根据第424(B)(4)条提交注册编号333-227974

招股说明书

脉冲生物科学公司
最多45，000，000股普通股

脉冲生物科学公司免费分配给我们普通股的持有者，每股票面价值0.001美元，不得转让认购权，以每股认购价格相等于(I)$13.33(初始价格)及(Ii)本公司普通股在五个交易日期间的成交量加权平均价格，并包括届满日期(如下所界定)(备用价格)，以每股认购价最多$45，000，000购买我们普通股的股份(另一价)，如本文所述。每个股东将在2018年11月19日东部时间下午5：00获得我们普通股的一份认购权，每个认购权将使其股东有权以初始价格购买0.19860755股我们的普通股。在替代价格低于初始价格的情况下，我们将在配股中发行更多的股份。如果你充分行使你的基本认购权，而其他股东没有充分行使他们的基本认购权，你也可以行使超额认购权，购买在配股期满时仍未认购的普通股，但须视乎行使超额认购权的人是否有股份供应及按比例分配而定。如果行使了所有权利，这次发行的股份的总购买价格将为4 500万美元。

此次配股的目的是以符合成本效益的方式筹集股本，为我们现有的所有股东提供参与的机会。净收益将用于一般的营运资金用途，包括目前和未来临床和临床前研究的持续投资，评估脉冲生物技术专利纳米脉冲刺激疗法(nps™，nps™)的安全性和有效性，我们的nps交付系统的临床和商业版本的持续开发，以及一般的公司业务。

认购权将于2018年11月19日开始分配和行使，这是本次配股的创纪录日期。认购权将到期，如果在本次配股到期之前没有行使，则将没有任何价值，目前预计为下午5：00。东部时间，2018年12月6日(自动终止日期)，除非我们自行决定延长认购权的期限。我们将按照适用法律的要求延长配股期限，如果我们决定普通股市场价格的变化需要延期，或者如果我们决定我们的普通股持有人参与发行的程度低于我们希望的水平，我们可以选择延长配股。您应仔细考虑是否在截止日期前行使您的订阅权。由于任何原因，我们保留在配股期满前的任何时间取消配股的权利。

我们的董事会主席罗伯特·W·达根(Robert W.Daggan)是本次配股前我们大约35%已发行普通股的受益所有人，他表示，他打算根据配股计划行使其所有基本认购权，金额不少于1，560万美元，但尚未做出任何有约束力的正式承诺。

没有最低数量的股票，我们必须出售，以完成配股。如果你充分行使你的权利，你也可以行使购买额外普通股的超额认购权，这些股份在权利发行到期时仍未认购，但须取决于行使这一超额认购权的人的股份的可得性和分配，以及本招股说明书其他部分所述的某些其他限制。不参与配股的股东将继续持有相同数量的股份，但在其他股东参与配股的范围内，将在已发行总股份中所占比例较小。未被终止日期行使的权利将到期，并且没有任何价值。

我们直接将普通股的权利分配给你方，并提供给你方。我们没有雇用任何经纪人，经销商或承销商在权利的招标或行使权利，将不会支付佣金，费用或折扣的权利提供。博德里奇公司发行解决方案公司是作为认购代理和信息代理的配股。虽然我们的某些董事、职员及其他雇员可能会向你要求回应，但这些董事、高级人员及其他雇员，除了他们的正常补偿外，不会因其服务而获得任何佣金或补偿。

除法律规定外，不得出售或转让认购权。

我们的普通股在纳斯达克资本市场(Nasdaq Capital Market)上市，代号为PLSE。2018年11月19日，我们的普通股在纳斯达克资本市场(Nasdaq Capital Market)上的上一次公开发售价格为每股13.33美元。

投资我们的普通股涉及风险。在行使认购权前，你应仔细审阅及考虑本招股章程所载的资料，包括本招股章程第17页起计的风险因素，以及本招股章程所载的任何文件所载的风险因素及其他资料。请参阅第45页开始的其他信息栏。证券交易委员会和任何国家证券监管机构均未批准或不批准这些证券，也未确定本招股说明书是否真实或完整。任何相反的陈述都是刑事犯罪。

这份招股说明书的日期是2018年11月19日。

目录

关于这份招股说明书

本招股说明书是我们向美国证券交易委员会(SEC HEACH)提交的表格S-3注册声明的一部分。根据这份登记声明，我们可以在任何时间和时间，以一个或多个发行的方式，分配不可转让的认购权，以购买至多4500万美元的我们普通股的股份。

你只应依赖本招股说明书及任何招股说明书所载或以参考方式纳入的资料。除本招股章程或附随的招股章程所载的资料或申述外，任何人均无权就本招股章程及其内所述的供物提供任何资料或作出任何申述，而如该等资料或申述已予提供或作出，则不得依赖于该等资料或申述已获本公司或出售股份持有人授权的资料或申述。

在作出投资决定前，你应先阅读整份招股章程及任何招股章程的增订本，以及以参考方式纳入本招股章程或任何招股章程增订本的文件。在任何情况下，本招股章程或任何补充招股章程的交付或根据本章程进行的任何销售均不意味着在本章程或任何补充招股说明书中所载或包含的信息在本合同日期之后的任何日期或在适用的该招股章程补充书的任何日期都是正确的。您应假定，本招股说明书、任何招股章程补编或以参考方式合并的任何文件中的信息只有在适用文件的日期才是准确的，而不论本招股说明书的交付时间或任何证券的出售时间。自那以后，我们的业务、财务状况、经营结果和前景可能都发生了变化。

本招股说明书可不时补充一份或多份招股说明书。任何此类招股说明书可能包括额外的或不同的信息，如额外的或不同的风险因素或其他特殊考虑适用于我们或我们的业务，财务状况或经营结果。如果本招股说明书中的信息与任何招股说明书的补充内容有任何不一致之处，您应依赖于招股说明书补充中所包含的信息。

本招股章程既不是出售要约，也不是征求要约购买本招股章程所登记的证券以外的任何证券，也不是在任何法域出售或要约购买证券的要约，而在任何法域，要约或招标都是非法的。

除非上下文另有要求，否则本招股说明书中提到的产品包括脉冲公司、SECH公司、HECH OU、HECH OU和我们的HECH公司，指的是特拉华州脉冲生物科学公司(PulseBiosciessInc.)和我们的合并子公司。这份招股说明书，包括这里引用的文件，包含了一些商标的参考资料，这些商标是我们的注册商标或附属公司的商标，或我们的附属公司对其拥有待决注册申请或普通法权利的商标。本招股说明书还可包括其他公司和组织的商标、商标和服务标志。

关于前瞻性声明的注意事项

本招股说明书包括前瞻性陈述，因为该术语适用于1995年“私人证券诉讼改革法”。这些前瞻性陈述并非基于历史事实，而是涉及对我们未来业务中某些风险、发展和不确定性的评估。这类前瞻性陈述可以通过使用术语来识别，如可能、将、应该、预期、估计、意图前瞻性陈述可能包括对未来业绩和发展的预测、预测或估计.本招股说明书中所包含的前瞻性声明基于我们认为在本招股说明书之日是合理的假设和评估。这些假设和评估是否会实现，将取决于未来的因素、事态发展和事件，这些因素和事件难以预测，而且可能超出我们的控制范围。实际结果、因素、发展和事件可能与我们假设和评估的结果大不相同。风险、不确定因素、意外情况和事态发展，包括危险因素本招股章程第17页开始的一节，以及我们最近关于表格10-K的年度报告，以及随后根据1934年“证券交易法”(“证券交易法”)第13(A)、13(C)、14或15(D)条(“证券交易法”)向证券交易委员会提交的其他季度报告，在此引用，可能会使我们未来的经营业绩与任何前瞻性声明中的结果大相径庭。我们无法保证任何这样的前瞻性陈述、预测或估计都能实现，或者实际回报、结果或业务前景不会与任何前瞻性陈述中所阐述的有很大不同。鉴于这些不确定因素，我们告诫读者不要过分依赖这种前瞻性的说法.我们拒绝任何义务更新任何这样的因素，或公开宣布任何修改任何前瞻性声明的结果，以反映未来的结果、事件或发展。

招股章程摘要

对我们和我们的业务的简要描述突出了本文件中其他地方所包含的选定信息。招股说明书或以参考方式纳入本招股说明书。此摘要不包含您的所有信息。在投资我们的普通股之前应该考虑。你应该仔细阅读整个招股说明书适用的招股章程补充，包括每一份以参考方式编入本文件或其中的文件，在做出投资决定之前。

概述

我们是一家新兴的医疗公司，将我们专有的纳米脉冲刺激™(nps™)平台推向市场。我们的NPS平台是一种新的、精确的、非热的处理技术，提供纳秒持续时间的能量脉冲，在处理后的组织中撞击细胞，同时保留脱细胞组织。NPS独特的作用机制在维持细胞外膜的同时，破坏了细胞内部结构的功能，在细胞内引发一系列事件，导致细胞死亡。我们的NPS的作用机制的新特点有可能对患者的多个医疗应用，包括皮肤科，我们计划的第一个商业应用显着地受益。在临床前的研究中，NPS已经证明了在几个癌细胞株中诱导免疫原性细胞死亡的能力。我们相信我们的NPS平台可能在免疫肿瘤学中发挥作用，作为一种局部肿瘤治疗，可以启动一种适应性的免疫反应。我们现正进行研究和发展活动，包括临床研究，以发展NPS技术的商业应用，但我们尚未将这项技术的收入商业化或确认。

我们的活动受到重大风险和不确定因素的影响，包括需要更多的资本。我们尚未开始任何创收业务，也没有从业务中获得任何现金流量，将需要筹集更多资金来为我们的业务提供资金。然而，不能保证我们能够以可接受的条件和必要的数额获得额外的资金，以充分满足我们的业务需要。

我们的长期成功取决于我们能否成功地开发、商业化和销售我们的产品和技术，获得收入，在需要时获得额外的资本，并最终实现盈利运营。截至2018年9月30日，我们的现金、现金等价物和投资总额为2，100万美元。在截至2018年9月30日的9个月中，我们净亏损2 860万美元，并将1 760万美元现金用于经营活动。此外，截至2018年9月30日，我们的累计赤字为6 680万美元。

