
| | $ | (43,442 | ) |
在…2020年9月30日,这些简明合并财务报表包括VIE的总资产$299,290以及VIE对第三者的总负债和非控制性权益$220,060。本公司与VIE的安排或与之相关的判断的性质与10-K报表中的本公司合并财务报表附注23中描述的情况没有实质性变化。
本公司根据某些估值技术来计量某些资产、负债和非控股权益的公允价值,这些资产、负债和非控股权益受拨备(分类为临时股权的可赎回股权)的约束,这些估值技术包括市场参与者将用来为这些资产、负债、临时股权和承诺定价的可观察或不可观察的投入和假设。该公司还根据财务会计准则委员会(FASB)定义的公允价值等级,对按公允价值经常性计量的资产、负债和临时股权进行分类。
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(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
下表汇总了公司对资产、负债和临时股权的公允价值分类,这些资产、负债和临时股权按公允价值经常性计量,截至2020年9月30日:
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 总计 | | 报价在 活跃的金融市场 对于相同的资产 (1级) | | 重要的其他人 可观察到的数据输入 (2级) | | 意义重大 看不见的 输入 (3级) |
资产 | |
| | |
| | |
| | |
|
股权证券投资 | $ | 41,015 |
| | $ | 41,015 |
| | $ | — |
| | $ | — |
|
利率上限协议 | $ | 2,506 |
| | $ | — |
| | $ | 2,506 |
| | $ | — |
|
负债 | | | |
| | |
| | |
|
或有赚取债务 | $ | 26,314 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 26,314 |
|
临时权益 | |
| | |
| | |
| | |
|
受认沽条款规限的非控制权益 | $ | 1,303,934 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 1,303,934 |
|
对或有赚取债务和非控制权益的变动进行核对,但须在三个和九个截至的月份2020年9月30日,请参阅备注14和合并权益表。
股权证券投资指对各种不限成员名额注册投资公司(共同基金)和普通股的投资,并根据报告的市场价格或赎回价格(视情况而定)按公允价值估计。请参阅备注4向这些简明合并财务报表提交报告,以供进一步讨论。
利率上限协议按公允价值计入,该等估值模型采用收益法及普遍接受的估值技术,采用活跃市场类似资产及负债的收市价资料,以及其他相关的可观察市场资料,如当前利率、远期收益率曲线、隐含波动率及信用违约掉期定价。本公司不相信在结算该等利率上限协议后可变现的最终金额与目前报告的公允价值估计不会有重大差异。请参阅备注8向这些简明合并财务报表提交报告,以供进一步讨论。
或有收益债务的估计公允价值计量主要基于不可观察的投入,包括预计的利息、税项、折旧和摊销前收益(EBITDA)和收入。这些或有收益债务的估计公允价值在每个报告日期重新计量,可能会根据关键假设的任何重大变化而波动,例如用于将债务贴现到现值的公司信用风险调整比率的变化。请参阅备注14向这些简明合并财务报表提交报告,以供进一步讨论。
受认沽条款约束的非控股权益的估计公允价值主要基于每个主题透析合伙企业的净资产估计清算价值或收益倍数的较高者,基于历史收益、收入组合和其他可能影响未来业绩的业绩指标。用于这些估值的倍数是根据近年来观察到的美国不相关各方之间透析业务的所有权交易得出的,应用于每个透析合作伙伴的具体估值倍数主要由其最近和预期的收入组合和贡献利润率决定。自.起2020年9月30日,在这些估值中使用的加权平均倍数增加或减少一倍EBITDA将改变这些非控股权益的估计公允价值大约$150,000。见10-K报告中的公司合并财务报表附注17,进一步讨论公司估计受认沽义务约束的非控股权益的公允价值的方法。
该公司对其高级担保信贷安排和优先票据的公允价值估计是基于对这些工具的投标和要约报价,通常是二级投入。请参阅备注8为了进一步讨论公司的债务,我们向这些简明的综合财务报表提交了一份报告。
其他金融工具主要包括现金及现金等价物、限制性现金及现金等价物、应收账款、应付账款、其他应计负债、租赁负债及债务。除债务和租赁负债外的其他金融工具的余额载于这些简明综合财务报表,载于2020年9月30日由于其定居点的短期性质,他们只能以大约的公允价值计算。
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
该公司的业务包括其美国透析及相关实验室服务业务(其美国透析业务)、其各种辅助服务和战略计划,包括其国际业务(统称为其辅助服务),以及其公司行政支持。
在……上面2019年6月19日,公司完成了将DMG部门出售给UnitedHealth Group Inc的子公司Optum的交易。作为这笔交易的结果,DMG的运营结果被报告为报告的所有时期的不连续运营。
该公司的独立经营部门包括其在美国的透析和相关实验室服务业务、其每项辅助服务和战略举措、其在每个外国主权司法管辖区的肾脏护理业务、其在每个外国主权司法管辖区的其他保健业务,以及它在亚太地区合资企业中的股权方法投资。美国透析和相关实验室服务业务有资格作为一个单独报告的部门,所有其他辅助服务和战略计划运营部门,包括国际运营部门,都已合并并在其他部门类别中披露。有关公司如何确定和衡量其经营部门业绩的进一步说明,请参阅10-K报告中包含的公司合并财务报表附注25。
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
以下是分部净收入、分部营业收入(亏损)以及分部营业收入(亏损)与所得税前综合收益的对账:
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 九月三十日, | | 截至9个月 九月三十日, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
细分市场收入: | | | | | | | |
美国透析 | | | | | | | |
透析患者服务收入: | | | | | | | |
外部来源 | $ | 2,639,761 |
| | $ | 2,648,969 |
| | $ | 7,850,828 |
| | $ | 7,762,746 |
|
部门间收入 | 37,049 |
| | 32,150 |
| | 104,111 |
| | 92,611 |
|
美国透析患者服务收入 | 2,676,810 |
| | 2,681,119 |
| | 7,954,939 |
| | 7,855,357 |
|
其他收入(1): | | | | | | | |
外部来源 | 17,141 |
| | 10,096 |
| | 29,970 |
| | 19,989 |
|
部门间收入 | 268 |
| | 212 |
| | 876 |
| | 726 |
|
美国透析总收入 | 2,694,219 |
| | 2,691,427 |
| | 7,985,785 |
| | 7,876,072 |
|
其他-辅助服务 | | | | | | | |
透析患者服务收入 | 141,889 |
| | 128,223 |
| | 402,300 |
| | 367,951 |
|
其他外部来源 | 125,275 |
| | 116,790 |
| | 362,184 |
| | 339,209 |
|
部门间收入 | 4,079 |
| | 3,483 |
| | 12,402 |
| | 10,222 |
|
辅助服务收入总额 | 271,243 |
| | 248,496 |
| | 776,886 |
| | 717,382 |
|
部门净收入总额 | 2,965,462 |
| | 2,939,923 |
| | 8,762,671 |
| | 8,593,454 |
|
消除部门间收入 | (41,396 | ) | | (35,845 | ) | | (117,389 | ) | | (103,559 | ) |
合并收入 | $ | 2,924,066 |
| | $ | 2,904,078 |
| | $ | 8,645,282 |
| | $ | 8,489,895 |
|
部门营业收入(亏损): | |
| | |
| | |
| | |
|
美国透析 | $ | 470,596 |
| | $ | 500,742 |
| | $ | 1,484,833 |
| | $ | 1,416,680 |
|
其他-辅助服务 | (7,086 | ) | | (97,725 | ) | | (49,354 | ) | | (170,405 | ) |
部门总营业收入 | 463,510 |
| | 403,017 |
| | 1,435,479 |
| | 1,246,275 |
|
分部营业收入与合并业务收入的对账 所得税前持续经营所得: | | | | | | | |
公司行政支持 | (25,841 | ) | | (24,681 | ) | | (122,514 | ) | | (65,546 | ) |
综合营业收入 | 437,669 |
| | 378,336 |
| | 1,312,965 |
| | 1,180,729 |
|
债务支出 | (73,658 | ) | | (88,589 | ) | | (243,642 | ) | | (351,774 | ) |
债务预付、再融资和赎回费用 | (86,074 | ) | | (21,242 | ) | | (89,022 | ) | | (33,402 | ) |
其他收入,净额 | 5,395 |
| | 5,280 |
| | 10,590 |
| | 17,863 |
|
持续经营的综合收入 所得税前 | $ | 283,332 |
| | $ | 273,785 |
| | $ | 990,891 |
| | $ | 813,416 |
|
| |
(1) | 包括向本公司拥有非控股股权投资或由第三方全资拥有的透析企业提供管理和行政服务的管理费收入。 |
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
按可报告部门分列的资产摘要如下:
|
| | | | | | | |
| 2020年9月30日 | | 2019年12月31日 |
美国透析(包括以下项目的股权投资$125,525 (分别为124,188美元) | $ | 15,549,310 |
| | $ | 15,778,880 |
|
其他-辅助服务(包括股权投资 的$126,958(分别为117,795美元和117,795美元) | 1,497,362 |
| | 1,532,514 |
|
合并资产 | $ | 17,046,672 |
| | $ | 17,311,394 |
|
按报告部门分列的折旧和摊销费用如下:
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月, | | 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
美国透析 | $ | 148,221 |
| | $ | 147,607 |
| | $ | 442,833 |
| | $ | 433,008 |
|
其他-辅助服务 | 8,673 |
| | 8,308 |
| | 26,116 |
| | 23,677 |
|
| $ | 156,894 |
| | $ | 155,915 |
| | $ | 468,949 |
| | $ | 456,685 |
|
按报告分部分列的财产和设备支出如下:
|
| | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 |
美国透析 | $ | 430,646 |
| | $ | 477,533 |
|
其他-辅助服务 | 19,250 |
| | 31,184 |
|
DMG-停产运营 | — |
| | 38,466 |
|
| $ | 449,896 |
| | $ | 547,183 |
|
达维塔公司在合并子公司的所有权权益变化对公司合并股本的影响如下:
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月, | | 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
可归因于DaVita公司的净收入。 | $ | 158,674 |
| | $ | 143,270 |
| | $ | 599,869 |
| | $ | 566,110 |
|
以下项目的实收资本变动情况: | | | | | | | |
购买非控股权益 | — |
| | (202 | ) | | 4,197 |
| | 10,732 |
|
净转让给非控制性权益 | — |
| | (202 | ) | | 4,197 |
| | 10,732 |
|
可归因于DaVita Inc.的净收入,扣除向非控股权益转移的净额 | $ | 158,674 |
| | $ | 143,068 |
| | $ | 604,066 |
| | $ | 576,842 |
|
最近采用的新标准
2016年6月,FASB发布了ASU No.2016-13,金融工具-信用损失(主题326):金融工具信用损失的测量。本ASU中的修订修订了减值模型,以使用预期损失法取代金融工具和表外信贷风险的已发生损失法。修正案要求实体考虑更广泛的信息来估计预期的信贷损失,这可能会导致提前确认损失。本ASU中的修订从2020年1月1日起对本公司生效,并采用修改后的追溯基础。采用ASU No.2016-13并未对本公司的综合财务报表产生实质性影响。
2018年8月,FASB发布了ASU第2018-13号,公允价值计量(主题820):披露框架-公允价值计量披露要求的变化。删除本ASU中的适用修正案
DaVita Inc.
