21,818,544股普通股
购买最多1,360,265股普通股的预融资权证
认股权证最多购买23,178,809股普通股
(以及以这种预筹资金为基础的普通股股份
认股权证和认股权证)

我们向几家机构和认可投资者提供总计21,818,544股我们的普通股，每股票面价值0.0001美元(“普通股”)，以及最多23,178,809股我们普通股(“认股权证”)的认股权证，总购买价相当于每股1.5美元。每份认股权证可行使一股我们的普通股，行使价为每股1.80美元。该等认股权证可即时行使，并将于发行日起计24个月届满。我们还向某些购买者提供预融资权证，以购买总计1,360,265股普通股(“预融资权证”)，以代替普通股。每份预付资金认股权证可针对一股我们的普通股行使。每份预资权证的收购价等于本次发行中向公众出售普通股的价格减去0.001美元，而每份预资权证的行权价为每股0.001美元。预资权证可立即行使，并可随时行使，直至所有预资权证全部行使。本次发售还涉及在行使本次发售中出售的认股权证和预融资认股权证后可发行的普通股股票。

我们的普通股在纳斯达克全球市场或纳斯达克上市，代码为“RMTI”。我们普通股的上一次报告售价是在2020年9月22日，售价为每股1.68美元股。

您在投资前应仔细阅读本招股说明书附录及其附带的招股说明书和通过引用并入本招股说明书附录中的文件。

请参阅本招股说明书增刊S-8页的“风险因素”，了解您在购买普通股之前应考虑的因素。

美国证券交易委员会和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本招股说明书补充内容是否真实或完整。任何与此相反的陈述都是刑事犯罪。

我们已聘请H.C.Wainwright&Co，LLC或配售代理作为此次发售的独家配售代理。配售代理没有义务从我们手中购买任何证券，也没有义务安排购买或出售任何特定数量或金额的证券。我们已同意向配售代理支付总现金费用，相当于在此次发行中筹集的总毛收入的6.0%。如果不包括我们在行使认股权证和预筹资权证时可能获得的任何收益，在扣除配售代理费但在发售费用之前，我们获得的总收益约为3290万美元。有关这些安排的更多信息，请参阅本招股说明书附录S-15页开始的“分销计划”。

在满足某些成交条件的情况下，根据本招股说明书附录和随附的招股说明书发售的普通股、认股权证和预筹资权证的股票预计将于2020年9月25日左右交付。

		页

关于本招股说明书副刊			S-1
关于前瞻性陈述的说明			S-3
招股说明书补充摘要			S-4
危险因素			S-8
收益的使用			S-10
稀释			S-11
我们提供的证券说明			S-12
配送计划			S-15
法律事务			S-17
专家			S-17
在那里您可以找到更多信息			S-18
以引用方式并入某些资料			S-19


关于这份招股说明书			1
关于前瞻性陈述的警告性声明			1
我们公司			3
危险因素			4
收益的使用			5
稀释			6
须发售的证券			7
收入与固定收费的比率			8
债务证券说明			9
股本说明			20
手令的说明			22
证券购买合同说明			25
单位说明			26
配送计划			27
在那里您可以找到更多信息			30
法律事务			31
专家			31

本招股说明书副刊和随附的招股说明书与我们普通股的发行有关。在购买我们提供的任何证券之前，我们建议您仔细阅读本招股说明书附录和随附的招股说明书，以及本招股说明书附录中标题“您可以找到更多信息”和“通过引用并入某些信息”中所述的以引用方式并入的信息。这些文档包含您在做出投资决策时应考虑的重要信息。除非上下文另有要求，否则本招股说明书附录中提及的“罗克韦尔”、“我们”和“我们”均指罗克韦尔医疗公司，并在上下文需要的情况下包括其合并子公司。

本文档由两部分组成。第一部分是本招股说明书副刊，介绍了本次发行的具体条款及与本公司有关的其他事项。第二部分是随附的招股说明书，它提供了有关我们可能不时提供的证券的更多一般信息，其中一些可能不适用于本次发行普通股、认股权证和预融资认股权证(以及认股权证和预融资认股权证所对应的普通股股份)。本招股说明书附录和随附的招股说明书是我们使用SEC的搁置注册规则向美国证券交易委员会(SEC)提交的注册声明的一部分。在作出投资决定之前，您应阅读本招股说明书附录和随附的招股说明书，以及通过引用合并的文档，以及在本招股说明书附录和随附的招股说明书中的“您可以找到更多信息的地方”标题下描述的其他信息。一般说来，当我们提到本招股说明书时，我们指的是本文档的两个部分的总和。

对于本招股说明书附录中包含的信息与随附的招股说明书中包含的信息之间存在冲突的程度，本招股说明书附录中包含的信息以本招股说明书附录中包含的信息为准。如果本招股说明书补充中的任何陈述与通过引用并入本文的文档中的任何陈述相冲突，则您应仅考虑较新文档中的陈述。您应假定本招股说明书附录、随附的招股说明书和通过引用并入的文件中包含的信息仅在其各自的日期是准确的。

我们未授权、配售代理也未授权任何人向您提供本招股说明书附录或随附的招股说明书以及通过引用并入本文和其中的信息以外的任何信息或陈述。我们不对他人可能向您提供的任何信息的可靠性承担任何责任，也不能提供任何保证。本招股说明书附录及随附的招股说明书中以引用方式出现或并入的信息仅在本招股说明书附录的日期或合并信息出现的文档日期为止是准确的，除非此类文档中另有说明。自这些日期以来，我们的业务、财务状况、运营结果和前景可能发生了变化。

我们进一步注意到，我们在作为任何文件的证物存档的任何协议中所作的陈述、担保和契诺完全是为了该协议各方的利益而作出的，在某些情况下，包括为了在各方之间分担风险，并且不应被视为对您的陈述、保证或契诺。该文件通过引用方式并入本招股说明书附录或随附的招股说明书。此外，此类陈述、保证或契诺只有在作出之日才是准确的。因此，不应依赖此类陈述、保证或契诺准确地反映我们当前的事务状况。

本招股说明书副刊和随附的招股说明书的分发，以及普通股、认股权证和预出资认股权证(以及普通股的股份)的发行

某些司法管辖区的基础认股权证和预筹资权证)可能会受到法律的限制。我们不会在任何不允许要约的司法管辖区内提出普通股、认股权证或预筹资权证(或认股权证或预筹资权证相关的普通股股份)的要约。持有本招股说明书附录和随附的招股说明书的人员应告知并遵守任何此类限制。本招股说明书附录和随附的招股说明书不构成任何司法管辖区内任何人未获授权或提出要约或邀约的人没有资格这样做的要约或要约，也不得将其用于与向其提出要约或要约非法的任何人有关的要约或要约。

本招股说明书附录、随附的招股说明书以及通过引用并入本文和其中的信息包括我们或其他公司拥有的商标、服务标记和商号。本招股说明书附录或随附的招股说明书中通过引用包含或合并的所有商标、服务标记和商号均为其各自所有者的财产。

我们在本报告中做出前瞻性陈述，并可能在未来提交给美国证券交易委员会(SEC)的文件中做出此类陈述。我们还可能在新闻稿或其他公开或股东沟通中发表前瞻性声明。我们的前瞻性陈述会受到风险和不确定性的影响，包括有关我们的预期以及我们未来可能或假设的运营结果的信息。当我们使用“可能”、“可能”、“将会”、“应该”、“相信”、“预期”、“预期”、“估计”、“继续”、“可能”、“计划”、“潜在”、“预测”、“预测”、“项目”、“打算”或类似的表达方式，或就我们的意图、信念或当前预期发表声明时，我们是在作出前瞻性声明。我们的前瞻性陈述还包括但不限于有关我们的流动性和资本资源；我们的产品成功商业化的计划和能力；我们为我们的产品获得附加报销的时间和能力；我们成功推出FDA批准的Triferic AVNU的能力；我们是否能成功执行我们的业务战略和新适应症的开发；以及有关我们预期的未来财务状况、经营业绩、现金流和业务计划的陈述。

虽然我们相信我们的前瞻性陈述是合理的，但您不应过度依赖任何此类前瞻性陈述，这些前瞻性陈述基于我们在本报告发表之日获得的信息，或者如果在其他地方作出，则基于截至报告发表之日的信息。由于这些前瞻性陈述基于受重大业务、经济和竞争不确定性影响的估计和假设，其中许多不在我们控制范围内或可能发生变化，因此实际结果可能与此大不相同。可能导致这种差异的因素包括但不限于本招股说明书中讨论的风险和不确定因素、截至2019年12月31日的10-K表格中的“1A项风险因素”以及我们不时提交给证券交易委员会的其他报告中的。

其他目前没有预料到的因素也可能对我们的运营结果、现金流和财务状况产生实质性的不利影响。不能保证未来的结果是否符合预期。前瞻性声明仅代表截至本报告日期的声明，除非适用法律另有要求，否则我们明确表示不打算因新的信息、未来事件或其他原因而更新或更改任何声明。

招股说明书补充摘要

本摘要重点介绍了本招股说明书附录中其他地方包含的或通过引用并入本招股说明书附录中的部分信息，并不包含您在做出投资决策时需要考虑的所有信息。您应仔细阅读完整的招股说明书附录、随附的招股说明书以及我们授权与本次发行相关使用的任何相关免费撰写的招股说明书，包括从本招股说明书的S-8页开始在“风险因素”标题下讨论的证券投资风险，在随附的招股说明书以及通过引用并入本文或其中的其他文件中的类似标题。您还应仔细阅读通过引用方式并入本招股说明书及随附的招股说明书的信息，包括我们的财务报表和本招股说明书附录所包含的注册说明书的证物。