2018年10月26日，我们从董事会主席罗伯特·W·达根(Robert W.Daggan)那里得到了一笔高达15，000，000美元的不可撤销的承诺，在本招股说明书之日，他是我们大约35%的普通股的受益所有者。这种持续的支持可以采取购买股本、贷款或垫款的形式。我们认为，根据我们现有的现金、现金等价物和投资，加上这种持续的财政支持和杜根先生的承诺，我们有资源为从本招股说明书之日起的未来12个月的业务提供资金。

企业信息

脉冲生物科学公司，前身为伊布拉特公司，于2014年5月19日在内华达州注册，2018年6月18日在特拉华州重新注册。我们的公司办事处位于加州海沃德，3957点伊甸路，94545，我们的电话号码是(510)906-4600。我们在www.pulseBiociences.com网站上提供了有关我们的一般信息。我们的网站，以及其中所包含的信息，或者可以通过我们的网站访问的信息，并不是本招股说明书的一部分，并且包含我们的网站地址仅仅是一个不活跃的文本引用。

我们是一家新兴的新兴成长型公司，如2012年“创业法案”(Jumpstart Our Business Startups Act Of 2012)中所定义的。我们将继续是一家新兴的成长型公司，直到(1)本财政年度的最后一天，即我们有10.7亿美元或更多的年收入；(2)我们有资格成为一个大型加速申报人，持有至少7亿美元的非附属公司股票；(3)在任何3年期间，我们发行超过10亿元不可转换债务证券的日期；或(4)在首次公开发行(Ipo)五周年之后的财政年度的最后一日。

摘要

配股的股份。有关更多信息，请参见下面有关提供权利的问题和答案。

托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人如果你认为你有权参与配股，但你没有收到这份表格，你应该联系你的托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人。

在本次配股之前，我们已发行的普通股中，他表示打算根据这一权利发行行使其所有基本认购权，数额不少于1 560万美元，但尚未作出任何有约束力的正式承诺。

完成配股后。股票将不发行股票，我们的普通股购买的权利发行。

博德里奇公司发行解决方案有限公司：BCIS重组部。
P.O. Box 1317
布伦特伍德，纽约11717-0718

有关股权发行的更多信息，请参见第31页开始的权利发行。

关于配股的问答

以下是我们所期望的有关配股的常见问题的例子。这，这个，那，那个答案基于本招股说明书中其他地方所包含的选定信息。以下问题和答案并不包含可能对你很重要的所有信息，也可能不会解决所有的问题。你可能对配股有什么看法。本招股说明书及参考文件包括更详细地说明提供权利的条款和条件，并提供更多关于我们和我们的业务，包括与配股有关的潜在风险，我们的普通股，和我们的做生意。

行使认购权和投资我们的证券涉及高度的风险。我们敦促你仔细阅读页面上标题为“风险因素”的章节17本招股说明书和所有其他信息包括在本招股章程内，或在你决定是否行使此招股章程之前，将其纳入本招股章程内。你的订阅权。

为了正确行使超额认购权，你必须在配股期满前交付超额认购权的认购款项。由于我们不知道在配股到期前未认购股份的总数，如果你希望根据你的超额认购权购买的股份数量最大化，你将需要交付相当于最高认购价格的最高可得股份的总认购价格的付款额，。假设除您以外，没有任何股东根据该股东购买过任何股份，则涉及基本认购权和超额认购权。认购代理人因配股而收到的超额认购款项，将於发行日期届满后，在切实可行范围内尽快由认购代理人邮寄退还，而毋须支付利息或罚款。订阅代理将以支付的形式退还任何超额付款。任何因将订阅价格从初始价格降至替代价格而产生的超额订阅金额，将用于购买额外费用。

配股(如果你的基本认购权(如果有的话)，或者如果你已经完全行使了你的基本认购权的话)。参见第31页开始的“权利提供-订阅权-超额认购权”。

如果您发送的付款不足以购买您所要求的股份的数量，或者您所要求的股份的数量没有在表格中指定，收到的付款将被应用于根据所收到的付款的金额最大限度地行使您的认购权，但须视配股的可用性和部分股份的取消而定。认购代理人收到的超额认购款项，将于配股期满后立即退还，不收取利息。

请注意，未经认证的个人支票支付的资金可能至少需要五(5)个工作日才能结清。因此，如果你希望以未经证明的个人支票付款，我们促请你方在到期日期前足够时间付款，以确保认购代理人在该日期前收到已清拆的款项。

我们的董事会主席罗伯特·W·达根(Robert W.Daggan)是本次配股前我们大约35%已发行普通股的实益所有者，他表示，他打算根据此次配股行使其所有基本认购权，金额不少于1，560万美元，但尚未做出任何有约束力的正式承诺。我们将不向杜根先生(或任何相关的附属公司)支付任何费用或其他代价，以换取与股权发售有关的购买普通股的协议。

除非你充分行使你的基本认购权，否则发行我们普通股的股份将稀释，从而减少你在我们普通股中的比例所有权。此外，发行我们普通股的认股价格低于新股发行的历史记录日的市价，可能会降低你方在配股前持有的普通股的每股价格。

在完成配股后，该等股份在切实可行范围内，可能会因保证交投期及完成所有所需计算所需的时间等因素而在发行股份的届满日期至发行时间之间出现延误。此外，我们不能向你保证，在你行使认购权后，你方将能够以与认购价相等或高于认购价的价格出售所购买的股权。

如果你的股票是以你的名义持有，你是记录保持者，那么你应该按照这里的规定，通过一流的邮件或快递服务，将你的订阅文件、权利证书和订阅付款寄给订阅代理公司BroadridCorporation Issuer Solutions，Inc.。送达订阅代理的地址如下：

您的递送到不同的地址或以上述方法以外的其他方式将不构成有效的递送。您，或者，如果适用的话，您的指定人，完全负责确保订阅代理收到您的订阅文件、版权证书、保证交付通知和订阅付款。你应留出足够的时间，在认购期届满前，将你的认购资料交予认购代理人及清拆付款。

博德里奇公司发行解决方案有限公司：BCIS重组部。
P.O. Box 1317
布伦特伍德，纽约11717-0718

危险因素

投资我们的普通股涉及风险。在决定投资我们的普通股之前，请阅读以下所述并以参考方式纳入本招股说明书或任何事项的风险及不确定因素招股说明书补充。这些风险和不确定因素包括我们在表格10-K年度报告中讨论的风险和不确定性。2017年12月31日终了的财政年度和我们的季度报告s关于本财政季度的表格10-Qs终结March 31, 2018, June 30, 2018, 和2008年9月30日，所有这些都是以引用方式合并的，可能是我们将来向证券交易委员会提交的其他报告不时地修改、补充或取代。与特定发行有关的招股说明书补充。参见通过引用注册并在您可以找到的位置注册额外信息。这些风险并不是我们可能面临的唯一风险。额外的风险和不确定因素我们不知道，或者我们目前认为不重要，也可能成为影响我们的重要因素。如果有的话本招股说明书或我们的证券交易委员会文件中所述的风险或不确定性，或任何此类额外风险事实上，我们的业务、财务状况或经营结果都会出现不明朗的情况。受到不利影响，这可能导致我们的实际经营结果与所示的或在本招股说明书或我们的证券交易委员会文件中所作的前瞻性声明或在其他地方提交的声明管理不时。在这种情况下，我们普通股的交易价格可能会下跌，而你可能会损失。全部或部分投资。另请参阅“前瞻性声明”开头部分的注释。在页上2.

与配股有关的风险

此次配股的认购价格并不代表我们的价值。

在确定股权发行的认购价格时，我们的董事会在听取管理层和顾问的建议和意见后，考虑了许多因素，包括：其他来源的资本可能成本、我们的股东愿意参与配股的价格、我们普通股的历史和当前交易价格，我们对流动资金和资本的需求，以及希望为我们的股东提供机会，使他们能够按比例参与配股。在对这些因素进行审查的同时，我们的董事会还审查了上市公司各种优先权利发行中的一系列认购价格。认购价格不一定与我们的账面价值、净资产或任何其他既定的价值标准有关，可能被或不被视为我们普通股在配股中的公允价值。我们不能保证我们的普通股在任何一段时间内都会以认购价格或高于认购价格交易。在本招股说明书日期后，我们的普通股可能以高于或低于认购价格的价格交易。

我们普通股的市场价格可能会下跌。

我们不能保证我们普通股的市场价格在认购权到期之前不会上涨或下跌。根据我们在宣布配股时普通股的交易价格，配股的公告及其条款，包括认购价格，以及如果配股完成我们可以发行的普通股的数量，可能会导致我们普通股的交易价格下降。这种下降可能在配股完成后继续。此外，如果行使了大量权利，而行使这些权利时所获股份的持有人选择出售部分或全部普通股，所产生的出售可能会压低我们普通股的市场价格。

T这不能保证我们普通股的市价在交割给你方时。将在上面你的订阅价格。此外，因为行使你的权利是不可撤销的，因为这些权利是不可转让的，如果市场价格，你将不能撤销你的认购。股票交付前的减值或股票的转让，直至交付为止。

不能保证认购价格，无论是设定在初始价格或替代价格，将低于我们的普通股在购买和交付时的市场价格。此外，由于行使你的权利是不可撤销的，而且由于这些权利是不可转让的，你将无法撤销你的认购，如果市场价格下降之前的股票交付或转让的股票交付给你。因此，在购买和交付普通股时，您购买普通股的认购价格可能高于当前的市场价格。

如果你行使认购权，而普通股的市价低于认购价格，你便会承诺以高于市价的价格购买普通股。此外，我们不能向您保证，您将永远能够出售普通股的股票，您购买的权利发行，其价格等于或高于认购价格。在新股发行期满后，你可能无法出售你在股权发售中购买的普通股股份，直到你在账面上或未经认证的形式向你发行股票为止。我们将在新股发行期满后，尽快发行你方以账面分录形式购买的普通股或未经认证的普通股股份。根据权利的行使，我们将不向您支付向订阅代理交付的资金的利息。

如果你不充分行使你的订阅权，你的百分比所有权和投票权在脉冲生物科学可能会经历稀释。

如果您选择不行使您的认购权，您将保留您目前持有的普通股数量。然而，如果你选择不行使你的认购权，你在脉冲生物科学中的百分比所有权和投票权将会在其他股东行使他们的认购权的情况下并在一定程度上被稀释。在这种情况下，所有没有充分行使认购权的股东的百分比所有权、表决权和其他权利将被稀释。

认购权是不可转让的，因此不会有市场.

