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项目1.	财务报表

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组织

博斯艾伦汉密尔顿控股公司，包括其全资子公司，或该公司，我们，和我们，于2008年5月在特拉华州注册成立。该公司向美国和国际政府、大公司和非营利组织提供管理和技术咨询、分析、工程、数字解决方案、任务运作和网络专业知识。公司报告经营业绩和财务数据一可报告的部分。该公司总部设在弗吉尼亚州的麦克莱恩，大约拥有27,200雇员2019年12月31日.

所附未经审计的合并财务报表是根据美国公认的会计原则(GAAP)和美国证券交易委员会(SEC)的规则和条例编制的，应与公司2019年3月31日终了年度的10-K表格年度报告中所载信息一并阅读。未审计的中期合并财务报表列示如下。年度财务报表通常要求的某些信息和披露已根据公认会计原则和证券交易委员会的规则和条例予以浓缩或省略。管理部门认为，为公平列报所述临时期间的结果，已列入所有认为必要的调整。公司的会计年度将于3月31日结束，除非另有说明，对财政年度或财政年度的提述是指截至3月31日的财政年度。的操作结果。九结束的几个月2019年12月31日不一定表示整个财政年度的预期结果。

本公司的合并财务报表和附注包括其子公司，以及公司对其有控制财务利益的合资企业和合伙企业。该公司使用权益法对其无法控制的实体的投资进行核算，如果它能够对这些实体的经营和财务政策施加重大影响的话。

自2019年4月1日起，本公司采用了2016-02年会计准则更新(ASU)，租赁(议题842)，采用经修订的追溯性过渡办法，因此，上一财政年度的比较资料未作回顾性调整。

公司上一年度合并财务报表中报告的某些金额已被重新分类，以符合本年度的列报方式。

会计估计

按照公认会计原则编制财务报表需要管理层作出估计和假设，以影响财务报表之日报告的资产和负债数额、或有资产和负债的披露以及报告期内报告的收入和支出数额。财务报表中可能产生最重大影响的领域包括：为索赔的间接费用、有形和无形资产的估值和寿命提供备抵、与企业收购有关的或有考虑、长期资产的减值、应计负债、收入确认(包括间接费用的应计性、奖金和其他奖励补偿)、租赁增量借款率、基于股票的补偿、税收福利准备金和递延税资产的估价津贴、所得税准备金、退休后债务、某些递延费用、应收账款的可收性和诉讼应计损失。公司的实际结果可能与管理层的估计大不相同。

最近采用的会计准则

2016年2月，FASB发布ASU 2016-02，租赁(主题842)，以提高租赁交易会计的透明度和可比性。新的租赁标准要求承租人在资产负债表上确认所有租赁期限超过12个月的租赁资产和租赁负债。主题842适用于2018年12月15日以后的财政年度，并允许尽早采用。2018年7月，FASB提供了一种通过ASU 2018-11采用的替代过渡方法。有针对性的改进，这允许在采用之日确认对留存收益的累积效应调整。

该公司于2019年4月1日采用ASU 2018-11提供的修改后的回顾性过渡方法，因此没有改写前一时期的比较信息。此外，公司选择了主题842所允许的某些实际权宜之计，包括不对短期租约适用租赁承认的选择；

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选择不将租赁与非租赁部分分开；以及一套实用的权宜之计，以便在最初通过主题842时，公司没有重新评估过期或现有合同是否包含租约，公司也没有重新评估过期或现有租约的租赁分类。公司并没有选择实用的权宜之计来决定租期和评估使用权(ROU)资产的减值。

在采纳主题842时，公司确认$268.8百万的租赁责任$330.6百万在精简的综合资产负债表上，包括与递延租金、租户津贴和租赁应收款等账户有关的所需的符合规定的资产负债表改叙。按照专题842过渡指南的要求，已确认的租赁负债是按照专题840规定的剩余最低租金付款的现值计算的，其中包括执行费用。

在4月1日，通过主题842对合并资产负债表的影响如下：

	2019年3月31日结余				专题842的收养调整				2019年4月1日结余
流动资产：
预付费用和其他流动资产	$	84,986			$	(27,515	)		$	57,471
非流动资产：
经营租赁使用权资产	$	—			$	268,840			$	268,840
其他长期资产	91,837				(4,619		)		87,218
流动负债：
应付帐款和其他应计费用	$	664,948			$	(15,197	)		$	649,751
经营租赁负债	—				34,645				34,645
非流动负债：
业务租赁负债，减去当期部分	$	—			$	295,915			$	295,915
其他长期负债	275,399				(78,657		)		196,742

此外，在通过主题842时，公司确认了与经营租赁使用权相应的递延税负债。$69百万的经营租赁负债相应的递延税款资产$93百万的递延租金及租客免税额的递延税项资产减少$24百万截至2019年3月31日。对留存收益没有累积影响，2019年4月1日通过的主题842对精简的合并业务报表或现金流量表都没有实质性影响。

2019年3月，美国证交会发布了第33-10618号最后规则，快速法案现代化与规范S-K的简化修改条例S-K中的某些披露要求，目的是提高已提交文件的可读性，并简化登记人的合规工作。该公司在2019年财政年度第四季度通过了这一最后规则的某些方面，对精简的合并财务报表没有重大影响。尚未通过的其他方面仍在评估之中，但预计不会是实质性的。

2018年8月，美国证交会发布了第33-10532号最后规则，披露更新和简化修订某些重复、重复、重叠、过时或被取代的披露要求。此外，修正案扩大了关于中期财务报表股东权益分析的披露要求。根据修正案，必须在一份说明或单独的报表中分析资产负债表中各股东权益标题的变化情况。这一分析应将期初余额与需要提交综合收入报表的每个期间的期末余额进行核对。修正案于2018年11月5日生效；然而，SEC允许提交人第一次提交股东权益变动的表格10-Q，用于修正生效日期后开始的季度。因此，该公司在2020年财政年度第一季度首次以10-Q格式提交了股东权益合并表。公司采用这一最后规则对精简的合并财务报表没有重大影响。

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最近的会计公告尚未通过

2018年8月，FASB发布ASU 2018-15，客户对服务合同云计算安排中发生的实现成本的核算。此指导要求云计算安排中的客户遵循现有的内部使用软件指南，以确定推迟哪些实现成本并将其确认为资产。ASU 2018-15通常将云计算安排(即服务合同)中产生的实现成本资本化的指南与开发或获取内部使用软件(包括包含内部使用软件许可证的托管安排)的实现成本相一致。ASU 2018-15适用于2019年12月15日以后财政年度的中期报告期。允许提前收养。该标准可追溯或前瞻性地采用。本公司预计，本标准的采用不会对精简的合并财务报表产生重大影响。

其他会计和报告公告2019年12月31日并通过提交日期发布，预计不会对公司精简的合并财务报表产生重大影响。

该公司从与客户(客户)签订的合同中获得的收入来自于包括咨询、分析、数字解决方案、工程和网络服务在内的服务，这些服务主要是与美国政府及其机构，在较小程度上是分包商提供的。公司还为外国政府、国内外商业客户提供服务。该公司根据各种合同执行，其中包括费用偿还合同，时间和材料合同，和固定价格合同.

合同估计数

我们的许多合同根据基于合同成本的输入方法确认收入，并需要一个评估即完成(EAC)过程，管理部门使用该流程来审查和监测我们履行履约义务的进展情况。在这一过程中，管理层考虑了与东非共同体有关的各种投入和假设，包括但不限于完成工作的进展、劳动力成本和生产率、材料和分包商成本，并确定了风险。在完成履约义务时估计总成本是主观的，要求管理层对合同规定的未来活动和成本驱动因素作出假设。由于各种原因，这些估计可能发生变化，如果有重大影响，可能会影响公司合同的盈利能力。根据选管会程序计算的与合同有关的估计数的变化，在可确定和可合理估计的时期内，在累积跟踪的基础上予以确认。如果对合同盈利能力的估计表明合同的预期损失，则公司在确定合同时确认总损失。对于每个三九结束的几个月2019年12月31日和2018，合同估计数调整的总体影响并不重大。

收入分类

我们将与客户签订的合同收入按合同类型、客户以及公司是作为总承包商还是分包商分列，因为我们认为这些类别最能描述我们的收入和现金流量的性质、数量、时间和不确定性如何受到经济因素的影响。下表按这些类别分列了我们的收入。

按合同类型分列的收入：

我们根据以下三种基本合同创造收入：

•	可偿还费用合同：可偿还费用合同规定支付在履行合同期间发生的允许费用，但不得超过已供资数额的上限，外加固定费用或授标费。

•	时间和材料合同：在这类合同中，我们按每一个直接劳动小时的固定小时费率支付，我们可以报销可计费的材料费用和可分摊的间接费用。我们承担的财务风险的时间和材料合同，因为我们的表现成本可能超过谈判的每小时费率。

