nVent电气公司

冲突矿物报告
截至2018年12月31日的年度

导言和摘要

截至2018年12月31日的年度冲突矿产报告(“报告”)由nVent Electric plc(“nVent”、“we”或“us”)提交，以遵守经修订的1934年“证券交易法”(以下简称“规则”)下的第13P-1条规则。该规则是由证券交易委员会(“SEC”)根据1934年“证券和交易法”第13(P)条(“第13(P)条”)通过的，以执行报告和披露要求。该规则对证券交易委员会的注册人规定了某些报告义务，这些注册人生产或承包生产含有冲突矿物的产品，而这些产品对于这些产品的功能或生产是必要的。“冲突矿物”一词在第13(P)节中被界定为(A)锡石、铌钽铁矿、金、黑钨矿及其衍生物，受“规则”限制为锡、钽和钨(“主题矿物”)；或(B)国务大臣确定为刚果民主共和国(“刚果民主共和国”)或与刚果民主共和国有国际公认边界的任何毗邻国家境内的冲突提供资金的任何其他矿物或其衍生物；或(B)国务大臣确定为刚果民主共和国(“刚果民主共和国”)或与刚果民主共和国有共同边界的任何邻国境内的冲突提供资金的任何其他矿物或其衍生物。毗邻国家是刚果共和国、中非共和国、南苏丹、卢旺达、乌干达、赞比亚、布隆迪、坦桑尼亚和安哥拉(与刚果民主共和国合称“受覆盖国”)。

在确定主题矿产对于2018年历年我们生产或签约生产的产品的功能或生产是必要的之后，我们真诚地进行了合理的原产国调查(“RCOI”)，以确定我们产品中的任何主题矿产是否源自所涵盖的国家。根据我们的RCOI，我们相信我们的产品可能含有可能源自所涵盖国家的主题矿物，因此，根据该规则，我们对所述主题矿产的来源和保管链进行了尽职调查。我们制定尽职调查措施的目的是，在所有重大方面符合经济合作与发展组织(经合组织)的“受冲突影响和高风险地区矿产负责任供应链尽职调查指南”第三版以及黄金、锡、钽和钨的相关补编(“经合组织指南”)的国家认可尽职调查框架。

公司概况

本报告反映了nVent及其所有控股子公司和需要合并的可变利益实体的活动。

NVent是全球领先的电气连接和保护解决方案提供商。我们相信，我们独创的电气解决方案能够实现更安全的系统，并确保一个更安全的世界。我们设计、制造、销售、安装和服务高性能产品和解决方案，这些产品和解决方案连接和保护世界上一些最敏感的设备、建筑物和关键工艺。我们提供一份合同

全球领先品牌的外壳、电气连接、紧固和热管理解决方案在质量、可靠性和创新方面得到全球认可。

我们广泛的产品和解决方案连接并保护我们的客户的关键任务设备免受危险条件，提高其利用率，降低成本和最大限度地减少停机时间。我们产品的成本通常只占客户终端系统总成本的一小部分，以及我们产品帮助避免的潜在故障成本。我们拥有领先的行业领先品牌组合，包括凯迪、埃里科、霍夫曼、雷切姆、施罗德和Tracer，其中一些品牌已有100多年的历史，涵盖广泛的垂直领域，包括工业、商业和住宅、能源和基础设施。

我们以前经营Pentair公司的电气业务。2018年4月30日，Pentair公司完成了将其水业务和电气业务分离为两个独立的公开交易公司(“分离”)的工作。作为分离的结果，我们成为了一家独立的上市公司，并于2018年5月1日在纽约证券交易所开始以“NVT”为代码进行“常规”交易。这份报告涵盖了我们在2018年历年期间生产或签约生产的产品，这些产品在分离之前是Pentair公司的电气业务，之后是一家独立的公开交易公司。

冲突矿产计划与政策

我们一直积极与我们的客户和供应商就在我们制造或合同制造的产品中使用主题矿物的问题进行接触。

此外，我们还通过了一项“冲突矿产政策”，阐明了我们的供应链尽职调查程序和我们对主题矿产报告义务的承诺。我们的政策可在我们的网站上查阅，网址是：https：/www.nvent.com/us/en/TERMS/SupplierConduct.html。

