目录
美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
形式
| (马克一) |
|
| | 根据1934年“证券交易法”第(13)或(15)(D)节规定的季度报告 |
截至2010年12月31日的季度业绩
或
| | 根据1934年“证券交易法”第13或15(D)节提交的过渡报告 |
从2010年开始的过渡期 至 .
佣金文件编号：
(章程中规定的注册人的确切姓名)
| | |
| (成立为法团或组织的州或其他司法管辖区) | (国际税务局雇主识别号码) |
| |
| (主要行政办公室地址)(邮政编码) |
| ( |
| (登记人的电话号码，包括区号) |
根据该法第12(B)条登记的证券：
| 每一类的名称 | 交易代码 | 在其上进行交易的每个交易所的名称注册 |
| | | |
截至2020年8月3日，有
用复选标记表示注册人(1)是否在过去12个月内(或注册人被要求提交此类报告的较短时间内)提交了1934年证券交易法第F13或15(D)节要求提交的所有报告，以及(2)在过去90天内是否一直遵守此类提交要求。
用复选标记表示注册人是否已在过去12个月内(或注册人被要求提交此类文件的较短时间内)以电子方式提交了根据S-T法规(本章232.405节)第405条规定必须提交的每个交互数据文件。
用复选标记表示注册人是大型加速申报公司、加速申报公司、非加速申报公司、较小的报告公司还是新兴的成长型公司。请参阅“交易法”规则第312b-2条中“大型加速申报公司”、“加速申报公司”、“较小报告公司”和“新兴成长型公司”的定义。
| 大型加速文件管理器-☐ | | ☐中的非加速文件管理器 | 规模较小的报告公司： | 新兴成长型公司： |
如果是新兴成长型公司，请通过复选标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守根据“交易法”第13(A)条规定的任何新的或经修订的财务会计准则。是
用复选标记表示注册人是否是空壳公司(如交易法规则第312b-2条所定义)。*是。
目录
| 第一部分财务信息 |
||
|
|
|
|
| 第(1)项。 |
财务报表 |
|
|
|
|
|
|
|
截至2020年6月30日和2019年12月31日的精简合并资产负债表 |
1 |
|
|
|
|
|
|
截至2020年6月30日和2019年6月30日的三个月和六个月的精简合并经营报表和全面(亏损)收入 |
2 |
|
|
|
|
|
|
截至2020年6月30日和2019年6月30日的三个月和六个月的股东权益变化的简明合并报表 |
3 |
|
|
|
|
|
|
截至2020年6月30日和2019年6月30日的前六个月简明合并现金流量表 |
4 |
|
|
|
|
|
|
简明合并财务报表附注 |
5 |
|
|
|
|
| 第二项。 |
管理层对财务状况和经营成果的探讨与分析 |
23 |
|
|
|
|
| 第三项。 |
关于市场风险的定量和定性披露 |
45 |
|
|
|
|
| 第四项。 |
控制和程序 |
46 |
|
|
|
|
| 第二部分：其他资料 |
||
|
|
|
|
| 第1项。 |
法律程序 |
47 |
|
|
|
|
| 第1A项。 |
危险因素 |
47 |
|
|
|
|
| 第二项。 |
未登记的股权证券销售和收益的使用 |
47 |
|
|
|
|
| 第三项。 |
高级证券违约 |
47 |
|
|
|
|
| 第四项。 |
矿场安全资料披露 |
47 |
|
|
|
|
| 第五项。 |
其他资料 |
47 |
|
|
|
|
| 第六项。 |
展品 |
48 |
|
|
|
|
|
|
签名 |
49 |
第一部分财务信息
项目1.财务报表
PLAYAGS，Inc.
压缩合并资产负债表
(金额以千为单位，不包括每股和每股数据)
(未经审计)
| 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | |||||||
| 资产 | ||||||||
| 流动资产 | ||||||||
| 现金和现金等价物 | $ | $ | ||||||
| 限制性现金 | ||||||||
| 应收账款，扣除和，分别 | ||||||||
| 盘存 | ||||||||
| 预付费用 | ||||||||
| 存款及其他 | ||||||||
| 流动资产总额 | ||||||||
| 财产和设备，净额 | ||||||||
| 商誉 | ||||||||
| 无形资产 | ||||||||
| 递延税项资产 | ||||||||
| 经营性租赁资产 | ||||||||
| 其他资产 | ||||||||
| 总资产 | $ | $ | ||||||
| 负债与股东权益 | ||||||||
| 流动负债 | ||||||||
| 应付帐款 | $ | $ | ||||||
| 应计负债 | ||||||||
| 长期债务的当期到期日 | ||||||||
| 流动负债总额 | ||||||||
| 长期债务 | ||||||||
| 递延税项负债，非流动 | ||||||||
| 长期经营租赁负债 | ||||||||
| 其他长期负债 | ||||||||
| 负债共计 | ||||||||
| 承担和或有事项(附注13) | ||||||||
| 股东权益 | ||||||||
| 优先股为票面价值；授权股份，已发行及已发行股份 | ||||||||
| 普通股位于票面价值；于2020年6月30日和2019年12月31日授权的股票；以及和分别于2020年6月30日和2019年12月31日发行和发行的股票。 | ||||||||
| 额外实收资本 | ||||||||
| 累积赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累计其他综合损失 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股东权益总额 | ||||||||
| 总负债和股东权益 | $ | $ | ||||||
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
PLAYAGS，Inc.
简明合并经营报表和综合(亏损)收益
(金额以千为单位，每股数据除外)
*(未经审计)
| 截至6月30日的三个月， | 截至6月30日的六个月， | |||||||||||||||
| 2020 | 2019 | 2020 | 2019 | |||||||||||||
| 营业收入 | ||||||||||||||||
| 博彩运营 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 设备销售 | ||||||||||||||||
| 总收入 | ||||||||||||||||
| 营业费用 | ||||||||||||||||
| 博彩运营成本(1) | ||||||||||||||||
| 设备销售成本(1) | ||||||||||||||||
| 销售、一般和行政 | ||||||||||||||||
| 研究与发展 | ||||||||||||||||
| 资产减值和其他费用 | ||||||||||||||||
| 折旧摊销 | ||||||||||||||||
| 业务费用共计 | ||||||||||||||||
| 营业收入(亏损) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 其他费用 | ||||||||||||||||
| 利息费用 | ||||||||||||||||
| 利息收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 债务清偿和修改损失 | ||||||||||||||||
| 其他费用 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 所得税前收入(亏损) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 所得税(费用)福利 | ( | ) | ||||||||||||||
| 净(亏损)收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 减去：可归因于非控股权益的净收入 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 可归因于PlayAGS，Inc.的净(亏损)收入 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 外币折算调整 | ( | ) | ||||||||||||||
| 综合(亏损)收入总额 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 普通股基本亏损和稀释亏损： | ||||||||||||||||
| 基本型 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 稀释 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 加权平均已发行普通股： | ||||||||||||||||
| 基本型 | ||||||||||||||||
| 稀释 | ||||||||||||||||
(1)不包括折旧和摊销
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
PLAYAGS，Inc.
简明合并股东权益变动表
(金额以千为单位)
*(未经审计)
| 截至6月30日的三个月， |
截至6月30日的六个月， |
|||||||||||||||
| 2020 |
2019 |
2020 |
2019 |
|||||||||||||
| 普通股 |
||||||||||||||||
| 期初余额 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 限制性股票的归属 | ||||||||||||||||
| 期末普通股余额 |
||||||||||||||||
| 额外实收资本 |
||||||||||||||||
| 期初余额 | ||||||||||||||||
| 股票期权行权 | ||||||||||||||||
| 基于股票的薪酬费用 | ||||||||||||||||
| 限制性股票的归属 | ( |
) | ||||||||||||||
| 期末实收资本余额 |
||||||||||||||||
| 累积赤字 |
||||||||||||||||
| 期初余额 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 可归因于PlayAGS，Inc.的净亏损 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 限制性股票的归属和扣留 | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||
| 累计赤字余额，期末 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 累计其他综合损失 |
||||||||||||||||
| 期初余额 | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 外币折算调整 | ( |
) | ||||||||||||||
| 累计其他综合损失期末余额 |
( |
) | ( |
) | ( |
) | ( |
) | ||||||||
| 非控制性权益 |
||||||||||||||||
| 期初余额 | ||||||||||||||||
| 净收入 | ||||||||||||||||
| 业务收购 | ||||||||||||||||
| 向非控股权益所有者分配现金 | ( |
) | ( |
) | ||||||||||||
| 非控制性利益平衡，期末 |
||||||||||||||||
| 股东权益总额 |
$ | $ | $ | $ | ||||||||||||
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
PLAYAGS，Inc.
简明合并现金流量表
(千)
(未经审计)
| 截至6月30日的六个月， |
||||||||
| 2020 |
2019 |
|||||||
| 经营活动现金流 |
||||||||
| 净(亏损)收入 | $ | ( |
) | $ | ( |
) | ||
| 对净(亏损)收入与经营活动提供的现金净额进行调整： |
||||||||
| 折旧摊销 | ||||||||
| 根据开发协议增加合同权和配售费用 | ||||||||
| 递延贷款成本和贴现摊销 | ||||||||
| 基于股票的薪酬费用 | ||||||||
| (收益)坏账拨备 | ( |
) | ||||||
| 处置长期资产的损失 | ||||||||
| 资产减值 | ||||||||
| 或有对价的公允价值调整 | ||||||||
| 递延所得税收益 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 与经营有关的资产和负债变动： | ||||||||
| 应收帐款 | ( |
) | ||||||
| 盘存 | ||||||||
| 预付费用 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 存款及其他 | ( |
) | ||||||
| 其他非流动资产 | ||||||||
| 应付账款和应计负债 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 经营活动提供的净现金 |
||||||||
| 投资活动的现金流 |
||||||||
| 应收客户票据 | ( |
) | ||||||
| 业务收购，扣除收购的现金后的净额 | ( |
) | ||||||
| 购买无形资产 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 软件开发和其他支出 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 处置资产所得收益 | ||||||||
| 购买财产和设备 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 投资活动所用现金净额 |
( |
) | ( |
) | ||||
| 融资活动的现金流 |
||||||||
| 偿还第一留置权信贷安排 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 支付融资配售费用债务 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 增量定期贷款收益 | ||||||||
| 左轮手枪借款 | ||||||||
| 支付递延贷款成本 | ( |
) | ||||||
| 以前购置债务的付款 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 融资租赁和其他债务的支付 | ( |
) | ( |
) | ||||
| 股票回购 | ( |
) | ||||||
| 行使股票期权所得收益 | ||||||||
| 对非控股权益所有者的分配 | ( |
) | ||||||
| 融资活动提供的现金净额 |
( |
) | ||||||
| 汇率对现金和现金等价物的影响 | ( |
) | ||||||
| 现金及现金等价物净增(减)额 |
( |
) | ||||||
| 期初现金、现金等价物和限制性现金 | ||||||||
| 现金、现金等价物和受限现金，期末 |
$ | $ | ||||||
| 补充现金流信息： |
||||||||
| 非现金投融资活动： |
||||||||
| 根据融资性配售费用安排获得的无形资产 | $ | $ | ||||||
| 以租赁资产换取新的融资租赁负债 | $ | $ | ||||||
| 以租赁资产换取新的经营租赁负债 | $ | $ | ||||||
附注是这些简明综合财务报表的组成部分。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注
(未经审计)
注1.业务说明和重要会计政策摘要
业务说明
PlayAGS，Inc.(“公司”、“PlayAGS”、“我们”、“我们”或“我们的”)是游戏行业游戏产品和服务的领先设计者和供应商。我们在全球合法化的游戏市场运营，并在全球范围内提供最先进的增值产品不同的细分市场：电子游戏机(EGM)，包括II级美洲原住民、墨西哥和菲律宾的游戏辖区和III级美洲原住民、商业和慈善管辖区使用的基于服务器的系统和后台系统；桌上产品(“桌上产品”)，包括现场手感桌上游戏、边注和进步者以及我们新推出的洗牌机，DEX S；以及互动游戏(“互动”)，它在桌面和移动设备上提供社交赌场游戏(我们的“互动社交”报告部门)，以及一个供真金白银游戏(“RMG”)和体育博彩合作伙伴使用的内容聚合平台(我们的“RMG互动”报告部门)。每个部门的活动包括设计、开发、采购、制造、营销、分销、安装和服务不同的产品系列。
公司在表格上提交了一份注册声明10在……上面2013年12月19日，该法案根据#年的证券交易法生效。1934,经修订的(“交易法”)，于2013年12月19日。在……上面2018年1月30日，我们完成了首次公开募股(IPO)，
在……上面2018年2月27日，我们多卖了一个
电子游戏机
我们的EGM部分提供为全球市场开发的视频插槽标题的精选，以及EGM机柜，其中包括阿洛拉, 猎户座肖像，猎户座上升，猎户座直立，图标，大红宝石(“巨型钻石”)。以及我们的客户猎户座倾斜。除了提供完整的EGM单元外，我们还提供转换套件，允许将现有游戏标题转换为该操作平台内提供的其他游戏标题。
餐桌产品
我们的赌桌产品包括内部开发和收购的专有赌桌产品、边注、进步赌注和与21点、扑克、百家乐、掷骰子和轮盘赌相关的赌桌技术。我们收购了多个颇受欢迎的自有品牌，包括In Bet Gaming(《In Bet》)，巴斯特二十一点，双平 扑克和CRISS十字扑克这些游戏基于传统的知名公共领域游戏，如21点和扑克；然而，这些专有游戏提供了耐人寻味的投注选项，为玩家提供了更多的刺激和更大的波动性，最终提高了我们赌场客户的盈利能力。此外，我们还为扑克桌提供单副扑克牌洗牌机。Dex S：最近推出了我们的第二洗牌者，这是最好的选择Pax S：单层行李箱洗牌机，我们计划在2020.
互动式
我们经营一家B2B内容聚合的在线游戏平台，我们为在线赌场客户提供真实货币游戏(“RMG”)。该平台聚合了几家游戏供应商的内容，并为在线赌场运营商提供了便利，以减少供应在线赌场所需的集成数量。我们还经营企业对消费者(“B2C”)社交赌场游戏，包括我们的EGM游戏的在线版本，可供多个移动平台的玩家访问。我们的B2C社交赌场游戏可以在我们的移动应用Lucky play Casino上找到。这款应用程序包含许多AGS游戏，消费者可以免费玩，也可以用他们在应用程序中购买的虚拟货币玩。
陈述的基础
随附的未经审核简明综合财务报表乃根据美国证券交易委员会(“证券交易委员会”)的规则及规例编制。因此，这些简明合并财务报表省略或浓缩了公认会计原则(“GAAP”)要求的某些披露。管理层认为，本公司中期财务状况、经营业绩及现金流量的公允陈述所需的所有调整(仅包括正常经常性调整)均已作出。该等精简合并财务报表所反映的中期业绩如下不必须表明整个财政年度的预期结果。随附的简明综合财务报表应与公司年报表格中包含的财务报表及其附注一并阅读。10-截至本年度的K2019年12月31日.