•	固定价格合同：根据固定价格合同，我们同意按预定价格执行指定的工作.如果我们的实际直接成本和分配的间接成本从谈判价格的估计中减少或增加，我们将分别产生或多或少的利润，或可能蒙受损失。

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下表列出每种合同的总收入：

	三个月结束 十二月三十一日，												九个月结束 十二月三十一日，
	2019						2018						2019						2018
可偿还费用	$	1,052,313		57	%		$	901,660		54	%		$	3,104,961		57	%		$	2,612,938		53	%
时间与材料	428,081			23	%		376,368			23	%		1,272,281			23	%		1,172,461			24	%
固定价格	369,047			20	%		385,084			23	%		1,116,952			20	%		1,138,558			23	%
总收入	$	1,849,441		100	%		$	1,663,112		100	%		$	5,494,194		100	%		$	4,923,957		100	%

按客户类别分列的收入：

	三个月结束 十二月三十一日，												九个月结束 十二月三十一日，
	2019						2018						2019						2018
美国政府：
辩护客户	$	904,389		49	%		$	767,340		46	%		$	2,608,595		48	%		$	2,280,892		46	%
情报客户	383,422			21	%		378,043			23	%		1,207,709			22	%		1,161,256			24	%
民事客户	485,506			26	%		444,661			27	%		1,488,551			27	%		1,297,823			26	%
美国政府共计	1,773,317			96	%		1,590,044			96	%		5,304,855			97	%		4,739,971			96	%
全球商业客户	76,124			4	%		73,068			4	%		189,339			3	%		183,986			4	%
总收入	$	1,849,441		100	%		$	1,663,112		100	%		$	5,494,194		100	%		$	4,923,957		100	%

公司作为主要承包商或分包商的收入：

	三个月结束 十二月三十一日，												九个月结束 十二月三十一日，
	2019						2018						2019						2018
主承包商	$	1,714,705		93	%		$	1,534,912		92	%		$	5,064,657		92	%		$	4,524,247		92	%
分包商	134,736			7	%		128,200			8	%		429,537			8	%		399,710			8	%
总收入	$	1,849,441		100	%		$	1,663,112		100	%		$	5,494,194		100	%		$	4,923,957		100	%

履约义务

剩余的履约义务是尚未完成工作的已履行合同的交易价格，不论截至行使之日资金是否已核准和划拨。剩余的履约义务不包括经谈判但未行使的备选办法或过期合同的无资金价值。

截至2019年12月31日和2019年3月31日，公司$6.7十亿和$5.8十亿在剩余的履约义务中，我们预计将超过一半的剩余履约义务确认为下一年度的收入。12在接下来的几个月里，大约四分之三的时间24月份。其余的预计将在其后得到承认。

合同余额

公司的业绩义务通常在一段时间内得到履行，而收入通常是使用基于成本的投入方法来确认的。固定价格合同通常使用里程碑或固定月付款向客户收费，而费用可偿还加费合同和时间和材料合同通常按合同条款所示定期(例如每月或每周)向客户收费。收入确认时间与客户账单和现金收款之间的差异导致在每个报告所述期间结束时确认合同资产或负债净额。

合同资产主要由未开票的应收款组成，通常是确认的收入超过向客户收取的金额，付款权不只是随时间的推移而定。合同负债主要包括预付款、超过所发生费用的账单和递延收入。合同资产和负债在每个报告所述期间结束时按合同净额列报。公司为可疑账户保留备抵，以便对未收应收账款作出估计。关于根据会计准则编码(ASC)编号606核算的合同中确认的应收款的更多信息，请参见附注5。与客户签订合同的收入(专题606)。

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下表汇总了公司合并资产负债表中确认的合同余额：

	资产负债表项目	十二月三十一日 2019				3月31日 2019
合同资产：
电流	应收账款，扣除备抵	$	928,056			$	846,372
长期	其他长期资产	61,892				61,391
共计		$	989,948			$	907,763
合同负债：
预付款、超过已发生费用的账单和递延收入	其他流动负债	$	30,585			$	21,316

公司根据所列期间的净收入计算每股基本收益和稀释收益。公司使用在此期间发行的普通股的加权平均数来计算每股基本收益，即每股收益。稀释每股收益调整已发行股票的加权平均数量，以包括已发行普通股期权和其他股票奖励的稀释效应。

本公司目前持有A股级流通股。非既得利益等级受限制的普通股持有人有权参与不可没收的股息或其他分配。这些未获限制的股份参与了公司在第一、第二和第三季度宣布并支付的股息。2020和2019。因此，每股收益是用两类方法计算的，根据这种方法，收益被分配的收益以及任何可分配给未获限制股份的持有者的未分配收益所减少。用于计算所述期间基本每股收益和稀释每股收益的收入调节情况如下：

	三个月结束 十二月三十一日，								九个月结束 十二月三十一日，
	2019				2018				2019				2018
基本计算收入(1)	$	111,435			$	131,190			$	341,922			$	326,863
加权平均普通股基本计算流通股	140,297,795				141,890,875				140,183,418				142,539,656
稀释计算的收益(1)	$	111,438			$	131,195			$	341,932			$	326,877
稀释股票期权和限制性股票	1,260,632				1,166,025				1,165,217				1,293,230
加权平均普通股稀释计算流通股	141,558,427				143,056,900				141,348,635				143,832,886
普通股每股收益
基本	$	0.79			$	0.92			$	2.44			$	2.29
稀释	$	0.79			$	0.92			$	2.42			$	2.27

(1)三已结束的月2019年12月31日和2018，近似0.7百万和0.9百万参股证券分别分红总额。$0.2百万在这两个时期。在九结束的几个月2019年12月31日和2018，约0.7百万和0.9百万参股证券分别获得了总计股息。$0.5百万在这两个时期。为三已结束的几个月2019年12月31日和2018，有未分配的收入$0.4百万和$0.7百万分别在基本每股收益和稀释每股收益中分配给参与类别的证券。为九截止月份2019年12月31日和2018，有未分配的收入$1.3百万和$1.6百万分别在基本收益和稀释每股收益中分配给参与类别的证券。分配的未分配收益和支付的股息构成所列净收益之间的差额。

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关于基本计算和稀释计算的业务和收益的浓缩合并报表三九结束的几个月2019年12月31日和2018.

EPS计算三结束的几个月2019年12月31日和2018不包括0.2百万和0.1百万选择，分别，因为他们的影响是反稀释。EPS计算九结束的几个月2019年12月31日和2018不包括0.2百万在这两个时期的选择，因为他们的影响是反稀释。

扣除备抵后的应收账款包括： 

	十二月三十一日 2019				3月31日 2019
流动资产
应收帐款	$	503,549			$	494,671
应收账款-未开单	928,056				846,372
可疑账户备抵	(3,789		)		(10,679		)
应收账款，扣除备抵	1,427,816				1,330,364
其他长期资产
应收账款-未开单	61,892				61,391
应收账款共计，净额	$	1,489,708			$	1,391,755

未开单金额是指未在季度末或年底向客户提交账单的收入。这些数额一般在一年内收费和收取，但须符合各种条件，包括但不限于拨款和现有资金。长期未开单应收账款预计将在一年内不开票和收取，这些应收款主要与保留、抵制和长期利率结算有关，将在合同结清时开票，包括在伴随的合并资产负债表中的其他长期资产中。公司确认为可疑账户(包括某些未开立的准备金)拨备一笔(效益)$(9.2)百万和$0.5百万为三结束的几个月2019年12月31日和2018和$(7.9)百万和$11.2百万为九结束的几个月2019年12月31日和2018分别。

主要金融工具，而不是衍生工具，可能使公司集中的信用风险是应收账款。该公司的主要客户是美国联邦政府机构和与美国政府签订合同的主要承包商。公司不断审查其应收账款，并在需要时记录可疑账户的备抵。

应付帐款和其他应计费用包括： 

	十二月三十一日 2019				3月31日 2019
供应商应付款	$	398,525			$	417,648
应计费用	273,075				247,300
应付帐款和其他应计费用共计	$	671,600			$	664,948

应计费用主要包括公司为索赔的间接费用编列的准备金，约为$217.6百万和$195.3百万截至2019年12月31日和2019年3月31日。关于本条款的进一步讨论，见注19。

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应计补偿和福利包括： 

	十二月三十一日 2019				3月31日 2019
奖金	$	83,147			$	117,604
退休	84,780				37,678
度假	126,720				141,953
其他	26,144				28,318
应计补偿和福利共计	$	320,791			$	325,553

根据2008年5月15日的合并协议和计划(或合并协议)，凯雷集团(Carlyle Group)间接收购了该公司所有已发行和已发行的股票。关于这一交易，2008年7月31日，公司确定了延期付款义务，即DPO$158.0百万应付8.5年数在交易结束之日后，或直至所有未决申索获和解为止，减去任何已解决的申索。根据合并协议，$78.0百万.的.$158.0百万DPO必须全额支付给出售股东。2009年12月11日，关于资本重组交易，$100.4百万支付给出售股东，其中$78.0百万是偿还了DPO的那一部分，大约有$22.4百万代表应计利息。

债务包括： 

	2019年12月31日							2019年3月31日
	利息 率			突出 平衡				利息 率			突出 平衡
定期贷款A	3.30	%		$	1,382,232			4.00	%		$	1,037,713
定期贷款B	3.55	%		389,075				4.50	%		391,050
高级注释	5.13	%		350,000				5.13	%		350,000
减：未摊销的债务发行成本和债务折扣				(16,797		)					(19,002		)
共计				2,104,510							1,759,761
减：长期债务的当期部分				(77,865		)					(57,924		)
长期债务，扣除当期部分				$	2,026,645						$	1,701,837

定期贷款和循环信贷机制

2019年11月26日(“修订生效日期”)，Booz Allen Hamilton Inc.(“Booz Allen Hamilton”)和Booz Allen Hamilton Investor Corporation(“Investor”)和Booz Allen Hamilton的某些全资子公司，以及Booz Allen Hamilton全资拥有的子公司Booz Allen Hamilton和N.A.的某些全资子公司，作为行政代理人和担保品代理人以及其他贷款人和金融机构，于2012年7月31日加入了“信贷协议”(经修正的“信贷协议”)第七修正案(前经“信贷协议”第一修正案修订，日期为2013年8月16日)，这是Booz Allen Hamilton和美国银行的某些全资子公司作为行政代理人和担保品代理人以及其他贷款人和金融机构不时作为行政代理人和担保品代理人(前经“信贷协定”第一修正案修订，日期为2013年8月16日)。

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截至2014年5月7日的“信贷协议修正案”、2016年7月13日的“信贷协议第三修正案”、2017年2月6日的“信贷协议第四修正案”、2018年3月7日的“信贷协议第五修正案”和2018年7月23日的“信贷协议第六修正案”)。根据“第七修正案”，公司降低了适用于定期贷款B(“定期贷款B”)的适用保证金，以及与定期贷款A一起减少的“定期贷款”。2.00%到1.75%LIBOR贷款1.00%到0.75%基本利率贷款期限延长至2026年11月26日。适用于定期贷款A(“定期贷款A”)的适用保证金和到期日保持不变。

在第七修正案之前，大约$389.0百万根据“第七修正案”，某些贷款人将其现有的定期贷款B贷款转换为新的一批定期贷款B贷款，总额约为某些新贷款人的定期贷款B贷款。$389.0百万(“新再融资B期贷款”)。新贷款人的收益用于全额预付所有未转换为新的定期贷款B部分的现有定期贷款B贷款。新再融资B期贷款的自愿预支可随时允许，本金最低，不加溢价或罚款，但须支付1.00%与第一次内某些重新定价交易有关而须缴付的保费六个月在第七修正案之后。新再融资B期贷款的其他条款，一般与第七次修订前的现有定期贷款乙相同。

如……2019年12月31日，信用协议为Booz Allen Hamilton提供了一个$1,382.2百万定期贷款A，a$389.1百万(B)定期贷款，以及$500.0百万在新的循环承诺中，信用证的次级限额$100.0百万。截至2019年12月31日，定期贷款A的到期日及循环信贷贷款的终止日期为2023年7月23日，而定期贷款B的到期日为2026年11月26日。Booz Allen Hamilton根据“信贷协定”承担的义务和担保人的担保实质上是对Booz Allen Hamilton、Investor和附属担保人的所有资产(包括子公司的股本)的第一优先权留置权，但“信贷协议”和相关文件中规定的某些例外情况除外。在符合特定条件的情况下，未经当时的放款人同意(但须接受承付款)，定期贷款或循环信贷贷款可扩大(或在现有贷款基础上增加新的定期贷款安排或循环信贷安排)，最多可(I)(X)项中的较大部分予以扩大。$627百万和(Y)100%在Booz Allen Hamilton的合并EBITDA中，截至最近四个季度结束时，根据“信贷协议”已提交财务报表的最近一个季度结束时，合并后的合并净担保杠杆的本金总额仍低于或等于3.50:1.00.

在Booz Allen Hamilton的选择下，担保信贷机制下的借款以libor为基础(按最高准备金调整，并以最低准备金为限)。零)适用的利息期或基准利率(等于(X)最高的(X)行政代理人的主要公司利率，(Y)隔夜联邦基金利率加0.50%，以及(Z)3个月期libor(按最高准备金调整，并以最低准备金为限)零)加1.00%)，在每种情况下，另加适用的保证金，在适用的利息期结束时支付，无论如何至少每季度支付一次。适用于定期贷款A和循环信贷贷款机制下的借款的保证金范围为1.25%到2.00%LIBOR贷款和0.25%到1.00%对于基准利率贷款，在每种情况下，都是基于Booz Allen Hamilton的合并总净杠杆率。定期贷款B的适用保证金是1.75%LIBOR贷款和0.75%基本利率贷款。循环信贷机制下未使用的承付款须按季度收费0.20%到0.35%基于Booz Allen Hamilton的合并总净杠杆率。

Booz Allen Hamilton有时会在循环信贷机制下借款，以应付现金需求。在第一、第二和第三季度2020，Booz Allen Hamilton访问不其数量$500.0百万循环信贷机制。在2019财政年度的第一、第二和第三季度，Booz Allen Hamilton总共访问了$70.0百万其$500.0百万循环信贷机制。截至2019年12月31日和2019年3月31日，有不循环信贷机制下的未清款项。

信用协议要求季度本金支付1.25%所述定期贷款本金A至到期日为止，以及按季度支付的本金0.25%规定的定期贷款本金B至到期日为止。

“信贷协议”包含习惯上的陈述和担保，以及习惯上的肯定和否定的契约。消极契约包括对下列各项的限制，但有某些例外情况：(1)负债和留置权；(2)合并、合并或合并、清算、清盘或解散，以及处置所有或基本上所有资产；(3)财产处置；(4)限制付款；(5)投资；(6)与附属公司的交易；(7)财政期间的变化；(8)消极认捐；(9)限制性协议；(X)业务线；(十一)投机套期。违约事件包括：在每一种情况下，除某些例外情况外：(A)未根据担保信贷机制支付所需付款；(B)重大违反担保信贷机制下的陈述或担保；(C)未遵守担保信贷机制下的契约或协议；(D)未付款或

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某些其他重大债务下的违约；(E)破产或破产；(F)某些雇员退休收入保障法或ERISA事件；(G)某些重大判决；(H)担保和担保协议或其他担保文件的实际或声称无效，或担保或完善留置权的失效；(I)控制权的改变。此外，Booz Allen Hamilton必须在每个季度末达到某些财务契约，即合并净杠杆和综合净利息覆盖率。截至2019年12月31日和2019年3月31日，Booz Allen Hamilton遵守了与其债务和类似债务工具相关的所有金融契约。

为三结束的几个月2019年12月31日和2018，利息支付$12.0百万和$10.5百万为定期贷款A和$3.7百万和$4.4百万分别用于定期贷款B。为九结束的几个月2019年12月31日和2018，利息支付$39.2百万和$31.6百万为定期贷款A和$12.5百万和$12.4百万分别用于定期贷款B。

高级注释

2017年4月25日，Booz Allen Hamilton发布$350百万总本金5.125%自2017年4月25日起，Booz Allen Hamilton的某些子公司Booz Allen Hamilton作为担保人(“附属担保人”)和国家协会的Wilmington Trust担任托管人(“受托人”)，第一次补充义齿于2017年4月25日在Booz Allen Hamilton、附属担保人和受托管理人之间进行，“高级说明”(“高级说明”)将于2017年4月25日到期。Booz Allen Hamilton的每一家现有和未来的国内限制子公司都为其在担保信贷安排下的债务和某些其他债务提供了高级无担保基础上的高级债券担保。利息每半年支付一次，从2017年11月1日开始，每年5月1日和11月1日到期，本金应于2025年5月1日到期。与高级债券有关，公司认可$6.7百万发行成本，记作债务账面价值的抵销，并将在高级债券期间摊销为利息费用。对于两个三结束的几个月2019年12月31日和2018，Booz Allen Hamilton支付利息$8.9百万高级笔记。对于两个九结束的几个月2019年12月31日和2018，Booz Allen Hamilton支付利息$17.9百万高级笔记。

定期贷款项下的借款，如使用循环信贷机制，则按可变利率计息。根据Booz Allen Hamilton的风险管理策略，在2017年4月6日至2019年4月4日期间，Booz Allen Hamilton执行了一系列利率互换。截至2019年12月31日，Booz Allen Hamilton的利率互换总额为$1十亿。这些工具对冲现金流出的多变性，以支付公司债务浮动部分的利息。该公司使用现金流量对冲的目标是减少利率波动引起的波动，并增加利息支出的稳定性(见我们的合并财务报表附注10)。