概述

我们是一家生物制药公司，致力于改善缺铁和缺铁性贫血患者的预后，最初的重点是终末期肾病(ESKD)患者和透析患者。该公司专注于开发其专有的焦磷酸铁(“FPC”)治疗平台。在该平台上开发的第一个产品是Triferic，这是FDA批准的第一个用于成人血液透析患者替代铁和维持血红蛋白的产品。我们在2019年第二季度启动了Triferic透析液的商业销售，并于2020年3月27日获得了美国食品和药物管理局(FDA)对Triferic AVNU静脉配方的批准。我们计划利用我们在Triferic的经验来开发我们的FPC平台，用于治疗其他疾病状态下的缺铁和缺铁性贫血。我们也是为美国和国外的透析供应商和分销商生产血液透析浓缩液的制造商。我们向国内市场供应透析浓缩液，还向服务于多个国家(主要是美洲和环太平洋地区)的分销商供应透析浓缩液。

我们的使命是改变全球各种疾病状态下的贫血管理，同时改善患者的生活。因此，我们正在为成为缺铁领域领先的医疗和商业组织奠定基础。

最近的发展

截至2020年6月30日，公司拥有约2670万美元的现金和现金等价物、1330万美元的可供出售投资、4000万美元的营运资本和3.214亿美元的累计赤字。截至2020年6月30日的6个月，经营活动中使用的净现金约为1620万美元。管理层在提交本招股说明书附录和随附的招股说明书后，评估了公司至少在未来12个月内作为持续经营企业继续经营的能力。根据以下所述的现有营运资金、资本筹集、债务融资以及本次发行的预期收益，管理层相信，本公司目前有足够的资金来满足至少自本招股说明书补充文件和随附的招股说明书提交之日起至少未来12个月的运营需求。

2020年2月，该公司出售了3,670,212股普通股，扣除发行成本后收益为800万美元。2020年3月16日，该公司完成了债务融资交易，扣除手续费和费用后，净收益约为2120万美元。

在截至2020年6月30日的6个月内，公司出售了987,716股普通股，作为与Cantor Fitzgerald&Co.销售协议的一部分，扣除发行成本后收益为200万美元。根据这一设施，尚有大约3260万美元可供出售。

公司将需要额外的资金来维持其运营，并根据其长期业务计划进行所需的投资，包括继续将Triferic透析液和Triferic AVNU商业化，执行增强其医疗能力的计划，为Triferic生成更多数据，并为新的治疗性适应症开发Triferic。如果该公司无法从其现有的长期业务计划中获得足够的收入，则该公司可能无法满足其与Innovatus的贷款协议中的某些约定，并将需要获得额外的股本或债务融资。如果本公司试图获得额外的债务或股权融资，本公司不能假定此类融资将以优惠条款获得(如果是全部)。

我们受FDA根据《联邦药品和化妆品法》以及其他联邦、州和地方机构的监管。我们拥有多项FDA产品批准，包括药品和医疗器械。

冠状病毒

冠状病毒大流行和由此造成的全球中断对我们的业务和运营产生了不利影响，包括但不限于我们的销售和营销努力以及我们的研发活动，以及我们所依赖的第三方的运营。如上所述，我们打算在2020年第三季度启动Triferic AVNU的样本评估计划，为商业投放做准备。隔离、就地避难、行政命令和类似的政府命令可能会对我们的销售和营销活动产生负面影响，特别是如果我们的销售代表无法与现有和潜在客户进行与冠状病毒大流行爆发前相同程度的互动。根据对我们销售和营销工作的影响的严重程度，我们可能会将Triferic AVNU的商业发布时间调整到2021年第一季度。

冠状病毒大流行和由此造成的全球破坏导致金融和信贷市场大幅波动。我们过去曾利用一系列融资方式为我们的运营提供资金；但是，目前财务和

公司信息

我们于1996年在密歇根州注册成立，并于2019年8月在特拉华州重新注册。我们的主要执行办公室位于新泽西州哈肯萨克501号哈肯萨克大道411号，邮编07601。我们的电话号码是(248)960-9009，我们的互联网网址是Www.rockwellmed.com。我们不会将我们网站上的信息并入本招股说明书附录中，您也不应将其视为本招股说明书附录的一部分。

产品简介


已发售普通股		21,818,544股。
已发行认股权证		我们还提供认股权证，购买最多23,178,809股普通股。每份认股权证可行使一股我们普通股，行使价为每股1.80美元。认股权证可即时行使，自发行日起计24个月届满。本次发售还涉及在行使本次发售中出售的认股权证后可发行的普通股。
已发行预筹资权证		我们还向某些购买者提供预先出资的认股权证，以购买最多1,360,265股普通股，这些购买者的购买本次发售的普通股股份将导致购买者连同其关联公司和某些关联方在本次发售完成后立即实益拥有我们已发行普通股的9.99%以上(或在购买者选择时，为4.99%)，而不是普通股，否则将导致每位该等购买者的实益所有权超过9.99%(或者，在购买者选择时，我们已发行普通股的4.99%)。每份预付资金认股权证可行使一股我们的普通股。每份预资权证的收购价等于本次发行中向公众出售普通股的价格减去0.001美元，每份预资权证的行使价为每股0.001美元。预资权证可立即行使，并可随时行使，直至全部预资权证全部行使为止。本次发行还涉及在本次发行中出售的预融资认股权证行使后可发行的普通股股票。
发行后发行的普通股须为已发行普通股		91,975,466股(假设不行使认股权证或预筹资金认股权证)。假设所有认股权证和预筹资权证立即行使，本次发行后将有116,655,432股普通股流通股。
收益的使用		我们预计，扣除费用后，此次发行将获得约3290万美元的净收益。公司打算将净收益用于促进焦磷酸铁(FPC)在新适应症中的开发，包括用于治疗家庭输液设置中的贫血，以及用于营运资金和一般企业用途。目前，焦磷酸铁被指定用于维持透析中的血红蛋白。请参阅“收益的使用”。
纳斯达克全球市场代码		我们的普通股在纳斯达克上市，代码是“RMTI”。我们不打算在任何证券交易所或国家认可的交易系统上挂牌认股权证或预先出资的认股权证。


危险因素		投资我们的证券涉及很高的风险。请参阅本招股说明书增刊S-8页的“风险因素”，了解有关您在购买我们普通股之前应仔细考虑的因素。

本次发行后将发行的普通股数量基于截至2020年6月30日的70,156,922股已发行普通股，也不包括：

•: 截至2020年6月30日，在行使已发行的基于股票服务的期权时，可发行5,625,562股普通股，加权平均行权价为每股4.90美元；
•: 截至2020年6月30日，通过行使流通股业绩期权可发行60万股普通股，加权平均行权价为每股2.45美元；
•: 截至2020年6月30日，授予限制性股票奖励时可发行的普通股146,800股，加权平均行权价为每股5.70美元；
•: 420,062股普通股，在授予截至2020年6月30日已发行的服务型限制性股票单位时可发行，加权平均行权价为每股3.27美元；
•: 根据2020年6月30日已发行的服务型限制性股票单位的归属，可发行60万股普通股，加权平均行权价为每股2.45美元；
•: 截至2020年6月30日，可按加权平均价每股4.48美元行使已发行认股权证发行的普通股3,248,054股；以及
•: 截至2020年6月30日，根据我们2018年长期激励计划下的未来股权奖励，为发行预留的3,178,082股普通股，以及根据本计划为未来发行预留的普通股数量的任何未来增加。

除非另有说明，否则本招股说明书附录中的所有信息，包括股份和每股金额，均假定没有行使认股权证或预筹资权证来购买本次发行中发行的股我们的普通股。

投资我们的证券涉及很高的风险。在购买我们的任何证券之前，您应仔细考虑下面描述并在我们的截至2019年12月31日的10-K年度报告经修订的年度报告截至 2020年3月31日和 6月30日的季度报告的题为“风险因素”一节中讨论的风险和不确定性，这些风险和不确定因素通过引用并入本招股说明书附录和随附的招股说明书中或通过引用并入本招股说明书和随附的招股说明书中的所有其他信息。这些风险和不确定性并不是我们面临的唯一风险和不确定性。我们没有意识到或目前认为无关紧要的其他风险和不确定因素也可能成为影响我们的重要因素。如果这些风险中的任何一项实际发生，我们的业务、财务状况、运营结果和未来前景都可能受到实质性的不利影响。在这种情况下，我们普通股的交易价格可能会下跌，您可能会损失部分或全部投资。

由于我们普通股的每股报价大大高于我们普通股的每股有形账面净值，您在此次发售中购买的普通股的有形账面净值将立即大幅稀释。截至2020年6月30日，我们的有形账面净值约为1,530万美元，或每股0.218美元。正如本招股说明书附录的“摊薄”部分更详细讨论的那样，根据普通股和认股权证的合并发行价以及我们截至2020年6月30日调整后的有形账面净值，如果您在此次发行中购买证券，您将立即遭受相对于普通股预计有形账面净值的每股0.986美元的大幅摊薄。

此次发行的认股权证或预融资认股权证没有成熟的公开交易市场，我们预计不会发展市场。此外，我们不打算申请在任何证券交易所或国家认可的交易系统(包括纳斯达克)上市权证或预筹资权证。如果没有活跃的市场，权证和预先出资的权证的流动性将受到限制。

在本次发行中购买的认股权证或预筹资权证的持有人在行使该认股权证或预筹资权证并收购我们的普通股之前，将没有普通股股东的权利。

在认股权证或预筹资权证的持有人在行使该等认股权证或预筹资权证后取得本公司普通股股份之前，认股权证或预集资权证的持有人将不享有与该等认股权证或预集资权证相关的本公司普通股股份的权利。在行使认股权证或预筹资权证后，持有人将仅有权就记录日期在行使日期之后的事项行使普通股股东的权利。

如果我们在未来的融资中出售普通股，股东可能会立即遭受稀释，因此，我们的股票价格可能会下跌。

我们可能会不时以低于我们普通股当前市场价格的价格增发普通股。因此，我们的股东在购买以该折扣价出售的任何普通股后将立即受到稀释。此外，随着机会的出现，我们未来可能会进行融资或类似的安排，

