生物高技术全球公司(BioHitech Global，Inc.)

4,550,000股普通股

Bio Hitech Global，Inc.我们将发行455万股普通股，每股票面价值0.0001美元(“普通股”)，价格为每股1.81美元(“发售”)。 我们将从此次发行中获得8,235,500美元的总收益。

普通股在纳斯达克资本市场交易，代码为“BHTG”。2020年7月28日，我们普通股在纳斯达克资本市场(NASDAQ Capital Market)的最新销售价格为每股1.77美元。敬请索取普通股的最新市场报价。

非关联公司持有的我们的已发行普通股 的总市值约为2900万美元，这是根据截至2020年7月24日非关联公司持有的14,128,890股已发行普通股以及我们的 普通股在2020年7月24日在纳斯达克资本市场的平均出价和要价2.05美元计算得出的。根据S-3表格I.B.6的一般指示，在任何情况下，只要非关联公司持有的我们普通股的总市值 低于7,500万美元，我们将不会 根据注册说明书(本招股说明书是其中的一部分)出售价值超过非关联公司在任何12个月期间持有的普通股总市值 的三分之一的证券。在截至本招股说明书附录日期的前12个历月 期间，我们根据表格S-3的一般指示I.B.6出售了总计3,379,799美元的证券 。

投资我们的证券涉及高度风险 。有关投资我们证券时应考虑的信息的讨论，请参阅本招股说明书补充说明书第S-9页开始的“风险因素” 。

证券交易委员会或任何州证券委员会均未批准或不批准这些证券，也未就本招股说明书附录或随附的招股说明书的充分性或准确性作出判断。任何相反的陈述都是刑事犯罪 。

(1)除承销折扣外，我们已同意 向承销商发行部分承销补偿权证，以购买普通股，并向 承销商报销某些费用。有关承保补偿的其他信息，请参阅“承保”。

我们已授予 承销商代表45天的选择权，可额外购买最多682,500股普通股，仅用于超额配售(如果有)。

承销商预计在2020年7月29日左右将股票交付给购买者 。

销售线索账簿管理经理

Maxim Group LLC

联合图书运行者(Co-Book Runner)

斯巴达资本证券有限责任公司

本招股说明书补充日期为 2020年7月28日。

招股说明书副刊

招股说明书

关于本招股说明书副刊

本招股说明书附录 和随附的招股说明书是我们向美国证券交易委员会(SEC)提交的表格S-3注册声明的一部分，该声明采用“搁置”注册流程。本文档分为两部分。第一部分是本 招股说明书附录，它描述了本次发售的条款，还添加和更新了附带的 招股说明书以及通过引用并入附带的招股说明书中的文档中包含的信息。第二部分是随附的招股说明书 日期为2018年6月29日，其中提供了有关我们的普通股股票和我们 根据我们的搁置注册声明 不时提供的其他证券的更多一般信息，其中一些可能不适用于本招股说明书 附录提供的证券。一般来说，当我们只提到“招股说明书”时，我们指的是两个部分的结合。本招股说明书 附录和此处通过引用并入的信息可能会添加、更新或更改随附的招股说明书中的信息。 您应阅读整个招股说明书附录以及随附的招股说明书和此处通过引用并入的文档 ，这些文档在“您可以找到更多信息的地方”和“通过引用并入某些 信息”的标题下描述。如果本招股说明书附录中包含的信息与附带的招股说明书或其中引用的任何文件中包含的信息存在冲突， 另一方面，本招股说明书附录中的信息以本招股说明书附录中的信息为准。

我们还注意到， 我们在任何协议中所作的陈述、担保和契诺完全是为了该协议各方的利益，包括在某些 情况下，为了在该协议各方之间分担风险，而不应被视为对您的陈述、 担保或契诺。该协议作为任何文档的证物存档于随附的招股说明书中。 通过引用并入所附招股说明书中的 文档中包含的陈述、担保和契诺完全是为了该协议各方的利益而作出的陈述、担保和契诺，并且不应被视为对您的陈述、 担保或契诺。此外，此类陈述、保证或契诺仅在作出之日才是准确的。 因此，不应依赖此类陈述、保证和契诺准确地反映我们事务的当前状态 。您仅应依赖本招股说明书附录中包含的信息或通过引用并入其中的信息， 随附的招股说明书以及我们可能向您提供的与本次发售相关的任何免费撰写的招股说明书。我们 和承销商都没有授权任何其他人向您提供不同的信息。如果任何人向您提供不同的 或不一致的信息，您不应依赖它。

您应仅依赖 本招股说明书附录中包含的信息、随附的招股说明书以及通过引用并入本文和其中的信息 。我们没有授权其他任何人向您提供不同的信息。您不应假设本招股说明书附录或随附的招股说明书中的 信息在这些文件前面的 日期以外的任何日期是准确的，或者通过引用合并的任何文件在其提交日期以外的任何日期都是准确的。 您不应将本招股说明书或随附的招股说明书视为与 证券相关的要约或要约，因为在任何司法管辖区，此类与证券有关的要约或招股均未获授权。此外， 如果提出要约或要约的人没有资格这样做，或者如果您收到此类 要约或要约是非法的，则您不应将本招股说明书附录或随附的招股说明书视为与证券有关的要约或要约。

本招股说明书附录 是我们利用“搁置”注册流程向美国证券交易委员会提交的注册声明及其修正案的一部分 (注册文件号：第333-225999号)。根据此搁置注册流程， 我们提供使用本招股说明书附录和随附的招股说明书出售普通股。在此招股说明书 附录中，我们向您提供有关我们在此次发行中出售的证券的具体信息。本招股说明书 附录和随附的招股说明书均包含有关我们的重要信息、我们提供的证券以及您在投资前应了解的其他信息 。本招股说明书附录还添加、更新和更改附带的 招股说明书中包含的信息。在投资我们的证券之前，您应阅读本招股说明书附录和随附的招股说明书，以及在本招股说明书补充说明书S-26页的“通过引用合并某些文档”项下描述的 其他信息 。

本招股说明书附录 包含本文描述的某些文档中包含的某些条款的摘要，但请参考实际 文档以获取完整信息。所有的摘要都被实际文件完整地限定了。本招股说明书附录所属的注册 说明书中的某些 文件的副本已存档、将存档或将通过引用并入注册 声明中作为证物，您可以在 标题 “此处可找到更多信息”下获取这些文件的副本。

除非上下文 另有要求，否则在本招股说明书附录和随附的招股说明书中，术语“BioHitech”、“We”、“我们”和“Our”均指特拉华州的BioHitech Global，Inc.。

潜在投资者 只能依赖本招股说明书附录中包含的信息。我们未授权任何人向潜在 投资者提供不同或其他信息。本招股说明书附录不是出售要约，也不是寻求在任何不允许要约或出售的司法管辖区购买这些证券的要约 。本招股说明书 附录中包含的信息仅在本招股说明书附录的日期是正确的，无论本招股说明书 附录的交付时间或这些证券的任何销售时间。

前瞻性信息

我们提醒您， 本招股说明书附录中包含的某些与历史结果无关的陈述属于“1995年私人证券诉讼改革法案”所指的“前瞻性陈述”。具有预测性、 取决于或提及未来事件或条件，或包含“预期”、“预期”、“ ”“打算”、“计划”、“相信”、“估计”、“希望”或类似表述的陈述 构成前瞻性陈述。它们还包括有关以下内容的声明：

这些前瞻性 陈述基于我们当前的预期，受许多风险、不确定性和假设的影响。这些陈述 不是对未来业绩的保证，会受到风险、不确定性和其他因素的影响，其中一些因素是我们 无法控制的，难以预测，可能会导致实际结果与 前瞻性陈述中表达或预测的结果大不相同。可能导致实际结果与前瞻性 陈述中的结果大不相同的重要因素包括：

我们相信这些前瞻性的 陈述是合理的，但是您不应该过度依赖任何基于当前 预期的前瞻性陈述。此外，前瞻性陈述仅在其发表之日起发表。如果这些风险或不确定性 成为现实，或者如果我们的任何基本假设不正确，我们的实际结果可能与我们在任何前瞻性陈述中表达或暗示的结果 大不相同。这些风险和其他风险在本招股说明书附录、 随附的招股说明书、我们通过引用并入本招股说明书附录的文件和随附的 招股说明书以及我们提交给美国证券交易委员会(“证券交易委员会”)的其他文件中均有详细说明。我们不承担 在本招股说明书附录日期之后公开更新或修改这些前瞻性陈述以反映 未来事件或情况的任何义务。我们根据这些警示因素对我们的任何和所有前瞻性陈述进行限定。

摘要

此摘要 不完整，不包含您在投资本 招股说明书附录和随附的招股说明书提供的证券之前应考虑的所有信息。在做出投资决定之前，您应将本摘要与整个招股说明书附录 和随附的招股说明书一起阅读，包括我们的财务报表、这些财务报表的注释以及本招股说明书附录中“您可以找到更多信息的地方”和“通过 参考并入某些文档”标题下确定的其他文档 。有关投资我们证券所涉及的风险的讨论，请参阅本招股说明书 附录中从S-8页开始的风险因素部分。

新冠肺炎的影响

本公司的运营和业务 由于新冠肺炎大流行在美国和世界范围内蔓延的前所未有的情况而受到干扰 。由于最初和不断演变的政府命令和指导方针影响到公司在纽约和西弗吉尼亚州的 财务运营，以及美国其他州的财务报表编制流程的其他贡献者 与社交距离、原地居留订单、旅行和其他业务限制相关的时间安排，因此，如本报告通篇所述，必要的 和人员、记录和信息的即时访问已受到不利影响。

公司概况

本公司的使命是通过开发和部署具有成本效益的技术解决方案来减少废物管理行业对环境的影响。 本公司的技术套件包括食物垃圾的现场生物处理设备、将城市固体废物转化为EPA认可的可再生燃料的专利处理 设施，以及用于减少食物垃圾产生的专有实时数据 分析工具。这些专有解决方案可使 各种规模的某些企业和市政当局在降低处置成本的同时对环境产生积极影响。当单独或组合使用时， 我们相信该公司的解决方案可以减少与废物运输相关的碳足迹，重新利用不可回收的塑料 ，并显著减少垃圾填埋场的使用量。

旋转系列™沼气池

该公司目前销售一种好氧 消化技术解决方案，用于在食物垃圾产生时进行处理。其旋转系列消化器 一直被描述为自给式机器人消化系统，我们相信这些系统与标准洗碗机一样易于安装 ，没有特殊的电气或管道要求。单元的大小取决于容量，最小的单元大约 家用洗衣机的大小。消化器利用生物过程将食物垃圾转化为液体， 可以安全地排入普通下水道。此流程可通过消除与食物垃圾处理相关的运输和物流成本 ，大幅降低客户的成本，包括 餐厅、杂货店、邮轮公司和酒店/酒店公司。这一过程还减少了与食物垃圾运输和垃圾填埋场分解有关的温室气体，这些都与气候变化有关。该公司提供多种 大小的革命系列消化器，目标客户为中小型厨余垃圾产生器，提供销售和租赁两种选择，通常比传统处理方式更经济 。革命系列消化器是在美国制造和组装的。

为了扩展其消化器的功能 ，该公司开发了一个复杂的物联网(“IoT”)技术平台，为其 客户提供有关其废物产生和运营实践的透明度。此专利流程从消化器收集与重量相关的 数据，以提供实时数据，提供有价值的信息，分析后可提高效率 并验证企业的可持续发展努力。该公司通过SaaS(“软件即服务”) 模式提供其物联网平台，该模式要么捆绑在租赁协议中，要么通过单独的年度软件许可证销售。在推出其革命系列消化器 之前，该公司以Eco-Safe品牌销售其前几代消化器。这些设备 较大，通常销售给包括联邦政府在内的中型和大型食物垃圾产生器。公司 继续为其旋转线系列消化器增加新的容量大小，以满足客户需求。

2020年1月30日，公司宣布 向嘉年华公司提供其革命系列消化器的采购合同，该公司估计在两年内的价值 为1,400万美元。在签订该合同之前，该公司一直在扩展其核心基础设施，以期 履行该合同。由于新冠肺炎的原因，嘉年华公司在北美的远洋业务已暂时停止 至2020年9月30日，由于目前的不确定性，本合同项下的销售和服务 已推迟实施。合同仍然有效，公司预计随着围绕新冠肺炎的不确定性在未来几个月得到解决，本 合同项下的销售和服务将恢复。

HEBioT资源回收技术

2016年，本公司通过收购一家欧洲工程公司开发的依赖高效生物处理(“HEBioT”) 在市政或企业层面处理废物的专利机械生物处理(“MBT”) 技术的若干开发权，扩大了其技术业务 。这项技术通过将包括有机废物和不可回收塑料在内的很大一部分进水口转化为美国环保局认可的可用作部分煤炭替代燃料 ，从而大幅减少了垃圾填埋场的使用量。该公司目前正在探索其固体回收燃料(“SRF”)的其他用途，如用于热电联产的燃料和用作生物塑料原料的燃料。