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
巩固原则
随附的简明综合财务报表包括本公司及其全资子公司。所有公司间余额和交易已在合并中冲销。
预算的使用
按照公认会计原则编制财务报表要求公司根据估计、假设和被认为与情况相关的因素作出决定。此类决定包括选择适用的会计原则和在其应用中使用判断，这些决定的结果会影响报告的金额和披露。未来经济状况或其他商业环境的变化可能影响估计和假设的结果。因此，实际结果可能与预期的大不相同。三截至的月份2020年6月30日，冠状病毒大流行(“COVID-19”)继续发展。因此，我们的许多估计和假设需要更高的判断力，并带有更高程度的可变性和波动性。随着事件的不断发展和更多信息的获得，我们的估计可能在未来的一段时间内发生实质性的变化。
收入确认
我们的EGM和Table产品部门的设备租赁都根据ASC的租赁会计指导进行核算842,“租约”(ASC)842)，并记录在游戏运营收入中。我们剩余的收入来源记在ASC项下606“与客户的合同收入”(ASC606)将设备销售包括在我们的特别股东大会上，在较小程度上包括在我们的桌子产品细分市场中。我们互动部门的收入记录在游戏运营收入中。
下表按每个细分市场中的类型细分了我们的收入(金额以千为单位)：
| 截至6月30日的三个月， | 截至6月30日的六个月， | |||||||||||||||
| 2020 | 2019 | 2020 | 2019 | |||||||||||||
| EGM | ||||||||||||||||
| 博彩运营 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 设备销售 | ||||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 餐桌产品 | ||||||||||||||||
| 博彩运营 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 设备销售 | ||||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 互动(游戏运营) | ||||||||||||||||
| 社交游戏收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 真金白银博彩收入 | ||||||||||||||||
| 总计 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
博彩运营
游戏运营收入是通过根据参与安排向客户提供游戏机、游戏机内容许可证、桌面产品、后台设备和链接的累进系统(统称为游戏设备)而赚取的。参与安排传达在规定的时间段内使用设备(即游戏机和相关的集成软件)的权利，该规定的时间段通常范围为至合同此后按月继续的年份。在某些情况下，公司会作出较长时间的安排；然而，其中许多安排包括客户取消合约并将游戏归还公司的能力，这是一项使他们的合同有效地按月签订的条款。公司还将与收入分享安排签订租赁合同，根据该安排，客户应支付的租金是可变的。我们的参与安排主要是由于这些因素而被计入运营租赁。在某些情况下，我们将提供免费试用期，在此期间不是的收入已确认。如果客户在试用期内或试用期结束时选择签订游戏设备租赁合同，我们将根据协议条款开始确认收入。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
根据参与安排，该公司保留安装在客户设施的游戏设备的所有权，并根据游戏设备每天产生的赢利的百分比或固定的每日费用获得收入。因此，在我们的综合财务报表中，公司记录了与这些安排相关的每月收入，游戏设备记录在资产负债表上的财产和设备中，并在游戏设备的预期寿命内折旧。
该公司的大部分租约要求该公司在整个租赁期内提供维护服务。在某些情况下，存在性能保证，如果不MET向客户提供将游戏机退还给公司的权利。这一履约保证被认为是一项取消条款，这一条款使他们的合同有效地按月合同。因此，本公司以与上文所述的其他经营租赁类似的方式对这些合同进行会计处理。
游戏运营收入也是从桌面产品内容的许可中赚取的，并且主要按固定的月费率赚取和确认。我们的B2C社交赌场产品通过销售虚拟硬币或筹码获得收入，当购买的硬币或筹码被客户使用时，这些收入会被记录下来。B2C社交赌场收入是平台费用的毛收入。B2B社交赌场产品的收入主要基于我们为客户构建和运营的白标赌场应用程序产生的月度收入的一定比例。RMG的收入主要基于我们平台上游戏产生的收入的一定比例，以及每月的平台费和初始集成费。RMG的收入是扣除支付给游戏和内容供应商的净额。
设备销售
当满足以下标准时，确认并记录来自与客户的合同收入：
| • | 我们有一份经客户和公司双方批准的合同。我们的合同规定了销售的产品和付款条件，并在我们很可能收取几乎所有合同金额时予以确认；以及 | |
| • | 控制权已移交，并已根据合同条款提供服务。 |
设备销售来自销售游戏机、桌上产品以及安装在相关设备、部件和其他辅助设备中的集成游戏内容软件的许可权。交付内容中还包括交付、安装和培训，所有这些都在到达客户地点后的几天内完成。设备销售做到了不包括超过标准保修期的维护。当客户获得对产品的控制权并且所有其他收入确认标准都已满足时，就会确认来自游戏设备销售的收入。我们的合同包括固定的交易价。客户在以下时间内应支付的金额30至90发票日期的天数，在较小程度上，我们提供延长的付款条件12至24在延长的付款期内每月到期付款的月份。
本公司订立收入安排，以可能由多个性能义务组成，这些义务通常是多个不同的产品，可能在不同的时间发货给客户。例如，销售安排可能包括销售将在合同完成后交付的游戏机和桌上产品，以及将在稍后客户要求时交付的额外游戏内容转换套件，以替换客户现有游戏机上的游戏内容。如果产品是不同的，则将其标识为单独的履行义务，如果客户可以从产品本身受益，并且可以与合同中的其他承诺分开标识，则会发生这种情况。
收入根据合同开始时确定的相对独立销售价格分配给单独的履约义务。独立销售价格主要由我们在产品单独销售时收取的价格决定。当一种产品不单独销售时，我们参考我们的标准定价政策和做法来确定独立销售价格。我们选择不计入交易价格、销售税和所有其他类似性质的项目，也选择计入运输和搬运活动，以履行我们转让货物的承诺。因此，运输和搬运成本包括在销售成本中。
分配给任何未交付履约义务的收入被记录为合同负债。我们合同债务的余额是不截至2008年的材料2020年6月30日和2019年12月31日.
现金和现金等价物
现金和现金等价物主要包括主要银行的存款和原始到期日为#年的其他有价证券。90三天或更少。
受限现金
受限制的现金金额是指托管的资金，作为公司为各种博彩管理机构担保债券的抵押品。
坏账准备。
应收账款按面值减去坏账准备列报。本公司对与应收账款和应收票据相关的无利息、被认为具有较高收款风险的可疑账款保留拨备。本公司每月审查应收账款和应收票据，以确定是否有任何应收账款可能无法收回。在评估坏账拨备的充分性时，公司分析历史收款趋势和客户支付模式的变化，并根据当前的经济状况、客户集中度和信用状况进行调整。很大比例的应收账款集中在美洲原住民部落，公司的信用风险集中在几个部落。本公司将任何被确定为无法收回的应收余额计入坏账准备。反映某些账户可收款性的假设或估计的变化可能会对应收账款和应收票据的拨备产生重大影响。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
预期信贷损失拨备。
管理团队：使用从内部和外部来源获得的与过去事件、当前状况以及合理和可支持的预测有关的相关可用信息，估计预期信贷损失拨备余额。历史信用损失经验为估计预期信用损失提供了依据。对历史损失信息的调整是根据当前环境经济条件的差异和合理、可支持的预测进行的，在存在类似风险特征的情况下，金融工具的预期信贷损失拨备是以集体(池)为基础计量的。能够做到这一点的金融工具不共同的风险特征，如与开发协议相关的应收账款，是以个人为基础进行评估的。预期信贷损失是在相关金融工具的合同期限内估计的，适当时根据预期预付款进行调整，基于包括定期核销、收回和调整准备金在内的历史模型。从历史上看，已确定的投资组合部门与无形冲销金额分担较低的可收回性风险。本公司做出会计政策选择，在另一财务状况表细目中列报应计应收利息余额。应计应收利息在综合资产负债表上各自的应收账款行项目内列报。
下表不包括与经营租赁相关的应收账款，它列出了截至目前所有其他应收账款的毛摊销成本、信贷损失拨备和摊销成本，以及按投资组合部门划分的信贷损失拨备净额。2020年6月30日和2019年12月31日(以千为单位)：
| 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | ||||||||||||||||||||||||
| 分类 | 摊销总成本 | 信贷损失拨备 | 摊销成本，扣除信贷损失准备后的净额 | 摊销总成本 | 信贷损失拨备 | 摊销成本，扣除信贷损失准备后的净额 | |||||||||||||||||||
| 应收贸易账款： | 应收帐款 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 付款期限延长的应收款： | |||||||||||||||||||||||||
| 起源于2020年 | 应收帐款 | $ | $ | $ | 不适用 | 不适用 | 不适用 | ||||||||||||||||||
| 起源于2019年 | 应收帐款 | ||||||||||||||||||||||||
| 延长付款期限的应收账款合计 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
| 销售型租赁应收账款： | |||||||||||||||||||||||||
| 起源于2019年 | 应收帐款 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||
| 起源于2017年 | 应收帐款 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||
| 销售类租赁应收账款合计 | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||
| 开发协议： | |||||||||||||||||||||||||
| 起源于2020年 | 存款及其他 | $ | $ | $ | 不适用 | 不适用 | 不适用 | ||||||||||||||||||
| 起源于2019年 | 存款及其他 | ||||||||||||||||||||||||
| 总发展协议 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | |||||||||||||||||||
盘存
库存主要包括用于维修和维护机器和设备的零部件和供应品，以及生产中的通用机械和待售的制成品。存货按可变现净值列报。库存成本是使用第一-向内，第一-库存所有组件的Out(“FIFO”)方法。该公司定期审查库存数量，并更新对库存可变现净值的估计。这一过程包括检查零部件和辅助设备的账面价值与此类设备当前的公平市场价值(减去出售或处置成本)。这项分析涉及的一些因素包括库存的总体水平、该等产品的当前和预计销售水平、该等产品的预测市场以及销售该产品所需的成本(包括翻新成本)。假设或估计的变化可能会对存货账面价值产生重大影响。截止日期：2020年6月30日和2019年12月31日，原材料库存价值为#美元。
财产和设备
游戏设备的成本，包括固定基地玩家终端、文件服务器和其他支持设备以及其他财产和设备，使用财务报告的直线法，在其估计使用年限内折旧。该公司将翻新二手游戏设备所发生的成本资本化，这些成本通常是为了整修一台机器而发生的，以便将其归还给客户。翻新延长了游戏设备的使用寿命，超过了原来的使用寿命。维修和维护费用在发生时计入费用。该公司定期评估用于折旧资产的估计寿命。预计的使用年限如下：
| 游戏设备(年) | ||||
| 其他财产和设备(年) |
只要发生事件或环境变化表明资产或资产组的账面金额，公司就会审查其财产和设备的减值情况可能不是可以回收的。本公司将长期资产分组进行减值分析，最低水平的可识别现金流可以独立于其他资产和负债的现金流进行计量。这通常是在单个游戏机级别或橱柜产品线级别。当存在减值指标且估计的未贴现现金流为不足以收回资产的账面金额。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
当估计的未贴现现金流为不若资产之账面值足以收回资产之账面值，则减值亏损乃按资产之公平价值小于其账面值计量。
该公司通过将资产的账面价值与资产预期产生的未来现金流进行比较来衡量将持有和使用的资产的可回收性。公司的政策是在必要时损坏手头过剩或过时的游戏机不预计会被使用。减值基于几个因素，包括对赌场安置的游戏机需求的估计预测。虽然本公司相信评估该等资产账面值时所用的估计及假设是合理的，但不同的假设可能会影响资产的账面金额或估计使用年限，从而可能对经营业绩及财务状况产生重大影响。
无形资产
当事件或环境变化表明资产的账面价值时，公司审查其可识别的无形资产的减值可能不是可以回收的。当存在减值指标且估计的未贴现现金流为以下项目时，确认商誉以外的可识别无形资产的减值损失。不足以收回资产的账面金额。
当估计的未贴现现金流为不若无形资产的账面金额足以收回减值损失，则以资产的公允价值小于其账面金额来计量减值损失。
某些商品名称具有无限期的使用寿命，公司至少每年对这些商品名称进行可能的减损测试十月一日，或每当事件或环境变化表明账面价值可能受到损害。我们进行定性评估以确定它是否比不该资产的公允价值低于其账面价值。如果我们认为，作为我们定性评估的结果，它更有可能比不如果资产的公允价值小于其账面价值，则需要进行量化减值测试。
资本化计算机软件的成本
内部开发的游戏软件代表公司开发游戏标题以在公司的游戏机上使用的内部成本。内部开发的游戏软件采用直线法，按软件的预计使用寿命按成本价列报并摊销。一旦确定了技术可行性，就将软件开发成本资本化，并在软件投入使用时摊销。我们开发的计算机软件，只要有了计算机软件的工作模式，就达到了技术上的可行性。任何后续的软件维护成本(如错误修复和后续测试)都会在发生时计入费用。在决定停止软件开发时，将计算停止软件开发成本。软件开发成本在标题或标题组的预期寿命内摊销(如果适用)，计入摊销费用。
该公司按季度或在情况允许的情况下更频繁地将其内部开发的计算机软件的账面净值与按标题或标题组计算的可变现净值进行比较。可变现净值是基于某些假设来确定的，这些假设包括使用该软件的游戏标题或游戏标题组的预期未来收入和净现金流(如果适用)。
商誉
被收购企业的收购价格超过被收购资产和承担的负债的估计公允价值的部分计入商誉。本公司至少每年进行一次商誉可能减值的测试，十月一日，或者当情况发生变化时，更有可能的是不将报告单位的公允价值降低到低于其账面价值。公司可以选择从定性评估开始，通常称为“步骤0”,来确定它是否比不报告单位的公允商誉价值低于其账面价值。这项定性评估可能包括，但不是不本报告仅限于评估总体经济环境、行业和市场状况、自报告单位最近一次业绩估值以来使用的关键假设的变化以及报告单位的整体财务业绩等因素。如果公司确定它更有可能比不如果报告单位的公允价值小于其账面价值，本公司进行商誉减值量化分析，并根据该计量结果，记录商誉可能当报告单位的账面金额超过报告单位的公允价值时，减记并计入经营收入。
购置款会计
本公司适用ASC的规定805, “业务合并“(ASC805)，在核算商业收购方面。它要求我们在收购日将收购的资产和承担的负债的公允价值与商誉分开确认。截至收购日的商誉是指在收购日转移的对价中扣除收购日的资产公允价值和承担的负债后的超额部分。需要进行重大估计和假设，以对收购日收购的资产和承担的负债以及或有对价(如适用)进行估值。这些估计本身是不确定的，需要改进，通常包括计算适当的贴现率和预测与每项收购资产相关的现金流。因此，在测算期内，可能达到一从收购之日起一年内，我们可能记录对购置的资产和承担的负债进行的调整，并与商誉进行相应的抵销。于计价期满或收购资产或承担负债的公允价值最终确定(以先到者为准)后，任何后续调整均记入综合经营报表。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
金融工具的公允价值
本公司适用ASC的规定820, “公允价值计量“(ASC820)到其金融资产和负债。公允价值被定义为一种以市场为基础的计量，旨在估计在当前市场条件下，在计量日期市场参与者之间有序交易中出售资产将收到的价格或转移负债所支付的价格。ASC820还建立了公允价值等级，这要求一个实体在计量公允价值时最大限度地利用可观察到的投入。这些输入分类如下：
| • | 水平1-相同资产或负债的活跃市场报价； | |
| • | 水平2-类似资产或负债在活跃市场的报价、类似资产或负债可观察到的报价以外的投入、主要来自可观察到的市场数据或以相关或其他方式证实的投入；以及 | |
| • | 水平3-具有对公允价值计量重要的不可观察输入的估值方法。 |
由于该等票据的短期到期日，本公司的现金及现金等价物、限制性现金、应收账款及应付账款的账面价值接近公允价值。我们长期债务的公允价值是以类似债券的市场报价(水平)为基础的。2输入)。下表列出了我们截至2010年的长期债务的估计公允价值。2020年6月30日和2019年12月31日*(以千为单位)：
| 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | |||||||||||||||
| 账面金额 | 公允价值 | 账面金额 | 公允价值 | |||||||||||||
| 长期债务 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
所得税会计核算
我们在全球开展业务，在美国联邦、州、地方和外国司法管辖区缴纳所得税。所得税的适当数额和分类取决于几个因素，包括对递延所得税实现的时间和可能性的估计、不确定所得税状况的准备金以及所得税支付时间。
我们按资产负债法核算所得税。递延税项资产及负债因资产及负债账面值与其各自的计税基础之间的差异而产生的未来税项后果予以确认。递延税项资产和负债采用制定的税率计量，该税率预计将适用于预计收回或结算这些临时差额的年度的应税收入。税率变动对递延税项资产和负债的影响在包括制定日在内的期间确认。我们外国子公司的所得税是按照它们所在税收管辖区适用的税率缴纳的。未来的税收优惠被确认到这样的程度，即认为实现这些优惠的可能性比不并为符合以下条件的递延税项资产设立估值免税额不达到这个门槛。
某些递延税项资产的可回收性部分基于对未来收入的估计和暂时性差异的时间安排，未能完全变现此类递延税项资产可能导致未来期间计提更高的税收拨备。
我们将会计指导应用于我们不确定的税收状况，并在指导下，我们可能只有在以下情况下才能确认来自不确定状况的税收优惠不税务当局根据问题的技术价值进行审查后，将维持这一立场。在财务报表中确认的金额是我们认为比50%结算时变现的可能性。
我们需要在评估我们不确定的税收状况和相关的税收优惠时做出重大判断。我们相信我们的假设是合理的；然而，不是的保证相关事项的最终结果将不与我们所得税拨备和应计项目中反映的金额不同。我们根据事实和环境的变化，如结束税务审计或估计的变化，调整我们对不确定税收头寸的负债。我们的所得税条款可能如果这些税收头寸的最终结果与记录的金额不同，就会受到影响。
在……里面三月的2020,作为对COVID的回应-19疫情爆发后，唐纳德·特朗普(Donald Trump)总统签署了H.R.748,“冠状病毒援助、救济和经济安全法案”(“CARE法案”)。不预计CARE法案将对我们的精简合并财务报表产生实质性影响。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
偶然事件
本公司评估其对包括索赔和法律诉讼在内的或有损失的风险，并在认为可能发生潜在损失且金额可以估计的情况下应计负债。在确定概率和确定暴露是否合理地可估量时，都需要作出重大判断。由于与这些事项相关的不确定性，如果意外事件造成的实际损失与管理层的估计不同，可能会对经营结果或财务状况产生重大影响。与或有事项相关的运营费用，包括法律费用，在发生时计入。
外币折算
公司境外子公司的财务报表按资产负债账户的期末汇率和损益表账户的加权平均汇率换算成美元。这些换算的影响被记录为股东权益中其他累计综合损失的组成部分。
流动性和融资以及COVID-19