简明合并财务报表附注-(续)
(未经审计)
(美元和股票(以千为单位,每股数据除外)
关于公允价值计量水平1、2和3之间转移的披露要求,以及关于公允价值计量水平3的估值过程的披露要求。本ASU的适用修订还增加了一项要求,即按公允价值经常性地单独披露报告期内按公允价值计量的3级项目在其他全面收益中计入的未实现损益的变化,并要求披露用于制定3级公允价值计量的重大不可观察投入的范围和加权平均值。本ASU的修订自2020年1月1日起对本公司生效,并在前瞻性基础上应用。本ASU的采用不会对本公司2020年1月1日采用的合并财务报表产生实质性影响。
2018年8月,FASB发布了ASU第2018-15号,无形资产-商誉和其他-内部使用软件(子主题350-40):客户对作为服务合同的云计算安排中发生的实施成本的核算。ASU No.2018-15将云计算安排(服务合同)中产生的实施成本资本化要求与开发或获取内部使用软件所产生的实施成本资本化要求相一致。自2020年1月1日起,公司采用了这一ASU,采用了预期过渡方法,这使得公司可以改变会计方法,而无需重复以前的期间或计入累计调整。ASU No.2018-15的采用并未对公司的合并财务报表产生实质性影响。
尚未采用的新标准
2019年12月,FASB发布了ASU No.2019-12,所得税(主题740):简化所得税会计。ASU第2019-12号试图简化特许经营税的会计方面,并颁布了税法或税率的变化,并澄清了导致商誉税基上升的交易的会计处理。ASU No.2019-12在2020年12月15日之后的财年(包括该财年内的过渡期)对公共业务实体有效。所有实体都允许及早采用。该公司目前正在评估这一指导方针可能对其合并财务报表产生的影响。
2020年3月,FASB发布了ASU第2020-04号,参考汇率改革(主题848):促进参考汇率改革对财务报告的影响。ASU No.2020-04提供了可选的权宜之计和例外,用于将美国公认的会计原则应用于合同修改和套期保值关系,但必须满足某些标准,这些标准引用了LIBOR或预计将停止的其他利率。本ASU中的修正案从2020年3月12日起生效,公司可以选择在2022年12月31日之前前瞻性地实施修正案。该公司目前正在评估这一指导方针可能对其合并财务报表产生的影响。
该公司此前根据证券交易委员会S-X规则3-10(规则3-10),在中期和年度合并财务报表中披露了DaVita Inc.以及本公司先前于2024年和2025年到期的未偿还上市票据的担保人和非担保人子公司的某些简明合并财务报表信息。
本公司于2020年第三季赎回其于2024年及2025年到期的公开交易票据,而本公司于2030年及2031年到期的本期未偿还票据并无任何登记或类似权利,预计不会在公开市场注册兑换。这些私人笔记不受规则3-10的披露要求的约束。因此,本公司已停止披露该等票据项下与发行人、担保人及非担保人有关的若干简明综合财务报表资料。
第二项。 管理层对财务状况和经营成果的讨论与分析。
前瞻性陈述
这份Form 10-Q季度报告,包括本管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析,包含符合联邦证券法含义的前瞻性陈述。除历史事实陈述外,本报告中的所有陈述均为前瞻性陈述,因此旨在纳入“1995年私人证券诉讼改革法”规定的“前瞻性陈述”的安全港。这些前瞻性陈述可能包括但不限于达维塔对新型冠状病毒(新冠肺炎)的反应和预期的未来影响,包括有关我们的资产负债表和流动性、我们的费用、收入、账单和收款以及未来结果、潜在需求、使用CARE法案或其他政府计划下的任何资金的能力或意愿、供应的可用性或成本、治疗量、混合预期(例如商业保险下的患者百分比或数量)和对我们患者的总体影响的声明,以及关于我们未来运营的其他声明。财务状况和前景、政府和商业支付利率,以及我们正在进行的股票回购计划。在不限制前述规定的情况下,包括“预期”、“打算”、“将”、“可能”、“计划”、“预期”、“相信”以及类似表述的陈述旨在识别前瞻性陈述。这些前瞻性陈述是基于达维塔公司目前的预期,仅基于截至本报告日期可获得的信息。达维塔没有义务公开更新或修改任何前瞻性陈述,无论是由于环境变化、新信息、未来事件或其他原因。, 除非法律另有规定。由于涉及大量已知和未知风险和不确定性的众多因素,未来的实际事件和结果可能与任何前瞻性陈述大不相同。这些风险和不确定因素包括,其中包括:
| |
• | 前瞻性表述包括但不限于动态和不断演变的新冠肺炎疫情对我们的患者、队友、医生合作伙伴、供应商、业务、运营、声誉、财务状况和运营结果的持续影响、政府对新冠肺炎疫情的应对以及新冠肺炎的影响导致的长期经济低迷的后果,例如对我们的商业组合造成的潜在负面影响,这些影响中的任何一个都可能具有增加下文讨论的许多其他风险和不确定性的效果。 |
| |
• | 我们需要、有能力和意愿使用根据CARE法案或其他政府计划收到的任何资金,以及我们与此有关的决定的后果; |
| |
• | 收入较高的商业付款人计划产生的利润集中,平均实现付款率持续面临下行压力,以及此类计划下患者数量或百分比的减少,包括但不限于限制或禁止使用和/或提供慈善保费援助,这可能导致收入或患者损失,或者我们对患者将如何应对来自慈善组织的任何经济援助的错误假设; |
| |
• | 我们或我们的业务伙伴不遵守任何隐私法或安全法,或我们或第三方违反任何涉及挪用、丢失或未经授权使用或披露机密信息的行为; |
| |
• | 正在实施的医疗改革,或新立法、法规或指导的变更、执行或相关诉讼,在多大程度上导致我们服务的承保范围或报销费率减少、参加或选择了更高报酬的商业计划或参加或选择联邦医疗保险优势计划的患者数量减少,或对我们的业务产生其他实质性影响;或者我们对我们的患者将如何应对任何此类发展做出错误的假设; |
| |
• | 联邦医疗保险计划或其他基于政府的计划下政府支付费率的降低以及联邦医疗保险优势基准结构的影响; |
| |
• | 潜在和拟议的联邦和/或州立法、法规、投票、行政行动或其他倡议产生的风险,包括与医疗保健和/或劳工事务相关的此类倡议,如加利福尼亚州的AB290和23号提案; |
| |
• | 即将到来的选举周期、政治环境和相关发展对当前医疗市场和我们业务的影响,包括关于《平价医疗法案》的未来、交易所和当前医疗市场的许多其他核心方面,以及美国最高法院的组成; |
| |
• | 我们成功实施家庭透析战略的能力,包括维持我们现有的业务,并在复杂和严格监管的环境中进一步发展我们的能力; |
| |
• | 药品实践模式、报销和支付政策和流程或药品定价的变化,包括与仿钙剂有关的变化; |
| |
• | 法律和合规风险,例如我们继续遵守复杂的政府法规; |
| |
• | 来自透析提供商和其他人的竞争持续加剧,以及其他潜在的市场变化; |
| |
• | 我们维持与医生医疗总监的合同的能力,改变医生的从属模式,以及政府或私营部门引入的可能侵蚀我们的患者基础和报销比率的新的护理模式的出现,例如负责任的护理组织、独立的执业协会和综合交付系统; |
| |
• | 我们有能力以对我们有利或完全有利的条款,完成我们可能宣布或正在考虑的收购、合并或处置,或整合并成功运营我们可能收购或已经收购的任何业务,或成功扩大我们在美国以外市场的运营和服务,或扩展到透析以外的业务; |
| |
• | 与出售我们的DaVita Medical Group(DMG)业务的股权购买协议某些条款下的潜在付款和/或调整相关的不确定性,例如关闭后的调整和赔偿义务; |
| |
• | 我们现金流的可变性,包括但不限于任何延长的账单或收款周期;我们未来可能无法产生或获得足够的现金来偿还债务或为我们的其他流动性需求提供资金的风险;以及我们可能无法在债务到期时以对我们有利或完全有利的条款对其进行再融资的风险; |
| |
• | 可能影响我们根据股票回购计划回购股票的能力的因素,以及任何此类股票回购的时间,以及我们使用大量可用资金回购股票的情况; |
| |
• | 在财务报表中使用会计估计、判断和解释所产生的风险; |
| |
• | 与DaVita Inc.截至2019年12月31日的Form 10-K年度报告、截至2020年3月31日和2020年6月30日的Form 10-Q季度报告以及本Form 10-Q季度报告中陈述的其他风险因素相关的不确定性,以及DaVita不时提交或提交给证券交易委员会的任何后续报告中讨论的风险和不确定性。 |
以下内容应与我们的简明合并财务报表一起阅读。
公司概况
我们的主要业务是为美国的患者提供透析和相关的实验室服务,我们称之为我们的美国透析业务。我们还经营各种辅助服务和战略计划,包括我们的国际业务,我们统称为我们的辅助服务,以及我们的公司行政支持。我们的美国透析业务是美国领先的肾透析服务提供商,为患有慢性肾功能衰竭(也称为终末期肾病(ESRD))的患者提供透析服务。
在……上面2019年6月19日,我们已完成将我们的DaVita Medical Group(DMG)业务出售给UnitedHealth Group Inc的子公司Optum。由于此次交易,DMG的运营结果已报告为所述所有时期的停产运营,DMG不包括在以下管理层的讨论和分析中。
新冠肺炎及其对我们业务的影响
作为一个护理组织,我们暴露在并将继续受到新型冠状病毒(新冠肺炎)大流行的影响。达维塔的队友包括透析护士、患者护理技术员、社会工作者、营养师和其他护理人员,他们在新冠肺炎大流行的第一线,为我们的患者提供基本的、维持生命的护理。在这个面临巨大挑战的时期,我们的首要任务仍然是确保我们的患者、队友和医生合作伙伴的健康、安全和福祉,并帮助确保我们的患者有能力在整个危机期间保持连续性护理,无论是在急诊、门诊还是在家庭环境中。我们已经与疾病控制和预防中心协调,实施了关于感染控制和临床最佳做法的附加方案,以应对新冠肺炎,并随着大流行的继续,继续监测这些方案的效力。此外,我们一直与美国卫生与公众服务部、医疗保险和医疗补助服务中心(CMS)、疾病预防控制中心、美国肾脏病学会以及全国的透析提供者合作,以帮助确保透析社区能够为全国的患者提供支持。
在大流行期间,我们还通过允许大多数后台团队成员远程工作来保持业务流程的连续性,截至本报告日期,我们的流动性状况没有因为新冠肺炎危机而出现任何实质性的恶化。
我们正在密切关注大流行的长期影响以及由此引发的经济低迷对我们业务的各个方面的影响,包括对我们的患者、队友、医生合作伙伴、供应商、供应商和业务合作伙伴的影响。我们已经投入并将继续投入大量资源来回应新冠肺炎,并且已经并预计将继续因为新冠肺炎而增加大量成本。例如,由于对我们熟练临床人员的高需求,我们已经并预计将继续增加与此相关的成本和风险。此外,我们已采取的措施旨在帮助安全地维持对患者的护理连续性,并帮助保护我们的照顾者,例如我们为确诊或疑似新冠肺炎的患者实施专用护理轮班的政策以及其他增强的临床实践,这些措施已经并预计将继续增加我们的费用和个人防护设备的使用。我们对新冠肺炎的回应导致了更高的工资和工资支出,我们已经并可能在未来向我们的队友提供大量财政支持,以支付与新冠肺炎相关的一些费用。此外,采购我们的某些设备和临床用品(包括个人防护设备)所需的努力和相关费用已经增加,我们目前预计,在大流行持续期间,这些增加的费用将继续增加。这些努力是我们针对这一大流行病实施的更广泛的准备、预防、应对和恢复议定书的一部分,其中还包括业务举措,如根据需要在全国各地重新分配队友、机器和用品,以及增加对远程保健能力的投资和利用。我们的应对方案通常使我们能够保持对患者的连续性护理。, 但是,如果大流行要求我们在很长一段时间内保持某些限制性的操作计划,它可能会对我们的战略计划产生不利影响,包括我们的家庭透析业务战略和建立我们提供家庭透析选择的能力的努力。为应对新冠肺炎疫情而做出的某些临时性变化可能会成为永久性的,这可能会对我们的业务产生不利影响。此外,任何人员、设备或临床供应短缺、中断或延误或相关价格上涨都可能影响我们提供透析服务的能力或提供这些服务的成本。我们新冠肺炎的回应暂时减少了一些其他费用,比如与队友旅行和健康福利相关的费用。
由于治疗量下降,包括死亡率变化的影响,以及新冠肺炎对慢性肾脏疾病人群的影响,新患者入院人数减少,我们已经并预计将继续经历新冠肺炎的收入和非获得性增长受到的负面影响。因为我们的终末期肾病患者一般都有合并症,其中有几个是新冠肺炎的危险因素,我们相信透析人群中感染患者的死亡率现在并将继续高于普通人群。从长远来看,我们相信由新冠肺炎引起的慢性肾脏病和终末期肾病人群死亡率的变化将主要取决于受影响患者的感染率、病死率以及年龄和健康状况,这些变化可能会继续影响我们的
即使在大流行消退的情况下,非获得性增长也是如此。然而,很难确定这些影响在多大程度上应该直接归因于新冠肺炎,部分原因是随着时间的推移,可能会推动治疗量和新入院人数的相互竞争的考虑,如移植或推迟入院的数量,以及测试和报告的限制。目前,我们无法合理估计这些累积影响的规模或持续时间,部分原因是测试和报告的限制,以及关于这场大流行的严重程度和持续时间等方面的不确定性,但这些不利影响可能是实质性的。
此外,新冠肺炎的大流行和控制病毒的努力已经导致全球经济恶化和失业率快速大幅上升,这最终可能导致我们的患者在商业保险计划中的承保比例大幅下降,更多的患者得到较低支付的政府保险计划的承保或没有保险。这些影响可能会在大流行消退后持续存在,如果出现这种实质性的减少,我们相信将对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。这场大流行的全球性可能会对我们在美国以外正在进行的行动以及我们将我们的行动扩展到世界其他地区的能力产生不同程度的影响。
我们相信,这场公共卫生危机对公司的最终影响将取决于高度不确定和难以预测的未来发展,包括但不限于大流行的严重程度和持续时间、病毒的进一步传播或卷土重来、其对慢性肾脏病患者和我们的患者群体的影响、新冠肺炎治疗、治疗或疫苗的可用性、影响或有效性、大流行对美国和全球经济及失业的持续影响、我们的竞争对手对大流行和相关市场变化的反应、以及联邦、州和地方政府采取应对措施的时机、范围和有效性。目前,我们无法合理估计新冠肺炎疫情对我们的最终影响,但负面影响可能是实质性的。此外,新冠肺炎疫情还加剧了许多其他风险和不确定性因素,这些风险和不确定性因素在本10-Q表格季度报告、截至2020年3月31日和2020年6月30日的10-Q表格季度报告以及截至2019年12月31日的10-K表格年度报告的“第I部分1A项风险因素”中均有论述,这些风险和不确定性因素在本公司的10-Q表格季度报告、截至2020年3月31日和2020年6月30日的10-Q表格季度报告以及截至2019年12月31日的10-K表格年度报告的“第I部分1A项风险因素”中均有论述。
联邦政府对新冠肺炎大流行的最初反应的一个重要部分是冠状病毒援助、救济和经济安全(CARE)法案,这是一项2万亿美元的经济刺激方案,于2020年3月27日签署成为法律。CARE法案授权通过联邦公共卫生和社会服务紧急基金(Provider Release Fund)将1000亿美元的资金分配给医疗保健提供者。根据CARE法案,2020年4月,政府分发了大约2.5亿美元该等款项由提供者救济基金拨给本公司及其联营公司,而该等资金仅用于医疗保健相关开支或新冠肺炎应占收入损失。虽然我们选择不接受通过这项政府财政支持提供给我们的资金,并于2020年5月退还了这些资金,但接受和使用这些资金的竞争对手可能具有竞争优势,并且不能保证我们将能够继续放弃根据CARE法案或类似的后续立法接受财政或其他援助,或者如果我们未来需要此类援助,也不能保证政府将提供类似的援助。
CARE法案还包括一项条款,在2020年5月1日至2020年12月31日期间暂停2%的医疗保险自动减支,以及在三个月内截至9个月 2020年9月30日我们的收入由于这一暂停而增加,如下所述。我们继续估计,这一临时暂停将增加我们的收入,而它仍然有效。
有关新冠肺炎疫情对我们的潜在影响的更多信息,请参阅我们截至2020年3月31日的季度报告10-Q表中“第二部分第1A项风险因素”中的风险因素。
财务结果
下面的讨论包括对我们截至本季度的财务状况和经营结果的分析。2020年9月30日与截至季度末的季度相比2020年6月30日和2019年9月30日而对于截至9个月 2020年9月30日与截至9个月 2019年9月30日.