除非法律规定，否则您不得出售、转让或转让您的认购权。我们不打算在任何证券交易所或任何其他交易市场上列出认购权。由于订阅权是不可转让的，因此没有任何市场或其他手段可供您直接实现与订阅权相关的任何价值。

您可能无法转售您所购买的我们普通股的任何股份。认购权在认购权到期后立即发售或能够出售。您的股票的价格等于或高于认购价格。

如果你行使认购权，你可能无法转售通过行使认购权购买的普通股，除非你或你的托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人(如果适用的话)已经收到这些股份。此外，在我们向您发行股票之前，您将无权作为您在配股中购买的股份的股东。虽然我们将努力在完成配股后，包括保证交付期和所有必要的计算完成后，尽快发行股票，但在发行股票的截止日期和发行时间之间可能会出现延迟。此外，我们不能向您保证，在您行使认购权后，您将能够以相当于或高于认购价格的价格出售您的普通股。

因为不需要最低限度的订阅，也因为我们没有我们的正式承诺股东们要求我们按照股权发行筹集的全部资金，我们不能向你们保证.我们将从股权发行中获得的收益。

完成配股不需要最低认购。虽然我们的董事会主席罗伯特·杜根是本次配股前大约35%的未偿普通股的实益所有人，但他表示，他打算根据这次配股行使他的所有基本认购权，金额不少于1，560万美元，他没有作出正式的具有约束力的承诺，我们也没有其他股东对我们根据权利要约争取筹集的剩余款项作出正式承诺，而且可能不会在权利提议方面行使任何其他权利。因此，我们不能向你保证我们将在股权发行中获得的收益。因此，如果你行使你的全部或部分认购权，但其他股东不这样做，我们可能不会在配股中筹集所需的资金，我们的普通股的市场价格可能会受到不利影响，我们可能会发现有必要寻求其他融资方式，这可能会稀释你的投资。

因为我们可以在E海盗D吃，你的参与股权发行没有得到保证。

我们不打算，但有权利，在终止日期之前的任何时间终止权利。如果我们决定终止认购权，我们对认购权没有任何义务，除非在切实可行范围内尽快归还从认购股东那里收到的任何款项，而不收取利息或扣减。

您将需要立即采取行动，并认真遵守订阅指示，或行使您的权利。可能会被拒绝。

希望购买股权发行股份的股东必须立即采取行动，确保认购代理在截止日期(目前定于下午5：00)之前收到所有所需的表格和付款。2018年12月6日。如你是股份的实益拥有人，你必须迅速采取行动，确保你的托管人银行、经纪、交易商或其他代名人代你行事，而所有所需的表格及付款，均由认购代理人在截止日期前实际收到。你的被提名人可以在截止日期之前设定一个截止日期，在此期限内，你必须提供你的指示，以行使你的认购权和支付你的股票。如阁下的托管人银行、经纪、交易商或代名人未能确保所有所需的表格及付款在截止日期前由认购代理人实际收到，我们将不负责。如果您未能完成并签署所需的订阅表单，发送不正确的付款金额，或不遵循适用于您所需事务的订阅程序，订阅代理可以根据具体情况拒绝您的订阅，或在收到付款的范围内接受订阅。我们和我们的订阅代理都不会承诺就不完整或不正确的订阅表格或付款与您联系，或试图更正。我们有唯一的酌情权来决定订阅活动是否适当地遵循订阅程序。

通过参与提供和执行权利证书，您将具有约束力，向公司提出可强制执行的申述。

通过签署权利证明并行使其权利，每个股东仅就该股东在权利发行中行使权利达成协议，即我们有权取消和取消(并视为从未行使过)任何权利的行使，以及根据权利行使而发行的股份(如果有任何协议的话)，订阅者在订阅文档中的表示或保证是虚假的。

如果您用未经认证的个人支票支付订阅费，您的支票可能在有足够的时间让你在配股中购买股份。

任何用于支付配股认购价格的未经证明的个人支票必须在配股期满前结清，清算过程可能至少需要5个工作日。因此，如果您选择使用未经认证的个人支票支付订阅价款，则在截止日期之前可能不清楚，在此情况下，您将没有资格行使订阅权。您可以通过认证支票、银行汇票、出纳支票、美国邮政汇票或电汇资金支付订阅价格来消除此风险，以确保订阅代理在配股到期前收到您的资金。

如果您行使超额认购权，您可能不会收到您认购的所有股份。

只有在基本认购权尚未充分行使的情况下，才能行使超额认购权。如果有足够的普通股可用，我们将寻求充分履行您的超额认购要求。但是，如果超额认购请求超过根据超额认购权可购买的普通股数量，我们将根据该股东的基本认购权下每个股东认购的股份数量，在行使超额认购权的股东之间按比例分配现有的普通股股份。因此，你可能不会收到任何或全部普通股的股份，你行使你的超额认购权。

在有效期届满后，认购代理人会尽快决定你可根据超额认购权购买的普通股股份的数目。如果你已适当行使你的超额认购权，我们会以簿记或未经核证的形式向你发行该等股份，表示你在期满后及所有分配及调整后在切实可行范围内购买的股份数目。如果您要求并支付超过分配给您的股份，我们将退还多付，没有利息或扣除。在行使超额认购权方面，代实益拥有人行事的托管银行、经纪、交易商及其他代名人持有人，须向我们及认购代理人证明行使认购权的总数目，以及透过超额认购权所要求的普通股股份数目，由代名人持有人所代表的每名实益拥有人代其行事。

对权利发行的税务处理可能被视为你的应税事件。

我们认为并打算采取的立场是，就美国联邦所得税的目的而言，与提供权利有关的认购权的分配一般不应成为美国普通股持有者的应税事件。如果根据经修订的1986年“国内收入法”(“国税法”)第305条，权利发行被视为不成比例的分配的一部分，我们普通股的持有者可以在收到权利要约中的认购权时，为美国联邦所得税的目的确认应纳税的收入。我们的普通股持有者被敦促咨询他们的税务顾问关于权利提供的税务后果。有关更多信息，请参见第40页开始的“美国联邦所得税后果”一节。

我们有广泛的酌处权，在使用收益的权利提供。因为我们的管理层广泛的自由裁量权使用从权利提供的总收益，你可能不同意我们如何使用收益，我们可能无法成功地投资收益。

我们目前打算将本次发行的净收益(如果有的话)用于一般的营运资金用途，包括目前和未来临床和临床前研究的持续投资，这些研究评估脉冲生物科学专利纳米脉冲刺激疗法(NPS)的安全性和有效性，我们的NPS递送系统的临床商业版本的持续开发，以及一般的公司运营。我们也可以利用这一提议的一部分净收益来获得或投资于互补的企业、技术、产品候选或其他知识产权，尽管我们目前没有这样做的承诺或协议。我们的董事局和管理层在运用配股所得的净收益时，会有相当大的酌情权，而我们可能会以与投资者所期望的不同的方式分配所得收益，或可能未能将这些收益的回报最大化。因此，您将依赖我们管理层对配股收益使用情况的判断，您将没有机会在您的投资决策中评估这些收益是否被适当使用。这是有可能的收益将投资的方式，不产生一个有利的，或任何，公司的回报。

与持有我们的普通股有关的风险

我们的普通股的价格一直以来，而且我们预计它将继续高度波动，你可能会。不能以或高于你购买股票的价格出售你的股票。

我们的普通股的市场价格一直高度波动，我们预计，在可预见的将来，由于本节所列的许多风险因素以及我们无法控制的其他因素，它将继续高度波动，包括：

如果发生上述情况，可能导致我们的股票价格或交易量下降。股票市场，特别是我们这个行业的公司，经历了价格和成交量的波动，影响并继续影响着许多公司的股票市场价格。这些波动往往与这些公司的经营业绩无关或不成比例。这些广泛的市场和行业波动，以及衰退、利率变化或国际货币波动等一般经济、政治和市场条件，可能对我国普通股的市场价格产生不利影响。投资者可能没有意识到他们在我们身上投资的任何回报，可能会失去他们的部分或全部投资。过去，曾经历过股票市场价格波动的公司曾受到证券集团诉讼。针对我们的证券诉讼可能导致巨额费用，转移我们管理层对其他业务的关注，从而严重损害我们的业务。

出售或购买我们的普通股可能会对我们普通股的市场产生不利影响。

如果我们或我们的股东，特别是我们的董事、执行官员和重要股东，出售或购买，登记出售，或表明在公开市场上出售或购买我们普通股的股份，可能对我们的普通股的市场价格产生重大不利影响。特别是，罗伯特·杜根在出售或转让我们普通股的能力方面不受与我们的任何合同限制，这些出售或转让可能导致我们的证券价格大幅下跌，或者，如果这些出售或转让是向单一买家或买方集团进行的，则有助于将我们公司的控制权转让给第三方。罗伯特·W·达根出售大量股票，或预期出售股份，可能会导致我们普通股的市场价格大幅下跌。

我们在表格S-3上保留了一份货架登记表，根据该报表，我们可以不时出售总计1.5亿美元的普通股、优先股、存托股、认股权证、债务证券或单位。我们还可以发行可转换为可交换的普通股或证券，或在融资、收购、投资或其他方面不时行使我们的普通股。任何这样的发行都会导致我们现有股东的稀释，并可能导致我们的股价下跌。

我们不知道我们共同的市场是否会保持活跃、流动和有序的交易市场。股票，因此你可能很难出售你的普通股。

在我们2016年5月首次公开发行之前，我们的普通股没有公开市场。虽然我们的普通股在纳斯达克资本市场上市，但我们股票的市场表现出不同程度的交易活动。由于这些和其他因素，您可能无法迅速出售您的普通股，或以或高于所支付的价格收购该股票或根本。此外，一个不活跃的市场也可能损害我们通过出售更多普通股筹集资金的能力，并可能损害我们以普通股为考虑因素进行战略合作或收购公司或产品的能力。