由于新型冠状病毒在全国范围内的迅速传播造成的业务中断，以及州和部落政府和企业为遏制病毒而采取的行动，该公司的几乎所有客户在当月都关闭了业务。三月和2020年4月它们各自的市场都受到了重大和不利的影响。开始于2020年5月，赌场开始重新开张，大约500几乎走出了650截至，我们在美国和加拿大的客户中有一半是部分开放的2020年6月30日。在……上面2020年6月30日在墨西哥，25我们的320赌场客户部分开放，开业时间为晚些时候-六月。由于我们的赌场客户暂时关闭，消费者在我们的收入共享安装基础上花费的资金减少，我们参与EGM和EGM的日费金额也有所下降，这是因为我们的赌场客户暂时关闭了我们的赌场客户，消费者在我们的收入共享安装基础上花费的资金和我们参与EGM和不是的扩建现有赌场或开发新赌场。具体地说，由于我们的赌场客户暂时关闭，博彩业务收入和设备销售额与去年同期相比有所下降。同样，我们的股东特别大会和桌子产品部门的经营业绩受到干扰，因为每个部门的活动，包括其产品线的设计、开发、收购、制造、营销、分销、安装和服务已暂时停止或大幅减少。此外，由于我们的赌场客户暂时关闭，每个部门的租赁、许可和销售产品的收入都受到了不利影响。因此，该公司已经采取了几项行动来适应危机的严重性。在其他方面，公司实施了短期休假和留存福利，全公司范围内的减薪，以及大约10%裁员。我们的非雇员董事也同意降低他们的费用50%.虽然本公司部分客户重新开业的容量有限，但由于当地条件和与冠状病毒传播相关的法规，一些客户重新开业后又被要求再次关闭，还有一些客户仍处于关闭状态。根据赌场关闭的时间长短以及如果需要再次关闭，公司将考虑通过额外的员工休假进一步削减工资和相关费用，以节省流动性。
自.起2020年6月30日，公司有$
最近发布的会计公告
在……里面2016年6月，FASB发布了ASU不是的。 2016-13, 金融工具-信贷损失(主题326),它就实体应如何衡量金融工具上的信贷损失提供了最新的指导。新的指导方针用终身预期损失衡量方法取代了目前的已发生损失衡量方法。随后，在2018年11月FASB发布了ASU不是的。 2018-19,它澄清了经营租赁产生的应收账款是不在副主题范围内326-20,而应按照ASC核算842.在……里面2019年5月FASB发布了ASU不是的。 2019-05向主题范围内的所有报告实体提供有针对性的过渡救济326.新标准和相关修订在下列财政年度开始生效2019年12月15日包括这些会计年度内的过渡期。本指南预计将采用修改后的追溯方法，对截至年初的留存收益进行长期累积效果调整。第一在指引有效的报告期内，对在生效日期之前已确认任何非临时性减值的债务证券采用前瞻性方法。允许在以下财年开始的财政年度内提前采用2018年12月15日。公司采用ASC：326对所有适用的金融资产采用修正的追溯法，按摊销成本计量。公司选择了切实可行的权宜之计，将应计利息从表格披露中剔除，并不估算应计利息的信贷损失拨备。之后开始报告的结果2020年1月1日在ASC项下显示326虽然先前的金额继续根据以前适用的GAAP报告。但该标准做到了不对我们的综合净利润产生重大影响，不是的对现金流的影响。
在……里面2018年8月，FASB发布了ASU不是的。 2018-15, 无形资产-商誉和其他-内部使用软件(副主题350-40)：客户对作为服务合同的云计算安排中发生的实施成本进行核算(FASB新兴问题特别工作组的共识)它将作为服务合同的托管安排中产生的实施费用资本化的要求与开发或获得内部使用软件(以及包括内部使用软件许可证的托管安排)的实施费用资本化的要求相一致。新标准在以下财年开始生效2019年12月15日包括这些会计年度内的过渡期。允许提前领养，包括在任何过渡期内领养。本公司对以后发生的所有实施费用前瞻性采用该标准2020年1月1日。标准做到了不对我们的综合净利润产生重大影响，不是的对现金流的影响。
*我们做的是不预计最近发布的任何其他会计准则都将对我们的财务报表产生重大影响。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注2.收购
在Bet Gaming II中
在截至的季度内2019年9月30日本公司从In Bet Gaming，Inc(“In Bet II”)收购了与桌上游戏和知识产权相关的若干无形资产。此次收购被计入对一家企业的收购，收购的资产也是根据我们在收购日对其公允价值的估计进行计量的。我们将公认的商誉归因于我们通过我们的分销和销售网络将产品商业化的能力，协同效应的机会，以及其他战略利益。美元的对价
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注3.财产和设备
物业和设备由以下各项组成(以千为单位)：
| 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | |||||||
| 游戏设备 | $ | $ | ||||||
| 其他财产和设备 | ||||||||
| 减去：累计折旧 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 财产和设备，净额 | $ | $ | ||||||
游戏设备及其他财产和设备在资产各自的使用年限内折旧，范围为至好多年了。折旧费用为$
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注4.商誉与无形资产
商誉账面金额变动情况如下(单位：千)：
| 总账面金额 | ||||||||||||||||
| EGM | 餐桌产品 | 互动(1) | 总计 | |||||||||||||
| 2019年12月31日 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 外币调整 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 2020年6月30日的余额 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
(1)截至2010年，互动部门的累计商誉减值费用2020年6月30日价格是$
在.期间第一四分之一2020由于新型冠状病毒在全国范围内的快速传播，以及州和部落政府和企业为试图遏制病毒而采取的行动，包括关闭赌场，我们的EGM和Table Products报告部门的运营业绩明显低于预期。我们的许多客户暂时关闭了他们的业务，我们服务的市场受到了严重和不利的影响，这被认为是一个触发事件。这些关闭导致游戏业务收入减少，特别是与我们租赁的EGM和Table产品相关的收入，因为我们从客户关闭之日起就不再向他们收费。关闭也影响了设备销售收入，因为在关闭期间，我们的客户购买我们的EGM和其他产品的需求下降。1”分析，截至2020年3月31日分析此触发事件是否导致这些公司的相关商誉减值报告单位。现在有不是的公司其他报告单位的商誉余额。
根据我们的定量分析，公允价值是
无形资产由以下各项组成(以千为单位)：
| 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | ||||||||||||||||||||||||||
| 使用寿命 | 毛 | 累积 | 净载客量 | 毛 | 累积 | 净载客量 | |||||||||||||||||||||
| (年) | 价值 | 摊销 | 价值 | 价值 | 摊销 | 价值 | |||||||||||||||||||||
| 不确定的活生生的商号 | 不定 | $ | $ | - | $ | $ | $ | - | $ | ||||||||||||||||||
| 商品和品牌名称 | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| 客户关系 | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| 开发费和配置费项下的合同权 | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| 游戏软件和技术平台 | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| 知识产权 | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||
| $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||
无形资产在其各自的估计使用年限内摊销，范围为至好多年了。与无形资产相关的摊销费用为#美元。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
只要事件或环境变化表明资产的账面价值，管理层就会审查无形资产的减值可能不是可以回收的。有
本公司与若干客户订立开发协议及配售费用协议，以确保其游戏机租赁协议下的楼面面积。与发展协议有关的款项会根据协议条款偿还予本公司，而安置费用则为不已经报销了。对于贷款形式的开发协议，利息收入在偿还票据时根据所述利率确认，如果不在开发协议中明确规定了推算利率。如果所述利率被视为不是市场利率或零，则由于所述利率与市场利率之间的差额，在应收票据上记录贴现，并记录相应的无形资产。无形资产在财务报表中确认为开发协议项下的合同权，并在协议期限内摊销为收入减少。配售费用可以是预先支付的现金形式，也可以是免费租赁期的现金，并在合同有效期内增加，费用作为收入的减少记录。我们记录了游戏运营收入的减少，因为增加了开发协议下的合同权和配售费用#美元。
注5.应计负债
应计负债包括以下内容(以千计)：
| 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | |||||||
| 工资和工资税应计项目 | $ | $ | ||||||
| 应缴税款 | ||||||||
| 经营租赁负债的当期部分 | ||||||||
| 许可费义务 | ||||||||
| 应付安置费用 | ||||||||
| 应计其他 | ||||||||
| 应计负债总额 | $ | $ | ||||||
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注6.长期债务
长期债务由以下部分组成(以千为单位)：
| 2020年6月30日 | 2019年12月31日 | |||||||
| 第一留置权信贷安排： | ||||||||
| 定期贷款，按伦敦银行同业拆借利率或基准利率加码计息 (截至2020年6月30日)，扣除未摊销贴现和递延贷款成本后的净额为百万和分别于2020年6月30日和2019年12月31日达到100万。 | $ | $ | ||||||
| 增量定期贷款，按伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)或基准利率加码计息 (截至2020年6月30日)，扣除未摊销贴现和递延贷款成本后的净额为截至2020年6月30日，为100万人。 | $ | $ | ||||||
| 循环信贷安排，按伦敦银行同业拆借利率或基准利率加码计息 (2020年6月30日) | ||||||||
| 融资租赁 | ||||||||
| 债务总额 | ||||||||
| 减：当前部分 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 长期债务 | $ | $ | ||||||
第一留置权信贷安排
在……上面2017年6月6日(截止日期“)，本公司全资间接附属公司AP Gaming I，LLC(”借款人“)订立一项第一留置权信贷协议(“第一留置权信贷协议”)，规定为#美元。
在……上面2017年12月6日，借款人签订了增量贷款，金额为$。
额外的$
在……上面2018年2月8日，借款人完成了对其现有美元的重新定价。
在……上面2018年2月8日，关于定期贷款的重新定价，第三-派对费用$
在……上面2018年10月5日，借款人签订了增量假设和修订协议不是的。 2(“增量协议”不是的。 2”)与借款人的某些子公司、不时的贷款方和行政代理。增量协议不是的。 2修改并重申日期为的某些第一留置权信贷协议，日期为2017年6月6日，经修订的(2017年12月6日)并经修订及重述于2018年2月8日((A)将信贷协议项下的B期贷款(经重新定价的B期贷款，即“重新定价的B期贷款”)的适用利差调低如下：(A)将信贷协议项下适用的B期贷款(经重新定价的B期贷款，即“重新定价的B期贷款”)的适用利差降低1%；(2)在借款人、贷款人一方、行政代理和其中所指名的其他各方之间(“经修订和重新调整的信贷协议”)
在……上面2018年10月5日，关于定期贷款的重新定价，第三-派对费用$
在……上面2019年8月30日借款人签订了修正案不是的。 3(“重新定价修正案”)。重新定价修正案将循环信贷安排的利差降至与根据信贷协议发放的定期贷款相同的利差。
在……上面2020年5月1日借款人签订了增量假设和修订协议不是的。 4(“修订不是的。 4”)与借款人的某些子公司、贷款人一方和行政代理进行合作，修订了第一份留置权信贷协议，以规定契约减免(如附注所述1)，以及本金总额为$
额外的$
自.起2020年6月30日，我们遵守了我们债务工具所需的契约。1“流动性和融资以及COVID-19”以描述我们未来时期的金融契约的变化。
融资租赁
本公司已签订车辆和设备租赁，这些车辆和设备作为融资租赁入账。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注7.股东权益
我们修订和重述的公司章程规定，我们的法定股本将包括
普通股
投票权。我们普通股的持有者有权一对所有提交给股东采取行动的事项进行每股投票，并不对我们董事的选举有累计投票权。“
股息与分配权
我们普通股的所有股份都有权在我们董事会的任何股息和分配中平等分享。可能根据任何已发行优先股的条款，从合法来源申报。
股份回购计划
在.期间2019,董事会批准了一项股票回购计划，该计划将允许公司回购至多$
注8.资产减值和其他费用
简明综合经营报表和全面(亏损)收益将包括各种会计交易，如处置长期资产的损失或减值，以及对已归类为减记和其他费用的或有对价的公允价值调整。在.期间三截至的月份2020年6月30日，公司确认了$
在.期间六截至12月底的12个月2020年6月30日，公司确认了$
在.期间三截至2008年底的几个月六月30, 2019,该公司确认了美元。
在这段时间里六截至2009年底的12个月六月30, 2019,该公司确认了美元。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注9.每股基本收益和摊薄(亏损)收益
本公司根据会计指引计算每股净(亏损)收益，该指引要求在简明综合经营报表和全面(亏损)收益的正面列报基本每股收益和稀释后每股收益(“EPS”)。基本EPS的计算方法是将该期间的净(亏损)收益除以该期间的加权平均流通股数量。基本每股收益包括按期内发行股票平均数加权的普通股。稀释每股收益的计算方法是将当期净(亏损)收益除以当期已发行普通股的加权平均数，再加上当期已发行的潜在稀释性普通股。稀释每股收益不包括所有潜在的稀释股票，如果它们的影响是反稀释的。可能稀释的普通股包括股票期权和限制性股票(见附注11).
有
不包括在计算稀释后每股收益中三截至2008年底的几个月2020年6月30日他们是
不包括在计算稀释后每股收益中三截至2008年底的几个月六月30, 2019这是一件很糟糕的事。
注10.福利计划
本公司成立了一家401(K)图则(“401(K)计划“)。这个401(K)计划允许员工贡献其收入的一部分，公司可能在可自由支配的基础上匹配一定百分比的捐款。在……里面2020年4月，公司暂时停牌。401(K)等额缴款，并有
在……上面四月28, 2014,本公司董事会批准2014长期激励计划(“LTIP”)。根据长期股权投资协议，本公司获授权于授出日期向本公司或其任何附属公司的董事、雇员及顾问授予非限制性股票期权、购买普通股、限制性股票、限制性股票单位的权利，以及将以普通股股份结算或以普通股股份为基础的其他奖励。LTIP将终止在董事会批准数年后。在与资本的某些变化相关的调整的情况下，普通股的最高股数可能根据LTIP项下的裁决交付的是
在……上面2018年1月16日，我们的董事会通过了，我们的股东也批准了2018综合激励计划(“综合激励计划”)，根据该计划，以股权和现金为基础的激励可能授予参与的员工、董事和顾问。修订后的综合激励计划规定了总计
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注11.基于股票的薪酬
股票期权
公司已根据其激励计划向符合条件的参与者授予股票奖励。股票奖励包括购买该公司普通股的选择权。这些股票期权包括服务和市场状况的组合，如下所述。
对于三截至的月份2020年6月30日，公司确认了$
与股票期权相关的未确认补偿费用为#美元。
该公司使用布莱克·斯科尔斯模型计算服务期内授予的股票期权的授予日期公允价值。对于包含与公司股东实现的投资回报相关的市场状况的股票期权，期权使用基于点阵的期权估值模型进行估值。这些计算中使用的假设是预期股息率、预期波动率、无风险利率和预期期限(以年为单位)。预期波动率是基于可比公司的隐含波动率。达到流动资金的预期时间是基于管理层的估计。无风险利率以美国公债收益率曲线为基础，期限相当于预计的流动性时间。有
股票期权奖励代表购买普通股的期权，根据公司的激励计划授予，包括公司主要归类为A部分或基于时间的、B部分和C部分的期权。
A部分或基于时间的期权有资格等额分期付款
所有其他期权奖励有资格在满足某些业绩条件后授予(统称为“业绩期权”)。这些业绩条件包括投资者回报或普通股交易价格的实现。这些性能条件是在十月的2018对于已授予的所有性能选项，并且当前有
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
年度内未偿还股票期权变动摘要六截至的月份2020年6月30日，详情如下：
| 选项数量 | 加权平均行使价 | 加权平均剩余合同期限(年) | 聚合内在价值(以千为单位) | |||||||||||||
| 截至2019年12月31日的未偿还期权 | $ | $ | ||||||||||||||
| 授与 | - | |||||||||||||||
| 已行使 | ( | ) | $ | |||||||||||||
| 取消或没收 | ( | ) | $ | |||||||||||||
| 截至2020年6月30日的未偿还期权 | $ | $ | ||||||||||||||
| 截至2020年6月30日可行使的期权 | $ | $ | ||||||||||||||
限制性股票
限制性股票奖励通常有资格等额分期付款
某些限制性股票奖励有资格在满足某些条件后授予(统称为“业绩奖励”)。归属发生在第一前一天我们普通股的每股平均价格。60连续三个交易日超过一定的股价。
年度已发行限制性股票变动摘要六截至的月份2020年6月30日，详情如下：
| 已发行股票 | 授予日期公允价值(每股) | |||||||
| 截至2019年12月31日的未偿还限制性股票 | $ | |||||||
| 授与 | $ | |||||||
| 既得 | ( | ) | $ | |||||
| 取消或没收 | ( | ) | $ | |||||
| 截至2020年6月30日的已发行限制性股票 | $ | |||||||
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注12.所得税
本公司本年度实际所得税率三截至2008年底的几个月2020年6月30日，这是一笔
本公司本年度实际所得税率六截至2008年底的几个月2020年6月30日，这是一个好处
该公司与凯迪拉克杰克(收购于#年)的前车主签订了赔偿协议。可能的2015)据此，之前的所有者已同意通过向当局征税，在收购前一段时间内赔偿本公司税务状况的变化。自.起2020年6月30日，一笔应收赔款$。
在.期间三和六截至的月份2020年6月30日，公司确认了一美元
注13.承诺和或有事项
该公司受联邦、州和美洲原住民法律和法规的约束，这些法律和法规既影响其与客户的一般商业关系，也影响向他们提供的产品和服务。该公司定期审查每一重大事项的状况，并评估潜在的财务风险。如果任何索赔或法律程序的潜在损失被认为是可能的，并且金额可以估计，本公司应对估计的损失承担责任。如果任何索赔或法律程序的潜在损失被认为是合理可能的，本公司将披露对可能损失或可能损失范围的估计，或不能做出此类估计的声明。在确定概率和确定暴露是否合理地可估量时，都需要作出重大判断。由于与这些事项相关的不确定性，应计项目仅基于当时可获得的最佳信息。随着获得更多信息，公司重新评估与其未决索赔和诉讼相关的潜在责任，并可能修改他们的估计。对潜在负债估计的这种修订可能会对业务结果和财务状况产生实质性影响。
在.期间三截至的月份2019年9月30日该公司记录了一美元
在……上面2020年6月25日，一项推定的集体诉讼被提交给美国内华达州地区法院，案件不是的。 20-cv-1209,曼扬·乔杜里(Manjan Chowdhury)针对公司及其某些高级管理人员，个别并代表所有购买或以其他方式收购公司证券的人2018年8月2日和2019年8月7日。起诉书称，被告就公司的前瞻性财务前景以及在其RMG Interactive报告部门的商誉和无形资产进行了虚假和误导性的陈述，导致所谓的班级成员受到伤害，原因是公司普通股在第二季度发布后价值下降2019结果显示在2019年8月7日。起诉书指控违反了条款。10(B)及20(A)#年“证券交易法”1934.被告认为这些指控是没有根据的，并打算对其进行有力的辩护，但可能存在这样的情况不是的关于结果的保证。
PLAYAGS，Inc.
