假的--10-31Q120200000047217假的0.320.350.998270.997990.998160.998630.997070.99771P2DP364DP91D0.010.010.01960000000096000000001458000000143300000014580000001433000000135000000012500000001000000000120000000015000000005000000000.08420.00510.03750.0430.043750.060.04650.040550.010.0130000000030000000000P12M00000472172019-11-012020-01-3100000472172020-01-310000047217一般公认会计原则:StockMenger2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:权利成员2019-11-012020-01-3100000472172018-11-012019-01-3100000472172019-10-3100000472172019-01-3100000472172018-10-310000047217一般公认会计原则:StockMenger2018-10-310000047217us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2018-10-310000047217一般公认会计原则:StockMenger2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:减少收入2019-10-310000047217一般公认会计原则:StockMenger2019-01-310000047217美国-公认会计原则:减少收入2019-11-010000047217美国-GAAP:添加剂2018-10-310000047217美国-GAAP:添加剂2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:减少收入2019-11-012020-01-310000047217美国-GAAP:添加剂2019-10-310000047217美国-GAAP:添加剂2019-01-310000047217一般公认会计原则:StockMenger2018-11-012019-01-310000047217us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-01-310000047217美国-公认会计原则:减少收入2018-10-3100000472172019-11-010000047217美国-公认会计原则:减少收入2020-01-310000047217美国-公认会计原则:减少收入2018-11-010000047217一般公认会计原则:StockMenger2019-10-310000047217美国-GAAP:添加剂2019-11-012020-01-310000047217美国-GAAP:添加剂2020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:减少收入2018-11-012019-01-310000047217一般公认会计原则:StockMenger2020-01-3100000472172018-11-010000047217us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-10-310000047217us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:减少收入2019-01-310000047217美国-公认会计原则:会计标准更新2016022019-11-010000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统总部:工作站成员2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统总部:桌面2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:印刷总部:ConsumerHardware Members2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:材料对账2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:公司投资2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:材料对账2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统总部:其他人员系统成员2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统总部:桌面2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:印刷2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:印刷2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统总部:记事本2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:公司投资2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:印刷总部:商业硬件2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:印刷总部:供应商2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:印刷总部:供应商2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统总部:工作站成员2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:印刷总部:ConsumerHardware Members2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统总部:其他人员系统成员2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:人事系统总部:记事本2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:操作段总部:印刷总部:商业硬件2018-11-012019-01-310000047217总部:其他计划成员2019-10-310000047217hpq:EmployeeSeveranceAndEnhancedEarlyRetirementProgramMember总部:2020财政年度重建计划2020-01-310000047217总部:其他计划成员2018-11-012019-01-310000047217总部:其他计划成员2019-11-012020-01-310000047217hpq:EmployeeSeveranceAndEnhancedEarlyRetirementProgramMember总部:2020财政年度重建计划2018-10-310000047217hpq:EmployeeSeveranceAndEnhancedEarlyRetirementProgramMember总部:2020财政年度重建计划2019-10-310000047217总部:非实验室成员总部:2020财政年度重建计划2019-10-310000047217hpq:EmployeeSeveranceAndEnhancedEarlyRetirementProgramMember总部:2020财政年度重建计划2019-11-012020-01-310000047217总部:非实验室成员总部:2020财政年度重建计划2020-01-310000047217总部:非实验室成员总部:2020财政年度重建计划2018-11-012019-01-310000047217总部:其他计划成员2018-10-310000047217总部:其他计划成员2019-01-310000047217hpq:EmployeeSeveranceAndEnhancedEarlyRetirementProgramMember总部:2020财政年度重建计划2018-11-012019-01-310000047217总部:其他计划成员2020-01-310000047217总部:非实验室成员总部:2020财政年度重建计划2018-10-310000047217总部:非实验室成员总部:2020财政年度重建计划2019-11-012020-01-310000047217总部:非实验室成员总部:2020财政年度重建计划2019-01-310000047217hpq:EmployeeSeveranceAndEnhancedEarlyRetirementProgramMember总部:2020财政年度重建计划2019-01-310000047217总部:2020财政年度重建计划2019-09-300000047217SRT:最大值总部:2020财政年度重建计划2019-09-302019-09-300000047217hpq:EmployeeSeveranceAndEnhancedEarlyRetirementProgramMember总部:2020财政年度重建计划2019-09-300000047217hpq:HealthcareAndMedicalSavingsAccountBenefitsMember总部:2020财政年度重建计划2019-11-012020-01-310000047217SRT:MinimumMenger总部:2020财政年度重建计划2019-09-302019-09-300000047217us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2018-11-012019-01-310000047217us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2019-11-012020-01-310000047217us-gaap:OtherPostretirementBenefitPlansDefinedBenefitMember2020-01-3100000472172019-10-012019-10-310000047217美国-公认会计原则:特定终止利益总部:2020财政年度重建计划2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:土地建设和改进2019-10-310000047217美国-公认会计原则:土地建设和改进2020-01-310000047217美国-公认会计原则:机械和设备2019-10-310000047217美国-公认会计原则:机械和设备2020-01-310000047217总部:合同采购成本2020-01-3100000472172021-02-012020-01-3100000472172020-02-012020-01-310000047217总部:DeferredContractFul滤机2020-01-310000047217SRT:美国成员2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:2018-11-012019-01-310000047217SRT:亚洲太平洋成员2018-11-012019-01-310000047217SRT:亚洲太平洋成员2019-11-012020-01-310000047217SRT:美国成员2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量总部:财务研究所仪器公司成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量总部:财务研究所仪器公司成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:其他契约成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:其他契约成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:其他契约成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量总部:财务研究所仪器公司成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:其他契约成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:其他契约成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量总部:财务研究所仪器公司成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2019-10-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:其他契约成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:其他契约成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量总部:财务研究所仪器公司成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:其他契约成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2019-10-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量总部:财务研究所仪器公司成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel1Menger美国-公认会计原则:公平价值测量总部:财务研究所仪器公司成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2019-10-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel2Menger美国-公认会计原则:公平价值测量总部:财务研究所仪器公司成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公平价值测量hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2020-01-310000047217美国-公认会计原则:FairValueInputsLevel3成员美国-公认会计原则:公平价值测量美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产hpq:EquitySecuritiesInPrivatelyHeldCompaniesMember2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产hpq:EquitySecuritiesInPrivatelyHeldCompaniesMember2020-01-310000047217美国-公认会计原则:现金流量2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:InterestRateContractMembersHPQ:InterestandOtherIncome ExpenseMember2018-11-012019-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:操作2018-11-012019-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量2018-11-012019-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:销售2018-11-012019-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:销售成本2018-11-012019-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:操作2019-11-012020-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:销售成本2019-11-012020-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:销售2019-11-012020-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:销售2019-11-012020-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers2019-11-012020-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:操作2019-11-012020-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:销售成本2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:InterestRateContractMembersHPQ:InterestandOtherIncome ExpenseMember2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2019-10-310000047217美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:公司DebtSecuritiesMembers2020-01-310000047217美国-公认会计原则:美国财政部和政府成员2019-10-310000047217总部:财务研究所仪器公司成员2019-10-310000047217hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2019-10-310000047217总部:财务研究所仪器公司成员2020-01-310000047217hpq:MarketableEquitySecuritiesandMutualFundsMember2020-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembersHPQ:InterestandOtherIncome ExpenseMember2018-11-012019-01-310000047217美国-公认会计原则:其他契约成员HPQ:InterestandOtherIncome ExpenseMember2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他契约成员HPQ:InterestandOtherIncome ExpenseMember2018-11-012019-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembersHPQ:InterestandOtherIncome ExpenseMember2019-11-012020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前资产美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-公认会计原则:其他契约成员美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-公认会计原则:其他现行资产美国-公认会计原则:未指定成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:未指定成员2019-10-310000047217美国-GAAP:ForeignExchangeContractMembers美国-公认会计原则:现金流量美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他非当前负债2020-01-310000047217美国-公认会计原则:其他成员美国-公认会计原则:InterestRateContractMembers美国-公认会计原则:FairValueHedgingMembers美国-公认会计原则:设计2020-01-310000047217总部:其他公司2019-10-310000047217总部:USDollarGlobalNotesMembers2020-01-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueSeptember2022Member2020-01-310000047217总部:USDollarGlobalNotesMembers2019-10-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesDueDecember2020Member2019-10-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueDecember2021Member2020-01-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueDecember2021Member2019-10-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueSeptember2021Member2019-10-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueJune2021Member2019-10-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesDueDecember2020Member2020-01-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueSeptember2041Member2019-10-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueSeptember2022Member2019-10-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueSeptember2021Member2020-01-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueSeptember2041Member2020-01-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueJune2021Member2020-01-310000047217总部:其他公司2020-01-310000047217美国-公认会计原则:振兴信贷促进成员2020-01-310000047217美国-公认会计原则:商业用纸2020-01-310000047217美国-公认会计原则:LineOfCreditMembers2020-01-310000047217hpq:NotesPayableToBanksLinesOfCreditAndOtherNotesPayablesMember2019-10-310000047217hpq:NotesPayableToBanksLinesOfCreditAndOtherNotesPayablesMember2020-01-310000047217SRT:最大值总部:其他公司2020-01-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesDueDecember2020Member2010-12-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueDecember2021Member2011-12-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueJune2021Member2011-05-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueSeptember2041Member2011-09-300000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueSeptember2022Member2012-03-310000047217SRT:MinimumMenger总部:其他公司2020-01-310000047217hpq:ShelfRegistration2009CorporateDebtSecuritiesIssuedAtDiscountToParDueSeptember2021Member2011-09-300000047217us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2019-10-310000047217us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2019-11-012020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2019-11-012020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2019-11-012020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2019-11-012020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedGainLossNetCashFlowHedgeParentMember2020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2019-10-310000047217us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2019-10-310000047217us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2019-10-310000047217us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2020-01-3100000472172019-02-012019-02-280000047217美国-公认会计原则:SubequentEventMembers2020-02-012020-02-290000047217美国-公认会计原则:SubequentEventMembers2020-02-2200000472172019-09-302019-09-3000000472172018-06-192018-06-190000047217us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2018-11-012019-01-310000047217us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentMember2018-11-012019-01-310000047217us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2018-11-012019-01-310000047217hpq:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentActuarialGainLossAndNetPriorServiceCostCreditMember2019-11-012020-01-310000047217hpq:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentActuarialGainLossAndNetPriorServiceCostCreditMember2018-11-012019-01-310000047217hpq:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentCurtailmentsSettlementsAndOtherMember2018-11-012019-01-310000047217hpq:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentCurtailmentsSettlementsAndOtherMember2019-11-012020-01-310000047217us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2018-11-012019-01-310000047217总部:获得自主权总部:自治-与法律有关的事项-成员2015-04-172015-04-170000047217hpq:Forsythetal.vs.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember2020-01-072020-01-070000047217总部:Slingail PrintingLLCLitigement成员2019-09-202019-09-200000047217hpq:IndiaDirectorateOfRevenueIntelligenceProceedingsMember2012-04-110000047217hpq:Forsythetal.vs.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember2019-11-012020-01-310000047217hpq:IndiaDirectorateOfRevenueIntelligenceProceedingsMember2010-04-302010-05-100000047217总部:Slingail PrintingLLCLitigement成员2019-06-110000047217总部:NeodronPatentLitigationMembers2019-05-232019-06-140000047217hpq:IndiaDirectorateOfRevenueIntelligenceProceedingsMember2012-12-112012-12-110000047217美国-公认会计原则:设置hpq:Forsythetal.vs.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember2018-11-302019-04-300000047217hpq:IndiaDirectorateOfRevenueIntelligenceProceedingsMember2012-04-212012-04-210000047217hpq:Forsythetal.vs.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember美国-公认会计原则:SubequentEventMembers2020-02-012020-02-290000047217总部:OracleCorporation v.HPMenger总部:损失意识的未来-失去的专业人员-成员2016-06-302016-06-300000047217总部:Slingail PrintingLLCLitigement成员2019-11-012020-01-310000047217总部:Slingail PrintingLLCLitigement成员2019-09-200000047217hpq:IndiaDirectorateOfRevenueIntelligenceProceedingsMember2013-01-242013-01-240000047217总部:Slingail PrintingLLCLitigement成员2019-12-122019-12-120000047217hpq:Forsythetal.vs.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember2012-05-232012-05-230000047217总部:NeodronPatentLitigationMembers2019-06-282019-06-280000047217总部:消除负债hpq:Forsythetal.vs.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember2018-11-302019-04-300000047217hpq:Jacksonetal.v.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember2017-07-242017-07-240000047217美国-公认会计原则:设置hpq:Forsythetal.vs.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember2018-10-012018-10-310000047217hpq:Forsythetal.vs.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember2018-11-302019-04-300000047217hpq:IndiaDirectorateOfRevenueIntelligenceProceedingsMember2012-04-200000047217总部:OracleCorporation v.HPMenger2016-06-302016-06-300000047217总部:Slingail PrintingLLCLitigement成员2019-06-112019-06-110000047217总部:MessrsLynchMembers总部:获得自主权总部:自治-与法律有关的事项-成员2015-10-012015-10-010000047217总部:消除负债hpq:Forsythetal.vs.HPInc.andHewlettPackardEnterpriseMember美国-公认会计原则:SubequentEventMembers2020-02-012020-02-290000047217总部:OracleCorporation v.HPMenger总部:评估奖-过去失去的专业人员-成员2016-06-302016-06-300000047217总部:Slingail PrintingLLCLitigement成员2020-01-2300000472172019-10-312019-10-3100000472172020-01-312020-01-310000047217SRT:最大值2020-01-310000047217SRT:MinimumMenger2020-01-310000047217美国-公认会计原则:序列预测美国-公认会计原则:SubequentEventMembers2020-02-200000047217美国-公认会计原则:SubequentEventMembers2020-02-200000047217一般公认会计原则:StockMenger美国-公认会计原则:SubequentEventMembers2020-02-200000047217美国-公认会计原则:SubequentEventMembers2020-02-202020-02-20iso 4217:美元总部:分部iso 4217:美元Xbrli:股票总部:雇员Xbrli:股票Xbrli:纯总部:国家总部:专利总部:附属总部:案件总部:商业造纸项目总部:原告总部:年龄 使用这些链接可以快速查看文档。
目录
第一部分财务信息
美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
________________________________
形式10-Q
|
| |
(第一标记) | |
☒ | 依据1934年证券交易所ACT第13或15(D)条提交的季度报告 |
终了季度 |
(二零二零年一月三十一日) |
或 |
☐ | 根据1934年证券交易所ACT第13或15(D)条提交的过渡报告 |
从转轨时期到转轨时期,从转轨、转轨 |
委员会档案编号 |
1-4423 |
_________________________________________
惠普公司
(其章程所指明的注册人的确切姓名) |
| | | |
特拉华州 |
| 94-1081436 |
(国家或其他司法管辖区) 成立为法团或组织) | | (国税局雇主) 识别号) |
1501页磨道 |
| 94304 |
帕洛阿尔托 | 加利福尼亚 | | (邮政编码) |
(主要行政办公室地址) | | |
(650) 857-1501
(登记人的电话号码,包括区号)
_______________________________________
根据1934年“证券交易法”第12(B)条登记的证券: |
| | |
每一班的职称 | 交易符号 | 注册的每个交易所的名称 |
普通股,每股面值0.01美元 | 总部 | 纽约证券交易所 |
优先股购买权 | | 纽约证券交易所 |
通过检查标记说明注册人(1)是否已提交1934年“证券交易法”(“交易法”)第13条或第15(D)节要求提交的所有报告(或要求注册人提交此类报告的较短期限),以及(2)在过去90天中一直受到这类申报要求的约束。是 ☒不作再加工☐
通过检查标记,说明注册人是否已以电子方式提交了每一份交互数据文件,这些文件是根据条例S-T规则第四零五条(本章第232.405节)在前12个月内提交的(或在较短的时间内,注册人被要求提交此类文件)。是 ☒不作再加工☐
通过检查标记表明注册人是大型加速备案者、加速备案者、非加速备案者、较小的报告公司还是新兴的增长公司。参见“交易所法”第12b-2条规则中“大型加速备案者”、“加速申报人”、“较小报告公司”和“新兴增长公司”的定义。
大型加速箱 ☒ 加速过滤器☐
非加速过滤☐ 小型报告公司 ☐
新兴成长型公司☐
如果是新兴成长型公司,请用支票标记表明注册人是否选择不使用延长的过渡期来遵守“外汇法”第13(A)条规定的任何新的或经修订的财务会计准则。☐
用复选标记表明注册人是否为空壳公司(如“交易法”规则12b-2所定义的)。☐不作再加工☒
截至二零二零年一月三十一日,惠普普通股的发行数目为1,433,345,730股票。
惠普公司及附属公司
表格10-Q
截止季度2020年1月31日
目录
|
| | |
| | 页 |
前瞻性陈述 | 3 |
第一部分:自愿性金融信息 | |
第1项 | 财务报表和补充数据 | 4 |
第2项 | 管理层对财务状况及经营成果的探讨与分析 | 43 |
第3项 | 市场风险的定量和定性披露 | 53 |
第4项 | 管制和程序 | 53 |
第二部份.附属法例及其他资料 | |
第1项 | 法律程序 | 54 |
第1A项. | 危险因素 | 54 |
第2项 | 未登记的股本证券出售和收益的使用 | 55 |
第3项 | 高级证券违约 | 55 |
第4项 | 矿山安全披露 | 55 |
第5项 | 其他资料 | 55 |
第6项 | 展品 | 56 |
|
签名 | | 57 |
展览索引 | | 58 |
在这份关于表格10-Q的报告中,在所有时期,“我们”、“公司”、“公司”、“惠普”和“惠普公司”。请参阅惠普公司。(原为惠普公司)及其合并子公司。
前瞻性陈述
本季报采用表格10-Q,包括第一部分第2项中的“管理人员对财务状况和经营结果的讨论和分析”,其中载有涉及风险、不确定性和假设的前瞻性报表。如果风险或不确定性成为现实,或者假设被证明是不正确的,惠普公司的结果。其合并子公司(“惠普”)可能与这些前瞻性陈述和假设所表达或暗示的明显不同。历史事实报表以外的所有报表均可视为前瞻性报表,包括但不限于对净收入、利润率、支出、实际税率、净收益、每股净收益、现金流量、福利计划供资、递延税、股票回购、外币汇率或其他财务项目的任何预测;对成本节省或重组的数额、时间或影响的任何预测以及其他费用、计划中的结构成本削减和生产率举措;任何关于未来业务管理计划、战略和目标的说明,包括(但不限于)我们的业务模式和转变、我们的可持续性目标、我们进入市场的战略、重组计划的执行以及由此产生的任何成本节省、净收入或盈利能力的改善或其他财务影响;任何关于产品或服务方面的预期发展、业绩、市场份额或竞争业绩的说明;关于当前或未来宏观经济趋势或事件以及这些趋势和事件对惠普及其财务业绩的影响的任何说明;关于未决调查、索赔或争端的任何说明;任何期望或信念的陈述, 包括收购和其他业务合并和投资交易的时间和预期收益;以及上述任何一项假设的任何陈述。风险、不确定因素和假设包括与惠普执行其战略计划的能力有关的因素,包括最近宣布的倡议、业务模式的改变和转变;执行计划中的结构成本削减和生产力倡议;施乐控股公司及其主动收购惠普的未来发展;施乐控股公司主动提出的交易所报价和代理竞争所涉及的成本、费用和中断;惠普完成任何预期的股票回购、其他资本返还计划或其他战略交易的能力;需要应对惠普业务面临的许多挑战;惠普业务面临的竞争压力;与执行惠普的战略和业务模式改变和转变有关的风险;在不断变化的分销和经销商格局中,成功地创新、开发和执行惠普的市场战略,包括在线、全貌和合同销售;开发和转变新产品和服务,加强现有产品和服务,以满足客户需求和应对新出现的技术趋势;成功地竞争和维持惠普产品的价值主张,包括供应;需要管理第三方供应商,管理惠普的全球多层分销网络,限制惠普渠道合作伙伴对定价程序的潜在滥用,适应新的或不断变化的市场,并有效地提供惠普的服务;惠普准确预测库存、需求和定价的能力面临挑战,这可能是由于惠普的多层渠道造成的。, 将惠普的产品出售给未经授权的经销商或擅自转售惠普的产品;与企业合并和投资交易有关的整合和其他风险;重组计划的结果,包括与成本有关的估计和假设(包括惠普业务可能受到的任何破坏)和重组计划的预期效益;保护惠普的知识产权资产,包括从第三方获得许可的知识产权;雇用和留住关键雇员;宏观经济和地缘政治趋势和事件的影响;与惠普国际业务有关的风险;惠普及其供应商、客户、客户和合作伙伴执行和履行合同的风险;系统安全风险、数据保护漏洞、网络攻击、极端天气状况、医学流行病或传染病(如新冠状病毒)和其他自然或人为灾害或灾难性事件造成的业务中断;税法变化,包括与2017年减税和就业法的解释和适用有关的不确定性,对惠普的税收义务和有效税率的影响;未决调查、索赔和争端的解决;其他风险,包括但不限于本报告第一部分第1A项中的“风险因素”中讨论的项目,以及我们2019年10月31日终了的财政年度第10-K表第二部分第1A项中讨论的项目,以及惠普向证券交易委员会(“证券交易委员会”)提交的其他文件中不时描述或更新的项目。惠普不承担任何义务,也不打算更新这些前瞻性声明.