包括发行债务证券、优先股或普通股。如果我们发行普通股或可转换或可行使为普通股的证券，我们的普通股股东将遭受额外的稀释，因此，我们的股票价格可能会下跌。

我们的管理团队可能会以您可能不同意的方式或以可能不会产生显著回报的方式投资或使用此次发行的收益。

该公司打算将净收益用于促进焦磷酸铁(FPC)的开发，目前FPC用于维持透析中的血红蛋白，在新的适应症中，包括用于治疗家庭输液环境中的贫血，以及用于营运资金和一般公司用途。我们的管理层将在净收益的应用方面拥有相当大的自由裁量权，作为您投资决策的一部分，您将没有机会评估收益是否得到了适当的使用。净收益可能用于不增加我们的经营业绩或提高我们普通股价值的目的。在使用之前，我们可能会将此次发行的净收益投资于短期、投资级、有息证券。这些投资可能不会给我们的股东带来良好的回报。如果我们不以提高股东价值的方式投资或运用此次发行的净收益，我们可能无法实现预期的财务结果，这可能会导致我们的股价下跌。

我们预计本次发行将获得约3,290万美元的净收益，扣除配售代理费和我们应支付的估计发售费用，并不包括行使本次发行中发行的认股权证或预筹资权证的收益(如果有)。我们打算利用净收益在新的适应症中推进焦磷酸铁(FPC)的开发，包括用于治疗家庭输液中的贫血，以及用于营运资金和一般企业用途。目前，焦磷酸铁(FPC)已被指定用于维持透析中的血红蛋白。

我们实际支出的金额和时间将取决于众多因素，包括我们的开发和商业化努力，以及我们运营中使用的现金数量。因此，我们的管理层将在此次发行净收益的分配上保留广泛的酌处权，投资者将依赖我们管理层对此次发行净收益的应用做出的判断。因此，我们不能肯定地估计将用于上述每一目的的净收益部分。我们也可能会发现将净收益用于其他目的是必要的或可取的。在完成上述用途之前，我们计划将此次发行的净收益投资于美国的短期、投资级有息债务、存单或债务。

如果您在本次发售中购买证券，您的所有权权益将立即稀释至您将在本次发售中支付的每股发行价与本次发售后我们普通股的调整后每股有形账面净值之间的差额。

截至2020年6月30日，我们的有形账面净值约为1,530万美元，或每股0.218美元。我们计算每股有形账面净值的方法是用有形资产减去总负债除以我们普通股的流通股数量。摊薄是指股票购买者在本次发售中支付的每股金额与紧随本次发售生效后调整后的每股普通股有形账面净值之间的差额。

在本次发行生效(发行和出售21,818,544股我们的普通股、购买最多1,360,265股普通股的预融资权证，以及购买最多23,178,809股我们普通股的认股权证)以及扣除配售代理费和我们预计应支付的发售费用后，假设不行使认股权证或预筹资权证，截至2020年6月30日，我们的经调整有形账面净值约为4,800万美元，或每股0.524美元。这意味着对现有股东来说，调整后的每股有形账面净值立即增加了0.306美元，对购买此次发行证券的投资者来说，调整后的每股有形账面净值立即稀释了0.986美元。

本次发行后将发行的普通股数量基于截至2020年6月30日的70,156,922股已发行普通股，也不包括：

我们正在发行普通股、认股权证和预先出资的认股权证。以下对我们的普通股、认股权证和预出资认股权证的说明汇总了其中的重要条款和条款，包括本招股说明书附录和随附的招股说明书提供的普通股、认股权证和预出资认股权证的重大条款。我们根据本招股说明书附录提供的普通股、认股权证和预出资认股权证的重要条款。

有关我们普通股的主要条款的说明，请参阅所附招股说明书第20页的“股本说明”。

在此提供的认股权证的某些条款和条款的以下摘要不完整，受认股权证条款的约束，并受认股权证条款的全部限制，其表格将作为我们当前报告的8-K表格的证物存档，受该认股权证条款的制约，并完全受该认股权证条款的限制，该表格将作为我们当前报告的8-K表格的证物。潜在投资者应仔细审阅认股权证表格的条款和规定，以获得认股权证条款和条件的完整说明。

持续期和行权价格。在此提供的每份认股权证的初始行使价格为每股1.80美元。认股权证立即可行使，自发行之日起24个月到期。如果股票分红、股票拆分、重组或类似事件影响我们的普通股和行权价格，行使时可发行的普通股的行权价格和股票数量将进行适当调整。

可运动性。认股权证可由每名持有人选择全部或部分行使，方法是向吾等递交正式签立的行使通知，并随附全数支付行使时购买的本公司普通股股份数目(以下讨论的无现金行使除外)。在本次发售中认股权证的购买者可以选择在发售定价之后、在认股权证发行成交前递交行使通知，以便在发行时立即行使其认股权证，并在本次发售结束时获得认股权证相关的普通股股份。持有人(连同其联属公司)不得行使认股权证的任何部分，即持有人将拥有超过9.99%的已发行普通股(或经买方选择为4.99%)。不会因行使认股权证而发行普通股的零碎股份。我们将向下舍入到下一整股，而不是零碎股份。

无现金锻炼。持有人可选择在行使认股权证时收取(全部或部分)根据认股权证所载公式厘定的普通股股份净额，以代替预期在行使认股权证时支付行使总价时向吾等支付的现金，惟该无现金行使仅在本招股说明书所属的登记声明在行使时并不有效的情况下方可获准进行。在行使认股权证时，持有人可选择收取根据认股权证所载公式厘定的普通股股份净额(全部或部分)，惟该无现金行使仅在本招股章程所属的登记声明于行使时并不有效的情况下方可准许。

可转让性。在符合适用法律的情况下，在将认股权证交出时，持有人可以选择将认股权证连同适当的转让文书一起转让给我们。

交易所上市。任何证券交易所或国家认可的交易系统上的权证都没有交易市场。我们不打算在任何证券交易所或国家认可的交易系统上挂牌认股权证。

作为股东的权利。除非认股权证另有规定或凭藉该持有人对本公司普通股股份的所有权，否则认股权证的持有人无权或

我们普通股持有人的特权，包括任何投票权，直到他们行使认股权证为止。

基本交易。如果发生认股权证中所述的基本交易，一般包括任何重组、我们普通股的资本重组或重新分类、出售、转让或以其他方式处置我们所有或几乎所有的财产或资产、我们与另一人合并或合并、收购我们50%以上的已发行普通股，或任何个人或团体成为我们已发行普通股所代表的50%投票权的实益所有者，则认股权证持有人在行使认股权证时将有权获得相同种类和金额的证券，如果持有人在紧接该基本交易之前行使认股权证，他们将收到的现金或其他财产。

以下提供的预出资认股权证的某些条款和条款摘要不完整，受预出资认股权证条款的约束，并且全部受预出资认股权证条款的限制，其表格将作为我们当前8-K表格报告的证物存档。潜在投资者应仔细阅读预出资认股权证表格的条款和条款，以完整描述预出资认股权证的条款和条件。潜在投资者应仔细阅读预出资认股权证表格的条款和条款，以完整描述预出资认股权证的条款和条件。潜在投资者应仔细阅读预出资认股权证表格的条款和条款，以获得预出资认股权证的条款和条件的完整描述。

持续期和行权价格。在此提供的每一份预付资金认股权证的初始行权价为每股0.001美元。预资权证可立即行使，并可在预资权证全部行使之前随时行使。在股票分红、股票拆分、重组或类似事件影响我们的普通股和行权价格时，行权时可发行的普通股的行权价和行权股数量将进行适当调整。

可运动性。预付资金认股权证可由每位持有人选择全部或部分行使，方式是向吾等递交正式签署的行使通知，并随附全数支付行使时购买的本公司普通股股份数目(以下讨论的无现金行使除外)。本次发行中预资资权证的购买者可以选择在发行定价之后、在预资资权证发行结束前递交行使通知，以便在发行时立即行使其预资资权证，并在本次发行结束时获得预资资权证相关的普通股股票。持有人(及其联属公司)不得行使预筹资权证的任何部分，条件是持有人将拥有9.99%以上的已发行普通股(或经买方选择，4.99%)。不会因行使预融资认股权证而发行普通股的零碎股。我们将向下舍入到下一整股，而不是零碎股份。

无现金锻炼。持有人可选择在行使预资金权证时收取(全部或部分)根据预资资权证所载公式厘定的普通股股份净额(全部或部分)，而不是在行使预资金权证时支付总行使价时向吾等支付现金付款，而不是按预资资权证中所载的公式向吾等支付现金支付，而不是选择在行使预资资权证时收取(全部或部分)普通股净额。

可转让性。在符合适用法律的情况下，在将预先出资的认股权证连同适当的转让文书交还给我们时，可以由持有人选择转让预先出资的认股权证。

交易所上市。任何证券交易所或国家认可的交易系统上的预融资权证没有交易市场。我们不打算将预融资权证在任何证券交易所或国家认可的交易系统上市。

作为股东的权利。除非预资资权证另有规定或凭借该持有人对本公司普通股股份的所有权，否则预资资权证持有人在行使其预资资权证之前，不享有本公司普通股持有人的权利或特权，包括任何投票权。

基本交易。如果发生预资资权证中描述的基本交易，一般包括对我们的普通股进行任何重组、资本重组或重新分类，出售、转让或以其他方式处置我们的全部或几乎所有财产或资产，我们与另一人的合并或合并，收购我们50%以上的已发行普通股，或任何个人或团体成为我们已发行普通股所代表的50%投票权的实益所有者，则预资资权证的持有人将有权在行使预资资权证时获得证券的种类和金额，如果持有人在紧接此类基本交易之前行使预筹资权证，他们将获得的现金或其他财产。