简明合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注14.运营区段
我们按照“管理办法”逐个部门地报告我们的业务部门结果。管理方法指定我们的首席运营决策者(“CODM”)(即我们的首席执行官(“CEO”))用来做出决策和评估我们的可报告部门的业绩的内部报告。
请参阅备注1要详细讨论我们的线段。每个部门的活动包括其产品线的设计、开发、采购、制造、营销、分销、安装和服务。我们根据收入和分部调整后的EBITDA来评估我们运营部门的业绩，这在下面一段中定义。
部门收入包括每个可报告部门内的产品租赁、许可或销售。分部调整后的EBITDA包括经折旧、摊销、减记和其他费用、配售费用的增加、基于非现金股票的补偿费用以及其他成本(如某些收购和整合相关成本，包括重组和遣散费；首次公开募股和二次发行成本；法律和诉讼费用，包括和解费用；新司法管辖区和监管许可成本；资本化安装和交付的非现金费用；合同取消费用；以及主要由公司为项目产生的专业费用组成的其他调整)的收入和运营费用。每个部门的收入都可归因于第三各方和部门运营费用与每个部门包括的产品线直接相关，如研发费用、产品审批费用、与产品相关的诉讼费用、销售佣金和其他可直接分配的销售费用。博彩运营成本和设备销售成本主要包括产品销售成本、服务成本、制造费用、运输和安装成本。
分部调整后的EBITDA不包括在营业分部之外管理的其他收入和费用、所得税和某些费用。
以下提供有关我们的可报告部门的财务信息三和六截至的月份2020年6月30日和2019(金额以千为单位)：。
| 截至6月30日的三个月， | 截至6月30日的六个月， | |||||||||||||||
| 2020 | 2019 | 2020 | 2019 | |||||||||||||
| 按细分市场划分的收入 | ||||||||||||||||
| EGM | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 餐桌产品 | ||||||||||||||||
| 互动式 | ||||||||||||||||
| 总收入 | $ | $ | ||||||||||||||
| 按部门调整的EBITDA | ||||||||||||||||
| EGM | ( | ) | ||||||||||||||
| 餐桌产品 | ( | ) | ||||||||||||||
| 互动式 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 小计 | ( | ) | ||||||||||||||
| 减记和其他： | ||||||||||||||||
| 处置长期资产的损失 | ||||||||||||||||
| 长期资产减值 | ||||||||||||||||
| 对或有对价和其他项目的公允价值调整 | ||||||||||||||||
| 折旧摊销 | ||||||||||||||||
| 配售费用的增加(1) | ||||||||||||||||
| 非现金股票薪酬费用 | ||||||||||||||||
| 收购和整合相关成本，包括重组和遣散费 | ( | ) | ||||||||||||||
| 首次公开发行(IPO)成本和二次发行成本 | ||||||||||||||||
| 法律和诉讼费用，包括和解费用 | ||||||||||||||||
| 资本化安装和交付的非现金费用 | ||||||||||||||||
| 其他调整 | ||||||||||||||||
| 利息费用 | ||||||||||||||||
| 利息(收入) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 债务清偿和修改损失 | ||||||||||||||||
| 其他费用 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 所得税前收入(亏损) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
(1)与增加开发协议项下的合同权和配售费用有关的非现金项目。
公司的CODM做到了不收到一份报告，其中包含每个可报告部门的总资产或资本支出的度量，如下所示不用于评估细分市场的性能。CODM根据调整后的EBITDA和不基于资产或资本支出，因为事实是二在该公司的可报告细分市场中，表格产品和互动产品包括不资本密集型。任何资本支出信息均以综合基础提供给CODM。因此，该公司已经不按可报告分部提供资产和资本支出信息。
项目2.管理层对财务状况和经营成果的讨论和分析
关于前瞻性陈述的警告性声明
这份关于Form 10-Q的季度报告包含“前瞻性陈述”。前瞻性陈述包括涉及未来结果或事件的任何陈述。在某些情况下，您可以通过“可能”、“可能”、“将会”、“应该”、“可能”或其否定等术语来识别前瞻性陈述。一般而言，“预期”、“相信”、“继续”、“预期”、“打算”、“估计”、“项目”、“计划”以及类似的表述都是前瞻性表述。特别是，关于我们的预期、信念、计划、目标、假设或未来事件或业绩的陈述，包含在本季度报告10-Q表的其他地方，以及在“第1项业务”和“第1A项”中讨论的内容。我们在截至2019年12月31日的10-K表格年度报告中的“风险因素”是前瞻性陈述。这些前瞻性陈述包括非历史事实的陈述，包括有关我们可能或假设的未来行动和业务战略的陈述。我们基于我们目前的预期、假设、估计和预测做出这些前瞻性陈述。虽然我们相信这些预期、假设、估计和预测是合理的，但此类前瞻性陈述只是预测，涉及已知和未知的风险、不确定性和其他因素，其中许多是我们无法控制的，这些因素可能导致我们的实际结果、业绩或成就与此类前瞻性陈述明示或暗示的任何结果、业绩或成就大不相同。考虑到风险和不确定性, 告诫您不要过度依赖此类前瞻性陈述。这些前瞻性陈述仅在本季度报告发布之日作出。除非联邦证券法要求，否则我们不承担并明确拒绝更新任何此类声明或公开宣布对任何此类声明进行任何修订以反映未来事件或发展的任何义务。新的因素时有出现，我们不可能把所有这些因素都预测出来。
除非上下文另有说明，或除非另有特别说明，否则提及的“公司”、“PlayAGS”、“AGS”、“我们”、“我们”和“我们”指的是PlayAGS，Inc.。及其合并的子公司。
概述
我们是游戏行业EGM及其他产品和服务的领先设计商和供应商。我们在三个不同的领域运营我们的业务：EGM、桌面产品和互动。每个部门的活动包括设计、开发、采购、制造、营销、分销、安装和服务不同的产品系列。我们成立于2005年，历史上专注于向美洲原住民游戏市场供应EGM，包括老虎机、视频宾果机和其他电子游戏设备。自2014年以来，我们扩大了我们的产品线，包括：(I)获准经营III类EGM的商业和美洲原住民赌场的III类EGM，(Ii)桌上游戏产品和(Iii)互动产品，我们相信所有这些产品在我们目前业务有限或没有业务的市场扩张时，都为我们提供了增长机会。在截至2020年6月30日的期间，我们总收入的约61%来自经常性合同租赁协议，根据该协议，我们根据收入分享协议(我们获得这些产品产生的收入的一定比例)或按日收费协议(我们为每个EGM或桌上游戏产品收取每日或每月固定费用)，或我们互动游戏业务的经常性收入，将EGM和桌上游戏产品放置在我们的客户的游戏设施中。
EGM细分市场
EGM是我们最大的细分市场，占我们截至2020年6月30日的三个月收入的83%。我们有一个专有游戏标题库，我们在几个最先进的EGM橱柜上交付。其中包括我们仅限高级租赁的橱柜。猎户座星墙, 猎户座隆起和大红。此外，我们可供出售和租赁的核心橱柜包括猎户座肖像, 猎户座曲线, 猎户座倾斜, 猎户座直立和图标.
我们所有的橱柜的设计都是为了吸引赌场地板上玩家的注意力，同时也是为了最大化运营商的利润。我们为我们的客户提供租赁或购买我们的EGM和相关游戏系统的选择。目前，我们所有收入的很大一部分都来自根据收入分享或按日收费租赁协议(也称为“参与”协议)安装的EGM，我们将这种创收称为我们的“参与模式”。“
餐桌产品
除了我们现有的EGM产品组合外，我们还为客户提供40多种独特的桌上游戏产品，包括现场毛毡桌上游戏、边注产品、进步者、洗牌机、标牌和其他辅助桌上游戏设备。我们的桌上产品旨在增强赌场地板的桌上游戏区(俗称“赌场”)。在过去的10年里，有一种趋势是在21点桌上引入边注，以增加游戏的整体把握。我们的桌上产品部分提供全套边注和专业桌上游戏，利用这一趋势，我们相信这一部分将成为公司重要的增长引擎，包括通过我们的特别股东大会产品创造更多的交叉销售机会。截至2020年6月30日，我们在国内和国际拥有3962个桌面产品的安装基础，根据订购的产品数量，我们相信我们目前是游戏行业桌面产品的领先供应商。
我们的桌子产品部门专注于租赁产生的高利润率经常性收入。我们在这一细分市场产生的几乎所有收入都是经常性的。
互动式
我们运营一个内容聚合的B2B在线游戏平台，提供给我们的实时货币游戏(“RMG”)在线赌场客户。我们的B2B平台AxSys游戏市场聚合了几家游戏供应商的内容，并为在线赌场运营商提供了便利，以减少供应在线赌场所需的集成数量。通过与我们整合，在线赌场运营商可以访问来自众多游戏供应商的大量内容。我们在英国、欧洲部分地区和新泽西州等受监管的合法在线游戏辖区运营AxSys游戏市场。他说：
我们还运营企业对消费者(“B2C”)社交赌场游戏，其中包括我们广受欢迎的EGM游戏的在线版本，世界各地的玩家可以在多个移动平台上访问这些游戏，我们相信这将建立品牌认知度。我们的B2C社交赌场游戏采用免费模式运作，玩家可以免费领取虚拟货币或其他虚拟消费品(统称为“虚拟商品”或“虚拟货币”)，也可以购买额外的虚拟商品。我们的B2C社交赌场游戏可以在我们的移动应用Lucky play Casino上找到。这款应用程序包含许多AGS游戏，消费者可以免费玩，也可以用他们在应用程序中购买的虚拟货币玩。
我们业务的主要驱动因素
我们的收入受到以下关键因素的影响：
| • |
消费者在我们国内收入份额安装基础上花费的金额； |
| • |
我们参与的电子游戏机每天的费用和销售价格； |
| • |
我们与客户的收入分成比例； |
| • |
客户的资金预算； |
| • |
现有赌场更换现有电子游戏机的水平； |
| • |
扩建现有赌场； |
| • |
开发新赌场； |
| • |
在美国和国际上开设或关闭新的博彩司法管辖区； |
| • |
我们有能力在不同的司法管辖区获得和维护博彩许可证； |
| • |
与同类设施提供的竞争产品相比，我们的电子游戏机的相对竞争力和受欢迎程度如何；以及 |
| • |
一般宏观经济因素，包括消费者可支配收入和个人消费支出的水平和变化。 |
上述因素受到新冠肺炎以及我们几乎所有赌场客户门店的相关关闭的重大影响。由于新型冠状病毒在全国范围内的迅速传播造成的业务中断，以及州和部落政府和企业采取的遏制病毒的行动，本公司的几乎所有客户在2020年3月和4月期间几乎都关闭了业务，他们各自的市场受到了重大和不利的影响。从2020年5月开始，赌场开始重新开放，截至2020年6月30日，我们在美国和加拿大的近650名客户中，约有500人部分开放。2020年6月30日，在墨西哥，我们的320名赌场客户中有25名部分开放，开业时间是6月下旬。由于我们的赌场客户暂时关闭，消费者在我们的收入共享安装基础上花费的钱减少了，我们参与EGM的日费金额也减少了，现有赌场没有扩大，也没有开发新的赌场。“具体地说，由于我们的赌场客户暂时关闭，博彩运营收入和设备销售额与去年同期相比有所下降。同样，我们的股东特别大会和桌子产品部门的经营业绩受到干扰，因为每个部门的活动，包括其产品线的设计、开发、收购、制造、营销、分销、安装和服务已暂时停止或大幅减少。此外，由于我们的赌场客户暂时关闭，每个部门的租赁、许可和销售产品的收入都受到了不利影响。因此，该公司已经采取了几项行动来适应危机的严重性。在其他方面，公司实施了短期休假和留存福利, 全公司减薪，裁员约10%。我们的非雇员董事也同意降低50%的费用，虽然本公司部分客户重新开业的运力有限，但由于当地条件和与冠状病毒传播有关的法规，一些客户重新开业后又被要求再次关闭，还有一些客户仍处于关闭状态。根据赌场关闭的时间长短以及如果需要再次关闭，公司将考虑通过额外的员工休假进一步削减工资和相关费用，以节省流动性。
我们的费用受以下关键因素影响：
| • |
与生产率相关的劳动力成本波动； |
| • |
加班和培训； |
| • |
游戏设备零部件价格波动； |
| • |
能源价格波动； |
| • |
获得和维护博彩许可证的成本发生变化； |
| • |
游戏设备所需维修费用水平的波动；以及 |
| • |
增加关税。 |
我们的销售、一般和行政费用以及研究和开发费用的变化主要是由于就业和工资以及相关附带福利的变化。
收购和资产剥离
在过去两年里，我们进行了几次战略性收购。“
在Bet Gaming II中。
在截至2019年9月30日的季度内，我们从In Bet Gaming，Inc(“In Bet II”)收购了与桌上游戏知识产权相关的某些无形资产。本次收购被计入对一项业务的收购，所收购的资产是根据我们在收购日期对其公允价值的估计进行计量的。我们将被认可的商誉归因于我们通过我们的分销和销售网络将产品商业化的能力、协同效应的机会和其他战略利益。400万美元的对价主要用于120万美元的可扣税商誉和280万美元的无形资产。
诚信.
在截至2019年3月31日的季度内，我们收购了Integrity Gaming Corp.的全部股权。Integrity)是一家地区性老虎机线路运营商，在俄克拉何马州和得克萨斯州的33多家赌场运营着2500多台游戏机。本次收购被计入对一项业务的收购，所收购的资产和承担的负债是根据我们在收购日期对其公允价值的估计进行计量的。我们将确认的商誉归因于我们有能力利用Integrity的安装基础来最大限度地增加合并产品组合的收入，并通过降低我们的综合服务和管理费用获得协同效应。此次收购的总对价为5260万美元。对价主要分配给1140万美元的非税可抵扣商誉、1270万美元的财产和设备以及3060万美元的无形资产。
运营结果
截至2020年6月30日的三个月，而截至2019年6月30日的三个月
下表列出了截至2020年6月30日和2019年6月30日的前三个月的某些精选综合财务数据(单位：千)：
| 截至6月30日的三个月， | $ | % |
||||||||||||||
| 2020 |
2019 |
变化 |
变化 |
|||||||||||||
| 合并运营报表： |
||||||||||||||||
| 营业收入 |
||||||||||||||||
| 博彩运营 |
$ | 10,189 | $ | 53,593 | $ | (43,404 | ) | (81.0 | )% | |||||||
| 设备销售 |
6,599 | 20,916 | (14,317 | ) | (68.4 | )% | ||||||||||
| 总收入 |
16,788 | 74,509 | (57,721 | ) | (77.5 | )% | ||||||||||
| 营业费用 |
||||||||||||||||
| 博彩运营成本 |
5,495 | 10,932 | (5,437 | ) | (49.7 | )% | ||||||||||
| 设备销售成本 |
4,162 | 9,903 | (5,741 | ) | (58.0 | )% | ||||||||||
| 销售、一般和行政 |
8,609 | 14,605 | (5,996 | ) | (41.1 | )% | ||||||||||
| 研究与发展 |
4,931 | 8,379 | (3,448 | ) | (41.2 | )% | ||||||||||
| 资产减值和其他费用 |
819 | 5,036 | (4,217 | ) | (83.7 | )% | ||||||||||
| 折旧摊销 |
21,521 | 23,659 | (2,138 | ) | (9.0 | )% | ||||||||||
| 业务费用共计 |
45,537 | 72,514 | (26,977 | ) | (37.2 | )% | ||||||||||
| 营业收入(亏损) |
(28,749 | ) | 1,995 | (30,744 | ) | (1541.1 | )% | |||||||||
| 其他费用(收入) |
||||||||||||||||
| 利息费用 |
10,894 | 9,560 | 1,334 | 14.0 | % | |||||||||||
| 利息收入 |
(120 | ) | (31 | ) | (89 | ) | 287.1 | % | ||||||||
| 债务清偿和修改损失 | 3,102 | - | 3,102 | 100.0 | % | |||||||||||
| 其他费用 |
(35 | ) | (46 | ) | 11 | (23.9 | )% | |||||||||
| 所得税前收入(亏损) |
(42,590 | ) | (7,488 | ) | (35,102 | ) | 468.8 | % | ||||||||
| 所得税(费用)福利 |
(49 | ) | 52 | (101 | ) | (194.2 | )% | |||||||||
| 净(亏损)收入 | (42,639 | ) | (7,436 | ) | (35,203 | ) | 473.4 | % | ||||||||
| 减去：可归因于非控股权益的净收入 | - | (121 | ) | 121 | (100.0 | )% | ||||||||||
| 可归因于PlayAGS，Inc.的净(亏损)收入 | $ | (42,639 | ) | $ | (7,557 | ) | $ | (35,082 | ) | 464.2 | % | |||||
收入：
博彩运营部。
游戏运营收入减少了4340万美元，主要是由于我们的特别股东大会和桌上产品细分市场的减少。由于新冠肺炎于2020年3月开始临时关闭赌场，EGM RPD较前一年下降了80.0%，表内平均租赁价格下降了81.7%，这是由于EGM RPD较上年同期下降了80.0%，表内平均租赁价格下降了81.7%。该公司几乎所有的客户在2020年4月期间都关闭了，在2020年5月和6月期间，一小部分客户开始以减少的运力重新开放。游戏运营收入的进一步下降是由于我们国内EGM安装基数同比下降，原因是。在过去12个月中，向经销商销售了近2900个以前租赁的低产单位(前期为722个，2020年第二季度为169个)。我们的国际EGM装机量也同比下降，这主要是由于墨西哥的某些赌场永久关闭，以及在过去12个月中出售了以前租赁的EGM。“我们特别股东大会和桌子产品部门的减少被我们互动部门增加的100万美元部分抵消，这主要与我们RMG收入的增加有关。
设备销售部。
.
