公文假的--07-03Q120200001137789Seagate Technology plc000.04250.04750.04750.048750.048750.0575000000000000P5YP3YP7YP3Y0000011377892019-06-292019-10-0400011377892019-10-2800011377892019-06-2800011377892019-10-0400011377892018-06-302018-09-2800011377892018-06-2900011377892018-09-280001137789US-GAAP：CommonStockMember2018-06-290001137789us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2018-06-302018-09-280001137789US-GAAP：CommonStockMember2018-09-2800011377892018-06-300001137789US-GAAP：CommonStockMember2018-06-302018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2018-06-290001137789US-GAAP：RetainedEarningsMember2018-06-302018-09-280001137789US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2018-09-280001137789US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2018-06-302018-09-280001137789US-GAAP：RetainedEarningsMember2018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2018-09-280001137789US-GAAP：RetainedEarningsMember2018-06-290001137789US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2018-06-290001137789US-GAAP：RetainedEarningsMember2018-06-3000011377892019-06-290001137789US-GAAP：RetainedEarningsMember2019-06-290001137789US-GAAP：CommonStockMember2019-10-040001137789US-GAAP：RetainedEarningsMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：CommonStockMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：CommonStockMember2019-06-280001137789us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-10-040001137789US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-10-040001137789US-GAAP：AdditionalPaidInCapitalMember2019-06-280001137789US-GAAP：RetainedEarningsMember2019-06-280001137789US-GAAP：RetainedEarningsMember2019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-06-280001137789us-gaap:AccumulatedOtherComprehensiveIncomeMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：会计标准更新201602成员2019-06-290001137789us-gaap:ChangeInAccountingMethodAccountedForAsChangeInEstimateMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：ServiceLifeMember2019-06-292019-10-040001137789SRT：MaximumMember2018-06-302019-06-280001137789SRT：MinimumMember2018-06-302019-06-280001137789SRT：MaximumMember2019-06-292019-10-040001137789SRT：MinimumMember2019-06-292019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2018-06-302018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2019-06-292019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetUnamortizedGainLossMember2018-06-302018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetUnamortizedGainLossMember2019-06-280001137789us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2018-06-302018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2018-06-302018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2019-06-292019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2019-06-292019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2019-06-280001137789us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetUnamortizedGainLossMember2019-06-292019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetUnamortizedGainLossMember2018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2019-06-280001137789us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2018-06-290001137789us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetUnamortizedGainLossMember2018-06-290001137789us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2019-06-280001137789us-gaap:AccumulatedDefinedBenefitPlansAdjustmentNetUnamortizedGainLossMember2019-10-040001137789us-gaap:AccumulatedTranslationAdjustmentMember2018-06-290001137789us-gaap:AccumulatedNetUnrealizedInvestmentGainLossMember2018-09-280001137789us-gaap:AccumulatedNetGainLossFromDesignatedOrQualifyingCashFlowHedgesMember2018-06-2900011377892018-06-302019-06-280001137789US-GAAP：Available for SaleSecuritiesMember2019-06-280001137789US-GAAP：OtherDebtSecuritiesMember2019-06-280001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMember2019-06-280001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMember2019-06-280001137789US-GAAP：CashAndCashEquivalentsMember2019-06-280001137789US-GAAP：其他资产成员2019-06-280001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMember2019-06-280001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMember2019-10-040001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMember2019-10-040001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMember2019-10-040001137789US-GAAP：DebtSecuritiesMember2019-10-040001137789US-GAAP：CashAndCashEquivalentsMember2019-10-040001137789US-GAAP：其他资产成员2019-10-040001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx:SeniorNotes4.75PercentDueJanuary2025Member2019-09-182019-09-180001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx：seniorNotes4.25PercentDueMarch2022成员2017-02-030001137789US-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSTX：A2019RevolvingCreditFacilityMember2019-02-202019-02-200001137789US-GAAP：BridgeLoanMemberSTX：A2019RevolvingCreditFacilityMember2019-02-200001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx：seniornote4.875percentdue2027年6月成员2015-05-140001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx:Seniornote5.75percentdueDecember2034Member2014-12-020001137789SRT：MinimumMemberUS-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSTX：A2019RevolvingCreditFacilityMember2019-02-200001137789US-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSTX：A2019RevolvingCreditFacilityMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSTX：A2019RevolvingCreditFacilityMember2019-09-170001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx：seniorNotes4.75PercentDue2023Member2013-05-220001137789US-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSTX：A2019RevolvingCreditFacilityMember2019-02-200001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx:SeniorNotes4.75PercentDueJanuary2025Member2014-05-280001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx：seniorNotes4.25PercentDueMarch2022成员2019-09-182019-09-180001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx：seniorNotes4.75PercentDue2023Member2019-09-180001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx：seniorNotes4.25PercentDueMarch2022成员2019-09-180001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx：seniorNotes4.75PercentDue2023Member2019-09-182019-09-180001137789US-GAAP：RevolvingCreditFacilityMemberSTX：A2019RevolvingCreditFacilityMember2019-09-172019-09-170001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx:SeniorNotes4.75PercentDueJanuary2025Member2019-09-180001137789US-GAAP：seniorNotesMemberstx：seniorNotes4.875PercentDueMarch2024成员2017-02-030001137789US-GAAP：LongTermDebtMemberSTX：A2019RevolvingCreditFacilityMember2019-02-200001137789US-GAAP：LineOfCreditMemberSTX：A2019RevolvingCreditFacilityMember2019-02-200001137789国家/地区：IE2019-06-292019-10-040001137789国家/地区：IE2018-06-302018-09-280001137789US-GAAP：EmployeeSeveranceMemberSTX：2017.December2017RestructuringPlanMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：EmployeeSeveranceMemberSTX：2017.December2017RestructuringPlanMember2019-06-280001137789US-GAAP：重组ChargesMember2019-10-040001137789US-GAAP：FacilityClosingMemberSTX：OtherRestructuringPlansMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：重组ChargesMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：EmployeeSeveranceMemberSTX：OtherRestructuringPlansMember2019-10-040001137789US-GAAP：EmployeeSeveranceMemberSTX：OtherRestructuringPlansMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：重组ChargesMember2019-06-280001137789US-GAAP：FacilityClosingMemberSTX：2017.December2017RestructuringPlanMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：FacilityClosingMemberSTX：OtherRestructuringPlansMember2019-06-280001137789US-GAAP：EmployeeSeveranceMemberSTX：OtherRestructuringPlansMember2019-06-280001137789US-GAAP：FacilityClosingMemberSTX：2017.December2017RestructuringPlanMember2019-10-040001137789US-GAAP：FacilityClosingMemberSTX：OtherRestructuringPlansMember2019-10-040001137789US-GAAP：EmployeeSeveranceMemberSTX：2017.December2017RestructuringPlanMember2019-10-040001137789US-GAAP：FacilityClosingMemberSTX：2017.December2017RestructuringPlanMember2019-06-280001137789STX：2017.December2017RestructuringPlanMember2017-12-082017-12-080001137789US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：OtherNonOperatingIncomeExpenseMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：TotalReturnSwapMemberUS-GAAP：OperatingExpenseMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：TotalReturnSwapMemberUS-GAAP：OperatingExpenseMember2018-06-302018-09-280001137789US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：OtherNonOperatingIncomeExpenseMember2018-06-302018-09-280001137789币种：人民币US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-10-040001137789货币：新元US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-10-040001137789货币：新元US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-10-040001137789US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-10-040001137789币种：人民币US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-10-040001137789货币：英镑US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-10-040001137789US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-10-040001137789货币：英镑US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-10-040001137789货币：英镑US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-06-280001137789货币：英镑US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-06-280001137789币种：人民币US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-06-280001137789US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-06-280001137789US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-06-280001137789币种：人民币US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-06-280001137789货币：新元US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-06-280001137789货币：新元US-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-06-280001137789stx：AcruedExpensesMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-06-280001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-06-280001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-06-280001137789stx：AcruedExpensesMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-06-280001137789US-GAAP：TotalReturnSwapMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-10-040001137789US-GAAP：InterestRateSwapMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-10-040001137789stx：AcruedExpensesMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-10-040001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-10-040001137789stx：AcruedExpensesMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-10-040001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：ForeignExchangeForwardMemberUS-GAAP：DesignatedAsHedgingInstrumentMember2019-10-040001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：TotalReturnSwapMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-10-040001137789stx：AcruedExpensesMemberUS-GAAP：TotalReturnSwapMemberUS-GAAP：未指定的成员2019-10-040001137789US-GAAP：CashFlowHedgingMember2018-06-302019-06-280001137789US-GAAP：CashFlowHedgingMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：CashFlowHedgingMember2018-06-302018-09-280001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMember2019-06-280001137789US-GAAP：DebtSecuritiesMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：DebtSecuritiesMemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMember2019-06-280001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2019-06-280001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2019-06-280001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMember2019-06-280001137789US-GAAP：DebtSecuritiesMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2019-06-280001137789US-GAAP：DebtSecuritiesMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2019-06-280001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx：seniornote4.875percentdue2027年6月成员2019-06-280001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.875PercentDueMarch2024成员2019-06-280001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberSTX：LIBORbasedTermLoanDue2025年9月成员2019-10-040001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx:Seniornote5.75percentdueDecember2034Member2019-06-280001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberSTX：LIBORbasedTermLoanDue2025年9月成员2019-06-280001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.875PercentDueMarch2024成员2019-10-040001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.75PercentDue2023Member2019-10-040001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx：seniornote4.875percentdue2027年6月成员2019-06-280001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.75PercentDue2023Member2019-10-040001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberSTX：LIBORbasedTermLoanDue2025年9月成员2019-06-280001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember2019-10-040001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberSTX：LIBORbasedTermLoanDue2025年9月成员2019-10-040001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx:SeniorNotes4.75PercentDueJanuary2025Member2019-06-280001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMember2019-06-280001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2019-06-280001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.75PercentDue2023Member2019-06-280001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.25PercentDueMarch2022成员2019-06-280001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx:Seniornote5.75percentdueDecember2034Member2019-06-280001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx:SeniorNotes4.75PercentDueJanuary2025Member2019-10-040001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMember2019-10-040001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.25PercentDueMarch2022成员2019-10-040001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.25PercentDueMarch2022成员2019-06-280001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.25PercentDueMarch2022成员2019-10-040001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx:Seniornote5.75percentdueDecember2034Member2019-10-040001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.875PercentDueMarch2024成员2019-10-040001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx：seniornote4.875percentdue2027年6月成员2019-10-040001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx：seniornote4.875percentdue2027年6月成员2019-10-040001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx:Seniornote5.75percentdueDecember2034Member2019-10-040001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.75PercentDue2023Member2019-06-280001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx：seniorNotes4.875PercentDueMarch2024成员2019-06-280001137789us-gaap:EstimateOfFairValueFairValueDisclosureMemberstx:SeniorNotes4.75PercentDueJanuary2025Member2019-10-040001137789us-gaap:CarryingReportedAmountFairValueDisclosureMemberstx:SeniorNotes4.75PercentDueJanuary2025Member2019-06-280001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMember2019-10-040001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：DebtSecuritiesMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：DebtSecuritiesMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMember2019-10-040001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：DebtSecuritiesMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2019-10-040001137789US-GAAP：DebtSecuritiesMemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsLiabilitiesMember2019-10-040001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel2MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：MoneyMarketFundsMemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789stx:TimedepositsandcertificatesofdepositMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel1成员US-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMember2019-10-040001137789US-GAAP：FairValueInputsLevel3MemberUS-GAAP：FairValueMeasurementsRecurringMemberus-gaap:DerivativeFinancialInstrumentsAssetsMember2019-10-040001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel3Memberus-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberUS-GAAP：成本方法投资成员2019-06-280001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel3Memberus-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberUS-GAAP：成本方法投资成员2019-10-040001137789US-GAAP：OtherCurrentAssetsMemberUS-GAAP：FairValueInputsLevel3Memberus-gaap:FairValueMeasurementsNonrecurringMemberUS-GAAP：LandAndBuildingMember2019-06-280001137789stx：DistributorsMember2019-06-292019-10-040001137789STX：OEMsMember2018-06-302018-09-280001137789SRT：AmericasMember2018-06-302018-09-280001137789STX：OEMsMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：EMEAMember2018-06-302018-09-280001137789SRT：AmericasMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：RetailMember2018-06-302018-09-280001137789US-GAAP：EMEAMember2019-06-292019-10-040001137789SRT：AsiaPacificMember2018-06-302018-09-280001137789stx：DistributorsMember2018-06-302018-09-280001137789SRT：AsiaPacificMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：RetailMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：StockCompensationPlanMember2018-06-302018-09-280001137789US-GAAP：StockCompensationPlanMember2019-06-292019-10-040001137789US-GAAP：CommonStockMemberUS-GAAP：SubsequentEventMember2019-10-282019-10-280001137789US-GAAP：SubsequentEventMember2019-10-282019-10-28xbrli：共享xbrli：纯iso4217：美元xbrli：共享iso4217：美元
美国
证券交易委员会
华盛顿特区20549
____________________________
表格2010-Q
____________________________
|
| |
☒ | 根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条提交的季度报告 |
截至季度末的季度期间2019年10月4日
|
| |
☐ | 根据1934年“证券交易法”第13或15(D)条提交的过渡报告 |
从以下日期开始的过渡期： 致
佣金档案编号001-31560
_______________________________________
希捷科技公共有限公司
(章程中规定的注册人的确切姓名)
_______________________________________
|
| | |
爱尔兰 | | 98-0648577 |
(州或其他司法管辖区) | | (I.R.S.雇主 |
公司或组织) | | 识别号) |
38/39 Fitzwilliam Square
都柏林2, 爱尔兰
(主要行政机关地址)
D02 NX53
(邮政编码)
电话：^(353) (1) 234-3136
(登记人的电话号码，包括区号)
_______________________________________
根据该法第12(B)条登记的证券：
|
| | | | |
每一类的名称 | | 交易符号 | | 每个交易所的名称 在其上注册的 |
普通股，每股面值0.00001美元 | | STX | | 纳斯达克全球精选市场 |
_______________________________________
通过复选标记表明注册人(1)^是否在之前12个月内提交了1934年“证券交易法”(Securities Exchange Act Of 1934)第13节或15(D)^节要求提交的所有报告(或在要求注册人提交此类报告的较短时间内)，以及(2)^在过去90天内一直遵守此类提交要求。是 ☒无☐
通过复选标记指示注册人在之前12个月内(或在要求注册人提交此类文件的较短时间内)是否已根据S-T规则(本章232.405节)以电子方式提交了需要提交的每个交互式数据文件。是 ☒无☐
用复选标记表明注册人是大型加速申请者，加速申请者，非加速申请者，还是较小的报告公司，还是新兴的成长型公司。参见“交换法”规则·12b-2中“大型加速归档公司”、“加速归档公司”和“较小报告公司”和“新兴增长公司”的定义。 |
| | | |
大型加速滤波器 | ☒ | 加速的文件服务器(Accelerated Filer) | ☐ |
非加速文件服务器： | ☐ | 规模较小的报告公司：WorldIn | ☐ |
新兴成长型公司： | ☐ | | |
如果是一家新兴的成长型公司，请用复选标记表明注册人是否已选择不使用延长的过渡期来遵守根据“交换法”第13(A)节提供的任何新的或修订的财务会计准则。 | ☐ |
通过复选标记表明注册人是否是空壳公司(如《交换法》第12b-2条规则所定义)。☐ 无☒
截至2019年10月28日，262,711,116注册人的普通股中，每股面值0.00001美元，已发行和未发行。
指数
希捷科技PLC
|
| | | |
| | | 页面编号。 |
| | | |
第I部分 | 财务信息 | | |
| | | |
第1项 | 财务报表 | | 3 |
| 压缩综合资产负债表-2019年10月4日(未审计)和2019年6月28日 | | 4 |
| 简明综合经营报表-截至2019年10月4日和2018年9月28日的三个月(未审计) | | 5 |
| 简明综合全面收益报表-截至2019年10月4日和2018年9月28日的三个月(未审计) | | 6 |
| 简明综合现金流量表-截至2019年10月4日和2018年9月28日的三个月(未审计) | | 7 |
| 股东权益简明综合报表-截至2019年10月4日和2018年9月28日的三个月(未审计) | | 8 |
| 简明综合财务报表附注(未审计) | | 9 |
项目2. | 管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析 | | 27 |
项目3. | 关于市场风险的定量和定性披露 | | 34 |
项目4. | 管制和程序 | | 35 |
第二部分 | 其他资料 | | |
第1项 | 法律程序 | | 35 |
第1A项 | 危险因素 | | 35 |
项目2. | 未登记的股权证券销售和收益使用 | | 36 |
项目3. | 高级证券违约 | | 36 |
项目4. | 矿山安全披露 | | 36 |
项目5. | 其他资料 | | 36 |
第6项 | 陈列品 | | 37 |
| 签名 | | 38 |
第I部分
财务信息
项目1.财务报表
|
| | | | |
目录 | | 页 |
简明综合资产负债表 | | 4 |
简明综合经营报表 | | 5 |
简明综合收益表 | | 6 |
简明现金流量表 | | 7 |
股东权益简明合并报表 | | 8 |
简明综合财务报表附注 | | 9 |
| 注1.重大会计政策的呈报和汇总依据 | | 9 |
| 注2.资产负债表信息 | | 11 |
| 注3.债务 | | 13 |
| 注4.所得税 | | 14 |
| 注5.契约 | | 15 |
| 注6.重组和退出成本 | | 16 |
| 附注7.衍生金融工具 | | 16 |
| 注8.公允价值 | | 19 |
| 注9.权益 | | 22 |
| 附注10.收入 | | 23 |
| 附注11.保证 | | 23 |
| 附注12.每股收益 | | 24 |
| 注13.法律、环境和其他或有事项 | | 24 |
| 注14.后续事件 | | 24 |
希捷科技PLC
简明综合资产负债表
(单位：百万)
|
| | | | | | | |
| 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 |
| (未审计) | | |
资产 | |
| | |
|
流动资产： | |
| | |
|
现金及现金等价物 | $ | 1,784 |
| | $ | 2,220 |
|
应收帐款，净额 | 1,065 |
| | 989 |
|
盘存 | 1,041 |
| | 970 |
|
其他流动资产 | 141 |
| | 184 |
|
流动资产总额 | 4,031 |
| | 4,363 |
|
财产，设备和租赁改善，净额 | 1,991 |
| | 1,869 |
|
商誉 | 1,237 |
| | 1,237 |
|
其他无形资产，净额 | 97 |
| | 111 |
|
递延所得税 | 1,128 |
| | 1,114 |
|
其他资产，净额 | 254 |
| | 191 |
|
总资产 | $ | 8,738 |
| | $ | 8,885 |
|
负债和权益 | |
| | |
|
流动负债： | |
| | |
|
应付帐款 | $ | 1,750 |
| | $ | 1,420 |
|
应计雇员补偿 | 149 |
| | 169 |
|
应计保修 | 86 |
| | 91 |
|
应计费用 | 564 |
| | 552 |
|
流动负债总额 | 2,549 |
| | 2,232 |
|
长期累积保修 | 98 |
| | 104 |
|
长期应计所得税 | 3 |
| | 4 |
|
其他非流动负债 | 178 |
| | 130 |
|
长期债务 | 4,140 |
| | 4,253 |
|
负债共计 | 6,968 |
| | 6,723 |
|
承诺和或有事项(见附注11和13) | | | |
股东权益： | | | |
^普通股和额外的实收资本 | 6,610 |
| | 6,545 |
|
其他综合损失累积 | (40 | ) | | (34 | ) |
累积赤字 | (4,800 | ) | | (4,349 | ) |
总股本 | 1,770 |
| | 2,162 |
|
···总负债和股本 | $ | 8,738 |
| | $ | 8,885 |
|
希捷科技PLC
简明综合经营报表
(单位为百万，每股数据除外)
(未经审计)
|
| | | | | | | |
| 在过去的三个月里 |
| 十月四号，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
营业收入 | $ | 2,578 |
| | $ | 2,991 |
|
| | | |
收入成本 | 1,907 |
| | 2,078 |
|
产品开发 | 255 |
| | 266 |
|
营销和管理 | 122 |
| | 115 |
|
无形资产摊销 | 4 |
| | 6 |
|
重组和其他，净额 | 17 |
| | 23 |
|
业务费用共计 | 2,305 |
| | 2,488 |
|
| | | |
经营收入 | 273 |
| | 503 |
|
| | | |
利息收入 | 11 |
| | 24 |
|
利息费用 | (55 | ) | | (58 | ) |
其他，净 | (31 | ) | | (1 | ) |
其他费用，净额 | (75 | ) | | (35 | ) |
| | | |
所得税前收入 | 198 |
| | 468 |
|
(福利)所得税准备 | (2 | ) | | 18 |
|
净收入 | $ | 200 |
| | $ | 450 |
|
| | | |
每股净收益： | | | |
基本型 | $ | 0.75 |
| | $ | 1.57 |
|
稀释 | 0.74 |
| | 1.54 |
|
在每股计算中使用的股份数： | |
| | |
|
基本型 | 266 |
| | 287 |
|
稀释 | 270 |
| | 292 |
|
每股普通股宣布的现金股利 | $ | 0.63 |
| | $ | 0.63 |
|
希捷科技PLC
简明综合收益表
(单位：百万)
(未经审计)
|
| | | | | | | |
| 在过去的三个月里 |
| 十月四号，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
净收入 | $ | 200 |
| | $ | 450 |
|
其他综合收入(亏损)，税后净值： | | | |
现金流量套期保值 | | | |
现金流套期保值未实现净收益(损失)的变动 | (1 | ) | | 3 |
|
减去：净收入中包含的金额的重新分类 | — |
| | (1 | ) |
净变化 | (1 | ) | | 2 |
|
有价证券 | | | |
可供出售债务证券未实现净收益(亏损)的变化 | — |
| | — |
|
减去：净收入中包含的金额的重新分类 | — |
| | — |
|
净变化 | — |
| | — |
|
退休后计划 | | | |
退休后计划未实现收益(损失)的变化 | — |
| | — |
|
减去：净收入中包含的金额的重新分类 | — |
| | — |
|
净变化 | — |
| | — |
|
外币折算调整 | (5 | ) | | 2 |
|
其他综合收入(亏损)总额，不计税额 | (6 | ) | | 4 |
|
综合收益 | $ | 194 |
| | $ | 454 |
|
希捷科技PLC
简明综合现金流量表
(单位：百万)
(未经审计)
|
| | | | | | | |
| 在过去的三个月里 |
| 十月四号，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
经营活动 | |
| | |
|
净收入 | $ | 200 |
| | $ | 450 |
|
调整净收益与经营活动提供的现金净额： | |
| | |
折旧摊销 | 92 |
| | 134 |
|
股份薪酬 | 26 |
| | 18 |
|
递延所得税 | (12 | ) | | 2 |
|
其他非现金经营活动，净额 | 44 |
| | (18 | ) |
营业资产和负债的变化： | |
| | |
应收帐款，净额 | (77 | ) | | (9 | ) |
盘存 | (65 | ) | | (66 | ) |
应付帐款 | 281 |
| | 119 |
|
应计雇员补偿 | (20 | ) | | (79 | ) |
应计费用、所得税和保修 | (7 | ) | | 45 |
|
其他资产和负债 | (6 | ) | | (9 | ) |
经营活动提供的净现金 | 456 |
| | 587 |
|
投资活动 | |
| | |
|
购置财产、设备和租赁改善 | (147 | ) | | (177 | ) |
出售先前归类为待售财产的收益 | — |
| | 6 |
|
购买战略投资 | (4 | ) | | (5 | ) |
投资活动所用现金净额 | (151 | ) | | (176 | ) |
融资活动 | |
| | |
债务的赎回和回购 | (645 | ) | | — |
|
向股东派息 | (170 | ) | | (181 | ) |
回购普通股 | (450 | ) | | (150 | ) |
与股权奖励净份额结算有关的税款 | (37 | ) | | (27 | ) |
发行长期债务净收益 | 498 |
| | — |
|
根据员工股票计划发行普通股的收益 | 39 |
| | 32 |
|
用于融资活动的现金净额 | (765 | ) | | (326 | ) |
外币汇率变动对现金、现金等价物和限制现金的影响 | (5 | ) | | 3 |
|
(减少)增加现金、现金等价物和限制现金 | (465 | ) | | 88 |
|
期初现金、现金等价物和限制现金 | 2,251 |
| | 1,857 |
|
期末现金、现金等价物和限制现金 | $ | 1,786 |
| | $ | 1,945 |
|
希捷科技PLC
股东权益简明综合报表
三个月 告一段落 2019年10月4日和2018年9月28日
(单位：百万)
(未经审计) |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 数 的 普普通通 股份 | | 面值 的股份 | | 附加 实收 资本 | | 累积 其他 综合 损失 | | 累积 赤字 | | 总计 |
2019年6月28日的余额 | | 269 |
| | $ | — |
| | $ | 6,545 |
| | $ | (34 | ) | | $ | (4,349 | ) | | $ | 2,162 |
|
采用新租约标准的影响(注1) | | | | | | | | | | (2 | ) | | (2 | ) |
净收入 | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | 200 |
| | 200 |
|
其他综合损失 | |
|
| |
|
| |
|
| | (6 | ) | |
|
| | (6 | ) |
根据员工持股计划发行普通股 | | 4 |
| |
|
| | 39 |
| |
|
| |
|
| | 39 |
|
回购普通股 | | (9 | ) | |
|
| |
|
| |
|
| | (447 | ) | | (447 | ) |
与限制性股票单位归属有关的税款预扣 | | (1 | ) | |
|
| |
|
| |
|
| | (37 | ) | | (37 | ) |
向股东派息 | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | (165 | ) | | (165 | ) |
股份薪酬 | |
|
| |
|
| | 26 |
| |
|
| |
|
| | 26 |
|
2019年10月4日的余额 | | 263 |
| | $ | — |
| | $ | 6,610 |
| | $ | (40 | ) | | $ | (4,800 | ) | | $ | 1,770 |
|
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 数 的 普普通通 股份 | | 面值 的股份 | | 附加 实收 资本 | | 累积 其他 综合 损失 | | 累积 赤字 | | 总计 |
2018年6月29日的余额 | | 287 |
| | $ | — |
| | $ | 6,377 |
| | $ | (16 | ) | | $ | (4,696 | ) | | $ | 1,665 |
|
采用新收入标准的累积效应 | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | 34 |
| | 34 |
|
净收入 | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | 450 |
| | 450 |
|
其他综合收入 | |
|
| |
|
| |
|
| | 4 |
| |
|
| | 4 |
|
根据员工持股计划发行普通股 | | 3 |
| |
|
| | 32 |
| |
|
| |
|
| | 32 |
|
回购普通股 | | (3 | ) | |
|
| |
|
| |
|
| | (150 | ) | | (150 | ) |
与限制性股票单位归属有关的税款预扣 | | (1 | ) | |
|
| |
|
| |
|
| | (27 | ) | | (27 | ) |
向股东派息 | |
|
| |
|
| |
|
| |
|
| | (180 | ) | | (180 | ) |
股份薪酬 | |
|
| |
|
| | 18 |
| |
|
| |
|
| | 18 |
|
2018年9月28日的余额 | | $ | 286 |
| | $ | — |
| | $ | 6,427 |
| | $ | (12 | ) | | $ | (4,569 | ) | | $ | 1,846 |
|
希捷科技PLC
简明综合财务报表附注
(未经审计)
组织
Seagate Technology plc(“stx”)及其子公司(统称为“公司”，除非上下文另有说明)是数据存储技术和解决方案的领先提供商。其主要产品是硬盘驱动器，通常称为磁盘驱动器、硬盘驱动器或HDD。除了HDD之外，公司还生产各种数据存储产品，包括固态驱动器(“SSD”)、固态混合驱动器(“SSHD”)和存储子系统。
硬盘驱动器是在具有磁表面的快速旋转的磁盘上存储数字编码数据的设备。由于磁盘驱动器的性能属性、可靠性、高质量和成本效益，磁盘驱动器仍然是海量数据存储的主要介质。作为现有数据中心存储架构的补充，固态驱动器使用集成电路组件作为存储数据的存储器，并且大多数SSD使用NAND闪存。除了HDD和SSD之外，SSHD还在同一单元中结合了SSD和HDD的功能，包含高容量硬盘驱动器和较小的SSD作为缓存，以提高频繁访问数据的性能。
公司的硬盘产品设计用于企业服务器和存储系统中的近线和任务关键型应用；EDGE非计算应用，其产品设计用于各种最终用户设备，如便携式外部存储系统、视频和图像应用，包括监控系统、网络连接存储(“NAS”)、数字视频录像机(“DVR”)和游戏控制台；以及EDGE计算应用，其产品主要设计用于台式机和移动计算。该公司的SSD产品组合主要由串行连接SCSI(“SAS”)和非易失性存储器Express(“NVMe”)组成，专为企业服务器和存储系统中的应用而设计。
公司的企业数据解决方案(“EDS”)产品组合包括企业、云服务提供商、横向扩展存储服务器和原始设备制造商(“OEM”)的存储子系统。
演示和合并的基础
本公司未经审核的简明综合财务报表包括本公司及其所有全资及多数股附属公司的账目，剔除公司间交易及结余后。
根据美国公认会计原则编制财务报表需要管理层作出影响公司简明综合财务报表及其附注中报告的金额的估计和假设。实际结果可能与这些估计大不相同。公司在应用其最关键的会计政策时使用的方法、估计和判断对公司在其简明综合财务报表中报告的结果有重大影响。
本公司截至本财年的合并财务报表2019年6月28日，包括在其提交给美国证券交易委员会(“SEC”)的Form 10-K年度报告中2019年8月2日好的。公司认为，这些未经审计的简明综合财务报表中包括的披露，当与其截至#年的综合财务报表一起阅读时2019年6月28日及其注释，足以使所提供的信息不具有误导性。
财政年度
本公司经营并报告本财年的财务业绩52或53在最接近6月的周五结束的几周30。这个三个月结束 2019年10月4日包括14周和三个月结束 2018年9月28日包括13几周。财政年度2020，结束于2020年7月3日，由53周数和会计年度2019，结束于2019年6月28日，由52几周。财政季度结束2019年10月4日, 2019年6月28日和2018年9月28日，在这里也称为“2019年9月季度“，”2019年6月季度“，和”2018年9月季度“，分别。的操作结果。三个月结束 2019年10月4日不一定表示预期的任何后续过渡期或公司财政年度结束时的经营结果2020年7月3日.