第一部分.财务信息
项目1.财务报表和补充数据。
指数
|
| |
| 页 |
截至2020年1月31日和2019年1月31日三个月的合并合并损益表(未经审计) | 5 |
截至2020年1月31日和2019年1月31日的综合收入汇总报表(未经审计) | 6 |
截至2020年1月31日和2019年10月31日的合并资产负债表(未经审计) | 7 |
截至2020年1月31日和2019年1月31日三个月现金流动汇总表(未经审计) | 8 |
股东赤字合并汇总表(未经审计) | 9 |
合并精简财务报表附注(未经审计) | 10 |
注1:列报基础 | 10 |
注2:分段信息 | 13 |
附注3:重组及其他收费 | 16 |
注4:退休及退休后福利计划 | 17 |
附注5:入息税 | 18 |
附注6:补充财务资料 | 19 |
附注7:公允价值 | 23 |
附注8:金融工具 | 26 |
附注9:借款 | 31 |
注10:股东赤字 | 32 |
注11:每股净收益 | 35 |
附注12:诉讼及意外开支 | 35 |
注13:保证、赔偿和保证 | 39 |
附注14:租约 | 41 |
附注15:随后的活动 | 43 |
惠普公司及附属公司
合并损益表
(未经审计)
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计,但每股数额除外 |
净收入 | $ | 14,618 |
| | $ | 14,710 |
|
费用和开支: | | | |
|
收入成本 | 11,746 |
| | 12,098 |
|
研发 | 400 |
| | 344 |
|
销售、一般和行政 | 1,290 |
| | 1,248 |
|
重组和其他费用 | 291 |
| | 55 |
|
与购置有关的费用 | — |
| | 10 |
|
无形资产摊销 | 26 |
| | 29 |
|
费用和支出共计 | 13,753 |
| | 13,784 |
|
经营收入 | 865 |
| | 926 |
利息和其他,净额 | 13 |
| | (26 | ) |
税前收入 | 878 |
| | 900 |
税收准备金 | (200 | ) | | (97 | ) |
净收益 | $ | 678 |
| | $ | 803 |
|
| | | |
每股净收益: | |
| | |
|
基本 | $ | 0.47 |
| | $ | 0.52 |
|
稀释 | $ | 0.46 |
| | $ | 0.51 |
|
| | | |
用于计算每股净收益的加权平均股票: | |
| | |
|
基本 | 1,454 |
| | 1,556 |
|
稀释 | 1,460 |
| | 1,567 |
|
所附附注是本合并精简财务报表的组成部分。
惠普公司及附属公司
综合收入汇总表
(未经审计)
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计 |
净收益 | $ | 678 |
| | $ | 803 |
|
税前其他综合收入(损失): | |
| | |
|
可供出售债务证券未变现部分的变化: | |
| | |
|
本报告所述期间产生的未实现收益 | 1 |
| | — |
|
| 1 |
| | — |
|
现金流量套期保值未实现部分的变化: | |
| | |
|
本报告所述期间产生的未实现收益(损失) | 60 |
| | (107 | ) |
(收益)损失重新归类为收益 | (59 | ) | | (179 | ) |
| 1 |
| | (286 | ) |
确定福利计划未实现部分的变化: | |
| | |
|
精算损失和离职前福利的摊销 | 20 |
| | 11 |
|
削减、定居点和其他 | — |
| | (2 | ) |
| 20 |
| | 9 |
|
累积翻译调整的变化 | 6 |
| | (5 | ) |
税前其他综合收入(损失) | 28 |
| | (282 | ) |
(备抵)从税收中受益 | (11 | ) | | 40 |
|
其他综合收入(损失),扣除税款 | 17 |
| | (242 | ) |
综合收入 | $ | 695 |
| | $ | 561 |
|
所附附注是本合并精简财务报表的组成部分。
惠普公司及附属公司
合并资产负债表
(未经审计)
|
| | | | | | | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) |
| 百万元,票面价值除外 |
资产 | |
| | |
|
流动资产: | |
| | |
|
现金和现金等价物 | $ | 4,205 |
| | $ | 4,537 |
|
应收账款净额 | 4,857 |
| | 6,031 |
|
盘存 | 4,946 |
| | 5,734 |
|
其他流动资产 | 3,469 |
| | 3,875 |
|
流动资产总额 | 17,477 |
| | 20,177 |
|
不动产、厂房和设备,净额 | 2,756 |
| | 2,794 |
|
善意 | 6,387 |
| | 6,372 |
|
其他非流动资产 | 5,036 |
| | 4,124 |
|
总资产 | $ | 31,656 |
| | $ | 33,467 |
|
负债和股东赤字 | |
| | |
|
流动负债: | |
| | |
|
应付票据及短期借款 | $ | 923 |
| | $ | 357 |
|
应付帐款 | 12,808 |
| | 14,793 |
|
其他流动负债 | 10,136 |
| | 10,143 |
|
流动负债总额 | 23,867 |
| | 25,293 |
|
长期债务 | 3,932 |
| | 4,780 |
|
其他非流动负债 | 5,491 |
| | 4,587 |
|
股东赤字: | |
| | |
|
优先股,面值0.01美元(300股,未发行) | — |
| | — |
|
普通股,面值0.01美元(分别于2020年1月31日和2019年10月31日发行和流通的9 600股股票;1 433股和1 458股股票) | 14 |
| | 15 |
|
额外已付资本 | 866 |
| | 835 |
|
累积赤字 | (1,306 | ) | | (818 | ) |
累计其他综合损失 | (1,208 | ) | | (1,225 | ) |
股东赤字总额 | (1,634 | ) | | (1,193 | ) |
负债总额和股东赤字 | $ | 31,656 |
| | $ | 33,467 |
|
所附附注是本合并精简财务报表的组成部分。
惠普公司及附属公司
现金流动合并汇总表
(未经审计)
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计 |
业务活动现金流量: | |
| | |
|
净收益 | $ | 678 |
| | $ | 803 |
|
调整数,将净收益与业务活动提供的现金净额对账: | |
| | |
|
折旧和摊销 | 198 |
| | 168 |
|
股票补偿费用 | 109 |
| | 107 |
|
重组和其他费用 | 291 |
| | 55 |
|
递延所得税 | 117 |
| | 103 |
|
其他,净额 | 54 |
| | (5 | ) |
经营资产和负债的变动,减去购置: | |
| | |
|
应收账款 | 1,167 |
| | 211 |
|
盘存 | 761 |
| | 191 |
|
应付帐款 | (1,919 | ) | | (184 | ) |
租赁投资净额 | (34 | ) | | — |
|
所得税 | (27 | ) | | 11 |
|
重组和其他 | (109 | ) | | (46 | ) |
其他资产和负债 | (1 | ) | | (552 | ) |
经营活动提供的净现金 | 1,285 |
| | 862 |
|
投资活动的现金流量: | |
| | |
|
对不动产、厂房和设备的投资 | (198 | ) | | (189 | ) |
购买可供出售的证券和其他投资 | (311 | ) | | (69 | ) |
到期及出售可供出售的证券及其他投资 | 11 |
| | 344 |
|
衍生工具的抵押品 | — |
| | (30 | ) |
衍生工具的抵押品 | — |
| | 30 |
|
与企业收购有关的付款,扣除所获现金 | — |
| | (404 | ) |
用于投资活动的现金净额 | (498 | ) | | (318 | ) |
来自筹资活动的现金流量: | |
| | |
|
原到期日少于90天的短期借款付款净额 | — |
| | (855 | ) |
原到期日超过90天的短期借款收益 | 2 |
| | — |
|
债务收益,除发行成本外 | 9 |
| | 40 |
|
还债 | (67 | ) | | (476 | ) |
股票奖励活动 | (116 | ) | | (83 | ) |
回购普通股 | (691 | ) | | (720 | ) |
支付的现金红利 | (256 | ) | | (249 | ) |
用于筹资活动的现金净额 | (1,119 | ) | | (2,343 | ) |
现金和现金等价物减少 | (332 | ) | | (1,799 | ) |
期初现金及现金等价物 | 4,537 |
| | 5,166 |
|
期末现金及现金等价物 | $ | 4,205 |
| | $ | 3,367 |
|
非现金活动补充时间表: | |
| | |
|
根据融资租赁购买资产 | $ | 8 |
| | $ | 75 |
|
所附附注是本合并精简财务报表的组成部分。
惠普公司及附属公司
股东赤字合并汇总表
(未经审计)
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 普通股 | | 额外 已付资本 | | | | 累积 其他 综合损失 | | 股东赤字总额 |
| 股数 | | 面值 | | | 累积赤字 | | |
| 以百万计,单位价值为千元的等额股票除外。 |
2018年10月31日 | 1,560,270 |
| | $ | 16 |
| | $ | 663 |
| | $ | (473 | ) | | $ | (845 | ) | | $ | (639 | ) |
净收益 |
|
| |
|
| |
|
| | 803 |
| |
|
| | 803 |
|
其他综合损失,扣除税款 |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | (242 | ) | | (242 | ) |
综合收入 |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | 561 |
|
发行与雇员股票计划及其他有关的普通股 | 11,379 |
| |
|
| | (91 | ) | |
|
| |
|
| | (91 | ) |
回购普通股 | (32,277 | ) | | (1 | ) | | (13 | ) | | (702 | ) | |
|
| | (716 | ) |
现金红利(每股0.32美元) |
|
| |
|
| |
|
| | (496 | ) | |
|
| | (496 | ) |
股票补偿费用 |
|
| |
|
| | 107 |
| |
|
| |
|
| | 107 |
|
采用会计准则的调整 |
|
| |
|
| |
|
| | (563 | ) | |
|
| | (563 | ) |
余额2019年1月31日 | 1,539,372 |
| | $ | 15 |
| | $ | 666 |
| | $ | (1,431 | ) | | $ | (1,087 | ) | | $ | (1,837 | ) |
| | | | | | | | | | | |
2019年10月31日 | 1,457,719 |
| | $ | 15 |
| | $ | 835 |
| | $ | (818 | ) | | $ | (1,225 | ) | | $ | (1,193 | ) |
净收益 |
|
| |
|
| |
|
| | 678 |
| |
|
| | 678 |
|
其他综合收入,扣除税后 |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | 17 |
| | 17 |
|
综合收入 |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | 695 |
|
发行与雇员股票计划及其他有关的普通股 | 9,809 |
| |
|
| | (58 | ) | |
|
| |
|
| | (58 | ) |
回购普通股 | (34,182 | ) | | (1 | ) | | (20 | ) | | (682 | ) | |
|
| | (703 | ) |
现金红利(每股0.35美元) |
|
| |
|
| |
|
| | (511 | ) | |
|
| | (511 | ) |
股票补偿费用 |
|
| |
|
| | 109 |
| |
|
| |
|
| | 109 |
|
采用会计准则的调整(注1) |
|
| |
|
| |
|
| | 27 |
| |
|
| | 27 |
|
2020年1月31日 | 1,433,346 |
| | $ | 14 |
| | $ | 866 |
| | $ | (1,306 | ) | | $ | (1,208 | ) | | $ | (1,634 | ) |
所附附注是本合并精简财务报表的组成部分。
惠普公司及附属公司
合并精简财务报表附注
(未经审计)
注1:现象派基础在……上面
提出依据
所附惠普及其全资子公司的合并精简财务报表是按照美国(“美国”)编制的。普遍接受的会计原则(“公认会计原则”)。临时财务资料未经审计,但反映了为提供所述临时期间的公平结果报表所必需的所有正常调整。本临时资料应与截至10月31日的财政年度合并财务报表一并阅读,2019在12月12日提交的10-K表格年度报告中,2019。10月31日合并资产负债表,2019从经审计的财务报表中得出。
巩固原则
合并财务报表包括惠普及其子公司和附属公司的账目,惠普在这些账户中拥有控制财务利益或是主要受益人。所有公司间结余和交易都已被取消。
估计数的使用
按照美国通用会计准则编制财务报表,要求管理层作出影响惠普合并财务报表及其附注中所报告数额的估计和假设。实际结果可能与这些估计大不相同。
分离事务
2015年11月1日,惠普公司完成了惠普企业公司(“惠普企业”)、惠普公司以前的企业技术基础设施、软件、服务和融资业务(“分离”)的分离。在分离方面,惠普和惠普企业签订了离职和分配协议、雇员事项协议和其他各种仍然可以执行的协议,为双方之间的持续关系提供了框架。关于这些协议的影响的更多信息,见附注6,“补充财务信息”,注12,“诉讼和意外开支”和附注13,“担保、赔偿和担保”。
最近通过的会计公告
2017年8月,FASB发布了指导意见,修订了现有的衍生品和套期保值会计准则。该修正案改进了套期保值关系的财务报告,以更好地在财务报表中代表实体风险管理活动的经济结果,并作出了一些有针对性的改进,以简化套期保值会计准则在现行美国GAAP中的应用。惠普在2020年财政年度的第一季度采用了这一指导方针。本指南的实施对其合并精简的财务报表没有重大影响。
2016年2月,财务会计准则委员会发布了经修订的租赁交易会计准则。这一更新的主要目的是提高各组织之间的透明度和可比性,要求承租人承认支付租赁付款义务的租赁责任和租赁期间使用相关资产的使用权(“ROU”)资产。该指南还导致出租人会计发生一些变化,并要求进一步披露所有租赁安排。
惠普采用了自2019年11月1日起采用的标准(“新租赁标准”),采用了经修改的追溯方法,并对采用之日累积赤字的期初余额进行了累积效应调整。惠普选择采用切合实际的权宜之计,采用过渡方案,在合并精简财务报表中不对以前的比较期进行回顾性调整。惠普还选择了一套实用的权宜之计,这不需要重新评估初始直接成本、租赁分类和租赁定义。该公司选择不将最初期限为12个月或更短的租约记录在合并资产负债表上。此类租赁的租赁费用在租赁期限内按直线确认.惠普还选择了承租人实用的权宜之计,将租赁和非租赁部分结合起来,用于某些资产类别。
由于采用了新的租赁标准,$1.2十亿经营租赁负债和$1.2十亿合并资产负债表上的相关ROU资产。截至2019年11月1日,收养对累积赤字的净影响不被认为是实质性的。截至2019年11月1日,惠普还没有签订任何物质融资租赁合同。
新的租赁标准也对出租人会计作了一些修改,包括与新的收入确认标准保持一致。惠普现在将收入预先记录在其服务产品的某些方面,并将这些服务的融资反映为现金流量表上的合并现金流量表上的融资活动。这些变动对合并精简的财务报表没有重大影响。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注1:列报基础(续)
有关租约的额外披露,请参阅附注14“租约”。
最近发布的会计公告尚未通过
2016年6月,财务会计准则委员会发布了指导意见,要求按摊销成本法计量的金融资产的信贷损失按预计收取的净额列报,而不是以已发生损失为依据。此外,可供出售的债务证券的信贷损失应通过以公允价值低于摊销成本的金额为限的信贷损失备抵记录。惠普必须在2021年第一季度采用这一指导方针。允许提前通过。惠普目前正在评估该指南对合并精简财务报表的时间和影响。
收入确认
一般
惠普在某一时间点或一段时间内确认收入,描述向客户转移承诺的商品或服务的数量,以反映惠普期望以这些商品或服务作为交换条件的考虑。惠普遵循收入确认的五步模式,概述如下:
1。与客户确认合同-(I)经各方批准和签署后,与客户签订的合同,
(2)可以确定每一方的权利和义务,(3)确定付款条件,(4)具有商业实质,(5)客户有支付能力和支付意图。惠普根据历史付款经验、财务指标和客户信用评分等各种因素来评估客户的支付能力。虽然我们大部分的销售合同都包含标准条款和条件,但也有一些带有非标准条款和条件的合同。
2.确定合同中的履行义务-HP在一项安排中评估每项绩效义务
确定它是否是不同的,例如硬件和/或服务。履行义务构成不同的货物或服务,当客户可以单独或与客户随时可获得的其他资源一起受益于这类货物或服务时,履行义务在合同范围内是不同的。
3. 决定交易价格-交易价格是惠普期望在
交换货物或服务给客户。如果交易价格包括可变金额,HP估计它预期有权使用期望值或最可能的金额方法的金额。
惠普在确认客户和经销商计划和奖励时降低交易价格。
提供,回扣,促销,其他基于数量的奖励和预期回报。惠普根据历史经验、预期消费者行为和市场状况等因素,使用估计值来确定此类项目的预期可变因素。
惠普选择了一种实用的权宜之计,即如果在
收入确认和当客户支付产品或服务是一年或不到一年。
4. 将交易价格分配给合同中的履约义务-当销售安排包含多个
性能义务,如硬件和/或服务,惠普将收入按销售价格分配给每个性能义务。每项履约义务的售价以其独立销售价格(“SSP”)为基础。HP建立SSP时,使用的是单独出售时对履约义务收取的价格(“可观察价格”),在某些情况下,使用由具有相关权限的管理层确定的价格。当没有可观察的价格时,惠普根据管理判断建立SSP,考虑到利润率目标、定价实践和控制、客户细分定价策略和产品生命周期等内部因素。还考虑到市场条件,如竞争对手定价策略和技术产业生命周期。
5. 在履行(或作为)履行义务时确认收入-收入是在下列情况下确认的:
履行义务是通过将承诺的商品或服务的控制权转移给客户来履行的。HP通常在交付货物或服务时向客户开具发票,并按照合同条款付款。对于固定价格支持或维修合同的性质,是随时准备的义务,付款一般是预先从客户和收入是确认的直线基础上,在合同的期限内。
惠普报告从客户处征收并汇入政府主管部门的税收净额,并将所收税款记为其他流动负债,直至汇至有关政府主管部门。惠普在收入成本中包括与运输和处理相关的成本。
当惠普是交易中的主体时,惠普记录总收入,当惠普充当客户和供应商之间的代理时,则记录收入净额。惠普考虑了几个因素来决定它是作为委托人还是代理,最值得注意的是惠普是否是客户的主要义务者,已经确定了自己的定价,并存在库存和信用风险。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注1:列报基础(续)
硬件
惠普在产品交付给客户时将产品控制权转移给客户,并相应确认收入,除非客户的接受程度不确定或对客户的重大义务仍未履行。惠普在租赁开始时将出售设备的收入记录为租赁收入。
服务
惠普确认收入来自固定价格支持,维护和其他服务合同描述了服务交付模式,并确认与这些合同相关的成本发生。
合同资产和负债
合同资产是以惠普转让给客户的商品或服务作为交换的权利,而这种权利是以时间以外的其他东西为条件的。这些合同资产对惠普的合并财务报表并不重要。
合同负债记作递延收入,当向客户开具发票的金额超过确认的收入时,或收到固定价格支持或维修合同的预付款时,合同负债作为递延收入入账。短期和长期递延收入分别在其他流动负债和其他非流动负债中报告。
获得合同的成本和履行成本
获得合同的增量直接费用主要包括销售佣金。惠普已经选择了实际的权宜之计,作为发生的费用,以获得一份福利期等于或少于一年的合同。对于受益期超过一年的合同,惠普将与客户签订合同的增量成本资本化,并在可收回的预期利益期限内摊销这些费用。
履行成本包括与其他服务合同相关的设置和过渡成本。这些费用产生或增加惠普的资源,这些资源将用于履行未来的履约义务,并在预期的收益期内资本化和摊销,条件是这些费用可以收回。
关于按地区分列的净收入、获得合同的成本和履行成本、合同负债和剩余履约债务价值的详细情况,见附注6,“补充财务信息”。
租赁
在合同开始时,HP评估合同是租赁还是包含租约。评估的依据是:(1)合同是否涉及使用明确的资产;(2)惠普是否有权从整个期间的资产使用中获得实质上的所有经济利益;(3)惠普是否有权直接使用该资产。
所有重要的租赁安排在开始时得到确认。租赁期在开始时为12个月或以下的租约不记录在合并资产负债表上,而是在合并结合部收益表中以直线方式列支。惠普通过假设合理确定的更新选项的行使来确定租赁期限。由于大多数租赁没有提供隐含利率,惠普使用无担保借款利率和风险-调整利率,以接近抵押利率在开始日期,以确定未来付款的现值,这是合理肯定的。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注2.段信息
惠普是全球领先的个人计算和其他接入设备、成像和打印产品以及相关技术、解决方案和服务的供应商。惠普向个人消费者、中小型企业和大型企业销售产品,包括政府、卫生和教育部门的客户。
惠普的业务被组织成三可报告的部门:个人系统,印刷和公司投资。惠普的组织结构是基于首席运营决策者(CODM)用来评估、查看和运营其业务运作的许多因素,其中包括但不限于客户基础以及产品和技术的同质化。这些部门是基于这一组织结构和信息,由惠普的CODM审查,以评估部门的结果。CODM使用几个指标来评估整个业务的性能,包括运营收益,并使用这些结果为每个区段分配资源。
对每一部分的简要说明如下:
个人系统提供商业和消费台式机和笔记本电脑(“PC”)、工作站、瘦客户端、商业移动设备、零售销售点(POS)系统、显示器和其他相关配件、软件、支持和服务。惠普将商业笔记本、商业台式机、商业服务、商业移动设备、商用分离器和转换器、工作站、零售POS系统和瘦客户组合成商业PC和消费笔记本、消费台式机、消费者服务和消费者专用电脑,描述这些市场的表现。下面介绍惠普在个人系统中的全球业务能力:
| |
• | 商用PC优化供企业、公共部门和SMB客户使用,重点是在网络化和基于云的环境中的健壮设计、安全性、可服务性、连接性、可靠性和可管理性。此外,惠普还向企业、公共部门和中小企业客户提供一系列服务和解决方案,帮助他们管理个人电脑和移动设备安装基地的生命周期。 |
| |
• | 消费个人电脑为消费者的使用优化,专注于游戏,消费多媒体娱乐,管理个人生活活动,保持联系,共享信息,完成工作,包括创造内容,保持知情和安全。 |
当报告业务绩效时,Personal Systems将其全球业务功能分组为以下业务单元:
| |
• | 笔记本由消费笔记本、商业笔记本、移动工作站和商用移动设备组成; |
• 台式机包括消费台式机、商业台式机、瘦客户端和零售POS系统;
| |
• | 其他包括消费者和商业服务以及其他个人系统功能。 |
印刷提供消费和商业打印机硬件,用品,服务和解决方案,以及扫描设备。印刷也专注于商业和工业市场的成像解决方案。下面介绍惠普在印刷领域的全球业务能力。
| |
• | 办公打印解决方案向中小企业和大型企业提供惠普的办公打印机、用品、服务和解决方案。它还包括OEM硬件和解决方案,以及一些三星品牌的供应品.惠普通过其广泛的渠道网络进入市场,并直接与惠普的销售。 |
| |
• | 家庭印刷解决方案利用惠普的油墨和激光技术,为家庭、家庭企业和微型企业客户提供创新的印刷产品、用品、服务和解决方案。它还包括一些三星品牌的供应品。 |
| |
• | 图形解决方案通过广泛的打印机和印刷机(HP DesignJet、HP Latex、HP Stich、HP Indigo和HP PageWide Web Pors)向印刷服务提供商和包装转换器提供大格式、商业和工业解决方案和用品。 |
| |
• | 三维印刷与数字化制造提供一系列的附加制造解决方案和供应,以帮助客户在他们的添加剂和数字制造之旅成功。惠普与合作伙伴的生态系统合作,提供了完整的解决方案。 |
在报告业务绩效时,将其全球业务能力打印成以下业务单位:
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注2:部分信息(续)
| |
• | 商业硬件包括办公打印解决方案,图形解决方案和3D打印和数字制造,不包括用品; |
| |
• | 供应品包括一套高度创新的消耗品,从墨水和激光墨盒到媒体、图形供应和3D印刷和数字制造用品,供消费者和商业硬件反复使用。 |
公司投资包括惠普实验室和某些商业孵化和投资项目。
惠普用于获得分部结果的会计政策与惠普在编制这些财务报表时使用的会计政策基本相同。惠普直接从其内部管理报告系统中获得业务部门的结果。
惠普没有将公司管理的某些运营费用分配给它的部门。这些未分配金额包括某些公司治理成本和基础设施投资、基于股票的补偿费用、重组和其他费用、与收购有关的费用和无形资产的摊销。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注2:部分信息(续)
业务部门的业务结果以及与惠普合并结果的核对如下: |
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计 |
净收入: |
笔记本 | $ | 5,974 |
| | $ | 5,919 |
|
台式机 | 2,923 |
| | 2,857 |
|
工作站 | 594 |
| | 562 |
|
其他 | 401 |
| | 319 |
|
个人系统 | 9,892 |
| | 9,657 |
|
供应品 | 3,041 |
| | 3,267 |
|
商业硬件 | 1,076 |
| | 1,090 |
|
消费硬件 | 607 |
| | 699 |
|
印刷 | 4,724 |
| | 5,056 |
|
公司投资 | 1 |
| | 1 |
|
分部净收入共计 | 14,617 |
| | 14,714 |
|
其他 | 1 |
| | (4 | ) |
净收入总额 | $ | 14,618 |
| | $ | 14,710 |
|
| |
| | |
|
税前收入: | | | |
个人系统 | $ | 662 |
| | $ | 410 |
|
印刷 | 754 |
| | 821 |
|
公司投资 | (13 | ) | | (24 | ) |
部分业务收入共计 | $ | 1,403 |
| | $ | 1,207 |
|
公司和未分配费用及其他 | (112 | ) | | (80 | ) |
股票补偿费用 | (109 | ) | | (107 | ) |
重组和其他费用 | (291 | ) | | (55 | ) |
与购置有关的费用 | — |
| | (10 | ) |
无形资产摊销 | (26 | ) | | (29 | ) |
利息和其他,净额 | 13 |
| | (26 | ) |
税前总收入 | $ | 878 |
| | $ | 900 |
|
目录
惠普公司及附属公司
合并精简财务报表附注
(未经审计)
注3:重组和其他费用
重组计划摘要
惠普在截至2020年1月31日和2019年1月31日这三个月的重组活动按计划汇总如下: |
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2020财政计划 | |
|
|
| 遣散费和EER | | 非劳动 | | 其他往年计划(1) | | 共计 |
| 百万美元 |
截至2019年10月31日的应计余额 | $ | 76 |
| | $ | — |
| | $ | 66 |
| | $ | 142 |
|
收费 | 256 |
| | 1 |
| | — |
| | 257 |
|
现金付款 | (82 | ) | | (1 | ) | | (25 | ) | | (108 | ) |
非现金和其他调整数 | (48 | ) | (2 | ) | — |
| | (1 | ) | | (49 | ) |
截至2020年1月31日的应计余额 | $ | 202 |
| | $ | — |
| | $ | 40 |
| | $ | 242 |
|
截至2020年1月31日迄今发生的费用总额 | $ | 338 |
| | $ | 1 |
| | $ | 1,816 |
| | $ | 2,155 |
|
| | | | | | | |
反映在合并资产负债表上 | | | | |
| |
|
其他流动负债 | $ | 202 |
| | $ | — |
| | $ | 39 |
| | $ | 241 |
|
其他非流动负债 | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 1 |
| | $ | 1 |
|
| | | | | | | |