综合经营成果
下表按业务分类汇总了我们的收入、营业收入和调整后的营业收入。请参阅下表对我们各业务部门结果的讨论:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 | | 2020年第三季度与2020年第二季度 | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020年9月30日 | | 2020年6月30日 | | 2019年9月30日 | | 金额 | | 百分比 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
收入: | | | | | | | | | | | | | |
美国透析 | $ | 2,694 |
| | $ | 2,675 |
| | $ | 2,691 |
| | $ | 19 |
| | 0.7 | % | | $ | 3 |
| | 0.1 | % |
其他-辅助服务 | 271 |
| | 245 |
| | 248 |
| | 26 |
| | 10.6 | % | | 23 |
| | 9.3 | % |
消除部门间收入 | (41 | ) | | (40 | ) | | (36 | ) | | (1 | ) | | (2.5 | )% | | (5 | ) | | (13.9 | )% |
综合总收入 | $ | 2,924 |
| | $ | 2,880 |
| | $ | 2,904 |
| | $ | 44 |
| | 1.5 | % | | $ | 20 |
| | 0.7 | % |
| | | | | | | | | | | | | |
营业收入(亏损): | | | | | | | | | | | | | |
美国透析 | $ | 471 |
| | $ | 523 |
| | $ | 501 |
| | $ | (52 | ) | | (9.9 | )% | | $ | (30 | ) | | (6.0 | )% |
其他-辅助服务 | (7 | ) | | (40 | ) | | (98 | ) | | 33 |
| | 82.5 | % | | 91 |
| | 92.9 | % |
公司行政支持 | (26 | ) | | (73 | ) | | (25 | ) | | 47 |
| | 64.4 | % | | (1 | ) | | (4.0 | )% |
营业收入 | $ | 438 |
| | $ | 410 |
| | $ | 378 |
| | $ | 28 |
| | 6.8 | % | | $ | 60 |
| | 15.9 | % |
| | | | | | | | | | | | | |
调整后营业收入(亏损)(1): | | | | | | | | | | | | | |
美国透析 | $ | 471 |
| | $ | 523 |
| | $ | 501 |
| | $ | (52 | ) | | (9.9 | )% | | $ | (30 | ) | | (6.0 | )% |
其他-辅助服务 | (7 | ) | | (23 | ) | | (14 | ) | | 16 |
| | 69.6 | % | | 7 |
| | 50.0 | % |
公司行政支持 | (26 | ) | | (38 | ) | | (25 | ) | | 12 |
| | 31.6 | % | | (1 | ) | | (4.0 | )% |
调整后的营业收入 | $ | 438 |
| | $ | 461 |
| | $ | 462 |
| | $ | (23 | ) | | (5.0 | )% | | $ | (24 | ) | | (5.2 | )% |
由于使用四舍五入的数字,某些列、行或百分比可能无法求和或重新计算。
| |
(1) | 有关按可报告部门对调整后的营业收入(亏损)进行对账的信息,请参阅下面的“非GAAP措施的对账”一节。 |
|
| | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9个月 | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020年9月30日 | | 2019年9月30日 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
收入: | | | | | | | |
美国透析 | $ | 7,986 |
| | $ | 7,876 |
| | $ | 110 |
| | 1.4 | % |
其他-辅助服务 | 777 |
| | 717 |
| | 60 |
| | 8.4 | % |
消除部门间收入 | (117 | ) | | (104 | ) | | (13 | ) | | (12.5 | )% |
综合总收入 | $ | 8,645 |
| | $ | 8,490 |
| | $ | 155 |
| | 1.8 | % |
| | | | | | | |
营业收入(亏损): | | | | | | | |
美国透析 | $ | 1,485 |
| | $ | 1,417 |
| | $ | 68 |
| | 4.8 | % |
其他-辅助服务 | (49 | ) | | (170 | ) | | 121 |
| | 71.2 | % |
公司行政支持 | (123 | ) | | (66 | ) | | (57 | ) | | (86.4 | )% |
营业收入 | $ | 1,313 |
| | $ | 1,181 |
| | $ | 132 |
| | 11.2 | % |
| | | | | | | |
调整后营业收入(亏损)(1): | | | | | | | |
美国透析 | $ | 1,485 |
| | $ | 1,417 |
| | $ | 68 |
| | 4.8 | % |
其他-辅助服务 | (33 | ) | | (46 | ) | | 13 |
| | 28.3 | % |
公司行政支持 | (88 | ) | | (66 | ) | | (22 | ) | | (33.3 | )% |
调整后的营业收入 | $ | 1,364 |
| | $ | 1,306 |
| | $ | 58 |
| | 4.4 | % |
由于使用四舍五入的数字,某些列、行或百分比可能无法求和或重新计算。
| |
(1) | 有关按可报告部门对调整后的营业收入(亏损)进行对账的信息,请参阅下面的“非GAAP措施的对账”一节。 |
美国透析手术结果
收入:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 | | 2020年第三季度与2020年第二季度 | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020年9月30日 | | 2020年6月30日 | | 2019年9月30日 | | 金额 | | 百分比 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元,不包括每次治疗数据) |
总收入 | $ | 2,694 |
| | $ | 2,675 |
| | $ | 2,691 |
| | $ | 19 |
| | 0.7 | % | | $ | 3 |
| | 0.1 | % |
透析治疗 | 7,656,173 |
| | 7,570,908 |
| | 7,673,191 |
| | 85,265 |
| | 1.1 | % | | (17,018 | ) | | (0.2 | )% |
平均每天治疗数 | 96,914 |
| | 97,063 |
| | 97,129 |
| | (149 | ) | | (0.2 | )% | | (215 | ) | | (0.2 | )% |
治疗天数 | 79.0 |
| | 78.0 |
| | 79.0 |
| | 1.0 |
| | 1.3 | % | | — |
| | — | % |
普通病人服务 每种治疗的收入 | $ | 349.63 |
| | $ | 352.26 |
| | $ | 349.41 |
| | $ | (2.63 | ) | | (0.7 | )% | | $ | 0.22 |
| | 0.1 | % |
归一化未获得 治疗增长。(1) | 0.6 | % | | 1.6 | % | | 2.2 | % | | | | | | | | |
| |
(1) | 正常化的非获得性治疗增长反映了治疗量的同比增长,经过调整以排除收购和其他类似交易,并进一步调整以使特定季度与上年同期相比的治疗天数和组合正常化。 |
|
| | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月, | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020 | | 2019 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元,不包括每次治疗数据) |
总收入 | $ | 7,986 |
| | $ | 7,876 |
| | $ | 110 |
| | 1.4 | % |
透析治疗 | 22,740,403 |
| | 22,491,237 |
| | 249,166 |
| | 1.1 | % |
平均每天治疗数 | 96,933 |
| | 96,281 |
| | 652 |
| | 0.7 | % |
治疗天数 | 234.6 |
| | 233.6 |
| | 1.0 |
| | 0.4 | % |
每次治疗的平均患者服务收入 | $ | 349.82 |
| | $ | 349.26 |
| | $ | 0.56 |
| | 0.2 | % |
美国透析收入为第三四分之一2020 增额从第二四分之一2020主要是因为加价在透析治疗中,通过以下方式部分抵消减少在我们每次治疗的平均病人服务收入中。我们美国透析治疗的增加主要是由以下方面的数量增长推动的一额外的治疗日。我们每种治疗的美国平均透析患者服务收入受到每种治疗的商业收入下降、政府付款人结构的不利变化以及每种治疗的仿钙剂收入下降的负面影响,这部分被住院透析服务收入的增加以及由于暂停联邦医疗保险自动减支而提高的医疗保险费率所抵消。
美国透析收入为第三四分之一2020 增额从第三四分之一2019主要是因为加价在我们每次治疗的平均患者服务收入中,部分抵消了减少在透析治疗中。我们每种治疗的美国平均透析患者服务收入增加的主要原因是住院透析收入的增加,以及由于暂停联邦医疗保险自动减支和2020年基本费率提高而导致的医疗保险费率的增加,但这部分被每种治疗的仿钙剂收入下降和每种治疗的商业收入下降所抵消。我们在美国的透析治疗减少的主要原因是两个透析合作伙伴的解除巩固,如下文“股权投资收入”标题下所述,以及由于死亡率而导致的非收购透析治疗的下降。
美国透析收入为截至9个月 2020年9月30日 增额从截至9个月 2019年9月30日主要是因为加价在透析治疗和加价在我们每次治疗的平均病人服务收入中。我们美国透析治疗的增加是由一 附加在医院的治疗日截至9个月 2020年9月30日已获得和未获得的增长部分被两个透析伙伴关系的解除巩固所抵消,如下文“股权投资收入”标题下所述。我们每种治疗的美国平均透析患者服务收入增加,这是由于每种治疗的政府和商业收入的有利变化,包括2020年基本费率提高和暂停联邦医疗保险自动减支导致的联邦医疗保险费率的提高,以及住院透析服务收入的增加,但每种治疗的仿钙剂收入下降部分抵消了这一增长。
2020年7月,CMS发布了一项拟议的规则,以更新Medicare ESRD预期支付系统的支付费率和政策。除其他事项外,拟议的规则概述了将仿钙剂纳入ESRD捆绑付款,即某些新的肾透析药物和生物制品的过渡性药物附加付款,并修改了报告
ESRD质量激励计划中的措施。CMS估计,拟议规则的整体影响将使ESRD机构在2021年的平均报销金额增加1.6%。CMS通过医疗保险和医疗补助创新中心,于2020年9月18日发布了最终的ESRD治疗选择强制性支付模式(ETC)。ETC将通过CMMI进行管理,计划在全国30%的透析诊所推出,目前列出的实施日期为2021年1月1日。
运营费用和收费:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 | | 2020年第三季度与2020年第二季度 | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020年9月30日 | | 2020年6月30日 | | 2019年9月30日 | | 金额 | | 百分比 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元,不包括每次治疗数据) |
病人护理费用 | $ | 1,781 |
| | $ | 1,802 |
| | $ | 1,813 |
| | $ | (21 | ) | | (1.2 | )% | | $ | (32 | ) | | (1.8 | )% |
一般和行政(1) | 303 |
| | 210 |
| | 235 |
| | 93 |
| | 44.3 | % | | 68 |
| | 28.9 | % |
折旧摊销 | 148 |
| | 148 |
| | 148 |
| | — |
| | — | % | | — |
| | — | % |
股权投资收益 | (9 | ) | | (8 | ) | | (5 | ) | | (1 | ) | | 12.5 | % | | (4 | ) | | 80.0 | % |
营业费用和收费总额 | $ | 2,224 |
| | $ | 2,152 |
| | $ | 2,191 |
| | $ | 72 |
| | 3.3 | % | | $ | 33 |
| | 1.5 | % |
每次治疗的病人护理费用 | $ | 232.57 |
| | $ | 238.02 |
| | $ | 236.32 |
| | $ | (5.45 | ) | | (2.3 | )% | | $ | (3.75 | ) | | (1.6 | )% |
由于使用四舍五入的数字,某些列、行或百分比可能无法求和或重新计算。
| |
(1) | 截至该三个月的一般及行政开支2020年9月30日包括大约6600万美元的宣传费用,以对抗工会的政策努力,包括加州的一项投票倡议。 |
|
| | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月, | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020 | | 2019 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元,不包括每次治疗数据) |
病人护理费用 | $ | 5,366 |
| | $ | 5,396 |
| | $ | (30 | ) | | (0.6 | )% |
一般和行政(1) | 718 |
| | 648 |
| | 70 |
| | 10.8 | % |
折旧摊销 | 443 |
| | 433 |
| | 10 |
| | 2.3 | % |
股权投资收益 | (25 | ) | | (17 | ) | | (8 | ) | | (47.1 | )% |
营业费用和收费总额 | $ | 6,501 |
| | $ | 6,459 |
| | $ | 42 |
| | 0.7 | % |
每次治疗的病人护理费用 | $ | 235.97 |
| | $ | 239.90 |
| | $ | (3.93 | ) | | (1.6 | )% |
由于使用四舍五入的数字,某些列、行或百分比可能无法求和或重新计算。
| |
(1) | 截至一九九八年首九个月的一般及行政开支2020年9月30日包括大约6700万美元的宣传费用,以对抗工会的政策努力,包括加州的一项投票倡议。 |
病人护理费用。美国透析患者护理成本是与运营和支持我们的透析中心直接相关的成本,主要包括补偿费用,包括劳动力和福利、药品、医疗用品和透析中心的其他运营成本。
美国透析患者每次治疗的费用第三四分之一2020 减少从第二四分之一2020主要是因为新冠肺炎的赔偿费用等相关费用减少,药剂强度降低。这些减少被由于索赔量增加和其他直接透析中心运营费用增加而增加的健康福利费用部分抵消。
美国透析患者每次治疗的费用第三四分之一2020 减少从第三四分之一2019主要原因是制药单位成本和强度下降,其他直接透析中心运营费用减少,以及与新冠肺炎有关的差旅费用减少,报销金额和工资税减少导致医疗福利费用减少。这些减少被劳动力成本和包括医疗用品在内的与新冠肺炎相关的成本增加部分抵消。
美国透析患者每次治疗的费用截至9个月 2020年9月30日 减少从截至9个月 2019年9月30日主要是由于制药单位成本的降低,其他直接透析中心运营
费用、由于索赔量减少而产生的健康福利费用和差旅费。这些减少被劳动力成本和新冠肺炎相关成本(包括补偿和医疗用品)的增加部分抵消。
一般和行政费用。美国透析的一般费用和行政费用来自第三四分之一2020 增额从第二四分之一2020主要是因为与反工会政策努力相关的宣传费用增加,包括加州的一项投票倡议,以及对我们慈善基金会和补偿费用的捐款增加。