我们已聘请H.C.Wainwright&Co.，LLC(“配售代理”)作为我们与此次发售相关的独家配售代理。配售代理建议安排出售我们根据本招股说明书附录及随附的招股说明书发售的普通股、预筹资权证及认股权证。配售代理没有承诺购买任何证券。我们将只向有限数量的机构买家和经认可的投资者提出报价。我们将与投资者就此次发行直接签订证券购买协议，我们将只向与我们签订证券购买协议的投资者销售。我们可能不会出售根据本招股说明书补充条款提供的全部普通股、认股权证和预筹资权证的全部股份。由于签约，该职位将没有约束我们的权限。此外，配售代理不保证它将能够在任何预期的发行中筹集新资本。配售代理可以在与此产品相关的情况下留留子代理和选定的交易商。我们可能不会出售根据本招股说明书补充资料提供的全部证券。

我们已同意赔偿配售代理与其作为配售代理的活动相关或产生的特定责任。

我们已同意向配售代理支付相当于本次发行募集的总毛收入的6.0%的总现金费用，减去本公司就与此次发行相关的服务向一家金融咨询公司支付的420,000美元。

此外，本公司须向配售代理支付(I)于发行日期起计十五(15)个月期间内因行使认股权证而将于本次发售中发行予投资者的任何认股权证的现金行使所得款项总额(如有)的6.0%及(Ii)于该等认股权证剩余期限内因行使认股权证而将于发售中发行的任何认股权证现金行使而收取的总收益总额(如有)的4.0% ，以支付配售代理(I)因现金行使本次发售中向投资者发行的任何认股权证而收取的总收益(如有)的6.0% 自发行日期起计的十五(15)个月期间行使认股权证而收取的总收益的4.0% 。

公司还同意向配售代理支付50,000美元的非实报实销费用，以及12,900美元作为配售代理与此次发行相关的清算费用。公司还同意向配售代理支付50,000美元的非责任费用以及12,900美元的配售代理清算费用。

我们估计由我们支付或应付的此次发售的总费用约为230万美元。在扣除应支付给配售代理的费用和我们估计的与此次发行相关的费用后，我们预计此次发行的净收益约为3270万美元。

除某些例外情况外，我们还同意向配售代理支付相当于本次发售中的现金和认股权证补偿的尾部费用(如果有任何投资者)，如果任何投资者在聘用期间由配售代理联系或介绍给本公司，或在聘用期间由配售代理介绍给我们，在我们的聘用协议终止或到期后6个月内，在任何公开或非公开发行或其他融资或筹资交易中向我们提供资本。如果有任何投资者，在我们的聘用协议终止或到期后6个月内，向我们提供任何公开或非公开发行或其他融资或筹资交易的资本。

配售代理可以被视为证券法第2(A)(11)条所指的承销商，其收取的任何佣金以及在担任委托人期间转售其出售的证券所实现的任何利润，可能被视为根据证券法承销折扣或佣金。作为承销商，配售代理将被要求遵守证券法和交易法的要求，包括但不限于证券法下的规则415(A)(4)和交易法下的规则10b-5和规则M。这些规章制度可能会限制温赖特担任委托人购买和出售普通股的时间。根据本规则和规定，安置代理：

配售代理未来可能会在正常业务过程中向我们提供各种咨询、投资和商业银行及其他服务，他们已经收取并可能继续收取惯常的手续费和佣金。然而，除本招股说明书补充资料所披露外，我们目前与配售代理并无任何进一步服务的安排。

我们的普通股在纳斯达克全球市场或纳斯达克上市，代码为“RMTI”。我们普通股最近一次报告的销售价格是在2020年9月22日每股1.68美元。

与发行本招股说明书附录所提供的证券有关的某些法律事项将由Gibson， Dunn&Crutcher，LLP，San Francisco，California传递给我们。

本招股说明书附录中引用我们的分别截至2019年12月21日和2018年12月31日的Form 10-K年度报告而并入的财务报表是根据独立注册会计师事务所Marcum LLP的报告纳入的，Marcum LLP是一家独立注册会计师事务所，经该事务所授权作为审计和会计专家而被纳入。

我们向证券交易委员会提交年度、季度和当前报告、委托书和其他信息。我们还根据证券法提交了表格S-3的注册声明(包括证物)，内容涉及本招股说明书附录和随附的招股说明书提供的证券。本招股说明书附录和随附的招股说明书是该注册说明书的一部分，但不包含注册说明书或证物中包含的所有信息。您可以在互联网上的由SEC维护的网站www.sec.gov上找到我们向SEC提交的公开文件。

我们正在“通过引用并入”我们向SEC提交的特定文件，这意味着我们可以向您介绍那些被视为本招股说明书附录和随附的招股说明书一部分的文件，从而向您披露重要信息。我们随后向SEC提交的信息将自动更新并取代此信息。在本招股说明书补充日期之后，我们将以下列出的文件以及我们根据交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)条提交给证券交易委员会的任何文件合并为参考，直至根据招股说明书登记的所有证券的发售终止为止(不包括根据交易法已“提供”但未“存档”的此类文件的任何部分)：

我们还参考并入了我们根据交易所法案第13(A)、13(C)、14或15(D)条在本招股说明书附录日期或之后但在本次发售终止之前根据交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)条提交给证券交易委员会的所有文件(不包括根据Form 8-K第2.02项或第7.01项提供的当前报告以及与该等项目相关的表格中的证物)。这些文件包括定期报告，如Form 10-K年度报告、Form 10-Q季度报告和Form 8-K当前报告，如和委托书。

对于文档而言，此处包含的任何声明，或通过引用并入或视为并入本文档的文档中包含的任何声明，只要本文档或任何其他随后提交的被视为通过引用并入本文档的文档中包含的声明修改或取代了声明，则视为修改或取代了声明。

如果您提出书面或口头请求，我们将免费提供本招股说明书附录中以引用方式并入的任何或所有文件的副本(这些文件的证物除外)，除非这些文件中通过引用明确并入了证物。如有要求，请直接向我们的主要执行办事处提出，地址为：

罗克韦尔医疗公司
Hackensack大道411号，501套房
新泽西州哈肯萨克，邮编：07601
(248) 960-9009
注意：秘书大卫·库尔(David Kull)

您也可以在我们的网站上找到这些文件，网址为Www.rockwellmed.com。除这些备案文件外，我们不会将我们网站上的信息纳入本招股说明书附录。

债务证券
普通股
优先股
认股权证
订阅权
证券购买合同
个单位

我们可能会不时提供和出售本招股说明书中所述证券的任意组合，最高可达2亿美元，并可在一次或多次发售中以发行时确定的金额、价格和条款进行发售。

此招股说明书描述了使用此招股说明书发售我们的证券的一般方式。我们将在本招股说明书的一个或多个附录中提供证券的具体条款，包括发售价格。本增刊亦可增加、更新或更改本招股说明书所载资料。投资前请仔细阅读本招股说明书和与具体证券发行有关的招股说明书附录。

我们可能会将证券直接出售给购买者，或者在未来某个日期通过一个或多个指定的承销商、交易商和代理人出售。本招股说明书的补充内容将提供分销计划的具体条款。

我们的普通股在纳斯达克全球市场上市，交易代码为“RMTI”。普通股最近一次报告的销售价格是在2018年9月13日，为每股4.12美元股。每份招股说明书副刊将注明其发行的证券是否将在任何证券交易所上市。

投资我们的证券是有风险的。请仔细阅读本招股说明书第4页标题为“风险因素”的章节，以及适用的招股说明书附录和/或其他发售材料中包含的任何类似章节，该章节涉及您在投资我们可能提供的证券之前应考虑的因素。

美国证券交易委员会和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本招股说明书是否真实或完整。任何与此相反的陈述都是刑事犯罪。


关于这份招股说明书			1
有关前瞻性陈述的警示声明			1
我们公司			3
危险因素			4
收益的使用			5
稀释			6
须发售的证券			7
收入与固定收费的比率			8
债务证券说明			9
股本说明			20
手令的说明			22
认购权的描述			24
证券购买合同说明			25
单位说明			26
配送计划			27
在那里您可以找到更多信息			30
法律事务			31
专家			31

除非上下文另有要求，否则本招股说明书中提及的“罗克韦尔”、“我们”和“我们”均指罗克韦尔医疗公司，并在上下文要求的情况下包括其合并子公司。

此招股说明书是我们使用“搁置”注册流程向美国证券交易委员会(SEC)提交的S-3表格注册声明的一部分。根据此搁置注册流程，我们可以不时以一个或多个产品的形式出售本招股说明书中描述的证券，最高总金额为200,000,000美元。此招股说明书为您提供了我们可能提供的证券的一般说明。每次我们发售证券时，我们都将提供招股说明书补充资料和/或其他发售材料，其中将包含有关该发售条款的具体信息。招股说明书补充和/或其他发售材料还可以添加、更新或更改本招股说明书中包含的信息。您应阅读本招股说明书和适用的招股说明书附录和任何其他产品材料，以及标题“在哪里可以找到更多信息”下描述的其他信息。

您应仅依赖本招股说明书以及任何招股说明书、附录或其他产品材料中包含或通过引用并入的信息。我们没有授权任何其他人向您提供不同的信息。如果任何人向您提供不同或不一致的信息，您不应该依赖它。我们不会在任何未经授权或提出要约的人没有资格出售证券的司法管辖区出售证券，也不会向向其提出要约是非法的任何人提出出售证券的要约。您不应假设本招股说明书或任何招股说明书附录或任何其他发售材料中包含的信息，或我们之前提交给证券交易委员会的通过引用并入本招股说明书或任何招股说明书附录中的信息在其各自日期以外的任何日期都是准确的。自这日期以来，我们的业务、财务状况、运营结果和前景可能发生了变化。

我们在本注册声明中做出前瞻性声明，并可能在未来提交给美国证券交易委员会(SEC)的文件中做出此类声明。我们还可能在新闻稿或其他公开或股东沟通中发表前瞻性声明。我们的前瞻性陈述会受到风险和不确定性的影响，其中包括有关我们的预期以及可能或假设的未来运营结果的信息。当我们使用诸如“可能”、“可能”、“将会”、“应该”、“相信”、“预期”、“ ”“预期”、“估计”、“继续”、“可能”、“计划”、“潜在”、“预测”、“预测”、“项目”、“打算”或类似的表达方式，或者就我们的意图、信念或当前预期做出陈述时，我们就是在作前瞻性陈述。