截至2018年10月31日的应计余额 | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 59 |
| | $ | 59 |
|
收费 | — |
| | — |
| | 53 |
| | 53 |
|
现金付款 | — |
| | — |
| | (44 | ) | | (44 | ) |
非现金和其他调整数 | — |
| | — |
| | (3 | ) | | (3 | ) |
截至2019年1月31日的应计余额 | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 65 |
| | $ | 65 |
|
| |
(1) | 主要包括2017年财政计划以及其他遗留计划,所有这些都已基本完成。惠普不期望与这些计划相关的任何进一步的物质活动。 |
| |
(2) | 包括与加强的早期退休计划有关的负债的重新分类$44百万对于某些医疗保健和医疗储蓄账户,养老金和退休后计划的福利。详情请参阅附注4“退休及退休后福利计划”。. |
2020财政计划
2019年9月30日,惠普董事会批准了“2020财政年度计划”,旨在优化和简化其运营模式和成本结构,惠普预计该计划将在2022年财政年度之前实施。惠普预计全球员工人数将减少约7,000到9,000员工通过员工退出和自愿EER的组合。惠普估计,它将承担大约税前的费用。$1.0十亿有关劳动和非劳动行为的。惠普预计将承担大约$0.9十亿主要是与劳动力削减相关的劳动力成本,剩余成本将涉及非劳动行为和其他费用。
其他费用
其他费用包括非经常性费用,包括因离职、信息技术合理化努力和代理竞争活动而产生的费用,这些费用不同于正在进行的业务费用。这些费用主要涉及第三方法律、专业服务和其他非经常性费用.最后三个月2020年1月31日和2019、惠普$34百万和$2百万其他指控。
目录
惠普公司及附属公司
合并精简财务报表附注
(未经审计)
附注4:退休和退休后福利计划
惠普的养恤金和退休后福利(信贷)费用的组成部分在合并的收入汇总表中确认如下:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 美国确定的福利计划 | | 非美国定义福利计划 | | 退休后福利计划 |
| 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 | | 2020 | | 2019 |
| 以百万计 |
服务成本 | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 16 |
| | $ | 14 |
| | $ | — |
| | $ | — |
|
利息成本 | 103 |
| | 123 |
| | 5 |
| | 6 |
| | 3 |
| | 4 |
|
计划资产预期收益 | (175 | ) | | (145 | ) | | (11 | ) | | (10 | ) | | (6 | ) | | (5 | ) |
摊销和延期: | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
精算亏损(收益) | 16 |
| | 15 |
| | 10 |
| | 8 |
| | (2 | ) | | (8 | ) |
优先服务效益 | — |
| | — |
| | (1 | ) | | (1 | ) | | (3 | ) | | (3 | ) |
周期(信贷)收益净成本 | (56 | ) | | (7 | ) | | 19 |
| | 17 |
| | (8 | ) | | (12 | ) |
特别终止福利费用 | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | 44 |
| | — |
|
定期(信贷)效益成本总额 | $ | (56 | ) | | $ | (7 | ) | | $ | 19 |
| | $ | 17 |
| | $ | 36 |
| | $ | (12 | ) |
雇主供款及资助政策
惠普的政策是为其养老金计划提供资金,以使其至少能达到地方政府、资金和税收当局所要求的最低缴款额。
在财政年度2020,惠普预计将作出大约的贡献。$76百万它的非美国养老金计划,大约$36百万它的美国不合格计划参与者和大约$6百万以支付惠普退休后福利计划下的福利索赔。在三结束的几个月2020年1月31日,惠普的贡献$13百万支付给它的非美国养老金计划$7百万支付给美国不合格计划参与人的福利金$1百万以支付惠普退休后福利计划下的福利索赔。
惠普的养老金和其他退休后福利成本和义务取决于各种假设。投资预期收益和实际收益之间的差异以及贴现率和其他精算假设的变化反映为未确认的损益,这种损益在今后各期摊销为收益。一项计划的资金状况恶化可能导致需要额外的公司缴款,或在未来期间增加净养恤金和退休后福利费用。精算损益在计量日确定,并按现行计划的剩余服务年限或被冻结计划的计划参与人的预期寿命摊销。
退休奖励计划
作为2020年财政计划的一部分,惠普在2019年10月宣布了为其美国雇员提供的自愿EER计划。自愿参加EER计划的人只限于那些至少是50年数在惠普有20年或以上服务经验的老员工。接受EER计划的员工将于2019年12月31日至2020年9月30日离开惠普。EER福利是一笔现金一次性支付,根据退休时惠普的服务年数计算,从13周到52周不等。
所有参与EER计划的雇员均获提供机会,可按现行雇员供款率继续接受医疗服务。36月份退休后。此外,惠普还提供了$12,000在“退休医疗储蓄账户”(“RMSA”)计划下的雇主信贷。在RMSA计划下继续提供医疗保险和雇主信贷方面,惠普确认了一项特殊的解雇福利费用$44百万的重组和其他费用三结束的几个月2020年1月31日.
目录
惠普公司及附属公司
合并精简财务报表附注
(未经审计)
附注5:所得税
税收准备金
惠普的有效税率是22.8%和10.8%最后三个月2020年1月31日和2019分别。美国联邦法定税率之间的差异21%而惠普在截至2020年1月31日的三个月内的实际税率主要是由于不同司法管辖区的不确定税种的累积,部分抵消了与惠普在世界各地低税率地区业务的某些收益相关的优惠税率。最后三个月2019年1月31日,惠普的实际税率通常不同于美国联邦法定税率21%由于优惠税率相关的某些收入惠普的业务在世界各地的低税收管辖地区。
在截至2020年1月31日的三个月内,惠普的记录显示$7百万与税收准备金中离散项目有关的所得税净收益。这一数额包括$48百万和$7百万分别与重组及其他净税收优惠有关。这些好处被不确定的税额费用部分抵消。$48百万。截至2020年1月31日,与股票期权、限制性股票和业绩调整的限制性股票单位相关的超额税收优惠并不重要。
在截至2019年1月31日的三个月内,惠普记录了$9百万税收准备金中与离散项目有关的税收优惠净额。截至2019年1月31日,惠普完成了对减税和就业法案(TCJA)的全面影响的分析,并记录了减税和就业法案(TCJA)的税收优惠。$21百万与最后的税制改革调整有关,并记录了$12百万与重组有关。这些好处被不确定的税额费用部分抵消。$20百万及其他税项收费$4百万。除上述离散项目外,惠普还记录了额外的税收优惠。$27百万与股票期权,限制性股票单位和业绩调整的限制性股票单位有关。
不确定的税收状况
截至2020年1月31日,未获确认的税收优惠总额为$975百万,其中直到$836百万如果实现,将影响惠普的有效税率。未确认的税收优惠总额增加$46百万为三结束的几个月2020年1月31日.惠普确认利息收入,从有利的结算和利息费用和罚款累积的未确认的税收利益,在税收的规定,在合并结算表的收益。截至2020年1月31日而2019年,惠普$61百万和$181百万分别用于利息和罚款。
惠普与税务当局就不同司法管辖区的税务问题进行持续的讨论和谈判。惠普预计在下一年度内与各税务机关一起完成某些税收年度的清算工作。12月份。惠普认为,其现有的未获确认的税收优惠总额有可能被削减,这是合理的。$145百万在下一个12个月其中直到$116百万如果实现,将影响惠普的有效税率。
惠普在美国要缴纳所得税,而且大约要缴纳所得税。58在其他国家,许多国家的企业所得税都要接受例行的审计。此外,惠普还受到联邦、州和外国税务当局不断进行的审计。美国国税局(IRS)正在对惠普2016年的所得税申报表进行审计。
目录
惠普公司及附属公司
合并损益表(续)
(未经审计)
注6:补充财务信息
应收账款净额
|
| | | | | | | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) |
| 以百万计 |
应收账款 | $ | 4,955 |
| | $ | 6,142 |
|
可疑账户备抵 | (98 | ) | | (111 | ) |
| $ | 4,857 |
| | $ | 6,031 |
|
与应收账款和变动有关的可疑账户备抵如下:
|
| | | |
| 截至2020年1月31日止的三个月 |
| 以百万计 |
期初余额 | $ | 111 |
|
可疑账户备抵 | (2 | ) |
扣除回收额 | (11 | ) |
期末余额 | $ | 98 |
|
惠普有第三方安排,包括循环短期融资,为某些合作伙伴提供流动性,以促进他们的营运资金需求。这些融资安排在某些情况下可能包含部分追索权,导致惠普的应收账款和风险转移给第三方。由于根据适用的会计准则,这些转让符合真正的销售要求,因此在转让时,应收账款将从合并资产负债表中取消确认,惠普在共同商定的期限内从第三方收到应收账款的付款。对于涉及追索权的安排,追索权义务是使用类似交易的市场数据来衡量的,并在合并资产负债表中作为当期负债报告。截至2020年1月31日和2019年10月31日的追索权义务不是实质性的。截至2020年1月31日和2019年1月31日止的三个月内,与贸易应收款销售有关的费用不是很大。
以下是根据这些安排开展的活动摘要:
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计 |
期初余额(1) | $ | 235 |
| | $ | 165 |
|
出售的贸易应收款 | 2,857 |
| | 3,036 |
|
现金收入 | (3,004 | ) | | (3,010 | ) |
外币及其他 | — |
| | 3 |
|
期末余额(1) | $ | 88 |
| | $ | 194 |
|
| |
(1) | 在合并资产负债表中应收账款中报告的第三方未清款项。 |
盘存 |
| | | | | | | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) |
| 以百万计 |
成品 | $ | 3,061 |
| | $ | 3,855 |
|
已购买的零件和装配式组件 | 1,885 |
| | 1,879 |
|
| $ | 4,946 |
| | $ | 5,734 |
|
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注6:补充财务资料(续)
其他流动资产 |
| | | | | | | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) |
| 以百万计 |
供应商和其他应收款 | $ | 1,272 |
| | $ | 1,951 |
|
预付和其他流动资产 | 1,022 |
| | 967 |
|
应收增值税 | 887 |
| | 957 |
|
可供出售的投资(1) | 288 |
| | — |
|
| $ | 3,469 |
| | $ | 3,875 |
|
财产、厂房和设备,净额
|
| | | | | | | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) |
| 以百万计 |
土地、建筑物和租赁地的改善 | $ | 1,988 |
| | $ | 1,977 |
|
机械和设备,包括租赁设备 | 5,161 |
| | 5,060 |
|
| 7,149 |
| | 7,037 |
|
累计折旧 | (4,393 | ) | | (4,243 | ) |
| $ | 2,756 |
| | $ | 2,794 |
|
其他非流动资产 |
| | | | | | | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) |
| 以百万计 |
递延税款资产 | $ | 2,477 |
| | $ | 2,620 |
|
经营租赁的使用权资产净额(1) | 1,112 |
| | — |
|
无形资产 | 632 |
| | 661 |
|
应收税款赔偿 | 40 |
| | 42 |
|
其他(2) | 775 |
| | 801 |
|
| $ | 5,036 |
| | $ | 4,124 |
|
| |
(1) | 详情见注1,“提交依据”和注14,“租约”。 |
| |
(2) | 包括有价证券和共同基金,列为可供出售的投资项目$60百万和$56百万截至2020年1月31日和2019年10月31日。详情见附注8,“金融工具”。 |
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注6:补充财务资料(续)
其他流动负债
|
| | | | | | | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) |
| 以百万计 |
销售和营销计划 | $ | 3,215 |
| | $ | 3,361 |
|
递延收入 | 1,148 |
| | 1,178 |
|
其他应计税款 | 829 |
| | 1,060 |
|
雇员补偿和福利 | 739 |
| | 1,103 |
|
保修 | 655 |
| | 663 |
|
经营租赁负债(1) | 255 |
| | — |
|
税收责任 | 241 |
| | 237 |
|
其他 | 3,054 |
| | 2,541 |
|
| $ | 10,136 |
| | $ | 10,143 |
|
| |
(1) | 详情见注1,“提交依据”和注14,“租约”。 |
其他非流动负债 |
| | | | | | | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) |
| 以百万计 |
退休金、退休后及离职后负债 | $ | 1,682 |
| | $ | 1,762 |
|
经营租赁负债(1) | 920 |
| | — |
|
递延收入 | 1,058 |
| | 1,069 |
|
税收责任 | 853 |
| | 848 |
|
递延税款负债 | 59 |
| | 60 |
|
其他 | 919 |
| | 848 |
|
| $ | 5,491 |
| | $ | 4,587 |
|
(1) 详情见注1,“提交依据”和注14,“租约”。
利息和其他,净额
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计 |
借款利息费用 | $ | (58 | ) | | $ | (64 | ) |
其他,净额 | 71 |
| | 38 |
|
| $ | 13 |
| | $ | (26 | ) |
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注6:补充财务资料(续)
按区域分列的净收入
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 |
| 2019 |
| 以百万计 |
美洲 | $ | 5,959 |
|
| $ | 6,032 |
|
欧洲、中东和非洲 | 5,232 |
|
| 5,358 |
|
亚太地区和日本 | 3,427 |
|
| 3,320 |
|
净收入总额 | $ | 14,618 |
|
| $ | 14,710 |
|
剩余履约债务价值
截至2020年1月31日,分配予剩余履约债务的交易价格估计值为$4.5十亿。惠普预计将大致认识到$1.9十亿未来12个月未赚取的款额及$2.6十亿此后。
惠普选择了实际的权宜之计,因此在下列情况下不披露分配给剩余业绩义务的交易价格总额:
| |
• | 履行义务的收入随着时间的推移以发票形式确认,当金额与客户的价值直接对应时;或 |
| |
• | 交易价格中性质可变的部分完全分配给一项完全未履行的履约义务。 |
其余的履约义务可能会发生变化,并可能受到各种因素的影响,如合同终止、合同修改和货币调整。
获得合同的费用
截至2020年1月31日,递延合同履行和购置费用余额为$51百万和$32百万,分别包括在其他流动资产和其他非流动资产的合并精简资产负债表中。在截至2020年1月31日的三个月内,该公司摊销$24百万这些费用。
合同负债
截至2020年1月31日和2019年10月31日,惠普的合同负债余额为$2.2十亿和$2.1十亿分别列入合并资产负债表中的其他流动负债和其他非流动负债。
截至2020年1月31日的三个月合同负债余额的增加主要是由于固定价格支助和维修服务的销售,部分抵消了这一增长。$361百万截至2019年10月31日的期初合同负债余额中确认的收入。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注7:公允价值
公允价值是指在计量日市场参与者之间有秩序的交易中出售资产或为转移负债(退出价格)而支付的价格。
公允价值层次
惠普使用基于可观察和不可观测的输入的评估技术。可观察的投入是利用市场数据(如公开获得的信息)编制的,反映了市场参与者将使用的假设,而不可观测的投入是利用市场参与者将使用的现有最佳信息开发的。
资产和负债按对公允价值计量具有重要意义的最低投入分类为公允价值等级:
一级报价-活跃市场中相同资产或负债的报价(未调整)。
二级-活跃市场中类似资产或负债的报价,非活跃市场相同或类似资产或负债的报价,对资产或负债可观察到的报价以外的投入,以及市场证实的投入。
等级3-对资产或负债的不可观测的输入。
公允价值层次结构给出了对可观测输入的最高优先级和对不可观测输入的最低优先级。
下表列出按公允价值定期计量的惠普资产和负债:
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注7:公允价值(续)
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年1月31日 | | 截至2019年10月31日 |
| 公允价值 | | | | 公允价值 | | |
| 一级 | | 二级 | | 三级 | | 共计 | | 一级 | | 二级 | | 三级 | | 共计 |
| 以百万计 |
资产: | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
现金等价物: | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
公司债务 | $ | — |
| | $ | 1,001 |
| | $ | — |
| | $ | 1,001 |
| | $ | — |
| | $ | 1,283 |
| | $ | — |
| | $ | 1,283 |
|
政府债务(1) | 2,050 |
| | 112 |
| | — |
| | 2,162 |
| | 2,422 |
| | — |
| | — |
| | 2,422 |
|
可供出售的投资: | | | | | | | | | | | | | | | |
公司债务 | — |
| | 242 |
| | — |
| | 242 |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
金融机构工具 | — |
| | 31 |
| | — |
| | 31 |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
政府债务(1) | — |
| | 15 |
| | — |
| | 15 |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
有价证券和共同基金 | 10 |
| | 50 |
| | — |
| | 60 |
| | 6 |
| | 50 |
| | — |
| | 56 |
|
衍生工具: | | | | | | | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
利率合约 | — |
| | 4 |
| | — |
| | 4 |
| | — |
| | 4 |
| | — |
| | 4 |
|
外币合同 | — |
| | 374 |
| | — |
| | 374 |
| | — |
| | 381 |
| | — |
| | 381 |
|
其他衍生物 | — |
| | 13 |
| | — |
| | 13 |
| | — |
| | 7 |
| | — |
| | 7 |
|
总资产 | $ | 2,060 |
| | $ | 1,842 |
| | $ | — |
| | $ | 3,902 |
| | $ | 2,428 |
| | $ | 1,725 |
| | $ | — |
| | $ | 4,153 |
|
负债: | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
衍生工具: | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
外币合同 | — |
| | 149 |
| | — |
| | 149 |
| | — |
| | 165 |
| | — |
| | 165 |
|
其他衍生物 | — |
| | 2 |
| | — |
| | 2 |
| | — |
| | 1 |
| | — |
| | 1 |
|
负债总额 | $ | — |
| | $ | 151 |
| | $ | — |
| | $ | 151 |
| | $ | — |
| | $ | 166 |
| | $ | — |
| | $ | 166 |
|
(1) 政府债务包括美国国库券、美国机构证券和非美国政府债券等工具.投资于政府债券并在活跃市场交易的货币市场基金包括在一级市场。
估价技术
现金等价物和投资:惠普持有定期存款、货币市场基金、共同基金、其他主要由公司和外国政府票据和债券组成的债务证券,以及普通股和等价物。惠普利用市场报价、替代定价来源(包括净资产价值)或利用市场可观察投入的模型对现金等价物和股权投资进行估值。债务投资的公允价值是基于市场报价或模型驱动的估值,使用的投入主要来源于或得到可观察的市场数据的证实,在某些情况下,估值模型使用无法与可观测的市场数据相印证的假设。
衍生工具:惠普不时使用远期合约、利率和总回报互换,有时使用期权合约来对冲某些外币利率和某些投资风险的回报。惠普采用行业标准估值模型来衡量公允价值。在适用的情况下,这些模型预测未来的现金流,并利用基于市场的可观察的投入将未来金额折现为现值,包括利率曲线、惠普和对手方信用风险、外汇汇率以及货币和利率的远期和现货价格。关于惠普使用衍生工具的进一步讨论,请参见附注8,“金融工具”。
其他公允价值披露
短期和长期债务:惠普主要使用一种预期现值技术来估算其债务的公允价值,该技术是基于可观察的市场投入,使用的利率目前适用于信用状况相似、期限相似的公司,并考虑到自身的信用风险。惠普债务中被套期保值的部分反映在合并资产负债表中,即相当于债务账面金额和公允价值调整的数额。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注7:公允价值(续)
代表因基准利率变动而产生的对冲债务公允价值的变化。惠普短期和长期债务的公允价值是$5.1十亿截至2020年1月31日,与其账面金额相比$4.9十亿在那个日期。惠普短期和长期债务的公允价值是$5.4十亿截至2019年10月31日,其账面价值为$5.1十亿在那个日期。如果在合并资产负债表中按公允价值计量,短期和长期债务将被归入公允价值等级的二级。
其他金融工具:对于惠普金融工具的余额,主要是应收账款、应付账款和合并资产负债表上其他流动负债中的金融负债,账面金额由于期限较短而近似公允价值。如果在合并资产负债表中按公允价值计量,这些其他金融工具将被归类为公允价值等级的第2级或第3级。
非有价证券投资和非金融资产:惠普的非有价证券投资是按减值成本计算的,并根据可观察到的价格变化进行调整。惠普的非金融资产,如无形资产、商誉和不动产、厂房和设备,在确认减值费用期间按公允价值入账。如果在合并资产负债表中按公允价值计量,这些资产通常属于公允价值等级的第3级。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注8:金融工具
现金等价物和可供出售的投资
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年1月31日 | | 截至2019年10月31日 |
| 成本 | | 未实现总收益 | | 未实现总损失 | | 公允价值 | | 成本 | | 未实现总收益 | | 未实现总损失 | | 公允价值 |
| 以百万计 |
现金等价物: | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
公司债务 | $ | 1,001 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 1,001 |
| | $ | 1,283 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 1,283 |
|
政府债务 | 2,162 |
| | — |
| | — |
| | 2,162 |
| | 2,422 |
| | — |
| | — |
| | 2,422 |
|
现金等价物共计 | 3,163 |
| | — |
| | — |
| | 3,163 |
| | 3,705 |
| | — |
| | — |
| | 3,705 |
|
可供出售的投资: | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
公司债务(1) | 242 |
| | — |
| | — |
| | 242 |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
金融机构工具(1) | 31 |
| | — |
| | — |
| | 31 |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
政府债务(1) | 15 |
| | — |
| | — |
| | 15 |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
有价证券和共同基金 | 40 |
| | 20 |
| | — |
| | 60 |
| | 40 |
| | 16 |
| | — |
| | 56 |
|
可供出售的投资总额 | 328 |
| | 20 |
| | — |
| | 348 |
| | 40 |
| | 16 |
| | — |
| | 56 |
|
现金等价物和可供出售的投资总额 | $ | 3,491 |
| | $ | 20 |
| | $ | — |
| | $ | 3,511 |
| | $ | 3,745 |
| | $ | 16 |
| | $ | — |
| | $ | 3,761 |
|
| |
(1) | 惠普将其可出售的债务证券归类为合并资产负债表上其他流动资产中的可供出售的投资,包括那些期限超过一年的投资,依据其高度流动性和可在当前业务中使用的情况。 |
在收购之日,所有原始期限为三个月或更短的高流动性投资都被视为现金等价物。截至2020年1月31日和2019年10月31日,由于到期日较短,现金等价物的账面金额接近公允价值。可供出售的投资的估计公允价值可能不能代表未来将实现的价值。
可供出售债务证券的投资期限如下:
|
| | | | | | | |
| 截至2020年1月31日 |
| 摊销 成本 | | 公允价值 |
| 以百万计 |
一年或一年以下到期 | $ | 288 |
| | $ | 288 |
|
私有公司的股权证券包括在合并资产负债表中的其他非流动资产中。这些相当于$46百万和$46百万 截至2020年1月31日和2019年10月31日。
衍生工具
惠普利用衍生品来抵消对外币和利率风险、预期未来现金流以及某些现有资产和负债的风险敞口。作为风险管理战略的一部分,惠普使用衍生工具,主要是远期合约、利率掉期、总回报互换,有时还使用期权合约来对冲某些外币、利率和某些投资风险的回报。惠普可以将其衍生合约指定为公允价值套期保值或现金流对冲,并将现金流与对应于标的套期保值项目的活动分类。此外,对于未指定为对冲工具的衍生品,惠普将这些经济对冲工具归类为其他衍生品。惠普在合并资产负债表中确认所有公允价值的衍生工具。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注8:金融工具(续)
由于使用衍生工具,惠普面临着其对手方无法履行合同义务的风险。主净结算协议减少了对对手方的信用敞口,允许惠普在一定条件下将惠普欠对手的净金额与同一对手方应付给惠普的金额相比较。为了进一步限制信用风险,惠普有担保品担保协议,允许惠普的保管人持有或要求惠普向交易对手提供抵押品,当衍生品公允价值总计超过合同规定的门槛时,交易对手通常根据惠普及其对手方的信用评级。如果惠普或交易对手的信用评级低于指定的信用评级,任何一方都有权要求对衍生品的净负债头寸进行全面担保。在净负债状况下具有信用或有特征的衍生品的公允价值为$43百万和$45百万截至2020年1月31日从.到.2019年10月31日,所有这些都是在二工作日。
根据惠普的衍生品合约,交易对手可以在影响惠普的控制权变动事件发生后终止所有未清交易,从而导致幸存实体的评级低于指定的信用评级。这项信贷或有准备金不影响惠普的财务状况或现金流量。2020年1月31日和2019年10月31日.