美国透析的一般费用和行政费用第三四分之一2020 增额从第三四分之一2019主要原因是如上所述的宣传费用增加,以及对我们慈善基金会的捐款和补偿费用增加。这些增长被长期激励薪酬支出、差旅费用和专业费用的减少部分抵消。
美国透析的一般费用和行政费用截至9个月 2020年9月30日 增额从截至9个月 2019年9月30日如上所述,由于宣传费用的增加,以及对我们慈善基金会的捐款和补偿费用(包括与新冠肺炎有关的费用)的增加。这些增长被差旅费用、长期激励薪酬费用和健康福利费用的减少部分抵消。
折旧和摊销。我们开发和收购的透析中心的数量直接影响到折旧和摊销费用。截至本季度的美国透析折旧和摊销费用2020年9月30日与截至季度末的季度相比2020年6月30日和2019年9月30日相对持平,并在截至9个月 2020年9月30日与截至9个月 2019年9月30日,主要是由于我们运营的透析中心数量的增长。
股权投资收益。美国透析股权投资收入第三四分之一2020 增额从第二四分之一2020主要是由于某些非合并透析合作伙伴的盈利能力增加。
美国透析股权投资收入第三四分之一2020 增额从第三四分之一2019主要是由于根据对这些合作伙伴关系的相对权利和权力的重新评估,我们拥有近50%股权的两个透析合作伙伴关系于2019年年底解除巩固。我们这部分合伙企业的收益现在确认为股权投资收入。这一增长也是由于某些其他非合并透析伙伴的盈利能力增加所致。
美国透析股权投资收入截至9个月 2020年9月30日 增额从截至9个月 2019年9月30日主要是由于如上所述,两个透析伙伴关系在2019年年底解除巩固。
营业收入:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 | | 2020年第三季度与2020年第二季度 | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020年9月30日 | | 2020年6月30日 | | 2019年9月30日 | | 金额 | | 百分比 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
营业收入 | $ | 471 |
| | $ | 523 |
| | $ | 501 |
| | $ | (52 | ) | | (9.9 | )% | | $ | (30 | ) | | (6.0 | )% |
|
| | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月, | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020 | | 2019 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
营业收入 | $ | 1,485 |
| | $ | 1,417 |
| | $ | 68 |
| | 4.8 | % |
美国透析公司的营业收入第三四分之一2020 减少从第二四分之一2020主要是因为减少如上所述,我们每次治疗的平均患者服务收入增加,以及倡导费用、对我们慈善基金会的捐款、健康福利费用和其他直接透析中心运营费用的增加。营业收入受到以下因素的积极影响一增加治疗日,降低新冠肺炎相关费用和用药强度。
美国透析公司的营业收入第三四分之一2020 减少从第三四分之一2019如上所述,主要是由于透析治疗的减少、倡导费用的增加、仿钙剂利润率的下降以及与新冠肺炎相关的成本、劳动力成本和对我们慈善基金会的捐款的增加。营业收入的减少被以下因素部分抵消加价如上所述,在我们每次治疗的平均患者服务收入中,
在药学单位成本和强度方面,以及其他直接透析中心运营费用和健康福利费用、长期激励补偿费用、差旅费和专业费方面有所下降。
美国透析公司的营业收入截至9个月 2020年9月30日 增额从截至9个月 2019年9月30日主要是因为一 附加在医院的治疗日截至9个月 2020年9月30日。营业收入的增加也是由于加价如上所述,我们每次治疗的平均患者服务收入,以及制药单位成本、健康福利费用、其他直接透析中心运营费用、差旅费用和长期激励补偿的减少。这些运营收入的增长被辩护成本的增加、仿钙学利润率的下降、与新冠肺炎相关的成本(包括补偿费用)的增加以及对我们慈善基金会的捐款的增加部分抵消了。
其他-辅助服务
我们的其他业务包括辅助服务,这些服务主要与我们为患者网络提供透析服务的核心业务保持一致。自.起2020年9月30日,这些服务主要包括综合护理和疾病管理、ESRD无缝护理组织(ESCO)、临床研究计划和医生服务,以及我们的国际业务。这些辅助服务,包括我们的国际业务,产生了大约2.71亿美元和7.77亿美元的收入截至三个月和九个月 2020年9月30日,分别代表大约9%我们每个时期的综合收入。如果我们的任何辅助服务或战略计划(如我们的国际业务)不成功,可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生负面影响,我们可能决定退出该业务线,这可能会导致巨额终止成本。此外,我们过去对包括商誉在内的一项或多项辅助服务的投资,过去和将来可能会产生重大重组、注销或减值费用。
我们希望为我们的业务增加更多的服务,并在未来情况允许的情况下追求更多的战略举措,其中可能包括与透析无关的医疗服务。
自.起2020年9月30日,我们的国际透析业务通过总共291门诊透析中心位于九美国以外的国家。
辅助服务业务成果
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 | | 2020年第三季度与2020年第二季度 | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020年9月30日 | | 2020年6月30日 | | 2019年9月30日 | | 金额 | | 百分比 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
收入: | | | | | | | | | | | | | |
美国的附属机构 | $ | 125 |
| | $ | 116 |
| | $ | 118 |
| | $ | 9 |
| | 7.8 | % | | $ | 7 |
| | 5.9 | % |
国际 | 147 |
| | 129 |
| | 131 |
| | 18 |
| | 14.0 | % | | 16 |
| | 12.2 | % |
辅助服务收入总额 | $ | 271 |
| | $ | 245 |
| | $ | 248 |
| | $ | 26 |
| | 10.6 | % | | $ | 23 |
| | 9.3 | % |
| | | | | | | | | | | | | |
营业(亏损)收入: | | | | | | | | | | | | | |
美国的附属机构 | $ | (14 | ) | | $ | (41 | ) | | $ | (15 | ) | | $ | 27 |
| | 65.9 | % | | $ | 1 |
| | 6.7 | % |
国际(1) | 7 |
| | 1 |
| | (83 | ) | | 6 |
| | 600.0 | % | | 90 |
| | 108.4 | % |
辅助服务运营亏损总额 | $ | (7 | ) | | $ | (40 | ) | | $ | (98 | ) | | $ | 33 |
| | 82.5 | % | | $ | 91 |
| | 92.9 | % |
| | | | | | | | | | | | | |
调整后的营业(亏损)收入(2): | | | | | | | | | | | | | |
美国的附属机构 | $ | (14 | ) | | $ | (25 | ) | | $ | (15 | ) | | $ | 11 |
| | 44.0 | % | | $ | 1 |
| | 6.7 | % |
国际(1) | 7 |
| | 1 |
| | 1 |
| | 6 |
| | 600.0 | % | | 6 |
| | 600.0 | % |
辅助服务调整后运营亏损总额 | $ | (7 | ) | | $ | (23 | ) | | $ | (14 | ) | | $ | 16 |
| | 69.6 | % | | $ | 7 |
| | 50.0 | % |
由于使用四舍五入的数字,某些列、行或百分比可能无法求和或重新计算。
| |
(1) | 年度报告的营业收入(亏损)和调整后的营业收入(亏损)截至三个月 2020年9月30日, 2020年6月30日和2019年9月30日,包括大约(3)百万美元, $(400万)和300万美元分别为外币(亏损)收益。 |
| |
(2) | 有关按可报告部门对调整后的营业收入(亏损)进行对账的信息,请参阅下面的“非GAAP措施的对账”一节。 |
|
| | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月, | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020 | | 2019 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
收入: | | | | | | | |
美国的附属机构 | $ | 365 |
| | $ | 341 |
| | $ | 24 |
| | 7.0 | % |
国际 | 412 |
| | 376 |
| | 36 |
| | 9.6 | % |
辅助服务收入总额 | $ | 777 |
| | $ | 717 |
| | $ | 60 |
| | 8.4 | % |
| | | | | | | |
营业(亏损)收入: | | | | | | | |
美国的附属机构 | $ | (74 | ) | | $ | (45 | ) | | $ | (29 | ) | | (64.4 | )% |
国际(1) | 25 |
| | (125 | ) | | 150 |
| | 120.0 | % |
辅助服务营业(亏损)收入总额 | $ | (49 | ) | | $ | (170 | ) | | $ | 121 |
| | 71.2 | % |
| | | | | | | |
调整后的营业(亏损)收入(2): | | | | | | | |
美国的附属机构 | $ | (58 | ) | | $ | (45 | ) | | $ | (13 | ) | | (28.9 | )% |
国际(1) | 25 |
| | — |
| | 25 |
| | |
辅助服务调整后运营亏损总额 | $ | (33 | ) | | $ | (46 | ) | | $ | 13 |
| | 28.3 | % |
由于使用四舍五入的数字,某些列、行或百分比可能无法求和或重新计算。
| |
(1) | 年度报告的营业收入(亏损)和调整后的营业收入(亏损)截至2020年9月30日的9个月和2019年9月30日,包括大约300万美元和200万美元分别是外币收益的增长。 |
| |
(2) | 有关按可报告部门对调整后的营业收入(亏损)进行对账的信息,请参阅下面的“非GAAP措施的对账”一节。 |
收入:
年美国辅助服务收入第三四分之一2020 增额从第二四分之一2020由于我们的综合护理和疾病管理业务的收入增加,主要是因为我们的特殊需求计划和ESCO业务的收入增加,但由于出售RMS生命线公司(LifeLine)导致的收入减少,部分抵消了这一增长,如下所述。此外,该公司的国际收入第三四分之一2020 增额从第二四分之一2020主要是由于获得性治疗的增长。
年美国辅助服务收入第三四分之一2020 增额从第三四分之一2019由于我们的综合护理和疾病管理业务的收入增加,这主要是因为我们的特殊需求计划的收入增加,以及我们的ESCO和医生服务业务的收入增加。如下所述,由于出售Lifeline导致的收入减少以及我们临床研究项目收入的减少,这些增长被部分抵消。我们的国际收入为第三四分之一2020 增额从第三四分之一2019主要是由于获得性治疗的增长。
美国的辅助服务和国际收入截至9个月 2020年9月30日 增额从截至9个月 2019年9月30日出于同样的原因,我们在比较第三四分之一2020至第三四分之一2019上面。
影响运营的费用损失:
所有权权益变动损失,净额。我们从2020年5月1日起100%出售了我们的血管接入业务Lifeline的股票,并确认了大约1600万美元在这笔交易中。
商誉减值费用。在截至以下日期的三个月及九个月内2019年9月30日,我们确认商誉减值费用为8400万美元和1.25亿美元分别在我们的国际报道单位。有关这些减值费用和我们仍有商誉减值风险的报告单位的进一步讨论,请参见注6在简明合并财务报表中。
操作损失和调整后的运营损失:
美国辅助服务运营损失和调整后的运营损失为.第三四分之一2020 减少从第二四分之一2020。如上所述,运营亏损的减少受到生命线销售亏损的影响。此外,运营亏损和调整后的运营亏损都得益于我们的综合护理和疾病管理业务以及ESCO业务收入的增加,以及我们ESCO业务专业费用的减少,但这部分被我们综合护理和疾病管理业务的医疗成本增加所抵消。国际化经营收入为.第三四分之一2020 增额从第二四分之一2020主要由以下方面的数量增长推动一额外的治疗日和我们国际业务中与收购相关的增长。
美国辅助服务运营损失为.第三四分之一2020与第三四分之一2019,主要是因为我们的ESCO业务的经营业绩的增加被我们临床研究项目的经营业绩的下降所抵消。国际经营业绩和调整后的经营业绩第三四分之一2020 增额与第三四分之一2019。2019年第三季度的国际经营业绩受到上述商誉减值费用的影响,经营业绩和调整后的经营业绩都主要受益于收购相关的增长。
美国辅助服务运营损失和调整后的运营损失为.截至9个月 2020年9月30日 增额从截至9个月 2019年9月30日。如上所述,营业亏损的增加受到生命线销售亏损的影响。此外,运营亏损和调整后的运营亏损都受到我们综合护理和疾病管理业务医疗成本增加的负面影响,部分抵消了我们综合护理和疾病管理业务收入的增加。国际化经营结果和调整后的运营结果截至9个月 2020年9月30日 增额从截至9个月 2019年9月30日。截至2019年9月30日的9个月的国际经营业绩受到商誉减值费用的影响,如上所述,经营业绩和调整后的经营业绩都主要受益于收购相关的增长和某些其他定期费用的时间安排。
公司行政支持
公司行政支持主要包括 劳动力、福利和长期激励补偿费用,以及为我们所有不同业务线提供支持的部门的专业费用。公司行政支持费用包括在我们综合损益表的一般和行政费用中。
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 | | 2020年第三季度与2020年第二季度 | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020年9月30日 | | 2020年6月30日 | | 2019年9月30日 | | 金额 | | 百分比 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
公司行政支持 | $ | (26 | ) | | $ | (73 | ) | | $ | (25 | ) | | $ | 47 |
| | 64.4 | % | | $ | (1 | ) | | (4.0 | )% |
调整后的公司行政支持(1) | $ | (26 | ) | | $ | (38 | ) | | $ | (25 | ) | | $ | 12 |
| | 31.6 | % | | $ | (1 | ) | | (4.0 | )% |
|
| | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9个月 | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020年9月30日 | | 2019年9月30日 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
公司行政支持 | $ | (123 | ) | | $ | (66 | ) | | $ | (57 | ) | | (86.4 | )% |
调整后的公司行政支持(1) | $ | (88 | ) | | $ | (66 | ) | | $ | (22 | ) | | (33.3 | )% |
| |
(1) | 有关按可报告部门对调整后的营业收入(亏损)进行对账的信息,请参阅下面的“非GAAP措施的对账”一节。 |
影响公司行政支持的费用:
法律事务的应计项目。在.期间第二四分之一2020,我们记录了法律事务的净费用。3500万美元这包括在一般和行政费用中。
截至本季度的公司行政支持费用2020年9月30日与截至的季度相比2020年6月30日如上所述,受到法律事务应计费用的影响,以及#年第二季度记录的遣散费应计费用减少。2020与我们的高级管理领导层换届相关。公司行政支持
的费用第三四分之一2020 增额从第三四分之一2019主要原因是补偿费用增加。
的公司行政支持费用截至9个月 2020年9月30日与截至9个月 2019年9月30日如上所述,受到法律事务应计费用的影响,以及#年第二季度录得的遣散费应计费用增加。2020这与我们的高级管理领导层换届以及长期薪酬支出的增加有关。