重大会计政策摘要
除了下文所述的公司其他长期资产和租赁政策的变化外，本公司截至财年的年度报告表格10-K表格中所包含的“财务报表和补充数据的重要会计政策的呈报和汇总基础”附注1-“重要会计政策的呈报和汇总”中披露的公司重要会计政策没有重大变化。(注1-“财务报表和补充数据重要会计政策的呈报和汇总”)包括在截至会计年度的公司年度报告表格“10-K表格”中的第8项。2019年6月28日，如提交给证券交易委员会的2019年8月2日.
其他长寿资产
根据其政策，本公司持续审查其固定资产的估计可用年限。该审查表明，其制造设施中某些制造设备的实际使用寿命比本公司简明综合财务报表中用于废弃目的的估计可用寿命更长。因此，自二零一九年六月二十九日起，本公司将其制造设备的使用年限估计由三至五年更改为三至七年。这一估计变化的影响增加了2019年9月季度净收益按$23百万和摊薄每股收益$0.09.
租约
自2019年6月29日起，公司根据会计准则编码(“ASC”)842采用了新的租赁会计政策，租约，采用改进的回顾性方法。因此，本公司前瞻性地将新租赁会计准则应用于2019年6月29日或之后存在或开始的租赁。本公司选择采用实际权宜之计，不会重新评估现有合同是否包含租赁、现有租赁的分类以及现有的初始直接成本是否符合新的定义。此外，本公司选择合并设施租赁的租赁和非租赁组成部分，并且不确认资产负债表上初始期限为12个月以下的租赁的使用权(“ROU”)资产和租赁负债。
公司确定一项安排是租约还是包含初始租约。ROU资产包括在其他资产中，净额和租赁负债包括在公司的压缩综合资产负债表上的应计费用和其他非流动负债中。ROU资产代表公司在租赁期内使用标的资产的权利，相应的租赁负债代表其支付租赁产生的租赁付款的义务。
租赁负债按剩余租赁付款的现值计量，ROU资产基于租赁负债，根据租赁预付款、收到的租赁奖励和承租人的初始直接成本进行调整。由于本公司之租赁并无提供隐含利率，故未来最低租赁付款之净现值乃根据租赁开始日期可得之资料，使用本公司估计递增借款利率厘定。此外，公司的租赁期可能包括延长或终止租约的选项。当合理确定公司将行使期权时，这些期权反映在ROU资产和租赁负债中。本公司的租赁协议不包含任何实质性的剩余价值保证。
本公司在租赁期内以直线方式确认租赁费用。不依赖于指数或费率的可变租赁付款主要由公用区域维护费组成，作为发生的费用进行支出，并且不包括在ROU资产和租赁负债计算中。总营运及可变租赁成本已计入本公司简明综合经营报表之营运开支内。
最近通过的会计公告
2016年2月，财务会计准则委员会(“FASB”)发布了“会计准则更新”(“ASU”)2016-02“(ASC”主题842)，·租约并随后发布了关于这一新指南的某些解释性澄清，该指南修正了租赁会计的若干方面，包括要求承租人确认ROU资产和相应的经营租赁的租赁责任，以及增强披露。截至2019年6月29日，采用该标准导致确认ROU资产以及相应的流动和非流动租赁负债$115百万, $17百万和$57百万本公司的综合资产负债表，主要与房地产经营租赁有关。采用此ASU并未对本公司的其他简明综合财务报表产生重大影响。有关采用ASC 842的影响的信息，请参见重要会计政策摘要-租赁以上及附注5.租契。
I2018年2月，FASB发布了ASU 2018-02(ASC主题220)，损益表-报告全面收益：从累积的其他全面收益中重新分类某些税收影响。本ASU是在美国2017年“减税和就业法案”(“税法”)颁布后发布的，并允许实体选择从累积的其他综合收入重新分类为因税法造成的滞留税收影响而保留的收益。本ASU生效，公司采纳了2019年9月季度好的。该公司已选择不对搁置金额进行重新分类。本指引的采用并未对其简明综合财务报表及披露产生重大影响。
最近发布的会计公告
I2018年8月，FASB发布了ASU 2018-15(ASC Subtopic 350-40)，无形资产-商誉和其他-内部使用软件-客户对作为服务的云计算安排中发生的实施成本的核算
合约好的。本ASU将作为服务合同的托管安排中发生的实施成本与开发或获得内部使用软件所发生的实施成本的会计调整为一致。要求公司在2021财年第一季度采用该指南。允许提前收养。本公司正在评估此ASU对其简明综合财务报表的影响。
2016年6月，FASB发布了“ASU”2016-13“(ASC”主题326)，·金融工具-信用损失：金融工具信用损失的计量好的。本ASU修订了对所持金融资产预期信用损失的计量和确认要求。要求公司在2021财年第一季度采用本指南。本公司正在评估此ASU对其简明综合财务报表的影响。
可供出售的债务证券
下表按主要类型总结了截至目前公司投资的公允价值和摊销成本2019年10月4日:
|
| | | | | | | | | | | | |
(美元，单位：百万美元) | | 摊销 成本 | | 未实现 收益/(损失) | | 公平 价值 |
可供出售的债务证券： | | |
| | |
| | |
|
货币市场基金 | | $ | 471 |
| | $ | — |
| | $ | 471 |
|
定期存款和存单 | | 351 |
| | — |
| | 351 |
|
其他债务证券 | | 10 |
| | — |
| | 10 |
|
总计 | | $ | 832 |
| | $ | — |
| | $ | 832 |
|
| | | | | | |
包括在现金和现金等价物中 | | |
| | |
| | $ | 820 |
|
包括在其他流动资产中 | | |
| | |
| | 2 |
|
包括在其他资产中，净额 | | | | | | 10 |
|
总计 | | |
| | |
| | $ | 832 |
|
自.起2019年10月4日，包括公司的其他流动资产$2百万在银行作为各种履约义务的抵押品持有的限制性现金和投资。
自.起2019年10月4日，公司有不在超过12个月的时间内处于连续未实现损失状况的可供出售的债务证券。不可供出售的债务证券不是暂时减值2019年10月4日.
公司投资的公允价值和摊销成本，归类为可供出售的债务证券2019年10月4日，按剩余合同到期日计算如下：
|
| | | | | | | | |
(美元，单位：百万美元) | | 摊销 成本 | | 公平 价值 |
在不到1年内到期 | | $ | 822 |
| | $ | 822 |
|
在1到5年内到期 | | 6 |
| | 6 |
|
在6到10年内到期 | | — |
| | — |
|
此后 | | 4 |
| | 4 |
|
总计 | | $ | 832 |
| | $ | 832 |
|
下表按主要类型总结了截至目前公司投资的公允价值和摊销成本2019年6月28日:
|
| | | | | | | | | | | | |
(美元，单位：百万美元) | | 摊销 成本 | | 未实现 收益/(损失) | | 公平 价值 |
可供出售的证券： | | |
| | |
| | |
|
货币市场基金 | | $ | 417 |
| | $ | — |
| | $ | 417 |
|
定期存款和存单 | | 133 |
| | — |
| | 133 |
|
其他债务证券 | | 7 |
| | — |
| | 7 |
|
总计 | | $ | 557 |
| | $ | — |
| | $ | 557 |
|
| | | | | | |
包括在现金和现金等价物中 | | |
| | |
| | $ | 548 |
|
包括在其他流动资产中 | | |
| | |
| | 2 |
|
包括在其他资产中，净额 | | | | | | 7 |
|
总计 | | |
| | |
| | $ | 557 |
|
自.起2019年6月28日，包括公司的其他流动资产$2百万在银行作为各种履约义务的抵押品持有的限制性现金和投资。
自.起2019年6月28日，公司有不在超过12个月的时间内处于连续未实现损失状况的可供出售的材料证券。不可供出售的证券不是暂时减值2019年6月28日.