债务和类似债务工具的利息包括：

	三个月结束 十二月三十一日，								九个月结束 十二月三十一日，
	2019				2018				2019				2018
	(单位：千)								(单位：千)
定期贷款利息费用	$	11,956			$	10,336			$	38,990			$	31,523
定期贷款B利息费用	3,719				4,318				12,371				12,350
循环信贷贷款利息	—				—				—				61
高级债券利息费用	4,484				4,484				13,453				13,453
递延付款债务利息(1)	1,718				2,000				5,740				6,015
债券发行成本摊销(DIC)和原始发行折扣(OID)(2)	1,174				1,230				3,632				3,848
其他	1,180				(332		)		1,095				107
利息费用总额	$	24,231			$	22,036			$	75,281			$	67,357

⁽¹⁾递延付款义务的利息在1月和7月每年支付两次。最终付款日期是2019年12月18日。见精简合并财务报表附注8。

⁽²⁾定期贷款和高级债券的DIC和OID被记录为压缩的合并资产负债表中的长期债务减少，并在相关债务的存续期内使用有效利率方法按比例摊销。DIC on

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循环信贷贷款作为一项长期资产记录在合并资产负债表上，并在循环信贷机制的期限内按比例摊销。

该公司利用衍生金融工具管理与其可变利率债务相关的利率风险。该公司使用这些被指定为现金流对冲工具的利率衍生工具的目的是管理其对利率波动的风险敞口，并减少利息费用的波动。在2020年第一季度，该公司进入八浮动至固定利率互换协议六成立日期为2019年4月30日的金融机构，其名义总金额为$400百万。所有利率互换协议的名义总额为$1十亿截至2019年12月31日。这些掉期的期限从2021年6月30日到2025年6月30日不等。

浮动至固定利率互换是指在协议有效期内，由交易对手为公司进行固定利率支付，而不进行相关名义金额的交换，并有效地将部分可变利率债务转换为固定利率债务。

衍生工具按估计公允价值按毛额记录在合并资产负债表中。截至2019年12月31日, $6.5百万和$16.7百万分别归类为其他流动负债和其他长期负债，分别列在合并资产负债表上.如……2019年3月31日, $1.8百万, $0.6百万, $0.9百万，和$4.3百万在合并后的资产负债表上，可将其他流动资产、其他长期资产、其他流动负债和其他长期负债分别归类为其他流动资产、其他长期资产和其他长期负债。

对于指定为现金流量对冲工具的利率互换，衍生产品公允价值的变化记录在累积的其他综合损失(AOCL)中，扣除税金后，在对公司可变利率债务进行套期保值预测利息支付期间，将其重新归类为利息支出。衍生工具对合并财务报表的影响三九结束的几个月2019年12月31日和2018如下：

		截至12月31日的三个月，
现金流量套期保值关系中的衍生工具	衍生工具收益或亏损在收益中确认的位置	衍生产品在AOCL中确认的收益或(损失)金额						收益或(损失)额从AOCL重新归类为收入						精简综合经营报表的利息费用
		2019			2018			2019			2018			2019			2018
利率互换	利息费用	$	5,617		$	(9,202	)	$	1,081		$	(359	)	$	(24,231	)	$	(22,036	)

		截至12月31日的9个月，
现金流量套期保值关系中的衍生工具	衍生工具收益或亏损在收益中确认的位置	衍生产品在AOCL中确认的收益或(损失)金额						收益或(损失)额从AOCL重新归类为收入						精简综合经营报表的利息费用
		2019			2018			2019			2018			2019			2018
利率互换	利息费用	$	(20,968	)	$	(5,112	)	$	604		$	(442	)	$	(75,281	)	$	(67,357	)

在接下来的12个月里，该公司估计$6.6百万将被重新归类为利息费用的增加。与定期结算利率互换有关的现金流量将在现金流量表中列为业务活动。

该公司因其利率互换衍生合同而面临交易对手风险。与衍生金融工具相关的信用风险是指交易方不履行合同条款的可能性。公司通过与信誉良好的对手方签订协议来缓解这种信用风险，并定期审查其信用敞口和对手方的信誉。

在主题842下，公司确定合同是否是或包含租赁，如果合同规定在一段时间内控制已确定的财产或设备的使用以换取考虑时，租约即存在。经营租赁包括在经营租赁ROU资产，经营租赁负债和经营租赁负债，扣除当期部分，在我们的合并资产负债表上。经营租契所产生的现金付款，按以下类别分类：

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现金流量表中的业务活动。截至2019年12月31日公司没有融资租赁。

公司的租约一般用于设施和办公空间，公司在这些安排的租赁开始日期确认经营租赁、ROU资产和经营租赁负债。初始租赁负债等于租赁期限内未来最低租赁付款的现值。ROU资产的初始计量等于初始租赁负债加上任何初始直接成本和预付租赁付款，减去任何租赁奖励。在租赁开始之日，公司根据可公开获得的收益率，根据公司特定的考虑因素和公司在确定未来付款现值时的不同租赁条款，估算其担保增量借款利率。公司的某些租赁包含延长或终止租约的选项，这些选项包括在确定ROU资产和租赁负债时，当公司合理地肯定公司将行使这一选择权时。公司的租赁也可能包括可变租赁付款，如维修费用、公用事业或其他与租赁有关的可变付款，这些付款不包括在衡量ROU资产和租赁负债中，而是记录在所发生期间的租赁费用中。

如主题842所允许的，公司选择不承认初始期限为12个月或更短的租约的ROU资产和租赁负债；这些租约的租赁费用在租赁期限内按直线确认。在主题842下进一步允许的情况下，公司选择不将租赁组件与非租赁组件分开，将这两个组件作为一个单独的租赁组件进行核算。

该公司的总租赁费用主要记录在精简的综合业务报表中的一般和行政费用内，由以下部分组成：

	截至2019年12月31日止的三个月				截至2019年12月31日止的9个月
经营租赁成本	$	18,187			$	53,907
短期租赁费用	2,504				7,254
可变租赁成本	3,103				8,681
业务租赁费用共计	$	23,794			$	69,842

未来不可撤销经营租赁的最低经营租赁付款2019年12月31日如下：

截至3月31日的财政年度，	经营租赁付款
2020年剩余时间	$	7,882
2021	59,212
2022	62,936
2023	56,975
2024	49,172
此后	131,299
未来租赁付款共计	367,476
减：估算利息	(55,988		)
租赁负债总额	$	311,488

与租赁有关的现金流动补充资料如下：

	截至2019年12月31日止的9个月
为计算租赁负债所包括的数额支付的现金	$	47,538
因取得ROU资产而产生的经营租赁负债 (1)	16,348

(1)包括因新的或重估的业务租赁安排而产生的所有非现金增减

与租赁有关的其他资料如下：

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	截至12月31日， 2019
加权平均剩余租赁期限(以年份为单位)	6.13
加权平均贴现率	4.66	%

公司的有效所得税税率是23.6%和5.9%为三结束的几个月2019年12月31日和2018分别23.7%和17.2%为九结束的几个月2019年12月31日和2018分别。与上一财政年度同期相比，实际税率增加的主要原因是净税收优惠$29.0百万与2019年第三季度确认的与减税和就业法案(“2017年税法”)相关的递延税收余额的重新计量有关。有效税率23.6%和23.7%为三九结束的几个月2019年12月31日与联邦法定利率不同21.0%主要原因是纳入了国家和外国所得税和长期税率差异，这些差异主要与膳食和娱乐以及某些行政人员的薪酬有关，但由不连续的税目部分抵消。

该公司目前正在对哥伦比亚特区税务和收入局2013至2015财政年度在适用的行政和司法程序的不同阶段进行的税收评估提出质疑，合并金额约为$11.4百万，扣除截至2019年12月31日。该公司对随后的财政年度采取了类似的税收立场，总计$33.5百万。截至2019年12月31日，本公司不为与有争议的税收优惠有关的任何不确定的税收状况或在随后的财政年度所采取的类似税务立场而维持储备金。考虑到国家税收支出的可收回性，公司认为解决这些问题不会对其经营结果、现金流量或财务状况产生重大不利影响。

该公司持有以下储备$10.2百万截至2019年12月31日与收购eGov Holdings，Inc.有关。(d/b/a Aquilent)在2017年第四季度，针对收购前期间的纳税申报表不确定的税收状况。

其他长期负债包括： 

	十二月三十一日 2019				3月31日 2019
递延租金(1)	$	—			$	78,658
退休后福利义务	129,567				124,925
其他(2)	132,111				71,816
其他长期负债共计	$	261,678			$	275,399

(1)由于采用了主题842，将递延租金余额重新归类为合并资产负债表上的经营租赁使用权资产。分别见精简合并财务报表附注2和11。

(2)由于财务报表的列报方式精简，其他长期负债的组成部分2019年12月31日和2019年3月31日主要包括公司的长期残疾义务、公司衍生工具的长期负债部分、所得税准备金和递延税负债。