合理来源国查询

为了确定我们产品中所需的主体矿物是否来自一个或多个涵盖的国家/地区，我们聘请了第三方服务提供商阿森特合规性(“阿森特”)，以协助我们审查我们的供应链。我们提供了一份供Assent上传到Assent合规性管理器工具(“ACM”)的供应商列表。我们认为过滤此列表以排除一些可能不相关的供应商是不切实际的，因为我们无法确定为我们的产品提供的所有组件和材料中是否存在主题矿物。

 

我们利用“负责任矿产倡议”(“RMI”)的冲突矿产报告模板(“CMRT”)5.11版或更高版本，对所有范围内的供应商进行了调查。在供应商调查期间，我们通过ACM联系供应商，ACM是由Assent提供的一个基于Web的平台，使我们能够完成和跟踪供应商的通信，并允许我们的供应商将完成的CMRT直接上传到平台进行评估和管理。CMRT的使用允许一些

消除不相关的供应商。具体而言，CMRT的问题1询问供应商是否有意在其产品中添加或使用了任何主题矿物，或在其生产过程中使用了这些矿物。问题2还询问是否有任何主体矿物留在其产品中。我们还定期审查供应商名单，以确保不相关或“超出范围”的供应商被从调查过程中删除。例如，我们确定任何符合以下一项或多项标准的供应商都不在适用范围之内：

同意要求所有剩余的供应商完成一项共同管理资源条约，并包括培训和教育，以便就最佳做法和共同管理方法的使用向供应商提供指导。Apent监控和跟踪ACM中的所有通信，以确保未来的报告和透明度。我们直接联系了在尽职调查过程中对Assent的通信没有反应的供应商，并要求这些供应商完成CMRT并向Assent提交他们的回复。

 

我们的计划包括对所有提交的CMRT进行自动数据验证。数据验证的目标是提高提交材料的准确性，并在CMRT中找出任何矛盾的答案。例如：

所有提交的表格都被接受并归类为有效或无效，因此数据仍然保留。如果CMRT答复无效，请与供应商联系，并鼓励供应商重新提交有效答复。还向供应商提供关于如何纠正验证错误的指导。截至2019年5月20日，有五份无效的供应商提交书无法更正。

 

ASSENT将我们的供应商答复中提供的冶炼厂和精炼厂名单与马绍尔群岛共和国维护的冶炼厂名单进行了比较，如果供应商表示某设施已被认证为无冲突设施，则确认该设施已列入马绍尔群岛共和国认可的无冲突冶炼厂和主题矿物精炼厂名单。我们的供应商确定了总共320家冶炼厂和精炼厂，这些冶炼厂和精炼厂列在马绍尔群岛共和国的清单上。在这320个冶炼厂和精炼厂中，257个已被马绍尔群岛共和国或交叉承认的倡议确认为无冲突，根据马绍尔群岛共和国提供的信息，另有5个冶炼厂或精炼厂已同意接受或目前正在接受第三方审计。我们收到的大多数CMRT都是在公司或部门一级进行的，因此我们无法确定供应商列出的哪些冶炼厂或精炼厂实际加工了我们产品中所含的主体矿物(如果有)。

根据本次RCOI的结果，我们有理由相信我们产品中的某些主题矿物可能来自所涵盖的国家。因此，根据该规则，我们对有关矿物的来源和保管链进行了尽职调查。

尽职调查的设计

我们的尽职调查措施旨在所有重大方面符合经合组织“指导意见”的框架。经合组织“指南”确定了应执行的尽职调查的五个方面，并就如何执行每个方面提供了指导。我们的尽职调查程序设计旨在处理这五个方面的每一个方面，即：