现金、现金等价物和限制现金
下表提供了公司简明综合资产负债表上报告的现金、现金等价物和限制现金的摘要，这些现金与其现金流量简明综合报表中的相应金额相协调：
|
| | | | | | | | | | | | | | | | |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 | | 九月二十八日，
2018 | | 六月二十九号，
2018 |
现金及现金等价物 | | $ | 1,784 |
| | $ | 2,220 |
| | $ | 1,942 |
| | $ | 1,853 |
|
包括在其他流动资产中的受限现金 | | 2 |
| | 31 |
| | 3 |
| | 4 |
|
现金流量表上列示的现金总额、现金等价物和限制现金 | | $ | 1,786 |
| | $ | 2,251 |
| | $ | 1,945 |
| | $ | 1,857 |
|
盘存
下表提供了库存资产负债表项目的详细信息：？
|
| | | | | | | | |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 |
原材料和零部件 | | $ | 352 |
| | $ | 336 |
|
在制品 | | 305 |
| | 217 |
|
成品 | | 384 |
| | 417 |
|
总库存 | | $ | 1,041 |
| | $ | 970 |
|
财产，设备和租赁改善，净额
财产、设备和租赁改善净额的组成部分如下：
|
| | | | | | | | |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 |
财产、设备和租赁改善 | | $ | 9,994 |
| | $ | 9,835 |
|
累计折旧和摊销 | | (8,003 | ) | | (7,966 | ) |
财产，设备和租赁改善，净额 | | $ | 1,991 |
| | $ | 1,869 |
|
应计费用
下表提供了应计费用资产负债表项目的详细信息：？
|
| | | | | | | | |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 |
应付股息 | | $ | 165 |
| | $ | 170 |
|
其他应计费用 | | 399 |
| | 382 |
|
应计费用总额 | | $ | 564 |
| | $ | 552 |
|
累计其他综合收入(损失)(“AOCI”)
AOCI的组成部分(税后净额)如下：
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万美元) | | 现金流量模糊限制值的未实现收益/(亏损) | | 可供出售债务证券的未实现收益/(损失) | | 退休后计划的未实现收益/(损失) | | 外币换算调整 | | 总计 |
2019年6月28日的余额 | | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | (20 | ) | | $ | (14 | ) | | $ | (34 | ) |
重新分类前的其他综合收益(亏损) | | (1 | ) | | — |
| | — |
| | (5 | ) | | (6 | ) |
从AOCI重新分类的金额 | | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
其他综合收益(亏损) | | (1 | ) | | — |
| | — |
| | (5 | ) | | (6 | ) |
2019年10月4日的余额 | | $ | (1 | ) | | $ | — |
| | $ | (20 | ) | | $ | (19 | ) | | $ | (40 | ) |
| | | | | | | | | | |
2018年6月29日的余额 | | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | (4 | ) | | $ | (12 | ) | | $ | (16 | ) |
重新分类前的其他综合收益(亏损) | | 3 |
| | — |
| | — |
| | 2 |
| | 5 |
|
从AOCI重新分类的金额 | | (1 | ) | | — |
| | — |
| | — |
| | (1 | ) |
其他综合收益(亏损) | | 2 |
| | — |
| | — |
| | 2 |
| | 4 |
|
2018年9月28日的余额 | | $ | 2 |
| | $ | — |
| | $ | (4 | ) | | $ | (10 | ) | | $ | (12 | ) |
信贷协议
该公司的子公司Seagate HDD Cayman于2019年2月20日签订信贷协议(“信贷协议”)，最近一次修订是在2019年9月16日。信贷协议提供最多$1.5十亿高级无担保循环信贷安排(“循环信贷安排“)和定期贷款安排，合计本金金额为$500百万 (“定期贷款“)。循环信贷机制的最终到期日为2024年2月20日并且定期贷款的最终到期日为2025年9月16日。循环信贷安排下的贷款和定期贷款将按伦敦银行间同业拆借利率(“LIBOR”)加每项融资的可变保证金的利率计息，该可变保证金将基于本公司的公司信用评级确定。STX及其某些重要子公司完全无条件地为循环信贷安排和定期贷款提供担保。循环信贷机制也允许这样的机制增加一个额外的$100百万，前提是(I)已经并将在实施该项增加后没有违约，(Ii)增加至少为$25百万，及(Iii)在该等安排下的现有承担0.50%最惠国保护。^总计最高达$75百万循环信贷机制的一部分可用于签发信用证，总金额最高可达#美元。50百万此类贷款也可用于周转线贷款。
2019年9月17日，Seagate HDD Cayman借用了$500百万贷款期限下的本金和收益用于回购其部分未偿还优先债券。定期贷款按季度分期偿还1.25%原本金自二零二零年十二月三十一日起计算，其余款项于到期日支付。
信贷协议包括三个金融契约：(1)利息覆盖率，(2)总杠杆率，(3)最低流动资金金额。本公司遵守了截至#年的契诺。2019年10月4日并期望在接下来的12个月内遵守。
自.起2019年10月4日, 不已提取借款，在循环信贷机制下没有使用信用证或周转额度贷款。
其他长期债务
$750百万合计本金金额4.25%2022年3月到期的高级票据(“2022年票据”)好的。2022年债券的利息每半年支付一次，时间为每年3月1日和9月1日。2022年债券的发行人是Seagate HDD Cayman，STX在高级无担保的基础上全面无条件地担保2022年债券的债务。2019年9月18日，本金金额约为$250百万根据现金投标要约回购若干优先债券(“投标报价“)。公司录得亏损$10百万已列入本公司简明综合经营报表的其他净额。
$1十亿合计本金金额4.75%2023年6月到期的优先债券(“2023年债券”)。2023年债券的利息每半年支付一次，日期为每年6月1日和12月1日。2023债券的发行人是Seagate HDD Cayman，STX在高级无担保的基础上全面无条件地担保2023债券的债务。2019年9月18日，本金金额为$200百万根据投标报价被购回。公司录得亏损$10百万已列入本公司简明综合经营报表的其他净额。
$500百万合计本金金额4.875%2024年3月到期的高级票据(“2024年票据”)。2024年债券的利息每半年支付一次，时间为每年3月1日和9月1日。2024债券的发行人是Seagate HDD Cayman，STX在高级无担保的基础上全面无条件地担保2024债券的债务。
$1十亿合计本金金额4.75%2025年1月到期的优先债券(“2025年债券”)好的。2025债券的利息每半年派息一次，日期为每年一月一日及七月一日。2025票据的发行人是Seagate HDD Cayman，STX在高级无担保的基础上全面无条件地担保2025票据的债务。2019年9月18日，本金金额约为$170百万根据投标报价被购回。公司录得亏损$8百万已列入本公司简明综合经营报表的其他净额。
$700百万合计本金金额4.875%2027年6月到期的优先债券(“2027年债券”)好的。该批债券的利息每半年派息一次，日期为每年六月一日及十二月一日。2027年债券的发行人是Seagate HDD Cayman，而2027年债券的债务由STX在高级无担保的基础上全面无条件地担保。
$500百万合计本金金额5.75%2034年12月到期的优先债券(“2034年债券”)好的。2034年债券的利息每半年派息一次，日期为每年六月一日及十二月一日。2034债券的发行人是Seagate HDD Cayman，STX在高级无担保的基础上全面无条件地担保2034债券的债务。
在…2019年10月4日，未来长期债务本金支付情况如下(单位：百万)：
|
| | | | |
财政年 | | 数量 |
2020年剩余时间 | | $ | — |
|
2021 | | 19 |
|
2022 | | 525 |
|
2023 | | 766 |
|
2024 | | 525 |
|
此后 | | 2,336 |
|
总计 | | $ | 4,171 |
|
C级公司收入税金效益的$2百万美元三个月结束 2019年10月4日包括大约$11百万净离散税效益其中$8百万与以股份为基础的补偿费用相关的净超额税收优惠相关。
公司记录的所得税准备金三个月结束 2019年10月4日与通过适用爱尔兰法定税率获得的所得税准备金不同25%对于所得税前的收入，主要是由于相关税收优惠的净影响(I)在受制于税收激励计划并被视为无限期再投资于爱尔兰以外的司法管辖区产生的非爱尔兰收入，以及(Ii)本年度产生的研究学分。
在.期间三个月结束 2019年10月4日，公司未确认的税收优惠，不包括利息和罚款增额大约$2百万致$85百万好的。未确认的税收优惠，如果确认，将影响实际税率$85百万在…2019年10月4日，但须视乎若干未来估值津贴的逆转而定。在开始的十二个月里2019年10月5日，公司预计其未确认的税收优惠可能是减少了一个非物质的数量由于预期向税务机关支付现金。
公司所得税备抵的$18百万截至2018年9月的三个月，包括大约$1百万净离散税的费用.
公司记录的所得税准备金三个月结束 2018年9月28日与通过适用爱尔兰法定税率获得的所得税准备金不同25%到所得税前的收入，主要原因(I)与在受税收激励计划约束且被视为无限期再投资于爱尔兰以外地区的司法管辖区产生的非爱尔兰收益有关的税收优惠，以及(Ii)某些递延税项资产的估值准备额减少。
本公司是多个经营租赁的承租人，与仓库和办公空间的房地产设施有关。
本公司的租赁安排包括不同到期日至2082年的经营租赁。租赁期限包括不可取消的租赁期限，根据合理确定将行使期权时延长或终止租赁的选项进行调整。
经营租赁成本包括短期租赁成本，并显示无形转租收入净额。租赁成本的组成部分和与租赁有关的其他信息如下：
|
| | | | |
(百万美元) | | 截至2019年10月4日的三个月 |
经营租赁成本 | | $ | 6 |
|
可变租赁成本 | | 1 |
|
总租赁成本 | | $ | 7 |
|
| | |
经营租赁的经营现金流出 | | $ | 4 |
|
| | |
加权平均剩余租期 | | 12.8年数 |
|
加权平均贴现率 | | 6.41 | % |
ROU资产和租赁负债列入公司的简明综合资产负债表如下：
|
| | | | | | |
(百万美元) | | 资产负债表位置 | | 十月四号，
2019 |
ROU资产 | | 其他资产，净额 | | $ | 111 |
|
流动租赁负债 | | 应计费用 | | $ | 15 |
|
非流动租赁负债 | | 其他非流动负债 | | $ | 56 |
|
在…2019年10月4日，租赁负债计量中包括的未来租赁付款如下(单位：百万)：
|
| | | | |
财政年度 | | 数量 |
2020年剩余时间 | | $ | 11 |
|
2021 | | 15 |
|
2022 | | 14 |
|
2023 | | 10 |
|
2024 | | 5 |
|
此后 | | 104 |
|
租赁付款总额 | | 159 |
|
减去：推定利息 | | (88 | ) |
租赁负债现值 | | $ | 71 |
|
为.三个月结束 2019年10月4日，及2018年9月28日，公司记录的重组费用约为$17百万和$23百万分别主要由与劳动力削减成本和设施及其他离职成本相关的费用组成。公司的重大重组计划描述如下。所有重组费用均在重组及其他项目中报告，净值为公司的简明综合经营报表。
2017年12月计划-2017年12月8日，公司承诺实施重组计划(“2017年12月计划”)，以降低成本结构。2017年12月的计划包括将公司的全球员工减少大约500员工。2017年12月计划到2018年财政年度末基本完成。
下表总结了公司在公司所有积极的重组计划下的重组活动三个月结束 2019年10月4日:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2017年12月计划 | | 其他计划 | | |
(百万美元) | | 降低劳动力成本 | | 设施和其他出口费用 | | 降低劳动力成本 | | 设施和其他出口费用 | | 总计 |
截至2019年6月28日的应计余额 | | $ | — |
| | $ | 1 |
| | $ | 13 |
| | $ | 16 |
| | $ | 30 |
|
租赁采用调整 | | — |
| | — |
| | — |
| | (11 | ) | | (11 | ) |
重组费用 | | — |
| | — |
| | 17 |
| | — |
| | 17 |
|
现金支付 | | — |
| | — |
| | (13 | ) | | (1 | ) | | (14 | ) |
调整数 | | — |
| | — |
| | — |
| | — |
| | — |
|
截至2019年10月4日的应计余额 | | $ | — |
| | $ | 1 |
| | $ | 17 |
| | $ | 4 |
| | $ | 22 |
|
截至2019年10月4日为止发生的总成本 | | $ | 26 |
| | $ | 8 |
| | $ | 449 |
| | $ | 109 |
| | $ | 592 |
|
截至2019年10月4日的预计总费用 | | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 1 |
| | $ | — |
| | $ | 1 |
|
本公司面临外币汇率、利率，以及与其持续业务运营相关的较小程度的股票市场风险。本公司不时以外币远期汇兑合约的形式订立现金流对冲。外币远期兑换合同的目的是管理以外币计价的预测费用和投资的外币汇率风险。
在2019年9月季度，公司签订了若干利率互换协议，名义金额为$500百万将定期贷款的可变利率转换为固定利率。合同自生效之日起生效2019年10月4日·并将于2025年9月16日到期。利率互换协议的目标是消除与可变利率相关的利息支付现金流的可变性。本公司指定利率掉期作为现金流对冲。
本公司对这些工具的会计政策基于工具是否被分类为指定工具或非指定工具对冲工具。本公司以公允价值将所有衍生品记录在其简明综合资产负债表上。高效指定现金流量套期保值公允价值的变动记录在累计中
其他综合损失，直至被套期保值项目在收益中确认。未被指定为对冲工具或未被评估为高效的衍生品通过收益调整为公允价值。截至目前，现金流量套期保值的未实现净损失金额并不重要。2019年10月4日以及截至2019年6月28日.
当预测的对冲交易影响收益或预测的对冲交易很可能不会在最初确定的时间段内发生时，公司^取消指定^它的现金流对冲。此时，本公司的压缩综合资产负债表上累计的其他综合亏损中递延的相关收益和亏损将立即重新分类为收益，而该等衍生工具的公允价值随后的任何变动将立即反映在收益中。本公司并未确认任何与终止现金流套期保值指定损失有关的重大金额。三个月结束 2019年10月4日和2018年9月28日分别为。
其他未被指定为对冲工具的衍生品包括本公司用来对冲以美元以外货币计价的预测支出的外币风险敞口的外币远期兑换合同。公司确认这些合同的收益和损失，以及其他合同的相关成本，并在其简明综合经营报表中计入净额。衍生工具的递延收益和递延亏损分别在压缩综合资产负债表的其他流动资产和应计费用中确认。
下表显示该公司截至#年未偿外币远期外汇合约和利率掉期合约的总名义价值2019年10月4日和2019年6月28日好的。所有外币远期外汇合约均在12个月内到期。
|
| | | | | | | | |
| | 截至2019年10月4日 |
(美元，单位：百万美元) | | 合约 指定为 篱笆 | | 合同注释 指定为 篱笆 |
新加坡元 | | $ | 58 |
| | $ | 46 |
|
中国人民币 | | 30 |
| | 30 |
|
英磅·英镑 | | — |
| | 6 |
|
| | $ | 88 |
| | $ | 82 |
|
|
| | | | | | | | |
| | 截至2019年6月28日 |
(美元，单位：百万美元) | | 合约 指定为 篱笆 | | 合同注释 指定为 篱笆 |
新加坡元 | | $ | 60 |
| | $ | 40 |
|
中国人民币 | | 79 |
| | 20 |
|
英磅·英镑 | | 6 |
| | 12 |
|
| | $ | 145 |
| | $ | 72 |
|
本公司受到股票市场风险的影响，原因是员工选择的名义投资的公允价值发生变化，作为其“无资格的”递延补偿计划-希捷递延补偿计划(“SDCP”)的一部分。在2014财政年度，本公司签订了总回报掉期(“TRS”)，以管理与SDCP负债相关的股票市场风险。本公司根据伦敦银行同业拆借利率加利率差，根据TRS的名义金额支付浮动利率。TRS旨在大大抵消由于员工投资期权价值的变化而导致的SDCP负债的变化。自.起2019年10月4日，TRS的名义投资总额为$117百万好的。TRS的合同期为2020年1月，按月结算，因此限制了交易对手的履行风险。公司并没有指定TRS作为对冲。相反，本公司将TRS的公允价值的所有变动记录为收益，以抵消SDCP负债的市值变动。
下表显示了公司的衍生工具，按公允价值总额计量，反映在其截至#年的简明综合资产负债表上2019年10月4日2019年6月28日：
|
| | | | | | | | | | | | |
| | 截至2019年10月4日 |
| | 衍生资产 | | 衍生负债 |
(百万美元) | | 资产负债表 定位 | | 公平 价值 | | 资产负债表 定位 | | 公平 价值 |
指定为对冲工具的衍生品： | | | | | | | | |
外币远期外汇合约 | | 其他流动资产 | | $ | — |
| | 应计费用 | | $ | (2 | ) |
未指定为对冲工具的衍生工具： | | | | | | | | |
外币远期外汇合约 | | 其他流动资产 | | — |
| | 应计费用 | | (2 | ) |
总导数 | | | | $ | — |
| | | | $ | (4 | ) |
|
| | | | | | | | | | | | |
| | 截至2019年6月28日 |
| | 衍生资产 | | 衍生负债 |
(百万美元) | | 资产负债表 定位 | | 公平 价值 | | 资产负债表 定位 | | 公平 价值 |
指定为对冲工具的衍生品： | | | | | | | | |
外币远期外汇合约 | | 其他流动资产 | | $ | — |
| | 应计费用 | | $ | — |
|
未指定为对冲工具的衍生工具： | | | | | | | | |
外币远期外汇合约 | | 其他流动资产 | | 1 |
| | 应计费用 | | (1 | ) |
总导数 | | | | $ | 1 |
| | | | $ | (1 | ) |
下表显示本公司衍生工具对其综合全面收益简明报表及综合经营报表的影响三个月结束 2019年10月4日: |
| | | | | | |
衍生品不是“指定的”“对冲”“工具” | | 增益位置/ (损失)确认 衍生产品收益 | | 增益金额/ (损失)确认 衍生产品收益 |
外币远期外汇合约 | | 其他，净 | | $ | 3 |
|
在指定为现金流量套期保值的衍生工具的综合收益简明报表中确认的损失额为$1百万为.三个月结束 2019年10月4日好的。在与套期保值关系的无效部分相关的收入中确认的损失额以及从套期保值无效评估中排除的金额对于三个月结束 2019年10月4日.