本公司还通过2017和2018年的一系列交易 收购了全国第一个利用位于西弗吉尼亚州马丁斯堡的HEBioT技术的城市废物处理设施(“马丁斯堡设施”)的控股权。马丁斯堡设施于2019年开始运营，每年能够处理多达11万吨混合城市垃圾。在满负荷的情况下， 马丁斯堡设施每年估计可节省超过230万立方英尺的垃圾填埋空间，并消除 许多与垃圾填埋相关的温室气体。该公司计划在未来几年 建造更多的HEBioT设施，目前正在批准在纽约州建造第二个设施。

组合产品

该公司的一整套产品和 服务将其定位为美国传统废物处理的经济高效、基于技术的替代方案的提供商 。单独或结合使用该公司的技术解决方案，可以通过显著减少与废物运输和垃圾填埋相关的温室气体，帮助其客户实现可持续发展 目标。此外， 将城市垃圾重新利用为更清洁的燃烧，EPA承认，可再生燃料可以进一步减少与传统处置方式相关的潜在有害排放 。通过利用本公司的技术可以实现与气候变化相关的碳和其他温室气体的总体减少，这可以作为美国废物处理 未来的典范。

新产品选项

除了公司的产品 专注于通过开发和部署高性价比的 技术解决方案来减少废物管理行业的环境影响外，由于与我们的客户和潜在客户的对称性以及对后COVID环境技术的新需求， 公司于2020年5月12日与Altapure，LLC(“Alapure”)达成了一项协议。阿尔塔普是一家技术开发和生产超声波消毒产品的公司，负责销售其获得专利的环保型高级消毒产品系列，包括其最新产品ap-4™，这是一种增强型、自动化、非接触式高级消毒 亚微米气溶胶系统，我们相信该系统可安全处理和快速杀灭孢子、病毒和繁殖菌，如但不限于：新冠肺炎、不动杆菌等。<English>A</English>_r<foreign language=“English”>A</foreign><foreign language=“English”>A</foreign>一<foreign language=“English”>A</foreign>，不动杆菌<foreign language=“English”>AP</foreign><foreign language=“English”>A</foreign>>。并于2020年6月开始现场产品展示。

近期发展

2020年7月23日，公司召开2020年 年度股东大会(以下简称“股东大会”)。在会议上，公司的股东：(I)再次选举Frank E.Celli、James D.Chambers、Anthony Fuller、Robert A.Graham、Harriet Hentges和Douglas VanOort为董事会成员，每个人的任期一年，至2021年股东年会结束，直至他们各自的继任者 均经正式选举合格或各自早先辞职或免职为止；(Ii)批准了一项修正案，任期至2021年股东年会结束，直至他们各自的继任者均获得正式选举和资格，或至他们各自早先辞职或被免职为止；(Ii)批准一项修正案，任期至2021年股东年会结束，直至他们各自的继任者均获得正式选举和资格，或至各自先前辞职或被免职为止；(Iii)批准 2017年股权激励计划修正案，将根据该计划授权发行的股票数量增加50万股； (Iv)在咨询基础上批准本公司高管的薪酬；(V)在咨询基础上批准 “3年”作为未来就我们的高管薪酬进行咨询投票的频率；以及(Vi)批准 任命Marcum LLP为本公司本财年的独立注册会计师事务所

2019年，该公司决定不再 继续申请两项后来被放弃的美国专利申请。其中的技术对公司当前的 或计划中的产品和服务并不重要，也不涉及与分析来自 公司的革命系列™消化器的数据相关的专利技术。

公司信息

本公司于2013年3月20日根据特拉华州法律注册成立为SWIFT START Corp.。2015年8月6日，SWIFT START Corp.与BioHitech Global，Inc.签订了 并完成了合并协议和重组计划。和Bio Hi Tech America，LLC，之后 采纳了Bio Hi Tech，America，LLC的商业计划，并更名为BioHitech Global，Inc.同样在2015年8月6日，公司修改了注册证书，更名为BioHitech Global，Inc.并增加了其法定股本的数量 。

我们的主要行政人员 办事处位于纽约州栗子岭红学院路80号101室，邮编：10972。我们的电话号码是845-262-1081。您 也可以通过我们的互联网网站www.Biohitech.com或发送电子邮件给我们 (info@Biohitech.com)与我们联系或获取更多信息。本公司网站上包含的信息不包含在本招股说明书附录中，也不是本招股说明书附录 的一部分。

产品摘要

此摘要重点介绍了有关此产品的某些信息 ，以及本招股说明书附录中其他地方包含或通过引用并入的精选信息。 此摘要不完整，不包含您在决定是否投资 我们的普通股之前应考虑的所有信息。为了更全面地了解本公司和本次产品，我们鼓励您阅读并 仔细考虑本招股说明书附录和随附招股说明书中的更详细信息，包括通过引用并入本招股说明书附录和随附招股说明书的 信息，以及 在本招股说明书附录S-9页和随附招股说明书第3页的“风险因素”标题下引用的信息 以及通过引用并入本招股说明书附录和随附招股说明书的文件中的信息。

危险因素

投资我们的 普通股风险很高。在决定是否投资我们的普通股之前，您应仔细考虑 我们于2020年5月22日提交给证券交易委员会的最近一份10-K表格年度报告和2020年6月29日提交给证券交易委员会的最近一份10-Q表格 中“风险因素”标题下讨论的风险、不确定性和假设 这些内容通过引用并入本文，并且可能会被我们未来提交给证券交易委员会的其他报告不时修订、补充或取代 。可能存在其他未知或不可预测的经济、商业、竞争、监管或 其他因素，这些因素可能会对我们未来的业绩产生重大不利影响。如果这些风险中的任何一个实际发生，我们的 业务、业务前景、财务状况或经营结果都可能受到严重损害。这可能会导致我们普通股的交易价格 下跌，导致您的全部或部分投资损失。还请仔细阅读上面标题为“有关前瞻性陈述的告诫”的第 节。

与流行病相关的风险

最近的新冠肺炎冠状病毒大流行(“新冠肺炎”) 可能会对我们的业务、经营业绩、财务状况、流动性和现金流造成不利影响。

虽然 最近爆发的新冠肺炎对我们业务的全面影响目前尚不清楚，也很难预测，但我们业务的各个方面都受到了影响 ，可能会受到不利影响。

截至本招股说明书增刊之日， 新冠肺炎已被世界卫生组织宣布为流行病，已被美国 政府宣布为国家紧急状态，并已导致所有州被指定为灾区。新冠肺炎在全球 市场上造成了很大的波动，包括我们证券的市场价格。新冠肺炎的传播导致卫生官员建议采取预防措施 ，以缓解病毒的传播，特别是大量旅行和聚集的时候。此外，各州和市政当局 已经制定了隔离和“就地避难所”条例，严格限制人们的行动和旅行能力，并要求非必要的企业和组织关闭。

目前尚不清楚这些限制(将导致全球经济普遍放缓)将如何影响我们的业务、运营结果、财务状况 和我们未来的战略计划。

我们的消化器产品线历来 面向食品分销商、会议中心、酒店、餐厅、体育场馆、市政当局和学术机构等大型组织进行营销。 我们的业务一直面向大型组织，如食品分销商、会议中心、酒店、餐厅、体育场馆、市政当局和学术机构。目前尚不清楚长期爆发的旅行、商业和其他类似限制如何对我们的业务运营以及我们客户和供应商的业务运营产生不利影响；长时间的中断 将对我们的业务运营产生负面影响。

最近的就地避难所和仅限必需品的旅行规定 对我们的许多客户产生了负面影响。此外，虽然我们的消化器是在美国生产的 ，但由于我们的任何或所有 供应商设施的运营中断，我们仍可能遇到严重的供应链中断。如果我们在收到产品方面遇到重大延误，我们将在履行 订单和最终收到付款方面遇到延误，这可能会导致销售损失和客户流失，并对我们的 财务状况和运营结果造成不利影响。

我们业务的HEBioT产品线在其所在的州被归类为公共服务 ，无论 可能对其所在地区的其他业务施加什么限制，该产品都将继续运营。该设施依赖于其他实体来收集和运送城市固体废物， 这些实体也被归类为公共服务实体，并依赖于水泥窑行业的客户购买其 固体回收燃料。如果无法接收城市生活垃圾或将其出售给客户，将对我们的财务状况和 运营结果产生不利影响。

特定于我们业务的风险

我们有运营亏损的历史， 不能保证我们能够实现或保持盈利。

我们有运营亏损的历史， 由于我们所在行业的竞争和发展性质，可能无法实现或保持盈利。我们的 无法持续盈利可能会对公司的业务产生不利影响，包括我们筹集额外 资金的能力。

我们可能无法继续经营下去。

截至2019年12月31日的年度， 公司的综合净亏损为10,280,061美元，综合运营亏损为7,535,214美元，合并经营活动中使用的净现金 为7,134,600美元。截至2019年12月31日，综合股东权益总额为 至7,369,725美元，母公司应占综合股东权益为2,024,143美元，公司综合营运资金赤字为5,351,686美元。该公司还没有财务盈利的历史。从历史上看，流动性的主要来源一直是发行债务和股权证券。目前，本公司没有确定的承诺 为其未来的运营和战略计划提供全部资金，尽管在2019年12月31日之后，本公司通过发行F系列可赎回、可转换优先股和认股权证筹集了1,565,000美元 。该公司于2020年5月13日通过Paycheck保护计划获得了421,300美元的资金。这些因素令人对该公司是否有能力继续 作为持续经营的企业产生了极大的怀疑。

本公司目前正在 为一般业务筹集额外债务，并支持其租赁活动。公司还可以通过证券交易委员会宣布于2018年7月11日生效的S-3表格注册声明(“货架注册”) 投资于多项战略举措来筹集资金。货架登记在2019年9月通过秘密上市的普通股公开发行筹集了3,035,557美元的净收益。不能保证公司 将能够筹集足够的资本或债务来维持运营或实施其他战略计划，也不能保证此类融资 将以对公司有利的条款进行。

我们在废物服务行业面临着激烈的竞争 ，如果我们不能在市场上成功竞争，我们的业务、财务状况和运营结果可能会受到实质性的不利影响 。

废物服务行业竞争激烈， 经历了整合期，需要大量的劳动力和资金资源。我们竞争的一些市场 由一家或多家大型老牌公司提供服务，这些公司比我们更知名，资金也更充足。激烈的竞争 不仅是为了向客户提供服务，也是为了开发新的产品和服务，并在 每个市场内收购其他业务。我们的一些竞争对手比我们拥有更多的财政和其他资源。

在我们的废物处理市场，我们还与替代处理和回收设施的运营商 展开竞争。我们还越来越多地与寻求将废物 用作替代用途原料的公司竞争。公共实体可能具有财务优势，因为它们有能力收取用户费用或 类似费用、征收税收、获得免税融资，在某些情况下还可以利用政府补贴。

如果我们无法在市场上成功竞争， 我们的业务和财务状况可能会受到重大不利影响。

废物服务行业受到范围广泛且变化迅速的政府监管。更改这些法规中的一个或多个可能会导致对我们产品和服务的 需求减少。

美国联邦、州和地方各级严格的政府法规 对废物行业产生了重大影响，遵守这些法规的成本 很高。大量复杂的法律、规则、命令和解释规范着环境保护、健康、安全、土地使用、分区、交通和相关事项。除其他事项外，政府法规和执法行动可能会限制废物行业内的运营，并可能对我们的财务状况、运营结果和现金流产生不利影响。

我们相信，对我们消化器产品的需求 是直接响应最近禁止某些大型商业食品制造商、零售商 和酒店企业将食物垃圾丢弃到垃圾填埋场的法律法规而产生的。我们的消化器只是这些企业遵守这些法规和其他法规的一种解决方案 。如果更改或取消这些规定，几乎可以肯定的是，对我们产品的需求 会大大减少，我们的收入也会因此受到不利影响。

目前，我们在消化器中使用的微生物 已被批准用于减少食物浪费，并可倒入传统的下水道系统。但是，如果 确定我们不能再使用这些微生物，则不能保证我们可以开发替代工艺 来保证我们的产品可以继续销售。此外，如果现有客户无法 使用我们的消化器处理厨余垃圾，我们可能会面临索赔。

我们还可能产生针对政府机构和私人当事人提起的环境诉讼为 辩护的费用。我们未来可能会成为指控环境损害、人身伤害和/或财产损害的各方提起的诉讼 的被告，或者试图推翻或阻止 对我们产品的授权的诉讼的被告，所有这些都可能导致我们承担重大责任。

