Terex公司

冲突矿物报告

截至2018年12月31日的日历年度

第1部分：简介和公司概述

提交Terex Corporation(“公司”或“我们”)截至2018年12月31日的年度报告是为了遵守1934年“证券交易法”(“规则”)下的第13P-1条规则。该规则由证券交易委员会(“SEC”)通过，目的是按照2010年“多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法”(“多德-弗兰克法案”)的指示，执行与冲突矿产有关的报告和披露要求。证券交易委员会将冲突矿物界定为铌钽铁矿(钶钽铁矿石)、锡石、黄金、黑钨矿或其衍生物，就本评估而言，这些矿物仅限于钽、锡、钨和金(“3TG”)。这些要求适用于登记人，不论冲突矿物的地理来源如何，也不论它们是否资助武装冲突。

我们是一家全球制造商高空作业平台，材料加工机械和起重机。我们设计、制造和支持用于建筑、维护、制造、能源、矿产和材料管理应用的产品。我们的产品在北美、南美、欧洲、澳大利亚和亚洲制造，并销往世界各地。我们在产品生命周期的各个阶段与客户接触，从最初的规格和融资到部件和服务支持。我们已经确定我们的某些产品可能含有3TG。

第2节：尽职调查框架的设计

我们设计的尽职调查措施在所有重大方面都符合经合组织“受冲突影响和高风险地区矿物负责任供应链尽职调查指南”第二版和3TG补编中所载的五个步骤框架。

第3节：所采取的尽职调查措施

我们的冲突矿物尽职调查进程包括：制定一项冲突矿物政策，与跨职能小组成员和高级行政人员建立治理结构，与供应商和供应链调查人员进行沟通和接触。

1.建立强有力的管理制度

我们有一套符合适用规则的管理制度。我们的管理系统包括一个由我们的高级副总裁、总法律顾问和高级副总裁、首席财务官领导的冲突矿产指导委员会，以及一个由供应链和法律等相关职能部门的专题专家组成的团队。专题专家小组负责执行我们的冲突矿物合规战略，并由我们的供应管理和冲突矿物经理领导。我们定期向高级管理人员简要介绍我们遵守“公约”的努力的结果。董事会的审计委员会也支持我们为履行我们的合规义务而开展的尽职调查程序。

冲突矿产政策

公司在其网站www.terex.com的“关于”-“可持续性和企业责任”-“诚信、合规和商业道德”-“负责任的采购”下制定并公布了以下冲突矿产政策：

背景

2010年，国会通过了“多德-弗兰克华尔街改革和消费者保护法”(多德-弗兰克法案)，要求美国证券交易委员会(SEC)发布专门关于在制成品中使用“冲突矿物”的规则。美国国务院将冲突矿产定义为锡、钽、钨和黄金(也称为3TGS)以及源自刚果民主共和国(DRC)和毗邻国家(统称DRC地区)的相关衍生产品。SEC规则要求其商业产品中含有任何3TG的所有SEC注册人确定这些矿物是否来自刚果民主共和国地区，如果是，它们是否没有冲突。通过颁布这项规定，国会打算进一步实现结束刚果民主共和国地区极端暴力冲突的人道主义目标，这场冲突的部分资金来自对源自刚果民主共和国地区的冲突矿物的开采和贸易。

承诺

Terex致力于道德实践和遵守适用的法律和法规，无论它在哪里做生意。Terex以Terex的“道德和行为守则”中所述的核心信念和价值观为指导。Terex认为，其对诚信和公民身份的承诺延伸至其全球供应基地。因此，Terex设计了其冲突矿物报告工作，以调整和遵守多德-弗兰克冲突矿物报告规则。

供应商的期望

Terex希望其供应商与其合作，遵守多德-弗兰克冲突矿产报告规则。Terex希望其供应商：

(I)完成Terex的冲突矿物调查，查明他们卖给Terex和提供原始3TG材料的冶炼厂的3TG产品(Terex的直接供应商可能必须要求连续的上游供应商完成Terex的冲突矿物调查，直到确定冶炼厂为止)；