界定供款计划

该公司赞助员工资本积累计划(ECAP)，这是一个合格的定义缴款计划，涵盖合格的美国和国际雇员。ECAP规定以退休、死亡、残疾或终止雇用为由向参与人发放津贴，但须遵守某些归属规定。该公司每年提供最多可达6%根据“ECAP国内收入法”确定的符合条件的年度收入。根据ECAP确认的总费用是$36.7百万和$32.3百万用于再加工三已结束的月2019年12月31日和2018分别$109.8百万和$98.5百万为九结束的几个月2019年12月31日和2018分别。公司支付的缴款是$20.4百万和$17.3百万用于再加工三已结束的月2019年12月31日和2018分别$62.4百万和$51.7百万为九结束的几个月2019年12月31日和2018分别。

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确定福利计划和其他退休后福利计划

该公司根据医疗赔偿保险计划向前军官提供退休后保健福利，保险费由公司支付。该计划称为“军官医疗计划”。本公司亦於一九九五年五月为所有人员设立了一项不符合资格的界定福利计划，即退休人员奖金计划，该计划须支付一次过一次过的金额。$10,000以人员身分服务的一年，但该人员须符合退休转归规定。此外，公司还提供固定的退休后年度津贴，以支付财务咨询和其他费用。退休军官奖金计划与薪金无关，而是主要以服务年限为基础。在2017年财政年度，该公司通过了一项新计划，从2017年4月1日起，当副总裁从公司退休时，公司将一次性一次性发放一个月的退休金。这被称为退休副总裁奖金计划。

“军官医疗计划”退休后医疗费用净额构成如下： 

	三个月结束 十二月三十一日，								九个月结束 十二月三十一日，
	2019				2018				2019				2018
服务成本	$	1,238			$	1,488			$	3,716			$	4,464
利息成本	1,214				1,283				3,644				3,847
精算净损失	—				527				—				1,581
退休后医疗费用总额	$	2,452			$	3,298			$	7,360			$	9,892

定期净收益成本的服务成本部分包括在收入成本、一般费用和行政费用中，而定期收益净额(利息费用和精算净损失)的非服务费用构成部分作为其他收入(费用)的一部分列入所附的合并业务报表。

截至2019年12月31日和2019年3月31日退休后医疗计划的无经费状况是$124.9百万和$120.3百万分别列在所附的合并资产负债表中的其他长期负债中。

长期残疾津贴

本公司为长期残疾的非在职雇员(及其合资格的受养人)提供医疗及牙科福利.这些福利不随雇员的服务年限而变化；因此，公司必须在不活动的雇员有资格残疾并选择参加福利之日累积福利费用。这类福利的应计费用使用精算估计数计算。这些福利的应计成本是$11.6百万双双2019年12月31日和2019年3月31日，并在所附的合并资产负债表中列出其他长期负债。

递延补偿计划

该公司为某些高管和其他薪酬较高的员工制定了一项无保留的递延薪酬计划(“计划”)，该计划在2018年财政年度生效。根据该计划，与会者有资格推迟到100%超过美国国税局401(K)计划限额的递延税收激励现金补偿。该计划的资产以合并信托形式持有，在发生破产的情况下，公司一般债权人根据联邦和州法律提出债权。因此，就所得税而言，该信托可称为Rabbi信托。

计划投资和债务的公允价值2019年12月31日和2019年3月31日都是$7.0百万和$3.2百万分别记录在其他长期资产和其他长期负债中，分别记录在合并后的资产负债表中。对计划投资和债务公允价值的调整记在业务费用中。

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记录在其他综合损失中的所有金额都与公司的退休后计划和利率互换有关，它们被指定为现金流量对冲。下表显示了扣除税后的其他综合收入(损失)的变化：

	截至2019年12月31日止的三个月									截至2019年12月31日止的9个月
	退休后计划			指定为现金流套期保值的衍生工具			合计			退休后计划			指定为现金流套期保值的衍生工具			合计
期初	$	(9,018	)	$	(22,101	)	$	(31,119	)	$	(9,068	)	$	(2,122	)	$	(11,190	)
改叙前其他综合收入(损失)(1)	—			4,147			4,147			—			(15,480		)	(15,480		)
从累计其他综合损失中重新分类的数额	17			798			815			67			446			513
当期其他综合收入净额(亏损)	17			4,945			4,962			67			(15,034		)	(14,967		)
期末	$	(9,001	)	$	(17,156	)	$	(26,157	)	$	(9,001	)	$	(17,156	)	$	(26,157	)

(1)被指定为现金流量对冲的衍生工具在重新分类前的其他综合收入(损失)的变化记作扣除税金费用后的变化。$1.5百万的所得税利益$5.5百万为三九结束的几个月2019年12月31日分别。

	截至2018年12月31日止的三个月									截至2018年12月31日止的9个月
	退休后计划			指定为现金流套期保值的衍生工具			合计			退休后计划			指定为现金流套期保值的衍生工具			合计
期初	$	(20,124	)	$	8,807		$	(11,317	)	$	(20,955	)	$	5,849		$	(15,106	)
改叙前的其他综合损失(2)	—			(6,792		)	(6,792		)	—			(3,773		)	(3,773		)
从累计其他综合损失中重新分类的数额	447			(266		)	181			1,278			(327		)	951
当期其他综合收入净额(亏损)	447			(7,058		)	(6,611		)	1,278			(4,100		)	(2,822		)
期末	$	(19,677	)	$	1,749		$	(17,928	)	$	(19,677	)	$	1,749		$	(17,928	)

(2)被指定为现金流量对冲的衍生工具在重新分类前的其他综合损失的变化，记作扣除税收利益后的其他损失。$2.4百万和$1.3百万为三九结束的几个月2018年12月31日分别。

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下表列出了从累积的其他综合损失中改叙为净收入的情况：

	三个月结束 十二月三十一日，								九个月结束 十二月三十一日，
	2019				2018				2019				2018
从累计其他综合损失中重新分类的数额：
退休后计划(注14)：
包括在定期福利净费用中的精算净损失摊销	$	22			$	551			$	88			$	1,652
税收优惠(费用)	(5		)		(104		)		(21		)		(374		)
扣除税额	$	17			$	447			$	67			$	1,278
指定为现金流套期保值的衍生工具(注10)：
套期保值(损失)收益的重新分类	$	1,081			$	(359	)		$	604			$	(442	)
税收优惠(费用)	(283		)		93				(158		)		115
扣除税额	$	798			$	(266	)		$	446			$	(327	)

下表汇总了精简综合业务报表中确认的以库存为基础的赔偿费用： 

	三个月结束 十二月三十一日，								九个月结束 十二月三十一日，
	2019				2018				2019				2018
收入成本	$	3,018			$	2,198			$	7,490			$	6,176
一般和行政费用	7,970				7,768				19,306				17,055
共计	$	10,988			$	9,966			$	26,796			$	23,231

下表汇总了按以下类别的股权奖励在精简的合并业务报表中确认的以股票为基础的赔偿费用总额：

	三个月结束 十二月三十一日，								九个月结束 十二月三十一日，
	2019				2018				2019				2018
股权激励计划期权	$	762			$	675			$	1,968			$	1,594
A类限制性普通股	10,226				9,291				24,828				21,637
共计	$	10,988			$	9,966			$	26,796			$	23,231

截至2019年12月31日，有$40.5百万与未归属股票补偿协议相关的未确认赔偿费用总额。未确认的补偿费用2019年12月31日预计下一次将全部摊销4.25好几年了。下表汇总了未确认的薪酬成本和预计摊销的加权平均期间，对于任何可能继续授予股权奖励的员工的离职，都没有加快股票补偿成本的影响。

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		2019年12月31日
		未确认补偿成本				待确认的加权平均剩余期间(以年份为单位)
股权激励计划期权		$	4,244			3.62
A类限制性普通股		36,302				1.89
共计		$	40,546

股权激励计划

截至2019年12月31日，有1,874,971股权激励计划未完成的期权，其中820,403被剥夺了。

受限制股票单位及甲类受限制普通股的批出

在三结束的几个月2019年12月31日，董事会批准17,929限制公司某些员工的股票单位。这些奖项的总价值是$1.3百万根据授予日期的股票价格计算$69.94到$70.86.