如果我们不能恢复对纳斯达克资本市场的遵守，我们的普通股可能会从纳斯达克资本市场退市。纳斯达克上市规则。

2018年7月30日，我们收到纳斯达克的一份通知，表示我们不符合“上市规则”第5605条规定的审计委员会要求，该规则要求我们至少有三名审计委员会成员。纳斯达克为我们提供了一个治疗期，直到下一次股东年会的早些时候或2019年7月27日，以恢复合规。

如果我们的普通股已从纳斯达克资本市场退市，而我们无法在另一家全国性证券交易所上市，我们的普通股只能在场外市场(场外交易)交易。如果我们的普通股在场外交易，我们的普通股的市场价格和流动资金可能会下降，因为少量的股票可能会被买卖，交易可能会被推迟。此外，如果我们的普通股被摘牌，以我们的普通股进行交易的经纪人将受到某些额外的限制。

监管负担可能会阻止它们进行我们的普通股的交易，从而进一步限制我们普通股的流动性，并可能导致较低的价格和更大的投标价差，并要求我们的普通股的价格。从纳斯达克资本市场(Nasdaq Capital Market)退市也可能对我们未来筹集资金的能力产生负面影响。

我们主要股东的所有权集中可能会限制您影响结果的能力。董事选举和其他需要股东批准的交易。

我们的流通股中有很大一部分是由有限数量的投资者持有的，包括罗伯特·W·达根(RobertW.Daggan)。我们董事会主席杜根先生实益地拥有我国大约35%的未偿普通股，并表示他打算根据这一权利发行行使其所有基本认购权，数额不少于1 560万美元，尽管他没有作出任何有约束力的正式承诺。因此，杜根先生对需要股东批准的公司行动具有并将产生重大影响，包括下列行动：

这些人的股票所有权可能会阻止潜在的收购者提出收购要约或以其他方式试图获得我们公司的控制权，这反过来会降低我们的股票价格，或阻止我们的股东实现高于我们股票价格的溢价。

管理层目前受益地持有我们普通股的一小部分。除董事或高级人员的职位外，以及对股东召开特别会议的限制仅限于百分之十五(15%)以上的普通股流通股，我们的管理层将无法对需要股东批准的公司行动产生重大影响。

罗伯特·W·达根的重大所有权地位可能会阻止或阻止其他公司的收购。这可能会阻止我们的股东实现控制权溢价。

由于杜根先生拥有很大的所有权，并担任董事会主席，其他公司可能不那么倾向于收购我们，或者我们可能没有机会在股东认为有利的交易中被收购，包括我们的股东可能会对他们的股票获得相当大的溢价的交易。

罗伯特·W·达根可以出售或转让大量我们的普通股，这可以压低我们的证券价格或导致我们公司控制权的改变。

杜根先生表示，他打算根据这项权利的规定行使他的所有基本认购权，数额不少于1 560万美元，尽管他尚未作出任何具有约束力的正式承诺。杜根先生在公开市场、私下谈判或其他交易中出售或转让我们普通股的能力不受与我们的任何合同限制，这些出售或转让可能造成我们证券价格的大幅下降，或者，如果这些出售或转让是向一个买家或一组买家进行的，可能有助于将我们公司的控制权移交给第三方。杜根先生出售大量股票，或预期出售股份，可能导致我们普通股的市场价格大幅下跌。

我们已经并将继续因作为一家上市公司而发生并将继续承担费用。管理层过去和将来都必须花大量时间来遵守上市公司的规定。倡议。

作为一家在美国上市的上市公司，由于我们遵守适用于我们的条例和披露义务，包括遵守2002年“萨班斯-奥克斯利法案”(Sarbanes-Oxley Act)或“萨班斯-奥克斯利法案”(Sarbanes-Oxley Act)，以及美国证交会(SEC)和纳斯达克(Nasdaq)实施的规则，我们已经并将继续承担大量法律、会计和其他费用。美国证券交易委员会和其他监管机构继续通过新的规则和条例，并对要求我们遵守的现有条例作进一步的修改。

股东激进主义、当前的政治环境以及目前政府的高度干预和监管改革可能导致大量新的监管和披露义务，这可能导致额外的合规成本和影响，而我们目前无法预测我们的业务运作方式。我们的管理层和其他人员已经并将继续投入大量时间用于这些合规计划和监督上市公司的报告义务，并且由于“多德-弗兰克华尔街改革和保护法”或“多德-弗兰克法案”所倡导的与公司治理和高管薪酬有关的新规则、条例和准则，而进一步的监管和披露义务预计在未来，我们很可能需要投入更多的时间和成本来遵守这样的遵守计划和规则。新的法律法规以及对影响上市公司的现行法律法规的修改，包括2002年“萨班斯-奥克斯利法案”(Sarbanes-Oxley Act)、“多德-弗兰克法案”(Dodd-Frank Act)的规定，以及美国证交会(SEC)和纳斯达克(Nasdaq)通过的规则，都可能导致我们在回应它们的要求时增加成本。我们目前正在评估和监测这些规则和条例的发展情况，我们无法预测或估计我们可能承担的额外费用数额或这些费用的时间。

此外，这些及日后的规则和规例，可能会令我们更难或更昂贵地取得某些保险，包括董事及高级人员的责任保险，而我们可能被迫接受减少的保单限额及承保范围，或为取得相同或相若的保险而招致更高的费用。这些规定的影响，亦会令我们更难吸引和挽留合资格的人士出任董事局、董事局委员会或行政人员。

我们是一家新兴的新兴成长型公司，根据2012年的“就业法案”，我们无法确定是否减少了适用于新兴成长型公司的披露要求将降低我们的普通股的吸引力。对投资者来说。

我们是一家新兴的新兴成长型公司，正如2012年“创业法案”(Jumpstart Our Business Startups Act)或“就业法案”(Jobs Act)所定义的，我们可以利用适用于其他非新兴成长型公司的其他上市公司的某些豁免，包括-但不限于-不遵守“萨班斯-奥克斯利法案”第404条的审计师认证要求，在我们的定期报告和委托书中减少了有关高管薪酬的披露义务，免除了对执行薪酬进行不具约束力的咨询表决的要求，以及股东批准以前未批准的任何黄金降落伞付款的要求。我们无法预测投资者是否会发现我们的普通股不那么有吸引力，因为我们可能依赖这些豁免。如果一些投资者认为我们的普通股不那么有吸引力，我们的普通股的交易市场可能就会不那么活跃，而我们的股票价格可能会更不稳定。

如果我们的收入超过10.7亿美元，如果我们在三年内发行超过10亿美元的不可转换债券，或者我们的普通股市值在6月30日超过7亿美元的话，我们将继续是一家新兴成长型公司。

由于我们作为一间新兴成长型公司不受各种报告规定的限制，因此，作为一种投资机会，我们对投资者的吸引力可能会减弱，而且我们可能很难在需要时筹集更多资金。投资者可能无法将我们的业务与我们行业的其他公司进行比较，如果他们认为我们的报告不像我们这个行业的其他公司那样透明的话。如果我们不能在需要时筹集更多资金，我们的财务状况和经营结果可能会受到重大和不利的影响。

如果证券或行业分析师不发表研究或发表不准确或不利的研究我们的业务，我们的市场价格和交易量可能会下降。

我们普通股的交易市场将取决于证券或行业分析师公布的有关我们或我们业务的研究和报告。我们对这些分析师没有任何控制权。我们目前没有分析师覆盖我们，也无法保证分析师会覆盖我们或提供有利的保险。如果一位或多位分析师调降我们的股票评级或改变他们对我们股票的看法，我们的市场价格可能会下跌。如果其中一位或多位分析师停止对我们公司的报道或不定期发布有关我们的报告，我们可能在金融市场上失去能见度，这可能导致我们的股价或交易量下降。

我们过去没有支付红利，也没有支付红利的计划。

我们计划将我们所有的收益，只要我们有收益，再投资到我们的产品研究和开发。在可预见的将来，我们不打算为我们的证券支付任何现金红利。我们

我们不能向你保证，我们会在任何时候产生足够的盈余现金，这些现金可以作为红利分配给我们的普通股持有者。因此，你不应该期望收到我们的未发行普通股的现金红利。

根据特拉华州的法律，我们的租船文件中有反收购条款，这可能有利于我们的股东，更困难，也可能阻止我们的股东试图更换或撤换我们目前的管理层，限制我们普通股的市场价格。

我们最近从内华达州恢复到特拉华州。特拉华州法律的某些反收购条款以及本公司注册证书和细则中的规定，可能会产生延迟或阻止控制变更或管理变更的效果。这些条文亦会令股东难以选出并非由现任董事局成员提名的董事，或采取其他公司行动，包括改变我们的管理层。我们的公司注册证书和细则包括以下规定：

这些规定可能会使我们的股东更难以取代负责委任我们管理层成员的董事会成员，从而挫败或阻止我们的股东试图更换或撤换我们目前的管理层。此外，由于我们是在特拉华州注册的，我们受“特拉华普通公司法”第203条的规定管辖，该条款限制股东拥有超过15%的未偿有表决权股票与我们进行某些类型的交易的能力。

收益的使用

虽然我们无法确定在配股完成之前出售普通股的实际净收入是多少，但假设所有认购权都得到行使，我们估计，在扣除估计发行费用后，配股的净收益总额将约为4 460万美元。我们目前打算将本次发行的净收益(如果有的话)用于一般的营运资金用途，包括目前和未来临床和临床前研究的持续投资，这些研究评估脉冲生物科学专利纳米脉冲刺激疗法(NPS)的安全性和有效性，我们的NPS递送系统的临床商业版本的持续开发，以及一般的公司运营。我们也可以利用这一提议的一部分净收益来获得或投资于互补的企业、技术、产品候选或其他知识产权，尽管我们目前没有这样做的承诺或协议。截至本招股说明书之日，我们无法确切说明本次募股所得净收入的所有特定用途。因此，我们的管理层将对此次发行的净收益的时间和应用有广泛的酌处权。在上述用途之前，我们打算将净收益投资于有息投资级证券.