公司级收费
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 | | 2020年第三季度与2020年第二季度 | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020年9月30日 | | 2020年6月30日 | | 2019年9月30日 | | 金额 | | 百分比 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
债务支出 | $ | (74 | ) | | $ | (81 | ) | | $ | (89 | ) | | $ | (7 | ) | | (8.6 | )% | | $ | (15 | ) | | (16.9 | )% |
债务提前还款、再融资和 *赎回费 | $ | (86 | ) | | $ | — |
| | $ | (21 | ) | | $ | 86 |
| |
| | $ | 65 |
| | 309.5 | % |
其他收入,净额 | $ | 5 |
| | $ | 10 |
| | $ | 5 |
| | $ | (5 | ) | | (50.0 | )% | | $ | — |
| | — | % |
有效所得税率 | 23.2 | % | | 24.6 | % | | 23.8 | % | | | | (1.4 | )% | | | | (0.6 | )% |
持续有效所得税税率 可归因于DaVita Inc.的运营。(1) | 29.2 | % | | 29.2 | % | | 30.3 | % | | | | — | % | | | | (1.1 | )% |
可归因于非控制性的净收入 利益 | $ | (59 | ) | | $ | (53 | ) | | $ | (58 | ) | | $ | 6 |
| | 11.3 | % | | $ | 1 |
| | 1.7 | % |
|
| | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月, | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020 | | 2019 | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
债务支出 | $ | (244 | ) | | $ | (352 | ) | | $ | (108 | ) | | (30.7 | )% |
债务预付、再融资和赎回费用 | $ | (89 | ) | | $ | (33 | ) | | $ | 56 |
| | 169.7 | % |
其他收入,净额 | $ | 11 |
| | $ | 18 |
| | $ | (7 | ) | | (38.9 | )% |
有效所得税率 | 24.3 | % | | 24.3 | % | | | | — | % |
持续有效所得税税率 可归因于DaVita Inc.的运营。(1) | 28.9 | % | | 29.8 | % | | | | (0.9 | )% |
可归因于非控制性的净收入 利益 | $ | (160 | ) | | $ | (152 | ) | | $ | 8 |
| | 5.3 | % |
| |
(1) | 有关我们归因于DaVita公司的持续业务的有效所得税税率的对账,请参阅下面的“非GAAP措施的调整”部分。 |
债务支出
公司的债务支出第三四分之一2020 减少与第二四分之一2020,这是因为我们用较低成本的债务为我们的5%优先票据和5%优先票据进行了再融资,以及降低了我们优先担保信贷安排下债务利率的⅛部分。他说:
公司的债务支出第三四分之一2020 减少与第三四分之一2019这主要是由于我们债务的整体加权平均有效利率下降,包括为我们的5%优先票据和5%优先票据进行低成本债务再融资的结果,降低了我们优先担保信贷安排下债务利率的⅛部分,以及重新定价了适用于我们优先担保信贷安排的定期贷款B部分的利润率。“
公司的债务支出截至9个月 2020年9月30日 减少与截至9个月 2019年9月30日出于上述相同的原因,以及我们平均未偿债务的净减少。
我们的整体加权平均有效利率第三四分之一2020曾经是3.31%与.相比3.64%为.第二四分之一2020和5.09%在第三四分之一2019。请参阅备注8关于我们债务构成的进一步信息,请参阅简明综合财务报表。
债务预付、再融资和赎回费用
债务预付、再融资和赎回费用8600万美元和8900万美元在截至三个月和九个月 2020年9月30日,分别由于赎回我们的全额17.5亿美元未偿还本金总额为5⅛%的优先债券和15亿美元未偿还本金总额为5%的优先债券。中确认的指控截至三个月和九个月 2020年9月30日指与我们之前已全额支付的优先票据债务相关的债务赎回溢价费用和递延融资成本注销。此外,九截至的月份2020年9月30日还包括300万美元再融资费用部分包括我们定期贷款B的重新定价所产生的费用,以及被视为已清偿和再借款的部分债务的递延融资成本被注销的部分。请参阅注释中的进一步讨论8在简明合并财务报表中。
其他收入
其他收入主要包括现金和现金等价物以及短期和长期投资的利息收入、投资确认的已实现和未实现损益以及外币交易损益。
其他收入减少为.第三四分之一2020与第二四分之一2020主要原因是外币交易和投资确认的收益减少,以及利息收入减少。公司的其他收入第三四分之一2020与第三四分之一2019由于利息收入减少,被外币交易和投资确认收益的增加所抵消,因此相对持平。其他收入减少为.截至9个月 2020年9月30日与截至9个月 2019年9月30日主要原因是利息收入减少和外币交易确认的损失增加。
有效所得税率
企业实际所得税率第三四分之一2020 减少与第二四分之一2020主要是由于我们的收益中非所得税纳税实体的非控股权益所占比例增加。年可归因于DaVita Inc.的持续运营的实际所得税税率第三四分之一2020与第二四分之一2020.
应归因于DaVita Inc.的实际所得税税率和持续经营的实际所得税税率第三四分之一2020 减少与第三四分之一2019主要原因是2019年确认的商誉减值费用,部分被2020年增加的不可抵扣的宣传支出所抵消
企业实际所得税率截至9个月 2020年9月30日与截至9个月 2019年9月30日。年可归因于DaVita Inc.的持续运营的实际所得税税率截至9个月 2020年9月30日 减少与截至9个月 2019年9月30日主要是由于2019年确认的商誉减损费用和我们估计的州税率的降低,但这部分被2020年增加的不可抵扣的宣传支出所抵消。
可归因于非控股权益的净收入
这个增额在可归因于非控股权益的净收入中第三四分之一2020与第二四分之一2020主要是由于某些美国透析合作伙伴的收益有所改善,但部分被我们对某些美国透析合作伙伴的某些新冠肺炎相关费用的报销减少所抵消第二四分之一2020。这个增额在可归因于非控股权益的净收入中第三四分之一2020与第三四分之一2019主要是由于某些美国透析合作伙伴收益的改善。这个增额在可归因于非控股权益的净收入中截至9个月 2020年9月30日与截至9个月 2019年9月30日这主要是由于某些美国透析合作伙伴的收益增加,其中包括我们向某些美国透析合作伙伴支付的某些新冠肺炎相关费用的报销。
应收帐款
我们的综合应收账款余额为2020年9月30日和2019年12月31日是18.04亿美元和17.96亿美元,分别代表大约57.5和57.8未偿还销售天数(DSO),分别为扣除坏账准备后的天数。合并DSO相对持平,原因是某些付款人的收款有所改善,但向某些其他付款人的账单延迟抵消了这一影响。我们的DSO计算是基于本季度
天。没有明显的变化。第三四分之一2020从第二四分之一2020一年以上的无准备金应收账款或者待第三方付款人批准的金额。
流动性和资本资源
下表汇总了我们的现金、现金等价物和限制性现金的主要来源和用途:
|
| | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的9个月, | | 2020年第三季度与2019年第三季度 |
| 2020 | | 2019(1) | | 金额 | | 百分比 |
| (百万美元) |
经营活动提供的现金净额: | | | | | | | |
净收入 | $ | 760 |
| | $ | 718 |
| | $ | 42 |
| | 5.8 | % |
净收入中的非现金项目 | 826 |
| | 788 |
| | 38 |
| | 4.8 | % |
其他营运资金变动 | (71 | ) | | (89 | ) | | 18 |
| | (20.2 | )% |
其他 | (21 | ) | | (25 | ) | | 4 |
| | (16.0 | )% |
| $ | 1,494 |
| | $ | 1,392 |
| | $ | 102 |
| | 7.3 | % |
| | | | | | | |
投资活动提供的现金净额(用于): | | | | | | | |
资本支出: | | | | | | | |
例行维护/IT/其他 | $ | (239 | ) | | $ | (245 | ) | | $ | 6 |
| | (2.4 | )% |
发展和搬迁 | (211 | ) | | (302 | ) | | 91 |
| | (30.1 | )% |
采购支出 | (113 | ) | | (77 | ) | | (36 | ) | | 46.8 | % |
出售自有物业所得款项 | 79 |
| | 38 |
| | 41 |
| | 107.9 | % |
DMG销售在成交时收到的净收益,扣除DMG现金剥离后的净额 | — |
| | 3,825 |
| | (3,825 | ) | | (100.0 | )% |
其他 | (4 | ) | | (105 | ) | | 101 |
| | (96.2 | )% |
| $ | (487 | ) | | $ | 3,134 |
| | $ | (3,621 | ) | | (115.5 | )% |
| | | | | | | |
融资活动提供的现金净额(用于): | | | | | | | |
债务发行扣除(付款)和融资成本后的净额 | $ | (207 | ) | | $ | (2,050 | ) | | $ | 1,843 |
| | (89.9 | )% |
对非控股权益的分配 | (179 | ) | | (157 | ) | | (22 | ) | | 14.0 | % |
非控股权益的贡献 | 33 |
| | 44 |
| | (11 | ) | | (25.0 | )% |
股份回购 | (1,026 | ) | | (1,837 | ) | | 811 |
| | (44.1 | )% |
其他 | (3 | ) | | (4 | ) | | 1 |
| | (25.0 | )% |
| $ | (1,382 | ) | | $ | (4,004 | ) | | $ | 2,622 |
| | (65.5 | )% |
| | | | | | | |
回购股份总数 | 12,283,977 |
| | 32,651,726 |
| | (20,367,749 | ) | | (62.4 | )% |
| | | | | | | |
持续运营的自由现金流(2) | $ | 977 |
| | $ | 711 |
| | $ | 266 |
| | 37.4 | % |
由于使用四舍五入的数字,某些列或行可能无法求和或重新计算。
| |
(1) | 代表合并现金流活动,包括与非持续经营相关的现金流。 |
| |
(2) | 有关持续经营的自由现金流的对账,请参阅下面的“非GAAP措施的对账”部分。 |
合并现金流
年度内经营活动的综合现金流截至9个月 2020年9月30日是14.94亿美元,所有这些都来自持续运营,而合并的运营现金流截至9个月 2019年9月30日的13.92亿美元,其中12.95亿美元 是来自持续运营的。这个 增额 来自持续运营的运营现金流主要是由以下业务的运营业绩增长推动的 截至9个月 2020年9月30日与截至9个月 2019年9月30日包括如上所述的债务费用的减少,以及营运资金项目的时间安排。
持续运营期间的自由现金流截至9个月 2020年9月30日从截至9个月 2019年9月30日主要原因是如上所述经营活动提供的现金净额增加,资本支出减少以及出售自开发物业的收益增加,但非控股权益的净分派增加部分抵消了这一影响。
其他重要的现金来源包括发行15亿美元2031年8月到期的本金总额为375%的优先债券和2020年6月到期的本金总额为4⅝%的优先债券,以及2020年第一季度从我们的循环信贷额度中提取的5亿美元。现金的其他重要用途包括随后全额赎回15亿美元本金总额为5%的优先债券,将于2020年8月到期,2025年到期,以及17.5亿美元本金总额为2024年7月到期的5⅛%优先票据,以及2020年第二季度我们循环信贷额度下的全额偿还借款。年内其他净债务付款截至9个月 2020年9月30日主要包括我们的高级担保信贷安排下的定期强制性本金支付,总额约为3300万美元关于定期贷款A和2100万美元定期贷款B-1和其他债务安排项下的额外所需本金支付。此外,我们产生的债券发行成本约为3800万美元,与赎回我们于2024年及2025年到期的优先票据有关的债务赎回溢价约为6700万美元我们定期贷款B的重新定价大约是300万美元现金。请参阅注释中的进一步讨论8与债务融资活动相关的简明合并财务报表。用于股票回购的现金流在截至9个月 2020年9月30日与去年同期相比2019主要是由于2020年的投标报价与2019年的投标报价相比规模较小。
相比之下,同一时期的2019包括在DMG出售结束时从Optum收到44.65亿美元的初步现金收益净额,或DMG出售净资产中包括的38.25亿美元现金和限制性现金净额,以及净支付20.5亿美元的债务截至9个月 2019年9月30日。债务支付净额主要包括我们的高级担保信贷安排下的强制性定期债务预付款,资金来自DMG出售的所有净收益,赎回我们于2022年到期的优先票据,扣除我们的高级担保信贷安排的资金和我们循环信贷额度的预付款。
透析中心的容量和增长
下表按拥有或运营的透析中心数量显示了我们透析业务的增长情况: |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 美国 | | 国际 |
| 截至三个月 九月三十日, | | 截至9个月 九月三十日, | | 截至三个月 九月三十日, | | 截至9个月 九月三十日, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
在期初运作的中心数目 | 2,795 |
| | 2,723 |
| | 2,753 |
| | 2,664 |
| | 287 |
| | 248 |
| | 259 |
| | 241 |
|
收购中心 | 5 |
| | 2 |
| | 8 |
| | 7 |
| | 11 |
| | 2 |
| | 36 |
| | 9 |
|
发达中心 | 17 |
| | 24 |
| | 67 |
| | 84 |
| | 1 |
| | 1 |
| | 5 |
| | 1 |
|
非所有者托管或 管理中心(1) | — |
| | — |
| | — |
| | (1 | ) | | (7 | ) | | (1 | ) | | (6 | ) | | (1 | ) |
已售出和关闭的中心(2) | (1 | ) | | (3 | ) | | (5 | ) | | (6 | ) | | — |
| | (1 | ) | | — |
| | (1 | ) |
闭合中心(3) | (7 | ) | | (10 | ) | | (14 | ) | | (12 | ) | | (1 | ) | | — |
| | (3 | ) | | — |
|
期末运营的中心数量 | 2,809 |
| | 2,736 |
| | 2,809 |
| | 2,736 |
| | 291 |
| | 249 |
| | 291 |
| | 249 |
|
| |
(1) | 代表我们管理或向其提供行政服务但拥有非控股股权或由第三方全资拥有的透析中心,包括我们的亚太合资中心。 |
| |
(2) | 代表被出售和/或关闭的透析中心,患者未被保留。 |
| |
(3) | 代表关闭的透析中心,其中大多数患者被保留并转移到我们现有的其他门诊透析中心之一。 |
股票回购
下表汇总了我们在以下时间内的普通股回购三个和九个截至的月份2020年9月30日和2019:
|
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三个月, | | 截至9月30日的9个月, |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
| (百万美元,每股数据除外) |
公开市场回购: | |
股份 | 250,000 |
| | 8,789,775 |
| | 4,302,298 |
| | 10,849,751 |
|
已支付的金额 | $ | 21 |
| | $ | 514 |
| | $ | 324 |
| | $ | 626 |
|
平均每股支付股息 | $ | 85.04 |
| | $ | 58.49 |
| | $ | 75.40 |