下表显示本公司衍生工具对其简明综合全面收益表及综合经营报表的影响三个月结束 2018年9月28日:
|
| | | | | | |
(百万美元) 衍生工具，而不是指定的工具，如套期保值工具 | | 增益位置/ (损失)确认 衍生产品收益 | | 增益金额/ (损失)确认 衍生产品收益 |
外币远期外汇合约 | | 其他，净 | | $ | 41 |
|
总回报掉期 | | 营业费用 | | $ | 4 |
|
|
| | | | | | | | | | | | | | | | |
(百万美元) 衍生品·指定的···工具 | | 量 收益/(损失) 公认 在OCI On 衍生物 (有效 部分) | | 位置 收益/(损失) 重新分类 从… 累积 OCI成 收入 (有效 部分) | | 量 收益/(损失) 重新分类 从… 累积 OCI成 收入 (有效 部分) | | 位置 收益/(损失) 已识别 收入 衍生物 (无效 部分和 排除的金额 从… 实效性 测试) | | 量 收益/(损失) 已识别 收入 (无效 部分和 数量 排除于 实效性 测试) |
外币远期外汇合约 | | $ | 3 |
| | 其他费用，净额 | | $ | 1 |
| | 其他费用，净额 | | $ | — |
|
公允价值计量
公允价值被定义为在计量日市场参与者之间有序交易中通过出售资产获得的价格或为转移负债而支付的价格。在确定按公允价值记录的资产和负债的公允价值计量时，本公司考虑其将在其中进行交易的主要或最有利的市场，并考虑市场参与者在为资产或负债定价时将使用的假设。
公允价值层次
公允价值等级乃根据厘定公允价值时所使用的市场参与者假设是否来自独立来源(可观察到的输入)或反映本公司自己的市场参与者估值假设(不可观察输入)。金融工具在公允价值层次结构中的分类基于对公允价值计量具有重要意义的最低投入水平。可用于衡量公允价值的三个级别的投入是：
一级-活跃市场中未调整的报价，可在计量日期获得相同的、不受限制的资产或负债；
第2级-在不活跃的市场中相同资产和负债的报价；活跃市场或可直接或间接观察到重大投入的金融工具的类似资产和负债的报价；或
第3级-需要对公允价值计量具有不可观察和重要意义的投入的价格或估值。
公司认为活跃市场是指资产或负债交易发生的频率和数量足以持续提供定价信息的市场，并将非活跃市场视为资产或负债交易很少，价格不是最新的，或者价格随时间或在做市商之间发生重大变化的市场。在适当的情况下，在确定负债和资产的公允价值时，分别考虑公司或交易对手的不履行风险。
定期按公允价值计量的项目
下表按金融工具类型和资产负债表行项目列出了公司的资产和负债，这些资产和负债是在经常性基础上按公允价值计量的，不包括应计利息组成部分2019年10月4日:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 使用报告日期的公允价值计量 |
(百万美元) | | 引自 价格 主动型 市场 雷同 仪器 (标高1) | | 显着性 其他 可观测 输入量 (标高2) | | 显着性 不可观察 输入量 (标高3) | | 总计 天平 |
资产： | | |
| | |
| | |
| | |
货币市场基金 | | $ | 470 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 470 |
|
定期存款和存单 | | — |
| | 350 |
| | — |
| | 350 |
|
现金等价物总数 | | 470 |
| | 350 |
| | — |
| | 820 |
|
受限制的现金和投资： | | | | | | | | |
货币市场基金 | | 1 |
| | — |
| | — |
| | 1 |
|
定期存款和存单 | | — |
| | 1 |
| | — |
| | 1 |
|
其他债务证券 | | — |
| | — |
| | 10 |
| | 10 |
|
总资产 | | $ | 471 |
| | $ | 351 |
| | $ | 10 |
| | $ | 832 |
|
负债： | | | | | | | | |
衍生负债 | | $ | — |
| | $ | 4 |
| | $ | — |
| | $ | 4 |
|
负债共计 | | $ | — |
| | $ | 4 |
| | $ | — |
| | $ | 4 |
|
|
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 使用报告日期的公允价值计量 |
(百万美元) | | 引自 价格 主动型 市场 雷同 仪器 (标高1) | | 显着性 其他 可观测 输入量 (标高2) | | 显着性 不可观察 输入量 (标高3) | | 总计 天平 |
资产： | | | | | | | | |
现金及现金等价物 | | $ | 470 |
| | $ | 350 |
| | $ | — |
| | $ | 820 |
|
其他流动资产 | | 1 |
| | 1 |
| | — |
| | 2 |
|
其他资产，净额 | | — |
| | — |
| | 10 |
| | 10 |
|
总资产 | | $ | 471 |
| | $ | 351 |
| | $ | 10 |
| | $ | 832 |
|
负债： | | | | | | | | |
应计费用 | | $ | — |
| | $ | 4 |
| | $ | — |
| | $ | 4 |
|
负债共计 | | $ | — |
| | $ | 4 |
| | $ | — |
| | $ | 4 |
|
下表按金融工具类型和资产负债表行项目列出了公司的资产和负债，这些资产和负债是在经常性基础上按公允价值计量的，不包括应计利息组成部分2019年6月28日:
|
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 使用报告日期的公允价值计量 |
(百万美元) | | 引自 价格 主动型 市场 雷同 仪器 (标高1) | | 显着性 其他 可观测 输入量 (标高2) | | 显着性 不可观察 输入量 (标高3) | | 总计 天平 |
资产： | | | | | | | | |
货币市场基金 | | $ | 416 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 416 |
|
定期存款和存单 | | — |
| | 132 |
| | — |
| | 132 |
|
现金等价物总数 | | 416 |
| | 132 |
| | — |
| | 548 |
|
受限制的现金和投资： | | | | | | | | |
货币市场基金 | | 1 |
| | — |
| | — |
| | 1 |
|
？定期存款和存单 | | — |
| | 1 |
| | — |
| | 1 |
|
其他债务证券 | | — |
| | — |
| | 7 |
| | 7 |
|
衍生资产 | | — |
| | 1 |
| | — |
| | 1 |
|
总资产 | | $ | 417 |
| | $ | 134 |
| | $ | 7 |
| | $ | 558 |
|
负债： | | | | | | | | |
衍生负债 | | $ | — |
| | $ | 1 |
| | $ | — |
| | $ | 1 |
|
负债共计 | | $ | — |
| | $ | 1 |
| | $ | — |
| | $ | 1 |
|
|
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 使用报告日期的公允价值计量 |
(百万美元) | | 引自 价格 主动型 市场 雷同 仪器 (标高1) | | 显着性 其他 可观测 输入量 (标高2) | | 显着性 不可观察 输入量 (标高3) | | 总计 天平 |
资产： | | | | | | | | |
现金及现金等价物 | | $ | 416 |
| | $ | 132 |
| | $ | — |
| | $ | 548 |
|
其他流动资产，净额 | | 1 |
| | 2 |
| | — |
| | 3 |
|
其他流动资产 | | — |
| | — |
| | 7 |
| | 7 |
|
总资产 | | $ | 417 |
| | $ | 134 |
| | $ | 7 |
| | $ | 558 |
|
负债： | | | | | | | | |
应计费用 | | $ | — |
| | $ | 1 |
| | $ | — |
| | $ | 1 |
|
负债共计 | | $ | — |
| | $ | 1 |
| | $ | — |
| | $ | 1 |
|
如果金融资产由活跃市场上提供报价的证券组成，则本公司将项目归类为第1级。
如果使用可观察的输入对金融资产或负债进行估值，则公司将项目归类为2级。本公司使用可观察到的投入，包括类似资产或负债活跃市场的报价。2级资产包括：机构债券、公司债券、商业票据、市政债券、美国国债、定期存款和存款单。这些债务投资是使用可观察的投入和估值模型进行定价的，这些投入和估值模型因资产类别而异。公司使用定价服务来帮助确定其所有现金等价物和短期投资的公允价值。对于公司投资组合中的现金等价物和短期投资，一般有多种定价来源。定价服务使用来自多个行业标准数据提供商或其他第三方来源的输入以及各种方法(如权重和模型)来确定测量日期的适当价格。公司确认从定价服务获得的价格相对于其他独立来源，并且，自2019年10月4日，并没有发现有必要对所获得的价格进行任何调整。公司的衍生金融工具也被归类为“2级”。公司的衍生金融工具包括外币远期兑换合同、利率掉期和TRS。本公司以公允价值在其简明综合财务报表中确认衍生金融工具。本公司通过考虑其在报告日期终止这些协议将支付或收到的估计金额来确定这些工具的公允价值。
在非经常性基础上以公允价值计量的项目
公司不时进行某些战略投资，以促进业务和战略目标。这些战略投资主要包括成本基础投资，代表本公司确实有能力行使重大影响力但没有控制权的投资。这些投资包括在公司的压缩综合资产负债表上的其他资产中，并定期进行分析，以确定是否存在减值指标。
自.起2019年10月4日和2019年6月28日，公司战略投资的账面价值为$115百万和$114分别是百万。在过去的三个月里2019年10月4日和2018年9月28日，有不股权投资向上或向下调整。
自.起2019年6月28日，公司有$23百万本公司持有的待售土地及楼宇(统称“物业”)包括在其精简综合资产负债表的其他流动资产中。2019年7月，本公司完成了物业的出售。自.起2019年10月4日，本公司并无持有出售土地及楼宇。
其他公允价值披露
公司的债务以摊销成本计入。？公司债务的估计公允价值是使用估值之日相同债务工具的收盘价得出的，其中考虑了收益率曲线、利率和其他可观察到的投入。因此，这些公允价值计量被分类为2级。下表列出了公司债务的公允价值和摊销成本：
|
| | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 2019年10月4日 | | 截至2019年6月28日 |
(美元，单位：百万美元) | | 携载 数量 | | 估计数 公允价值 | | 携载 数量 | | 估计数 公允价值 |
4.25%2022年3月到期的高级债券 | | $ | 499 |
| | $ | 516 |
| | $ | 749 |
| | $ | 763 |
|
4.75%2023年6月到期的高级债券 | | 741 |
| | 774 |
| | 941 |
| | 973 |
|
2024年3月到期的4.875%高级票据 | | 498 |
| | 526 |
| | 498 |
| | 514 |
|
4.75%2025年1月到期的高级票据 | | 750 |
| | 778 |
| | 920 |
| | 929 |
|
2027年6月到期的4.875%高级票据 | | 689 |
| | 713 |
| | 689 |
| | 688 |
|
5.75%2034年12月到期的高级债券 | | 489 |
| | 497 |
| | 489 |
| | 482 |
|
基于Libor的定期贷款2025年9月到期 | | 500 |
| | 484 |
| | — |
| | — |
|
| | $ | 4,166 |
| | $ | 4,288 |
| | $ | 4,286 |
| | $ | 4,349 |
|
减去：债券发行成本 | | (26 | ) | | — |
| | (33 | ) | | — |
|
长期债务，扣除债务发行成本 | | $ | 4,140 |
| | $ | 4,288 |
| | $ | 4,253 |
| | $ | 4,349 |
|
股本，股本
公司的法定股本为$13,500并由以下内容组成1,250,000,000普通股，面值$0.00001，其中262,624,650股票截至2019年10月4日，及100,000,000优先股，票面价值$0.00001到目前为止，其中没有一项已发行或未清偿2019年10月4日.