设备销量的下降主要是由于通用汽车销量同比减少了972辆。“在截至今年前三个月的三个月里，我们售出了2.09亿辆EGM2020年6月30日，而去年同期为1181个EGM单位。由于产品结构不同，国内平均销售价格与上年同期相比上涨了8.1%，部分抵消了设备销售收入的下降。EGM设备销售收入还包括在本年度期间向分销商出售169台以前租赁的较低产量单位的收入，这些单位不包括在我们的已售出单位数量或国内平均销售价格中。
营业费用
博彩运营成本。博彩运营成本下降是与收入数量相关的直接支出减少360万美元的结果，这主要是由于新冠肺炎于2020年3月开始临时关闭赌场导致活动减少所致。减少的另一个原因是与外勤事务有关的费用同比减少210万美元。由于新冠肺炎的原因，我们的制造设施没有得到充分利用，因此这一减少被主要来自闲置设施的50万美元的未申请劳动力和间接费用部分抵消。作为博彩业务收入的百分比，截至三个月的博彩运营成本为53.9%。2020年6月30日7%，而去年同期为20.4%。
设备销售成本。 - 设备销售成本的下降可归因于在截至三个月的三个月中售出的2.09亿台EGM设备。2020年6月30日*而去年同期售出了1181万台。在截至3月份的3个月里，设备销售成本占设备销售收入的百分比为63.1%。2020年6月30日与上年同期的47.3%相比，差异主要是由于本年度出售给分销商的169台产品的利润率低于本公司的历史经验。
销售，一般和行政。-销售、一般和行政费用下降，主要是由于工资和福利减少360万美元，销售和营销费用减少160万美元，专业费用减少50万美元，所有这些都是由于管理层在新冠肺炎危机中采取的削减支出的行动，包括员工休假、裁员和减薪。
研究和开发。 - 研发费用的减少主要是由于工资和福利减少了310万美元，开发费减少了70万美元，以及管理层在新冠肺炎危机期间采取了包括员工休假、裁员和减薪在内的削减开支的一系列行动，导致专业费用减少了30万美元。
减记和其他费用。-在截至以下三个月的三个月内2020年6月30日，公司确认了80万美元的减记和其他费用，主要与或有对价的公允价值调整有关。
在截至2019年6月30日的三个月内，本公司确认了500万美元的减记和其他费用，原因是我们的RMG互动报告部门的商誉减值350万美元，以及RMG互动报告部门的无形资产相关减值130万美元。我们还记录了与游戏游戏相关的资产处置亏损10万美元和无形资产减值10万美元。
折旧和摊销。*-下降的主要原因是：在收购凯迪拉克杰克时购买的几项资产，这些资产的五年使用寿命在截至的三个月。2020年6月30日。
其他费用，净额
利息支出。 利息支出的增加主要是由于增量第一留置权信贷安排下的未偿还本金增加了9,500万美元，我们循环信贷安排的未偿还债务增加了3,000万美元，以及融资配售费用的额外利息。见项目1。“财务报表”有关长期债务的详细讨论附注6。利息支出的增加被适用于第一留置权信贷安排下的贷款的浮动利率逐年下降所抵消。
其他费用。 *其他费用的变化是由于外币波动对以外币计价的贸易应收款和应收款的影响。
所得税。在截至2020年6月30日的前三个月，公司的有效所得税税率为0.1%的费用。截至2020年6月30日的三个月，联邦法定税率为21.0%，与公司实际税率之间的差异主要是由于我们对递延税项资产的估值津贴发生了变化。本公司截至2019年6月30日止三个月的有效所得税税率为0.7%。截至2019年6月30日的三个月，联邦法定税率为21.0%，与公司实际税率之间的差异主要是由于我们的递延税项资产估值津贴和商誉减值的变化。
截至2020年6月30日的6个月与截至2019年6月30日的前6个月相比
下表列出了截至2020年6月30日和2019年6月30日的前六个月的某些精选精简综合财务数据(单位：千)：
| 截至6月30日的六个月， |
$ | % |
||||||||||||||
| 2020 |
2019 |
变化 |
变化 |
|||||||||||||
| 合并运营报表： |
||||||||||||||||
| 营业收入 |
||||||||||||||||
| 博彩运营 |
$ | 52,874 | $ | 106,454 | $ | (53,580 | ) | (50.3 | )% | |||||||
| 设备销售 |
18,227 | 41,097 | (22,870 | ) | (55.6 | )% | ||||||||||
| 总收入 |
71,101 | 147,551 | (76,450 | ) | (51.8 | )% | ||||||||||
| 营业费用 |
||||||||||||||||
| 博彩运营成本 |
15,488 | 20,551 | (5,063 | ) | (24.6 | )% | ||||||||||
| 设备销售成本 |
9,370 | 19,427 | (10,057 | ) | (51.8 | )% | ||||||||||
| 销售、一般和行政 |
20,249 | 29,482 | (9,233 | ) | (31.3 | )% | ||||||||||
| 研究与发展 |
13,162 | 16,504 | (3,342 | ) | (20.2 | )% | ||||||||||
| 资产减值和其他费用 |
874 | 6,052 | (5,178 | ) | (85.6 | )% | ||||||||||
| 折旧摊销 |
45,890 | 45,192 | 698 | 1.5 | % | |||||||||||
| 业务费用共计 |
105,033 | 137,208 | (32,175 | ) | (23.4 | )% | ||||||||||
| 经营收入 |
(33,932 | ) | 10,343 | (44,275 | ) | (428.1 | )% | |||||||||
| 其他费用(收入) |
||||||||||||||||
| 利息费用 |
19,236 | 18,434 | 802 | 4.4 | % | |||||||||||
| 利息收入 |
(172 | ) | (70 | ) | (102 | ) | 145.7 | % | ||||||||
| 债务清偿和修改损失 | 3,102 | - | 3,102 | 100.0 | % | |||||||||||
| 其他费用 |
4,304 | 5,214 | (910 | ) | (17.5 | )% | ||||||||||
| 所得税前亏损 |
(60,402 | ) | (13,235 | ) | (47,167 | ) | 356.4 | % | ||||||||
| 所得税优惠 |
3,344 | 5,810 | (2,466 | ) | (42.4 | )% | ||||||||||
| 净(亏损)收入 |
(57,058 | ) | (7,425 | ) | (49,633 | ) | 668.5 | % | ||||||||
| 减去：可归因于非控股权益的净收入 |
- | (214 | ) | 214 | (100.0 | )% | ||||||||||
| 可归因于PlayAGS，Inc.的净亏损 |
$ | (57,058 | ) | $ | (7,639 | ) | $ | (49,419 | ) | 646.9 | % | |||||
收入：
博彩运营部。 博彩业务收入减少5360万美元，主要原因是我们的特别股东大会部门减少。股东特别大会营业收入较上年减少49.6%，主要是由于新冠肺炎于二零二零年三月开始临时关闭赌场所致。“本公司几乎所有客户于二零二零年四月关闭，少量客户于二零二零年五月至六月期间开始减量重新开业。游戏运营收入的进一步下降是由于我们国内EGM安装基数同比下降，原因是。在过去12个月中，向经销商销售了近2900个以前租赁的低收益单位(2019年第四季度售出了327个，本年度售出了564个)。我们的国际EGM装机量也同比下降，这主要是由于墨西哥的某些赌场永久关闭，以及在过去12个月中出售了以前租赁的EGM。“我们特别股东大会部门的减少被我们互动部门增加的130万美元部分抵消，这主要与我们RMG收入的增加有关。
设备销售部。设备销售收入的下降是由于截至2020年6月30日的6个月销售了673台EGM设备，而去年同期为2,205台EGM设备，以及国内平均销售价格与去年同期相比下降了1.9%。EGM设备销售收入还包括本年度向分销商销售564台之前租赁的产量较低的设备的收入，这些设备不包括在我们的已售出单元数量或国内平均销售价格中。
营业费用
博彩运营成本。 博彩运营成本的下降是与收入数量相关的直接费用减少490万美元的结果，这主要是由于新冠肺炎于2020年3月开始临时关闭赌场导致的活动减少。减少的另一个原因是，与去年同期相比，外勤事务相关费用减少了160万美元。这一减少被120万美元的未申请劳动力和间接费用部分抵消，这些费用主要来自闲置设施，这些设施由于新冠肺炎而没有得到利用。在截至2020年6月30日的前六个月，游戏运营成本占游戏运营收入的百分比为29.3%，而去年同期为19.3%。
设备销售成本。设备销售成本的下降是由于在截至2020年6月30日的6个月中售出了6.73亿台EGM设备，而去年同期为2205台。在截至2020年6月30日的6个月里，设备销售成本占设备销售收入的百分比为51.4%，而去年同期为47.3%出现差异的主要原因是本年度以低于公司历史经验的利润率出售给分销商的5.64亿台.
销售，一般和行政。 销售、一般及行政开支减少，主要是由于薪金及福利减少440万美元，专业费用减少270万美元，以及销售及市场推广费用减少190万美元，这些都是由于管理层在新冠肺炎危机期间采取的削减开支行动，包括员工休假、裁员及减薪所致。
研究和开发。 研发费用的减少主要是由于管理层在新冠肺炎危机期间采取的削减开支的行动，包括员工休假、减少劳动力和减薪，导致工资和福利减少了270万美元，开发费用减少了60万美元。
减记和其他费用。 在截至以下六个月的六个月内2020年6月30日，公司确认了90万美元的减记和其他费用，原因是*对或有对价的公允价值调整为80万美元。处置资产亏损10万美元.
在截至2019年6月30日的前六个月内，本公司确认了约610万美元的减记和其他费用，原因是我们的RMG互动报告部门的商誉减值350万美元，以及RMG互动报告部门的无形资产相关减值130万美元。我们还记录了出售资产亏损40万美元，对或有对价进行公允价值调整的亏损40万美元，以及与游戏游戏相关的无形资产减值40万美元。
折旧和摊销。 增加的主要原因是有形和无形资产的同比增加，并被折旧和摊销的减少所抵消。在前一年购买的资产在2020年第二季度达到其五年使用寿命结束的收购。
其他费用，净额
利息支出。利息支出的增加主要是由于增量第一留置权信贷安排下的未偿还本金增加了9,500万美元，我们循环信贷安排的未偿还债务增加了3,000万美元，以及融资配售费用的额外利息。见项目1。“财务报表”有关长期债务的详细讨论附注6。利息支出的增加被适用于第一留置权信贷安排下的贷款的浮动利率逐年下降所抵消。
其他费用(收入)。*这一减少主要是由于上一年期间冲销了550万美元的赔偿应收款，而本年度为320万美元，因为由于诉讼时效的失效，不确定税收状况的相关负债也被冲销。“财务报表”附注12有关应收赔款的详细说明。其余的变化是由于外币波动对贸易应收账款和以外币计价的应收账款的影响。
所得税。在截至2020年6月30日的六个月，公司的有效所得税税率为5.5%。联邦法定税率为21.0%，与本公司截至2020年6月30日的前六个月的有效税率之间的差异，主要是由于我们对递延税项资产的估值免税额、各种永久项目以及某些不确定税收状况的适用诉讼时效的失效。截至2019年6月30日的前六个月，公司的有效所得税税率为43.9%。联邦法定税率为21.0%，与本公司截至2019年6月30日的六个月的有效税率之间的差异，主要是由于我们对递延税项资产、各种永久项目的估值津贴的变化、某些不确定税收状况的适用诉讼时效失效以及商誉减值。
分部经营业绩
我们按照“管理办法”逐个部门地报告我们的业务部门结果。管理方法指定了我们的首席运营决策者(即我们的首席执行官)用于决策和评估我们可报告业务部门的业绩的内部报告。
参见第8.1项。“财务报表”注1，详细讨论我们的三个部分。每个部门的活动包括其产品线的设计、开发、采购、制造、营销、分销、安装和服务。我们根据收入和部门调整后的EBITDA来评估我们经营部门的表现。
部门收入包括每个可报告的部门内产品的租赁、许可或销售。我们根据收入、特定于部门的调整后EBITDA和单位配置来衡量部门表现。我们认为，单元放置情况是衡量EGM和Table产品细分市场表现的重要指标，因为它衡量租赁和销售单元的历史市场放置情况，并提供对下一代产品和服务潜在市场的洞察力。我们不提供已售出单位的累计装机量，因为以前售出的单位可能已不再被我们的客户使用，或者可能已被其他型号或产品取代。“
调整后的费用
我们已在本10-Q表格中提供(I)经调整的博彩业务成本、(Ii)经调整的销售、一般及行政成本及(Iii)经调整的研发成本(统称为“经调整开支”)，因为我们相信该等衡量标准可为投资者提供额外信息以衡量我们的表现。
我们认为，每一项调整后费用的列报都是适当的，以向投资者提供有关某些非现金项目的额外信息，这些项目差异很大，很难预测。这些调整后的费用考虑了非现金股票补偿费用、收购和整合相关成本(包括重组和遣散费)、首次和二级公开发行成本、法律和诉讼费用(包括和解付款)、新司法管辖区和监管许可成本、资本化安装和交付的非现金费用、非现金费用和资产处置损失以及其他调整。此外，我们认为，每一项调整后的费用都为我们的费用提供了一个有意义的衡量标准，因为我们使用它来评估我们的业务业绩，做出预算决策，并将我们的业绩与使用类似衡量标准的其他同行公司的业绩进行比较。它还为管理层和投资者提供更多信息，以评估我们的价值。
每项经调整的费用并不是按照公认会计准则列报的。我们对“调整费用”一词的使用可能与我们行业中的其他人有所不同。根据公认会计准则，每项经调整的费用不应被视为我们运营费用的替代。作为一种分析工具，每项经调整的费用都有重要的局限性，您不应孤立地考虑它，也不应将其作为根据GAAP报告的我们结果分析的替代品。
我们对调整费用的定义允许我们将计算净收入时扣除的某些非现金费用加回去，并扣除计算净收入时包括的某些收益。然而，这些费用和收益差异很大，很难预测。它们可以代表长期战略的效果，而不是短期结果。此外，在收费或费用的情况下，这些项目可以代表可用于其他公司用途的现金的减少。
由于这些限制，我们主要依靠我们的GAAP博彩运营成本、设备销售成本、销售成本、一般和行政成本以及研发成本，并仅补充使用每项调整后的费用。
下表列出了每项调整后的费用，并包括与最近的GAAP衡量标准的对账。
电子游戏机
截至2020年6月30日的三个月，而截至2019年6月30日的三个月
| 截至6月30日的三个月， | $ | % |
||||||||||||||
| (金额以千为单位，单位数据除外) |
2020 |
2019 |
变化 |
变化 |
||||||||||||
| 特别股东大会部门收入： |
||||||||||||||||
| 博彩运营 |
$ | 7,535 | $ | 50,161 | $ | (42,626 | ) | (85.0 | )% | |||||||
| 设备销售 |
$ | 6,422 | 20,817 | (14,395 | ) | (69.2 | )% | |||||||||
| 股东特别大会总收入 |
13,957 | 70,978 | (57,021 | ) | (80.3 | )% | ||||||||||
| EGM分部费用和调整后费用： |
||||||||||||||||
| 博彩运营成本(1) |
4,888 | 10,201 | (5,313 | ) | (52.1 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(2) | 1,565 | 585 | 980 | 167.5 | % | |||||||||||
| 调整后的博彩运营成本 |
3,323 | 9,616 | (6,293 | ) | (65.4 | )% | ||||||||||
| 设备销售成本 |
4,156 | 9,868 | (5,712 | ) | (57.9 | )% | ||||||||||
| 销售、一般和行政 |
7,971 | 13,088 | (5,117 | ) | (39.1 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(3) | 992 | 1,742 | (750 | ) | (43.1 | )% | ||||||||||
| 调整后的销售成本、一般成本和行政成本 |
6,979 | 11,346 | (4,367 | ) | (38.5 | )% | ||||||||||
| 研究与发展 |
4,156 | 6,873 | (2,717 | ) | (39.5 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(4) | 592 | 734 | (142 | ) | (19.3 | )% | ||||||||||
| 调整后的研发成本 |
3,564 | 6,139 | (2,575 | ) | (41.9 | )% | ||||||||||
| 配售费用的增加 |
1,874 | 1,532 | 342 | 22.3 | % | |||||||||||
| EGM调整后的EBITDA |
$ | (2,191 | ) | $ | 35,541 | $ | (37,732 | ) | (106.2 | )% | ||||||
| EGM单位信息： |
||||||||||||||||
| VLT | 512 | 517 | (5 | ) | (1.0 | )% | ||||||||||
| 第二类 | 12,449 | 12,154 | 295 | 2.4 | % | |||||||||||
| 第III类 | 4,833 | 5,750 | (917 | ) | (15.9 | )% | ||||||||||
| 国内客户群，期末 |
17,794 | 18,421 | (627 | ) | (3.4 | )% | ||||||||||
| 国际客户群，期末 | 7,969 | 8,596 | (627 | ) | (7.3 | )% | ||||||||||
| 总安装基数，期末 |
25,763 | 27,017 | (1,254 | ) | (4.6 | )% | ||||||||||
| 客户群-俄克拉荷马州 | 9,562 | 10,083 | (521 | ) | (5.2 | )% | ||||||||||
| 客户群-非俄克拉何马州 | 8,232 | 8,338 | (106 | ) | (1.3 | )% | ||||||||||
| 国内客户群，期末 | 17,794 | 18,421 | (627 | ) | (3.4 | )% | ||||||||||
| 每天国内收入 | $ | 5.96 | $ | 26.16 | $ | (20.20 | ) | (77.2 | )% | |||||||
| 每天的国际收入 | $ | 0.02 | $ | 8.22 | $ | (8.20 | ) | (99.8 | )% | |||||||
| 每天总收入 | $ | 4.09 | $ | 20.49 | $ | (16.40 | ) | (80.0 | )% | |||||||
| 国内EGM单位已售出 | 147 | 1,053 | (906 | ) | (86.0 | )% | ||||||||||