我们可能会受到垃圾填埋场和某些长期处置趋势的负面影响。

在MBT业务线方面， 存在来自其他垃圾填埋场的竞争，包括确保城市固体废物(“MSW”)原料安全的大型州外垃圾填埋场 。这些设施可能会合法降价以维持市场份额，迫使公司在供应商交付的原料 上进行价格竞争，这可能会对项目的预期财务业绩造成负面影响。

废物政策可能会鼓励建造更多 可再生能源工厂，在这种情况下，MBT设施将与这些未来的可再生能源工厂争夺原料 。此外，其他零浪费政策、通过堆肥增加当地回收和再利用以及 其他未来旨在消除和/或减少废物的废物政策可能意味着可用于公司 MBT项目的生活垃圾将会减少。

回收的再生材料市场波动很大。

该公司的MBT项目及其 废物收集业务预计回收材料的最低回报。如果情况发生变化，以致无法收回最低回报 ，则可能会对项目和企业的财务业绩产生负面影响。

固体回收燃料(“SRF”)市场不发达 。

公司的MBT项目依赖于 以经济合理的价格向适当的工业用户销售SRF的能力。不能保证公司 将能够与此类消费者签订长期或现货市场合同。

我们未来可能会进行收购 ，目的是补充或扩大我们的业务，包括开发其他处置产品和补充服务。 但是，我们可能无法完成这些交易，如果执行，这些交易可能不会改善我们的业务，或者 可能会带来重大风险，并可能对我们的运营产生负面影响。

我们未来可能会进行收购 以获取或开发其他处置产品和补充服务。此外，我们可能会不时收购与我们的核心业务战略相辅相成的 项业务。我们可能无法确定合适的收购候选者。 如果我们确定合适的收购候选者，我们可能无法以我们可以接受的价格或条款 和条件成功谈判收购，包括由于我们的债务义务施加的限制。此外，我们可能无法 获得完成潜在收购所需的监管批准。

我们能否实现任何 未来潜在收购的好处，包括成本节约和运营效率，在一定程度上取决于我们成功 将此类被收购企业的运营与我们的运营相结合的能力。收购的业务和其他资产的集成 可能需要大量的管理时间和资源，否则我们现有的 运营的持续管理将需要这些时间和资源。此外，如果未来完成任何收购，我们可能无法成功整合被收购的公司 或其运营，或者如果整合比预期的更困难，我们可能会遇到中断，这可能会对未来的盈利能力产生重大 不利影响。一些可能会影响我们整合能力或实现预期收购 收益的风险包括：

我们的业务和战略计划可能需要资金。

我们当前的业务和战略计划 需要额外资金。我们最终的成功可能取决于我们筹集额外资金和资本的能力。在没有额外融资或大量收入和利润的 情况下，公司将不得不从非常不同的 和更受限的方向处理其业务计划，试图获得额外的资金来源来为其增长提供资金，从贷款人或其他地方借款 或采取其他行动试图提供资金。我们不能保证在需要时能够获得足够的 额外资金，也不能保证这些资金(如果可用)能够以我们满意的条件获得。

我们预计未来将需要筹集 额外资本来满足我们的业务需求，这样的融资可能成本高昂或难以获得 ，并且可以预期会稀释当前股东的所有权利益。

根据目前的战略投资计划 ，我们预计未来需要筹集更多资金。此类额外资本可能无法按合理的 条款获得或根本无法获得。我们可能需要通过借款或公共或私人债务或股权融资来筹集更多资金，以实现 各种目标，包括但不限于：

我们有限的运营历史无法为投资者 提供足够的历史作为投资决策的基础。

我们目前正在扩大我们的业务。 我们的运营受到建立不断扩大的企业所固有的所有风险的影响。 必须根据扩展公司中经常遇到的问题、费用、困难、复杂情况和延误来考虑成功的可能性 。目前不能保证我们将盈利运营或将有足够的营运资金 来履行我们到期的义务。

投资者必须考虑扩张公司经常遇到的风险和困难，尤其是在快速发展的市场中。这些风险包括以下几个方面：

我们不能确定我们的业务战略 是否会成功，或者我们是否会成功应对这些风险。如果我们不能成功应对这些风险， 我们的业务、潜在客户、财务状况和运营结果可能会受到重大不利影响，我们可能 没有资源继续或扩大我们的业务运营。

我们依赖高技能人员，如果我们无法 留住或激励关键人员，或无法聘请更多合格人员，我们可能无法有效增长。

我们的业绩在很大程度上取决于 高技能人员的才华和努力。我们未来的成功取决于我们持续发现、聘用、 开发、激励和留住组织所有领域的高技能人员的能力。我们持续有效竞争的能力 取决于我们留住和激励现有员工的能力。由于我们依赖其熟练的专业人员和劳动力， 如果不能吸引、整合、激励和留住现有和/或其他关键员工，可能会对我们的业务、运营业绩和财务状况产生实质性的不利影响 。

如果我们不能有效地管理增长或为产品 可扩展性和集成做好准备，可能会对我们的员工效率、产品质量、营运资金 水平和运营结果产生不利影响。

我们的产品市场或进入新市场的任何重大增长都可能需要扩大我们的员工基础，以用于管理、运营、财务、 和其他目的。在任何增长阶段，我们都可能面临与我们的运营和财务系统及控制相关的问题， 包括质量控制、交付和服务能力。我们还需要继续扩大、培训和管理我们的员工 基础。未来的持续增长将使管理层成员承担更多责任，如识别、招聘、 维护、整合和激励新员工。

除了人力资源管理方面的困难 增加之外，我们可能还需要增加流动性来为扩大现有业务、开发新产品和雇用更多员工提供资金。为实现有效的增长管理，我们将被要求继续改进 我们的运营、管理以及财务系统和控制。我们未能有效管理增长可能会导致运营 和财务效率低下，从而对我们的盈利能力产生负面影响。我们不能向投资者保证我们将 能够及时有效地满足该需求，并保持现有和潜在客户所要求的质量标准。

我们的管理团队可能无法成功实施 我们的业务战略。

如果我们的管理团队不能执行 其业务战略，那么我们的发展，包括收入的建立和我们的销售和营销活动， 将受到实质性的不利影响。此外，在有效管理预算、预测 和任何未来增长带来的其他流程控制问题方面，我们可能会遇到困难。我们可能会寻求扩充或更换我们管理团队的成员 ，或者我们可能会失去管理团队的关键成员，并且我们可能无法吸引具有足够技能和经验的新管理人才 。

如果我们无法留住主要高管和其他关键 附属公司，我们的增长可能会受到严重抑制，我们的业务可能会受到损害，对我们的业务、财务状况和运营结果产生实质性的不利影响。

我们的成功在一定程度上归功于某些关键人员的管理、销售和营销以及运营和技术专长。我们的首席执行官Frank E.Celli、我们的首席运营官Robert Joyce和我们的首席财务官Brian C.Essman在我们的业务运营中执行关键职能 。这些损失中的任何一个都可能对我们的业务、财务状况、 和运营结果产生重大不利影响。如果我们失去任何高级管理层的服务，我们可能无法找到合适或合格的 替代者，并可能产生招聘和培训新人员的额外费用，这可能会严重扰乱我们的业务和 前景。

我们的财务结果可能不符合 投资者的预期，可能会因许多因素而波动，因此，投资者不应依赖我们的收入和/或财务 预测作为未来业绩的指标。

经营业绩的波动或 经营业绩未能达到预期，投资者可能会对我们证券的价值产生负面影响。运营业绩 可能会因各种因素而波动，这些因素可能会影响任何特定季度的收入或支出。运营 结果的波动可能会导致我们证券的价值下降。投资者不应依赖收入或财务预测或运营结果的比较 作为未来业绩的指标。由于以下列出的因素，在 未来一段时间内，运营结果可能会低于投资者的预期。这可能会导致我们证券的市场价格 下跌，并对我们筹集债务和资本的能力产生负面影响。可能影响我们经营业绩的因素包括：

我们的管理层对我们财务报告内部控制的有效性 进行了评估，得出的结论是，截至2019年12月31日，我们的财务报告内部控制无效 。如果我们不能保持有效的财务报告内部控制体系，我们可能无法 准确地报告我们的财务结果或防止欺诈。

根据美国证券法，我们有报告义务 。根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”(Sarbanes-Oxley)第404条或“萨班斯-奥克斯利法案”(Sarbanes-Oxley Act)的要求，美国证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)或证券交易委员会(SEC)通过了规则，要求每家上市公司在其年度报告中包括一份关于该公司财务报告内部控制有效性的管理报告。有效的财务报告内部控制 对于我们提供可靠的财务报告、有效地防止欺诈和作为上市公司运营是必要的。

我们的管理层对我们财务报告内部控制的有效性进行了评估，得出结论认为，截至2019年12月31日，我们对财务报告的内部控制 无效，截至2020年3月31日没有重大变化。重大缺陷是指内部控制方面的 缺陷或缺陷的组合，使得我们公司财务报表的重大错报 有合理的可能性无法防止或不能及时发现和纠正。(注1)重大缺陷是指内部控制方面的缺陷或缺陷的组合，使得我们公司财务报表的重大错报 有可能得不到预防或及时发现和纠正。根据他们的评估， 我们的首席执行官和首席财务官得出结论，我们的披露控制和程序在2019年12月31日和2019年3月31日并未 生效，以确保我们根据交易法提交或提交的报告中要求我们披露的信息在 证券交易委员会的规则和表格中指定的时间段内得到记录、处理、汇总和报告。披露控制和程序包括但不限于旨在 确保我们根据交易所法案提交或提交的报告中需要披露的信息被累积并传达给我们的管理层(包括我们的首席执行官和首席财务官)的控制和程序，以使我们能够及时做出关于要求披露的决定。由于我们的业务有限，我们的员工数量较少， 禁止职责分工。随着我们业务的发展和扩大，我们将根据需要聘请更多员工和专家。 但是，不能保证我们的业务会扩大。

我们未能纠正重大弱点 或未能发现和解决任何其他重大弱点或不足，可能会导致我们的财务 报表不准确、财务报表编制延迟以及投资者对我们 财务报表的可靠性失去信心，进而可能对我们普通股的交易价格产生负面影响。财务报告内部控制无效 还可能使我们面临更大的欺诈或挪用公司资产的风险，并可能使我们 面临从我们普通股上市的证券交易所退市、监管调查或民事或刑事制裁 。因此，我们的业务、财务状况、运营结果和前景可能会受到实质性的不利影响 。

我们在竞争激烈的市场中运营，我们 不确定是否会有消费者对我们的服务的需求。

我们的一些竞争对手比我们大得多 ，资本状况也比我们好得多。我们的竞争对手可能会更好地解决我们 正在解决的相同市场机会。这些竞争对手，无论是单独或与合作伙伴合作，都可能成功开发出比我们的更有效或更大的市场成功的商业模式。该公司尤其容易受到在营销方面投入更多资金的大公司的影响。此外，我们的服务市场潜力很大，但竞争非常激烈。几乎没有或 没有确凿的数据来证实对我们服务的需求，或者该需求将如何随着时间的推移进行细分。

不能保证公司将盈利 或将产生正现金流。

公司正在继续发展和 扩大其业务线、客户基础和经常性收入，预计未来在此过程中可能会继续亏损 。此外，由于许多我们无法控制的因素，公司未来的经营业绩可能会受到重大 波动的影响，例如竞争水平、监管变化和一般经济状况 。

我们使用数字和 其他病毒式营销来扩大消费者对我们服务的认知度的努力可能不会成功。

如果我们无法保持或提高 我们的数字和其他病毒式营销战略的效力，或者如果我们决定通过 使用成本更高的营销活动来扩大我们的营销覆盖范围，我们可能会遇到营销费用增加的情况，这可能会对我们的 运营结果产生不利影响。我们不能向您保证我们将成功地维持或扩大我们的客户基础，否则 将大幅减少我们的收入，并对我们的业务、经营业绩和财务状况产生不利影响。

我们可能会受到许可和施工风险的负面影响 。

对于MBT业务线， 本公司必须维护或获取专门的许可证，并获得州和地方各监管部门的监管批准 其运营或设施建设。如果没有这样的设施，可能会延误或阻止计划中的MBT设施的建设或运行 。此外，与建造专门的 设施相关的风险也很大。这些风险可能会延误、推迟或对项目的预期财务业绩造成负面影响。

与证券市场相关的风险 和对我国证券的投资

新冠肺炎引发的证券市场普遍不确定性。

自新冠肺炎上台以来，由于新冠肺炎的不确定性以及由此引起的政府、企业和普通民众的反应和结果，美国和 世界各国证券市场经历了前所未有的压力。这些不确定性导致所有 市场部门下跌，由于逃往安全地带而导致交易量增加，以及政府采取行动支持市场。因此，在 新冠肺炎稳定下来之前，市场可能无法提供给本公司用于筹集所需资本。如果我们 不能在需要时获得融资，按计划全部执行所需的金额或按经济上可行的条款获得融资，我们可能无法维持必要的资本来执行我们的战略计划，并可能不得不减少计划的未来增长和业务范围 。

