发行人根据规则433提交的免费书面招股说明书
补充初步招股说明书日期
2020年4月16日和2017年10月16日的招股说明书
注册编号333-220980
定价条款表
CDW LLC
CDW金融公司
$600，000，000，4.125%高级债券应于2025年到期
CDW有限责任公司和CDW金融公司2020年4月16日的初步招股章程补编(初步招股说明书)和相关的基地招股说明书，日期为2020年4月16日(基本招股说明书)和相关的基础招股说明书(基期招股说明书)。本副刊(本定价副刊)参照 、初步招股章程补编和基础招股说明书，对其全部进行了限定。本定价补编中的资料补充初步招股章程补编和基地招股章程，并在与初步招股章程和基地招股章程的资料不一致的情况下取代初步招股说明书和基地招股章程中的资料。此处使用的术语和此处未定义的术语具有初步的 招股说明书补充和基本招股说明书中赋予这些术语的含义。
发行债券的本金总额从5亿美元增加到600 000 000美元。增加的100 000 000美元将用于一般公司用途。“初步招股章程补编”中的资料(包括但不限于资本化表中的财务资料和 收益的使用)被视为因发行债券的数额增加而发生了变化。
| 发行人： | CDW有限责任公司(CDW LLC)和CDW金融公司(CDW金融有限公司，与CDW一起发行CDW) | |||||
| 证券名称： | 4.125%高级债券将于2025年到期 | |||||
| 合计本金： | 600，000，000美元，比初步招股章程补编中的发行规模增加了1亿美元 | |||||
| 发行人收益总额： | $600,000,000 | |||||
| 毛差前发行人的净收益： | $600,000,000 | |||||
| 最后到期日： | 2025年5月1日 | |||||
| 发行价格： | 100.000%另加任何利息，如有的话，由二零二二年四月二十一日起 | |||||
| 优惠券： | 4.125% | |||||
| 与基准国库的价差： | +380个基点 | |||||
| 基准财政部： | 0.500%将于2025年3月31日到期 | |||||
| 总差： | 债券本金的1.000% | |||||
| 利息支付日期： | 五月一日及十一月一日 | |||||
| 记录日期： | 四月十五日及十月十五日 | |||||
| 第一次利息支付日期： | (二零二零年十一月一日) | |||||
| 可选赎回： | 在2022年5月1日或该日后，发行人可在不少于30天或多于60天的通知下赎回全部或部分债券，赎回价格(以本金的百分比表示)，连同以下所列的累算利息及未付利息(如有的话)，直至赎回日期为止，但须受债券持有人在任何有关纪录日期收取在有关付息日期到期应缴利息的权利规限，但须在以下所指明的12个月 期内赎回。 | |||||
| 年 | 百分比 | |||||
| 2022 |
102.063% | |||||
| 2023 |
101.031% | |||||
| 2024年及其后 |
100.000% | |||||
| 有股权收益的任择赎回： | 在2022年5月1日前的任何时间，发行人可在任何一次或多个场合赎回在印支义齿下发行的债券本金总额的40%，赎回价格为 本金的104.125%，加上截至赎回日的应计利息和未付利息(如有的话)。 | |||||
| 完全救赎： | 在2022年5月1日之前的任何时间，发行人亦可在不少于30天或多于60天的前60天内，以头等邮递方式将全部或部分债券赎回，以头等邮递方式寄往每个持有人的注册地址，赎回价格相等于已赎回债券本金的100%，另加赎回日期的适用溢价，并须享有赎回日期到期的 及未付利息(如有的话)的权利，但须受债券持有人在任何有关纪录日期收取在有关利息支付日期到期利息的权利的规限。
“适用溢价就任何适用的 赎回日期而言，指的是：
(A)该票据当时未付本金的1% ；及
(B) (如有的话) 的超额：
(1)上述赎回日期 (I)该纸币在2022年5月1日的赎回价格(该赎回价格载於上述可供选择的赎回权下)加上(Ii)在该票据上到期的所有所需利息付款(不包括截至该赎回日的应累累算但未付利息)，以相等于该赎回日期的贴现率(该赎回日期另加50个基点)计算；
(2)当时未付本金。 | |||||
| “国库利率指自适用的赎回日起，每周平均数四舍五入至最接近一个百分点的1/100个百分点(在最近完成的一周内，该等资料在赎回日期前两个营业日是可获得的)，如属满意、解除或失败，则指发行人在该星期内就每一适用的日子，至少在发行人按 INDINTURE所规定的款额存款的日期前两个营业日，就该星期内的每一适用日而言(或在联邦储备委员会第H.15号统计发布版就该星期内的每一适用日而编制和公布的)的最新完成的一周内，可获得该等资料的星期。如果这类统计数据 不再公布，或没有任何市场数据出现，任何可公开获得的类似市场数据的来源)(最接近于从这一赎回日期到2022年5月1日的期限；但是，如果从 赎回日期到2022年5月1日的期间少于一年，则将使用实际交易的美国国库券每周平均收益率，经调整为一年不变期限。 | ||||||