这些前瞻性声明既不是对未来业绩的承诺，也不是对未来业绩的保证，因为存在各种风险和不确定性，其中许多风险和不确定性是我们无法控制的，这些风险可能导致实际结果与这些前瞻性声明所表明的结果大不相同，包括但不限于与以下内容相关的风险：

我们声称“1995年私人证券诉讼改革法案”为我们所有的前瞻性陈述提供了安全港的保护。虽然我们相信我们的前瞻性陈述是合理的，但您不应过度依赖任何此类前瞻性陈述，这些前瞻性陈述基于我们在本报告日期获得的信息，或者(如果在其他地方进行)截至发布日期的信息。由于这些前瞻性陈述基于受重大业务、经济和竞争不确定性影响的估计和假设，其中许多不在我们控制范围内或可能发生变化，因此实际结果可能与此大不相同。有关更多信息，请参阅本招股说明书中的“风险因素”。您应将本招股说明书和我们以引用方式并入的文件中所作的这些因素和其他警示声明视为适用于所有相关的前瞻性陈述无论它们出现在本招股说明书和通过引用并入的文件中。

其他目前没有预料到的因素也可能对我们的运营结果、现金流和财务状况产生实质性的不利影响。我们不承担任何义务更新或更改任何声明，无论是由于新信息、未来事件或其他原因，除非法律要求。

我们是一家针对终末期肾病(“ESRD”)和慢性肾脏疾病的专业制药公司，产品用于治疗缺铁、继发性甲状旁腺机能亢进和血液透析(也称为“透析”)。

我们目前正在营销和开发独特的专有肾脏药物疗法。这些肾脏药物疗法支持疾病管理计划，以提高透析患者的生活质量和护理，旨在提供安全有效的治疗，同时降低用药成本并改善患者的便利性和预后。我们还获得了某些透析相关药物的许可证，我们正在开发并计划直接或通过许可证合作伙伴在全球主要市场销售这些药物。

我们也是向美国和国外的透析供应商和分销商提供血液透析浓缩液/透析液的制造商。我们生产、销售和分销用于治疗终末期肾病患者的血液透析浓缩液和其他辅助医疗产品和用品。我们还向服务于多个国家(主要是美洲和环太平洋地区)的分销商供应透析浓缩液。我们的大部分销售发生在美国。

我们受美国食品和药物管理局(“FDA”)根据“联邦药品和化妆品法”以及其他联邦、州和地方机构的监管。我们拥有包括药品和医疗器械在内的多个FDA产品认证。

我们是一家密歇根州公司，我们的公司总部位于密歇根州维克斯康路30142号，邮编48393。我们的电话号码是(248)960-9009，我们的互联网网站地址是www.rockwell med.com。我们不会将我们网站上的信息合并到本招股说明书中，您也不应将其视为本招股说明书的一部分。

投资我们的证券是有风险的。在作出投资决定之前，您应仔细考虑风险和其他信息我们在本招股说明书和任何招股说明书附录中包含或引用的信息。特别是，您应考虑我们最近的10-K表格年度报告和我们截至2018年6月30日的10-Q表格季度报告的第1A项“风险因素”标题下的“风险因素”标题下描述的风险因素，这些风险因素可能会修订或由我们随后的10-Q表格季度报告或当前的8-K表格报告补充，每个表格都已提交给证券交易委员会，并通过引用并入本文，以及可能会修订的。我们在未来向证券交易委员会提交的其他报告会不时补充或取代这些报告。除了这些风险因素外，还可能存在其他风险和我们目前未知或认为无关紧要的不确定性。任何这些风险都可能对我们的业务、财务状况或运营结果造成重大不利影响。任何这些风险的发生都可能导致您在所提供证券上的全部或部分投资损失。其他风险因素可能包含在与特定证券发行相关的招股说明书附录中。

除本招股说明书附带的适用招股说明书附录另有规定外，出售证券的净收益将用于一般公司目的，包括潜在地扩展现有业务、收购业务和投资于其他业务机会。在此之前，我们可以将净收益暂时投资于短期投资。

我们将在招股说明书附录中列出以下信息，涉及在本招股说明书下购买证券的投资者的股权受到任何重大稀释：

我们可能会不时在一个或多个发行中提供债务证券、普通股、优先股、权证、认购权、证券购买合同和单位。这里和下面陈述的是我们在此可能提供的证券的一般描述。我们将在适用的招股说明书补充中对本招股说明书下可能提供的证券进行具体说明。证券发售条款、首次发行价及所得款项净额将载于招股说明书补充文件及/或与该等发售有关的其他发售资料。

截至本招股说明书发布之日，以及前五个财年，我们没有固定费用，也没有要求我们支付股息的优先股。因此，我们没有收益与固定费用的比率，也没有收益与合并的固定费用和优先股股息的比率，以说明这些时期。在提交时适用的范围内，我们将在适用的招股说明书附录或我们提交给证券交易委员会(SEC)的文件中提供任何收益与固定费用的比率，该文件将在将来通过引用并入。

以下对债务证券条款的描述列出了可能适用于债务证券的一般条款和管理债务证券的契约条款，但不完整。我们将在招股说明书补充资料中说明与该等债务证券有关的任何债务证券的特定条款。

债务证券将是我们的优先债务证券，将根据我们与受托人之间的契约发行，该契约的一种形式通过引用并入本招股说明书，并作为本招股说明书的一部分附在注册说明书后面作为证物。请参阅“在哪里可以找到更多信息”。我们把这种契约称为“契约”。

以下是契约部分条款的摘要。以下摘要并不声称是完整的，并受本契约的所有条款(包括契约中使用的特定术语的定义)和债务证券的约束，并通过参考该条款而对其全部内容进行限定。契约的所有条款，包括契约中使用的特定术语的定义以及债务证券，以下摘要均不完整。我们鼓励您阅读契约和债务证券，因为它们(而不是本说明)阐述了您作为我们债务证券持有人的权利。我们将在招股说明书附录中描述与这些债务证券相关的任何债务证券的特定条款。除非我们另有说明，否则本标题下的括号部分是对契约中各部分的引用。

该契约不限制我们可以发行的债务证券的数量。(第301条)。该契约规定，债务证券最高可发行至我们不时授权的本金。债务证券将是无担保的，并将与我们所有其他无担保债务具有相同的等级。我们的子公司(如果有)都不会对债务证券承担任何义务。因此，我们的权利以及我们债权人(包括优先债务证券和附属债务证券的持有人)参与任何子公司资产的权利将受制于任何此类子公司债权人的优先债权。

我们可以在一个或多个单独的优先债务证券系列中发行债务证券。(第301条)。与所提供的特定系列债务证券相关的招股说明书补充资料将详细说明这些债务证券的具体金额、价格和条款。这些条款可能包括：

除非在适用的招股说明书附录中另有规定，否则债务证券不会在任何证券交易所上市。

除非适用的招股说明书附录另有规定，否则我们将以完全注册的形式发行债务证券，不带息票。如果我们以无记名形式发行任何系列的债务证券，适用的招股说明书附录将说明适用于这些债务证券以及这些债务证券的支付、转让和交换的特殊限制和注意事项，包括特别发售限制和特殊联邦所得税考虑事项。

我们可以将债务证券作为原始发行的贴现证券发行，不计息或按发行时低于市场利率的利率计息，以低于本金的大幅折价出售。我们将在适用的招股说明书附录中说明适用于作为原始发行贴现证券发行的任何债务证券的一些特殊美国联邦所得税和其他考虑事项。我们鼓励您就这些重要的问题咨询您自己的税务和财务顾问。

根据任何适用的法律或法规，我们将在指定的办事处或机构支付债务证券，除非适用的招股说明书附录另有规定。然而，根据我们的选择，我们也可以以登记的形式支付债务证券的利息：

除非适用的招股说明书附录另有说明，否则我们将以登记形式支付债务证券的任何分期利息给在交易结束时以其名义登记的人，将在该分期利息的正常记录日期支付该分期利息。(第307条)。如果持票人希望接受电汇付款，持票人应至少在付款日期前15天向付款代理人提供书面电汇指示。

除非适用的招股说明书附录另有规定，否则以注册形式发行的债务证券可在我们不时指定的代理机构转让或交换。债务证券可以转让或交换，不收取手续费，但与转让或交换相关的任何税收或其他政府收费除外。 (第305条)。

每一系列债务证券的适用招股说明书附录将说明该等债务证券是否受以下规定的约束。

除非以实物形式发行债务证券，否则我们将全部或部分以一张或多张全球证书的形式发行债务证券，我们称之为全球证券，面值为1,000美元或1,000美元的任何整数倍。我们将把全球证券存入或代表存托信托公司(我们称为DTC)存入，并以CEDE&Co.的名义注册为DTC的代名人。全球证券的实益权益可能通过Euroclear系统(“Euroclear”)和Clearstream Banking，S.A.(“Clearstream”)持有(作为DTC的间接参与者)。

我们仅为方便起见，对DTC、Euroclear和Clearstream的操作和程序提供了以下说明。这些操作和程序仅在DTC、Euroclear和Clearstream的控制范围内，它们可能会不时更改。我们、任何承销商或受托人对这些操作或程序均不承担任何责任，我们敦促您直接联系DTC、Euroclear或Clearstream讨论这些问题。

参与DTC系统的全球证券投资者可以直接通过DTC持有其中的权益。非参与者的全球票据投资者可以通过参与该系统的组织(包括欧洲结算和Clearstream)间接持有其在全球票据中的权益。Euroclear和Clearstream可通过各自托管机构账簿上各自名称的客户证券账户，代表其参与者持有全球证券的权益，这些托管机构分别是Euroclear Bank S.A./N.V.(作为Euroclear的运营方)和Citibank，N.A.(作为Clearstream的托管机构)。证券的所有权益，包括通过Euroclear或Clearstream持有的权益，可能要遵守DTC的程序和要求。通过Euroclear或Clearstream持有的权益也可能受到此类系统的程序和要求的约束。