我们的高管和某些股东拥有 重大投票权，通过这种所有权，可能会影响我们的公司和我们的公司行动。

截至2020年7月28日，我们的现任高管、董事 及其附属公司持有流通股约22%的投票权。这些 高级管理人员、董事、附属公司和某些股东可能在决定任何公司 交易的结果或提交给我们股东审批的其他事项(包括合并、合并和出售我们所有 或几乎所有资产)、董事选举和其他重大公司行动方面具有控制性影响力。因此，我们的高管 在阻止或导致控制权变更方面具有重大影响力；因此，如果没有他们的同意，我们可能会被阻止 进行可能对我们有利的交易。我们高管和某些股东的利益可能会 与本公司和本公司股东产生利益冲突。有关投票权的其他详细信息 请参阅下面标题为“证券说明”的部分。

我们普通股的流动性一直很有限。

2018年4月9日，该公司从 场外交易市场(OTCQB)提升至纳斯达克资本市场(Nasdaq Capital Market)。我们普通股的流动性好坏参半，不能保证流动性将持续 ，也不能保证我们证券的交易价格不会因为我们股票的卖家多于买家而降低。活跃的交易市场通常会降低价格波动性，提高买卖订单的执行效率。缺少活跃的 交易市场会降低交易股票的流动性。

我们普通股的交易量可能 是有限的，是零星的。造成这种情况的原因有很多，包括我们是一家小公司 ，股票分析师、股票经纪人、机构投资者和投资界的其他人相对不知道它能产生或影响销售量，而且即使我们引起了这些人的注意，他们也可能倾向于规避风险 ，在我们变得更加成熟和可行之前，他们可能不愿效仿像我们这样未经证实的公司，也不愿购买或建议购买我们的普通股 股票因此，与经验丰富的发行人相比，我们 股票的交易活动可能会有一段时间最少，而经验丰富的发行人拥有大量稳定的交易活动，通常会 支持持续销售，而不会对股价产生不利影响。我们不能保证我们普通股的更广泛或更活跃的公开交易市场将会发展或持续，或当前的交易水平将会持续。

我们的股票价格可能会波动。

我们普通股的市场价格 可能波动很大，可能会因各种因素而大幅波动，其中许多因素都不在我们的控制范围之内。 包括：

其中许多因素是我们无法控制的 ，可能会降低我们普通股的市场价格，而不管我们的经营业绩如何。我们不能对我们普通股的现行市场价格在任何时候做出任何预测或预测，包括我们的普通股 是否会维持当前的市场价格，或者出售股票或可供 出售的普通股随时对现行市场价格产生什么影响。

此外，证券市场不时经历与特定 公司经营业绩无关的重大价格和成交量波动。这些市场波动也可能对我们普通股的市场价格产生实质性的不利影响。

我们的普通股受价格波动影响，与我们的运营无关 。

我们普通股的市场价格可能会 因各种因素而大幅波动，包括市场对我们实现计划增长能力的看法、 同行业其他公司的季度经营业绩、我们普通股的交易量、经济和金融市场总体状况的变化 或影响公司竞争对手或公司本身的其他事态发展。

普通股价格下跌可能会影响 我们筹集营运资金的能力，并对我们继续运营的能力产生不利影响。

我们 普通股价格的持续下跌可能会导致我们普通股的流动性减少，并降低我们筹集资金的能力。 我们普通股价格的下跌可能对我们的流动性、我们的运营和战略计划特别不利。 这样的降价可能会迫使我们重新分配其他计划用途的资金，并可能对我们的业务 计划和运营产生重大负面影响，包括我们开发新服务和继续现有运营的能力。如果我们的普通股价格 下跌，我们不能保证我们将能够筹集额外的资本或从运营中获得足够的资金 来履行我们的义务。如果我们未来不能筹集到足够的资金，我们可能无法拥有资源来 继续我们的正常运营。

集中拥有我们的普通股会带来普通股价格突然变化的风险 。

任何股东出售其所持股份的很大一部分 可能会对我们普通股的市场价格产生重大不利影响。

根据规则144，出售我们目前发行的和 已发行的普通股可能会变得可以自由交易，并可能稀释您的股票市场，并对我们普通股的价格产生压抑的 影响。

大约40%的普通股流通股 是1933年证券法(“证券法”)(“证券法”)(“第144条”)下第144条所指的“限制性证券”。作为限制性股票，这些股票只能根据 有效的注册声明，或根据规则144的要求或根据 证券法和适用的州证券法要求的其他适用豁免进行转售。第144条实质上规定，持有受限证券至少六个月的非关联公司可以出售其普通股股份。根据第144条规定，持有受限证券至少六个月的附属公司在某些条件下可以每三个月在经纪交易中出售数量不超过公司流通股1%的普通股 或出售前4个日历周的平均周交易量。 在经纪交易中，出售的股票数量不超过公司普通股流通股的1%或出售前4个日历周的平均每周交易量。根据规则144或根据 证券法的任何其他豁免(如果可用)或根据我们普通股的后续登记进行的出售， 可能会对我们普通股在任何可能发展的活跃市场上的价格产生压低作用。

如果我们未来增发股票或衍生证券 ，将导致我们现有股东的股权被稀释。

我们的公司注册证书经修订后， 授权发行最多50,000,000股普通股，每股面值0.0001美元。我们的董事会可能会选择 发行部分或全部此类股票，或者选择购买部分或全部此类股票的衍生证券，以在未来提供额外的融资 。

我们不打算在不久的将来宣布或向我们的 股东支付任何股息。

我们过去没有宣布任何普通股股息 ，近期也不打算派发股息。任何未来 股息的宣布、支付和金额将由董事会酌情决定，并将取决于运营结果、 现金流和财务状况、运营和资本要求以及董事会认为相关的其他因素。 不能保证未来会支付股息，如果支付股息，也不能保证任何此类股息的 金额。

作为一家上市公司的要求可能会使我们的资源紧张，并分散管理层的注意力。

作为一家上市公司，我们必须遵守经修订的1934年“证券交易法”(“交易法”)、2002年“萨班斯-奥克斯利法案”(“萨班斯-奥克斯利法案”)、1933年“证券法”以及纳斯达克治理规则的 报告要求。这些 规章制度和要求非常广泛。我们可能会产生与我们的上市公司公司治理和报告要求相关的巨额成本 。这可能会将管理层的注意力从其他业务上转移，这可能会对我们的业务、财务状况和运营结果产生重大不利影响 。我们还预计，这些适用的 规则和法规可能会使我们获得董事和高级管理人员责任保险变得更加困难和昂贵， 我们可能被要求接受降低的保单限额和承保范围，或者为了获得相同或类似的 承保范围而产生更高的成本。 因此，我们可能更难吸引和留住合格的人员加入我们的董事会或担任高管 。

未来财务会计准则或惯例的更改可能会导致不利的意外财务报告波动，并影响报告的运营结果。

会计准则或做法的更改 可能会对我们报告的结果产生重大影响，甚至可能影响我们对更改生效前完成的交易的报告 。新的会计准则和对会计准则的不同解释已经并可能在未来发生。 对现有规则的更改或对当前做法的质疑可能会对我们报告的财务结果或我们开展业务的方式产生不利影响 。

“细价股”规则可能会使购买或出售我们的普通股变得困难 。

我们普通股的交易之前 一直受“细价股”规则的约束。美国证券交易委员会通过的法规一般将细价股定义为 任何市场价格低于每股5.00美元的股权证券，但某些例外情况除外。这些规则要求 任何经纪自营商向先前客户和认可投资者以外的其他人推荐我们的普通股，必须在出售前 为购买者做出特别的书面适宜性判定，并收到购买者的书面协议 以执行交易。除非有例外情况，否则法规要求在涉及 细价股的任何交易之前提交一份披露时间表，说明细价股市场和与细价股交易相关的风险 。此外，经纪自营商必须披露支付给经纪自营商和注册代表的佣金 以及他们提供的证券的当前报价。此类要求给经纪自营商带来的额外负担可能会 阻碍经纪自营商进行我们普通股的交易，这可能会严重限制我们普通股的市场价格和流动性 。

与此产品相关的风险

如果您在此次 发售中购买我们的股票，您的股票的账面价值可能会立即大幅稀释。

我们 普通股的每股公开发行价可能大大高于紧接 发行前的普通股每股有形账面净值。在本次发售中以每股1.81美元的公开发行价 出售4,550,000股我们的普通股后，在扣除我们估计的承销折扣和佣金以及我们应支付的估计发售费用 后，本次发售中我们普通股的购买者将立即在其收购的普通股的有形账面净值 中产生每股1.58美元的摊薄。有关此次发行中的投资者可能经历的稀释的详细说明， 请参阅“稀释”。

此外，在 已行使或可能行使已发行的股票期权或认股权证或发行的其他股票的范围内，您可能会经历进一步的 稀释。

本次发行后，可能会有大量普通股 在市场上出售，这可能会压低我们普通股的市场价格。

本次发行后，在公开市场上出售大量我们普通股的 股票可能会导致我们普通股的市场价格 下跌。我们普通股的大部分流通股是，并且在此提供的普通股股票 将可以自由交易，不受限制，也可以根据修订后的1933年证券法或证券法 进行进一步登记。

我们在使用从此次发售中获得的净收益方面拥有广泛的自由裁量权 ，并且可能无法有效地使用这些净收益。

我们的管理层将 拥有广泛的酌处权来应用我们在此次发售中收到的净收益，包括用于标题为“收益的使用”部分中描述的 任何目的，并且您将没有机会作为您的投资决策的一部分来评估我们的管理层是否恰当地使用了净收益。由于 将决定我们使用本次发售净收益的因素的数量和可变性，它们的最终使用可能与其当前预期的 使用有很大差异。如果我们的管理层不能有效地运用这些资金，可能会导致财务损失，这可能会对我们的业务产生重大的 不利影响，并导致我们的普通股价格下跌。在使用之前，我们可能会将本次发行的净收益 投资于短期、投资级、有息证券。这些投资可能不会给我们的股东带来良好的回报 。

如果上述一个或多个 风险或不确定性成为现实，或者基础假设被证明是不正确的，实际结果可能与预期、相信、估计、预期、预期或计划的结果大不相同

股利政策

我们从未就普通股宣布 或支付任何现金股息，目前也不预期在可预见的将来支付现金股息。 我们目前打算保留我们未来的收益(如果有的话)用于我们的业务，因此在可预见的将来不会支付现金 股息。未来股息(如果有)的支付将由我们的董事会在 考虑各种因素(包括我们的财务状况、经营业绩、当前和预期的现金需求以及 扩张计划)后自行决定。

收益的使用

我们估计，本次 发行的净收益，扣除我们预计的承保折扣和佣金以及我们应支付的预计发售费用，在成交时 约为7,320,805美元。我们打算将净收益用于营运资金和一般公司用途， 可能包括但不限于进行收购或其他业务合并。我们目前没有任何收购或其他业务合并的具体计划 。我们的管理层将在分配此次发行的净收益方面保留广泛的自由裁量权。

稀释

如果您投资本次发行，您的所有权 权益将立即稀释至普通股每股公开发行价 与本次发行后我们普通股的调整后每股有形账面净值之间的差额。截至2020年3月31日，我们的有形账面净值约为230万美元，或普通股每股0.94美元。截至2020年3月31日的每股有形账面净值等于我们的总有形资产减去合并子公司的总负债、优先股优先股和非控股权益 除以截至2020年3月31日的已发行普通股股数。

在本次发行中以每股1.81美元的公开发行价出售4,550,000股我们的普通股 ，并扣除承销 折扣和佣金以及我们预计应支付的发售费用后，截至2020年3月31日，我们的调整后有形账面净值约为230万美元，或每股普通股约为0.94美元。这意味着我们的现有股东的有形账面净值立即增加约每股1.17美元，对此次发行的投资者立即 稀释约每股1.17美元。下表说明了此计算以每股 为基础。

以上对参与本次发售的投资者每股摊薄的说明 假设不转换已发行的优先股 ，也不行使已发行的期权或已发行的认股权证来购买我们普通股的股票。转换已发行的 优先股股份或行使每股转换价格或行使 价格低于每股发行价的已发行期权或认股权证，将增加此次发行中对投资者的摊薄。

资本化

下表列出了我们截至2020年3月31日的资本总额：

表中截至2020年3月31日的已发行和已发行股票数量不包括：

除非另有说明，否则本招股说明书 附录中的所有信息均假定承销商不会行使其购买至多682,500股普通股的选择权 以弥补超额配售(如果有)。

我们提供的证券说明

普通股

我们 普通股的重要条款和条款在附带的招股说明书(从第6页 开始)的“普通股说明”标题下进行了说明。截至2020年7月27日，我们有18,027,091股普通股已发行。我们的普通股在纳斯达克 资本市场上市，代码为“BHTG”。

