美国

证券交易委员会

华盛顿特区20549

表格10-K

2019年12月31日终了的财政年度

或

从_

佣金档案编号001-35633

健全金融银行公司

(“注册章程”所指明的注册人的确切姓名)

登记人电话号码，包括区号：(206)448-0884

根据该法第12(B)条登记的证券：

根据该法第12(G)条登记的证券：无

如果注册人是著名的经验丰富的发行人，请按“证券法”第405条的定义，用复选标记表示。

是的

如果注册人不需要根据该法第13条或第15(D)条提交报告，请用复选标记表示。

是的

用支票标明登记人(1)是否提交了1934年“证券交易法”第13条或第15(D)条要求在过去12个月内提交的所有报告(或登记人被要求提交此类报告的较短期限)，(2)在过去90天中一直受到这类备案要求的限制。

是的x不是o

用复选标记说明注册人是否已以电子方式提交了条例S-T(本章第232.405节)规则第四零五条规定提交的每一份交互数据文件(或短时间内要求登记人提交此类文件)。

是的x不是o

请在“交易所法”第12b-2条中用复选框标明注册人是大型加速备案者、加速备案者、非加速备案者、较小报告公司还是新兴成长型公司。参见“交易所法”第12b-2条中“大型加速备案者”、“加速申报人”、“较小报告公司”和“新兴增长公司”的定义。

如果是新兴成长型公司，请用支票标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守“外汇法”第13(A)条规定的任何新的或经修订的财务会计准则。奥

通过复选标记说明注册人是否为空壳公司(如“交易法”第12b-2条所定义)。是的

截至2019年6月30日，即注册人最近完成的第二财政季度的最后一个营业日，非附属公司持有的投票权和无表决权普通股的总市值约为7，400万美元。(将任何人所拥有股份的市值从该数额中剔除，不得当作登记人承认该人是该登记人的附属公司。)

注明截至最后可行日期，登记人每类普通股的流通股数目：截至2020年3月10日，登记人普通股已发行2，584，787股。

以参考方式合并的文件

表格10-K第三部分-登记册2020年股东年会委托书的部分内容。

健全金融银行公司

表格10-K

目录

第一部分

关于前瞻性声明的特别说明

本表格10-K中讨论的某些事项构成1995年“私人证券诉讼改革法”意义上的前瞻性陈述。这些报表与我们的财务状况、经营结果、计划、目标、未来业绩或业务有关。前瞻性陈述不是对历史事实的陈述，而是基于某些假设，一般是通过使用“相信”、“期望”、“预期”、“估计”、“预测”、“打算”、“计划”、“目标”、“可能”、“可能”、“项目”、“展望”或类似的表达或未来或条件动词，如“可能”、“威尔”、“应”、“将”和“可能”等来识别的。前瞻性陈述包括关于我们的信念、计划、宗旨、目标、期望、假设和声明的陈述，除其他外，包括对我们经营的商业环境的期望、对未来业绩或财务项目的预测、市场中的预期机会、潜在的未来信贷经验以及关于我们的使命和愿景的陈述。这些前瞻性陈述基于当前管理层的预期，因此可能涉及风险和不确定性.我们的实际结果、业绩或成就可能与前瞻性声明所建议、表达或暗示的结果大不相同，这是由于各种或一系列因素造成的，其中包括但不限于：

我们希望建议读者不要过分依赖任何前瞻性报表，而上述因素可能会对我们的财务业绩产生重大影响，并可能导致我们未来期间的实际业绩与就未来期间所表达的任何此类前瞻性报表大相径庭，并可能对我们的股价表现产生负面影响。

我们不承担并明确拒绝任何义务公开公布任何可能对任何前瞻性陈述所作的修改的结果，以反映此类声明日期之后发生的事件或情况，或反映预期或意外事件的发生。

一般

本文件中有关健全金融银行或该公司的参考资料指的是健全金融银行公司(SoundFinancialBancorp，Inc.)。“银行”是指健全的社区银行。提及“我们”、“我们”和“我们”是指健全金融银行及其全资子公司健全社区银行，除非上下文另有要求。

健全金融银行是一家马里兰公司，是其全资子公司健全社区银行的一家银行控股公司。实际上，健全金融银行的所有业务都是通过华盛顿州特许商业银行健全社区银行进行的。作为一家华盛顿商业银行，该银行的监管机构是华盛顿州金融机构部(WDFI)和联邦存款保险公司(FDIC)。美联储是健全金融银行的主要联邦监管机构。我们还通过健全社区保险代理公司为消费者客户销售保险产品和服务，健全社区保险公司是银行的全资子公司。

健全社区银行的存款由联邦存款保险公司(FDIC)承保。截至2019年12月31日，健全金融银行的合并资产总额为7.199亿美元，其中包括6.199亿美元的组合贷款、6.167亿美元的存款和770万美元的股东权益。健全金融银行的股票在纳斯达克资本市场上交易，代号为“SFBC”。^RD98121华盛顿西雅图150号套房，我们的电话号码是206-448-0884。

我们的主要业务包括吸引一般公众的零售和商业存款，并将这些资金连同借来的资金投资于一至四户住宅的第一和第二抵押贷款(包括住房权益贷款和信贷额度)、商业和多家庭房地产、建筑和土地、消费者和商业贷款。我们的商业贷款包括无担保的信贷额度和以库存、设备和应收账款为担保的定期贷款和信贷额度。我们还提供各种有担保和无担保的消费贷款产品，包括人造住房贷款、浮动住房贷款、汽车贷款。船艇贷款和游乐车辆贷款。作为我们业务的一部分，我们把重点放在住宅抵押贷款的来源上，其中一部分出售给房利美，其余部分则保留给我们的贷款组合，以符合我们的资产/负债目标。我们出售符合房利美承保标准(“符合”)的贷款，在这些贷款中我们保留贷款的服务，以维持直接的客户关系，并产生非利息收入。这些贷款不符合房利美的承保标准(“不符合”)，无论是在我们的贷款组合中持有还是出售，我们提供并保留了大量的商业房地产贷款，包括由业主占用和非业主占用的商业房地产、多家庭财产、移动房屋公园以及建筑和土地开发贷款。

市场面积

我们为西雅图大都会统计区(“MSA”)服务，其中包括国王县(包括西雅图市)、皮尔斯县和斯诺霍米什县(位于普吉特海峡地区)，还为位于华盛顿北奥林匹克半岛的克莱勒姆县和杰斐逊县提供服务。我们通过西雅图的总部为这些市场提供服务，有8个分支机构，其中5个设在西雅图，2个设在克拉拉姆县，1个位于杰斐逊县。我们还有两个贷款生产办事处，一个位于西雅图麦迪逊公园附近，另一个位于Squim。根据FDIC提供的最新分支存款数据，我们在King县、Pierce县和Snohomish县的存款份额分别约为0.12%、0.46%和0.34%。在Clallam县和Jefferson县，这些市场的存款分别约占17.7%和7.8%。参见“竞争”。