一些法域的法律要求证券购买者以证书的形式实物交付这些证券。因此，可能无法将全球安全利益转让给这些人员。此外，由于DTC只能代表其参与者行事，而这些参与者又代表通过参与者持有权益的人行事，因此在全球证券中拥有权益的人将该权益质押或转让给不参与DTC系统的个人或实体，或以其他方式就该权益采取行动的能力可能会因该权益缺乏实物最终担保而受到影响。

因此，只要DTC或其被指定人是全球证券的注册所有者，DTC或该被指定人将被视为该契约和债务证券项下全球证券所代表的债务证券的唯一所有者或持有人。除非如下所述，在全球证券中拥有实益权益的所有者将无权在其名下登记该全球证券所代表的债务，将不会收到或有权收到实物证书形式的债务证券，也不会被视为该契约或债务证券项下的债务证券的所有者或持有人，也无权向受托人发出指示、指示或批准。由于该原因，在全球证券中拥有实益权益的每个持有人必须依赖DTC的程序，如果该持有人不是DTC的直接或间接参与者，则必须依赖该持有人通过其拥有其权益的DTC 参与者的程序来行使债券或全球证券项下债务证券持有人的任何权利。

我们和受托人对DTC记录中与债务证券有关或与DTC为债务证券支付的款项有关的任何方面不承担任何责任或责任，也不承担维护、监督或审查DTC与债务证券有关的任何记录的任何责任。我们和受托人都不会对DTC记录中与债务证券有关的任何方面承担任何责任或责任，也不对DTC就债务证券支付的任何方面承担任何责任。

我们将向作为债务证券注册所有者的DTC或其指定人支付由全球证券代表的债务证券。我们预计，当DTC或其被指定人收到由全球证券代表的债务证券的任何付款时，DTC将按照DTC记录中显示的全球证券中受益权益的比例，将款项记入参与者的账户。我们还预计，DTC参与者向通过这些参与者持有的全球证券中的实益权益所有者支付的款项将受到长期指示和惯例的管理就像现在为DTC的账户持有的证券一样

客户以此类客户的被提名人的名义注册。DTC的参与者将负责这些付款。

以全球证券为代表的债务证券的付款将以立即可用的资金支付。DTC参与者之间的转账将根据 DTC的规则进行，并将以立即可用的资金结算。

DTC参与者之间的转账将按照DTC的程序进行，并将以当日资金结算，EuroClear和 Clearstream参与者之间的转账将根据各自的规则和操作程序进行。

DTC参与者与Euroclear或Clearstream参与者之间的跨市场转账将由托管机构根据 DTC的规则代表Euroclear或Clearstream(视情况而定)通过DTC进行；但是，此类跨市场交易将要求此类系统中的交易对手根据规则和程序并在该系统的既定截止日期(欧洲时间)内向Euroclear或Clearstream(视情况而定)交付指令。如果交易满足其结算要求，Euroclear或Clearstream(视情况而定)将向其各自的托管机构发出指示，要求其采取行动，通过交付或接收DTC相关全球证券的权益，并按照适用于DTC的当日资金结算的正常程序进行付款，以代表其实施最终结算。EUROCLEAR参与者和Clearstream参与者不能直接向EUROCLEAR或Clearstream的保管库交付指令。

DTC 已通知我们，它将仅在DTC已将全球证券的权益记入其账户的一个或多个参与者的指示下，并且仅针对该参与者已经或已经给出该指示的票据本金总额部分，才会采取允许票据持有人采取的任何行动。但是，如果票据发生违约事件，DTC保留将全球证券兑换成经认证的票据并将此类票据分发给其参与者的权利。

虽然DTC、Euroclear和Clearstream已同意上述程序，以促进DTC、Euroclear和Clearstream参与者之间转让全球证券权益，但它们没有义务执行或继续执行此类程序，并且可以随时停止此类程序。对于DTC、Euroclear或Clearstream或其各自的直接或间接参与者根据规则和管理其运营的程序履行其各自义务，受托人、我们或其各自的任何代理均不承担任何责任。

在以下情况下，将向全球证券的持有者或其指定人颁发实物证书：

在此类事件中，受托人将通过DTC参与者通知所有债务证券持有人此类实物债务证券的可用性。在DTC交出代表债务证券的最终全球票据并收到重新注册指示后，受托人将以实物形式向持有人或其指定人重新发行债务证券。(第305条)。

债务符合契约规定的要求后，实物证券可在受托人办公室自由转让和交换。

任何转让或兑换登记均不收取手续费，但可能需要支付足以支付任何税款或其他政府费用的金额。 (第305条)。

我们将通过电汇将立即可用的资金转移到全球证券持有人指定的账户，对全球证券代表的票据(包括本金、溢价、(如果有的话)和利息)进行支付。我们将通过电汇立即可用的资金到证书票据持有人指定的帐户(如果有)支付所有与证书票据有关的本金、利息和保险费，如果没有指定帐户，则通过邮寄支票到每个此类持有人的注册地址。以全球证券为代表的票据预计将有资格在DTC的当日资金结算系统中交易，因此，DTC将要求此类票据中任何允许的二级市场交易活动以立即可用的资金结算。我们预计，任何认证票据的二级交易也将以立即可用的资金结算。

由于时区差异，从DTC参与者购买全球证券权益的EuroClear或Clearstream参与者的证券账户将被记入贷方，任何此类贷记都将在紧随DTC结算日期之后的证券结算处理日(对于EuroClear和 Clearstream必须是营业日)报告给相关的Euroclear或Clearstream参与者。DTC通知我们，通过或通过 Euroclear或Clearstream参与者向DTC参与者出售全球证券权益而在Euroclear或Clearstream收到的现金将在DTC结算日按价值收取，但仅在DTC结算日之后EuroClear或Clearstream的营业日才可在相关EuroClear或Clearstream现金账户获得。

契约一般允许我们与其他美国法律实体之间的合并或合并。它还允许我们将我们的全部或几乎所有财产和资产出售或转让给另一个法人实体。如果满足以下条件，则允许进行这些交易：

即使虽然契约包含上述条款，但如果我们将我们的所有财产和资产出售给另一个美国法人实体(如果该法人实体在出售后立即是我们的全资子公司之一)，则该契约不要求我们遵守这些条款。(第801条)。

如果我们根据契约的条款和条件与任何其他法人实体合并或合并，或者根据契约的条款和条件出售我们的全部或几乎所有资产，则所产生的或获得的法人实体将在该契约中取代我们，其效力与其为该契约的原始当事人具有同等效力。因此，继承法人实体可以以我们的名义或以自己的名义行使我们在契约项下的权利和权力，我们将免除契约和债务证券项下的所有责任和义务。 (第801节)。

除非在适用的招股说明书附录中另有说明，否则“违约事件”在用于任何系列债务证券时，指的是以下任何一种情况：

如果发生并持续发生任何系列债务证券的违约事件，受托人或该系列未偿还债务证券本金总额至少25%的持有人可以宣布该系列所有债务证券的全部本金即将到期并立即支付。如果发生声明，该系列未偿还债务证券本金总额的多数持有人可以在一定条件下撤销声明。 (第502节)。

与作为原始发行贴现证券的每个系列债务证券相关的招股说明书补充资料将描述与违约事件发生并持续时该系列部分本金加速到期相关的特定条款。

特定系列债务证券的违约事件不一定构成根据该契约发行的任何其他系列债务证券的违约事件。

契约要求我们每年向受托人提供一份高级管理人员证书，证明我们的主要高管、财务或会计官员知道我们遵守了该契约下的所有条件和契诺。该契约要求我们每年向受托人提供一份高级管理人员证书，证明我们的主要高管、财务或会计官员知道我们遵守了该契约下的所有条件和契约。(第1008条)。受托人将向债务证券持有人邮寄任何违约的系列通知。

除非持有人向受托人提供令受托人满意的赔偿，否则在任何持有人的要求、命令或指示下，受托人将没有义务行使契约项下的任何权利或权力，除非持有人向受托人提供令受托人满意的赔偿。(第603条)。如果提供了令受托人满意的赔偿，则在符合受托人的某些其他权利的情况下，任何系列未偿还债务证券的过半数本金持有人可以就该系列的债务证券指示时间、方法和地点：

任何系列债务担保的持有人只有在以下情况下才有权启动关于该契约的任何诉讼程序或任何补救：

持有任何系列债务证券本金总额不少于多数的持有人，可通过通知该系列的受托人，代表该系列的所有债务证券持有人放弃该系列过去的任何违约或违约事件及其后果。(第513条)。但是，不得免除任何债务担保和某些其他违约的本金、溢价或利息的违约或违约事件。(第508和513条)。

我们以及一系列债务证券的受托人可以在没有任何债务证券持有人同意或通知的情况下签订一个或多个补充契约，以便：

此外，经持有受补充债券影响的所有系列未偿还债务证券本金总额不少于多数的持有人同意，吾等和受托人可以签署补充契约，对该契约或任何补充契约的任何条款进行添加、更改或取消，或修改该系列债务证券持有人的权利。但是，未经受影响的每种债务证券的持有人同意，此类补充契约不得：

当我们使用“失败”一词时，我们的意思是解除我们在契约项下的部分或全部义务。如果我们向受托人存入足够的现金或政府义务来支付本金、利息、任何溢价和任何强制性偿债基金或类似的付款，特定系列证券的规定到期日或赎回日，则在我们的选择下：