我们是一个下游供应商，许多步骤远离采矿的主题矿产。大量的供应商，通过多层分销，提供集成到我们产品中的零部件和材料。此外，我们不会购买生矿或未精炼的主体矿物，也不直接从所涵盖的国家购买。一旦原料矿石被冶炼、精炼并转化成锭、金块或其他含有矿物的衍生物，就不能肯定地确定所涉矿物的来源。冶炼厂和精炼厂合并原矿，因此对它们采购的矿石的来源有最直接的了解。

经合组织“指南”规定，合规要求应反映一家公司在供应链中的地位。特别是，经合组织“指南”指出，尽职调查的实施应符合公司的活动和关系，尽职调查的性质和程度可能因公司的规模、产品、与供应商的关系和其他因素而有所不同。

各种因素。由于与供应链复杂性有关的实际困难，经合组织“指导意见”建议下游公司进行尽职调查，主要是对其直接供应商进行控制。因此，我们主要依靠我们的“第1级”或直接供应商提供有关供应给我们的零部件和材料中所含主题矿物的来源的信息。

尽职调查

1.建立强有力的公司管理体系

内部合规团队

我们建立了一个跨职能的冲突矿物合规小组，其中包括我们的采购、法律和财务小组的代表。该团队负责执行我们的主题矿物合规战略，并向高级管理层简要介绍我们尽职调查的结果。

我们还使用第三方服务提供商Assent来帮助我们评估有关Subject Minery的供应链信息，识别潜在风险，以及制定和实施我们将就Subject Minery与供应商进行的其他尽职调查步骤。

控制系统和供应商参与

我们期望我们的所有供应商都制定政策和程序，确保在生产销售给我们的产品时使用的任何主体矿物不会直接或间接资助或使所涉国家的武装团体受益。我们依赖我们的直接供应商提供有关提供给我们的零部件和材料中所含主题矿物的来源的信息，包括来自较低级别供应商提供给它们的主题矿产的来源的信息。

我们的供应商行为准则适用于所有直接供应商，并概述了某些预期的行为和做法。我们在我们的网站上公开发布我们的“供应商行为守则”，如果供应商不遵守其要求，我们将采取措施评估是否继续与该供应商保持持续的关系。我们定期审查我们的“供应商行为守则”，以确保其继续与行业最佳实践保持一致。

我们还与供应商直接接触，要求他们完成他们提供给我们的产品的有效CMRT。关于经合组织“指南”中关于加强与供应商接触的建议，我们制定了一项内部程序，与没有提供有效CMRT答复的供应商进行接触。

申诉机制

我们已经建立了投诉机制，包括一条道德热线，员工以及nVent以外的供应商和其他人可以举报违反我们政策的行为，包括有关矿产品采购的违规行为。

维护记录

根据我们的公司文件保留政策，我们将保留与我们的主题矿物合规计划相关的文件。

2.识别和评估供应链中的风险

    

由于我们的规模、我们产品的复杂性以及我们供应链的深度、广度和不断演变，很难从我们的直接供应商那里找到上游的行为者。在ACM中，风险是根据系统中为供应商响应而建立的标准自动识别的。这些风险由Assent和我们内部冲突矿产合规小组的成员解决，他们与供应商联系，收集相关数据，并对供应商的主题矿产状况进行评估。

我们确定的2018日历年报告所涉期间的一个风险与所收到答复的性质有关。所收到的大量答复提供了公司或部门一级的数据，或供应商无法在提供给我们的部件和材料中具体说明用于这一主题的冶炼厂或精炼厂。此外，一些供应商表示，它们从不到75%的供应商处收到了有关其供应链的信息，因此，它们无法提供其供应链中所有冶炼厂或精炼厂的全面清单。

根据经合组织的指导意见，必须查明和评估与供应链中的主题矿物有关的风险。风险是通过评估在CMRT申报中列出矿物加工设施的供应商确定在我们供应链中的冶炼厂和精炼厂的尽职调查做法来确定的。ANSENT比较了对马绍尔群岛所维护的冶炼厂和精炼厂名单的答复中所列的这些设施，以确保这些设施符合马绍尔群岛共和国对2018年日历年度已投入运营的主题矿物加工设施的定义。