股本说明

以下信息描述了我们的普通股和优先股，以及我们的注册证书和章程的某些规定。这个描述只是一个总结。您还应该参考我们的注册证书和细则，这些文件已经提交给SEC，作为我们的注册声明(本招股说明书的一部分)的证据，以及特拉华州法律的适用条款。

一般

我们的授权股本包括普通股5亿股，每股票面价值0.001美元，非指定优先股5000万股，每股票面价值0.001美元。我们的董事会可以不时确立优先股的权利和偏好。截至2018年11月19日，共有16，997，556股普通股已发行和发行，而我们的优先股未发行和流通。

普通股

普通股股东对股东一般要表决的所有事项，有权每股投一票，没有累积表决权。在适用于当时发行的优先股的前提下，我们普通股的流通股持有人有权从可合法获得的资金中获得董事会不时宣布的股息，并在发生清算的情况下，公司解散或清盘，按比例分摊所有债务支付后剩余的资产，并优先清算任何当时已发行的优先股。普通股股东没有优先购买权或转换权。没有适用于普通股的赎回或偿债基金条款。

我们的普通股在纳斯达克资本市场上市，代号为PLSE。股票的转让代理和登记人是公司股票转让公司。地址是樱桃河南路3200号，#430，丹佛，CO 80209，电话号码是303-282-4800。

优先股

下列优先股说明不完整。这些说明是通过参考我们的注册证书和与任何一系列优先股有关的指定证书而被完全限定的。每个系列的优先股的权利、偏好、权利和限制将由与该系列有关的指定证书确定。根据公司注册证书的规定，我们的董事会有权在未经股东批准的情况下发行一个或多个系列的优先股。董事会可指定任何系列、指定或任何系列的权力、名称、优先权、相对参与权、选择权或其他权利及其资格、限制或限制，包括股利权、转换权、表决权、赎回权、清算优先权、偿债基金条款和股份数目。目前对回购或赎回我们的优先股没有任何限制。

发行优先股将影响并可能对普通股持有人的权利产生不利影响。在我们的董事会确定该优先股所附带的具体权利之前，不可能说明发行优先股对普通股持有人权利的实际影响。发行额外优先股的效果可包括下列一种或多种：

登记权

权证持有人及权利协议

与2014年9月30日的普通股私募发行和投资银行协议有关，我们签订了认股权证登记权利协议，日期为

2014年11月6日，我们与MDB资本集团有限责任公司(MDB Capital Group，LLC)商定，应请求提交一份登记表，以涵盖在行使认股权证时可发行的至多299，625股普通股的转售，并自该登记表生效之日起12个月内保持该登记表的有效期。

承保人认股权证

关于该公司与作为承销商代表的MDB于2016年5月17日达成的承销协议，我们发行了认股权证，购买至多57.5万股我们的普通股。根据该等认股权证，我们同意应要求提交一份注册说明书，以涵盖在行使该等认股权证时可发行的股份的转售，并保持该注册陈述书的效力，直至根据该注册陈述书登记出售或转售的所有股份根据该注册陈述书出售或根据“证券法”第144条可公开出售而不受限制或限制的日期为止。

采购协议

2017年2月7日，我们与某些投资者签订了一项购买协议(2月收购协议)，根据该协议，我们发行并出售了总计819，673股普通股。根据2月份的购买协议，我们同意提交一份登记表，以涵盖向投资者发行的股票的转售，并将该登记声明保持有效，直至根据该登记表登记出售或转售的所有股份根据该登记表或根据“证券法”第144条可以公开出售或不受限制或限制的日期为止。

2017年9月24日，我们与一名投资者签订了一份购买协议(9月购买协议)，根据该协议，我们发行并出售了总计200万股普通股。根据9月的购买协议，我们同意提交一份登记表，以涵盖已发行给投资者的股份的转售，并将该登记声明保持有效，直至根据该登记表登记出售或转售的所有股份根据该登记表出售或根据“证券法”第144条可以不受限制或限制地公开出售之日为止。

“公司注册证书”、“章程”和“特拉华反收购条例”某些条款的效力

特拉华州法律的一些规定以及我们的公司注册证书和细则载有可能使下列交易更加困难的条款：

这些规定概述如下，预计将阻止强迫性收购做法和不充分的收购出价，并促进我们管理层的稳定。这些条文亦旨在鼓励寻求取得我们控制权的人士，先与我们的董事局谈判。

法团证书及附例

我们的公司注册证书和章程规定如下：

特拉华州反收购法规

我们受“特拉华普通公司法”第203条关于公司收购的规定的约束。一般而言，第203条禁止公开持有的特拉华州公司在某些情况下与有利害关系的股东进行商业合并，自该人成为有利害关系的股东之日起，为期三年，除非：

一般来说，企业合并包括合并、资产或股票出售或其他交易，从而给有兴趣的股东带来经济利益。有利害关系的股东是指在确定有利害关系的股东地位之前的三年内，与关联公司和关联公司共同拥有某法团15%或以上的未清偿有表决权股份，或拥有该公司的附属公司或联营公司，并在确定有利害关系的股东地位之前三年内成为该公司15%或更多未偿有表决权股票的拥有人。

我们普通股的价格范围

我们的普通股在纳斯达克资本市场上的交易代号为PLSE。下表列出了在纳斯达克资本市场上报告的我们普通股的高收盘价和低收盘价的区间。

2018年11月19日，我们的普通股在纳斯达克资本市场(Nasdaq Capital Market)上的上一次公布售价为每股13.33美元。过去的价格表现并不代表未来的价格表现。

股利政策

我们从未就我们的普通股支付或宣布任何现金红利，也不期望在可预见的将来支付现金红利。此外，我们现有债务协议的条款限制了我们支付普通股红利的能力。我们预计，我们将保留我们未来的所有收益，用于我们的业务运作和一般的公司目的。任何在未来支付股息的决定将由我们的董事会自行决定。因此，投资者必须依靠在价格升值后出售普通股，而这可能永远不会发生，这是实现其投资未来收益的唯一途径。

稀释

截至2018年9月30日，我们的有形账面净值约为1990万美元，相当于我们普通股的每股1.17美元。每股有形净账面价值等于我们的总有形帐面价值，即我们的总有形资产减去我们的总负债，除以我们已发行普通股的股份数。每股稀释是指在配股发行中，购买普通股的人所支付的每股股利，以及在配股后，我们的普通股每股的有形账面净值之间的差额。

在落实假定出售的3，375，843股配股后，假设认购价为每股13.33美元(初始价格)，扣除我们应支付的估计发行费用后，截至2018年9月30日，我们的有形账面净值约为6，450万美元，即每股3.17美元。这意味着现有股东的有形账面净值立即增加，每股2.00美元，并在每股10.16美元的配股中立即稀释给购买者。

下表说明了这一每股稀释(假设股票以每股13.33美元的假定认购价格完全认购)(初始价格)。在替代价格低于初始价格的情况下，我们在配股中普通股的购买者将经历进一步的稀释。

上述资料截至2018年9月30日，不包括：

如果行使任何期权或认股权证，RSU将根据我们的股权激励计划发行新的期权，或者我们今后以低于公开发行价格的价格发行更多普通股，则将向新投资者进一步稀释。

配股

认购权

基本认购权

我们将在2018年11月19日这一记录日，向每一位持有我们普通股的股东免费分配一份普通股的不可转让认购权。认购权将以不可转让的认购权证书证明.每一项认购权将使权利持有人有权以初始价格购买我们0.19860755股普通股，这些股份应在及时交付所需文件并支付认购价格后以现金支付。我们不会发行小数股，而是将你有权得到的股票总数整到最接近的整数。如果版权持有人希望行使认购权，他们必须在东部时间2018年12月6日下午5：00之前行使认购权，但须延期。在截止日期之后，订阅权将过期，并且没有任何价值。见下文-权利提供及延期、修改及终止之终止。在配股期满后，我们将尽快向购进配股的记录持有人发行账面入股或无证发行的股份。

超额认购权

除以下所述的分配外，每项认购权亦给予持有人超额认购权，以购买本公司普通股的额外股份，而该等股份并非其他权利持有人根据其基本认购权而购买的。只有当你充分行使你的基本订阅权时，你才有权行使你的超额订阅权。

如果你想行使你的超额认购权，你应该在你的权利证书上提供的空间中说明你想购买的额外股份的数量，以及你实益拥有的股份的数量，而不执行在这次权利发行中购买的任何股份。当您发送您的权利证书时，您还必须按照这里的规定，发送您所要求购买的额外股份的全部购买价格(除此处规定的支付通过您的基本认购权购买的股份外)。如果行使所有基本认购权后剩余的股份数量不足以满足根据超额认购权提出的所有股份请求，则将按通过基本认购权购买的股份数量与所有超额认购股东通过基本认购权购买的股份总数的比例分配额外股份(但不包括部分股份)。订阅代理将以所支付的形式退还任何超额付款。

在有效期届满后，认购代理人会尽快决定你可根据超额认购权购买的普通股股份的数目。你会在截止日期后，以及在所有分配及调整完成后，在切实可行范围内尽快获得入账或未经核证的股份。如果您要求并支付更多的股份分配给您，我们将退还多付的形式作出。在行使超额认购权方面，代实益拥有人行事的托管银行、经纪、交易商及其他代名人持有人，须向我们及认购代理人证明行使认购权的总数目，以及透过超额认购权所要求的普通股股份数目，由代名人持有人所代表的每名实益拥有人代其行事。

订阅价格

认购价格为(I)$13.33(初始价格)及(Ii)本公司普通股在五个交易日期间的成交量加权平均价格，包括截止日期(备用价格)。订阅者必须根据基本订阅权和超额订阅权按初始价格为其订阅提供资金。

在确定认购价格时，我们的董事会在管理层和顾问的建议和投入下，考虑了许多因素，包括：其他来源的资本可能成本、我们的股东可能愿意参与发行股票的价格、我们普通股的历史和当前交易价格，我们对流动资金和资本的需求以及为我们的股东提供机会的愿望

参与按比例提供的权利。在对这些因素进行审查的同时，我们的董事会还审查了上市公司各种优先权利发行中的一系列认购价格。认购价格不一定与我们的账面价值、净资产或任何其他既定的价值标准有关，可能被或不被视为我们普通股在配股中的公允价值。本公司不能保证我们的普通股在任何一段时间内都会以认购价格或高于认购价格交易。你不应将认购价格视为本公司或我们普通股的价值指标。在行使认购权之前，你应先获得我们普通股的当前报价，并对我们的业务和财务状况、我们的未来前景和配股条款作出自己的评估。