普通股-普通股持有人有权在董事会(“董事会”)宣布时获得股息。在任何清算、解散或清盘时，在向优先股持有人支付所需款项后，任何剩余资产将按比例分配给优先股和普通股的持有人。股份持有人有权每股一票普通股有权投票的所有事项，包括董事选举。
优先股-公司可发行优先股一或更多系列，达到授权金额，无需股东批准。董事会有权不时确定每个系列应包括的股份数量，并确定每个完全未发行系列的股份的权利、偏好和特权及其任何资格、限制或限制。董事会还可以增加或减少一系列股份的数量，但不低于该系列当时已发行的股份数量，而无需股东进一步表决或采取任何行动。
董事会可以授权发行具有表决权或者转换权的优先股，可能损害普通股持有人的表决权或者其他权利。发行优先股虽然为可能的收购和其他公司目的提供灵活性，但可能(其中包括)具有延迟、推迟或阻止本公司控制权变更的效果，并可能损害其普通股的市场价格以及普通股持有人的投票权和其他权利。
回购股权证券
所有回购均根据公司组织章程以赎回方式进行。
自.起2019年10月4日, $1.7十亿在现有回购授权限制下仍可供回购。
下表列出了在“购回”期间回购普通股的信息。三个月结束 2019年10月4日:
|
| | | | | | | |
(单位：百万) | | 回购股份数量 | | 回购股份的美元价值 |
回购普通股 | | 9 |
| | $ | 447 |
|
与股权奖励归属有关的税款预扣 | | 1 |
| | 37 |
|
总计 | | 10 |
| | $ | 484 |
|
下表提供了按销售渠道和地理区域划分的公司单个应报告细分收入的信息： |
| | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
(百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
按渠道划分的收入 | | | | |
|
原始设备制造商 | | $ | 1,820 |
| | $ | 2,138 |
|
分销商 | | 461 |
| | 534 |
|
零售商 | | 297 |
| | 319 |
|
“总计”“ | | $ | 2,578 |
| | $ | 2,991 |
|
按地理位置划分的收入(1) | | | | |
美洲 | | $ | 835 |
| | $ | 1,006 |
|
EMEA | | 465 |
| | 517 |
|
亚太 | | 1,278 |
| | 1,468 |
|
··· | | $ | 2,578 |
| | $ | 2,991 |
|
__________________________________________
(1)收入归因于基于来自位置的账单的国家/地区。
高级人员及董事的弥偿
Seagate Technology是一家根据开曼群岛(“Seagate-Cayman”)法律成立的获豁免有限责任公司，是STX的全资附属公司，不时与STX或其任何附属公司的董事、高级管理人员、雇员和代理(各为“赔偿人”)订立赔偿协议。赔偿协议规定，除了任何相关公司章程(或类似的宪法文件)、适用法律或其他规定下的任何赔偿权利外，赔偿协议还规定赔偿赔偿对象在任何诉讼或诉讼中实际和合理地招致的某些费用(包括律师费)、判决、罚款和和解金额，包括STX或其任何附属公司的诉讼，或根据STX或其任何附属公司的权利提出的诉讼，这些诉讼是由于他或她作为董事、高级管理人员、雇员或其他人的服务而产生的或根据STX或其任何附属公司的权利而产生的，赔偿协议还规定赔偿赔偿人的某些开支(包括律师费)、判决书、罚金和和解金额，包括STX或其任何附属公司的诉讼或根据STX或其任何附属公司的权利进行的诉讼然而，根据赔偿协议，赔偿对象不会因(I)在履行赔偿对象对STX或适用附属公司的职责时出现任何欺诈或不诚实行为，或(Ii)赔偿对象有意、故意或故意不诚实地以本公司的最佳利益为目标诚实、合法或善意地行事，因此不会得到赔偿。(I)赔偿对象在履行对STX或适用附属公司的职责时有任何欺诈或不诚实行为；或(Ii)赔偿对象有意、故意或故意不诚实地以本公司的最佳利益为目的而进行诚实、合法或善意的行为。此外，赔偿协议规定，Seagate-Cayman将预支被赔偿人因执行赔偿协议或针对他或她的任何诉讼或诉讼的调查、和解或上诉而发生的费用，这些诉讼或诉讼可能得到赔偿。
该等赔偿责任的性质使本公司无法合理估计其代表其高级人员及董事可能须支付的最高潜在金额。从历史上看，该公司从未根据此类协议支付过任何重大赔偿款项，并且不就这些赔偿责任而言，本公司的简明综合财务报表已应计金额。
知识产权赔偿义务
公司已经与客户和供应商签订了协议，其中包括业内惯常的有限知识产权赔偿义务。这些担保通常要求公司赔偿另一方因这些交易产生的第三方知识产权索赔而产生的某些损害和费用。知识产权赔偿义务的性质使公司无法合理估计其可能要求向其客户和供应商支付的最大潜在金额。从历史上看，该公司从未根据此类协议支付过任何重大赔偿款项，并且不就这些赔偿责任而言，本公司的简明综合财务报表已应计金额。
产品保证
在确认收入时，公司估计可能的产品保修成本。公司一般保证其产品的保修期为1致5好多年了。公司使用估计的维修或更换成本，并使用统计建模来估计产品退货率，以确定其保修义务。在此期间公司产品保修责任的变化三个月结束 2019年10月4日和2018年9月28日分别为：
|
| | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
期初余额 | | $ | 195 |
| | $ | 237 |
|
发出的保修 | | 24 |
| | 34 |
|
修理和更换 | | (23 | ) | | (25 | ) |
变更预先存在的保修责任，包括到期 | | (12 | ) | | (14 | ) |
余额，期末 | | $ | 184 |
| | $ | 232 |
|
基本每股收益的计算方法是将股东可获得的收入除以该期间已发行股票的加权平均数。每股摊薄收益的计算方法是将股东可获得的收入除以期内已发行股票的加权平均数，以及如果发行潜在稀释证券将会发行的额外股份数量。潜在摊薄证券包括未行使的购股权、未归属的限制股单位和基于业绩的股份单位以及将根据本公司的员工购股计划(“ESPP”)购买的股份。潜在稀释证券的稀释效应通过应用库存股方法反映在稀释每股收益中。在库藏股方法下，公司股价公平市价的增加可能导致潜在摊薄证券产生更大的稀释效应。下表列出了应归于公司股东的每股基本净收益和稀释后每股净收益的计算：
|
| | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
(单位为^百万，^除^Per^Share^数据外，以^百万为单位) | | 十月四号，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
分子： | | |
| | |
|
净收入 | | $ | 200 |
| | $ | 450 |
|
在每股计算中使用的股份数： | | |
| | |
|
用于计算每股基本净收入的总股份 | | 266 |
| | 287 |
|
稀释证券的加权平均效应： | | |
| | |
|
员工权益奖励计划 | | 4 |
| | 5 |
|
用于计算摊薄每股净收益的总股份 | | 270 |
| | 292 |
|
每股净收益： | | |
| | |
|
基本型 | | $ | 0.75 |
| | $ | 1.57 |
|
稀释 | | $ | 0.74 |
| | $ | 1.54 |
|
与员工股权奖励计划相关的反摊薄股份不包括在稀释每股净收益的计算中，对于三个月结束 2019年10月4日和2018年9月28日.
公司评估其所有重大诉讼、索赔或评估产生不利结果的可能性，以确定是否发生了负债，以及是否有可能发生一个或多个未来事件来确认损失的事实。如果确定可能出现不利结果，并且可以合理估计损失金额，公司将为诉讼、索赔或评估确定应计金额。此外，如果确定不利结果不太可能，但合理可能，公司将披露对可能损失或损失范围的估计；但是，当不能作出合理估计时，公司将提供披露
大意是这样。诉讼本身就是不确定的，可能导致不利的裁决或决定。此外，公司可能会达成和解或接受可能个别或总体对其经营结果产生重大不利影响的判决。因此，实际结果可能大不相同。
知识产权诉讼
Convolve公司(“卷积”)和麻省理工学院(“麻省理工学院”)诉希捷技术有限责任公司，等人。2000年7月13日，Convolve和MIT在美国纽约南区地区法院对Compaq Computer Corporation和Seagate Technology LLC提起诉讼，指控侵犯美国专利号4，916，635(“‘635专利”)和美国专利号5，638，267(“’267专利”)，挪用商业秘密，违反合同和其他索赔。2002年1月16日，Convolve提交了一份修改后的起诉书，声称被告侵犯了美国专利6，314，473号(“‘473专利”)。2010年，地区法院裁定‘267专利不适用于此案。
2011年8月16日，地区法院部分批准，部分驳回了公司的即决判决动议。2013年7月1日，美国联邦巡回上诉法院(U.S.Court of Appeals for the Federal Circuit)：1)确认了地区法院的简易判决裁决，即希捷没有挪用任何所称的商业秘密，并且声称的‘635专利主张是无效的；2)^撤销并撤销了地区法院关于’473专利的‘非侵权^的简易判决；以及3)将案件发回原审，以便对’473专利进行进一步的诉讼。2014年7月11日，地区法院批准了公司关于‘473专利的进一步简易判决动议。2016年2月10日，美国联邦巡回上诉法院：1)确认了地区法院关于Seagate没有直接侵权的简易判决，因为Seagate的ATA/SCSI磁盘驱动器不满足所声称的‘473专利权利要求的“用户界面”限制；2)确认地区法院关于Compaq产品关于’473专利的权利要求1，3和5的“不侵权”的简易判决，因为Compaq的F10 BIOS接口不符合“Commands”限制3)取消了地区法院对Compaq被控产品关于‘473专利的7-15^专利的“不侵权”的简易判决；4)基于干预权利推翻了地区法院对“非侵权”的简易判决；以及5)将案件发回地区法院，以便对’473专利进行进一步的诉讼。鉴于地区法院和上诉法院作出的裁决，以及可判给Convolve的损害赔偿额(如有)的不确定性，本公司认为目前无法确定与此事相关的可能损失范围的合理估计。
Lambeth Magic Structures LLC诉Seagate Technology(US)Holdings，Inc.等人。2016年4月29日，Lambeth Magic Structures LLC对Seagate Technology(US)Holdings，Inc.提起诉讼。和Seagate Technology LLC在美国宾夕法尼亚州西区地区法院，声称侵犯了美国专利No.7，128，988，“磁性材料结构，设备和方法”。公司认为申诉中所称的索赔是没有根据的，并打算大力为此案辩护。法院于2017年10月18日发布了索赔建设裁决。陪审团对此事的审判定于2020年6月1日举行。虽然这件事的可能损失范围仍不确定，但公司估计损失金额为非物质财务报表。
环境问题
该公司的运营受美国和外国与环境保护相关的法律和法规的约束，包括管理向空气和水中排放污染物、管理和处置危险物质和废物以及清理受污染场地的法律和法规。公司的一些业务需要环境许可证和控制，以防止和减少空气和水污染，这些许可证可由颁发当局修改、续期和撤销。
公司建立了环境管理体系，并不断更新其环境政策和标准操作程序，以便在全球范围内开展业务。公司相信其业务在实质上符合适用的环境法律、法规和许可。公司预算的运营和资本成本在持续的基础上遵守环境法律。如果将来对公司施加额外或更严格的要求，可能会招致额外的运营成本和资本支出。
一些环境法，例如1980年的“综合环境反应补偿和责任法”(经修订的“超级基金”法)及其州对等法律，可以将清理污染场地的费用的责任强加给任何现任或前任场地所有者或经营者，或将废物送到这些场地的一方，而不管危险物质释放时所有者或经营者是否拥有场地，或原始处置活动的合法性。该公司已被确定为几个地点的责任方或潜在责任方。在每个这样的地点，公司根据每一方在该地点处置的危险物质的类型和数量以及财务上可行的各方的数量，分配一部分财务负债。该公司已经在其中一些地点履行了职责，目前仍然只参与其中的少数几个。
虽然公司很难完全准确地预测与这些地点相关的最终成本，但根据其目前对清理成本的估计以及这些成本的预期分配，公司并不认为与这些地点相关的成本是重要的。
本公司可能受到各种州、联邦和国际管理环境的法律和法规的约束，包括那些限制电子产品中某些物质存在的法律和法规。例如，欧洲联盟(“欧盟”)颁布了“限制在电气和电子设备中使用某些有害物质”(2011/65/EU)，禁止在某些产品中使用某些物质，包括铅，这些产品包括磁盘驱动器和服务器存储产品，这些产品是在2006年7月1日之后投放市场的。其他司法管辖区已经或可能制定类似的法例，包括美国、加拿大、墨西哥、台湾、中国、日本及其他国家。欧盟REACH指令(化学品的注册、评估、授权和限制，EC 1907/2006)也限制产品中高度关注的物质。如果公司或其供应商未能遵守在全球颁布的物质限制、回收要求或其他环境要求，则可能对公司的业务产生重大不利影响。
其他事项
本公司涉及多项其他司法、规管或行政诉讼及附带于其业务的调查，而本公司可能会参与该等诉讼及日后在其正常业务过程中产生的调查。虽然偶尔可能会出现不利的决定或和解，但公司相信该等事项的最终处置不会对其财务状况或经营结果产生重大不利影响。
宣布的股息
在……上面2019年10月28日，公司董事会宣布季度现金股利为$0.65每股，将于2020年1月8日致截止日期营业结束时登记在册的股东2019年12月26日.