为了评估这些冶炼厂或精炼厂给我们的供应链带来的风险，Assent确定该冶炼厂或精炼厂是否按照经合组织的指导原则(如RMI的负责任矿物保证程序(“RMAP”)进行了审计。我们通常不与主题矿物冶炼厂和精炼厂有直接关系，也不对我们供应链中的这些实体进行或直接审计。在冶炼厂或精炼厂的尽职调查做法未按照RMAP标准进行审计的情况下，存在潜在的供应链风险。

截至2019年5月20日，我们已确认320家冶炼厂或精炼厂处于我们的供应链中。因为我们的大多数供应商都提交了公司或部门级的cmrt，所以我们不能。

明确确定该320家冶炼厂或精炼厂中的任何一家与我们在2018年历年期间生产或签约生产的产品之间的联系。

符合RMI对冶炼厂或主体矿物提炼厂的定义的每个设施都是根据经合组织指南中界定的红旗指标进行评估的。ASSENT利用多种因素来确定每个冶炼厂通过识别危险信号而对供应链构成的风险水平。这些因素包括：

作为经合组织指导下的风险管理计划的一部分，当被调查的供应商之一在CMRT上报告带有红旗的设施时，我们启动了风险缓解活动。通过Assent，包括任何红旗工厂在内的提交书立即生成收据，指示供应商采取自己的风险缓解行动，包括向我们提交特定产品的CMRT，以更好地确定红旗工厂与其供应给nVent的部件和材料之间的联系，并有可能将标有红旗的冶炼厂或精炼厂从其供应链中移除。

68.根据经合组织的指导意见，减少风险将取决于供应商的具体情况。在合理的时限内向供应商提出明确的绩效目标，最终目标是逐步消除供应链中的这些危险信号。此外，供应商被引导到Assent的培训平台，参与有关减轻供应链上冶炼厂或精炼厂风险的教育材料。

此外，根据程序强度(进一步帮助识别供应链中的风险)对供应商进行评估。评估和跟踪该计划的力量符合经合组织的指导，并可以帮助作出关键的风险缓解决策，随着计划的进展。用于评估计划强度的标准基于CMRT中的以下四个问题：

 

当供应商达到或超过这些标准(通过回答“是”至少这四个问题)，我们认为他们有一个强有力的主题矿物合规计划。当供应商不符合这些标准，我们认为他们有一个薄弱的主题矿物合规计划。目前，我们已经确定了我们131家供应商中的19家，占14.5%，这些供应商提交了有效的CMRT响应，认为他们的计划很弱。

3.设计和实施应对风险的策略

与ASSENT一起，我们开发了评估和应对供应链中所识别的风险的流程。我们向没有反应的供应商发出一系列不断升级的信函，概述通过共同监督管理小组作出反应的重要性，并概述为遵守“规则”所需的合作。

4.在供应链中指定的点对供应链尽职调查进行独立的第三方审计

我们与任何主体矿物冶炼厂或精炼厂没有直接关系，也不对我们供应链中的这些实体进行或直接审计。相反，我们依赖第三方对冶炼厂和精炼厂的审计，作为RMAP的一部分，RMAP使用独立的私营部门审计师对来源进行审计，包括原始矿场和同意参与该计划的冶炼厂和精炼厂所使用的矿产品的监管链。ASSENT还直接联系目前未加入RMAP的冶炼厂和精炼厂，以鼓励它们的参与，并代表其履约伙伴收集关于每个设施的采购做法的信息。

5.关于供应链尽职调查的公开报告

截至2018年12月31日止的一年中，我们发布了SD表格，这份报告已在我们网站的投资者关系部分发布，网址为：https：/Investors.nvent.com/Financial-Information/sec-filings/default.aspx。在我们的网站上发现或访问的信息不被视为本报告的一部分，也不以引用方式包含在本报告中。我们还向证券交易委员会公开提交了我们的表格SD和这份报告。

尽职调查结果

调查结果

2018日历年，我们收到了86%的受访供应商对CMRT的回复。对CMRT的所有最终呈件进行了审查和验证，以确保没有发现数据中的不准确或空白之处。5个供应商提交的CMRT答复无效，无法更正其答复。因此，我们认为这些意见是无效的。