| EGM总销量 | 209 | 1,181 | (972 | ) | (82.3 | )% | ||||||||||
| 国内平均售价 | $ | 19,646 | $ | 18,178 | $ | 1,468 | 8.1 | % | ||||||||
(1) 不包括折旧和摊销。
(2)对博彩运营成本的调整包括非现金股票补偿费用、其他收购和整合相关成本(包括重组和遣散费)、资本化安装和交付的非现金费用以及其他调整。
(3) 销售、一般和行政费用的调整包括非现金股票补偿费用、收购和整合相关成本(包括重组和遣散费)、首次公开募股(IPO)、法律和诉讼相关成本(包括和解付款)以及其他调整。
(4)研究和开发成本的调整包括非现金股票补偿费用和收购，以及与整合有关的成本，包括重组和遣散费。
博彩运营收入：
博彩业务收入减少，主要是由于新冠肺炎疫情导致的赌场于2020年3月开始临时关闭，导致博彩业务收入较上年同期下降80.0%。该公司几乎所有的客户在2020年4月期间都关闭了，在2020年5月和6月期间，一小部分客户开始以减少的运力重新开放。截至2020年6月30日我们在美国和加拿大的近650名客户中有500名是开放的。2020年6月30日，在墨西哥，我们的320名赌场客户中有25名开业，开业时间是6月下旬。游戏运营收入的进一步下降是由于我们国内EGM安装基数同比下降，原因是。在过去12个月中，向经销商出售了近9900个以前租赁的低产单位(前期为722个，本期为169个)。我们的国际EGM装机量也同比下降，主要原因是墨西哥的某些赌场永久关闭，以及在过去12个月中出售了以前租赁的EGM。
设备销售量
设备销售额的下降主要是由于与去年同期相比，售出的972辆通用汽车减少了。在截至的三个月里，我们售出了大约209辆EGM2020年6月30日，而去年同期为1181个EGM单位。在较小程度上，设备销售收入的下降也是由于产品结构的差异导致国内平均销售价格比去年同期下降了8.1%。EGM设备销售收入还包括在本年度期间向分销商出售169台以前租赁的较低产量单位的收入，这些单位不包括在我们的已售出单位数量或国内平均销售价格中。
EGM调整后的EBITDA
EGM调整后的EBITDA包括EGM部门的营业收入和运营费用，经折旧、摊销、减记和其他费用、配售费用的增加以及其他成本调整后。参见第1项。“财务报表”附注14有关调整的进一步解释。股东特别大会调整后EBITDA的减少，归因于上述收入的减少，被博彩运营成本和设备销售成本的相关减少所抵消，以及由于游戏运营成本和设备销售成本的减少而导致的运营费用的减少。管理层为应对新冠肺炎危机而采取的节支措施。截至2020年6月30日的三个月，股东特别大会调整后的EBITDA利润率为-15.7%，而截至2019年6月30日的三个月为-50.1%。
电子游戏机
截至2020年6月30日的6个月与截至2019年6月30日的前6个月相比
| 截至6月30日的六个月， |
$ |
% |
||||||||||||||
| (除单位数据外，金额以千为单位) |
2020 |
2019 |
变化 |
变化 |
||||||||||||
| 特别股东大会部门收入： |
||||||||||||||||
| 博彩运营 |
$ | 46,420 | $ | 99,661 | $ | (53,241 | ) | (53.4 | )% | |||||||
| 设备销售 |
17,892 | 40,972 | (23,080 | ) | (56.3 | )% | ||||||||||
| 股东特别大会总收入 |
$ | 64,312 | $ | 140,633 | $ | (76,321 | ) | (54.3 | )% | |||||||
| EGM分部费用和调整后费用： |
||||||||||||||||
| 博彩运营成本(1) |
14,164 | 18,835 | (4,671 | ) | (24.8 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(2) |
2,728 | 1,172 | 1,556 | 132.8 | % | |||||||||||
| 调整后的博彩运营成本 |
11,436 | 17,663 | (6,227 | ) | (35.3 | )% | ||||||||||
| 设备销售成本 |
9,288 | 19,374 | (10,086 | ) | (52.1 | )% | ||||||||||
| 销售、一般和行政 |
18,597 | 26,293 | (7,696 | ) | (29.3 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(3) |
2,120 | 4,457 | (2,337 | ) | (52.4 | )% | ||||||||||
| 调整后的销售成本、一般成本和行政成本 |
16,477 | 21,836 | (5,359 | ) | (24.5 | )% | ||||||||||
| 研究与发展 |
11,074 | 13,478 | (2,404 | ) | (17.8 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(4) |
1,411 | 1,178 | 233 | 19.8 | % | |||||||||||
| 调整后的研发成本 |
9,663 | 12,300 | (2,637 | ) | (21.4 | )% | ||||||||||
| 配售费用的增加 |
3,733 | 2,803 | 930 | 33.2 | % | |||||||||||
| EGM调整后的EBITDA |
$ | 21,181 | $ | 72,263 | $ | (51,082 | ) | (70.7 | )% | |||||||
| EGM单位信息： |
||||||||||||||||
| VLT |
512 | 517 | (5 | ) | (1.0 | )% | ||||||||||
| 第二类 |
12,449 | 12,154 | 295 | 2.4 | % | |||||||||||
| 第III类 |
4,833 | 5,750 | (917 | ) | (15.9 | )% | ||||||||||
| 国内客户群，期末 |
17,794 | 18,421 | (627 | ) | (3.4 | )% | ||||||||||
| 国际客户群，期末 |
7,969 | 8,596 | (627 | ) | (7.3 | )% | ||||||||||
| 总安装基数，期末 |
25,763 | 27,017 | (1,254 | ) | (4.6 | )% | ||||||||||
| 客户群-俄克拉荷马州 | 9,562 | 10,083 | (521 | ) | (5.2 | )% | ||||||||||
| 客户群-非俄克拉何马州 | 8,232 | 8,338 | (106 | ) | (1.3 | )% | ||||||||||
| 国内客户群，期末 | 17,794 | 18,421 | (627 | ) | (3.4 | )% | ||||||||||
| 每天国内收入 |
$ | 13.59 | $ | 26.29 | $ | (12.70 | ) | (48.3 | )% | |||||||
| 每天的国际收入 |
$ | 3.48 | $ | 8.46 | $ | (4.98 | ) | (58.9 | )% | |||||||
| 每天总收入 |
$ | 10.38 | $ | 20.61 | $ | (10.23 | ) | (49.6 | )% | |||||||
| 国内EGM单位已售出 |
573 | 2,077 | (1,504 | ) | (72.4 | )% | ||||||||||
| EGM总销量 |
673 | 2,205 | (1,532 | ) | (69.5 | )% | ||||||||||
| 国内平均售价 |
$ | 18,098 | $ | 18,454 | $ | (356 | ) | (1.9 | )% | |||||||
(1) 不包括折旧和摊销。
(2)对博彩运营成本的调整包括非现金股票补偿费用、其他收购和整合相关成本(包括重组和遣散费)、资本化安装和交付的非现金费用以及其他调整。
(3) 销售、一般和行政费用的调整包括非现金股票补偿费用、收购和整合相关成本(包括重组和遣散费)、首次公开募股(IPO)、法律和诉讼相关成本(包括和解付款)以及其他调整。
(4)研究和开发成本的调整包括非现金股票补偿费用和收购，以及与整合有关的成本，包括重组和遣散费。
博彩运营收入
博彩运营收入减少5,320万美元，主要原因是RPD同比下降49.6%，主要原因是新冠肺炎于2020年3月开始临时关闭赌场。*本公司几乎所有客户在2020年4月都关闭了，少数客户在2020年5月和6月期间开始重新开业，运力下降。*截至2020年6月30日，博彩运营的客户几乎都在2020年4月期间关闭，2020年5月和6月期间，少数客户开始重新开业，运力下降。*截至2020年6月30日，博彩运营收入下降，主要原因是博彩运营收入同比下降49.6%，主要原因是赌场临时关闭。我们在美国和加拿大的近650名客户中有500名是开放的。2020年6月30日，在墨西哥，我们的320名赌场客户中有25名开业，开业时间是6月下旬。游戏运营收入的进一步下降是由于我们国内EGM安装基数同比下降，原因是。在过去12个月中，向经销商销售了近2900个以前租赁的低收益单位(2019年第四季度售出了327个，本年度售出了564个)。我们的国际EGM装机量也同比下降，这主要是由于墨西哥的某些赌场永久关闭，以及在过去12个月中出售了以前租赁的EGM。“
设备销售
设备销售收入下降是由于截至2020年6月30日的6个月销售了673台EGM，而去年同期为2,205台，以及国内平均销售价格与去年同期相比下降了1.9%。EGM设备销售收入还包括在本年度期间向分销商出售564台以前租赁的较低产量单位的收入，这些单位不包括在我们的已售出单位数量或国内平均销售价格中。
EGM调整后的EBITDA
特别股东大会调整后的EBITDA包括特别股东大会部门经折旧、摊销、减记和其他费用、配售费用增加以及其他成本调整后的收入和运营费用。参见第1项。“财务报表”附注14有关调整的进一步解释。EGM调整后EBITDA的减少可归因于上述收入的下降，被博彩运营成本和设备销售成本的相关下降以及运营费用的下降所抵消。管理层为应对新冠肺炎危机而采取的节支行动的结果截至2020年6月30日的6个月，美国股东特别大会调整后的EBITDA利润率为32.9%，而截至2019年6月30日的6个月，利润率为51.4%。
餐桌产品
截至2020年6月30日的三个月，而截至2019年6月30日的三个月
| 截至6月30日的三个月， | $ | % |
||||||||||||||
| (金额以千为单位，单位数据除外) |
2020 |
2019 |
变化 |
变化 |
||||||||||||
| 表产品部门收入： |
||||||||||||||||
| 博彩运营 |
$ | 497 | $ | 2,321 | $ | (1,824 | ) | (78.6 | )% | |||||||
| 设备销售 |
177 | 99 | 78 | 78.8 | % | |||||||||||
| 表格产品总收入 |
674 | 2,420 | (1,746 | ) | (72.1 | )% | ||||||||||
| 表产品细分费用和调整后费用： |
||||||||||||||||
| 博彩运营成本(1) | 196 | 355 | (159 | ) | (44.8 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(2) | 150 | 123 | 27 | 22.0 | % | |||||||||||
| 调整后的博彩运营成本 | 46 | 232 | (186 | ) | (80.2 | )% | ||||||||||
| 设备销售成本 | 6 | 35 | (29 | ) | (82.9 | )% | ||||||||||
| 销售、一般和行政 | 302 | 537 | (235 | ) | (43.8 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(3) | 31 | 42 | (11 | ) | (26.2 | )% | ||||||||||
| 调整后的销售成本、一般成本和行政成本 | 271 | 495 | (224 | ) | (45.3 | )% | ||||||||||
| 研究与发展 | 493 | 889 | (396 | ) | (44.5 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(4) | 16 | 38 | (22 | ) | (57.9 | )% | ||||||||||
| 调整后的研发成本 | 477 | 851 | (374 | ) | (43.9 | )% | ||||||||||
| 表产品调整后的EBITDA | $ | (126 | ) | $ | 807 | $ | (933 | ) | (115.6 | )% | ||||||
| 表产品单位信息： |
||||||||||||||||
| 表产品安装基数，期末 | 3,962 | 3,380 | 582 | 17.2 | % | |||||||||||
| 月租均价 | $ | 42 | $ | 230 | $ | (188 | ) | (81.7 | )% | |||||||
(1)不包括折旧和摊销。
(2)对博彩运营成本的调整包括资本化安装和交付的非现金费用。
(3)销售、一般和行政费用的调整包括非现金股票补偿费用以及与收购和整合相关的成本，包括重组和遣散费。
(4)研究和开发成本的调整包括非现金股票补偿费用和收购，以及与整合有关的成本，包括重组和遣散费。
博彩运营收入：
Table Products游戏运营收入的下降是由于本年度期间由于新冠肺炎的原因，当客户关闭时，我们暂停向客户收取账单，导致每月平均租赁价格下降。该公司的几乎所有客户在2020年4月期间都关闭了，在2020年5月和6月期间，一小部分客户开始以减少的运力重新开放。我们的进步者的成功，比如超级4，黑杰克比赛，皇家9分以及奥运会的成功举办德克斯·S与去年同期相比，这是Table产品安装基数增加的主要驱动因素。
设备销售量
设备销售的增长主要是由于当期销售有机玻璃防护罩和其他部件，以帮助我们的赌场客户安全重新开业。前一年包括我们洗牌机的销售额，德克斯·S以及我们餐桌招牌的销售。
表产品调整后的EBITDA：
表产品调整后的EBITDA包括表产品部门经折旧、摊销、减记和其他费用以及其他成本调整后的收入和运营费用。参见第1项。“财务报表”附注14有关调整的进一步解释。表产品调整后EBITDA的减少是由于上述博彩业务收入的减少被设备销售收入的增加、博彩业务成本和设备销售成本的相关下降以及运营费用的减少所抵消。这是管理层为应对新冠肺炎危机而采取的节支行动的结果.
餐桌产品
截至2020年6月30日的6个月与截至2019年6月30日的前6个月相比
| 截至6月30日的六个月， |
$ |
% |
||||||||||||||
| (金额以千为单位，单位数据除外) |
2020 |
2019 |
变化 |
变化 |
||||||||||||
| 表产品部门收入： |
||||||||||||||||
| 博彩运营 |
$ | 2,821 | $ | 4,451 | $ | (1,630 | ) | (36.6 | )% | |||||||
| 设备销售 |
335 | 125 | 210 | 168.0 | % | |||||||||||
| 表格产品总收入 |
3,156 | 4,576 | (1,420 | ) | (31.0 | )% | ||||||||||
| 表产品细分费用和调整后费用： |
||||||||||||||||
| 博彩运营成本(1) |
488 | 950 | (462 | ) | (48.6 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(2) | 317 | 207 | 110 | 53.1 | % | |||||||||||
| 调整后的博彩运营成本 |
171 | 743 | (572 | ) | (77.0 | )% | ||||||||||
| 设备销售成本 |
82 | 53 | 29 | 54.7 | % | |||||||||||
| 销售、一般和行政 |
866 | 1,076 | (210 | ) | (19.5 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(3) |
74 | 65 | 9 | 13.8 | % | |||||||||||
| 调整后的销售成本、一般成本和行政成本 |
792 | 1,011 | (219 | ) | (21.7 | )% | ||||||||||
| 研究与发展 |
1,375 | 1,545 | (170 | ) | (11.0 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(4) |
36 | 61 | (25 | ) | (41.0 | )% | ||||||||||
| 调整后的研发成本 |
1,339 | 1,484 | (145 | ) | (9.8 | )% | ||||||||||
| 表产品调整后的EBITDA |
$ | 772 | $ | 1,285 | $ | (513 | ) | (39.9 | )% | |||||||
| 表产品单位信息： |
||||||||||||||||
| 表产品安装基数，期末 |
3,962 | 3,380 | 582 | 17.2 | % | |||||||||||
| 月租均价 |
$ | 119 | $ | 223 | $ | (104 | ) | (46.6 | )% | |||||||
(1)不包括折旧和摊销。
(2)对博彩运营成本的调整包括资本化安装和交付的非现金费用。
(3)销售、一般和行政费用的调整包括非现金股票补偿费用以及与收购和整合相关的成本，包括重组和遣散费。
(4)研究和开发成本的调整包括非现金股票补偿费用和收购，以及与整合有关的成本，包括重组和遣散费。
博彩运营收入：
Table Products游戏运营收入的下降是由于本年度期间由于新冠肺炎的原因，当客户关闭时，我们暂停向客户收取账单，导致每月平均租赁价格下降。该公司的几乎所有客户在2020年4月期间都关闭了，在2020年5月和6月期间，一小部分客户开始以减少的运力重新开放。我们的进步者的成功，比如超级4，黑杰克比赛，皇家9分以及奥运会的成功举办德克斯·S这是与去年同期相比，表产品安装基数增加的主要驱动因素。
设备销售量
设备销售的增长主要是由于当期销售有机玻璃防护罩和其他部件，以帮助我们的赌场客户安全重新开业，以及我们的洗牌机的销售。Dex S：第一季度我们餐桌招牌的销售额。
表产品调整后的EBITDA：
表产品调整后的EBITDA包括表产品部门经折旧、摊销、减记和其他费用以及其他成本调整后的收入和运营费用。参见第1项。“财务报表”附注14有关调整的进一步解释。表产品调整后EBITDA的减少是由于上述博彩业务收入的减少被设备销售收入的增加、博彩业务成本和设备销售成本的相关下降以及运营费用的减少所抵消。管理层为应对新冠肺炎危机而采取的节支措施.