员工股票购买计划

截止的季度发行期2019年12月31日, 56,149普通股是员工根据公司员工股票购买计划(ESPP)购买的普通股。自从这个项目开始，2,596,252股票是由员工购买的。

公允价值计量会计准则建立了三层价值等级，优先考虑用于计量公允价值的投入如下：可观察的投入，如活跃市场中的报价(第1级)；在可直接或间接观察的活跃市场中的报价以外的投入(第2级)；以及无法观测的投入，其中几乎没有或根本没有市场数据，这要求公司制定自己的假设(第3级)。

金融工具在公允价值层次中的水平是基于对公允价值计量具有重要意义的最低投入水平。所附合并资产负债表中按公允价值计量的金融工具包括：

	经常性公允价值计量 截至2019年12月31日
	一级				2级				三级				共计
资产：
长期递延补偿费用(2)	6,977				—				—				6,977
总资产	$	6,977			$	—			$	—			$	6,977
负债：
或有代价负债(3)	$	—			$	—			$	1,224			1,224
现行衍生工具(1)	—				6,533				—				6,533
长期衍生工具(1)	—				16,703				—				16,703
长期递延补偿费用(2)	6,977				—				—				6,977
负债总额	$	6,977			$	23,236			$	1,224			$	31,437

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	经常性公允价值计量 截至2019年3月31日
	一级				2级				三级				共计
资产：
现行衍生工具(1)	$	—			$	1,790			$	—			$	1,790
长期衍生工具(1)	—				614				—				614
长期递延补偿费用(2)	3,169				—				—				3,169
总资产	$	3,169			$	2,404			$	—			$	5,573
负债：
或有代价负债(3)	$	—			$	—			$	1,224			$	1,224
现行衍生工具(1)	—				929				—				929
长期衍生工具(1)	—				4,347				—				4,347
长期递延补偿费用(2)	3,169				—				—				3,169
负债总额	$	3,169			$	5,276			$	1,224			$	9,669

(1)该公司的利率掉期被视为场外衍生品，公允价值是根据未来现金流的现值估算的，该模型衍生的估值使用二级可观测输入，如利率收益率曲线。关于公司指定为现金流量对冲工具的衍生工具的进一步讨论，见浓缩合并财务报表附注10。

(2) 这类投资主要由共同基金组成，其公允价值是参照活跃市场单位的市场报价乘以不考虑交易费用的单位数量确定的。这些资产是为公司的非合格递延补偿计划提供资金的合并信托中的投资，并记录在我们精简的综合资产负债表上的其他长期资产和其他长期负债中。

(3)公司承认有或有代价的法律责任$3.6百万与其在2017年财政年度收购Aquilent有关。都是2019年12月31日和2019年3月31日，或有代价负债的估计公允价值为$1.2百万，并采用概率加权现金流进行估值，这是基于三级公允价值计量投入的基础上进行的。

公司现金和现金等价物的公允价值为1级投入，其账面价值约为2019年12月31日和2019年3月31日。公司债务工具的公允价值接近其账面价值2019年12月31日和2019年3月31日。债务的公允价值是根据报价或从非活跃市场每一阶段债务最近的交易活动中获得的其他市场信息来确定的(第2级投入)。公允价值由最近完成的类似信贷状况、行业和条款的杠杆贷款交易的利差所衍生的价格证实。高级债券的公允价值是根据高收益债券市场最近的交易活动(二级投入)获得的报价或其他市场信息来确定的。

二我们的董事目前在公司转包的分包商的董事会任职。$21.5百万和$61.3百万的服务三九结束的几个月2019年12月31日分别。

信用证和第三方担保

截至2019年12月31日和2019年3月31日，本公司根据我方银行为第三方开立的开具备用信用证和银行担保，负有意外责任。$10.6百万和$9.5百万分别。这些信用证和银行担保主要支持保险、投标和履约义务。在…2019年12月31日和2019年3月31日，约$0.9百万和$1.0百万其中，这些工具分别减少了循环信贷机制下的可用借款。其余部分由单独担保。$15.0百万2015财政年度设立的设施$5.3百万和$6.5百万公司可在2019年12月31日和2019年3月31日分别。

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政府订约事项-索赔间接费用的准备金

对于两个三结束的几个月2019年12月31日和2018，约96%该公司的收入来自于最终用户是美国政府的一个机构或部门的合同，包括公司作为主要承包商或分包商履行的合同，而不论工作的地理位置如何。为九结束的几个月2019年12月31日和2018，约97%和96%该公司的收入分别来自这些合同。美国政府合同和分包合同受到广泛的法律和监管要求的制约。美国政府各机构不时在正常业务过程中审计我们索赔的间接费用，并对我们在政府合同方面的业务做法进行查询和调查，以确定该公司的业务是否按照这些要求和有关合同的条款进行。包括国防合同审计署(DCAA)在内的美国政府机构定期审计我们声称的符合成本会计准则和联邦采购条例的间接费用。这些机构亦会进行检讨和调查，并就我们的会计制度和其他有关政府合约及分包合约的表现和业务做法，作出查询。美国政府对该公司的审计、调查或调查，无论是与该公司的美国政府合同或分包合同有关，还是出于其他原因，都可能导致行政、民事或刑事责任，包括扣留付款、暂停付款、还款、罚款或对公司的处罚，或可能导致暂停或取消未来的美国政府合同。管理层认为，它已为任何审计、调查或调查的索赔间接费用记录了适当的备抵，因为管理层知道这些费用可能会受到任何削减和(或)处罚。2019年12月31日和2019年3月31日，该公司记录的负债约为$217.6百万和$195.3百万分别根据DCAA的历史审计结果对索赔的间接费用进行估计调整，包括与国防合同管理处最后解决这类审计、2011财政年度之后发生的索赔间接费用以及有待审计和最后解决的尚未结清的合同。

诉讼

我们在美国政府合同下的表现以及遵守这些合同的条款和适用的法律法规，都要接受美国政府的不断审计、审查和调查，其中可能包括传票或民事调查要求等调查手段。鉴于我们的业务性质，这些审计、审查和调查除其他领域外，可能集中在采购诚信、劳动时间报告、敏感和/或机密信息的获取和控制、高管薪酬和离职限制等各个方面。我们并不总是知道我们在这些问题上的地位，但我们目前知道某些待决的审计和调查涉及劳动时间报告、采购完整性和机密信息访问。此外，我们亦不时参与一般业务的法律程序和调查，包括与雇佣事宜、与客户及承建商的关系、知识产权纠纷及其他商业事宜有关的法律程序及调查。这些法律程序寻求各种补救办法，包括不同数额的金钱损害索赔，其中没有一项被认为是实质性的，或没有具体说明数额。虽然任何这类事项的结果本质上是不确定的，可能会产生重大不利影响，但根据目前的资料，我们预计目前正在进行的任何审计、审查、调查或诉讼都不会对我们的财务状况和业务结果产生重大不利影响。截至2019年12月31日和2019年3月31日，在与这些程序有关的精简合并财务报表中没有应计重大数额。

六在凯雷集团收购该公司(“凯雷收购”)之前离开公司的前高管和股东共提交了以下文件：九在不同司法管辖区的诉讼，原提交日期从2008年7月3日至2009年12月15日，针对我们和我们的现任和前任董事和官员。三这些诉讼在2010年7月2日被修改，然后进一步修改为一2010年9月7日合并申诉。另一个二原九西装被合并成一2014年9月24日投诉。每一宗诉讼都是凯雷收购的结果，并声称前股东有权获得某些付款，如果他们在收购凯雷时持有股票，他们就会收到这些付款。一些诉讼还声称，向股东支付的收购价格不够。各种诉讼主张违反合同、侵权干涉合同、违反信托责任、“民事勒索者影响和腐败组织法”或“国际反腐败组织法”、违反、违反“反腐败法”和(或)证券和普通法欺诈。三这些诉讼已被驳回，所有上诉都已用尽。这个二合并成一2014年9月24日的行动于2015年4月16日敲定。一在余下的诉讼中，加利福尼亚州南部地区美国地区法院驳回了这一诉讼，第九巡回上诉法院维持了这一驳回。原告随后向美国最高法院提交了一份要求移送令状的请愿书，但美国最高法院于2017年1月9日驳回了这一请求。另一个三先前于2010年9月7日合并的其余诉讼已被纽约南区美国地区法院驳回，并正向美国第二巡回上诉法院提出上诉。2017年7月13日，美国第二巡回上诉法院

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确认美国纽约南区地区法院的裁决，但一名原告的证券欺诈索赔除外，该请求已发回纽约南区美国地区法院，允许原告Paul Kocourek提出另一项经修正的申诉，试图为证券欺诈索赔辩护。2018年4月6日，原告提交了一份经修订的申诉，其中Kocourek先生作为Paul Kocourek信托公司的受托人，代表一个假定的阶层，指称该公司和某些前高级人员和董事违反了1934年“证券交易法”(经修正)第10(B)、20(A)和14(E)节或“交易所法”。2019年6月2日，纽约南区美国地区法院批准了被告关于驳回经修正的申诉全文的动议。2019年7月11日，原告提交了一份对裁决提出上诉的通知。2019年10月17日，原告与被告达成和解协议。根据该协议，原告有义务驳回他的上诉。2019年11月12日，当事人提出撤销上诉的规定，法院当天下令撤销上诉。