冶炼厂和精炼厂

附录A是由我们的供应商在其完整的CMRT中列出的所有冶炼厂和精炼厂的清单，这些清单出现在马绍尔群岛共和国维护的冶炼厂清单上。由于我们从供应商处收到的许多CMRT是在公司或部门级的基础上制造的，而不是在产品级的基础上进行的，因此我们无法确定附录A中列出的哪些冶炼厂或精炼厂实际上处理了我们产品中包含的主题矿物。因此，附录A中披露的加工冶炼厂和精炼厂清单可能包含比实际加工我们产品中所含主题矿物的设备更多的设施。

从我们收到的答复中，我们确定了六个冶炼厂，由于存在一些危险指标，这些冶炼厂具有潜在的风险。对于在CMRT中确定了这些特定冶炼厂的供应商，我们制定了一个新的升级计划。Apent联系了这些供应商，以评估悬挂红旗的冶炼厂和精炼厂是否可以与nVent产品相连接。供应商被要求完成产品级的CMRT，而不是公司级的CMRT，以更好地识别他们提供给我们的产品的连接。对其他供应商进行了内部评价，以确定它们实际上是否仍然是活跃的供应商。如果没有，则将其从数据收集范围中删除。

原产国

作为附录B附上了本报告所涉产品中所载的该主题矿物的潜在原产国清单。我们没有足够的信息来最终确定本报告所涵盖的产品中所包含的主题矿产的原产地，也不能最终确定我们的主题矿产是来自回收来源还是废料来源。然而，根据我们的供应商、我们供应链中的冶炼厂和精炼厂提供的信息，以及来自马绍尔群岛和其他来源的信息，我们认为，我们产品中包含的主题矿物的来源国可能包括本报告附录B所列的国家，以及回收或废料来源。

为降低风险而应采取的步骤

自2018年4月30日成为一家独立的上市公司以来，我们已经采取或打算采取以下步骤，以改进我们的尽职调查工作，进一步降低我们产品中的必要主体矿物可能使刚果民主共和国或其他受保护国家的武装团体受益的风险：

前瞻性陈述

本报告载有前瞻性陈述，旨在使投资者有资格获得1995年“私人证券诉讼改革法案”规定的安全港赔偿责任。除历史事实陈述外，本报告中包含的所有陈述，包括但不限于与我们的主题矿产合规计划有关的陈述，均为前瞻性陈述。这些前瞻性陈述一般由“目标”、“计划”、“相信”、“预期”、“打算”、“将”、“可能”、“预计”、“估计”、“项目”、““应当”、“将”、“定位”、“战略”、“未来”或具有类似实质或消极意义的短语或术语，或一般旨在识别前瞻性陈述的类似术语。这些前瞻性陈述并不是未来业绩的保证，并且受到风险、不确定因素、假设和其他因素的影响，其中一些因素是我们无法控制的。本报告中描述的许多重要因素，包括我们实施新软件系统的能力、我们的供应商遵守与矿产有关的合规要求的意愿和能力、我们能够在多大程度上确定我们的供应商使用无冲突冶炼厂和精炼厂、RMAP等全行业举措的影响、冶炼厂和精炼商遵守RMAP的意愿和能力、我们在管理主题矿物资源(RCOI)和尽职调查过程中的有效性，以及我们的合规成本，可能会影响这些陈述，并可能导致实际结果与我们的预期大不相同。所有前瞻性陈述仅在本报告撰写之日才发表。我们不承担任何义务，也不承担任何义务，更新或修改任何前瞻性陈述，无论是由于新的信息，未来的事件或其他原因。

附录A

冶炼厂和精炼厂一览表

附录B

主题矿物原产国一览表

这份潜在原籍国名单是根据公开提供的信息、我们的RCOI和尽职调查编制的。必须指出的是，这也是基于公司或部门一级的对策，因此，我们不能确定是否所有这些来源国都能与我们的产品挂钩。