以下是对我们结束的财务季度的财务状况、财务状况的变化和经营结果的讨论2019年10月4日, 2019年6月28日和2018年9月28日，在这里被称为“2019年9月季度，“The”2019年6月季度，“和”2018年9月季度，“分别。我们运营并报告52或53周的财政年度的财务结果，截止日期为最接近6月30日的周五。这个2019年9月季度是14周2019年6月季度和2018年9月每季度均为13周。
您应该将此讨论与本报告中其他地方包含的财务信息和相关注释一起阅读。除非上下文另有说明，如本文所用，术语“我们”、“我们”、“Seagate”、“公司”和“我们”是指Seagate Technology plc，一家爱尔兰公共有限公司及其子公司。对“$”的提述是指美元。
本季度报告包含1933年“证券法”“27A节”或“1934年证券交易法”“21E节”中经修订的前瞻性陈述，其中包括有关我们的计划、战略和前景、市场对我们产品的需求、技术变化、行业增长估计、我们有效管理债务的能力和现金流动性状况、我们的重组努力、我们的现金来源满足未来12个月现金需求的充足程度以及我们对以下方面的预期等方面的前瞻性陈述。2020年7月3日好的。这些陈述标识预期信息，可能包括“预期”、“打算”、“计划”、“预期”、“相信”、“估计”、“预测”、“项目”、“可能”、“将”、“将继续”、“可以”、“可能”或这些词语的否定，这些词语的变体和可比术语。这些前瞻性陈述基于截至本季度报告发布之日公司可获得的信息，并以管理层当前的观点和假设为基础。这些前瞻性陈述是以许多已知和未知的风险、不确定性和其他因素为条件的，这些风险、不确定性和其他因素可能导致实际结果、表现或事件与这些前瞻性陈述中预期的大不相同。此类风险、不确定因素和其他因素可能超出我们的控制范围，并可能对我们的运营和财务状况构成风险。此类风险和不确定性包括但不限于：
| |
• | 开发和引进基于新技术的产品，扩展到新的数据存储市场，以及市场对新产品的接受； |
| |
• | 竞争性产品发布和竞争技术的意外进展或市场趋势变化的影响； |
| |
• | 可变需求的影响，市场需求的变化，以及存储产品的不利定价环境； |
| |
• | 公司在财务比率和财务状况测试方面有效管理其债务义务和遵守信贷工具中某些契约的能力，以及保持良好现金流动性状况的能力； |
| |
• | 公司在成本效益的基础上，以可接受的质量，以不断增加的数量成功地鉴定、制造和销售其存储产品的能力； |
| |
• | 通过公司的分销商和零售渠道造成的任何价格侵蚀或销售量的波动； |
| |
• | 可能影响公司利润率、国际销售额和经营业绩的货币波动； |
| |
• | 美国或本公司开展业务的其他国家实施的贸易壁垒的影响，如进出口关税和限制、关税和配额； |
| |
• | 公司运营的国际市场不断变化的法律、监管和行政环境；以及 |
| |
• | 扰乱公司运营或导致专有或机密信息传播并造成声誉损害的网络攻击或其他数据泄露。 |
有关这些和其他风险、不确定因素和因素的信息，可能导致结果与我们的预期大不相同，在本季度报告的Form 10-Q和“Item Inventor 1A”中进行了描述。我们在截至2019年6月28日的财年的年度报告Form 10-K的“风险因素”，我们鼓励您仔细阅读。这些前瞻性陈述不应被视为代表我们在发表这些陈述之日之后的任何日期的观点，我们不承担更新前瞻性陈述的义务，除非法律要求。
我们的管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析(“MD&A”)除了附带的简明综合财务报表和附注外，还提供了帮助读者了解我们的经营业绩、财务状况和现金流量的内容。我们的MD&A组织如下：
| |
• | 概述2019年9月季度.活动的亮点2019年9月季度这影响了我们的财务状况。 |
| |
• | 操作结果。·对我们的财务结果的分析，与2019年9月季度致2018年9月季度而2019年6月季度. |
| |
• | 流动性和资本资源。分析我们的资产负债表和现金流的变化，并讨论我们的财务状况，包括我们投资组合的信用质量和潜在的流动性来源。 |
| |
• | 关键会计政策。·我们认为对理解我们报告的财务结果中包含的假设和判断很重要的会计政策和估计。 |
有关我们业务的概述，请参阅“第一部分，项目1.财务报表-注1.重要会计政策的呈报基础和汇总-组织”
概述2019年9月季度
在.期间2019年9月季度，我们出货了98艾字节的硬盘存储容量。我们创造了大约26亿美元，毛利率26%我们的经营现金流是$456百万我们回购了总计6.2亿美元的本金某些突出的高级音符 与投标要约相关，并在期限贷款项下借款5亿美元。我们以4.5亿美元回购了大约900万股普通股，并支付了1.7亿美元股息。此外，我们将我们对制造设备的使用寿命的估计从三到五年的范围改为三到七年的范围。这一估计变化的影响增加了2019年9月季度净收入减少2300万美元。
运营结果
我们在下表中按美元和收入百分比列出了我们的简明综合运营报表中的汇总信息：
|
| | | | | | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
营业收入 | | $ | 2,578 |
| | $ | 2,371 |
| | $ | 2,991 |
|
收入成本 | | 1,907 |
| | 1,747 |
| | 2,078 |
|
毛利 | | 671 |
| | 624 |
| | 913 |
|
产品开发 | | 255 |
| | 241 |
| | 266 |
|
营销和管理 | | 122 |
| | 108 |
| | 115 |
|
无形资产摊销 | | 4 |
| | 6 |
| | 6 |
|
重组和其他，净额 | | 17 |
| | (63 | ) | | 23 |
|
经营收入 | | 273 |
| | 332 |
| | 503 |
|
其他费用，净额 | | (75 | ) | | (41 | ) | | (35 | ) |
所得税前收入 | | 198 |
| | 291 |
| | 468 |
|
(福利)所得税条款 | | (2 | ) | | (692 | ) | | 18 |
|
净收入 | | $ | 200 |
| | $ | 983 |
| | $ | 450 |
|
|
| | | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
| | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
营业收入 | | 100 | % | | 100 | % | | 100 | % |
收入成本 | | 74 |
| | 74 |
| | 69 |
|
毛利 | | 26 |
| | 26 |
| | 31 |
|
产品开发 | | 10 |
| | 10 |
| | 9 |
|
营销和管理 | | 5 |
| | 5 |
| | 4 |
|
无形资产摊销 | | — |
| | — |
| | — |
|
重组和其他，净额 | | — |
| | (3 | ) | | 1 |
|
经营收入 | | 11 |
| | 14 |
| | 17 |
|
其他费用，净额 | | (3 | ) | | (2 | ) | | (1 | ) |
所得税前收入 | | 8 |
| | 12 |
| | 16 |
|
(福利)所得税条款 | | — |
| | (29 | ) | | 1 |
|
净收入 | | 8 | % | | 41 | % | | 15 | % |
营业收入
下表汇总了按渠道和地理位置划分的合并收入、每TB HDD价格和已发货HDD艾字节的信息：
|
| | | | | | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
| | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
按渠道划分的收入(%) | | | | |
| | |
|
原始设备制造商 | | 71 | % | | 71 | % | | 71 | % |
分销商 | | 18 | % | | 17 | % | | 18 | % |
零售商 | | 11 | % | | 12 | % | | 11 | % |
按地理位置划分的收入(%) | | |
| | |
| | |
|
美洲 | | 32 | % | | 33 | % | | 34 | % |
EMEA | | 18 | % | | 17 | % | | 17 | % |
亚太 | | 50 | % | | 50 | % | | 49 | % |
| | | | | | |
硬盘每TB价格 | | $ | 24 |
| | $ | 26 |
| | $ | 28 |
|
已发货HDD艾字节 | | 98 |
| | 84 |
| | 99 |
|
收入2019年9月季度 增额通过2.07亿美元从2019年6月季度 主要是由于艾字节发货量的增加和产品组合的改善，部分被价格侵蚀所抵消.
收入2019年9月季度 减少通过4.13亿美元从2018年9月季度 主要是由于不太有利的市场条件和价格侵蚀。
我们维护各种销售奖励计划，例如渠道折扣和价格掩蔽。销售奖励计划约占HDD总收入的13%、11%和11%2019年9月季度, 2019年6月季度和2018年9月分别为四分之一。由于销售奖励计划的应计款项低于或高于前一个季度报告的收入而导致的收入调整不到所提交的所有期间的季度总收入的1%。
收入成本和毛利率
|
| | | | | | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
收入成本 | | $ | 1,907 |
| | $ | 1,747 |
| | $ | 2,078 |
|
毛利 | | 671 |
| | 624 |
| | 913 |
|
毛利百分比 | | 26 | % | | 26 | % | | 31 | % |
毛利率占收入的百分比2019年9月季度与2019年6月季度.
相较于2018年9月季度，毛利率占公司收入的百分比2019年9月季度 减少主要受价格侵蚀和工厂利用率不足的驱动。
在2019年9月季度，总保修成本占收入的0.5%，并包括由于新一代产品的回报率提高而导致的占收入0.4%的先前保修应计估计的有利变化。与新发货相关的保修成本分别占收入的0.9%、0.9%和1.2%2019年9月季度, 2019年6月季度和2018年9月分别为四分之一。
营业费用
|
| | | | | | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
产品开发 | | $ | 255 |
| | $ | 241 |
| | $ | 266 |
|
营销和管理 | | 122 |
| | 108 |
| | 115 |
|
无形资产摊销 | | 4 |
| | 6 |
| | 6 |
|
重组和其他，净额 | | 17 |
| | (63 | ) | | 23 |
|
营业费用 | | $ | 398 |
| | $ | 292 |
| | $ | 410 |
|
产品开发费用。·产品开发费用2019年9月季度 增额通过1400万美元与2019年6月季度由于薪酬和其他员工福利增加了1400万美元，这主要是由于2019年9月季度.
相较于2018年9月季度，产品开发费用2019年9月季度 减少通过1100万美元主要是由于材料采购的时间安排导致其他一般费用减少了1000万美元，以及可变薪酬费用减少了500万美元，部分被额外的第十四周的费用增加所抵销。2019年9月季度.
营销和行政费用。·市场营销和行政费用2019年9月季度 增额通过1400万美元从2019年6月季度主要是由于增加了外部服务导致其他一般开支增加了900万美元，可变薪酬费用增加了200万美元，薪酬和其他员工福利增加了200万美元，这主要是由于2019年9月季度.
相较于2018年9月季度，市场营销和管理费用2019年9月季度 增额通过700万美元主要是由于以股票为基础的薪酬费用增加了400万美元，而其他一般开支增加了400万美元，主要是由于增加了外部服务和增加了2019年9月季度.
无形资产摊销·无形资产的摊销2019年9月季度 减少通过200万美元从2019年6月季度而2018年9月季度由于某些无形资产达到其使用寿命的终点。
重组和其他，NET。重组和其他，净为2019年9月季度主要是与新的自愿提前退出计划有关的指控。
重组和其他，净为2019年6月季度主要由出售某些财产所获得的收益构成。
重组和其他，净为2018年9月季度主要是与自愿提前退出计划有关的指控。
其他费用，净额
|
| | | | | | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
其他费用，净额 | | $ | (75 | ) | | $ | (41 | ) | | $ | (35 | ) |
其他费用，净额其他费用，净额为2019年9月季度增加了3，400万美元2019年6月本季度出现3，000万美元亏损，主要是由于回购某些长期债务导致的3000万美元亏损，以及利息收入减少500万美元，主要是由于我们在2019年6月季度赎回对东芝内存控股公司(“TMHC”)的投资。
相较于2018年9月季度，其他费用，净额为2019年9月季度 增额通过4000万美元主要是由于回购某些长期债务导致的3000万美元损失和利息收入减少1100万美元，主要原因是我们在2019年季度赎回了我们在TMHC的投资。
所得税
|
| | | | | | | | | | | | |
| | 在过去的三个月里 |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 | | 九月二十八日，
2018 |
(福利)所得税准备 | | $ | (2 | ) | | $ | (692 | ) | | $ | 18 |
|
我们的所得税效益的200万美元在过去的三个月里2019年10月4日包括大约1100万美元净离散税额效益其中800万美元与以股份为基础的薪酬支出相关的净超额税收优惠有关。
我们记录的截至三个月的所得税准备金2019年10月4日与通过适用爱尔兰法定税率获得的所得税准备金不同25%对于所得税前的收入，主要是由于相关税收优惠的净影响(I)在受制于税收激励计划并被视为无限期再投资于爱尔兰以外的司法管辖区产生的非爱尔兰收入，以及(Ii)本年度产生的研究学分。
在截至年底的三个月内2019年10月4日，我们未确认的税收优惠，不包括利息和罚款增额大约200万美元致8500万美元好的。未确认的税收优惠，如果确认，将影响实际税率8500万美元在…2019年10月4日，但须视乎若干未来估值津贴的逆转而定。在开始的12个月内2019年10月5日，我们预计我们未确认的税收优惠可能是减少了一个非物质的数量由于预期向税务机关支付现金。
我们的所得税备抵的1800万美元在过去的三个月里2018年9月28日包括大约100万美元净离散税额费用.
我们记录的截至三个月的所得税准备金2018年9月28日与通过适用爱尔兰法定税率获得的所得税的规定不同25%对于所得税前的收入，主要是由于(I)与“非爱尔兰”“收益”相关的“税收优惠”产生的净影响，这些司法管辖区受到税收假期或税收激励计划的约束，并被视为无限期地在爱尔兰以外进行再投资，以及(Ii)某些递延税项资产的估值准备额减少。
流动性与资本资源
以下各节讨论我们的主要流动性要求，以及我们的现金来源和使用以及我们的流动性和资本资源。我们的现金和现金等价物保持在购买时剩余到期日为90天或更短的投资中。我们的短期投资主要包括货币市场基金、定期存款和存单。我们投资政策的主要目标是保持本金和保持流动性。我们相信我们的现金等价物和短期投资是流动和可获得的。我们在一些国家开展业务，这些国家对现金和/或外汇跨境流动有限制性规定。然而，我们相信我们的现金来源已经并将继续足以满足我们未来12个月的现金需求。我们不知道我们的现金等价物或短期投资的公允价值有任何降级、损失或其他显着恶化，我们不认为我们的短期投资的公允价值与截至#年报告的价值相比有明显变化。2019年10月4日.
现金和现金等价物
|
| | | | | | | | | | | | |
(美元，单位：百万美元) | | 十月四号，
2019 | | 六月二十八日，
2019 | | 变化 |
现金及现金等价物 | | $ | 1,784 |
| | $ | 2,220 |
| | $ | (436 | ) |
我们的现金和现金等价物2019年10月4日 减少通过4.36亿美元从…2019年6月28日主要是由于回购某些高级债券6.45亿美元对于总计6.2亿美元的本金，回购4.5亿美元的普通股，向我们的股东派息1.7亿美元，以及资本支出的付款1.47亿美元，部分被净收益$抵消4.98亿来自我们的定期贷款借款和经营活动提供的4.56亿美元净现金。
经营活动提供的现金
经营活动提供的现金三个月结束 2019年10月4日是4.56亿美元包括按非现金项目调整的净收入的影响，包括折旧、摊销、基于股份的补偿和：
| |
• | 增加2.81亿美元在应付帐款中，主要是由于付款的时间和材料采购的增加； |
| |
• | 部分被$增加抵销7700万在应收账款方面，主要是由于收款的时机和收入的增加； |
| |
• | 增加$六千五百万库存，主要是由于材料采购的增加；以及 |
| |
• | 减少2000万美元应计员工补偿主要由于现金支付给我们的员工，作为我们可自由支配支出计划的一部分。 |
投资活动中使用的现金
用于投资活动的现金三个月结束 2019年10月4日是1.51亿美元，主要归因于用于购买财产、设备和租赁改善的付款1.47亿美元.