承保

我们通过下面列出的承销商发售本招股说明书附录和随附的招股说明书中描述的普通股 股票。Maxim Group LLC 担任此次发行的主要簿记管理人，并代表下面提到的每一家承销商。斯巴达资本证券有限责任公司(Spartan Capital Securities，LLC)是此次发行的联席账簿运营方。在符合承销协议条款的情况下，下面指名的承销商已同意购买其名称旁边列出的证券数量。承销商承诺 购买并支付所有证券(如果购买了任何证券)，以下所述的超额配售选择权涵盖的证券除外 。

承销商已通知我们，他们 建议以每股1.81美元的价格向公众发行普通股。承销商建议将普通股的 股以同样的价格减去每股不超过0.0724美元的特许权出售给某些交易商。发行后， 承销商可能会更改这些数字。

此次发售的普通股预计将在2020年7月29日左右准备好交割，并立即可用资金支付。承销商可以 拒绝全部或部分订单。

我们已授予承销商选择权 ，可以向公众以相同的价格和相同的承销折扣向我们额外购买最多682,500股普通股，如下表所示。承销商可以在本招股说明书补充日期 之后的45天内随时行使此选择权，但仅限于超额配售(如果有)。在承销商行使选择权的范围内， 承销商将有义务在一定条件下购买其行使选择权的普通股股票。

下表汇总了我们将支付给承销商的承保折扣 。在不行使和完全行使超额配售选择权的情况下显示这些金额 。除了承保折扣外，我们还同意支付承销商最高7万美元的费用和开支， 其中可能包括向承销商提供法律顾问的费用和开支。我们 同意报销的承销商的费用和开支不包括在下表所列的承保折扣中。承保折扣和承销商将获得的 可报销费用通过我们与 承销商之间的公平协商确定。

我们估计此次 发行的总费用(不包括承保折扣)为173,500美元。这包括7万美元的承销商手续费和开支。 这些费用由我们支付。

我们还同意赔偿承销商 的某些责任，包括根据修订后的1933年证券法承担的民事责任，或支付承销商可能被要求就这些责任支付的款项 。

承销商的认股权证

我们已同意向承销商发行 普通股购买认股权证(“承销商认股权证”)，涵盖数量相当于318,500股普通股的普通股 (占本次发行出售的普通股总数的7%，不包括 超额配售)。承销商的认股权证在注册声明生效日期后六(6)个月内不得行使 ，并将在该生效日期后5年内到期。承销商的认股权证将以相当于 至每股1.991美元(相当于每股公开发行价的110%)的价格行使。承销商的认股权证不得赎回。 承销商和承销商认股权证的普通股股份已被FINRA视为赔偿 ，因此根据FINRA第5110(G)(1)条的规定，其禁售期为180天。承销商的权证 不得出售、转让、转让、质押或质押，也不得作为任何对冲、卖空、衍生工具、卖权、 或看涨交易的标的，从而导致证券在本次发行登记生效之日起180天内有效经济处置，但可以全部或部分转让给承销商的任何高级管理人员或合伙人，以及承销团的成员，但不得全部或部分转让给承销商的任何高级管理人员或合伙人，以及承销团的成员，除非这些认股权证可以全部或部分转让给承销商的任何高级管理人员或合伙人，以及承销团的成员，否则不得出售、转让、转让、质押或质押或作为任何对冲、卖空、衍生品、看跌期权或看涨期权交易的标的。 或其他允许的，符合FINRA规则5110(G)(2)。承销商的认股权证将包含 一次要求登记出售普通股标的股票的条款，费用由我方承担(如果我们涵盖承销商认股权证和标的普通股的登记 声明不再有效), 以及自本次发售的注册声明生效日期起五(5)年内不受限制的“搭载” 注册权，费用由 我们承担。在某些情况下(包括股票拆分或其他公司事件)以及FINRA第5110(F)(2)(G) 规则允许的情况下，在行使承销商认股权证时可发行的股票行使价和数量可能会调整 。

禁止出售类似证券

我们的每位董事和高级管理人员以及我们的某些 股东已同意，在本招股说明书补充说明书公布之日起九十(90)天内，不会在未经承销商事先书面同意的情况下，直接或间接提供、出售、同意出售或以其他方式处置任何普通股或任何可转换为普通股的证券 。这些锁定协议提供了 个有限的例外情况，承销商可以随时放弃其限制。

我们同意在未经承销商事先书面同意的情况下，在2020年9月29日之前，不会提出、出售、同意 直接或间接出售任何普通股或任何可转换为或可交换为普通股的证券 。我们还同意 在发售结束后九十(90)天内不进行任何浮动利率交易。

价格稳定、空头头寸 和惩罚性出价

为促进此次发行，承销商 可以在发行期间和之后进行稳定、维持或以其他方式影响我们普通股价格的交易。 具体地说，承销商可以通过出售比我们卖给承销商的普通股更多的普通股 来超额配售或以其他方式为其账户建立我们普通股的空头头寸。承销商可以通过 行使购买额外股份的选择权或在公开市场购买股票的方式平仓任何空头头寸。

此外，承销商可以通过公开市场竞价或购买股票来稳定 或维持我们普通股的价格，并可能实施惩罚性出价。如果实施 惩罚性出价，如果回购之前在本次发售中分发的股票 ，无论是与稳定交易或其他方面相关的股票，则允许参与此次发售的经纪自营商获得的销售特许权将被收回。这些交易的 效果可能是将我们普通股的市场价格稳定或维持在公开市场上可能 盛行的水平之上。实施惩罚性出价也可能影响我们普通股的价格， 这会阻碍我们普通股的转售。任何稳定或其他交易的规模或影响都是不确定的。 这些交易可能会在纳斯达克资本市场或其他地方受到影响，如果开始，可能会随时停止。

与此次发行相关的是，承销商 和销售集团成员还可以在纳斯达克资本市场上进行我们普通股的被动做市交易。 被动做市包括在纳斯达克资本市场上展示受独立做市商价格限制的出价 ，并根据订单流进行受这些价格限制的购买。证券交易委员会(Securities And Exchange Commission)颁布的M规则第103条限制了每个被动做市商可以进行的净买入金额和显示的每个出价的 规模。被动做市可能会将我们普通股的市场价格稳定在公开市场上可能占主导地位的水平之上，如果开始，可能会随时停止。

对于上述交易对我们普通股价格 可能产生的任何影响的方向或大小，我们和承销商均不做任何 陈述或预测。此外，吾等和承销商均不表示承销商将在这些交易中参与 ，也不会在没有通知的情况下停止任何交易。

联属

承销商及其附属机构是从事各种活动的 全方位服务金融机构，可能包括证券交易、商业和投资银行、金融咨询、投资管理、投资研究、本金投资、套期保值、融资和经纪活动 。承销商将来可以在与我们或我们的附属公司的正常业务过程中从事投资银行业务和其他商业交易 。承销商将来可能会收到这些交易的惯常手续费和佣金。

承销商及其关联公司在其各项业务活动的正常过程中，可以进行或持有广泛的投资，积极进行债权和股权证券(或相关衍生证券)和金融工具(包括银行贷款)的自有账户和客户账户的交易，此类投资和证券活动可能涉及发行人的证券和/或工具。 承销商及其关联公司也可以就此提出投资建议和/或发表独立的研究意见 。 承销商及其关联公司也可以就此提出投资建议和/或发表或发表或表达独立的研究意见 ，这类投资和证券活动可能涉及发行人的证券和/或工具。 承销商及其关联公司还可以就以下方面提出投资建议和/或发表或发表独立的研究意见 此类证券和工具的多头和/或空头头寸 。

电子报价、销售和分销

承销商或部分证券交易商可以通过电子邮件等电子方式分发本次发行的招股说明书。此外，承销商 可能会将此产品的互联网分销提供给其某些互联网订阅客户。承销商可以 将有限数量的证券配售给其在线经纪客户。电子招股说明书可在任何此类承销商维护的 互联网网站上获得。除电子格式的招股说明书外，承销商网站 上的信息不属于本招股说明书附录或随附的招股说明书。

上市

我们的普通股在纳斯达克 资本市场上市，代码为“BHTG”。

转让代理和注册处

我们普通股的转让代理和登记员是VStock Transfer，LLC，18LC18Lafayette Place，Woodmel，NY 11598，电话：(11598)8288436。

限售

加拿大。证券 只能在加拿大出售给购买或被视为购买本金的购买者，这些购买者是认可投资者，如National Instrument 45-106中定义的 招股章程的豁免或证券法(安大略省)第73.3(1)款，并且是 国家文书31 103中定义的许可客户注册要求、豁免和持续的注册人义务。 证券的任何转售必须符合适用证券法的招股说明书 要求的豁免，或在不受招股说明书 要求约束的交易中进行。

如果本招股说明书附录(包括 对招股说明书的任何修订)包含失实陈述，加拿大某些省或地区的证券法可向购买者提供撤销或损害赔偿，前提是 购买者在购买者所在省或地区的证券法规定的期限内行使撤销或损害赔偿。买方 应参考买方所在省或地区的证券法的任何适用条款，了解这些权利的详细信息 或咨询法律顾问。

根据《国家文书》第3A.3节 33 105承保冲突(NI 33 105)，承销商无需遵守NI 33-105关于与本次发行相关的承销商利益冲突的披露要求 。

欧洲经济区。对于已实施招股说明书指令的每个欧洲经济区成员国(每个，“相关 成员国”)，不得在该相关成员国向公众要约任何证券，但可根据 招股说明书指令下的以下豁免，随时向该相关成员国的公众要约 任何证券(如果这些证券已在该相关成员国实施)：

就本规定而言， 与任何相关成员国的任何证券有关的“向公众要约”一词是指以任何形式和任何手段就要约条款和将予要约的任何证券进行的沟通 ，以使 投资者能够决定购买任何证券，因为这些证券可能因该成员国实施 招股说明书指令的任何措施而有所变化，“招股说明书指令”一词是指指令2003/71在相关成员国实施的范围内)，并包括相关成员国的任何相关 实施措施，而“2010 PD修订指令”一词是指指令 2010/73/EU。

大不列颠及北爱尔兰联合王国。每个承销商 均声明并同意：

瑞士。证券 可能不会在瑞士公开发售，也不会在瑞士证券交易所(“Six”)或瑞士任何其他 证券交易所或受监管的交易机构上市。本文件的编制未考虑ART项下发行招股说明书的披露标准 。652A或ART。根据“瑞士债法”的1156条或上市招股说明书的披露标准 。从27岁起。六个上市规则或瑞士任何其他证券交易所或受监管交易机构的上市规则 。本文档以及与证券或发售相关的任何其他发售或营销材料均不得 在瑞士公开分发或公开提供。

本文档或任何其他产品 或与产品或证券相关的营销材料都没有或将提交任何瑞士监管机构 备案或批准。特别是，本文件不会向瑞士金融市场监督管理局FINMA备案，证券的发售也不会受到瑞士金融市场监督管理局(FINMA)的监管，而且证券的发售没有也不会根据瑞士 联邦集体投资计划法案(“CISA”)获得授权。因此，不得在瑞士或从瑞士进行中国证券监督管理局及其实施条例和公告所界定的公开分销、要约或广告 ，也不得向任何非合格投资者分销。 瑞士境内或瑞士以外不得进行任何公开分销、要约发行或广告宣传，而给予中国证券管理局集体投资计划权益收购人 的投资者保障并不延伸至证券收购人。

澳大利亚。尚未向澳大利亚证券和投资委员会(“ASIC”)提交与此次发行相关的配售文件、 招股说明书、产品披露声明或其他披露文件。

本招股说明书不构成“2001年公司法”(“公司法”) 项下的招股说明书、 产品披露声明或其他披露文件 ，也不包含“公司法”规定的招股说明书、产品披露声明或其他披露文件所需的信息 。

在澳洲，根据公司法第708条所载的一项或多项豁免，任何证券要约 只能向“老练投资者”(公司法第708(8)条所指的 )、“专业投资者”( 公司法第708(11)条所指的)或其他人士(“豁免投资者”)作出，因此 根据公司法第6D章在不向投资者披露的情况下提供证券是合法的。

澳大利亚获豁免投资者 申请的证券不得在根据发售配发之日起12个月内在澳大利亚出售， 除非根据公司法第708条豁免或其他规定，公司法第6D章不要求向投资者披露，或者要约是根据 符合公司法第6D章的披露文件进行的。任何购买证券的人都必须遵守澳大利亚的此类转售限制。

本招股说明书仅包含一般信息 ，不考虑任何特定个人的投资目标、财务状况或特殊需求。 本招股说明书不包含任何证券推荐或金融产品建议。在做出投资决定之前，投资者 需要考虑本招股说明书中的信息是否适合他们的需求、目标和情况，如果需要， 请就这些事项征求专家意见。

法律事项

我们在此发行的 证券的有效性已传递给BioHitech Global，Inc.。作者：McCarter&English，LLP，新泽西州东不伦瑞克 。纽约州Ellenoff Grossman&Schole LLP将担任此次 发行相关承销商的法律顾问。