2017年6月7日，布兹·艾伦·汉密尔顿(Booz Allen Hamilton)被告知，美国司法部(DoJ)正在对该公司进行民事和刑事调查。在调查方面，司法部要求该公司向美国政府提供有关公司成本核算的某些要素和间接成本收费做法的信息。自了解调查以来，该公司聘请了一家在这些问题上有经验的律师事务所代表该公司处理此事，并对政府的要求作出回应。与这类事件的常见情况一样，该公司还与其他监管机构和团体保持联系，包括证券和交易委员会，后者通知该公司，它正在进行一项公司认为与司法部调查的事项有关的调查。该公司可能会收到额外的管理或政府的询问，有关的事项，是司法部的调查对象。按照公司的惯例，公司正在与所有相关政府部门合作。与这些事项有关的总费用将取决于许多因素，包括这些事项的持续时间和任何有关的调查结果。在这一阶段，公司无法合理估计与这些事项有关的预期金额或费用范围或任何损失。

2017年6月19日，据称该公司的一名股东向美国弗吉尼亚州东区地区法院提起了一项集体诉讼，该诉讼名为Langley诉Booz Allen Hamilton Holding Corp.，编号17-Cv-00696，指控该公司及其首席执行官和首席财务官在2016年5月19日至2017年6月15日期间代表所有购买该公司证券的人提起诉讼。2017年9月5日，法院宣布二首席原告，并于2017年10月20日，主要原告提出了一个综合修订申诉。该申诉根据“外汇法”第10(B)条和第20(A)节以及根据该条颁布的第10b-5条提出索赔，指称公司虚假陈述或遗漏，声称与司法部上述调查所涉事项有关。原告要求从公司和被告个人处收回数额不详的损害赔偿。该公司认为，该诉讼缺乏价值，并打算为诉讼辩护。2018年1月12日，法院就驳回申诉的动议进行了辩论，2018年2月8日，法院驳回了整项修改后的申诉，但不存在任何偏见。在诉讼的这一阶段，公司无法合理估计与诉讼有关的预期金额或费用范围或任何损失。

2017年11月13日，经核实的股东派生诉讼被提交给美国特拉华州地区法院，称为Celine Thum诉Rozanski等人，C.A.No.17-Cv-01638，将该公司命名为名义被告，许多现任和前任高管和董事为被告。申诉声称违反了信托责任、不当得利、浪费公司资产、滥用控制权、严重管理不善以及违反“外汇法”第14(A)、10(B)和20(A)节，据称这些行为涉及司法部上文所述调查所涉事项。双方已规定暂停诉讼，等待法院于2018年1月24日下令的证券诉讼(上文所述)的结果。在2019年10月31日的一次情况会商上，法院命令双方在2019年11月29日前开会，并提交一份状况报告。2019年12月12日，法院下令暂停生效。在诉讼的这一阶段，公司无法合理估计与诉讼有关的预期金额或费用范围或任何损失。

第2项	管理层对财务状况及经营成果的探讨与分析

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•	“收入，不包括收费费用”是指收入减去应计费用。我们使用的是收入，不包括可计费的费用，因为它提供了关于公司经营业绩的有用的管理信息，不包括不代表我们咨询人员的生产力水平和我们的整体直接劳动力的成本的影响，管理层认为这些影响为我们的投资者提供了关于我们核心业务的有用信息。

•	“调整后的营业收入”是指在交易费用、费用、损失和开支之前的营业收入，包括与债务预付有关的费用。我们准备调整后的营业收入，以消除项目的影响，我们不认为这些项目表明正在进行的经营业绩，因为它们固有的不寻常、特殊或非经常性性质，或者因为它们是由类似的事件造成的。

•	“调整后的EBITDA”系指所得税前的净收入、净利息和其他费用以及某些其他项目之前的折旧和摊销，包括交易费用、费用、损失和开支，包括与债务预付有关的费用。“调整后的EBITDA收入差额”按调整后的EBITDA除以收入计算。“调整后的EBITDA收入差额，不包括应计费用”计算为调整后的EBITDA除以收入，不包括应计费用。本公司编制经调整的EBITDA、调整的EBITDA收入差额和调整的EBITDA收入差额，不包括可计费的费用，以消除它认为不表明正在进行的经营业绩的项目的影响，因为这些项目本身具有不寻常、特殊或非经常性的性质，或者因为它们是由类似性质的事件造成的。

•	“调整后净收入”是指在下列情况下的净收益：(一)交易费用、费用、损失和开支，包括与债务预付有关的费用；(二)偿还或注销债务发行成本和注销原始发行折扣；(三)释放所得税准备金；(四)根据减税和就业法(“2017年税法”)，在每一情况下重新计量因减税和就业法案(“2017年税法”)而产生的递延税资产和负债，并酌情扣除使用假定有效税率计算的税收效果。我们准备调整后的净收入

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•	“调整后稀释每股收益”是指按调整后净收入计算的稀释每股收益，而不是净收入。此外，经调整的稀释后每股收益不考虑按照两类方法的要求对净收益作出任何调整，如合并财务报表的脚注中所披露的那样。

•	“自由现金流”是指业务活动产生的现金净额减去购买财产、设备和软件所产生的影响。

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(a)	2020财政年度和2019财政年度分别反映了与2019年11月26日和2018年7月23日完成的再融资交易有关的债务再融资成本。

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(b)	反映利息费用与其他收入(费用)的结合，净从合并后的经营报表中扣除。

(c)	发放收购前所得税准备金，由公司承担与凯雷收购有关。

(d)	反映了根据2017年税法对公司递延纳税资产和负债的重新计量所作的临时所得税优惠的调整。

(e)	反映了以26%的假定有效税率进行调整的税收效果，这一税率与联邦和州的混合税率相当，而且始终不包括其他税收抵免和已实现的奖励福利的影响。

(f)	不包括大约调整数60万美元和180万美元净收益三九截止月份2019年12月31日分别，不包括大约调整数80万美元和210万美元净收益三九截至12月31日止的月份2018与计算稀释每股收益的两类方法的应用有关。

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•	关于国会和其他美国政府批准为美国政府提供资金的行动的时间、范围、性质和效果的不确定性，解决预算限制问题，包括2011年“两党预算控制法”(“预算控制法”)规定的国防和非国防部门和机构自由裁量预算上限，随后由2012年“美国纳税人救济法”、2013年两党预算法、2015年两党预算法、2008年两党预算法进行调整，以及2019年两党预算法案，并讨论了国会决定如何分配现有的预算权力和通过拨款法案的能力，以便为受上限限制的美国政府部门和机构以及那些不受限制的部门和机构提供资金；

•	预算赤字和日益增加的美国国债对美国政府施加越来越大的压力，要求削减所有联邦机构的联邦开支，同时这些削减的规模和时间也不确定；

•	削减成本和提高效率的举措、目前和今后的预算限制、继续执行国会授权的自动削减开支和其他减少美国政府开支的努力，可能导致客户减少或推迟对服务订单的供资，或在不太一致或不迅速的基础上投资拨款，尤其是考虑到长期举措，以及鉴于目前国会努力批准为美国政府提供资金和就美国政府是否有能力承担超过当前限制的债务能力以及在当前的政治环境中存在的不确定性，存在这样一种风险：客户发出的任务订单数量不足以达到目前的合同上限，改变合同授予的历史模式，包括美国政府在9月30日美国政府财政年度结束前的一段时期内，授予任务订单或完成其他合同行动的典型增加，推迟新建议书和合同授予的请求，依赖于短期延长和对现有合同的供资，或减少工作人员水平和运作时间；

•	延迟完成未来美国政府的预算程序，过去和将来可能推迟我们提供的产品、服务和解决方案的采购；

•	美国政府总体支出和支出增长领域的相对组合发生了变化，随着某些海外行动的结束，国土安全、情报、国防相关项目的支出减少，在网络安全、指挥、控制、通信、计算机、情报、监视和侦察(C4ISR)、先进分析、技术集成和医疗保健方面的支出继续增加；

•	在执行联邦机构根据2013年两党预算法通过的临时规则后，对灵活定价合同允许的行政报酬数额进行立法和监管方面的修改，大大减少了这些合同允许的行政报酬数额，并将这些限制扩大到我国更大一部分行政人员和整个合同基础；

•	美国政府努力解决组织利益冲突和相关问题，以及这些努力对我们和我们的竞争对手的影响；

•	加强审计、审查、调查和美国政府机构对政府承包商在美国政府合同下的履约情况以及对这些合同条款和适用法律的遵守情况；

•	联邦重点是完善“固有的政府”工作的定义，包括限制承包商获取敏感或机密信息和工作任务的提议，这将继续推动各机构，特别是情报市场的内部采购；

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•	对包括我们在内的政府承包商进行负面宣传和加强审查，涉及美国政府在承包商服务方面的开支以及涉及错误处理敏感或机密信息的事件；

•	美国政府机构在技术上可以接受/成本最低的基础上授予合同，这可能对我们赢得某些合同的能力产生负面影响；

•	来自其他政府承包商和市场进入者的竞争加剧，试图利用上述某些趋势，以及行业走向整合的趋势，这可能导致出现更有能力与我们竞争的公司；

•	美国文职机构的成本削减以及效率和效力的努力，重点是更多地使用业绩计量，“方案廉正”努力减少权利方案中的浪费、欺诈和滥用，并再次注重改进信息技术服务的采购做法和机构间使用，包括通过使用基于云的选项和数据中心合并；