公允价值边缘
惠普进行公允价值对冲,如利率互换,以减少其债务组合因利率变化而产生的公允价值变化,主要是以美元为基础的伦敦银行同业拆借利率(“libor”)为基础的浮动利息支出。
对于指定并符合公允价值套期保值条件的衍生工具,HP确认衍生工具公允价值的变化,以及变动期合并汇总表中被套期保值项目的公允价值、利息和其他净额的抵销变化。
现金流边缘
惠普使用远期合约,有时还将期权合约指定为现金流对冲工具,以防范其预测净收入中固有的外汇汇率风险,并在较小程度上防范收入成本和运营费用。惠普的外币现金流套期保值主要在十二个月然而,与长期采购安排有关的套期保值会持续数年.
对于被指定为现金流量对冲的衍生工具,惠普最初将衍生工具公允价值的变化记录在累积的其他综合亏损中,作为股东综合精简资产负债表中股东赤字的一个单独组成部分,随后将这些金额重新归类为在收益中确认对冲交易期间的收益。HP报告衍生工具公允价值在同一财务报表细列项目中的变化,以及对冲项目公允价值的变化。
其他衍生物
其他未被指定为对冲工具的衍生品主要包括用于对冲以外币计价的资产负债表风险敞口的远期合约。惠普利用总回报互换来对冲高管递延薪酬计划的责任。
对于未指定为套期保值工具的衍生工具,HP确认衍生工具公允价值的变化,以及被套期保值项目的公允价值在变动期间的利息和其他净公允价值的抵销变化。
套期保值有效性
对于被指定为公允价值套期保值的利率互换,HP衡量套期保值的有效性是通过抵消被套期保值项目的公允价值随衍生产品公允价值的变化而产生的。对于被指定为现金流套期保值的外汇期权和远期合约,惠普通过比较套期保值合约公允价值累积变动和套期保值项目公允价值累积变动来衡量套期保值有效性,两者都是以远期利率为基础的。
截至2020年1月31日和2019年1月31日,套期保值工具的损益不排除在公允价值和现金流套期保值的有效性评估之外。
合并资产负债表中衍生工具的公允价值
合并资产负债表中衍生工具的名义总值和公允价值如下:
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注8:金融工具(续)
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年1月31日 | | 截至2019年10月31日 |
| 未付毛额名义数 | | 其他流动资产 | | 其他非流动资产 | | 其他流动负债 | | 其他非流动负债 | | 未付毛额名义数 | | 其他流动资产 | | 其他非流动资产 | | 其他流动负债 | | 其他非流动负债 |
| 以百万计 |
指定为套期保值工具的衍生工具 | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
公允价值对冲: | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
利率合约 | $ | 750 |
| | $ | — |
| | $ | 4 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 750 |
| | $ | — |
| | $ | 4 |
| | $ | — |
| | $ | — |
|
|
|
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
|
现金流量对冲: |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
外币合同 | 15,980 |
| | 258 |
| | 99 |
| | 104 |
| | 26 |
| | 15,639 |
| | 260 |
| | 111 |
| | 123 |
| | 28 |
|
指定为套期保值工具的衍生工具总额 | 16,730 |
| | 258 |
| | 103 |
| | 104 |
| | 26 |
| | 16,389 |
| | 260 |
| | 115 |
| | 123 |
| | 28 |
|
未指定为套期保值工具的衍生工具 | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
外币合同 | 5,406 |
| | 17 |
| | — |
| | 19 |
| | — |
| | 7,146 |
| | 10 |
| | — |
| | 14 |
| | — |
|
其他衍生物 | 151 |
| | 13 |
| | — |
| | 2 |
| | — |
| | 134 |
| | 7 |
| | — |
| | 1 |
| | — |
|
未指定为套期保值工具的衍生品总数 | 5,557 |
| | 30 |
| | — |
| | 21 |
| | — |
| | 7,280 |
| | 17 |
| | — |
| | 15 |
| | — |
|
总衍生物 | $ | 22,287 |
| | $ | 288 |
| | $ | 103 |
| | $ | 125 |
| | $ | 26 |
| | $ | 23,669 |
| | $ | 277 |
| | $ | 115 |
| | $ | 138 |
| | $ | 28 |
|
衍生工具的抵销
惠普在合并资产负债表中以毛额确认所有衍生工具。惠普没有将其衍生工具的公允价值与其抵押品担保协议下的现金抵押品公允价值相抵。截至2020年1月31日和2019年10月31日与惠普的主净结算协议和担保担保协议的潜在影响有关的信息如下:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 合并资产负债表 | | | | |
| | | | | | | 未抵销的毛额 | | | | |
| 总金额 公认 (i) | 总金额 偏移量 (2) | 净额 提出 (Iii)=(I)-(Ii) | | 衍生物 (四) | | 金融 抵押品 (v) | | | | 净额 (Vi)=(Iii)-(Iv)-(V) |
| 以百万计 |
截至2020年1月31日 | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | | | |
|
衍生资产 | $ | 391 |
| | $ | — |
| | $ | 391 |
| | $ | 104 |
| | $ | 247 |
| (1) | | $ | 40 |
|
衍生负债 | $ | 151 |
| | $ | — |
| | $ | 151 |
| | $ | 104 |
| | $ | 42 |
| (2) | | $ | 5 |
|
截至2019年10月31日 | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | | | |
|
衍生资产 | $ | 392 |
| | $ | — |
| | $ | 392 |
| | $ | 113 |
| | $ | 259 |
| (1) | | $ | 20 |
|
衍生负债 | $ | 166 |
| | $ | — |
| | $ | 166 |
| | $ | 113 |
| | $ | 43 |
| (2) | | $ | 10 |
|
| |
(1) | 代表交易对手在惠普资产状况报告日时所作的现金担保品,扣除可被抵消的衍生产品金额,二报告日期之前的工作日。 |
| |
(2) | 表示惠普通过重复使用对手方现金担保品所发放的担保品,该担保品截至惠普负债状况的报告日期,扣除可被抵消的衍生产品金额,二报告日期之前的工作日。 |
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注8:金融工具(续)
衍生工具在合并汇总表中的作用
截至2020年1月31日及2019年1月31日止的3个月内,衍生工具及相关对冲项目在公允价值对冲关系中的税前影响如下:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 记录公允价值套期保值影响的财务执行情况表中的收入/(费用)细列项目总额 | | 金融衍生工具收益/(损失)确认的收益/(损失) | | | | | | 衍生产品及相关项目收益中确认的收益/(亏损) |
衍生仪器 | | 位置 | | 截至2020年1月31日止的三个月 | | 截至2020年1月31日止的三个月 | | 模糊限制项 | | 位置 | | 截至2020年1月31日止的三个月 |
| | | | 以百万计 | | | | | | 以百万计 |
利率合约 | | 利息和其他,净额 | | $ | 13 |
| | $ | — |
| | 固定利率债务 | | 利息和其他,净额 | | $ | — | |
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 记录公允价值套期保值影响的财务执行情况表中的收入/(费用)细列项目总额 | | 金融衍生工具收益/(损失)确认的收益/(损失) | | | | | | 衍生产品及相关项目收益中确认的收益/(亏损) |
衍生仪器 | | 位置 | | 截至2019年1月31日止的三个月 | | 截至2019年1月31日止的三个月 | | 模糊限制项 | | 位置 | | 截至2019年1月31日止的三个月 |
| | | | 以百万计 | | | | | | 以百万计 |
利率合约 | | 利息和其他,净额 | | $ | (26 | ) | | $ | (12 | ) | | 固定利率债务 | | 利息和其他,净额 | | $ | 12 | |
衍生工具在现金流量套期保值关系中的税前效应三结束的几个月2020年1月31日2019年的情况如下:
|
| | | | | | | | | | | | | |
| 衍生工具其他综合收益(“保监处”)确认的损益 | | | 记录现金流量对冲影响的财务执行情况表中所列收入和支出项目总额 | | 收益/(损失)从累积保监处重新分类为 收益 |
| 截至2020年1月31日止的三个月 | | 位置 | | 截至2020年1月31日止的三个月 |
| 以百万计 | | | 以百万计 |
现金流量对冲: | |
| | | | |
| | |
|
外币合同 | $ | 60 |
| | 净收入 | | $ | 14,618 |
| | $ | 61 |
|
| |
| | 收入成本 | | (11,746 | ) | | (1 | ) |
| |
| | 营业费用 | | (2,007 | ) | | (1 | ) |
共计 | $ | 60 |
| | | |
| | $ | 59 |
|
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注8:金融工具(续)
|
| | | | | | | | | | | | | |
| 衍生工具其他综合收益(“保监处”)确认的损益 | | | 记录现金流量对冲影响的财务执行情况表中所列收入和支出项目总额 | | 收益/(损失)从累积保监处重新分类为 收益 |
| 截至2019年1月31日止的三个月 | | 位置 | | 截至2019年1月31日止的三个月 |
| 以百万计 | |
| 以百万计 |
现金流量对冲: | |
| | |
| |
| | |
|
外币合同 | $ | (107 | ) | | 净收入 |
| $ | 14,710 |
| | $ | 191 |
|
| |
| | 收入成本 |
| (12,098 | ) | | (10 | ) |
| |
| | 营业费用 |
| (1,686 | ) | | (2 | ) |
共计 | $ | (107 | ) | | |
| | | $ | 179 |
|
截至2020年1月31日,惠普预计将重新分类估计累积的其他综合收益$108百万,扣除税收后,在未来12个月内与现金流量对冲相关的收益,以及相关预测交易的收益效果。最终重新归类为收益的数额可能不同于以前根据市场汇率变化而列入累积的其他综合损失中的数额,因此可能对收益产生不同的影响。
非指定为套期保值工具的衍生工具的税前影响三结束的几个月2020年1月31日2019年的情况如下:
|
| | | | | | | | | |
| (亏损)/收益-在衍生工具收益中确认 |
| 位置 | | 截至2020年1月31日止的三个月 | | 截至2019年1月31日止的三个月 |
| | | 以百万计 |
外币合同 | 利息和其他,净额 | | $ | (8 | ) | | $ | (40 | ) |
其他衍生物 | 利息和其他,净额 | | 5 |
| | 14 |
|
共计 | | | $ | (3 | ) | | $ | (26 | ) |
目录
惠普公司及附属公司
合并损益表(续)
(未经审计)
注9:借款
应付票据及短期借款
|
| | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年1月31日 | | 截至2019年10月31日 |
| 金额 突出 | | 加权平均 利率 | | 金额 突出 | | 加权平均 利率 |
| 以百万计 | | | | 以百万计 | | |
长期债务的当期部分 | $ | 878 |
| | 3.7 | % | | $ | 307 |
| | 3.6 | % |
应付银行、信贷额度及其他票据 | 45 |
| | 0.7 | % | | 50 |
| | 2.0 | % |
| $ | 923 |
| | |
| | $ | 357 |
| | |
|
长期债务
|
| | | | | | | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) |
| 以百万计 |
美元全球票据(1) | |
| | |
|
2009年货架登记声明: | |
| | |
|
12月1,350美元按面值折价发行,价格为99.827%,2010年12月到期,利率为3.75%。 | $ | 649 |
| | $ | 648 |
|
2011年5月按票面折价发行1250美元,票面价格为99.799%,利率为4.3%,应于2021年6月到期。 | 667 |
| | 667 |
|
2011年9月以99.816%的价格折合面值发行的1,000美元,按4.375%的价格发行,应于2021年9月到期 | 538 |
| | 538 |
|
2011年12月以99.707%的价格折合面值发行的1,500美元,按4.65%的价格发行,2021年12月到期 | 695 |
| | 695 |
|
20022年9月到期,2012年3月以99.771%的价格折合面值发行500美元,利率为4.05%。 | 499 |
| | 499 |
|
2011年9月按票面折价发行1,200美元,价格为99.863%,到期日期为2041年9月,利率为6.0% | 1,199 |
| | 1,199 |
|
| 4,247 |
| | 4,246 |
|
2020年至2027年到期的其他借款0.51%-8.42% | 574 |
| | 853 |
|
与对冲债务有关的公允价值调整 | 4 |
| | 4 |
|
未摊销债务发行成本 | (15 | ) | | (16 | ) |
长期债务的当期部分 | (878 | ) | | (307 | ) |
长期债务总额 | $ | 3,932 |
| | $ | 4,780 |
|
| |
(1) | 惠普可随时按照其条款赎回部分或全部固定汇率美元全球债券。美元全球债券是高级无担保债务。 |
在2019年12月,惠普向证券交易委员会提交了一份货架登记表(“2019年货架登记表”),使该公司能够不时地以一次或多次发行的方式,提供数额不明的债务证券、普通股、优先股、存托股票和认股权证。
正如在附注8“金融工具”中披露的那样,惠普利用利率互换来减少其债务组合对利率变化所造成的公允价值变化的风险敞口,主要是以美元为基础的libor浮动利息支出。长期债务表中显示的利率没有进行调整,以反映任何利率互换的影响。
商业用纸
截至2020年1月31日、惠普维护二商业票据计划。惠普的美国计划规定发行以美元计价的商业票据,最高总本金为$6.0十亿。惠普的欧元商业票据计划规定在美国境外发行以美元、欧元或英镑计价的商业票据,最高总本金为$6.0十亿或者那些替代货币中的等价物。在任何时间,根据该等计划未清的商业票据的合计本金不得超过$6.0十亿惠普董事会授权。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注9:借款(续)
信贷贷款
截至2020年1月31日,惠普维持了$4.0十亿高级无担保循环信贷设施,以支持发行商业票据或一般公司用途。循环信贷安排下的承诺将在2023年3月30日之前兑现。根据惠普的外部信用评级,承诺费、利率和其他贷款条件在信贷安排下有所不同。截至2020年1月31日,惠普遵守关于循环信贷安排的信贷协议中的金融契约。
可用借款资源
截至2020年1月31日,惠普有可用的借款资源$701百万除上述高级无担保循环信贷工具外,还有未承付的信贷额度。
注10:股东赤字
股份回购计划
惠普的股票回购计划授权公开市场和私人回购交易。在三结束的几个月2020年1月31日,惠普执行股票回购34百万股票及已交收总股份$0.7十亿。在三结束的几个月2019年1月31日,惠普执行股票回购32百万股票及已交收总股份$0.7十亿。在截至三个月的三个月内执行的股票回购2020年1月31日和2019年包括在内1.3百万和0.9百万股票分别于2020年2月和2019年2月交割。
在三结束的几个月2020年1月31日和2019都是公开市场回购交易。2018年6月19日和2019年9月30日,惠普董事会授权增发$4.0十亿和$5.0十亿分别用于未来回购其流通股普通股。截至2020年1月31日,惠普大约$5.8十亿保留在惠普董事会批准的股票回购授权之下。
2020年2月22日,惠普董事会将惠普的股票回购授权提高到$15.0十亿总共。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注10:股东赤字(续)
与其他综合损失有关的税收影响
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计 |
对可供出售债务证券未变现部分变化的税收影响: | |
| | |
|
本期间未实现损失的税收优惠 | $ | — |
| | $ | — |
|
| | | |
税收对现金流量套期保值未实现部分变化的影响: | | | |
|
在此期间产生的未实现损失的税收(备抵)收益 | (16 | ) | | 20 |
|
将收益重新归类为收入的税收规定 | 10 |
| | 22 |
|
| (6 | ) | | 42 |
|
税收对确定福利计划未实现部分变化的影响: | |
| | |
|
关于精算损失和先前服务福利摊销的税收规定 | (5 | ) | | (3 | ) |
关于削减、定居点和其他方面的税收规定 | — |
| | 1 |
|
| (5 | ) | | (2 | ) |
税收对累积翻译调整变化的影响 | — |
| | — |
|
其他综合损失的税收(备抵)利益 | $ | (11 | ) | | $ | 40 |
|
与其他综合损失有关的变动和改叙,扣除税后
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计 |
其他综合损失,扣除税后: | |
| | |
|
可供出售债务证券未变现部分的变化: | |
| | |
|
本报告所述期间产生的未实现收益 | $ | 1 |
| | $ | — |
|
| | | |
现金流量套期保值未实现部分的变化: | | | |
|
本报告所述期间产生的未实现收益(损失) | 44 |
| | (87 | ) |
收益重新归类为收益 | (49 | ) | | (157 | ) |
| (5 | ) | | (244 | ) |
确定福利计划未实现部分的变化: | |
| | |
|
精算损失和离职前福利的摊销(1) | 15 |
| | 8 |
|
削减、定居点和其他 | — |
| | (1 | ) |
| 15 |
| | 7 |
|
累积翻译调整的变化 | 6 |
| | (5 | ) |
其他综合收益(损失),扣除税后 | $ | 17 |
| | $ | (242 | ) |
| |
(1) | 这些组成部分包括在计算净养恤金和退休后福利(信贷)费用注4,“退休和退休后福利计划”。 |
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注10:股东赤字(续)
累计其他综合损失、扣除税额和变动后的组成部分如下: |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2020年1月31日止的三个月 |
| 净未实现 得利 可供出售的债务 证券 | | 净未实现 现金损益 流动树篱 | | 未实现 组件 定义的 福利计划 | | 累计变化 翻译 调整 | | 累积 其他 综合 损失 |
| 以百万计 |
期初余额 | $ | 9 |
| | $ | 172 |
| | $ | (1,410 | ) | | $ | 4 |
| | $ | (1,225 | ) |
改叙前的其他综合收益 | 1 |
| | 44 |
| | — |
| | 6 |
| | 51 |
|
将(收益)损失改划为收入 | — |
| | (49 | ) | | 15 |
| | — |
| | (34 | ) |
期末余额 | $ | 10 |
| | $ | 167 |
| | $ | (1,395 | ) | | $ | 10 |
| | $ | (1,208 | ) |
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注11:每股净收益
惠普使用净收益和报告期内已发行股票的加权平均数计算基本净每股收益。稀释净每股收益包括限制性股票单位、股票期权、绩效奖励和根据2011年员工股票购买计划购买的股票的任何稀释效果。
对用于计算基本每股收益净额和稀释净每股收益的股票数目的核对如下:
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计,但每股数额除外 |
分子: | |
| | |
|
净收益 | $ | 678 |
| | $ | 803 |
|
分母: | |
| | |
|
用于计算基本净每股收益的加权平均股票 | 1,454 |
| | 1,556 |
|
员工持股计划的稀释效应 | 6 |
| | 11 |
|
用于计算稀释净每股收益的加权平均股票 | 1,460 |
| | 1,567 |
|
每股净收益: | |
| | |
|
基本 | $ | 0.47 |
| | $ | 0.52 |
|
稀释 | $ | 0.46 |
| | $ | 0.51 |
|
反稀释加权平均股票补偿奖(1) | 9 |
| | 5 |
|
| |
(1) | 惠普在计算摊薄净每股收益时不包括每股收益超过平均市价的股票期权和限制性股票单位,因为它们的效果将是反稀释的。股票期权的假定收益包括其行使价格之和和未确认的平均补偿成本。被限制股票单位的假定收益是未确认的补偿成本。 |
注12:诉讼和意外开支