(2)同意就Terex选择对其原籍国进行的任何尽职调查与Terex合作；和

(Iii)当Terex认为有必要时，提供合理的证据证明供应商为支持供应商向Terex提供的原产国证书而进行的尽职调查。

    

申诉程序

我们有长期的申诉机制，团队成员、供应商、股东和其他人可以通过Terex帮助热线举报违反公司政策的行为。2013年，我们在Terex帮助热线中增加了一个冲突矿物类别提交主题。

2.确定和评估供应链中的风险

我们以前确定我们的某些产品可能含有3TG。我们完成了对我们全球供应基础的分析，包括基于3TG内容概率的初始过滤器和基于支出的分段。

我们是一个复杂的供应链的一部分，与公司和冶炼厂和精炼厂之间的几个层次的公司，可能处理3TG，最终可能用于我们的产品。我们没有直接的业务关系，与任何冶炼厂或精炼厂处理3TG。因此，我们必须依赖我们的直接供应商提供关于供应给我们的组件和材料中所包含的任何3TG的来源的信息，包括从较低级别供应商提供给他们的3TG的来源。由于供应链的深度，本公司远离生产这些矿物的矿石来源和处理这些矿石的冶炼厂/精炼厂。为确定这些矿石的来源国所作的努力反映了我们在供应链中的情况和地位。目前，全球关于这些矿石的可追溯性和来源的信息数量有限。我们不认为这种情况是该公司所独有的。

“执行以赢”战略的一个关键要素是专注于战略采购，以利用我们的全球购买力提高效率，其中包括使我们的整个业务的采购流程标准化。我们将冲突矿物问题纳入我们的战略采购计划和供应商评估中。正在考虑采购的所有潜在供应商都将根据其冲突矿物的使用情况和政策进行评估。

我们有一份Terex公司的“供应商行为守则”(“供应商行为守则”)，其中包括一节关于冲突矿物和我们对这一领域供应商的期望的部分。

我们与供应商签订的协议经常持续多年，我们不能单方面强加新的合同条款。然而，随着我们签订新的协议，我们正在将我们的供应商行为守则的条款纳入我们的新协议。

为了帮助我们在2018年的尽职调查工作，我们聘请了第三方主题专家(“中小企业”)协助调查我们的供应基础。与中小企业合作，更新了供应商培训材料，并将其从英文翻译成德文、意大利文和中文，并提供给我们的范围内供应商。此外，中小型企业还在需要时为我们的范围内供应商提供一对一的语言支持。

设计和实施应对已查明风险的战略

我们先前曾表示，我们认为对所有供应商进行调查是不可行的，我们认为合理的做法是对占我们2013年直接材料支出约50%的供应商进行调查，并计划随着时间的推移扩大调查范围。2014年，我们将调查范围扩大到约80%的直接物质支出。2015年，这一比例约为87%，2016年约为91%，2017年约为92%，2018年进一步增至约94%。我们调查了本行业和其他公司的方法，得出的结论是，这种基于风险和支出的方法与有多少同行公司正在接近冲突矿物尽职调查过程是一致的。

我们使用“负责任矿产倡议”(前称“无冲突采购倡议”)开发的模板对上述供应商进行了调查，该模板被称为“冲突矿产报告模板”(“CMRT”)。制定“共同管理资源条约”是为了便利披露和交流向公司供应链提供材料的冶炼厂的信息。它包括有关一家公司的无冲突政策、与其直接供应商的接触以及该公司及其供应商使用的冶炼厂的清单等问题。此外，CMRT还载有关于其产品中所含冲突矿物的来源以及供应商尽职调查的问题。说明该工具使用情况的书面指示和记录的培训可在马绍尔群岛共和国的网站上查阅。这个