权利要约及延期、修订及终止的有效期届满

您可以在东部时间下午5：00之前的任何时间行使认购权，时间是2018年12月6日，即配股的截止日期。如果您在配股截止日期之前不行使认购权，您的认购权将过期，并无价值。如果订阅代理在截止日期后收到您的权利证书或付款，无论您何时发送版权证书和付款，我们都不需要向您发行普通股股份，除非您按照以下所述的保证交付程序发送文件。

我们可自行酌情延长行使认购权的时间。我们可以在记录日期之后的任何时候延长截止日期。如果股权发行的启动被推迟了一段时间，股权发行的终止日期也可以同样延长。我们将根据适用法律的要求延长权利发行的期限，并可以任何理由选择延长权利发行的期限。我们可在指定日期当日或之前，向认购代理人发出口头或书面通知，延长认购权的截止日期。如果我们选择延长配股的截止日期，我们将在东部时间上午9：00之前发布一份新闻稿，在最近宣布的截止日期之后的下一个营业日宣布延期。

我们保留自行决定修改或修改权利条款的权利。我们亦保留因任何理由而在截止日期前的任何时间终止认购权的权利，在此情况下，凡与认购权有关的款项，均会在切实可行范围内尽快退还，而毋须支付利息或扣减款项予行使认购权的人士。

订阅权的计算；缺失或不完整的订阅信息

如果您没有指出正在行使的订阅权的数量，或者没有为您指示正在执行的订阅权利的数量转发订阅价格支付总额的全额付款，则您将被视为已就您交付给订阅代理的订阅价格支付总额可行使的整个订阅权的最大数量行使了您的订阅权。如果你的总认购价格高于你行使基本认购权所欠的金额，你将被视为已行使你的超额认购权，用你的超额付款购买我们普通股的最大数量。

如果可用的股份数量不足以完全满足所有超额认购权的要求，可用的股份将按比例分配给行使超额认购权的权利持有人，根据每个权利持有人在基本认购权下认购的股份数量。分段计算过程将重复进行，直到所有普通股分配完毕或完成所有超额认购操作为止，以较早发生者为准。认购代理人因配股而收到的超额认购款项，将於发行日期届满后，在切实可行范围内尽快由认购代理人邮寄退还，而毋须支付利息或罚款。订阅代理将以支付的形式退还任何超额付款。任何因将认购价格从初始价格降至替代价格而产生的超额认购金额，将用于购买增发配股股份(如果有，则用于购买基本认购权；如果您已充分行使基本认购权，则用于超额认购权)。

权利提供的条件

如有任何判决、命令、判令、强制令、成文法、法律或规例已订立、制定、修订或被裁定适用于本公司董事局的唯一判决、命令、判令、强制令、成文法、法律或规例，则我们可全部或部分终止该等权利要约。

要约或其完成，不论是全部还是部分，非法或以其他方式限制或禁止完成权利发行。我们可以放弃任何这些条件，并选择继续提供的权利，即使有一个或多个这些事件发生。如我们终止认购权的全部或部分，所有受影响的认购权均会在无价值的情况下届满，而所有以认购代理人收取的形式支付的认购款项，将在切实可行范围内尽快以已缴付的形式退还，而无须利息或扣减。另见“权利的终止”-权利的提供和延期、修改和终止。

行使认购权的方法

认购权的行使是不可撤销的，不得取消或修改。除非认购代理人收到你、你的托管人银行、经纪人、交易商或代名人(视属何情况而定)妥善填写和执行的所有所需文件，以及在此规定的权利发行截止日期之前，以现金全额支付认购费，否则你的认购权将不被视为行使，目前定于2018年12月6日东部时间下午5点。权利持有人可行使下列权利：

注册持有人认购

截至记录日已登记持有我们普通股的权利持有人，可以行使认购权，适当填写和执行权利证书以及任何必要的签字担保，并按照本协议的规定全额支付其认购的普通股股份的认购价格，在“到期日期”当日或之前，按照题为“订阅资料的交付和付款”的分节所列地址送达订阅代理人。

DTC参与者的订阅

银行、信托公司、证券交易商及经纪(各为一名指定人)，如在纪录日期持有本公司普通股股份，作为多于一名实益拥有人的代名人，可在适当地向认购代理人展示该等实益拥有人的认购权后，以犹如该实益拥有人是该纪录日期的股东一样的方式，透过直接交易委员会行使该等实益拥有人的认购权。该代名人可代表行使实益拥有人的代行使认购权，通过直接交易委员会的PSOP职能，对代理人在PTS HEACH程序上的订阅行使权利，方法是：(1)提供一份证明，说明该代名人所代表的实益拥有人所行使的认购权的合计数目，及(2)指示直接买卖公司就认购新股的款项向代名人的可申请直接买卖户口收取费用，以方便将全数认购款项交付认购代理人。DTC必须在截止日期之前收到认购指示和新股的付款。除标题为“保证交付程序”的分节所述外，订阅代理通过保证交付通知接受的订阅必须在截止日期前交付订阅代理。

实益拥有人认购

截至记录日，本公司普通股的实益所有人，其股份以托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人的名义登记，或希望由机构代为进行与其权利有关的交易的权利持有人，应指示其托管人银行、经纪人，交易商或其他代名人或机构行使他们的权利，并在终止日期前代表他们交付所有文件和付款。除非认购代理人从该权利持有人或该权利持有人的托管银行、经纪、交易商或其他代名人或机构(视属何情况而定)收取全部所需文件及该持有人的全部认购价格付款，否则该权利持有人的认购权不得视为行使。

付款方式

你必须以美国货币及时支付全额认购价，以行使权利(包括行使超额认购权(如有的话)获得的初始价格购买我们普通股的全部股份)，交付：

在配股期满后收到的权利证明将不予兑现，我们将在切实可行的情况下尽快以收到的形式退还您的款项，不计息或扣减。

订阅代理将被视为在下列情况下收到付款：

如果在截止日期，替代价格低于初始价格，订阅者支付的任何超额认购金额将用于购买增发的股份。

清拆未经核证的个人支票

如果您是用未经认证的个人支票付款，请注意，在支票结清之前，订阅代理不会认为收到付款，这至少需要5个工作日。任何用于支付我们普通股股份的个人支票必须在东部时间2018年12月6日下午5：00之前向适当的金融机构清算，除非我们自行决定延长行使认购权的期限。因此，希望通过未经证明的个人支票支付认购价款的持有人，应在权利要约到期前及早付款，以确保在此日期之前收到并结清此种付款。如果您选择行使您的订阅权，我们建议您考虑使用认证支票、出纳支票、银行汇票、美国邮政汇票或电汇资金，以确保认购代理在配股到期前收到您的资金。

填写订阅权限证书的说明

您应仔细阅读版权证书所附的说明书，并严格遵守。不要向公司发送版权证书或付款。除非如下所述，在保证交付的程序下，我们不会考虑您的订阅收到，直到订阅代理已经收到一份正确完成和适当执行的权利证书的交付和全额订阅金额的支付。交付所有文件和付款的风险在于您或您的指定人，而不是我们或订阅代理。

权利证书的交付方式和向订阅代理支付订阅金额的方法将面临权利持有人的风险，但是，如果通过邮件发送，我们建议您通过通宵快递或挂号邮件发送这些证书和付款，并提供适当的保险，并请您出示退票收据，以及给予足够的天数，以确保在认购期届满前交付订阅代理并结清付款。

除非权利证书规定将普通股股份交付给此种权利的记录持有人，或将这种证书提交银行或经纪人的账户，否则此种权利证书上的签字必须由合格的担保机构担保，因为1934年“证券交易法”第17AD-15条规则(合格机构)对此术语作了界定，遵守订阅代理所采用的任何标准和程序。参见-可能需要奖章保证。

可能需要奖章担保

如你填写认购权证明书的任何部分，规定根据你行使认购权购买的普通股须以注册持有人以外的名称发出，或(Y)发出的地址并非认购权证明书正面显示的地址，则你的

每份认购权证明书必须由合资格的机构(例如注册国家证券交易所的会员公司或金融行业监管局(FinancialIndustryRegulationAuthority，Inc.)的成员，或在美国设有办事处或通讯员的商业银行或信托公司，或股票转让协会的一名成员，如印花等)担保签署，SEMP或MSP须遵守订阅代理所采用的标准和程序。

订阅和信息代理

此次配股的认购代理和信息代理是博德里奇公司发行解决方案公司。我们将支付与配股相关的所有费用和费用，并同意赔偿Broadrid因配股而可能承担的某些责任。我们可按以下地址及电话号码与博德里奇联络：

博德里奇公司发行解决方案有限公司：BCIS重组部。
P.O. Box 1317
布伦特伍德，纽约11717-0718
Toll Free: 1-888-789-8409

订阅材料的交付和付款

你应按本条例的规定，将你的订阅权证明书及订阅价格的付款，或(如适用的话)代名人持有人证明书及/或保证交付通知书，以下列方法之一交付予订阅代理人：

您的投递到一个地址或任何其他方法，如以上所述，将不构成有效的交付，我们可能不会尊重您行使订阅权。

如有任何问题或要求协助认购普通股股份的方法或本招股章程的额外副本，你应直接向资讯代理商提出。

供资安排；资金返还

订阅代理公司BroadridCorporation Issuer Solutions，Inc.将持有在一个独立账户中支付我们普通股股份的资金，直到配股完成。认购代理将持有这笔资金，直到配股完成、撤回或终止为止。如因任何原因而取消配股，认购代理人收到的所有认购款项，将在切实可行范围内尽快退还订户，而不收取利息或罚款。

保证交付程序

如果您不能在截止日期前签署和邮寄订阅权证书，订阅代理将在截止日期后三个(3)个工作日内，如果您按照下列指示向订阅代理提供保证交付通知，则将授予您交付订阅权证书的权利：

作为在美国注册的国家证券交易所的成员，金融行业监管局(FinancialIndustryRegulationAuthority，Inc.)、商业银行、信托公司或信用社的成员在美国设有办事处、分支机构或机构，或由股票转让协会的一名成员批准了邮票、Semp或MSP等奖章计划。