我们的市场范围包括管理人员、专业人员和销售人员、办公室雇员、保健人员、制造和运输工人、服务行业工作人员和政府雇员以及退休和自营职业者。人口拥有一支技术熟练的劳动力队伍，教育水平和种族背景各异。主要就业部门包括信息和通信技术、金融服务、航空航天、军事、制造业、海事、生物技术、教育、卫生和社会服务、零售业、运输和专业服务。总部设在我们市场地区的最大雇主包括美国联合基地刘易斯-麦考德、海军地区西北、微软、华盛顿大学和普罗维登斯健康公司。其他重要雇主包括Costco、波音、Nordstrom、Amazon.com、星巴克、阿拉斯加航空集团和Weyerhaeuser。

过去一年，本港市场的经济状况持续改善，而近期市面房屋价格及失业率的趋势，亦反映出市场持续改善。根据美国劳工统计局的最新数据，2019年12月份，西雅图都市统计地区的失业率为2.9%，而全国平均失业率为3.5%。过去一年，我们市场的住房价格也有所改善。根据凯斯希勒的数据，2019年西雅图住房平均价格上涨了2.5%。相比之下，2019年全国平均房价指数上涨3.3%。

金县是华盛顿州人口最多的县，居民约为220万，家庭收入中位数约为88，000美元。根据西北多重挂牌服务(MLS)的信息，金县2019年12月的房屋销售中值为61.5万美元，比2018年12月59.7万美元的中位数增长了3.02%。

皮尔斯县约有891 000名居民，家庭收入中位数约为64 000美元。根据MLS提供的信息，皮尔斯县2019年12月的房屋销售中值为369，000美元，比2018年12月34万美元的中间价上涨了8.6%。

斯诺霍米什县约有805 000名居民，家庭收入中位数约为80 000美元。根据MLS提供的信息，截至2019年12月，斯诺霍米什县的房屋销售中值为49.5万美元，比2018年12月的45.5万美元中值上涨了8.8%。

克拉拉姆县人口约为77 000人，家庭收入中位数约为62 000美元。克拉拉姆县的经济主要是制造业和航运。Squim Dungeness山谷仍然是一个日益增长的退休地点。根据MLS的信息，2019年12月Clallam县的房屋销售中值为309，000美元，比2018年12月的27万美元的中位数增长了14.4%。

杰斐逊县人口约为32 000人，家庭收入中位数约为52 000美元。根据MLS的信息，截至2019年12月，杰斐逊县的平均房屋销售价格为375，000美元，比2018年12月33.5万美元的中间价上涨了11.8%。

贷款活动

下表按所列日期的贷款种类(千美元)列出了我们的贷款组合的组成情况，不包括待售贷款：

下表按所列日期按固定和可调整利率贷款(单位：千美元)列出了我们的贷款组合按美元数额和百分比计算的构成情况：

截至2019年12月31日和2018年12月31日，我们的浮动或可变利率贷款总额分别为3.104亿美元和2.856亿美元。截至2019年12月31日，共有1.7亿美元设有利率下限，其中6720万美元在其楼层。

下表显示了截至2019年12月31日我们的建筑、土地和商业贷款的合同期限(单位：千美元)。利率可调整或可重新谈判的贷款在合同到期期间被显示为到期。在2020年12月31日后到期的贷款总额为1 410万美元，其中预定利率为1 410万美元，而在此日期后到期的浮动利率或可调整利率的贷款总额为3 670万美元。该表没有反映可能提前付款或执行到期销售条款的影响.

贷款管理局。截至2019年12月31日，我们的总裁和首席执行官(“首席执行官”)可能会批准高达100万美元的无担保贷款和高达我们法定贷款限额的30%的各类担保贷款，即大约480万美元。截至2019年12月31日，我们的执行副总裁兼首席信贷官(“CCO”)可以批准高达40万美元的无担保贷款和高达我们法定贷款限额的15%的有担保贷款，即大约240万美元。任何通过首席执行官的贷款授权或明显超出我们的一般承保准则的贷款必须得到由四名独立董事、首席执行官和CCO组成的贷款委员会的批准。还以较低的数额授予某些其他贷款工作人员贷款权。总行的贷款权力最高可达房地产及其他有抵押贷款的法定贷款限额的7.5%，而无抵押贷款则为5万元。

最大的借贷关系。截至2019年12月31日，根据联邦法律，我们可以向任何一名借款人和借款人相关实体提供贷款的最高金额约为1，550万美元。截至2019年12月31日，我们五个最大的关系总计达5560万美元，占我们6.219亿美元贷款组合的8.9%。截至2019年12月31日，最大的贷款关系总额为1，300万美元，其中850万美元贷款给一家企业，450万美元贷款给个人，这两笔贷款均由独立的多家庭房地产抵押。第二大关系包括向企业提供的两笔贷款，这两笔贷款都是由两个独立的多家庭房地产担保的，共计1 140万美元。第三大关系共计1，120万美元，包括两笔企业贷款、一笔个人贷款和一笔信用额度，所有这些贷款都是由多个家庭的房地产单独担保的。第四和第五大关系包括向第三方贷款发起人提供1，000万美元的信用贷款参与，由借款人为建设项目转让本票作为担保；向共有的第三方贷款发起人提供两笔总额为1，000万美元的信用贷款，由借款人为建设项目转让本票作为担保。截至2019年12月31日，这五个最大的借款人共承付了1770万美元。在2019年12月31日，我们还有另外五个贷款关系，超过630万美元。截至2019年12月31日，上述所有贷款均按照偿还条件履行。

一对四家庭房地产贷款。我们的主要贷款活动之一是以一至四户住宅的第一次抵押贷款担保的贷款，基本上所有这些贷款都是由位于我们地理区域的房产担保的。我们提供固定利率和可调整利率的贷款.在2019年期间，我们的固定利率--一对四家庭贷款来源增加了3，650万美元，即53.8%，至1.043亿美元，而2018年为6，780万美元，而一对四家庭可调整利率抵押贷款(“ARM”)贷款来源减少了2，010万美元，即44.9%，至2018年的4，470万美元。在2099年，我们发现市场上对一至四家庭、住宅固定利率抵押贷款的需求，尤其是巨额贷款(超过484，400美元的贷款，我们市场上符合的房利美限制)。平均贷款额为579，000美元，可调整利率，一对四家庭抵押贷款.