CMRT正被许多公司用于与冲突矿产有关的尽职调查过程中，我们要求我们的供应商使用CMRT。

如上所述，我们将调查范围扩大到约94%的直接物质支出(2013年为50%，2014年为80%，2015年为87%，2016年为91%，2017年为92%)。除了多年来深入我们的供应链之外，我们的回应率也从2014年的30%提高到2017年的67%和2018年的76%。多年来，我们增加了中小型企业和我们之间的升级进程，我们认为这提高了没有反应的供应商的回应率。2018年，回应率提高到76%，情况继续明显好转。我们认为，这主要是由于增加了与不响应和不遵守规定的供应商的接触。对于那些没有回复的供应商，我们对每个被调查的供应商进行了多次后续询问。我们对照为给供应商答复评分而制定的标准审查了答复，并确定哪些供应商需要进行后续查询。这些标准包括不及时或不完整的答复以及所报告数据中的不一致之处。

4.加强对供应链尽职调查的独立第三方审计

作为下游供应商，Terex与3TG冶炼厂和精炼厂没有直接关系，也不对我们供应链中的这些实体进行或直接审计。所收到的大部分回复提供了与供应商相关的供应商公司或部门/部门级别的数据，而不是与供应商提供给我们的部件号直接相关的数据，或者无法具体说明用于供应给我们的部件的冶炼厂或精炼厂。因此，我们无法确定这些供应商报告的任何3TG是否包含在供应给我们的部件中，也无法确认这些冶炼厂或精炼厂是否确实在我们的供应链中。然而，根据我们从供应商那里获得的信息，我们认为，据我们所知，我们生产的产品中可能用于加工3TG的设施包括附件1所列的冶炼厂和精炼厂。我们确实使用了来自负责任矿产保证计划的公开信息来评估已知的冶炼厂。

5.关于供应链尽职调查的年度报告

我们每年向证券交易委员会报告我们的供应链尽职调查工作，向证券交易委员会提交这份冲突矿产报告，该报告也可在我们的网站www.terex.com“投资者关系”-“治理”-“公司治理文件”下公开查阅。

第4节：尽职调查结果

本公司已真诚地进行了合理的原产国调查，虽然本公司没有理由相信其任何供应商提供了含有3TG的材料，这些材料的来源可能会助长刚果民主共和国或任何邻国的冲突，但目前本公司无法确定其产品中使用的所有3TG的来源。

第5节：持续改进工作以减少风险

正如我们过去几年所做的那样，我们将期待2019年比2018年更多地参与我们的供应链，目标是调查94%以上的直接物质支出。我们还计划继续与我们的供应链接触，努力保持我们显著提高的回应率，因为我们更深入到我们的供应链。

该公司在这份冲突矿产报告中所作的陈述可能构成对其计划的前瞻性陈述，以采取更多行动或执行与其“合理的原产国调查”有关的额外政策或程序，并进行尽职调查，以确定公司产品中包含的冲突矿产的来源。公司不承担更新或修改任何前瞻性陈述的义务，无论是由于新信息、未来事件或其他原因。

公司在“多德-弗兰克法案”下的报告义务可能在未来发生变化，其实施某些程序的能力可能与本报告所预期或暗示的有实质性差异。此外，该公司依赖其直接材料供应商(可能与供应链中的冲突矿物冶炼厂或精炼厂有许多步骤)获得履行其报告义务所需的信息。无法保证从其直接供应商收到的信息将是完整和准确的，或者当公司收到此类信息时，它将能够确定所生产的产品是否含有源自某些国家的冲突矿物，以支持在这些国家开展活动的武装团体。

附件一

下表中的信息是通过我们供应链的多个层次收集和传输的，存在着不准确或不及时的风险。在大多数情况下，直接供应商提供了冶炼厂和(或)精炼厂的信息，因此也提供了与这类冶炼厂和(或)精炼厂有关的整个供应链的任何原产国数据。

没有确定哪些冶炼厂和/或精炼厂可能为实际供应给我们的部件和材料贡献了冲突矿物。因此，我们无法核实本表所示的任何冶炼厂和/或精炼厂或原产国数据实际上是我们供应链的一部分。本表中有冶炼厂或精炼厂并不一定意味着在该冶炼厂或精炼厂加工的冲突矿物用于供应给我们的任何部件和材料或本公司的任何产品。