惠普参与诉讼、索赔、调查和诉讼,包括下文所述的诉讼、商业、证券、就业、雇员福利和正常经营过程中出现的环境问题。当管理层认为负债可能已经发生,而且损失金额可以合理估计时,HP就会产生负债。惠普认为,它已为任何此类事项记录了充足的备抵,截至2020年1月31日,物质损失超出惠普财务报表确认的金额的可能性是不合理的。惠普至少每季度对这些事项进行审查,并调整其应计项目,以反映谈判、和解、裁决、法律顾问咨询意见以及与某一特定案件有关的其他信息和事件的影响。根据离职和分配协议,如下文所述,惠普与惠普企业分担某些事项的责任,惠普企业已同意就某些事项向惠普提供全部或部分赔偿。根据其经验,惠普认为,在下面讨论的具体问题中索赔的任何损害金额都不是惠普潜在责任的有意义的指标。诉讼本身是不可预测的。然而,惠普认为,它在法律问题上有有效的抗辩权。不过,现金流量或业务结果在任何特定时期都可能因解决其中一项或多项意外开支而受到重大影响。
诉讼、诉讼和调查
版权税.某些欧洲国家正在进行或已经完成涉及惠普的其他诉讼程序,包括在比利时和其他国家的诉讼,试图对信息技术设备(例如多功能设备(“多功能设备”)和个人电脑)征收或修改征费,声称这些设备能够生产版权材料的私人副本。征税一般是根据产品销售数量和按产品征收的金额而定,这两种情况各不相同。一些尚未对数字设备征税的欧洲国家预计将实施类似的立法,使它们能够扩大现有的征税计划,而其他欧洲国家已经逐步取消征税,或预期将限制征税计划的范围和在数字硬件环境中的适用性,特别是在向商业用户销售方面。惠普、其他公司和各种行业协会都反对将税收扩大到数字环境,并倡导对版权持有人进行补偿的替代模式。
Reprobel是一个为比利时版权持有者管理复制品报酬的收集协会,它以法外的方式要求惠普修改为2005年1月至2009年12月在比利时销售的喷墨MFDs提交的某些版权征费声明,使其能够收集版权税,其计算依据的是复制速度普遍较高的版权税。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注12:诉讼及意外开支(续)
MFDS是在草稿打印模式下操作的,而不是在正常打印模式下操作的。2010年3月,惠普在布鲁塞尔初审法院对Reprobel提起诉讼,要求作出宣告性判决,即在比利时销售MFDs不需缴纳版权税,或者惠普已经支付的款项足以履行其义务。布鲁塞尔上诉法院(“上诉法院”)中止了诉讼程序,并将若干问题提交欧洲联盟法院(“CJEU”)。2015年11月12日,CJEU公布了其判决,该判决规定,惠普认为,在主要诉讼程序中存在争议的比利时法律等国家立法,与欧盟多项法律观点不一致,并将诉讼退回了移交法院。2017年5月12日,上诉法院裁定:(1)尽管比利时的制度在某些方面不符合欧盟法律,但仍应缴纳复制版权税;(2)适用的税应根据上诉法院任命的专家确定的每个最惠国的客观速度计算。惠普于2018年1月18日向比利时最高法院提出上诉。
基于业界反对将征费扩大到数字产品,惠普对各种诉讼的优点的评估,以及惠普对受影响的单位数量和征税金额的估计,惠普已经积累了一些它认为足以解决正在进行的纠纷的金额。
惠普公司诉甲骨文公司.2011年6月15日,惠普在圣克拉拉县加州高等法院对甲骨文公司(“甲骨文”)提起诉讼,原因是甲骨文宣布将停止对惠普基于Itanium的任务关键服务器的软件支持。除其他外,惠普称,甲骨文的行动违反了双方签署的合同,作为甲骨文雇用马克·赫德诉讼和解的一部分。这件事最终进展到审判阶段,分为两个阶段。在审判的第一阶段,惠普占了上风,在这一审判中,法院裁定,有争议的合同要求甲骨文继续在惠普的itanium服务器上提供其软件产品,只要惠普决定出售这些服务器。审判的第二阶段被推迟,因为甲骨文对审判法院驳回甲骨文“反SLAPP”动议的上诉,其中甲骨文辩称惠普的损害赔偿要求侵犯了甲骨文的第一修正案权利。2015年8月27日,加州上诉法院驳回了甲骨文的上诉。此案已发回初审法庭进行第二阶段审判,审判于2016年5月23日开始,并于2016年6月29日提交陪审团。2016年6月30日,陪审团做出了有利于惠普的判决,大致判惠普胜诉。$3.0十亿在损害赔偿中,其中大约包括$1.7十亿过去损失的利润和$1.3十亿未来损失的利润。2016年10月20日,法院就这一金额作出了惠普的判决,利息将一直持续到判决得到支付为止。甲骨文的新审判申请于2016年12月19日被驳回,甲骨文于2017年1月17日提交了对初审法院判决的上诉通知。2017年2月2日,惠普提交了一份交叉上诉通知,对初审法院拒绝判决前的利益提出质疑。该案件得到充分通报,并等待上诉法院安排口头辩论。惠普预计上诉程序可能需要几年时间才能完成。诉讼是不可预测的,而且不能保证惠普将收回损害赔偿,或者任何损害赔偿都将支付陪审团判决所判给的金额。最终裁定的数额(如果有的话)将在收到的期间内记录。财务报表中没有记录与这一潜在裁定额有关的调整数。根据离职和分配协议的条款,惠普和惠普企业一旦惠普企业在离职前起诉诉讼所产生的所有费用得到补偿,将平等分担从甲骨文公司收回的任何费用。
福赛斯等人五.惠普公司和惠普企业. 这是2016年8月18日在美国加州北部地区法院对惠普和惠普企业提起的集体集体诉讼,指控被告违反了“联邦就业年龄歧视法”(“就业歧视法”)、“加州公平就业和住房法”、“加州公共政策”和“加利福尼亚商业和职业法”,解雇了老年工人,代之以较年轻的工人。在最初的申诉中,原告试图证明一项全国范围的集体诉讼,该集体诉讼由被告雇用的所有美国居民组成,这些人在2012年5月23日或之后根据裁员计划被解雇,40年龄或以上。原告还试图在加州法律下代表由所有人组成的第23条规则。402012年5月23日或之后,加州的被告雇佣了数岁以上的被告,并根据WFR计划终止了诉讼。2016年11月,原告修改了他们的申诉,增加了新的原告,并将全国集体行动的班级期限缩短到2014年12月9日开始。2017年9月20日,法院批准了被告的动议,要求对签署了WFR释放协议的原告当事人进行仲裁,并将整个案件搁置到2018年10月仲裁结束。16仲裁申请人得到解决。2018年11月至2019年4月期间,154提出申请的个人同意以当事人原告的身份加入诉讼,从而使被指名的原告和被选择加入的原告总数达到。193.新的选择,145签署的离职协议,包括阶级豁免和强制性仲裁规定。142其中145选择加入,剩下的三签订离职协议的被选入者不带偏见地驳回了他们的要求。十三另外的一方原告在没有偏见的情况下自愿被驳回,使得被指名的和被选择的原告的总人数在35.2020年1月7日,原告提交了第三份经修正的申诉,试图代表(1)全国范围内的推定。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注12:诉讼及意外开支(续)
由所有个人组成的ADEA集体40(2)根据WFR计划在2014年12月9日或之后终止工作的年龄及以上年龄者,未签署与其选择WFR有关的放弃和一般释放协议;和(2)根据加利福尼亚州法律,假定规则23由所有个人组成40年龄在2012年8月18日或之后根据WFR计划被终止工作的年龄及以上年龄的人,在选择WFR时没有签署放弃和一般释放协议。2020年2月6日,被告移至完全驳回申诉。否则,诉讼的中止仍然有效。
杰克逊等人五.惠普公司还有惠普企业。 这个被认为是全国性的集体诉讼于2017年7月24日在加州圣何塞的联邦地区法院提起。原告的意图是代表他们自己和其他处境相似的非裔美国人和年龄以上的个人提起诉讼。四十。原告声称,被告在裁员和晋升中采取了种族歧视和年龄歧视的模式和做法。原告于2017年9月29日提交了一份修改后的诉状。2018年1月12日,被告将此事移交给佐治亚州北部地区的联邦地区法院。被告亦动议以不同理由驳回有关申索,并就拟议的类别定义的某些方面提出上诉。法院以地点不当为由驳回了这一诉讼。2018年7月23日,原告在佐治亚州北部地区重新提起诉讼。2018年8月9日,原告还向美国第九巡回上诉法院提交了驳回令的上诉通知。2018年10月1日,佐治亚州法院批准了原告的无异议动议,即在第九巡回上诉作出裁决之前,暂缓和行政地结束格鲁吉亚的诉讼。2020年2月4日,双方当事人解决了他们的索赔要求,到2020年2月11日,在乔治亚州北区诉讼、加州北区诉讼和第九巡回上诉中提出了带有偏见的解雇。
印度税收情报程序局. 2010年4月30日和5月10日,印度税务情报局(“DRI”)向惠普旗下的惠普印度销售私人有限公司(Hewlett-Packard India Sales Private Limited,“HP India”)发布了“显示原因通知”,七惠普印度员工和一惠普印度前雇员声称,惠普印度在向印度进口产品和备件的同时,缴纳了较低的关税,并试图收回大约总额的关税。$370百万加上罚款。在发布节目原因通知之前,惠普印度公司已交存了大约$16百万与DRI并同意张贴一份临时债券,以换取DRI同意不没收惠普印度产品和备件,也不中断惠普印度的业务交易。
2012年4月11日,班加罗尔海关关长就与产品有关的展览原因发布了一项命令,确认了对惠普印度公司和大约被点名的个人的某些关税和处罚。$386百万,其中惠普印度公司已经存了$9百万。2012年12月11日,惠普印度公司自愿$10百万与相关产品有关的展示会原因通知。差别关税要求是受利息影响的。2012年4月20日,专员发布了一项命令,对与零件有关的展览原因通知,确认了对惠普印度公司和大约被点名的某些个人的某些义务和处罚。$17百万,其中惠普印度公司已经存了$7百万。在订单完成后,惠普印度公司又存了一份$3百万在与零件有关的显示原因通知,以避免某些处罚。
惠普印度公司向海关法庭提出了对该专员命令的上诉,同时还提出了豁免预存剩余需求金额的申请,作为审理上诉的一个条件。海关署亦已向海关审裁处提出交叉上诉.2013年1月24日,海关法庭下令惠普印度公司追加存款$24百万针对惠普印度在2013年3月寄存的产品订单。海关法庭没有命令根据零件订单支付任何额外的押金。2013年12月,惠普印度公司向海关法庭提出申请,要求早日审理上诉,并延长对惠普印度公司和已获批准的个人的存款期限,直至对上诉作出最后处理。2014年2月7日,海关法庭批准了延长押金期限的申请,直至上诉得到处理。2014年10月27日,海关法庭开始审理关长命令的交叉上诉.海关法庭以程序为由驳回了HP印度提出的将此事发回专员的请求。原定于2015年4月6日以及2015年11月3日和2016年4月11日再次举行的听证会应海关法庭的请求而取消。原定于2019年1月15日举行的上诉案情听证会已被取消。根据分离和分配协议,惠普企业已同意部分赔偿惠普,其依据是惠普企业的产品和备件所产生的任何责任。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注12:诉讼及意外开支(续)
Neodron专利诉讼。美国。2019年5月21日,Neodron有限公司。(“Neodron”)在美国得克萨斯州西区地区法院对惠普企业提起专利侵权诉讼。同一天,Neodron根据1930年“关税法”第337条,向美国国际贸易委员会(ITC)就包括惠普企业在内的七组被访者提出了附带申诉。在2019年5月23日和6月14日,Neodron分别向ITC和得克萨斯州西区提交了修改后的申诉,以惠普取代惠普企业,这两项投诉都声称某些触控设备侵犯了公司的利益。四Neodron拥有的专利。2019年6月19日,ITC发起了一项调查。国际贸易中心的听证会定于2020年3月23日开始,国际贸易中心的调查目标日期是2020年10月26日。在国际贸易中心的诉讼程序得到解决之前,地区法院的行动暂停。在国际贸易中心的诉讼中,Neodron寻求一项命令,禁止惠普进口,为进口,或在进口后销售某些触摸控制笔记本电脑和平板电脑。2019年6月28日,Neodron在得克萨斯州西区提起第二次诉讼,声称四针对惠普触控设备的额外专利。Neodron在第二次诉讼中修改了它的申诉,声称八针对惠普触控设备的专利。Neodron寻求未指明的损害赔偿和永久禁令,以及其他补救办法。
德国。2019年10月29日,Neodron在德国慕尼黑州法院向惠普提出专利侵权指控。德国案中提出的专利与ITC提出的一项专利有关。这一案件将包括在2020年3月举行初次听证会和在2020年后期举行正式听证会。如果德国法院认定侵犯了有效的专利,法院可以发出强制令,作为任何补救措施的一部分。
弹丸印刷有限责任公司诉讼.2019年6月11日,斯林格印刷有限责任公司提交三得克萨斯州西部地区美国地区法院指控惠普侵犯或已经侵犯十六专利。2019年9月20日,斯林舍特提交了一份四投诉及修订三先前的投诉,声称惠普侵犯或已经侵犯三十二2019年12月12日,斯林捷特公司自愿驳回了有关以下问题的指控:一因为它没有拥有相关的专利。2020年1月23日,斯林谢特提出了第五次申诉,对被驳回的专利和相关专利进行了重新认定。2020年2月13日,斯林谢特自愿驳回了对第三次申诉中所称的另一项专利的指控。弹弓目前正在断言32专利。被告产品包括喷墨打印机、墨盒和喷头。这些投诉要求赔偿。
Parziale诉HP公司.2019年8月27日,根据某些OfficeJet打印机的供应认证协议,针对惠普提起了所谓的消费者集体诉讼。该申诉是在美国加州北部地区法院提起的,标题为Parziale诉HP公司,指控根据佛罗里达州消费者保护法规有两项诉讼原因:(1)违反“佛罗里达州欺骗性和不公平贸易惯例法”,“联邦S.A.法”第501.201条及以下各条;(2)违反“佛罗里达州误导广告法”,“联邦S.A.”第817.41条及以下各条。这位被点名的原告是佛罗里达州一位居民,他在佛罗里达购买了OfficeJet打印机,他试图代表全国范围内的一批“[a]“我的美国公民,在适用的时效法规与现在之间,有一台HP打印机,该打印机经修改后可拒绝第三方墨盒或加注HP墨盒。”2019年10月30日,惠普决定驳回这起投诉。2019年11月13日,原告提交了一份经修正的申诉,增加了以下新的诉讼理由:(1)违反“美国法典”第18编第1030条及以下各条的“计算机欺诈和滥用法”;(2)侵入动产;(3)对商业关系的侵权干涉。原告就其申诉、禁令救济、损害赔偿(包括惩罚性赔偿)和律师费寻求某些类别的救济。2019年12月30日,惠普提出驳回原告修改后的申诉。
电业工人养恤基金,Local103,I.B.E.W.诉HP Inc.,等.这是美国加州北部地区联邦法院于2020年2月19日提起的证券集体诉讼,除其他外,指控被告在2017年2月23日至2019年10月3日期间隐瞒重大信息,虚假陈述惠普印刷用品业务,包括惠普确定供应需求的四盒模型的准确性和可靠性,从而违反了“交易法”第10(B)和20(A)条。原告要求赔偿和其他救济。
与自主权有关的法律事项
调查.由于正在进行的调查结果,惠普向英国严重欺诈办公室、美国司法部(“司法部”)和证券交易委员会提供了与惠普收购Autonomy之前和与之相关的会计不当行为、披露失误和虚假陈述的信息。2015年1月19日,英国严重欺诈办公室通知惠普即将结束调查,并决定将调查的管辖权移交给美国当局。2016年11月14日,司法部宣布,一个联邦大陪审团起诉了Autonomy前首席财务官SushovanHussain。Hussain先生被控串谋实施电传欺诈、证券欺诈和多项电传欺诈指控。起诉书称,Hussain参与了一项骗局,目的是欺骗Autonomy和HP证券的买家和卖家,让他们了解Autonomy业务的真实表现、财务状况和增长前景。陪审团的审判于2018年2月26日开始。2018年4月30日,陪审团裁定Hussain对他的所有指控罪名成立。2016年11月15日,美国证券交易委员会(SEC)宣布,Autonomy‘s U.S.前首席执行官斯托弗·埃根(Stouffer Egan)。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注12:诉讼及意外开支(续)
基础业务,解决与他参与会计计划,以满足内部销售目标和分析师的收入预期有关的指控。2018年11月29日,司法部宣布,联邦大陪审团起诉了Autonomy前首席执行官迈克尔·林奇(Michael Lynch)和前自治金融副总裁斯蒂芬·张伯伦(Stephen Chamberlain)。林奇博士和张伯伦先生被控串谋实施电传欺诈和多项电信欺诈指控。惠普正在继续配合正在进行的执法行动。
Autonomy Corporation Limited诉Michael Lynch和Sushovan Hussain.2015年4月17日,四前惠普子公司,在分离时成为惠普企业的子公司(Autonomy Corporation Limited、Hewlett Packard Vision BV、Autonomy Systems有限公司和Autonomy,Inc.)在英国高等法院提起民事诉讼二自愿公司前管理层的成员迈克尔·林奇和苏霍文·侯赛因。索赔的具体内容要求损害赔偿超过索赔额。$5十亿2015年10月1日,林奇和侯赛因进行了辩护。林奇先生亦向Autonomy Corporation Limited提出反申索,要求$160百万在损害赔偿方面,除其他外,指控林奇的错误陈述。惠普(Hewlett Packard Enterprise)子公司索赔人于2016年3月11日提交了对抗辩和所称反诉的答复。审判于2019年3月25日开始,并于2020年1月完成。双方正在等待法院的裁决。
环境
惠普的业务受到各种联邦、州、地方和外国法律和法规的约束,这些法律和法规可能导致成本或其他不利影响我们业务和经营结果的制裁。例如,惠普须遵守有关环境保护的法律和条例,包括涉及向空气和水中排放污染物、危险物质和废物的管理和处置、污染场地的清理、惠普产品的含量以及这些产品(包括电池)的回收、处理和处置的法律。特别是,惠普在其产品设计和采购业务中面临着日益复杂的问题,因为它调整了与其产品的化学和材料组成、其安全使用、与这些产品相关的能源消耗、气候变化法律和条例以及产品可修复性、再利用和回收立法等方面的新的和未来的要求。惠普可能会承担大量成本,其产品可能被限制进入某些司法管辖区,如果它违反环境法或根据环境法承担责任,或者如果其产品不符合环境法,它可能面临其他制裁。惠普的潜在风险包括罚款、民事或刑事制裁、第三方财产损害赔偿或人身伤害索赔以及清理费用。遵守环境法的费用数额和时间很难预测。
惠普是美国或州环境机构根据“全面环境应对、赔偿和责任法”(简称“超级基金”)或类似于CERCLA的州法律提起的诉讼的当事方,或以其他方式参与这些诉讼,并可能成为或以其他方式参与私人当事方为支付清理费用而提起的诉讼。惠普还根据与国家环境机构的行政命令或同意协议,在几个现有或以前的经营场所进行环境调查或补救。
分离和分配协议包括规定惠普和惠普企业之间的环境责任分配的条款,包括某些补救义务;其各自产品的化学和材料组成、安全使用和能源消耗所产生的责任;产品回收立法规定的关于产品的收集、再循环、处理和处置的义务;以及其他环境事项。惠普通常将负责与财产和其他资产有关的环境责任,包括根据分离和分配协议及其他附属协议分配给惠普的产品。根据这些协议,惠普将赔偿惠普企业对特定正在进行的补救项目的赔偿责任,但须受某些限制,惠普企业有义务支付这些补救项目具体费用的一部分。此外,惠普将与惠普企业分担分离和分配协议中规定的其他环境责任。惠普公司对转让给惠普企业的资产所产生的负债以及离职和分配协议中所详述的某些环境事项,全部或部分由惠普企业赔偿。
注13:保证、赔偿和保证
担保
在正常的业务过程中,惠普可以向某些客户、客户和其他方面提供绩效保证,根据这些担保,惠普保证了第三方的履约义务。其中一些担保可能以备用信用证或担保书作为担保。一般来说,HP有义务在担保所定义的特定触发事件发生的情况下,在担保期限内执行。惠普认为,在物质保障下执行任务的可能性微乎其微。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
注13:担保、赔偿和担保(续)
与惠普企业的交叉赔偿
根据离职和分配协议,惠普同意向惠普企业、其每一子公司及其各自的董事、高级人员和雇员提供赔偿,使其免受与作为离职的一部分而分配给惠普的所有有关、产生或产生的责任的影响。惠普企业也同样同意向惠普、其每一子公司及其各自的董事、高级人员和雇员提供赔偿,使其免受除其他事项外与惠普企业作为离职的一部分而分配给惠普企业的所有责任有关的、由其引起的或由此产生的所有责任。惠普预计惠普企业将在分离和分配协议的条款下充分履行职责。
有关与惠普企业就诉讼事项进行交叉赔偿的信息,请参阅附注12,“诉讼和意外事件”。
与离职有关,惠普与惠普企业签订了税务协议(“TMA”),自2015年11月1日起生效。TMA规定,惠普和惠普企业将分担某些分离前所得税负债.TMA在2019年财政年度第四季度终止。
赔偿
在通常的业务过程中,惠普可以达成合同安排,根据合同,惠普可以同意向第三方提供赔偿,使其免受与其代表惠普提供的服务有关的任何损失,或赔偿因特定合同中所界定的某些事件而产生的损失,例如,这些损失可能包括与过去履约有关的诉讼或索赔。惠普还向某些供应商和客户提供赔偿,防止第三方因供应商和客户使用惠普的软件产品和服务以及某些其他事项而提出的知识产权侵权索赔。有些赔偿可能不受最大损失条款的限制。从历史上看,与这些赔偿有关的付款是无关紧要的。
HP记录来自各第三方的税款赔偿应收款项,以支付惠普共同和各别承担的某些税务责任,但根据现有法律协议,由同一第三方对其进行赔偿。惠普记录了根据这些协议向各第三方支付的税款补偿,当管理层认为有可能已经发生了一项负债,并且可以合理地估计金额时。第三方支付或可能有义务支付惠普的实际金额可能会因某些尚未解决的税务问题的结果而有所不同,这些问题可能要数年才能解决。截至2020年1月31日和2019年10月31日的应付净额为$59百万和$57百万分别。
保证
惠普在确认收入时计算出产品保证的估计成本。惠普从事广泛的产品质量计划和过程,包括积极监测和评估其零部件供应商的质量;然而,合同保修条款、修理费用、产品呼叫率、每次通话平均成本、当前产品出货量和持续产品故障率,以及惠普基准经验之外的特定产品类别故障,都会影响估计的保修义务。
惠普的产品保修责任和变更总额如下:
|
| | | |
| 截至2020年1月31日止的三个月 |
| 以百万计 |
期初余额 | $ | 922 |
|
应计担保金 | 245 |
|
与现有保证有关的调整(包括估计数的变化) | (9 | ) |
(现金或实物)结算 | (243 | ) |
期末余额 | $ | 915 |
|
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注14:租赁
惠普决定,至少在开始时,一项安排是否包含租约。经营租赁组合中很大一部分包括房地产租赁。此外,惠普还在某些外包供应链合同中确定了嵌入式运营租赁。租赁安排通常从1到21年数有不同的更新和终止选择。基本上,惠普的所有租赁都被认为是运营租赁。截至2020年1月31日为止,融资租赁、短期租赁和转租收入都不是实质性的,或者是截至2020年1月31日止的3个月。
租赁条款包括在合理确定惠普将行使此类选择的情况下延长或终止租赁的选项。惠普一般认为ROU资产的经济寿命与类似的自有资产的使用寿命相当。惠普的租约一般不提供剩余担保。
经营租赁包括在其他非流动资产、其他流动负债和其他非流动负债中.在精简的综合资产负债表中,融资租赁包括不动产、厂房和设备、净、应付债券、短期借款和长期债务。
由于大多数租约没有提供隐含利率,惠普在确定租赁付款的现值时,根据租赁开始之日可用的信息使用增量借款利率。增量借款利率是根据惠普在类似期限内以担保方式借入相当于租赁付款的金额所需支付的利率来确定的。惠普使用无担保借款利率和风险调整利率,以接近担保利率。
惠普在计算ROU资产和租赁负债时选择了实用的权宜之计,将租赁和非租赁部分作为其房地产租赁和某些外包供应链合同的单一租赁要素。在惠普选择不合并租赁和非租赁组件时,惠普根据相对独立的价格将合同考虑分配给租赁和非租赁组件。
惠普审查ROU资产的减值与适用于其他长期资产的方法一致.