我们的大多数贷款都是使用普遍接受的二级市场承销准则承销的。我们发起的一对四家庭贷款中，有一部分保留在我们的投资组合中，其余贷款则出售给房利美(Fannie Mae)或其他私人投资者。出售给房利美(Fannie Mae)二级市场的贷款中，出售给房利美(Fannie Mae)的贷款附带保留的服务，以维持客户关系，并创造无利息收入。我们还提供了一小部分政府担保贷款和大型贷款，用于销售服务，发放给某些相关买家。按揭贷款的出售透过出售所得提供非利息收入，减低我们的利率风险，提供一连串的服务。

收入，增加流动资金，使我们能够提供更多的贷款在我们目前的资本水平，比我们持有贷款在我们的贷款组合。我们的抵押贷款定价策略包括制定与其他金融机构竞争的利率，并与我们的内部资产和负债管理目标保持一致。截至2019年12月31日，一四户家庭住房抵押贷款(不包括待售贷款)总额为1.494亿美元，占贷款总额的24.0%，其中7，930万美元为固定利率贷款，7，000万美元为ARM贷款，相比之下，1.698亿美元(不包括待售贷款)，占2018年12月31日贷款总额的27.3%，其中9，420万美元为固定利率贷款，7，560万美元为ARM贷款。

基本上，我们在投资组合中保留的一四户家庭住宅按揭贷款，都是不符合面积限制、收入、信贷、符合贷款限额(即大型按揭)或房利美或私人投资者所施加的各种其他要求的贷款。其中一些贷款的来源也是为了满足借款人的需要，这些借款人由于个人和财政原因(即破产、使用的时间长短等)和不符合房利美准则的其他方面而无法满足房利美的信贷要求。这些借款人可能有较高的债务与收入比率，或者贷款是由农村市场上独特的财产担保的，而农村市场并没有根据二级市场的要求出售可供比较的房产来支持其价值。我们可能需要额外的抵押品或较低的贷款/价值比率来降低这些贷款的风险。我们相信这些贷款满足了我们市场上借款人的需求。因此，在市场情况下，我们打算继续发放这类贷款。我们还保留超过一致贷款限额的巨额贷款，因此，房利美没有资格购买这些贷款。截至2019年12月31日，9170万美元(占我们一四户家庭贷款组合的61.0%)由巨额贷款组成。

我们通常根据申请人的就业和信贷历史以及标的财产的评估价值，为我们的一至四户家庭贷款提供担保。我们一般将一至四户第一按揭贷款和非业主占用的第一按揭贷款的价值或购买价格中较低的80%借给我们。对于贷款与价值之比超过80%的首期按揭贷款，我们可能会要求私人按揭保险或其他信贷提升，以协助减轻风险。保证我们一至四个家庭贷款的财产通常由独立的费用评估师评估，他们是根据贷款委员会批准的标准选择的。对于低于25万美元的贷款，我们可以使用自动评估模型代替评估。我们要求所有权保险单上所有的第一抵押贷款房地产贷款来源。房主，责任，火灾，如果需要的话，洪水保险单也需要一对四的家庭贷款.我们的房地产贷款一般包含“待售”条款，允许我们申报在出售证券财产时到期应付的未付本金余额。截至2019年12月31日，我们一至四户住宅贷款的平均余额约为313，000美元。

由一至四户住宅担保的固定利率贷款的合同期限最长为30年。所有这些贷款都是全额摊销，每月到期付款。我们的固定利率贷款组合还包括460万美元的贷款，最初的7年期和30年的分期偿还期，借款人在贷款期限结束时按固定利率再融资，只要贷款符合一定的业绩标准。此外，截至2019年12月31日，我们有1，450万美元的一至四户家庭贷款，其中包括5年期看涨期权。在2012年之前，我们根据30年的分期偿还期，推出了5年和7年的组合重设贷款(即最初五、七年以固定利率发放的贷款，然后根据当前市场利率(新利率在贷款期限的剩余时间内仍然有效)进行一次利率变动)。

ARM贷款提供的年度调整和寿命利率上限根据产品的不同，一般最大年利率变化2.0%和最高总利率变化6.0%。我们通常使用一年期libor利率为我们的ARM贷款重新定价，然而，我们的ARM贷款中有790万美元是给员工和董事的，这些贷款每年根据平均12个月资金成本的1%-1.50%重新定价。由于使用上限，ARM贷款的利率可能不像我们的资金成本那样敏感。此外，由于贷款指数可能不会对市场利率的变化作出完美的反应，因此，对贷款的向上调整可能比我们的利息负债成本上升更慢，特别是在利率迅速上升的时期。由于这些特点，ARM贷款的未来收益可能不足以抵消我们资金成本的增加。

我们继续提供第一、三年、五年或七年的固定利率的完全摊销的ARM贷款，然后在剩余的期限内定期调整利率。考虑到过去一年市场利率的上升，随着借款人开始倾向于ARM贷款而不是固定利率抵押贷款，ARM贷款的来源大幅增加。尽管可调利率抵押贷款可能会在一定程度上降低我们对市场利率变化的脆弱性，因为它们会周期性地重新定价，因为利率增加了借款人应支付的所需款项(受利率上限限制)，增加了借款人违约的可能性。同时，较高的利率可能会对借款人偿还贷款的能力和标的抵押品的市场性产生不利影响。合同利率的向上调整也受到我们的最高定期和终生利率调整的限制。此外，我们大部分可调息贷款的利率在未来一年内不会调整，而且可能在10年内不会作出调整。

起源后。因此，在利率迅速上升的时期，可调整利率抵押贷款在补偿一般利率变化方面的效力可能受到限制。

截至2019年12月31日，2070万美元，即我们一至四户家庭住房投资组合的13.9%由非业主自住贷款组成，而2018年12月31日，这一数字为5，020万美元，占我们一至四户家庭住宅投资组合的29.6%。截至2019年12月31日，我们的非业主住房贷款平均余额为284，000美元。由出租物业担保的贷款可能带来更高的风险。因此，我们遵守更严格的承销指引，包括但不限于年度财务报表、考虑借款人租金收入现金流量分析的预算因素、物业的净营运收入、借款人的专业知识、信贷历史及盈利能力，以及物业的价值。此外，这些贷款通常以抵押财产上的第一笔抵押以及租金和租约的转让作为担保。非业主占用房地产贷款主要关注的是物业租金收入的一致性。以出租物业作为抵押的贷款的支付，可能主要取决于租户是否有能力继续向业主支付租金、借款人的性质，或如果业主找不到房客，则取决于业主是否有能力在没有租金收入来源的情况下偿还贷款。此外，非业主占用物业的成功运作和管理，包括物业维修标准，可能会影响还款。因此，偿还这类贷款可能受到房地产市场或经济不利条件的制约。如果借款人有多笔出租物业贷款与我们，贷款通常不交叉担保。