互动式
截至2020年6月30日的三个月，而截至2019年6月30日的三个月
| 截至6月30日的三个月， | $ | % |
||||||||||||||
| (金额以千为单位) | 2020 | 2019 | 变化 | 变化 | ||||||||||||
| 互动细分市场收入： |
||||||||||||||||
| 社交游戏收入 |
$ | 1,095 | $ | 890 | $ | 205 | 23.0 | % | ||||||||
| 真金白银博彩收入 | 1,062 | 221 | 841 | 380.5 | % | |||||||||||
| 互动总收入 |
2,157 | 1,111 | 1,046 | 94.1 | % | |||||||||||
| 互动细分费用和调整后费用： |
||||||||||||||||
| 博彩运营成本(1) | 411 | 376 | 35 | 9.3 | % | |||||||||||
| 销售、一般和行政 | 336 | 980 | (644 | ) | (65.7 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(2) | 28 | 208 | (180 | ) | (86.5 | )% | ||||||||||
| 调整后的销售成本、一般成本和行政成本 | 308 | 772 | (464 | ) | (60.1 | )% | ||||||||||
| 研究与发展 | 282 | 617 | (335 | ) | (54.3 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(3) | 8 | 51 | (43 | ) | (84.3 | )% | ||||||||||
| 调整后的研发成本 | 274 | 566 | (292 | ) | (51.6 | )% | ||||||||||
| 交互式调整后的EBITDA | $ | 1,164 | $ | (603 | ) | $ | 1,767 | (293.0 | )% | |||||||
(1)不包括折旧和摊销。
(2)销售、一般和行政费用的调整包括非现金股票补偿费用和其他调整。
(3)研发成本的调整包括非现金股票薪酬支出和其他调整。
博彩运营收入：
游戏运营收入的大幅增长主要归因于本期RMG收入增加80万美元，主要是由于客户数量和游戏数量同比增加，以及我们于2019年底推出的AGS iGaming平台上增加了我们的陆基内容。我们还带着我们的陆基内容进入了新泽西州和宾夕法尼亚州的市场。由于我们的B2C社交游戏赌场应用Lucky Play Casino的活跃度增加，社交游戏收入也增加了20万美元。
交互式调整后的EBITDA：
互动调整后的EBITDA包括互动部门经折旧、摊销、减记和其他费用以及其他成本调整后的收入和运营费用。参见第1项。“财务报表”附注14有关调整的进一步解释。互动调整后EBITDA的增长主要是由于如上所述收入的增加以及包括工资和福利相关费用和专业费用在内的运营成本的下降。
互动式
截至2020年6月30日的6个月与截至2019年6月30日的前6个月相比
| 截至6月30日的六个月， |
$ | % |
||||||||||||||
| (金额以千为单位) |
2020 |
2019 |
变化 |
变化 |
||||||||||||
| 互动细分市场收入： |
||||||||||||||||
| 社交游戏收入 |
$ | 1,917 | $ | 1,894 | $ | 23 | 1.2 | % | ||||||||
| 真金白银博彩收入 | 1,716 | 448 | 1,268 | 283.0 | % | |||||||||||
| 互动总收入 |
$ | 3,633 | $ | 2,342 | $ | 1,291 | 55.1 | % | ||||||||
| 互动细分费用和调整后费用： |
||||||||||||||||
| 博彩运营成本(1) |
836 | 766 | 70 | 9.1 | % | |||||||||||
| 销售、一般和行政 |
786 | 2,113 | (1,327 | ) | (62.8 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(2) |
75 | 396 | (321 | ) | (81.1 | )% | ||||||||||
| 调整后的销售成本、一般成本和行政成本 |
711 | 1,717 | (1,006 | ) | (58.6 | )% | ||||||||||
| 研究与发展 |
713 | 1,481 | (768 | ) | (51.9 | )% | ||||||||||
| 减去：调整(3) |
22 | 84 | (62 | ) | (73.8 | )% | ||||||||||
| 调整后的研发成本 |
691 | 1,397 | (706 | ) | (50.5 | )% | ||||||||||
| 交互式调整后的EBITDA |
$ | 1,395 | $ | (1,538 | ) | $ | 2,933 | (190.7 | )% | |||||||
(1)不包括折旧和摊销。
(2)销售、一般和行政费用的调整包括非现金股票补偿费用和其他调整。
(3)研发成本的调整包括非现金股票薪酬支出和其他调整。
博彩运营收入：
游戏运营收入的大幅增长主要归因于本季度RMG收入增加130万美元，主要是由于客户数量和游戏数量同比增加，以及我们于2019年底推出的AGS iGaming平台上增加了我们的陆基内容。我们还带着我们的陆基内容进入了新泽西州和宾夕法尼亚州。
交互式调整后的EBITDA：
互动调整后的EBITDA包括互动部门经折旧、摊销、减记和其他费用以及其他成本调整后的收入和运营费用。参见第1项。“财务报表”附注14有关调整的进一步解释。互动调整后EBITDA的增长主要是由于如上所述收入的增加以及包括工资和福利相关费用和专业费用在内的运营成本的下降。
我们在这份10-Q表中提供了调整后的EBITDA总额，因为我们相信这样的衡量标准为投资者提供了衡量我们业绩的额外信息。)
我们认为，公布调整后的EBITDA总额是适当的，以向投资者提供有关某些重大非现金项目的额外信息，这些项目我们预计未来不会继续保持在同一水平，以及我们认为不能表明我们持续经营业绩的其他项目。此外，我们认为，调整后的EBITDA总额提供了一种有意义的运营盈利能力衡量标准，因为我们使用它来评估我们的业务表现，做出预算决策，并将我们的表现与使用类似衡量标准的其他同行公司的表现进行比较。它还为管理层和投资者提供更多信息，以评估我们的价值。
调整后的EBITDA总额不是根据公认会计准则列报的。我们使用的调整后EBITDA总额这一术语可能与我们行业中的其他人有所不同。调整后的EBITDA总额不应被视为营业收入或净收入的替代方案。调整后的EBITDA总额作为一种分析工具有重要的局限性，您不应该孤立地考虑它，也不应该将其作为GAAP报告的我们结果分析的替代品。
我们对调整后EBITDA的定义允许我们重新添加计算净收入时扣除的某些非现金费用，并扣除计算净收入时包括的某些收益。然而，这些费用和收益差异很大，很难预测。它们可以代表长期战略的效果，而不是短期结果。此外，在收费或费用的情况下，这些项目可以代表可用于其他公司用途的现金的减少。
由于这些限制，我们主要依赖我们的GAAP结果，如净(亏损)收入、营业收入、EGM调整后的EBITDA、表产品调整后的EBITDA或互动调整后的EBITDA，并仅补充使用调整后的总EBITDA。
下表核对了可归因于PlayAGS，Inc.的净亏损。要合计调整后的EBITDA(金额以千为单位)，请执行以下操作：
截至2020年6月30日的三个月，而截至2019年6月30日的三个月
| 截至6月30日的三个月， |
$ | % |
||||||||||||||
| 2020 |
2019 |
变化 |
变化 |
|||||||||||||
| 可归因于PlayAGS，Inc.的净(亏损)收入 | $ | (42,639 | ) | $ | (7,557 | ) | $ | (35,082 | ) | 464.2 | % | |||||
| 所得税(福利)费用 |
49 | (52 | ) | 101 | (194.2 | )% | ||||||||||
| 折旧摊销 |
21,521 | 23,659 | (2,138 | ) | (9.0 | )% | ||||||||||
| 其他费用 |
(35 | ) | (46 | ) | 11 | (23.9 | )% | |||||||||
| 利息收入 |
(120 | ) | (31 | ) | (89 | ) | 287.1 | % | ||||||||
| 利息费用 |
10,894 | 9,560 | 1,334 | 14.0 | % | |||||||||||
| 债务清偿和修改损失 | 3,102 | - | 3,102 | 100.0 | % | |||||||||||
| 减记及其他(1) |
819 | 5,036 | (4,217 | ) | (83.7 | )% | ||||||||||
| 其他调整(2) | 1,537 | 429 | 1,108 | 258.3 | % | |||||||||||
| 其他非现金收费(3) |
2,497 | 2,196 | 301 | 13.7 | % | |||||||||||
| 法律和诉讼费用，包括和解费用(4) | - | 3 | (3 | ) | (100.0 | )% | ||||||||||
| 收购和整合相关成本，包括重组和遣散费(5) |
(220 | ) | 394 | (614 | ) | (155.8 | )% | |||||||||
| 非现金股票薪酬 |
1,442 | 2,154 | (712 | ) | (33.1 | )% | ||||||||||
| 调整后EBITDA合计 |
$ | (1,153 | ) | $ | 35,745 | $ | (36,898 | ) | (103.2 | )% | ||||||
(1)减记和其他包括与处置损失、长期资产减值和或有对价的公允价值调整相关的项目。
(2)其他调整主要包括项目产生的专业费用、公司及公开申报合规、合同取消费用及其他被视为非营运性质的交易成本，以及与首次公开发售相关的成本，扣除资本化为股权的成本及相关二次发售的成本后所产生的成本。
(3)其他非现金费用包括与非现金费用相关的成本和资产处置损失、资本化安装和交付的非现金费用(主要包括收购合同的成本，这些成本在每个合同的估计寿命内支出)，以及与根据开发协议增加合同权利有关的非现金费用。
(4)与法律和诉讼相关的成本包括向律师事务所支付款项，以及就正常业务过程以外的事项达成和解。
(5)收购和整合相关成本主要涉及购买业务后为整合运营和获得成本协同效应而发生的成本。重组及遣散费主要涉及不时重组本公司业务所产生的成本，以及列报期间确认的其他员工遣散费。
截至2020年6月30日的6个月与截至2019年6月30日的前6个月相比
| 截至6月30日的六个月， |
$ |
% |
||||||||||||||
| 2020 |
2019 |
变化 |
变化 |
|||||||||||||
| 可归因于PlayAGS，Inc.的净(亏损)收入 |
$ | (57,058 | ) | $ | (7,639 | ) | $ | (49,419 | ) | 646.9 | % | |||||
| 所得税(福利)费用 |
(3,344 | ) | (5,810 | ) | 2,466 | (42.4 | )% | |||||||||
| 折旧摊销 |
45,890 | 45,192 | 698 | 1.5 | % | |||||||||||
| 其他费用 |
4,304 | 5,214 | (910 | ) | (17.5 | )% | ||||||||||
| 利息收入 |
(172 | ) | (70 | ) | (102 | ) | 145.7 | % | ||||||||
| 利息费用 |
19,236 | 18,434 | 802 | 4.4 | % | |||||||||||
| 债务清偿和修改损失 | 3,102 | - | 3,102 | 100.0 | % | |||||||||||
| 减记及其他(1) |
874 | 6,052 | (5,178 | ) | (85.6 | )% | ||||||||||
| 其他调整(2) |
2,239 | 706 | 1,533 | 217.1 | % | |||||||||||
| 其他非现金收费(3) |
5,052 | 4,115 | 937 | 22.8 | % | |||||||||||
| 法律和诉讼费用，包括和解费用(4) |
- | 3 | (3 | ) | (100.0 | )% | ||||||||||
| 收购和整合相关成本，包括重组和遣散费(5) |
232 | 2,463 | (2,231 | ) | (90.6 | )% | ||||||||||
| 非现金股票薪酬 |
2,993 | 3,350 | (357 | ) | (10.7 | )% | ||||||||||
| 调整后EBITDA合计 |
$ | 23,348 | $ | 72,010 | $ | (48,662 | ) | (67.6 | )% | |||||||
(1)减记和其他包括与处置损失、长期资产减值和或有对价的公允价值调整相关的项目。
(2)其他调整主要包括项目产生的专业费用、公司及公开申报合规、合同取消费用及其他被视为非营运性质的交易成本，以及与首次公开发售相关的成本，扣除资本化为股权的成本及相关二次发售的成本后所产生的成本。
(3)其他非现金费用包括与非现金费用相关的成本和资产处置损失、资本化安装和交付的非现金费用(主要包括收购合同的成本，这些成本在每个合同的估计寿命内支出)，以及与根据开发协议增加合同权利有关的非现金费用。
(4)与法律和诉讼相关的成本包括向律师事务所支付款项，以及就正常业务过程以外的事项达成和解。
(5)收购和整合相关成本主要涉及购买业务后为整合运营和获得成本协同效应而发生的成本。重组及遣散费主要涉及不时重组本公司业务所产生的成本，以及列报期间确认的其他员工遣散费。
流动性和资本资源
我们预计，截至2020年6月30日的前六个月的主要持续流动性需求将用于运营资本支出、营运资本、偿债、游戏开发和其他客户获取活动。我们预计将通过手头现金、额外融资和经营活动的现金流来为这些流动性需求提供资金。
我们整体战略的一部分包括考虑扩张机会、服务不足的市场以及收购和其他可能定期出现的战略机会。我们可能需要额外的资金来执行这种战略增长，并可能产生额外的债务或发行额外的股本来为任何此类交易融资。我们不能向您保证，我们将能够以可接受的条件或根本不能获得此类债务或发行任何此类额外股本。
由于新型冠状病毒在全国范围内的迅速传播造成的业务中断，以及州和部落政府和企业采取的遏制病毒的行动，本公司几乎所有客户在2020年3月和4月期间都关闭了业务，他们各自的市场受到了重大和不利的影响。从2020年5月开始，赌场开始重新开放，截至2020年6月30日，我们在美国和加拿大的近650名客户中，约有500人部分开放。2020年6月30日，在墨西哥，我们的320名赌场客户中有25名部分开放，开业时间是6月下旬。由于我们的赌场客户暂时关闭，消费者在我们的收入共享安装基础上花费的钱减少了，我们参与EGM的日费金额也减少了，现有赌场没有扩大，也没有开发新的赌场。“具体地说，由于我们的赌场客户暂时关闭，博彩运营收入和设备销售额与去年同期相比有所下降。同样，我们的股东特别大会和桌子产品部门的经营业绩受到干扰，因为每个部门的活动，包括其产品线的设计、开发、收购、制造、营销、分销、安装和服务已暂时停止或大幅减少。此外，由于我们的赌场客户暂时关闭，每个部门的租赁、许可和销售产品的收入都受到了不利影响。因此，该公司已经采取了几项行动来适应危机的严重性。在其他方面，公司实施了短期休假和留存福利，全公司范围内的减薪, 以及大约10%的劳动力减少。我们的非雇员董事也同意降低50%的费用，虽然本公司部分客户重新开业的运力有限，但由于当地条件和与冠状病毒传播有关的法规，一些客户重新开业后又被要求再次关闭，还有一些客户仍不能继续关闭。根据赌场关闭的时间长短以及如果需要再次关闭，公司将考虑通过额外的员工休假进一步削减工资和相关费用，以节省流动性。
于2020年6月30日，本公司拥有1.131亿美元现金及现金等价物。*根据第一留置权信贷协议(定义见附注6)，本公司于每个历季末均须遵守若干财务契约，包括维持最高净第一留置权杠杆率为6.0至1.0。于2020年5月1日，本公司已订立第4号增量假设及修订协议(“第4号修订”)，修订其第一份留置权信贷协议，以(其中包括)(I)规定暂停测试截至2020年6月30日、2020年9月30日及2020年12月31日的财政季度的财务契诺；及(Ii)自2020年5月1日起至本公司提交截至2021年12月31日的财政季度的合规证书之日止(除非提前终止)对第一留置权信贷协议所载之负向契诺作出若干修订，并仅为确定测试恢复后于二零二一年首三季内是否遵守财务契诺，而计算EBITDA。*由于第4号修正案之结果，并基于本公司对未来十二个月之预计经营业绩，本公司预期至少于未来十二个月将会遵守其于第一留置权授信协议项下之负向契诺。根据修订第4号条款，本公司产生的增量定期贷款本金总额为9,500万美元，其中本公司收到净收益8,330万美元(扣除原始发行贴现和相关费用后，详情见附注6)。根据第4号修正案产生的增量定期贷款按借款人选择的LIBOR或基本利率计息。, 受利率下限加LIBOR贷款13.0%和基础利率贷款12.0%的适用保证金的限制。*任何根据第4号修正案在2020年5月1日后的头两年内产生的增量定期贷款的任何自愿提前还款，都将受到惯例的“全额”溢价的约束。在2022年5月1日或之后以及2022年11月1日之前，根据第4号修正案产生的增量定期贷款的自愿预付将附带1.00%的支付保费，但除上述外，增量定期贷款具有适用于第一留置权信贷协议下未偿还定期贷款的相同条款。作为额外融资的结果，加上截至2020年6月30日手头的现金和现金等价物，管理层相信，公司有足够的流动性为其运营需求提供资金，并在至少未来12个月到期时履行债务。