租赁费用的组成部分如下:
|
| | | |
| 三个月结束 |
| (二零二零年一月三十一日) |
| 以百万计 |
经营租赁成本 | $ | 67 |
|
可变成本 | 27 |
|
租赁费用总额 | $ | 94 |
|
所有租赁费用,包括可变租赁费用,主要包括收入成本和销售费用、一般费用和行政费用,这些费用都列在根据设施使用情况编制的合并汇总表中。
可变租赁费用主要涉及用于办公空间和外包仓储的租赁房地产。这些费用主要包括通货膨胀调整数、取决于费率或指数的付款或资产使用情况以及公用地区维持费。这些费用不包括在租赁责任中,而是在发生这些费用的期间内予以确认。
下表列出与租赁交易产生的现金流量有关的补充资料。从可变租赁费用和短期租赁中支付的现金不包括在业务租赁负债的计量中,因此不包括在以下数额之内:
|
| | | |
| 截至2020年1月31日止的三个月 |
| 以百万计 |
为计算租赁负债所包括的数额支付的现金: | $ | 63 |
|
租赁债务交换中取得的使用权资产(1): | $ | 27 |
|
(1) 包括新租约的影响以及对现有租约的重新测量和修改。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注14:租约(续)
与衡量我们剩余经营租赁负债有关的加权平均信息如下:
|
| | |
| 截至 |
| (二零二零年一月三十一日) |
加权平均剩余租赁期限(以年份为单位): | 7 |
|
加权平均贴现率 | 2.3 | % |
以下期限分析列出了今后五年经营租赁的预计未贴现现金流出情况,但2020年除外,其中列出了该年剩余9个月经营租赁的预计未贴现现金流出情况。
|
| | | |
财政年度 | 以百万计 |
2020 | $ | 218 |
|
2021 | 219 |
|
2022 | 175 |
|
2023 | 140 |
|
2024 | 113 |
|
其后的转易 | 425 |
|
租赁付款总额 | 1,290 |
|
减:估算利息 | (115 | ) |
合同责任总额 | $ | 1,175 |
|
下表载于我们截至2019年10月31日的财政年度表10-K的年度报告中,描述了2019年10月31日不动产、个人财产租赁、分租收入承诺和经营租赁承诺的不可取消租赁下的最低租金承诺总额。
|
| | | |
财政年度 | 以百万计 |
不足1年 | $ | 284 |
|
1至3年 | 399 |
|
3-5岁 | 262 |
|
5年以上 | 395 |
|
共计(1) | $ | 1,340 |
|
(1) 指营业租赁债务,扣除转租收入总额$130百万.
截至2020年1月31日,惠普尚未签订任何实质性经营租赁合同。
目录
惠普公司及附属公司
合并财务报表附注(续)
(未经审计)
附注15:后续事件
2020年2月20日,惠普董事会通过了一项股东权益计划,并宣布一在2020年3月2日将普通股的每一股优先股购进股东的记录。股利分配于2020年3月2日。每一项权利允许其股东向惠普购买A系列初级参与优先股的百分之一股份,票面价值。$0.01每股,行使价格为$100一旦权利可以行使。如果个人或团体获得实益所有权20%我们当时发行的普通股中,除某些例外情况外,每一项权利都将使其持有人(该人或该集团的成员除外)有权以与公开市场价格相当的折扣购买我们的普通股中的更多股份。此外,在任何时候,一个人或团体获得20%或更多我们已发行的普通股(除非该等人士或集团获得50%),董事会可以交换一我们的普通股中的每一项未清偿权利(但该人或该集团拥有的权利除外,这将成为无效)。如果惠普在并购或其他业务合并中被收购,那么收购人就会收购惠普。20%或者惠普更多的普通股之后,每一位股东都有权以比公开市场价格更低的价格购买收购公司的一些普通股。委员会可赎回以下权利$0.01在任何个人或团体成为收购人之前的任何时间(如截至2020年2月20日的“权利协议”所界定的)。这些权利将于2021年2月20日到期。
项目2.管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析。
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和经营结果
本管理部门对财务状况和经营结果(“MD&A”)的讨论和分析如下:
| |
• | 概览。对我们的业务和影响公司的其他要点的讨论,以便为本MD&A的其余部分提供背景。 |
| |
• | 关键会计政策和估计。对会计政策和估计的讨论,我们认为这些讨论对于理解我们报告的财务结果中包含的假设和判断是很重要的。 |
| |
• | 行动结果。我公司经营财务业绩比较分析三结束的几个月2020年1月31日到前一年。在讨论业务结果之后,将更详细地讨论按部门分列的业务结果。 |
| |
• | 流动性与资本资源。分析我们的现金流变化,讨论我们的流动性和财务状况。 |
| |
• | 合同义务和其他义务。对合同义务、退休和退休后福利计划缴款、成本节约计划、不确定的税收状况和我们业务的表外安排的概述。 |
下文对财务状况和业务结果的讨论将有助于读者了解我们的合并财务报表、这些财务报表中某些关键项目的年年变化、造成这些变化的主要因素,以及某些会计原则、政策和估计如何影响我们的合并财务报表。这一讨论应与本文件其他地方的合并财务报表和相关附注一并阅读。
概述
我们是全球领先的个人计算机和其他接入设备、成像和打印产品以及相关技术、解决方案和服务的供应商。我们销售给个人消费者、中小企业和大型企业,包括政府、卫生和教育部门的客户。我们有三个可报告的部门:个人系统,印刷和公司投资。个人系统部门提供商业和消费台式机和笔记本电脑、工作站、瘦客户端、商业移动设备、零售POS系统、显示器和其他相关配件、软件、支持和服务。印刷部门提供消费者和商业打印机硬件、用品、解决方案和服务以及扫描设备。公司投资包括惠普实验室和某些商业孵化和投资项目。
目录
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和业务结果(续)
| |
• | 在个人系统方面,我们的战略重点是通过在多操作系统、多架构、地理、客户细分和其他关键属性方面加强创新的市场细分,实现盈利增长。此外,我们正在投资于端点服务和解决方案。我们是当市场开始转向合同解决方案时,重点关注服务,包括设备即服务(DeviceasaService)。我们相信,由于我们有竞争力的产品系列,我们处于有利的地位。 |
| |
• | 在印刷方面,我们的战略重点是合同解决方案和图形,以及扩大我们在3D印刷和数字制造市场的足迹。在合同解决方案中,我们继续将重点放在管理打印服务(MPS)和即时油墨(Instant Ink)上。在图形学方面,我们提供广泛的解决方案组合,以解决图形行业中的多个部分和应用程序。 |
我们继续面临挑战,这些挑战代表着可能影响我们的业务和经营结果的趋势和不确定性。一组挑战涉及动态市场趋势,如预测的PC客户端市场和家用印刷市场。第二组挑战涉及竞争格局的变化。我们的主要竞争对手正在目标地区施加竞争压力,正在进入新的市场,我们的新兴竞争对手正在引进新的技术和商业模式,我们在一些业务中的联盟伙伴正日益成为我们在其他领域的竞争对手。第三组挑战涉及到业务模式的改变和我们在不断发展的分销和经销商领域中的市场执行,以及在线和全线业务的不断增加。下文阐述了我们在部门一级面临的其他挑战。
| |
• | 在个人系统中,我们面临着行业组件可用性和有竞争力的定价环境的挑战。 |
| |
• | 在印刷领域,竞争的定价环境,包括来自非原始产品(包括仿制、再制造或再制造的替代品)的价格环境,以及在某些地区削弱的市场以及与我们客户的价格敏感性相关的市场,都构成了挑战。我们还面临印刷方面的挑战,主要是在EMEA,因为我们的多层分销网络,包括限制灰色营销和潜在的误用定价方案。我们也由于技术、供应、价格、质量或其他方面的考虑,从单一来源获得许多印刷组件。例如,我们从我们的大部分A4和A3投资组合的一部分激光打印机引擎和激光墨盒从佳能。任何一方不延长我们与佳能的协议或限制或缩小协议范围的任何决定都会对我们从LaserJet产品中获得的净收入产生不利影响;然而,我们与佳能有着长期的业务关系,并期待该协议的续签。 |
我们的业务和财务表现也在很大程度上取决于全球经济状况。因此,我们面临着全球宏观经济挑战,关税驱动的逆风,市场的不确定性、汇率的波动、宏观经济条件的疲软以及全球贸易环境中不断变化的动态。目前尚不清楚这些挑战和其他全球宏观经济挑战对我们企业的全面影响。
为了应对这些挑战,我们继续追求创新,以期开发新的产品和服务,以满足市场需求,满足客户和合作伙伴的需求。此外,我们继续努力改善我们的业务。调整我们的商业模式,特别注重加强我们的端到端过程、分析和效率。我们还继续努力优化我们的销售覆盖模式,使我们的销售激励措施与我们的战略目标相一致,改进渠道执行和库存管理,加强我们在战略重点领域的能力,加强我们的定价纪律,以及开发和利用市场机会。
具体而言,在2019年10月,我们宣布了降低成本和提高运营效率的举措,旨在简化我们的工作方式,更接近我们的客户,并促进对我们业务的具体投资。这些报告于2020年2月作了进一步更新。这些努力包括转变我们的经营模式,将我们的销售队伍整合成一个单一的商业组织,并通过我们于2019年9月批准的重组计划(“2020财政计划”)降低整个公司的结构成本。我们希望把这些努力节省下来的一部分投资于我们的业务,包括投资建设我们的数字能力。随着时间的推移,我们预计这些投资将使我们更有效率,并使我们能够提升在个人系统和印刷领域的地位,同时也会破坏我们认为具有吸引力的中长期增长机会的新行业。然而,我们能够对我们的业务进行投资的速度和我们能够从这些投资中获得的回报将受到许多因素的影响,包括如上文所讨论的为解决我们的业务所面临的执行、工业和宏观经济挑战所作的努力。因此,我们可能会在与这些努力有关的活动的预期时间方面出现延误,而这些努力的预期效益可能不会实现。
最近新爆发的冠状病毒(COVID-19)已经影响并可能进一步影响我们的业务和我们的制造伙伴和供应商的运作,因为隔离、工厂关闭以及与疫情有关的旅行和物流限制。虽然我们预计这将是暂时的,但其持续时间及其更广泛的影响仍存在不确定性。
目录
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和业务结果(续)
我们在第四季度的净收入通常比我们财年的其他季度要高,部分原因是季节性假日需求。历史上的季节性模式不应被视为衡量我们未来净收入或财务业绩的可靠指标。
非邀约交换要约
2020年3月2日,施乐控股公司(“施乐”)开始主动对惠普普通股的所有流通股(“要约”)进行交易所收购。施乐此前在惠普2020年股东年会上提名了惠普董事会(“董事会”)的候选人。在与惠普独立的外部财务和法律顾问磋商后,董事会仔细考虑了这一提议,认定该要约不符合惠普股东的最佳利益,并建议惠普股东拒绝该要约,而不将其股票投标纳入收购要约。在2020年3月5日,我们向SEC提交了一份表14D-9的招标/推荐声明,其中包含了委员会的建议。作为对施乐行动的回应,惠普已经承担并预计将在未来产生重大成本。
关于可能影响我们经营结果的趋势、不确定因素和其他因素的进一步讨论,见本报告第一部分第1A项中题为“风险因素”的一节,以及2019年10月31日终了财政年度我们关于表10-K的年度报告第二部分第1A项中题为“风险因素”的一节。
关键会计政策和估计数
MD&A是根据我们根据美国公认会计准则编制的合并精简财务报表编制的。编制这些财务报表需要管理层作出影响所报告的资产、负债、净收入和支出以及或有负债披露的估计、判断和假设。我们的管理层认为,在此期间没有发生重大变化。三结束的几个月2020年1月31日我们在截至10月31日的年度报告10-K表中披露的作为我们在MD&A中的关键会计政策和估计的项目2019,除上文“注1:列报基础”中提到的情况外。
会计公告
关于适用于我们的合并精简财务报表的最近会计声明摘要,见本报告第一部分第1项中的合并精简财务报表附注1,“列报基础”,本报告现以参考方式纳入其中。
行动结果
我们国际业务的收入在历史上占了我们全部净收入的大部分,而且我们预计它将继续占我们的大部分收入。因此,我们的净收入增长受到了外币汇率波动的影响,我们预计它将继续受到影响。为了提供一个评估业绩的框架,不包括外币波动的影响,我们用固定货币基础上的净收入同比百分比变化来补充净收入的年以上百分比变化,这不包括通过将当期收入按月平均汇率从比较期换算来计算的外币汇率波动的影响和上一年度期间的套期保值活动,并且不对任何重新定价或汇率变动对需求的影响进行调整。提供这一信息的目的是,在不受外币汇率波动影响的情况下看待净收入,这与管理层如何评价我们的净收入成果和趋势是一致的,因为管理层不认为排除在外的项目反映了正在进行的业务结果。不变的货币计量是在GAAP的基础上提供的,而不是代替净收入的年度百分比变化。其他公司可能会以不同的方式计算和定义类似的标有标签的项目,这可能会限制这一措施对比较用途的用处。
目录
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和业务结果(续)
以美元计算的业务结果及其占净收入的百分比如下:
|
| | | | | | | | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 美元 | | 占净收入的百分比 | | 美元 | | 占净收入的百分比 |
| 百万美元 |
净收入 | $ | 14,618 |
| | 100.0 | % | | $ | 14,710 |
| | 100.0 | % |
收入成本 | (11,746 | ) | | (80.4 | )% | | (12,098 | ) | | (82.2 | )% |
毛利 | 2,872 |
| | 19.6 | % | | 2,612 |
| | 17.8 | % |
研发 | (400 | ) | | (2.7 | )% | | (344 | ) | | (2.3 | )% |
销售、一般和行政 | (1,290 | ) | | (8.8 | )% | | (1,248 | ) | | (8.6 | )% |
重组和其他费用 | (291 | ) | | (2.0 | )% | | (55 | ) | | (0.4 | )% |
与购置有关的费用 | — |
| | — | % | | (10 | ) | | — | % |
无形资产摊销 | (26 | ) | | (0.2 | )% | | (29 | ) | | (0.2 | )% |
经营收入 | 865 |
| | 5.9 | % | | 926 |
| | 6.3 | % |
利息和其他,净额 | 13 |
| | 0.1 | % | | (26 | ) | | (0.2 | )% |
税前收入 | 878 |
| | 6.0 | % | | 900 |
| | 6.1 | % |
税收准备金 | (200 | ) | | (1.4 | )% | | (97 | ) | | (0.6 | )% |
净收益 | $ | 678 |
| | 4.6 | % | | $ | 803 |
| | 5.5 | % |
净收入
最后三个月2020年1月31日,与上年同期相比,净收入总额下降了1%(按不变货币计算增加了1%)。美国的净收入下降了1%,至49亿美元,而国际业务的净收入保持在97亿美元的水平。净收入总额减少的主要原因是供应减少和不利的外币影响,但部分抵消了笔记本、台式电脑和工作站的增长。
下文“分部信息”详细讨论了造成部分净收入变化的因素。
毛利率
最后三个月2020年1月31日,与上年同期相比,我们的毛利率增长了1.8个百分点,主要原因是由于供应链成本较低,个人系统的利润率更高。
下文“分段信息”一节详细讨论了造成部分毛利率变化的因素。
营业费用
研发(“R&D”)
研发费用在截止的三个月里增长了16.3%2020年1月31日与上年同期相比,主要原因是对创新和关键增长举措的持续投资。.