| | $ | 57.72 |
|
| | | | | | | |
投标报价(1): | | | | | | | |
股份 | 7,981,679 |
| | 21,801,975 |
| | 7,981,679 |
| | 21,801,975 |
|
已支付的金额 | $ | 704 |
| | $ | 1,234 |
| | $ | 704 |
| | $ | 1,234 |
|
平均每股支付股息 | $ | 88.22 |
| | $ | 56.60 |
| | $ | 88.22 |
| | $ | 56.60 |
|
| | | | | | | |
共计: | | | | | | | |
股份 | 8,231,679 |
| | 30,591,750 |
| | 12,283,977 |
| | 32,651,726 |
|
已支付的金额 | $ | 725 |
| | $ | 1,748 |
| | $ | 1,029 |
| | $ | 1,860 |
|
平均每股支付股息 | $ | 88.13 |
| | $ | 57.14 |
| | $ | 83.73 |
| | $ | 56.97 |
|
| |
(1) | 在截至本公司投标要约的三个月及九个月内,根据我们的投标要约购回的股份所支付的总金额2020年9月30日和2019包括其结算价格$88.00和$56.50分别为每股,外加以下各项的相关费用和开支180万美元和210万美元分别为。 |
请参阅注释中关于我们股票回购的进一步讨论12在简明合并财务报表中。
可用流动性
自.起2020年9月30日,我们有一场未抽签的比赛10亿美元在我们的高级担保信贷安排下的循环信贷额度。此循环信用额度下的可用信用额度减去其下任何未付信用证的金额,目前该贷款项下没有未付信用证。我们分别有大约6500万美元在一项单独的双边担保信用证安排下的未偿还信用证。我们可能会不时寻求通过额外的债务融资或其他资本选择来获得资金或对现有债务进行再融资。
请参阅备注8我们的长期债务的组成部分及其利率的简明综合财务报表。
新冠肺炎大流行和防止其蔓延的努力极大地减少了全球经济活动,并增加了金融市场的波动性。在新冠肺炎疫情期间,我们通过允许大多数后台团队成员远程工作,保持了业务流程的连续性,截至本报告日期,我们的流动性状况并未因新冠肺炎危机而出现实质性恶化。此外,我们选择不接受通过CARE法案提供者救济基金向我们提供的约2.5亿美元资金,并退还了我们在2020年5月收到的资金。不能保证我们将能够继续根据CARE法案或类似的后续立法放弃接受财政或其他援助,也不能保证如果我们未来需要此类援助,政府将提供类似的援助。大流行的最终影响将取决于高度不确定和难以预测的未来事态发展。
我们相信,我们的运营现金流和其他流动性来源,包括我们高级担保信贷安排下的可用金额和我们进入资本市场的机会,将足以在可预见的未来(包括未来12个月)根据我们的债务协议条款和其他义务为我们预定的债务偿还提供资金。我们的主要经常性流动资金来源是运营现金和借款现金。
非GAAP计量的对账
下表提供了我们的美国透析可报告部门、我们的美国辅助服务、我们的国际业务以及我们的全部辅助服务的调整后营业收入(亏损)与营业收入(亏损)的对账,这些调整后的营业收入(亏损)是在美国公认会计原则(GAAP)的基础上提出的,这些业务合并在一起并作为我们的其他部门类别披露。之所以提出这些非GAAP或“调整后”的衡量标准,是因为管理层认为这些衡量标准是我们GAAP结果的有用补充,而不是替代方案。
具体地说,管理层使用调整后的营业收入(亏损)来比较和评估我们在一段时期内和相对于竞争对手的业绩,分析我们业务的潜在趋势,建立运营预算和预测,并用于激励性薪酬目的。我们相信,这一非GAAP衡量标准对于投资者和分析师评估我们在一段时间内和相对于竞争对手的表现以及分析我们业务的潜在趋势也很有用。我们还相信,通过排除某些我们认为不能反映我们正常经营结果的项目,这一陈述增强了用户对我们正常经营收入的理解。
此外,我们对可归因于DaVita公司的持续经营收入的有效所得税税率不包括非控股所有者的收入,这主要与非纳税实体有关。我们相信,调整后的有效所得税税率有助于管理层、投资者和分析师评估我们的业绩,并建立对我们应归因于DaVita公司的普通业绩产生的所得税的预期。
最后,我们来自持续经营的自由现金流是指持续经营活动提供的现金净额,减去对非控制性权益和所有资本支出(包括开发资本支出、日常维护和信息技术)的分配;加上来自非控制性权益和销售回租收益的贡献。管理层使用这一衡量标准来评估我们为收购提供资金和履行偿债义务的能力,我们相信这一衡量标准对投资者和分析师来说同样有用,可以作为持续经营活动的现金流和GAAP下的其他衡量标准的补充。
重要的是要记住,这些非GAAP“调整后”的衡量标准不是GAAP下的财务业绩衡量标准,不应与其最具可比性的GAAP衡量标准分开考虑,也不应作为其最具可比性的GAAP衡量标准的替代品。 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年9月30日的三个月 |
| 美国透析 | | 辅助服务 | | 企业管理 | | |
| | 美国 | | 国际 | | 总计 | | | 固形 |
| (百万美元) |
营业收入(亏损) | $ | 471 |
| | $ | (14 | ) | | $ | 7 |
| | $ | (7 | ) | | $ | (26 | ) | | $ | 438 |
|
所有权权益变动损失,净额 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
法律事务的应计项目 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
调整后营业收入(亏损) | $ | 471 |
| | $ | (14 | ) | | $ | 7 |
| | $ | (7 | ) | | $ | (26 | ) | | $ | 438 |
|
由于使用四舍五入的数字,某些列或行可能无法求和或重新计算。
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年6月30日的三个月 |
| 美国透析 | | 辅助服务 | | 企业管理 | | |
| | 美国 | | 国际 | | 总计 | | | 固形 |
| (百万美元) |
营业收入(亏损) | $ | 523 |
| | $ | (41 | ) | | $ | 1 |
| | $ | (40 | ) | | $ | (73 | ) | | $ | 410 |
|
所有权权益变动损失,净额 | — |
| | 16 |
| | — |
| | 16 |
| | — |
| | 16 |
|
法律事务的应计项目 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | 35 |
| | 35 |
|
调整后营业收入(亏损) | $ | 523 |
| | $ | (25 | ) | | $ | 1 |
| | $ | (23 | ) | | $ | (38 | ) | | $ | 461 |
|
由于使用四舍五入的数字,某些列或行可能无法求和或重新计算。
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月30日的三个月 |
| 美国透析 | | 辅助服务 | | 企业管理 | | 固形 |
| 美国 | | 国际 | | 总计 |
| (百万美元) |
营业收入(亏损) | $ | 501 |
| | $ | (15 | ) | | $ | (83 | ) | | $ | (98 | ) | | $ | (25 | ) | | $ | 378 |
|
商誉减值 | — |
| | — |
| | 84 |
| | 84 |
| | — |
| | 84 |
|
调整后营业收入(亏损) | $ | 501 |
| | $ | (15 | ) | | $ | 1 |
| | $ | (14 | ) | | $ | (25 | ) | | $ | 462 |
|
由于使用四舍五入的数字,某些列或行可能无法求和或重新计算。
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年9月30日的9个月 |
| 美国透析 | | 辅助服务 | | 企业管理 | | |
| | 美国 | | 国际 | | 总计 | | | 固形 |
| (百万美元) |
营业收入(亏损) | $ | 1,485 |
| | $ | (74 | ) | | $ | 25 |
| | $ | (49 | ) | | $ | (123 | ) | | $ | 1,313 |
|
所有权权益变动损失,净额 | — |
| | 16 |
| | — |
| | 16 |
| | — |
| | 16 |
|
法律事务的应计项目 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | 35 |
| | 35 |
|
调整后营业收入(亏损) | $ | 1,485 |
| | $ | (58 | ) | | $ | 25 |
| | $ | (33 | ) | | $ | (88 | ) | | $ | 1,364 |
|
由于使用四舍五入的数字,某些列或行可能无法求和或重新计算。
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2019年9月30日的9个月 |
| 美国透析 | | 辅助服务 | | 企业管理 | | |
| | 美国 | | 国际 | | 总计 | | | 固形 |
| (百万美元) |
营业收入(亏损) | $ | 1,417 |
| | $ | (45 | ) | | $ | (125 | ) | | $ | (170 | ) | | $ | (66 | ) | | $ | 1,181 |
|
商誉减值 | — |
| | — |
| | 125 |
| | 125 |
| | — |
| | 125 |
|
调整后营业收入(亏损) | $ | 1,417 |
| | $ | (45 | ) | | $ | — |
| | $ | (46 | ) | | $ | (66 | ) | | $ | 1,306 |
|
由于使用四舍五入的数字,某些列或行可能无法求和或重新计算。
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至三个月 | | 截至9个月 |
| 2020年9月30日 | | 2020年6月30日 | | 2019年9月30日 | | 2020年9月30日 | | 2019年9月30日 |
| (百万美元) |
所得税前持续经营所得 | $ | 283 |
| | $ | 338 |
| | $ | 274 |
| | $ | 991 |
| | $ | 813 |
|
减去:主要是非控制性业主的收入 归因于非纳税实体 | (59 | ) | | (53 | ) | | (59 | ) | | (161 | ) | | (151 | ) |
未计收入前的持续经营收入 可归因于DaVita Inc.的税款。 | $ | 224 |
| | $ | 285 |
| | $ | 215 |
| | $ | 830 |
| | $ | 662 |
|
持续经营的所得税费用 | $ | 66 |
| | $ | 83 |
| | $ | 65 |
| | $ | 241 |
| | $ | 198 |
|
减去:可归因于非控股权益的所得税 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | (1 | ) |
持续经营的所得税费用 归功于DaVita Inc. | $ | 65 |
| | $ | 83 |
| | $ | 65 |
| | $ | 240 |
| | $ | 197 |
|
持续所得的实际所得税率 可归因于DaVita Inc.的运营。 | 29.2 | % | | 29.2 | % | | 30.3 | % | | 28.9 | % | | 29.8 | % |
由于使用四舍五入的数字,某些列或行可能无法求和或重新计算。
|
| | | | | | | |
| 截至9个月 |
| 2020年9月30日 | | 2019年9月30日 |
| (百万美元) |
持续经营活动提供的现金净额 | $ | 1,494 |
| | $ | 1,295 |
|
减去:分配给非控股权益 | (179 | ) | | (157 | ) |
加上:来自非控股利益集团的贡献 | 33 |
| | 44 |
|
可归因于DaVita公司的持续经营活动提供的现金。 | 1,348 |
| | 1,182 |
|
减去:日常维护和信息技术支出 | (239 | ) | | (225 | ) |
减去:发展支出 | (211 | ) | | (284 | ) |
另加:出售自有物业所得款项 | 79 |
| | 38 |
|
持续运营的自由现金流 | $ | 977 |
| | $ | 711 |
|
由于使用四舍五入的数字,某些列或行可能无法求和或重新计算。
表外安排和合同总债务
除了反映在我们资产负债表上的债务义务和经营租赁负债外,我们还有与信用证相关的承诺,以及与我们在非合并业务和第三方全资拥有的透析企业的股权投资相关的潜在义务。我们有可能有义务购买第三方在我们许多多数股权合伙企业和其他非合并实体中持有的非控股权益。这些义务是看跌期权条款的形式,可由第三方所有者在每个具体看跌期权条款中概述的特定期限内酌情行使。倘行使此等认沽条款,吾等将须购买第三方拥有人的股权,一般按股权的评估公平市价,或在某些情况下按向吾等认沽的股权应占盈利或现金流的预定倍数购买,以接近公允价值。我们用来估计受看跌条款约束的非控股权益的公允价值的方法,基于历史收益、患者组合和其他可能影响未来业绩的业绩指标,以及其他因素,假设净资产清算价值或平均收益倍数较高。受认沽条款约束的非控制权益的估计公允价值是一项关键的会计估计,涉及重大判断和假设,可能不能表明非控制权益最终可能确定的实际价值。, 这可能与我们目前的估计有很大不同。受认沽条款约束的非控股权益的估计公允价值可能会波动,这些非控股权益义务可能结算的隐含收益倍数将因市场状况(包括潜在买家进入资本市场的机会)而大幅变化,这可能会影响透析和非透析相关业务的竞争水平、这些业务的经济表现以及第三方所有者股权的受限市场性。非控股权益的数量受到采用合同上预先确定的收益倍数而不是公允价值的看跌条款的约束,这是无关紧要的。
我们还有一些其他潜在的承诺,为第三方全资拥有或我们拥有非控股股权的几家透析企业以及我们根据管理和行政服务协议运营的某些医疗实践提供运营资本。
以下是截至以下日期这些表外合同义务和承诺的摘要2020年9月30日(单位:百万):
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2020年剩余时间 | | 2021-2023 | | 2024-2025 | | 事后 5年 | | 总计 |
其他承付项下的潜在现金需求: | | | | | | | | | |
信用证 | $ | 65 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 65 |
|
受认沽条款规限的非控制权益 | 866 |
| | 239 |
| | 115 |
| | 84 |
| | 1,304 |
|
非所有权和少数股权看跌期权条款 | 99 |
| | 5 |
| | — |
| | — |
| | 104 |
|
营业资本预付款 | — |
| | 3 |
| | 2 |
| | 4 |
| | 9 |
|
购买承诺 | 86 |
| | 717 |
| | — |
| | — |
| | 803 |
|
| $ | 1,116 |
| | $ | 964 |
| | $ | 117 |
| | $ | 88 |
| | $ | 2,285 |
|
有关我们长期债务的到期日和其他期限的信息,请参见附注8在简明合并财务报表中。
我们与费森尤斯医疗保健公司(FMC)达成了一项协议,将从FMC购买一定数量的透析设备、零部件和用品,直至2020年12月31日。我们还与Baxter Healthcare Corporation(Baxter)达成了一项协议,承诺我们在2022年之前以固定价格购买一定数量的血液透析和腹膜透析用品。如果我们在任何一年未能履行这些合同规定的最低采购承诺,我们必须向供应商支付差额。
除了上述承诺外,2017年我们还与安进美国公司(安进)签订了采购和供应协议,该协议将于2022年12月31日到期。根据本协议的条款,在与安进的合同到期时,我们将购买不低于90%的EPO,以满足我们对红细胞生成刺激剂(ESA)的需求。我们将购买的促红细胞生成素的实际数量将取决于医生在透析期间给予的促红细胞生成素的数量和我们服务的患者总数。
结清未确认税收优惠的现有所得税负债约为8700万美元由于无法对其时间作出合理可靠的估计,上表不包括利息、罚款和其他长期税项负债。
新会计准则
见附注中关于新会计准则的讨论20在简明合并财务报表中。
项目3.合作伙伴关系关于市场风险的定量和定性披露
利率和外币敏感度
本公司的利率风险或外币兑换风险的性质与本公司截至该年度的10-K表格年报第II部分第7A项所述的风险并无重大改变2019年12月31日.