用于筹资活动的现金
用于筹资活动的现金7.65亿美元为.三个月结束 2019年10月4日主要归因于以下活动：
| |
• | 3700万美元支付与股权奖励净份额结算有关的税款； |
| |
• | 部分抵消$4.98亿在定期贷款下借款的净收益；以及 |
| |
• | 3900万美元根据员工股票计划发行普通股的收益。 |
流动性来源、现金需求和承诺
我们的主要流动性来源2019年10月4日包括：(1)约18亿美元在现金和现金等价物中，(2)我们预计从运营中产生的现金，以及(3)在我们的循环信贷机制下可用于借款的15亿美元。
2019年9月17日，我们根据定期贷款借入本金5亿美元，所得款项用于回购部分未偿还优先债券。定期贷款按伦敦银行同业拆借利率加基于我们公司信用评级确定的可变保证金利率计息。定期贷款将从2020年12月31日开始按季度分期偿还，金额为原始本金的1.25%，剩余余额将于2025年9月16日到期支付。
自.起2019年10月4日根据循环信贷机制发放的信用证或周转额度贷款，没有任何借款被提取，也没有任何借款被用于信用证或周转额度贷款。循环信贷机制可用于借款，但须遵守财务契约和其他借款习惯条件。
信贷协议包括三个金融契约：(1)利息覆盖率，(2)总杠杆率，(3)最低流动资金金额。循环信用贷款期限已过2024年2月20日，期限贷款的到期日为2025年9月16日。我们遵守了在……时的公约。2019年10月4日并期望在接下来的12个月内遵守规定。
我们的流动性需求主要是为了满足我们的营运资本、产品开发和资本支出需求，为我们债务的预定本金和利息支付资金，以及为我们的季度股息和任何未来的战略投资提供资金。我们为这些需求提供资金的能力将取决于我们未来的现金流，而未来的现金流取决于未来的经营业绩，因此，受当前全球宏观经济状况以及金融、业务和其他因素的影响，其中一些因素是我们无法控制的。
对于会计年度2020，我们预计资本支出将保持在收入的6%至8%的长期目标范围内。
我们可能会不时在公开市场或私下谈判购买或其他方式回购我们的任何未偿还票据，或者我们可能根据适用契约的条款回购未偿还票据。
公布的股息2019年9月季度随后于2019年10月9日支付了1.65亿美元。我们的董事会于2019年10月28日宣布季度现金股息为每股0.65美元，将于2020年1月8日支付给交易结束时登记在册的股东2019年12月26日.
我们可不时通过投标要约、私人、公开市场或经纪协助购买或其他方式回购任何已发行普通股。自.起2019年10月4日, 17亿美元在我们现有的回购授权下仍然可以回购。所有回购都是根据我们的组织章程作为赎回进行的。
关键会计政策
我们对财务状况和经营结果的讨论和分析基于我们的简明综合财务报表，这些报表是根据美国公认的会计原则编制的。编制该等报表需要我们作出估计和假设，以影响报告期间的收入和支出的上报金额以及截至财务报表日期的资产和负债的上报金额。我们的估计是基于历史经验和我们认为在当时情况下合适的其他假设。然而，实际的未来结果可能与我们的估计不同。
除“第一部分第一项财务报表-附注1.重大会计政策的呈报和汇总基础”中所述外，我们的关键会计政策和估计没有发生其他重大变化。请参阅我们截至本财年的年度报告中的“管理层对财务状况和经营结果的讨论和分析”第二部分，^项目“7。我们的年度报告”表“10-K”中关于截止会计年度的“财务状况和经营结果的讨论和分析”。2019年6月28日，如提交给证券交易委员会的2019年8月2日，讨论我们的关键会计政策和估计。
近期会计公告
有关新会计声明对我们财务报表的影响的信息，请参阅“第一部分，项目”1.财务报表-注释“1.重要会计政策的提出和总结的基础”。
由于利率、外币汇率、信用评级变化以及股票和债券市场的波动，我们面临市场风险。这些风险的一部分可能会被对冲，但波动可能会影响我们的经营结果，财务状况和现金流。
利率风险·我们对利率变化的市场风险敞口主要与我们的现金投资组合有关。自.起2019年10月4日，我们没有可供出售的债务证券，这些债券在超过12个月的时间里一直处于未实现的亏损状况。我们确定没有可供出售的债务^证券不是暂时减值，而是暂时减值2019年10月4日.
在2019年9月季度，我们签订了名义金额为5亿美元的利率互换协议，将定期贷款的可变利率转换为固定利率。合同自生效之日起生效2019年10月4日·并将于2025年9月16日到期。利率互换协议的目标是消除与可变利率相关的利息支付现金流的可变性。本公司指定利率掉期作为现金流对冲。
我们有固定利率和可变利率的债务债务。我们为一般公司目的而订立债务义务，包括资本支出和营运资金需求。我们的定期贷款以等于LIBOR的可变利率加上2019年9月19日设定的可变保证金支付利息。
下表按到期年列出了我们的投资组合和债务义务的本金金额和相关加权平均利率2019年10月4日.
|
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 会计年度结束 | | | | |
(美元^以^百万为单位，^除^百分比外) | | 2020 | | 2021 | | 2022 | | 2023 | | 2024 | | 此后 | | 总计 | | 公允价值(2019年10月4日) |
资产 | | | | | | | | | | | | | | | | |
现金等价物： | | — |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
浮动汇率 | | $ | 822 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 822 |
| | $ | 822 |
|
平均利率 | | 2.23 | % | | | | | | | | | | | | 2.23 | % | | |
其他债务证券 | | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
固定利率 | | $ | — |
| | $ | 6 |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 4 |
| | $ | 10 |
| | $ | 10 |
|
固定利率 | | | | 5.00 | % | | | | | | | | | | 5.00 | % | | |
债款 | | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
| | |
|
固定利率 | | $ | — |
| | $ | — |
| | $ | 500 |
| | $ | 741 |
| | $ | 500 |
| | $ | 1,930 |
| | $ | 3,671 |
| | $ | 3,804 |
|
平均利率 | | | | | | 4.25 | % | | 4.75 | % | | 4.88 | % | | 5.05 | % | | 4.86 | % | | |
|
可变速率 | | $ | — |
| | $ | 19 |
| | $ | 25 |
| | $ | 25 |
| | $ | 25 |
| | $ | 406 |
| | $ | 500 |
| | $ | 484 |
|
平均利率 | | | | 3.68 | % | | 3.68 | % | | 3.68 | % | | 3.68 | % | | 3.68 | % | | 3.68 | % | | |
外币汇兑风险好的。我们可能会不时签订外币远期兑换合同，以管理与某些外币承诺和预期外币计价支出相关的风险敞口。我们的政策禁止我们出于投机或交易目的而从事衍生金融工具。目前，我们还没有发现与英国公投退出欧盟相关的潜在变化的任何实质性风险。
我们通过外币远期交易合约对冲部分外币资产负债表头寸，以降低我们的收益因货币汇率变化而受到不利影响的风险。这些合同公允价值的变化在收益中确认，与资产和负债重新计量的收益和损失在同一时期内确认。上述所有外币远期兑换合约均于12个月内到期。
由于套期保值无效或终止现金流套期保值，我们没有在收入成本中确认任何实质性净收益或损失，或其他现金流套期保值净额。三个月结束 2019年10月4日.
下表提供了截止日期的信息2019年10月4日关于我们的外币远期兑换合同。该表以美元等值金额提供，并列出名义金额(按合同汇率计算)和加权平均合同外币汇率。
|
| | | | | | | | | | | | |
(百万美元，加权平均合同费率除外) | | 名义
数量 | | 加权平均
合同费率 | | 估计数
公平
价值(1) |
外币远期兑换合同： | | |
| | |
| | |
新加坡元 | | $ | 104 |
| | $ | 1.37 |
| | $ | (1 | ) |
中国人民币 | | 60 |
| | $ | 6.85 |
| | (2 | ) |
英磅·英镑 | | 6 |
| | $ | 0.78 |
| | (1 | ) |
总计 | | $ | 170 |
| | |
| | $ | (4 | ) |
___________________________________
其他市场风险好的。我们有风险的交易对手信用降级的形式与我们的外币远期外汇合约和我们的固定收益组合相关的信用风险。我们通过进行持续的信用评估，监控并限制我们的外币远期外汇合约的信用风险敞口。我们还管理与任何一个交易对手签订的合同的名义金额，并根据金融机构的信用评级对合同的最高期限保持限制。此外，投资组合是多元化和结构化的，以最大限度地降低信用风险。
我们公司发行人信用评级的变化对我们近期财务业绩的影响微乎其微，但降级可能会对我们未来筹集资本的能力、我们与各种交易对手进行交易的能力产生负面影响，并增加这些资本的成本。
由于员工选择作为SDCP一部分的名义投资的公允价值发生变化，我们受到股票市场风险的影响。在2014财年，我们签订了TRS，以管理与SDCP负债相关的股票市场风险。我们根据伦敦银行同业拆借利率(LIBOR)加上利率差，根据TRS的名义金额支付浮动利率。TRS旨在大大抵消由于员工投资期权价值的变化而导致的SDCP负债的变化。见本季度报告的“第一部分，项目”1.财务报表-注释“7.衍生金融工具”，格式为“10-Q”。
对披露控制和程序的评价
根据交易法第13a-15条的要求，我们在管理层(包括我们的首席执行官和首席财务官)的监督和参与下，在本季度报告涵盖的期间结束时，对我们的披露控制和程序的设计和运作的有效性进行了评估。根据评估，我们的管理层，包括我们的首席执行官和首席财务官，得出结论，我们的披露控制和程序截至目前是有效的2019年10月4日.
财务报告内部控制的变化
在结束的季度中2019年10月4日，我们对财务报告的内部控制没有发生重大影响或相当可能对我们的财务报告内部控制产生重大影响的变化。
第二部分
其他资料
有关法律程序的讨论，请参阅本季度报告的“第I部分，^1.财务报表-注释^13.法律，环境和其他意外事件”，格式为“10-Q”。
先前在第I部分第1A项的“风险因素”中披露的与我们业务相关的风险因素的描述没有重大变化。在我们截止的会计年度的年度报告中，格式为10-K2019年6月28日除了本报告中列出的其他信息外，您还应认真考虑我们的年度报告中讨论的风险因素，这些风险因素可能会对我们的业务、财务状况和未来结果产生重大影响。
风险因素并不是我们面临的唯一风险。我们目前不知道或我们目前认为无关紧要的其他风险和不确定因素也可能对我们的业务、财务状况或运营结果产生重大不利影响。
回购股权证券
我们所有已发行普通股的回购均按照STX公司的组织章程进行赎回。
自.起2019年10月4日, 17亿美元在现有回购授权下仍可供回购。此授权上没有到期日期。
下表列出了在结束的会计季度内所有回购我们的股票的信息2019年10月4日，包括与员工股权奖励归属相关的法定税收预扣(以百万为单位，每股支付的平均价格除外)：
|
| | | | | | | | | | | | | |
周期 | 回购股份总数(1)(2) | | 每股平均支付价格(1)(2) | | 作为公开宣布的计划或计划的一部分回购的股份总数(2) | | 根据计划或计划仍可购买的股票的近似美元价值(1)(2) |
| | | | | | | |
2019年6月29日至2019年7月26日 | — |
| | $ | 47.30 |
| | — |
| | $ | 2,190 |
|
2019年7月27日至2019年8月30日 | 6 |
| | 45.45 |
| | 6 |
| | 1,941 |
|
2019年8月31日至2019年10月4日 | 4 |
| | 54.34 |
| | 4 |
| | 1,708 |
|
总计 | 10 |
| |
|
| | 10 |
| |
|
|
__________________________________________
(1)股份回购，包括扣缴税款。
(2) 2018年10月29日，董事会批准再回购23亿美元的已发行普通股，将总授权增加到30亿美元。
一个也没有。
不适用。
不适用。
|
| | | | | | | |
| | | 通过引用并入 |
展品·号 | | 描述^展览品的^^××× | 形式 | 文件编号 | 陈列品 | 申报日期 | 归档 在此 |
3.1 | | 希捷科技公共有限公司章程，经2016年10月19日特别决议修订和重述。 | 8-K | 001-31560 | 3.1 | 10/24/2016 | |
| | | | | | | |
3.2 | | 希捷科技股份有限公司注册证书。 | 10-K | 001-31560 | 3.2 | 8/20/2010 | |
| | | | | | | |
10.1 | | 截至2019年5月28日的信贷协议第一修正案，日期为2019年2月20日。 | | | | | X |
| | | | | | | |
10.2 | | 日期为2019年9月16日的信贷协议的第二修改和合并协议，日期为2019年2月20日。 | | | | | X |
| | | | | | | |
31.1 | | 根据“1934年证券交易法”(根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”第302节通过)根据第13a-14(A)和15d-14(A)条对首席执行官的认证。 | | | | | X |
| | | | | | | |
31.2 | | 根据1934年“证券交易法”(根据2002年“萨班斯-奥克斯利法案”第302节通过)下的“13a-14(A)和15d”14(A)和15d“-14(A)”规则，对首席财务官进行认证。 | | | | | X |
| | | | | | | |
32.1† | | 根据根据“萨班斯-奥克斯利法案”第906条通过的第13a-14(B)和18 U.S.C.第1350条，对首席执行官和首席财务官进行认证。 | | | | | X |
| | | | | | | |
101.INS | | 内联XBRL实例文档。 | | | | | X |
| | | | | | | |
101.SCH | | 内联XBRL分类扩展架构文档。 | | | | | X |
| | | | | | | |
101.CAL | | 内联XBRL分类扩展计算Linkbase文档。 | | | | | X |
| | | | | | | |
101.LAB | | 内联XBRL分类扩展标签Linkbase文档。 | | | | | X |
| | | | | | | |
101.PRE | | 内联XBRL分类扩展演示文稿Linkbase文档。 | | | | | X |
| | | | | | | |
101.DEF | | 内联XBRL分类扩展定义链接库。 | | | | | X |
| | | | | | | |
104 | | 内联XBRL封面 | | | | | |
†随附的作为附件32.1的证明表10-Q上的季度报告不被视为已向美国证券交易委员会提交，也不得通过引用纳入希捷科技公司根据1933年“证券法”(经修订)或“1934年证券交易法”(经修订)提交的任何文件，无论是在本表格10-Q的日期之前或之后作出，无论该文件中包含的任何一般公司语言。
签名
根据1934年“证券交易法”的要求，注册人已正式促使本报告由以下正式授权的签署人代表其签署。
|
| | | | |
| | 希捷科技公共有限公司 |
| | | | |
日期： | 2019年11月1日 | | 通过： | /s/Gianluca Romano |
| | | | 吉安卢卡·罗马诺 |
| | | | 执行副总裁兼首席财务官 (首席财务和会计干事) |