除非适用的招股说明书附录另有规定，且除以下描述外，失效和契约失效的条件如下：

如果因此类债务证券的失效而向受托人缴存的政府债务在其缴存后价值缩水或违约，我们将不再承担进一步的义务，债务证券的持有人也不会因任何减值或违约而对我们有任何额外的追索权。如果在招股说明书附录中注明，在除美国或美国的机构或机构的义务外，政府义务可能包括政府的义务，或发行此类系列债务证券所用货币的政府的机构或机构的义务。

我们可以行使债务证券的失效选择权，即使我们已经行使了契约失效选择权。如果我们行使失效选择权，债务证券的支付可能不会因为违约或违约事件而加速。如果我们行使契约失效选择权，债务证券的支付可能不会因为违约或适用于契约失效的违约事件而加速。但是，如果出现加速，失败信托中的货币和政府债务在加速日期的可变现价值可能会低于当时到期的债务证券的本金和利息，因为失败信托中所需的存款是基于预定的现金流，而不是市场价值，这将根据利率和其他因素而有所不同。

根据适用的招股说明书附录中规定的条款和条件，任何系列的债务证券都可以转换为我公司或其他发行人或财产的其他证券或现金，或交换为本公司或其他发行人或财产的其他证券。(第301条)。

契约和债务证券将受纽约州法律管辖，并根据纽约州法律进行解释，而不考虑其法律原则的冲突。

我们可能会不时地与契约下的受托人保持信用额度，并与受托人建立其他惯常的银行关系。

通过引用并入其中的契约和“信托契约法”条款包含对受托人的权利的限制，如果受托人成为我们的债权人之一，则在某些情况下获得债权付款或将其收到的某些财产作为担保或其他方式变现的权利。受托人被允许与我们或我们的任何附属公司进行其他交易；但是，如果它获得任何冲突的利益(根据信托契约法案的定义)，它必须消除此类冲突或辞职。

以下对我们股本的描述汇总了适用于我们股本的一般条款和规定，以及我们重述的公司章程以及修订和重述的法律规定。此描述仅为摘要。有关更多详细信息，请参阅我们重述的公司章程和作为注册说明书证物提交的修订和重述的章程，本招股说明书是其中的一部分，并通过引用并入本招股说明书。请参阅“在哪里可以找到更多信息。”

我们的法定股本包括1.2亿股普通股，每股无面值，以及200万股优先股，每股无面值。截至2018年9月13日，我们的普通股流通股为51,435,224股。截至本招股说明书的日期，我们的优先股没有流通股。

我们普通股的持有者在股东通常有权投票的所有事项上，每持有一股登记在册的股票有权投一票。在有法定人数出席的会议上，通常需要有权就行动投票的股份持有人的多数票才能采取股东行动，除非需要更多的票。董事在任何选举中都是由多数票选出的，但根据我们的公司治理原则，在无竞争的选举中选举董事被提名人需要多数票。没有累积的股份投票权。

我们普通股的持有者有权在董事会宣布从合法可用于支付股息的资金中获得股息。本公司于清盘、解散或清盘时，普通股持有人有权在支付本公司所有债务及就优先于普通股的每类股票(如有)拨备后，按比例分享任何可供分配予股东的资产。普通股持有人没有累计投票权或优先认购权、认购权或转换权，普通股股票不可赎回。目前已发行的普通股经正式授权、有效发行、缴足股款且不可评估。关于本招股说明书提供的任何普通股发行，将有招股说明书附录。

我们的董事会有权不经股东批准不定期发行最多200万股优先股。我们的董事会有权决定权利、优先股和限制，包括投票权、股息权、转换权、赎回权和清算优先股优先股。在我们的董事会确定与优先股相关的具体权利之前，无法说明发行任何优先股对普通股持有人权利的实际影响。发行优先股的影响可能包括以下一项或多项：

公司董事的任期是交错的三年。董事不得无故免职。重述的公司章程还将整个董事会的最低和最高董事人数分别设定为三人和十五人，具体人数由董事会随时确定时间。

我们重述的公司章程以及修订和重述的章程中包含的条款可能会延迟、阻止或阻止合并、要约收购或其他收购企图。我们重述的公司章程授权董事会在未经股东批准的情况下发行至多1.2亿股普通股(减去已发行或预留发行的股份)和至多200万股优先股。此外，重述的公司章程细则规定，股东未经会议采取行动需要得到股东的一致同意，除非适用的行动在执行股东同意之前已获董事会批准。我们修订和重述的章程允许现任董事填补董事会中的任何空缺，无论是通过增加董事人数、死亡、辞职、退休、取消资格、免职或其他方式，除非股东采取适当行动予以填补。此外，我们修订和重述的章程要求股东提前通知董事提名和提议，并提交股东大会。

这些条款可能会推迟股东对业务合并和选举新成员进入董事会的行动。因此，这些规定可能会阻碍公开市场购买我们的普通股，因为希望参与业务合并或选举新董事的股东可能会认为这些规定是不利的。

除某些例外情况外，密歇根商业公司法第7A章禁止公司与有利害关系的股东 (一般定义为实益拥有本公司10%或以上投票权的股东)进行任何业务合并，除非获得(1)有权投票的每类股票90%的投票权和 (2)有权投出的每类股票三分之二的投票权(股东除外)的批准。我们目前不受第7A章的约束，但可以通过董事会决议随时选择加入。

我们未来可能会发行其他权证，用于购买债务证券、普通股、优先股、单位或其他证券。认股权证可以独立发行，也可以与任何招股说明书补充材料和/或其他发售材料提供的债务证券、普通股、优先股或单位一起发行，并可以附加在上，也可以与任何此类已发行证券分开发行。各系列认股权证将根据吾等与作为认股权证代理的银行或信托公司订立的单独认股权证协议进行发行前提是吾等亦可担任认股权证代理，并直接与根据本招股说明书发售证券的购买人订立认股权证协议。在每种情况下，认股权证的条款将在招股说明书附录和/或与特定认股权证发行相关的其他发售材料中列出。权证代理(如果有的话)将仅作为我们与权证相关的代理，不会为任何权证持有人或权证实益拥有人承担任何代理或信托的义务或关系，也不会与任何权证持有人或权证的实益拥有人承担任何代理或信托关系。

下面的我们将来可能发布的认股权证的某些条款摘要并不声称是完整的，并且受所有认股权证协议条款的约束，并通过引用对其全部条款进行限定。

参考招股说明书补充资料和/或与根据该招股说明书补充资料发行的特定认股权证有关的其他发售材料和/或其他提供有关该等认股权证的条款和信息的材料，包括(如适用)：

认股权证将仅以注册形式发行。认股权证的行使价将根据适用的招股说明书补充资料和/或其他发售材料进行调整。

每份认股权证持有人将有权按招股说明书补充文件及/或与认股权证有关的其他发售材料所载或可计算的行使价购买债务证券的本金金额或普通股、优先股、单位或其他证券的股份数目，行使价格可能会在招股章程补充文件及/或其他发售材料所载的特定事件发生时作出调整。在到期日营业结束后，或该较晚的日期至 (该到期日可由我们延长)后，未行使的认股权证将失效。可行使认股权证的一个或多个地点和方式应在招股说明书附录和/或与该等认股权证有关的其他发售材料中载明。

在行使任何认股权证以购买债务证券、普通股、优先股、单位或其他证券之前，该等认股权证持有人将不会享有相关证券持有人(视属何情况而定)在行使该等认股权证时可购买的任何权利，包括收取因行使该等认股权证而可购买的债务的本金、溢价(如有)或利息(如有)的权利，或强制执行适用契约的契诺，或就行使该等认股权证后可购买的普通股收取股息(如有)的权利，或行使任何适用投票权的权利。

我们可以发行认购权，以购买债务证券、普通股、优先股、认股权证、单位或本招股说明书中描述的其他证券或其任何组合。这些认购权可以独立发行，也可以与我们提供的任何其他证券一起发行，并且可以转让，也可以不转让。收到此类发售认购权的股东可以转让这些认购权。就任何认购权的发售而言，吾等可能与一名或多名承销商或其他投资者订立备用安排，根据该安排，承销商或其他投资者可能须购买任何在发售后仍未获认购的证券。

为了在适当的范围内，适用的招股说明书附录将描述购买由此提供的我们证券的股票认购权的具体条款，包括以下内容：

我们可以发行证券购买合同，其中包括要求持有者向我们购买的合同，以及我们有义务在未来一个或多个日期向持有人出售指定数量的普通股、优先股、权证、单位、债务证券或其他证券的合同，我们在招股说明书中将其称为 “证券购买合同”。任何买卖权利或义务的条款和条件，以及标的证券的每股价格(如果适用)和标的证券的数量或价值，可以在证券购买合同发行时确定，也可以参照证券购买合同中规定的特定公式确定。

证券购买合同可以单独发行，也可以作为包括美国国债在内的第三方的单位、其他证券或债务义务的一部分，以保证持有人根据证券购买合同购买证券的义务。证券购买合同可以要求持有人以特定方式担保其在证券购买合同项下的义务。证券购买合同还可能要求我们定期向其持有人付款，反之亦然，这些付款可能是无担保的或在某种基础上退还。

与证券购买合同相关的证券购买合同，以及(如果适用)抵押品或存托安排，将与证券购买合同的发售相关地提交给证券交易委员会。招股说明书补充和/或与特定发行的证券购买合同有关的其他发售材料将描述该证券购买合同的条款，包括以下内容：

如适用的招股说明书附录所述，我们可以发行由一股或多股普通股、股优先股、债务证券、认股权证、认购权和证券购买合同组成的单位，或上述任何组合。

我们可能会不时以以下任何一种或多种方式出售证券：(I)通过代理；(Ii)向或通过承销商；(Iii)通过经纪商或交易商；(Iv)直接向购买者出售，包括通过特定的投标、拍卖或其他程序；(V)行使可能分配给我们股东的认购权；或(Vi)通过上述任何销售方式的组合。适用的招股说明书补充资料和/或其他发售材料将包含交易条款、任何承销商、交易商、代理人的姓名或名称及其承销或购买的证券金额、证券的首次公开发行价格以及适用代理的佣金、交易商收购价或承销商折扣。任何参与证券分销的交易商和代理人可以被视为承销商，他们在转售证券时获得的补偿可以被视为承销折扣。