•	美国政府对联邦机构使用牵头系统集成商的能力的限制，以应对大型国防采购项目的成本、进度和性能问题，承包商在这些项目中扮演牵头系统集成商的角色；

•	国防部和美国情报界日益复杂的要求，包括网络安全、管理联邦医疗保健费用增长和集中改革政府对经济各个部门的现有监管，如金融监管和医疗保健；以及

•	国防部和民间机构客户越来越多的小企业条例继续得到推动，要求各机构达到高小企业预留的目标，大型企业主要承包商必须按照授予合同所需的相当大的小企业参与目标分包合同。

•	费用偿还合同。可偿还费用合同规定支付在履行合同期间发生的允许费用，但不得超过已供资数额的上限，外加固定费用或授标费。随着我们在允许成本上的支出的增加或减少，我们在可偿还费用合同上产生的收入将增加，达到上限和资金数额，或分别减少。我们根据两种一般类型的费用偿还合同创造收入：成本加固定费用和成本加奖励费，两者都偿还允许的费用和提供费用。每种费用偿还合同下的费用一般在服务完成后按照合同条款支付。成本加固定费用合同不提供支付超过固定费用的机会.费用加奖费

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•	时间和物质契约。根据这一类别的合同，我们按每一直接劳动小时的固定小时费率支付，我们将得到报销的费用，包括可分配的间接费用，以及可支付的材料费用和可付费的自付费用。我们承担的财务风险的时间和材料合同，因为我们的表现成本可能超过谈判的每小时费率。如果我们的实际直接劳动(包括分配的间接成本)和相关的可计费费用相对于合同规定的固定小时计费率减少或增加，我们将分别产生或多或少的利润，或可能蒙受损失。

•	固定价格合同。根据固定价格合同，我们同意以预定的价格完成指定的工作.如果我们的实际直接成本和分配的间接成本从谈判价格的估计中减少或增加，我们将分别产生或多或少的利润，或可能蒙受损失。一些固定价格合同有一个以业绩为基础的组成部分，根据它，我们可以根据我们的表现赚取奖励或招致罚款。固定价格的努力水平合同要求我们提供一个特定的努力水平(即工时)，在规定的时间内，为一个固定的价格。

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•	资金积压。资金积压是指现有合同下的服务订单的收入价值，为这些合同划拨资金或以其他方式核准服务，减去先前在这些合同中确认的收入。

•	无资金积压。无资金积压是指根据现有合同提供的服务的订单(包括可选订单)的收入价值，而这些合同的资金尚未划拨或以其他方式核准。

•	定价期权。定价合同期权是指在现有合同下的所有未来合同期权的收入价值的100%，这些合同可由我们的客户选择，但资金尚未被拨付或以其他方式授权。

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•	收入成本。收入成本包括直接劳动力、相关员工福利和间接费用。间接费用包括与基础设施、管理和行政有关的间接劳动力和其他费用。

•	可报销的费用。可计费费用包括直接分包商费用、旅费和因履行合同而发生的其他费用。

•	一般费用和行政费用。一般和行政费用包括行政管理和公司行政职能的间接劳动、营销、投标和建议书费用以及其他可自由支配的开支。

•	折旧和摊销。折旧和摊销包括计算机、租赁改进、家具和其他设备的折旧，以及内部开发的软件以及我们内部使用的第三方软件的摊销，以及可识别的长期无形资产在其估计使用寿命内的摊销。

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•	业务费用，包括薪金；

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•	为我们的业务发展提供资金所需的周转金；

•	主要用于购买计算机、商业系统、家具和租赁设备的资本支出，以支持我们的业务；

•	新财务管理系统的设计、构建、测试以及潜在的实施和运行；

•	承付款和其他可自由支配的投资；

•	根据我们的有担保信贷安排借款的偿债规定及高级债券的利息支付；及

•	要交纳现金税。

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•	国会和其他美国政府机构减少美国政府开支和解决预算限制的努力，包括2011年“预算管制法”(后经修正)要求的自动固支和美国赤字，以及与这些努力的时间、范围、性质和效果有关的不确定性；

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•	由于与美国政府供资有关的不确定性以及国会可能未能批准此类供资和就美国政府是否有能力承担超过目前限额的债务或改变政府筹资和支出的模式或时间(包括与固支有关的削减)达成长期协议，我们的合同推迟供资；

•	任何损害我们与美国政府关系或损害我们专业声誉的问题，包括对政府承包商或特别是我们的负面宣传；

•	美国政府开支的变化，包括美国政府继续努力减少管理支助服务合同的支出，以及将支出从我们支持的机构或项目转移到特派团优先事项；

•	美国政府关闭，原因是民选官员未能为政府提供资金；

•	我们可寻址市场的规模和美国政府在私人承包商上的支出数额；

•	不遵守许多法律和条例，包括但不限于“联邦采购条例”(“远距离”)、“虚假索赔法”、“国防联邦采购条例补编”和“远成本会计准则和成本原则”；

•	我们在竞标过程中有效竞争的能力，以及竞争对手对我们所收到的重大合同的抗议所造成的合同授予的延迟或损失；

•	失去总务管理局的多重授标时间表合同，或GSA时间表，或我们作为政府采购合同车辆总包商的地位，或GWAC；

•	改变我们的合同组合和我们准确估计或以其他方式收回合同的费用、时间和资源的能力；

•	继续努力改变美国政府偿还与赔偿有关的费用和其他费用的方式，或以其他方式限制这种补偿，并增加因美国政府的审计、审查或调查而被视为不允许的补偿或扣留付款的风险；

•	我们有能力实现积压的全部价值并补充积压，根据某些合同创造收入，以及根据积压合同收取收入的时间；

•	确认收入时所用估计数的变化；

•	无法吸引、培训或留住具备所需技能和经验的雇员；

•	无法及时雇用、吸收和有效利用我们的员工，确保员工获得和维持必要的安全许可和/或有效管理我们的成本结构；

•	高级管理人员的流失或未能培养新的领导人；

•	我们员工或分包商的不当行为或其他不当行为，包括不当使用或泄露客户的敏感或机密信息；

•	由于“固有的政府”工作的定义发生变化，包括限制承包商获取敏感或机密信息和工作任务的提议，美国各政府机构增加了内部采购；

•	来自本行业其他公司的竞争加剧；

•	未能与其他承包商保持牢固的关系，或与我们建立了分包商或主要承包商关系的承包商未能履行其对我们或我们客户的义务；

•	法律或监管程序中固有的不确定性和潜在的不利发展，包括诉讼、审计、复审和调查，可能导致重大不利判决、和解、扣留付款、处罚或其他不利结果，包括取消，以及关于保险或赔偿的争议；

•	内部系统或服务故障和安全漏洞，包括但不限于外部或内部网络攻击对我们的网络和内部系统造成的破坏；

•	与新财务管理系统的潜在实施和运作有关的风险；

•	政府承包环境固有的风险；

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•	与改变我们的经营结构、能力或战略有关的风险，这些改变旨在满足客户的需求，发展我们的业务或响应市场的发展；

•	与我们的美国和国际业务中的竞争、新关系、客户、能力和服务有关的风险；

•	不遵守美国政府有关国际业务的特别法律法规；

•	与我们的债务和信贷设施有关的风险，其中包括金融和经营契约；

•	美国政府通过新的法律、规则和条例，如与组织利益冲突问题或限制有关的法律、规则和条例；

•	与完成和未来收购相关的风险，包括我们实现此类收购预期收益的能力；

•	由于任何原因而无法利用现有或未来的税收优惠，包括由于法律或法规的改变；

•	根据美国政府GSA时间表、一揽子采购协议和无限期交货、不确定数量或IDIQ合同的不同采购模式；

•	会计规则和条例的变化或其解释可能影响我们确认和报告财务结果的方式的影响，包括关于确认收入的会计规则的变化；以及

•	“1A”项下列出的其他风险和因素。风险因素“和在本季度报告的其他地方。

第3项	市场风险的定量和定性披露

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第1项	法律程序

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第1A项.	危险因素

第2项	未登记的股本证券出售和收益的使用

(1)	2011年12月12日，董事会批准了一项价值3 000万美元的股票回购计划，董事会在以下时间进一步增加了该计划：(1)2015年1月27日至1.8亿美元；(2)2017年1月25日至4.1亿美元；(3)2017年11月2日至6.1亿美元；(4)2018年5月24日至9.1亿美元；(5)2019年5月23日至13.1亿美元。董事会任命了一个特别委员会，负责评估市场状况和其他相关因素，并不时根据该计划进行回购。股份回购计划可随时暂停、修改或终止，由公司自行决定，无需事先通知。

第3项	高级证券违约

第4项	矿山安全披露

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第5项	其他资料

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第6项	展品

*	以电子方式提交。

†	管理合同或补偿安排。

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