专家

本招股说明书补编中引用了我们截至2019年12月31日和2018年12月31日两个财政年度的 Form 10-K年度报告中的财务报表 和相关财务报表附表，该财务报表和相关财务报表附表已由Marcum LLP(一家独立注册的上市会计师事务所)进行审计，其日期为2020年5月22日的报告中所述，其中包含一段说明段落，内容涉及对本公司是否有能力如财务报表附注1和 所述继续作为持续经营企业而持续经营的重大 怀疑 ，该等财务报表和相关财务报表附表已由Marcum LLP(一家独立注册的公共会计师事务所)审计。 财务报表附注1和 并依赖 根据其作为会计和审计专家的权威所提供的该公司的报告而成立为法团。

在那里您可以找到更多信息

我们已根据证券法向 证券交易委员会提交了关于我们根据 本招股说明书附录提供的普通股股票的S-3表格注册声明。本招股说明书附录和随附的招股说明书并不包含注册说明书中规定的所有信息和注册说明书的附件。我们向SEC提交年度、季度和特别报告、 委托书和其他信息。您可以在 证券交易委员会公共资料室阅读和复制我们提交给证券交易委员会的任何文件，地址为华盛顿特区20549，NE.100F街。有关公共资料室的更多 信息，请拨打证券交易委员会电话1-800-SEC-0330。我们提交给证券交易委员会的文件也可以在证券交易委员会的网站上查阅，网址是：http://www.sec.gov. We，还有一个网站，网址是：www.Biohitech.com.您可以在这些材料以电子方式向SEC存档或提供给SEC之后，在合理可行的情况下尽快免费访问 。我们网站上包含的信息不是本 招股说明书的一部分，本招股说明书中包含我们的网站地址仅作为非活动文本参考。您也可以在正常营业时间 在我们公司总部查阅 这些文件，地址为NY 10972栗子岭红学院路80号第101号套房。

本招股说明书附录 和随附的招股说明书是我们提交给证券交易委员会的注册声明(及其修正案)的一部分。本招股说明书 以及任何后续的招股说明书补充材料并不包含SEC规则和法规允许的注册说明书中的所有信息 。您可以从证券交易委员会获取注册声明的副本，地址为上面列出的 或从证券交易委员会的网站上列出。

通过 引用合并某些文档

SEC允许我们 通过引用将我们提交的一些文件并入本招股说明书附录和随附的招股说明书， 这意味着：

我们通过引用并入以下文件，这些文件是根据《交易法》提交给证券交易委员会的：

根据交易所法案第13(A)、13(C)、14或15(D)条 提交的所有文件(不包括根据Form 8-K第2.02项或第7.01项 提供的任何信息，此处未通过引用并入本文)，在本招股说明书附录日期之后和本次发售终止之前的 应被视为通过引用并入本招股说明书附录，并自提交之日起成为本招股说明书附录的 部分。此外，在初始注册声明日期之后且在注册声明生效之前，根据交易所法案第13(A)、13(C)、 14或15(D)条提交的所有文件 本招股说明书附录构成一部分的所有文件应被视为通过引用并入本招股说明书附录 ，并自提交之日起成为本招股说明书附录的一部分。

您应假定 本招股说明书附录中显示的信息仅在本招股说明书附录日期是准确的。自该日期以来，我们的业务、 财务状况和运营结果可能发生了变化。

我们将免费向收到招股说明书附录的每个人(包括任何受益所有人)提供一份 本招股说明书附录中通过引用方式并入的任何和所有信息的副本(不包括证物，除非通过引用特别将其并入这些文档中)，并不向请求者收取任何费用。 应此人的书面或口头请求 ，我们将免费向该人提供该信息的副本(不包括证物，除非特别通过引用方式并入这些文档中)。请将 请求直接发送到以下地址：

生物高技术全球公司(BioHitech Global，Inc.)

红学院路80号，101号套房

纽约州栗子岭，邮编：10972

电话：(845)262-1081

电子邮件：info@Biohitech.com

您还可以 在SEC网站www.sec.gov上免费访问这些文档。本招股说明书中包含的信息并非 以引用方式并入本招股说明书，您不应将本招股说明书或随附的任何招股说明书附录 中的任何信息视为本招股说明书或随附的任何招股说明书补充内容，也不应将我们网站上的任何信息视为本招股说明书或

此 招股说明书中的信息不完整，可能会更改。在提交给 证券交易委员会的注册声明生效之前，我们不能出售这些证券。本招股说明书不是出售这些证券的要约，我们也不会在任何不允许要约或出售的州征集 购买这些证券的要约。

待完成，日期为 2018年6月29日

招股说明书

BioHitech GLOBAL，Inc.

$50,000,000

普通股

优先股

债务证券

权证

单位

本招股说明书涉及 普通股、优先股、债务证券、认股权证和由上述内容组成的单位，我们可能会不时 按出售时确定的条款分一次或多次公开发售，总发行价最高可达50,000,000美元。 我们将在本招股说明书的补充文件中提供这些证券的具体条款。在投资之前，您应仔细阅读本招股说明书和任何副刊 。本招股说明书不得用于发行和出售证券，除非附有该证券的招股说明书附录 。

我们的普通股在纳斯达克资本市场交易，代码为“BHTG”。

这些证券可以 由我们直接销售，或通过不时指定的交易商或代理销售给承销商或通过承销商销售，或者通过这些方式的组合 销售。请参阅本招股说明书中的“分销计划”。我们还可以在任何适用的招股说明书附录中说明 这些证券的任何特定产品的分销计划。如果任何代理、承销商或交易商 参与销售本招股说明书所涉及的任何证券，我们将在招股说明书附录中披露他们的姓名和 我们与他们的安排性质。我们预计从任何此类出售中获得的净收益也将 包含在招股说明书附录中。

投资我们的 证券涉及重大风险。有关在购买这些证券之前应考虑的信息，请参阅第3页的“风险因素” 。

证券交易委员会和任何州证券委员会都没有批准或不批准这些证券，也没有确定本 招股说明书是否真实或完整。任何与此相反的陈述都是刑事犯罪。

本招股说明书 除非附有招股说明书附录，否则不得用于销售证券。

本招股说明书不是在任何不允许要约的州出售 任何证券的要约。

本招股书日期为2018年6月29日 。

潜在投资者只能依赖本招股说明书中包含的信息 。我们未授权任何人向潜在投资者提供不同的 或其他信息。本招股说明书不是出售要约，也不是在任何不允许要约或出售的司法管辖区寻求购买这些证券的要约 。本招股说明书中包含的信息仅在本招股说明书的日期是正确的， 无论本招股说明书的交付时间或这些证券的任何销售时间。

目录

关于本招股说明书的重要信息

本招股说明书是我们向美国证券交易委员会(SEC)或 “SEC”提交的“搁置”注册声明的 部分。通过使用搁置注册声明，我们可以不时在一个或多个产品中出售本招股说明书中描述的任何证券组合 。我们可能使用此招股说明书发行和出售总计50,000,000美元的证券。 本招股说明书仅为您提供我们可能提供的证券的一般性说明。每次我们出售证券时，我们都会 提供此招股说明书的补充，其中包含有关所提供证券条款的具体信息。本副刊 还可以添加、更新或更改本招股说明书中包含的信息。在购买任何证券之前，您应仔细 阅读本招股说明书和任何补充资料，以及第16页“通过引用合并某些文档”标题下描述的附加信息。

您应仅依赖此处包含的信息或通过引用并入本招股说明书和附录中的信息 。我们没有授权 任何其他人向您提供不同的信息。如果任何人向您提供不同或不一致的信息， 您不应依赖它。我们不会在不允许 出售这些证券的任何司法管辖区提出出售这些证券的要约。您应假设本招股说明书中出现的信息，以及我们之前向 证监会提交并通过引用并入本文的信息，仅在本招股说明书封面上的日期是准确的。自该日期以来，我们的 业务、财务状况、运营结果和前景可能发生了变化。

我们不会使用此 招股说明书来发行和出售证券，除非它附带更全面地描述所提供的证券 和发售条款的附录。

有关前瞻性信息的注意事项

我们是根据1995年“私人证券诉讼改革法”中有关前瞻性陈述的安全港条款 作出这一声明的。这些前瞻性陈述不是历史事实，而是我们企业和行业的意图、信念或当前期望 。我们在本招股说明书中作出声明，包括通过引用并入的声明， 是前瞻性声明。在本招股说明书或任何其他演示文稿中使用时，包括“预期”、“估计”、“可能”、“应该”、“可能”、“ ”、“计划”、“寻求”、“预期”、“相信”、“打算”、“目标”、“ ”项目以及类似表述的非历史性陈述旨在识别前瞻性陈述。它们还包括有关以下内容的陈述 ：

这些前瞻性 陈述基于我们当前的预期，受许多风险、不确定性和假设的影响。这些陈述 不是对未来业绩的保证，会受到风险、不确定性和其他因素的影响，其中一些因素是我们 无法控制的，难以预测，可能会导致实际结果与 前瞻性陈述中表达或预测的结果大不相同。可能导致实际结果与前瞻性 陈述中的结果大不相同的重要因素包括：

我们相信这些前瞻性的 陈述是合理的，但是您不应该过度依赖任何基于当前 预期的前瞻性陈述。此外，前瞻性陈述仅在其发表之日起发表。如果这些风险或不确定性 成为现实，或者如果我们的任何基本假设不正确，我们的实际结果可能与我们在任何前瞻性陈述中表达或暗示的结果 大不相同。这些风险和其他风险在本招股说明书、 本招股说明书的任何补充文件、我们通过引用并入本招股说明书的文件以及我们提交给证券交易委员会的其他文件 中均有详细说明。我们不承担在本招股说明书日期 之后公开更新或修改这些前瞻性陈述以反映未来事件或情况的任何义务。我们根据这些警示因素对我们的任何和所有前瞻性陈述进行限定 。

摘要-关于BioHitech Global，Inc.

此摘要突出显示 选定的信息，并不包含对您重要的所有信息。您应仔细阅读本招股说明书、 任何适用的招股说明书附录以及我们在本招股说明书第16页的“通过 参考合并某些文档”中向您推荐的文档，以了解有关我们和我们的财务报表的信息，以及第16页的“您 可以找到更多信息的位置”。

除 上下文另有要求外，术语“我们”、“公司”或“BioHitech 全球”均指BioHitech Global，Inc.

我们的生意

公司自成立以来的 愿景一直是通过开发和利用我们自己的实践和专有技术以及从全球其他地区获得的成功实践和技术 来颠覆北美的废物管理行业，以创建一个商业上可行的、全面整合的、可持续的废物管理公司的新水平。 本公司自成立以来一直致力于通过开发和利用我们自己的实践和专有技术，以及从全球其他地区获得的成功实践和技术，来颠覆北美的废物管理行业。该公司提供 一套可单独使用或串联使用的技术和服务。该公司提供具有成本效益的技术 用于现场减少和消除食物垃圾，并提供专有技术用于处理来自市政当局和大型组织的固体废物 通过机械和生物过程回收某些可回收物、减轻重量并生产 环保局认可的替代燃料商品，用于垃圾填埋的材料明显减少。该公司还打算 在某些市场提供传统的垃圾收集服务。

该公司 最初的重点主要放在其正在进行的消化池业务上。2014至2015年间，该公司通过开发技术，将消化器市场 从单纯的食物垃圾分流转变为提供信息，使客户能够通过改进供应链管理和其他效率来减少、消除或最大限度地减少食物浪费，从而扩展了其面向中大型食物垃圾产生器的生态安全消化器产品 。

在2016年，公司 启动了其革命系列消化器的开发，这是一款技术先进的消化器，面向较小的食物垃圾产生器， 体积更小、易于安装，并且提供更低的价位。革命系列消化器已于2017年下半年上市 。

此外，在2016年和 2017年间，该公司在其技术消化池单一产品线的基础上进行了扩展，启动了机械生物 处理(“MBT”)设施的战略举措，这些设施依靠高效生物处理(“HEBioT”)在市政或企业层面处理 废物，将很大一部分进料量转化为美国环保局认可的替代 商品燃料。

2017年，公司 启动了与传统废物管理和回收服务相关的战略活动。随后，在2018年1月， 公司对一家传统废物管理和回收公司进行了初步投资，主要业务位于新泽西州南部和宾夕法尼亚州东部市场，2018年4月，这笔初始投资随后收购了另一家主要业务位于马里兰州和宾夕法尼亚州的传统废物管理和回收公司，包括对公司也有投资的在建HEBioT设施的初步投资 。

传统废物和回收收集、现场消化器和基于设施的HEBioT技术相结合，形成了一个独特的产品 ，为寻求实现零废物的客户提供交钥匙解决方案。该公司设想在某些零售客户的地点使用其消化器来处理 食物垃圾，区域处理服务将直接针对该公司的 HEBioT设施。这一经济高效的解决方案可以使每个客户的垃圾中只有不到20%被直接送往垃圾填埋场， 因此产生的足迹几乎为零。