销售、一般和行政(“SG&A”)
SG&A费用增加3.4%三结束的几个月2020年1月31日,与去年同期相比,主要是投资于关键的增长计划和个人系统的上市。
重组和其他费用
重组和其他费用三结束的几个月2020年1月31日主要与2020年财政计划有关。
无形资产摊销
无形资产摊销三结束的几个月2020年1月31日主要与收购三星的打印机业务和阿波吉集团所产生的无形资产有关。
利息和其他,净额
目录
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和业务结果(续)
利息和其他,净费用减少3 900万美元最后三个月2020年1月31日,与前一年相比,主要由定期退休后福利净成本驱动。
税收准备金
我们的实际税率是22.8%截至2020年1月31日和2019年1月31日的三个月分别为10.8%。美国联邦法定税率21%与我们在截至2020年1月31日的三个月的实际税率之间的差异主要是由于不同司法管辖区的不确定税收状况的累积,部分抵消了与我们在世界各地较低税收管辖区的业务的某些收入有关的优惠税率。在截至2019年1月31日的三个月内,我们的实际税率与美国联邦法定税率(21%)大体不同,原因是我们在世界各地的低税收管辖地区的某些业务的某些收入带来了优惠税率。
在三结束的几个月2020年1月31日,我们记录了700万美元税收准备金中与离散项目有关的税收优惠净额。这一数额分别包括与重组有关的4 800万美元和700万美元的税收优惠和其他税收优惠净额。这些福利被4 800万美元不确定的税收状况费用部分抵消。截至2020年1月31日,与股票期权、限制性股票和业绩调整的限制性股票单位相关的超额税收优惠并不重要。
在三截至2019年1月31日,我们在税收准备金中记录了与离散项目相关的900万美元净税收优惠。截至2019年1月31日,我们完成了对TCJA全面影响的分析,并记录了与最终税制改革调整相关的2100万美元税收优惠和与重组有关的1200万美元税收优惠。这些好处被2 000万美元的不确定税额收费和400万美元的其他税收费用部分抵消。
段信息
关于每个部门的产品和服务的说明载于本报告第一部分第1项合并财务报表的附注2“分段信息”。今后对这一组织结构的改变可能会导致所披露的部分发生变化。
个人系统
|
| | | | | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 | | %变化 |
| 百万美元 |
净收入 | $ | 9,892 |
| | $ | 9,657 |
| | 2.4 | % |
经营收入 | $ | 662 |
| | $ | 410 |
| | 61.5 | % |
营业收入占净收入的百分比 | 6.7 | % | | 4.2 | % | | |
|
按业务单位分列的净收入和加权净收入变动的构成部分如下:
|
| | | | | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 净收入 | | 加权净收入变化(1) |
| 2020 | | 2019 | |
| 百万美元 | | 百分比 |
笔记本 | $ | 5,974 |
| | $ | 5,919 |
| | 0.6 |
|
台式机 | 2,923 |
| | 2,857 |
| | 0.7 |
|
工作站 | 594 |
| | 562 |
| | 0.3 |
|
其他 | 401 |
| | 319 |
| | 0.8 |
|
个人系统共计 | $ | 9,892 |
| | $ | 9,657 |
| | 2.4 |
|
(1) 加权净收入变动百分比衡量每个业务单位对整体部门收入增长的贡献。其计算方法是将每一业务单位从上一年度期间的收入变化除以上一年期间的分部收入总额。
目录
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和业务结果(续)
截至2020年1月31日的3个月,而截至2019年1月31日的3个月
截至2020年1月31日的三个月,个人系统净收入比上年同期增长2.4%(按不变货币计算增长3.8%)。净收入增长主要是由于笔记本电脑、台式机和工作站的增长,部分抵消了不利的外币影响。净收入增长的驱动因素是单位数量增加3.9%,但与上年同期相比,平均售价下降1.4%,部分抵消了这一增长。单位数量增加的主要原因是台式电脑、笔记本电脑和工作站的增加。ASPs减少的原因是价格较低和不利的货币影响,这部分被积极的混合变化所抵消。
截至二零二零年一月三十一日止的三个月内,商业收入与上年同期比较,分别增加7.5%,主要是由增加的单位数量部分抵销,而消费者收入则下跌6.5%。
与上年同期相比,笔记本电脑净收入增长0.9%,台式机净收入增长2.3%,工作站净收入增长5.7%。
截至2020年1月31日的三个月,个人系统运营收入占净收入的百分比比上年同期增长了2.5个百分点。增加的主要原因是毛利增加,但因业务费用增加而部分抵销。毛利率增加的主要原因是供应链成本较低,但被较低的ASP部分抵消。业务费用占净收入的百分比有所增加,主要原因是对关键增长举措的投资增加。
印刷
|
| | | | | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 | | %变化 |
| 百万美元 |
净收入 | $ | 4,724 |
| | $ | 5,056 |
| | (6.6 | )% |
经营收入 | $ | 754 |
| | $ | 821 |
| | (8.2 | )% |
营业收入占净收入的百分比 | 16.0 | % | | 16.2 | % | | |
|
按业务单位分列的净收入和加权净收入变动的构成部分如下:
|
| | | | | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 净收入 | | 加权净收入变化(1) |
| 2020 | | 2019 | |
| 百万美元 | | 百分比 |
供应品 | $ | 3,041 |
| | $ | 3,267 |
| | (4.5 | ) |
商业硬件 | 1,076 |
| | 1,090 |
| | (0.3 | ) |
消费硬件 | 607 |
| | 699 |
| | (1.8 | ) |
全印刷 | $ | 4,724 |
| | $ | 5,056 |
| | (6.6 | ) |
(1) 加权净收入变动百分比衡量每个业务单位对整体部门收入增长的贡献。其计算方法是将每一业务单位从上一年度期间的收入变化除以上一年期间的分部收入总额。
截至2020年1月31日的3个月,而截至2019年1月31日的3个月
截至三个月,印刷净收入下降6.6%(按不变货币计算下降5.8%)2020年1月31日与上年同期相比。净收入下降的主要原因是供应减少、消费硬件收入下降和不利的外汇影响。供应净收入较上年同期下降6.9%,主要原因是需求疲弱。打印机单位容量较上年同期下降10.4%.打印机单位体积减少的主要原因是消费者和商业硬件的单位减少。
目录
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和业务结果(续)
与上年同期比较,商业硬件的净收入下降1.3%,主要是由于打印机数量下跌11.5%,部分抵消了ASPs增加3.8%的影响。商业硬件的单价下降主要是由于需求疲软和我们的策略,重新平衡我们的投资组合,以更高的利润客户组合。ASPs的增加是由利率上升所推动的,但部分被不利的外汇影响所抵消。
与上年同期比较,消费硬件的净收入下降13.2%,原因是打印机单位容量分别下跌10.2%及3.5%。单位体积减少是由喷墨家居消费者业务及LaserJet Home业务推动。ASPs的减少主要是由于不利的外汇影响。
截至三个月,印刷业务收入占净收入的百分比下降了0.2个百分点2020年1月31日与上年同期相比,主要原因是供应收入较低.
公司投资
公司投资业务亏损三结束的几个月2020年1月31日主要是因为与我们的孵化项目有关的费用。
流动性和资本资源
我们使用业务产生的现金作为我们的主要流动资金来源。我们相信,目前的现金、经营活动的现金流量、新借款、可用的商业票据授权和信贷设施将足以满足惠普的运营现金需求、计划的资本支出、所有借款的利息和本金支付、养老金和退休后资金需求、授权股票回购和年度股息支付。此外,如果有合适的业务可供收购,并提供良好的回报机会,公司可通过额外借款获得这些收购的全部或部分融资。虽然在某些商业、市场和经济条件下,我们进入资本市场的机会可能会受到限制,而我们的借贷成本可能会增加,但为满足我们的流动资金需求,我们可利用各种资金来源,以协助我们在所有这些条件下继续获得资本资源。我们的流动资金受到各种风险的影响,包括本报告第一部分第1A项中题为“风险因素”一节以及2019年10月31日终了财政年度表10-K表第二部分第1A项以及本报告第一部分第3项中题为“市场风险的数量和质量披露”的一节中确定的市场风险。
2020年2月22日,惠普董事会将惠普的股票回购授权提高到150亿美元。惠普董事会还批准了一项资本回报计划,目标是在2020年至2022年财政期间,利用股票回购和股息向惠普股东提供约160亿美元的回报。我们预计这一资本回报计划将包括在惠普2020年年会后的12个月内回购至少80亿美元的惠普股票。
我们的现金和现金等价物余额存放在世界各地的许多地方。我们利用各种规划和筹资战略,努力确保我们在世界各地的现金在需要的时候和地点都能得到。在美国境外持有的资金一般用于支持非美国的流动性需求。 也可以不时地分发给美国。TCJA对美国税法进行了重大修改,包括对累积的外国收入征收一次性过渡税。与这一一次性过渡税有关的付款将在8年内支付,并于2019年财政年度开始。我们预计,我们的外国子公司持有的现金和现金等价物的很大一部分将不再受美国所得税后果的影响,随后由于对累积的外国收入征收过渡税而返回美国。然而,这笔现金的一部分在遣返时可能仍须缴纳外国所得税或预扣税。在我们评估未来业务的现金需求时,我们可能会修改被视为永久再投资于我们的外国子公司的外国收益数额,以及如何使用这些资金,包括降低我们的债务总额或其他用途。
流动资金
我们的主要现金流指标如下:
|
| | | | | | | |
| 三个月,截至1月31日 |
| 2020 | | 2019 |
| 以百万计 |
经营活动提供的净现金 | $ | 1,285 |
| | $ | 862 |
|
用于投资活动的现金净额 | (498 | ) | | (318 | ) |
用于筹资活动的现金净额 | (1,119 | ) | | (2,343 | ) |
现金和现金等价物净减额 | $ | (332 | ) | | $ | (1,799 | ) |
经营活动
目录
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和业务结果(续)
与财政年度同期相比2019,业务活动提供的现金净额增加4亿美元为三结束的几个月2020年1月31日,主要原因是营运资本管理活动。
关键周转金计量
管理层利用当前的现金转换周期信息来管理我们的营运资金水平。我们的周转资本指标和现金转换周期影响如下:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至 | | 截至 | | |
| (二零二零年一月三十一日) | | (一九二零九年十月三十一日) | | 变化 | | (一九二零九年一月三十一日) | | 2018年10月31日 | | 变化 | | Y/Y变化 |
应收账款未清销售天数(“DSO”) | 30 |
| | 35 |
| | (5 | ) | | 31 |
| | 30 |
| | 1 |
| | (1 | ) |
库存供应天数(“监督事务司”) | 38 |
| | 41 |
| | (3 | ) | | 42 |
| | 43 |
| | (1 | ) | | (4 | ) |
应付帐款未付采购天数(“DPO”) | (98 | ) | | (107 | ) | | 9 |
| | (108 | ) | | (105 | ) | | (3 | ) | | 10 |
|
现金转换周期 | (30 | ) | | (31 | ) | | 1 |
| | (35 | ) | | (32 | ) | | (3 | ) | | 5 |
|
与2019年1月31日比较,2020年1月31日
现金转换周期是DSO和DOS减去DPO的天数之和。可能导致某一时期的现金转换周期与长期可持续比率不同的项目包括但不限于业务组合的变化、支付条件的变化、应收账款保理的范围、季节性趋势以及在此期间内确认收入和购买库存的时间。
DSO是指我们的应收账款未清的平均天数。DSO的计算方法是,将期末应收账款减去可疑账户备抵后,除以90天的平均净收入。存款准备金率的下降主要是由于良好的收入线性。
DoS是指从采购到销售的平均天数。DoS是通过将期末库存除以90天的平均收入成本来计算的。监督事务司人数减少的主要原因是侧重于库存管理。
DPO是指我们的应付账款余额未清的平均天数。DPO是通过将期末应付账款除以90天的平均收入成本来计算的.采购订单减少的主要原因是库存采购量减少。
投资活动
与财政年度同期相比2019,用于投资活动的现金净额增加2亿美元为三结束的几个月2020年1月31日主要原因是,其他流动资产中可供出售的投资增加了6亿美元,但收购净付款减少了4亿美元,部分抵消了这一增长。
筹资活动
与财政年度同期相比2019,用于筹资活动的现金净额减少12亿美元为三结束的几个月2020年1月31日,主要原因是债务和商业票据支付减少。
资本资源
债务水平
我们通过考虑一些因素来维持债务水平,包括现金流量预期、运营所需现金、投资计划(包括收购)、股票回购活动、我们的资本成本和有针对性的资本结构。未偿还借款减少到49亿美元截至2020年1月31日相比较51亿美元截至十月三十一日 2019的加权平均利率4.6%和4.6%为2020年1月31日和十月三十一日 2019分别。
我们的加权平均利率反映了这段期间我们借款的有效利率,并反映了利率掉期的影响。有关我们的利率互换的更多信息,见本报告第一部分第1项中的合并精简财务报表附注8,“金融工具”。
截至2020年1月31日,我们维持一项高级无担保的循环信贷安排,其贷款承诺总额为40亿美元,将于2023年3月30日面世,主要用于支持发行商业票据。根据这一循环信贷机制借入的资金也可用于一般公司用途。
目录
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和业务结果(续)
可用借款资源
除上述商业票据和循环信贷贷款外,我们还有以下资源可获得短期或长期融资:
|
| | | |
| 截至2020年1月31日 |
| 以百万计 |
2019年货架登记声明 | 未指定 |
|
未承付的信贷额度 | $ | 701 |
|
有关我们借款的更多信息,请参阅本报告第一部分第1项中的合并精简财务报表附注9,“借款”。
信用评级
我们的信用风险由主要的独立评级机构根据可公开获得的信息以及我们与他们正在进行的讨论中获得的信息进行评估。虽然我们没有任何评级下调触发因素,可以加速我们大量债务的到期,但以往的降级增加了我们信贷安排下的借贷成本,削弱了我们的商业票据的市场容量,并要求根据我们的一些衍生合约提供额外的抵押品。此外,任何评级机构若再下调我们的信用评级,可能会以类似的方式进一步影响我们,而视乎评级下调的程度,可能会对本港的流动资金和资本状况造成负面影响。我们可以利用其他资金来源,包括在必要时根据我们的信贷机制提取资金,以抵消我们商业票据市场能力的潜在下降。
合同义务和其他义务
退休及退休后福利计划供款
截至2020年1月31日,我们预期在财政年度余下的时间内供款。2020在我们的非美国养老金计划的大约6,300万美元中,2,900万美元用于支付给美国非合格养老金计划参与人的福利金,5,000,000美元用于支付我们的退休后福利计划的福利要求。我们的政策是为我们的养老金计划提供资金,以便我们至少满足地方政府、资金和税收当局所要求的最低缴款额。有关我们的退休及退休后福利计划的更多资料,请参阅本报告第I部第1项合并财务报表的附注4,“退休及退休后福利计划”。
节省费用计划
根据我们批准的重组计划,包括2020年财政计划,我们预计未来将支付约10亿美元的现金。我们预计2020年财政年度的现金支付额为4.77亿美元,2023财政年度的现金支付额为剩余。关于我们作为成本改进一部分的重组活动的更多信息,见本报告第一部分第1项中的合并财务报表附注3,“重组和其他费用”。
不确定的税收状况
截至2020年1月31日,我们有约5.81亿美元的记录负债以及与不确定的税收状况有关的利息和罚款。由于与税务有关的不明朗因素,我们无法合理估计何时会与税务当局结清现金。这些义务的支付将来自与税务当局的和解。有关我们不确定的税收状况的更多信息,请参阅本报告第一部分第1项中合并财务报表的附注5,“对收入的征税”。
在TCJA下一次性缴纳过渡税
TCJA对美国税法作了重大修改,对累积的外国收入一次性征收总额为30亿美元的过渡税。我们预计,该税的实际现金支付额将大大降低,因为我们预计,一旦使用了现有和未来的抵免额和其他资产负债表属性,总负债将减少一半以上。与这一一次性过渡税有关的付款将在2019年财政年度开始的8年内支付。
表外安排
作为我们正在进行的业务的一部分,我们没有参与与未合并的实体或金融伙伴关系产生实质性关系的交易,例如通常被称为结构化金融或特殊目的的实体。
目录
惠普公司及附属公司
管理的探讨与分析
财务状况和业务结果(续)
为便利表外安排或其他合同范围狭窄或有限的目的而设立的实体。
我们有第三方短期融资安排,旨在促进某些客户的营运资金要求.有关我们的第三方短期融资安排的更多信息,请参阅本报告第一部分第1项中合并财务报表的附注6,“补充财务信息”。
第三项:市场风险的定量和定性披露。
关于影响惠普的市场风险的定量和定性披露,见截至10月31日的财政年度报告第二部分第二部分第7A项“市场风险的定量和定性披露”。2019。自10月31日以来,我们对市场风险的敞口没有发生重大变化,2019.