2016年，为了使个人能够在出售现有住宅之前获得新住宅的购买，我们启动了一项贷款方案，目的是让借款人能够获得其目前住所的权益，申请购买新住宅。购买新住宅的贷款一般来源于100万美元以上，并由现有和/或新住宅的借款人担保，合并贷款最高可达80%。这些贷款规定在出售现有住宅或贷款到期日较早时偿还，通常最长可达12个月。在出售借款人的现有住所后，我们可以使用我们传统的大型抵押贷款承销指南为新住宅提供再融资。在2019年，我们根据这一计划发放了1，460万美元的贷款，而2018年为490万美元。在2019年12月31日，我们的一至四户住宅抵押贷款组合中只有1，200万美元的利息。

我们有关利息的承保指引的主要重点，是有关抵押品的价值，而非借款人偿还贷款的能力。因此，这类贷款使我们面临更大的损失风险，因为贷款余额较大，而且我们无法将它们出售给房利美，类似于大型一户至四户住宅贷款所带来的风险。此外，由于华盛顿房地产市场低迷，住宅房地产价值的下降可能会降低获得这类贷款的房地产抵押品的价值，如果借款人拖欠贷款，我们将面临更大的损失风险。

房屋权益贷款。我们的住房权益贷款包括固定利率、全额摊销贷款和可变利率信贷额度。我们通常以抵押品价值的90%作为住房权益贷款的来源，减去对财产的任何高级留置权；然而，在2010年之前，我们推出了高达抵押品价值100%的住房权益贷款，减去对财产的任何高级留置权。住房权益信贷额度通常以25万美元的价格发放，利率可根据一年期国库券利率或“华尔街日报”(WallStreetJournal)的基准利率调整，外加保证金。住房权益信用额度一般有三年、五年或12年的抽奖期，在此期间，资金可能会被偿还并重新提取到承诺的数额。一旦支取期结束，付款将根据当时的贷款余额，分12年、19年或21年分期摊销。我们收取每套房屋权益信用额度50美元的年费，并要求每月只支付在抽奖期间提取的全部金额的利息。截至2019年12月31日，住房权益贷款总额为2380万美元，占贷款总额的3.8%，而2018年12月31日为2770万美元，占贷款总额的4.4%。截至2019年12月31日，可调整利率住房权益信贷额度总计1，130万美元，占我们贷款组合总额的1.8%，而2018年12月31日，这一数字为1，660万美元，占我们贷款组合总额的2.7%。截至2019年12月31日，住房权益信用额度上的无资金承诺总计1，340万美元。

我们的固定利率住房权益贷款一般有15年的期限，并且正在全额摊销。截至2019年12月31日，固定利率住房权益贷款总额为1，250万美元，占贷款总额的2.0%，而截至2018年12月31日，这一数字为1，110万美元，占贷款总额的1.8%。

商业和多家庭房地产贷款。我们提供各种商业和多家庭房地产贷款。这些贷款大多由业主自用和非业主占用的商业创收物业、多家庭公寓、仓库、办公楼、加油站/便利店和位于我们市场的移动家庭公园担保。截至2019年12月31日，商业和多家庭房地产贷款总额为2.613亿美元，占贷款总额的42.0%，而截至2018年12月31日，贷款总额为2.526亿美元，占贷款总额的40.6%。

由商业和多家庭房地产担保的贷款通常以可变利率为基础，最初的期限为3至10年，摊销期为20至25年。在初始期结束时，余额将全部到期，或根据一个独立指数进行贷款再定价，再加上在适用指数1%至4%的基础上再加5年的保证金。我们的商业和多家庭房地产贷款的贷款与价值之比一般不超过贷款起始时保证贷款的较低成本或评估价值的80%。

由商业和多家庭房地产担保的贷款通常是根据财产的净营业收入、房地产的质量和位置、借款人的信贷历史和财务实力以及与该财产有关的管理质量来担保的。净营业收入是指财产运营所得的收入减去所有业务费用，必须足以支付与未偿债务有关的付款，外加额外的保险要求。我们一般对以产生收入的商业物业作为抵押的原始贷款，规定最低还本率为1.20。如果借款人不是个人，我们通常要求借款主体的个人担保。我们通常也需要分配租金，以确保该项目的现金流将用于偿还债务。对获得商业和多家庭房地产贷款的财产的评估由独立的国家认证的执照费评估师进行。为了监测产生收入的财产的现金流量是否充足，借款人必须提供年度财务信息。我们还不时获得商业和多家庭房地产贷款的参与权益，这些贷款由其他金融机构提供，由位于我们市场区域的房产担保。

从历史上看，由商业和多家族财产担保的贷款通常涉及与一至四户财产不同的信贷风险。这些贷款通常涉及到单个借款人或相关借款人组的较大余额。由于商业和多家庭财产担保贷款的支付往往取决于财产的成功经营或管理，这些贷款的偿还可能受到房地产市场或经济的不利条件的制约。由非业主占用物业担保的贷款偿还，主要取决于房客是否有能力继续向我们的借款人-房主支付租金，或者，如果业主找不到房客，则取决于房主在没有租金收入来源的情况下偿还贷款的能力。如果项目的现金流减少，或者没有获得或续签租约，借款人偿还贷款的能力可能会受到损害。商业和多家庭房地产贷款也使贷款人面临比由一对四家庭担保的贷款更大的信贷风险，因为担保这些贷款的抵押品通常不能像一对四家庭那样轻易出售。此外，我们的商业和多家庭房地产贷款大多没有全部摊销，包括到期时的热气球付款。气球付款可能要求借款人出售或再融资的基础财产，以作出付款，这可能增加违约或不付款的风险。截至2019年12月31日，最大的单一商业和多家庭房地产贷款总额为730万美元，由多个家庭财产担保。截至2019年12月31日，这笔贷款是按照还款条件履行的。

下表按类别提供2019年12月31日、2019和2018年12月31日商业和多家庭房地产贷款的资料(千美元)：

建筑和土地贷款。我们提供建筑贷款，由独栋住宅和商业及多家庭房地产担保.我们还提供土地收购和开发贷款，这些贷款是以原始土地或开发地段为抵押的，借款人打算在这些土地上建造住宅。截至2019年12月31日，我们的建筑及土地贷款总额为75.8元。

2018年12月31日，贷款总额为6，530万美元，占贷款总额的10.6%，占贷款总额的12.2%。截至2019年12月31日，无资金建设贷款承诺总额为4，020万美元。