公司信息

我们的主要行政人员 办事处位于纽约州栗子岭红学院路80号101室，邮编：10972。我们的电话号码是845-262-1081。您 也可以通过我们的互联网网站www.Biohitech.com或发送电子邮件给我们 (info@Biohitech.com)与我们联系或获取更多信息。我们网站上包含的信息不包含在此招股说明书中，也不是此 招股说明书的一部分。

危险因素

在购买任何已发行证券之前，您应仔细 考虑我们最新的Form 10-K年度报告中包含的风险因素，以及后续的Form 10-Q季度报告和当前的Form 8-K报告所更新或补充的风险因素，其中每个报告都通过引用并入本招股说明书的附录中， 在购买任何已发行证券之前，这些风险因素可能会通过我们根据交易法提交的 未来文件不时更新。

收益的使用

除非适用的 招股说明书另有说明，否则我们预计将出售这些证券的净收益用于一般公司 用途，其中可能包括研发、偿还现有债务、营运资本、资本支出 以及设施开发、收购、合资和股票回购计划。截至本招股说明书发布之日，我们 尚未确定这些收益可能有任何具体用途。如果截至招股说明书附录的日期， 我们已确定任何此类用途，我们将在招股说明书附录中对其进行说明。根据本招股说明书和任何招股说明书补充材料 不时发行的证券金额，以及应用 出售这些证券的净收益的确切金额和时间，将取决于我们的资金需求。如果我们在发行证券时 选择与本招股说明书中描述的不同或更具体地使用收益，则该用途将在与该等证券相关的招股说明书附录中进行说明 。

配送计划

我们可以将证券 出售给一个或多个承销商或交易商以供他们公开发行和销售，也可以将证券直接出售给投资者 或通过一个或多个代理或经纪交易商，包括那些仅作为代理受雇以促进向特定投资者直接销售证券的机构 。我们还可以通过代理出售通过本招股说明书提供的证券，包括普通经纪交易、大宗交易、配售、“在市场”交易、看跌或看涨交易或任何其他不涉及做市商或成熟市场的 方式，或通过上述任何方式。适用的招股说明书附录将 列出发行条款和分销方式，并将指明与此次发行相关的任何作为承销商、交易商或代理的公司 ，包括：

我们可以根据规则415(A)(4)在 向现有交易市场进行市场发售。市场上的任何产品都将通过 承销商或承销商作为我们的主要代理。

我们可能会不时以一个或多个可更改的固定价格或招股说明书补充说明确定的 价格在一笔或多笔交易中分销我们的 证券，包括以协商价格和在“市场”产品中分销。我们可以通过配股、远期合约或类似安排出售 我们的证券。

我们向承销商或代理人支付的任何承销折扣 或与发行我们的证券相关的其他补偿，以及承销商允许给交易商的任何折扣、 优惠或佣金，将在招股说明书附录中列出。承销商可以 不时向交易商或通过交易商出售我们的证券，这些交易商可能会从承销商那里获得折扣、 优惠或佣金等形式的补偿，并从他们可能代理的买家那里获得佣金。参与分销我们证券的承销商、 交易商和代理可能被视为证券法 项下的承销商，他们从我们那里获得的任何折扣或佣金以及转售我们证券的任何利润可能被视为 证券法规定的承销折扣和佣金。将确定任何此类承销商或代理，并将在本招股说明书的适用附录中说明从我们收到的任何 此类赔偿。除非本招股说明书附录中另有规定 ，否则承销商或代理人购买我们证券的义务 将受先行条件的约束，如果购买了任何证券，承销商将有义务购买我们提供的所有证券 。允许或回售或支付给经销商的公开发行价和任何折扣或优惠可能会不时更改 。

根据本招股说明书和适用的招股说明书附录出售的任何普通股 将有资格在纳斯达克资本市场或我们当时证券交易所在的其他证券交易所进行交易。

根据与我们签订的协议，承销商及其 控制人、交易商和代理可能有权赔偿并分担 特定民事责任，包括证券法下的责任。

根据本招股说明书 发行的证券，除我们的普通股外，将是未建立交易市场的新发行证券 ，除非适用的招股说明书附录中另有规定。目前还没有确定招股说明书附录中确定的承销商 是否会在证券市场进行交易。承销商在 证券上做市的，可以随时停止做市，恕不另行通知。我们不能对证券交易市场的流动性 提供任何保证。

除非适用的 招股说明书另有说明，否则承销商购买发售证券的义务 将受我们将在向承销商出售时与承销商签订的承销协议中包含的某些条件的约束 。除非适用的招股说明书附录另有说明，否则如果 购买了任何证券，承销商将有义务购买所提供的系列证券中的所有证券。任何首次公开募股(IPO)价格以及允许、回售或支付给经销商的任何折扣或优惠 可能会不时更改。

承销商可以在公开市场买卖证券。任何承销商均可根据 交易所法案下的规则M从事卖空、 超额配售、稳定交易、空头回补交易和惩罚性出价。稳定交易允许投标人购买标的证券，只要稳定出价不超过规定的最大值 。空头回补交易涉及在分销完成后在公开市场购买证券 以回补空头头寸。当交易商最初出售的证券在回补交易中被购买以回补空头头寸时，惩罚性出价允许承销商从交易商那里收回出售特许权。这些活动 可能会导致证券价格高于正常情况下的价格。承销商可以在证券可能交易的任何交易所或其他市场从事这些活动 。如果开始，承销商可以随时终止这些活动 。

为了 在现有协议允许的范围内，我们还可以根据“ 信用的股权额度”不定期地出售证券。在这种情况下，我们将与其中指定的买方签订普通股购买协议， 将在我们将提交给证券交易委员会的8-K表格的当前报告中进行说明。在表格8-K中，我们将描述根据购买协议和其他购买条款，我们可能要求购买者购买证券总额 ，以及授予购买者从我们购买证券的任何权利。除了我们根据购买协议向股权线购买者发行普通股外，本招股说明书(以及 适用的招股说明书补充或生效后修订)还包括 股权线购买者不定期向公众转售这些股票。股权额度购买者将被视为证券法第2(A)(11)节 含义内的“承销商”。其转售可以通过多种方式实现，包括但不限于， 普通经纪交易和经纪招揽买家和大宗交易的交易，在这些交易中，经纪或 交易商将试图以代理身份出售股票，但可能会以委托人的身份定位和转售部分大宗股票，以 促进交易。股权额度购买者将受委员会的各种反操纵规则约束 ，例如，不得从事与转售我们的证券相关的任何稳定活动，也不得 竞购或购买我们的任何证券，或试图诱使任何人购买我们的任何证券，但根据1934年证券交易法(修订后的“证券交易法”或“交易法”)所允许的 除外。

我们可以提供的证券

我们 可能会不时在一个或多个产品中出售：普通股、优先股、债务证券、权证和/或由上述任何组合组成的单位 。本招股说明书中包含的证券说明汇总了我们可能提供的各种证券的主要一般条款和规定。我们将在与任何证券相关的适用招股说明书附录 中说明该招股说明书附录提供的证券的特定条款。如果我们在 适用的招股说明书附录中注明，证券的条款可能与我们下面汇总的条款不同。如果适用，我们还将 在招股说明书补充信息中包括与证券相关的重要美国联邦所得税考虑因素 ，以及证券将在其上市的证券交易所或市场(如果有)的相关信息。

我们提供的任何证券的 条款将在出售时确定。

我们 可以发行可交换和/或转换为普通股或根据本招股说明书 出售的任何其他证券的债务证券。当我们发售特定证券时，本招股说明书的附录将提交给 证监会，该委员会将描述发售和出售证券的条款。

下面的 摘要描述了我们股本的主要条款，并受我们的公司注册证书和章程 的约束，并且完全受我们的公司注册证书和章程的约束，这些章程作为证据包括在以下通过引用并入的某些文件中，并受到特拉华州适用法律的 条款的约束。我们建议您参考上述文件和特拉华州公司法，以获取以下汇总条款的详细说明 。

普通股说明

一般信息

我们 被授权发行5000万股普通股，面值0.0001美元。截至2018年6月15日，约84名记录持有人发行和发行了约14,508,930股普通股 。

如果我们根据本招股说明书发售普通股 ，我们将提供招股说明书补充资料，说明发售条款， 包括发售的股数和发行价。

表决权

普通股的每位 持有者在提交股东表决的所有事项上，每持有一股普通股有权投一票。

分红

在符合任何优先股持有人权利的前提下，普通股持有人有权按比例从我们董事会宣布的可用于股息的资金中按比例获得股息 。我们在历史上没有宣布或 支付过普通股的现金股息。

其他权利

在我们清算、解散或清盘的情况下，我们普通股的持有者有权按比例分享支付债务和任何当时已发行优先股的清算优先权(如果有)后剩余的所有资产 。我们普通股的持有者 无权享有优先购买权，也没有认购、赎回或转换特权。我们根据本招股说明书和适用的 招股说明书附录在发售中发行的所有已发行普通股 股票均为全额缴费且不可评估。普通股持有人的权利、优惠和特权 受制于我们 董事会可能指定的任何系列优先股的股票持有人的权利，并可能受到这些权利的不利影响，我们可能会根据本招股说明书或在未来 的其他时间在一次或多次发行中发行这些优先股。

转让代理和注册处

我们普通股的转让代理和登记处是VStock Transfer有限责任公司，地址是纽约伍德米尔拉斐特广场18号，邮编：11598。

上市

我们的 普通股在纳斯达克资本市场上市，代码为“BHTG”。我们根据本招股说明书出售的任何普通股， 如有补充，将在纳斯达克资本市场上市。

优先股说明

一般信息

我们 有权在一个或多个系列中发行最多10,000,000股优先股，附带由我们的董事会 确定的指定、优先和 相对、参与、期权和其他特殊权利、资格、限制或限制，而不需要我们的股东进一步投票或采取任何行动，包括股息权、转换权、投票权、 赎回权以及赎回和清算优先条款。截至2018年6月15日，我们有333,401股A系列可赎回 可赎回优先股，1,111,200股B系列可转换优先股和1,000,000股C系列可转换 指定股票，其中333,401股，428,333股和427,500股，其中250,001股，0股和427,500股已发行。 由于公司于4月9日上调至纳斯达克，2018年6月20日，公司董事会批准注销所有未发行的B系列可转换优先股 ，总共有8,238,266股优先股可供指定 。

我们 董事会可以通过对每个系列采用指定证书 来确定构成任何系列的股票数量和这些系列的名称。与每个系列相关的招股说明书副刊将具体说明优先股的条款，包括：

您 还应参考适用的指定证书，以了解与我们的特定优先股系列相关的条款、优先选项和权利 的完整信息，我们将把这些内容合并为本招股说明书所包含的 注册声明中的一个展品。招股说明书附录将在适用的范围内说明与优先股相关的美国联邦所得税后果 。

我们 发行的优先股可能具有延迟或阻止控制权变更的效果。我们发行优先股 可能会减少可分配给普通股持有人的收益和资产金额，或者可能对普通股持有人的权利和权力(包括投票权)产生不利影响。优先股的发行可能会 降低我们普通股的市场价格。

A系列可转换优先股

经修订的A系列可转换优先股(“A系列股”)的 股可随时按一股普通股的价格转换为 股普通股，转换后的A系列股票的声明价值为5.00美元。折算率 将根据低于折算价的每股收购价 调整股票拆分、重新分类和发行某些证券。在A股首次发行后的第一年，如果公司有包括股权或股权挂钩工具的初级 融资，A股持有人可以要求公司赎回 系列A股，赎回金额相当于初级融资总收益的50%或当时已发行的 系列A股的100%，两者以较小者为准。A系列股票有权获得股息，从2017年12月31日开始按季度支付，年利率 为9%(9%)。在股息、分配和清算支付方面，A系列股票的排名高于注册人的普通股。 在某些情况下，包括但不限于 破产、A股违约或其他债务，A股持有人还有权要求注册人赎回 最低换股金额的135%的A股。

C系列可转换优先股

C系列可转换优先股的 股票(“C系列股票”)的声明价值为每股10.00美元， 可根据持有人的选择权以每股4.75美元的转换价格转换为公司的普通股。 C系列股票不可赎回，并按每股4票的比率与普通股一起投票，并按已发行股票声明价值的10.25%应计 股息。