下表提供了有关我们的金融工具的信息,这些金融工具对利率的变化非常敏感,截至2020年9月30日。有关公司长期债务的组成部分及其利率的更多信息,请参见附注8请注意本季度报告中表格10-Q第一部分第1项所列的简明综合中期财务报表。
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | 平均利率 | | |
| 预期到期日 | | | | | | | 公平 价值(1) |
| 2020 | | 2021 | | 2022 | | 2023 | | 2024 | | 2025 | | 此后 | | 总计 | | |
| (百万美元) |
长期债务: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
固定费率 | $ | 8 |
| | $ | 27 |
| | $ | 35 |
| | $ | 48 |
| | $ | 28 |
| | $ | 29 |
| | $ | 3,444 |
| | $ | 3,619 |
| | 4.33 | % | | $ | 3,339 |
|
可变费率 | $ | 44 |
| | $ | 122 |
| | $ | 136 |
| | $ | 180 |
| | $ | 1,393 |
| | $ | 35 |
| | $ | 2,582 |
| | $ | 4,492 |
| | 2.13 | % | | $ | 4,434 |
|
| |
(1) | 代表公司不包括融资租赁的长期债务的公允价值。请参阅备注8有关进一步详情,请参阅简明综合财务报表。 |
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 名义金额 | | 合同到期日 | | | | | | 公平 价值 |
| | 2020 | | 2021 | | 2022 | | 2023 | | 2024 | | 2025 | | 此后 | | 接收变量 | |
| (百万美元) |
2019年上限协议 | $ | 3,500 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 3,500 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | 伦敦银行间同业拆借利率高于2.0% | | $ | 2.5 |
|
项目4.合作伙伴关系管制和程序
管理层已经建立并维护了披露控制和程序,旨在确保在根据1934年“证券交易法”(经修订的“证券交易法”)提交或提交的报告中需要披露的信息在证券交易委员会的规则和表格规定的时间内得到记录、处理、汇总和报告,并积累这些信息并酌情传达给公司管理层,包括其首席执行官和首席财务官,以便及时做出关于所需披露的决定。
在本报告所述期间结束时,我们在公司首席执行官和首席财务官的监督下,在公司首席财务官的参与下,根据“交易所法案”的要求,对我们的披露控制和程序的设计和运作的有效性进行了评估。基于这一评估,首席执行官和首席财务官得出结论,公司的披露控制和程序对于及时识别和审查要求包括在公司交易法报告(包括本报告)中的重要信息是有效的。管理层认识到,这些控制和程序只能提供预期结果的合理保证,估计和判断仍然是维持有效控制和程序的过程中固有的。
在本报告所涵盖的会计季度期间进行的评估中发现,我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化,这对公司的财务报告内部控制产生了重大影响,或有合理的可能性对其产生重大影响。
第二部分。
其他信息
项目1. 法律程序
本部第II项所要求的资料1通过引用附注中“意外事件”标题下陈述的信息并入本文9对本报告中包含的简明合并财务报表进行调整。
第1A项危险因素
除了本Form 10-Q季度报告中列出的下列风险因素和其他信息外,您还应仔细考虑中讨论的风险因素截至本年度的Form 10-K(我们的Form 10-K)年度报告第I部分,第1A项2019年12月31日,在第二部分,我们截至2020年3月31日的季度10-Q表季度报告(我们的Q1 10-Q表)的第1A项以及随后提交给美国证券交易委员会(SEC)的任何文件,这可能会对我们的业务、财务状况、运营结果或未来业绩产生重大影响。下面在我们的10-K表格、我们的第一季度10-Q表格以及任何随后提交给证券交易委员会的文件中讨论的风险和不确定性并不是我们业务面临的唯一风险和不确定性。我们目前不知道或我们目前认为无关紧要的其他风险和不确定因素可能会对我们的业务、现金流、财务状况和/或经营结果产生重大不利影响。下面的风险因素更新了我们的表格10-K的第I部分1A项和我们的Q110-Q的第II部分1A项中披露的风险因素,并应与之一并阅读。还请阅读本季度报告中10-Q表格中第一部分第2项“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中有关前瞻性陈述的警告通知。
联邦和州医疗立法或法规的变化可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。
管理我们业务的广泛的联邦和州法律、法规和要求可能会随着时间的推移继续变化,不能保证我们能够准确预测此类变化的性质、时间或程度,或此类变化对我们开展业务的市场或在这些市场运营的其他参与者的影响。
例如,政府对新冠肺炎大流行的反应是广泛的,并将随着时间的推移继续发展。我们相信,联邦和州法律、法规和要求的相关变化可能会继续以各种方式影响我们的业务,包括政府财政援助的可用性、社会距离准则和其他业务运营要求和/或限制,以及临时监管豁免或我们诊所监管运营指南的其他变化。为应对新冠肺炎疫情而做出的某些临时性变化可能会成为永久性的,这可能会对我们的业务产生不利影响。有关我们面临的与正在进行的新冠肺炎大流行相关的风险的更多详细信息,请参见标题“#”下的讨论。公司概况--新冠肺炎及其对我们业务的影响以及我们第一季度10-Q中标题下的风险因素我们面临着与动态和快速演变的新型冠状病毒大流行相关的各种风险,任何一种风险都可能对我们产生实质性的不利影响。”
此外,由于行政、立法、监管和行政发展以及司法程序的发展,经修订的“患者保护和平价医疗法案”和2010年“医疗协调法案”(统称为“ACA”)以及其他医疗改革的监管框架继续发展。因此,围绕ACA和相关法规、计划和模式的持续发展,以及类似的医疗改革措施或可能在联邦和/或州一级颁布的其他变化,仍然存在相当大的不确定性。人们曾多次试图通过立法行动和法律挑战来废除或修改ACA,最近的一次挑战目前正提交给美国最高法院。最近最高法院组成的变化可能会增加ACA被废除或以某种方式受到影响的可能性。如果ACA被废除或重大修改,它将在许多方面影响我们的业务,其中一些可能是实质性的。例如,如果ACA的废除终止了医疗补助的扩大,可能会对我们的患者可用的覆盖范围产生不利影响,如果废除影响到联邦医疗保险和医疗补助创新中心(CMMI)实施创新支付模式的权力,我们可能会失去对这些计划的专门资源的投资。此外,我们的收入和运营收入水平对我们的患者购买更高支付的商业健康保险的比例以及任何降低商业保险的可及性和可用性(包括持续时间)的立法、法规或其他变化高度敏感,这可能会对我们的业务产生重大不利影响。ACA的医疗保险交易所,为符合条件的个人和小雇主提供购买医疗保险的市场, 初步提高了商业保险的可及性和可得性。如果交易所市场因立法发展或其他变化而严重受损,或者如果ACA被全面废除,可能会对我们拥有更高报酬的商业医疗保险的患者的比例产生不利影响,特别是如果受大流行相关的高失业率影响的患者无法将交易所作为基于雇主的保险的替代方案。
虽然未来的医疗环境可能会有实质性的变化,包括但不限于,与本选举年或其他情况相关的政治环境的潜在变化,但任何具体的变化及其时间都是不确定的。然而,之前颁布的改革和潜在的未来变化,包括与即将到来的选举相关或由即将到来的选举导致的法律、法规或市场状况的任何变化,都可能对我们的业务、经营业绩、财务状况和现金流产生重大不利影响。ACA的未来以及其他拟议的立法发展或行政决策,例如转向全民医疗保险或“单一付款人”制度,即由政府根据政府计划向所有美国人提供医疗保险,是否有类似于联邦医疗保险的“公共医疗保险选项”的可用性,改变联邦医疗保险受益人的资格年龄,或者降低或取消ACA下的费用分担减少补贴,都可能会影响我们拥有更高支付商业医疗保险的患者的百分比,影响商业健康计划的覆盖范围,并增加我们的费用,等等。虽然我们无法预测立法或法规变化的短期或长期影响,或即将到来的选举的潜在结果或影响,但我们相信,未来的市场变化可能会导致更多限制性商业计划,其中包括更低的报销率或更高的免赔额和自付费用,患者可能无法支付。在一定程度上,法律、法规或相关指南的改变或其他市场条件的改变导致我们的患者参加商业保险的比例下降。, 如果通过交易所或其他医疗保险计划限制承保范围或性质,或以其他方式降低商业和/或政府付款人对我们服务的报销费率,这可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。有关立法或法规变化对我们的商业保险患者百分比的影响的更多信息,请参阅标题下的我们的10-K中的风险因素“如果支付较高商业保险的患者数量下降,可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响.”