截至2019年12月31日，为建造个人住宅(包括投机住宅)向个人和承包商提供的建筑贷款总额为2，710万美元，占我国建筑和土地投资组合的35.7%。除了向个人提供自定义住房建设贷款外，我们还提供称为“投机性”的贷款，这些贷款是指在贷款发源时，建筑商与买受人签订的房屋或地段合同，后者承诺与我们或其他贷款人长期融资。截至2019年12月31日，被认为具有投机性的房屋承包商的建筑贷款总额为1490万美元，占我国建筑和土地投资组合的19.6%。截至2019年12月31日，我们的建筑及土地贷款组合(不包括贷款承诺)的基本抵押品保证成分及地点如下(千元)：

我们的住宅建筑贷款一般只在建造阶段支付利息，通常为12至18个月。在建筑阶段结束时，建筑贷款通常要么转换为长期抵押贷款，要么用另一个贷款人的长期贷款偿还。住宅建筑贷款是以成本的100%或评估价值的80%为最高贷款额比率的较低比例；不过，我们一般不会在没有提高信贷的情况下，提供超过这些限额的建筑贷款，以减低较高的贷款价值。

截至2019年12月31日，我们最大的住房建设贷款承诺为280万美元，其中160万美元已经支付。这笔贷款是按照2019年12月31日的还款条件进行的。截至2019年12月31日，住房建设贷款余额平均约为678，000美元。在承诺为建设贷款提供资金之前，我们要求由独立的经批准的评估师对标的财产进行评估。在建造阶段，我们会定期巡查建筑地盘，而贷款收益则会随工程进度而直接发放给承建商或借款人。贷款收益是根据完成方法的百分比在检查后支付的。我们还要求一般责任，建筑风险保险，所有权保险和洪水保险，在指定的洪水危险区内或将要建造的财产，所有建筑贷款。

我们还向有意在未来建造住宅的个人提供开发用地和原始土地贷款。我们一般会以较低的购买价格或估价的75%的金额来发放这些贷款。这些土地和土地贷款由财产第一留置权担保，并有固定利率，最高摊销期为20年。

我们提供土地收购和开发贷款给有经验的建筑商或住宅用地开发商在我们的市场地区。适用于这些贷款的最高贷款价值上限通常为项目完成时评估的市场价值的75%。如果被用作抵押品的土地有足够的权益，我们可能不需要借款人提供现金权益。贷款前需要制定发展计划。我们的贷款主任会参观建议的发展地点和竞相发展的地点。我们要求发展商维持足够的保险保障。土地收购和开发贷款一般以24个月为贷款期限，利率可根据“华尔街日报”的最优惠利率或得梅因联邦住房贷款银行(“FHLB”)收取的三至五年利率调整，并只要求在贷款期间支付利息。土地征用及发展贷款收益会随建筑工程进度及由我们的核准督察授权进行检查而定期发放。我们还要求这些贷款在出售时加速偿还，这样我们才能在所有的地块出售之前得到偿还。截至2019年12月31日，土地收购开发和抽签贷款总额为890万美元，占我国建筑和土地投资组合的11.7%，全部为批贷款。

我们还提供商业和多家庭建设贷款。这些贷款只以利息形式承销，融资期限一般长达24个月，条件与我们的住宅建筑贷款类似。商业和多家庭建筑贷款以最高贷款/价值比率100%的成本或完成时评估价值的80%为小。我们的大部分商业和多家庭建筑贷款用于支付建设期间的贷款。

期限和转换为永久贷款，当建设完成，或租户租赁条款或规定的还本付息比率得到满足。截至2019年12月31日，商业和多家庭建筑贷款总额为3980万美元，占我国建筑和土地投资组合的52.5%，而2018年12月31日为3040万美元，占建筑和土地投资组合的46.6%。截至2019年12月31日，三笔最大的商业和多家庭建筑贷款包括一栋多家庭住宅和零售建筑担保的480万美元贷款、一个多家庭住宅和混合用途项目担保的430万美元贷款以及一个多家庭住宅和混合用途项目担保的370万美元贷款，这些贷款均位于华盛顿。

我们的建筑和土地开发贷款是根据与已完成项目有关的价值的成本估算得出的。与永久住宅贷款相比，建设/土地贷款涉及更多风险，因为资金是根据对完工时将产生未来价值的成本估算，在项目抵押品上预支的。由于工程造价估算中固有的不确定性、竣工项目的市场价值以及政府管制对房地产的影响，要准确评估完成项目所需的资金总额和竣工项目的贷款与价值比是比较困难的。需求的变化，例如对新住房的需求和高于预期的建筑费用，可能导致实际结果与估计的结果大不相同。由于这些原因，这类贷款通常还涉及较高的贷款本金，而且往往集中于少数建筑商。住房市场或房地产市场的低迷，可能会增加贷款拖欠、违约和丧失抵押品赎回权，严重损害我们抵押品的价值和我们在丧失抵押品赎回权时出售抵押品的能力。我们的一些建筑商与我们一起有不止一笔未偿贷款，也有用于出租物业的住宅抵押贷款。因此，一项贷款或一项信贷关系的不利发展会使我们面临更大的损失风险。

此外，在我们的大部分建筑贷款期内，由于累积利息是透过利息储备加入贷款本金，所以无须由借款人支付。因此，这些贷款往往涉及偿还款项的支付，这在很大程度上取决于最终项目的成功与否，以及借款人出售或租赁财产或获得永久提取资金的能力，而不是借款人或担保人偿还本金和利息的能力。如果我们对一项已完成项目的估价被夸大，我们可能没有足够的担保在项目完成后偿还贷款，并可能蒙受损失。由于建筑贷款需要对建筑过程进行积极的监督，包括成本比较和现场检查，因此这些贷款的监测难度更大，成本更高。市场利率的提高可能对建筑贷款产生更明显的影响，因为它迅速增加了最终购买者的借款成本，从而减少了对该项目的总体需求。在建房地产可能很难出售，而且通常必须完成才能成功出售，这也使解决建筑贷款问题的过程复杂化。这可能需要我们预支额外的资金和/或与另一建筑商签订合同来完成建设。此外，在投机性建筑贷款的情况下，识别完成项目的最终购买者会带来额外的风险。土地贷款还会增加风险，因为财产缺乏收入，抵押品可能缺乏流动性。这些风险也可能受到供求条件的重大影响。住房市场或房地产市场的低迷可能会增加贷款拖欠率。, 违约和丧失抵押品赎回权，严重损害了我们抵押品的价值和我们在丧失抵押品赎回权时出售抵押品的能力。