合资格的机构必须保证认购的所有普通股股份的正确完成和执行的权利证书将在期满后三(3)个营业日内交付认购代理机构。

有关保证交付和付款的通知应邮寄或送交-订阅材料和付款的交付-所列的适当地址。

给予实益持有人的通知

如你是证券的经纪、受托人或保管人，而在该纪录日期时，你为他人帐户持有我们普通股的股份，你应尽快通知该等股份的实益拥有人，以了解其行使认购权的意向。你应该从受益所有人那里获得关于他们的认购权的指示，如我们提供给你的指示中所规定的，以便你分发给实益所有人。如果受益所有者如此指示，您应填写适当的订阅权证书，并提交给订阅代理与适当的付款。如你为多于一名实益拥有人的帐户持有我们普通股的股份，你可行使所有该等实益拥有人在该纪录日期如直接持有我们的普通股的认购权的数目，但以你为代名人纪录持有人，则该等实益拥有人总计本可享有的认购权数目，通过提交本招股说明书所附的标题为“指定人认可证书”的表格，向订阅代理作出适当的显示。如果您没有收到此表单，则应与订阅代理联系以请求副本。

受益所有人

如果你是我们普通股股份的实益所有人，或将通过托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人获得认购权，我们将要求你的托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人将配股通知你。如果你想行使你的认购权，你需要有你的托管银行，经纪人，交易商或其他代名人代理。如果你直接以你的名义持有我们普通股的股份，如以股票证书或账面分录或无证形式持有，但希望由你的托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人代你行事，你应与你的指定人联系，并要求它为你进行交易。你的被提名人可以在截止日期之前设定一个截止日期，在此期限内，你必须提供你的指示，以行使你的认购权和支付你的股票。

为表明你对认购权的决定，你应按本招股章程所附表格填写并退回你的托管人银行、经纪、交易商或其他代名人。您应从您的托管人银行、经纪人、交易商或其他被指定人处收到另一份受益人选举表格，并附上其他权利提供材料。如果您希望获得单独的订阅权限证书，请尽快与指定人联系，并要求向您颁发单独的订阅权限证书。如果你没有收到这份表格，你应该联系你的托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人，但你相信你有权参与配股。如果您没有从您的托管人银行、经纪人、交易商或指定人处收到这份表格，或者您没有足够的时间回复，我们将不承担责任。

关于行使订阅权的决定

我们将决定所有有关行使您的订阅权的及时性、有效性、形式和资格的问题，我们的任何此类决定都将是最终的和具有约束力的。我们可自行酌情决定，在任何个别情况下，可放弃任何欠妥之处或不符合规定之处，或在任何个别情况下，准许在我们所决定的时间内纠正任何欠妥之处或不符合规定之处。我们不会被要求在所有情况下作出统一的决定。我们可能会拒绝行使您的任何认购权，因为任何缺陷或不正常。我们不会

接受任何行使认购权，直至我们放弃所有违规行为，或由您在我们决定的时间内，由我们自行决定。我们对提供权利的条款和条件的解释将是最终的和具有约束力的。我们及认购代理人均无责任将任何与你递交认购权证明书有关的欠妥之处或不符合规定之处通知你，而我们亦不会因没有通知你任何欠妥之处或不符合规定而负上法律责任。如果您的行使不符合权利提供的条款或适当的形式，我们保留拒绝您行使认购权的权利。如果根据适用的法律，我们向您发行普通股的股票被视为非法，我们也不会接受您行使认购权。

无撤销或变更

一旦您提交了行使任何订阅权的权利证书形式，您不得撤销或更改您的行使或要求退款所支付的款项。所有权利的行使都是不可撤销的，即使你后来了解到我们的信息，你认为是不利的。你不应该行使你的权利，除非你确定你想购买额外的普通股，我们的普通股，在最初的价格。

权利的不可转让性

授予您的认购权是不可转让的，因此，不得转让、赠与、购买、出售或以其他方式转让。尽管如此，您仍可根据法律的规定将您的权利转让；例如，在收件人去世时，将允许将权利转让给收件人的财产。如果这些权利是在允许的情况下转让的，我们必须在期满前收到我们满意的证据，证明转让是正确的。

无证普通股

您在配股中购买的我们普通股的所有股份将以账面入账或未经认证的形式发行。发行时，股票将以认购权持有人的名义登记。配股期满后，认购代理人将安排向每一位有效行使认购权的认购权持有人发行在配股中购买的普通股股份。在不违反国家证券法律法规的情况下，我们有自由裁量权推迟分配您可能选择通过行使您的权利购买的任何股份，以遵守国家证券法。

订阅的有效性

我们将解决有关您行使认购权的有效性和形式的所有问题，包括收到的时间和参与提供权利的资格。我们的决心将是最终的和具有约束力的。一旦作出，订阅和指示是不可撤销的，我们不会接受任何替代的，有条件的或偶然的订阅或指示。我们保留绝对权利拒绝任何订阅或指示没有适当提交或接受将是非法的。您必须在订阅期届满前解决与您的订阅有关的任何违规行为，除非我们自行决定放弃。无论是订阅代理还是我们都没有责任将您的订阅中的缺陷通知您或您的代表。认购将被视为接受，但我们有权取消权利发售，只有当一份完整和适当执行的认购权证书和任何其他所需的文件和付款已由订阅代理人收到(任何未经证明的个人支票付款已清理)和任何缺陷或不符合规定，由我们放弃。我们对提供权利的条款和条件的解释将是最终的和具有约束力的。

订户的权利

在您的帐户或您在托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人的帐户被记入此类股份之前，您将无权作为股东认购您在配股中认购的股份。在向订阅代理交付已完成的权限证书、订阅付款和任何其他所需文档后，您将无权撤销订阅。

外国股东和有陆军邮局或舰队邮局地址的股东

如果您是在美国境外的股东，或者您有陆军邮局或舰队邮局地址，订阅代理将不会向您发送版权证书。相反，我们将让订阅代理为您的帐户持有订阅权限证书。要行使你的权利，你必须通知

订阅代理在东部时间上午11：00之前，在截止日期前至少三(3)个营业日，并向订阅代理证明根据适用法律允许其行使订阅权。如果您在此之前不遵循这些程序，则您的权限将过期，并且没有任何价值。

对行使基本认购权和超额认购权的限制

在任何情况下，股东不得行使认购权和超额认购权，以使股东在行使基本认购权和超额认购权后，拥有我国已发行和流通股的49.95%以上。另见对购买股份的限制。

没有董事会的建议

对我们普通股的投资必须根据您对自己最佳利益的评估，并在考虑了这里的所有信息之后，包括本招股说明书第17页开始的风险因素部分。我们和我们的董事会都没有就你是否应该行使你的认购权作出任何建议。

采购承付款

我们的董事会主席罗伯特·W·达根(Robert W.Daggan)是本次配股前我们大约35%已发行普通股的受益所有人，他表示，他打算根据配股计划行使其所有基本认购权，金额不少于1，560万美元，但尚未做出任何有约束力的正式承诺。

配股后的普通股出资额

我们的普通股在配股后将发行的股份数量将取决于在配股中购买的股份的数量。假设在配股完成前，我们不增发普通股，假设所有已发行的股份均按初始价格出售，我们将发行大约3，375，843股普通股。在这种情况下，我们将有大约20，373，399股普通股上市后上市。这将意味着普通股流通股数量增加约20%。在备选价格低于初始价格的情况下，增发新股，增发后的普通股流通股数量。如果上述杜根先生以外的其他权利持有人不行使其在配股中的权利，我们将在配股后发行大约18 168 828股普通股。

费用和开支

无论是我们或认购代理人，都不会就行使其权利向认购权持有人收取佣金或费用。然而，如果你通过托管人银行、经纪人、交易商或代名人行使你的认购权，你将对你的托管人银行、经纪人、交易商或代名人收取的任何费用负责。

关于行使认购权的几个问题

如你对行使认购权的方法或索取本文件或本文件任何文件的额外副本的方法有任何疑问或需要协助，请与订阅代理人联络，地址及电话号码载於订阅资料交付及付款项下。

其他事项

脉冲生物科学并不是在任何州或其他管辖区这样做是非法的，脉冲生物科学也没有分发或接受从这些州或其他司法管辖区居民的认购权持有人手中购买我们普通股的任何要约，或者联邦或州法律或条例禁止接受或行使认购权的人。脉冲生物科学可推迟在这些州或其他法域启动权利发行，或全部或部分更改权利发行的条件，以符合这些国家或其他法域的证券法或其他法律要求。在遵守国家证券法律法规的前提下，脉冲生物科学也有延期的自由裁量权。

为符合国家证券法的规定，你可以选择通过行使认购权购买的任何股份的分配和分配。脉冲生物科学可能拒绝修改这些州或其他管辖区所要求的权利提供条件，在这种情况下，如果你是这些州或管辖区的居民，或者如果联邦或州法律或法规禁止你接受或行使认购权，你将没有资格参加权利发行。

美国联邦所得税的重大后果

以下摘要并不是对所有可能的美国联邦所得税考虑因素的全面分析，也没有涉及根据任何州、地方或外国税法或任何其他美国联邦税法，包括美国联邦财产或赠与税法产生的任何税务后果。这一讨论仅适用于属于美国的人(如下文所定义)，并不涉及美国联邦所得税中可能因其特殊情况而与其有关的所有方面，也不涉及根据“守则”可能受到特别税收待遇的持有人，包括但不限于作为证券或外汇交易商的持有人、外国人，某些前美国公民或长期居民、保险公司、免税组织、银行、金融机构或经纪人，持有我们的普通股作为对冲、跨越、转换或其他减少风险交易的一部分的持有人，或通过行使补偿性股票期权或以其他方式获得普通股作为补偿的持有人。

本摘要仅属一般性质，并不是对与认购权的接收、行使和到期有关的所有税务后果进行全面分析。它不打算构成，也不应被解释为构成对任何特定持有人的法律或税务咨询。这一讨论既不约束也不排除国税局(国税局)采取与本招股说明书所述立场相反或以其他方式质疑的立场，我们不能向你保证，如果该立场或事项是经过诉讼的，国税局不能成功地提出这种相反的立场，法院也不能采纳这一相反的立场。我们没有，也不会要求(I)国税局的裁决，或(Ii)法律顾问的意见，在任何一种情况下，就这里讨论的税务考虑。持有人应就其特殊情况下的税务后果咨询自己的税务顾问。