债务证券说明

一般信息

本招股说明书可能提供的 债务证券包括票据、债券或其他负债证据。 债务证券可以是优先债务证券，也可以是次级债务证券，在任何一种情况下，都可以是有担保的，也可以是无担保的。我们提供和出售的任何 债务证券将是我们的直接义务。债务证券可以分一个或多个系列发行。任何一个系列的所有 债务证券不需要同时发行，除非另有规定，否则经未偿还债务证券持有人同意，可以重新开放一系列债务证券 ，以发行该系列的额外债务证券 ，或设立该系列债务证券的附加条款(此类附加条款仅适用于该系列的 未发行或附加债务证券)。契约表格已作为注册声明的证物提交 本招股说明书是该声明的一部分，并受我们可能与受托人签订的任何修订或补充的约束， 但是，我们可以发行不受契约约束的债务证券，只要此类债务证券的条款不另外要求在契约中列出 。契约的具体术语汇总如下，我们向您推荐 有关这些重要术语的详细说明，请参阅契约。适用于特定系列 债务证券的附加或不同条款将在与该 系列债务证券发行相关的招股说明书附录中进行说明(如有实质性内容)。除其他事项外，在适用的范围内，这些规定可包括以下内容：

除非 在适用的招股说明书附录中另有说明，否则我们将以完全登记的形式发行债务证券，不含息票 ，面额为1,000美元，整数倍于1,000美元，利息将以360天的一年 12个30天的月为基础计算。如果任何付息日期或到期日不是工作日，则 付款将在下一个工作日支付，不会产生额外利息，其效果与最初的 计划日期相同。“营业日”是指在纽约 非星期六、星期日或法定假日，受托人和商业银行在纽约营业的任何日历日。

除非我们在招股说明书附录中另行通知您 ，否则我们的每一系列优先债务证券将与我们所有 其他非次级债务并列偿付权。次级债务证券的支付权将排在次要位置，并从属于我们所有的非次级债务 。

除非 在适用的招股说明书附录中另有说明，否则受托人将担任该契约项下债务证券的付款代理和登记员 。我们可以在契约项下担任付款代理。

招股说明书附录将在适用范围内包含与债务证券相关的美国联邦所得税后果说明。

契诺

适用的招股说明书附录将描述任何契诺，例如限制我们或我们的子公司 (如果有)招致、发行、承担或担保任何债务的限制性契诺，或者限制我们或我们的子公司(如果有)支付 股息或收购我们或其任何股本。

合并、 资产合并和转让

契约允许我们与其他实体合并或合并，和/或我们出售、转让或租赁我们的全部或 几乎所有财产和资产，前提是：

如果 我们与任何其他实体合并或合并或合并到任何其他实体，或者按照契约的条款和条件出售或租赁我们的全部或几乎所有资产，则产生的或获得的实体将取代我们在契约和 债务证券中，其效力与其是契约和债务证券的原始方具有同等效力。因此， 此类继承实体可以我们的名义行使我们在契约和债务证券项下的权利和权力，并且，除 租赁的情况外，我们将免除在契约和债务证券项下的所有责任和义务。

尽管有上述规定，如果在转让生效后， 另一实体是我们的全资子公司，我们可以将我们的所有财产和资产转让给该实体。术语“全资子公司”是指我们和/或 我们的其他全资子公司(如果有)拥有所有已发行股本的任何子公司。

修改及豁免

根据该契约，经受修改或修订影响的未偿还债务证券本金总额不少于多数的持有人同意，我们的部分权利和义务以及债务证券持有人的部分权利可以修改或修改 。但是，未经 持有者同意，以下修改和修改将不会对任何 持有者生效：

根据该契约，持有未偿还债务证券本金总额不少于多数的持有人可以 代表债务证券的所有持有人：

违约事件

除非 我们在适用的招股说明书附录中另有说明，否则本契约项下的“违约事件”将指 关于任何系列债务证券的以下任何事项：

违约事件的补救措施

如果发生并持续发生违约事件，受托人或该系列未偿还债务证券本金总额不低于25%的持有人可以宣布所有债务证券的全部本金立即到期应付， 但如果违约事件是由破产、资不抵债或重组中的某些事件引起的，则该系列所有债务证券的全部本金 将立即到期并支付，而受托人或持有人不采取任何行动。 如果违约事件是由破产、资不抵债或重组中的某些事件引起的，则受托人或持有人可以宣布所有债务证券的全部本金立即到期并支付，而不需要受托人或持有人采取任何行动。 如果发生这样的声明，持有该系列未偿还债务证券本金总额 的多数的持有人可以在有条件的情况下撤销声明。

契约要求我们至少每年向受托人提供一份由我们的首席执行官、 首席财务官或主要会计官(视属何情况而定)出具的证明，证明该高级管理人员知道我们遵守了该契约下的所有条件和契诺 。如果受托人善意地确定 拒绝通知债务证券持有人符合持有人的最佳利益，则受托人可以不向债务证券持有人发出任何 违约通知，但任何债务证券本金或利息的支付除外。就本款而言，“失责”指 任何在通知或时间流逝后或两者均会成为契据下失责事件的事件。

除非持有人向受托人提供令人满意的担保或赔偿，否则 受托人没有义务应任何 债务证券持有人的要求、命令或指示行使其在契约项下的任何权利或权力。如果提供了令人满意的担保或 赔偿，则在受托人其他权利的限制下，未偿还债务证券本金总额为 的多数持有人可指定下列时间、方法和地点：

只有在以下情况下，债务担保的 持有人才有权启动与契约有关的任何诉讼或要求任何补救措施：

但是， 任何债务担保的持有人都有绝对权利在到期时收到债务担保本金和利息的付款 并提起诉讼强制执行这笔付款。

满足感和解除感；失败感

义齿满意度 和解除。除非在适用的招股说明书附录中另有说明，否则在任何时候，

则该契约 将不再对该系列的债务证券具有进一步效力，但下列情况除外：

失败 和圣约人失败。除非在适用的招股说明书附录中另有说明，否则我们可以根据 选择任何系列的任何债务证券：

我方 必须遵守以下条件，方能生效失效或约定失效：

关于失效，本契约所考虑的任何不可撤销的信托协议除其他事项外，必须包括以下条款 ：

随附的招股说明书附录 可能会进一步描述允许或限制特定系列债务证券的失效或契约失效的任何条款 。

环球证券

除非 在适用的招股说明书附录中另有说明，否则本招股说明书提供的每种债务证券将以代表该系列债务证券全部或部分的一种或多种全球债务证券的 形式发行。这意味着我们不会 向持有者颁发该系列债务证券的证书。相反，代表该系列 的全球债务证券将交存证券托管人或代表证券托管人，并以托管人或 托管人的名义登记。任何此类存托机构必须是根据“交易法”注册的清算机构。我们将在适用的 招股说明书补充资料中说明与全球证券代表的一系列债务证券有关的存托安排的具体条款 。

通知

我们 将通过邮寄方式向债务证券持有人发出通知，地址在安全登记册中列出的地址。如果是关于未注册证券或息票证券的通知 ，我们可以在纽约普通发行的报纸上刊登通知 。

执政法

一系列债务证券的具体条款将在与该系列债务证券相关的招股说明书附录中进行说明。 任何契约都将受修订后的1939年《信托契约法》的约束和管辖，并可能在签署后不时进行补充或修订 。除非在适用的招股说明书附录中另有说明，否则我们可以发行的债务证券的金额不会受到限制 ，优先债务证券和次级债务证券都不会以我们的任何财产或资产作为担保 。因此，通过拥有债务证券，您就是我们的无担保债权人之一。

关于 受托人

在正常业务过程中，我们可能会不时与根据 契约指定的受托人或其关联公司开立存款账户并进行其他银行交易。

认股权证说明

我们 可能会不时出售认股权证。如果我们这样做，我们将在招股说明书 附录中描述认股权证的具体条款。特别是，我们可能会发行认股权证，用于购买一个或多个 系列的普通股、优先股和/或债务证券。我们也可以单独或与其他证券一起发行权证，这些权证可以附加在 上，也可以与这些证券分开发行。

我们 将通过我们将根据单独协议颁发的认股权证证书来证明每一系列认股权证。我们将与认股权证代理签订 认股权证协议。我们将在与特定系列认股权证相关的适用招股说明书 附录中注明认股权证代理人的姓名和地址。

我们 将在适用的招股说明书补充说明该系列认股权证的条款，包括：

持有人 可以按照适用的 招股说明书附录的规定，通过提交代表要行使的认股权证的认股权证证书和其他要求的 信息，并以立即可用的资金向认股权证代理人支付所需金额，从而行使认股权证。我们将在适用的招股说明书补充中列出认股权证持有人将被要求交付给认股权证代理人的信息 。

在 收到所需付款以及在认股权证代理人办公室或适用招股说明书附录中指明的任何其他办公室正确填写并正式签立的认股权证证书后，我们将在 行使时发行和交付可购买的证券。如果持有人行使的认股权证数量少于认股权证证书所代表的所有认股权证，我们将为剩余的认股权证颁发 新的认股权证证书。

持有者 在您行使这些权利之前，将不会拥有在行使认股权证时可购买的证券持有人的任何权利。 因此，持有人除其他事项外，将无权就您在行使认股权证时可以购买的证券 投票或接受股息支付或类似分配。

以上提供的 信息仅是我们提供出售认股权证的条款摘要。因此，投资者在投资我们之前，必须 仔细查看适用的认股权证协议，了解有关这些认股权证的具体条款和条件的更多信息 。此外，请仔细阅读适用的招股说明书附录 中提供的信息，其中包含您在评估对我们证券的投资时需要考虑的其他重要信息。

法律事项

有关本招股说明书及其任何附录下提供的证券有效性的某些法律事项 将由纽约州纽约市的Kane Kessler，P.C.代为 我们处理。任何承销商或代理人的律师将在适用的招股说明书 附录中注明。

专家

BioHitech Global，Inc.截至2017年12月31日和2016年12月31日的合并财务 报表。截至2017年12月31日和2016年12月31日，本招股说明书中通过引用合并的 已根据Marcum LLP的报告注册成立，Marcum LLP是一家独立注册会计师事务所，通过引用在本招股说明书中注册成立，根据其作为会计和审计专家的权威，在本招股说明书中注册为 。

您可以在此处找到 更多信息

我们向证券交易委员会提交年度、季度 和特别报告、委托书和其他信息。您可以在证券交易委员会公共资料室阅读和复制我们向委员会提交的任何文件 ，地址为华盛顿特区20549，NE.100F街。有关公共资料室的更多信息，请致电委员会 ，电话：1-800-SEC-0330。我们提交给美国证券交易委员会的文件也可在证券交易委员会的网站上 向公众查阅，网址是：http://www.sec.gov.

本招股说明书是我们向美国证券交易委员会提交的注册声明的 部分。本招股说明书和任何后续的招股说明书补充资料并不包含 证监会规则和法规允许的注册说明书中的所有信息。您可以通过上述地址或从上述委员会网站 获取委员会的注册声明副本 。

通过 引用合并某些文档

委员会允许 我们通过引用将我们向其提交的一些文件“合并”到本招股说明书中，这意味着：

我们通过引用并入以下文件，这些文件是根据《交易法》提交给欧盟委员会的：

在本招股说明书日期之后、本次发售终止 之前，根据交易所法案第13(A)、13(C)、14或15(D)条提交的所有文件(不包括根据第2.02项或Form 8-K第7.01项 提供的任何信息，在此不作为参考)，应被视为通过引用并入本招股说明书，并自提交之日起作为本招股说明书的一部分。此外，根据交易所法案第13(A)、13(C)、14或15(D)条提交的所有文件，在初始注册声明日期 之后、本招股说明书 构成其组成部分的注册声明生效之前，应被视为通过引用并入本招股说明书，并自提交之日起 成为本招股说明书的一部分。

您应假定 本招股说明书中显示的信息仅在本招股说明书日期之前是准确的。自该日期以来，我们的业务、财务状况 和运营结果可能发生了变化。

我们将应 个人的书面或口头请求，免费向每个收到招股说明书的人(包括任何受益所有人)提供一份通过引用方式并入本招股说明书中的任何和所有信息的副本(不包括证物 ，除非特别通过引用方式并入这些文档中)。请通过以下地址向我们提出请求：

BioHitech GLOBAL，Inc.红色校舍路80号，101室
纽约州栗子岭，邮编：10972
(845) 262-1081

BioHitech GLOBAL，Inc.

$50,000,000

普通股

优先股

债务证券

权证

单位

招股说明书

我们未授权任何经销商、销售人员 或其他人员向您提供本招股说明书以外的书面信息，或就本招股说明书中未说明的事项进行陈述 。你不能依赖未经授权的信息。本招股说明书不是出售这些证券的要约，也不是 我们邀请您在任何不允许或不合法的司法管辖区购买这些证券的要约。 本招股说明书的交付或本招股说明书日期之后在本招股说明书下进行的任何销售均不表示 本招股说明书中包含的信息或我们的事务自本招股说明书发布之日起未发生变化。

4,550,000股普通股

展望副刊

销售线索账簿管理经理

Maxim Group LLC

联合图书运行者(Co-Book Runner)

斯巴达资本证券有限责任公司

本招股说明书日期为2020年7月28日