负债
第一留置权信贷安排
于二零一七年六月六日(“截止日期”)，本公司全资间接附属公司AP Gaming I，LLC(“借款人”)订立第一份留置权信贷协议(“第一份留置权信贷协议”)，提供4.5亿美元定期贷款及3,000万美元循环信贷安排，而定期贷款所得款项主要用于偿还本公司当时的现有定期贷款、其他债务，以支付与上述及其他有关的费用及开支；而本公司的间接附属公司AP Gaming I，LLC(“借款人”)于本公司的全资间接附属公司AP Gaming I，LLC(“借款人”)订立第一份留置权信贷协议(“第一份留置权信贷协议”)，提供4.5亿美元定期贷款及3,000万美元循环信贷安排。鉴于新冠肺炎疫情导致的全球市场目前的不确定性，为增加本公司的现金状况和促进财务灵活性，本公司于2020年设立了一项预防措施。循环信贷融资项下借款的收益目前存放在公司的综合资产负债表中。定期贷款将于2024年2月15日到期，循环信贷安排将于2022年6月6日到期。定期贷款要求预定季度支付的金额相当于定期贷款原始本金总额的0.25%，余额在到期时到期。定期贷款和循环信贷安排项下的借款按借款人选择的LIBOR或基本利率计息，但须受利率下限加适用的保证金利率的限制。此外，借款人须按季度向循环信贷安排下的每名贷款人支付根据循环信贷安排作出的任何未使用承诺的承诺费，年利率为0.50%。
于2017年12月6日，借款人就6,500万美元定期贷款(“12月增量定期贷款”)订立增量贷款安排。“12月增量定期贷款的净收益用于资助购买Rocket Gaming Systems(”Rocket“)运营的电子游戏机和相关资产，并支付与此相关的费用和开支以及用于一般企业用途。”
与发放12月份增量定期贷款有关的额外贷款费用为100万美元。鉴于贷款人集团的构成，交易被计入债务修改，因此，90万美元的第三方成本已支出并计入债务清偿和修改损失，其余金额已资本化并将在协议期限内摊销。
2018年2月8日，借款人根据其首个留置权信贷协议(以下简称《定期贷款》)完成了对其现有5.13亿美元定期贷款的重新定价。定期贷款的定价从较LIBOR加码550个基点重新调整至425个基点。LIBOR下限维持在100个基点。
2018年2月8日，与定期贷款重新定价相关，支出第三方成本120万美元，计入债务损失和修改。40万美元的现有债务发行费用被注销，也包括在债务清偿和修改损失中。
于2018年10月5日，借款人与借款人的若干附属公司、不时的贷款方及行政代理订立第2号递增假设及修订协议(“第2号递增协议”)。第2号递增协议修订并重申，于2017年12月6日修订并于2018年2月8日修订并于2018年2月8日修订的某些第一留置权信贷协议(“现有信贷协议”)在借款人、贷款方、行政代理和其中指名的其他各方之间(“经修订和重新签署的信贷协议”)，以(A)降低期限B贷款的适用利差(经重新定价，(A)信贷协议项下的“重新定价的B期贷款”(“重新定价的B期贷款”)增加0.75%(如果借款人在任何时候从穆迪获得至少B1的企业信用评级，而不论未来的任何评级，则额外增加0.25%)及(B)为借款人产生本金总额为3,000万美元的增量定期贷款(“增量定期贷款”，连同重新定价的B期贷款，称为“B期贷款”)。
2018年10月5日，与定期贷款重新定价相关，支出了150万美元的第三方成本，计入债务清偿和修改损失。
2019年8月30日，借款人签订信贷协议第3号修正案(《重新定价修正案》)。重新定价修正案将循环信贷安排的利差降至与根据信贷协议发放的定期贷款相同的利差。
于2020年5月1日，借款人与借款人的若干附属公司、贷款方及行政代理订立第4号增量假设及修订协议(“第4号修订”)，修订第一份留置权授信协议，以提供契约宽免(如附注1所述)，以及本金总额9,500万美元的增量定期贷款，其中本公司收到的收益净额(扣除原发行贴现及相关费用后为8,330万美元)。根据第4号修正案产生的增量定期贷款按借款人自行选择的LIBOR或基本利率计息，受利率下限的限制，LIBOR贷款的适用保证金为13%，基本利率贷款的适用保证金为12%。在2020年5月1日之后的头两年内，根据第4号修正案产生的增量定期贷款的任何自愿提前还款，将按照惯例缴纳“全额”保费。在2022年5月1日或之后以及2022年11月1日之前，根据第4号修正案产生的增量定期贷款的自愿预付款将附带1.00%的付款溢价。除上述外，新增定期贷款的条款与第一留置权信贷协议项下的未偿还定期贷款相同。
与修正案4相关的另外1,170万美元的贷款成本，包括原始发行折扣、贷款人手续费和第三方成本。鉴于贷款人集团的组成，这笔交易被计入现有贷款人的债务修改，因此，310万美元的第三方成本被支出并计入债务清偿和修改损失。其余的860万美元已资本化，将在协议期限内摊销。
截至2020年6月30日，我们遵守了我们债务工具所要求的契约。我们可以参阅附注1“流动性和融资与新冠肺炎”，以了解我们未来时期金融契约的变化说明。
设备长期应付票据和融资租赁
本公司已订立一项融资协议，以购买若干游戏器材、系统及相关设备，并已就作为融资租赁入账的车辆及设备订立租赁。
下表汇总了我们的历史现金流(以千为单位)：
| 截至6月30日的六个月， |
||||||||
| 2020 |
2019 |
|||||||
| 现金流信息： |
||||||||
| 经营活动提供的净现金 |
$ | 7,867 | $ | 37,675 | ||||
| 投资活动所用现金净额 |
(17,063 | ) | (84,738 | ) | ||||
| 融资活动提供的现金净额 |
109,113 | (5,750 | ) | |||||
| 汇率对现金和现金等价物的影响 |
(10 | ) | 3 | |||||
| 现金及现金等价物净增(减)额 |
$ | 99,907 | $ | (52,810 | ) | |||
经营活动
截至2020年6月30日的6个月，经营活动提供的现金净额为790万美元，而去年同期经营活动提供的现金净额为3770万美元，减少了2980万美元。这一减少主要是由于当期应收账款的收款抵消了净收入的减少。
投资活动：
截至2020年6月30日的6个月，用于投资活动的净现金为1710万美元，而去年同期用于投资活动的净现金为8470万美元，现金使用量平均减少6760万美元。减少的主要原因是上一年同期收购Integrity，扣除所获得的现金净额为5080万美元，房地产和设备采购比上年同期减少了1580万美元，无形资产采购减少了300万美元，与上年同期相比，应收客户票据增加了260万美元，抵消了这一减少。
融资活动
截至2019年6月30日的6个月，融资活动提供的净现金为109.1美元，而截至2019年6月30日的6个月净现金使用为580万美元，现金增加1.149亿美元，主要原因是3,000万美元的左轮手枪借款和8,330万美元的增量定期贷款收益，其中包括9,220万美元的毛收入净额减去580万美元的递延贷款成本和310万美元的立即支出的修改亏损。
表外安排
我们不与未合并实体或其他合理地可能对我们的财务状况、财务状况的变化、收入或支出、经营结果、流动性、资本支出或资本资源产生重大当前或未来影响的表外交易、安排、债务或其他关系。
关键会计政策
有关我们关键会计政策的说明，请参阅我们截至2019年12月31日的年度报告Form 10-K中的“Part II，Item 7.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”中的“Part II，Item 7.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”。在截至2020年6月30日的前六个月里，我们的政策没有实质性变化。
最近发布的会计声明
见第1项的相关披露。“简明合并财务报表附注”，附注1“业务说明和重要会计政策摘要”。
项目3.关于市场风险的定量和定性披露
利率。我们对市场风险的主要敞口是与我们的长期债务相关的利率风险，长期债务以可变利率计息。我们的某些债务工具按LIBOR或基本利率按我们选择的利率计息，但须受利率下限加适用的保证金利率的限制。在正常的业务过程中，当我们寻求债务和股本来维持我们的运营时，我们会受到利率波动的影响。我们所有对利率敏感的金融工具都是出于交易以外的目的持有。截至2020年6月30日，我们的债务余额中只有不到1%是固定利率工具。假设我们的可变利率长期债务的未偿还余额保持不变，考虑到我们相关债务的LIBOR下限，假设利率下降1%将减少利息支出240万美元，而假设利率上升1%将增加大约650万美元的利息支出。
外币风险。我们面临着外汇汇率风险，这是我们海外业务固有的风险。我们目前使用当地货币在墨西哥和英国(程度较小)进行交易。我们结算公司间贸易差额需要兑换货币，这就需要承认外币的波动。我们预计某些业务将继续以外币计价。因此，我们预计我们的现金流和收益将继续受到外币汇率波动可能产生的风险的影响。
项目4.控制和程序
信息披露控制着各种程序。
在我们首席执行官和首席财务官的监督和参与下，管理层评估了截至2020年6月30日，我们的披露、控制程序和其他程序(如交易法规则13a-15(E)或15d-15(E)所定义)的设计和运营的有效性。基于这一评估，我们的首席执行官和首席财务官得出结论，我们的披露控制措施和程序有效，可确保在美国证券交易委员会的规则和表格指定的期限内记录、处理、汇总和报告信息，并根据需要积累和传达给我们的管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官，以便及时做出有关所需披露的决定。
我们的管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官，并不指望我们的披露和控制程序能够防止所有错误和所有欺诈。一个控制系统，无论构思和操作如何完善，都只能提供合理的保证，而不是绝对的保证，以确保控制系统的目标得以实现。此外，控制系统的设计必须反映这样一个事实，即存在资源限制，并且必须相对于其成本来考虑控制的好处。由于所有控制系统的固有限制，不能对所有控制问题和欺诈实例(如果有的话)进行评估，从而绝对保证已检测到所有控制问题和欺诈实例。这些固有的限制包括这样的现实，即决策中的判断可能是错误的，故障可能因为简单的错误和错误而发生。此外，可以通过一些人的个人行为、两个或更多人的串通或通过管理优先控制来规避控制。
任何控制系统的设计也在一定程度上基于对未来事件可能性的某些假设，不能保证任何设计在所有潜在的未来条件下都能成功实现其声明的目标。随着时间的推移，控制可能会变得不充分，因为条件的变化，或者因为对政策或程序的遵守程度可能会恶化。由于具有成本效益的控制系统的固有限制，由于错误或欺诈而导致的错误陈述可能会发生，并且可能不会被检测到。
内部控制的变化
交易法规则13a-15(F)中定义的财务报告内部控制在本报告所涵盖的会计季度结束时没有发生任何变化，这对我们的财务报告内部控制产生了重大影响，或有合理的可能性对财务报告内部控制产生重大影响。在本报告所涵盖的财政季度结束时，我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化，这对我们的财务报告内部控制产生了重大影响。
第二部分：其他资料
第1项法律程序
我们是在正常业务过程中出现的各种索赔和法律诉讼的当事人。我们不相信此类纠纷或法律行动的结果会对我们的财务状况、经营结果、流动资金或资本资源产生重大不利影响。《财务报表》附注13，详细讨论当前诉讼事宜。
第1A项。风险因素。
我们截至2019年12月31日的Form 10-K年度报告(“年报”)中的“项目1A.风险因素”包括对我们风险因素的讨论。我们在Form 10-K年度报告中描述的风险并不是我们面临的唯一风险。我们目前不知道或我们目前认为无关紧要的其他风险和不确定因素也可能对我们的业务、财务状况或未来业绩产生重大不利影响。公司正在补充年报中描述的风险因素，以下风险因素应与年报中披露的其他风险因素一并阅读。
全球新冠肺炎疫情已经并将继续产生重大不利影响，未来可能会对我们的运营和财务业绩以及我们服务的许多博彩业客户和供应商的运营和财务业绩产生重大不利影响。我们无法预测大流行和相关影响将在多大程度上继续对我们的业务运营、财务业绩、运营结果、财务状况和实现我们的业务目标产生不利影响。
新冠肺炎疫情对全球经济产生了负面影响，特别是对博彩业的影响，扰乱了全球供应链，降低了股市估值，造成了金融市场的大幅波动和混乱，并增加了失业率。此外，大流行导致许多企业暂时关闭，包括我们的赌场客户的企业，并导致许多州和社区制定了实物隔离和避难的要求。*由于我们的赌场客户暂时关闭，消费者在我们的收入共享装机库上花费的钱减少了，我们参与EGM的日费也减少了，现有赌场没有扩建，也没有开发新的赌场。此外，总体的宏观经济因素导致了以下情况：我们的收入共享装机容量减少了，我们参与EGM的日费也减少了，现有赌场没有扩建，也没有开发新的赌场。此外，总体上的宏观经济因素也导致了以下情况：我们的收入共享装机容量和参与EGM的日费金额都有所下降，没有扩建现有赌场或开发新的赌场。此外，总体宏观经济因素导致对我们产品和服务的需求已经并可能继续受到重大影响，这已经对我们的收入和盈利能力产生了不利影响，并可能在未来继续如此。具体地说，由于我们的赌场客户暂时关闭，与去年同期相比，博彩运营收入和设备销售都有所下降。同样，我们的EGM和Table产品部门的运营业绩也受到了干扰，因为每个部门的产品线的设计、开发、收购、制造、营销、分销、安装和服务等活动都暂时停止或大幅减少。此外，由于我们的赌场客户暂时关闭，每个部门的租赁、许可和销售产品的收入都受到了不利影响。, 此次大流行已经削弱并可能继续削弱我们维持充足流动性的能力，特别是如果赌场和其他博彩业务继续关闭，或者当它们重新开业时，实物隔离和其他新冠肺炎保护措施阻止它们满负荷开放，对全球经济的影响恶化，并进一步影响我们赌场客户的可支配收入，或者客户根据现有义务继续推迟向我们付款。此外，由于不断变化的经济和市场条件影响着博彩业，我们实现业务目标的能力已经受到影响，未来可能还会继续受到影响。我们的业务运营已经中断，因为我们的劳动力由于疾病、隔离、政府行动和其他与大流行相关的限制而无法有效工作，我们的业务运营在未来可能会继续受到影响。因此，该公司已经采取了几项行动来适应危机的严重性。除其他事项外，公司已实施短期休假，保留福利，全公司减薪，裁员约10%。“我们已从现有信贷安排和增量定期贷款中借入资金，并可能在可用的范围内，根据新的联邦计划，如CARE法案，寻求额外资金。新冠肺炎大流行将在多大程度上进一步影响我们的业务、运营结果、财务状况以及我们的资本和流动性比率，将取决于未来的事态发展，这些事态发展具有很高的不确定性，无法预测，包括大流行的范围和持续时间，以及政府当局和其他第三方针对大流行采取的行动。
新冠肺炎疫情也可能加剧我们在年报中披露的风险，包括但不限于：我们遵守债务条款的能力，我们创造收入、赚取利润和维持充足流动性的能力，我们为现有客户和吸引新客户提供服务的能力，我们在市场上的整体竞争力，对我们服务需求大幅波动的可能性，影响我们业务的博彩业总体趋势，以及我们股价的潜在波动。
第二项未登记的股权证券销售和收益的使用
没有。
项目3.高级证券违约
没有。
项目4.矿山安全披露
没有。
第5项其他资料
没有。
第六项展品
(A)。展品。
| 展品编号 |
|
展品说明 |
| 10.1 | 修正案：第3号协议，日期为2019年8月30日，由AP Gaming Holdings，LLC，AP Gaming I，LLC，Jefferies Finance LLC和本协议的每一方循环贷款机构组成。(通过引用PlayAGS，Inc.当前Re的附件10.1并入 2019年9月4日提交的Form 8-K中的端口)。 | |
|
|
|
|
| 10.2 | 递增假设和修订协议编号：第294号，日期为2020年5月1日，由AP Gaming Holdings，LLC，AP Gaming I，LLC，其签名页上列出的每个附属贷款方，Jefferies Finance LLC及其贷款方(通过引用将其并入PlayAGS，Inc.于2020年5月1日提交的当前Form 8-K报告的附件10.1). | |
| *10.3 | PlayAGS第一修正案。公司综合计划。 | |
| *31.1 |
|
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条的认证。 |
|
|
|
|
| *31.2 |
|
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第302条的认证。 |
|
|
|
|
| *32 |
|
根据2002年萨班斯-奥克斯利法案第906条的认证。 |
| 101.SCH |
|
内联XBRL分类扩展架构文档 |
|
|
|
|
| 101.CAL |
|
内联XBRL分类扩展计算链接库文档 |
|
|
|
|
| 101.LAB |
|
内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档 |
|
|
|
|
| 101.PRE |
|
内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档 |
|
|
|
|
| 101.DEF |
|
内联XBRL分类扩展定义Linkbase文档 |
| 104 | 封面交互数据文件(格式为内联XBRL，包含在附件101中) |
*随函存档。
签名
根据1934年证券交易法的要求，注册人已正式促使本报告由正式授权的下列签名者代表其签署。
|
|
|
|
PlayAGS，Inc. |
|
|
|
|
|
|
|
| 日期： |
2020年8月5日 |
|
依据： |
/s/KIMO Akiona |
|
|
|
|
姓名： |
基莫·阿科奥纳 |
|
|
|
|
标题： |
首席财务官、首席会计官和财务主管 (首席财务会计官) |