商业贷款。截至2019年12月31日，商业企业贷款总额为3，890万美元，占贷款总额的6.3%，而2018年12月31日，商业企业贷款总额为3，880万美元，占贷款总额的6.2%。基本上，我们所有的商业贷款都是给我们市场上的借款人的。我们的商业业务贷款活动包括各种用途和担保的贷款，包括为商业车辆和设备融资的贷款以及以应收账款和/或库存担保的贷款。在2019年12月31日，我们的商业商业贷款中约有100万美元(2.6%)是无担保的。我们的商业借贷政策包括分析借款人的背景、偿还贷款的能力、借款人的资本和抵押品是否足够，以及评估其他影响借款人的条件。分析借款人过去、现在和未来的现金流量也是我们信贷分析的一个重要方面。我们通常要求有担保的和无担保的商业贷款的个人担保。然而，据信商业商业贷款的信用风险高于住宅抵押贷款和商业房地产贷款。

我们的商业贷款利率取决于贷款种类。我们的有担保商业贷款通常有高达80%的贷款与价值比率，是期限为3至7年的贷款。有担保的商业商业定期贷款通常有一个固定的评级，根据相应的FHLB摊销率或最优惠利率，如“华尔街日报”西海岸版报道的，加1%至3%。此外，我们通常收取贷款费用为本金的1%至2%，这取决于借款人的信贷质量和账户关系。商业信贷额度通常是可调整的利率，以最优惠利率加1%至3%为基础，通常以利率的下限和上限为基础。我们的信贷额度一般从12个月到24个月不等，并规定在此期间每月只支付利息。

我们的商业贷款主要以借款人的现金流量为基础，其次是以借款人提供的基本抵押品为基础。借款人的现金流可能是不可预测的，担保这些贷款的抵押品的价值可能会波动。这种抵押品可以包括应收账款、存货、设备或房地产。就以应收帐款担保的贷款而言，偿还这些贷款的资金的可得性在很大程度上取决于借款人是否有能力向其客户收取欠款。其他担保贷款的担保品可能会随着时间的推移而贬值，可能难以评估，可能流动性差，并可能因特定类型的业务和设备而波动。因此，能否获得偿还商业企业贷款的资金可能在很大程度上取决于企业本身的成功，而商业本身往往在一定程度上取决于一般的经济状况。

消费贷款。我们提供各种有担保和无担保的消费贷款，包括新的和旧的人造房屋、浮动住房、汽车、船只和娱乐车辆贷款，以及存款账户担保的贷款。我们还提供无担保的消费贷款。我们的消费贷款主要来源于我们的市场。我们所有的消费贷款都是直接发放的。截至2019年12月31日，我们的消费贷款总额为7270万美元，占贷款总额的11.7%，而2018年12月31日，消费者贷款总额为6760万美元，占贷款总额的10.9%。

我们通常会向有意将房屋用作主要居所的借款人提供新的和使用过的人造房屋贷款。这些贷款的收益率高于我们的其他住宅贷款产品，投资组合表现得相当好，风险和损失达到了可以接受的水平，以换取更高的收益率。截至2019年12月31日，我们制造业住房贷款的加权平均收益率为8.40%，而不包括待售贷款在内的一至四户家庭抵押贷款的加权平均收益率为4.62%。截至2019年12月31日，这些贷款总额为2，060万美元，占消费贷款的28.3%，占贷款总额的3.3%。对于二手房，贷款一般占估计价值或购买价格的90%，最高可达200，000美元，贷款期限一般可达20年。对于新制造的房屋，贷款一般占估计价值或购买价格的90%，最高可达20万美元，贷款期限一般可达20年。我们通常在开始时收取1%的费用。我们根据我们对借款人信誉的评估，包括信用评分和抵押品的价值来承保这些贷款，根据华盛顿法律，我们持有担保权益。

人造房屋贷款的风险高于以住宅不动产为担保的贷款，但如果房主也拥有住房所在的土地，这种风险就会降低。我们制造的房屋贷款中，有一小部分涉及物业，而我们亦已为业主提供土地融资。人造房屋贷款的主要风险是，由于成本和转移担保品的能力有限，很难为担保品获得足够的价值。这些贷款倾向于发放给退休人士和首次购房者。由于财政资源更有限，首次购房者购买人造房屋的信用风险往往比首次购房者更高。因此，这些贷款可能比单一家庭住宅贷款和其他类型的消费贷款具有更高的违约概率和更高的拖欠率。我们将这一额外风险作为贷款损失备抵的一部分加以考虑。我们试图与借款人一起解决拖欠贷款问题，如果不成功，任何过去到期的人造房屋都会被收回和出售。截至2019年12月31日，共有7笔不良住房贷款，总额达226，000美元。

我们起源于浮动房屋，游艇和房屋驳船贷款，通常位于合作或共管公寓的系泊。期限从5年到20年不等，利率是固定的。我们以较低的价值或购买价格提供90%的贷款。浮动住房贷款的主要风险是担保品的独特性质，以及将这些抵押品转移到允许这种住房的地方以外的地方的挑战。与我们参与的其他类型的贷款相比，确保契约和/或共管公寓或合作码头安全的程序也是独一无二的。因此，这些贷款的抵押品回收成本可能高于一至四户家庭抵押贷款和其他类型的消费贷款。作为我们承保标准的一部分，我们考虑到了这些额外的风险。截至2019年12月31日，浮动住房贷款总额为4 380万美元，占消费贷款组合的60.2%，占贷款总额的7.1%。包括在其他消费贷款中的游艇和驳船贷款总计580万美元，占我们的消费贷款组合的8.0%，占贷款总额的0.9%。

我们的消费贷款余额包括由新车和二手车、新的和旧的船只、摩托车和娱乐车辆担保的贷款、存款担保的贷款和无担保的消费贷款，截至2019年12月31日，这些贷款共计830万美元，占消费贷款组合的11.4%，占贷款总额的1.3%。截至2019年12月31日，我们的汽车贷款组合总计120万美元，占消费贷款组合的1.6%，占贷款总额的0.2%。汽车贷款的期限可达72个月，利率固定。贷款与价值的比率高达购买价格的100%，也就是全国汽车经销商协会对二手车的价值，包括税收、执照、所有权和机械故障保险以及间隙保险。

由船只、摩托车和娱乐车辆担保的贷款期限通常为5至20年，这取决于抵押品和贷款与价值比率高达90%。这些贷款可以固定利率或可调整利率发放。我们的无抵押消费贷款通常有固定利率，最长期限为48个月，或者是循环信贷额度。

一般高达25，000美元。截至2019年12月31日，无担保消费贷款总额为92.3万美元，无担保消费信贷承诺总额为100万美元。截至该日，这些项目的平均未清余额不足1 000美元。