不断变化的立法和其他监管和行政发展,包括与ACA相关的发展,已经导致政府和私营部门出现了新的护理模式和其他倡议。我们未能充分实施战略举措以适应这些市场发展,可能会对我们的业务产生重大不利影响。例如,政府2019年7月10日发布的与肾脏护理相关的行政命令(2019年行政命令)指示CMS创建支付模型,以评估为已在透析的人更多地使用家庭透析和肾移植创建支付激励的效果。为此,CMS通过CMMI于2020年9月18日发布了最终的ESRD治疗选择强制性支付模式(ETC)。ETC将通过CMMI进行管理,计划在全国30%的透析诊所推出,目前列出的实施日期为2021年1月1日。我们支持政府对家庭透析和肾移植的重视和鼓励,但我们认为ETC可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生不利影响。由于家庭透析是ETC模式和整个行业的焦点,任何未能成功实施我们的战略或加强我们提供家庭透析选项的能力都可能对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生重大不利影响。有关我们的家庭透析服务相关风险的更多详细信息,请参阅标题为“10-K”的“10-K”中的讨论。如果我们不能成功实施我们的家庭透析战略,包括在复杂和高度监管的环境中保持和进一步发展我们的能力,可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生重大不利影响,并可能严重损害我们的声誉。"
在2019年行政命令方面,CMS还宣布实施四种自愿支付模式,其既定目标是帮助医疗保健提供者降低成本,提高晚期慢性肾脏疾病和终末期肾病患者的护理质量。CMS表示,这些支付模式的目的是防止或推迟透析的需要,并鼓励肾移植。这些支付模式的预定开始日期为2021年4月,但申请者现在可以选择将实施推迟到2022年1月。虽然我们已经申请并被暂时接受参加这些自愿模式中的某些模式,但我们仍在继续评估这些模式及其对我们和行业的可行性。这些自愿模式延续了CMMI之前与各种医疗保健提供者的合作,以开发、改进和实施责任护理组织(ACOS)和其他为联邦医疗保险和医疗补助受益人提供护理的创新模式,包括但不限于,全面ESRD护理模式(CEC模式)(包括开发终末期肾病(ESRD)无缝护理组织)、DUALS演示和其他模式,这些模式包括但不限于ESRD综合护理模式(CEC模式)(包括开发终末期肾病(ESRD)无缝护理组织)、DUALS演示和其他模式。我们目前正在与CMMI一起参与CEC模式,包括与亚利桑那州、佛罗里达州以及新泽西州和宾夕法尼亚州邻近市场的组织合作。我们可以选择作为其他提供商的合作伙伴或独立参与其他模式。即使在我们没有直接参与这些或其他CMMI模式的地区,我们的一些患者可能会被分配到ACO、其他ESRD护理模式或其他计划,在这种情况下,我们提供的护理质量和成本将包括在ACO、其他ESRD护理模式或其他计划的计算中。
除了前述的新护理模式外,2017年底提出了与ESRD全捕获演示相关的联邦两党立法,并于2020年9月正式提交国会。正如提议的那样,这项立法,即更好的肾脏护理法案,将建立在先前协调的护理模式的基础上,如CEC模式,以及
将建立一个示范计划,为医疗保险收费的透析和移植患者提供综合护理。我们已经并将继续投资于建设我们的综合医疗能力,但不能保证像这项或类似的立法这样的倡议会获得通过成为法律,正在进行的新冠肺炎疫情可能会推迟这些倡议的进展。如果这样的立法获得通过,不能保证我们能够成功地执行所需的战略举措,使我们能够在该立法设想的更广泛的范围内,在期望的时间框架内提供具有竞争力和成功的综合护理计划。此外,任何此类潜在立法的最终条款和条件仍不清楚。例如,我们的护理成本可能会超过我们在此类立法下的相关报销费率。新的和不断发展的综合肾脏护理格局也为某些较小的和/或非传统提供商带来了相对容易进入的机会,这可能会因持续的全球健康危机而增强,鉴于我们作为ESRD服务提供商的地位,我们可能会在数据和/或监管要求方面的不对称环境中与他们竞争患者。有关我们不断发展的竞争环境的更多详细信息,请参阅标题下我们的10-K中的风险因素如果我们不能成功竞争,包括但不限于实施我们的增长战略和/或留住愿意担任医疗总监的患者和医生,可能会对我们的业务、经营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。“一般来说,如果我们不能有效地适应这些和其他新的医疗模式,可能会侵蚀我们的患者基础或报销比率,这可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。
CMS还发布了与21个国家相关的最终规则ST世纪治疗法(治疗法)。“治疗法”(Cures Act)包括一项条款,从2021年1月1日起,将允许符合联邦医疗保险资格的ESRD受益人选择联邦医疗保险C部分联邦医疗保险优势(MA)管理医疗计划下的保险。这一规定可以扩大获得MA计划提供的某些增强福利的机会。MA计划通常以协商的费率向我们提供报销,该费率通常高于联邦医疗保险的服务费费率。我们继续评估这一福利资格变化的潜在影响,因为对于有多少或哪些新符合条件的ESRD患者将寻求参加MA计划以获得其ESRD福利,以及任何此类变化将以多快的速度发生,都存在很大的不确定性。上述最终规则的组成部分可能会增加这种不确定性,其中包括一项条款,其中包括删除与MA计划的门诊透析中心的网络充分性相关的客观时间和距离标准。取消这些标准可能导致MA计划寻求限制透析患者可用的提供者网络。我们加入了一项法律挑战,对取消这些客观时间和距离标准提出异议,但如果这些规则继续按建议实施,MA计划可能会试图限制患者可用的网络内透析替代方案的数量,这反过来可能会对选择MA计划的ESRD患者的数量产生不利影响,还可能导致公司无法成为重要MA计划的网络内提供商。如果肾病患者选择不参加MA计划或选择离开MA计划,无论是出于网络充分性标准还是其他原因,或者如果我们没有按照CMS指定的方式向肾脏患者提供教育,我们可能会受到某些临床、运营、财务和法律风险的影响,这可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生重大不利影响。此外,我们不断与积极与我们谈判条款的商业付款人谈判现有的和潜在的新协议,如果我们未能保持与具有竞争力条款的付款人的合同,无论是关于MA计划还是其他方面,包括, 但不限于报销费率、覆盖范围和持续时间以及网络内福利,它可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。
治疗法案还包括与数据互操作性、信息阻止和患者访问相关的条款。CMS和国家医疗信息技术协调员办公室(ONC)最近发布了与这些规定相关的最终规则,其中包括与信息屏蔽相关的要求、对ONC的健康IT认证计划的更改,以及要求CMS监管的付款人通过标准化的患者访问和连接到提供商电子健康记录的提供商目录应用程序编程接口(API)提供相关索赔/护理数据和提供商目录信息。“我们已经并将继续投资于建设数据互操作性能力,包括如上所述建立我们的综合护理能力的一部分,并继续评估CMS和ONC最终规则的潜在影响。任何未能充分遵守这些规则的行为都可能对我们的联邦医疗保险业务、我们扩展综合护理业务的能力,以及我们与某些较小和/或非传统提供商竞争的能力产生不利影响,这些提供商利用我们作为ESRD服务提供商的身份,在数据和/或监管要求方面的不对称环境。
还有几项州政府倡议限制向透析提供商支付款项或强加其他繁重的运营要求,如果这些要求获得通过,可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。例如,2019年10月24日,服务员工国际联盟-美国西部医疗工人联合会(SEIU)提出了一项加州全州范围的投票倡议,旨在对透析诊所施加某些监管要求,包括与医生人员配备水平、临床报告、临床治疗选择相关的要求,以及对关闭或减少透析诊所服务的决定能力的限制。我们因反对这一新倡议(23号提案)而付出了巨大的代价,该倡议将被列入
2020年11月的选举。如果23号提案按提议通过并实施,将大幅增加我们的运营和其他成本,并减少我们的收入,我们预计这将要求我们关闭或整合现有的透析中心,推迟或不建造新的透析中心,减少班次或以其他方式负面影响员工关系、治疗增长和生产率,否则可能对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。此外,不能保证我们会成功地为我们的诊所配备23号提案所要求的任何新的、更高的人员配备水平,特别是考虑到全国范围内持续短缺的医护人员,特别是熟练的临床人员,以及持续的大流行。2018年,俄亥俄州和亚利桑那州提出了寻求限制对透析提供者的补偿的倡议;然而,这两项倡议都不符合2018年11月选举州选票上的适用要求。未来几年,我们可能会在这些或其他州面临投票倡议或其他拟议的法规或立法,这可能需要我们招致进一步的巨额成本,如果获得通过,可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。
在联邦和州一级也有关于慈善保费援助的规则制定和立法努力。2016年12月,CMS发布了一项临时最终规则,质疑对终末期肾病患者使用慈善保费援助,并将为透析设施的覆盖标准设定新的条件。2017年1月,德克萨斯州的一家联邦地区法院对CMS的临时最终规则发布了初步禁令,2017年6月,应CMS的要求,法院暂停了诉讼程序,而CMS则在寻求新的规则制定选择。2019年6月,CMS向白宫管理和预算办公室发送了一项拟议的规则,题为“终末期肾病设施的承保条件--第三方付款。”我们不知道这项拟议的规则是否或何时会发布。此外,2019年10月13日,加利福尼亚州的一项法案(AB 290)被签署为法律,该法案限制了向接受慈善保费援助的商业保险患者提供的服务支付给某些提供者的报销金额。AB 290预计将于2020年1月生效。提供慈善保费援助的美国肾脏基金(AKF)宣布,由于AB 290,它将退出加州。2019年11月1日,AKF以几个理由向联邦法院提起诉讼,挑战这项法律。包括DaVita在内的一批提供商也于2019年11月5日向联邦法院提起诉讼,挑战这项法律。每起诉讼的当事人在提起诉讼后不久也提出了初步禁令的动议,试图在诉讼期间阻止AB290的实施。2019年12月30日,区法院颁发了初步禁制令。初步禁令将继续有效,直到对此案做出最终判决。由于这场大流行,该案已多次延长时间,因此我们预计要到2021年才能做出最终决定。
如果AB 290生效,AKF退出加州,我们预计将对患者支付联邦医疗保险费和医疗保险补充(Medigap)和商业保险的能力产生不利影响,我们预计这将反过来对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流造成不利影响。此外,2019年伊利诺伊州(SB 650)和俄勒冈州(SB 900)也提出了类似于AB 290的法案,但至今仍未成功通过。如果这些或类似的法案在其他司法管辖区提出和实施,而在该等司法管辖区提供慈善保费援助的组织也受到类似的影响,总体上可能会对我们的业务、运营业绩、财务状况和现金流产生重大不利影响。有关我们的商业保险患者百分比下降的影响的更多信息,请参阅标题下我们的10-K中的风险因素“如果支付较高商业保险的患者数量下降,可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生实质性的不利影响。”
除其他事项外,规管指引、拟议法例和投票措施,以及任何类似的措施,均可能限制或禁止享有其他保险的病人在交易所或交易所外选择市场计划的能力、限制透析提供者为照顾有商业保险的病人而可保留的收入金额、施加繁重的运作规定、影响向接受慈善保费援助的病人提供服务的提供者的付款,及/或以其他方式限制或禁止使用慈善保费援助,或降低网络充分性的标准。反过来,这些潜在的影响可能会导致我们为反对任何此类提议的要求或措施而招致巨额成本,影响我们的透析中心发展计划,如果通过和/或实施,可能会对美国各地的透析中心产生不利影响,使某些中心在经济上无法生存,导致某些中心关闭,限制透析患者获得和维持最佳保险覆盖的能力,并减少选择商业保险计划或MA计划进行透析护理的患者数量,等等。不断演变的拟议或发布的影响我们业务的法律、要求、规则和指导方针,包括可能如上所述,可能会对我们的业务、运营结果、财务状况和现金流产生重大不利影响。
第2项、第3项、第3项、第3项、第3项。未登记的股权证券销售和收益的使用
股份回购
下表总结了我们在年内回购普通股的情况。第三四分之一2020:
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期间 | | 总数 的股份 购得 | | 平均价格 按股支付 | | 总数 的股份 购买方式为 公开的一部分 宣布 计划或计划 | | 近似值 根据计划或计划可能尚未购买的股票的美元价值 (百万) |
2020年7月1日至31日 | | — |
| | $ | — |
| | — |
| | $ | 1,400 |
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2020年8月1日至31日 | | — |
| | — |
| | — |
| | $ | 1,400 |
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2020年9月1日至30日 | | 8,231,679 |
| | 88.13 |
| | 8,231,679 |
| | $ | 677 |
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| | 8,231,679 |
| | $ | 88.13 |
| | 8,231,679 |
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在中国,第三四分之一2020,我们用手头的现金回购7,981,679根据修改后的“荷兰式拍卖”投标要约购买普通股,总成本为美元.7.04亿美元,包括费用和开支。
自下列日期收盘时有效2019年11月4日,董事会终止了我们可获得的所有剩余的先前股份回购授权,并批准了一项新的股份回购授权20亿美元。自.起2020年10月28日,我们总共有5.16亿美元在当前授权下可用于额外的股票回购。虽然这项股份回购授权没有到期日,但我们仍然受到股份回购的限制,包括根据我们目前的高级担保信贷安排。
第3、4及5项不适用。
项目6.合作伙伴关系陈列品
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陈列品 | | |
数 | | |
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4.1 | | 契约,日期为2020年8月11日,由DaVita Inc.、其附属担保方DaVita Inc.和作为受托人的纽约银行梅隆信托公司(Bank of New York Mellon Trust Company,N.A.)签署。(1) |
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4.2 | | 2031年到期的3.750厘优先债券格式(作为附件A包括在此作为附件4.1包括在内)。(1) |
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10.1 | | 股票增值权协议表(DaVita Inc.2020奖励计划)。(2)* |
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10.2 | | 基于业绩的限制性股票单位协议表格(DaVita Inc.2020奖励计划)。(2)* |
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10.3 | | 限制性股票单位协议表格(DaVita Inc.2020奖励计划)。(2)* |
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10.4 | | 过渡协议,日期为2020年10月1日,由DaVita Inc.和Leanne Zumwalt签署,并由Leanne Zumwalt执行。*ü |
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31.1 | | 根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条通过的第13a-14(A)或15d-14(A)条,首席执行官证书,日期为2020年10月29日。ü |
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31.2 | | 根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302节通过的第13a-14(A)或15d-14(A)条,首席财务官证书,日期为2020年10月29日。ü |
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32.1 | | 首席执行官证书,日期为2020年10月29日,根据美国法典第18编第1350节,根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906节通过。ü |
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32.2 | | 首席财务官证书,日期为2020年10月29日,根据美国法典第18编第1350节,根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906节通过。ü |
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101.INS | | XBRL实例文档-实例文档不会显示在交互式数据文件中,因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中。ü |
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101.SCH | | 内联XBRL分类扩展架构文档。ü |
| | |
101.CAL | | 内联XBRL分类扩展计算链接库文档。ü |
| | |
101.DEF | | 内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档。ü |
| | |
101.LAB | | 内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档。ü |
| | |
101.PRE | | 内联XBRL分类扩展演示文稿,Linkbase文档。ü |
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104 | | 封面交互数据文件(格式为内联XBRL,包含在附件101中)。ü |
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ü | 随函存档或提供的。 |
* | 管理合同或高管薪酬计划或安排。 |
(1)于2020年8月11日提交,作为公司当前8-K表格报告的证物。
(2)于2020年8月17日提交,作为公司投标要约声明的证物,如期提交至-I。
签名
根据1934年证券交易法的要求,注册人已正式促使本报告由正式授权的下列签署人代表其签署。
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| DaVita Inc. |
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| 通过: | | /s/:约翰·D·温斯特尔(John D.Winstel) |
| | | 约翰·D·温斯特尔 |
| | | 首席会计官* |
日期:2020年10月29日
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* | 温斯特尔先生作为注册人的正式授权人员和注册人的主要会计官代表注册人签字。 |