任何初始发行价、经销商收购价、折扣或佣金可能会不时更改。

证券可能不时在一笔或多笔交易中以协商价格、固定价格或固定价格(可能会发生变化)、销售时的现行市场价格、销售时确定的各种价格或与当前市场价格相关的价格进行分销。

购买证券的报价可以由我们直接征求，也可以由我们不时指定的代理征求。任何此类代理人均可被视为证券法中定义的如此提供和出售的证券的承销商。

如果承销商用于销售本招股说明书所涉及的任何证券，承销商将为其自己的账户购买此类证券，并可能不时以固定公开发行价或由承销商在销售时确定的不同价格在一笔或多笔交易(包括协商交易)中转售此类证券。证券可以通过由主承销商代表的承销团向公众发行，也可以由一家或多家承销商直接向公众发行。如果任何一家或多家承销商被用于证券销售，除非适用的招股说明书附录和/或其他发售材料中另有说明，否则承销商的义务必须遵守某些先决条件，如果购买了任何此类证券，承销商将有义务购买所有此类证券。

如果交易商被用于销售本招股说明书所涉及的证券，我们将以本金的身份将此类证券出售给交易商。然后，交易商可以以不同的价格向公众转售此类证券，价格由交易商在转售时确定。通过经纪人或交易商进行的交易可能包括大宗交易，在大宗交易中，经纪人或交易商将尝试以代理身份出售股票，但可能会以委托人的身份定位和转售，以促进交易或交叉交易，即同一经纪人或交易商在交易双方充当代理。任何这样的交易商都可以被视为证券法中定义的如此提供和出售的证券的承销商。

购买证券的要约可由我们直接征集，并可直接出售给机构投资者或其他人，他们可能被视为证券法关于转售证券的含义范围内的承销商。

如果在适用的招股说明书补充和/或其他发售材料中注明了这一点，我们可以授权代理和承销商按照适用的招股说明书补充和/或其他发售材料中规定的公开发行价购买证券，根据延迟交付合同，规定在适用的招股说明书补充和/或其他发售材料中规定的一个或多个日期付款和交付。此类延迟交付合同将仅受适用的招股说明书附录和/或其他发售材料中所列条件的约束。

根据相关协议，代理、承销商和交易商可能有权就某些责任(包括证券法下的责任)获得赔偿，或就这些代理、承销商和交易商可能被要求支付的款项获得分担。任何赔偿或出资的条款和条件将在适用的招股说明书附录和/或其他发售材料中描述。

我们还可以通过涉及强制或选择性可交换证券的各种安排出售我们普通股的股票，本招股说明书可能会与这些销售一起交付。

根据证券法下的规则415(A)(4)，我们可以在市场上向现有交易市场提供产品。如果我们在市场发行中通过一个或多个承销商或代理进行销售，我们将根据我们与承销商或代理之间的销售代理融资协议或其他市场发行安排的条款进行销售。如果我们根据任何此类协议或安排在市场上进行销售，我们将通过一家或多家承销商或代理人发行和出售我们的证券，这些承销商或代理人可能以代理方式或本金方式行事。在任何此类协议或安排的期限内，我们可以根据我们与承销商或代理的协议，每天以交换交易或其他方式出售证券。任何此类协议或安排都将规定，出售的任何证券将以与我们证券当时的市场价格相关的价格出售。因此，目前无法确定将筹集的收益或要支付的佣金的确切数字。根据协议或安排的条款，我们可以同意出售，相关承销商或代理可以同意征求购买我们的普通股大宗股票的要约。任何此类协议或安排的条款将在适用的招股说明书附录中详细说明。

我们可以与第三方进行衍生产品交易、销售或远期销售交易，或者以私下协商的方式将本招股说明书未涵盖的证券出售给第三方交易。如果适用的招股说明书副刊和/或其他发售材料表明，与这些交易相关，第三方可以出售本招股说明书和适用的招股说明书副刊和/或其他发售材料涵盖的证券，包括在卖空交易中，通过发行本招股说明书未涵盖但可转换为或可交换或代表本招股说明书涵盖的该等证券的实益权益的证券，或其回报全部或部分来自该等证券的价值的方式，出售本招股说明书和适用的招股说明书补充和/或其他发售材料所涵盖的证券。第三方可以使用根据衍生品、销售或远期销售交易收到的证券，或我们质押或从我们或其他人借入的证券来结算这些销售或结算任何相关的未平仓股票借款，并可以使用从我们那里收到的证券来结算任何相关的未平仓股票借款。此类销售交易中的第三方将作为承销商，并将在适用的招股说明书附录(或生效后的修订)和/或其他发售材料中确定。

承销商、经纪自营商或代理可以从我们那里获得佣金、折扣或优惠形式的补偿。承销商、经纪自营商或代理人还可以从他们作为代理或作为委托人出售股票的购买者那里获得补偿，或者两者兼而有之。对特定承销商、经纪自营商或代理的补偿可能会超出惯例佣金，金额将与涉及股票的交易协商。经纪公司在进行销售时，可以安排其他经纪公司参与转售。

每个系列证券都将是新发行的，除在纳斯达克全球市场上市的普通股外，将没有既定的交易市场。我们可以选择在交易所上市任何系列证券，如果是普通股，则在任何额外的交易所上市，但是，除非在适用的招股说明书附录和/或其他发售材料中另有说明，否则我们没有义务这样做。不能保证任何证券的交易市场的流动性。

代理商、承销商和经销商可以在正常业务过程中与我们和我们各自的子公司进行交易或为其提供服务。

任何承销商都可以根据交易法下的M规则从事超额配售、稳定交易、空头回补交易和惩罚性出价。超额配售涉及超过发行规模的销售，这将产生空头头寸。稳定交易允许出价购买标的证券，只要稳定出价不超过指定的最大值。空头回补交易涉及在分配完成后在公开市场购买证券，以回补空头头寸。惩罚性出价允许承销商在回补交易中购买交易商最初出售的证券以回补空头头寸时，从交易商那里收回出售特许权。这些活动可能会导致证券价格高于正常情况下的价格。开始后，承销商可以随时停止任何活动。承销商可以在纳斯达克全球市场、场外市场或其他市场进行这些交易。

证券的交割地点和时间将在随附的招股说明书附录和/或该证券的其他发售材料中规定。

我们向证券交易委员会提交年度、季度和当前报告、委托书和其他信息。我们还根据证券法就本招股说明书提供的证券提交了表格S-3的注册声明，包括证物。本招股说明书是注册说明书的一部分，但不包含注册说明书或证物中包含的所有信息。您可以在美国证券交易委员会的公共资料室阅读和复制注册声明和我们提交的任何其他文件，地址为华盛顿特区20549，地址为 F Street 100F Street，邮编：20549。你可以致电证券交易委员会，电话1-800-SEC-0330，了解公共资料室运作的更多信息。您还可以在互联网上由SEC维护的网站www.sec.gov上找到我们向SEC提交的公开文件。

我们正在“通过引用合并”我们向SEC提交的指定文档，这意味着：

我们将以下列出的文件和我们根据交易法第13(A)、13(C)、14或15(D)节向证券交易委员会提交的任何未来文件合并为参考：(I)在根据证券法提交的关于本招股说明书提供的证券的表格S-3注册声明的日期之后，且在该注册声明生效之前和(Ii)在本招股说明书日期之后、根据本招股说明书提供证券的发售结束之前，我们向证券交易委员会提交的任何未来备案文件：(I)在根据证券法提交的关于本招股说明书提供的证券的表格S-3注册声明的日期之后，以及(Ii)在根据本招股说明书提供证券的发售结束之前：

本招股说明书中的信息取代上述文件中的相关信息，后续归档文件中的信息取代本招股说明书和合并文件中的相关信息。

如果您提出书面或口头请求，我们将免费提供本招股说明书中以引用方式并入的任何或所有文件的副本(这些文件中的证物除外)，除非这些文件中通过引用明确并入了证物。如有要求，请直接向我们的主要执行办事处提出，地址为：

罗克韦尔医疗公司
Wixom路30142号
密歇根州Wixom邮编：48393
(248) 960-9009
注意：秘书大卫·库尔(David Kull)

您也可以在我们的网站www.rockwell med.com上找到这些申请。除这些文件外，我们不会将我们网站上的信息合并到本招股说明书中。

本招股说明书提供的证券的有效性将由Foley&Lardner LLP为我们传递。本招股说明书提供的证券的有效性将由适用的招股说明书附录中指定的律师传递给任何承销商或代理人。Foley&Lardner LLP和任何承销商或代理的律师的意见可能会受到我们和任何承销商、交易商或代理在发行任何证券时需要采取的未来行动的条件和假设的影响。Foley&Lardner LLP和任何承销商或代理人的律师的意见可能会受到其他条件和假设的限制，如招股说明书附录中所述。

本招股说明书中引用本公司截至2017年12月31日止年度的年度报告10-K表格的综合财务报表，以及本公司截至2017年12月31日的财务报告内部控制有效性，已由Plante&Moran，PLLC独立审计师在其报告中进行审计，这些报告通过引用并入本招股说明书，并依据其作为会计和审计专家的授权而如此合并。

	每股及随同普通股保修	每笔预付资金保修和随同普通股保修	总计




发行价	$1.51	$1.50	$34,998,641.33

配售代理费(1)	$0.0906	$0.0906	$2,100,000.10

支付给我们的扣除费用前的收益(2)	$1.4194	$1.4094	$32,898,641.23


普通股每股发行价及附随的普通股认股权证			$	1.51
截至2020年6月30日的每股有形历史账面净值	$	0.218
每股增长可归因于本次发行的调整	$	0.306

截至2020年6月30日的调整后每股有形账面净值	$	0.524

在本次发行中向新投资者摊薄为调整后的有形账面净值			$	0.986