消费贷款(除了我们的人造和浮动住房)通常有较短的期限，这减少了我们对利率变化的风险敞口。此外，管理层认为，通过增加客户关系的数量和提供更多的营销机会，提供消费贷款产品有助于扩大和建立与我们现有客户群的更紧密联系。

消费贷款通常比一至四户家庭的住房抵押贷款风险更大，尤其是以可迅速贬值的资产(如制造房屋、汽车、船只和娱乐车辆)担保的消费贷款。在这种情况下，任何收回的拖欠贷款抵押品可能无法为未偿贷款余额提供充分的偿还来源。因此，消费者贷款的收取取决于借款人持续的财政稳定，因此更有可能受到失业、离婚、疾病或个人破产的不利影响。

贷款来源、购买、销售、偿还和服务

我们提供固定利率和可调整利率的贷款.然而，我们的贷款来源能力取决于客户对我们市场地区贷款的需求。过去几年，我们继续提供住宅和消费贷款，并更加重视商业和多家庭房地产、建筑和土地以及商业商业贷款。需求受到竞争和利率环境的影响。在过去数年，由于美国目前的低利率环境，我们与很多其他金融机构一样，经历了大量的贷款预支。在经济不稳定时期，包括我们在内的金融机构产生大量美元房地产贷款的能力可能会大幅降低或受到限制，从而导致利息收入减少。如果建议的贷款超过了我们的内部贷款限额，我们可以在参与的基础上与其他金融机构进行贷款。我们还不时与其他金融机构一起参与贷款的发放。我们在2019年出售了370万美元的商业贷款，2018年为零，2017年为310万美元。我们以与内部贷款相同的标准承保贷款购买和参与。2019年和2018年，我们没有从其他金融机构购买商业商业贷款，2017年从其他金融机构购买了两笔商业业务贷款，总额为1，550万美元。

我们的贷款可能满足一个或多个信贷特征，通常与次级贷款有关。“次贷”一词是指个别借款人的信贷特征，其中可能包括还款拖欠、判决、丧失抵押品赎回权、破产、低信用分数和/或高债务/收入比率。为了换取我们对这些借款人承担的额外风险，我们可能要求借款人支付更高的利率，要求较低的债务与收入比率，或需要其他增强措施来管理额外的风险。虽然没有单一的信用特征定义次级贷款，一个常用的指标是贷款起源于借款人的信用评分为660或更低。2019年12月31日，一四户家庭贷款中的1.043亿美元来自2019年，其中1，030万美元(9.8%)属于信用评分低于660的借款人。此外，在2019年发放的560万美元人造房屋贷款中，541，000美元(9.7%)发放给了信用评分为660或更低的借款人。截至2019年12月31日和2018年12月31日，我们贷款组合中向信用评分为660或以下的借款人提供的住房贷款和消费贷款总额分别为3 490万美元和2 750万美元。我们不从事原始负摊销或期权可调整利率贷款，也没有既定的程序来发起或购买这些贷款。

除了贷款利息和贷款来源费外，我们还收取贷款承诺、延迟付款和其他杂项服务的费用。

我们还出售全部一对四的家庭贷款，而不求助于房利美和其他投资者，但在违反代理、担保或契约的情况下，必须遵守回购条款。这些贷款是固定利率抵押贷款，主要用于降低利率风险和创造非利息收入。这些贷款通常以现金出售，数额相当于使用现值收益确定的贷款未付本金。当我们保留服务时，这些销售可以支付贷款的手续费。大多数一至四户家庭贷款出售，并保留服务。2015年10月，我们从另一家银行获得了4590万美元的贷款服务组合，这些贷款100%为房利美所有。截至2019年12月31日，我们为房利美(Fannie Mae)提供3.633亿美元的住宅抵押贷款组合，为其他投资者提供1 400万美元的住房抵押贷款。我们在2019年或2018年没有回购任何贷款。这些抵押贷款服务权按公允价值计算，2019年12月31日的价值为320万美元。截至2019年12月31日、2018年12月31日、2018年12月31日和2017年12月31日，我们分别获得了100万美元、110万美元和110万美元的抵押贷款服务收入。见本报告第8项关于表格10-K的合并财务报表说明中的附注6。

出售全部房地产贷款对我们是有益的，因为这些销售可以在销售时产生收入，在保留服务的贷款上产生未来的维修收入，为额外的贷款提供资金，并增加流动性。我们卖了

在截至2019年12月31日的年度内，1至4家庭贷款总额为7，890万美元，其中1，620万美元是在2019年第一季度出售给其他投资者的。2018年和2017年，我们分别售出了5000万美元和5200万美元的一四户家庭贷款。销售一四户家庭贷款和参与的收益、损失和转移费在出售时确认。截至12月31日、2019年、2018年和2017年的住宅贷款销售净收益分别为140万美元、100万美元和110万美元。除了在保留服务的基础上出售给房利美和其他人的贷款外，我们还在服务发放的基础上向代理银行出售不合格的住宅贷款。2019年和2018年，我们分别售出了1，320万美元和760万美元的贷款服务。

下表显示我们在所述期间的贷款来源、销售和偿还活动，包括为出售而持有的贷款(以千计)：

2019年与2018年相比，总发源量减少，主要原因是我们的市场领域对商业、多家庭和商业商业贷款的竞争。2019年，由于利率下降推动的再融资活动，对其他贷款的需求，即特殊的一对四家庭贷款，出现了增长。由于市价上升、待售房屋供应下降及市场区内租金需求持续强劲，对建筑贷款(包括新屋及住宅楼宇)的需求有所增加。由于市场范围内的贷款竞争，流动房屋、房屋权益及人造住宅贷款来源减少。

资产质量

当借款者未能支付一至四笔家庭贷款所需的款项时，我们试图通过与借款人联系来解决拖欠债务的问题。对于由一至四个家庭财产担保的贷款，通常在到期日后15天发出迟交通知。一般来说，一封止赎前损失缓解信也会在到期日后30天邮寄给借款人.所有拖欠帐户都由贷款官员或分行经理审查，他们试图通过与借款人联系来解决拖欠债务的问题。如果帐户成为120天拖欠和一个可接受的止赎替代方案尚未达成协议，我们一般会将帐户提交法律顾问，并指示准备一份违约通知。违约通知开始了丧失抵押品赎回权的过程。如果止赎已经完成，我们通常会通过房地产经纪人获得房产所有权并直接出售。

拖欠消费贷款的处理方式类似于一对四的家庭贷款.我们收回及出售消费者抵押品的程序，须受适用的消费者保障法例及其他适用法律的不同规定所规限，并须由我们决定在成本基础上是有益的。