为本讨论的目的，“美国公民”是指订阅权的受益所有人，即：

如果合伙企业(包括为美国联邦所得税目的被视为合伙的任何实体)获得认购权或持有在行使认购权时收到的股票，则该合伙企业合伙人的税务待遇一般将取决于合伙人的地位和合伙企业的活动。促请这种合伙人和合伙企业就获得认购权和行使(或允许终止)认购权对美国联邦所得税的后果征求其自己的税务顾问的意见。

强烈敦促持有我们普通股的每一位股东就特定的联邦、州、地方和非美国收入和其他税收考虑因素，就接收和行使认购权以及我们股票的收讫、所有权和处置，咨询此类持有公司自己的税务顾问。

适用于收取认购权的美国联邦所得税考虑因素

虽然管理这类交易的当局在某些方面是复杂和不明确的，但我们认为并打算采取的立场是，就美国联邦所得税的目的而言，将认购权分配给该持有人的普通股一般应视为一种不应纳税的分配。

然而，关于不承认的一般规则有某些例外，包括如果持有人收到订阅权是不成比例的分配的一部分，则不成比例的分配是一种或一系列的分配，包括当作的分配，具有收到现金或其他分配的效果。

一些持有人的其他财产，以及其他持有人在我们的资产或收益和利润中所占比例权益的增加。在过去的36个月中，我们没有对我们的股票进行任何现金或其他财产的分配，我们目前也没有任何打算对我们的股票进行任何分配。目前，我们的普通股是我们唯一的未偿还股票，我们目前没有打算发行另一类股票或可转换债券。然而，在目前无法预测的某些情况下，我们拥有未偿期权、认股权证和类似的基于股权的奖励，可能会导致根据这种权利获得认购权的行为成为不成比例分配的一部分。该公司打算采取的立场是，未完成的期权、认股权证和类似的基于股权的奖励不会导致根据这一权利发行的认购权成为不成比例的分配的一部分，但在这方面没有任何保证。

我们对收取认购权的免税待遇的立场对国税局或法院没有约束力。如果这一立场最终被认定是不正确的，无论是基于发行订阅权是不成比例的分配还是其他原因，认购权的公平市场价值将作为股息对我们普通股的持有者征税，只要持有人按比例占我们当前收益和累计收益的比例(如果有的话)，任何超额作为资本的回报，以股东的基础为基础，我们的普通股，然后作为资本收益。虽然无法作出保证，但预计到2018年年底，我们将不会有当前和累积的收益和利润。

下面的讨论假设，根据这一权利发行，持有人收到的认购权涉及该持有人的普通股，就美国联邦所得税而言，不应征税。

认购权中的税基

信息报告和备份

美国对未能(或无法)提供美国信息报告要求所要求的信息的人的某些分发(或视为分发)施加了美国备份扣缴(目前为24%的比率)。向持有人分发(或视为分发或类似交易)将

一般免予备份扣缴，只要持有人符合适用的认证要求，包括(I)向本公司提供该持有人的美国纳税人身分证明号码(例如，个人的社会保障号码或纳税人的个人身份证号码，或实体的雇主身份号码，每一个号码都是一个锡币)或(Ii)以其他方式确立豁免(例如，免予作为法人受款人的后备扣缴)，在每一次适当填写的国税局表格W-9上，证明除其他外，这种TIN或豁免是正确的，以及法律可能要求的其他证明。

备份预扣缴不代表额外的税。根据备用预扣缴规则从向持有人付款中扣缴的任何款项通常将被允许作为对该持有人的美国联邦所得税负债的抵免，并可给予该持有者退款的权利，只要该持有人及时向国税局提供所需的信息和申报表。

分配计划

本公司现正将本招股说明书之权利证明书及副本派发予本招股说明书所列之登记声明生效日期后，即2018年11月19日之普通股持有人。我们没有雇用任何经纪人，经销商或承销商在权利的招标或行使权利，将不会支付佣金，费用或折扣的权利提供。虽然我们的某些董事、官员和其他雇员可能会征求你的意见，但这些董事、官员和其他雇员将不会因其服务而获得任何佣金或补偿，除非他们得到正常的补偿，而且也不会在证券交易委员会登记为依赖于“交易所法”规则3A4-1所载的某些安全港规定的经纪人。

交付股份

在发行新股的记录日期之后，我们将尽快于2018年11月19日东方时间下午5：00将本招股说明书的权利、权利证书和复印件分发给持有普通股的个人。如果你的股票是以托管人银行、经纪人、交易商或其他代名人的名义持有的，那么你应该把你的认购文件和订阅费寄给该记录保管人。如果您是记录保管人，那么您应该将您的订阅文件、版权证书、保证交付通知和订阅付款通知寄给订阅代理公司博德里奇公司发行解决方案公司，地址如下。如果您通过邮件发送，我们建议您通过挂号邮件发送文件和付款，并请您提供适当的保险，并要求提供退票收据，并允许您有足够的时间确保向订阅代理发送。不要向公司发送或交付这些材料。

如果发行的权利没有完全认购，根据其基本认购权行使全部权利的权利持有人将有机会根据超额认购权认购未认购的权利。请参阅本招股说明书第31页开始的题为“权利提供”的章节。

我们尚未同意订立任何备用或其他安排，以购买或出售任何权利或我们的任何证券。我们的董事会主席罗伯特·W·达根(Robert W.Daggan)是本次配股前我们大约35%已发行普通股的受益所有人，他表示，他打算根据配股计划行使其所有基本认购权，金额不少于1，560万美元，但尚未做出任何有约束力的正式承诺。

我们没有就我们的证券方面的稳定活动达成任何协议。如有任何问题，请与博德里奇公司问题解决方案公司的信息代理联系，地址：BCI重组部，P.O.Box 1317，Brentwood，NY 11717-0718，电话：1-888-789-8409，或通过电子邮件发送至股东@宽幅网。我们已同意向订阅代理和信息代理支付一笔费用和某些费用，我们估计这些费用总额约为12，000美元。我们估计，与配股有关的总费用约为390，000美元。

除本文所述外，我们不知道任何股东、经纪人、交易商、承销商或代理人之间与出售或分配普通股有关的任何现有协议。

法律事项

本招股说明书提供的普通股的权利和股份的有效性已由加州Palo Alto的Wilson Sonsini Goodrich&Rosati，P.C.转交给我们。

专家们

Gumbiner Savett公司是一家独立注册的公共会计师事务所，它审计了我们在2017年12月31日终了年度10-K表年度报告中所列的合并财务报表，这份报告是在本招股说明书和其他登记报表中引用的。我们的财务报表是参照Gumbiner Savett Inc.的报告合并的，这些报告是关于他们作为会计和审计专家的权威的。

以提述方式成立为法团

美国证券交易委员会允许我们在这份招股说明书中加入我们提交的某些信息，这意味着我们可以通过向你提交这些文件来披露重要的信息。以参考方式纳入的信息被视为本招股说明书的一部分，我们稍后向SEC提交的信息将自动更新和取代本招股说明书和任何附带的招股说明书中的信息。我们以参考的方式将我们以前向证券交易委员会提交的下列文件包括在内(不包括根据表格8-K的一般指示未被视为提交的任何表格8-K的任何部分)：

我们还参考本招股说明书，在完成或终止发行前，可根据“外汇法”第13(A)、13(C)、14或15(D)条向证券交易委员会提交补充文件，包括所有此类文件，包括我们可在初次登记声明日期之后和登记声明生效之前向证券交易委员会提交的所有此类文件，但不包括任何被视为提供且未向证交会提交的信息。以提述方式纳入本招股章程的先前提交的文件所载的任何陈述，如为本招股章程的目的而被视为修改或取代，而本招股章程所载的陈述，或其后以提述方式纳入的文件内的陈述，则须视为修改或取代该陈述。

本招股说明书可能包含更新、修改或与本招股说明书中引用的一个或多个文件中的信息相反的信息。您应仅依赖本招股说明书中所包含或提供的信息。我们没有授权其他人向你提供不同的信息。阁下不应假定本招股章程内的资料在本招股章程的日期或本招股章程所提述的文件的日期以外的任何日期是准确的。

我们将在收到本招股说明书的书面或口头请求后，向每一个人，包括任何受益所有人，提供本招股说明书中以参考方式纳入的任何和所有信息的副本，而不需向请求者支付费用。

索取这类文件的请求应指向：

脉冲生物科学，公司3957点伊甸园路
海沃德，CA 94545
注意：首席财务官

您也可以通过我们的网站www.pulseBiociences.com查阅本招股说明书中的某些参考文件。除上文所列的具体合并文件外，本网站上的任何信息或可通过本网站查阅的信息均不得视为以参考方式纳入本招股说明书或其构成部分的登记声明。

在那里您可以找到其他信息

我们向SEC提交年度、季度和其他报告、代理报表和其他信息。我们的证券交易委员会文件可通过互联网在证券交易委员会的http://www.sec.gov.网站上查阅。您也可以阅读和复制任何文件，我们存档在证交会的公共资料室，在100F街，东北，华盛顿特区20549。如欲查询有关公共资料室的详情，请致电证交会1-800-SEC-0330.我们的10-K表格年度报告、10-Q表格季度报告和8-K表格的当前报告，包括对这些报告的任何修改，以及我们根据“交易法”第13(A)或15(D)条向证券交易委员会提交或提供的其他信息，也可以通过互联网免费查阅。在我们以电子方式向证券交易委员会提交或提供这些材料后，这些文件将在合理可行的情况下尽快提供。

我们已根据1933年“证券法”(“证券法”)就这些证券的发行向证券交易委员会提交了一份登记声明。注册声明，包括所附证物，包含有关我们和证券的其他相关信息。本招股说明书并不包含注册声明中所列的全部信息。您可以从证券交易委员会(SEC)获得一份登记表副本，按规定的费率从上面列出的地址获得。注册声明和以下参考信息有限公司下的文件也可在我们的网站www.pulseBiociences.com上查阅。我们并没有在本招股说明书内加入有关本公司网站的资料或可透过本招股章程查阅的资料，亦不属于本招股章程的一部份，而我们的网站地址只作不活动的文字参考。