项目4.控制和程序。
在我们的管理层,包括我们的首席执行官和首席财务官的监督和参与下,我们评估了在本报告所涉期间结束时,根据“交易所法”第13a-15(E)条和第15d-15(E)条规定的我们的披露控制和程序的设计和运作的有效性(“评估日期”)。基于这一评估,我们的首席执行官和首席财务官在评估日得出结论,我们的披露控制和程序是有效的,因此我们在证券交易委员会报告中要求披露的信息(一)在证券交易委员会规则和表格规定的时限内记录、处理、汇总和报告,(二)累计并传达给惠普管理层,包括我们的首席执行官和首席财务官,以便及时作出有关所需披露的决定。
在我们的管理层,包括我们的首席执行官和首席财务官的监督和参与下,我们对最近一个财政季度发生的对财务报告的内部控制发生的任何变化进行了评估(因为这一术语在“外汇法”第13a-15(F)条和第15d-15(F)条中得到了界定)。根据这一评价,我们的首席执行干事和首席财务官得出结论认为,在该季度期间,我们对财务报告的内部控制没有发生任何变化,对财务报告的内部控制产生了重大影响或相当可能产生重大影响。
第二部分.其他资料
项目1.法律程序
本报告第一部分第1项关于这一项目的资料载于本报告第一部分第1项中关于合并财务报表的附注12“诉讼和意外开支”。
第1A项.危险因素
我们的业务和财务结果受到各种风险和不确定因素的影响,包括2019年10月31日终了的财政年度表10-K中第一部分第1A项“风险因素”中所述的风险和不确定因素,这些风险和不确定因素可能对我们的业务、财务状况、运营结果、现金流量以及我们普通股和股本的交易价格产生不利影响。除下文所列风险因素外,自2019年10月31日终了的财政年度的表10-K年度报告以来,我们的风险因素没有发生重大变化。
与我们业务有关的风险
我们的业务可能会受到非邀约投标和代理竞争威胁的负面影响。
2020年1月23日,施乐向我们递交了一封信,提名11名董事候选人参加我们2020年股东年会(“2020年年度会议”),选举惠普董事会成员。 反对我们董事会提出的被提名人。施乐提名的董事有可能在2020年年会之后在董事会中占据多数席位。在2020年3月2日,施乐对我们所有普通股的非邀约收购要约以18.40美元的现金和0.149份施乐股份作为我们的股票。在与惠普独立的外部财务和法律顾问磋商后,董事会仔细考虑了这一提议,认定该要约不符合惠普股东的最佳利益,并建议惠普股东拒绝该要约,而不将其股票投标纳入收购要约。在2020年3月5日,我们向SEC提交了一份关于14D-9的招标/推荐声明,其中包含了委员会的建议。
这些活动要求我们并可能继续要求我们支付大量的法律费用和委托书征求费用,并要求并可能继续需要管理层和董事会给予大量时间和关注。此外,现有和潜在客户、客户、 由于这些事件的结果,供应商、雇员和其他对我们未来方向的支持可能会导致销售损失和潜在商业机会的丧失,并可能使吸引和留住合格的人员和商业伙伴变得更加困难。我们的董事会已经采取并可能在今后采取的行动,以回应任何出价,代理竞争和有关的行动,由施乐或任何其他要约或建议可能导致对我们的诉讼。这些诉讼可能会使我们的管理层和员工分心,并可能要求我们承担大量费用。此外,如果对我们不利,这些诉讼可能损害我们的业务,并对我们的经营结果产生重大的不利影响。
我们相信,我们的普通股未来的交易价格可能会受到广泛的价格波动的影响,这是基于与报价和相关的代理竞争有关的不确定性。如果施乐完成了收购要约,其结果是成为我们普通股增持股份的所有者,或者施乐的被提名人当选为我们董事会的多数成员,那么可能会产生其他后果,对我们的业务、经营业绩或财务状况、普通股价值或股东在公司的利益产生重大不利影响。
我们董事会通过的股东权益计划可能会损害收购企图。
2020年2月20日,董事会通过了一项股东权益计划,并于2020年3月2日向有案可查的股东宣布,我们普通股中每一股普通股的优先股购买权分红。股利分配是在2020年3月2日进行的。如果个人或集团获得20%或更多当时已发行普通股的实益所有权,除某些例外情况外,每一种权利都将赋予股东(此类人或该集团成员除外)以比公开市场价格大幅度折扣的价格购买更多普通股的权利。在一个人或集团收购我们20%或以上的已发行普通股后(除非该人或集团获得50%或以上),董事会可将我们普通股的一股换作每一项已发行的权利(该等人士或集团所拥有的权利除外,而该等权利已告无效),而股东权益计划可能会使第三者在没有获得我们董事会批准的情况下,更难以收购该公司或我们的一大块普通股,而该等权利将於2021年2月20日届满。
我们的税务规定如有意外的改变,新的税务法例的通过,或额外的税务责任,都会影响我们的财政表现。
我们在美国和各外国司法管辖区都要缴纳所得税和其他税款。我们的税务责任受我们在公司间交易中对库存、服务、许可证、资金和其他项目收取的金额的影响。我们须接受各司法管辖区不断进行的税务审核。税务当局可能不同意这些公司间交易或其他事项,并可能评估额外的税收或调整我们的纳税申报表的应税收入。我们定期评估这些审计的可能结果,以确定我们的税收规定是否适当。然而,我们不能向你保证,我们将准确地预测这些审计的结果,最终在审计解决后支付的金额可能与我们以前所得税支出中的数额大不相同,因此可能对我们的税收准备金、净收入和现金流量产生重大影响。
本港未来的实际税率,可能会因运作架构的改变、法定税率不同的国家的收入组合改变、递延税项资产及负债估值的改变、税法的改变或解释或执行上的改变而受到不利影响。此外,多个司法管辖区已制定或正在考虑税务法例,这些法例可能会对本港的税率、递延税项资产的账面价值或我们的递延税负债产生重大影响。任何这些变化都可能影响我们的财务业绩。
第二项股权证券的未登记销售和收益的使用
最近出售未注册证券
在本报告所述期间,没有未登记的股票销售。
发行人购买股票证券
下表提供了截至2020年1月31日的三个月公司股票回购的信息。 |
| | | | | | | | | | | | | |
期间 | 共计 数 股份 购进 | | 平均 已付价格 每股 | | 总数 所购股份 部分公开 公布的计划 或程序 | | 近似美元 股份价值 那个五月 根据 计划或计划 |
| 以千计,但每股数额除外 |
2019年11月 | 7,452 |
| | $ | 19.16 |
| | 7,452 |
| | $ | 6,355,801 |
|
2019年12月 | 13,423 |
| | $ | 20.33 |
| | 13,423 |
| | $ | 6,082,973 |
|
2020年1月 | 12,931 |
| | $ | 21.28 |
| | 12,931 |
| | $ | 5,807,764 |
|
共计 | 33,806 |
| | |
| | 33,806 |
| | |
|
2018年6月19日,惠普董事会授权40亿美元用于未来回购其普通股。2019年9月30日,董事会批准追加50亿美元,用于未来回购其流通股普通股。该程序没有具体的到期日期,授权在公开市场或私人交易中进行回购。惠普打算不时利用回购来抵消根据员工股票计划发行的股票造成的稀释,并机会主义地回购股票。所有股票回购在第一财政年度第四季度2020是公开市场交易。截至2020年1月31日,惠普大约58亿美元保留在股票回购授权之下。
此外,在2020年2月22日,惠普董事会将惠普剩余股份回购授权总额提高到150亿美元,惠普预计在2020年年会后的12个月内回购至少80亿美元的惠普股票。
第三项高级证券违约。
没有。
项目4.矿山安全披露。
不适用。
5.其他资料。
自2020年2月28日起,该公司通过了一项经修订和重新调整的高管控制计划(“SPEO”),并对其进行了长期激励。SPEO的重要术语如下所述,其中的摘要全部由SPEO的术语限定,其副本作为表10(P)(P)在此存档。
本公司所有雇员,如属经修订的1934年“证券及交易法”第16条所指的公司行政人员,或公司行政领导小组成员,均有资格参加特别职务。根据SPEO,非因非因原因而遭受非自愿解雇的参与者
与控制权的改变有关,并在解雇后执行全面和有效的索偿要求,有资格领取遣散费,数额确定为基本工资的倍数,加上最近完成的三个完整财政年度的实际年度奖励的平均数(或者,如果参与人截至终止之日未按其目前年资水平领取三份全年年度奖金,则该参与人适用的解雇年度奖励目标是该年度的年度奖励机会)。对于执行1和执行2波段的参与者,乘数分别为1.5和1.0。就公司首席执行官而言,乘数为2.0。除了现金遣散费外,SPEO参与者还有资格获得(A)根据实际业绩结果按比例发放的解雇年度奖励,由公司董事会人力资源和薪酬委员会酌情决定;(B)按比例转归未归属的股本奖励(以及基于业绩的股权奖励,只有在适用的绩效期结束时任何适用的业绩条件得到满足),任何既得股票期权在终止后一年内仍可行使(但须提前到期),(C)支付一笔总付健康福利津贴,数额相当于参与人及其合格受养人继续集体医疗保险18个月以上的保险费,超过在职雇员为此种保险支付的数额,以及(D)任何已满财政年度应计但未付的年度奖金。
参与人在控制权变更后24个月内因非因原因或自愿终止而非自愿终止合同,并以参与人在终止后完全和有效地解除索赔为条件,SPEO规定上述已完成的财政年度的现金遣散费、健康福利津贴和应计但未付的年度奖金,以及(X)按目标业绩水平按比例计算的终止年度年度奖励,以及(Y)充分转归在控制变化中假定或取代的未归属股权奖励,以绩效为基础的奖励,在符合资格终止之日仍须遵守绩效标准,根据目标水平归属。任何与控制权变更不相关联的假定或替代的股权奖励都将完全归属于控制权的变更,而基于业绩的奖励则仍须遵守基于目标水平的控制权归属变更之日的业绩标准。
如公司在管制转变后24个月内,根据“雇员补偿条例”就雇员终止雇佣事宜而有任何争议,如有诚意提出申索,该公司会偿还该参与者合理地招致的所有有关法律费用及开支。
公司执行干事参加SPEO须遵守HP高级行政人员解决政策(“HP Severance Policy”)的条款,根据该政策提供的总福利不得超过执行干事基本工资加目标年度奖励的总和的2.99倍,但某些例外情况除外。更完整的HPSeverance政策描述载于该公司于2020年2月27日向SEC提交的10-K/A表格第1号修正案。
6.展品。
从页面开始的演示索引58本报告列出了一份证物清单。
签名
根据1934年“证券交易法”的要求,登记人已正式安排由下列签名人代表其签署本报告,并正式授权。
|
| |
| 惠普公司 |
| /s/Steve Fieler |
| 史蒂夫·菲勒 首席财务官 (首席财务主任及 授权签字人) |
日期:2020年3月5日
惠普公司及附属公司
展示索引
|
| | | | | | | | | | |
陈列品 数 | | | | 以引用方式合并 |
展品描述 | | 形式 | | 档案编号。 | | 陈列品 | | 提交日期 |
2(a) | | “分离和分配协定”,截止2015年10月31日,由惠普公司、惠普企业公司及其其他各方签署并在它们之间签订。 | | 8-K | | 001-04423 | | 2.1 | | 2015年11月5日 |
2(b) | | “过渡服务协定”,截止2015年11月1日,由惠普公司和惠普企业公司共同签署。** | | 8-K | | 001-04423 | | 2.2 | | 2015年11月5日 |
2(d) | | “雇员事项协定”,截止2015年10月31日,由惠普公司和惠普企业公司共同签署。** | | 8-K | | 001-04423 | | 2.4 | | 2015年11月5日 |
3(a) | | 注册人法团证书. | | 10-Q | | 001-04423 | | 3(a) | | 1998年6月12日 |
3(b) | | 注册人对法团证书的修订。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 3(b) | | 二00一年三月十六日 |
|
| | | | | | | | | | |
3(c) | | 注册人对法团证书的修订证明书。 | | 8-K | | 001-04423 | | 3.2 | | 2015年10月22日 |
3(d) | | 注册人对法团证书的修订证明书。 | | 8-K | | 001-04423 | | 3.1 | | 2016年4月7日 |
3(e) | | 注册人的修订及重订附例。 | | 8-K | | 001-04423 | | 3.1 | | (一九二九年二月七日) |
3(f) | | 惠普公司A系列初级参股优先股的指定证书。 | | 8-K | | 001-04423 | | 3.1 | | 2020年2月20日 |
4(a) | | 高级义齿形式 | | S-3 | | 333-215116 | | 4.1 | | 2016年12月15日 |
4(b) | | 副义齿的形式。 | | S-3 | | 333-21516 | | 4.2 | | 2016年12月15日 |
4(c) | | 注册人3.750%全球票据表格(截止日期:2020年12月1日)及相关人员证书表格。 | | 8-K | | 001-04423 | | 4.2和4.3 | | 2010年12月2日 |
4(d) | | 注册人4.300%全球票据表格,应于2021年6月1日到期,及有关人员证书表格。 | | 8-K | | 001-04423 | | 4.5和4.6 | | 2011年6月1日 |
4(e) | | 登记人的4.375%全球票据将于2021年9月15日到期,6.000%全球票据将于2041年9月15日到期,以及相关人员证书的形式。 | | 8-K | | 001-04423 | | 4.4, 4.5和4.6 | | 2011年9月19日 |
4(f) | | 注册人4.650%全球票据表格,将于2021年12月9日及相关人员证书。 | | 8-K | | 001-04423 | | 4.3和4.4 | | 2011年12月12日 |
4(g) | | 注册官4.050%全球票据表格,将于2022年9月15日及相关人员证书。 | | 8-K | | 001-04423 | | 4.2和4.3 | | 2012年3月12日 |
4(h) | | 注册人普通股证明样本。 | | 8-K/A | | 001-04423 | | 4.1 | | 2006年6月23日 |
4(i) | | 第一次补充义齿,日期为2018年3月26日,日期为2000年6月1日,由注册人和纽约梅隆银行信托公司(N.A.)和纽约银行梅隆信托公司(Bank of New York Mellon Trust Company,N.A.)签订。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 4(j) | | (2018年6月5日) |
4(j) | | 惠普公司证券简介 | | 10-K | | 001-04423 | | 4(j) | | (2019年12月12日) |
4(k) | | 截止到2020年2月20日,惠普公司之间的权利协议。作为权利代理人的Equiniti信托公司,包括以权利证书的形式作为表B,购买优先股的权利摘要作为表C。 | | 8-K | | 001-04423 | | 4.1 | | 2020年2月20日 |
|
| | | | | | | | | | |
陈列品 数 | | | | 以引用方式合并 |
展品描述 | | 形式 | | 档案编号。 | | 陈列品 | | 提交日期 |
10(a) | | 注册人2004年股票激励计划* | | S-8 | | 333-114253 | | 4.1 | | 二00四年四月七日 |
10(b) | | 登记人超额福利退休计划,2006年1月1日修订并重报。 | | 8-K | | 001-04423 | | 10.2 | | 2006年9月21日 |
10(c) | | 惠普公司现金帐户恢复计划,自2005年1月1日起修订并重报。 | | 8-K | | 001-04423 | | 99.3 | | 2005年11月23日 |
10(d) | | 登记人的2005年按结果付费计划,经修正。* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(h) | | 2011年12月14日 |
10(e) | | 登记人行政裁决协议* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(U)(U) | | 二00二年六月十三日 |
10(f) | | 注册人执行干事协议* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(V)(5) | | 二00二年六月十三日 |
10(g) | | 有关受限制股票及受限制单位遣散费补偿的表格* | | 8-K | | 001-04423 | | 10.2 | | 2005年3月22日 |
10(h) | | “关于机密信息和专有发展的协议形式”(加利福尼亚)。 | | 8-K | | 001-04423 | | 10.2 | | 2008年1月24日 |
10(i) | | 关于保密信息和专有发展的协议形式(德克萨斯州)。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(O)(O) | | 2008年3月10日 |
10(j) | | 登记人2004年股票激励计划的股票期权协议格式* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(P)(P) | | 2008年3月10日 |
10(k) | | 登记人2000年股票计划的期权协议形式* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(T)(T) | | 2008年6月6日 |
10(1) | | 注册机构2000年股票计划普通股支付协议格式* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(U)(U) | | 2008年6月6日 |
10(m) | | 不符合资格的股票期权授予的股票通知和奖励协议的形式。* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(Y)(Y) | | 2008年12月18日 |
10(n) | | 惠普公司超额福利退休计划第一修正案* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(B)(B)(B) | | 2009年3月10日 |
10(o) | | 不符合资格的股票期权授予的股票通知和奖励协议的形式。* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(1)(1)(1) | | 2010年12月15日 |
10(p) | | 关于机密信息和专有发展的协议形式(加利福尼亚-新聘人员)。 | | 10-K | | 001-04423 | | 10(J)(J)(J) | | 2010年12月15日 |
10(q) | | 关于机密信息和专有发展的协议形式(加利福尼亚-现任雇员)* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(K)(K)(K) | | 2010年12月15日 |
10(r) | | 第二次修订和重组惠普公司2004年股票激励计划,自2013年2月28日起生效。 | | 8-K | | 001-04423 | | 10.2 | | 2013年3月21日 |
10(s) | | 受限制股票单位的股票通知和奖励协议的形式。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(U)(U) | | 2014年3月11日 |
10(t) | | 关于外国股票增值权利授予的股票通知和奖励协议的形式。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(V)(5) | | 2014年3月11日 |
10(u) | | 长期现金奖励的股票通知和奖励协议的形式。* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(W)(W) | | 2014年3月11日 |
10(v) | | 不符合资格的股票期权授予的股票通知和奖励协议的形式。* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(X)(X) | | 2014年3月11日 |
10(w) | | 授予业绩的赠款协议形式-经调整的限制性股票单位。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(Y)(Y) | | 2014年3月11日 |
|
| | | | | | | | | | |
陈列品 数 | | | | 以引用方式合并 |
展品描述 | | 形式 | | 档案编号。 | | 陈列品 | | 提交日期 |
10(x) | | 股份通知的形式和授予限制性股票的奖励协议。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(Z)(Z) | | 2014年3月11日 |
10(y) | | 股票通知和业绩奖励协议的形式-或有条件的非合格股票期权。* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(A)(A)(A) | | 2014年3月11日 |
10(z) | | 授予业绩的赠款协议的形式-或有条件的非合格股票期权。* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(B)(B)(B) | | 2014年3月11日 |
10(A)(A) | | 授予受限制股票单位的赠款协定的形式* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(C)(C)(C) | | 2015年3月11日 |
10(B)(B) | | 授予外国股票增值权利的赠款协定的形式。 | | 10-K | | 001-04423 | | 10(D)(D)(D) | | 2015年3月11日 |
10(C)(C) | | 长期现金拨款协议的形式* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(E)(E)(E) | | 2015年3月11日 |
10(D)(D) | | 批出非合资格股票期权的批地协议表格* | | 8-K | | 001-04423 | | 10(F)(F)(F) | | 2015年3月11日 |
10(E)(E) | | 授予业绩的赠款协议形式-经调整的限制性股票单位。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(G)(G)(G) | | 2015年3月11日 |
10(F)(F) | | 授予限制性股票授予的赠款协议的形式* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(H)(H)(H) | | 2015年3月11日 |
10(G)(G) | | 授予业绩的赠款协议的形式-或有条件的非合格股票期权。* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(1)(1)(1) | | 2015年3月11日 |
10(H)(H) | | 截至2015年4月30日的“定期贷款协议”,由注册人、其中点名的贷款人和N.A.摩根大通银行担任行政代理人。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(B)(B)(B) | | (2015年6月8日) |
10(1)(1) | | 截至2015年6月1日的“定期贷款协议”修正案,日期为2015年4月30日,由注册人、其中点名的贷款人和作为行政代理人的摩根大通银行(JPMorganChase Bank,N.A.)修订。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(C)(C)(C) | | (2015年6月8日) |
10(J)(J) | | 第二次修订和恢复截至2014年4月2日并于2015年11月1日修订和恢复的五年期信贷协议,由注册人、其中点名的贷款人和作为行政处理代理人和共同行政代理人的新花旗银行、以及作为共同行政代理人的新摩根大通银行组成。**. | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(J)(J) | | (2018年6月5日) |
10(K)(K) | | 第1号修正案,日期为2019年3月1日至第二次修订和恢复五年期信贷协议,日期为2014年4月2日,自2015年11月1日起修订,并于2018年3月30日进一步修订和恢复,由注册机构、其中点名的贷款人和N.A.花旗银行作为行政处理代理和共同行政代理,以及摩根大通银行作为共同行政代理。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(K)(K) | | (一九二零九年三月五日) |
10(L)(L) | | 授予外国股票增值权利的赠款协定的形式。 | | 10-K | | 001-04423 | | 10(E)(E)(E) | | (2015年12月16日) |
10(M)(M) | | 授予业绩的赠款协议的形式-或有条件的非合格股票期权。* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(F)(F)(F) | | 十二月 16, 2015 |
10(N)(N) | | 批出非合资格股票期权的批地协议表格* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(G)(G)(G) | | (2015年12月16日)
|
|
| | | | | | | | | | |
陈列品 数 | | | | 以引用方式合并 |
| 展品描述 | | 形式 | | 档案编号。 | | 陈列品 | | 提交日期 |
10(O)(O) | | 登记人2005年行政递延补偿计划,自2015年11月1日起修订并重报。 | | 10-K/A | | 001-04423 | | 10(N)(N) | | 2017年12月15日 |
10(P)(P) | | 执行人员控制计划中登记人的激励和长期激励变化,自2020年2月28日起修订并重报。*†。 | | | | | | | | |
10(Q)(Q) | | 股票通知表格和业绩奖励协议-或有条件的非合格股票期权(启动赠款)。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(P)(P) | | 2016年3月3日 |
10(R)(R) | | 股票通知的形式和授予限制股票单位的奖励协议(发行补助金)。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(Q)(Q) | | 2016年3月3日 |
10(S)(S) | | 受限制股票单位的股票通知和奖励协议的形式。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(R)(R) | | 2016年3月3日 |
10(T)(T) | | 按业绩调整的受限制股票单位的股票通知和奖励协议的形式。* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(S)(S) | | 2016年3月3日 |
10(U)(U) | | 关于授予限制性股票单位或业绩调整的限制性股票单位的奖励协议修正案的形式,自2016年1月1日起生效。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(T)(T) | | 2016年3月3日 |
10(V)(5) | | 2017年惠普公司现金账户恢复计划修正案* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(W)(W) | | 2017年3月2日 |
10(W)(W) | | 惠普公司超额福利退休计划第二修正案* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(X)(X)
| | 2017年3月2日 |
10(X)(X) | | 第二次修正和重组惠普公司。经修订和重申的2004年股票奖励计划,自2017年1月23日起生效。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(Y)(Y)
| | 2017年3月2日 |
10(Y)(Y) | | 授予业绩的赠款协议表格-经调整的限制性股票单位(自2016年11月1日起使用)* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(Z)(Z)
| | 2017年3月2日 |
10(Z)(Z) | | 授予受限制股票单位的赠款协议的形式(2016年11月1日起使用)* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(A)(A)(A) | | 2017年3月2日 |
10(A)(A)(A) | | 第二次修正和重组惠普公司。2004年股票奖励计划(自2018年1月29日起修订)* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(B)(B)(B) | | 2018年3月1日 |
10(B)(B)(B) | | 授予受限制股票单位的赠款协议的形式(2017年11月1日起使用)* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(C)(C)(C) | | 2018年3月1日 |
10(C)(C)(C) | | 授予业绩的赠款协议表格-经调整的限制性股票单位(2017年11月1日起使用)* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(D)(D)(D) | | 2018年3月1日 |
10(D)(D)(D) | | 授予董事限制性股票单位的赠款协议形式(2017年11月1日起使用)* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(E)(E)(E) | | 2018年3月1日 |
10(E)(E)(E) | | 董事股票期权授予协议表格(2017年11月1日起使用) | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(F)(F)(F) | | 2018年3月1日 |
10(F)(F)(F) | | 关于授予限制性股票单位的赠款协议的形式(2018年11月1日起使用)* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(G)(G)(G) | | (2018年12月13日) |
10(G)(G)(G) | | 授予业绩的赠款协议表格-经调整的限制性股票单位(2018年11月1日起使用)* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(H)(H)(H) | | (2018年12月13日) |
|
| | | | | | | | | | | |
陈列品 数 | | | | 以引用方式合并 |
| 展品描述 | | 形式 | | 档案编号。 | | 陈列品 | | 提交日期 |
10(H)(H)(H) |
| | 董事股票期权授予协议表格(2018年11月1日起使用) | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(J)(J)(J) | | (一九二零九年三月五日) |
10(1)(1)(1) |
| | 授予董事限制性股票单位的赠款协议形式(2018年11月1日起使用)* | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(K)(K)(K) | | (一九二零九年三月五日) |
10(J)(J)(J) |
| | 授予受限制股票单位的赠款协议的形式(供2019年7月1日起使用)。 | | 10-Q | | 001-04423 | | 10(L)(L)(L) | | (2019年8月29日) |
10(K)(K)(K) |
| | 批出非合资格股票期权的批地协议表格* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(M)(M)(M) | | (2019年12月12日) |
10(L)(L)(L) |
| | 授予非合资格股票期权的保留补助金协议的形式* | | 10-K | | 001-04423 | | 10(N)(N)(N) | | (2019年12月12日) |
10(M)(M)(M) |
| | 董事股票期权授予协议形式(自2020年1月15日起使用)。*†。 | | | | | | | | |
10(N)(N)(N) |
| | 董事受限制股票单位赠款协议形式(自2020年1月15日起使用)。*†。 | | | | | | | | |
10(O)(O)(O) |
| | 受限制股票单位授予保留补助金协议的形式(自2019年11月1日起使用)。*†。 | | | | | | | | |
10(P)(P)(P) |
| | 限制性股票单位赠款协议的形式(自2019年11月1日起使用)。*† | | | | | | | | |
10(Q)(Q)(Q) |
| | 授予业绩的赠款协议表格-经调整的限制性股票单位(自2019年11月1日起使用)。*† | | | | | | | | |
31.1 |
| | 根据经修正的1934年“证券交易法”规则13a-14(A)和规则15d-14(A)认证首席执行官。†。 | | | | | | | | |
31.2 |
| | 根据经修正的1934年“证券交易法”规则13a-14(A)和规则15d-14(A)认证首席财务官。†。 | | | | | | | | |
32 |
| | 根据2002年“萨班斯-奥克斯利法”第906节通过的根据“美国法典”第18卷第1350条颁发的首席执行官和首席财务官证书。††。 | | | | | | | | |
101.INS |
| | XBRL实例文档-实例文档不出现在InteractiveDataFile中,因为它的XBRL标记嵌入在内联XBRL文档中.† | | | | | | | | |
101.SCH |
| | 内联XBRL分类法扩展架构文档.† | | | | | | | | |
101.CAL |
| | 内联XBRL分类法扩展计算链接库文档.† | | | | | | | | |
101.DEF |
| | 内联XBRL分类法扩展定义链接库文档.† | | | | | | | | |
101.LAB |
| | 内联XBRL分类法扩展标签Linkbase文档.† | | | | | | | | |
101.PRE |
| | 内联XBRL分类法扩展表示链接库文档.† | | | | | | | | |
104 |
| | 本公司截至2020年1月31日的季度报告(表10-Q)首页以内联xbrl.‡格式 | | | | | | | | |
*表示管理合约或补偿计划、合约或安排。
**根据“注册S-K”第601(A)(5)项,本协议的某些附表及证物已被略去。如有要求,将向证券交易委员会提供任何遗漏的附表和/或证物的副本。
†成品油公司在此提交。
随函附上††成品油。
登记人同意应要求向监察委员会提供一份补充副本:(1)任何与未在此提交的长期债务有关的文书,说明根据该文书获授权的证券总额不超过注册人及其附属公司在综合基础上的总资产的10%;及(2)上述任何重要的收购、处置或重组计划的任何遗漏附表。