一旦一笔贷款逾期90天到期，它就被列为非应计贷款。一般情况下，拖欠的消费贷款是在逾期120天后支付的，除非我们有合理的依据来证明额外的收回和回收努力是合理的。

拖欠贷款。下表按类型、数额和类型百分比列出截至2019年12月31日的贷款拖欠情况(单位：千美元)：

不良资产。下表列出了我们贷款组合中不良资产的数量和类别(千)。当本金和/或利息的收取变得可疑或贷款逾期90天以上时，贷款处于非应计状态。其他拥有的房地产(“OREO”)和收回的资产包括在贷款结算中获得的资产。

包括非应计贷款在内的非应计贷款，从2018年12月31日的270万美元，增加到2019年12月31日的470万美元。截至2019年12月31日，我们最大的不良贷款规模为110万美元。截至2019年12月31日，不良一至四笔家庭贷款包括12笔给不同借款人的贷款，平均贷款余额为17.4万美元。截至2019年12月31日，共有7笔人工住房贷款、5项住房权益贷款、4项商业商业贷款、3项建筑和土地贷款、1项商业和多家庭房地产贷款以及1项被列为不良贷款的浮动住房贷款。

2019年12月31日终了年度，如果非应计贷款按照原始条件流动，利息收入总额为37万美元，所有这些收入都不包括在2019年12月31日终了年度的利息收入中。关于问题资产的更多信息，见本报告表10-K中的“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析--2019年12月31日的财务状况-与2018年12月31日相比-拖欠和不良资产”。

问题债务重组贷款。问题债务重组(“TDRs”)是在ASC 310-40项下进行的，是对贷款条件进行重新谈判的贷款，以帮助无法满足贷款原始条件的借款人。对贷款条件的此类修改可能包括降低利率、降低本金或延长到期日。所有债务重组都被初步归类为减值，无论贷款重组时是否履行。截至2019年12月31日，我们有730万美元的贷款被归类为履行TDRs的贷款，与12月31日的200万美元相比，这些贷款仍在使用。2018年12月31日、2019年和2018年12月31日非应计贷款中包括的未计现金余额分别为588，000美元和817，000美元。

OREO和回收资产。OREO和回收资产包括在贷款结算中获得的资产。截至2019年12月31日，OREO和回收资产总计57.5万美元。我们的OREO公司在2019年12月31日由位于华盛顿的洛杉矶港的一家前银行分行组成，该公司于2015年作为从另一家金融机构购买的三家分行的一部分而被收购。目前它以低于市价的价格租给当地的非营利组织.

其他令人关注的贷款。除上表所列不良资产外，截至2019年12月31日，共有43笔贷款总额为1，010万美元，其中有关可能出现的信贷或其他问题的已知信息，使管理层怀疑借款人是否有能力遵守目前的贷款偿还条款，这可能会导致未来将此类项目纳入不良资产类别。截至2019年12月31日，最受关注的两笔贷款分别为270万美元贷款和200万美元贷款，两笔贷款均由位于华盛顿州金县的四家住宅房地产担保。此外，其他令人关注的贷款包括：240万美元的商业和多家庭房地产贷款、130万美元的商业商业贷款、100万美元的一至四家庭贷款、378 000美元的住房权益贷款、59 000美元的人造房屋贷款和52 000美元的其他消费贷款。

分类资产。联邦法规规定对低质量贷款和其他资产(如OREO和已收回资产)、被视为“不合格”、“可疑”或“损失”的债务和权益证券进行分类。如果一项资产受到债务人目前的净值和抵押品支付能力(如果有的话)保护不足，则被视为“不合格”。“低于标准”资产包括那些“明显有可能”的资产，如果这些缺陷不得到纠正，被保险人将承受“某些损失”。被归类为“可疑”的资产在那些分类“低于标准”的资产中有所有的弱点，“根据目前的事实、条件和价值，现有的弱点使”收回或清算“完全”成为“非常可疑和不可能的”资产，被列为“损失”的资产是那些被视为“无法收回”的资产，而且价值极低，因此没有理由继续作为资产设立具体的损失准备金。

当我们将问题资产归类为不合格或可疑的资产时，我们可以确定一个我们认为谨慎的数额，以处理特定的损害。一般备抵是指为确认与贷款活动有关的固有风险而设立的损失津贴，但与特定的备抵不同，这些损失没有专门分配给特定的问题资产。当保险机构将问题资产归类为损失时，必须在这些资产被认为无法收回的时期内冲销这些资产。我们对资产分类的确定以及我们的评估津贴数额须由FDIC审查，由于我们转为华盛顿特许商业银行，WDFI可以命令设立额外的损失津贴。目前没有使我们面临足够的风险以保证按上述类别进行分类但有弱点的资产需要特别提及。截至2019年12月31日，特别提到的资产总额为1，000万美元。

我们定期审查投资组合中的问题资产，以确定是否有任何资产需要按照适用的规定进行分类。根据管理层对我们资产的审查，截至2019年12月31日，我们已将1530万美元的资产归类为不合格资产，其中1470万美元是各种未偿还贷款，57.5万美元是我们的OREO和回收资产的余额。在那一天，我们没有被归类为可疑或亏损的资产。截至2019年12月31日，这一分类资产总额占我们股本的19.7%，占我们资产的2.1%，总计1170万美元。2018年12月31日，我们的股本和资产分别占16.3%和1.6%。

贷款损失备抵。我们对贷款损失保持备抵，以吸收贷款组合中可能出现的贷款损失。备抵是根据对贷款组合中可能发生的估计损失进行的每月评估。在评估贷款损失备抵额时，管理部门考虑贷款种类和贷款组合中的贷款额、同行群体信息、历史损失经验、可能影响借款人偿还能力的不利情况、任何潜在抵押品的估计价值以及当前的经济状况。大量较小的同质贷款，例如一至四户、小型商业和多家庭不动产，房屋权益贷款和消费贷款，包括浮动住房和人造房屋，都是根据历史损失因素和按当前经济状况调整的同业组数据进行总体评估的。更复杂的贷款，例如商业和多家庭房地产贷款和商业商业贷款，主要是通过评估借款人的净营业收入和可用现金流量及其对抵押品价值的可能影响来评估的。

截至2019年12月31日，我们的贷款损失准备金为560万美元，占贷款总额的0.91%，而2018年为580万美元，占贷款总额的0.93%。2019年12月31日和2018年12月31日，具体估值准备金分别为72.4万美元和73.6万美元。

评估贷款损失备抵本质上是主观的，因为它需要作出重大估计，包括预计在可能发生重大变化的受损贷款上收到的未来现金流量的数额和时间。管理层认为，备抵作为一个整体适当地反映了我们的贷款组合所固有的估计可能的贷款损失。见本报告第8项关于表10-K的合并财务报表附注1和5。下表分析了我们在所列日期的贷款损失备抵额(千美元)：