| 更改管制要约： | 101%，另加应计利息及未付利息(如有的话)至但不包括付款日期。 | |||||
| CUSIP/ISIN编号： | CUSIP：12513G Be8 ISIN： US12513GBE89 | |||||
| 联合账务经理： | 摩根证券有限公司 摩根士丹利有限责任公司 高盛有限公司 巴克莱资本公司 MUFG证券美洲公司 美国银行证券公司 | |||||
| 共同管理人员： | 资本一证券公司 加拿大皇家银行资本市场 美国银行投资 | |||||
| 贸易日期： | (二0二0年四月十六日) | |||||
| 结算日期： | 二0二0年四月二十一日(T+3)
预计票据将于2020年4月21日或该日前后付款交付，这将是在此日期之后的第三个工作日(此处称为T+3结算周期)。根据经修正的1934年“证券交易法”第15C6-1条，二级市场的交易一般需要在两个工作日内结算，除非任何此类交易的当事方另有明确约定。因此，希望在结算日期前两个工作日前进行票据交易的购买者，由于票据最初将结清T+3的事实，将需要指定在任何此类交易发生时的另一个结算周期，以防止不成功的结算。购买票据的人如希望在结算日期之前的两个营业日前进行票据交易，应咨询自己的顾问。 | |||||
| 教派： | 2 000美元和1 000美元的整数倍数 | |||||
| 分配： | 证券交易委员会注册(注册编号333-220980) | |||||
| 受托人： | 美国银行全国协会 | |||||
这一信息并不意味着是对这些证券或发行的完整描述。请参阅初步招股说明书补编 和基础招股说明书，以获得完整的说明。
这份来文并不构成向在任何法域购买任何证券的人提出出售或索取任何证券的要约，任何在该法域向其作出这种要约或招标的人都是非法的。
发行者已向证券交易委员会提交了一份登记声明(注册编号333-220980)(包括初步招股说明书补编和基本招股说明书)。在你投资之前，你应该阅读注册声明中的初步招股说明书和基本招股说明书，以及发行人向证券交易委员会提交的其他文件，包括那些通过参考 纳入初步招股章程补编和基础招股说明书的文件，以获得关于发行者和本次发行的更完整的信息。你可以在证券交易委员会网站www.sec.gov上访问Edgar，免费获得这些文件。另外，发行人或承销商将安排将初步招股章程补编和基础招股说明书寄给你，如果你提出要求，请联系(I)J.P.Morgan Securities LLC，地址：纽约麦迪逊大道383号，纽约，10179，注意： Syndicate办公桌或电话(免费)245-8812，或通过电子邮件发送至hy_cinate@ted.chase.com，(Ii)Morgan Stanley&Co.有限公司， 注意：招股部，纽约瓦里克街180号，纽约，纽约，10014，电话(免费)(电话：(866)718-1649，或电子邮件：Prospectus@morganstanley.com， (Iii)Goldman Sachs&Co.LLC，注意：招股说明书部，纽约西大街200号，纽约，10282，电话： 1-866-471-2526,传真：212-902-9316或通过 发电子邮件-ny@ny.email.gs.com，(Iv)巴克莱资本公司(Barclays Capital Inc.)、纽约埃奇伍德长岛大道(Edgewood)1155号金融解决方案(c/o BroadridFinancial Solutions)、纽约埃奇伍德(Edgewood)1155号、纽约埃奇伍德(Edgewood)11717号， 电子邮件：Barclaysprospectus@Broadridge.com，(V)mUFG证券美洲公司，注意：资本市场集团，美洲1221大道1221大道，纽约，纽约，6楼，电话：(877)649-6848；(6)美国证券公司(BofA Merrill Lynch)，Nc1-004-03-43，地址：NorthCollege Street，3楼，夏洛特NC 28255-0001，Adn：Prospectus Department，或电子邮件：dg.prospectus_reques@bofa.com，(Vii)Capital One Securities，Inc.，201 St.Charles Ave.，Suite 1830，New Orans，LA 70170，注意： Gabrielle Halprin和Jennifer Blevins，(Viii)RBC资本市场，LLC，200Vesey Street，纽约，10281，注意：杠杆资本市场；或电话：1-877-280-1299或(9)美国银行投资公司(Bancorp Investments，Inc.)，电话(免费)(电话：(877)558-2607)。
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